南方开元沪深 300交易型开放式指数证券
投资基金联接基金2018年半年度报告
2018年06月30日
基金管理人：南方基金管理股份有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：2018年08月27日南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二
以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年8月22日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内
容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自2018年1月1日起至6月30日止。 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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目录
§1 重要提示及目录.................................................................2
1.1 重要提示.....................................................................2
1.2 目录.........................................................................3
§2 基金简介.......................................................................5
2.1 基金基本情况.................................................................5
2.2 基金产品说明.................................................................5
2.3 基金管理人和基金托管人.......................................................6
2.4 信息披露方式.................................................................7
2.5 其他相关资料.................................................................7
§3 主要财务指标和基金净值表现.....................................................7
3.1 主要会计数据和财务指标.......................................................7
3.2 基金净值表现.................................................................8
§4 管理人报告.....................................................................9
4.1 基金管理人及基金经理情况.....................................................9
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明................................11
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明......................................11
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明..............................11
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望..............................12
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明....................................12
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明......................................12
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明..................13
§5 托管人报告....................................................................13
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明........................................13
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明......13
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见..............13
§6 半年度财务会计报告（未经审计).................................................13
6.1 资产负债表..................................................................13
6.2 利润表......................................................................15
6.3 所有者权益（基金净值）变动表................................................15
6.4 报表附注....................................................................17
§7 投资组合报告..................................................................40
7.1 期末基金资产组合情况........................................................40
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合............................................40
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细..................41
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动..............................................48
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合............................................50
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细................50
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细..........50南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细..........50
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细................50
7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细...............50
7.11 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明...................................51
7.12 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明...................................51
7.13 投资组合报告附注...........................................................51
§8 基金份额持有人信息............................................................52
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构..........................................52
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况....................................53
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况..................53
§9 开放式基金份额变动............................................................53
§10 重大事件揭示.................................................................53
10.1 基金份额持有人大会决议.....................................................53
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动.....................54
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼...............................54
10.4 基金投资策略的改变.........................................................54
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况...........................................54
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况...........................54
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况.........................................54
10.8 其他重大事件...............................................................56
§11 影响投资者决策的其他重要信息.................................................57
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况 .....................57
11.2 影响投资者决策的其他重要信息...............................................57
§12 备查文件目录.................................................................57
12.1 备查文件目录...............................................................57
12.2 存放地点...................................................................57
12.3 查阅方式...................................................................57南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
基金简称 南方开元沪深300ETF联接
基金主代码
202015
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009年3月25日
基金管理人 南方基金管理股份有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 666,148,502.30份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称 南方300联接 南方300联接C
下属分级基金的交易代码
202015 004342
报告期末下属分级基金的
份额总额
658,176,958.02份 7,971,544.28份
注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方300联接”。
2.1.1 目标基金基本情况
基金名称 南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金
基金主代码
159925
基金运作方式 交易型开放式（ETF）
基金合同生效日
2013-02-18
基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所
上市日期
2013-04-11
基金管理人名称 南方基金管理股份有限公司
基金托管人名称 中国工商银行股份有限公司
注:本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“南方300”。
2.2 基金产品说明
投资目标
通过投资于目标ETF，紧密跟踪业绩比较基准，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小
化。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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投资策略
本基金以目标ETF作为其主要投资标的，方便特定的客户群通过本基金投资目标
ETF。为实现紧密跟踪标的指数的投资目标，本基金将以不低于基金资产净值
90%的资产投资于目标ETF。其余资产可投资于标的指数成份股、备选成份股、非
成份股、新股、权证、债券资产、资产支持证券、固定收益类资产、现金资产、
货币市场工具、衍生工具及中国证监会允许基金投资的其他金融工具，其目的是
为了使本基金在应付申购赎回的前提下，更好地跟踪标的指数。在正常市场情况
下，本基金力争净值增长率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度不超过0.3%，
年跟踪误差不超过4%。
业绩比较基准 沪深300指数收益率×95%＋银行活期存款利率（税后）×5%
风险收益特征
本基金属股票型联接基金，预期风险与预期收益水平高于混合基金、债券基金与
货币市场基金。同时本基金为指数型基金，具有与标的指数、以及标的指数所代
表的股票市场相似的风险收益特征。
2.2.1 目标基金产品说明
投资目标 紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。
投资策略
本基金为被动式指数基金，采用指数复制法，按照成份股在标的指数中的基
准权重构建指数化投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相
应调整。基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通和调整，从而使得投
资组合紧密地跟踪标的指数。本基金可投资股指期货和其他经中国证监会允
许的衍生金融产品。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频
繁调整的交易成本和跟踪误差，达到有效跟踪标的指数的目的。
业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为标的指数：沪深300指数。
风险收益特征
本基金属股票基金，风险与收益高于混合基金、债券基金与货币市场基金。
本基金为指数型基金，主要采用指数复制法跟踪标的指数的表现，具有与标
的指数、以及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特征。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 南方基金管理股份有限公司 中国工商银行股份有限公司
姓名 常克川 郭明
联系电话
0755-82763888 010-66105798
信息披露负
责人
电子邮箱
manager@southernfund.com custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-889-8899 95588
传真
0755-82763889 010-66105799
注册地址 深圳市福田区福田街道福华一路六
号免税商务大厦31-33层
北京市西城区复兴门内大街55号
办公地址 深圳市福田区福田街道福华一路六
号免税商务大厦31-33层
北京市西城区复兴门内大街55号
邮政编码
518048 100140
法定代表人 张海波 易会满南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址
http://www.nffund.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 南方基金管理股份有限公司
深圳市福田区福田街道福华一路
六号免税商务大厦31-33层
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2018年01月01日-2018年06月30日)
南方300联接 南方300联接C
本期已实现收益
2,493,456.85 32,804.02
本期利润
-109,179,677.03 -1,271,354.69
加权平均基金份额本期利润
-0.1717 -0.1452
本期加权平均净值利润率
-11.90% -9.88%
本期基金份额净值增长率
-11.51% -11.68%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末（2018年06月30日 )
期末可供分配利润
197,629,201.12 2,466,967.60
期末可供分配基金份额利润
0.3003 0.3095
期末基金资产净值
855,806,159.14 10,438,511.88
期末基金份额净值
1.3003 1.3095
3.1.3 累计期末指标 报告期末（2018年06月30日 )
基金份额累计净值增长率
48.27% 5.81%
注:1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除
相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数
（为期末余额，不是当期发生数）。
3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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所列数字。
4.本基金自2017年2月28日起增加C 类收费模式，原有收费模式称为A类。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
南方300联接
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月
-6.67% 1.23% -7.29% 1.22% 0.62% 0.01%
过去三个月
-8.72% 1.08% -9.45% 1.08% 0.73% 0.00%
过去六个月
-11.51% 1.10% -12.25% 1.10% 0.74% 0.00%
过去一年
-2.17% 0.90% -3.97% 0.90% 1.80% 0.00%
过去三年
-16.03% 1.49% -20.19% 1.48% 4.16% 0.01%
自基金合同
生效起至今
48.27% 1.46% 46.22% 1.46% 2.05% 0.00%
南方300联接C
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月
-6.70% 1.23% -7.29% 1.22% 0.59% 0.01%
过去三个月
-8.82% 1.08% -9.45% 1.08% 0.63% 0.00%
过去六个月
-11.68% 1.10% -12.25% 1.10% 0.57% 0.00%
过去一年
-2.55% 0.90% -3.97% 0.90% 1.42% 0.00%
自基金合同
生效起至今
5.81% 0.83% 1.68% 0.83% 4.13% 0.00% 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准
收益率变动的比较
注：本基金自2017年2月28日起增加C类收费模式，原有收费模式称为A类。
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
1998年3月6日，经中国证监会批准，南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管
理公司正式成立，成为我国“新基金时代”的起始标志。
2018年1月，公司整体变更设立为南方基金管理股份有限公司,注册资本金3亿元人民币。目南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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前股权结构：华泰证券股份有限公司45%、深圳市投资控股有限公司30%、厦门国际信托有限公
司15%及兴业证券股份有限公司10%。目前，公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分
公司，在香港和深圳前海设有子公司——南方东英资产管理有限公司（香港子公司）和南方资本
管理有限公司（深圳子公司）。其中，南方东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。
截至报告期末，南方基金管理股份有限公司（不含子公司）管理资产规模近7,800亿元，旗下
管理167只开放式基金，多个全国社保、基本养老保险、企业年金和专户理财投资组合。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理
（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券
从业
年限
说明
罗文杰
本基金基金
经理
2013年
5月17日
- 13
女，美国南加州大学数学金融硕士、
美国加州大学计算机科学硕士，具
有基金从业资格。曾任职于摩根士
丹利投资银行，从事量化分析工作。
2008年9月加入南方基金，任南
方基金数量化投资部基金经理助理。
2013年4月起担任数量化投资部
基金经理。现任指数投资部、数量
化投资部总经理。 2013年5月至
2015年6月，任南方策略基金经
理；2013年4月至今，任南方
500、南方500ETF基金经理；
2013年5月至今，任南方300、南
方开元沪深300ETF基金经理；
2014年10月至今，任500医药基
金经理；2015年2月至今，任南
方恒生ETF基金经理；2016年
12月至今，任南方安享绝对收益、
南方卓享绝对收益基金经理；
2017年7月至今，任恒生联接基
金经理；2017年8月至今，任南
方房地产联接、南方房地产ETF基
金经理；2017年11月至今，任南
方策略、南方量化混合基金经理；
2018年2月至今，任H股ETF、南
方H股ETF联接基金经理；
2018年4月至今，任MSCI基金基
金经理；2018年6月至今，任
MSCI联接基金经理。
注:1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决
定确定的聘任日期和解聘日期。
2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、
中国证监会和《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》的规定，
本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持
有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作整体合法合规，没有损害基金份额持有人利益。基金
的投资范围、投资比例符合有关法律法规及基金合同的规定。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完
善相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待
旗下管理的所有基金和投资组合。公司每季度对旗下组合进行股票和债券的同向交易价差专项分
析。本报告期内，两两组合间单日、3 日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价
率均值显著不为0的情况不存在，并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或
组合间相互利益输送的情况。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与
的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均未超过该证券当日成交量的5%。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
报告期内，沪深300指数跌12.90%。期间我们通过自建的“指数化交易系统”、“日内择
时交易模型”、“跟踪误差归因分析系统”等，将本基金的跟踪误差指标控制在较好水平，并通
过严格的风险管理流程，确保了本基金的安全运作。 我们对本基金报告期内跟踪误差归因分析
如下： (1) 大额申购赎回带来的成份股权重偏差，对此我们通过日内择时交易争取跟踪误差最
小化； (2) 报告期内指数成份股（包括调出指数成分股）的长期停牌，引起的成份股权重偏离
及基金整体仓位的微小偏离； (3) 股指期货和现货之间的基差波动带来的本基金与基准的偏离；
(4) 报告期内，我们根据指数每半年度成份股调整进行了基金调仓，事前我们制定了详细的调
仓方案，在实施过程中引入多方校验机制防范风险发生，从实施结果来看，效果良好，跟踪误差南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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控制在理想范围内。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期末，本基金A级份额净值为1.3003元，C级份额净值为1.3095元。报告期内，
A级份额净值增长率为-11.51％，同期业绩基准增长率为-12.25％；C级份额净值增长率为-
11.68％，同期业绩基准增长率为-12.25％。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
2018年上半年，受到中美贸易战下经济下行的悲观预期和去杠杆持续紧张对企业经营造成
的负面冲击等影响，市场出现了震荡探底走势，年初至今经历三波下跌后市场风险得到较为充分
的释放。展望下半年市场，权益市场整体无论是指数的估值或是板块的业绩估值性价比均反映出
市场内在价值已经到了较优的配置区间，投资价值凸显。综合看，权益市场预期将有一个较好的
表现。 本基金为指数基金，作为基金管理人，我们将通过严格的投资管理流程、精确的数量化
计算、精益求精的工作态度、恪守指数化投资的宗旨，实现对标的指数的有效跟踪，为持有人提
供与之相近的收益。投资者可以根据自身对证券市场的判断及投资风格，借助投资本基金参与市
场。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相
关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金管理人已制定基
金估值和份额净值计价的业务管理制度，明确基金估值的程序和技术；建立了估值委员会，组成
人员包括副总经理、督察长、权益研究部总经理、指数投资部总经理、现金投资部总经理、风险
管理部总经理及运作保障部总经理等。本基金管理人使用可靠的估值业务系统，估值人员熟悉各
类投资品种的估值原则和具体估值程序。估值流程中包含风险监测、控制和报告机制。基金管理
人改变估值技术，导致基金资产净值的变化在0.25%以上的，对所采用的相关估值技术、假设及
输入值的适当性咨询会计师事务所的专业意见。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值
计算的复核责任。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。基金经理可参与估值原则和方
法的讨论，但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
本基金合同约定，当基金份额净值增长率超过标的指数同期增长率达到1%以上时，可进行
收益分配。基金管理人对基金份额净值增长率和标的指数同期增长率的计算方法参见《招募说明
书》；本基金以使收益分配后基金份额净值增长率尽可能贴近标的指数同期增长率为原则进行收南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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益分配。基于本基金的性质和特点，本基金收益分配不须以弥补亏损为前提，收益分配后有可能
使除息后的基金份额净值低于面值；在符合基金收益分配条件的前提下，本基金收益分配每年最
多12次，基金份额每次基金收益分配比例由基金管理人根据上述原则确定。基金收益分配基准
日即期末可供分配利润计算截止日；本基金收益分配采取现金分红方式；《基金合同》生效不满
3个月可不进行收益分配；每一基金份额享有同等分配权；法律法规或监管机关另有规定的，从
其规定。 根据上述分配原则以及基金的实际运作情况，本报告期本基金未有分配事项。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
无。
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管人在对南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他法律法规和基金合同的有关规定，不存在任
何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说
明
本报告期内，南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金的管理人——南方
基金管理股份有限公司在南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金的投资运作、
基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金
份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见
本托管人依法对南方基金管理股份有限公司编制和披露的南方开元沪深300交易型开放式指
数证券投资基金联接基金2018年半年度报告中财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计
报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6 半年度财务会计报告（未经审计)
6.1 资产负债表
会计主体：南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
报告截止日：2018年6月30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2018年6月30日
上年度末
2017年12月31日 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 14页 共 58页
资 产：
银行存款 6.4.7.1 48,400,200.73 20,300,979.24
结算备付金
4,056,530.95 3,688,111.41
存出保证金
1,356,275.46 1,570,155.96
交易性金融资产
6.4.7.2 813,487,972.34 911,222,015.22
其中：股票投资
30,373,692.40 29,266,685.06
基金投资
783,092,101.08 844,463,429.16
债券投资
22,178.86 37,491,901.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
6.4.7.3 - -
买入返售金融资产
6.4.7.4 - -
应收证券清算款
10,662.43 -
应收利息
6.4.7.5 11,082.06 926,615.36
应收股利
- -
应收申购款
1,197,216.36 1,110,342.24
递延所得税资产
- -
其他资产
6.4.7.6 29,660.72 -
资产总计
868,549,601.05 938,818,219.43
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年6月30日
上年度末
2017年12月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
165,926.94 7,154,194.23
应付赎回款
1,904,141.03 1,343,855.39
应付管理人报酬
36,355.97 39,041.79
应付托管费
7,271.19 7,808.36
应付销售服务费
3,340.64 4,612.53
应付交易费用
6.4.7.7 -12,201.43 -11,596.95
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
6.4.7.8 200,095.69 379,736.43
负债合计
2,304,930.03 8,917,651.78
所有者权益：
实收基金
6.4.7.9 666,148,502.30 632,764,598.08
未分配利润
6.4.7.10 200,096,168.72 297,135,969.57
所有者权益合计
866,244,671.02 929,900,567.65
负债和所有者权益总计
868,549,601.05 938,818,219.43南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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注: 报告截止日2018年6月30日，基金份额总额666,148,502.30份，其中A类基金份额总额
为658,176,958.02份，基金份额净值为1.3003元；C类基金份额总额为7,971,544.28份，基
金份额净值为1.3095元。
6.2 利润表
会计主体：南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期：2018年1月1日 至 2018年6月30日
单位：人民币元
项 目 附注号
本期
2018年1月1日 至
2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至
2017年6月30日
一、收入
-109,915,958.60 92,805,888.06
1.利息收入
524,704.60 389,234.66
其中：存款利息收入
6.4.7.11 144,969.27 389,232.03
债券利息收入
379,735.33 2.63
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
2,395,547.93 1,833,451.23
其中：股票投资收益
6.4.7.12 -702,341.40 1,478,408.32
基金投资收益
6.4.7.13 3,295,129.23 -328,456.09
债券投资收益
6.4.7.14 124,829.55 510.37
资产支持证券投资收益
6.4.7.15 - -
贵金属投资收益
6.4.7.16 - -
衍生工具收益
6.4.7.17 -654,522.52 505,260.00
股利收益
6.4.7.18 332,453.07 177,728.63
3.公允价值变动收益（损失以“-
”号填列）
6.4.7.19 -112,977,292.59 90,476,471.08
4.汇兑收益（损失以“-”号填列）
- -
5.其他收入（损失以“-”号填列）
6.4.7.20 141,081.46 106,731.09
减：二、费用
535,073.12 464,969.32
1．管理人报酬
6.4.10.2.1 224,966.16 173,918.41
2．托管费
6.4.10.2.2 44,993.27 34,783.74
3．销售服务费
6.4.10.2.3 25,659.89 772.85
4．交易费用
6.4.7.21 46,273.49 66,923.22
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．税金及附加
2,071.51 -
7．其他费用
6.4.7.22 191,108.80 188,571.10
三、利润总额（亏损总额以“-”号
填列）
-110,451,031.72 92,340,918.74
减：所得税费用
- -南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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四、净利润（净亏损以“-”号填列）
-110,451,031.72 92,340,918.74
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金
本报告期：2018年1月1日 至 2018年6月30日
单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）
632,764,598.08 297,135,969.57 929,900,567.65
二、本期经营活动产生的基金净值变
动数（本期利润）
- -110,451,031.72 -110,451,031.72
三、本期基金份额交易产生的基金净
值变动数
（净值减少以“-”号填列）
33,383,904.22 13,411,230.87 46,795,135.09
其中：1.基金申购款
154,381,811.84 69,406,405.80 223,788,217.64
2.基金赎回款
-120,997,907.62 -55,995,174.93 -176,993,082.55
四、本期向基金份额持有人分配利润
产生的基金净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值）
666,148,502.30 200,096,168.72 866,244,671.02
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基金净值）
662,036,304.72 124,707,549.52 786,743,854.24
二、本期经营活动产生的基金净值变
动数（本期利润）
- 92,340,918.74 92,340,918.74
三、本期基金份额交易产生的基金净
值变动数
（净值减少以“-”号填列）
-17,823,042.20 -5,025,076.04 -22,848,118.24
其中：1.基金申购款
90,922,988.91 22,241,651.56 113,164,640.47
2.基金赎回款
-108,746,031.11 -27,266,727.60 -136,012,758.71
四、本期向基金份额持有人分配利润
产生的基金净值变动（净值减少以
“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益（基金净值）
644,213,262.52 212,023,392.22 856,236,654.74
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署：
南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 17页 共 58页
杨小松 徐超 徐超
基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金(原南方沪深300指数证券投资
基金)(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监许可
[2009]第127号《关于核准南方沪深300指数证券投资基金募集的批复》核准，由南方基金管理
股份有限公司(原南方基金管理有限公司，已于2018年1月4日办理完成工商变更登记)依照
《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方沪深300指数证券投资基金基金合同》负责公开募
集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集
1,580,626,128.17元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2009)第
053号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《南方沪深300指数证券投资基金基金合同》
于2009年3月25日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为1,580,754,997.47份基金份
额，其中认购资金利息折合128,869.30份基金份额。本基金的基金管理人为南方基金管理股份
有限公司，基金托管人为中国工商银行股份有限公司。
根据本基金基金份额持有人大会于2013年4月17日以现场方式审议通过的《关于南方沪深
300指数证券投资基金变更投资范围及其相关事项的议案》、经中国证监会证监许可
[2013]674号《关于核准南方沪深300 指数证券投资基金基金份额持有人大会有关变更基金投资
范围等事项决议的批复》核准，自2013年5月16日起，原基金南方沪深300指数证券投资基金
更名为南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金。《南方开元沪深300交易型
开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》自2013年5月16日起生效，原《南方沪深300指
数证券投资基金基金合同》自同一日起失效。
根据《关于南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金增加C类份额并修改
基金合同的公告》以及更新的《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金招募
说明书》的有关规定，自2017年2月 23日起，本基金根据销售服务费及赎回费收取方式的不同，
将基金份额分为不同的类别。不从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为A类基金
份额；从本类别基金资产中计提销售服务费的基金份额，称为C类基金份额。本基金A类基金份
额、C类基金份额单独设置基金代码，分别计算和公告基金份额净值和基金份额累计净值。
本基金为南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金(以下简称“目标ETF”)的联接基南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 18页 共 58页
金。目标ETF是采用完全复制法实现对沪深300指数紧密跟踪的全被动指数基金，本基金主要通
过投资于目标ETF实现对业绩比较基准的紧密跟踪，力争控制本基金净值增长率与业绩比较基准
之间的日均跟踪偏离度不超过0.3%，年跟踪误差不超过4%。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方沪深300指数证券投资基金基金合同》的有
关规定，于2013年5月16日前，本基金的标的指数为沪深300指数，基金资产投资于具有良好
流动性的金融工具，包括沪深300指数的成份股及其备选成份股、新股(一级市场初次发行或增
发)、现金或者到期日在一年以内的政府债券等。其中，沪深300指数的成份股及其备选成份股
的投资比例不低于基金资产净值的90%，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产
净值的5%。此外，本基金还可以投资于经中国证监会批准的允许本基金投资的其它金融工具。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基
金联接基金基金合同》的有关规定，自2013年5月16日起，本基金的标的指数为沪深300指数，
基金资产主要投资于目标ETF基金份额、标的指数成份股、备选成份股。本基金投资于目标
ETF的比例不低于基金资产净值的90%(已申购但尚未确认的目标ETF份额可计入在内)。本基金
每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，持有现金或者到期日在一年以内的
政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%。此外，本基金可少量投资于部分非成份股(包含
中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行的股票)、一级市场新股或增发的股票、衍生工具
(权证、股指期货等)、债券资产(国债、金融债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、分离
交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券等)、资产支持证券、债券回购、银行存款等固
定收益类资产、现金资产、货币市场工具以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金
转型后的业绩比较基准为：沪深300指数收益率X95%＋银行活期款利率(税后)X5%。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券
投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会(以下
简称“中国基金业协会”)颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《南方开元沪深300交
易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》和在财务报表附注所列示的中国证监会、中国
基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 19页 共 58页
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年半年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2018年6月30日的财务状况以及2018年半年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告完全一致。
6.4.5 差错更正的说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2012]85号《关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2015]101号《关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》、财税
[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明
确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等
增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税
政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税
[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进
项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a)资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管产
品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收率
缴纳增值税。对资管产品在2018年1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增值
税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵
减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以
及金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。资管产品管理人运营资管产品转让
2017年12月31日前取得的基金、非货物期货，可以选择按照实际买入价计算销售额，或者以
2017年最后一个交易日的基金份额净值、非货物期货结算价格作为买入价计算销售额。
(b)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股票的股息、红利收
入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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(c)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
20%的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月以内(含1个月)
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1年)的，暂减按
50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限
售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁
前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计征
个人所得税。
(d)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
(e)本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额的
适用比例计算缴纳。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2018年6月30日
活期存款
48,400,200.73
定期存款
-
其中：存款期限1个月以内
-
存款期限1-3个月
-
存款期限3个月及以上
-
其他存款
-
合计
48,400,200.73
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
本期末
2018年6月30日 项目
成本 公允价值 公允价值变动
股票
32,691,422.28 30,373,692.40 -2,317,729.88
贵金属投资-金交所
黄金合约
- - -
交易所市场
20,800.00 22,178.86 1,378.86
银行间市场
- - -
债券
合计
20,800.00 22,178.86 1,378.86
资产支持证券
- - -
基金
766,997,948.23 783,092,101.08 16,094,152.85南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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其他
- - -
合计
799,710,170.51 813,487,972.34 13,777,801.83
注:基金投资均为本基金持有的目标ETF的份额，按估值日目标ETF的份额净值确定公允价值。
本基金可采用股票组合申赎的方式或证券二级市场交易的方式进行目标ETF份额的买卖。
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
单位：人民币元
本期末
2018年6月30日
公允价值
项目
合同/名义
金额 资产 负债
备注
利率衍生工具
- - - -
货币衍生工具
- - - -
权益衍生工具
9,009,420.00 - - -
其他衍生工具
- - - -
合计
9,009,420.00 - - -
注:衍生金融资产项下的股指期货投资净额为0。在当日无负债结算制度下，结算准备金已包括
所持股指期货合约产生的持仓损益，则衍生金融资产项下的股指期货投资与相关的期货暂收款
(结算所得的持仓损益)之间按抵销后的净额为0。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
注:无。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
注:无。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2018年6月30日
应收活期存款利息
9,035.77
应收定期存款利息
-
应收其他存款利息
-
应收结算备付金利息
2,023.65
应收债券利息
14.54
应收资产支持证券利息
-
应收买入返售证券利息
-
应收申购款利息
-南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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应收黄金合约拆借孳息
-
其他
8.10
合计
11,082.06
6.4.7.6 其他资产
单位：人民币元
项目
本期末
2018年6月30日
其他应收款
-
待摊费用
-
可收退补款
29,660.72
合计
29,660.72
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2018年6月30日
交易所市场应付交易费用
-12,201.43
银行间市场应付交易费用
-
合计
-12,201.43
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2018年6月30日
应付券商交易单元保证金
-
应付赎回费
9,176.89
预提费用
190,918.80
合计
200,095.69
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
南方300联接
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日 项目
基金份额（份） 账面金额
上年度末
622,945,361.13 622,945,361.13
本期申购
143,572,646.85 143,572,646.85 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 23页 共 58页
本期赎回（以“-”号填列）
-108,341,049.96 -108,341,049.96
-基金拆分/份额折算前
- -
基金拆分/份额折算调整
- -
本期申购
- -
本期赎回（以“-”号填列）
- -
本期末
658,176,958.02 658,176,958.02
南方300联接C
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日 项目
基金份额（份） 账面金额
上年度末
9,819,236.95 9,819,236.95
本期申购
10,809,164.99 10,809,164.99
本期赎回（以“-”号填列）
-12,656,857.66 -12,656,857.66
-基金拆分/份额折算前
- -
基金拆分/份额折算调整
- -
本期申购
- -
本期赎回（以“-”号填列）
- -
本期末
7,971,544.28 7,971,544.28
注:申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
南方300联接
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末
488,201,594.54 -195,805,240.18 292,396,354.36
本期利润
2,493,456.85 -111,673,133.88 -109,179,677.03
本期基金份额交易产生的变动数
27,880,912.53 -13,468,388.74 14,412,523.79
其中：基金申购款
113,407,814.61 -49,130,537.57 64,277,277.04
基金赎回款
-85,526,902.08 35,662,148.83 -49,864,753.25
本期已分配利润
- - -
本期末
518,575,963.92 -320,946,762.80 197,629,201.12
南方300联接C
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末
7,808,991.17 -3,069,375.96 4,739,615.21
本期利润
32,804.02 -1,304,158.71 -1,271,354.69
本期基金份额交易产生的变动数
-1,491,101.77 489,808.85 -1,001,292.92
其中：基金申购款
8,647,059.25 -3,517,930.49 5,129,128.76
基金赎回款
-10,138,161.02 4,007,739.34 -6,130,421.68
本期已分配利润
- - -南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 24页 共 58页
本期末
6,350,693.42 -3,883,725.82 2,466,967.60
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
活期存款利息收入
115,093.91
定期存款利息收入
-
其他存款利息收入
-
结算备付金利息收入
29,517.44
其他
357.92
合计
144,969.27
6.4.7.12 股票投资收益
6.4.7.12.1 股票投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
股票投资收益——买卖股票差价收入
326,668.21
股票投资收益——赎回差价收入
-
股票投资收益——申购差价收入
-1,029,009.61
合计
-702,341.40
6.4.7.12.2 股票投资收益——买卖股票差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
卖出股票成交总额
21,658,623.65
减：卖出股票成本总额
21,331,955.44
买卖股票差价收入
326,668.21
6.4.7.12.3 股票投资收益——赎回差价收入
注:无。 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 25页 共 58页
6.4.7.12.4 股票投资收益——申购差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
申购基金份额总额
62,183,600.00
减：现金支付申购款总额
728,465.84
减：申购股票成本总额
62,484,143.77
申购差价收入
-1,029,009.61
6.4.7.13 基金投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
卖出/赎回基金成交总额
17,710,063.73
减：卖出/赎回基金成本总额
14,414,934.50
基金投资收益
3,295,129.23
6.4.7.14 债券投资收益
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交总额
38,866,895.00
减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成本总额
37,446,758.31
减：应收利息总额
1,295,307.14
买卖债券差价收入
124,829.55
6.4.7.15 资产支持证券投资收益
注:无。
6.4.7.16 贵金属投资收益
注:无。
6.4.7.17 衍生工具收益
6.4.7.17.1 衍生工具收益——其他投资收益
单位：人民币元
项目
本期收益金额
2018年1月1日 至 2018年6月30日南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 26页 共 58页
股指期货-投资收益
-654,522.52
6.4.7.18 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月 1日 至 2018年6月30日
股票投资产生的股利收益
332,453.07
基金投资产生的股利收益
-
合计
332,453.07
6.4.7.19 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2018年1月1 日 至 2018年6月30日
1.交易性金融资产
-112,321,552.59
股票投资
-3,139,124.28
债券投资
-38,263.83
资产支持证券投资
-
基金投资
-109,144,164.48
贵金属投资
-
其他
-
2.衍生工具
-655,740.00
权证投资
-
期货
-655,740.00
3.其他
-
减：应税金融商品公允价值变动产生的预估增值
税
-
合计
-112,977,292.59
6.4.7.20 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
基金赎回费收入
123,460.10
补差费归资产
17,621.36
合计
141,081.46
注:1.本基金的赎回费率按持有期间递减，A类份额赎回费归入基金财产的比例不得低于25%；
C类基金份额赎回费全额归入基金资产。
2.本基金的转换费由转出基金赎回费和基金申购补差费构成，其中赎回费部分归入基金财产的比南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 27页 共 58页
例不得低于25%。
6.4.7.21 交易费用
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
交易所市场交易费用
43,545.62
银行间市场交易费用
-
交易基金产生的费用
2,727.87
其中：申购费
-
赎回费
-
其他
2,727.87
合计
46,273.49
6.4.7.22 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
审计费用
42,151.28
信息披露费
148,767.52
银行费用
190.00
合计
191,108.80
6.4.7.23 分部报告
无。
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
无。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
南方基金管理股份有限公司(“南方基金”) 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司(“中国工商银行”) 基金托管人、基金代销机构南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 28页 共 58页
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金代销机构
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金
(“目标ETF”)
本基金的基金管理人管理的其他基金
注:1.下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
2.根据《南方基金管理有限公司法定名称变更的公告》，公司名称由“南方基金管理有限公司”
变更为“南方基金管理股份有限公司”，公司股权结构等事项未发生变化，并已于2018年1月
4日在深圳市市场监督管理局完成相应变更登记手续。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
金额单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月
30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
关联方名称
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
（%）
成交金额
占当期股票
成交总额的比例
（%）
华泰证券
28,729,353.34 31.27 21,288,745.31 31.35
6.4.10.1.2 债券交易
金额单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月
30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
关联方名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
（%）
成交金额
占当期债券
成交总额的比例
（%）
华泰证券
37,837.50 90.32 0.00 0.00
6.4.10.1.3 债券回购交易
注:无。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 29页 共 58页
6.4.10.1.4 基金交易
注:无。
6.4.10.1.5 权证交易
注:无。
6.4.10.1.6 应支付关联方的佣金
金额单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
（%）
期末应付佣
金余额
占期末应付佣金总额的比例
（%）
华泰证券
2,872.83 31.27 1,200.36 30.57
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
关联方名称
当期
佣金
占当期佣金
总量的比例
（%）
期末应付佣
金余额
占期末应付佣金总额的比例
（%）
华泰证券
2,129.27 31.36 937.54 27.68
注:1.上述佣金按市场佣金率计算，以扣除由中国证券登记结算有限责任公司收取的证管费和经
手费后的净额列示。2.该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究
成果和市场信息服务等。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1月1日 至 2018年
6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至
2017年6月30日
当期发生的基金应支付的管理费
224,966.16 173,918.41
其中：支付销售机构的客户维护费
431,827.70 214,850.42
注:本基金基金财产中投资于目标ETF的部分不收取管理费，支付基金管理人南方基金的管理人
报酬按前一日基金资产净值扣除所持有目标ETF基金份额部分的基金资产后的余额(若为负数，
则取零)的0.5%年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝(前一日基金资产净值–前一日所持有目标ETF基金份额部分的基金资产)南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 30页 共 58页
X0.5%/当年天数
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年
6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至
2017年6月30日
当期发生的基金应支付的托管费
44,993.27 34,783.74
注:本基金基金财产中投资于目标ETF的部分不收取托管费，支付基金托管人中国工商银行的托
管费按前一日基金资产净值扣除所持有目标ETF基金份额部分的基金资产后的余额(若为负数，
则取零)的0.10%年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝(前一日基金资产净值–前一日所持有目标ETF基金份额部分的基金资产)
X 0.10% / 当年天数。
6.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
获得销售服务费的各关
联方名称
南方300联接 南方300联接C 合计
南方基金
- 19,973.43 19,973.43
华泰证券
- 210.32 210.32
工商银行
- 2,196.89 2,196.89
合计
- 22,380.64 22,380.64
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
获得销售服务费的各关
联方名称
南方300联接 南方300联接C 合计
南方基金
- 770.79 770.79
合计
- 770.79 770.79
注:本基金基金财产中投资于目标ETF的部分不收取销售服务费，支付销售机构的C类基金份额
销售服务费按前一日C类基金份额的基金资产净值0.40%的年费率计提，逐日累计至每月月底，
按月支付给南方基金，再由南方基金计算并支付给各基金销售机构。A类基金份额不收取销售服
务费。其计算公式为：日销售服务费＝前一日C类基金份额基金资产净值 X 0.40%/ 当年天数。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 31页 共 58页
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
注:无。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
南方300联接 南方300联接C
基金合同生效日（ 2009年3月25日）持有的基金份额
- -
期初持有的基金份额
35,833,870.85 -
期间申购/买入总份额
- -
期间因拆分变动份额
- -
减：期间赎回/卖出总份额
- -
期末持有的基金份额
35,833,870.85 -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
5.3793% -
项目
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
南方300联接 南方300联接C
基金合同生效日（ 2009年3月25日）持有的基金份额
- -
期初持有的基金份额
35,833,870.85 -
期间申购/买入总份额
-
期间因拆分变动份额
- -
减：期间赎回/卖出总份额
- -
期末持有的基金份额
35,833,870.85 -
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
5.5624% -
注:本基金管理人投资本基金相关的费用按基金合同和更新的招募说明书的有关规定以及与券商
约定的席位佣金费率支付。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注:无。 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 32页 共 58页
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2018年1月1日 至 2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至 2017年6月30日
关联方名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国工商银行股
份有限公司
48,400,200.73 115,093.91 15,036,686.17 26,064.59
注:本基金由基金托管人中国工商银行保管的银行存款，按银行约定利率计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注:无。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
6.4.10.7.1 其他关联交易事项的说明
于2018年6月30日，本基金持有526,944,419.00份目标ETF基金份额，占其总份额的比
例为73.88%(2017年12月31日：本基金持有498,944,419.00份目标ETF基金份额，占其总份
额的比例为72.19%)。
6.4.10.7.2 当期交易及持有基金管理人以及管理人关联方所管理基金产生的费用
项目
本期费用
2018年1月1日 至
2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日 至
2017年6月30日
当期交易基金产生的申购费（元）
- -
当期交易基金产生的赎回费（元）
- -
当期持有基金产生的应支付销售服务费（元）
- -
当期交易基金产生的其他费用（元）
2,727.87 881.19
当期持有基金产生的应支付管理费（元）
2,078,652.34 1,840,369.43
当期持有基金产生的应支付托管费（元）
415,730.47 368,073.89
注：申购费、赎回费是实际产生的费用，销售服务费、管理费和托管费等其他费用为估算费用。
6.4.11 利润分配情况
注:无。
6.4.12 期末(2018年06月30日)本基金持有的流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注:无。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 33页 共 58页
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
金额单位： 人民币元
股票代
码
股票
名称
停牌日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌日期
复牌
开盘单
价
数量
（股）
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
000008
神州
高铁
2018-06-06
重大
事项
4.412018-08-07 4.46 5,200 37,765.0422,932.00 -
002310
东方
园林
2018-05-25
重大
事项
15.03 - - 1,300 24,813.8519,539.00 -
002411
必康
股份
2018-06-18
重大
事项
28.34 - - 400 11,237.7611,336.00 -
002450
康得
新
2018-06-04
重大
事项
17.08 - - 3,300 68,471.6756,364.00 -
002602
世纪
华通
2018-06-12
重大
事项
32.50 - - 400 13,520.5813,000.00 -
002739
万达
电影
2017-07-04
重大
事项
52.04 - - 200 10,614.4710,408.00 -
300072
三聚
环保
2018-06-19
重大
事项
23.282018-07-10 24.00 1,200 36,437.1727,936.00 -
600485
信威
集团
2016-12-26
重大
事项
10.64 - - 7,800118,945.8382,992.00 -
601118
海南
橡胶
2018-05-24
重大
事项
6.62 - - 3,100 17,742.4620,522.00 -
601390
中国
中铁
2018-05-07
重大
事项
6.442018-08-20 7.25 4,300 33,480.9227,692.00 -
601727
上海
电气
2018-06-06
重大
事项
6.342018-08-07 5.71 5,500 33,968.6434,870.00 -
注:本基金截至2018年6月30日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被暂时停牌
的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
注:无。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
无。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 34页 共 58页
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金属于交易型开放式指数证券投资基金联接基金，风险与收益高于混合基金、债券基金
与货币市场基金。本基金为被动式指数型基金，紧密跟踪标的指数，具有和标的指数以及标的指
数所代表的股票市场相似的风险收益特征，属于证券投资基金中风险较高、收益较高的品种。本
基金投资的金融工具主要包括基金投资和股票投资。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融
工具相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理
的主要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，使本基金在风险和收益之间取得最佳的平
衡以实现“紧密跟踪业绩比较基准，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化”的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设，建立了以风险控制委员会为核心的、由督
察长、风险控制委员会、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的四级风险管理架构体系。
本基金的基金管理人在董事会下设立风险管理委员会，负责制定风险管理的宏观政策，审议通过
风险控制的总体措施等；在管理层层面设立风险控制委员会，讨论和制定公司日常经营过程中风
险防范和控制措施；在业务操作层面风险管理职责主要由监察稽核部和风险管理部负责，协调并
与各部门合作完成运作风险管理以及进行投资风险分析与绩效评估，督察长负责组织指导监察稽
核工作。
本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去估
测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风险
损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工具
特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，
及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。本基金的银行存款存放
在本基金的托管行中国工商银行，因而与银行存款相关的信用风险不重大。本基金在交易所进行
的交易均以中国证券登记结算有限责任公司为交易对手完成证券交收和款项清算，违约风险可能
性很小；在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进行信用评估并对证券交割方式进行限制以
控制相应的信用风险。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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本基金的基金管理人建立了信用风险管理流程，通过对投资品种信用等级评估来控制证券发行
人的信用风险。信用等级评估以内部信用评级为主，外部信用评级为辅。内部债券信用评级主要
考察发行人的经营风险、财务风险和流动性风险，以及信用产品的条款和担保人的情况等。此外，
本基金的基金管理人根据信用产品的内部评级，通过单只信用产品投资占基金资产净值的比例及
占发行量的比例进行控制，通过分散化投资以分散信用风险。
于2018年6月30日，本基金持有除国债、央行票据和政策性金融债以外的债券占基金资产净
值的比例为0.0026%(2017年12月31日：0.0031%)。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。本基金的流动性
风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额，另一方面来自于投资品种
所处的交易市场不活跃而带来的变现困难或因投资集中而无法在市场出现剧烈波动的情况下以合
理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险，本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情况进行严密
监控并预测流动性需求，保持基金投资组合中的可用现金头寸与之相匹配。本基金的基金管理人
在基金合同中设计了巨额赎回条款，约定在非常情况下赎回申请的处理方式，控制因开放申购赎
回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
本基金将根据风险管理的原则，以套期保值为目的投资股指期货，以对冲系统性风险和某些特
殊情况下的流动性风险等，主要采用流动性好、交易活跃的股指期货合约，通过多头或空头套期
保值等策略进行套期保值操作。本基金力争利用股指期货的杠杆作用，降低股票仓位频繁调整的
交易成本和跟踪误差，达到有效跟踪标的指数的目的。
于2018年6月30日，本基金所承担的全部金融负债的合约约定到期日均为一个月以内且不计
息，可赎回基金份额净值(所有者权益)无固定到期日且不计息，因此账面余额即为未折现的合约
到期现金流量。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险分析
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照《公开募集证券投资基金运作管理办法》及
《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》(自2017年10月1日起施行)等法规的要
求对本基金组合资产的流动性风险进行管理，通过独立的风险管理部门对本基金的组合持仓集中
度指标、流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行
持续的监测和分析。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的10%，且本基金与由本基金的基
金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券不得超过该证券的10%，本基金与由本基
金的基金管理人管理的其他开放式基金共同持有一家上市公司发行的可流通股票不得超过该上市
公司可流通股票的15%，本基金与由本基金的基金管理人管理的全部投资组合持有一家上市公司
发行的可流通股票，不得超过该上市公司可流通股票的30%(完全按照有关指数构成比例进行证
券投资的开放式基金及中国证监会认定的特殊投资组合不受上述比例限制)。
本基金所持部分证券在证券交易所上市，其余亦可在银行间同业市场交易，部分基金资产流通
暂时受限制不能自由转让的情况参见附注。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期
资金应对流动性需求，其上限一般不超过基金持有的债券投资的公允价值。本基金主动投资于流
动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的15%。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中7个工作日可变现资产的可变现价值进行审慎评估与
测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过7个工作日可变现资产的可变现价值。
同时，本基金的基金管理人通过合理分散逆回购交易的到期日与交易对手的集中度；按照穿透
原则对交易对手的财务状况、偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严格的准入管理，以
及对不同的交易对手实施交易额度管理并进行动态调整等措施严格管理本基金从事逆回购交易的
流动性风险和交易对手风险。此外，本基金的基金管理人建立了逆回购交易质押品管理制度：根
据质押品的资质确定质押率水平；持续监测质押品的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价
值计算足额；并在与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交
易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施，本基金在本报告期内流动
性情况良好。
注：流动性受限资产、7个工作日可变现资产的计算口径见《公开募集开放式证券投资基金流
动性风险管理规定》第四十条。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因所处市场各类价格因素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指金融工具的公允价值或现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。利率敏感
性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险，其中浮动利率类金融工具还面南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基金的基金管理人定期对本基金面临的利率敏感性缺口进行监控，并通过调整投资组合的久
期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大部分金融资产和金融负债不计息，因此本基金的收入及经营活动的现金
流量在很大程度上独立于市场利率变化。本基金持有的利率敏感性资产主要为银行存款、结算备
付金、存出保证金及债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2018年6月30日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计
资产
银行存款
48,400,200.73 - - - 48,400,200.73
结算备付金
4,056,530.95 - - - 4,056,530.95
存出保证金
20,032.26 - - 1,336,243.20 1,356,275.46
交易性金融资产
22,178.86 - -813,465,793.48 813,487,972.34
买入返售金融资产
- - - - -
应收利息
- - - 11,082.06 11,082.06
应收股利
- - - - -
应收申购款
- - - 1,197,216.36 1,197,216.36
应收证券清算款
- - - 10,662.43 10,662.43
其他资产
- - - 29,660.72 29,660.72
资产总计
52,498,942.80 - -816,050,658.25 868,549,601.05
负债
应付赎回款
- - - 1,904,141.03 1,904,141.03
应付管理人报酬
- - - 36,355.97 36,355.97
应付托管费
- - - 7,271.19 7,271.19
应付证券清算款
- - - 165,926.94 165,926.94
卖出回购金融资产
款
- - - - -
应付销售服务费
- - - 3,340.64 3,340.64
应付交易费用
- - - -12,201.43 -12,201.43
应付利息
- - - - -
应付利润
- - - - -
应交税费
- - - - -
其他负债
- - - 200,095.69 200,095.69
负债总计
- - - 2,304,930.03 2,304,930.03
利率敏感度缺口
52,498,942.80 - -813,745,728.22 866,244,671.02
上年度末
2017年12月
31日
1年以内 1-5年 5年以上 不计息 合计 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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资产
银行存款
20,300,979.24 - - - 20,300,979.24
结算备付金
3,688,111.41 - - - 3,688,111.41
存出保证金
19,794.36 - - 1,550,361.60 1,570,155.96
交易性金融资产
37,462,401.00 - 29,500.00873,730,114.22 911,222,015.22
买入返售金融资产
- - - - -
应收利息
- - - 926,615.36 926,615.36
应收股利
- - - - -
应收申购款
281,178.58 - - 829,163.66 1,110,342.24
应收证券清算款
- - - - -
其他资产
- - - - -
资产总计
61,752,464.59 - 29,500.00 877,036,254.84 938,818,219.43
负债
应付赎回款
- - - 1,343,855.39 1,343,855.39
应付管理人报酬
- - - 39,041.79 39,041.79
应付托管费
- - - 7,808.36 7,808.36
应付证券清算款
- - - 7,154,194.23 7,154,194.23
卖出回购金融资产
款
- - - - -
应付销售服务费
- - - 4,612.53 4,612.53
应付交易费用
- - - -11,596.95 -11,596.95
应付利息
- - - - -
应付利润
- - - - -
其他负债
- - - 379,736.43 379,736.43
负债总计
- - - 8,917,651.78 8,917,651.78
利率敏感度缺口
61,752,464.59 - 29,500.00 868,118,603.06 929,900,567.65
注:表中所示为本基金资产及负债的公允价值，并按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早
者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
注:于2018年6月30日本基金持有的交易性债券投资公允价值占基金资产净值的比例为
0.0026%(2017年12月31日：4.03%)，因此市场利率的变动对于本基金资产净值无重大影响
(2017年12月31日：同)。
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率以
外的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金主要投资于能通过股票组合赎回或二级市场交
易卖出的目标ETF份额以及证券交易所上市的股票和债券，所面临的其他价格风险来源于单个证
券发行主体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金通过把全部或接近全部的基金资产投资于目标ETF、标的指数成份股和备选成份股进行
被动式指数化投资，正常情况下投资于目标ETF的比例不低于基金资产净值的90%；本基金投资
于目标ETF的方式以申购和赎回为主，但在目标ETF二级市场流动性较好的情况下，为了更好地
实现本基金的投资目标，也可以通过二级市场交易买卖目标ETF；除流动性管理所需以外，本基
金对于目标ETF以外的证券投资倾向采用被动式指数化投资。本基金的基金管理人每日对本基金
所持有的证券价格实施监控，定期运用多种定量方法对基金进行风险度量，来测试本基金面临的
潜在价格风险，及时可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位：人民币元
本期末
2018年6月30日
上年度末
2017年12月31日
项目
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
公允价值
占基金资产
净值比例
（%）
交易性金融资产-股票投资
30,373,692.40 3.51 29,266,685.06 3.15
交易性金融资产－基金投资
783,092,101.08 90.40 844,463,429.16 90.81
交易性金融资产－债券投资
- - - -
交易性金融资产－贵金属投资
- - - -
衍生金融资产－权证投资
- - - -
其他
- - - -
合计
813,465,793.48 93.91 873,730,114.22 93.96
注:1.交易性金融资产-基金投资为本基金投资的目标ETF份额。
2.其他包含股指期货投资，于2018年 6月30日，持仓数量为8手，合约市值为
8,351,520.00元。在当日无负债结算制度下，结算准备金已包括所持股指期货投资产生的持仓
损益，则其他中包含的股指期货投资与相关的期货暂收款(结算所得的持仓损益)之间按抵销后的
净额为0。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 40页 共 58页
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较基准以外的其他市场变量保持不变
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
相关风险变量的变动
本期末 （2018年
6月30日）
上年度末 （2017年
12月31日 ）
1.业绩比较基准上升5%
40,944,984.41 57,897,373.39
分析
2.业绩比较基准下降5%
-40,944,984.41 -57,897,373.39
6.4.13.4.4 采用风险价值法管理风险
注:无。
6.4.14 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
无。
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的比例
（%）
1
权益投资
30,373,692.40 3.50
其中：股票
30,373,692.40 3.50
2
基金投资
783,092,101.08 90.16
3
固定收益投资
22,178.86 0.00
其中：债券
22,178.86 0.00
资产支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
52,456,731.68 6.04
8
其他各项资产
2,604,897.03 0.30
合计
868,549,601.05 100.00
南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
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7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业
64,982.00 0.01
B
采矿业
1,009,603.00 0.12
C
制造业
12,877,031.81 1.49
D
电力、热力、燃气及水生产和供应业
813,749.00 0.09
E
建筑业
967,334.16 0.11
F
批发和零售业
588,490.60 0.07
G
交通运输、仓储和邮政业
871,652.00 0.10
H
住宿和餐饮业
0.00 0.00
I
信息传输、软件和信息技术服务业
1,142,035.05 0.13
J
金融业
9,813,817.91 1.13
K
房地产业
1,341,931.12 0.15
L
租赁和商务服务业
450,788.68 0.05
M
科学研究和技术服务业
0.00 0.00
N
水利、环境和公共设施管理业
104,195.23 0.01
O
居民服务、修理和其他服务业
0.00 0.00
P
教育
0.00 0.00
Q
卫生和社会工作
169,964.00 0.02
R
文化、体育和娱乐业
158,117.84 0.02
S
综合
0.00 0.00
合计
30,373,692.40 3.51
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注:本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 601318
中国平安
31,700 1,856,986.00 0.21
2 600519
贵州茅台
1,500 1,097,190.00 0.13
3 600036
招商银行
30,100 795,844.00 0.09
4 000333
美的集团
13,452 702,463.44 0.08
5 000651
格力电器
14,100 664,815.00 0.08
6 601166
兴业银行
36,400 524,160.00 0.06
7 600887
伊利股份
17,696 493,718.40 0.06
8 600276
恒瑞医药
6,516 493,652.16 0.06南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 42页 共 58页
9 600016
民生银行
69,000 483,000.00 0.06
10 601328
交通银行
80,300 460,922.00 0.05
11 000858
五 粮 液
5,700 433,200.00 0.05
12 002415
海康威视
10,800 401,004.00 0.05
13 601288
农业银行
111,700 384,248.00 0.04
14 600030
中信证券
22,969 380,596.33 0.04
15 601668
中国建筑
67,200 366,912.00 0.04
16 600104
上汽集团
10,220 357,597.80 0.04
17 000002
万 科Ａ
14,200 349,320.00 0.04
18 601398
工商银行
63,000 335,160.00 0.04
19 600000
浦发银行
34,220 327,143.20 0.04
20 600900
长江电力
19,300 311,502.00 0.04
21 601601
中国太保
9,200 293,020.00 0.03
22 601169
北京银行
43,260 260,857.80 0.03
23 600048
保利地产
20,800 253,760.00 0.03
24 000725
京东方Ａ
69,200 244,968.00 0.03
25 000001
平安银行
25,100 228,159.00 0.03
26 600837
海通证券
23,700 224,439.00 0.03
27 002027
分众传媒
23,424 224,167.68 0.03
28 002304
洋河股份
1,700 223,720.00 0.03
29 601988
中国银行
61,500 222,015.00 0.03
30 600309
万华化学
4,760 216,199.20 0.02
31 600690
青岛海尔
10,700 206,082.00 0.02
32 600019
宝钢股份
26,004 202,571.16 0.02
33 600028
中国石化
30,700 199,243.00 0.02
34 600518
康美药业
8,700 199,056.00 0.02
35 600585
海螺水泥
5,800 194,184.00 0.02
36 601888
中国国旅
2,800 180,348.00 0.02
37 601229
上海银行
11,380 179,348.80 0.02
38 601211
国泰君安
12,000 176,880.00 0.02
39 603288
海天味业
2,400 176,736.00 0.02
40 601857
中国石油
22,300 171,933.00 0.02
41 000538
云南白药
1,600 171,136.00 0.02
42 601818
光大银行
46,500 170,190.00 0.02
43 601766
中国中车
21,300 164,010.00 0.02
44 600009
上海机场
2,800 155,344.00 0.02
45 002024
苏宁易购
10,900 153,472.00 0.02
46 600015
华夏银行
20,560 153,172.00 0.02
47 601939
建设银行
22,500 147,375.00 0.02
48 600050
中国联通
29,800 146,616.00 0.02
49 601688
华泰证券
9,500 142,215.00 0.02
50 601006
大秦铁路
17,300 142,033.00 0.02南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 43页 共 58页
51 300059
东方财富
10,600 139,708.00 0.02
52 002230
科大讯飞
4,300 137,901.00 0.02
53 600703
三安光电
7,100 136,462.00 0.02
54 601009
南京银行
17,320 133,883.60 0.02
55 001979
招商蛇口
6,900 131,445.00 0.02
56 600919
江苏银行
20,300 130,123.00 0.02
57 601628
中国人寿
5,700 128,364.00 0.01
58 000568
泸州老窖
2,100 127,806.00 0.01
59 002008
大族激光
2,400 127,656.00 0.01
60 002475
立讯精密
5,550 125,097.00 0.01
61 000338
潍柴动力
14,200 124,250.00 0.01
62 002594
比亚迪
2,600 123,968.00 0.01
63 600031
三一重工
13,500 121,095.00 0.01
64 002142
宁波银行
7,420 120,871.80 0.01
65 600196
复星医药
2,900 120,031.00 0.01
66 601899
紫金矿业
33,200 119,852.00 0.01
67 601186
中国铁建
13,400 115,508.00 0.01
68 000776
广发证券
8,700 115,449.00 0.01
69 002236
大华股份
5,100 115,005.00 0.01
70 300003
乐普医疗
3,100 113,708.00 0.01
71 601088
中国神华
5,700 113,658.00 0.01
72 601989
中国重工
26,800 108,272.00 0.01
73 601336
新华保险
2,500 107,200.00 0.01
74 600660
福耀玻璃
4,100 105,411.00 0.01
75 600741
华域汽车
4,400 104,368.00 0.01
76 600436
片仔癀
900 100,737.00 0.01
77 002466
天齐锂业
2,000 99,180.00 0.01
78 000963
华东医药
2,050 98,912.50 0.01
79 603799
华友钴业
1,000 97,470.00 0.01
80 601225
陕西煤业
11,700 96,174.00 0.01
81 600867
通化东宝
4,000 95,880.00 0.01
82 600958
东方证券
10,500 95,865.00 0.01
83 601012
隆基股份
5,720 95,466.80 0.01
84 300124
汇川技术
2,900 95,178.00 0.01
85 600406
国电南瑞
5,900 93,220.00 0.01
86 600487
亨通光电
4,200 92,610.00 0.01
87 000100
TCL 集团
31,700 91,930.00 0.01
88 600999
招商证券
6,700 91,656.00 0.01
89 600352
浙江龙盛
7,600 90,820.00 0.01
90 300015
爱尔眼科
2,800 90,412.00 0.01
91 600795
国电电力
34,400 90,128.00 0.01
92 000063
中兴通讯
6,900 89,907.00 0.01南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 44页 共 58页
93 600886
国投电力
11,900 86,513.00 0.01
94 600029
南方航空
10,200 86,190.00 0.01
95 000166
申万宏源
19,700 86,089.00 0.01
96 002456
欧菲科技
5,300 85,489.00 0.01
97 600340
华夏幸福
3,300 84,975.00 0.01
98 002460
赣锋锂业
2,200 84,876.00 0.01
99 601933
永辉超市
11,100 84,804.00 0.01
100 600485
信威集团
7,800 82,992.00 0.01
101 601155
新城控股
2,600 80,522.00 0.01
102 002044
美年健康
3,520 79,552.00 0.01
103 600570
恒生电子
1,500 79,425.00 0.01
104 601669
中国电建
14,700 78,792.00 0.01
105 600271
航天信息
3,100 78,337.00 0.01
106 601111
中国国航
8,800 78,232.00 0.01
107 600011
华能国际
12,200 77,592.00 0.01
108 601985
中国核电
13,600 76,840.00 0.01
109 000895
双汇发展
2,900 76,589.00 0.01
110 601607
上海医药
3,200 76,480.00 0.01
111 601901
方正证券
11,400 76,266.00 0.01
112 600115
东方航空
11,500 76,130.00 0.01
113 600516
方大炭素
3,100 75,578.00 0.01
114 600089
特变电工
10,885 75,433.05 0.01
115 000423
东阿阿胶
1,400 75,334.00 0.01
116 002202
金风科技
5,950 75,208.00 0.01
117 600066
宇通客车
3,800 72,922.00 0.01
118 300070
碧水源
5,171 72,032.03 0.01
119 601377
兴业证券
13,500 71,145.00 0.01
120 300408
三环集团
3,000 70,500.00 0.01
121 600606
绿地控股
10,700 69,978.00 0.01
122 601600
中国铝业
18,100 69,504.00 0.01
123 000069
华侨城Ａ
9,600 69,408.00 0.01
124 600111
北方稀土
6,000 68,280.00 0.01
125 000413
东旭光电
11,200 67,872.00 0.01
126 600535
天士力
2,620 67,648.40 0.01
127 600588
用友网络
2,720 66,667.20 0.01
128 300136
信维通信
2,100 64,533.00 0.01
129 300122
智飞生物
1,400 64,036.00 0.01
130 600383
金地集团
6,200 63,178.00 0.01
131 601788
光大证券
5,700 62,586.00 0.01
132 600522
中天科技
7,100 62,551.00 0.01
133 600398
海澜之家
4,900 62,426.00 0.01
134 600176
中国巨石
6,100 62,403.00 0.01南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 45页 共 58页
135 002736
国信证券
6,800 61,880.00 0.01
136 000783
长江证券
11,300 61,359.00 0.01
137 002572
索菲亚
1,900 61,142.00 0.01
138 600332
白云山
1,600 60,880.00 0.01
139 000503
国新健康
1,900 60,382.00 0.01
140 600010
包钢股份
37,680 58,404.00 0.01
141 601877
正泰电器
2,600 58,032.00 0.01
142 600893
航发动力
2,600 58,032.00 0.01
143 600705
中航资本
12,400 57,908.00 0.01
144 600068
葛洲坝
8,000 57,680.00 0.01
145 600085
同仁堂
1,600 56,448.00 0.01
146 002450
康得新
3,300 56,364.00 0.01
147 000768
中航飞机
3,600 56,304.00 0.01
148 002241
歌尔股份
5,400 55,026.00 0.01
149 600739
辽宁成大
3,600 54,648.00 0.01
150 601919
中远海控
11,100 54,612.00 0.01
151 600674
川投能源
6,100 53,192.00 0.01
152 600023
浙能电力
11,300 52,658.00 0.01
153 600018
上港集团
8,800 52,448.00 0.01
154 300024
机器人
3,000 52,200.00 0.01
155 002007
华兰生物
1,600 51,456.00 0.01
156 000625
长安汽车
5,700 51,300.00 0.01
157 601800
中国交建
4,500 51,255.00 0.01
158 600637
东方明珠
3,400 51,204.00 0.01
159 000157
中联重科
12,400 50,964.00 0.01
160 600547
山东黄金
2,100 50,232.00 0.01
161 600177
雅戈尔
6,500 50,050.00 0.01
162 601998
中信银行
7,900 49,059.00 0.01
163 601618
中国中冶
14,700 48,951.00 0.01
164 000425
徐工机械
11,500 48,760.00 0.01
165 002493
荣盛石化
4,700 48,504.00 0.01
166 600926
杭州银行
4,300 47,687.00 0.01
167 600362
江西铜业
3,000 47,550.00 0.01
168 002081
金 螳 螂
4,700 47,470.00 0.01
169 002065
东华软件
5,500 47,300.00 0.01
170 300144
宋城演艺
2,000 47,000.00 0.01
171 601198
东兴证券
3,600 46,944.00 0.01
172 600804
鹏博士
3,900 46,800.00 0.01
173 600816
安信信托
6,372 46,133.28 0.01
174 300017
网宿科技
4,295 45,999.45 0.01
175 000623
吉林敖东
2,550 45,849.00 0.01
176 600482
中国动力
2,600 45,370.00 0.01南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 46页 共 58页
177 601555
东吴证券
6,600 45,078.00 0.01
178 600208
新湖中宝
11,800 45,076.00 0.01
179 601997
贵阳银行
3,600 44,496.00 0.01
180 002714
牧原股份
1,000 44,460.00 0.01
181 600219
南山铝业
16,300 44,173.00 0.01
182 600109
国金证券
6,200 44,082.00 0.01
183 601099
太平洋
18,800 43,992.00 0.01
184 000792
盐湖股份
4,050 43,821.00 0.01
185 600100
同方股份
4,900 43,022.00 -
186 601018
宁波港
10,200 42,942.00 -
187 603858
步长制药
1,000 42,790.00 -
188 000786
北新建材
2,300 42,619.00 -
189 601333
广深铁路
9,900 42,075.00 -
190 600297
广汇汽车
7,160 41,957.60 -
191 002146
荣盛发展
4,800 41,904.00 -
192 002797
第一创业
6,160 41,703.20 -
193 002050
三花智控
2,200 41,470.00 -
194 000728
国元证券
5,550 41,070.00 -
195 002294
信立泰
1,100 40,887.00 -
196 000630
铜陵有色
18,400 40,664.00 -
197 002508
老板电器
1,300 39,806.00 -
198 600498
烽火通信
1,600 39,760.00 -
199 600170
上海建工
13,029 39,608.16 -
200 600438
通威股份
5,700 39,330.00 -
201 601117
中国化学
5,800 39,034.00 -
202 000876
新 希 望
6,100 38,674.00 -
203 002673
西部证券
5,098 38,489.90 -
204 603833
欧派家居
300 38,259.00 -
205 000839
中信国安
8,000 37,840.00 -
206 603993
洛阳钼业
6,000 37,740.00 -
207 600809
山西汾酒
600 37,734.00 -
208 002558
巨人网络
1,580 37,572.40 -
209 600153
建发股份
4,100 36,859.00 -
210 000709
河钢股份
12,400 36,580.00 -
211 002085
万丰奥威
3,800 35,720.00 -
212 000060
中金岭南
7,300 35,478.00 -
213 600977
中国电影
2,200 35,288.00 -
214 601727
上海电气
5,500 34,870.00 -
215 600489
中金黄金
5,000 34,100.00 -
216 600415
小商品城
7,900 34,049.00 -
217 600549
厦门钨业
2,200 33,396.00 -
218 000826
启迪桑德
1,840 32,163.20 -南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 47页 共 58页
219 601633
长城汽车
3,200 31,424.00 -
220 002624
完美世界
1,000 31,010.00 -
221 600663
陆家嘴
1,900 30,001.00 -
222 600188
兖州煤业
2,300 29,992.00 -
223 600583
海油工程
5,700 29,982.00 -
224 601216
君正集团
8,800 29,656.00 -
225 300433
蓝思科技
1,400 29,372.00 -
226 600346
恒力股份
2,000 29,320.00 -
227 600820
隧道股份
4,900 28,959.00 -
228 601360
三六零
1,000 28,900.00 -
229 000983
西山煤电
3,800 28,538.00 -
230 002470
金正大
4,100 28,208.00 -
231 601021
春秋航空
800 28,024.00 -
232 600038
中直股份
700 27,993.00 -
233 002555
三七互娱
2,300 27,945.00 -
234 300072
三聚环保
1,200 27,936.00 -
235 601228
广州港
4,800 27,888.00 -
236 000961
中南建设
4,400 27,764.00 -
237 601390
中国中铁
4,300 27,692.00 -
238 000898
鞍钢股份
4,900 27,293.00 -
239 002352
顺丰控股
600 27,000.00 -
240 002500
山西证券
4,000 26,960.00 -
241 600909
华安证券
4,700 26,884.00 -
242 600118
中国卫星
1,400 26,740.00 -
243 000627
天茂集团
3,800 26,676.00 -
244 600157
永泰能源
14,700 26,166.00 -
245 601992
金隅集团
7,900 25,912.00 -
246 600369
西南证券
6,700 25,795.00 -
247 000402
金 融 街
3,100 24,955.00 -
248 601881
中国银河
3,000 24,390.00 -
249 000559
万向钱潮
3,580 24,344.00 -
250 002074
国轩高科
1,720 24,183.20 -
251 600008
首创股份
5,700 24,054.00 -
252 300027
华谊兄弟
3,899 24,017.84 -
253 600376
首开股份
3,400 23,902.00 -
254 300251
光线传媒
2,300 23,414.00 -
255 600704
物产中大
4,450 23,273.50 -
256 002153
石基信息
800 23,200.00 -
257 000008
神州高铁
5,200 22,932.00 -
258 601898
中煤能源
4,700 22,701.00 -
259 000671
阳 光 城
3,800 22,686.00 -
260 600372
中航电子
1,700 22,202.00 -南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 48页 共 58页
261 600688
上海石化
3,800 21,622.00 -
262 600959
江苏有线
4,100 20,910.00 -
263 002385
大北农
5,000 20,650.00 -
264 601118
海南橡胶
3,100 20,522.00 -
265 601866
中远海发
8,200 20,418.00 -
266 600061
国投资本
2,200 20,416.00 -
267 002310
东方园林
1,300 19,539.00 -
268 300033
同花顺
500 19,435.00 -
269 002601
龙蟒佰利
1,500 19,395.00 -
270 601991
大唐发电
6,400 19,392.00 -
271 600339
中油工程
4,300 19,307.00 -
272 000938
紫光股份
300 18,780.00 -
273 601238
广汽集团
1,660 18,492.40 -
274 601611
中国核建
2,300 18,170.00 -
275 601718
际华集团
4,500 18,090.00 -
276 000959
首钢股份
4,400 18,084.00 -
277 600682
南京新百
1,100 18,084.00 -
278 600373
中文传媒
1,400 17,990.00 -
279 601958
金钼股份
2,500 15,675.00 -
280 601808
中海油服
1,500 14,310.00 -
281 600025
华能水电
4,700 14,288.00 -
282 002468
申通快递
800 13,720.00 -
283 600233
圆通速递
1,000 13,200.00 -
284 002602
世纪华通
400 13,000.00 -
285 603160
汇顶科技
200 12,978.00 -
286 601828
美凯龙
800 12,224.00 -
287 001965
招商公路
1,400 11,396.00 -
288 002411
必康股份
400 11,336.00 -
289 002739
万达电影
200 10,408.00 -
290 002625
光启技术
800 9,368.00 -
291 600390
五矿资本
1,100 8,525.00 -
292 601108
财通证券
700 7,896.00 -
293 002608
江苏国信
1,100 7,590.00 -
294 603260
合盛硅业
100 7,057.00 -
295 601212
白银有色
1,500 6,135.00 -
296 601838
成都银行
700 6,125.00 -
297 002925
盈趣科技
100 5,538.00 -
298 601878
浙商证券
600 5,040.00 -
299 600649
城投控股
126 771.12 -
300 600074
保千里
100 152.00 -
301 600666
奥瑞德
20 78.80 -南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 49页 共 58页
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金资产净
值比例(%)
1 601318
中国平安
4,488,786.00 0.48
2 600036
招商银行
1,959,343.00 0.21
3 600519
贵州茅台
1,792,076.00 0.19
4 000333
美的集团
1,564,601.16 0.17
5 000651
格力电器
1,490,438.00 0.16
6 601166
兴业银行
1,318,104.00 0.14
7 600016
民生银行
1,190,249.00 0.13
8 600887
伊利股份
1,154,335.00 0.12
9 601328
交通银行
1,083,891.00 0.12
10 601288
农业银行
942,740.00 0.10
11 002415
海康威视
935,853.89 0.10
12 000002
万 科Ａ
922,758.00 0.10
13 600276
恒瑞医药
921,224.00 0.10
14 600030
中信证券
918,570.38 0.10
15 600000
浦发银行
852,904.00 0.09
16 000858
五 粮 液
849,697.00 0.09
17 601398
工商银行
842,683.00 0.09
18 601668
中国建筑
818,820.00 0.09
19 600104
上汽集团
756,147.00 0.08
20 000725
京东方Ａ
718,341.00 0.08
注:买入包括二级市场上主动的买入、新股、配股、债转股、换股及行权等获得的股票，买入金
额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金资产净
值比例(%)
1 601318
中国平安
1,874,739.00 0.20
2 600519
贵州茅台
609,077.34 0.07
3 600036
招商银行
601,118.00 0.06
4 000333
美的集团
482,652.00 0.05
5 000651
格力电器
455,861.00 0.05
6 601166
兴业银行
404,070.00 0.04
7 600016
民生银行
367,657.00 0.04南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 50页 共 58页
8 600887
伊利股份
358,365.00 0.04
9 601328
交通银行
320,264.00 0.03
10 000002
万 科Ａ
299,660.00 0.03
11 002415
海康威视
286,762.00 0.03
12 601288
农业银行
282,185.00 0.03
13 600030
中信证券
277,995.00 0.03
14 600000
浦发银行
269,204.00 0.03
15 600276
恒瑞医药
267,862.00 0.03
16 000858
五 粮 液
254,484.00 0.03
17 000725
京东方Ａ
251,869.00 0.03
18 601668
中国建筑
251,073.00 0.03
19 601398
工商银行
251,002.00 0.03
20 601601
中国太保
228,420.86 0.02
注:卖出包括二级市场上主动的卖出、换股、要约收购、发行人回购及行权等减少的股票，卖出
金额按成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关交易费用。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
单位: 人民币元
买入股票成本（成交）总额
70,231,828.83
卖出股票收入（成交）总额
21,658,623.65
注:买入股票成本、卖出股票收入均按买卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相
关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值 占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
0.00 0.00
2
央行票据
0.00 0.00
3
金融债券
0.00 0.00
其中：政策性金融债
0.00 0.00
4
企业债券
0.00 0.00
5
企业短期融资券
0.00 0.00
6
中期票据
0.00 0.00
7
可转债（可交换债）
22,178.86 0.00
8
同业存单
0.00 0.00
9
其他
0.00 0.00
合计
22,178.86 0.00
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值比例
（%） 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 51页 共 58页
1 123006
东财转债
86 10,343.22 0.00
2 127005
长证转债
86 8,166.56 0.00
3 113019
玲珑转债
20 2,049.80 0.00
4 128028
赣锋转债
9 935.73 0.00
5 127006
敖东转债
7 683.55 0.00
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细
注:本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注:本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注:本基金本报告期末未持有权证。
7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细
金额单位：人民币元
序
号
基金名称
基金类
型
运作方
式
管理人 公允价值
占基金资产净
值比例（%）
1
南方开元沪深
300ETF
ETF
交易型
开发式
南方基金管理股
份有限公司
783,092,10
1.08
90.40
7.11 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
7.11.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
代 码 名 称
持仓量（买
/卖）
合约市值(元)
公允价值变动
（元）
风险说明
IF1807 IF1807 8 8,351,520.00 -657,900.00 -
公允价值变动总额合计（元） -657,900.00
股指期货投资本期收益（元） -654,522.52
股指期货投资本期公允价值变动（元） -655,740.00
7.11.2 本基金投资股指期货的投资政策
本基金在股指期货投资中主要遵循有效管理投资策略，根据风险管理的原则，以套期保值
为目的，主要采用流动性好、交易活跃的期货合约，通过对现货和期货市场运行趋势的研究，
结合股指期货定价模型寻求其合理估值水平，与现货资产进行匹配，通过多头或空头套期保值
等策略进行套期保值操作，利用金融衍生品的杠杆作用，降低股票和目标ETF仓位频繁调整的
交易成本，达到有效跟踪标的指数的目的。
南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 52页 共 58页
7.12 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
注:本基金本报告期内未投资国债期货。
7.13 投资组合报告附注
7.13.1
本基金投资的前十名证券的发行主体除招商银行（600036）、兴业银行（601166）以外，本
期没有出现被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
根据2018年5月4日中国银行保险监督委员会执行处罚信息公开表（银监罚决字（2018）
1号），对招商银行股份有限公司（下称招商银行，股票代码：600036）内控管理严重违反审慎
经营规则、违规批量转让以个人为借款主体的不良贷款等十四项违规事实执行处罚决定，罚款
6570万元，没收违法所得3.024万元，罚没合计6573.024万元。
根据2018年5月4日中国银行保险监督委员会执行处罚信息公开表（银保监银罚决字
（2018）1号），对兴业银行股份有限公司（下称兴业银行，股票代码：601166）重大关联交易
未按规定审查审批且未向监管部门报告、非真实转让信贷资产等十二项违规事实罚款5870万元。
基金管理人对上述证券的投资决策程序符合相关法律法规和公司制度的要求。
7.13.2
本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
7.13.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1
存出保证金
1,356,275.46
2
应收证券清算款
10,662.43
3
应收股利
-
4
应收利息
11,082.06
5
应收申购款
1,197,216.36
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
可收退补款
29,660.72
9
其他
-
合计
2,604,897.03
7.13.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
金额单位:人民币元 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 53页 共 58页
序号 债券代码 债券名称 公允价值
占基金资产净值比例
（%）
1 128028
赣锋转债
935.73 0.00
2 123006
东财转债
10,343.22 0.00
7.13.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注:本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
份额级别
持有人户
数(户)
户均持有的基
金份额
持有份额
占总份额
比例（%）
持有份额
占总份
额比例
（%）
南方
300联接
A
49,648 13,256.87 36,219,672.48 5.50 621,957,285.54 94.50
南方
300联接
C
1,059 7,527.43 0.00 0.00 7,971,544.28 100.00
合计
50,707 13,137.21 36,219,672.48 5.44 629,928,829.82 94.56
注:分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母采
用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额总
额）。户均持有的基金份额的合计数=期末基金份额总额/期末持有人户数合计。
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份） 占基金总份额比例（%）
南方300联接A
4,148,758.58 0.6303
基金管理人所有从
业人员持有本基金
南方300联接C
139,188.74 1.7461
合计
4,287,947.32 0.6437
注:分级基金管理人的从业人员持有基金占基金总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的
分母采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金
份额总额）。南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 54页 共 58页
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
南方300联接A
>100
本公司高级管理人员、基金
投资和研究部门负责人持有
本开放式基金
南方300联接C
-
合计
>100
南方300联接A
-
本基金基金经理持有本开放
式基金
南方300联接C
-
合计
-
§9 开放式基金份额变动
单位：份
项目 南方300联接 南方300联接C
基金合同生效日（2009年3月25日）基金份额总额
1,580,754,997.47 -
本报告期期初基金份额总额
622,945,361.13 9,819,236.95
本报告期基金总申购份额
143,572,646.85 10,809,164.99
减：本报告期基金总赎回份额
108,341,049.96 12,656,857.66
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以“-”填列）
- -
本报告期期末基金份额总额
658,176,958.02 7,971,544.28
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内无基金份额持有人大会决议。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，基金管理人没有发生重大人事变动。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门没有发生重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
本报告期内，无涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的诉讼。
南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 55页 共 58页
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内本基金投资策略未改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内本基金未更换会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内，基金管理人、托管人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易
单元
数量
成交金额
占当期股票成交
总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
中投证券
1 63,142,489.14 68.73% 6,314.53 71.00%-
华泰证券
2 28,729,353.34 31.27% 2,872.83 32.30%-
光大证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
广发证券
1 0.00 0.00% -293.87 0.00%-
广州证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
国泰君安
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
国信证券
2 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
中银国际
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
方正证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
申万宏源
2 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
湘财证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
兴业证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
银河证券
2 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
浙商证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
长江证券
1 0.00 0.00% 0.00 0.00%-南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 56页 共 58页
平安证券
2 0.00 0.00% 0.00 0.00%-
注:交易单元的选择标准和程序 根据中国证监会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题
的通知》（证监基金字[2007]48号）的有关规定，我公司制定了租用证券公司交易单元的选择
标准和程序：
A：选择标准
1、公司经营行为规范，财务状况和经营状况良好；
2、公司具有较强的研究能力,能及时、全面地为基金提供高质量的宏观经济研究、行业研究及市
场走向、个股分析报告和专门研究报告；
3、公司内部管理规范，能满足基金操作的保密要求；
4、建立了广泛的信息网络,能及时提供准确的信息资讯服务。
B：选择流程 公司研究部门定期对券商服务质量从以下几方面进行量化评比，并根据评比的结果
选择席位：
1、服务的主动性。主要针对证券公司承接调研课题的态度、协助安排上市公司调研、以及就有
关专题提供研究报告和讲座；
2、研究报告的质量。主要是指证券公司所提供研究报告是否详实，投资建议是否准确；
3、资讯提供的及时性及便利性。主要是指证券公司提供资讯的时效性、及时性以及提供资讯的
渠道是否便利、提供的资讯是否充足全面。
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易 基金交易
券商名称
成交金额
占当期债
券
成交总额
的比例
成交金额
占当期债券
回购
成交总额的
比例
成交金额
占当期权
证
成交总额
的比例
成交金额
占当期
基金
成交总
额的比
例
长江证券
- - - - - - - -
方正证券
- - - - - - - -
光大证券
- - - - - - - -
广发证券
- - - - - - - -
广州证券
- - - - - - - -
国泰君安
- - - - - - - -
国信证券
- - - - - - - -
华泰证券
37,837.50 90.32% - - - - - - 南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 57页 共 58页
平安证券
- - - - - - - -
申万宏源
- - - - - - - -
湘财证券
- - - - - - - -
兴业证券
- - - - - - - -
银河证券
- - - - - - - -
浙商证券
- - - - - - - -
中投证券
4,055.00 9.68% - - - - - -
中银国际
- - - - - - - -
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式 法定披露日期
1
南方基金管理有限公司关于东海期货有限责任公司
终止代理销售本公司旗下基金的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月05日
2
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
3
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
4
南方基金关于旗下部分基金增加和耕传承为代销机
构及开通相关业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年02月08日
5
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
6
南方基金管理股份有限公司关于旗下部分开放式基
金赎回费调整的提示性公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年03月27日
7
南方基金关于旗下部分基金参加中国工商银行个人
电子银行基金申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年03月30日
8
南方基金关于旗下部分基金参加交通银行手机银行
基金申购及定期定额投资手续费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年03月31日
9
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
10
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
11
南方基金管理股份有限公司关于调整电子直销系统
部分基金最低申购金额限制的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年04月26日
12
南方基金关于旗下部分基金增加大连网金为代销机
构及开通相关业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年04月27日
13
南方基金关于旗下部分基金增加紫金农商银行为代
销机构及开通相关业务的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年05月08日
14
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
15
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日南方开元沪深300ETF联接2018年半年度报告
第 58页 共 58页
16
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金
联接基金招募说明书（更新) （2018年第1号）
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年06月20日
17
南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金
联接基金招募说明书（更新) 摘要（2018年第
1号）
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年06月20日
18
关于公司旗下基金调整停牌股票估值方法的提示性
公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年01月06日
19
南方基金关于旗下部分基金参加交通银行手机银行
基金申购及定期定额投资手续费率优惠活动的公告
中国证券报、上海
证券报、证券时报
2018年03月31日
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况
注: 无。
11.2 影响投资者决策的其他重要信息
无。
§12 备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准设立南方沪深 300指数证券投资基金的文件。
2、《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金基金合同》。
3、《南方开元沪深300交易型开放式指数证券投资基金联接基金托管协议》。
4、基金管理人业务资格批件、营业执照。
5、报告期内在选定报刊上披露的各项公告。
12.2 存放地点
深圳市福田区福田街道福华一路六号免税商务大厦31-33层。
12.3 查阅方式
网站：http://www.nffund.com
