海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
海 富 通收 益 增长 证 券投 资 基金
2018 年 半年 度报 告
2018 年 6 月 30 日
基 金管 理人 ： 海富 通基 金 管理 有限 公 司
基 金托 管人 ： 中国 银行 股 份有 限公 司
报 告送 出日 期 ：二 〇一 八 年八 月二 十 四日 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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§ 1
重 要 提示 及 目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗 漏， 并对 其内 容的 真实 性、 准确 性和 完整 性承 担个 别及 连带 的法 律责 任。 本半 年度
报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2018 年 8 月 23 日复核
了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内
容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金
一定盈利。
基金的过 往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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1.2 目录
§ 1
重要提示及目录 ............................................................................................................................... 2
1.1 重 要 提 示 .................................................................................................................................... 2
§ 2
基金简介 ........................................................................................................................................... 5
2.1 基 金 基 本 情 况 ........................................................................................................................ 5
2.2 基 金 产 品 说 明 ............................................................................................................................. 5
2.3 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息 披 露 方 式 ............................................................................................................................. 6
2.5 其 他 相 关 资 料 ............................................................................................................................. 6
§ 3
主要财务指标和基金 净值表现 ......................................................................................................... 6
3.1 主 要 会 计 数 据 和 财 务 指 标 .......................................................................................................... 6
3.2 基 金 净 值 表 现 ............................................................................................................................. 7
§ 4
管理人报告 ....................................................................................................................................... 8
4.1 基 金 管 理 人 及 基 金 经 理 情 况 ...................................................................................................... 8
4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 .............................................................. 11
4.3 管 理 人 对 报 告 期 内 公 平 交 易 情 况 的 专 项 说 明 ......................................................................... 11
4.4 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 的 说 明 .......................................................... 12
4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 、 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望 .......................................................... 12
4.6 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 估 值 程 序 等 事 项 的 说 明 ..................................................................... 13
4.7 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 利 润 分 配 情 况 的 说 明 ......................................................................... 13
4.8 报 告 期 内 管 理 人 对 本 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 情 形 的 说 明 ................................... 14
§ 5
托管人报告 ..................................................................................................................................... 14
5.1 报 告 期 内 本 基 金 托 管 人 遵 规 守 信 情 况 声 明 ............................................................................. 14
5.2 托管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 、 净 值 计 算 、 利 润 分 配 等 情 况 的 说 明 ............ 14
5.3 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 、 准 确 和 完 整 发 表 意 见 ............................ 14
§6 半年度财务会计报告 （未 经审计） ....................................................................................... 14
6.1 资 产 负 债 表............................................................................................................................... 14
6.2 利 润 表 ...................................................................................................................................... 16
6.3 所 有 者 权 益 （ 基 金 净 值 ） 变 动 表 ............................................................................................ 17
6.4 报 表 附 注 .................................................................................................................................. 18
§ 7
投资组合报告 ................................................................................................................................. 37
7.1 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 ........................................................................................................... 37
7.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 ..................................................................................... 38
7.3 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 所 有 股 票 投 资 明 细 ................................... 39
7.4 报 告 期 内 股 票 投 资 组 合 的 重 大 变 动 ......................................................................................... 42
7.5 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 ..................................................................................... 44
7.6 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 ................................ 45
7.7 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 所 有 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 .................... 45
7.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细 .................... 45
7.9 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 ............................... 45
7.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明 .................................................................... 45
7.11 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 .................................................................... 45
7.12 投 资 组 合 报 告 附 注 ................................................................................................................. 46 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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§ 8
基金份额持有人信息 ...................................................................................................................... 47
8.1 期 末 基 金 份 额 持 有 人 户 数 及 持 有 人 结 构 ................................................................................. 47
8.2 期末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 基 金 的 情 况 ..................................................................... 47
8.3 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 开 放 式 基 金 份 额 总 量 区 间 的 情 况 .................................... 47
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 47
§ 10
重大事件揭示 ............................................................................................................................... 48
10.1 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议 ............................................................................................... 48
10.2 基 金 管 理 人 、 基 金 托 管 人 的 专 门 基 金 托 管 部 门 的 重 大 人 事 变 动 .................................. 48
10.3 涉 及 基 金 管 理 人 、 基 金 财 产 、 基 金 托 管 业 务 的 诉 讼 ..................................................... 48
10.4 基 金 投 资 策 略 的 改 变 ....................................................................................................... 48
10.5 为 基 金 进 行 审 计 的 会 计 师 事 务 所 情 况 .................................................................................... 48
10.6 管 理 人 、 托 管 人 及 其 高 级 管 理 人 员 受 稽 查 或 处 罚 等 情 况 ..................................................... 48
10.7 基 金 租 用 证 券 公 司 交 易 单 元 的 有 关 情 况 ................................................................................ 48
10.8 其 他 重 大 事 件 ......................................................................................................................... 50
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 52
§ 12
备查文件目录 ............................................................................................................................... 53
12.1 备 查 文 件 目 录 ......................................................................................................................... 53
12.2 存 放 地 点 ................................................................................................................................ 53
12.3 查 阅 方 式 ................................................................................................................................ 53
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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§ 2
基 金 简介
2.1 基 金基 本情 况
基金名称 海富通收益增长证券投资基金
基金简称 海富通收益增长混合
基金主代码 519003
交易代码 519003
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2004 年 3 月 12 日
基金管理人 海富通基金管理有限公司
基金托管人 中国银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,210,173,946.39 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基 金产 品说 明
投资目标
建立随时间推移非负增长的收益增长线， 运用 优化组合保险机制
实现风险预算管理， 力争基金份额净值高于收益增长线水平。 在
此基 础上 ， 通过 精选 证券 和适 度主 动地 把握 市场 时机 ， 将中 国经
济的高速成长转化为基金资产的长期稳定增值。
投资策略
整体投资策略分为三个层次： 第一层次， 以优化投资组合保险策
略为 核心 ， 并结 合把 握市 场时 机， 确定 和调 整基 金资 产在 债券 和
股票间的配置比例， 实现风险预算管理、 降低系统性风险， 保证
基金投资目标的实现； 第二层次， 采用自上而下的策略， 以久期
管理 为核 心， 从整 体资 产配 置、 类属 资产 配置 和个 券选 择三 个层
次进行积极主动的债券投资管理， 保证基金份 额净值超越收益增
长线 ； 第三 层次 ， 从定 价指 标、 盈利 预测 指标 和流 动性 指标 三个
方面 ， 积极 主动 精选 个股 和构 建分 散化 的股 票组 合， 控制 非系 统
性风险，充分获取股市上涨收益。
业绩比较基准 40 ％MSCI China A ＋60 ％上证国债
风险收益特征
属于证券投资基金中风险较低的产品， 追求在 风险预算目标下基
金资产增值的最大化。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 海富通基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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信息披露
负责人
姓名 奚万荣 王永民
联系电话 021-38650891 010-66594896
电子邮箱 wrxi@hftfund.com fcid@bankofchina.com
客户服务电话 40088-40099 95566
传真 021-33830166 010-66594942
注册地址
上海市浦东新区陆家嘴花园
石桥路66 号东亚银行金融大
厦36-37 层
北京西城区复兴门内大街1
号
办公地址
上海市浦东新区陆家嘴花园
石桥路66 号东亚银行金融
大厦36-37 层
北京西城区复兴门内大街1
号
邮政编码 200120 100818
法定代表人 张文伟 陈四清
2.4 信 息披 露方 式
本基金选定的信息披露报纸名称
《中 国证 券报 》 、 《上 海证 券报 》 和 《证
券时报》
登载基金半年度报告正文的管理人互联网网
址
http://www.hftfund.com
基金半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的住所
2.5 其 他相 关资 料
项目 名称 办公地址
注册登记机构
中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任
公司
北京市西城区太平桥大街 17 号
§ 3
主 要 财务 指 标和 基金 净值 表现
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期 间数 据和 指标
报 告期 （2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月
30 日）
本期已实现收益 -106,349,877.82
本期利润 -153,281,395.46 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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加权平均基金份额本期利润 -0.1225
本期加权平均净值利润率 -11.76%
本期基金份额净值增长率 -11.43%
3.1.2 期 末数 据和 指标 报 告期 末(2018 年 6 月 30 日)
期末可供分配利润 -52,538,502.09
期末可供分配基金份额利润 -0.0434
期末基金资产净值 1,157,635,444.30
期末基金份额净值 0.957
3.1.3 累 计期 末指 标 报 告期 末(2018 年 6 月 30 日)
基金份额累计净值增长率 224.08%
注：1 、 本期 已实 现收 益指 基金 本期 利息 收入 、 投资 收益 、 其他 收入( 不含公允价值变动
收益) 扣除相关费用后的余额, 本期 利润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 。
2 、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水
平要低于所列数字。
3 、期末可供分配利润, 采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的
孰低数( 为期末余额,不是当期发生数) 。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净 值增 长 率及 其与 同 期业 绩比 较 基准 收益 率 的比 较
阶段
份额净值
增长率 ①
份额净值
增长率标
准差 ②
业绩比较
基准收益
率 ③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
① － ③ ② － ④
过去一个月 -2.45% 1.42% -3.01% 0.55% 0.56% 0.87%
过去三个月 -9.18% 1.09% -4.54% 0.46% -4.64% 0.63%
过去六个月 -11.43% 1.12% -5.72% 0.46% -5.71% 0.66%
过去一年 -2.69% 0.98% -3.68% 0.39% 0.99% 0.59%
过去三年 -5.82% 1.57% -8.72% 0.61% 2.90% 0.96%
自基金合同
生效起至今
224.08% 1.34% 129.52% 0.69% 94.56% 0.65%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效以 来 基 金 份 额 累 计 净值 增 长 率 变 动 及 其 与 同期 业 绩 比 较 基 准 收益
率 变动 的比 较 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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海富通收益增长证券投资基金
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2004 年 3 月 12 日至 2018 年 6 月 30 日)
注：1、按基金合同规定，本基金自基金合同生效起六个月内为建仓期。本基金自 2007
年 8 月 7 日至 2007 年 11 月 1 日为持续营销后建仓期。 建仓期满至今本基金的各项投资
比例已达到基金合同有关投资范围的规定。
2 、 为了 能更 公允 地体 现基 金投 资业 绩， 海富 通基 金管 理有 限公 司自 2007 年 1 月 1 日起
调整海富通收益增长混合基金业绩比较基准中股票部分的基准。 原比较基准中的上证指
数将调整为 MSCI China A 指数，相应的基准 权重不变。
§ 4
管 理 人报 告
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人 及其 管 理基 金的 经 验
基金 管 理人 海 富通 基金 管理 有 限公 司 经中 国证 监会 证 监基 金 字[2003]48 号文 批准 ，
由海通证券股份有限公司和富 通基 金管 理公 司 （现 更名 为 “ 法国巴黎资产管理 BE 控股公
司 ” ）于 2003 年 4 月 1 日共同发起设立。截至 2018 年 6 月 30 日， 本基 金管 理人 共管
理 54 只公 募基 金： 海 富通 精选 证券 投资 基金 、海 富通 收益 增长 证券 投资 基金 、海 富通
货币市场证券投资基金、 海富通股票混合型证券投资基金、 海富通强化回报混合型证券
投资 基金 、 海富 通风 格优 势混 合型 证券 投资 基金 、 海富 通精 选贰 号混 合型 证券 投资 基金 、
海富通中国海外精选混合型证券投资基金、 海富通稳健添利债券型证券投资基金、 海富海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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通领先成长混合型证券投资基金、海富通中证 100 指数证券投资基金（LOF ） 、海 富通
中小盘混合型证券投资基金、上证周期行业 50 交易型开放式指数证券投资基金、海富
通上证周期行业 50 交 易型 开放 式指 数证 券投 资基 金联 接基 金、 海富 通稳 固收 益债 券型
证券 投资 基金 、 海富 通大 中华 精选 混合 型证 券投 资基 金、 上证 非周 期行 业 100 交易型开
放式指数证券投资基金、 海富通上证非周期行业 100 交易型开放式指数证券投资基金联
接基 金、 海富 通国 策导 向混 合型 证券 投资 基金 、 海富 通中 证内 地低 碳经 济主 题指 数证 券
投资 基金 、 海富 通安 颐收 益混 合型 证券 投资 基金 （原 海富 通养 老收 益混 合型 证券 投资 基
金） 、 海富 通一 年定 期开 放债 券型 证券 投资 基金 、 海富 通内 需热 点混 合型 证券 投资 基金 、
海富通纯债债券型证券投资基金、 海富通双福债券型证券投资基金、 海富通季季增利理
财债券型证券投资基金、 上证可质押城投债交易型开放式指数证券投资基金、 海富通阿
尔法对冲混合型发起式证券投资基金、 海富通新内需灵活配置混合型证券投资基金、 海
富通改革驱动灵活配置混合型证券投资基金、 海富通富祥混合型证券投资基金、 海富通
欣益灵活配置混合型证券投资基金、 海富通欣荣灵活配置混合型证券投资基金、 海富通
瑞丰一年定期开放债券型证券投资基金、 海富通聚利纯债债券型证券投资基金、 海富通
集利纯债债券型证券投资基金、海富通全球美 元收益债券型证券投资 基金（LOF ） 、 海
富通沪港深灵活配置混合型证券投资基金、 上证周期产业债交易型开放式指数证券投资
基金 、 海富 通瑞 利纯 债债 券型 证券 投资 基金 、 海富 通欣 享灵 活配 置混 合型 证券 投资 基金 、
海富通瑞合纯债债券型证券投资基金、 海富通富睿混合型证券投资基金、 海富通欣悦灵
活配置混合型证券投资基金、 海富通季季通利理财债券型证券投资基金、 海富通瑞福一
年定期开放债券型证券投资基金、 海富通瑞祥一年定期开放债券型证券投资基金、 海富
通 添 益 货 币 市 场 基 金 、 海 富 通 聚 优 精 选 混 合 型 基 金 中 基 金 （FOF ） 、 海 富 通 量 化 前锋股
票型证券投资基金、 海富通融丰定期开放债券型发起式证券投资基金、 海富通创业板综
指增强型发起式证券投资基金、 海富通恒丰定期开放债券型发起式证券投资基金、 海富
通量化多因子灵活配置混合型证券投资基金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基 金 经理 小组 ） 及基 金经 理 助理 的简 介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券
从业
年限
说明
任职日期 离任日期
周雪
军
本基金的基
金经理；海
富通改革驱
动混合基金
经理；公募
权益投资部
总监
2015-06-09 - 10 年
硕士 ， 持有 基金 从业 人员 资
格证 书。 历任 北京 金融 街控
股股份有限公司职员、 天治
基金管理有限公司研究员，
2012 年 6 月至 2015 年 2 月
任 天 治 财 富 增 长 混 合 基 金
经理，2014 年 1 月至 2015
年 2 月兼任天治趋势精选混
合基金经理。 2015 年 2 月加
入 海 富 通 基 金 管 理 有 限 公海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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司， 历任 公募 权益 投资 部总
经理 ， 现任 公募 权益 投资 部
总监。 2015 年 6 月起任海富
通收益增长混合基金经理。
2016 年 4 月起 兼任 海 富通
改革驱动混合基金经理。
陶敏
本基金的基
金经理助
理；海富通
精选混合基
金经理助
理；海富通
股票混合基
金经理助
理；海富通
强化回报混
合基金经理
助理；海富
通风格优势
混合基金经
理助理；海
富通精选贰
号混合基金
经理助理；
海富通领先
成长混合基
金经理助
理；海富通
中小盘混合
基金经理助
理；海富通
国策导向混
合基金经理
助理；海富
通内需热点
混合基金经
理助理；海
富通改革驱
动混合基金
经理助理
2017-06-01 2018-04-19 12 年
工商 管理 硕士 。 持有 基金 从
业人员资格证书。 2004 年 7
月至 2008 年 8 月任华泰柏
瑞 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金
清算与注册登记经理， 2010
年 7 月至 2015 年 7 月任光
大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公
司 行 业 研 究 员 和 策 略 研 究
员。 2015 年 7 月加入海富通
基金管理有限公司， 历任权
益投资部行业研究员、 周期
组组长。 2017 年 6 月至 2018
年 4 月任海富通精选混合、
海富通收益增长混合、 海富
通股 票混 合、 海富 通强 化回
报混 合、 海富 通风 格优 势混
合、海富通精选贰号混合、
海富通领先成长混合、 海富
通中 小盘 混合 、 海富 通国 策
导向 混合 、 海富 通内 需热 点
混 合 和 海 富 通 改 革 驱 动 混
合的基金经理助理。
陆怡
雯
本基金基金
经理助理；
海富通精选
混合基金经
理助理；海
2018-06-21 - 6 年
伦 敦 政 治 经 济 学 院 理 学 硕
士， 持有 基金 从业 人员 资格
证书 。 历任 元大 证券 （香 港）
助理 研究 员， 金元 惠理 基金
管理有限公司研究员， 申万海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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富通精选贰
号混合基金
经理助理；
海富通改革
驱动混合基
金经理助
理；海富通
内需热点混
合基金经理
助理；海富
通领先成长
混合基金经
理助理。
宏 源 证 券 研 究 所 高 级 研 究
员。 2016 年 1 月加入海富通
基金管理有限公司， 历任分
析 师 、 高 级 股 票 分 析 师 。
2018 年 6 月起 任海 富 通精
选混 合、 海富 通精 选贰 号混
合、海富通收益增长混合、
海富通改革驱动混合、 海富
通内需热点混合、 海富通领
先 成 长 混 合 的 基 金 经 理 助
理。
注：1、对基金的首任基金经理，其任职日期指基金合同生效日，离任日期指公司做出
决定之日；非首任基金经理，其任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。
2 、证券从业年限的计算标准：自参加证券行业的相关工作开始计算。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金 运作 遵 规守 信情 况 的说 明
本报 告期 内， 本基 金管 理人 认真 遵循 《中 华人 民共 和国 证券 投资 基金 法》 及其 他有
关 法 律 法 规 、 基金 合 同的 规 定 ， 本 着 诚实 信 用、 勤 勉 尽 职 的 原则 管 理和 运 用 基 金 资 产 ，
没有发生损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交 易情 况 的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制 度的 执 行情 况
公司根据证监会 2011 年发布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》
的具 体要 求， 持续 完善 了公 司投 资交 易业 务流 程和 公平 交易 制度 。 制度 和流 程覆 盖了 境
内、 境外 上市 股票 、 债券 、 基金 的一 级市 场申 购、 二级 市场 交易 等投 资管 理活 动， 涵盖
了 授 权 、 研 究 分析 、 投资 决 策 、 交 易 执行 、 业绩 评 估 等 投 资 管理 活 动相 关 的 各 个 环 节 。
同时 ， 公司 投资 交易 业务 组织 架构 保证 了各 投资 组合 投资 决策 相对 独立 ， 确保 其在 获得
投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。
公司建立了严格的投 资 交易行为监控制度， 公 司投资交易行为监 控体 系 由 交 易 室 、
投资 部门 、 监察 稽核 部和 风险 管理 部组 成， 各部 门各 司其 职， 对投 资交 易行 为进 行事 前、
事中和事后的全程监控，保证本报告期内公平对待旗下管理的所有基金和投资组合。
4.3.2 异 常交 易行 为的 专 项说 明
本报告期内，未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的 投资 策 略和 业绩 表 现的 说明
4.4.1 报 告期 内基 金投 资 策略 和运 作 分析
回顾 2018 年上半年，A 股市场整体呈现震荡 下跌的走势，各大指数全线下挫，上
证综指收于 2847.42 点，上半年下跌 13.90% ，深证成指报 9379.47 点，跌幅达 15.04% 。
中小板指和创业板指分别报收 6477.76 点和 1606.71 点，分别下挫 14.26% 和 8.33% 。
具体来看，年初沪指迎来开门红，市场情绪高涨，上冲至年内最高点 3587.03 点后
开始回调。受到美股负面以及信托资金降杠杆影响，2 月市场经历了深度回调，直至春
节前才企稳反弹， 市场风格也由前期表现强势的价值白马股切换至成长股。 随后市场呈
现区间震荡走势，3 月下旬受美联储加息叠加贸易摩擦影响，市场避险情绪浓厚，股指
开始出现回调。4 月市场持续疲弱，但仍表现出一定的结构性行情 ，医药、钢铁等板块
表现亮眼。5 月在资管新规落地、A 股正 式启 动纳 入 MSCI 以及 中美 贸易 磋商 取得 进展
等多 重利 好下 ， 主要 指数 震荡 上行 。 随后 美国 单方 面再 挑贸 易战 使得 市场 悲观 情绪 加剧 ，
指数开启震荡下行态势。6 月延续了 5 月的 悲 观情 绪， 各大 指数 持续 下探 ，全 月跌 幅明
显。
行业方面，在 29 个中 信一 级行 业分 类中 ，仅 餐饮 旅游 （10.15% ） 、 医药 （4.46% ）
和食 品饮 料 （1.82% ） 录 得涨 幅， 其余 行业 均呈 现下 跌， 综合 （-32.13% ） 、 电力 设备 （-27.00% ）
和通信（-26.66% ）跌 幅居 前。
在上半年的操作中， 本基金适度控制 了仓 位， 同时 在行 业配 置上 继续 保持 均衡 ， 以
应对相对疲弱的市场。 由于上半年突发利空较多， 市场经常出现连续、 大幅的下跌， 基
金净值也跟随市场出现了一定回撤。
4.4.2 报 告期 内基 金的 业 绩表 现
报 告 期本 基金 净值 增长 率 为-11.43 ％， 同期 基金 业 绩比 较基 准收 益率 为-5.72 ％， 基
金净值跑输业绩比较基准 5.71 个百 分点 。 基金 净值 跑输 业绩 比较 基准 主要 原因 是市 场上
半年持续的较大幅度下跌，基金仓位下降程度依然不够，操作较为被动和滞后。
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券 市场 及 行业 走势 的 简要 展望
2018 年以 来， 中国 经济 持续 面临 内外 部的 考验 ， 内部 压力 主要 来自 于去 杠杆 政策 延
续对于实体部门信用的收缩， 而外部压力主要来自于中美贸易争端对出口端的影响， 以
及美联储持续加息对于外汇部门和国内金融资产估值的冲击。 不过， 2018 年 7 月以来宏
观政策发生了一定变化：央行通过窗口指导，给予额外的 MLF 资金用于支持贷款投放
和信 用债 投资 ； 资管 新规 细则 出台 ， 公募 理财 产品 门槛 从 5 万降低至 1 万， 银行 现金 类
产品允许摊余成本估值， 过渡期内金融机构自主可控确定整改计划， 公募产品在期限匹
配、 限额 管理 的前 提下 可以 投资 非标 ， 这一 系列 细节 上的 宽松 适度 缓解了银行处置非标
和委外的压力； 7 月 23 日召开的国务院常务会议提出积极财政政策要更加积极， 稳健的
货币政策要松紧适度。
展望 下半 年， 在货 币、 财政 政策 综合 作用 下， 我们 认为 中国 经济 虽然 仍有 下行 压力 ，海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 13 页共 54 页
但政策对冲之后下行压力会有所减轻。 尽管出口端受到贸易战影响可能有一定幅度下滑，
但基建投资适度扩张带来的固定资产投资企稳和减税政策带来的民营投资、 居民消费回
暖可以保障中国经济平 稳 运 行 。 此 外 ， 我 们 认 为 政 策 的 目 的 是 托 住 经 济 ， 而 非 强 刺 激 。
对于下半年的资本市场， 我们认为受益于政策放松， 风险偏好会从目前极低的水平
企稳 甚至 回升 ， 流动 性也 会缓 解。 市场 不会 再陷 入之 前由 于巨 大不 确定 性带 来的 恐慌 之
中。 市场 结构 方面 ， 龙头 企业 在各 自行 业内 竞争 力强 化、 强者 恒强 的格 局将 延续 ， 长期
看这些龙头企业将构筑成中国经济的 “ 核心资产 ” ； 以创 业板 为代 表 的新 兴成 长行 业经 历
了几年持续调整压力， 部分细分行业的景气开始具备相对比较优势， 如果中报业绩增速
能够得到验证，并且下 半 年 的 业 绩 趋 势 仍 可 持 续 ， 那 么 有 可 能 成 为 市 场 新 的 优 势 板 块 。
在下半年的操作中， 本基金将进一步加大对新兴成长行业的挖掘和配置力度； 同时，
随着经济增速下行的不断确认和监管政策相对更明确的宽松， 低估值的地产金融、 价值
龙头有望逐步触底，这些板块也具有一定的配置价值。
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估 值程 序 等事 项的 说 明
报告 期内 ， 本基 金管 理人 严格 遵守 《企 业会 计准 则》 、 《证 券投 资基 金会 计核 算业 务
指 引 》 、 基 金 合同 以 及中 国 基 金 业 协 会提 供 的相 关 估 值 指 引 对基 金 所持 有 的 投 资 品 种 进
行估 值。 日常 估值 由基 金管 理人 与基 金托 管人 分别 独立 完成 。 基金 管理 人每 个工 作日 对
基金资产估值后， 将各类基金份额的份额净值结果发送基金托管人， 经基金托管人复核
无误后，由基金管理人对外公布。
本基金管理人设立估值委员会， 组成人员包括主管基金运营的公司领导、 投资管理
负责 人、 合规 负责 人、 风险 管理 负责 人及 基金 会计 工作 负责 人等 ， 以上 人员 具有 丰富 的
风控 、 证券 研究 、 合规 、 会计 方面 的专 业经 验。 估值 委员 会负 责制 定、 更新 本基 金管 理
人管理的基金的估值政策和程序。 估值委员会下设估值工作小组， 估值工作小组对经济
环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事件进行评估， 充分听取相关
部门 的建 议， 并和 托管 人充 分协 商后 ， 向估 值委 员会 提交 估值 建议 报告 ， 以便 估值 委员
会决策。基金会计部按照批准后的估值政策进行估值。
上述参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利 润分 配 情况 的说 明
根据基金合同的规定， 在符合有关基金分红条件的前提下， 基金收益分配后基金份
额净值不能低于面值。
本基金报告期内进行过一次利润分配，以截止 2017 年 12 月 31 日 本基 金的 可供 分
配利润为基准。本次分红于 2018 年 4 月 17 日 完成 权益 登记 ，单 位分 红金 额为 0.01 元，
合计利润分配金额 12,350,624.76 元。 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金 持有 人 数或 基金 资 产净 值预 警 情形 的说 明
本基金本报告期无需要说明的情形。
§ 5
托 管 人报 告
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵 规守 信 情况 声明
本报告期内, 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司( 以下称 “ 本托管人”) 在 对 海 富 通 收 益 增 长 证 券
投资基金(以下称 “ 本基 金”)的托管过程中, 严格 遵守 《证 券投 资基 金法 》 及其 他有 关法 律
法 规 、 基 金 合同 和 托 管协 议 的 有 关 规定, 不 存在 损 害 基 金 份额 持 有 人利 益 的 行 为,完全尽
职尽责地履行了应尽的义务。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金 投资 运 作遵 规守 信 、净 值计 算 、利 润分 配 等情 况的 说 明
本报告期内, 本托 管人 根据 《证 券投 资基 金法 》 及其 他有 关法 律法 规、 基金 合同 和托
管协议的规定, 对 本 基金 管 理 人 的 投资 运 作 进行 了 必 要 的 监督, 对 基金 资 产 净 值 的计 算 、
基 金 份 额 申 购 赎 回 价 格 的 计 算 以 及 基 金 费 用 开 支 等 方 面 进 行 了 认 真 地 复 核, 未 发 现 本 基
金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中 财务 信 息等 内容 的 真实 、准 确 和完 整发 表 意见
本 报 告中 的财 务指 标、 净 值 表现 、收 益分 配情 况 、 财务 会计 报告( 注: 财 务 会计 报 告
中的 “ 金融工具风险及管理 ” 部分未在托管人复核范围内) 、 投资 组合 报告 等数 据真 实、 准
确和完整。
§6 半 年度 财务 会 计报 告（ 未 经审 计）
6.1 资 产负 债表
会计主体：海富通收益增长证券投资基金
报告截止日：2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产 附 注号
本 期末
2018 年 6 月 30 日
上 年度 末
2017 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存款
6.4.7.1
56,287,977.37 31,657,867.96
结算备付金
4,364,707.37 5,505,573.64
存出保证金
625,071.55 559,817.55 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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交易性金融资产
6.4.7.2
1,111,945,217.97 1,620,361,178.84
其中：股票投资
877,494,300.37 1,275,081,557.34
基金投资
- -
债券投资
234,450,917.60 345,279,621.50
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
6.4.7.3 - -
买入返售金融资产
6.4.7.4
- -
应收证券清算款
- 37,197,721.55
应收利息
6.4.7.5
6,324,316.24 9,643,085.99
应收股利
- -
应收申购款
9,426.21 10,697.25
递延所得税资产
- -
其他资产
6.4.7.6 - -
资 产总 计
1,179,556,716.71 1,704,935,942.78
负 债和 所有 者 权益 附 注号
本 期末
2018 年 6 月 30 日
上 年度 末
2017 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
17,814,843.54 -
应付赎回款
225,089.38 99,835,744.28
应付管理人报酬
1,460,576.86 2,147,763.39
应付托管费
243,429.48 357,960.55
应付销售服务费
- -
应付交易费用
6.4.7.7
1,978,837.67 2,467,184.92
应交税费
- -
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
6.4.7.8 198,495.48 584,763.31
负债合计
21,921,272.41 105,393,416.45 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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所 有者 权益 ：
- -
实收基金
6.4.7.9 1,210,173,946.39 1,465,606,184.10
未分配利润
6.4.7.10 -52,538,502.09 133,936,342.23
所有者权益合计
1,157,635,444.30 1,599,542,526.33
负债和所有者权益总计
1,179,556,716.71 1,704,935,942.78
注： 报告 截止 日 2018 年 6 月 30 日， 基金 份额 净值 0.957 元， 基金 份额 总额 1,210,173,946.39
份。
6.2 利 润表
会计主体： 海富通收益增长证券投资基金
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目 附 注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 30 日
上 年度 可比 期 间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
一 、收 入
-134,237,232.31 79,797,396.20
1. 利息收入
4,908,577.61 7,950,166.89
其中：存款利息收入
6.4.7.11 161,998.17 225,547.64
债券利息收入
4,746,579.44 7,724,619.25
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
- -
其他利息收入
- -
2. 投资收益（损失以 “- ” 填列）
-92,460,063.03 50,723,693.97
其中：股票投资收益
6.4.7.12
-97,646,656.80 43,450,852.69
基金投资收益
- -
债券投资收益
6.4.7.13
-1,668,547.80 -928,085.12
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
6.4.7.14
- -
衍生工具收益
6.4.7.15 - -
股利收益
6.4.7.16
6,855,141.57 8,200,926.40
3. 公允价值变动收益（损失以
“- ” 号填列）
6.4.7.17
-46,931,517.64 20,162,213.25
4. 汇兑收益 （损失以 “- ” 号填列）
- -
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号填列）
6.4.7.18 245,770.75 961,322.09 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 17 页共 54 页
减 ：二 、费 用
19,044,163.15 30,402,148.43
1．管理人报酬
9,689,515.47 17,256,797.07
2．托管费
1,614,919.28 2,876,132.82
3．销售服务费
- -
4．交易费用
6.4.7.19 7,513,487.81 10,040,132.36
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6. 税金及附加
1.49 -
7．其他费用 6.4.7.20 226,239.10 229,086.18
三、 利润 总 额 （亏 损总 额 以 “- ”
号 填列 ）
-153,281,395.46 49,395,247.77
减：所得税费用
- -
四、 净利 润 （ 净亏 损以 “- ”号填
列）
-153,281,395.46
49,395,247.77
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值） 变动 表
会计主体： 海富通收益增长证券投资基金
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益 合 计
一、期初所有者权益
（基金净值）
1,465,606,184.10 133,936,342.23 1,599,542,526.33
二、 本期 经营 活动 产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- -153,281,395.46 -153,281,395.46
三、 本期 基金 份额 交易
产生的基金净值变动
数 （净 值减 少以 “- ” 号填
列）
-255,432,237.71 -20,842,824.10 -276,275,061.81
其中：1. 基金申购款 26,925,336.25 1,291,411.84 28,216,748.09
2. 基金赎回款 -282,357,573.96 -22,134,235.94 -304,491,809.90
四、 本期 向基 金份 额持
有人分配利润产生的
- -12,350,624.76 -12,350,624.76 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 18 页共 54 页
基金 净值 变动 （净 值减
少以 “- ” 号填列）
五、期末所有者权益
（基金净值）
1,210,173,946.39 -52,538,502.09 1,157,635,444.30
项目
上 年度 可比 期 间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益 合 计
一、期初所有者权益
（基金净值）
2,319,295,664.31 -51,801,785.80 2,267,493,878.51
二、 本期 经营 活动 产生
的基金净值变动数 （本
期利润）
- 49,395,247.77 49,395,247.77
三、 本期 基金 份额 交易
产生的基金净值变动
数 （净 值减 少以 “- ” 号填
列）
-301,828,359.36 -11,563,721.50 -313,392,080.86
其中：1. 基金申购款 553,624,272.10 -5,944,231.42 547,680,040.68
2. 基金赎回款 -855,452,631.46 -5,619,490.08 -861,072,121.54
四、 本期 向基 金份 额持
有人分配利润产生的
基金 净值 变动 （净 值减
少以 “- ” 号填列）
- - -
五、期末所有者权益
（基金净值）
2,017,467,304.95 -13,970,259.53 2,003,497,045.42
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 ，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人负责人： 任志强， 主管会计工作负责人： 陶网雄， 会计机构负责人： 胡正万
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情 况
海 富 通 收 益 增 长 证 券 投 资 基 金( 以 下 简 称 “ 本 基 金 ”) 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以
下简称“ 中国证监会 ”) 证 监基 金字[2004] 第 8 号 《关 于同 意海 富通 收益 增长 证券 投资 基金
设立 的批 复》 核准 ， 由海 富通 基金 管理 有限 公司 依照 《证 券投 资基 金管 理暂 行办 法》 及
其 实 施 细 则 、 《开 放 式证 券 投 资 基 金 试点 办 法》 等 有 关 规 定 和《 海 富通 收 益 增 长 证 券 投
资基金基金契约》 ( 后更 名为 《海 富通 收益 增长 证券 投资 基金 基金 合同 》 ) 发起 ， 并于 2004 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 19 页共 54 页
年 3 月 12 日募 集成 立。 本基 金为 契约 型开 放式 ， 存续 期限 不定 ， 首次 设立 募集 不包 括
认购资金利息共募集人民币 13,066,513,423.19 元， 已经 普华 永道 中天 会计 师事 务所 有限
公司普华永道中天验字(2004) 第 38 号验 资报 告 予以 验证 。 本 基金的基金管理人为海富通
基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。
根据 《中 华人 民共 和国 证券 投资 基金 法》 和 《海 富通 收益 增长 证券 投资 基金 基金 合
同》 的有 关规 定， 本基 金的 投资 范围 为国 内依 法公 开发 行上 市的 股票 、 债券 及法 律、 法
规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 在正常市场情况下， 本基金投资组合的
基本 范围 为： 股票 资产 0-80% ， 债券 资产 20-100% ， 权证 投资 0-3% ， 并保 持不 低于 基金
资产净值 5% 的现 金或 者到 期日 在一 年以 内的 政府 债券 ，其 中现 金不 包括 结算 备付 金、
存出保证金及应收申购款等。 本基金的业绩比 较基 准为：MSCI China A 指数× 40% ＋上
证国债指数× 60% 。
本财务报表由本基金的基金管理人海富通基金管理有限公司于 2018 年 8 月 24 日批
准报出。
6.4.2 会 计报 表的 编制 基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的 《企业会计准
则－ 基本 准则 》 、 各项 具体 会计 准则 及相 关规 定( 以下合称 “ 企业 会计 准则 ”) 、 中国 证监 会
颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板 第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》 、中 国证
券 投 资 基金 业协 会( 以下 简 称 “ 中国 基金 业 协会 ”) 颁 布 的《 证 券投 资基 金 会 计核 算业 务 指
引》 、 《海 富通 收益 增长 证券 投资 基金 基金 合同 》 和中 国证 监会 、 中国 基金 业协 会发 布的
有关规定及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
6.4.3 遵 循企 业会 计准 则 及其 他有 关 规定 的声 明
本基金 2018 上半 年度 财务 报表 符合 企业 会计 准则 的要 求， 真实 、完 整地 反映 了本
基金 2018 年 6 月 30 日 的财 务状 况以 及 2018 上半年度的经营成果和基金净值变动情况
等有关信息。
6.4.4 本 报告 期所 采用 的 会计 政策 、 会计 估计 与 最近 一期 年 度报 告相 一 致的 说明
本报告期所采用的会计政策 、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 差 错更 正的 说 明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
6.4.6 税项
根据 财政 部、 国家 税务 总局 财税[2004]78 号 《 财政 部、 国家 税务 总局 关于 证券 投资
基金 税收 政策 的通 知 》 、财 税[2008]1 号《 关于 企业 所 得税 若干 优 惠 政策 的通 知》 、财 税海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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[2012]85 号《 关于 实施 上市 公 司股 息 红利 差 别 化个 人 所得 税 政策 有 关 问题 的 通知 》 、财
税[2015]101 号 《关 于 上市 公司 股息 红利 差别 化个 人所 得税 政策 有关 问题 的通 知》 、 财税
[2016]36 号《 关于 全面 推开 营业 税改 征增 值税 试点 的通 知》 、财 税[2016]46 号《关于进
一步 明 确全 面 推开 营 改 增试 点 金融 业 有关 政 策 的通 知 》 、财 税[2016]70 号《 关于 金 融机
构同业往来等增值税政策的补充通知》 、 财税[2016]140 号 《关 于明 确 金融 房地 产开 发教
育辅助服务等增值税政策的通知》 、 财税[2017]2 号 《关 于资 管产 品增 值税 政策 有关 问题
的补 充通 知》 、财 税[2017]56 号《 关于 资管 产 品增 值税 有关 问题 的通 知》 、财 税[2017]90
号 《关 于租 入固 定资 产进 项税 额抵 扣等 增值 税政 策的 通知 》 、 《中 华人 民共 和国 城市 维护
建设税暂行 条例 》 、 《国 务院 关于 修改 〈征 收教 育费 附加 的暂 行规 定〉 的决 定》 及其 他相
关财税法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a)资管产品运营过程中 发生的增值税应税行为， 以资管产品管理人为增值税纳税人。
资管产品管理人运营资管产品过程中发生的增值税应税行为， 暂适用简易计税方法， 按
照 3% 的征 收率 缴纳 增 值税 。 对资 管产 品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税
应税 行为 ， 未缴 纳增 值税 的， 不再 缴纳 ； 已缴 纳增 值税 的， 已纳 税额 从资 管产 品管 理人
以后月份的增值税应纳税额中抵减。
对证券投资基金管理 人 运用基金买卖股票、 债 券的转让收入免征增 值税 ， 对 国 债 、
地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。 资管产品管理人运营资管产品提
供的贷款服务，以 2018 年 1 月 1 日起产生的利息及利息性质的收入为销售额。
(b)对基金从证券市场中 取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股票的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(c)对基金取得的企业债 券利息收入， 应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣
代缴 20% 的个 人所 得税 。 对基 金从 上市 公司 取 得的 股息 红利 所得 ， 持 股期 限在 1 个月以
内( 含 1 个月) 的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股 期限在 1 个月以上至 1
年( 含 1 年)的，暂减按 50% 计入应纳税所得额 ；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所
得税 。 对基 金持 有的 上市 公司 限售 股， 解禁 后取 得的 股息 、 红利 收入 ， 按照 上述 规定 计
算纳 税， 持股 时间 自解 禁日 起计 算； 解禁 前取 得的 股息 、 红利 收入 继续 暂减 按 50% 计入
应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的税 率 计征 个人 所得 税。
(d) 基金 卖出 股 票按 0.1% 的税 率缴 纳股 票 交易 印花 税， 买入 股票 不征 收股 票交 易印
花税。
(e) 本 基 金 分别 按实 际 缴纳 的 增值 税额 的 7% 、3% 、2% 缴 纳 城 市 维 护建 设 税、 教 育
费附加和地方教育费附加。
6.4.7 重 要财 务报 表 项目 的 说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 21 页共 54 页
活期存款 56,287,977.37
定期存款 -
其他存款 -
合计 56,287,977.37
6.4.7.2 交 易性 金融 资产
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 955,590,842.41 877,494,300.37 -78,096,542.04
贵金属投资- 金交所
黄金合约
- - -
债券
交易所市场 34,812,236.62 34,764,917.60 -47,319.02
银行间市场 200,240,620.00 199,686,000.00 -554,620.00
合计 235,052,856.62 234,450,917.60 -601,939.02
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,190,643,699.03 1,111,945,217.97 -78,698,481.06
6.4.7.3 衍 生金 融资 产/ 负债
本基金本报告期末未持有衍生金融资产/负债。
6.4.7.4 买 入返 售金 融资 产
6.4.7.4.1 各 项买 入返 售金 融资 产期 末 余额
本基金本报告期末未持有返售金融资产。
6.4.7.4.2 期 末买 断式 逆回 购交 易中 取 得的 债券
本基金本报告期末未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应 收利 息
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活期存款利息 15,195.19 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 22 页共 54 页
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 1,767.69
应收债券利息 6,307,100.18
应收资产支持证券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 0.01
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 253.17
合计 6,324,316.24
6.4.7.6 其 他资 产
本基金本报告期末其他资产无余额。
6.4.7.7 应 付交 易费 用
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
交易所市场应付交易费用 1,978,562.67
银行间市场应付交易费用 275.00
合计 1,978,837.67
6.4.7.8 其 他负 债
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应付券商交易单元保证金 -
应付赎回费 141.20
预提费用 198,354.28
合计 198,495.48
6.4.7.9 实 收基 金
金额单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 23 页共 54 页
基金份额（份） 账面金额
上年度末 1,465,606,184.10 1,465,606,184.10
本期申购 26,925,336.25 26,925,336.25
本期赎回 （以 “- ” 号填 列 ） -282,357,573.96 -282,357,573.96
本期末 1,210,173,946.39 1,210,173,946.39
注：申购含转换入份额,赎回含转换出份额。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 549,713,622.02 -415,777,279.79 133,936,342.23
本期利润 -106,349,877.82 -46,931,517.64 -153,281,395.46
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的变动数
-92,185,871.80 71,343,047.70 -20,842,824.10
其中：基金申购款 9,638,102.61 -8,346,690.77 1,291,411.84
基金赎回款 -101,823,974.41 79,689,738.47 -22,134,235.94
本期已分配利润 -12,350,624.76 - -12,350,624.76
本期末 338,827,247.64 -391,365,749.73 -52,538,502.09
6.4.7.11 存 款利 息收 入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存款利息收入 125,262.45
定期存款利息收入 -
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 31,948.21
其他 4,787.51
合计 161,998.17
6.4.7.12 股 票投 资收 益
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
卖出股票成交总额 2,583,647,306.68
减：卖出股票成本总额 2,681,293,963.48 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 24 页共 54 页
买卖股票差价收入 -97,646,656.80
6.4.7.13 债 券投 资收 益
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
卖出 债券 （、 债转 股及 债券 到期 兑
付）成交总额
301,761,093.29
减： 卖出 债券 （、 债转 股及 债券 到
期兑付）成本总额
293,166,510.20
减： 应收利息总额 10,263,130.89
买卖债券差价收入 -1,668,547.80
6.4.7.14 贵 金属 投资 收益
本基金本报告期无贵金属投资收益。
6.4.7.15 衍 生工 具收 益
本基金本报告期无衍生工具收益。
6.4.7.16 股 利收 益
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
股票投资产生的股利收益 6,855,141.57
基金投资产生的股利收益 -
合计 6,855,141.57
6.4.7.17 公 允价 值变 动收 益
单位：人民币元
项目名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
1. 交易性金融资产 -46,931,517.64
—— 股票投资 -49,858,658.04
—— 债券投资 2,927,140.40
—— 资产支持证券投资 -
—— 基金投资 - 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 25 页共 54 页
—— 贵金属投资 -
—— 其他 -
2. 衍生工具 -
—— 权证投资 -
3. 其他 -
减 ： 应 税 金 融 商 品 公 允 价 值 变 动 产 生
的 预 估 增 值 税 -
合计 -46,931,517.64
6.4.7.18 其 他收 入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金赎回费收入 245,597.20
基金转换费收入 173.55
合计 245,770.75
注： 本基 金赎 回费 收入 、 转换 费收 入归 入基 金财 产部 分具 体见 本基 金基 金合 同、 招募 说
明书（更新）等法律文件规定。
6.4.7.19 交易费用
单 位 ： 人 民 币 元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日
交 易 所 市 场 交 易 费 用 7,512,462.81
银 行 间 市 场 交 易 费 用 1,025.00
合计 7,513,487.81
6.4.7.20 其 他费 用
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
审计费用 49,588.57
信息披露费 148,765.71
债券托管账户维护费 18,000.00 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 26 页共 54 页
其他 600.00
银行划款手续费 9,284.82
合计 226,239.10
6.4.8 或 有事 项、 资产 负 债表 日后 事 项的 说明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。
6.4.8.2 资 产负 债表 日 后事 项
截至本财务报表批准报出日，本基金并无须作披露的资产负债表日后事项。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存 在控 制 关系 或其 他 重大 利害 关 系的 关联 方 发生 变化 的 情况
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。
6.4.9.2 本 报告 期与 基金 发生 关联 交 易的 各关 联 方
关联方名称 与本基金的关系
海富通基金管理有限公司 (“海富通 ”) 基金管理人、基金销售机构
中国银行股份有限公司 (“中国银行 ”) 基金托管人、基金销售机构
海通证券股份有限公司 (“海通证券 ”) 基金管理人的股东、 基金销售机构
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
6.4.10 本 报告 期及 上年 度 可比 期间 的 关联 方交 易
6.4.10.1 通 过关 联方 交易 单元 进行 的 交易
6.4.10.1.1 股 票交 易
金额单位：人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30
日
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
海通证券 2,574,361,728.38 52.35% 1,116,706,255.01 15.62%
6.4.10.1.2 权 证交 易
本基金本报告期及上年度可比期间未通过关联方交易单元进行权证交易。 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 27 页共 54 页
6.4.10.1.3 债 券交 易
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30
日
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
海通证券 23,198,182.30 55.85% 73,210,217.50 60.55%
6.4.10.1.4 应 支付 关联 方 的佣 金
金额单位 ：人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
当期
佣金
占当期佣
金总量的
比例
期末应付佣金余
额
占期末应付
佣金总额的
比例
海通证券 2,376,963.61 52.91% 1,384,112.88 69.96%
关联方名称
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期
佣金
占当期佣
金总量的
比例
期末应付佣金余
额
占期末应付
佣金总额的
比例
海通证券 1,039,986.81 18.13% 197,895.83 6.89%
注： 1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定， 以扣除由中国证
券登记结算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。
2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市
场信息服务等。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年
6 月30 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017
年 6 月 30 日 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 28 页共 54 页
当期发生的基金应支付的管理费 9,689,515.47 17,256,797.07
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的 客 户 维 护
费
1,112,787.24 1,418,279.68
注： 1 、 支付 基金 管理 人海 富通 的管 理人 报酬 按前 一日 基金 资产 净值 1.5% 的年费率计提，
逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.5% / 当年天数。
2 、根据《海富通收益增长证券投资基金基金合同》的规定，如果本基金份额净值低于
收益 增长 线， 基金 管理 人将 从下 一日 开始 暂停 收取 管理 人报 酬， 直至 基金 份额 净值 不低
于收益增长线。
收益增长线为基金管理人通过风险预算管理和组合保险策略， 建立的一条随时间推移呈
现非负增长的安全收益增长曲线。 收益增长线按日历计算的每 180 天调 整一 次， 每期 期
初按照上期基金份额资产净值增长率的 60% 和 上期 期末 日的 收益 增长 线水 平来 确定 当
期期末日的收益增长线水平。 当期任何一天的收益增长线水平为上期期末和当期期末的
收益增长线水平的线性插值。 如果上期基金份额资产净值为零增长或负增长， 则当期收
益增长线保持上期期末水平。如果当期基金分红，收益增长线水平在分红除权日(含分
红除权日)扣除分红额度向下调整。收益增长线从本基金开放日起计算，第一期收益增
长线水平固定为 0.920 元。
3 、本基金在本半年度基金份额净值高于收益增长线水平，管理人报酬按前一日基金资
产净值 1.5% 的年 费率 计提(2017 年上 半年 度： 同) 。 本基 金截 至 2018 年 6 月 30 日止的累
计基金份额净值 2.582 元(2017 年 6 月 30 日： 2.608 元) ， 高于 累计 收 益增 长线 水平 1.353
元(2017 年 6 月 30 日：1.352 元) 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年
6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年
6 月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 1,614,919.28 2,876,132.82
注： 支付 基金 托管 人中 国银 行的 托管 费按 前一 日基 金资 产净 值 0.25% 的年费率计提,逐日
累计至每月月底,按月支付。其计算公式为: 日托管费= 前一日基金资产净值 X 0.25% /
当年天数。
6.4.10.3 与 关联 方进 行银 行间 同业 市 场的 债券( 含 回购)交易
本基 金本 报告 期 及上 年 度可 比期 间未 与 关联 方 进行 银行 间同 业 市场 的 债券( 含回购) 交 易。
6.4.10.4 各 关联 方投 资本 基金 的情 况
批注 [Jing1]: 删除回车符号 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 29 页共 54 页
6.4.10.4.1 报 告期 内基 金 管理 人运 用 固有 资金 投 资本 基金 的 情况
份额单位：份
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
报告 期初持有的基金份额 - 7,533,907.43
报告 期间申购/ 买入总份额 - -
报告 期间因拆分变动份额 - -
减：期间赎回/ 卖出总份额 - -
报告 期末持有的基金份额 - 7,533,907.43
报告 期末持有的基金份额
占基金总份额比例
- 0.37%
注：1 、 基金 管理 人于 2015 年 07 月 30 日运用固有资金申购本基金 700 万元 ， 申购 费为
1000 元。
2 、基金管理人于 2017 年下半年度赎回共计 7,533,907.43 份，赎回总金额人民币
7,481,170.08 元，由于持有期超过 1 年，该基金相关适用的赎回费率为 0.25% ，赎回费
18,702.93 元；符合基金合同和招募说明书等法律文件的约定。
6.4.10.4.2 报 告期 末除 基 金管 理人 之 外的 其他 关 联方 投资 本 基金 的情 况
本基金本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金。
6.4.10.5 由 关联 方保 管的 银行 存款 余 额及 当期 产 生的 利息 收 入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30
日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
期末余额
当期利息收
入
期末余额
当期利息收
入
中国银行 56,287,977.37 125,262.45 13,371,207.21 151,111.95
注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。
6.4.10.6 本 基金 在承 销期 内参 与关 联 方承 销证 券 的情 况
本基金本报告期及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销证券。
6.4.10.7 其 他关 联交 易事 项的 说明
6.4.10.7.1 其 他关 联交 易 事项 的说 明 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 30 页共 54 页
本基金本报告期及上年度可比期间无须作说明的其他关联交易事项。
6.4.11 利 润分 配情 况
单位：人民币元
序
号
权益登
记日
除息日
每 10
份基金
份额分
红数
现金 形
式发放
总额
再投资
形式发
放总额
本期利润
分配合计
备注
1
2018-04-
17
2018-04-17 0.100
8,990,611.
62
3,360,013
.14
12,350,62
4.76
-
合计
0.100
8,990,611.
62
3,360,013
.14
12,350,62
4.76
-
6.4.12 期 末（2018 年 6 月 30 日 ）本 基 金持 有 的流 通受 限 证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于 期 末持 有的 流 通受 限证 券
本基金本报告期末未持有因认购新发/ 增发证券流通受限的证券。
6.4.12.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流 通 受限 股票
金额单位 ：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估值
单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
( 股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002310
东方园
林
2018-05-25
重大资
产重组
13.07 - - 1,526,600 30,355,750.54 19,952,662.00 -
注： 本基 金截 至 2018 年 6 月 30 日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而被
暂时停牌的股票，该类股票将在所公布事项的重大影响消除后，经交易所批准复牌。
6.4.12.3 期 末债 券正 回购 交易 中作 为 抵押 的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场 债 券正 回购
本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交 易所 市场 债 券正 回购
本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易作为抵押的债券。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 31 页共 54 页
6.4.13 金 融工 具风 险及 管 理
6.4.13.1 风 险管 理政 策和 组织 架构
本基金是一只偏股型的证券投资基金， 属于中等风险品种。 本基金投资的金融工具
主要包括股票投资、 债券投资及权证投资等。 本基金在日常经营活动中面临的与这些金
融工具相关的风险主要包括信用风险、 流动性风险及市场风险。 本基金的基金管理人从
事风险管理的主要目标是争取将相对风险控制在限定的范围之内， 使本基金在风险和收
益之间取得最佳的平衡以实现 “ 相对收益高、风险适中 ” 的风险收益目标。
本基金的基金管理人奉行全面风险管理体系的建设， 在董事会下设立审计及风险管
理委 员会 ， 负责 制定 公司 的风 险管 理政 策， 审议 批准 公司 的风 险偏 好、 风险 容忍 度 以及
重大风险限额及监督公司内部控制制度和风险管理制度的执行情况等； 在管理层层面设
立风险管理委员会， 负责实施董事会下设审计及风险管理委员会所制定的各项风险管理
政策。
本基金的基金管理人建立了由督察长、 风险管理委员会、 风险管理部和监察稽核部
及相关业务部门风险管理责任人构成的三层次风险管理架构体系。
本 基 金 的 基 金 管 理 人 对 于 金 融 工 具 的 风 险 管 理 方 法 主 要 是 通 过 定 性 分 析 和 定 量 分
析的方法去估测各种风险产生的可能损失。 从定性分析的角度出发， 判断风险损失的严
重程度和出现同类风险损失的频度。 而从定量分析的角度出发， 根据本基金的投 资目标，
结 合 基 金 资 产 所运 用 金融 工 具 特 征 通 过特 定 的风 险 量 化 指 标 、模 型 ，日 常 的 量 化 报 告 ，
确 定 风 险 损 失 的限 度 和相 应 置 信 程 度 ，及 时 可靠 地 对 各 种 风 险进 行 监督 、 检 查 和 评 估 ，
并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任， 或者基金所投资证券
之发行人出现违约、拒 绝 支 付 到 期 本 息 等 情 况 ， 导 致 基 金 资 产 损 失 和 收 益 变 化 的 风 险 。
本基金的基金管理人在交易前对交易对手的资信状况进行了充分的评估。 本基金的
活期银行存款存放在本基金的托管行中国银行， 因而与银行存 款相关的信用风险不重大。
本 基 金 在 交 易 所 进 行 的 交 易 均 以 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 为 交 易 对 手 完 成 证 券
交收和款项清算， 违约风险可能性很小； 在银行间同业市场进行交易前均对交易对手进
行信用评估并对证券交割方式进行限制以控制相应的信用风险。 本基金的基金管理人建
立 了 信 用 风 险 管理 流 程， 通 过 对 投 资 品种 信 用等 级 评 估 来 控 制证 券 发行 人 的 信 用 风 险 ，
且通过分散化投资以分散信用风险。
本基金债券投资的信用评级情况按 《中国人民银行信用评级管理指导意见》 设定的
标准统计及汇总。
于 2018 年 6 月 30 日， 本基 金未 持有 除国 债、 央行 票据 和政 策性 金融债以外的债券
(2017 年 6 月 30 日：同) 。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 32 页共 54 页
6.4.13.2.1 按 短期 信用 评 级列 示的 债 券投 资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
A-1 - -
A-1 以下 - -
未评级 80,000,000.00 122,497,152.50
合计 80,000,000.00 122,497,152.50
注：未评级部分为政策性金融债。
6.4.13.2.2 按 长期 信用 评 级列 示的 债 券投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
AAA - -
AAA 以下 - 3,162,366.40
未评级 154,450,917.60 219,620,102.60
合计 154,450,917.60 222,782,469.00
注：未评级部分为国债和政策性金融债。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是指基金在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。 本基金
的流动性风险一方面来自于基金份额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额， 另一方
面 来 自 于 投 资 品 种 所 处 的 交 易 市 场 不 活 跃 而 带 来 的 变 现 困 难 或 因 投 资 集 中 而 无 法 在 市
场出现剧烈波动的情况下以合理的价格变现。
针对兑付赎回资金的流动性风险， 本基金的基金管理人每日对本基金的申购赎回情
况 进 行 严 密 监 控并 预 测流 动 性 需 求 ， 保持 基 金投 资 组 合 中 的 可用 现 金头 寸 与 之 相 匹 配 。
本基金的基金管理人在基金合同中设计了巨额赎回条款， 约定在非常情况下赎回申请的
处理方式，控制因开放申购 赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持有人利益。
于 2018 年 6 月 30 日， 本基 金所 承担 的全 部金 融负 债的 合约 约定 到期 日均 为一 个月
以内 且不 计息 ， 可赎 回 基金 份额 净值( 所有 者 权益) 无固 定 到期 日 且 不计 息， 因此 账 面余
额即为未折现的合约到期现金流量。
6.4.13.3.1 报 告期 内本 基 金组 合资 产 的流 动性 风 险分 析 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 33 页共 54 页
本基金的基金管理人在基金运作过程中严格按照 《公开募集证券投资基金运作管理
办法》及《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》( 自 2017 年 10 月 1 日
起施行) 等 法 规 的 要 求 对 本 基 金 组 合 资 产 的 流 动 性 风 险 进 行 管 理 ， 通 过 独 立 的 风 险 管 理
部门对本基金的组合持仓集中度指标、 流通受限制的投资品种比例以及组合在短时间内
变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
本基金投资于一家公司发行的证券市值不超过基金资产净值的 10% ， 且本 基金 与由
本 基 金 的 基 金 管 理 人 管 理 的 其 他 基 金 共 同 持 有 一 家 公 司 发 行 的 证 券 不 得 超 过 该 证 券 的
10% 。 本基 金与 由本 基 金的 基金 管理 人管 理的 其他 开放 式基 金共 同持 有一 家上 市公 司发
行的可流通股票不得超过该上市公司可流通股票的 15% ， 本基 金与 由 本基 金的 基金 管理
人管理的全 部投资组合持有一家上市公司发行的可流通股票， 不得超过该上市公司可流
通股票的 30% ( 完全 按 照有 关指 数构 成比 例进 行证 券投 资的 开放 式基 金及 中国 证监 会认
定的特殊投资组合不受该比例限制) 。
本基金所持部分证券在证券交易所上市， 其余亦可在银行间同业市场交易， 部分基
金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况参见附注 6.4.12 。此外，本基金可通过卖出
回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求， 其上限一般不超过基金持有的债券投
资的 公允 价值 。 本基 金主 动投 资于 流动 性受 限资 产的 市值 合计 不得 超过 基金 资产 净值 的
15% 。
本基金的基金管 理人每日对基金组合资产中 7 个工作日可变现资产的可变现价值进
行审慎评估与测算， 确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作日可变现资产的可变
现价值。
同时 ， 本基 金的 基金 管理 人通 过合 理分 散逆 回购 交易 的到 期日 与交 易对 手的 集中 度；
按照穿透原则对交易对手的财务状况、 偿付能力及杠杆水平等进行必要的尽职调查与严
格的 准入 管理 ， 以及 对不 同的 交易 对手 实施 交易 额度 管理 并进 行动 态调 整等 措施 严格 管
理本基金从事逆回购交易的流动性风险和交易对手风险。 此外， 本基 金的基金管理人建
立了逆回购交易质押品管理制度： 根据质押品的资质确定质押率水平； 持续 监测质押品
的风险状况与价值变动以确保质押品按公允价值计算足额； 并在与私募类证券资管产品
及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易时， 可接受质押品的资质要求
与基金合同约定的投资范围保持一致。
综合上述各项流动性指标的监测结果及流动性风险管理措施的实施， 本基金在本报
告期内流动性情况良好。 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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6.4.13.4 市 场风 险
市 场 风 险 是 指 基 金 所 持 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 所 处 市 场 各 类 价 格
因素的变动而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指金融工具 的公允价值或现金流量 受市场利率变动而发生 波动的风险。
利率敏感性金融工具均面临由于市场利率上升而导致公允价值下降的风险， 其中浮动利
率 类 金 融 工 具 还 面 临 每 个 付 息 期 间 结 束 根 据 市 场 利 率 重 新 定 价 时 对 于 未 来 现 金 流 影 响
的风险。
本基金的基金管理人定 期对本基金面临的利率 敏感性缺口进行监控， 并通过调整投
资组合的久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金持有及承担的大 部分金融资产和金融负 债不计息，因此本基金 的收入及经营
活动的现金流量在很大程度上独立于市场利率变化。 本基金持有的利率敏感性资产主要
为银行存款、结算 备付金、存出保证金、债券投资等。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞 口
单位：人民币元
本 期 末
2018 年 6 月 30 日
1 年 以 内 1 至 5 年 5 年 以 上 不 计 息 合计
资产
银行存款 56,287,977.37 - - - 56,287,977.37
结算备付金 4,364,707.37 - - - 4,364,707.37
存出保证金 625,071.55 - - - 625,071.55
交易性金融资产 224,230,917.60 10,220,000.00 - 877,494,300.37 1,111,945,217.97
应收申购款 - - - 9,426.21 9,426.21
应收利息 - - - 6,324,316.24 6,324,316.24
资 产 总 计
285,508,673.89
10,220,000.00
-
883,828,042.82
1,179,556,716.7
1
负债
应付证券清算款 - - - 17,814,843.54 17,814,843.54
应付管理人报酬 - - - 1,460,576.86 1,460,576.86
应付托管费 - - - 243,429.48 243,429.48
应付交易费用 - - - 1,978,837.67 1,978,837.67
应付赎回款 - - - 225,089.38 225,089.38
其他负债 - - - 198,495.48 198,495.48
负债总计 - - - 21,921,272.41 21,921,272.41 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 35 页共 54 页
利率敏感度缺口
285,508,673.89
10,220,000.00
-
861,906,770.41
1,157,635,444.30
上 年 度 末
2017 年 12 月 31 日
1 年 以 内 1 至 5 年 5 年 以 上 不 计 息 合计
资产
银行存款 31,657,867.96 - - - 31,657,867.96
结算备付金 5,505,573.64 - - - 5,505,573.64
存出保证金 559,817.55 - - - 559,817.55
交易性金融资产 332,052,152.50 10,171,282.60 3,056,186.40 1,275,081,557.34 1,620,361,178.84
应收证券清算款 - - - 37,197,721.55 37,197,721.55
应收利息 - - - 9,643,085.99 9,643,085.99
应收申购款 - - - 10,697.25 10,697.25
资 产 总 计
369,775,411.65
10,171,282.60
3,056,186.40
1,321,933,062.13
1,704,935,942.78
负债
应付管理人报酬 - - - 2,147,763.39 2,147,763.39
应付托管费 - - - 357,960.55 357,960.55
应付交易费用 - - - 2,467,184.92 2,467,184.92
应付赎回款 - - - 99,835,744.28 99,835,744.28
其他负债 - - - 584,763.31 584,763.31
负债总计
-
-
-
105,393,416.45
105,393,416.45
利率敏感度缺口
369,775,411.65
10,171,282.60
3,056,186.40
1,216,539,645.68
1,599,542,526.33
注： 表中 所示 为本 基金 资产 及负 债的 账面 价值 ， 并按 照合 约规 定的 利率 重新 定价 日或 到
期日孰早者予以分类。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 36 页共 54 页
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的 敏感 性分 析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
市场利率上升 25 个基
点
减少约 21 减少约 30
市场利率下降 25 个基
点
增加约 21 增加约 30
注：金额为约数,精确到万元。
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外 汇 风 险 是 指 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 外 汇 汇 率 变 动 而 发 生 波 动 的
风险。本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其 他价 格风 险
其 他 价 格 风 险 是 指 基 金 所 持 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 除 市 场 利 率 和
外汇汇率以外的市场价格因素变动而发生波动的风险。 本基金主要投资于证券交易所上
市或银行间同业市场交易的股票和债券， 所面临的其他价格风险来源于单个证券发行主
体自身经营情况或特殊事项的影响，也可能来源于证券市场整体波动的影响。
本基金的基金管理人在构建和管理投资组合的过程中， 采用 “ 自上 而 下 ” 的策 略， 通
过对宏观经济情况及政策的分析， 结合证券市场运行情况， 做出资产配置及组合构建的
决定 ； 通过 对单 个证 券的 定性 分析 及定 量分 析， 选择 符合 基金 合同 约定 范围 的投 资品种
进行 投资 。 本基 金的 基金 管理 人定 期结 合宏 观及 微观 环境 的变 化， 对投 资策 略、 资产 配
置、投资组合进行修正，来主动应对可能发生的市场价格风险。
本 基 金 通 过 投 资 组 合 的 分 散 化 降 低 其 他 价 格 风 险 。 本 基 金 投 资 组 合 中 股 票 资 产
0%-80% 、债券资产 20%-100% 、权证投资 0%-3% 。此外，本基金的 基金管理人每日对
本基金所持有的证券价格实施监控， 定期运用多种定量方法对基金进行风险度量， 及时
可靠地对风险进行跟踪和控制。
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风 险敞 口
金额单位 ：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
公允价值
占基金
资产净
公允价值
占基金
资产净海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 37 页共 54 页
值比例
(%)
值比例
(%)
交易性金融资产 － 股票投
资
877,494,300.37 75.80 1,275,081,557.34 79.72
交易性金融资产 － 基金投
资
- - - -
交易性金融资产－贵金属
投资
- - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计 877,494,300.37 75.80 1,275,081,557.34 79.72
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风 险的 敏感 性 分析
假设 除业绩比较基准(6.4.1) 以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币万元）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
1. 业 绩 比 较 基 准( 附注 6.4.1)
上升 5%
增加约 4,765 增加约 6,545
2. 业 绩 比 较 基 准( 附注 6.4.1)
下降 5%
减少约 4,765 减少约 6,545
注：金额为约数,精确到万元。
6.4.14 有 助于 理解 和分 析 会计 报表 需 要说 明的 其 他事 项
截至资产负债表日，本基金无需要说明的其他重要事项。
§ 7
投 资 组合 报 告
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额
占基金总资产的
比例（％）
1 权益投资 877,494,300.37 74.39
其中：股票 877,494,300.37 74.39 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 38 页共 54 页
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 234,450,917.60 19.88
其中：债券 234,450,917.60 19.88
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 60,652,684.74 5.14
8 其他各项资产 6,958,814.00 0.59
9 合计 1,179,556,716.71 100.00
7.2 报告 期 末按 行业 分类 的股 票投 资 组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类别 公允价值 （元）
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业 14,286,421.86 1.23
B 采矿业
-
-
C 制造业 556,528,313.23 48.07
D
电力、热力、燃气及水生产和供
应业
- -
E 建筑业 19,952,662.00 1.72
F 批发和零售业
30,485,437.61 2.63
G 交通运输、仓储和邮政业
31,895,353.80 2.76
H 住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务
业
48,195,625.48 4.16
J 金融业
50,050,830.27 4.32
K 房地产业
106,892,249.86 9.23
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
1,231.54 0.00
O 居民服务、修理和其他服务业
- - 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 39 页共 54 页
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
19,206,174.72 1.66
S 综合
- -
合计 877,494,300.37 75.80
7.2.2 报 告期 末按 行业 分 类的 港股 通 投资 股票 投 资组 合
本基金本报告期末未持有港股通股票。
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值 比例 大小 排 序的 所有 股 票投 资明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 600309 万华化学 854,068 38,791,768.56 3.35
2 600519 贵州茅台 52,359 38,298,514.14 3.31
3 300037 新宙邦 1,378,471 36,929,238.09 3.19
4 000069 华侨城Ａ 4,862,875 35,158,586.25 3.04
5 300065 海兰信 2,400,119 33,793,675.52 2.92
6 600029 南方航空 3,774,556 31,894,998.20 2.76
7 600048 保利地产 2,472,356 30,162,743.20 2.61
8 601318 中国平安 467,379 27,379,061.82 2.37
9 002146 荣盛发展 3,060,417 26,717,440.41 2.31
10 600879 航天电子 3,672,741 25,819,369.23 2.23
11 603659 璞泰来 397,400 25,389,886.00 2.19
12 000651 格力电器 481,800 22,716,870.00 1.96
13 601336 新华保险 528,705 22,670,870.40 1.96
14 600967 内蒙一机 1,776,600 22,633,884.00 1.96
15 603886 元祖股份 1,127,031 22,337,754.42 1.93
16 300296 利亚德 1,719,250 22,143,940.00 1.91 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 40 页共 54 页
17 000650 仁和药业 3,396,500 21,601,740.00 1.87
18 300316 晶盛机电 1,614,148 21,452,026.92 1.85
19 002396 星网锐捷 1,021,000 20,899,870.00 1.81
20 002236 大华股份 919,676 20,738,693.80 1.79
21 600056 中国医药 1,119,596 20,455,018.92 1.77
22 002310 东方园林 1,526,600 19,952,662.00 1.72
23 002589 瑞康医药 1,410,884 19,244,457.76 1.66
24 300182 捷成股份 2,533,769 19,205,969.02 1.66
25 600196 复星医药 460,700 19,068,373.00 1.65
26 603799 华友钴业 186,584 18,186,342.48 1.57
27 300383 光环新网 1,322,500 17,734,725.00 1.53
28 600426 华鲁恒升 991,916 17,447,802.44 1.51
29 300604 长川科技 465,300 16,922,961.00 1.46
30 600562 国睿科技 986,180 16,912,987.00 1.46
31 000002 万
科Ａ 603,800 14,853,480.00 1.28
32 300498 温氏股份 648,793 14,286,421.86 1.23
33 002371 北方华创 255,532 12,692,274.44 1.10
34 002025 航天电器 521,623 12,049,491.30 1.04
35 600867 通化东宝 474,532 11,374,532.04 0.98
36 002419 天虹股份 769,636 11,236,685.60 0.97
37 600372 中航电子 783,300 10,229,898.00 0.88
38 300571 平治信息 138,514 9,446,654.80 0.82
39 600211 西藏药业 264,000 9,438,000.00 0.82
40 300145 中金环境 1,085,750 8,501,422.50 0.73
41 300523 辰安科技 127,281 7,927,060.68 0.68
42 300188 美亚柏科 290,000 5,307,000.00 0.46 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 41 页共 54 页
43 600845 宝信软件 200,300 5,277,905.00 0.46
44 002531 天顺风能 839,373 3,651,272.55 0.32
45 300373 扬杰科技 126,486 3,617,499.60 0.31
46 002912 中新赛克 26,620 2,502,280.00 0.22
47 000661 长春高新 10,300 2,345,310.00 0.20
48 002384 东山精密 1,657 39,768.00 0.00
49 300014 亿纬锂能 1,967 34,619.20 0.00
50 000963 华东医药 89 4,294.25 0.00
51 002709 天赐材料 79 3,044.66 0.00
52 600529 山东药玻 101 2,457.33 0.00
53 002008 大族激光 32 1,702.08 0.00
54 600703 三安光电 85 1,633.70 0.00
55 300073 当升科技 32 1,089.92 0.00
56 002456 欧菲科技 50 806.50 0.00
57 603839 安正时尚 40 724.40 0.00
58 002717 岭南股份 73 716.13 0.00
59 601939 建设银行 84 550.20 0.00
60 300070 碧水源 37 515.41 0.00
61 300274 阳光电源 43 385.71 0.00
62 000768 中航飞机 24 375.36 0.00
63 601111 中国国航 40 355.60 0.00
64 601009 南京银行 45 347.85 0.00
65 601222 林洋能源 69 343.62 0.00
66 300459 金科文化 35 338.10 0.00
67 600438 通威股份 45 310.50 0.00
68 600884 杉杉股份 12 265.20 0.00 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 42 页共 54 页
69 600136 当代明诚 17 205.70 0.00
70 002217 合力泰 4 33.00 0.00
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的 重大 变 动
7.4.1 累 计买 入金 额超 出 期初 基金 资 产净 值 2% 或前 20 名 的 股 票明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 002236 大华股份 66,060,896.72 4.13
2 600585 海螺水泥 56,254,542.41 3.52
3 601688 华泰证券 51,158,268.95 3.20
4 600048 保利地产 49,074,134.11 3.07
5 000069 华侨城Ａ 47,029,741.49 2.94
6 601288 农业银行 46,392,128.00 2.90
7 000338 潍柴动力 46,258,778.14 2.89
8 601818 光大银行 45,705,568.89 2.86
9 600352 浙江龙盛 42,100,375.08 2.63
10 601009 南京银行 41,716,205.88 2.61
11 300065 海兰信 41,627,673.25 2.60
12 600519 贵州茅台 39,038,692.38 2.44
13 600703 三安光电 38,902,189.03 2.43
14 002146 荣盛发展 36,533,681.90 2.28
15 002025 航天电器 36,429,459.57 2.28
16 300037 新宙邦 35,029,742.00 2.19
17 300459 金科文化 34,084,386.28 2.13
18 000651 格力电器 33,965,860.00 2.12 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 43 页共 54 页
19 601166 兴业银行 33,473,201.00 2.09
20 600879 航天电子 32,326,873.09 2.02
注： “ 买入金额 ” 按买 入成 交金 额 （成 交单 价乘 以成 交数 量） 填列 ， 不 考虑 相关 交易 费用 。
7.4.2 累 计卖 出金 额超 出 期初 基金 资 产净 值 2% 或前 20 名 的 股 票明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 000018 神州长城 87,976,688.57 5.50
2 600282 南钢股份 82,867,621.14 5.18
3 601222 林洋能源 68,171,784.12 4.26
4 600585 海螺水泥 57,624,951.92 3.60
5 601688 华泰证券 52,803,721.59 3.30
6 002202 金风科技 48,490,801.24 3.03
7 600332 白云山 47,063,480.82 2.94
8 002236 大华股份 46,246,906.30 2.89
9 002460 赣锋锂业 44,834,200.16 2.80
10 000338 潍柴动力 44,586,788.05 2.79
11 601111 中国国航 44,471,342.46 2.78
12 601003 柳钢股份 43,620,054.01 2.73
13 600390 五矿资本 42,413,166.42 2.65
14 002217 合力泰 42,036,179.78 2.63
15 603799 华友钴业 41,203,167.97 2.58
16 600529 山东药玻 41,152,336.32 2.57
17 600352 浙江龙盛 40,664,076.97 2.54
18 300274 阳光电源 40,168,132.83 2.51 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 44 页共 54 页
19 601818 光大银行 40,035,537.06 2.50
20 002531 天顺风能 40,003,333.93 2.50
21 601009 南京银行 39,839,790.87 2.49
22 601288 农业银行 39,383,179.00 2.46
23 600703 三安光电 38,496,030.67 2.41
24 600136 当代明诚 38,023,454.18 2.38
25 000651 格力电器 37,173,481.61 2.32
26 002717 岭南股份 37,038,523.15 2.32
27 600845 宝信软件 36,245,616.84 2.27
28 600030 中信证券 33,103,364.08 2.07
注： “ 卖出金额 ” 按卖 出成 交金 额 （成 交单 价乘 以成 交数 量） 填列 ， 不 考虑 相关 交易 费用 。
7.4.3 买 入股 票的 成本 总 额及 卖出 股 票的 收入 总 额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 2,333,565,364.55
卖出股票的收入（成交）总额 2,583,647,306.68
注： “ 买入股票成本 ” 、 “ 卖出股票收入 ” 均按 买 卖成 交金 额( 成交单价乘以成交数量)填列,
不考虑相关交易费用。
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债 券投 资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例（％）
1 国家债券 10,220,000.00 0.88
2 央行票据 - -
3 金融债券 224,230,917.60 19.37
其中：政策性金融债 224,230,917.60 19.37
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 （ 可 交 换 债 ） - - 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 45 页共 54 页
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 234,450,917.60 20.25
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值 比例 大小 排 序 的 前五 名 债券 投资 明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量 （张 ） 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 170308 17 进出 08 800,000 80,000,000.00 6.91
2 150418 15 农发 18 700,000 70,021,000.00 6.05
3 160208 16 国开 08 500,000 49,665,000.00 4.29
4 018005 国开 1701 244,520 24,544,917.60 2.12
5 010107 21 国债 ⑺ 100,000 10,220,000.00 0.88
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值 比例 大小 排 序 的 所有 资 产支 持证 券 投资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基 金资 产 净值 比例 大 小排 序的 前 五名 贵金 属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值 比例 大小排序 的 前五 名 权证 投资 明 细
本基金本报告期末未持有权证。
7.10 报 告期 末本 基金 投 资的 股指 期 货交 易情 况 说明
7.10.1 报 告期 末本 基金 投 资的 股指 期 货持 仓和 损 益明 细
本基金本报告期末未持有股指期货。
7.10.2 本 基金 投资 股指 期 货的 投资 政 策
根据本基金合同，本基金不参与股指期货交易。
7.11 报 告期 末本 基金 投资 的国 债期 货 交易 情况 说 明
7.11.1 本 期 国债 期货 投资 政策
根据本基金合同，本基金不参与国债期货交易。
7.11.2 报 告 期末 本基 金投 资的 国债 期 货持 仓和 损 益明 细
本基金本报告期末未持有国债期货。 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 46 页共 54 页
7.11.3 本 期 国债 期货 投资 评价
根据本基金合同，本基金不参与国债期货交易。
7.12 投 资组 合报 告附 注
7.12.1 报告期内本基金投资的万华化学 （600309）于 2017 年 7 月 6 日公 告称 ， 公司 在大
修停车处理过程中， MDI 缓冲罐发生爆炸， 造成 4 人死亡、 4 人受 伤， 直接 经济 损失 573.62
万元 。 经烟 台市 政府 调查 ， 认定 该次 事故 是一 起较 大生 产安 全责 任事 故。 烟台 市安 监局
对万华化学公司负责人处上一年收入 40% 的 罚款 ， 对万 华化 学公 司处 以 80 万元罚款。
对该证券的投资决策程序的说明： 公司是国内 MDI 制造 龙头 企业 ， 亚 洲最 大的 MDI 制
造企 业。 公司 盈利 能力 强， 十月 份聚 合 MDI 直销价格和纯 MDI 价 格上 涨， 将实 质拉 动
原材 料价 差， 业绩 有望 继续 提升 。 经过 本基 金管 理人 内部 严格 的投 资决 策流 程， 该证 券
被纳入本基金的实际投资组合。
其 余 九 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查 或 在 本 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公
开谴责、处罚的情况。
7.12.2 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中, 没 有 投 资 于 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库 之 外 的 股
票。
7.12.3 期 末其 他各 项资 产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 625,071.55
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 6,324,316.24
5 应收申购款 9,426.21
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 6,958,814.00
7.12.4 期 末持 有的 处于 转 股期 的可 转 换债 券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期 末前 十名 股票 中 存在 流通 受 限情 况的 说 明 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 47 页共 54 页
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§ 8
基 金 份额 持 有人 信息
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数 及持 有 人结 构
份额单位：份
持 有 人 户 数( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额比
例
持有份额 占总份额比例
49,781 24,309.96
343,427,1
98.07
28.38%
866,746,7
48.32
71.62%
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人 员持 有 本基 金的 情 况
项目
持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基金 400.57 0.0000%
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人 员持 有 本开 放式 基 金份 额总 量 区间 的情 况
项目
持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究
部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§9 开 放式 基金 份 额变 动
单位：份
基金合同生效日（2004 年 3 月 12 日） 基金 份额
总额
13,073,674,692.30
本报告期期初基金份额总额 1,465,606,184.10
本报告期基金总申购份额 26,925,336.25 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 48 页共 54 页
减：本报告期基金总赎回份额 282,357,573.96
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 1,210,173,946.39
注：总申购份额含转换入份额，总赎回份额含转换出份额。
§ 10
重 大 事件 揭 示
10.1 基 金份 额持 有 人大 会决 议
本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。
10.2 基 金管 理人 、 基金 托管 人 的专 门基 金 托管 部门 的 重大 人事 变 动
1、本报告期内，基金管理人未发生重大人事变动。
2、本报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
10.3 涉 及基 金管 理 人、 基金 财 产、 基金 托 管业 务的 诉 讼
报告期无基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
10.4 基 金投 资策 略 的改 变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师 事务 所 情况
报告期内，本基金未改聘为其审计的会计师事务所。
10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级 管理 人 员受 稽查 或 处罚 等情 况
报告 期内 ， 本基 金的 管理 人、 托管 人的 托管 业务 部门 及其 相关 高级 管理 人员 无受 稽
查或处罚等情况。
10.7 基 金租 用证 券公 司交 易单 元的 有 关情 况
10.7.1 基 金租 用证 券公 司 交易 单元 进 行股 票投 资 及佣 金支 付 情况
金额单位：人民币元
券商名称 交易 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
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单元
数量
成交金额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
海通证券 3
2,574,361,728.3
8
52.35% 2,376,963.61 52.91% -
长江证券 1 878,967,921.36 17.88% 818,580.84 18.22% -
广发证券 2 440,852,534.07 8.97% 401,749.25 8.94% -
广州证券 1 355,461,998.41 7.23% 323,932.74 7.21% -
民生证券 1 202,872,975.04 4.13% 144,303.48 3.21% -
东方证券 2 164,349,109.18 3.34% 149,772.57 3.33% -
国泰君安 1 126,220,262.81 2.57% 117,548.87 2.62% -
兴业证券 2 124,392,822.98 2.53% 113,359.92 2.52% -
平安证券 1 49,733,319.00 1.01% 46,316.73 1.03% -
中银国际 1 - - - - -
中信建投 1 - - - - -
高华证券 1 - - - - -
财富证券 1 - - - - -
招商证券 1 - - - - -
华泰证券 2 - - - - -
申万宏源 2 - - - - -
方正证券 2 - - - - -
华泰证券 1 - - - - -
银河证券 1 - - - - -
中信证券 1 - - - - -
注：1、本基金本报告期内退租中信万通一个券商交易单元。
2 、(1) 交易 单元 的选 择 标准
本基金的管理人对证券公司的综合实力及声誉评估、研究水平评估和综合服务支持评
估三个部分进行打分,进行主观性评议, 独立的评分,形成证券公司排名及交易单元租用意
见。
(2) 交易单元的选择程序
本基金的管理人按照如下程序进行交易单元的选择:
<1> 推荐 。 投资 部业 务 人员 推荐,经投资部部门会议讨论,形成重点评估的证券公司备选池,
从中进行甄选。原则上,备选池中的证券公司个数不得少于最后选择个数的 200% 。
<2> 甄选。由投资部全 体业 务人员遵照《海富通基金 管 理 有 限 公 司 证 券 公 司 评 估 系 统 》
的规定,进行主观性评议,独立的评分,形成证券公司排名及交易单元租用意见,并报公司
总经理办公会核准。
<3> 核准 。 在完 成对 证 券公 司的 初步 评估 、 甄选 和审 核后, 由基金管理人的总经理办公会
核准。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 50 页共 54 页
10.7.2 基 金租 用证 券公 司 交易 单元 进 行其 他证 券 投资 的情 况
金额单位 ：人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当
期债
券成
交总
额的
比例
成交金额
占当
期回
购成
交总
额的
比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
海通证券
23,198,182.3
0
55.85
%
- - - -
长江证券
10,833,944.1
0
26.08
%
- - - -
广发证券 - - - - - -
广州证券 837,056.40 2.02% - - - -
民生证券 - - - - - -
东方证券 - - - - - -
国泰君安 6,665,488.80
16.05
%
- - - -
兴业证券 - - - - - -
平安证券 - - - - - -
中银国际 - - - - - -
中信建投 - - - - - -
高华证券 - - - - - -
财富证券 - - - - - -
招商证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
申万宏源 - - - - - -
方正证券 - - - - - -
华泰证券 - - - - - -
银河证券 - - - - - -
中信证券 - - - - - -
10.8 其 他重 大事 件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1
海富通基金管理有限公司旗下基金
2017 年 度 最 后 一 个 市 场 交 易 日 基 金 资
产净值和基金份额净值公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-01-01
2
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 财 通证 券股 份有 限 公司 申 购 费
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-01-18 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 51 页共 54 页
率优惠活动的公告
3
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 中 泰证 券股 份有 限 公司 申 购 费
率优惠活动的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-01-30
4
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 基 金
持有的股票停牌后估值方法变更的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-02-02
5
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 基 金
持有的股票停牌后估值方法变更的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-02-08
6
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 基 金
持有的股票停牌后估值方法变更的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-02-10
7
关 于 提升 海 富通 收益 增长 证 券投 资 基 金
收益增长线数值的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-02-09
8
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基金修改基金合同、托管协议的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-03-24
9
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于调 整 旗 下
部分开放式基金赎回费率的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-03-24
10
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 继续 参 加交 通银 行手 机 银行 渠 道 基
金 申 购及 定 期定 额投 资费 率 优惠 活 动 的
公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-03-30
11
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
开 放 式基 金 继续 在中 国工 商 银行 股 份 有
限 公 司开 展 个人 电子 银行 基 金申 购 费 率
优惠活动的 公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-03-30
12
海 富 通收 益 增长 证券 投资 基 金暂 停 大 额
申购和转换转入业务的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-04-12
13
海 富 通收 益 增长 证券 投资 基 金第 六 次 分
红公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-04-14
14
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于调 整 基 金
经理助理的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-04-19
15
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 新增 上 海万 得基 金销 售 有限 公 司 为
销售机构的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-04-25
16
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 新增 中 天证 券股 份有 限 公司 为 销 售
机构的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-05-04
17
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 中 国银 河证 券股 份 有限 公 司 申
购费率优惠活动的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-05-17
18
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 华 宝证 券有 限责 任 公司 申 购 费
率优惠活动的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-06
19
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 东 海证 券股 份有 限 公司 申 购 费
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-14 海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 52 页共 54 页
率优惠活动的公告
20
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 新增 东 海证 券股 份有 限 公司 为 销 售
机构的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-14
21
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 基 金
持有的股票停牌后估值方法变更的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-20
22
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于增 聘 基 金
经理助理的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-21
23
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 继续 参 加交 通银 行手 机 银行 渠 道 基
金 申 购及 定 期定 额投 资费 率 优惠 活 动 的
公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-30
24
海 富 通基 金 管理 有限 公司 关 于旗 下 部 分
基 金 参加 交 通银 行网 上银 行 定期 定 额 申
购费率优惠活动的公告
《中 国证 券报 》 、 《上 海
证券 报》 和 《证 券时 报》
2018-06-30
§ 11 影 响投 资者 决策 的其 他重 要信 息
11.1 报告 期内 单一 投资 者持 有基 金 份额 比例 达 到或 超过20% 的情况
本基金本报告期内无单一投资者持有基金份额比例达到或超过20% 的情况。
11.2 影响 投资 者决 策的 其他 重要 信 息
海富通基金管理有限公司成立于 2003 年 4 月 ，是 中国 首批 获准 成立 的中 外合 资基
金管理公司。
从 2003 年 8 月开 始， 海富 通先 后募 集成 立了 61 只公 募基 金。 截 至 2018 年 6 月 30
日，海富通管理的公募基金资产规模超过574.03 亿元人民币。
2004 年末开始，海富通及子公司为 QFII （合格境外机构投资者）及其他多个海内
外投资组合担任投资咨询顾问， 截至2018 年 6 月 30 日， 投资 咨询 及海 外业 务规 模超 过
32 亿元人民币。
作为国家人力资源和社会保障部首批企业年金基金投资管理人，截至 2018 年 6 月
30 日，海富通为近 80 家企业超过 401 亿元的企业年金基金担任了投资管理人。作为首
批特定客户资产管理业务资格的基金管理公司 ， 截至 2018 年 6 月 30 日， 海富 通管 理的
特定客户资产管理业务规模超过 443 亿元。2010 年 12 月，海富通基金管理有限公司被
全国社会保障基金理事会选聘为境内委托投资管理人。2011 年 12 月 ，海 富通 全资 子公
司 ——海富通资产管理（香港）有限公司获得证监会核准批复 RQFII （人民币合格境外
机构投资者）业务资格，能够在香港筹集人民币资金投资境内证券市场。2012 年 2 月，海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 53 页共 54 页
海富 通资 产管 理 （香 港） 有限 公司 已募 集发 行了 首只 RQFII 产品。2012 年 9 月， 中国 保
监会公告确认海富通基金为首批保险资金投资管理人之一。2014 年 8 月 ， 海富 通全 资子
公 司 上 海 富 诚 海 富 通 资 产 管 理 公 司 正 式 开 业 ， 获 准 开 展 特 定 客 户 资 产 管 理 服 务 。2016
年 12 月， 海富 通基 金 管理 有限 公司 被全 国社 会保 障基 金理 事会 选聘 为首 批基 本养 老保
险基金投资管理人。
2016 年 3 月， 国内 权威 财经 媒体 《中 国证 券报 》 授予 海富 通基 金管 理有 限公 司 “ 固
定收益投资金牛基金公司 ” 。2018 年 3 月， 国 内权 威财 经媒 体 《证 券时 报》 授予 海富 通
阿 尔 法 对 冲 混 合 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 为 第 十 三 届 中 国 基 金 业 明 星 基 金 奖 —— 三年持
续回报绝对收益明星基金。
§ 12
备 查 文件 目 录
12.1 备 查文 件目 录
（一）中国证监会批准设立海富通收益增长证券投资基金的文件
（二）海富通收益增长证券投资基金基金合同
（三）海富通收益增长证券投资基金招募说明书
（四）海富通收益增长证券投资基金托管协议
（五）中国证监会批准设立海富通基金管理有限公司的文件
（六）报告期内海富通收益增长证券投资基金在指定报刊上披露的各项公告
12.2 存 放地 点
上海市浦东新区陆家嘴花园石桥路 66 号东亚银行金融大厦 36 －37 层本基金管理人
办公地址。
12.3 查 阅方 式
投资者可于本基金管理人办公时间预约查阅。
海富通收益增长证券投资基金 2018 年半年度报告
第 54 页共 54 页
海 富通 基金 管 理有 限公 司
二 〇一 八年 八 月二 十四 日
