华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金
2018 年半年度报告 摘要
2018年6月30日
基金管理人：华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人：中国银行股份有限公司
送出日期：2018年8月25日华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 2 页 共36 页
§1 重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独
立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2018年8月24日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本
基金的招募说明书及其更新。
本报告中的财务资料未经审计。
本报告期自2018年1月1日起至 2018年6月30日止。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读半年度报告正文。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 3 页 共36 页
§2 基金简介
2.1 基金基本情况
基金简称 华泰柏瑞稳健收益债券
基金主代码
460008
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2012年12月4日
基金管理人 华泰柏瑞基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 135,621,533.79份
基金合同存续期 不定期
下属分级基金的基金简称： 华泰柏瑞稳健收益债券A 华泰柏瑞稳健收益债券 C
下属分级基金的交易代码：
460008 460108
报告期末下属分级基金的份额总额 59,284,298.76份 76,337,235.03份
2.2 基金产品说明
投资目标 在合理控制风险的基础上，追求基金资产的长期稳健增值，力争实现超越业
绩比较基准的投资收益
投资策略 本基金将在对宏观经济走势、利率变化趋势、收益率曲线形态变化和发债主
体基本面分析的基础上，综合运用久期管理策略、期限结构配置策略、骑乘
策略、息差策略登主动投资策略，选择合适的时机和品种构建债券组合。
业绩比较基准 一年期银行定期存款收益率（税后）+1%
风险收益特征 本基金属于证券投资基金中的较低风险品种，预期收益和预期风险高于货币
市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 华泰柏瑞基金管理有限公司 中国银行股份有限公司
姓名 陈晖 王永民
联系电话
021-38601777 010-66594896
信息披露负责
人
电子邮箱
cs4008880001@huatai-pb.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话
400-888-0001 95566
传真
021-38601799 010-66594942
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 4 页 共36 页
2.4信息披露方式
登载基金半年度报告正文的管理人互联网
网址
http://www.huatai-pb.com
基金半年度报告备置地点 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场
1号楼17层及托管人住所
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 5 页 共36 页
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
基金级别 华泰柏瑞稳健收益债券A 华泰柏瑞稳健收益债券C
3.1.1 期间数据和指标 报告期(2018年1月1日-
2018年6月30日)
报告期(2018年1月1日 -
2018年6月30日)
本期已实现收益
1,959,996.02 2,698,547.24
本期利润
2,486,042.25 3,281,899.61
加权平均基金份额本期利润
0.0622 0.0635
本期基金份额净值增长率
4.95% 4.74%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2018年6月30日 )
期末可供分配基金份额利润
0.2684 0.2405
期末基金资产净值
81,072,073.59 102,342,697.40
期末基金份额净值
1.3675 1.3407
注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。 2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价
值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低
数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
华泰柏瑞稳健收益债券A
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个
月
0.80% 0.07% 0.18% 0.01% 0.62% 0.06%
过去三个
月
2.82% 0.17% 0.54% 0.01% 2.28% 0.16%
过去六个
月
4.95% 0.14% 1.08% 0.01% 3.87% 0.13%
过去一年
7.85% 0.12% 2.20% 0.01% 5.65% 0.11%
过去三年
14.44% 0.13% 7.01% 0.01% 7.43% 0.12%
自基金合
同生效起
36.75% 0.14% 17.88% 0.01% 18.87% 0.13%
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 6 页 共36 页
至今
华泰柏瑞稳健收益债券C
阶段
份额净值增
长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去一个
月
0.74% 0.07% 0.18% 0.01% 0.56% 0.06%
过去三个
月
2.74% 0.18% 0.54% 0.01% 2.20% 0.17%
过去六个
月
4.74% 0.14% 1.08% 0.01% 3.66% 0.13%
过去一年
7.43% 0.12% 2.20% 0.01% 5.23% 0.11%
过去三年
13.33% 0.13% 7.01% 0.01% 6.32% 0.12%
自基金合
同生效起
至今
34.07% 0.14% 17.88% 0.01% 16.19% 0.13%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收
益率变动的比较
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 7 页 共36 页
注：1、图示日期为2012年12月4日至2018年6月30日。
2、按基金合同规定，本基金自基金合同生效日起6个月内为建仓期，截至报告期末本基金的各
项投资比例已达到基金合同投资范围中规定的比例。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 8 页 共36 页
§4 管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验
本基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司。华泰柏瑞基金管理有限公司是经中国证监会批
准，于2004年11月18日成立的合资基金管理公司，注册资本为2亿元人民币。目前的股东构
成为华泰证券股份有限公司、柏瑞投资有限责任公司（原AIGGIC）和苏州新区高新技术产业股
份有限公司，出资比例分别为49%、49%和2%。目前公司旗下管理华泰柏瑞盛世中国混合型证券
投资基金、华泰柏瑞金字塔稳本增利债券型证券投资基金、上证红利交易型开放式指数证券投资
基金、华泰柏瑞积极成长混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值增长混合型证券投资基金、华泰柏
瑞货币市场证券投资基金、华泰柏瑞行业领先混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化先行混合型证
券投资基金、华泰柏瑞亚洲领导企业混合型证券投资基金、上证中小盘交易型开放式指数证券投
资基金、华泰柏瑞上证中小盘交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞信用增利债券
型证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞沪深300交易型
开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金、华泰柏瑞量化增强
混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰盛纯债债券型证券投资基金、华泰柏瑞季季红债券型证券投资
基金、华泰柏瑞创新升级混合型证券投资基金、华泰柏瑞丰汇债券型证券投资基金、华泰柏瑞量
化优选灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞创新动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
瑞量化驱动灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞积极优选股票型证券投资基金、华泰柏瑞新
利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞中证500交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞
中证500交易型开放式指数证券投资基金联接基金、华泰柏瑞消费成长灵活配置混合型证券投资
基金、华泰柏瑞惠利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化智慧灵活配置混合型证券投资
基金、华泰柏瑞健康生活灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化绝对收益策略定期开放混
合型证券投资基金、华泰柏瑞交易型货币市场基金、华泰柏瑞中国制造2025灵活配置混合型证
券投资基金、华泰柏瑞激励动力灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞精选回报灵活配置混合
型证券投资基金、华泰柏瑞量化对冲稳健收益定期开放混合型发起式证券投资基金、华泰柏瑞天
添宝货币市场基金、华泰柏瑞爱利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞多策略灵活配置混合
型证券投资基金、华泰柏瑞睿利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞新经济沪港深灵活配置
混合型证券投资基金、华泰柏瑞鼎利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞行业竞争优势灵活
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 9 页 共36 页
配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞享利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞兴利灵活配置
混合型证券投资基金、华泰柏瑞锦利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞泰利灵活配置混合
型证券投资基金、华泰柏瑞裕利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞价值精选30灵活配置
混合型证券投资基金、华泰柏瑞国企改革主题灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞盛利灵活
配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化创优灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞生物医药
灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞富利灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞量化阿尔
法灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞港股通量化灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏瑞
战略新兴产业混合型证券投资基金、华泰柏瑞新金融地产灵活配置混合型证券投资基金、华泰柏
瑞MSCI中国A股国际通交易型开放式指数证券投资基金、华泰柏瑞国企整合精选混合型证券投
资基金、华泰柏瑞医疗健康混合型证券投资基金。截至2018年6月30日，公司基金管理规模为
886.17亿元。
4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介
任本基金的基金经理（助理）期限
姓名 职务
任职日期 离任日期
证券从
业年限
说明
董元星
副总经
理、本
基金的
基金经
理
2013年10月
16日
-
12年
副总经理，博士。2006.9-
2008.12任巴克莱资本（纽
约）债券交易员，2009.3-
2012.8任华夏基金管理有
限公司基金经理。2012年
8月加入华泰柏瑞基金管理
有限公司，任固定收益部
总监。2013年10月起任华
泰柏瑞稳健收益债券型证
券投资基金的基金经理。
2014年2月起任总经理助
理。2015年12月起任公司
副总经理。北京大学经济
学学士，纽约大学
STERN商学院金融学博士。
陈东
固定收
益部总
监、本
基金的
基金经
理
2017年11月
22日
-
11年
金融学硕士，11年证券从
业经历。曾任深圳发展银
行（现已更名为平安银行）
总行金融市场部固定收益
与衍生品交易员，负责本
外币理财产品的资产管理
工作；中国工商银行总行
金融市场部人民币债券交
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 10 页 共36 页
易员，负责银行账户的自
营债券投资工作。2012年
9月加入华泰柏瑞基金管理
有限公司，2012年11月起
任华泰柏瑞金字塔稳本增
利债券型证券投资基金基
金经理，2013年9月起任
华泰柏瑞丰盛纯债债券型
证券投资基金的基金经理，
2013年11月至2017年
11月任华泰柏瑞季季红债
券型证券投资基金的基金
经理，2014年12月起任华
泰柏瑞丰汇债券型证券投
资基金的基金经理，
2015年1月起任固定收益
部副总监。2016年1月起
任固定收益部总监。
2017年11月起任华泰柏瑞
稳健收益债券型证券投资
基金和华泰柏瑞信用增利
债券型证券投资基金的基
金经理。
注：证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。任职日期和
离任日期指基金管理公司作出决定之日。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投
资基金法》、《公开募集证券投资基金运作管理办法》及其他相关法律、法规的规定以及本基金
的《基金合同》的约定，在严格控制风险的基础上，忠实履行基金管理职责，为基金份额持有人
谋求最大利益。在本报告期内，基金投资管理符合有关法律、法规的规定及基金合同的约定，不
存在损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本报告期内，公司将投资管理职能和交易执行职能完全隔离，实行集中交易制度，由交易部
为公募基金、专户理财和海外投资等业务统一交易服务，为公平交易的实施提供了较好的保障。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 11 页 共36 页
目前公司公募基金、专户理财和海外投资业务的基金经理不存在兼任其它投资管理部门业务的情
况，不同业务类别的投资经理之间互不干扰，独立做出投资决策。公司机构设置合理，公平交易
的相关管理制度健全，投资决策流程完善，各项制度执行情况良好。交易价差分析表明公司旗下
各基金均得到了公平对待，不存在非公平交易和利益输送的行为。经过对不同基金之间交易相同
证券时的同向交易价差进行分析发现，报告期内基金之间的买卖交易价差总体上处于正常的合理
水平。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本基金管理人根据《异常交易监控与管理办法》对投资交易过程中可能发生的异常交易行为
进行监督和管理。投资部负责对异常交易行为进行事前识别和检查，交易部负责对异常交易行为
的事中监督和控制，风险管理部及异常交易评估小组负责异常交易行为的事后审查和评估。本报
告期内，该制度执行情况良好，无论在二级市场还是在大宗交易或者一级市场申购等交易中，均
没有发现影响证券价格或者严重误导其他投资者等异常交易行为。
本报告期本基金与公司所管理的其他投资组合没有参与交易所公开竞价单边交易量超过该证
券当日成交量 5%的同日反向交易。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018年上半年，中国债券市场经历年初短时间收益率上行后，转而大幅下行，债牛形成。
资金面中性偏松，政策面宽松不断加码，“稳货币、紧信用、严监管”下债市多空方持续博弈。
市场对利好因素反映迅速，长端收益率短期内调整到位。基本面上看，投资方面，基建投资受制
于城投债务收缩，地产投资面临棚改政策收紧；出口方面，仍受到中美贸易战带来的不确定因素
影响；消费方面，未受大规模波及，但随着投资、出口走弱，经济下行压力会向居民消费蔓延，
下半年我国经济韧性将受进一步考验。 另外也需要注意，经济下行压力不断加大的同时，下半
年出台经济刺激政策的预期加强；同时美联储连续加息，全球当局宣布退出QE，债券市场面临
较大的外部压力。总体而言，债券牛市仍然持续可期。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至本报告期末华泰柏瑞稳健收益债券A基金份额净值为1.3675元，本报告期基金份额净
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 12 页 共36 页
值增长率为4.95%；截至本报告期末华泰柏瑞稳健收益债券C基金份额净值为1.3407元，本报
告期基金份额净值增长率为4.74%；同期业绩比较基准收益率为1.08%。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望
收益率更多表现震荡下行。策略上，基金保持适当的久期与适中的杠杆水平，有效规避信用
风险，同时把握时机博取资本利得。
4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明
本报告期内，基金管理人严格执行基金估值控制流程，定期评估估值技术的合理性，每日将
估值结果报托管银行复核后对外披露。参与估值流程的人员包括负责运营的副总经理以及投资研
究、风险控制、金融工程和基金事务部门负责人，基金经理不参与估值流程。参与人员的相关工
作经历均在五年以上。参与各方之间不存在任何重大利益冲突。已采用的估值技术相关参数或定
价服务均来自独立第三方。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明
根据基金合同的规定，在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益分配每年至多12次；
每次基金收益分配比例不得低于期末可供分配利润的70%。本报告期内基金未实施收益分配。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明
注：无。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 13 页 共36 页
§5 托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明
本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对华泰柏瑞稳健收益债券型
证券投资基金（以下称“本基金”）的托管过程中，严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法
律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽
责地履行了应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配
等情况的说明
本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议
的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金份额申购
赎回价格的计算以及基金费用开支等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金
份额持有人利益的行为。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表
意见
本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的
“金融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 14 页 共36 页
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1资产负债表
会计主体：华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金
报告截止日： 2018年6月30日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2018年6月30日
上年度末
2017年12 月31日
资 产：
银行存款
11,292,552.21 1,137,240.43
结算备付金
1,874,853.15 1,287,487.92
存出保证金
10,242.44 22,630.32
交易性金融资产
205,280,400.00 57,575,668.00
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
205,280,400.00 57,575,668.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
- -
买入返售金融资产
- 10,000,000.00
应收证券清算款
4,049,226.90 3,590.00
应收利息
2,189,561.45 796,188.11
应收股利
- -
应收申购款
732,208.63 616,353.95
递延所得税资产
- -
其他资产
- -
资产总计
225,429,044.78 71,439,158.73
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018年6月30日
上年度末
2017年12 月31日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
- -
卖出回购金融资产款
41,039,738.44 -
应付证券清算款
- -
应付赎回款
559,508.84 650,551.72
应付管理人报酬
123,844.18 41,677.61
应付托管费
35,384.06 11,907.89
应付销售服务费
30,224.75 11,032.93
应付交易费用
16,388.15 24,153.36
应交税费
38,941.29 -
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 15 页 共36 页
应付利息
21,362.94 -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
148,881.14 360,415.12
负债合计
42,014,273.79 1,099,738.63
所有者权益：
实收基金
135,621,533.79 54,505,911.06
未分配利润
47,793,237.20 15,833,509.04
所有者权益合计
183,414,770.99 70,339,420.10
负债和所有者权益总计
225,429,044.78 71,439,158.73
注：报告截止日2018年6月30日，基金份额总额为135,621,533.79份，其中A类基金份额净
值1.3675元，A类基金份额总额59,284,298.76份；C类基金份额净值1.3407元，C类基金份
额总额76,337,235.03份。
6.2 利润表
会计主体：华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金
本报告期：2018年1月1日至2018年 6月30日
单位：人民币元
项 目
附注号 本期
2018年1月 1日至
2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至
2017年6月 30日
一、收入
6,801,458.09 361,753.56
1.利息收入
3,232,314.79 127,678,798.21
其中：存款利息收入
33,419.15 772,823.75
债券利息收入
3,145,836.03 123,698,906.73
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
53,059.61 3,207,067.73
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以“-”填列）
2,424,950.01 -410,431,623.54
其中：股票投资收益
- -
基金投资收益
- -
债券投资收益
2,463,904.87 -387,907,923.54
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
-38,954.86 -22,523,700.00
股利收益
- -
3.公允价值变动收益（损失以
“-”号填列）
1,109,398.60 282,408,114.08
4.汇兑收益（损失以“-”号填
列）
- -
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 16 页 共36 页
5.其他收入（损失以“-”号填
列）
34,794.69 706,464.81
减：二、费用
1,033,516.23 39,068,708.05
1．管理人报酬
420,554.53 23,509,898.68
2．托管费
120,158.47 6,717,113.92
3．销售服务费 6.4.8.2.3
133,800.98 81,686.22
4．交易费用
18,789.86 161,105.00
5．利息支出
139,950.71 8,377,456.63
其中：卖出回购金融资产支出
139,950.71 8,377,456.63
6．税金及附加
9,624.87 -
7．其他费用
190,636.81 221,447.60
三、利润总额 （亏损总额以
“-”号填列）
5,767,941.86 -38,706,954.49
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“-
”号填列）
5,767,941.86 -38,706,954.49
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体：华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金
本报告期：2018年1月1日至2018年 6月30日
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
54,505,911.06 15,833,509.04 70,339,420.10
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期净利润）
- 5,767,941.86 5,767,941.86
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号
填列）
81,115,622.73 26,191,786.30 107,307,409.03
其中：1.基金申购款
207,591,183.39 69,126,798.53 276,717,981.92
2.基金赎回款
-126,475,560.66 -42,935,012.23 -169,410,572.89
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 17 页 共36 页
五、期末所有者权益
（基金净值）
135,621,533.79 47,793,237.20 183,414,770.99
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
项目
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金净值）
6,801,133,769.45 1,848,795,765.53 8,649,929,534.98
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期净利润）
- -38,706,954.49 -38,706,954.49
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以“-”号
填列）
-2,960,384,635.58 -780,974,181.70 -3,741,358,817.28
其中：1.基金申购款
25,123,960.07 6,552,381.50 31,676,341.57
2.基金赎回款
-2,985,508,595.65 -787,526,563.20 -3,773,035,158.85
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“-”号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
3,840,749,133.87 1,029,114,629.34 4,869,863,763.21
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署：
______韩勇______
______房伟力______
____赵景云____
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会
(以下简称“中国证监会”)证监许可[2012]第1383号《关于核准华泰柏瑞稳健收益债券型证券
投资基金募集的批复》核准，由华泰柏瑞基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金
法》和《华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放
式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币2,257,883,917.64 元，业
经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2012)第478号验资报告予以验证。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 18 页 共36 页
经向中国证监会备案，《华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金基金合同》于2012年12月4日
正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为2,258,996,930.68 份基金份额，其中认购资金利
息折合1,113,013.04 份基金份额。本基金的基金管理人为华泰柏瑞基金管理有限公司，基金托
管人为中国银行股份有限公司(以下简称“中国银行”)。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金基金合
同》的有关规定，本基金的投资范围包括国债、地方政府债、金融债、央行票据、中期票据、次
级债、企业债、公司债、可分离交易可转债的纯债部分、资产支持证券、短期融资券、银行存款、
债券回购等固定收益类金融工具，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本
基金不直接在二级市场买入股票、权证等权益类资产，也不参与一级市场新股申购和新股增发，
可转债仅投资二级市场可分离交易可转债的纯债部分。如法律法规或监管机构以后允许基金投资
的其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，其投资比例遵循届时有效
法律法规或相关规定。本基金投资组合资产配置比例：债券等固定收益类资产占基金资产的比例
不低于80％，现金及到期日在一年以内的政府债券占基金资产净值的比例不低于5%。本基金的
业绩比较基准为一年期银行定期存款收益率（税后）+1%。
本财务报表由本基金管理人华泰柏瑞基金管理有限公司于2018年8月25日批准报出。
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和
38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定
(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年
度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》
、《 华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金 基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国
证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明
本基金2018年1月1日至2018年6月30日止期间财务报表符合企业会计准则的要求，真
实、完整地反映了本基金2018年6月 30日的财务状况以及2018年1月1日至2018年6月
30日止期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明
本报告期所采用的会计政策与最近一期年度报告相一致。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 19 页 共36 页
6.4.5差错更正的说明
本基金本报告期无重大会计差错。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税
[2016]36号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》、财税[2016]46号《关于进一步明
确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知》、财税[2016]70号《关于金融机构同业往来等
增值税政策的补充通知》、财税[2016]140号《关于明确金融房地产开发教育辅助服务等增值税
政策的通知》、财税[2017]2号《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》、财税
[2017]56号《关于资管产品增值税有关问题的通知》、财税[2017]90号《关于租入固定资产进
项税额抵扣等增值税政策的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a) 资管产品运营过程中发生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。资管
产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为，暂适用简易计税方法，按照3%的征收
率缴纳增值税。对资管产品在2018年 1月1日前运营过程中发生的增值税应税行为，未缴纳增
值税的，不再缴纳；已缴纳增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中
抵减。
对证券投资基金管理人运用基金买卖债券的转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及
金融同业往来利息收入亦免征增值税。资管产品管理人运营资管产品提供的贷款服务，以
2018年1月1日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(b) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖债券的差价收入，债券的利息收入及其他收
入，暂不征收企业所得税。
(c) 对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴
20%的个人所得税。
(d) 本基金的城市维护建设税、教育费附加和地方教育费附加等税费按照实际缴纳增值税额
的适用比例计算缴纳。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况
本报告期内存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 20 页 共36 页
6.4.7.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方
关联方名称 与本基金的关系
华泰柏瑞基金管理有限公司(“华泰柏瑞
基金”)
基金管理人、登记机构、基金销售机构
中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构
华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构
注：1、关联方与基金进行的关联交易均在正常业务范围内按照一般商业条款而订立的。
6.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
注：本基金本报告期与上年度可比期间未通过关联方交易单元进行股票交易。
6.4.8.1.2 权证交易
注：本基金本报告期与上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。
6.4.8.1.3 应支付关联方的佣金
注：本基金本报告期与上年度可比期间无应支付关联方的佣金。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
当期发生的基金应支付
的管理费
420,554.53 23,509,898.68
其中：支付销售机构的
客户维护费
100,419.86 35,912.99
注：基金管理费按前一日基金资产净值的0.7%年费率计提。计算方法如下：
H＝E×0.7%÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日基金资产净值
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 21 页 共36 页
基金管理费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于次月
首日起3个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
当期发生的基金应支付
的托管费
120,158.47 6,717,113.92
注：本基金应支付基金托管人托管费，按前一日基金资产净值的0.2%的年费率计提，计算方法
如下：
H = E × 0.2% ÷ 当年天数
H为每日应支付的托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于次月
首日起3个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人。
6.4.8.2.3 销售服务费
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费
获得销售服务费的
各关联方名称
华泰柏瑞稳健收益
债券A
华泰柏瑞稳健收益
债券C
合计
中国银行股份有限公司
0.00 3,678.25 3,678.25
华泰证券股份有限公司
0.00 857.19 857.19
华泰柏瑞基金管理有限
公司
0.00 5,329.36 5,329.36
合计
0.00 9,864.80 9,864.80
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
当期发生的基金应支付的销售服务费 获得销售服务费的
各关联方名称
华泰柏瑞稳健收益
债券A
华泰柏瑞稳健收益
债券C
合计
中国银行股份有限公司
0.00 13,355.30 13,355.30
华泰证券股份有限公司
0.00 12.67 12.67
华泰柏瑞基金管理有限
公司
0.00 64,997.54 64,997.54
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 22 页 共36 页
合计
0.00 78,365.51 78,365.51
注：本基金A类基金份额不收取销售服务费，C类基金份额支付销售机构销售服务费，按前一日
C类基金资产净值的0.4%的年费率计提，计算方法如下：
H = E × 0.4% ÷ 当年天数
H为每日C类基金份额应支付的销售服务费
E为前一日的C类基金份额的基金资产净值
基金销售服务费每日计提，逐日累计至每月月底，按月支付，由基金托管人于次月前3个工作日
内从基金资产中一次性支付给基金管理人，由基金管理人支付给各基金销售机构。
6.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交
易的
各关联方名称
基金买入 基金卖出
交易金
额
利息收
入
交易金额 利息支出
中国银行股份有
限公司
- 9,834,280.00 - - - -
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
债券交易金额 基金逆回购 基金正回购 银行间市场交
易的
各关联方名称
基金买入 基金卖出
交易金
额
利息收
入
交易金额 利息支出
中国银行股份有
限公司
40,148,063.02 - - - 599,854,000.00 39,716.76
6.4.8.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况
份额单位：份
项目
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
华泰柏瑞稳健收益债券A 华泰柏瑞稳健收益债券C
基金合同生效日（
2012年12月4日 ）持有
的基金份额
0.00 0.00
期初持有的基金份额 0.00 0.00
期间申购/买入总份额 7,530,120.48 0.00
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 23 页 共36 页
期间因拆分变动份额 0.00 0.00
减：期间赎回/卖出总份额 0.00 0.00
期末持有的基金份额 7,530,120.48 0.00
期末持有的基金份额
占基金总份额比例
5.5523% 0.0000%
注：上年度可比期间，基金管理人未投资本基金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况
注：本报告期及上年度可比期间内，除基金管理人之外的其它关联方未投资本基金。
6.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入
单位：人民币元
本期
2018年1月1日至2018年6月30日
上年度可比期间
2017年1月1日至2017年6月30日
关联方
名称
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
中国银行股份有限
公司
11,292,552.21 17,636.87 18,164,731.41 253,349.05
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况
注：本基金本报告期及上年度可比期间无在承销期内参与关联方承销证券的情况。
6.4.8.7 其他关联交易事项的说明
注：本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.9 期末（2018年6月30日）本基金持有的流通受限证券
6.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券
注：截至本报告期末，本基金未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。
6.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票
注：截至本报告期末，本基金未持有流通受限的证券。
6.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券正回购
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 24 页 共36 页
截至本报告期末2018年6月30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回
购证券款余额41,039,738.44元，是以如下债券作为质押：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名称
回购到期
日
期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
011800657
18太仓资
产SCP001
2018年7月
5日
100.21 100,000 10,021,000.00
011800670
18首钢
SCP004
2018年7月
5日
100.25 100,000 10,025,000.00
011800763
18锡产业
SCP004
2018年7月
5日
100.16 100,000 10,016,000.00
011800839
18光明
SCP004
2018年7月
5日
100.14 32,000 3,204,480.00
011800982
18鲁国资
SCP003
2018年7月
5日
100.13 100,000 10,013,000.00
合计 432,000 43,279,480.00
6.4.9.3.2 交易所市场债券正回购
截至本报告期末2018年6月30日止，基金从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购
证券余额0元，无债券作为质押。
6.4.10 有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项
注：无。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 25 页 共36 页
§7 投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（%）
1 权益投资
- -
其中：股票
- -
2 基金投资
- -
3 固定收益投资
205,280,400.00 91.06
其中：债券
205,280,400.00 91.06
资产支持证券
- -
4 贵金属投资
- -
5 金融衍生品投资
- -
6 买入返售金融资产
- -
其中：买断式回购的买入返售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计
13,167,405.36 5.84
8 其他各项资产
6,981,239.42 3.10
9 合计
225,429,044.78 100.00
7.2 期末按行业分类的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有股票。
7.2.2 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
注：本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明
细
注：本基金本报告期末未持有股票。
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 26 页 共36 页
注：本基金本报告期内无股票交易。
7.4.2 累计卖出金额超出期初基金资产净值2%或前20名的股票明细
注：本基金本报告期内无股票交易。
7.4.3 买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
注：本基金本报告期内无股票交易。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 国家债券
44,312,720.00 24.16
2 央行票据
- -
3 金融债券
16,108,280.00 8.78
其中：政策性金融债
16,108,280.00 8.78
4 企业债券
14,251,400.00 7.77
5 企业短期融资券
110,295,500.00 60.13
6 中期票据
20,312,500.00 11.07
7 可转债（可交换债）
- -
8
同业存单
- -
9 其他
- -
10 合计
205,280,400.00 111.92
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净值
比例（％）
1 180011
18附息国债
11
400,000 40,712,000.00 22.20
2 180205
18国开05
100,000 10,487,000.00 5.72
3 101800635
18冀港集
MTN001
100,000 10,136,000.00 5.53
4 041800077
18陕高速
CP001
100,000 10,052,000.00 5.48
5 011800306
18赣高速
SCP002
100,000 10,037,000.00 5.47
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 27 页 共36 页
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
注：本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
注：本基金本报告期末未持有贵金属投资。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
注：本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
7.10.1本期国债期货投资政策
本期国债期货进行了少量的套保与交易操作。
7.10.2报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
代码 名称
持仓量（买
/卖）
合约市值
（元）
公允价值变
动（元）
风险指标说明
- - - - - -
公允价值变动总额合计（元）
0.00
国债期货投资本期收益（元）
-38,954.86
国债期货投资本期公允价值变动（元）
0.00
7.10.3本期国债期货投资评价
整体对净值波动影响较小。
7.11 投资组合报告附注
7.11.1
报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查的，也没有在报告编
制日前一年内受到公开谴责、处罚的。
7.11.2
基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的。
7.11.3 期末其他各项资产构成
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 28 页 共36 页
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
10,242.44
2 应收证券清算款
4,049,226.90
3 应收股利
-
4 应收利息
2,189,561.45
5 应收申购款
732,208.63
6 其他应收款
-
7 待摊费用
-
8 其他
-
9 合计
6,981,239.42
7.11.4 期末持有的处于转股期的可转换债券明细
注：本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.11.5 期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
注：本基金本报告期末未持有股票。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 29 页 共36 页
§8 基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构
份额单位：份
持有人结构
机构投资者 个人投资者
份额
级别
持有人
户数(户)
户均持有的
基金份额
持有份额
占总份额比
例
持有份额
占总份
额比例
华泰
柏瑞
稳健
收益
债券A
2,067 28,681.32 37,817,302.25 63.79% 21,466,996.51 36.21%
华泰
柏瑞
稳健
收益
债券C
17,995 4,242.14 640.00 0.00% 76,336,595.03 100.00%
合计
20,062 6,760.12 37,817,942.25 27.88% 97,803,591.54 72.12%
注：分级基金机构/个人投资者持有份额占总份额比例的计算中，对下属分级基金，比例的分母
采用各自级别的份额，对合计数，比例的分母采用下属分级基金份额的合计数（即期末基金份额
总额）。
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况
项目 份额级别 持有份额总数（份）
占基金总份额
比例
华泰柏瑞
稳健收益
债券A
- -
华泰柏瑞
稳健收益
债券C
7.41 0.0000%
基金管理人所有从业人员
持有本基金
合计
7.41 0.0000%
8.4 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况
项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间（万份）
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 30 页 共36 页
华泰柏瑞稳健收益债
券A
0
华泰柏瑞稳健收益债
券C
0
本公司高级管理人员、基
金投资和研究部门负责人
持有本开放式基金
合计
0
华泰柏瑞稳健收益债
券A
0
华泰柏瑞稳健收益债
券C
0
本基金基金经理持有本开
放式基金
合计
0
注：本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人未持有本开放式基金。
本基金基金经理未持有本开放式基金。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 31 页 共36 页
§9 开放式基金份额变动
单位：份
项目
华泰柏瑞稳健收
益债券A
华泰柏瑞稳健收
益债券C
基金合同生效日（2012 年12 月4 日）基金
份额总额
1,735,780,960.90 523,215,969.78
本报告期期初基金份额总额
24,694,749.90 29,811,161.16
本报告期基金总申购份额 111,777,270.15 95,813,913.24
减:本报告期基金总赎回份额 77,187,721.29 49,287,839.37
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以"-
"填列）
- -
本报告期期末基金份额总额 59,284,298.76 76,337,235.03
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 32 页 共36 页
§10 重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
自2018年6月11日至2018年7 月11日本基金以通讯方式召开了基金份额持有人大会，
会议审议通过了《关于调整华泰柏瑞稳健收益债券型证券投资基金管理费率和托管费率并修改
基金合同的议案》，降低本基金的管理费率和托管费率。上述基金份额持有人大会决议事项自
表决通过之日起生效。自2018年7月 13日起，由原《基金合同》修订而成的《华泰柏瑞稳健
收益债券型证券投资基金基金合同》生效，原《基金合同》失效。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动
本报告期内，基金管理人无重大人事变动。
本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼
报告期内无涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
报告期内基金投资策略未改变。
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况
报告期内基金未改聘为其审计的会计师事务所。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
报告期内基金管理人、基金托管人的托管业务部门及其高级管理人员未受监管部门稽查或
处罚。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 33 页 共36 页
10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
股票交易 应支付该券商的佣金
券商名称
交易单元
数量
成交金额
占当期股票
成交总额的比
例
佣金
占当期佣金
总量的比例
备注
中金公司
1 - - - - -
国金证券
1 - - - - -
申银万国
1 - - - - -
东方证券
1 - - - - -
华泰证券
2 - - - - -
中原证券
2 - - - - -
银河证券
1 - - - - -
广发证券
1 - - - - -
财达证券
1 - - - - -
海通证券
1 - - - - -
国泰君安
1 - - - - -
财通证券
1 - - - - -
国信证券
1 - - - - -
西南证券
1 - - - - -
方正证券
1 - - - - -
浙商证券
1 - - - - -
南京证券
1 - - - - -
中信建投
1 - - - - -
山西证券
1 - - - - -
德邦证券
1 - - - - -
招商证券
1 - - - - -
中信证券
1 - - - - -
10.7.2 基金租用证券公司交易单元进行其他证券投资的情况
金额单位：人民币元
债券交易 债券回购交易 权证交易
券商名称
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债
券回购
成交总额
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 34 页 共36 页
的比例
中金公司
1,887,976.00 4.63% 47,100,000.00 12.45% - -
国金证券
- - - - - -
申银万国
4,014,020.00 9.85% - - - -
东方证券
- - 5,500,000.00 1.45% - -
华泰证券
7,993,240.00 19.62%129,100,000.00 34.14% - -
中原证券
999,999.00 2.45% 2,300,000.00 0.61% - -
银河证券
700,000.00 1.72% - - - -
广发证券
25,151,213.40 61.73%190,100,000.00 50.26% - -
财达证券
- - - - - -
海通证券
- - - - - -
国泰君安
- - - - - -
财通证券
- - - - - -
国信证券
- - - - - -
西南证券
- - - - - -
方正证券
- - - - - -
浙商证券
- - - - - -
南京证券
- - - - - -
中信建投
- - - - - -
山西证券
- - - - - -
德邦证券
- - - - - -
招商证券
- - - - - -
中信证券
- - 4,100,000.00 1.08% - -
注：1、选择代理证券买卖的证券经营机构的标准
公司应选择财务状况良好，经营行为规范，具备研究实力的证券公司及专业研究机构，向其或其
合作券商租用基金专用交易席位。公司选择的提供交易单元的券商应当满足下列基本条件：
1） 具有相应的业务经营资格；
2） 诚信记录良好，最近两年无重大违法违规行为，未受监管机构重大处罚；
3）资金雄厚，信誉良好。内部管理规范、严格，具备健全的内控制度，并能满足本基金运作高
度保密的要求。
4）具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施符合代理基金进行证券交易的需要，
并能为基金提供全面的信息服务。
5）具备研究实力，有固定的研究机构和专门研究人员，能及时全面地为基金提供宏观经济、行
业情况、市场走向、股票分析的研究报告及周到的信息服务，并能根据基金投资的特定要求，提
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 35 页 共36 页
供专题研究报告。
2、选择代理证券买卖的证券经营机构的程序
基金管理人根据以上标准进行考察后确定证券经营机构的选择。基金管理人与被选择的证券经营
机构签订交易单元租用协议和证券研究服务协议。
华泰柏瑞稳健收益债券 2018年半年度报告摘要
第 36 页 共36 页
§11 影响投资者决策的其他重要信息
11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
投资
者类
别
序号
持有基金份额比例
达到或者超过
20%的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构
1 20180101-20180328 15,491,866.77 0.00 0.00 15,491,866.77 11.42%
- - - - - - -
个人
- - - - - - - -
产品特有风险
本基金报告期内有单一机构持有基金份额超过 20%的情形。如果这些份额持有比例较大的投资者赎
回，可能导致巨额赎回，从而引发流动性风险，可能对基金产生如下影响：（1）延期办理赎回申
请或暂停赎回的风险。当发生巨额赎回时，投资者可能面临赎回申请延期办理、延缓支付或暂停赎
回的风险。（2）基金净值大幅波动的风险。基金管理人为了应对大额赎回可能短时间内进行资产
变现，这将对基金资产净值产生不利影响，同时可能发生大额赎回费用归入基金资产、基金份额净
值保留位数四舍五入等问题，这些都可能会造成基金资产净值的较大波动。（3）基金投资目标偏
离的风险。单一投资者大额赎回后可能导致基金规模缩小，基金将面临投资银行间债券、交易所债
券时交易困难的情形，从而使得实现基金投资目标存在一定的不确定性。（4）基金合同提前终止
的风险。如果投资者大额赎回可能导致基金资产规模过小，不能满足存续的条件，基金将根据基金
合同的约定面临合同终止清算、转型等风险。本基金管理人将密切关注申赎动向，审慎评估大额申
赎对基金持有集中度的影响，同时将完善流动性风险管控机制，最大限度的保护基金份额持有人的
合法权益。
11.2影响投资者决策的其他重要信息
注：无。
华泰柏瑞基金管理有限公司
2018年8月25日
