易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
易方达黄金主题证券投资基金（LOF ）
2018 年半年度报告
2018 年 6 月 30 日
基金管理人： 易方达基金管理有限公司
基金托管人： 中国农业银行股份有限公司
送出日期： 二〇一八年八月二十八日 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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1 重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带 的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上
独立董事签 字同意， 并由董事 长签发。
基金托管人 中国农业 银行股份 有限公司 根据本基 金合 同规定，于 2018 年 8 月 24 日复 核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会 计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容
不存在虚假 记载、误 导性陈述 或者重大 遗漏。
基金管理人 承诺以诚 实信用、 勤勉尽责 的原则管 理和 运用基金资 产，但不 保证基金 一定盈利 。
基金 的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基
金的招募说 明书及其 更新。
本报告中财 务资料未 经审计。
本报告期自 2018 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止。 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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1.2 目录
1 重要提示及目录 ............................................... 2
1.1 重要提示 ..................................................... 2
1.2 目录 ......................................................... 3
2 基金简介 ..................................................... 5
2.1 基金基本情况 ................................................. 5
2.2 基金产品说明 ................................................. 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ....................................... 5
2.4 境外投资顾问和境外资产托管人 ................................. 6
2.5 信息披露方式 ................................................. 6
2.6 其他相关资料 ................................................. 6
3 主要财务指标和基金净值表现 ................................... 6
3.1 主要会计数据和财务指标 ....................................... 6
3.2 基金净值表现 ................................................. 7
4 管理人报告 ................................................... 8
4.1 基金管理人及基金经理情况 ..................................... 8
4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的主要成员简介 ............... 9
4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................. 9
4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ....................... 9
4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .............. 10
4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .............. 10
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................... 10
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ...................... 11
5 托管人报告 .................................................. 11
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ........................ 11
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、 净值计算、 利润分配等情况的
说明 11
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见11
6 半年度财务会计报告（未经审计） .............................. 12
6.1 资产负债表 .................................................. 12
6.2 利润表 ...................................................... 13
6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................ 14
6.4 报表附注 .................................................... 15
7 投资组合报告 ................................................ 32
7.1 期末基金资产组合情况 ........................................ 32
7.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权益投资分布 ................ 33
7.3 期末 按行业分类的权益投资组合 ................................ 33
7.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有权益投资明细 .. 34
7.5 报告期内权益投资组合的重大变动 .............................. 37
7.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组合 ........................ 39
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 39
7.8 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小 排序 的所有资产支持证券投资明易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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细 39
7.9 期末按公允价值占基金资 产净值比例大小 排序 的前五名金融衍生品投资明
细 39
7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细 39
7.11 投资组合报告附注 ............................................ 40
8 基金份额持有人信息 .......................................... 41
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .......................... 41
8.2 期末上市基金前十名持有人 .................................... 41
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................... 42
8.4 期末基金 管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .. 42
9 开放式基金份额变动 .......................................... 42
10 重大事件揭示 ................................................ 42
10.1 基金份额持有人大会决议 ...................................... 42
10.2 基金管理人、基金托管人 的专门基金托管部门的重大人事变动 ...... 42
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ................ 43
10.4 基金投资策略的改变 .......................................... 43
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ............................ 43
10.6 管理人、托 管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ............ 43
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 .......................... 43
10.8 其他重大事件 ................................................ 47
11 备查文件目录 ................................................ 49
11.1 备查文件目录 ................................................ 49
11.2 存放地点 .................................................... 49
11.3 查阅方式 .................................................... 49
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2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）
基金简称 易方达黄金 主题（QDII-LOF-FOF ）
场内简称 易基黄金
基金主代码 161116
交易代码 161116
基金运作方 式 契约型、上 市开放式 （LOF ）
基金合同生 效日 2011 年 5 月 6 日
基金管理人 易方达基金 管理有限 公司
基金托管人 中国农业银 行股份有 限公司
报告期末基 金份额总 额 394,261,775.97 份
基金合同存 续期 不定期
基金份额上 市的证券 交易所 深圳证券交 易所
上市日期 2011 年 11 月 8 日
2.2 基金产品说明
投资目标 本基金追求 基金资产 的长期稳 定增值。
投资策略
本基金主要 通过对国 际黄金价 格中长期 趋势的判 断， 深入研
究黄金价格 趋势、 黄金采 掘企业盈 利和估 值水平变 化 ， 以及
考察其他品 种的风险 收益特征 的基础上 ， 进行 黄金 ETF、黄
金股票类资 产以及其 他资产的 比例配置 。
业绩比较基 准
以伦敦黄金 市场下午 定盘价计 价的国际 现货黄金 （经 汇率折
算）
风险收益特 征
基金管理人 根据对黄 金价格走 势的判断， 在黄金基 金 、 黄金
采掘公司股 票及其他 资产之间 进行主动 配置。 本基金 的表现
与黄金价格 相关性较 高， 本 基金是预 期收益与 预期风 险较高
的基金品种 。此外， 本基金主 要投资海 外，存在 汇率 风险。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 易方达基金 管理有限 公司 中国农业银 行股份有 限公司
信息披露
负责人
姓名 张南 贺倩
联系电话 020-85102688 010-66060069
电子邮箱 service@efunds.com.cn tgxxpl@abchina.com 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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客户服务电 话 400 881 8088 95599
传真 020-85104666 010-68121816
注册地址
广东省珠海 市横琴新 区宝华路
6号105 室－42891 （集 中办公
区）
北京市东城 区建国门 内大街
69号
办公地址
广州市天河 区珠江新 城珠江东
路30号广州 银行大厦40-43 楼
北京市西城 区复兴门 内大街
28号凯晨世 贸中心东 座F9
邮政编码 510620 100031
法定代表人 刘晓艳 周慕冰
2.4 境外投资顾问和境外资产托管人
项目 境外投资顾 问 境外资产托 管人
名称
英文 无
The Hongkong and Shanghai Banking
Corporation Limited
中文 无 香港上海汇 丰银行有 限公司
注册地址 无 香港皇后大 道中一号
办公地址 无
香港九龙深 旺道 1 号汇丰 中心 1 座 6
楼
邮政编码 无 无
2.5 信息披露方式
本基金选定 的信息披 露报纸名 称 中国证券报 、上海证 券报、证 券时报
登载基金半 年度报告 正文的管 理人互联 网网址 http://www.efunds.com.cn
基金半年度 报告备置 地点
广州市天河 区珠江新 城珠江东路 30 号广州
银行大厦 43 楼
2.6 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机 构 中国证券登 记结算有 限责任公 司 北京市西城 区太平桥 大街 17 号
3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位： 人民币元 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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3.1.1 期间数据和指标 报告期（2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日）
本期已实现 收益 -6,928,526.94
本期利润 -8,996,731.89
加权平均基 金份额本 期利润 -0.0221
本期加权平 均净值利 润率 -3.16%
本期基金份 额净值增 长率 -3.08%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2018 年 6 月 30 日)
期末可供分 配利润 -121,092,249.18
期末可供分 配基金份 额利润 -0.3071
期末基金资 产净值 273,169,526.79
期末基金份 额净值 0.693
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2018 年 6 月 30 日)
基金份额累 计净值增 长率 -30.70%
注：1. 所述基 金业绩 指标不包 括持有人 认购或交 易基 金的各项费 用，计入 费用后实 际收益水 平
要低于所列 数字。
2. 本期已实现 收益指 基金本期 利息收入 、投资收 益、 其他收入（ 不含公允 价值变动 收益）扣 除
相关费用后 的余额， 本期利润 为本期已 实现收益 加上 本期公允价 值变动收 益。
3. 期末可供分 配利润 ，为期末 资产负债 表中未分 配利 润与未分配 利润中已 实现部分 的孰低数 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基 准 收益率的比较
阶段
份额净值
增长率 ①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个月 0.43% 0.39% -1.02% 0.40% 1.45% -0.01%
过去三个月 1.17% 0.43% -0.74% 0.46% 1.91% -0.03%
过去六个月 -3.08% 0.56% -1.80% 0.48% -1.28% 0.08%
过去一年 -3.75% 0.47% -1.44% 0.49% -2.31% -0.02%
过去三年 9.48% 0.72% 14.11% 0.84% -4.63% -0.12%
自基金合同 生效起
至今
-30.70% 0.84% -15.58% 1.04% -15.12% -0.20%
3.2.2 自基金合同生效以来 基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动
的比较
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）
份额累计净 值增长率 与业绩比 较基准收 益率历史 走势 对比图
(2011 年 5 月 6 日至 2018 年 6 月 30 日) 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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注：1. 本基金 的业绩 比较基准 已经转换 为以人民 币计 价。
2. 自基金合同 生效至 报告期末 ，基金份 额净值增 长率 为-30.70% ，同 期业绩比 较基准收 益率为
-15.58% 。
4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
经中国证监 会证监基 金字[2001]4 号文批准， 易方达基 金管理有限 公司 （简称 “ 易方 达 ” ） 成 立于
2001 年 4 月 17 日， 总部设在 广州，在 北京、上 海、 成都、大连 等地设有 分公司， 并全资拥 有易方
达资产管理 有限公司 与易方达 国际控股 有限公司 两家 子公司。 易方达 始终坚持 在诚信规 范的前提 下，
通过市场化 、专业化 的运作， 为投资人 的资产实 现持 续稳定的保 值增值， 成为国内 领先的综 合性资
产管理机构 ，具有较 强的综合 实力。易 方达是国 内为 数不多的具 有基金公 司全部业 务牌照的 公司之
一， 拥有 公募 、 社保 、 年金 、 特定 客户资产 管理、QDII 、QFII 、RQFII 、QDIE 、QFLP 、 基本养老保
险基金投资 等业务资 格，投资 业务包括 主动权益 、固 定收益、指 数量化、 海外投资 、 多资产 投资、
另类投资等 六大板块 ，为境内 外投资者 提供个性 化、 多样化的投 资管理服 务。截至 2018 年 6 月 30
日， 易方达旗 下管理的 各类资产 规模总 计 1.3 万亿 元 ， 服务各类客 户总数 7580 万户， 公募基金 累计
分红超过 1000 亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助 理 简介 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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姓名 职务
任本基金的 基金经理
（助理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
周宇 本基金的基 金经理 2017-04-21 - 7 年
硕士研究生 ，曾
任古根海姆 投资
管理公司全 球宏
观策略师， 中国
平安人寿保 险总
部投资管理 中心
策略经理， 上海
国泰君安证 券资
产管理有限 公司
研究发展部 大类
资产配置高 级研
究员。
注：1. 此处的 “ 任 职日期 ” 和 “ 离任日 期 ” 分 别为公告 确 定的聘任日 期和解聘 日期。
2. 证券从业的 含义遵 从行业协 会《证券 业从业人 员资 格管理办法 》的相关 规定。
4.2 境外投资顾问为本基金提供投资建议的 主要成员简介
本基金未聘 请境外投 资顾问。
4.3 管理人对报告期内本基金运作遵规守信 情况的说明
本报告期内 ，本基金 管理人严 格遵守《 证券投资 基金 法》等有关 法律法规 及基金合 同、基金 招
募说明书等 有关基金 法律文件 的规定， 以取 信于市场 、 取信于社会投 资公众为 宗旨， 本着诚 实信用、
勤勉尽责的 原则管理 和运用基 金资产， 在控制风 险的 前提下，为 基金份额 持有人谋 求最大利 益。在
本报告期内 ，基金运 作合法合 规，无损 害基金份 额持 有人利益的 行为。
4.4 管理人对报告期内公平交易情况的专项 说明
4.4.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理 人努力通 过建立有 纪律、规 范化的投 资研 究和决策流 程来确保 公平对待 不同投资 组
合，切实防 范利益输 送。本基 金管理人 制定了相 应的 投资权限管 理制度、 投资备选 库管理制 度和集
中交易制度 等，通过 投资交易 系统中的 公平交易 模块 ，同时依据 境外市场 的交易特 点规范交 易委托
方式，以尽 可能确保 公平对待 各投资组 合。本报 告期 内，公平交 易制度总 体执行情 况良好。
4.4.2 异常交易行为的专项说明 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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本报告期内 ，未发现 本基金有 可能导致 不公平交 易和 利益输送的 异常交易 。
4.5 管理人对报告期内基金的投资策略和业 绩表现的说明
4.5.1 报告期内基金投资策略和运作分析
今年上半年 ，全球经 济同步复 苏的趋势 出现了分 化。 在历史罕见 的顺周期 财政刺激 下，美国 经
济继续保持 强劲增长 势头，但 欧洲、日 本、中国 与主 要新兴市场 均出现不 同程度的 放缓。全 球经济
增长的分化 导致货币 政策预期 的分化， 并推动美 元重 新走强。而 美国税改 之后美国 跨国公司 海外利
润的回流与 美联储的 缩表计划 加剧了离 岸美元流 动性 的紧缩。在 此背景下 ，美元与 美元资产 一枝独
秀，非美市 场表现不 佳。对全 球增长与 流动性环 境最 为敏感的新 兴市场遭 受大幅抛 售。而黄 金则受
美元走强所 累继续走 低。
本基金上半 年黄金基 金持仓总 体稳 定， 二季度起 对所 持有的非黄 金仓位进 行了调整 ，提高了 美
股的配置比 重， 在美 元升值的 背景下起 到了良 好的 对冲黄金价 格下跌的 作用。
4.5.2 报告期内基金的业绩表现
截至报告期 末， 本基 金份额净 值为 0.693 元， 本报 告 期份额净值 增长率为-3.08% ， 同期 业绩比较
基准收益率 为-1.80% 。
4.6 管理人对宏观经济、证券市场及行业走 势的简要展望
展望下半年 ，我们认 为尽管贸 易战等担 忧持续打 压风 险偏好，但 各国政府 的政策有 望发生一 定
程度的转变 以对冲外 贸压力。 总体而言 ，全球经 济增 长依然保持 稳定，而 美联储的 加息周期 并未结
束，利率 仍 然偏低。 风险资产 的表现仍 可期待， 尤其 是经济动能 与流动性 环境最佳 的美股。 在美联
储加息周期 结束之前 ，我们相 信美元仍 有上行风 险， 因此继续维 持当前的 资产配置 思路有助 于分散
基金的投资 风险并提 升收益。
4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项 的说明
本基金管理 人按照企 业会计准 则、中国 证监会相 关规 定、中国证 券投资基 金业协会 相关指引 和
基金合同关 于估值的 约定，对 基金所持 有的投资 品种 进行估值。 本基金托 管人根据 法律法规 要求履
行估值及净 值计算的 复核责任 。
本基金管理 人设有估 值委员会 ，公司首 席运营官 担任 估值委员会 主席，主 动权益 板 块、固定 收
益板块、投 资风险管 理部、监 察部和核 算部指定 人员 担任委员。 估值委员 会负责组 织制定和 适时修易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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订基金估值 政策和程 序，指导 和监督整 个估值流 程。 估值委员会 成员具有 多年的证 券、基金 从业经
验，熟悉相 关法律法 规，具备 行业研究 、风险管 理、 法律合规或 基金估值 运作等方 面的专业 胜任能
力。基金经 理可参与 估值原则 和方法的 讨论，但 不参 与估值原则 和方法的 最终决策 和日常估 值的执
行。
本报告期内 ，参与估 值流程各 方之间不 存在任何 重大 利益冲突。
本基金管理 人已与中 央国债登 记结算有 限责任公 司及 中证指数有 限公司签 署服务协 议，由中 央
国债登 记结 算有限责 任公司按 约定提供 银行间同 业市 场的估值数 据，由中 证指数有 限公司按 约定提
供交易所交 易的债券 品种的估 值数据和 流通受限 股票 的折扣率数 据。
4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的 说明
本基金本报 告期内未 实施利润 分配。
5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声 明
在托管本基 金的过程 中， 本基金 托管人中 国农业银 行 股份有限公 司严格遵 守 《证券投 资基金法 》
相关法律法 规的规定 以及基金 合同、托 管协议的 约定 ，对本基金 基金管理 人 —易方 达基金管 理有限
公司 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日基金 的投 资运作，进 行了认真 、独立的 会计核算 和必要
的投资监督 ，认真履 行了托管 人的义务 ，没有从 事任 何损害基金 份额持有 人利益的 行为。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规 守信、净值计 算、利润分配等情况的说明
本托管人认为, 易方达 基金管理有 限公司在 本基金的 投资运作、基 金资产净值 的计算、 基金份
额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等 问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行
为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等 有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照
基金合同的 规定进行 。
5.3 托管人对本半年度 报告中财务信息等内 容的真实、准 确和完整发表意见
本托管人认 为，易方 达基金管 理有限公 司的信息 披露 事务符合《 证券投资 基金信息 披露管理 办
法》及其他 相关法律 法规的规 定，基金 管理人所 编制 和披露的本 基金半年 度报告中 的财务指 标、净易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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值表现、收 益分配情 况、财务 会计报告 、投资组 合报 告等信息真 实、准确 、完整， 未发现有 损害基
金持有人利 益的行为 。
6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资产负债表
会计主体： 易方达黄 金主题证 券投资基 金（LOF ）
报告截止日 ：2018 年 6 月 30 日
单位：人民 币元
资产 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资产：
银行存款 6.4.7.1 30,786,292.51 18,115,501.75
结算备付金
- -
存出保证金
- -
交易性金融 资产 6.4.7.2 258,328,899.40 292,854,321.74
其中：股票 投资
25,091,842.29 48,938,615.46
基金投资
233,237,057.11 243,915,706.28
债券投资
- -
资产支持证 券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资 产 6.4.7.3 - -
买入返售金 融资产 6.4.7.4 - -
应收证券清 算款
- -
应收利息 6.4.7.5 1,169.33 1,075.18
应收股利
144,846.83 52,359.98
应收申购款
159,241.30 155,553.32
递延所得税 资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
289,420,449.37 311,178,811.97
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负债：
短期借款
- -
交易性金融 负债
- -
衍生金融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回购金 融资产款
- -
应付证券清 算款
13,319,907.90 -
应付赎回款
2,115,820.31 2,804,221.18 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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应付管理人 报酬
337,561.41 390,376.17
应付托管费
67,512.28 78,075.23
应付销售服 务费
- -
应付交易费 用 6.4.7.7 - -
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税 负债
- -
其他负债 6.4.7.8 410,120.68 362,108.73
负债合计
16,250,922.58 3,634,781.31
所有者权益：
实收基金 6.4.7.9 394,261,775.97 430,064,088.00
未分配利润 6.4.7.10 -121,092,249.18 -122,520,057.34
所有者权益 合计
273,169,526.79 307,544,030.66
负债和所有 者权益总 计
289,420,449.37 311,178,811.97
注：报告截 止日 2018 年 6 月 30 日，基 金份额净 值 0.693 元，基金 份额总 额 394,261,775.97 份。
6.2 利润表
会计主体： 易方达黄 金主题证 券投资基 金（LOF ）
本报告期：2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民 币元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
一、收入
-5,990,976.67 20,183,014.82
1.利息收入
56,809.02 72,151.57
其中：存款 利息收入 6.4.7.11 56,809.02 72,151.57
债券利息收 入
- -
资产支持证 券利息收 入
- -
买入返售金 融资产收 入
- -
其他利息收 入
- -
2.投资收益（ 损失以 “- ” 填列 ）
-4,129,019.28 17,849,347.66
其中：股票 投资收益 6.4.7.12 -3,042,621.55 -
基金投资收 益 6.4.7.13 -1,678,110.36 17,849,347.66
债券投资收 益 6.4.7.14 - -
资产支持证 券投资收 益
- -
贵金属投资 收益
- -
衍生工具收 益 6.4.7.15 - -
股利收益 6.4.7.16 591,712.63 -
3. 公 允 价值 变 动收 益（ 损 失以 “- ” 号 6.4.7.17 -2,068,204.95 3,230,952.44 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 14 页共 49 页
填列）
4.汇兑收益（ 损失以 “ － ” 号填列 ）
108,345.05 -1,075,380.58
5.其他收入（ 损失以 “- ” 号填 列） 6.4.7.18 41,093.49 105,943.73
减：二、费用
3,005,755.22 3,997,701.10
1．管理人报 酬
2,117,497.24 2,982,011.13
2．托管费
423,499.46 596,402.28
3．销售服务 费
- -
4．交易费用 6.4.7.19 245,783.05 202,014.61
5．利息支出
- -
其中：卖出 回购金融 资产支出
- -
6．税金及附 加
1,342.39 -
7．其他费用 6.4.7.20 217,633.08 217,273.08
三、 利润总额 （亏损总额以 “- ” 号填
列）
-8,996,731.89 16,185,313.72
减：所得税 费用
- -
四、净利润（净亏损以 “- ” 号填列）
-8,996,731.89 16,185,313.72
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 易方达黄 金主题证 券投资基 金（LOF ）
本报告期：2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
430,064,088.00 -122,520,057.34 307,544,030.66
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值变动 数（本期 利润）
- -8,996,731.89 -8,996,731.89
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
少以 “- ” 号 填列）
-35,802,312.03 10,424,540.05 -25,377,771.98
其中：1.基金 申购款 29,619,190.02 -8,900,676.71 20,718,513.31
2. 基金赎回款 -65,421,502.05 19,325,216.76 -46,096,285.29
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净值减 少以 “- ” 号填列）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
394,261,775.97 -121,092,249.18 273,169,526.79
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
624,412,431.52 -188,358,612.74 436,053,818.78
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值变动 数（本期 利润）
- 16,185,313.72 16,185,313.72
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
少以 “- ” 号 填列）
-141,170,154.17 36,728,227.10 -104,441,927.07
其中：1.基金 申购款 79,693,865.51 -21,638,500.36 58,055,365.15
2. 基金赎回款 -220,864,019.68 58,366,727.46 -162,497,292.22
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净值减 少以 “- ” 号填列）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
483,242,277.35 -135,445,071.92 347,797,205.43
报表附注为 财务报表 的组成部 分。
本报告 6.1 至 6.4 ，财 务报表由 下列负责 人签署：
基金管理人 负责人： 刘晓艳 ， 主管会计 工作负责 人： 陈荣 ，会计 机构负责 人： 邱毅 华
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ） ( 简称 “ 本基 金”) 经中国证券 监督管理 委员会 ( 以下简 称 “ 中
国证监会 ”) 证 监许可[2011]181 号 《关 于核准易 方达 黄金主题证 券投资基 金 （LOF ） 募集的批复》 核
准，由易方 达基金管 理有限公 司依照《 中华人民 共和 国证券投资 基金法》 和《易方 达黄金主 题证券
投资基金 （LOF ） 基金合同》 公开募集。 经向中国 证 监会备案， 本 基金基金 合同于 2011 年 5 月 6 日
正式生效， 基 金合同生 效日的基 金份额总 额为 2,657,035,909.18 份 基金份额， 其中认购 资金利息 折合
1,549,690.94 份基金份 额。 本基金为 契约型 、 上市 开放 式基金， 存续期限 不定 。 本基金 的基金管 理人
为易方达基 金管理有 限公司， 注册登记 机构为中 国证 券登记结算 有限责任 公司，基 金托管人 为中国
农业银行股 份有限公 司，境外 资产托管 人为香港 上海 汇丰银行有 限公司。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财 务报表按 照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以 后期间颁布 的 《企业会 计准则- 基本准 则》 、
各项具体会 计准则及 相关规定( 以下 合称 “ 企业会计 准 则”) 、 中国证 监会颁布 的 《证券 投资基金 信息披
露 XBRL 模板第 3 号< 年度报告 和半年度 报告> 》 、中 国证券投资 基金业协 会( 以 下简称 “ 中国基 金业
协会”) 颁布的 《证券投 资基金会 计核算业 务指引》 、 《 易方达黄金 主题证券 投资基金(LOF) 基金合 同》
和中国证监 会、中国 基金业协 会发布的 有关规定 及允 许的基金行 业实务操 作编制。 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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本财务报表 以持续经 营为基础 编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本财务报表 符合企业 会计准则 的要求， 真实、完 整地 反映了本基 金本报告 期末的财 务状况以 及
本报告期间 的经营成 果和基金 净值变动 情况等有 关信 息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最 近 一期年度报告相一致的说明
本报告期所 采用的会 计政策、 会计估计 与最近一 期年 度报告相一 致。
6.4.5 差错更正的说明
本基金本报 告期无会 计差错。
6.4.6 税项
根据财政部、 国 家税务 总局财税[2008]1 号 《关 于企业 所得税若干 优惠政策 的通知》 、 财税[2016]36
号《关于全 面推开营 业税改征 增值税试 点的通知 》、 财税[2016]46 号 《关于进 一步明 确全面推 开营
改增试点金 融业有关 政策的通 知》、财 税[2016]70 号 《关于金融 机构同业 往来等增 值税政策 的补充
通知》 、 财税[2016]140 号 《关于明 确金融房 地产开发 教 育辅助服务 等增值税 政策的通 知》 、 财税[2017]2
号《关于资 管产品增 值税政策 有关问题 的补充通 知》 、财税[2017]56 号《关于 资管产 品增值税 有关
问题的通知》 、 财税[2017]90 号 《 关于租入 固定资产 进 行税额抵扣 等增值税 政策的通 知》 、 国发[1985]19
号发布和国 务院令[2011] 第 588 号 修订的《 中华人 民 共和国城市 维护建设 税暂行条 例》、国 务院令
[2005] 第 448 号 《国务 院关于修 改 〈征 收教育费 附加 的暂行规定 〉 的决 定》 其他 相关财 税法规和 实务
操作，主要 税项列示 如下：
(1) 资 管产品运 营过程中 发生的增 值税应税 行为 ， 以 资管产品管 理人为增 值税纳税 人。 资管产品
管理人运营 资管产品 过程中发 生的增值 税应税行 为， 暂适用简易 计税方法， 按 照 3% 的征收率 缴纳增
值税。 对资管产 品在 2018 年 1 月 1 日前运 营过程中 发 生的增值税 应税行为， 未 缴纳增值 税的， 不再
缴纳；已缴 纳增值税 的，已纳 税额从资 管产品管 理人 以后月份的 增值税应 纳税额中 抵减。
对证券投资 基金管理 人运用基 金买卖股 票、债券 的转 让收入免征 增值税， 对国债、 地方政府 债
以及金融同 业往来利 息收入亦 免征增值 税。 资 管产品 管理人运营 资管产品 提供的贷 款服务 ， 以 2018
年 1 月 1 日 起产生的 利息及利 息性质的 收入为销 售额 。
(2) 目 前基金取 得的源自 境外的差 价收入 ， 其涉 及的 境外所得税 税收政策 ， 按照 相关国 家或地区
税收法律和 法 规执行 ，在境内 暂不征收 企业所得 税。
(3) 目 前基金取 得的源自 境外的股 利收益 ， 其涉 及的 境外所得税 税收政策 ， 按照 相关国 家或地区
税收法律和 法规执行 ，在境内 暂不征收 个人所得 税和 企业所得税 。
(4) 本 基金分别 按实际缴 纳的增值 税额的 7% 、3% 和 2% 缴纳城 市维护建 设税、教 育费附加 和地易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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方教育费附 加。
6.4.7 重要财务报表项目的说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
活期存款 30,786,292.51
定期存款 -
其中：存款 期限 1 个 月以内 -
存款期限 1-3 个月 -
存款期限 3 个月以上 -
其他存款 -
合计 30,786,292.51
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价值 公允价值变 动
股票 24,034,545.90 25,091,842.29 1,057,296.39
贵金属投资- 金 交 所 黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 - - -
银行间市场 - - -
合计 - - -
资产支持证 券 - - -
基金 242,969,596.87 233,237,057.11 -9,732,539.76
其他 - - -
合计 267,004,142.77 258,328,899.40 -8,675,243.37
注： “ 股票 ” 包 括普通股 、存托 凭证和优 先股等。
6.4.7.3 衍生金融资产/负债
本基金本报 告期末无 衍生金融 资产/ 负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额
本基金本报 告期末无 买入返售 金融资产 。
6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券
本基金本报 告期末无 买断式逆 回购交易 中取得的 债券 。 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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6.4.7.5 应收利息
单位：人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活期存 款利息 1,169.33
应收定期存 款利息 -
应收其他存 款利息 -
应收结算备 付金利息 -
应收债券利 息 -
应收资产支 持证券利 息 -
应收买入返 售证券利 息 -
应收申购款 利息 -
应收黄金合 约拆借孳 息 -
其他 -
合计 1,169.33
6.4.7.6 其他资产
本基金本报 告期末无 其他资产 。
6.4.7.7 应付交易费用
本基金本报 告期末无 应付交易 费用。
6.4.7.8 其他负债
单位：人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应付券商交 易单元保 证金 -
应付赎回费 1,847.60
预提费用 408,273.08
合计 410,120.68
6.4.7.9 实收基金
金额单位： 人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
基金份额（ 份） 账面金额
上年度末 430,064,088.00 430,064,088.00
本期申购 29,619,190.02 29,619,190.02
本期赎回（以“- ” 号 填列） -65,421,502.05 -65,421,502.05
本期末 394,261,775.97 394,261,775.97
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民 币元 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润 合计
上年度末 -111,498,647.73 -11,021,409.61 -122,520,057.34
本期利润 -6,928,526.94 -2,068,204.95 -8,996,731.89
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
9,490,131.97 934,408.08 10,424,540.05
其中：基金 申购款 -7,964,836.55 -935,840.16 -8,900,676.71
基金赎回款 17,454,968.52 1,870,248.24 19,325,216.76
本期已分配 利润 - - -
本期末 -108,937,042.70 -12,155,206.48 -121,092,249.18
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存款利 息收入 56,698.09
定期存款利 息收入 -
其他存款利 息收入 -
结算备付金 利息收入 -
其他 110.93
合计 56,809.02
6.4.7.12 股票投资收益 —— 买卖股票差价收入
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
卖出股票成 交总额 117,296,245.75
减：卖出股 票成本总 额 120,338,867.30
买卖股票差 价收入 -3,042,621.55
6.4.7.13 基金投资收益
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
卖出/ 赎回基金 成交总额 239,535,329.81
减：卖出/ 赎回 基金成本 总额 241,213,440.17
基金投资收 益 -1,678,110.36
6.4.7.14 债券投资收益
本基金本报 告期无债 券投资收 益。
6.4.7.15 衍生工具收益
本基金本报 告期无衍 生工具收 益。
6.4.7.16 股利收益
单位：人民 币元 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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项目
本期
2018年1月1 日至2018 年6月30日
股票投资产 生的股利 收益 360,386.25
基金投资产 生的股利 收益 231,326.38
合计 591,712.63
6.4.7.17 公允价值变动收益
单位：人民 币元
项目名称
本期
2018年1月1 日至2018 年6月30日
1. 交易性金融 资产 -2,068,204.95
——股票投 资 426,432.23
——债券投 资 -
——资产支 持证券投 资 -
——基金投 资 -2,494,637.18
——贵金属 投资 -
2. 衍生工具 -
——权证投 资 -
——期货投 资 -
——期权投 资 -
3. 其他 -
减：应税金 融商品公 允价值变 动产生的
预估增值税 -
合计 -2,068,204.95
6.4.7.18 其他收入
单位：人民 币元
项目
本期
2018年1月1 日至2018 年6月30日
基金赎回费 收入 12,539.59
其他 28,553.90
合计 41,093.49
6.4.7.19 交易费用
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
交易所市场 交易费用 78,605.72
银行间市场 交易费用 -
交易基金产 生的费用 167,177.33
其中：申购 费 - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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赎回 费 -
其他 167,177.33
合计 245,783.05
6.4.7.20 其他费用
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年1月1 日至2018 年6月30日
审计费用 29,752.78
信息披露费 148,767.52
银行汇划费 360.00
银行间账户 维护费 9,000.00
上市费 29,752.78
合计 217,633.08
6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负 债表日， 本基金无 须作披露 的或有事 项。
6.4.8.2 资产负债表日后事项
截至本会计 报表批准 报出日， 本基金无 须作披露 的资 产负债表日 后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系 的关联方发生变化的情况
本报告期内 存在控制 关系或其 他重大利 害关系的 关联 方未发生变 化。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的 关系
易方达基金 管理有限 公司 基金管理人 、基金销 售机构
中国农业银 行股份有 限公司( 以下简 称 “ 中 国农业银 行”) 基金托管人 、基金销 售机构
香港上海汇 丰银行有 限公司( 以下简 称 “ 汇 丰银行 ”) 境外资产托 管人
注：以下关 联交易均 在正常业 务范围内 按一般商 业条 款订立。
6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
本基金本报 告期及上 年度可比 期间未发 生通过关 联方 交易单元进 行的股票 交易。
6.4.10.1.2 权证交易
本基金本报 告期及上 年度可比 期间未发 生通过关 联方 交易单元进 行的权证 交易。
6.4.10.1.3 应支付关联方的佣金 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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本基金本报 告期及上 年度可比 期间无应 支付关联 方的 佣金。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年1月1 日至2018 年6月30 日
上年度可比 期间
2017年1 月1 日至2017 年6月30日
当 期 发生 的基 金应 支付 的管
理费
2,117,497.24 2,982,011.13
其 中 ：支 付销 售机 构的 客户
维护费
631,925.41 823,158.72
注：本基金 的管理费 按前一日 基金资产 净值的 1.5% 的 年费率计提 。计算方 法如下：
H ＝E× 1.5%÷ 当 年天数
H 为每日 应计提的 基金管理 费
E 为前一日 的基金资 产净值
基金的管理 费每日计 算，逐日 累计至每 月月末， 按月 支付，由基 金托管人 于次月前 3 个工作 日
内从基金财 产中一次 性支付给 基金管理 人。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民 币元
项目
本期
2018 年1月1 日至2018 年6月30 日
上年度可比 期间
2017年1 月1 日至2017 年6月30日
当 期 发生 的基 金应 支付 的托
管费
423,499.46 596,402.28
注： 本基金的托 管费 （包括境 外托管费） 按前一日 基 金资产净值 的 0.3% 的年费 率计提。 计算 方
法如下：
H ＝E× 0.3%÷ 当 年天数
H 为每日 应计提的 基金托管 费
E 为前一日 的基金资 产净值
基金托管费 每日计算 ，逐日累 计至每月 月末，按 月支 付，由基金 托管人于 次月前 3 个工作日 内
从基金财产 中一次性 支付托管 费给基金 托管人。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回 购) 交易
本基金本报 告期及上 年度可比 期间未与 关联方进 行银 行间同业市 场债券（ 含回购） 交易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本 基金的情况 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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本报告期内 和上年度 可比期间 基金管理 人未运用 固有 资金投资本 基金。
6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方 投资本基金的情况
无。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的 利息收 入
单位：人民 币元
关联方名称
本期
2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日
上年度可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
期末余额 当期利息收 入 期末余额 当期利息收 入
中国农业银 行
- 活期存款
2,697,079.94 30,620.55 7,974,788.79 65,940.63
汇丰银行- 活
期存款
28,089,212.57 26,077.54 121,747,040.46 6,000.87
注：本基金 的上述银 行存款由 基金托管 人中国农 业银 行股份有限 公司和香 港上海汇 丰银行有 限
公司保管， 按银行同 业利率或 约定利率 计息。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情 况
本基金本报 告期及上 年度可比 期间未在 承销期内 参与 关联方承销 证券。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
6.4.10.7.1 其他关联交易事项的说明
无。
6.4.11 利润分配情况
本基金本报 告期内未 发生利润 分配。
6.4.12 期末（2018 年6 月30 日）本基金持有的流通 受限证券
6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通 受限证券
本基金无因 认购新发/ 增 发证券而 于期末持 有的流通 受 限证券。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
本基金本报 告期末未 持有暂时 停牌等流 通受限股 票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购
截至本报告 期末 2018 年 6 月 30 日止， 本基金从 事银 行间市场债 券正回购 交易形成 的卖出回 购
证券款余额 为 0，无 抵押债券 。
6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告 期末 2018 年 6 月 30 日止， 本基金从 事证 券交易所债 券正回购 交易形成 的卖出回 购易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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证券款余额 为 0，无 抵押债券 。
6.4.13 金融工具风险及管理
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金管理 人按照 “ 自上而 下与自下 而上相结 合，全 面管理、专 业分工 ” 的思路 ，将风险 控制嵌
入到全公司 的组织架 构中，对 风险实行 多层次、 多角 度、全方位 的管理。
从投资决策 的层次看 ，投资决 策委员会 、投资总 监、 基金投资部 总经理和 基金经理 对投资行 为
及相关风险 进行管理 、 监控 ， 并 根据其不 同权限实 施 风险控制 ； 从岗位 职能的分 工上看 ， 基金 经理、
监察部、集 中交易室 、核算部 以及投资 风 险管理 部从 不同角度、 不同环节 对投资的 全过程实 行风险
监控和管理； 从 投资管 理的流程 看， 已经形 成了一套 贯穿 “ 事 前的风险 定位、 事中 的风险管 理和事后
的风险评估 ” 的健 全的风险 监控体系 。
本基金为基 金中基金 ，其投资 于基金的 资产合计 不低 于本基金基 金资产净 值的 60% ，投资 于基
金的资产中 不低于 80% 投资 于黄金基 金，因 此，本基 金的表现与 黄金价格 相关性较 高，历史 上黄金
价格波幅较 大，波动 周期较长 ，预期收 益可能长 期超 过或低于股 票、债券 等传统金 融资产， 因此本
基金是预期 收益与预 期风险较 高的基金 品种。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是 指基金在 交易过程 发生交收 违约，或 者基 金所投资证 券之发行 人出现违 约、拒绝 支
付到期本息 ， 导致 基金资产 损失和收 益变化 的风险 。 基金管理人 通过对交 易对手 （包括存 款银行 ） 、
证券发行人 的信用评 级进行跟 踪，防范 信用风险 的发 生。于 2018 年 6 月 30 日，本 基金持有 的除国
债、 央行票据 和政策性 金融债以 外的债券 占基金 资产 净值的比例为 0.00%(2017 年 12 月 31 日： 0.00%) 。
6.4.13.2.1 按短期信用评级列示的债券投资
单位：人民 币元
短期信用评 级
本期末
2018年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
A-1 0.00 0.00
A-1 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 0.00 0.00
注：1. 债券 评级取自 第三方评 级机构的 债项评级 。
2. 未评级债 券为剩余 期限在一 年以内的 国债 、 政策性 金融债、 央票及未 有第三方 机构评级 的短
期融资券、 同业存单 。
3. 债券投资 以全价列 示。
6.4.13.2.2 按短期信用评级列示的资产支持证券投 资 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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单位：人民 币元
短期信用评 级
本期末
2018 年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
A-1 0.00 0.00
A-1 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 0.00 0.00
6.4.13.2.3 按短期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民 币元
短期信用评 级
本期末
2018年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
A-1 0.00 0.00
A-1 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 0.00 0.00
6.4.13.2.4 按长期信用评级列示的债券投资
单位：人民 币元
长期信用评 级
本期末
2018年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
AAA 0.00 0.00
AAA 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 0.00 0.00
注：1. 债券 评级取自 第三方评 级机构的 债项评级 。
2. 未评级债 券为剩余 期限大于 一年的国 债、政策 性金 融债和央票 。
3. 债券投资 以全价列 示。
6.4.13.2.5 按长期信用评级列示的资产支持证券投 资
单位：人民 币元
长期信用评 级
本期末
2018 年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
AAA 0.00 0.00
AAA 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00
合计 0.00 0.00
6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投资
单位：人民 币元
长期信用评 级
本期末
2018 年6月30 日
上年 度末
2017 年12月31 日
AAA 0.00 0.00
AAA 以下 0.00 0.00
未评级 0.00 0.00 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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合计 0.00 0.00
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险 是指基金 管理人未 能以合理 价格及时 变现 基金资产以 支付投资 者赎回款 项的风险 。
本基金采用 分散投资 、控制流 通受限证 券比例等 方式 防范流动性 风险，同 时公司已 经建立全 覆盖、
多维度以压 力测试为 核心的开 放式基金 流动性风 险监 测与预警制 度，投资 风险管理 部独立于 投资部
门负责流动 性压力测 试的实施 与评估。
6.4.13.3.1 报告期内本基金组合资产的流动性风险 分析
本基金的投 资范围为 具有良好 流动性的 金融工具 ，所 持大部分证 券在流动 性良好的 证券交易 所
或者银行间 同业市场 交易，期 末除 6.4.12 列示券 种流 通暂时受限 制不能自 由转让外 ，其余均 能及时
变现。评估 结果显示 组合高流 动性资产 比重较高 ，组 合变现比例 能力较好 。
6.4.13.4 市场风险
本基金主要 投资黄金 基金和黄 金采掘公 司股票， 业绩 表现受黄金 价格波动 影响较大 。影响黄 金
价格波动的 因素包括 但不限于 ：全球黄 金供给和 需求 的变动；投 资者对通 胀水平的 预期；主 要经济
体的利率水 平；主要 经济体法 定货币币 值的变动 ；各 国央行、对 冲基金、 商品基金 等机构投 资者的
投资与交易 活动；全 球或地区 政治、经 济、金融 局势 及货币体系 的变化。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是 指基金的 财务状况 和现金流 量受市场 利率 变动而发生 波动的风 险。投资 管理人通 过
久期、 凸度 、VAR 等方法评估组合面 临的利率 风险敞 口， 并 通过调整 投资组合 的久期等 方法对上 述
利率风险进 行管理。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民 币元
本期末
2018 年 6 月 30 日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 30,786,292.51 - - - 30,786,292.51
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融 资产 - - - 258,328,899.40
258,328,899.4
0
衍生金融资 产 - - - - -
买入返售金 融资
产
- - - - -
应收证券清 算款 - - - - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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应收利息 - - - 1,169.33 1,169.33
应收股利 - - - 144,846.83 144,846.83
应收申购款 112,445.68 - - 46,795.62 159,241.30
递延所得税 资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 30,898,738.19 - - 258,521,711.18
289,420,449.3
7
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融 负债 - - - - -
衍生金融负 债 - - - - -
卖出回购金 融资
产款
- - - - -
应付证券清 算款 - - - 13,319,907.90 13,319,907.90
应付赎回款 - - - 2,115,820.31 2,115,820.31
应付管理人 报酬 - - - 337,561.41 337,561.41
应付托管费 - - - 67,512.28 67,512.28
应付销售服 务费 - - - - -
应付交易费 用 - - - - -
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
递延所得税 负债 - - - - -
其他负债 - - - 410,120.68 410,120.68
负债总计 - - - 16,250,922.58
16,250,922.
58
利率敏感度 缺口 30,898,738.19 - - 242,270,788.60
273,169,526.7
9
上年度末
2017 年 12 月 31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 18,115,501.75 - - - 18,115,501.75
结算备付金 - - - - -
存出保证金 - - - - -
交易性金融 资产 - - - 292,854,321.74
292,854,321.7
4
衍生金融资 产 - - - - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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买入返售金 融资
产
- - - - -
应收证券清 算款 - - - - -
应收利息 - - - 1,075.18 1,075.18
应收股利 - - - 52,359.98 52,359.98
应收申购款 26,010.99 - - 129,542.33 155,553.32
递延所得税 资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计 18,141,512.74 - - 293,037,299.23
311,178,811.9
7
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融 负债 - - - - -
衍生金融负 债 - - - - -
卖出回购金 融资
产款
- - - - -
应付证券清 算款 - - - - -
应付赎回款 - - - 2,804,221.18 2,804,221.18
应付管理人 报酬 - - - 390,376.17 390,376.17
应付托管费 - - - 78,075.23 78,075.23
应付销售服 务费 - - - - -
应付交易费 用 - - - - -
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
递延所得税 负债 - - - - -
其他负债 - - - 362,108.73 362,108.73
负债总计 - - - 3,634,781.31 3,634,781.31
利率敏感度 缺口 18,141,512.74 - - 289,402,517.92
307,544,030.6
6
注：各期限 分类的标 准为按金 融资产或 金融负债 的重 新定价日或 到期日孰 早者进行 分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率 以外的其 他市场变 量保持不 变
分析
相关风险变 量的变动
对资产负债 表日基金 资产净值 的
影响金额（ 单位：人 民币 元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
1.市场利率下 降 25 个基 点 - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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2.市场利率上 升 25 个基 点 - -
注： 本期末 本基金未 持有交易 性债券投 资( 不 包括可转 债） ， 因此 市场利率 的变动对 于本基 金资
产净值无重 大影响。
6.4.13.4.2 外汇风险
本基金投资 于海外市 场，海外 市场金融 品种以外 币计 价，如果所 投资市场 的货币相 对于人民 币
贬值，将对 基金收益 产生不利 影响；外 币对人民 币的 汇率大幅波 动也将加 大基金净 值波动的 幅度。
6.4.13.4.2.1 外汇风险敞口
单位：人民 币元
项目
本期末
2018 年6 月30 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价
的资产
银行存款 28,052,410.67 1,979.61 47,072.33 28,101,462.61
结算备付金 - - - -
交易性金融 资
产
258,328,899.40 - - 258,328,899.40
衍生金融资 产 - - - -
应收证券清 算
款
- - - -
应收利息 467.33 - - 467.33
应收股利 138,453.82 - 6,393.01 144,846.83
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 286,520,231.22 1,979.61 53,465.34 286,575,676.17
以外币计价
的负债
应付证券清 算
款
13,319,907.90 - - 13,319,907.90
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 13,319,907.90 - - 13,319,907.90
资产负债表
外汇风险敞
273,200,323.32 1,979.61 53,465.34 273,255,768.27 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 30 页共 49 页
口净额
项目
上年度末
2017 年12 月31 日
美元
折合人民币
港币
折合人民币
其他币种
折合人民币
合计
以外币计价
的资产
银行存款 13,748,370.61 17,955.40 - 13,766,326.01
结算备付金 - - - -
交易性金融 资
产
292,854,321.74 - - 292,854,321.74
衍生金融资 产 - - - -
应收证券清 算
款
- - - -
应收利息 76.32 0.02 - 76.34
应收股利 52,359.98 - - 52,359.98
应收申购款 - - - -
其他资产 - - - -
资产合计 306,655,128.65 17,955.42 - 306,673,084.07
以外币计价
的负债
应付证券清 算
款
- - - -
应付赎回款 - - - -
其他负债 - - - -
负债合计 - - - -
资产负债表
外汇风险敞
口净额
306,655,128.65 17,955.42 - 306,673,084.07
6.4.13.4.2.2 外汇风险的敏感性分析
假设 除汇率外其 他因素保 持不变
分析
相关风险变 量的变动
对资产负债 表日基金 资产净值 的
影响金额（ 单位：人 民币 元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
假设人民币 对一揽子 货币平均 升 -13,662,788.41 -15,333,654.20 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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值 5%
假设人民币 对一揽子 货币平均 贬
值 5%
13,662,788.41 15,333,654.20
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风 险是指基 金所持金 融工具的 公允价值 或未 来现金流量 因除市场 利率和外 汇汇率以 外
的市场价格 因素变动 而发生波 动的风险 。因受到 经济 因素、政治 因素、投 资者心理 和交易制 度等多
种因素的共 同影响， 黄金价格 的变化可 能导致基 金收 益水平的波 动，产生 系统性风 险。
本基金的基 金管理人 采用 Barra 风险 管理系统 ， 通过 标准差、 跟踪误差 、beta 值、VAR 等指标，
监控投资组 合面临的 市场价格 波动风险 。
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位： 人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
公允价值
占基金资产
净值比例
（% ）
公允价值
占基金资产
净值比例
（% ）
交易性金融 资产 － 股 票投资 25,091,842.29 9.19 48,938,615.46 15.91
交易性金融 资产 — 基 金投资
233,237,057.1
1
85.38
243,915,706.2
8
79.31
交易性金融 资产－贵 金属投资 - - - -
衍生金融资 产－权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计
258,328,899.4
0
94.57
292,854,321.7
4
95.22
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
假设 除业绩比较 基准以外 的其他市 场变量保 持不变
分析
相关风险变 量的变动
对资产负债 表日基金 资产净值 的
影响金额（ 单位：人 民币元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
1.业绩比较基 准上升 5% 12,916,444.93 14,642,716.06
2.业绩比较基 准下降 5% -12,916,444.93 -14,642,716.06
6.4.14 有助于理解和分析 会计报表 需要说明的其他事 项
(1) 公 允价值
易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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(a) 金融工具 公允价 值计量的 方法
公允价值计 量结果所 属的层次 ，由对公 允价值计 量整 体而言具有 重要意义 的输入值 所属的最 低
层次决定：
第一层次： 相同资产 或负债在 活跃市场 上未经调 整的 报价。
第二层次： 除第一层 次输入值 外相关资 产或负债 直接 或间接可观 察的输入 值。
第三层次： 相关资产 或负债的 不可观察 输入值。
(b) 持 续的以公 允价值计 量的金融 工具
(i) 各层次 金融工 具公允价 值
于 2018 年 6 月 30 日 ，本基金 持有的以 公允价值 计量 且其变动计 入当期损 益的金融 资产中属 于
第一层次的 余额为 258,328,899.40 元， 无属于第 二层 次的余额， 无属于第 三层次的 余额(2017 年 12
月 31 日：第 一层次 292,854,321.74 元， 无属于第 二层 次的余额， 无属于第 三层次的 余额) 。
(ii) 公允价 值所属层 次间的重 大变动
对于证券交 易所上市 的股票， 若出现重 大事项停 牌、 交易不活跃( 包括涨 跌停时 的交易不 活跃) 、
或属于非公 开发行等 情况，本 基金不会 于停牌日 至交 易恢复活跃 日期间、 交易不活 跃期间及 限售期
间将相关股 票的公允 价值列入 第一层次 ；并根据 估值 调整中采用 的不可观 察输入值 对于公允 价值的
影响程度， 确定相关 股票公允 价值应属 第二层次 还是 第三层次 。
(iii) 第三层次 公允价值 余额和本 期变动 金额
无。
(c) 非持续的 以公允 价值计量 的金融工 具
于 2018 年 6 月 30 日 ，本基金 未持有非 持续的以 公允 价值计量的 金融资产(2017 年 12 月 31 日：
同)
。
(d) 不以公允价 值计量的 金融工具
不以公允价 值计量的 金融资产 和负债主 要包括应 收款 项和其他金 融负债， 其账面价 值与公允 价
值相差很小 。
(2) 除 公允价值 外，截至 资产负债 表日本基 金无需要 说 明的其他重 要事项。
7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位： 人民币元 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
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序号 项目 金额
占基金总资 产的比
例（% ）
1 权益投资 25,091,842.29 8.67
其中：普通 股 25,091,842.29 8.67
存托凭证 - -
2 基金投资 233,237,057.11 80.59
3 固定收益投 资 - -
其中：债券 - -
资产支持证 券 - -
4 金融衍生品 投资 - -
其中：远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返售金 融资产 - -
其中： 买断式回 购的买入 返售金融
资产
- -
6 货币市场工 具 - -
7 银行存款和 结算备付 金合计 30,786,292.51 10.64
8 其他各项资 产 305,257.46 0.11
9 合计 289,420,449.37 100.00
7.2 期末在各个国家（地区）证券市场的权 益投资分布
金额单位： 人民币元
国家（地区 ） 公允价值 占基金资产 净值比例 （％）
美国 25,091,842.29 9.19
合计 25,091,842.29 9.19
注：1. 国家（ 地区） 类别根据 其所在的 证券交易 所确 定。
2.ADR 、GDR 按照 存托凭证 本身挂牌 的证券交 易所确 定。
7.3 期末按行业分类的权益投资组合
金额单位： 人民币元
行业类别 公允价值 占基金资产 净值比例 （％）
能源 15,704,271.16 5.75
材料 - -
工业 - -
非必需消费 品 - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 34 页共 49 页
必需消费品 - -
保健 - -
金融 9,387,571.13 3.44
信息技术 - -
电信服务 - -
公用事业 - -
房地产 - -
合计 25,091,842.29 9.19
注：以上分 类采用全 球行业分 类标准（GICS ）。
7.4 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序的所有 权益投资明细
金额单位： 人民币元
序号
公司名称
( 英文)
公司名称
( 中文)
证券代码
所在证
券市场
所属国家
( 地区)
数量（股） 公允价值
占基金资
产净值比
例（％）
1
Exxon
Mobil
Corp
- XOM US
纽约证
券交易
所
美国 8,800 4,817,043.60 1.76
2
Chevron
Corp
- CVX US
纽约证
券交易
所
美国 3,800 3,178,839.60 1.16
3
Schlumbe
rger Ltd
- SLB US
纽约证
券交易
所
美国 2,600 1,153,127.81 0.42
4
ConocoPh
illips
- COP US
纽约证
券交易
所
美国 2,000 921,295.38 0.34
5
EOG
Resources
Inc
- EOG US
纽约证
券交易
所
美国 1,100 905,633.89 0.33
6
Occidenta
l
Petroleum
Corp
- OXY US
纽约证
券交易
所
美国 1,500 830,515.63 0.30
7
Phillips
66
- PSX US
纽约证
券交易
所
美国 820 609,350.48 0.22
8
V alero
Energy
Corp
- VLO US
纽约证
券交易
所
美国 740 542,655.16 0.20
9
Kinder
Morgan
- KMI US
纽约证
券交易
美国 4,400 514,427.42 0.19 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 35 页共 49 页
Inc/DE 所
10
Halliburto
n Co
- HAL US
纽约证
券交易
所
美国 1,500 447,215.99 0.16
11
Anadarko
Petroleum
Corp
- APC US
纽约证
券交易
所
美国 860 416,812.72 0.15
12
Marathon
Petroleum
Corp
- MPC US
纽约证
券交易
所
美国 850 394,587.56 0.14
13
Wells
Fargo &
Co
- WFC US
纽约证
券交易
所
美国 1,072 393,235.65 0.14
14
Webster
Financial
Corp
- WBS US
纽约证
券交易
所
美国 915 385,651.84 0.14
15
US
Bancorp
- USB US
纽约证
券交易
所
美国 1,145 378,951.87 0.14
16
Huntingto
n
Bancshare
s Inc/OH
- HBAN US
纳斯达
克证券
交易所
美国 3,872 378,143.45 0.14
17
Signature
Bank/Ne
w York
NY
- SBNY US
纳斯达
克证券
交易所
美国 446 377,374.34 0.14
18
Pioneer
Natural
Resources
Co
- PXD US
纽约证
券交易
所
美国 300 375,637.62 0.14
19 KeyCorp - KEY US
纽约证
券交易
所
美国 2,866 370,540.45 0.14
20
SunTrust
Banks Inc
- STI US
纽约证
券交易
所
美国 847 369,993.26 0.14
21
Northern
Trust
Corp
- NTRS US
纳斯达
克证券
交易所
美国 543 369,664.61 0.14
22
CIT
Group Inc
- CIT US
纽约证
券交易
所
美国 1,092 364,228.74 0.13
23 First - FHN US 纽约证 美国 3,055 360,612.64 0.13 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 36 页共 49 页
Horizon
National
Corp
券交易
所
24
Bank of
the
Ozarks
- OZRK US
纳斯达
克证券
交易所
美国 1,208 359,998.09 0.13
25
New York
Communi
ty
Bancorp
Inc
- NYCB US
纽约证
券交易
所
美国 4,917 359,173.40 0.13
26
East West
Bancorp
Inc
- EWBC US
纳斯达
克证券
交易所
美国 832 358,926.73 0.13
27
JPMorgan
Chase &
Co
- JPM US
纽约证
券交易
所
美国 520 358,513.85 0.13
28
M&T
Bank
Corp
- MTB US
纽约证
券交易
所
美国 318 358,009.01 0.13
29
Comerica
Inc
- CMA US
纽约证
券交易
所
美国 595 357,940.86 0.13
30
Citigroup
Inc
- C US
纽约证
券交易
所
美国 808 357,768.56 0.13
31
Regions
Financial
Corp
- RF US
纽约证
券交易
所
美国 3,025 355,870.52 0.13
32
Zions
Bancorpor
ation
- ZION US
纳斯达
克证券
交易所
美国 1,014 353,509.46 0.13
33
Citizens
Financial
Group Inc
- CFG US
纽约证
券交易
所
美国 1,370 352,618.46 0.13
34
BB&T
Corp
- BBT US
纽约证
券交易
所
美国 1,055 352,097.08 0.13
35
Bank of
America
Corp
- BAC US
纽约证
券交易
所
美国 1,880 350,661.27 0.13
36
PNC
Financial
Services
Group I
- PNC US
纽约证
券交易
所
美国 390 348,622.04 0.13 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 37 页共 49 页
37
SVB
Financial
Group
- SIVB US
纳斯达
克证券
交易所
美国 182 347,730.91 0.13
38
V oya
Financial
Inc
- VOYA US
纽约证
券交易
所
美国 1,103 343,011.16 0.13
39
Williams
Cos
Inc/The
- WMB US
纽约证
券交易
所
美国 1,900 340,814.45 0.12
40
Fifth
Third
Bancorp
- FITB US
纳斯达
克证券
交易所
美国 1,710 324,722.88 0.12
41
Concho
Resources
Inc
- CXO US
纽约证
券交易
所
美国 280 256,313.85 0.09
注：此处所 用证券代 码的类别 是当地市 场代码。
7.5 报告期内权益 投资组合的重大变动
7.5.1 累计买入金额超出 期初 基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细
金额单位： 人民币元
序号 公司名称（ 英文） 证券代码 本期累计买 入金额
占 期初基金
资产净值比 例
（％）
1 Exxon Mobil Corp XOM US 9,252,102.82 3.01
2 Chevron Corp CVX US 5,969,119.50 1.94
3 Toyota Motor Corp 7203 JP 5,782,290.14 1.88
4 Keyence Corp 6861 JP 5,409,272.31 1.76
5 FANUC Corp 6954 JP 3,747,199.43 1.22
6 Schlumberger Ltd SLB US 3,002,527.62 0.98
7 Nintendo Co Ltd 7974 JP 2,864,547.31 0.93
8
Mitsubishi UFJ Financial
Group
8306 JP 2,592,051.68 0.84
9 Honda Motor Co Ltd 7267 JP 2,336,939.63 0.76
10 SoftBank Group Corp 9984 JP 2,194,532.58 0.71
11 Sony Corp 6758 JP 1,983,716.08 0.65
12
Sumitomo Mitsui Financial
Grou
8316 JP 1,879,016.06 0.61
13 ConocoPhillips COP US 1,872,925.62 0.61
14 EOG Resources Inc EOG US 1,746,680.35 0.57
15 Occidental Petroleum Corp OXY US 1,631,064.63 0.53
16 Nidec Corp 6594 JP 1,610,908.84 0.52 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 38 页共 49 页
17 Shin-Etsu Chemical Co Ltd 4063 JP 1,565,759.47 0.51
18
Mizuho Financial Group
Inc
8411 JP 1,369,002.44 0.45
19 Kao Corp 4452 JP 1,366,484.99 0.44
20 KDDI Corp 9433 JP 1,366,166.73 0.44
注：1. 买入金 额按买 卖成交金 额（成交 单价乘以 成交 数量）填列 ，不考虑 相关交易 费用。
2. 此处所用证 券代码 的类别是 当地市场 代码。
7.5.2 累计卖出金额超出 期初 基金资产净值 2%或前 20 名的权益投资明细
金额单位： 人民币元
序号 公司名称（ 英文） 证券代码
本期累计卖 出
金额
占 期初基金
资产净值比 例
（％）
1 Toyota Motor Corp 7203 JP 5,676,147.99 1.85
2 Keyence Corp 6861 JP 5,282,552.33 1.72
3 Exxon Mobil Corp XOM US 4,332,713.03 1.41
4 FANUC Corp 6954 JP 3,330,761.81 1.08
5 Chevron Corp CVX US 2,727,101.78 0.89
6 Nintendo Co Ltd 7974 JP 2,596,701.97 0.84
7 Mitsubishi UFJ Financial Group 8306 JP 2,371,393.02 0.77
8 SVB Financial Group SIVB US 2,303,586.60 0.75
9 Honda Motor Co Ltd 7267 JP 2,212,415.61 0.72
10 V oya Financial Inc VOYA US 2,130,975.38 0.69
11 Citizens Financial Group Inc CFG US 2,056,909.71 0.67
12 SoftBank Group Corp 9984 JP 2,046,058.77 0.67
13 Regions Financial Corp RF US 2,045,166.65 0.66
14 Comerica Inc CMA US 2,023,447.08 0.66
15 Bank of America Corp BAC US 2,011,090.05 0.65
16 Sony Corp 6758 JP 1,995,327.74 0.65
17 JPMorgan Chase & Co JPM US 1,974,075.76 0.64
18 M&T Bank Corp MTB US 1,964,075.40 0.64
19 Zions Bancorporation ZION US 1,956,286.09 0.64
20 SunTrust Banks Inc STI US 1,951,177.10 0.63
注：1. 卖出金 额按买 卖成交金 额（成交 单价乘以 成交 数量）填列 ，不考虑 相关交易 费用。
2. 此处所用证 券代码 的类别是 当地市场 代码。
7.5.3 权益投资的买入成本总额及卖出收入总额
单位：人民 币元
买入成本（ 成交）总 额 96,065,661.90
卖出收入（ 成交）总 额 117,296,245.75
注： “ 买 入成本 ” 或 “ 卖出收 入 ” 均 按买卖成 交金额（ 成 交单价乘以 成交数量 ）填列， 不考虑相 关
交易费用。 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 39 页共 49 页
7.6 期末按债券信用等级分类的债券投资组 合
本基金本报 告期末未 持有债券 。
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序 的前五 名债券投资明细
本基金本报 告期末未 持有债券 。
7.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序 的所有 资产支持证券投资明细
本基金本报 告期末未 持有资产 支持证券 。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序 的前五 名金融衍生品投资明细
本基金本报 告期末未 持有金融 衍生品。
7.10 期末按公允价值占基金资产净值比例大 小排序的前十 名基金投资明细
金额单位： 人民币元
序号
基金
名称
基金
类型
运作
方式
管理人 公允价值
占基金资产 净值
比例 （％）
1
GAM
Precious
Metals -
Physical
Gold Class
USD A
ETF 开放式
GAM
Investment
Management
Switzerland
AG
53,636,049.30 19.63
2
ETFS
Physical
Swiss Gold
Share
ETF 开放式
ETF
Securities US
LLC
53,593,059.20 19.62
3
UBS ETF
CH-Gold
Class USD
A-DIS
ETF 开放式
UBS Fund
Management
Switzerland
AG
28,270,600.73 10.35
4
iShares
Gold Trust
ETF 开放式
BlackRock
Fund
Advisors
23,330,813.51 8.54
5
SPDR Gold
Shares
ETF 开放式
SSgA Funds
Management
23,317,839.94 8.54 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 40 页共 49 页
Inc
6
V anguard
S&P 500
ETF
ETF 开放式
V anguard
Group Inc
13,274,950.15 4.86
7
SPDR S&P
500 ETF
Trust
ETF 开放式
SSgA Funds
Management
Inc
13,255,714.97 4.85
8
iShares
Silver Trust
ETF 开放式
BlackRock
Fund
Advisors
9,874,087.49 3.61
9
iShares
Russell
2000 ETF
ETF 开放式
BlackRock
Fund
Advisors
8,981,965.22 3.29
10
V anEck
V ectors
Gold
Miners
ETF
ETF 开放式
V an Eck
Associates
Corp
5,701,976.60 2.09
7.11 投资组合报告附注
7.11.1 埃克森 美孚（XOM ） 为易方达 黄金主题 证券投 资基金的前 十大重仓 证券之一 。在报告 编
制日前一年 内，埃克 森美孚公 司因违反 乌克兰相 关制 裁规定被美 国财政部 海外资产 控制办公 室处以
200 万美元的 民事罚 款。
本基金投资 埃克森美 孚 （XOM ） 的 投资决 策程序符 合公 司投资制度 的规定。 除埃 克森美孚 （XOM ）
外，本基金 投资的前 十名证券 的发行主 体本期没 有出 现被监管部 门立案调 查，或在 报告编制 日前一
年内受到公 开谴责、 处罚的情 形。
7.11.2 本基 金投资的 前十名股 票没有超 出基金合 同规 定的备选股 票库。
7.11.3 期末其他各项资产构成
单位：人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 -
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 144,846.83
4 应收利息 1,169.33
5 应收申购款 159,241.30
6 其他应收款 -
7 待摊费用 - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 41 页共 49 页
8 其他 -
9 合计 305,257.46
7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报 告期末未 持有处于 转股期的 可转换债 券。
7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报 告期末前 十名股票 中不存在 流通受限 情况 。
8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位： 份
持有人户数( 户)
户均持有的 基
金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
21,926 17,981.47 17,768,818.82 4.51% 376,492,957.15 95.49%
8.2 期末上市基金前十名持有人
序号 持有人名称 持有份额（ 份） 占上市总份 额比例
1 刘晓武 5,000,000.00 12.89%
2
中信信托有 限责任公 司－企业 年金资金
信托 12
4,104,257.00 10.58%
3 吴素娥 1,566,000.00 4.04%
4
中信信托有 限责任公 司－中信 信鑫稳健
配置 1 期管 理型金融 投资集合 资金信托
计划
955,300.00 2.46%
5 北京昆仑合 众投资有 限公司 700,000.00 1.80%
6 袁焕华 650,000.00 1.68%
7 陈慧慈 600,000.00 1.55% 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 42 页共 49 页
8 邢诗安 580,278.00 1.50%
9 沈二冬 550,600.00 1.42%
10 刘俊容 531,100.00 1.37%
注：本表统 计的上市 基金前十 名持有人 均为场内 持有 人。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金 的情况
项目 持有份额总 数（份） 占基金总份 额比例
基金管理人 所有从业 人员持有 本基
金
14,907.38 0.0038%
8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放 式基金份额总 量区间的情况
项目 持有基金份 额总量的 数量区间 （万份 ）
本公司高级 管理人员 、基金投 资和
研究部门负 责人 持有 本开放式 基金
0
本基金基金 经理 持有 本开放式 基金 0
9 开放式基金份额变动
单位：份
基金合同生 效日（2011 年 5 月 6 日 ）基金 份额总额 2,657,035,909.18
本报告期期 初基金份 额总额 430,064,088.00
本报告期 基 金总申购 份额 29,619,190.02
减：本报告 期 基金总 赎回份额 65,421,502.05
本报告期 基 金拆分变 动份额 -
本报告期期 末基金份 额总额 394,261,775.97
10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内 未召开基 金份额持 有人大会 。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托 管部门的重大 人事变动
本基金管理 人于 2018 年 6 月 8 日发布公 告，自 2018 年 6 月 8 日 起聘任陈 荣女士担 任公司首 席
运营官（副 总经理级 ），聘任 汪兰英女 士担任公 司首 席大类资产 配置官（ 副总经理 级）。
本报告期内 本基金托 管人的专 门基金托 管部门未 发生 重大人事变 动。 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 43 页共 49 页
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管 业务的诉讼
本报告期内 无涉及本 基金管理 人、基金 财产、基 金托 管业务的诉 讼事项。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内 本基金的 投资策略 未有重大 变化。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
本报告期内 本基金未 改聘会计 师事务所 。
10.6 管理人、托管人及其高级管理 人员受稽 查或处罚等情 况
本报告期内 本基金管 理人和托 管人托管 业务部门 及其 相关高级管 理人员未 受到任何 稽查或处
罚。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣 金支付情况
金额单位： 人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券 商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
Morgan Stanley
& Co.
International
PLC
1 22,162,127.55 10.39% 13,335.29 5.61% -
Goldman Sachs 1 1,872,418.35 0.88% 14,542.01 6.12% -
Credit Suisse
(Hong Kong)
Limited
1 0.00 0.00% 8,092.03 3.41% -
Citigroup
Global Markets
Limited
1 189,327,361.72 88.74% 201,645.09 84.86% -
UBS Securities
Asia Limited
1 - - - - -
China 1 - - - - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 44 页共 49 页
Merchants
Securities (HK)
Co Ltd
Deutsche Bank
AG London
1 - - - - -
CLSA Limited 1 - - - - -
Nomura Asset
Management
HongKong
Limited
1 - - - - -
Knight Capital
Europe Limited
1 - - - - -
Shenyin
Wanguo
Securities HK
Ltd
1 - - - - -
注：a ） 本报告期 内本基金 无减少交 易账户， 无新增 交易账户。
b ） 本基金管理人 负责选择 证券经营 机构， 并在 该机构 开立交易账 户。 基金交易 账户的开 立标准
如下：
1 ） 交易执行能力。 主 要指证券 经营机 构能否对 投资指 令进行有效 地执行， 以及 能否取得 较高质
量的成交结 果；
2 ） 研究报告质 量。 主要 指证券经 营机构能 否提供高 质 量的宏观经 济研究、 行 业研究及 市场走向 、
个股分析报 告和专题 研究报告 等；
3 ） 提供研究服 务的质量。 主要包括 协助安排 上市公司 调研、 研究资 料共享、 路演 服务、 日常 沟
通交流、接 受委托研 究的服务 质量等方 面；
4 ） 法规监管 资讯服 务。 主要 包括境外 投资法律 规定、 交易监管规 则、 信息 披露、 个人利益 冲突、
税收等资讯 的提供与 培训；
5 ） 价值贡献。 主要是 指证券经 营机构 对公司研 究团队 、 投资团队在业 务能力提 升上所做 的培训
服务、对公 司投资提 升所作出 的贡献；
6 ） 其他因素。 主 要是证券 经营机构 的财务状 况、 经营 行为规范、 风 险管理机 制、 近年内 有无重
大违规行为 等。
c ）基金交易账户 的选择程 序如下：
1 ）本基金管 理人根据 上述标准 考察后确 定选用 交易 账户的证券 经营机构 。
2 ）基金管理 人与所选 定的证券 经营机构 办理开 立交 易账户事宜 。
10.7.2 基金租用 证券公司交易单元进行其他证券投资 的情况 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 45 页共 49 页
金额单位： 人民币元
券商
名称
债券交易 债券回购交 易 权证交易 基金交易
成交
金额
占当期债券
成交总额的
比例
成交
金额
占当期 债
券回购成
交总额的
比例
成交
金额
占当期权证
成交总额的
比例
成交
金额
占当期基
金成交总
额的比例
Morg
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Stanl
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Co.
Inter
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PLC
- - - - - -
24,01
1,496.
65
5.08%
Gold
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Sachs
- - - - - -
16,30
5,185.
34
3.45%
Credi
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Suiss
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(Hon
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Kong
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Limit
ed
- - - - - -
47,49
5,905.
39
10.05%
Citigr
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Mark
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Limit
ed
- - - - - -
384,7
63,35
7.18
81.42%
UBS
Secur
ities
Asia
Limit
ed
- - - - - - - -
Chin
a
Merc
- - - - - - - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 46 页共 49 页
hants
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CLS
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Limit
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Hong
Kong
Limit
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Wang
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Secur
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HK
Ltd
- - - - - - - - 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 47 页共 49 页
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方 式
法定披露日
期
1
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 1 月 15 日 暂停申购 、赎回、 定期定额 投资
业务的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-01-10
2
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金增加 通华财富 为销售机 构、 参加 通华财
富申购费率 优惠活动 的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-01-10
3
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金增加 云湾投资 为销售机 构、 参加 云湾投
资申购与定 期定额投 资费率优 惠活动的 公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-01-17
4
易方达基金 管理有限 公司关于 提醒投资 者及
时更新身份 证件或者 身份证明 文件的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-01-23
5
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 中泰证券 网上渠道 申购及定 期定
额投资费率 优惠活动 的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-01-31
6
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 展恒基金 费率优惠 活动的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-02-01
7
易方达基金 管理有限 公司关于 易方达黄 金主
题证券投资 基金 （LOF ） 修订 基金合同 、 托管
协议部分条 款及调整 赎回费相 关规则的 公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-22
8
易方达基金 管理有限 公司关于 公司住所 变更
的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-23
9
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 3 月 30 日和 4 月 2 日暂停申 购、赎回 、定
期定额投资 业务的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-27
10
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 联泰资产 费率优惠 活动的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-29
11
关于警惕冒 用易方达 基金管理 有限公司 名义
进行诈骗活 动的特别 提示公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-29
12
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 交通银行 手机银行 申购及定 期定
额投资费率 优惠活动 的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-30
13
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 中国工商 银行申购 费率优惠 活动
的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-03-30 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 48 页共 49 页
14
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 东海证券 申购费率 优惠活动 的公
告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-04-02
15
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 中国银行 费率优惠 活动的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-04-12
16
易方达基金 管理有限 公司关于 易方达黄 金主
题证券投资 基金 （LOF ） 恢复大额申购 业务的
公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-04
17
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 5 月 10 日 暂停申购 、赎回、 定期定额 投资
业务的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-07
18
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 浙商证券 申购及定 期定额投 资费
率优惠活动 的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-10
19
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 5 月 21 日 暂停申购 、赎回、 定期定额 投资
业务的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-16
20
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 银河证券 费率优惠 活动的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-21
21
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 中信建投 证券费率 优惠活动 的公
告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-22
22
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 5 月 28 日 暂停申购 、赎回、 定期定额 投资
业务的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-23
23
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 国泰君安 证券费率 优惠活动 的公
告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-05-28
24
易方达基金 管理有限 公司高级 管理人员 变更
公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券时报、 证 券日报
及基金管理 人网站
2018-06-08
25
易方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）2018
年 7 月 4 日 暂停申购 、 赎回、 定期定额 投资业
务的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-06-29
26
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 奕丰金融 费率优惠 活动的公 告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-06-29
27
易方达基金 管理有限 公司关于 旗下部分 开放
式基金参加 交通银行 手机银行 申购及定 期定
额投资费率 优惠活动 的公告
中国证券报 、上海证 券
报、 证券 时报及基 金管理
人网站
2018-06-30 易方 达黄 金主 题证 券投 资基 金（LOF ）2018 年半 年度 报告
第 49 页共 49 页
11 备查文件目录
11.1 备查文件目录
1. 中国证监 会核准易 方达黄金 主题证券 投资基金 （LOF ）募集的文 件；
2. 《易方达黄 金主题 证券投资 基金（LOF ）基金合 同 》；
3. 《易方达黄 金主题 证券投资 基金（LOF ）托管协 议 》；
4. 基金管理 人业务资 格批件和 营业执照 。
11.2 存放地点
广州市天河 区珠江新 城珠江东 路 30 号广 州银行 大厦 40-43 楼。
11.3 查阅方式
投资者可在 营业时间 免费查阅 ，也可按 工本费购 买复 印件。
易方达基金管理有限公司
二〇一八年八月二十八日
