上证180 成长 交 易 型 开放 式 指 数 证券 投 资
基金
2018 年 半年 度 报 告
2018 年6 月30 日
基金管 理人： 华宝基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
送出日 期：2018 年8 月24 日 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 2 页 共 56 页
§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2018 年 8 月 23 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2018 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 3 页 共 56 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 8
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 8
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 12
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 12
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 12
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 13
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 14
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 15
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 15
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 16
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 16
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 16
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 16
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 17
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 17
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 18 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 4 页 共 56 页
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 19
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 20
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 40
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 40
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 40
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 42
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 44
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 45
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 46
7.7 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 46
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 46
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 46
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 46
7.11 报告 期末 本基 金 投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 46
7.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 47
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 49
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户 数及 持有 人结 构 ................................................................................ 49
8.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 .................................................................................................... 49
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 49
8.4 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 50
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 51
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 52
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 52
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 52
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 52
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 52
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 52
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 52
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 52
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 53 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 5 页 共 56 页
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 54
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 54
11.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 55
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 56
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 56
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 56
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 56
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 6 页 共 56 页
§2 基金简 介
2.1 基金 基 本情况
基金名 称 上证 180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金
基金简 称 上证 180 成长 ETF
场内简 称 成长 ETF
基金主 代码 510280
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年8 月4 日
基金管 理人 华宝基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 41,754,441.00 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上 市的 证券 交易 所 上海证 券交 易所
上市日 期 2011 年10 月 18 日
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离 度 和跟 踪误 差的 最小化 。
投资策 略
本基金 股票 资产 投资 原则 上采用 完全 复制 标的 指数 的方法 跟踪
标的指 数 。 通 常情 况下 ， 本基金 根据 标的 指数 成份 股票在 指数 中
的权重 确定 成份 股票 的买 卖数量 ， 并 根据 标的 指数 成份股 及其 权
重的变 动进 行相 应调 整 。 在因特 殊情 况 （如 成份 股 停牌 、 流 动性
不足 、 法 规法 律限 制等 ） 导致无 法获 得足 够数 量的 股票时 ， 本基
金可以 根据 市场 情况 ，结 合经验 判断 ，综 合考 虑相 关性、 估值 、
流动性 等因 素挑 选标 的指 数中其 他成 份股 或备 选成 份股进 行替
代（同 行业 股票 优先 考虑 ） ，以期 在规 定的 风险 承受 限度之 内，
尽量缩 小跟 踪误 差。
业绩比 较基 准 上证 180 成 长指 数
风险收 益特 征
本基金 为股 票型 指数 基金 ， 具有较 高风 险 、 较 高预 期收 益的特 征，
其风险 和预 期收 益均 高于 货币市 场基 金、 债券 型基 金和混 合基
金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华宝基 金管 理有 限公 司 中国银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人 姓名 刘月华 王永民 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 7 页 共 56 页
联系电 话 021-38505888 010-66594896
电子邮 箱 xxpl@fsfund.com fcid@bankofchina.com
客户服 务电 话
400-700-5588 、
021-38924558
95566
传真 021-38505777 010-66594942
注册地 址
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区世纪 大 道100 号上 海环
球金融 中 心58 楼
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 1
号
办公地 址
中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区世纪 大 道100 号上 海环
球金融 中 心58 楼
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 1
号
邮政编 码 200120 100818
法定代 表人 孔祥清 陈四清
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报》
登载基金半年度报告正文的管理 人 互 联 网
网址
www.fsfund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 及基 金托 管人 住所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区陆 家
嘴东 路166 号中 国保 险大 厦 36 楼
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 8 页 共 56 页
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2018 年1 月1 日 - 2018 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 3,098,822.11
本期利 润 -5,463,119.86
加权平 均 基 金份 额本 期利 润 -0.1250
本期加 权平 均净 值利 润率 -7.04%
本期基 金份 额净 值增 长率 -7.71%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2018 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 26,739,585.47
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.6404
期末基 金资 产净 值 68,494,026.47
期末基 金份 额净 值 1.640
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2018 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 64.00%
注：1 、 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益。
3、净 值相 关数 据计 算中 涉 及天数 的， 包括 所有 交易 日以及 季末 最后 一自 然日 （如非 交易 日） 。
4、期 末可 供分 配利 润采 用 资产负 债表 中未 分配 利润 与未分 配利 润中 已实 现部 分的孰 低数 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 -5.31% 1.22% -6.61% 1.25% 1.30% -0.03%
过去三 个月 -4.87% 1.11% -7.14% 1.14% 2.27% -0.03%
过去六 个月 -7.71% 1.12% -9.89% 1.14% 2.18% -0.02%
过去一 年 7.47% 0.95% 2.29% 0.96% 5.18% -0.01%
过去三 年 -1.09% 1.43% -7.77% 1.45% 6.68% -0.02% 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 9 页 共 56 页
自基金 合同
生 效日 起至
今
64.00% 1.46% 31.55% 1.49% 32.45% -0.03%
注：1 、本 基金 业绩 比较 基 准为： 上 证 180 成长 指数 。
2、净值以及 比较基准 相 关数据计算中 涉及天数 的 ，包括所有交 易日以及 季 末最后一自 然日（如
非交易 日） 。
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注: 按 照基 金合 同的 约定 ， 自基金 成立 日期 的 6 个月 内达到 规定 的资 产组 合， 截至 2012 年 2 月 4
日，本 基金 已达 到合 同规 定的资 产配 置比 例。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 10 页 共 56 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
基金管 理人 是 2003 年 3 月 7 日 正式 成立 的合资 基 金管理 公司 ，截 至本 报告 期末（2018 年 6
月30 日） ， 所 管理 的证 券 投资基 金包 括宝 康系 列基 金、 华 宝多 策略 基金 、 华 宝现金 宝货 币市 场基
金、华宝动力 组合基金 、 华宝收益增长 基金、华 宝 先进成长基金 、华宝行 业 精选基金、 华宝海 外
中国成 长基 金 、 华 宝大 盘 精选基 金 、 华 宝增 强收 益 基金 、 华 宝中 证100 基 金 、 上 证180 价值 ETF 、
华宝上 证 180 价值 ETF 联 接基金 、华 宝新 兴产 业基 金、华 宝可 转债 基金 、上 证 180 成长 ETF、华
宝上证 180 成长 ETF 联接 基金、 华宝 油气 基金 、华 宝医药 生物 基金 、华 宝资 源优选 基金 、华 宝 添
益货币市场基 金、华宝 服 务优选基金、 华宝创新 优 选基金、华宝 生态中国 基 金、华宝量 化对冲基
金、华宝高端 制造基金 、 华宝品质生活 基金、华 宝 稳健回报基金 、华宝事 件 驱动基金、 华宝国策
导向基 金、 华宝 新价 值基 金、 华 宝新 机遇 基金、 华 宝医疗 分级 基金 、 华 宝中 证 1000 分 级基 金、 华
宝万物互联基 金、华宝 转 型升级基金、 华宝核心 优 势基金、华宝 美国消费 基 金、华宝宝 鑫纯债基
金、 华 宝香 港中 小盘 基金 、 华宝 中证 全指 证券 公司ETF 、 华 宝中 证军 工 ETF 、 华 宝新活 力基 金、 华
宝沪 深 300 指数 增强 基金 、华宝 未来 主导 产业 基金 、华宝 新起 点 基 金、 华宝 红利基 金、 华宝 新 飞
跃基金、华宝 新优选基 金 、华宝香港大 盘基金、 华 宝智慧产业基 金、华宝 第 三产业基金 、华宝新
优享基 金、 华宝 银 行ETF 、 华宝价 值发 现基 金、 华宝 香港本 地基 金、 华宝 中 证500 指 数增 强基 金、
华宝香港精选基金、华宝券商 ETF 联 接 基 金 ， 所 管 理 的 证 券 投 资 基金资产净值合计
153,280,039,194.92 元。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的
基金经 理 （ 助
理）期 限
证券从
业年限
说明
任职
日期
离任
日期
胡洁
量 化 投 资
部 副 总 经
理 、 本 基
金 基 金 经
理 、 华 宝
上证 180
成长 ETF
2012
年 10
月 16
日
- 12 年
金融学 硕士 。2006 年 6 月 加入华 宝基 金管 理有
限公司 ， 先后 在交 易部 、 产 品开发 部和 量化 投资
部工作 ，2012 年 10 月起 任 上证180 成 长交 易型
开放式 指数 证券 投资 基金 、 华宝上 证 180 成 长交
易 型 开 放 式 指 数 证 券 投 资 基 金 联 接 基 金 基 金 经
理。2015 年 5 月起 任华 宝 中证医 疗指 数分 级证
券投资 基金 基金 经理 ，2015 年 6 月起 任华 宝中上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 11 页 共 56 页
联 接 、 华
宝 中 证 医
疗 指 数 分
级 、 华 宝
中证 1000
指数分
级 、 华 宝
中 证 军 工
ETF、 华 宝
标 普 中 国
A 股 红 利
机 会 指 数
(LOF)、华
宝 中 证 银
行ETF （场
内简称
“ 银行
ETF”）基
金经理
证 1000 指 数分 级证 券投 资 基金基 金经 理。2016
年 8 月起兼 任华宝中 证军工 交易型开 放式指 数
证券投 资基 金基 金经 理。2017 年 1 月 兼任 华宝
标普中 国 A 股红 利机 会指 数证券 投资 基金(LOF)
基金经 理。2017 年 7 月任 华宝中 证银 行交 易型
开 放式指 数证券 投资基 金基 金经理 。2018 年 6
月任量 化投 资部 副总 经理 。
张奇
本 基 金 基
金 经 理 助
理 、 上 证
180 价值
ETF、 华 宝
上证 180
价值 ETF
联 接 、 华
宝上证
180 成长
ETF 联 接、
华 宝 中 证
医 疗 指 数
分 级 、 华
宝中证
1000 指数
分 级 、 华
宝 中 证 军
工 ETF 基
金 经 理 助
理
2015
年 5
月 27
日
- 8 年
本科 。 曾 先后 在毕 博管 理 咨询有 限公 司 、 德 邦证
券 从 事 咨 询 顾 问 及 董 事 副 总 经 理 的 工 作 。2014
年 10 月加 入华 宝基 金管 理 有限公 司担 任高 级数
量分析 师的 职务 。2015 年 4 月起 兼任 华宝 上证
180 价 值交 易型 开放 式指 数证券 投资 基金 、 华 宝
上证 180 价值交 易型开 放式 指 数证 券投资 基金
联接基 金基 金经 理助 理，2015 年 5 月 起兼 任上
证180 成长 交易 型开 放式 指数证 券投 资基 金、 华
宝 上证 180 成长 交易型 开放 式指数 证券投 资基
金联接 基金 基金 经理 助理 ，2017 年 4 月 起任 华
宝 中 证 医 疗 指 数 分 级 证 券 投 资 基 金 、 华 宝 中 证
1000 指数 分级证 券投资 基金 、华宝 中证 军 工交
易型开 放式 指数 证券 投资 基金基 金经 理助 理
注：1 、任 职日 期以 及离 任 日期均 以基 金公 告为 准。
2、证 券从 业含 义遵 从行 业 协会《 证券 业从 业人 员资 格管理 办法 》的 相关 规定 。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 12 页 共 56 页
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人遵守 《中华 人民共和 国 证券法》 、 《中华 人民共和 国证券投资基 金
法》 及其 各项 实施 细则、 《 上证 180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 基金 合同 》 和 其他 相关 法
律法规的规定 、监管部 门 的相关规定， 依照诚实 信 用、勤勉尽责 的原则管 理 和运用基金 资产，在
控制投 资风 险的 基础 上， 为基金 份额 持有 人谋 取最 大利益 ， 没 有损 害基 金份 额持有 人利 益的 行 为 。
由于股 、债 市的 系统 性风 险和指 数成 分股 的调 整， 上证 180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投 资
基金出 现了 投资 于上 证 180 成 长指 数的 成分 股和 备 选成分 股的 资产 占基 金资 产净值 低 于 95%及持
有不属 于 180 成 长指 数的 成分 股 及其 备选 股的 情况 ；发生 此类 情况 后， 该基 金均在 合理 期限 内 得
到了调 整， 没有 给投 资人 带来额 外风 险或 损失 。由 于持有 的非 上 证 180 成长 指数的 成份 股和 备 选
成份股 仍处 于停 牌状 态， 此情况 将在 合理 期限 内调 整。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告期内， 基金管理 人 通过严格执行 投资决策 委 员会议事规则 、公司股 票 库管理制度、 中
央交易室制度 、防火墙 机 制、系统中的 公平交易 程 序、每日交易 日结报告 、 定期基金投 资绩效评
价等机制，确 保所管理 的 所有投资组合 在授权、 研 究分析、投资 决策、交 易 执行、业绩 评估等投
资管理活动和 环节得到 公 平对待。同时 ，基金管 理 人严格遵守法 律法规关 于 公平交易的 相关规定
和公司内部制 度要求， 分 析了本公司旗 下所有投 资 组合之间的整 体收益率 差 异、分投资 类别（股
票、债券）的 收益率差 异 以及连续四个 季度期间 内 、不同时间窗 下同向交 易 的交易价差 ；分析结
果未发 现异 常情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告期内， 基金管理 人 未发生所有投 资组合参 与 的交易所公开 竞价同日 反 向交易成交较 少
的单边 交易 量超 过该 证券 当日成 交量 的 5% 。
本报告 期内 ，本 基金 未发 现异常 交易 行为 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 13 页 共 56 页
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2018 年上 半年 ，国 际经 济 形式较 为错 综复 杂， 全球 政治经 济形 式不 确定 性上 升。国 内方 面，
在中国 政府 坚定 的去 杠杆 的决心 之下 ， 经济 增速 恐 有所放 缓 ， 经 济结 构调 整 大势所 趋 。 国 际方 面，
贸易摩擦不断 升温，人 民 币汇率出现较 大波动。 在 此背景下，政 府关注到 了 市场对中国 宏观经济
下滑的预期， 积极采取 了 定向降准措施 ，对冲内 外 需下降对经济 增速的影 响 。市场表现 来看，今
年上半 年 A 股 整体 先扬 后 抑，1 月 白马 蓝筹 股延 续 了去年 的上 涨动 量， 整体 表现强 势。 随后 2 月
开始在 美股 剧烈 调整 、 美 联储加 息以 及贸 易战 等多 因素影 响下 ，A 股开 始进 入系统 性调 整。 目前 ，
代表新兴经济 和高成长 的 创业板及中小 市值股票 率 先企稳，蓝筹 股在持续 一 年多的稳健 上涨后调
整幅度 较深 。指 数方 面， 各主流 指数 出现 不同 幅度 的下跌 。本 报告 期中 ，以 沪深 300 指 数和 中 证
100 指 数为 代表 的大 盘蓝 筹股指 数分 别下 跌 了12.9% 和11.77% ； 而 以中 证500 和中 证1000 为 代表
的 中 小 盘 股 指 数 分 别 下 跌 了 16.53% 和 20.08% 。 在 本 报 告 期 中 ， 上 证 180 成 长 指 数 累 计 下 跌 了
9.89% 。
本报告期本基 金为正常 运 作期，我们在 操作中严 格 遵守基金合同 ，坚持既 定 的指数化投资 策
略，在指数权 重调整和 基 金申 赎变动时 ，应用指 数 复制和数量化 技术降低 冲 击成本和减 少跟踪误
差。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 ，本 基金 份额净 值 为 1.640 元 ，本 报告期 基金 份额 净值 增长 率为-7.71% ，同
期业绩 比较 基准 收益 率为-9.89% ，超 额收 益率 为2.18% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2018 下半 年， 中国 经济 增 速可能 适度 放缓 ， 压 力来 自经济 结构 调整 与去 杠杆 。 一方 面， 政府
对房地产行业 的调控决 心 空前坚定；另 一方面， 对 于 “影子银行 ”的清理 所 带来的信用 收缩也是
大势所趋。经 济结构调 整 必将带来短期 阵痛，但 有 利于经济 的长 期持续健 康 发展。央行 对货币政
策的表态表现 了政府对 维 护经济稳定、 不发生系 统 性风险的信心 和决心。 总 体来说，中 国经济基
本面依 然向 好， 金融 风险 整体可 控。 随着 中国 加入 MSCI 指数， A 股 市场 投资 者结构 将进 一步 转变 ，
市场参 与者 将更 加趋 于理 性及成 熟。 投资 者更 应该 关注上 市公 司盈 利质 量和 可持续 性， 经营 稳定、
已经具有一定 规模效应 和 经营壁垒的行 业龙头股 和 优质白马股更 具有长期 配 置的价值。 建议投资
者重点 关注 兼具 估值 优势 及公司 成长 性的 上 证180 成长指 数的 投资 机会 。
作为指数基金 的管理人 ， 我们将继续严 格遵守基 金 合同，坚持既 定的指数 化 投资策略，积 极上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 14 页 共 56 页
应对成 分股 调整 和基 金申 购赎回 ，严 格控 制基 金相 对目标 指数 的跟 踪误 差， 实现对 上 证 180 成长
指数的 有效 跟踪 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人 按照企业 会 计准则、中国 证监会相 关 规定、中国证 券投资基 金 业协会和基金 合
同关于 估值 的约 定， 对基 金所持 有的 投资 品种 进行 估值。
本基金管理人 设有估值 委 员会，定期评 价现行估 值 政策和程序， 在发生了 影 响估值政策和 程
序的有效性及 适用性的 情 况后及时修订 估值方法 。 基金在投资新 品种时， 由 估值委员会 评价现有
估值政 策和 程序 的适 用性 。
（1） 日常 估值 流程
本基 金的估值 由基金会 计 负责，基金会 计以本基 金 为会计核算主 体，基金 会 计核算独立于 公
司会计核算， 独立建账 、 独立核算。基 金会计采 用 专用的财务核 算软件系 统 进行基金核 算及帐务
处理；每日按 时接收成 交 数据及权益数 据，进行 基 金估值。基金 会计核算 采 用基金管理 人与托管
银行双人同步 独立核算 、 相互核对的方 式进行； 基 金会计每日就 基金的会 计 核算、基金 估值等与
托管银 行进 行核 对， 每日 估值结 果必 须与 托管 行核 对一致 后才 能对 外公 告。
（2） 特殊 业务 估值 流程
根据中 国证 券监 督管 理委 员会[2017]13 号 《中 国证 监会关 于证 券投 资基 金估 值业务 的指 导 意
见》 、 中国 证券 投资 基金 业 协会 《关 于发 布中 基协(AMAC) 基 金行 业股 票估 值指 数 的通知 》 、 《中 国证
券投资 基金 业协 会估 值核 算工作 小组 关 于2015 年1 季度固 定收 益品 种的 估值 处理标 准》 、 《关 于发
布< 证券投资 基金投资 流通 受限股票估 值指引(试行)> 的通知》等 有关规定 及本 公司的估值 制度，
对特殊品种或 由于特殊 原 因导致投资品 种不存在 活 跃市场的情况 ，量化投 资 部根据估值 委员会确
定的对停牌股 票或异常 交 易股票估值调 整的方法 （ 比如：指数收 益法）进 行 估值，并兼 顾行业研
究员基于上市 公司估值 模 型计算结果所 提出的估 值 建议或意见。 必要时基 金 经理 也会就 估值模型
及估值 方法 的确 定提 出建 议和意 见， 但由 估值 委员 会做最 终决 策。
上述参与估值 流程的人 员 均具备估值业 务所需的 专 业胜任能力， 参与估值 流 程各方之间不 存
在重大 利益 冲突 。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 15 页 共 56 页
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 亏损 ，未 有应分 未分 的利 润。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告期内， 本基金不 存 在连续二十个 工作日基 金 份额持有人低 于二百人 或 基金资产净值 低
于五千 万元 的情 形。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 16 页 共 56 页
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告 期内 ， 中国 银行 股 份有限 公司 （ 以 下 称 “本 托管人 ” ） 在 对上 证180 成 长交易 型开 放式
指数证券投资 基金（以 下 称 “本基金 ” ）的托管 过 程中，严格遵 守《证券 投 资基金法》 及其他有
关法律法规、 基金合同 和 托管协议的有 关规定， 不 存在损害基金 份额持有 人 利益的行为 ，完全尽
职尽责 地履 行了 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 本托管人 根 据《证券投资 基金法》 及 其他有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议
的规定，对本 基金管理 人 的投资运作进 行了必要 的 监督，对基金 资产净值 的 计算、基金 份额申购
赎回价格的计 算以及基 金 费用开 支等方 面进行了 认 真地复核，未 发现本基 金 管理人存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 、 收 益分 配情 况、 财务会 计报 告 （ 注： 财务 会计报 告中 的 “ 金
融工具 风险 及管 理” 部分 未在托 管人 复核 范围 内） 、 投资组 合报 告等 数据 真实 、准确 和完 整。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 17 页 共 56 页
§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 上证 180 成长 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金
报告截 止日 ： 2018 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 1,287,534.88 1,685,610.74
结算备 付金
2,535.92 9,222.52
存出保 证金
1,632.40 545.14
交易性 金融 资产 6.4.7.2 67,683,957.80 83,426,133.51
其中： 股票 投资
67,683,957.80 83,426,133.51
基金投 资
- -
债券投 资
- -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 369.48 374.68
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
68,976,030.48 85,121,886.59
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
283,978.21 -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
29,583.10 35,945.92
应付托 管费
5,916.61 7,189.19
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.7.7 54,082.49 78,145.81 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 18 页 共 56 页
应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 108,443.60 120,000.00
负债合 计
482,004.01 241,280.92
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 41,754,441.00 47,754,441.00
未分配 利润 6.4.7.10 26,739,585.47 37,126,164.67
所有者 权益 合计
68,494,026.47 84,880,605.67
负债和 所有 者权 益总 计
68,976,030.48 85,121,886.59
注：报 告截 止 日2018 年6 月 30 日， 基金 份额 净值1.640 元， 基金 份额 总额41,754,441.00 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 上证 180 成长 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至 2018 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017
年6 月 30 日
一、收入
-5,044,974.56 6,456,215.40
1.利息 收入
5,822.68 3,870.37
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 5,822.68 3,870.37
债券利 息收 入
- -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
3,511,633.73 1,714,583.33
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 2,572,835.07 1,072,358.99
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 - -
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.14 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.15 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.16 - -
股利收 益 6.4.7.17 938,798.66 642,224.34
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以
“- ”号填列 ）
6.4.7.18
-8,561,941.97 4,737,761.70
4.汇兑收益 （损失以“- ” 号填
列）
- -
5.其他收入（损失以“- ” 号填
列）
6.4.7.19
-489.00 - 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 19 页 共 56 页
减：二、费用
418,145.30 385,971.35
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 192,133.03 133,190.67
2．托 管费 6.4.10.2.2 38,426.64 26,638.13
3．销 售服 务费
- -
4．交 易费 用 6.4.7.20 28,607.03 30,323.94
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．税 金及 附加
- -
7．其 他费 用 6.4.7.21 158,978.60 195,818.61
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “-”
号填列）
-5,463,119.86 6,070,244.05
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净亏损以 “-”号
填列）
-5,463,119.86 6,070,244.05
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 上证 180 成长 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金
本报告 期：2018 年1 月1 日至 2018 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至 2018 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
47,754,441.00 37,126,164.67 84,880,605.67
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- -5,463,119.86 -5,463,119.86
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-6,000,000.00 -4,923,459.34 -10,923,459.34
其中：1. 基 金申 购款 1,000,000.00 796,843.66 1,796,843.66
2. 基金 赎回 款 -7,000,000.00 -5,720,303.00 -12,720,303.00
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基 41,754,441.00 26,739,585.47 68,494,026.47 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 20 页 共 56 页
金净值 ）
项目
上年度可比期 间
2017 年 1 月1 日至 2017 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
38,754,441.00 14,191,075.30 52,945,516.30
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 6,070,244.05 6,070,244.05
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-1,000,000.00 -391,807.40 -1,391,807.40
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 -1,000,000.00 -391,807.40 -1,391,807.40
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
37,754,441.00 19,869,511.95 57,623,952.95
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 黄小 薏______
______向辉______
____ 张 幸骏____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
上证 180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金(以 下 简称 “ 本基 金”) 经 中国 证 券监督 管理 委
员会( 以下 简称 “中 国证 监 会 ”) 证监 许可[2011]496 号《关 于核 准上 证 180 成 长交易 型开 放式 指
数证券 投资 基金 及其 联接 基金募 集的 批复 》 核 准， 由 华宝基 金管 理有 限公 司( 原 华宝兴 业基 金管 理
有限公 司， 已 于 2017 年 10 月 17 日 办理 完成 工商 变 更登记)依 照《 中华 人民 共 和国证 券投 资基 金
法》和 《上 证 180 成 长交 易型开 放式 指数 证券 投资 基金基 金合 同》 负责 公开 募集。 本基 金为 契 约
型 的 交 易 型 开 放 式 基 金 ， 存 续 期 限 不 定 ， 首 次 设 立 募 集 不 包 括 认 购 资 金 利 息 共 募 集 人 民 币
821,736,841.00 元( 含 募 集 股 票 市 值) ， 业 经 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 安 永 华 明(2011) 验 字 第上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 21 页 共 56 页
60737318_B02 号验 资报 告 予以验 证。 经向 中国 证监 会备案 ， 《 上 证 180 成 长 交易型 开放 式指 数证
券 投 资 基 金 基 金 合 同 》 于 2011 年 8 月 4 日 正 式 生 效 ， 基 金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为
821,754,441.00 份 基金 份 额， 其 中认 购资 金利 息折 合为17,600.00 份基 金份 额。 本 基金 的基 金管
理人为 华宝 基金 管理 有限 公司， 基金 托管 人为 中国 银行股 份有 限公 司。
根据《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 和《 上 证 180 成 长交 易型 开放 式指 数证券 投资 基金
基金合同》等 有关规定 ， 本基金以标的 指数成份 股 、备选成份股 为主要投 资 对象，指数 化投资比
例即投资于指 数成份股 、 备选成份股的 资产比例 不 低于基金资产 净值的 95% ，如因标的指 数成份
股调整、基金 份额申购 、 赎回清单内现 金替代、 现 金差额、基金 规模或市 场 变化等因素 导致基金
投资比 例不 符合 上述 标准 的， 基 金管 理人 将在10 个 交易日 内进 行调 整。 同时 为更好 地实 现投 资目
标，本基金 也可少量 投资 于新股(包括 中小板、 创业 板及其他经 中国证监 会核 准上市的股 票)、债
券、权证及中 国证监会 允 许基金投资的 其他金融 工 具，但需 符合 中国证监 会 的相关规定 ，该部分
资产比 例不 高于 基金 资产 净值 的 5% 。 如 法律 法规或 监管机 构以 后允 许基 金投 资其他 金融 工具 ， 基
金管理 人在 履行 适当 程序 后，可 以将 其纳 入投 资范 围。本 基金 业绩 比较 基准 为：上 证 180 成长指
数。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券 投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 上证180 成长交 易型 开放 式指
数证券投资基 金基金合 同 》和在财务报 表附注所 列 示的中国证监 会、中国 基 金业协会发 布的有关
规定及 允许 的基 金行 业实 务操作 编制 。
本财务 报表 以持 续经 营为 基础编 制。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金 2018 半 年度 财务 报 表符合 企业 会计 准则 的要 求，真 实、 完整 地反 映了 本基金 2018 年
6 月 30 日 的财 务状 况以 及2018 半年 度的 经营 成果 和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 22 页 共 56 页
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
6.4.6 税项
根据财政部、国家税务总局财税[2008]1 号 《 关 于企 业 所 得 税 若 干 优 惠 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2012]85 号 《 关 于 实 施 上 市 公 司 股 息 红 利 差 别 化 个 人 所 得 税 政 策 有 关 问 题 的 通 知 》 、 财 税
[2015]101 号 《 关 于 上 市 公 司 股 息 红 利 差 别 化 个 人 所 得 税 政 策 有 关 问 题 的 通 知 》 、 财 税[2016]36
号《关于全面 推开营业 税 改征增值税试 点的通知 》 、 财税[2016]46 号《关于 进 一步明确全面 推开
营改增试点金 融业有关 政 策的通知 》 、财 税[2016]70 号《关于金 融机构同 业 往来等增值税 政策的
补充通 知》 、 财 税[2016]140 号 《 关于 明确 金融 房地 产开发 教 育辅 助服 务等 增 值税政 策的 通知 》 、
财税[2017]2 号 《 关于 资管 产品增 值税 政策 有关 问题 的补充 通知 》 、 财税[2017]56 号 《关 于资 管产
品增值税有关 问题的通 知》 、财税[2017]90 号《关 于 租入固定资产 进项税额 抵 扣等增值税政 策的
通知》 及其 他相 关财 税法 规和实 务操 作， 主要 税项 列示如 下：
(a) 资 管产 品运 营过 程中 发 生的增 值税 应税 行为 ， 以 资管产 品管 理人 为增 值税 纳税人 。 资 管产
品管理 人运 营资 管产 品过 程中发 生的 增值 税应 税行 为， 暂 适用 简易 计税 方法 ， 按 照3% 的征 收率 缴
纳增值 税。 对资 管产 品在2018 年1 月1 日 前运 营过 程中发 生的 增值 税应 税行 为， 未 缴纳 增值 税的，
不再缴 纳； 已缴 纳增 值税 的，已 纳税 额从 资管 产品 管理人 以后 月份 的增 值税 应纳税 额中 抵减 。
对证券 投资基 金管理人 运 用基金买卖股 票的转让 收 入免征增值税 ，对金融 同 业往来利息收 入
亦免征 增值 税。 资管 产品 管理人 运营 资管 产品 提供 的贷款 服务 ， 以2018 年1 月1 日 起产 生的 利息
及利息 性质 的收 入为 销售 额。 资 管产 品管 理人 运营 资 管产品 转让2017 年12 月31 日前取 得的 基金 、
非货物 期货 ， 可 以选 择按 照实际 买入 价计 算销 售额 ， 或者 以2017 年最 后一 个 交易日 的基 金份 额净
值、非 货物 期货 结算 价格 作为买 入价 计算 销售 额。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 23 页 共 56 页
(b) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 的差价 收入 ， 股票 的股 息 、 红 利收 入及 其
他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
(c)对基 金 从上 市公 司取 得 的股息 红利 所得 ， 持 股期 限在 1 个月 以内(含1 个月)的， 其股 息红
利所得 全额 计入 应纳 税所 得额； 持股 期限 在 1 个月 以上至 1 年(含 1 年) 的， 暂减按 50% 计 入应 纳
税所得 额； 持股 期限 超 过 1 年的 ，暂 免征 收个 人所 得税。 对基 金持 有的 上市 公司限 售股 ，解 禁后
取得的 股息 、 红利 收入 ， 按照上 述规 定计 算纳 税 ， 持股时 间自 解禁 日起 计算 ； 解 禁前 取得 的股 息、
红利收 入继 续暂 减 按50% 计入应 纳税 所得 额。 上述 所得统 一适 用 20% 的 税率 计征个 人所 得税 。
(d) 基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
(e)本 基金 的城 市维 护建 设 税、 教 育费 附加 和地 方教 育 费附加 等税 费按 照实 际缴 纳增值 税额 的
适用比 例计 算缴 纳。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
活期存 款 1,287,534.88
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1 个 月以 内 -
存款期 限1-3 个月 -
存款 期 限3 个 月以 上 -
其他存 款 -
合计： 1,287,534.88
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 62,761,332.13 67,683,957.80 4,922,625.67
贵 金 属 投 资- 金 交 所 - - - 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 24 页 共 56 页
黄金合 约
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 62,761,332.13 67,683,957.80 4,922,625.67
注：股 票投 资的 估值 增值 和股票 投资 的公 允价 值均 包含可 退替 代款 估值 增值 。
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末未 持有 衍生金 融资 产/ 负债 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末未 持有 买入返 售金 融资 产。
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末未 持有 买断式 逆回 购交 易中 取得 的债券 。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 367.68
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 1.10
应收债 券利 息 -
应收资 产支 持证 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 0.70
合计 369.48
6.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末未 持有 其他资 产。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 25 页 共 56 页
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 54,082.49
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 54,082.49
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2018 年6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 58,443.60
应付指 数使 用费 50,000.00
合计 108,443.60
注： （1）应退 替代款是 指 投资者采用 可以用现 金替 代方式申购 本基金时 ， 在 基金补足被 替代股 票
（或采取强制 退款）之 后 ，以该股票的 替代金额 与 买入成本的差 额确定应 退 还给投资者 或应由投
资者补 缴的 现金 替代 款；
（2 ） 可退 替代 款是 指投 资 者采用 可以 用现 金替 代方 式申购 本基 金时 ， 在基 金 补足被 替代 股票 （ 或
采取强 制退 款） 之前 ，该 股票的 实际 替代 金额 与申 购日估 值的 差额 。
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 47,754,441.00 47,754,441.00
本期申 购 1,000,000.00 1,000,000.00
本期赎 回( 以"-" 号填列) -7,000,000.00 -7,000,000.00
本期末 41,754,441.00 41,754,441.00
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 26 页 共 56 页
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 53,959,380.48 -16,833,215.81 37,126,164.67
本期利 润 3,098,822.11 -8,561,941.97 -5,463,119.86
本期基金份额交易
产生的 变动 数
-6,901,363.08 1,977,903.74 -4,923,459.34
其中： 基金 申购 款 1,163,114.79 -366,271.13 796,843.66
基金赎 回款 -8,064,477.87 2,344,174.87 -5,720,303.00
本期已 分配 利润 - - -
本期末 50,156,839.51 -23,417,254.04 26,739,585.47
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 5,555.63
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 256.50
其他 10.55
合计 5,822.68
6.4.7.12 股 票投 资收益
6.4.7.12.1 股 票投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
股票投 资收 益—— 买 卖股 票差价 收入 361,026.71
股票投 资收 益—— 赎 回差 价收入 2,211,808.36
股票投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 2,572,835.07
6.4.7.12.2 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目 本期 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 27 页 共 56 页
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 9,357,005.75
减：卖 出股 票成 本总 额 8,995,979.04
买卖股 票差 价收 入 361,026.71
6.4.7.12.3 股 票投 资收益 —— 赎回差 价收 入
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
赎回基 金份 额对 价总 额 12,720,303.00
减： 现 金支 付赎 回款 总额 536,300.00
减： 赎 回股 票成 本总 额 9,972,194.64
赎回差 价收 入 2,211,808.36
6.4.7.13 债 券投 资收益
本基金 本 报 告期 内无 债券 投资收 益。
6.4.7.14 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 内无 资产 支持证 券投 资收 益。
6.4.7.15 贵 金属 投资收 益
本基金 本报 告期 内无 贵金 属投资 收益 。
6.4.7.16 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 内无 衍生 工具收 益。
6.4.7.17 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 938,798.66
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 938,798.66 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 28 页 共 56 页
6.4.7.18 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 -8,561,941.97
—— 股 票投 资 -8,561,941.97
—— 债 券投 资 -
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
减： 应税 金融 商品 公允 价值 变动产 生的 预估 增
值税
-
合计 -8,561,941.97
6.4.7.19 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 -
可退替 代款 -489.00
合计 -489.00
6.4.7.20 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用 28,607.03
银行间 市场 交易 费用 -
合计 28,607.03
6.4.7.21 其 他费 用
单位： 人民 币元 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 29 页 共 56 页
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
审计费 用 14,876.39
信息披 露费 13,814.43
上市年 费 29,752.78
银行汇 划费 用 535.00
指数使 用费 100,000.00
合计 158,978.60
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 重大 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财务 报表 批准 报出 日，本 基金 无需 作披 露的 资产负 债表 日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期内 存在 控制 关系 或其他 重大 利害 关系 的关 联方未 发生 变化 。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
华宝基 金管 理有 限公 司(“ 华宝基 金”) 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中国银 行股 份有 限公 司(“ 中国银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
华宝信 托有 限责 任公 司(“ 华宝信 托”) 基金管 理人 的股 东
华平资 产管 理有 限合 伙（Warburg Pincus
Asset Management,L.P. ）
基金管 理人 的股 东
中国宝 武钢 铁集 团有 限公 司 (“ 宝武 集
团”)
华宝信 托的 最终 控制 人
华宝证 券有 限责 任公 司(“ 华宝证 券”) 受宝武 集团 控制 的公 司
华宝投 资有 限公 司(“ 华 宝 投资”) 受宝武 集团 控制 的公 司
宝钢集 团财 务有 限责 任公 司 (“ 宝钢 财
务”)
受宝武 集团 控制 的公 司
华宝上 证180 成 长交 易型 开放式 指数 证券
投资基 金联 接基 金(“ 华 宝 上证 180 成长
ETF 联 接基 金”)
本基金 的基 金管 理人 管理 的其他 基金
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一 般 商业 条款订 立。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 30 页 共 56 页
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 通过 关联 方交 易单 元进行 的交 易。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年 6
月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
192,133.03 133,190.67
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
- -
注： 支 付基 金管 理人 华宝 基金的 管理 人报 酬按 前一 日基金 资产 净 值0.5% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 ×0.5%/ 当年 天 数。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至 2018 年 6
月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
38,426.64 26,638.13
注： 支 付基 金托 管人 中 国 银行 的托 管费 按前 一日 基 金资产 净 值0.1% 的 年费 率 计提， 逐日 累计 至
每月月 底， 按月 支付 。其 计算公 式为 ：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 ×0.1%/ 当年 天数 。
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的 债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 与关 联方 进行 的银行 间同 业市 场的 债券( 含回购)交 易。
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本报告 期及 上年 度可 比期 间基金 管理 人未 运用 固有 资金投 资本 基金 。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 31 页 共 56 页
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金
份额
占基金 总份
额的比 例
持有的
基金份 额
持有的 基金
份额
占基金 总份
额的比 例
华宝上证 180
成 长 交 易 型 开
放 式 指 数 证 券
投 资 基 金 联 接
基金
37,621,858.00 90.1000% 43,621,858.00 91.3500%
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2018 年1 月 1 日至2018 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中 国 银 行 股 份 有
限公司
1,287,534.88 5,555.63 1,101,003.48 3,738.00
注: 本 基金 的银 行存 款 由 基金托 管人 中国 银行 保管 ，按银 行同 业利 率计 息。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本期 及上 年度 可比 期间无 在承 销期 内参 与关 联方承 销证 券的 情况 。
6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 须作 说明 的其 他关联 交易 事项 。
6.4.11 利 润分 配情况
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 32 页 共 56 页
6.4.12 期 末（2018 年 6 月 30 日 ） 本基金 持有 的流通 受限 证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
603693
江苏
新能
2018 年
6 月25
日
2018
年7 月
3 日
新股流
通受限
9.00 9.00 5,384 48,456.00 48,456.00 -
603706
东方
环宇
2018 年
6 月29
日
2018
年7 月
9 日
新股流
通受限
13.09 13.09 1,765 23,103.85 23,103.85 -
603105
芯能
科技
2018 年
6 月29
日
2018
年7 月
9 日
新股流
通受限
4.83 4.83 3,410 16,470.30 16,470.30 -
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单
价
复牌
日期
复牌
开盘单
价
数量（ 股）
期末
成本总 额
期末估 值总
额
备注
600485
信威
集团
2016
年12
月26
日
重大
事项
停牌
14.59 - - 25,800 607,452.45 376,422.00 -
注：本 基金 截 至 2018 年 6 月 30 日 止持 有以 上因 公布 的重大 事项 可能 产生 重大 影响而 被暂 时停 牌
的股票 ，该 类股 票将 在所 公布事 项的 重大 影响 消除 后，经 交易 所批 准复 牌。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金本报告 期末无银 行 间市场债券正 回购，因 此 没有在银行间 市场债券 正 回购交易中 作为抵押
的债券 。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金本报告 期末无交 易 所市场债券正 回购，因 此 没有在交易所 市场债券 正 回购交易中作 为
抵押的 债券 。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 33 页 共 56 页
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金 为 ETF 基 金， 采用 完全复 制策 略， 跟踪 上证 180 成长 指数 。本 基金 在 日常经 营活 动中
面临的与这些 金融工具 相 关的风险主要 包括信用 风 险、流动性风 险及市场 风 险。本基 金 的基金管
理人从事风险 管理的主 要 目标是争取将 以上风险 控 制在限定的范 围之内， 使 本基金在风 险和收益
之间取 得最 佳的 平衡 以实 现与跟 踪指 数相 同的 风险 收益目 标。
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，公司内部监 督和反馈 系 统包括内部控 制
委员会、督察 长、监察 稽 核部、风险管 理部、各 部 门负责人和风 险控制联 络 人、各业务 岗位。内
部控制委员会 负责对公 司 在经营管理和 基金运作 中 的风险进行评 估并研究 制 订相应的控 制制度。
督察长向董事 会负责， 总 管公司的内控 事务并独 立 地就内控制度 的执行情 况 履行检查、 评价、报
告和建议职能 。风险管 理 部在督察 长指 导下对公 司 内部控制运行 情况进行 监 控，主要针 对公司内
部控制制度的 总体构架 和 内部控制的目 标进行评 估 并提出改进意 见；监察 稽 核部在督察 长的领导
下对各部门和 岗位的内 部 控制执行情况 进行监督 和 核查，同时对 内控的失 控 点进行查漏 并责令改
正。
本基金 的基 金管 理人 根据 自身经 营特 点设 立顺 序递 进、 权 责统 一、 严密 有效 的 四层监 控防 线。
第一层监控防 线为一线 岗 位自控与互控 ；第二层 防 线为大业务板 块内部各 部 门和部门之 间的自控
和互控；第三 层监控防 线 为风险管理部 和监察稽 核 部对各岗位、 各部门、 各 项业务全面 实施的监
督反馈 ； 最 后是 以内 部控 制委员 会为 主体 的第 四层 防线， 实施 对公 司各 类业 务和风 险的 总体 监督 、
控制， 并对 风险 管理 部和 监察稽 核部 的工 作予 以直 接指导 。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征，通过 特定的风 险 量化指标、模 型，日常 的 量化报告，确 定风险损 失 的限度和相 应置信程
度，及时可靠 地对各种 风 险进行监督、 检查和评 估 ，并通过相应 决策，将 风 险控制 在可 承受的范
围内。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 34 页 共 56 页
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 中 国银行，因而 与银行存 款 相关的信用风 险不重大 。 本基金在交 易所进行
的交易均以中 国证券登 记 结算有限责任 公司为交 易 对手完成证券 交收和款 项 清算，违约 风险可能
性很小 。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控 制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
于2018 年6 月30 日 ，本 基金无 债券 投资(2017 年12 月 31 日 ：同) 。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险来自调整 基金投资 组 合时，由于部 分成份股 流 动性差，导致 本基金难 以 及时完成组 合调整，
或承受 较大 市场 冲击 成本 ，从而 造成 基金 投资 组合 收益偏 离标 的指 数收 益的 风险。
于 2018 年 06 月 30 日， 除 附注中 列示 的卖 出回 购金 融资产 款将 在一 个月 以内 到期且 计息(该
利息金 额不 重大)外 ，本 基 金所承 担的 其他 金融 负债 的合约 约定 到期 日均 为一 个月以 内且 不计 息，
可赎回基金 份额净值( 所有 者权益)无固 定到期日 且不 计息，因此 账面余额 约为 未折现的合 约到期
现金流 量。
6.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
报告 期内 本基 金组 合资 产 的流动 性风 险分 析
本基金的基金 管理人在 基 金运作过程中 严格按照 《 公开募集证券 投资基金 运 作管理办法》 及
《公开 募集 开放 式证 券投 资基金 流动 性风 险管 理规 定》( 自 2017 年 10 月 1 日 起施行)等 法规 的要
求对本基金组 合资产的 流 动性风险进行 管理，通 过 独立的风险管 理部门对 本 基金的组合 持仓集中
度指标、流通 受限制的 投 资品种比例以 及组 合在 短 时间内变现能 力的综合 指 标等流动性 指标进行
持续的 监测 和分 析。
本基金所持部 分证券在 证 券交易所上市 ，其余亦 可 在银行间同业 市场交易 ， 部分基金资产 流
通暂时受限制 不能自由 转 让的情况参见 附注。此 外 ，本基金可通 过卖出回 购 金融资产方 式借入短
期资金应对流 动性需求 ， 其上限一般不 超过基金 持 有的债券投资 的公允价 值 。本基金主 动投资于
流动性 受限 资产 的市 值合 计不得 超过 基金 资产 净值 的15% 。
本基金 的基 金管 理人 每日 对基金 组合 资产 中 7 个工 作日可 变现 资产 的可 变现 价值进 行审 慎 评上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 35 页 共 56 页
估与测 算， 确保 每日 确认 的净赎 回申 请不 得超 过7 个工作 日可 变现 资产 的可 变现价 值。
本报告期内， 基金管理 人 坚持组合管理 、分散投 资 的基本原则， 严格按照 法 律法规的有关 规
定和基金合同 约定的投 资 范围与比例限 制实施投 资 管理。本基金 所持大部 分 证券在证券 交易所上
市或银 行间 同业 市场 交易 ，不存 在具 有重 大流 动性 风险的 投资 品种 。
同时，本基金 的基金管 理 人通过合理分 散逆回购 交 易的到期日与 交易对手 的 集中度，按照 穿
透原则对交易 对手的财 务 状况、偿付能 力及杠杆 水 平等进行必要 的尽职调 查 与严格的准 入管理，
以及对不同的 交易对手 实 施交易额度管 理并进行 动 态调整等措施 严格管理 本 基金从事逆 回购交易
的流动性风险 和交易对 手 风险。此外， 本基金的 基 金管理人建立 了逆回购 交 易质押品管 理制度：
根据质押品的 资质确定 质 押率水平；持 续监测质 押 品的风险状况 与价值变 动 以确保质押 品按公允
价值计算足额 ；并在与 私 募类证券资管 产品及中 国 证监会认定的 其他主体 为 交易对手开 展逆回购
交易时 ，可 接受 质押 品的 资质要 求与 基金 合同 约定 的投资 范围 保持 一致 。
综合上述各项 流动性指 标 的监测结果及 流动性风 险 管理措施的实 施，本基 金 在本报告期内 流
动性情 况良 好。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款、结算
备付金 及存 出保 证金 等。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 36 页 共 56 页
本期末
2018 年6 月30 日
1 年以 内 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款
1,287,534.88 - - - 1,287,534.88
结算备 付金
2,535.92 - - - 2,535.92
存出保 证金
1,632.40 - - - 1,632.40
交易性 金融 资产
- - - 67,683,957.80 67,683,957.80
应收利 息
- - - 369.48 369.48
资产总 计 1,291,703.20 - - 67,684,327.28 68,976,030.48
负债
应付证 券清 算款 - - - 283,978.21 283,978.21
应付管 理人 报酬 - - - 29,583.10 29,583.10
应付托 管费 - - - 5,916.61 5,916.61
应付交 易费 用 - - - 54,082.49 54,082.49
其他负 债 - - - 108,443.60 108,443.60
负债总 计 - - - 482,004.01 482,004.01
利率敏 感度 缺口 1,291,703.20 - - 67,202,323.27 68,494,026.47
上年度 末
2017 年 12 月 31 日
1 年以 内 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款 1,685,610.74 - - - 1,685,610.74
结算备 付金 9,222.52 - - - 9,222.52
存出保 证金 545.14 - - - 545.14
交易性 金融 资产 - - - 83,426,133.51 83,426,133.51
应收利 息 - - - 374.68 374.68
其他资 产 - - - - -
资产总 计 1,695,378.40 - - 83,426,508.19 85,121,886.59
负债
应付管 理人 报酬 - - - 35,945.92 35,945.92
应付托 管费 - - - 7,189.19 7,189.19
应付交 易费 用 - - - 78,145.81 78,145.81
其他负 债 - - - 120,000.00 120,000.00
负债总 计 - - - 241,280.92 241,280.92
利率敏 感度 缺口 1,695,378.40 - - 83,185,227.27 84,880,605.67
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰早
者予以 分类 。
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于2018 年6 月30 日 ， 本 基金未 持有 交易 性债 券资 产(2017 年12 月31 日： 无)， 因此 市场 利率 的
变动对 于本 基金 资产 净值 无重大 影响 。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 37 页 共 56 页
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币 计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市的股票和 债券，所
面临的其他价 格风险来 源 于单个证券发 行主体自 身 经营情况或特 殊事项的 影 响，也可能 来源于证
券市场 整体 波动 的影 响。
本基金 的基 金管 理人 在构 建和管 理投 资组 合的 过程 中，以 复制 、跟 踪 180 成 长指数 的方 法 为
原则，根据标 的指数成 份 股票在指数中 的权重确 定 成份股票的买 卖数量， 并 根据标的指 数成份股
及其权重的 变动进行 相应 调整。在因 特殊情况( 如成 份股停牌、 流动性不 足、 法 规法律限 制等)导
致无法获得足 够数量的 股 票时，本基金 可以根据 市 场情况，结合 经验判断 ， 综合考虑相 关性、估
值、流动性 等因素挑 选标 的指数中其 他成份股 或备 选成份股进 行替代(同 行业 股票优先考 虑)，以
期在规 定的 风险 承受 限度 之内， 尽量 缩小 跟踪 误差 。
本基金 采用 完全 复制 法进 行指数 化投 资， 股票 资产 跟踪的 标的 指数 为 180 成 长指数 ，通 过 指
数化分 散投 资降 低其 他价 格风险 。本 基金 投资 于上 证 180 成长 指数 的成 份股 和备选 成份 股的 资 产
比例不低于该 基金资产 净 值的 95%， 同时为更 好地 实现投资目标 ，本基金 也 可少 量投资于 新股、
债券及 中国 证监 会允 许 基 金投资 的其 他金 融工 具， 该部分 资产 比例 不高 于基 金资产 净值 的 5%。此
外，本基金的 基金管理 人 每日对本基金 所持有的 证 券价格实施监 控，定期 运 用多种定量 方法对基
金进行 风险 度量 ，包 括VaR(Value at Risk) 指 标等 来测试 本基 金面 临的 潜在 价格风 险， 及时 可靠
地对风 险进 行跟 踪和 控制 。
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2018 年6 月30 日
上年度 末
2017 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资 产-股 票投 资 67,683,957.80 98.82 83,426,133.51 98.29 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 38 页 共 56 页
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - - - -
交 易 性 金 融 资 产 － 贵 金 属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 67,683,957.80 98.82 83,426,133.51 98.29
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 除业绩 比较 基准 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基 金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2018 年6 月
30 日 ）
上年度 末 （ 2017 年 12 月
31 日 ）
业绩比 较基 准上 升 5% 3,362,374.50 4,132,517.96
业绩比 较基 准下 降 5% -3,362,374.50 -4,132,517.96
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持 续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于 2018 年 6 月 30 日 ，本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属
于第一 层次 的余 额 为82,635,544.06 元， 属于 第二 层 次的余 额 为 790,589.45 元 ， 无属 于第 三层 次
的 余 额(2017 年 12 月 31 日 ： 第 一 层 次 的 余 额 为 82,635,544.06 元 ， 属 于 第 二 层 次 的 余 额 为
790,589.45 元 ，无 属于 第 三层次 的余 额) 。
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券， 若出 现重 大事 项停牌 、 交 易不 活跃(包 括 涨跌停 时的 交易上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 39 页 共 56 页
不活跃)、 或属 于非 公开 发 行等情 况 ， 本 基金 不会 于 停牌日 至交 易恢 复活 跃日 期间 、 交 易不 活跃 期
间及限售期间 将相关股 票 和债券的公允 价值列入 第 一层次；并根 据估值调 整 中采用的不 可观察输
入值对 于公 允价 值的 影响 程度， 确定 相关 股票 和债 券公允 价值 应属 第二 层次 还是第 三层 次。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非 持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2018 年06 月 30 日， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2017 年 12 月 31
日：同)。
(d) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
(2) 除 公允 价值 、 基 金申 购 款和增 值税 外， 截至 资产 负债表 日本 基金 无需 要说 明的其 他重 要事
项。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 40 页 共 56 页
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 67,683,957.80 98.13
其中： 股票 67,683,957.80 98.13
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 1,290,070.80 1.87
7 其他各 项资 产 2,001.88 0.00
8 合计 68,976,030.48 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 期 末指 数投资 按行 业分类 的 境内 股票 投资 组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 908,516.00 1.33
C 制造业 28,328,457.44 41.36
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和
供应业
2,203,110.00 3.22
E 建筑业 3,051,921.60 4.46
F 批发和 零售 业 482,280.25 0.70
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服
务业
1,197,380.00 1.75
J 金融业 26,812,242.94 39.15
K 房地产 业 4,118,039.50 6.01 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 41 页 共 56 页
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利 、 环 境和 公共 设施 管 理业 - -
O 居民服 务 、 修 理和 其他 服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 67,101,947.73 97.97
7.2.2 期 末积 极投资 按行 业分类 的 境内 股票 投资 组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元 ） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 - -
C 制造业 429,224.08 0.63
D
电力、热力、燃气及水生产
和供应 业
71,559.85 0.10
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传输、软件和信息技术
服务业
- -
J 金融业 - -
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、环境和公共设施管理
业
81,226.14 0.12
O
居民服务、修理和其他服务
业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 582,010.07 0.85
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 42 页 共 56 页
7.2.3 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 投资 股票 。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
7.3.1 期 末指 数投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
1 601318 中国平 安 114,056 6,681,400.48 9.75
2 600519 贵州茅 台 9,052 6,621,175.92 9.67
3 600036 招商银 行 213,318 5,640,127.92 8.23
4 601166 兴业银 行 257,700 3,710,880.00 5.42
5 600887 伊利股 份 125,700 3,507,030.00 5.12
6 600276 恒瑞医 药 45,695 3,461,853.20 5.05
7 600016 民生银 行 488,800 3,421,600.00 5.00
8 601668 中国建 筑 558,960 3,051,921.60 4.46
9 600000 浦发银 行 242,737 2,320,565.72 3.39
10 600900 长江电 力 136,500 2,203,110.00 3.22
11 601169 北京银 行 306,062 1,845,553.86 2.69
12 600048 保利地 产 147,100 1,794,620.00 2.62
13 600309 万华化 学 33,900 1,539,738.00 2.25
14 600690 青岛海 尔 75,600 1,456,056.00 2.13
15 600518 康美药 业 61,700 1,411,696.00 2.06
16 600015 华夏银 行 132,572 987,661.40 1.44
17 600703 三安光 电 50,600 972,532.00 1.42
18 601009 南京银 行 122,804 949,274.92 1.39
19 600031 三一重 工 95,600 857,532.00 1.25
20 600741 华域汽 车 32,601 773,295.72 1.13
21 603799 华友钴 业 7,400 721,278.00 1.05
22 600436 片仔癀 6,200 693,966.00 1.01
23 601225 陕西煤 业 82,700 679,794.00 0.99
24 601012 隆基股 份 40,360 673,608.40 0.98
25 600340 华夏幸 福 24,402 628,351.50 0.92
26 600406 国电南 瑞 37,900 598,820.00 0.87
27 601155 新城控 股 18,700 579,139.00 0.85
28 600516 方大炭 素 22,200 541,236.00 0.79
29 600066 宇通客 车 27,500 527,725.00 0.77 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 43 页 共 56 页
30 600606 绿地控 股 75,500 493,770.00 0.72
31 600535 天士力 18,760 484,383.20 0.71
32 600522 中天科 技 50,700 446,667.00 0.65
33 600010 包钢股 份 282,800 438,340.00 0.64
34 601998 中信银 行 63,400 393,714.00 0.57
35 603589 口子窖 6,200 380,990.00 0.56
36 600804 鹏博士 29,650 355,800.00 0.52
37 601997 贵阳银 行 28,500 352,260.00 0.51
38 600699 均胜电 子 13,700 351,953.00 0.51
39 600208 新湖中 宝 88,900 339,598.00 0.50
40 600816 安信信 托 45,236 327,508.64 0.48
41 600760 中航沈 飞 8,700 313,548.00 0.46
42 600482 中国动 力 17,900 312,355.00 0.46
43 600297 广汇汽 车 50,550 296,223.00 0.43
44 600438 通威股 份 40,100 276,690.00 0.40
45 600549 厦门钨 业 17,520 265,953.60 0.39
46 601633 长城汽 车 24,900 244,518.00 0.36
47 601360 三六零 8,400 242,760.00 0.35
48 601216 君正集 团 69,800 235,226.00 0.34
49 601699 潞安环 能 24,700 228,722.00 0.33
50 600704 物产中 大 35,575 186,057.25 0.27
51 600291 西水股 份 13,600 181,696.00 0.27
52 600688 上海石 化 30,300 172,407.00 0.25
53 600737 中粮糖 业 21,200 159,848.00 0.23
54 600466 蓝光发 展 24,700 153,140.00 0.22
55 601238 广汽集 团 13,260 147,716.40 0.22
56 600503 华丽家 族 33,100 129,421.00 0.19
57 603160 汇顶科 技 1,900 123,291.00 0.18
58 603260 合盛硅 业 1,500 105,855.00 0.15
59 603659 璞泰来 1,300 83,057.00 0.12
60 603305 旭升股 份 900 26,937.00 0.04
7.3.2 期 末积 极投资 按公 允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的所 有股 票投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
1 600485 信威集 团 25,800 376,422.00 0.55
2 601330 绿色动 力 4,971 81,226.14 0.12 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 44 页 共 56 页
3 603693 江苏新 能 5,384 48,456.00 0.07
4 603650 彤程新 材 1,693 36,331.78 0.05
5 603706 东方环 宇 1,765 23,103.85 0.03
6 603105 芯能科 技 3,410 16,470.30 0.02
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600309 万华化 学 1,539,210.00 1.81
2 600031 三一重 工 811,846.00 0.96
3 603799 华友钴 业 790,644.84 0.93
4 601318 中国平 安 719,063.00 0.85
5 601668 中国建 筑 715,548.00 0.84
6 600406 国电南 瑞 673,076.12 0.79
7 600010 包钢股 份 496,152.00 0.58
8 600760 中航沈 飞 338,596.00 0.40
9 600438 通威股 份 325,669.00 0.38
10 601360 三六零 305,067.76 0.36
11 600549 厦门钨 业 290,015.00 0.34
12 600690 青岛海 尔 268,165.87 0.32
13 600291 西水股 份 203,517.00 0.24
14 601238 广汽集 团 191,184.00 0.23
15 600535 天士力 161,784.00 0.19
16 600699 均胜电 子 159,675.00 0.19
17 601009 南京银 行 151,836.00 0.18
18 600036 招商银 行 115,568.00 0.14
19 603260 合盛硅 业 110,765.00 0.13
20 603259 药明康 德 102,405.60 0.12
注：买 入金 额不 包括 相关 交易费 用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 45 页 共 56 页
值比例 （％ ）
1 600519 贵州茅 台 1,451,857.00 1.71
2 601766 中国中 车 1,408,460.00 1.66
3 603259 药明康 德 615,855.90 0.73
4 600637 东方明 珠 505,497.00 0.60
5 600177 雅戈尔 437,250.00 0.52
6 600109 国金证 券 366,736.00 0.43
7 600415 小商品 城 292,132.00 0.34
8 600718 东软集 团 272,251.00 0.32
9 600663 陆家嘴 259,146.00 0.31
10 600061 国投资 本 200,811.00 0.24
11 600649 城投控 股 194,427.25 0.23
12 600535 天士力 175,508.00 0.21
13 600036 招商银 行 175,058.00 0.21
14 600233 圆通速 递 122,879.98 0.14
15 601166 兴业银 行 117,660.00 0.14
16 601801 皖新传 媒 116,186.00 0.14
17 601318 中国平 安 111,186.00 0.13
18 600887 伊利股 份 109,425.00 0.13
19 601066 中信建 投 108,053.10 0.13
20 600016 民生银 行 107,192.00 0.13
注：卖 出金 额不 包括 相关 交易费 用。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 10,063,001.94
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 9,357,005.75
注：买 入股 票成 本、 卖出 股票收 入均 不包 括相 关交 易费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 46 页 共 56 页
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 未投 资股 指期 货。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 未投 资股 指期 货。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 未投 资国 债期 货。
7.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 未投 资国 债期 货。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 47 页 共 56 页
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 未投 资国 债期 货。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
上证180 成长ETF 基金 截 至2018 年6 月30 日持 仓 前十名 证券 中的 招商 银行 （600036）于 2018
年5 月4 日 收到 银保 监会 处罚通 知 。 由 于公 司存 在： （一 ） 内控 管理 严重 违反 审慎经 营规 则； （ 二）
违规批 量转 让以 个人 为借 款主体 的不 良贷 款； （三） 同业投 资业 务违 规接 受第 三方金 融机 构信 用 担
保； （ 四） 销售 同业 非保 本 理财产 品时 违规 承诺 保本 ； （五） 违规 将票 据贴 现资 金直接 转回 出票 人
账户； （六 ）为 同业 投资 业 务违规 提供 第三 方金 融机 构信用 担保 ； （ 七） 未将 房 地产企 业贷 款计 入
房地产 开发 贷款 科目 ； （ 八 ）高管 人员 在获 得任 职资 格核准 前履 职； （九 ）未 严 格审查 贸易 背景 真
实性办 理银 行承 兑业 务； （ 十）未 严格 审查 贸易 背景 真实性 开立 信用 证； （十 一 ）违规 签订 保本 合
同销售 同业 非保 本理 财产 品； （十 二） 非真 实转 让信 贷资产 ； （十 三） 违规 向典 当行发 放贷 款； （ 十
四）违 规向 关系 人发 放信 用贷款 ；被 处以 罚款 。
上证180 成长ETF 基金 截 至2018 年6 月30 日持 仓 前十名 证券 中的 兴业 银行 （601166）于 2018
年5 月4 日 收到 银保 监会 处罚通 知 。 由 于公 司存 在： （一 ） 重 大关 联交 易未 按 规定审 查审 批且 未向
监管部 门报 告； （二 ）非 真 实转让 信贷 资产 ； （ 三） 无 授信额 度或 超授 信额 度办 理同业 业务 ； （ 四）
内控管 理严 重违 反审 慎经 营规则 ， 多家 分支 机构 买 入返售 业务 项下 基础 资产 不合规 ； （ 五 ） 同 业投
资接受 隐性 的第 三方 金融 机构信 用担 保； （六 ）债 券 卖出回 购业 务违 规出 表； （ 七）个 人理 财资 金
违规投 资； （ 八） 提 供日 期 倒签的 材料 ； （九） 部分 非 现场监 管统 计数 据与 事实 不符； （ 十） 个 别董
事未经 任职 资格 核准 即履 职； （ 十一 ）变 相批 量转 让 个人贷 款； （十 二） 向四 证 不全的 房地 产项 目
提供融 资； 被处 以罚 款。
本基金 管理 人通 过对 上述 上市公 司进 行进 一步 了解 和分析 ，认 为上 述处 分不 会对公 司的 投资
价值构 成实 质性 影响 ，因 此本基 金管 理人 对上 述证 券的投 资判 断未 发生 改变 。报告 期内 ，本 基金
投资的 前十 名证 券的 其余 八名证 券的 发行 主体 没有 被监管 部门 立案 调查 或在 本报告 编制 日前 一年
内受到 公开 谴责 、处 罚的 情况。
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 48 页 共 56 页
7.12.2
基金投资的前十名股 票未 超出基金合同规定的 备选 股票库。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 1,632.40
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 369.48
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,001.88
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
7.12.5.1 期 末指 数投资 前十 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
本基金 本报 告期 末指 数投 资前十 名股 票中 不存 在流 通受限 情况 。
7.12.5.2 期 末积 极投资 前五 名股票 中存 在流通 受限 情况的 说明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值
占基金 资产
净值比 例 （%）
流通受 限情 况说 明
1 600485 信威集 团 376,422.00 0.55 重大事 项停 牌
2 603693 江苏新 能 48,456.00 0.07 新股流 通受 限
3 603706 东方环 宇 23,103.85 0.03 新股流 通受 限
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 49 页 共 56 页
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
8.1.1 本 基金 的期末 基金 份额持 有人 户数及 持有 人结构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
375 111,345.18 37,822,258.00 90.58% 3,932,183.00 9.42%
8.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份） 占上市 总份 额
比例
1 邬光华 213,301.00 0.51%
2 李晓青 207,641.00 0.50%
3
云南国 际信 托有 限公 司－ 云霞 17 期
集合资 金信 托计 划
200,200.00 0.48%
4 陈滨 149,000.00 0.36%
5 周庆杰 126,859.00 0.30%
6 张燕平 121,300.00 0.29%
7 赵强 101,900.00 0.24%
8 夏爱萍 100,000.00 0.24%
9 洪长运 90,800.00 0.22%
10 朱沧生 90,000.00 0.22%
11 黄道旭 90,000.00 0.22%
12
中国银 行－ 华宝 上 证 180 成长交 易
型开放 式指 数证 券投 资基 金
37,621,858.00 90.10%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
0.00 0.0000%
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 50 页 共 56 页
8.4 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有 本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 51 页 共 56 页
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2011 年8 月 4 日 ） 基金 份额 总额 821,754,441.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 47,754,441.00
本报告 期基 金总 申购 份额 1,000,000.00
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 7,000,000.00
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 41,754,441.00
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 52 页 共 56 页
§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 本基 金未 召开 基金份 额持 有人 大会 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金管 理人 的重 大人 事 变动
2018 年 4 月 11 日,经 公司 董事会 审议 通过,聘 任李 慧 勇为公 司副 总经 理。 该事 项经中 国证 券
投资基 金业 协会 备案 ，并 在指定 媒体 上披 露。
2 、基 金托 管人 的专 门基 金 托管部 门的 重大 人事 变动
本报告 期内 ，基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 无重 大人事 变动 。
10.3 涉 及基 金管理 人 、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 资产 和基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 发生 变更 。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
基金管 理人 为本 基金 聘任 的会计 师事 务所 向本 基金 提供的 审计 服务 持续 期限 为： 会计 事 务 所
变更之 日（2015 年 12 月15 日） 起至 本报 告期 末。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 管理 人和 托管 人及其 高级 管理 人员 未有 受到稽 查或 处罚 的情 况。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元 的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 53 页 共 56 页
交易单 元
数量 成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
备注
中泰证 券 1 18,872,361.87 100.00% 17,575.94 100.00% -
国信证 券 1 - - - - -
注：基 金管 理人 选择 交易 单元的 标准 和程 序如 下：
（1 ） 选 择标 准: 资力 雄厚 ， 信誉 良好， 注册 资本 不 少于 5 亿元 人民 币； 财务 状况良 好， 各项 财务
指标显示公 司 经营状况 稳 定；经营行为 规范，最 近 两年未因重大 违规行为 受 到中国证监 会和中国
人民银 行处 罚 ； 内 部管 理 规范 、 严 格 ， 具 备健 全的 内控制 度 ， 并 能满 足基 金 运作高 度保 密的 要求 ；
具备基金运作 所需要的 高 效、安全的通 讯条件， 交 易设施符合代 理本基金 进 行证券交易 的需要，
并能为本基金 提供全面 的 信息服务；研 究实力较 强 ，有固定的研 究机构和 专 门的研究人 员，能及
时为本基金提 供高质量 的 咨询服务，并 能根 据基 金 投资的特定要 求，提供 专 门研究报告 ；适当的
地域分 散化 。
（2 ） 选择 程序： （a ）服 务 评价； （b） 拟定 备选 交易 单元； （c） 签约 。
2. 本 基金 本报 告期 券商 交 易单元 无新 增。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
本基金 本报 告期 内未 租用 证券公 司交 易单 元进 行其 它证券 投资 。
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
上证180 成长 交易 型开 放 式指数 证
券投资 基 金2017 年第 4 季 度报告
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 1 月 22 日
2
上证180 成长 交易 型开 放 式指数 证
券投资 基金 招募 说明 书 （ 更新 ） 摘
要
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 3 月 17 日
3
上证180 成长 交易 型 开 放 式指数 证
券投资 基 金2017 年 度报 告 （摘 要）
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 3 月 27 日
4
华宝基 金管 理有 限公 司关 于旗下
基金修 订基 金合 同有 关条 款的公
告
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 3 月 28 日
5
华宝基 金管 理有 限公 司关 于旗下
部分基 金增 加国 盛证 券有 限责任
公司为 一级 交易 商的 公告
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 3 月 29 日 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 54 页 共 56 页
6
上证180 成长 交易 型开 放 式指数 证
券投资 基 金2018 年第 1 季 度报告
上海证 券报 、 中 国证
券报、 证券 时报 以及
基金管 理人 网站
2018 年 4 月 21 日
§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况
报告期 末持 有基 金情
况
序
号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20%的 时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份 额
份额
占比
中
国
银
行
－
华
宝
上
证
18
0
成
长
交
易
型
开
放
式
指
数
证
券
投
资
基
金
1
20180101~201806
30
43,621,858.
00
6,000,000.
00
12,000,000.
00
37,621,858.
00
90.10
%
产品特 有风 险 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 55 页 共 56 页
报告期 内本 基金 出现 单一 投资者 持有 基金 份额 比例 超过 20% 的 情况 。 在 单一 投 资者持 有基 金份 额比 例
较 高的情况 下，如 该投资者 集中赎回 ，可能 会增加基 金的流动 性风险 。此外， 由于基金 在遇到 大额
赎 回的时候 可能需 要变现部 分资产， 可能对 持有资产 的价格形 成冲击 ，增加基 金的市场 风险。 基金
管理人 将专 业审 慎、 勤勉 尽责地 运作 基金 资产 ， 加 强防范 流动 性风 险、 市场 风险， 保护 持有 人利 益 。
11.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
基金管 理人 于2018 年 3 月28 日发 布 《 华宝 基金 管 理有限 公司 关于 旗下 基金 修订基 金合 同
有 关条款的 公告》 ，公司根据 《公开募 集开放式 证券投 资基金流 动性风险 管理规 定》 ， 对旗下 部
分 基金基金 合同有 关条款进 行修订并 相应修 订了托管 协议，具 体修订 内容详见 公司公告 ，请投
资者予 以关 注。 上证 180 成长 ETF2018 年半年 度报告
第 56 页 共 56 页
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
中国证 监会 批准 基金 设立 的文件 ；
上证180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 基金 合同；
上证180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 招募 说明书 ；
上证180 成 长交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 托管 协议；
基金管 理人 业务 资格 批件 、营业 执照 和公 司章 程；
基金管 理人 报告 期内 在指 定报刊 上披 露的 各种 公告 ；
基金托 管人 业务 资格 批件 和营业 执照 。
12.2 存 放地 点
以上文 件存 于基 金管 理人 及基金 托管 人住 所备 投资 者查阅 。
12.3 查 阅方 式
投资者可以通 过基金管 理 人网站，查阅 或下载基 金 合同、招募说 明书、托 管 协议及基金的 各
种定期 和临 时公 告。
华 宝基 金管理 有限 公司
2018 年 8 月 24 日
