华夏沪港通恒生交易型开放式指数
证券投资基金联接基金
2018 年 半 年度 报 告 摘 要
2018 年 6 月 30 日
基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国农业银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一八年八月二十五日 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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§ 1 重 要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2018 年 8 月 23 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2018 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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§ 2 基 金简介
2.1 基 金基 本情 况
基金名 称 华夏沪 港通 恒生 交易 型开 放式指 数证 券投 资基 金联 接基金
基金简 称 华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接
基金主 代码 000948
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 1 月 13 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,063,328,105.31 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称
华夏沪 港通 恒生 ETF 联接
A
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 C
下属分 级基 金的 交易 代码 000948 005734
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总
额
1,062,187,718.91 份 1,140,386.40 份
2.1.1 目标 基金 基本 情况
基金名 称 华夏沪 港通 恒生 交易 型开 放式指 数证 券投 资基 金
基金主 代码 513660
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 12 月 23 日
基金份 额上 市的 证券 交易 所 上海证 券交 易所
上市日 期 2015 年 1 月 26 日
基金管 理人 名称 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 名称 中国农 业银 行股 份有 限公 司
2.2 基 金产 品说 明
投资目 标
通过对 目 标 ETF 基金份额 的投资 ， 追求 跟踪 标的 指 数， 获得 与指 数收 益相
似的回 报。
投资策 略
本基金 主要 通过 交易 所买 卖或申 购赎 回的 方式 投资 于目 标 ETF 。根据投资
者申购 、 赎回 的现 金流 情 况， 本基 金将 综合 目标 ETF 的流动性、 折溢 价率 、
标的指 数成 份股 流动 性等 因素分 析， 对投 资组 合进 行监控 和调 整， 密切 跟
踪标的 指数 。基 金也 可以 通过买 入标 的指 数成 份股 来跟踪 标的 指数 。为 了
更好地 实现 投资 目标 ，基 金还将 投资 于股 指期 货和 其他经 中国 证监 会允 许
的衍生 工具 ，如 期权 、权 证以及 其他 与标 的指 数或 标的指 数成 份股 相关 的
衍生工 具。 基金 投资 股指 期货将 根据 风险 管理 的原 则， 主 要选 择流 动性 好、
交易活 跃的 股指 期货 合约 ，以提 高投 资效 率， 从而 更好地 跟踪 标的 指数 ，
实现投 资目 标 。 基 金还 可 适度参 与目 标 ETF 基金份 额交易 和申 购 、 赎 回以
及股指 期货 之间 的套 利， 以增强 基金 收益 。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准 为经 估值汇 率调 整的 恒生 指数 收益率× 95% ＋ 人民 币华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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活期存 款税 后利 率× 5% 。
风险收 益特 征
本基金 为目 标 ETF 的联接 基金， 目 标 ETF 为股票型 指数基 金， 因此 本基
金的风 险与 收益 高于 混合 基金、 债券 基金 与货 币市 场基金 。
2.2.1 目标 基金 产品 说明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差最 小化。
投资策 略
本基金 主要 采用 组合 复制 策略及 适当 的替 代性 策略 以更好 的跟 踪标 的指 数 ，
实现基 金投 资目 标。
业绩比 较基 准 本基金 业绩 比较 基准 为经 估值汇 率调 整的 恒生 指数 收益率 。
风险收 益特 征 本基金 属于 股票 基金 ， 风险 与收益 高于 混合 基金 、 债券 基金与 货币 市场 基 金 。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露
负责人
姓名 李彬 贺倩
联系电 话 400-818-6666 010-66060069
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com tgxxpl@abchina.com
客户服 务电 话 400-818-6666 95599
传真 010-63136700 010-68121816
注册地 址
北京市 顺义 区天 竺空 港工 业区
A 区
北京市 东城 区建 国门 内大 街69号
办公地 址
北京市 西城 区金 融大 街33 号通
泰大厦B 座8层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街28号凯
晨世贸 中心 东座F9
邮政编 码 100033 100031
法定代 表人 杨明辉 周慕冰
2.4 境 外资 产托 管人
项目 境外资 产托 管人
名称
英文 -
中文 -
注册地 址 -
办公地 址 -
邮政编 码 -
2.5 信 息披 露方 式
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.ChinaAMC.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
§ 3 主 要财务指标和基金净 值表现
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标
金额单 位： 人民 币元 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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3.1.1 期间 数据 和指 标
报告期 （2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日）
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 A
华夏沪 港通 恒 生 ETF
联接 C
本期已 实现 收益 68,443,111.76 18,044.09
本期利 润 -24,233,524.27 -4,885.84
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0214 -0.0127
本期加 权平 均净 值利 润率 -1.67% -1.01%
本期基 金份 额净 值增 长率 -1.70% -0.91%
3.1.2 期末 数据 和指 标
报告期 末(2018 年 6 月 30 日)
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接
A
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 C
期末可 供分 配利 润 149,198,405.10 279,110.39
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1405 0.2448
期末基 金资 产净 值 1,322,815,128.79 1,419,496.79
期末基 金份 额净 值 1.2454 1.2448
3.1.3 累计 期末 指标
报告期 末(2018 年 6 月 30 日)
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 A
华夏沪 港通 恒 生 ETF
联接 C
基金份 额累 计净 值增 长率 24.54% -0.91%
注： ① 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ，计 入费 用后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
② 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 （不 含公 允价 值变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
③ 期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
④ 根据 《关 于华 夏 MSCI 中国 A 股 ETF 联接、华 夏 上证 50ETF 联接、华 夏沪 港通恒 生 ETF 联
接增 加 C 类基 金份 额类 别 的公告 》， 本基 金 自 2018 年 3 月 8 日 起增 加 C 类 基 金份额 类别 。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基金 份额 净值 增长 率 及其与 同期 业绩 比较 基准 收益率 的比 较
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 A
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去一 个月 -1.77% 1.16% -1.89% 1.14% 0.12% 0.02%
过去三 个月 1.75% 1.08% 1.20% 1.07% 0.55% 0.01%
过去六 个月 -1.70% 1.28% -2.22% 1.25% 0.52% 0.03%
过去一 年 10.44% 1.05% 8.78% 1.03% 1.66% 0.02%
过去三 年 16.07% 1.12% 15.71% 1.12% 0.36% 0.00% 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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自基金 合同 生
效起至 今
24.54% 1.10% 25.90% 1.11% -1.36% -0.01%
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 C
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去一 个月 -1.79% 1.16% -1.89% 1.14% 0.10% 0.02%
过去三 个月 1.68% 1.08% 1.20% 1.07% 0.48% 0.01%
2018 年 3 月 8
日至 2018 年 6
月 30 日
-0.91% 1.08% 0.08% 1.08% -0.99% 0.00%
3.2.2 自基 金合 同生 效以 来 基金份 额累 计净 值增 长率 变动及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 变动 的 比 较
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 A
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率的 历史 走势对 比图
(2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日)
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 C
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率的 历史 走势对 比图
(2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日) 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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注： ①根 据 《 关于 华 夏 MSCI 中国 A 股 ETF 联接 、 华 夏上 证 50ETF 联接、 华夏 沪港通 恒 生 ETF
联接增 加 C 类 基金 份额 类 别的公 告》 ，本 基金 自 2018 年 3 月 8 日 起增 加 C 类 基金份 额类 别。
②2018 年 3 月 8 日 华夏 沪 港通恒 生 ETF 联接 C 类基 金份额 为零 。
§ 4 管 理人报告
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理 情况
4.1.1 基金 管理 人及 其管 理 基金的 经验
华夏基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 4 月 9 日， 是 经中国 证监 会批 准成 立的 首批全 国性 基金 管
理公司之一。公司总部设 在北京，在北京、上海、 深圳、成都、南京、杭州 、广州和青岛设有分公
司， 在香 港、 深圳 、 上 海设 有子公 司 。 公 司是 首批 全 国社保 基金 管理 人 、 首 批 企业年 金基 金管 理人 、
境内首 批 QDII 基金管理人 、境内 首只 ETF 基金管理 人、境 内首 只沪 港通 ETF 基金管 理人 、首 批 内
地与香港基金互认基金管 理人、首批基本养老保险 基金投资管理人资格、首 家加入联合国责任投资
原则组 织的 公募 基金 公司 、 首 批公 募 FOF 基金管理 人， 以及 特定 客户 资产 管 理人 、 保 险资 金投 资管
理人， 香港 子 公 司是 首 批 RQFII 基金管理人 。华 夏 基金是 业务 领域 最广 泛的 基金管 理公 司之 一。
华夏基 金是 境 内 ETF 基金资产管 理规 模最 大的 基金 管理公 司之 一， 在 ETF 基金管理 方面 积累 了
丰富的 经验 ，目 前旗 下管 理华夏 上 证 50ETF 、华夏 沪深 300ETF 、华夏 恒生 ETF 、华夏沪 港通 恒 生
ETF 、 华夏 MSCI 中国 A 股 ETF 、 华夏中 小 板 ETF 、 华 夏中 证 500ETF 、 华夏 创业 板 ETF 、 华夏战 略华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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新兴成 指 ETF 、 华夏消 费 ETF 、 华夏金 融 ETF 、 华夏医 药 ETF 、 华夏快线 货 币 ETF 和华夏 3-5 年中
高级可 质押 信用 债 ETF 等， 初步 形成了 覆盖 宽基 指 数、 行 业指数 、 主题 指数 、 大盘 蓝筹指 数、 中 小
创指数 、A 股 市场 指数 、 海外市 场指 数、 信用 债指 数等较 为完 整的 产品 线。
上半年 ， 公 司及 旗下 基金 荣膺由 基金 评价 机构 颁发 的多项 奖项 。 在 《 中国 证券 报》 评 奖活 动中 ，
公司荣 获 ― 中国 基金 业 20 周年卓 越贡 献公 司 ‖ 和 ― 被 动投资 金牛 基金 公司 ‖ 两 大 奖项 ， 旗 下华 夏回 报混
合荣获 ―201 7 年度 开放 式 混合型 金牛 基金 ‖ 称 号， 华 夏安康 债券 荣获 ―201 7 年 度开放 式债 券型 金牛 基
金 ‖ 称号。在《证券 时报》评奖活动 中，旗下华夏永福混合和 华夏回报混合荣获 ― 三年持续回报绝 对
收益明 星基 金 ‖ 称号 ， 华 夏 安康债 券荣 获 ― 三年 持续 回 报积极 债券 型明 星基 金 ‖ 称 号， 华夏 消费 升级 混
合荣获 ―201 7 年 度平 衡混 合 型明星 基金 ‖ 称 号。 在 《 上 海证券 报 》 举行 的 2018 中 国基金 业峰 会暨 第十
五届― 金 基金 ‖ 颁奖评 选中 ，华夏 基金荣 获公 募基 金 20 周年 ― 金基 金 ‖T O P 基 金公司 大奖、 华夏 沪深
300ETF 获得第十 五届 ― 金 基金 ‖ 指数 基金 奖（ 一年 期 ） 、华 夏上 证 50ETF 获得第十五 届 ― 金基 金 ‖指数
基金奖（三年期） 。在《证券时报》的评奖活动中，华夏永福混合和华夏回报混合荣获 ― 三年持续 回
报绝对 收益 明星 基金 ‖ 称 号 ， 华 夏安 康债 券荣 获 ― 三 年 持续回 报积 极债 券型 明星 基金 ‖ 称号 ， 华 夏消 费
升级混 合荣 获 ―2 017 年度 平 衡混合 型明 星基 金 ‖ 称号 。
在客户 服务 方面 ，2018 年 上半年 ， 华 夏基 金继 续以 客户需 求为 导向 ， 努 力提 高客户 使用 的便 利
性和服 务体 验： （1） 华夏 基金电 子交 易平 台开 展华 夏财富 宝货 币 A 、 华夏 薪 金宝货 币转 换业 务优 惠
活动，为客户提供了更便 捷和优惠的基金投资方式 ； （2）微信服务号上线随存 随取业务实时通知功
能，方便客户及时了解交 易变动的情况；华夏基金 网上交易平台上线手机号 码登录功能，为客户登
录网上 交易 平台 提供 了更 便捷的 方式 ； （3 ） 与中 原银 行、 长 城华 西银 行、 西 安银 行等代 销机 构合 作 ，
拓宽了 客户 交易 的渠 道， 提 高了 交易 便利 性； （4） 开展 ― 四大 明星 基金 有奖 寻 人 ‖ 、 ― 华夏 基 金 20 周
年司庆 感恩 二十 年 ‖ 、― 华 夏基 金 20 周 年献 礼， 华 夏基金 户口 本 ‖ 等活 动， 为 客户提 供了 多样 化的 投
资者教 育和 关怀 服务 。
4.1.2 基金 经理 （或 基金 经 理小组 ）及 基金 经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
徐猛
本基金 的基
金经理 、 数量
投资部 总监
2015-03-12 - 15 年
清华大 学工 学
硕士。 曾任 财
富证券 助理 研
究员， 原中 关
村证券 研究 员
等。2006 年 2
月加入 华夏 基
金管理 有限 公华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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司，曾 任数 量
投资部 基金 经
理助理 ，上 证
原材料 交易 型
开放式 指数 发
起式证 券投 资
基金基 金经 理
（2016 年 1 月
29 日至2016 年
3 月28 日期 间）
等。
注： ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
② 证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基 金运作 遵规 守信 情况 的说 明
报告期内，本基金管理人 严格遵守《中华人民共和 国证券投资基金法 》 、 《 公 开募集证券投资基
金运作管理办法 》 、 《证券 投资基金管理公司公平交 易制度指导意见 》 、 《基金 管理公司开展投资、 研
究活动 防控 内幕 交易 指导 意见》 、 基金 合同 和其 他有 关法律 法规 ， 本 着诚 实信 用、 勤 勉尽 责、 安 全 高
效的原则管理和运用基金 资产，在严格控制投资风 险的基础上，为基金份额 持有人谋求最大利益，
没有损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平 交易情 况的 专项 说明
4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况
本基金管理人一贯公平对 待旗下管理的所有基金和 组合 ，制定并严格遵守相 应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在 各环节严格控制交易公平 执行。报告期内，本公司 严格执行了《证券投资
基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和 《华 夏基 金管理 有限 公司 公平 交易 制度》 的规 定。
4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
报告期内，未出现涉及本 基金的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证
券当日 成交 量 5% 的情 况。
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金 的投资 策略 和业 绩表 现的 说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
本基金跟踪的标的指数为 香港恒生指数，业绩比较 基准为：经估值汇率调整 的恒生指数收益率
× 95% ＋人 民币 活期存 款税后 利率× 5% 。 恒生 指数目前 是以 香港股 市中 市值最大 及成 交最活 跃的 50
家蓝筹股票为成份股样本 ，以其经调整的流通市值 为权数计算得到的加权平 均股价指数。该指数自华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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1969 年 11 月 24 日 起正 式 发布， 是香 港股 市最 有影 响力的 标杆 性指 数。 本基 金主要 通过 交易 所买 卖
或申购 赎回 的方 式投 资于 目标 ETF （华夏沪 港通 恒 生交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金） ， 从而 实现 基
金投资 目标 ，基 金也 可以 通过买 入恒 生指 数成 份股 来跟踪 标的 指数 。
上半年 ， 美 国经 济保 持较 快增长 ，就 业形 势依 然强 劲，核 心 CPI 指数 上行 ， 美联储 在 3 月、6
月两次提高联邦基金利率 ，欧洲央行宣布今年底结 束量化宽松。中国经济增 速出现温和回落，在经
济需求边际弱化、去杠杆 政策持续发力、中美贸易 摩擦升级的情形下，短期 内我国经济增速面临一
定的下 行压 力， 社融 增速 低于预 期。 货币 方面 ，人 民币对 美元 在 1 月 持续 升 值，4 月则 出现 持续 贬
值，汇 率波 动性 增加 ，央 行维持 稳健 中性 的货 币政 策。政 策方 面， 央行 在 6 月定向 降低 存款 准备 金
率 0.5 个 百分 点。 受发 达 市场和 中国 内地 市场 的双 重影响 ， 在 A 股 市场 大幅 波动以 及中 美贸 易摩 擦
不断反 复的 背景 下， 中国 香港市 场呈 现震 荡走 势。
报告期 内， 本基 金在 做好 跟踪标 的指 数的 基础 上， 认真应 对投 资者 日常 申购 、赎回 等工 作。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
截至 2018 年 6 月 30 日， 华夏沪 港通 恒生 ETF 联接 A 份 额净 值为 1.2454 元， 本报告 期份 额净
值增长 率为-1.70% ， 同 期 业绩比 较基 准增 长率-2.22% ， 华 夏沪 港通 恒生 ETF 联接 A 本报 告期 跟踪偏
离度为+0.52% ； 华夏 沪港 通 恒生 ETF 联接 C 份 额净 值 为 1.2448 元， 本报 告期 份额 净值增 长率 为-0.91% ，
同期业 绩比 较基 准增 长 率 0.08% ， 华 夏沪 港通 恒生 ETF 联接 C 本 报告 期跟 踪偏 离度为-0.99% 。. 与业
绩比较基准产生偏离的主 要原因为成份股分红、日 常运作费用、指数结构调 整、申购赎回等产生的
差异。
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证 券市场 及行 业走 势的 简要 展望
展望下 半年 ， 我 们预 计美 国经济 延续 上行 趋势 ， 美 国 CPI 和 核心 PCE 整 体呈 现上升 趋势 ， 美 联
储继续加息的概率较大。 欧洲央行货币政策正常化 进程不断推进，欧洲经济 复苏势头放缓。国内方
面，房地产行业宏观调控 从严，房地产投资增速或 将回落，随着中美贸易战 继续深化，出口增速也
会受到影响，政府或将出 台稳增长的政策，在货币 政策的边际放松 以及财政 政策的支持下，我国经
济增长 的韧 性仍 然很 强。
市场方面，如果主要发达 国家的经济保持稳定，国 内经济企稳，则目前仍处 于历史相对较低估
值水平 的恒 生指 数还 会有 较好的 投资 机会 ；反 之， 则会呈 继续 震荡 的走 势。
本基金将会根据基金合同 要求，在紧密跟踪标的指 数的基础上，做好应对申 购赎回等工作，并
力争和 业绩 基准 保持 一致 。
珍惜基 金份 额持 有人 的每 一分投 资和 每一 份信 任 ， 本基金 将奉 行华 夏基 金管 理有限 公司 ― 为 信任
奉献回 报 ‖ 的经 营理 念 ， 规 范运作 ， 审慎 投资 ， 勤勉 尽 责地为 基金 份额 持有 人谋 求长期 、 稳定 的回 报 。 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
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4.6 管 理人 对报 告期 内基 金 估值程 序等 事项 的说 明
根据中国证监会相关规定 及基金合同约定，本基金 管理人为准确、及时进行 基金估值和份额净
值计价，制定了基金估值 和份额净值计价的业务管 理制度，建立了估值委员 会，使用可靠的估值业
务系统，设有完善的风险 监测、控制和报告机制。 本基金托管人审阅本基金 管理人采用的估值原则
及技术，并复核、审查基 金资产净值和基金份额申 购、赎回价格。会计师事 务所在估值调整导致基
金资产 净值 的变 化 在 0.25% 以上 时对 所采 用的 相关 估值技 术 、 假 设及 输入 值 的适当 性发 表专 业意 见。
定价服 务机 构按 照商 业合 同约定 提供 定价 服务 。
4.7 管 理人 对 报 告期 内基 金 利润分 配情 况的 说明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ，符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基 金持有 人数 或基 金资 产净 值预警 情形 的说 明
报告期内，本基金未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值
低于五 千万 元的 情形 。
§ 5 托 管人报告
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人 遵规守 信情 况声 明
在托管 本基 金的 过程 中 ， 本 基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司严 格遵 守 《证 券投资 基金 法 》
相关法律法规的规定以及 基金合同、托管协议的约 定，对本基金基金管理人 — 华夏基金管理有限公
司 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日 基金 的投 资 运作， 进行 了认真 、 独 立的 会计核 算和 必要 的投
资监督 ，认 真履 行了 托管 人的义 务， 没有 从事 任何 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基 金投资 运作 遵规 守信 、净 值计算 、利 润分 配等 情况 的说明
本托管人认为，华夏基金 管理有限公司在本基金的 投资运作、基金资产净值 的计算、基金份额
申购赎 回价 格的 计算 、 基金 费用开 支及 利润 分配 等问 题上 ， 不 存在 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为 ；
在报告期内，严格遵守了 《证券投资基金法》等有 关法律法规，在各重要方 面的运作严格按照基金
合同的 规定 进行 。
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见
本托管 人认 为 ， 华 夏基 金管 理有限 公司 的信 息披 露事 务符合 《 证券 投资 基金 信息 披露管 理办 法 》
及其他相关法律法规的规 定，基金管理人所编制和 披露的本基金半年度报告 中的财务指标、净值表
现、收益分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等信息真实、准确、完整 ，未发现有损害基金持
有人利 益的 行为 。 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
11
§6 半年度财 务会计报告（ 未经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 华夏 沪港 通恒 生交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金联 接基 金
报告截 止日 ：2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款
21,994,059.74 26,371,043.90
结算备 付金
240,315.42 -
存出保 证金
38,318.85 20,033.59
交易性 金融 资产
1,305,655,684.70 1,472,897,349.83
其中： 股票 投资
5,703.47 6,064.76
基金投 资
1,305,649,981.23 1,472,891,285.07
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
衍生金 融资 产
- -
买入返 售金 融资 产
- -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息
4,486.35 6,091.79
应收股 利
- 60.69
应收申 购款
783,055.73 724,985.55
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
- -
资产总 计
1,328,715,920.79 1,500,019,565.35
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
- -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
0.01 0.01
应付赎 回款
4,382,206.11 3,431,336.79
应付管 理人 报酬
8,154.05 13,369.45
应付托 管费
1,630.80 2,673.91
应付销 售服 务费
186.83 -
应付交 易费 用
- -
应交税 费
- - 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
12
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
89,117.41 73,834.80
负债合 计
4,481,295.21 3,521,214.96
所有者权益：
- -
实收基 金
1,063,328,105.31 1,181,198,381.26
未分配 利润
260,906,520.27 315,299,969.13
所有者 权益 合计
1,324,234,625.58 1,496,498,350.39
负债和 所有 者权 益总 计
1,328,715,920.79 1,500,019,565.35
注：报 告截 止 日 2018 年 6 月 30 日， 华夏 沪港 通恒 生 ETF 联接 A 基金 份额 净 值 1.2454 元， 华
夏沪港 通恒 生 ETF 联接 C 基金份 额净 值 1.2448 元 ； 华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接基金份 额总 额
1,063,328,105.31 份 （其 中 A 类 1,062,187,718.91 份，C 类 1,140,386.40 份） 。
6.2 利 润表
会计主 体： 华夏 沪港 通恒 生交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金联 接基 金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月1 日至 2018
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2017 年 1 月1 日至 2017
年 6 月 30 日
一、收入
-24,066,038.19 312,054,686.82
1.利息 收入
129,886.69 171,706.40
其中： 存款 利息 收入
129,886.69 171,706.40
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 ―- ‖ 填 列）
68,200,030.70 179,214,197.63
其中： 股票 投资 收益
- -
基金投 资收 益
68,199,960.68 179,214,148.39
债券投 资收 益
- -
资产支 持证 券投 资收 益
- -
衍生工 具收 益
- -
股利收 益
70.02 49.24
3. 公 允 价 值 变动 收 益 （ 损失 以 ―- ‖ 号
填列）
-92,699,565.96 131,889,867.90
4.汇兑 收益 （损 失以 ―- ‖ 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 ―- ‖ 号 填列）
303,610.38 778,914.89
减：二、费用
172,371.92 218,144.20
1.管理 人报 酬
70,213.77 112,189.72 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
13
2.托管 费
14,042.74 22,437.96
3.销售 服务 费
421.47 -
4.交易 费用
5,872.61 3,099.87
5.利息 支出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6.税金 及附 加
1,633.90 -
7.其他 费用
80,187.43 80,416.65
三、 利润总额 （亏损总 额 以 “- ” 号填
列）
-24,238,410.11 311,836,542.62
减：所 得税 费用
- -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列）
-24,238,410.11 311,836,542.62
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值 ）变动 表
会计主 体： 华夏 沪港 通恒 生交易 型开 放式 指数 证券 投资基 金联 接基 金
本报告 期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
1,181,198,381.26 315,299,969.13 1,496,498,350.39
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- -24,238,410.11 -24,238,410.11
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
少以 ―- ‖ 号填 列）
-117,870,275.95 -30,155,038.75 -148,025,314.70
其中：1.基 金申 购款 335,149,205.04 88,135,673.66 423,284,878.70
2.基金 赎回 款 -453,019,480.99 -118,290,712.41 -571,310,193.40
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净 值减 少以 ―- ‖ 号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
1,063,328,105.31 260,906,520.27 1,324,234,625.58
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期 初 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
2,004,539,599.17 -25,142,785.26 1,979,396,813.91
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ）
- 311,836,542.62 311,836,542.62
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 净 值 减
-539,041,408.79 -99,620,019.51 -638,661,428.30 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
14
少以 ―- ‖ 号填 列）
其中：1.基 金申 购款 775,368,911.95 53,898,016.48 829,266,928.43
2.基金 赎回 款 -1,314,410,320.74 -153,518,035.99 -1,467,928,356.73
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人
分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变
动（净 值减 少以 ―- ‖ 号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权 益 （ 基 金
净值）
1,465,498,190.38 187,073,737.85 1,652,571,928.23
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 杨明 辉，主 管会 计工 作负 责人 ：汪贵 华， 会计 机构 负责 人：汪 贵华
6.4 报 表附 注
6.4.1 本报 告期 所采 用的 会 计政策 、会 计估 计与 最近 一期年 度报 告相 一致 的说 明
本基金本报告期会计报表 所采用的会计政策、会计 估计与最近一期年度会计 报表所采用的会计
政策、 会计 估计 一致 。
6.4.2 差错 更正 的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.3 关联 方关 系
6.4.3.1 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方发 生变 化的 情况
本基金 本报 告期 不存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 发生 变化 的情 况。
6.4.3.2 本报 告期 与基 金发 生关联 交易 的各 关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国农 业银 行股 份有 限公 司（" 中国 农业 银行" ） 基金托 管人
华夏沪 港通 恒生 交易 型开 放式指 数证 券投 资基 金（" 目
标 ETF" ）
本基金 是该 基金 的联 接基 金
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.4 本报 告期 及上 年度 可 比期间 的关 联方 交易
6.4.4.1 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易
6.4.4.1.1 股 票交 易
无。
6.4.4.1.2 权 证交 易
无。
6.4.4.1.3 债 券交 易 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
15
无。
6.4.4.1.4 债 券回 购交 易
无。
6.4.4.1.5 基 金交 易
无。
6.4.4.1.6 应 支付 关联 方的 佣金
无。
6.4.4.2 关联 方报 酬
6.4.4.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 70,213.77 112,189.72
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费
183,986.55
148,085.24
注： ① 支付 基金 管理 人的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值扣 除基 金资 产中目 标 ETF 份额
所对应 资产 净值 后剩 余部 分( 剩余 部分 若为 负数 则取 0) 的 0.5% 年费 率计 提， 逐 日累计 至每 月月 底，
按月支 付。
② 基金 管理 人报 酬计 算公 式为： 日基 金管 理人 报酬 ＝( 前一 日的 基金 资产 净值 – 前一 日基 金资 产
中目 标 ETF 份额所对 应资 产净值)× 0.5%/ 当年 天数 。 若前一 日的 基金 资产 净值 扣除基 金资 产中 目标
ETF 份额所 对应 资产净 值 后剩余 部分 为负 数， 则 按 0 计算 。
③ 客户 维护 费是 指基 金管 理人与 基金 销售 机构 约定 的用以 向基 金销 售机 构支 付客户 服务 及销 售
活动中 产生 的相 关费 用， 该费用 按照 代销 机构 所代 销基金 的份 额保 有量 作为 基数进 行计 算， 从基 金
管理人 收取 的基 金管 理费 中列支 ，不 属于 从基 金资 产中列 支的 费用 项目 。
6.4.4.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 14,042.74 22,437.96
注： ① 支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值扣 除基 金资 产中 目标 ETF 份额所 对
应资产 净值 后剩 余部 分( 剩 余部分 若为 负数 则 取 0) 的 0.1% 的 年费 率计 提， 逐日 累计至 每月 月底 ，按华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
16
月支付 。
② 基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝（ 前一 日的基 金资 产净 值 – 前一 日 基金资 产中 目标
ETF 份额所 对应 资产净 值 ）× 0.1%/ 当年 天数 。 若 前 一日的 基金 资产 净值 扣除 基金资 产中 目 标 ETF 份
额所对 应资 产净 值后 剩余 部分为 负数 ，则 按 0 计算 。
6.4.4.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
华夏沪 港通 恒生
ETF 联接 A
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 C
合计
华夏基 金管 理有 限
公司
- 408.23 408.23
华夏财 富 - 10.29 10.29
合计 - 418.52 418.52
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
上年度 可比 期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
华夏沪 港通 恒生ETF
联接A
华夏沪 港通 恒生ETF 联接
C
合计
华夏基 金管 理有 限
公司
- - -
华夏财 富 - - -
合计 - - -
6.4.4.3 与关 联方 进行 银行 间同业 市场 的债 券( 含 回购) 交易
无。
6.4.4.4 各关 联方 投资 本基 金的情 况
6.4.4.4.1 报 告期 内基 金管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况
无。
6.4.4.4.2 报 告期 末除 基金 管理人 之外 的其 他关 联方 投资本 基金 的情 况
无。
6.4.4.5 由关 联方 保管 的银 行存款 余额 及当 期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
17
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国农 业银 行
活期存 款
21,994,059.74 125,531.00 49,123,270.83 163,532.10
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 农业 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。
6.4.4.6 本基 金在 承销 期内 参与关 联方 承销 证券 的情 况
无。
6.4.4.7 其 他关 联交 易事 项 的说明
6.4.4.7.1 其 他关 联交 易事 项的说 明
截至 2018 年 6 月 30 日 止 ，本基 金持 有目 标 ETF 基金份 额 513,186,849 份(2017 年 12 月 31 日：
569,277,349 份) ， 占其 总份 额的比 例 为 96.45%(2017 年 12 月 31 日：96.32%) 。
6.4.5 期末 （2018 年 6 月 30 日） 本基 金持 有的 流通 受限证 券
6.4.5.1 因认 购新 发/ 增 发证 券而于 期末 持有 的流 通受 限证券
无。
6.4.5.2 期末 持有 的暂 时停 牌等流 通受 限股 票
无。
6.4.5.3 期末 债券 正回 购交 易中 作 为抵 押的 债券
6.4.5.3.1 银 行间 市场 债券 正回购
无。
6.4.5.3.2 交 易所 市场 债券 正回购
无。
6.4.6 有助 于理 解和 分析 会 计报表 需要 说明 的其 他事 项
6.4.6.1 金融 工具 公允 价值 计量的 方法
根据企业会计 准则的 相关规定，以公允价值计 量的金融工具，其公允价 值的计量可分为三个层
次：
第 一层 次： 对存 在活 跃市场 报价 的金 融工 具， 可以相 同资 产/ 负 债在 活跃 市场上 的报 价确 定公 允
价值。
第 二层 次： 对估 值日 活跃市 场无 报价 的金 融工 具， 可 以类 似资 产/ 负债 在 活跃市 场上 的报 价为 依
据做必 要调 整确 定公 允 价 值； 对 估值 日不 存在 活跃 市场的 金融 工具 ， 可 以相 同或类 似资 产/ 负 债在 非
活跃市 场上 的报 价为 依据 做必要 调整 确定 公允 价值 。
第三层次：对 无法获 得相同或类似资产可比市 场交易价格的金融工具， 可以其他反映市场参与
者对资 产/ 负 债定 价时 所使 用的参 数为 依据 确定 公允 价值。 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
18
6.4.6.2 各层 次金 融工 具公 允价值
截至 2018 年 6 月 30 日 止 ， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 第 一 层 次 的 余 额 为
1,305,655,684.70 元， 第二 层次的 余额 为 0 元， 第三 层 次的余 额 为 0 元 。 （ 截至 2017 年 12 月 31 日止 ：
第一层 次的 余额 为 1,472,897,349.83 元， 第二 层次 的 余额 为 0 元 ，第 三层 次的 余额 为 0 元 。 ）
6.4.6.3 公允 价值 所属 层次 间的重 大变 动
本基金本期及 上年度 可比期间持有的以公允价 值计量的金融工具的公允 价值所属层次未发生重
大变动 。
6.4.6.4 第三 层次 公允 价值 本期变 动金 额
本 基金 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 工具 第三 层次公 允价 值本 期未 发生 变动。
§7 投资组合 报告
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 5,703.47 0.00
其中： 普通 股 5,703.47 0.00
存托凭 证 - -
2 基金投 资 1,305,649,981.23 98.26
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
其中： 远期 - -
期货 - -
期权 - -
权证 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 货币市 场工 具 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 22,234,375.16 1.67
8 其他各 项资 产 825,860.93 0.06
9 合计 1,328,715,920.79 100.00
注：本 基金 本报 告期 末通 过沪港 通机 制投 资香 港股 票的公 允价 值为 5703.47 元，占 基金 资产 净华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
19
值比例 为 0.00% 。
7.2 期 末投 资目 标基 金明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 基金名 称 基金类 型 运作方 式 管理人 公允价 值
占基金 资
产净值 比
例(%)
1
华夏沪 港通
恒生 ETF
股票型
交易型 开
放式
华夏基 金管 理有
限公司
1,305,649,981.23 98.60
2 - - - - - -
3 - - - - - -
4 - - - - - -
5 - - - - - -
6 - - - - - -
7 - - - - - -
8 - - - - - -
9 - - - - - -
10 - - - - - -
7.3 期 末在 各个 国家 （地 区 ）证券 市场 的权 益投 资分 布
金额单 位： 人民 币元
国家（ 地区 ） 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
中国香 港 5,703.47 0.00
合计 5,703.47 0.00
7.4 期 末按 行业 分类 的权 益 投资组 合
金额单 位： 人民 币元
行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（％）
金融 3,171.74 0.00
房地产 2,531.73 0.00
信息技 术 - -
电信服 务 - -
能源 - -
公用事 业 - -
工业 - -
非必需 消费 品 - -
必需消 费品 - -
材料 - -
保健 - -
合计 5,703.47 0.00
注：以 上分 类采 用全 球行 业分类 标准 （GICS）。 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
20
7.5 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前十名 权益 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号
公司名 称
( 英文)
公司名 称
( 中文)
证券代 码
所在证
券市场
所属国 家
( 地区)
数量（ 股 ） 公允价 值
占基金
资产净
值比例
（％）
1
THE
BANK
OF EAST
ASIA
LTD.
东亚银 行
有限公 司
00023 香港 中国香 港 120.00 3,171.74 0.00
2
NEW
WORLD
DEVELO
PMENT
CO. LTD.
新世界 发
展有限 公
司
00017 香港 中国香 港 272.00 2,531.73 0.00
3 - - - - - - - -
4 - - - - - - - -
5 - - - - - - - -
6 - - - - - - - -
7 - - - - - - - -
8 - - - - - - - -
9 - - - - - - - -
10 - - - - - - - -
注：所 用证 券代 码采 用当 地市场 代码 。
7.6 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动
7.6.1 累计 买入 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 权益 投资 明细
本基金 本报 告期 无股 票买 入。
7.6.2 累计 卖出 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 权益 投资 明细
本基金 本报 告期 无股 票卖 出。
7.6.3 权益 投资 的买 入成 本 总额及 卖出 收入 总额
本基金 本报 告期 无股 票买 入及卖 出。
7.7 期 末按 债券 信用 等级 分 类的债 券投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 名的 前五名 债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 名的 前十名 资产 支持 证券 投资 明细 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
21
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.10 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排名 的前五 名金 融衍 生品 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 金融衍 生品 。
7.11 期末 按公 允价 值占 基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名基 金投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号
基金
名称
基金
类型
运作
方式
管理人 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1
华夏沪 港
通恒生
ETF
股票型
交易型
开放式
华夏基 金管
理有限 公司
1,305,649,981.23 98.60
2 - - - - - -
3 - - - - - -
4 - - - - - -
5 - - - - - -
6 - - - - - -
7 - - - - - -
8 - - - - - -
9 - - - - - -
10 - - - - - -
7.12 投 资组 合报 告附 注
7.12.1 报告期内， 本基金 投资决策程序符合相关法 律法规的要求，未发现本 基金投资的前十名证券
的发行 主体 本期 出现 被监 管部门 立案 调查 ，或 在报 告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。
7.12.2 基金 投资 的前 十名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
7.12.3 期末 其他 各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 38,318.85
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,486.35
5 应收申 购款 783,055.73
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 825,860.93
7.12.4 期末 持有 的处 于转 股期的 可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
22
7.12.5 期末 前十 名股 票中 存在流 通受 限情 况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
7.12.6 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§8 基金份额 持有人信息
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户 数及持 有人 结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
华夏沪 港通
恒生 ETF 联
接 A
45,463 23,363.78 726,329,262.19 68.38% 335,858,456.72 31.62%
华夏沪 港通
恒生 ETF 联
接 C
69 16,527.34 - - 1,140,386.40 100.00%
合计 45,532 23,353.42 726,329,262.19 68.31% 336,998,843.12 31.69%
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 基金 的情 况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
华夏沪 港通 恒 生 ETF
联接 A
265,073.09 0.02%
华夏沪 港通 恒 生 ETF
联接 C
15.81 0.00%
合计 265,088.90 0.02%
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 A
10~50
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 C
0
合计 10~50
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 A
0
华夏沪 港通 恒 生 ETF 联
接 C
0 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
23
合计 0
§9 开放式基 金份额变动
单位： 份
项目 华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 A 华夏沪 港通 恒 生 ETF 联接 C
基金合 同生 效日 （2015 年 1 月 13
日）基 金份 额总 额
561,325,518.16 -
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,181,198,381.26 -
本报告 期基 金总 申购 份额 333,648,276.46 1,500,928.58
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 452,658,938.81 360,542.18
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,062,187,718.91 1,140,386.40
注：根 据《 关于 华 夏 MSCI 中国 A 股 ETF 联接、华 夏上 证 50ETF 联接、 华夏 沪港通 恒 生 ETF
联接增 加 C 类 基金 份额 类 别的公 告》 ，本 基金 自 2018 年 3 月 8 日 起增 加 C 类 基金份 额类 别。
§ 10 重 大事件揭示
10.1 基 金份 额持 有人 大会 决议
本报告 期内 ，本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人 、基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动
本基金 管理 人 于 2018 年 4 月 28 日 发布 公告 ，杨 明辉 先生代 任华 夏基 金管 理有 限公司 总经 理，
汤晓东 先生 不再 担任 华夏 基金管 理有 限公 司总 经理 。
本基金 管理 人 于 2018 年 5 月 19 日发 布公 告， 李一 梅 女士担 任华 夏基 金管 理有 限公司 总经 理。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼
本报告 期无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策 略的 改变
本基金 本报 告期 投 资 策略 未发生 改变 。
10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况
本报告 期内 本基 金所 聘用 的会计 师事 务所 未发 生改 变。
10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
24
本基金管理人、基金托管 人涉及托管业务的部门及 其高级管理人员在本报告 期内无受稽查或处
罚等情 况。
10.7 基 金租 用证 券公 司交 易单元 的有 关情 况
10.7.1 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行股 票投 资及 佣金支 付情 况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单
元数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
招商证 券 1 - - - - -
注： ① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ 经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ 公司 财务 状况 良好 。
ⅲ 有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ 有较 强的 研究 能力 ，能 及时、 全面 、定 期提 供质 量较高 的宏 观、 行业 、公 司和证 券市 场研 究
报告， 并能 根据 基金 投资 的特殊 要求 ，提 供专 门的 研究报 告。
ⅴ 建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
② 券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ 对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金 管理 人组 织相 关人 员依据 交易 单元 选择 标准 对交易 单元 候选 券商 的服 务质量 和研 究实 力
进行评 估， 确定 选用 交易 单元的 券商 。
ⅱ 协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③ 除本 表列 示外 ，本 基金 无其他 交易 单元 。
④ 本报 告期 内， 本基 金租 用的券 商交 易单 元未 发生 变更。
⑤ 此处 佣金 指基 金通 过单 一券商 进行 股票 、股 指期 货等交 易而 合计 支付 该券 商的佣 金合 计。
10.7.2 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行其 他证 券投 资的情 况
金额单 位： 人民 币元
券商
名称
债券交 易 回购交 易 基金交 易
成交
金额
占当期 债券 成交
总额的 比例
成交
金额
占当期 回购 成交
总额的 比例
成交金 额
占当期 基金 成交 总
额的比 例 华夏沪港通恒生交易型开放式指数证券投资基金联接基金 2018 年半年度报告摘要
25
招商
证券
- - - - 130,467,157.10 100.00%
§ 11 影响投资 者决策的其他 重要信息
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序
号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20% 的 时间 区间
期初份 额
申
购
份
额
赎回份 额 持有份 额
份额占
比
机
构
1
2018-01-01 至
2018-06-30
545,487,246.08 - 190,000,000.00 355,487,246.08 33.43%
产品特 有风 险
本基金 在报 告期 内存 在单 一投资 者持 有基 金份 额比 例达到 或者 超过 基金 总份 额20% 的情 形， 在 市 场
流动性 不足 的情 况下 ， 如 遇投资 者巨 额赎 回或 集中 赎回 ， 基 金管 理人 可能 无 法以合 理的 价格 及时 变
现基金 资产 ，有 可能 对基 金净值 产生 一定 的影 响， 甚至可 能引 发基 金的 流动 性风险 。
在特定 情况 下 ， 若 持有 基 金份额 占比 较高 的投 资者 大量赎 回本 基金 ， 可能 导 致在其 赎回 后本 基金 资
产规模 持续 低于 正常 运作 水平， 面临 转换 运作 方式 、与其 他基 金合 并或 者终 止基金 合同 等情 形。
华夏基 金管 理有 限公 司
二〇一 八年 八月 二十 五日
