国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
国联安双 佳信用债券型证券投资 基金(LOF)
2018 年半年度 报告
2018 年 6 月 30 日
基金 管理 人： 国 联安 基金 管理 有限 公司
基金 托管 人： 中 国光 大银 行股 份有 限公 司
报告 送出 日期 ： 二〇 一八 年八 月二 十四 日 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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1
重要提示及目录
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资 料不存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及 连带的法律责任。本半年度报告 已经三分之二以上
独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国光大银行股份 有限公司根据本基金合同规定，于 2018 年 8 月 23 日复核了本报
告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财 务会计报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有 风险，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招募说明书及其更新。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年 1 月 1 日起至 6 月 30 日止。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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1.2 目录
1
重要提示及目录 ....................................................................................................................... 2
1.1 重要提示.......................................................................................................................... 2
2
基金简介.................................................................................................................................. 5
2.1 基金基本情况................................................................................................................... 5
2.2 基金产品说明................................................................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金托管人 ................................................................................................. 5
2.4 信息披露 方式................................................................................................................... 6
2.5 其他相关资料................................................................................................................... 6
3
主要 财务 指标 和 基金 净值 表现 .................................................................................................. 6
3.1 主要会计数据和财务指标 ................................................................................................. 6
3.2 基金净值表现................................................................................................................... 7
4
管理人报告 .............................................................................................................................. 8
4.1 基金管理人及基金经理情况.............................................................................................. 8
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明......................................................... 10
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ................................................................... 10
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ..................................................... 10
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ..................................................... 11
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明................................................................ 11
4.7 管理人对报告期 内基金利润分配情况的说明 ................................................................... 12
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................................ 12
5
托管人报告 ............................................................................................................................ 12
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明....................................................................... 12
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........... 13
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ......................... 13
6
半年 度财 务会 计 报告 （未 经审 计） ......................................................................................... 14
6.1 资产负债表 .................................................................................................................... 14
6.2 利润表 ........................................................................................................................... 15
6.3 所有者权益（基金净值）变动表..................................................................................... 16
6.4 报表附注........................................................................................................................ 17
7
投资组合报告......................................................................................................................... 36
7.1 期末基金资产组合情况................................................................................................... 36
7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合.............................................................................. 37
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 37
7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 .................................................................................. 37
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合.............................................................................. 37
7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细.............................. 38
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................. 38
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................. 38
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细............................. 38
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .............................................................. 39
7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ............................................................... 39
7.12 投资组合报告附注 ........................................................................................................ 39
8
基金 份额 持有 人 信息 .............................................................................................................. 40
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 .......................................................................... 40 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况................................................................ 40
8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................. 40
9
开放 式基 金份 额 变动 .............................................................................................................. 40
10
重大事件揭示 ....................................................................................................................... 41
10.1 基金份额持有人大会决议 ............................................................................................. 41
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ..................................... 41
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ....................................................... 42
10.4 基金投资策略的改变 .................................................................................................... 42
10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ............................................................................. 42
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................................ 42
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ........................................................................ 42
10.8 其他重大事件 ............................................................................................................... 44
11 影响 投 资者 决策 的其 他重 要信 息............................................................................................. 46
12
备查文件目录 ....................................................................................................................... 47
12.1 备查文件目录 ............................................................................................................... 47
12.2 存放地点 ...................................................................................................................... 47
12.3 查阅方式 ...................................................................................................................... 47 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金名称 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)
基金简称 国联安双佳信用债券(LOF)
场内简称 国安双佳
基金主 代码 162511
交易代码 162511
基金运作方式 契约开放式
基金合同生效日 2015 年 6 月 5 日
基金管理人 国联安基金管理有限公司
基金托管人 中国光大银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 1,280,352,889.19 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基金产品说明
投资目标
在严格控制风险的前提下， 通过积极主动地投资管理， 力争获取高于业绩
比较基准的投资收益。
投资策略
本基金主要采取利率策略、 信用策略、 息差策略、 可转债投资策略等积极
投资 策略 ， 在严 格控 制利 率风 险、 信用 风险 以 及流动性风险的基础上， 主
动管理寻找价值被低估的固定收益投资品种， 构建及调整固定收益投资组
合， 以期 获得 最大 化的 债券 收益 ； 并通 过适 当参 与二 级市 场权 益类 品种 投
资，力争获取超额收益。
业绩比较基准 中债综合指数
风险收益特征
本基金为债券型基金， 属于证券投资基金中的低风险品种， 其预期风险与
收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。
2.3 基金管理人和基金托管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 国联安基金管理有限公司 中国光大银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名 褚怡之 石立平
联系电话 021-38992807 010-63639180
电子邮箱
customer.service@cpicfunds.co
m shiliping@cebbank.com
客户服务电话
021-38784766/4007000365 95595
传真
021-50151582 010-63639132
注册地址 中国（上海）自由贸易试验区 北京市西城区太平桥大街25国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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陆家嘴环路1318 号9楼 号、甲25号中国光大中心
办公地址
中国（上海）自由贸易试验区
陆家嘴环路1318 号9楼
北京市西城区太平桥大街25 号
中国光大中心
邮政编码
200121 100033
法定代表人 于业明 李晓鹏
2.4 信息披露方式
本基金选定的信息披露报纸名称
中国 证券 报、 上海 证券 报、 证券 时报 及深 交
所网站
登载基金 半 年度报告正文的管理人互联网网址 www.cpicfunds.com
基金 半年度报告备置地点
中 国 （ 上 海） 自 由 贸易 试 验区 陆 家 嘴环 路
1318 号 9 楼
2.5 其他相关资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京西城区金融大街 27 号投资广场 23 层
3
主要财务指标和 基金净值表现
3.1 主要会计数据和财务指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 报告期（2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日）
本期已实现收益 12,564,793.96
本期利润 16,778,138.18
加权平均基金份额本期利润 0.0167
本期加权平均净值利润率 1.65%
本期基金份额净值增长率 1.70%
3.1.2 期末数据和指标 报告期末(2018 年 6 月 30 日)
期末可供分配利润 171,341,839.23
期末可供分配基金份额利润 0.1338
期末 基金资产净值 1,215,954,696.24
期末基金份额净值 0.950
3.1.3 累计期末指标 报告期末(2018 年 6 月 30 日)
基金份额累计净值增长率 15.75%
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）
扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，包含停牌股票按
公允价值调整的影响；
2、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，例如，开放式基金的申购赎回费等，国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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计入费用后实际收益要低于所列数字；
3、 对期 末可 供分 配利 润， 采用 期末 资产 负债 表中 未分 配利 润与 未分 配利 润中 已实 现部 分的 孰低
数。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金 份额 净值 增 长率 及其 与同 期业 绩比 较基 准收 益率 的比 较
阶段
份额净值增
长率 ①
份额净值增
长率标准差
②
业绩比较基
准收益率 ③
业绩比较基
准收益率标
准差 ④
① －③ ②－ ④
过去一个月 0.51% 0.07% 0.34% 0.06% 0.17% 0.01%
过去三个月 1.11% 0.06% 1.01% 0.10% 0.10% -0.04%
过去六个月 1.70% 0.05% 2.16% 0.08% -0.46% -0.03%
过去一年 3.81% 0.09% 0.83% 0.06% 2.98% 0.03%
过去三年 15.99% 0.10% -0.04% 0.08% 16.03% 0.02%
自基金份额转
换日次日起至
今
15.75% 0.10% -0.21% 0.08% 15.96% 0.02%
注：1、 本基 金份 额转 换日 为 2015 年 6 月 4 日， 在转 换日 日终 ， 双佳 A 和双佳 B 以各自的份额
净值 为基 础， 按照 本基 金的 基金 份额 净值 （NAV ） 转换 为国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金 （LOF ）
的份额；
2、 上述 基 金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用， 计入费用后实际收益水平要低
于所列数字。
3.2.2 自基金转型以来 基金份额累计净值 增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较
国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势对比图
（2015 年 6 月 5 日至 2018 年 6 月 30 日） 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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注：1、 本基 金份 额转 换日 为 2015 年 6 月 4 日， 在转 换日 日终 ， 双佳 A 和双佳 B 以各自的份额
净值 为基 础， 按照 本基 金的 基金 份额 净值 （NAV ） 转换 为国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金 （LOF ）
的份额 ；
2、本基金业绩比较基准为中债综合指数；
3、原国联安双佳信用分级债券型证券投资基金的基金合同于 2012 年 6 月 4 日生效。本基金建
仓期为自基金合同生效之日起的 6 个月，建仓期结束时各项资产配置符合合同约定；
4、 上述 基金 业绩 指标 不包 括持 有人 认购 或交 易基 金的 各项 费用 ， 计入 费用 后实 际收 益水 平要 低
于所列数字。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经理情况
4.1.1 基金 管理 人及 其 管理 基金 的经 验
国联安基金管理有限公司是中国第一家获准筹 建的中外合资基金管理公司， 其中方股东为太平
洋资产管理有限责任公司，由中国太 平洋 保险 （ 集团 ）股 份有 限公 司控 股； 外方 股东 为德 国安 联集
团，是全球顶级综合性金融集团之一。截至本报 告期末，公司共管理三十七只开 放式基金。国联安
基金管理有限公司拥有国际化的基金管理团队， 借鉴外方先进的公司治理和风险 管理经验，结合本
地投资研究与客户服务的成功实 践，秉持“ 稳健 、专 业、 卓越 、信 赖” 的经 营理 念， 力 争成 为中 国基
金业最佳基金管理公司之一。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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4.1.2 基金 经理 （或 基 金经 理小 组） 及基 金经 理助 理的 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理
（助理）期限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
吕中凡
本基 金基金经
理、兼任国联
安新精选灵活
配置混合型证
券投资基金基
金经理、兼任
国联安鑫盈混
合型证券投资
基金基金经
理、国联安德
盛安心成长混
合型证券投资
基金基金经
理、国联安德
盛增利债券证
券投资基金基
金经理、国联
安睿利定期开
放混合型证券
投资基金基金
经理、国联安
信心增长债券
型证券投资基
金基金经理、
国联安鑫禧灵
活配置混合型
证券投资基金
基金经理
2015-05-2
0
-
7 年（自
2011 年起）
吕中凡，硕士研究生。2005 年 7
月至 2008 年 7 月在华虹宏力半导
体制 造有 限公 司 （原 宏力 半导 体制
造有 限公 司） 担任 企业 内部 管理 咨
询管理师一职 。 2009 年 3 月至 2011
年 3 月在上海远东资信评估有限
公司 （原 上海 远东 鼎信 财务 咨询 有
限公司）担任信用评估项目经理。
2011 年 5 月加入国联安基金管理
有限 公司 ， 历任 信用 研究 信用 分析
员、 债券 组合 助理 、 基金 经理 助理
等职位。2015 年 5 月起任国联安
新 精 选灵 活配 置混 合 型证 券投 资
基金基金经理。2015 年 5 月起兼
任 国 联安 双佳 信用 债 券型 证券 投
资基金（LOF ） 基 金 经理 。2015
年 7 月至 2018 年 3 月兼任国联安
鑫 富 混合 型证 券投 资 基金 基金 经
理。2016 年 9 月起兼任国联安鑫
盈混合型证券投资基金基金经理。
2016 年 10 月起兼任国联安德 盛安
心 成 长混 合型 证券 投 资基 金基 金
经理。 2016 年 11 月起兼任国联安
德 盛 增利 债券 证券 投 资基 金基 金
经理。 2016 年 12 月起兼任国联安
睿 利 定期 开放 混合 型 证券 投资 基
金基金经理。 2017 年 3 月起至 2018
年 6 月兼任国联安鑫怡混合型证
券投资基金基金经理。2017 年 9
月 起 兼任 国联 安信 心 增长 债券 型
证券投资基金基金经理。 2018 年 3
月 起 兼任 国联 安鑫 禧 灵活 配置 混
合型证券投资基金基金经理。
注：1、基金经理的任职日期和离职日期为公司对外公告之日；
2、证券从业年限的统计标准为证券行业的工作经历年限；
3、沈丹女士自 2018 年 7 月 16 日起担任本基金基金经理（2018 年 7 月 16 日公告） 。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规 守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人 民共和国证券投资基金法》 、 《 国联安双佳信用债
券型证券投资基金(LOF) 基金 合同 》 及其 他相 关法 律法 规、 法律 文件 的规 定， 本着 诚实 信用 、 勤勉 尽
责的原则管理和运用基金财产，在严格控制风险 的前提下，为基金份额持有人谋 求最大利益。本基
金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 管理人对报告期内公平交易情况的 专项说明
4.3.1 公平 交易 制度 的 执行 情况
本基金管理人遵照相应法律法规和内部规章， 制定并完善了《国联安基金管 理有限公司公平交
易制 度》 （以 下简 称“ 公平 交易 制度” ） ，用 以规 范包 括投 资授 权 、研 究分 析、 投资 决策 、交 易执 行以
及投资管理过程中涉及的实施效果与业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。
本报告期内，本基金管理人严格执行公平交易 制度的规定，公平对待不同投 资组合，确保各投
资组合在获得投资信息、投资建议和投资决策等 方面均享有平等机会；在交易环 节严格按照时间优
先，价格优先的原则执行指令；如遇指令价位相 同或指令价位不同但市场条件 都 满足 时， 及时 执行
交易系统中的公平交易模块；采用公平交易分析 系统对不同投资组合的交易价差 进行定期分析；对
投资流程独立稽核等。
本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交 易所公开竞价同日反向交易成 交较少的单边交易
量未发现有超过该证券当日成交量 5% 的情况。公平交易制度总体执行情况良好。
4.3.2 异常 交易 行为 的 专项 说明
本报告期内未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的无法解释的异常交易行为。
4.4 管理人对报告期内基金的投资策略 和业绩表现的说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018 年上半年，宏 观经济显现出 CPI 低位徘徊、PPI 震荡上行的总体趋势。过去 6 个月，除 2
月因春节效应，CPI 同比增长 2.9% 之外，其他 5 个月 CPI 同比增幅均保持在 2% 以下的较低水平，
食品价格（特别是猪肉价格）萎靡不振是 CPI 维持低位的主要原因。预计全年通胀都将保持温和态
势。同样，受季节性因素影响 PPI 在 1 季度基本平稳，3 月中下旬伴随企业复工，前期受到抑制的
生产性需求逐渐释放，叠加外围市场原油等生产资料价格的不断上涨，PPI 在 2 季度出现阶段性回
升态势。从分项数据来看，原材料库存指数、生 产经营活动预期指数有所上升， 但其余指数均有 下
降。PMI 指数上半年均在 50% 以上的景气区间运行，显示经济总体呈平稳的态势。但从分项来看，国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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目前基建、房地产投资低迷，且由于 2 季度起，中美贸易战爆发并且逐步升级，未来经济发展的不
确定性增大，目前市场对经济的悲观预期加重，经济增长动力更多将转移至内需增长，前景难测。
与 2017 年相比， 2018 年货币政策出现实质转向， 由“ 紧平衡” 向“ 适度宽松” 转变的大基调完全确
立。 具体 来看 ， 去年 底今 年初 ， 人民 银行 发布 了关 于在 春节 期间 建立“ 临时准备金动用安排” （CRA ）
制度的公告，即在现金投放中占比较高的全国性 商业银行在春节期间 存在 临时 流 动性 缺口 时可 临时
使用不超过两个百分点的法定存款准备金， 使用期限为 30 天， 这一 举措 大大 缓解 了春 节前 后市 场资
金的紧张程度。 3 月和 6 月中 下旬 ， 美联 储连 续两 次加 息， 联邦 基金 利率 目标 区间 被调 升至 1.75% 至
2.00% 水平 。央 行 3 月采取跟随操作，上 调 OMO/SLF/MLF 等各期限流动性工具利率 5bp ，6 月未跟
随。同时，考虑到国内去年施行的去杠杆政策取 得实效、实体企业融资愈发困难 、中美贸易战不确
定性增加等多方面因素，央行在 4 月 21 日和 6 月 25 日连续两次实施定向降准各 0.5 个百分点，变
相对市场“ 放水” 。因 此， 上半 年市 场整 体 流动 性除 跨月 、跨 季前 几个 交易 日会 出现 短 时局 部紧 张的
情况 外， 基本 保持 全面 宽松 状态 。 总体 来看 ， 市场 流动 性宽 松基 调确 立， 收益 率曲 线整 体增 陡下 行。
为保持基金净值增长率的平稳性，本基金在继 续配置了部分中长久期利率债 和中高资质中等久
期中票、企债，在取得稳定的基础性收益同时， 跟随市场一起获取了价差收益。 同时，本基金管理
人考虑到产能过剩行业等公司债务负担逐渐加重，降低了持仓中信用资质偏弱的债券比重。
4.4.2 报告 期内 基金 的 业绩 表现
本报告期内，本基金的份额净值增长率为 1.70% ，同期业绩比较基准收益率 为 2.16% 。
4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行 业走势的简要展望
根据目前市场各类机构判断，同时考虑季节性因素，3 季度 CPI 可能会小幅上涨，但上涨幅度
预计有限。未来，PPI 将在基数效应减弱和周期性力量弱 化的双重作用下缓步下行 。而全球经济在
经历了去年的快速复苏之后，2018 年很可能是波动率极高的一年，中美贸易战升级很可能会给下半
年国内经济带来更多不确定因素。 外围市场出现分化， 美国 3 、4 季度大概率将继续加息且经济持续
走强、欧日经济增速放缓。在政策方面，为对冲 国内经济的趋势性下滑和贸易战 的影响，国家出台
适度刺激的 积极政策的概率明显提升，流动性将 持续保持宽松。尽管仍有不确定 因素，下半年固定
收益市场大概率将继续在震荡中走强。
综上，本基金管理人计划在未来保持该基金持仓结构不变。择时适度增加杠杆，增厚收益。
4.6 管理人对报告期内基金估值程序等 事项的说明
公司内部建立估值工作小组对证券估值负责。 估值工作小组由公司运营部、 权益投资部、交易国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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部、监察稽核部、风险管理部、量化投资部、研 究部部门经理组成，并根据业务 分工履行相应的职
责，所有成员都具备丰富的专业能力和估值经验 ，参与估值流程各方不存在重大 利益冲突。基金经
理不直接参与估 值决策，估值决策由估值工作小组成员 1/2 以上多数票通过，量化投资部、权益投
资部、投资组合管理部对估值决策必须达成一致 ，估值决策由公司总经理签署后 生效。对于估值政
策，公司和基金托管银行有充分沟通，积极商讨 达成一致意见；对于估值结果， 公司和基金托管银
行有详细的核对流程，达成一致意见后才能对外 披露。会计师事务所认可公司基 金估值的政策和流
程的适当性与合理性。
4.7 管理人对报告期内基金利润分配情 况的说明
根据法律法规的规定和本基金基金合同的约定 ，以及本基金实际运作情况， 本基金对本报告期
内利润分配情况如下，符合本基 金基金合同的相关规定。
本基金以截止至 2018 年 3 月 31 日的可供分配利润为基准， 分别 于 2018 年 4 月 23 日和 2018 年
4 月 24 日实施场外以及场内分红， 向截止 至 2018 年 4 月 19 日在本基金注册登记人国联安基金管理
有限公司登记在册的场外基金份额持有人以及截止至 2018 年 4 月 20 日在本基金注册登记人国联安
基金管理有限公司登记在册的场内基金份额持有人，按每 10 份基金份额 0.46 元派发红利。共发放
红利 29,499,444.42 元。
本基金以截止至 2018 年 5 月 31 日的可供分配利润为基准，分别于 2018 年 7 月 2 日和 2018 年
7 月 3 日实施场外以及场内分红，向截止至 2018 年 6 月 28 日在本基金注册登记人国联安基金管理
有限公司登记在册的场外基金份额持有人以及截止至 2018 年 6 月 29 日在本基金注册登记人国联安
基金管理有限公司登记在册的场内基金份额持有人，按每 10 份基金份额 0.48 元派发红利。共发放
红利 61,454,581.53 元。
4.8 报告期内管理人对本基金持有人数 或基金资产净值预警情形的说明
无。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情 况声明
本报 告期 内， 中国 光大 银行 股份 有限 公司 在国 联安 双佳 信用 债券 型证 券 投资基金(LOF) （以下称
“本 基金 ” ） 托管 过程 中， 严格 遵守 了 《证 券投 资基 金法 》 、 《证 券投 资基 金运 作管 理办 法》 、 《证 券投
资基金信息披露管理办法》及其他法律法规、基 金合同、托管协议等的规定，依 法安全保管了基金国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 13 页共 48 页
的全部资产，对本基金的投资运作进行了全面的 会计核算和应有的监督，对发现 的问题及时提出了
意见和建议。同时，按规定如实、独立地向监管 机构提交了本基金运作情况报告 ，没有发生任何损
害基金份额持有人利益的行为，诚实信用、勤勉尽责地履行了作为基金托管人所应尽的义务。
5.2 托管人对报告期内本基金投资运作 遵规守信、净值 计算、利润分配等情 况的说明
本报告期内，中国光大银行股份有限公司依据 《证券投资基金法》 、 《证券投 资基金运作管理办
法》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露管 理办 法》 及其 他法 律法 规、 基金 合同 、托 管协 议 等的 规定 ，对 基金
管理人的投资运作、信息披露等行为进行了复核 、监督，未发现基金管理人在投 资运作、基金资产
净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基 金费用开支等方面存在损害基金 份额持有人利益的
行为。该基金在运作中遵守了有关法律法规的要 求，各重要方面由投资管理人依 据基金合同及实际
运 作 情 况 进 行 处 理 。 本 报 告 期 内 ， 本 基 金 对 基 金 份 额 持 有 人 进 行 了 利 润 分 配 ， 分 配 金 额 为
90,954,025.95 元。
5.3 托管人对本半年度报告中财务信息 等内容的真实、准确和完整发表意见
中国光大银行股份有限公司依法对基金管理人编制的《国联安双佳信用债券型证券投资基金
(LOF)2018 年半年度报告》进行了复核，认为报告中相关财务指标、净值表现 、财务会计报告（注：
财务会计报告中的 “金融工具风险及管理” 部分未在托管人复核范围内） 、 投资组合报告等内容真实、
准确。国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 14 页共 48 页
6
半年 度财 务会 计 报告 （未 经审 计）
6.1 资产负债表
会计主体：国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)
报告截止日：2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
资产 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
资 产：
- -
银行存款 6.4.7.1 30,994,339.64 165,979,964.90
结算备付金
4,933,330.62 322,370.60
存出保证金
91,502.78 18,149.25
交易性金融资产 6.4.7.2 1,338,598,756.00 989,480,325.31
其中：股票投资
- -
基金投资
- -
债券投资
1,338,598,756.00 989,480,325.31
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产 6.4.7.3 - -
买入返售金融资产 6.4.7.4 - 147,496,276.25
应收证券清算款
- -
应收利息 6.4.7.5 19,010,482.34 25,018,933.03
应收股利
- -
应收申购款
993.64 -
递延所得税资产
- -
其他资产 6.4.7.6 - -
资产总计
1,393,629,405.02 1,328,316,019.34
负债和所有者权益 附注号
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
负 债：
- -
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债 6.4.7.3 - -
卖出回购金融资产款
152,000,000.00 -
应付证券清算款
17,746,369.07 31,565,599.58
应付赎回款
- 213,018.77
应付管理人报酬
629,922.74 2,476,192.09
应付托管费
171,190.77 707,483.46
应付销售服务费
- - 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 15 页共 48 页
应付交易费用 6.4.7.7 12,784.06 42,070.45
应交税费
1,107,771.24 996,213.94
应付利息
-48,789.69 -
应付利润
5,906,322.24 -
递延所得税负债
- -
其他负债 6.4.7.8 149,138.35 210,079.92
负债合计
177,674,708.78 36,210,658.21
所有者权益：
- -
实收基金 6.4.7.9 1,044,612,857.01 1,026,390,663.61
未分配利润 6.4.7.10 171,341,839.23 265,714,697.52
所有者权益合计
1,215,954,696.24 1,292,105,361.13
负债和所有者权益 总计
1,393,629,405.02 1,328,316,019.34
注：报告截止日 2018 年 6 月 30 日，基金份额净值 0.950 元， 基金 份额 总 额 1,280,352,889.19
份。
6.2 利润表
会计主体： 国联安双佳信用债券型证 券投资基金(LOF)
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目 附注号
本期
2018 年 1 月 1 日至
2018 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
一、收入
22,053,270.03 819,141.77
1. 利息收入
34,293,505.14 1,115,828.35
其中：存款利息收入 6.4.7.11 590,253.94 19,974.39
债券利息收入
33,666,601.56 1,080,481.51
资产支持证 券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
36,649.64 15,372.45
其他利息收入
- -
2. 投资收益（损失以“-” 填列）
-16,768,157.82 -509,297.12
其中：股票投资收益 6.4.7.12 - -32,999.76
基金投资收益
- -
债券投资收益 6.4.7.13 -16,768,157.82 -476,297.36
资产支持证券投资收益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益 6.4.7.14 - -
股利收益 6.4.7.15 - -
3. 公允 价值 变 动收 益（ 损失 以“-” 号
填列）
6.4.7.16 4,213,344.22 183,667.59
4. 汇兑收益（损失以“ －” 号填列）
- -
5. 其他收入（损失以“-” 号填列） 6.4.7.17 314,578.49 28,942.95 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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减：二、费用
5,275,131.85 439,936.97
1．管理人报酬
3,457,581.87 198,879.95
2．托管费
979,093.40 56,822.86
3．销售服务费
- -
4．交易费用 6.4.7.18 28,871.97 7,457.31
5．利息支出
530,793.11 37,145.33
其中：卖出回购金融资产支出
530,793.11 37,145.33
6. 税金及附加
111,053.15 -
7．其他费用 6.4.7.19 167,738.35 139,631.52
三、 利润 总额 （亏 损总 额以 “- ” 号填
列）
16,778,138.18 379,204.80
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏 损以 “- ” 号填 列 ）
16,778,138.18 379,204.80
6.3 所有者权益（基金净值）变动表
会计主体： 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)
本报告期：2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权 益（基
金净值）
1,026,390,663.61 265,714,697.52 1,292,105,361.13
二、本期经营活动 产生的
基金净值变动数（ 本期利
润）
- 16,778,138.18 16,778,138.18
三、本期基金份额 交易产
生的基金净值变动 数（净
值减少以“-” 号填列）
18,222,193.40 -20,196,970.52 -1,974,777.12
其中：1. 基金申购款 1,011,873,020.15 243,302,749.53 1,255,175,769.68
2. 基金赎回款 -993,650,826.75 -263,499,720.05 -1,257,150,546.80
四、本期向基金份 额持有
人分配利润产生的 基金净
值变 动 （净 值减 少以“-” 号
填列）
- -90,954,025.95 -90,954,025.95
五、期末所有者权 益（基
金净值）
1,044,612,857.01 171,341,839.23 1,215,954,696.24
项目
上年度可比期间
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权 益（基
金净值）
58,119,667.36 20,789,126.37 78,908,793.73 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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二、本期经营活动 产生的
基金净值变动数（ 本期利
润）
- 379,204.80 379,204.80
三、本期基金份额 交易产
生的基金净值变动 数（净
值减少以“-” 号填列）
-19,253,366.90 -6,858,196.82 -26,111,563.72
其中：1. 基金申购款 4,463.02 1,579.00 6,042.02
2. 基金赎回款 -19,257,829.92 -6,859,775.82 -26,117,605.74
四、本期向基金份 额持有
人分配利润产生的 基金净
值变 动 （净 值减 少以“-” 号
填列）
- - -
五、期末所有者权 益（基
金净值）
38,866,300.46 14,310,134.35 53,176,434.81
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 6.1 至 6.4 ，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人 负责人：孟朝霞，主管会计工作负责人：李柯，会计机构负责人：仲晓峰
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
国联 安双 佳信 用债 券型 证 券投 资基 金 (LOF) ( 以下简称“ 本基金”) 由国联安双佳信用 分级债券
型证 券 投资 基 金转 型而 成。 国 联安 双佳 信 用分 级债 券型 证 券投 资基 金 经中 国证 券 监督 管理 委员 会
( 以下简称“ 中国证监会”) 《关 于核 准国 联安 双佳 信用 分级 债券 型证 券投 资基 金募 集的 批复 》( 证监许
可 [2012] 101 号文) 批准，由国联安基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》等
相关法规和《国联安双佳信用分级债券型证券投资基金基金合同》发售，基金合同于 2012 年 6 月 4
日生效。
根据《国联安双佳信用分级债券型证券投资基 金基金合同》及《国联安双佳 信用分级债券型证
券投资基金封闭期届满转型后基金名称变更及转换日等事项的公告》 ， 国联安双佳信用分级债券型证
券投资基金于 2015 年 6 月 4 日三年分级运作期届满，自 2015 年 6 月 5 日起转换为上市开放式基金
(LOF) ，基 金名 称 变更 为“ 国联 安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金 (LOF)” 。于 基金 分 级运 作期 届满 日
2015 年 6 月 4 日日 终， 国联 安双 佳信 用分 级债 券型 证券 投资 基金 之双 佳 A 份额 、 国联 安双 佳信 用分
级债券型证券投资基金之双佳 B 份额的基金份额以各自的基金份额为基准转换为国联安双佳信用债
券型证券投资基金 (LOF) 的基 金份 额。 本基 金为 上市 契约 型开 放式 ， 存续 期限 不定 ， 基金 转型 后首
日规模为 621,251,633.71 份基金份额。本基金的基金管理人为国联安基金管理有限公司，基金托管国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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人为中国光大银行股份有限公司。
根据 《中 华人 民共 和国 证券 投资 基金 法》 及其 配套 规则 、 《国 联安 双佳 信用 分级 债券 型证 券 投资
基金 基金 合同 》 和 《国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金 (LOF) 招募说明书 ( 更新) 》 的有 关规 定，
本基金的投资范围为固定收益类金融工具，包括 国内依法发行上市的国债、金融 债券、次级债券、
中央银行票据、企业债券、 公司债券、短期融 资券、资产支持证 券、可转换债券 ( 含分离交易可转
债) 和债券回购等金融工具等。本基金的投资组合 比例为：固定收益 类资产的投资比例 不低于基金
资产的 80% ，其中信用债券类资产的投资比例不低于固定收益类资产的 80% ；股票等权益类证券的
投资比例不超过基金资产的 20% ；现金或者到期日不超过一年 的政府债券的投资比例不低于基金资
产净值的 5% 。本基金的业绩比较基准为中债综合指数。
根据 《证 券投 资基 金信 息披 露管 理办 法》 ， 本基 金定 期报 告在 公开 披露 的第 二个 工作 日， 报中 国
证监会和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。
6.4.2 会计 报表 的编 制 基础
本基金以持续经营为基础。 本财务报表符合中华人民共和国财政部 ( 以下简称“ 财政部”) 颁布的
企业会计准则的要求，同时亦按照中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板第 3 号 <
年度报告和半年度报告> 》 以及 中国 证券 投资 基金 业协 会 于 2012 年 11 月 16 日颁 布的 《证 券投 资基
金会计核算业务指引》编制财务报表。
6.4.3 遵循 企业 会计 准 则及 其他 有关 规定 的声 明
本财务报表符合财政部颁布的企业会计准则 及附注 6.4.2 中所列示的中国证监会和中国证券投
资基金业协会发布的有关基金行业实务操作的规定的要求， 真实、 完整地反映了本基金 2018 年 6 月
30 日的财务状况、2018 年上半年度的经营成果和基金净值变动情况。
6.4.4 本报 告期 所采 用 的会 计政 策、 会计 估计 与最 近一 期年 度报 告相 一致 的说 明
本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。
6.4.5 会计政策 和会 计 估计 变更 以及 差错 更正 的说 明
本基金在本报告期内无会计政策和会计估计变更，未发生过会计差错。
6.4.6 税项
(1) 主要税项说明
根据财税 [2004] 78 号文 《关 于证 券投 资基 金税 收政 策的 通知 》 、 财税 [2012] 85 号文 《财 政部 、国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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国家 税务 总局 、证 监会 关于 实施 上市 公司 股息 红利 差 别化 个人 所得 税政 策有 关问 题的 通知 》 、财 税
[2015] 101 号 《财 政部 、 国家 税务 总局 、 证监 会关 于上 市公 司股 息红 利差 别化 个人 所得 税政 策有 关问
题的 通知 》 、财 税 [2005] 103 号文《关于股权分置试 点改革有关税 收政 策问 题 的通 知》 、 上证 交字
[2008] 16 号《关于做好调整证券交易印花税税率相关工作的通知》及深圳证券交易所于 2008 年 9
月 18 日发 布的 《深 圳证 券交 易所 关于 做好 证券 交易 印花 税征 收方 式调 整工 作的 通知 》 、 财税 [2008] 1
号文 《财 政部 、 国家 税务 总局 关于 企业 所得 税若 干优 惠政 策的 通知 》 、 财税 [2016] 36 号文 《财 政部 、
国家税务总局关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》 、财税 [2016] 140 号文《关于明确金融、
房地 产开 发、 教育 辅助 服务 等增 值税 政策 的通 知》 、 财税 [2017] 2 号文 《关 于资 管产 品增 值税政策有
关问题的补充通知》 、财税 [2017] 56 号《关于资管产品增值税有关问题的通知》及其他相关税务法
规和实务操作，本基金适用的主要税项列示如下：
(a) 证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入暂免征收营业税和企业所得税。
(b) 自 2016 年 5 月 1 日起，在全国范围内全面推开 营业税改征增值税 ( 以下称营改增) 试点，
建筑业、房地产业、金融业、生活服务业等全部 营业税纳税人，纳入试点范围， 由缴纳营业税改为
缴纳增值税。
2018 年 1 月 1 日 ( 含) 以后 ， 资管 产品 管理 人 ( 以下称管理人) 运营基金 过程中发生的增值税应
税行 为， 以管 理人 为增 值税 纳税 人， 暂适 用简 易计 税方 法， 按照 3% 的征收率缴纳增值税。 对基金在
2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为 ，未缴纳增值税的，不再缴纳；已缴纳增值税
的，已纳税额从管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券收入免征增值税。
(c) 基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金对价，
暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。
(d) 对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在向基金支 付上述收入 时代扣代缴 20%
的个 人所 得税 。 自 2013 年 1 月 1 日起 ， 对所 取得 的股 息红 利收 入根 据持 股期 限差 别化 计算 个人 所得
税的应纳税所得额： 持股期限在 1 个月以内 ( 含 1 个月) 的， 其股 息红 利所 得全 额计 入应 纳税 所得 额；
持股期限在 1 个月以上至 1 年 ( 含 1 年) 的，暂减按 50% 计入应纳税所得额；持股期限超 过 1 年的，
股权登记日为自 2013 年 1 月 1 日起 至 2015 年 9 月 7 日期 间的 ，暂 减 按 25% 计入应纳税所得额，股
权登记日在 2015 年 9 月 8 日及以后的，暂免征收个人所得税。
(e) 基金 卖出 股票 按 0.1% 的税率缴纳股票交易印花税，买入股票 不征收股票交易印花税。
(f) 对投资者 ( 包括个人和机构投资者) 从基金分配中取得的收入，暂不征收企业所得税。
(g) 对基金在 2018 年 1 月 1 日 ( 含) 以后运营过程中缴纳的增值税，按照证券投资基金管理人国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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所在地适用的城市维护建设税税率，计算缴纳城市维护建设税。
(h) 对基金在 2018 年 1 月 1 日 ( 含) 以后运营过程中缴纳的增值税，分别按照证券投资基金管
理人所在地适用的费率计算缴纳教育费附加、地方教育费附加。
(2) 应交税费 （元）
2018 年 06 月 30 日
2017 年 12 月 31 日
应交增值税
99,604.74
0.00
应交城市维护建设税
6,972.33
0.00
应交教育费附加
2,988.14
0.00
地方教育费附加
1,992.09
0.00
债券利息收入所得税
996,213.94
996,213.94
6.4.7 重要 财务 报表 项 目的 说明
6.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
活期存款 30,994,339.64
定期存款 -
其他存款 -
合计 30,994,339.64
6.4.7.2 交易性金融资产
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 - - -
贵 金 属 投资-金交所黄
金合约
- - -
债券
交易所市场 204,624,634.01 205,625,756.00 1,001,121.99
银行间市场 1,129,801,010.31 1,132,973,000.00 3,171,989.69
合计 1,334,425,644.32 1,338,598,756.00 4,173,111.68
资产支持证券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,334,425,644.32 1,338,598,756.00 4,173,111.68 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
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6.4.7.3 衍生金融资产/ 负债
本报告期末本基金未持有衍生金融资产/ 负债。
6.4.7.4 买入返售金融资产
6.4.7.4.1 各项 买入 返售 金 融资 产期 末余 额
本报告期末本基金未持有买入返售金融资产。
6.4.7.4.2 期末 买断 式逆 回 购交 易中 取得 的债 券
本报告期末本基金未持有买断式逆回购交易中取得的债券。
6.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应收活 期存款利息 7,564.82
应收定期存款利息 -
应收其他存款利息 -
应收结算备付金利息 2,220.00
应收债券利息 19,000,556.44
应收资产支持证券利息 -
应收买入返售证券利息 -
应收申购款利息 99.98
应收黄金合约拆借孳息 -
其他 41.10
合计 19,010,482.34
注：此处其他列示的是基金 交易 保证金利息。
6.4.7.6 其他资产
本报告期末本基金未持有其他资产。
6.4.7.7 应付交易费用
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
交易所市场应付交易费用 -
银行间市场应付交易费用 12,784.06
合计 12,784.06 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 22 页共 48 页
6.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
应付券商交易单元保证金
-
应付赎回费 -
预提审计费 29,752.78
预提信息披露费 74,385.57
其他 45,000.00
合计
149,138.35
6.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末 1,258,351,086.16 1,026,390,663.61
本期申购 1,240,279,529.02 1,011,873,020.15
本期赎回 （以“-” 号填列） -1,218,277,725.99 -993,650,826.75
本期末 1,280,352,889.19 1,044,612,857.01
注： 此处申购含红利再投资、转入份额，赎回含转换转出份额。
6.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 305,616,185.22 -39,901,487.70 265,714,697.52
本期利润 12,564,793.96 4,213,344.22 16,778,138.18
本期基金份额交易 产生的
变动数
-19,802,081.52 -394,889.00 -20,196,970.52
其中：基金申购款 282,179,966.61 -38,877,217.08 243,302,749.53
基金赎回款 -301,982,048.13 38,482,328.08 -263,499,720.05
本期已分配利润 -90,954,025.95 - -90,954,025.95
本期末 207,424,871.71 -36,083,032.48 171,341,839.23
6.4.7.11 存款利息收入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日至 2018 年 6 月 30 日
活期存款利息收入 578,637.17
定期存款利息收入 - 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 23 页共 48 页
其他存款利息收入 -
结算备付金利息收入 10,914.28
其他 702.49
合计 590,253.94
注：此处其他列示的是 交易 保证金和直销申购款利息收入。
6.4.7.12 股票投资收益
本基金本报告期内无股票投资收益。
6.4.7.13 债券投资收益
6.4.7.13.1 债券投资收益项目构成
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
债券 投资 收 益—— 买卖 债券 （ 债转股及
债券到期兑付）差价收入
-16,768,157.82
债券投资收益—— 赎回差价收入 -
债券投资收益—— 申购差价收入 -
合计 -16,768,157.82
6.4.7.13.2 债券投资收益 —— 买卖债券差价收入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
卖出 债券 （债转股及债券到期兑付） 成
交总额
3,832,878,099.99
减： 卖出 债券 （债转股及债券到期兑付）
成本总额
3,766,113,290.78
减： 应收利息总额 83,532,967.03
买卖债券差价收入 -16,768,157.82
6.4.7.13.3 债券投资收益 —— 赎回差价收入
本基金本报告期无债券赎回差价收入。
6.4.7.13.4 债券投资收益 —— 申购差价收入
本基金本报告期无债券申购差价收入。
6.4.7.14 衍生工具收益 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 24 页共 48 页
本基金本报告期内无衍生工具投资收益。
6.4.7.15 股利收益
本基金本报告期内无股利收益。
6.4.7.16 公允价值变动收益
单位：人民币元
项目名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
1. 交易性金融资产 4,213,344.22
—— 股票投资 -
—— 债券投资 4,213,344.22
—— 资产支持证券投资 -
—— 基金投资 -
—— 贵金属投资 -
—— 其他 -
2. 衍生工具 -
—— 权证投资 -
3. 其他 -
减：应税金融商品公允 价值变动产生的
预估增值税 -
合计 4,213,344.22
6.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
基金赎回费收入 314,578.49
合计 314,578.49
6.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2018 年 1 月 1 日 至 2018 年 6 月 30 日
交易所市场交易费用 3,771.97
银行间市场交易费用 25,100.00
交易基金产生的费用 -
其中：申购费 - 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 25 页共 48 页
赎回费 -
合计 28,871.97
6.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
审计费用 29,752.78
信息披露费 74,385.57
账户维护费 18,000.00
持有人大会费用 45,000.00
其他 600.00
合计 167,738.35
6.4.8 或有 事项 、资 产 负债 表日 后事 项的 说明
6.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金没有需要在财务报表附注中说明的或有事项。
6.4.8.2 资产 负债 表日 后 事项
截至本财务报告批准报出日，本基金没有需要在财务报表附注中 说明的资产负债表日后事项。
6.4.9 关联方关系
6.4.9.1 本报 告期 存在 控 制关 系或 其他 重大 利害 关系 的关 联方 发生 变化 的情 况
本报告期内，本基金管理人原控股股东国泰君安证券股份有限公司已将其所持有的公司 51% 股
权转让给太平洋资产管理有限责任公司。 截至 2018 年 5 月 4 日， 本基 金管 理人 已正 式完 成上 海市 工
商局 变更 登记 ， 变更 其控 股股 东为 太平 洋资 产管 理有 限责 任公 司。 同时 ， 本基 金管 理人 新增 关联 方：
中国太平洋保险( 集团) 股份有限公司，为本基金管理人的最终控制人。
本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的其他关联方无变化 。
6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各 关联方
关联方名称 与本基金的关系
国泰君安证券股份有限公司(" 国泰君安")
基金管理人的股东（截止至 2018 年 5
月 3 日）
安联集团 基金管理人的股东 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 26 页共 48 页
中国太平洋保险( 集团) 股份有限公司
基金管理人的最终控制人 （自 2018 年 5
月 4 日起）
国联安基金管理有限公司 基金管理人
光大银行股份有限公司（“ 光大银行” ） 基金托管人
太平洋资产管理有限责任公司
基金管理人的股东（自 2018 年 5 月 4
日起）
6.4.10 本报 告期 及上 年 度可 比期 间的 关联 方交 易
下述关联交易均根据正常的商业交易条件进行，并以一般交易价格为定价基础。
如在报表附注 6.4.9.1 中所述，自 2018 年 5 月 4 日起，本基金管理人的控股股东由国泰君安证
券股份有限公司变更为太平洋资产管理有限责任公司， 因此自 2018 年 5 月 4 日起 ， 国泰 君安 证券 股
份有限公司不再属于本基金的关联方， 太平洋资产管理有限责任公司和中国太平洋保险( 集团) 股份有
限公司属于本基金的关联方。本半年度报告所披 露的与国泰君安证券股份有限公 司之间的关联方交
易均为发生在截至 2018 年 5 月 3 日止期间的交易， 所披露的与太平洋资产管理有限责任公 司、 中国
太平洋保险( 集团) 股份有限公司之间的关联方交易均为发生在自 2018 年 5 月 4 日至 2018 年 6 月 30
日止期间的交易。
6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易
6.4.10.1.1 股票交易
本报告期内及上年度可比期间内，本基金与关联方无股票交易。
6.4.10.1.2 权证交易
本报告期内及上年度可比期间内，本基金与关联方无权证交易。
6.4.10.1.3 债券交易
本报告期内及上年度可比期间内，本基金与关联方无债券交易。
6.4.10.1.4 债券回购交易
本报告期内及上年度可比期间内，本基金 与关联方无债券回购交易。
6.4.10.1.5 应支 付关 联方 的 佣金
本报告期内及上年度可比期间内，本基金未支付给关联方佣金。
6.4.10.2 关联方报酬
6.4.10.2.1 基金管理费 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 27 页共 48 页
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
当期发生的基金应支付的管理费 3,457,581.87 198,879.95
其中：支付销售机构的客户维护费 124,889.89 42,992.34
注：截止 2018 年 6 月 24 日，支付基 金管理人国联安基金管理有限公司的基金管理费按前一日
基金资产净值的 0.7% 年费 率计 提 ，基 金管 理费 每日 计提 ，按 月支 付 。计 算公 式为 ：每 日应 计提 的基
金管理费= 前一日基金资产净值× 0.7%÷ 当年天数。
2018 年 6 月 25 日起，支付基金管理人国联安基金管理有限公司的基金管理费按前一日基金资
产净值的 0.5% 年费 率计 提 ，基 金管 理费 每日 计提 ，按 月支 付 。计 算公 式为 ：每 日应 计提 的基 金管 理
费= 前一日基金资产净值× 0.5%÷ 当年天数。
6.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月
30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6
月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 979,093.40 56,822.86
注：截止 2018 年 6 月 24 日，支付基金托管人光大银行的基金托管费按前一日基金资产净值的
0.2% 年费 率计 提， 基金 托管 费每 日计 提， 按月 支付 。 计算 公式 为： 每日 应计 提的 基金 托管 费= 前一日
的基金资产净值× 0.2%÷ 当年天数。
2018 年 6 月 25 日起，支付基金托管人光大银行的基金托管费按前一日基金资产净值 的 0.1% 年
费率 计提 ， 基金 托管 费每 日计 提， 按月 支付 。 计算 公式 为： 每日 应计 提的 基 金托管费= 前一日的基金
资产净值× 0.1%÷ 当年天数。
6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债 券( 含回购) 交易
本报告期内及上年度可比期间内，本基金未与关联方通过银行间同业市场进行债券（含回购）
交易。
6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况
6.4.10.4.1 报告 期内 基金 管 理人 运用 固有 资金 投资 本基 金的 情况
份额单位：份
项目
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
期初持有的基金份
额
20,961,492.00 36,961,492.00 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 28 页共 48 页
期间申购/ 买入总份
额
- -
期间因拆分变动份
额
- -
减： 期间 赎回/ 卖出总
份额
- 16,000,000.00
期末持有的基金份
额
20,961,492.00 20,961,492.00
期末持有的基金份
额
占基金总份额比例
1.64% 43.96%
注：本基金管理人运用固有资金投资本基金所采用的费率适用招募说明书规定的费率结构。
6.4.10.4.2 报告 期末 除基 金 管理 人之 外的 其他 关联 方投 资本 基金 的情 况
本基金本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方 均未 投资本基金。
6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当 期产生的利息收入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2018 年1 月1 日至2018 年6 月30 日
上年度可比期间
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入
光大银行股份有限公司
30,994,339.6
4
578,637.17 4,687,466.80 17,926.43
注： 本基 金的 银行 存款 由基 金托 管人 光大 银行 保管 ， 按银 行同 业利 率计 算。 本基 金通 过“ 光大银
行基金托管结算资金专用存款账户” 转存于中国证券登记结 算有限责任公司的结算备付金，于 2018
年 6 月 30 日的相关余额为人民币 4,933,330.62 元（2017 年 6 月 30 日：125,781.47 元）。
6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销 证券的情况
本报告期内及上年度可比期间内，本基金未在承销期内购入过由关联方承销的证券。
6.4.10.7 其他关联交易事项的说明
本报告期内及上年度可比期间内，本基金无其他关联交易事项。
6.4.11 利润分配情况
单位：人民币元 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 29 页共 48 页
序号
权益登记
日
除息日
每 10 份
基金份额
分红数
现金 形式
发放总额
再投资形
式发放总
额
利润分配合
计
备注
场
内
场
外
1 2018-04-19
2018-
04-20
2018-
04-19
0.460
29,456,615.1
1
42,829.31
29,499,444.4
2
-
2 2018-06-28
2018-
06-29
2018-
06-28
0.480
61,409,025.6
5
45,555.88
61,454,581.5
3
-
合计
0.940
90,865,640.7
6
88,385.19
90,954,025.9
5
-
注：本期利润分配的收益基准日 为 2018 年 03 月 31 日以及 2018 年 05 年 31 日。
6.4.12 期末（2018 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通受限证券
6.4.12.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受限证券
本基金本报告期末无因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流通受限证券。
6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股 票
本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。
6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的 债券
6.4.12.3.1 银行 间市 场债 券 正回 购
截至本报告期末 2018 年 6 月 30 日止，本基金从事银行间市场 债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额为 0 元，因此没有作为抵押的债券。
6.4.12.3.2 交易 所市 场债 券 正回 购
截至本报告期末 2018 年 6 月 30 日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证
券款余额为 152,000,000.00 元，于 2018 年 7 月 2 日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的
证券交易所交易的债券和/ 或在新质押式回购下转入质押库的债券， 按证券交易所规定的比例折算为
标准券后，不低于债券回购交易的余额。
6.4.13 金融 工具 风险 及 管理 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 30 页共 48 页
6.4.13.1 风险管理政策和组织架构
本基金金融工具的风险主要包括：
? 信用风险
? 流动性风险
? 市场风险
本基金管理人制定了政策和程序来识别及分析 这些风险，并设定适当的风险 限额及内部控制流
程，通过可靠的管理及信息系统持续监控上述各类风险。
本基金基金管理人的风险控制的组织体系分为 三个层次：第一层次为董事会 及督察长；第二层
次为总经理、风险控制委员会、风险管理部及监 察稽核部；第三层次为公司各业 务相关部门对各自
部门的风险控制。
风险管理的工作目标是通过建立并运用有效的 策略、流程、方法和工具，识 别和度量公司经营
中所承受的投资风险、运作风险、信 用风 险等 各 类风 险， 向公 司决 策和 管理 层提 供及 时充 分的 风险
报告，确保公司能对相关风险采取有效的防范控制和妥善的管理。
6.4.13.2 信用风险
信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未 履行合约责任，或者基金所投 资证券之发行人出
现违约、拒绝支付到期本息，导致基金资产损失 和收益变化的风险。本基金均投 资于具有良好信用
等级的证券，且通过分散化投资以分散信用风险 。本基金投资于一家公司发行的 证券市值不超过基
金资产净值的 10% ，且本基金与由本基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司发行的证券，不
得超过该证券的 10% 。
本基 金在交易所进行的交易均与中国证券登记 结算有限责任公司完成证券交 收和款项清算，因
此违约风险发生的可能性很小；本基金在进行银 行间同业市场交易前均对交易对 手进行信用评估，
以控制相应的信用风险。
6.4.13.2.1 按短 期信 用评 级 列示 的债 券投 资
单位：人民币元
短期信用评级
本期末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
A-1 150,958,000.00 30,231,000.00
A-1 以下 - -
未评级 351,740,000.00 633,186,000.00
合计 502,698,000.00 663,417,000.00
注：1、上述表格列示中不含国债、央行票据、政策性金融债券等非信用债券投资； 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 31 页共 48 页
2、本报告期末及上年度末，未评级的短期信用债券均为超短期融资债券。
6.4.13.2.2 按短 期信 用评 级 列示 的资 产支 持证 券投 资
本报告期末及上年度末，本基金均未持有短期资产支持证券投资。
6.4.13.2.3 按短 期信 用评 级 列示 的同 业存 单投 资
本报告期末及上年度末，本基金均未持有短期同业存单投资。
6.4.13.2.4 按长 期信 用评 级 列示 的债 券投 资
单位：人民币元
长期信用评级
本期 末
2018 年6 月30 日
上年末
2017 年12 月31 日
AAA 593,010,750.00 149,253,047.20
AAA 以下 3,447,502.50 94,562,113.11
未评级 - -
合计 596,458,252.50 243,815,160.31
注：1、上述表格列示中不含国债、央行票据、政策性金融债券等非信用债券投资；
2、 根据 中国 人民 银行 2006 年 3 月 29 日发布的“ 银发[2006]95 号” 文 《中 国人 民银 行信 用评 级管
理指 导意 见》 ， 以及 2006 年 11 月 21 日发 布的 《信 贷市场和银行间债券市场信用评级规范》 等文件
的有关规定，中长期债券信用等级划分成三等九级，分别用 AAA 、AA 、A 、BBB 、BB 、B 、CCC 、
CC 和 C 表示，其中，除 AAA 级、CCC 级( 含) 以下等级外，每一个信用等级可用“+” 、“-” 符号进行
微调，表示略高或略低于本等级。
6.4.13.2.5 按长 期信 用评 级 列示 的资 产支 持证 券投 资
本报告期末及上年度末，本基金均未持有长期资产支持证券投资。
6.4.13.2.6 按长期信用评级列示的同业存单投 资
本报告期末及上年度末，本基金均未持有长期同业存单投资。
6.4.13.3 流动性风险
流动性风险是指未能以合理价格及时变现基金 资产以支付投资者赎回款项的 风险。本基金的流
动性风险一方面来自于投资品种所处的交易市场 不活跃而带来的变现困难，另一 方面来自于基金份
额持有人可随时要求赎回其持有的基金份额。
6.4.13.3.1 报告 期内 本基 金 组合 资产 的流 动性 风险 分析 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 32 页共 48 页
本基金管理人每日预测本基金的流动性需求， 通过独立的风险管理部门设定 流动性比例要求，
建立流动性风险监控与预警机制，对流动性指标 进行持续的监测和分析。本基金 管理人在基金合同
约定巨额赎回条款，同时控制每日确认的净赎回申请不超过本基金投 资组合 7 个工作日可变现资产
的可变现价值，减少赎回业务对本基金的流动性 冲击，从而控制流动性风险。此 外，本基金通过预
留一定的现金头寸， 并且可在需要时通过卖出回购金融资产方式借入短期资金， 以缓解流动性风险。
本基金所持的证券在证券交易所上市或可于银 行间同业市场交易。本报告期 末，除完全按照有
关指数的构成比例进行证券投资的开放式基金以 及中国证监会认定的特殊投资组 合以外，本基金管
理人 管 理的 全 部开 放式 基金 持 有一 家上 市 公司 发行 的可 流 通股 票未 超 过该 上市 公 司可 流通 股票 的
15% ，本基金管理人管理的全部投 资组合持有一家 上市公司发行 的可 流通 股票 未超 过该 上市 公司 可
流通股票的 30% 。本报告期末，本基金投资于流动性受限资产的市值合计未超过本基金资产净值的
15% ，本基金所持的证券除在附注 6.4.12 中列示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情
况外，其余均能及时变现。
6.4.13.4 市场风险
市场风险是指基金所持金融工具的公允价值或 未来现金流量因所处市场各类 价格因素的变动而
发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
6.4.13.4.1 利率风险
利率风险是指基金的财务状况和现金流量受市 场利率变动而发生波动的风险 。本基金的 生息资
产主要为银行存款、结算备付金及债券投资等。 本基金管理人每日对本基金面临 的利率敏感性缺口
进行监控。
6.4.13.4.1.1 利率风险敞口
单位：人民币元
本期末
2018 年 6 月 30
日
1 个月以
内
1-3
个月
6 个月以
内
3 个月
-1 年
6 个月
-1 年
1 年以内
1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
应收申购款 - - - - - - - - 993.64 993.64
银行存款
30,994,3
39.64
- - - - - - - -
30,994,3
39.64
结算 备付金
4,933,33
0.62
- - - - - - - -
4,933,33
0.62
存出保证金 91,502.7 - - - - - - - - 91,502.7国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 33 页共 48 页
8 8
交易性金融资
产
120,798,
000.00
196,930,
782.00
-
254,769,
467.70
- -
700,363,
035.40
65,737,470
.90
-
1,338,59
8,756.00
买入返售金融
资产
0.00 - - - - - - - - 0.00
应收证券清算
款
- - - - - - - - - 0.00
应收利息 - - - - - - - -
19,010,482
.34
19,010,4
82.34
应收股利 - - - - - - - - - 0.00
其他资产 - - - - - - - - - 0.00
资产总计
156,817,
173.04
196,930,
782.00
-
254,769,
467.70
-
-
700,363,
035.40
65,737,470
.90
19,011,475.
98
1,393,62
9,405.02
负债
应付利息 - - - - - - - - -48,789.69
-48,789.6
9
卖出回购金融
资产款
- - - - - - - -
152,000,00
0.00
152,000,
000.00
应付证券清算
款
- - - - - - - -
17,746,369
.07
17,746,3
69.07
应付赎回款 - - - - - - - - 0.00 0.00
应付管理人报
酬
- - - - - - - - 629,922.74
629,922.
74
应付托管费 - - - - - - - - 171,190.77
171,190.
77
应付销售服务
费
- - - - - - - - - 0.00
应付交易费用 - - - - - - - - 12,784.06
12,784.0
6
应交税费 - - - - - - - -
1,107,771.
24
1,107,77
1.24
应付利润 - - - - - - - -
5,906,322.
24
5,906,32
2.24
其他负债 - - - - - - - - 149,138.35
149,138.
35
负债总计
0.00
-
-
-
-
-
-
-
177,674,70
8.78
177,674,
708.78
利 率 敏 感 度 缺
口
156,817,
173.04
196,930,
782.00
-
254,769,
467.70
-
-
700,363,
035.40
65,737,470
.90
-158,663,2
32.80
1,215,95
4,696.24
上年度末
2017 年 12 月 31
1 个月以
内
1-3
个月
6 个月以
内
3 个月
-1 年
6 个月
-1 年
1 年以内
1-5 年 5 年以上 不计息 合计 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 34 页共 48 页
日
资产
应收申购款 - - - - - - - - 0.00 0.00
银行存款
165,979,
964.90
- - - - - - - -
165,979,
964.90
结算备付金
322,370.
60
- - - - - - - -
322,370.
60
存出保证金
18,149.2
5
- - - - - - - -
18,149.2
5
交易性金融资
产
915,128,
398.40
9,996,59
9.80
-
51,999,3
48.60
- -
10,324,2
63.51
2,031,715.
00
-
989,480,
325.31
买入返售金融
资产
147,496,
276.25
- - - - - - - -
147,496,
276.25
应收证券清算
款
- - - - - - - - 0.00 0.00
应收利息 - - - - - - - -
25,018,933
.03
25,018,9
33.03
应收股利 - - - - - - - - 0.00 0.00
其他资产 - - - - - - - - 0.00 0.00
资产总计 1,228,94
5,159.40
9,996,59
9.80
-
51,999,3
48.60
-
-
10,324,2
63.51
2,031,715.
00
25,018,933
.03
1,328,31
6,019.34
负债
应交税费 - - - - - - - - 996,213.94
996,213.
94
卖出回购金融
资产款
0.00 - - - - - - - - 0.00
应付证券清算
款
- - - - - - - -
31,565,599
.58
31,565,5
99.58
应付赎回款 - - - - - - - - 213,018.77
213,018.
77
应付管理人报
酬
- - - - - - - -
2,476,192.
09
2,476,19
2.09
应付托管费 - - - - - - - - 707,483.46
707,483.
46
应付销售服务
费
- - - - - - - - 0.00 0.00
应付交易费用 - - - - - - - - 42,070.45
42,070.4
5
应付利息 - - - - - - - - 0.00 0.00
其 他负债 - - - - - - - - 210,079.92
210,079.
92
负债总计 0.00
-
-
-
-
-
-
-
36,210,658
.21
36,210,6
58.21 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 35 页共 48 页
利 率 敏 感 度 缺
口
1,228,94
5,159.40
9,996,59
9.80
-
51,999,3
48.60
-
-
10,324,2
63.51
2,031,715.
00
-11,191,72
5.18
1,292,10
5,361.13
注：表中所示为本基金资产及交易形成负债的公允 价值，并按照合约规定的重新定价日或到期
日孰早者进行了分类。
6.4.13.4.1.2 利率风险的敏感性分析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
分析
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位： 人民币元 ）
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日
市场利率下降 25 个基点 增加 8,105,959.48 增加 394,015.37
市场利率上升 25 个基点 减少 8,105,959.48 减少 394,015.37
6.4.13.4.2 外汇风险
外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。
本基金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
6.4.13.4.3 其他价格风险
其他价格风险是指基金所持金融工具的公允价 值或未来现金流量因除市场利 率和外汇汇率以外
的市场价格因素变动而发生波动的风险。本基金 主要投资于证券交易所上市的股 票和债券以及银行
间同业市场交易的债券，所面临的最大其他价格 风险由所持有的金融工具的公允 价值决定。本基金
通过投资组合的分散化降低其他价格风险，并且 本基金管理人每日对本基金所持 有的证券价格实施
监控。
本基金投资组合中债券投资比例为基金资产净值的 110.09% ，无股票投资和衍生金融资产。于
2018 年 6 月 30 日，本基金面临的整体市场价格风险列示如下：
6.4.13.4.3.1 其他价格风险敞口
金额单位 ：人民币元
项目
本期末
2018 年 6 月 30 日
上年度末
2017 年 12 月 31 日 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 36 页共 48 页
公允价值
占基金资
产净值比
例（% ）
公允价值
占基金资产
净值比例
（% ）
交易性金融资产 －股票投资 - - - -
交易性金融资产 －基金投资 - - - -
交易性金融资产－债券投资
1,338,598,756.
00
110.09 989,480,325.3
1
76.58
交易性金融资产－贵金属投资 - - - -
衍生金融资产－权证投资 - - - -
其他 - - - -
合计
1,338,598,756.
00
110.09
989,480,325.3
1
76.58
6.4.13.4.3.2 其他价格风险的敏感性分析
本报告期末及上年度末，本基金均未持有交易性权益类投资，因此除市场利率以外的市场价格
因素的变动对于本基金资产净值无重大影响，所以未进行其他价格风险的敏感性分析。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情况
金额单位：人民币元
序号 项目 金额 占基金总资产的比例（% ）
1 权益投资 - -
其中：股票 - -
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 1,338,598,756.00 96.05
其中：债券 1,338,598,756.00 96.05
资产支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中 ： 买断 式回 购的 买入 返
售金融资产
- - 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 37 页共 48 页
7
银 行 存 款 和 结 算备 付 金 合
计
35,927,670.26 2.58
8 其他各项资产 19,102,978.76 1.37
9 合计 1,393,629,405.02 100.00
注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
7.2 报告 期末按行业分类的股票投资组 合
7.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投 资组合
本基金本报告期末未持有股票。
7.2.2 报告期末按行业分类的 港股通 投资 股票 投资 组合
本基金本报告期末未持有港股通股票投资。
7.3 期末按公允价值占基金资产净值比 例大小排序的所有股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票。
7.4 报告期内股 票投 资组 合的 重大 变动
7.4.1 累计 买入 金额 超 出 期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金本报告期末未持有股票。
7.4.2 累计 卖出 金额 超 出 期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金本报告期末未持有股票。
7.4.3 买入 股票 的成 本 总额 及卖 出股 票的 收入 总额
金额 单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 0.00
卖出股票的收入（成交）总额 0.00
注：不考虑相关交易费用。
7.5 期末按债券品种分类的债券投资组 合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例( ％)
1 国家债券 81,207,467.30 6.68 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 38 页共 48 页
2 央行票据 - -
3 金融债券 158,235,036.20 13.01
其中：政策性金融债 158,235,036.20 13.01
4 企业债券 52,685,750.00 4.33
5 企业短期融资 券 502,698,000.00 41.34
6 中期票据 540,325,000.00 44.44
7 可转债 （可交换债） 3,447,502.50 0.28
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 1,338,598,756.00 110.09
注：由于四舍五入的原因，分项之和与合计项可能存在尾差。
7.6 期末 按公 允价 值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五 名债 券投 资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值
占基金资产净
值比例( ％)
1 018006 国开 1702 774,740 77,202,841.00 6.35
2 101800397
18 浙能源
MTN002
500,000 50,725,000.00 4.17
3 101800632
18 南电
MTN002
500,000 50,405,000.00 4.15
4 101800558
18 中核
MTN001
500,000 50,205,000.00 4.13
5 019547 16 国债 19 479,840 41,952,411.20 3.45
7.7 期末按公允价值占基金资产净值比 例大小排 序的所有资产支持证券投资 明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7.8 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名贵金属投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
7.9 期末按公允价值占基金资产净值比 例大小排 序的前五名权证 投资明细
本基金本报告期末未持有权证。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 39 页共 48 页
7.10 报告期末本基金投资的股指期货交 易情况说明
7.10.1 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
7.10.2 本基 金投 资股 指 期货 的投 资政 策
本基金本报告期未持有股指期货，没有相关投资政策。
7.11 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货交 易情 况说 明
7.11.1 本期 国 债期 货投 资政 策
本基金本报告期未持有国债期货，没有相关投资政策。
7.11.2 报告 期 末本 基金 投资 的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期未持有国债期货。
7.11.3 本期 国 债期 货投 资评 价
本基金本报告期未持有国债期货，没有相关投资评价。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本报告期内，经查询上海证券交易所、深圳证券交易所等机构公开信息披 露平台，本基金投
资的前十名证券的发行主体没有出现被监管部门 立案调查，或在本报告编制日前 一年内受到公开谴
责、处罚的情形。
7.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
7.12.3 期末其他各项资产构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金
91,502.78
2 应 收证券清算款 -
3 应收股利
-
4 应收利息
19,010,482.34
5 应收申购款
993.64
6 其他应收款
-
7 待摊费用 -
8
其他
- 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 40 页共 48 页
9
合计
19,102,978.76
7.12.4 期末持有的处于转股期的可转换债 券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
7.12.5 期末 前十 名股 票 中存 在流 通受 限情 况的 说明
本基金本报告期末未持有股票。
8
基金 份额 持有 人 信息
8.1 期末基金份额持有人户数及持有人 结构
份额单位：份
持有人户数( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有份额
占总份额
比例
持有份额
占总份额
比例
275 4,655,828.69 1,269,123,750.60 99.12% 11,229,138.59 0.88%
8.2 期末基金管理人的从业人员持有本 基金的情况
截止本报告期末，基金管理人的从业人员未持有本基金。
8.3 期末 基金 管理 人 的从 业人 员持 有本 开放 式基 金份 额总 量区 间的 情况
截止本报告期末，本公司高级管理人员、基金投资和研究部门负责人持有本基金份额总量的数
量区间均为 0 ；本基金基金经理持有 本基金份额总量的数量区间为 0。
9
开放 式基 金份 额 变动
单位：份
基金合同生效日（2015 年 6 月 5 日）基金份额总额 621,251,633.71
本报告期期初基金份额总额 1,258,351,086.16
本报告期 基金总申购份额 1,240,279,529.02
减： 本报告期 基金总赎回份额 1,218,277,725.99
本报告期 基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 1,280,352,889.19
国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 41 页共 48 页
注：1、国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF) 基金份额由原国联安双佳信用分 级债券型证
券投资基金 A 类份额和 B 类份额转换而来。转换前，原国联安双佳信用分级债券型证券投资基金
A 类份额数为 14,910,940.92 份，原国联安双佳信用分级债券型证券投资基金 B 类份额数为
491,974,952.87 份；转换后，国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF) 基金起始份额数为
621,251,633.71 份。
2、 总申 购份 额包 含本 报告 期内 发生 的转 换入 和红 利再 投资 份额 ； 总赎 回份 额包 含本 报告 期内 发
生的转换出份额。
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会决议
本报告期内，国联安双佳信 用债券型证券投资基金（LOF ）自 2018 年 5 月 22 日起至 2018 年 6
月 21 日 17：00 止（投票表决时间以本基金管理人收到表决票时间为准）以通讯方式召开了基金份
额持有人大会。本次基金份额持有人大会于 2018 年 6 月 25 日表决通过了《关于国联安双佳信用债
券型证券投资基金 （LOF ） 修改 基金 合同 有关 事项 的议 案》 ， 本次 大会 决议 自该 日起 生效 ， 基金 管理
人于表决通过之日起五日内已将表决通过的事项报中国证监会备案。
10.2 基金管理人、基金托管人的专门基 金托管部门的重大人事变动
1、2018 年 4 月 27 日，基金管理人发布《国联 安基金管理有限公司关于董事长及法定代表人变
更公 告》 ， 于业 明先 生担 任公 司董 事长 及法 定代 表人 ， 庹启 斌先 生不 再担 任公 司董 事长 及法 定代 表人 。
2、2018 年 4 月 27 日，基金管理人发布《国联安基金管理有限公司董事、独立董事变更公告》 ，
于业明先生、杨一君先生、Jiachen Fu 女士和 Eugen Loeffler 先生担任公司第五届董事会董事，公司
总经理孟朝霞女士继续担任公司第五届董事会董 事；贝多广先生、岳志明先生担 任公司第五届董事
会独立董事，胡斌先生继续担任公司第五届董事 会独立董事。庹启斌先生、汪卫 杰先生不再担任本
公司 董事；程静萍女士不再担任本公司独立董事。
3、2018 年 3 月 30 日，基金管理人发布《国联安基金管理有限公司高级管理人员变更公告》 ，
刘轶先生不再担任公司督察长职务，由总经理孟朝霞女士代行督察长职务。
4、2018 年 4 月 28 日，基金管理人发布《国联安基金管理有限公司高级管理人员变更公告》 ，
满黎先生不再担任公司副总经理职务。
5、2018 年 5 月 7 日，中国光大银行股份有限公司聘任张博先生担任投资与托管业务部总经理
职务。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 42 页共 48 页
10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金 托管业务的诉讼
本报告期内未发生涉及基金管理人、基金财产 、基金托管业务的诉讼。
10.4 基金投资策略的改变
本报告期内未发生基金投资策略的改变。
10.5 为基 金进 行审 计 的会 计师 事务 所情 况
本报告期内基金未有改聘为其审计的会计师事务所的情况。
10.6 管理人、托管人及其高级管理人员 受稽查或处罚等情况
1、 本报 告期 内， 中国 证券 监督 管理 委员 会上 海监 管局 就现 场检 查中 发现 的问 题下 发了 《关 于对
国联安基金管理有限公司采取责令改正措施的决定》 。 对此， 本基金管理人高度重视， 对相关制度流
程进行了全面梳理，针对性的制定了整改执行方 案，逐条落实，彻底排查了业务 中存在的风险，并
就整 改情况向中国证券监督管理委员会上海监管局提交了整改报告。
2、本报告期内基金托管人及其高级管理人员未有受监管部门稽查或处罚的情形发生。
10.7 基金租用证券公司交易单元的有关 情况
10.7.1 基金租用证券公司交易单元进行股 票投资及佣金支付情况
金额单位：人民币元
券商名称
交易
单元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股
票成交总
额的比例
佣金
占当期佣
金总量的
比例
东方证券 股份
有限公司
2 - - - - -
中信证券 股份
有限公司
1 - - - - -
注：1、专用交易 单元的选择标准和程序
（1）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的选择标准
基金管理人负责选择证券经营机构， 选用其专用交易单元供本基金买卖证券专用， 选用标准为：
A 实力雄厚，信誉良好，注册资本不少于3 亿元人民币。
B 财务状况良好，各项财务指标显示公司经营状况稳定。
C 经营行为规范，近一年未发生重大违规行为而受到证监会处罚。
D 内部管理规范、严格，具备健全的内部控制制度，并能满足基金运作高度保密的要求。
E 具备基金运作所需的高效、 安全的通讯条件， 交易设备符合代理本基金进行证券交易的要求，
并能为本基 金提供全面的信息服务。 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 43 页共 48 页
F 研究 实力 较强 ， 有固 定的 研究 机构 和专 门的 研究 人员 ， 能及 时为 本基 金提 供周 到的 咨询 服务 。
（2）选择使用基金专用交易单元的证券经营机构的程序
基金管理人根据上述标准考察证券经营机构后，与被选中的证券经营机构签订交易单元使用协
议，通知基金托管人协同办理相关交易单元租用手续。之后，基金管理人将根据各证券经营机构的
研究报告、信息服务质量等情况，根据如下选择标准细化的评价体系进行评比排名：
A 提供的研究报告质量和数量；
B 研究报告被基金采纳的情况；
C 因采纳其报告而为基金运作带来的直接效 益和间接效益；
D 因采纳其报告而为基金运作避免或减少的损失；
E 由基金管理人提出课题，证券经营机构提供的研究论文质量；
F 证券经营机构协助我公司研究员调研情况；
G 与证券经营机构研究员交流和共享研究资料情况；
H 其他可评价的量化标准。
基金管理人不但对已使用交易单元的证券经营机构进行排名，同时亦关注并接受其他证券经营
机构的研究报告和信息资讯。对于达到有关标准的证券经营机构将继续保留，并对排名靠前的证券
经营机构在交易量的分配上采取适当的倾斜政策。对于不能达到有关标准的证券经营机构则将退出
基金管理人的 选择名单，基金管理人将重新选择其它经营稳健、研究能力强、信息服务质量高的证
券经营机构，租用其交易单元。若证券经营机构所提供的研究报告及其他信息服务不符合要求，基
金管理人有权提前中止租用其交易单元。
2、报告期内租用证券公司交易单元的变更情况
报告期内本基金租用证券公司的交易单元无变更。
10.7.2 基金 租用 证券 公 司交 易单 元进 行其 他证 券投 资的 情况
金额单位 ： 人民币元
券商名称
债券交易 回购交易 权证交易
成交金额
占当期债
券成交总
额的比例
成交金额
占当期回
购成交总
额的比例
成交金额
占当期权
证成交总
额的比例
东方证券 股份
有限公司
737,566,877.
58
83.69%
2,806,500,
000.00
100.00% - -
中信证券 股份
有限公司
143,766,197.
13
16.31% - - - -
国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 44 页共 48 页
10.8 其他重大事件
序号 公告事项 法定披露方式
法定披露日
期
1
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
万华化学股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-01-10
2
国联 安 双佳 信用 债 券型 证券 投资 基 金招 募说
明书（LOF ） （更 新）
中国证券报、上证报 、证
券时报、公司网站
2018-01-18
3
国联安双佳信用债券型证券投资基金 2017 年
4 季报
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-01-20
4
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
东山精密、兆易创新股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-02-03
5
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
台海核电、康得新股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-02-08
6
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于增 加 上海 挖财
基金 销 售有 限公 司 为旗 下开 放式 基 金代 销机
构并 开通 申购 、 赎回 、 定投 、 转换 及参 加费 率
优惠的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-12
7
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 修改
基金 合同 、 托管 协议 并计 划收 取短 期赎 回费 的
提示性公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-23
8
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于开 展 网上 直销
平台汇款交易方式相关费率优惠活动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-26
9
国联安双佳信用债券型证券投资基金 2017 年
年报
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-27
10
国联 安 基金 管理 有 限公 司高 级管 理 人员 变更
公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-30
11
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 开展
网上 直 销平 台货 币 基金 转认 购业 务 相关 费率
优惠活动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-30
12
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 修改
基金合同和托管协议的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-30
13
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于增 加 上海 基煜
基金 销 售有 限公 司 为旗 下国 联安 双 佳信 用债
券型证券投资基金（LOF ）代销机构的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-03-30
14
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 部分 基金
参加 东 海证 券股 份 有限 公司 申购 费 率优 惠活
动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-02
15
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 部分 基金
参加 交 通银 行股 份 有限 公司 手机 银 行渠 道相
关费率优惠活动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-02
16
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 部分 基金
参与 中 国工 商银 行 股份 有限 公司 个 人电 子银
行基金前端申购费率优惠活动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-02 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 45 页共 48 页
17
国联安双佳信用债券型证 券投资基金(LOF)
分红公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-17
18
国联安双佳信用债券型证 券投资基金(LOF)
暂停 大额 申购 、 转换 转入 及定 期定 额投 资业 务
的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-17
19
国联安双佳信用债券型证券投资基金 2018 年
1 季报
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-20
20
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
中兴通讯股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-21
21
国联安基金管理有限公司董事、 独立董事变更
公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-27
22
国联 安 基金 管理 有 限公 司董 事长 及 法定 代表
人变更公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-27
23
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于增 加 济安 财富
（北 京） 基金 销售 有限 公司 为旗 下开 放式 基金
代销机构并开通申购、 赎回、 定投、 转换及参
加费率 优惠的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-27
24
国联 安 基金 管理 有 限公 司高 级管 理 人员 变更
公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-04-28
25
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于股 权 变更 及修
改《公司章程》的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-04
26
国联安双佳信用债券型证 券投资基金(LOF)
暂停 大额 申购 、 转换 转入 及定 期定 额投 资业 务
的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-08
27
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于 旗下 基金 所持
上海莱士股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-12
28
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于以 通 讯方 式召
开 国 联 安 双 佳 信 用 债 券 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ）基金份额持有人大会的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-22
29
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于以 通 讯方 式召
开 国 联 安 双 佳 信 用 债 券 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ） 基金 份额 持有 人大 会的 第一 次提 示性
公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-23
30
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于以 通 讯方 式召
开 国 联 安 双 佳 信 用 债 券 型 证 券 投 资 基 金
（LOF ） 基金 份额 持有 人大 会的 第二 次提 示性
公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-24
31
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于增 加 南京 苏宁
基金 销 售有 限公 司 为旗 下开 放式 基 金代 销机
构并 开通 申购 、 赎回 、 定投 、 转换 及参 加费 率
优惠的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-05-28
32
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于增 加 北京 唐鼎
耀华 投 资咨 询有 限 公司 为旗 下开 放 式基 金代
销机构并开通申购、 赎回、 定投、 转换及参加
中国证券报、上证报、证
券时 报、公司网站
2018-06-08 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 46 页共 48 页
费率优惠的公告
33
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
中兴通讯股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-14
34
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
康得新、天齐锂业股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-16
35
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 基金 所持
中国中铁股票估值调整的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-21
36
国联安双佳信用债券型证 券投资基金(LOF)
分红公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-26
37
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于国 联 安双 佳信
用债券型证券投资基金 （LOF ） 基金 份额 持有
人大会表决结果暨决议生效的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-26
38
关于 警 惕冒 用国 联 安基 金管 理有 限 公司 名义
开展活动的特别提示
中国证券报、上证报、证
券时报、公司网站
2018-06-30
39
国联 安 基金 管理 有 限公 司关 于旗 下 部分 基金
参加 交 通银 行股 份 有限 公司 手机 银 行渠 道相
关费率优惠活动的公告
中国证券报、上证报、证
券时报、公司 网站
2018-06-30
11 影响 投资 者决 策 的其 他重 要信 息
11.1 报告 期 内单 一投 资者 持有 基金 份额 比例 达到 或 超过20% 的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20%的时间区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
2018 年 01 月 01
日至2018 年04 月
02 日
440,52
7,753.
30
0.00
440,527,
753.30
0.00 0.00%
2
2018 年 04 月 03
日至2018 年04 月
03 日
176,21
0,572.
69
0.00
176,210,
572.69
0.00 0.00%
3
2018 年 03 月 27
日至2018 年06 月
30 日
0.00
285,57
4,056.
14
0.00
285,574,056
.14
22.30%
4
2018 年 01 月 01
日至2018 年03 月
26 日
264,31
6,299.
56
0.00
264,316,
299.56
0.00 0.00%
5
2018 年 05 月 08
日至2018 年05 月
15 日
0.00
201,61
1,895.
16
0.00
201,611,895
.16
15.75%
6
2018 年 05 月 23
日至2018 年06 月
30 日
0.00
302,62
0,781.
59
0.00
302,620,781
.59
23.64% 国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 47 页共 48 页
产品特有风险
（1）持有份额比例较高的投资者（“高比例投资者”）大额赎回时易使本基金发生巨额赎回或连
续巨 额赎 回， 中小 投资 者可 能面 临赎 回申 请需 要与 高比 例投 资者 按同 比例 部分 延期 办理 的风 险， 赎
回款项延期获得。
（2）基金净值大幅波动的风险
高比例投资者大额赎回时， 基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动； 若
高比 例投资者赎回的基金份额收取赎回费， 相应的赎回费用按约定将部分或全部归入基金资产， 可
能对基金资产净值造成较大波动。
（3）基金规模较小导致的风险
高比例投资者赎回后， 可能导致基金规模较小， 从而使得基金投资及运作管理的难度增加。 本基金
管理人将继续勤勉尽责，执行相关投资策略，力争实现投资目标。
11.2 影响 投 资者 决策 的其 他重 要信 息
本基金管理人于 2018 年 5 月 4 日发布公告，经本基金管理人股东会第五十五次会议决议通过，
并经中国证券监督管理委员会批复核准（证监许可[2018]557 号） ，本 基金 管理 人原 股东 国泰 君安 证
券股份有限公司将所持 51% 股权转让给太平洋资产管理有限责任公司。上述事项涉及的相关工商变
更登记等事宜，已按规定办理完毕。变更后，本 基金管理人的股东为太平洋资产 管理有限责任公司
和安联集团。
12
备查文件目录
12.1 备查文件目录
1、中国证监会批准国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF) 发行及募集的文件
2、 《国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金(LOF) 基金合同》
3、 《国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金(LOF) 招募说明书》
4、 《国 联安 双佳 信用 债券 型证 券投 资基 金(LOF) 托管协议》
5、基金管理人业 务资格批件和营业执照
6、基金托管人业务资格批件和营业执照
7、中国证监会要求的其他文件
12.2 存放地点
中国（上海）自由贸易试验区陆家嘴环路 1318 号 9 楼
12.3 查阅方式
网址：www.cpicfunds.com
国联安双佳信用债券型证券投资基金(LOF)2018 年半年度报告
第 48 页共 48 页
国联安基金管理有 限公司
二〇一八年八月二 十四日
