招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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招 商 丰泰 灵 活配 置混 合 型证 券投 资 基金(LOF) 招 募 说明 书 （ 更新 ） 摘要
(2018 年第 1 号)
基金管理人： 招商基金管理有限公司
基金托管人： 中国银行股份有限公司
截止日: 2018 年 04 月 17 日
重要提示
招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金（LOF ）（以下简称“本基金”）经中国证券监
督管理委员会 2015 年 3 月 25 日《关于准予招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金（LOF ）
注册 的批 复》 （证 监许 可 〔2015 〕436 号文 ） 注册 公开 募集 。本 基金 的基 金合 同于 2015 年 4
月 17 日正式生效。本基金为契约型开放式。
招商基金管理有限公司 （以下称“本基金管理人”或“管理人”） 保证招募说明书的内
容真 实、 准确 、 完整 。本 招募 说明 书 经中 国证 监 会注 册， 中 国证 监会 对基 金募 集 的注 册审
查以 要件 齐备 和 内容 合规 为基 础， 以 充分 的信 息 披露 和投 资 者适 当性 为 核心 ，以 加强 投资
者利 益保 护和 防 范系 统性 风险 为目 标 。中 国证 监 会不 对基 金 的投 资价 值及 市场 前 景等 作出
实质 性判 断或 者 保证 。投 资者 应当 认 真阅 读基 金 招募 说明 书 、基 金合 同等 信息 披 露文 件，
自主判断基金的投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险。
基金 管理 人依 照恪 尽职 守 、诚 实信 用、 谨慎 勤 勉的 原则 管理 和运 用 基金 财产 ，但 不保
证基 金一 定盈 利 ，也 不保 证最 低收 益 。当 投资 人 赎回 时， 所 得或 会高 于或 低于 投 资人 先前
所支付的金额。如对本招募说明书有任何疑问，应寻求独立及专业的财务意见。
本基 金投 资于 证券 市场 ， 基金 净值 会因 为证 券 市场 波动 等因 素 产生 波动 ，投 资者 在投
资本 基金 前， 应 全面 了解 本基 金的 产 品特 性， 充 分考 虑自 身 的风 险承 受能 力， 理 性判 断市
场， 并承 担基 金 投资 中出 现的 各类 风 险， 包括 ： 因整 体政 治 、经 济、 社会 等环 境 因素 对证
券价 格产 生影 响 而形 成的 系统 性风 险 ，个 别证 券 特有 的非 系 统性 风险 ，由 于基 金 投资 人连
续大 量赎 回基 金 产生 的流 动性 风险 ， 投资 者申 购 、赎 回失 败 的风 险， 基金 管理 人 在基 金管
理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等等。
投资 有风 险， 过往 业绩 并 不预 示其 未来 表现 。 基金 管理 人所 管理 的 其它 基金 的业 绩并
不构成对本基金业绩表现的保证。投资人在认购 （或申购 ） 本基 金时 应认 真阅 读本 招募 说明
书和基金合同。
基金 招募 说明 书自 基金 合 同生 效日 起， 每六 个 月更 新一 次， 并于 每 六个 月结 束之 日后
的 45 日内公告，更新内容截至每六个月的最后一日。
本更新招募说明书所载内容截止日为2018 年4 月17 日，有关财务和业绩表现数据截止
日为 2018 年3 月 31 日，财务和业绩表现数据未经审计。 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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本基金托管人中国银行股份有限公司已于 2018 年 5 月 8 日复核了本次更新的招募说明
书。
§1 基金 管理 人
1.1 基金 管 理人 概况
公司名称：招商基金管理有限公司
注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号
设立日期：2002 年 12 月 27 日
注册资本：人民币 13.1 亿元
法定代表人：李浩
办公地址：深圳市福田区深南大道 7088 号
电话：（0755 ）83199596
传真：（0755 ）83076974
联系人：赖思斯
股权结构和公司沿革：
招商基金管理有限公司于 2002 年 12 月 27 日经中国证监会证监基金字[2002]100 号文
批准 设立 ，是 中 国第 一家 中外 合资 基 金管 理公 司 。目 前公 司 注册 资本 金为 人民 币 十三 亿一
千万元（RMB1,310,000,000 元），股东及股权结构为：招商银行股份有限公司（以下简称
“招 商银 行” ） 持有 公司全部股权的 55% ，招商证券股份有限公司 （以下简称“招商证券”）
持有公司全部股权的 45%。
2002 年 12 月，公司由招商证券、ING Asset Management B.V. （荷兰投资）、中国电
力财 务有 限公 司 、中 国华 能财 务有 限 责任 公司 、 中远 财务 有 限责 任公 司共 同投 资 组建 ，成
立时 注册 资本 金人 民币 一 亿元 ，股 东 及股 权结 构为 ：招 商 证券 持有 公 司全 部股 权的 40% ，
ING Asset Management B.V. （荷兰投资）持有公司全部股权的 30%，中国电力财务有限公
司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司 各持有公司全部股权的 10% 。
2005 年 4 月，经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意，公司注册资本金由人
民币一亿元增加至人民币一亿六千万元，股东及股权结构不变。
2007 年 5 月，经公司股东会审议通过并经中国证监会批复同意，招商银行受让中国电
力财 务有 限公 司 、中 国华 能财 务有 限 责任 公司 、 中远 财务 有 限责 任公 司及 招商 证 券分 别持
有的公司 10％、10 ％、10 ％及 3.4% 的股权； ING Asset Management B.V. （荷兰投资）受
让招 商证 券持 有的 公司 3.3 ％的 股权 。 上述 股权 转让 完成 后 ，公 司的 股 东及 股权 结构 为：
招商 银 行持 有公 司全 部股 权的 33.4% ， 招商 证券 持有 公司 全部 股权 的 33.3% ，ING Asset 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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Management B.V. （荷兰投资）持有公司全部股权的 33.3% 。同时，公司注册资本金由人民
币一亿六千万元增加至人民币二亿一千万元。
2013 年 8 月 ， 经 公 司 股 东 会 审 议 通 过 并 经 中 国 证 监 会 批 复 同 意 ， ING Asset
Management B.V. （荷兰投资）将其持有的公司 21.6% 股权转让给招商银行、11.7% 股权转让
给招 商证 券。 上 述股 权转 让完 成后 ， 公司 的股 东 及股 权结 构 为： 招商 银行 持有 全 部股 权的
55％， 招商证券持有全部股权的 45 ％。
2017 年12 月，经公司股东会审议通过并经报备中国证监会，公司股东招商银行和招商
证券 按原 有股 权 比例 向公 司同 比例 增 资人 民币 十 一亿 元。 增 资完 成后 ，公 司注 册 资本 金由
人民币二亿一千万元增加至人民币十三亿一千万元，股东及股权结构不变。
公司主要股东招商银行股份有限公司成立于 1987 年 4 月 8 日。招商银行始终坚持“因
您而变”的经营服务理念，已成长为中国境内最具品牌影响力的商业银行之一。2002 年 4
月 9 日，招商银行在上海证券交易所上市 （股票代码：600036 ）；2006 年 9 月 22 日，招商
银行 在香港联合交易所上市（股份代号：3968 ）。
招商 证券 股份 有限 公司 是 百年 招商 局集 团旗 下 的证 券公 司， 经过 多 年创 业发 展， 已成
为拥有证券市场业务全牌照的一流券商。2009 年 11 月 17 日，招商证券在上海证券交易所
上市（代码 600999 ）；2016 年 10 月 7 日，招商证券在香港联合交易所上市（股份代号：
6099 ）。
公 司 将 秉承 “诚 信 、理 性 、专 业、 协 作、 成 长” 的理 念 ，以 “ 为投 资者 创 造更 多 价
值” 为使 命， 力 争成 为中 国资 产管 理 行业 具有 “ 差异 化竞 争 优势 、一 流品 牌” 的 资产 管理
公司。
1.2 主要 人 员情 况
1.2.1 董事会成员
李浩先 生， 招 商银 行股 份 有限 公司 执行 董事 、 常务 副行 长兼 财务 负 责人 。美 国南 加州
大学工商管理硕士学位，高级会计师。1997 年 5 月加入招商银行任总行行长助理，2000 年
4 月至2002 年3 月兼任招商银行上海分行行长，2001 年12 月起担任招商银行副行长，2007
年 3 月起兼任财务负责人，2007 年 6 月起担任招商银行执行董事，2013 年 5 月起担任招商
银行 常务 副行 长，2016 年 3 月起 兼任 深圳 市招 银 前海 金融 资产 交易 中 心有 限公 司副 董事
长。现任公司董事长。
邓晓力女士，毕业于美国纽约州立大学，获经济学博士学位。2001 年加入招商证券，
并于 2004 年1 月至 2004 年 12 月被中国证监会借调至南方证券行政接管组任接管组成员。
在加入招商证券前，邓女士曾任 Citigroup （花 旗集 团） 风险 管理 部高 级分 析师 。现 任招 商招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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证券 股份 有限 公 司副 总裁 兼首 席风 险 官， 分管 风 险管 理、 公 司财 务、 结算 及培 训 工作 ；兼
任中国证券业协会财务与风险控制委员会副主任委员。现任公司副董事长。
金旭女士，北京大学硕士研究生。1993 年7 月至2001 年11 月在中国证监会工作。2001
年11 月至2004 年 7 月在华夏基金管理有限公司任副总经理。2004 年7 月至2006 年1 月在
宝盈基金管理有限公司任总经理。2006 年1 月至2007 年5 月在梅隆全球投资有限公司北京
代表处任首席代表。2007 年 6 月至 2014 年 12 月担任国泰基金管理有限公司总经理。2015
年 1 月加入招商基金管理有限公司，现任公司总经理、董事兼招商资产管理 （香港） 有限公
司董事长。
吴冠雄先生，硕士研究生，22 年法律从业经历。1994 年8 月至1997 年9 月在中国北方
工业公司任法律事务部职员。1997 年10 月至 1999 年 1 月在 新加 坡 Colin Ng & Partners
任中国法律顾问。1999 年 2 月至今在北京市天元律师事务所工作，先后担任专职律师、事
务所权益合伙人、事务所管理合伙人、事务所执行主任和管理委员会成员。2009 年 9 月至
今兼任北京市华远集团有限公司外部董事，2016 年 4 月至今兼任北京墨迹风云科技股份有
限公司独立董事，2016 年 12 月至今兼任新世纪医疗控股有限公司（香港联交所上市公司）
独立董事，2016 年11 月至今任中国证券监督管理委员会第三届 上市公司并购重组专家咨询
委员会委员。现任公司独立董事。
王莉 女士 ，高 级经 济师 。 毕业 于中 国人 民解 放 军外 国语 学院 ，历 任 中国 人民 解放 军昆
明军 区三 局战 士 、助 理研 究员 ；国 务 院科 技干 部 局二 处干 部 ；中 信公 司财 务部 国 际金 融处
干部、银行部资金处副处长；中信银行(原中信实业银行) 资本市场部总经理、行长助理、
副行 长等 职。 现 任中 国证 券 市场 研究 设 计中 心( 联办)常务 干事 兼基 金 部总 经理 ； 联办 控股
有限公司董事总经理等。现任公司独立董事。
何玉慧女士，加拿大皇后大学荣誉商学士，26 年会计从业经历。曾先后就职于加拿大
National Trust Company 和 Ernst & Young ，1995 年 4 月加入香港毕马威会计师事务所，
2015 年 9 月退休前系香港毕马威会计师事务所金融业内部审计、风险管理和合规服务主管
合伙人。2016 年 8 月至今任泰康保险集团股份有限公司独立董事，2017 年 9 月至今任汇丰
前海 证券 公司 独 立董 事， 同时 兼任 多 个香 港政 府 机构 辖下 委 员会 的委 员和 香港 会 计师 公会
纪律评判小组委员。现任公司独立董事。
孙谦先生，新加坡籍，经济学博士。1980 年至 1991 年先后就读于北京大学、复旦大
学、 William Paterson College 和 Arizona State University 并获得学士、工商管理硕
士和 经济 学博 士 学位 。曾 任新 加坡 南 洋理 工大 学 商学 院副 教 授、 厦门 大学 任财 务 管理 与会
计研 究院 院长 及 特聘 教授 、上 海证 券 交易 所高 级 访问 金融 专 家。 现任 复旦 大学 管 理学 院特
聘教 授和 财务 金 融系 主任 。兼 任上 海 证券 交易 所 ，中 国金 融 期货 交易 所和 上海 期 货交 易所
博士 后工 作站 导 师， 科技 部复 旦科 技 园中 小型 科 技企 业创 新 型融 资平 台项 目负 责 人。 现任
公司独立董事。 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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1.2.2 监事会成员
赵斌 先生 ，毕 业于 深圳 大 学国 际金 融专 业、 格 林威 治大 学项 目管 理 专业 ，分 别获 经济
学学士学位 、理学硕士学位。1992 年 7 月至 1998 年 12 月，历任招商银行证券部员工、福
田营业部主任、海口营业部经理助理、经理；1999 年1 月至2006 年1 月，历任招商证券经
纪业务部总经理助理、深圳龙岗证券营业部副总经理 （主持工作） 、深圳南山南油大道营业
部经理；2006 年1 月至2009 年4 月，担任招商证券私人客户部总经理；2008 年4 月至2016
年1 月，担任招商证券零售经纪总部总经理，期间于2013 年4 月至2014 年1 月兼任招商证
券渠道管理部总经理。赵斌先生亦于 2007 年 7 月至 2011 年 5 月担任招商证券职工代表监
事。2016 年1 月起至今，赵斌先生担任招商证券合规总监。同时，赵斌先生于2008 年7 月
起担任招商期货有限公司董事，于 2015 年 7 月起担任招商证券资产管理有限公司董事。现
任公司监事会主席。
彭 家 文 先生 ，中 南 财经 大 学国 民经 济 计划 学 专业 本科 ， 武汉 大 学计 算机 软 件专 业 本
科。2001 年 9 月加入招商银行。历任招商银行总行计划资金部经理、高级经理，计划财务
部总经理助理、副总经理。2011 年11 月起任零售综合管理部副总经理、总经理。2014 年6
月起任零售金融总部副总经理、副总裁。2016 年 2 月起任零售金融总部副总裁兼总行零售
信贷部 总经理。2017 年 3 月起任招商银行郑州分行行长。2018 年 1 月起任总行资产负债管
理部总经理兼投资管理部总经理。现任公司监事。
罗琳女士，厦门大学经济学硕士。1996 年加入招商证券股份有限公司投资银行部，先
后担任项目经理、高级经理、业务董事；2002 年起参与招商基金管理有限公司筹备，公司
成 立 后先 后 担任 基金 核 算部 高级 经 理、 产品 研发 部 高级 经理 、 副总 监、 总 监、 产品 运 营
官，现任首席市场官兼市场推广部总监、公司监事。
鲁丹，女，中山大学国际工商管理硕士；2001 年加入美的集团股份有限公司任 Oracle
ERP 系统实施顾 问；2005 年5 月至2006 年12 月于韬睿惠悦咨询有限公司任咨询顾问；2006
年12 月至2011 年 2 月于怡安翰威特咨询有限公司任咨询总监；2011 年2 月至2014 年3 月
任倍 智人 才管 理 咨询 有限 公司 首席 运 营官 ；现 任 招商 基金 管 理有 限公 司战 略与 人 力资 源总
监兼人力资源部总监、公司监事，兼任招商财富资产管理有限公司董事。
李扬，男，中央财经大学经济学硕士，2002 年加入招商基金管理有限公司，历任基金
核算部高级经理、副总监、总监，现任产品运营官兼产品研发一部总监、公司监事。
1.2.3 公司 高级 管理 人员
金旭女士，总经理 ，简历同上。
钟文岳先生，常务副总经理，厦门大学经济学硕士。1992 年7 月至1997 年4 月于中国
农村发展信托投资公司任福建 （集团） 公司国际业务部经理；1997 年 4 月至 2000 年 1 月于招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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申银万国证券股份有限公司任九江营业部总经理；2000 年1 月至2001 年1 月任厦门海发投
资股份有限公司总经理；2001 年1 月至2004 年1 月任深圳二十一世纪风险投资公司副总经
理；2004 年 1 月至 2008 年 11 月任新江南投资有限公司副总经理；2008 年 11 月至 2015 年
6 月任招商银行股份有限公司投资管理部总经理；2015 年6 月加入招 商基金管理有限公司，
现任公司常务副总经理兼招商财富资产管理有限公司董事。
沙骎先生，副总经理，南京通信工程学院工学硕士。2000 年11 月加入宝盈基金管理有
限公司，历任 TMT 行业研究员、基金助理、交易主管；2008 年 2 月加入国泰基金管理有限
公司 ， 历任 交 易部 总监 、 研究 部总 监 ，投 资总 监 兼基 金 经理 ，量 化& 保 本投 资 事业 部总 经
理；2015 年加入招商基金管理有限公司，现任公司副总经理兼招商资产管理（香港）有限
公司董事。
欧志明先生，副总经理，华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士。2002 年
加入广发证券深圳业务总部 任机构客户经理；2003 年4 月至2004 年7 月于广发证券总部任
风险控制岗从事风险管理工作；2004 年 7 月加入招商基金管理有限公司，曾任法律合规部
高级 经理 、副 总 监、 总监 、督 察长 ， 现任 公司 副 总经 理、 董 事会 秘书 ，兼 任招 商 财富 资产
管理有限公司董事兼招商资产管理（香港）有限公司董事。
杨渺先生，副总经理，经济学硕士。2002 年起先后就职于南方证券股份有限公司、巨
田基金管理有限公司，历任金融工程研究员、行业研究员、助理基金经理。2005 年加入招
商基金管理有限公司，历任高级数量分析师、投资经理、投资管理二部(原专户资产投 资部)
负责人及总经理助理，现任公司副总经理。
潘西里先生，督察长，法学硕士。1998 年加入大鹏证券有限责任公司法律部，负责法
务工作；2001 年10 月加入天同基金管理有限 公司监察稽核部，任职主管；2003 年2 月加入
中国 证券 监督 管理 委员 会 深圳 监管 局 ，历 任副 主任 科员 、 主任 科员 、 副处 长及 处长 ；2015
年加入招商基金管理有限公司，现任公司督察长。
1.2.4 基金经理
王刚先生，硕士。2011 年 7 月加入中国人保资产管理股份有限公司，曾任助理组合经
理、产品经理；2014 年 5 月加入泰康资产管理有限责任公司，曾任资产管理部 高级经理；
2015 年 7 月加入招商基金管理有限公司，曾任固定收益投资部研究员，从事固定收益类产
品研究相关工作，现任招商可转债分级债券型证券投资基金基金经理 （管理时间：2017 年 3
月 11 日至 今） 、招 商丰 嘉灵 活配 置混 合型 证券 投资 基金 基金 经理 （管 理时 间：2017 年 7 月
28 日至 今） 、招 商丰 美灵 活配 置混 合型 证券 投资 基金 基金 经理 （管 理时 间：2017 年7 月 28
日至 今） 、招 商丰 融灵 活配 置混 合型 证券 投资 基金 基金 经理 （管 理时 间：2017 年 7 月 28 日
至今）、招商瑞丰灵活配置混合型发起式证券投资基金基金经理（管理时间：2017 年 7 月招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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28 日至 今） 、招 商丰 泰灵 活配 置混 合型 证券 投资 基金(LOF) 基金 经理 （管 理时 间：2017 年 7
月 28 日至今） 及 招商丰泽灵活配置混合型证券投资基金基金经理 （管理时间：2017 年 7 月
28 日至今）。
本基金历任基金经理包括：邓栋先生，管理时间为2015 年4 月17 日至2017 年 7 月28
日。
1.2.5 投资 决策 委员 会成 员
公 司 的 投资 决策 委 员会 由 如下 成员 组 成： 总 经理 金旭 、 副总 经 理沙 骎、 副 总经 理 杨
渺 、 总经 理 助理 兼量 化 投资 部负 责 人吴 武泽 、总 经 理助 理兼 固 定收 益投 资 部负 责人 裴 晓
辉、交易部总监路明、国际业务部总监白海峰。
1.2.6 上述 人员 之间 均不 存在 近亲 属关 系。
§2 基金 托管 人
2.1 基金 托 管人 概况
名称：中国银行股份有限公司（简称“中国银行”）
住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号
首次注册登记日期：1983 年 10 月 31 日
注册资本：人民币贰仟玖佰肆拾叁亿捌仟柒佰柒拾玖万壹仟贰佰肆拾壹元整
法定代表人：陈四清
基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字【1998 】24 号
托管部门信息披露联系人：王永民
传真：（010 ）66594942
中国银行客服电话：95566
2.2 基金 托 管部 门及 主要 人员 情况
中国银行托管业务部设立于 1998 年，现有员工 110 余人，大部分员工具有丰富的银
行、 证券 、基 金 、信 托从 业经 验， 且 具有 海外 工 作、 学习 或 培训 经历 ，60 ％以 上 的员 工具
有硕 士以 上学 位 或高 级职 称。 为给 客 户提 供专 业 化的 托管 服 务， 中国 银行 已在 境 内、 外分
行开展托管业务。 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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作为 国内 首批 开展 证券 投 资基 金托 管业 务的 商 业银 行， 中国 银行 拥 有证 券投 资基 金、
基金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII 、RQFII 、QDII 、境外三类机构、券
商资 产管 理计 划 、信 托计 划、 企业 年 金、 银行 理 财产 品、 股 权基 金、 私募 基金 、 资金 托管
等门类齐全、产 品丰 富的 托管 业务 体 系。 在国 内 ，中 国银 行 首家 开展 绩效 评估 、 风险 分析
等增值服务，为各类客户提供个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。
2.3 证券 投 资基 金托 管情 况
截至2017 年12 月31 日，中国银行已托管650 只证券投资基金，其中境内基金613 只，
QDII 基金 37 只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型、FOF 等多种类型的基
金，满足了不同客户多元化的投资理财需求，基金托管规模位居同业前列。
§3 相关 服务 机构
3.1 基金 份 额销 售机 构
3.1.1 直销机构
直销机构：招商基金管理有限公司
招商基金客户服务中心电话：400-887-9555 （免长途话费）
招商基金官网交易平台
交易网站：www.cmfchina.com
客服电话：400-887-9555 （免长途话费）
电话：（0755 ）83196437
传真：（0755 ）83199059
联系人：陈梓
招商基金战略客户部
地址：北京市西城区月坛南街 1 号院3 号楼 1801
电话：13718159609
联系人：莫然
地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1088 号上海招商银行大厦南塔 15 楼
电话：（021 ）38577388
联系人：胡祖望
招商基金机构理财部
地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 23 楼 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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电话：（0755 ）83190401
联系人：任虹虹
地址：北京市西城区月坛南街 1 号院3 号楼 1801
电话：18600128666
联系人：贾晓航
地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1088 号上海招商银行大厦南塔 15 楼
电话：（021 ）38577379
联系人：伊泽源
招商基金直销交易服务联系方式
地址：深圳市南山区科苑路科兴科学园 A3 单元3 楼招商基金客服中心直销柜台
电话：（0755 ）83196359 83196358
传真：（0755 ）83196360
备用传真：（0755 ）83199266
联系人：冯敏
3.1.2 代销机构
代销机构 代销机构信息
中国工商银行股份有限公司 注册 地址 ： 北京 市西 城区 复兴 门内 大街 55 号
法定代表人：易会满
电话：95588
传真：010-66107914
联系人：杨菲
招商银行股份有限公司 注册 地址 ： 深圳 市深 南大 道 7088 号招商银行
大厦
法定代表人：李建红
电话 ： （0755 ）83198888
传真 ： （0755 ）83195050
联系人：邓炯鹏
中国银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号
法定代表人：陈四清
电话：95566
传真 ： （010 ）66594853
联系人：张建伟
交通银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路 188 号
法定代表人：彭纯 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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电话 ： （021 ）58781234
传真 ： （021 ）58408483
联系人：王菁
中国光大银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区太平桥大街 25 号
法定代表人：唐双宁
电话：95595
传真 ： （010 ）63636248
联系人：朱红
中国邮政储蓄银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 3 号
法定代表人：李国华
电话：95580
传真 ： （010 ）68858117
联系人：王硕
中信银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街 9 号
法定代表人：李庆萍
电话：95558
传真 ： （010 ）65550827
联系人：王晓琳
上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 500 号
法定代表人：高国富
电话 ： （021 ）61618888
传真 ： （021 ）63604199
联系人：高天
平安银行股份有限公司 注册地址：广东省深圳市罗湖区深南东路
5047 号
法定代表人：谢永林
电话：95511-3
传真 ： （021 ）50979507
联系人：赵杨
宁波银行股份有限公司 注册地址：宁波市鄞州区宁南南路 700 号
法定代表人：陆华裕
电话：0574-87050038
传真：0574-87050024
联系人：王佳毅
东莞农村商业银行股份有限公司 注册地址：东莞市东城区鸿福东路 2 号
法定代表人：何沛良
电话：0769-961122 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
11
联系人：林培珊
江苏江南农村商业银行股份有限公司 注册地址：常州市天宁区延宁中路 668 号
法定代表人：陆向阳
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传真：0519-89995066
联系人：包静
上海长量基金销售投资顾问有限公司 注册地址：上海市浦东新区高翔路 526 号 2
幢 220 室
法定代表人：张跃伟
电话：400-820-2899
传真：021-58787698
联系人：敖玲
深圳众禄金融控股股份有限公司 注册 地址 ： 深圳 市罗 湖区 深南 东路 5047 号发
展银行大厦 25 楼 I 、J 单元
法定代表人：薛峰
电话：0755-33227950
传真：0755-82080798
联系人：童彩平
蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 注册 地址 ： 杭州 市余 杭区 仓前 街道 海曙 路东 2
号
法定代表人：陈柏青
电话：0571-28829790
传真：0571-26698533
联系人：韩松志
诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公
司
注册地址：上海市金山区廊下镇漕廊公路
7650 号 205 室
法定代表人：汪静波
电话：400-821-5399
传真 ： （021 ）38509777
联系人：李娟
上海好买基金销售有限公司 注册 地址 ： 上海 市虹 口区 场中 路 685 弄 37 号
4 号楼 449 室
法定代表人：杨文斌
电话 ： （021 ）58870011
传真 ： （021 ）68596916
联系人：张茹
浙江同花顺基金销售有限公司 注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
12
大厦 903 室
法定代表人：凌顺平
电话：0571-88911818
传真：0571-86800423
联系人：刘宁
上海陆金所资产管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333
号 14 楼 09 单元
法定代表人：郭坚
电话：021-20665952
传真：021-22066653
联系人：宁博宇
上海联泰资产管理有限公司 注册地址：中国（上海）自由贸易区富特北
路 277 号 3 层 310 室
法定代表人：燕斌
电话：400-046-6788
传真：021-52975270
联系人：凌秋艳
北京乐融多源投资咨询有限公司 注册地址：北京市朝阳区西大望路 1 号 1 号
楼 1603
法定代表人：董浩
电话：400-068-1176
传真：010-56580660
联系人: 于婷婷
深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 注册地址：深圳市福田区华强北路赛格科技
园 4 栋 10 层 1006#
法定代表人：杨懿
电话：400-166-1188
传真：010-83363072
联系人: 文雯
珠海盈米财富管理有限公司 注册地址：广东省珠海市横琴新区宝华路 6
号 105 室-3491
法定代表人：肖雯
电话：020-80629066
联系人: 刘文红
网址： www.yingmi.cn
南京苏宁基金销售有限公司 注册地址：南京市玄武区苏宁大道 1-5 号
法定代表人：钱燕飞
电话：025-66996699-887226 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
13
联系人: 王锋
网址：http://fund.suning.com
北京蛋卷基金销售有限公司 注册 地址 ： 北京 市朝 阳区 阜通 东大 街 1 号院 6
号楼 2 单元 21 层 222507
法定代表人：钟斐斐
电话：4000-618-518
联系人：戚晓强
网址：http://www.ncfjj.com/
深圳前海微众银行股份有限公司 注册地址：深圳市南山区桃园路田厦金牛广
场 37 楼
法定代表人：顾敏
电话：400-999-8877
联系人：罗曦
网址：http://www.webank.com/
北京汇成基金销售有限公司 注册 地址 ： 北京 市海 淀区 中关 村大 街 11 号 11
层 1108
法定代表人：王伟刚
电话：400-619-9059
联系人：丁向坤
网址：http://www.fundzone.cn
凤凰金信（银川）投资管理有限公司 注册地址：宁夏回族自治区银川市金凤区阅
海湾中央商务区万寿路 142 号 14 层 1402
法定代表人：程刚
电话：400-810-5919
联系人：张旭
网址：www.fengfd.com
上海中正达广投资管理有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号
302 室
法定代表人：黄欣
电话：400-6767-523
联系人：戴珉微
网址：www.zzwealth.cn
中民财富管理（上海）有限公司
注册地址：上海市黄浦区中山南路 100 号 7
层 05 单元
法定代表人：弭洪军
电话：400-876-5716
联系人：茅旦青
网址：www.cmiwm.com 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
14
基金 管理 人可 根据 有关 法 律法 规规 定， 选择 其 他符 合要 求的 机构 代 理销 售本 基金 ，并
及时公告。
3.2 注册 登 记机 构
名称：中国证券登记结算有限责任公司
住所：北京市西城区太平桥大街 17 号
办公地址：北京市西城区太平桥大街 17 号
法定代表人：周明
联系电话：（010 ）59378888
传真：（010 ）59378907
联系人：朱立元
3.3 律师 事 务所 和经 办律 师
名称：上海源泰律师事务所
注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼
负责人：廖海
电话：（021 ）51150298
传真：（021 ）51150398
经办律师：廖海、刘佳
联系人：刘佳
3.4 会计 师 事务 所和 经办 注册 会计 师
名称：毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙）
注册地址：北京市东长安街 1 号东方广场东二办公楼八层
法定代表人：邹俊
电话：(0755 ）2547 1000
传真：(0755 ）8266 8930
经办注册会计师：程海良、吴钟鸣
联系人: 蔡正轩
§4 基金名称 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF)
§5 基金类型
混合型证券投资基金
§6 投资目标
本基 金通 过将 基金 资产 在 不同 投资 资产 类别 之 间灵 活配 置， 在控 制 下行 风险 的前 提下
为投资人获取稳健回报。
§7 投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的 A 股股票
（包 括中 小板 、 创业 板及 其他 中国 证 监会 允许 基 金投 资的 股 票） 、债 券（ 含中 小 企业 私募
债、地方政府债券等） 、资产支持证券、货币市场工具、权证、股指期货，以及法律法规或
中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会的相关规定。
如法 律法 规或 监管 机构 以 后允 许基 金投 资其 他 品种 ，基 金管 理人 在 履行 适当 程序 后，
可以将其纳入投资范围。
本基金投资于股票的比例为基金资产的 0%-95% ，投资于权证的比例为基金资产净值的
0%-3% ，本基金每个交易日日终 在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低
于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券，其中，现金类资产不包括结算
备付金、存出保证金、应收申购款等，股指期货的投资比例遵循国家相关法律法规。
§8 投资策略
1、资产配置策略
本基 金的 大类 资产 配置 主 要通 过对 宏观 经济 运 行状 况、 国家 财政 和 货币 政策 、国 家产
业政 策以 及资 本 市场 资金 环境 、证 券 市场 走势 的 分析 ，预 测 宏观 经济 的发 展趋 势 ，并 据此
评价 未来 一段 时 间股 票、 债券 市场 相 对收 益率 ， 主动 调整 股 票、 债券 类资 产在 给 定区 间内
的动态配置，以使基金在保持总体风险水平相对稳定的基础上，优化投资组合。
2、股票投资策略
本基金通过定量和定性相结合的方法进行个股自下而上的选择。 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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在定 性方 面， 主要 考察 公 司的 业务 是否 符合 经 济发 展规 律、 产业 政 策方 向； 其次 分析
公司 的核 心技 术 或创 新商 业模 式是 否 具有 足够 的 市场 空间 ， 公司 的盈 利模 式、 产 品的 市场
竞争力及其发展的稳定性；此外还将评估公司的股权结构、治理结构是否合理等。
在定 量方 面， 主要 考察 上 市公 司的 成长 性、 盈 利能 力及 其估 值水 平 ，选 取具 备良 好业
绩成长性并且估值合理的上市公司，主要采用的指标包括：
1）成长性指标：过去两年和预计未来两年公司收入和利润的增长率、资本支出、人员
招聘情况等。
2）盈利能力：毛利率、ROE 、ROA 、ROIC 等。
3）估值水平：PE 、PEG 、PB、PS 等。
3、债券投资策略
本基 金采 用的 固定 收益 品 种主 要投 资策 略包 括 ：久 期策 略、 期限 结 构策 略和 个券 选择
策略等。
（1）久期策略
根据 国内 外的 宏观 经济 形 势、 经济 周期 、国 家 的货 币政 策、 汇率 政 策等 经济 因素 ，对
未来利率走势做出准确预测，并确定本基金投资组合久期的长短。
（2）期限结构策略
根据 国际 国内 经济 形势 、 国家 的货 币政 策、 汇 率政 策、 货币 市场 的 供需 关系 、投 资者
对未 来利 率的 预 期等 因素 ，对 收益 率 曲线 的变 动 趋势 及变 动 幅度 做出 预测 ，收 益 率曲 线的
变动 趋势 包括 ： 向上 平行 移动 、向 下 平行 移动 、 曲线 趋缓 转 折、 曲线 陡峭 转折 、 曲线 正蝶
式移 动、 曲线 反 蝶式 移动 ，并 根据 变 动趋 势及 变 动幅 度预 测 来决 定信 用投 资产 品 组合 的期
限结构，然后选择采取相应期限结构策略： 子弹策略、杠铃策略或梯式策略。
（3）个券选择策略
投资 团队 分析 债券 收益 率 曲线 变动 、各 期限 段 品种 收益 率及 收益 率 基差 波动 等因 素，
预测 收益 率曲 线 的变 动趋 势， 并结 合 流动 性偏 好 、信 用分 析 等多 种市 场因 素进 行 分析 ，综
合评 判个 券的 投 资价 值。 在个 券选 择 的基 础上 ， 投资 团队 构 建模 拟组 合， 并比 较 不同 模拟
组合之间的收益和风险匹配情况，确定风险、收益最佳匹配的组合。
4、权证投资策略
本基 金对 权证 资产 的投 资 主要 是通 过分 析影 响 权证 内在 价值 最重 要 的两 种因 素 —— 标
的 资 产价 格 以及 市场 隐 含波 动率 的 变化 ，灵 活构 建 避险 策略 ， 波动 率差 策 略以 及套 利 策
略。
5、股指期货投资策略
本基 金采 取套 期保 值的 方 式参 与股 指期 货的 投 资交 易， 以管 理市 场 风险 和调 节股 票仓
位为主要目的。
6、中小企业私募债券投资策略 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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中小 企业 私募 债具 有票 面 利率 较高 、信 用风 险 较大 、二 级市 场流 动 性较 差等 特点 。因
此本基金审慎投资中小企业私募债券。
针 对 市 场系 统性 信 用风 险 ，本 基金 主 要通 过 调整 中小 企 业私 募 债类 属资 产 的配 置 比
例，谋求避险增收。
针对 非系 统性 信用 风险 ， 本基 金通 过分 析发 债 主体 的信 用水 平及 个 债增 信措 施， 量化
比较判断估值，精选个债，谋求避险增收。
本基 金主 要采 取买 入持 有 到期 策略 ；当 预期 发 债企 业的 基本 面情 况 出现 恶化 时， 采取
“尽早出售”策略，控制投资风险。
另外 ，部 分中 小企 业私 募 债内 嵌转 股选 择权 ， 本基 金将 通过 深入 的 基本 面分 析及 定性
定 量 研究 ， 自下 而上 地 精选 个债 ， 在控 制风 险的 前 提下 ，谋 求 内嵌 转股 权 潜在 的增 强 收
益。
§9 投资 决策 程序
本基 金采 用投 资决 策委 员 会领 导下 的团 队式 投 资管 理模 式。 投资 决 策委 员会 定期 就投
资 管 理业 务 的重 大问 题 进行 讨论 。 基金 经理 、研 究 员、 交易 员 在投 资管 理 过程 中责 任 明
确、 密切 合作 ， 在各 自职 责内 按照 业 务程 序独 立 工作 并合 理 地相 互制 衡。 具体 的 投资 管理
程序如下：
（1）投资决策委员会审议投资策略、资产配置和其它重大事项；
（2）投资部门通过投资例会等方式讨论拟投资的个券，研究员提供研究分析与支持；
（3）基金经理根据所管基金的特点，确定基金投资组合；
（4）基金经理发送投资指令；
（5）交易部审核与执行投资指令；
（6）数量分析人员对投资组合的分析与评估；
（7）基金经理对组合的检讨与调整。
在投 资决 策过 程中 ，风 险 管理 部门 负责 对各 决 策环 节的 事前 及事 后 风险 、操 作风 险等
投资 风险 进行 监 控， 并在 整个 投资 流 程完 成后 ， 对投 资风 险 及绩 效做 出评 估， 提 供给 投资
决策委员会、 投资总监、基金经理等相关人员，以供决策参考。
§10 业 绩比 较基 准
本基金的业绩比较基准为：中国人民银行公布金融机构人民币一年期存款基准利率+3%
（单利年化） 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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本基金采用中国人民银行公布金融机构人民币一年期存款基准利率+3% （单利年化）为
比较 基准 主要 是 基于 本基 金为 绝对 收 益基 金， 选 取中 国人 民 银行 公布 金融 机构 人 民币 一年
期存款基准利率+3% （单利年化）为业绩基准比较适宜。
如果 今后 法律 法规 发生 变 化， 或者 有更 权威 的 、更 能为 市场 普遍 接 受的 业绩 比较 基准
推出 ，或 者是 市 场上 出现 更加 适合 用 于本 基金 的 业绩 基准 的 股票 指数 时， 本基 金 可以 在与
本基 金托 管人 协 商同 意后 变更 业绩 比 较基 准并 及 时公 告。 本 基金 由于 上述 原因 变 更标 的指
数和业绩比较基准，基金管理人应于变更前在中国证监会指定的媒介上公告。
§11 风 险收 益特 征
本基 金是 混合 型基 金， 在 证券 投资 基金 中属 于 预期 风险 收益 水平 中 等的 投资 品种 ，预
期收益和预期风险高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。
§12 基 金投 资组 合报 告
招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金（LOF ） 管理人－招商基金管理有限公司的董事
会及 董事 保证 本 报告 所载 资料 不存 在 虚假 记载 、 误导 性陈 述 或重 大遗 漏， 并对 其 内容 的真
实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本投资组合报告所载数据截至 2018 年3 月 31 日， 来源 于 《招商丰泰灵活配置混合型证
券投资基金（LOF ）2018 年第 1 季度报告》。
1 报告 期末 基金 资 产组 合情 况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例 （% ）
1 权益投资 62,151,786.00 84.85
其中：股票 62,151,786.00 84.85
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 4,000,800.00 5.46
其中：债券 4,000,800.00 5.46
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 6,501,938.53 8.88
8 其他资产 598,766.59 0.82
9 合计 73,253,291.12 100.00
招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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2 报告 期末 按行 业 分类 的股 票投 资组 合
2.1 报告 期末 按行 业 分类 的境 内股 票投 资组 合
代码 行业类别 公允 价值 （元 ） 占基金资产净值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 1,507,055.00 2.10
B 采矿业 - -
C 制造业 43,094,303.00 59.98
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 3,689,800.00 5.14
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 7,322,934.00 10.19
J 金融业 6,537,694.00 9.10
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 62,151,786.00 86.50
2.2 报告 期末 按行 业 分类 的港 股 通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
3 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前十 名股 票投 资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 300408 三环集团 197,400 4,763,262.00 6.63
2 300203 聚光科技 139,800 4,044,414.00 5.63
3 600566 济川药业 87,900 4,041,642.00 5.62
4 600114 东睦股份 230,500 3,821,690.00 5.32
5 002624 完美世界 113,200 3,789,936.00 5.27
6 600998 九州通 190,000 3,689,800.00 5.14
7 603707 健友股份 108,600 3,651,132.00 5.08
8 002202 金风科技 199,800 3,620,376.00 5.04
9 600570 恒生电子 59,100 3,532,998.00 4.92
10 600388 龙净环保 240,700 3,509,406.00 4.88
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4 报告 期末 按债 券 品种 分类 的债 券投 资组 合
序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例 （％）
1 国家债券 4,000,800.00 5.57
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 4,000,800.00 5.57
5 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名债 券投 资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量 （张 ） 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
1 019563 17 国债 09 40,000 4,000,800.00 5.57
6 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前十 名资 产支 持证 券投
资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名贵 金属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8 报告 期末 按公 允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名权 证投 资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
9 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货交 易情 况说 明
9.1 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期末未持有股指期货合约。
9.2 本基 金投 资股 指 期货 的投 资政 策
本基金采取套期保值的方式参与股指期货的投资交易， 以管理市场风险和调节股票仓位
为主要目的。
10 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货交 易情 况说 明
10.1 本期 国债 期货 投 资政 策
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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10.2 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货持 仓和 损益 明细
根据本基金合同 规定 ，本基金不参与国债期货交易。
10.3 本期 国债 期货 投 资评 价
根据本基金合同规定，本基金不参与国债期货交易。
11 投资 组合 报告 附 注
11.1 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体未有被监管部门立案调查， 不存在报告编制
日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
11.2 报告期内，本基金不存在投资的前十名股票超出基金合同规定的备选股票库的情形。
11.3 其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 28,662.65
2 应收证券清算款 447,766.02
3 应收股利 -
4 应收利息 122,283.00
5 应收申购款 54.92
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 598,766.59
11.4 报告 期末 持有 的 处于 转股 期的 可转 换债 券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
11.5 报告 期末 前十 名 股票 中存 在流 通受 限情 况的 说明
本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。
§13 基 金的 业绩
基金 管理 人依 照恪 尽职 守 、诚 实信 用、 谨慎 勤 勉的 原则 管理 和运 用 基金 财产 ，但 不保
证 基 金一 定 盈利 ，也 不 保证 最低 收 益。 基金 的过 往 业绩 并不 代 表其 未来 表 现。 投资 有 风
险，投资者在 做出 投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本基金合同生效以来的投资业绩及与同期基准的比较如下表所示：
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③ ②－④ 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
22
2015.04.17 —2015.12.31 3.80% 0.10% 3.48% 0.01% 0.32% 0.09%
2016.01.01 —2016.12.31 3.95% 0.19% 4.50% 0.01% -0.55% 0.18%
2017.01.01 —2017.12.31 8.99% 0.24% 4.50% 0.01% 4.49% 0.23%
2018.01.01-2018.03.31 -0.77% 1.32% 1.11% 0.01% -1.88% 1.31%
基金成立起至2018.03.31 16.70% 0.42% 13.59% 0.01% 3.11% 0.41%
注：本基金合同生效日为 2015 年4 月 17 日。
§14 基 金的 费用 概览
14.1 基金 费用 的种 类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金上市费用；
4、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
5、《基金合同》生效后与基金相关的会计师费、律师费、诉讼费和仲裁费；
6、基金份额持有人大会费用；
7、基金的证券、期货交易费用；
8、基金的银行汇划费用；
9、证券账户开户费用、银行账户维护费用；
10、按照国家有关规定和《基金合同》约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
14.2 基金 费用 计提 方法 、计 提标 准和 支付 方 式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的 1.0% 年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E ×1.0% ÷当年天数
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金 管理 费每 日计 算， 逐 日累 计至 每月 月末 ， 按月 支付 ，经 基金 管 理人 与基 金托 管人
核对一致后，由基金托管人于次月首日起 2-5 个工作日内从基金财 产中一次性支付给基金
管理人。若遇法定节假日、公休假等，支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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本基 金的 托管 费按 前一 日基 金资 产净 值的 0.25% 的年 费率 计提 。托 管费 的计 算方 法如
下：
H＝E ×0.25% ÷当年天数
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金 托管 费每 日计 算， 逐 日累 计至 每月 月末 ， 按月 支付 ，经 基金 管 理人 与基 金托 管人
核对一致后，由基金托管人于次月首日起 2-5 个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇
法定节假日、公休日等，支付日期顺延。
上述“14.1 基金费用的种类中第 3 －10 项费用”，根据有关法规及相应协议规定，按
费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
14.3 不列 入基 金费 用的 项目
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的
损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、《基金合同》生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
14.4 费用 调整
基金 管理 人和 基金 托管 人 协商 一致 后， 可根 据 基金 发展 情况 调整 基 金管 理费 率、 基金
托管费率等相关费率。
调高基金管理费率、基金托管费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议 （法律法规
或中国证监会另有规定的除外） ；调低基金管理费率、基金托管费率等费率，无须召开基金
份额持有人大会。
基金管理人必须最迟于新的费率实施日前 2 日在至少一种指定媒介和基金管理人网站
上公告。
14.5 基金 税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
14.6 申购 费用 和赎 回费 用
1、申购费率 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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本基金申购采用金额申购方式， 场外申购费率如下表。 投资者在一天之内如果有多笔申
购，费率 按单笔分别计算。
本基金场外申购费率：
申购金额（M ） 申购费率
M ＜100 万 1.5%
100 万≤M ＜200 万 1.0%
200 万≤M ＜500 万 0.6%
M ≥500 万 每笔 1000 元
本基金的申购费用由申购人承担， 不列入基金资产， 用于基金的市场推广 、 销售、 登记
等各项费用。
申购费用的计算方法：
净申购金额= 申购金额/ （1 ＋申购费率）
申购费用= 申购金额－净申购金额
申购费用以人民币元为单位， 计算结果保留到小数点后第 2 位， 小数 点后 第 3 位开始舍
去，舍去部分归基金财产。
本基金场内申购费率参照场外收取。
2、赎回费率
本基金的场外赎回费率按基金份额持有期限递减，费率如下：
连续持有时间（N ） 赎回费率
N ＜7 日 1.5%
7 日≤N ＜30 日 0.75%
30 日≤N ＜1 年 0.5%
1 年≤N ＜2 年 0.25%
N ≥2 年 0%
（注：1 年指 365 天，2 年为 730 天，依此类推）
赎回费用的计算方法：赎回费用＝赎回份额×赎回受理当日基金份额净值×赎回费率
赎回费用以人民币元为单位， 计算结果按四舍五入的方法， 保留到小数点后 2 位， 由此
产生的收益或损失由基金财产承担。
赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担， 在基金份额持有人赎回基金份额时收
取。 对持 续持 有期 少于 7 日的投资人收取 1.5% 的赎 回费 ， 对持 续持 有期 少 于 30 日且不少于
7 日的投资人收取 0.75% 的赎回费，并将上述赎回费全额计入基金财产；对持续持有期少于
3 个月且不少于 30 日的 投资 人收 取 0.5% 的赎回费，并将赎回费总额的 75% 计入基金财产；
对持续持有期长于 3 个月但少于 6 个月 的投 资人 收 取 0.5% 的赎 回费 ， 并将 赎回 费总 额 的 50%
计入基金财产；对持续持有期长于 6 个月的投资人，应当将赎回费总额的 25% 计入基金财
产。 如法 律法 规对赎回费的强制性规定发生变动， 本基金将依新法规进行修改， 不需召开持招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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有人大会。
本基金场内赎回 对持续持有期少于 7 日的投资者收取 1.5% 的赎回费 ；除此之外赎回 费
率为固定值 0.5% 。
3、基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最迟应于新的费
率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告。
4、转换费用
（1）各基金间转换的总费用包括转出基金的赎回费和申购补差费两部分。
（2）在场外申请转换的基金份额，每笔转换申请的转出基金端，收取转出基金的赎回
费， 对持 续持 有期 少于 7 日的投资人 收取 1.5% 的赎 回费 ， 对持 续持 有期 少 于 30 日且不少于
7 日的投资人收取 0.75% 的赎回费，并将上述赎回费全额计入基金财产；对持续持有期少于
3 个月且不少于 30 日的 投资 人收 取 0.5% 的赎回费，并将赎回费总额的 75% 计入基金财产；
对持续持有期长于 3 个月但少于 6 个月 的投 资人 收 取 0.5% 的赎 回费 ， 并将 赎回 费总 额 的 50%
计入基金财产；对持续持有期长于 6 个月的投资人，应当将赎回费总额的 25% 计入基金财
产。
（3）每笔转换申请的转入基金端，从申购费率（费用）低向高的基金转换时，收取转
入基金与转出基金的申购费用差额； 申购补差费 用按照转入基金金额所对应的申购费率 （费
用）档次进行补差计算。从申购费率（费用）高向低的基金转换时，不收取申购补差费用。
（4）基金转换采取单笔计算法，投资者当日多次转换的，单笔计算转换费用。
5、基金管理人官网交易平台交易
www.cmfchina.com 网上交易，详细费率标准或费率标准的调整请查阅官网交易平台及
基金管理人公告 。
6、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制定
基金 促销 计划 ， 定期 或不 定期 地开 展基 金促 销活 动。 在基 金促 销活 动期 间， 按相 关监 管部 门
要求履行必要手续后，基金管理人可以适当调低本基金的申购费率和赎回费率。
7、办理基金份额的场内申购、赎回业务应遵守深圳证券交易所及中国证券登记结算有
限责任公司的有关业务规则。 若相关法律法规、 中国证监会、 深圳证券交易所或中国证券登
记结算有限责任公司对场内申购、 赎回业务规则有新的规定， 基金合同相应予以修改， 并按
照新规定执行，且此项修改无须召开基金份额持有人大会 。
基金管理人可以针对特定投资人 （如养老金客户等） 开展费率优惠活动， 届时将提前公
告。
§15 对 招募 说明 书更 新部 分的 说明 招商丰泰灵活配置混合型证券投资基金(LOF) 招募说明书（更新）摘要
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本招募说明书依据 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金运作
管理 办法 》 、 《证 券投 资基 金销 售管 理办 法》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露管 理办 法》 及其 它
有关法律法规的要求，对本基金管理人于 2017 年 11 月 29 日刊登的本基金招募说明书进行
了更 新， 并根 据 本基 金管 理人 在前 次 招募 说明 书 刊登 后本 基 金的 投资 经营 活动 进 行了 内容
补充和数据更新。
本次主要更新的内容如下：
1、更新了 “ 重要提示 ”。
2、更新了 “ 释义 ”。
3、在 “ 基金管理人 ” 部分，更新了 “基金管理人概况 ”, 更新了 “主要人员情况 ” 。
4、在 “ 基金 托管 人 ” 部 分， 更新 了 “ 基金 托 管人 概况”, 更新了 “ 证券 投资 基金 托管
情况 ”。
5、在 “ 相关服务机构 ”部分，更新了 “ 基金份额销售机构 ” 。
6 、在 “ 基 金份 额 的申 购 和赎 回 ” 部 分， 更 新了 “ 申 购 与赎 回 的数 额限 制 ”,更新了
“ 申购 费用 和 赎回 费用 ”, 更新了 “ 申 购份 额与 赎回 金额 的 计算 ”, 更新 了 “拒绝 或暂 停申
购的 情形 及处 理方 式 ”, 更 新了 “暂停 赎回 或者 延缓 支付 赎 回款 项的 情 形及 处理 方式 ”, 更
新了 “巨额赎回的情形及处理方式”。
7、在 “ 基金的投资 ” 部分，更新了 “投资范围 ”, 更新了 “ 投资限制 ”, 更新了 “ 基金
投资组合报告 ”。
8、更新了 “ 基金的业绩 ” 。
9、在 “ 基金资产的估值 ” 部分，更新了 “ 暂停估值的情形 ” 。
10、在 “ 基金的信息披露 ”部分，更新了 “ 公开披露的基金信息 ”, 更新了 “ 暂停或延
迟披露基金相关信息的情形 ” 。
11、在 “ 风险揭示与管理 ”部分，更新了 “ 流动性风险 ” 。
12、在 “ 基金合同的内容摘要 ”部分，更新了 “ 基金的投资 ”。
13、在 “ 托管协议的内容摘要 ”部分，更新了 “ 托管协议当事人 ”, 更新了 “ 基金 托管
人和基金管理人之间的业务监督 、核查”。
14、更新了 “ 其他应披露事项 ” 。
招商基金管理有限公司
2018 年 5 月 30 日
