国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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国 联 安鑫 禧 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金
2018 年第 1 季度 报 告
2018 年 3 月 31 日
基 金管 理人： 国联 安基金 管理 有限公 司
基 金托 管人： 上海 浦东发 展银 行股份 有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一八 年四 月二十 日国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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§ 1
重要提示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏 ，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 上海 浦东 发展 银行股 份有 限公 司根 据本 基金合 同规 定， 于 2018 年 4 月 19 日复 核
了本报 告中 的财 务指 标、 净值表 现和 投资 组合 报告 等内容 ，保 证复 核内 容不 存在虚 假记 载、 误 导
性陈述 或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和 运用基 金资 产， 但不 保证 基 金一定 盈利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投 资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读 本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2018 年 1 月 1 日起 至 3 月 31 日止 。
§ 2
基金产品概况
基金简 称 国联安 鑫禧 混合
基金主 代码 002365
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 2 月 3 日
报告期 末基 金份 额总 额 33,957,201.70 份
投资目 标
通过投 资财 务稳 健、 业绩 良好、 管理 规范 的公 司来 获得长
期稳定 的收 益。
投资策 略
本基金 是混 合型 基金 ， 根 据宏观 经济 发展 趋势 、 政 策面因
素、 金 融市 场的 利率 变动 和市场 情绪 ， 综 合运 用定 性和定
量的方 法， 对股 票、 债券 和现金 类资 产的 预期 收益 风险及
相对投 资价 值进 行评 估， 确定基 金资 产在 股票 、 债 券及现
金类资 产等 资产 类别 的分 配比例 。 在 有效 控制 投资 风险的
前提下 ，形 成大 类资 产的 配置方 案。
在股票 投资 上本 基金 主要 根据上 市公 司获 利能 力、 资本成国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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本、 增 长能 力以 及股 价的 估值水 平来 进行 个股 选择 。 同时，
适度把 握宏 观经 济情 况进 行资产 配置 。
在债券 投资 上， 本基 金将 重点关 注具 有以 下一 项或 者多项
特征的 债券 ：
1）信 用等 级高 、流 动性 好 ；
2 ） 资 信 状 况 良 好 、 未 来 信 用 评 级 趋 于 稳 定 或 有 明 显 改 善
的企业 发行 的债 券；
3 ） 在 剩 余 期 限 和 信 用 等 级 等 因 素 基 本 一 致 的 前 提 下 ， 运
用收益 率曲 线模 型或 其他 相关估 值模 型进 行估 值后 ， 市场
交易价 格被 低估 的债 券；
4 ） 公 司 基 本 面 良 好 ， 具 备 良 好 的 成 长 空 间 与 潜 力 ， 转 股
溢价率 合理 、有 一定 下行 保护的 可转 换债 券。
业绩比 较基 准 沪深 300 指数× 50% ＋上 证 国债指 数× 50 ％
风险收 益特 征 较高预 期风 险、 较高 预期 收益
基金管 理人 国联安 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 上海浦 东发 展银 行股 份有 限公司
下属分 级 基 金的 基金 简称 国联安 鑫禧 混 合 A 国联安 鑫禧 混 合 C
下属 分 级基 金的 交易 代码 002365 002366
报 告 期 末 下 属 分 级 基 金 的 份
额总额
20,305,530.55 份 13,651,671.15 份
§ 3
主要财务指标和基金 净值表现
3.1 主要财务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标
报告期
(2018 年 1 月 1 日-2018 年 3 月 31 日)
国联安 鑫禧 混 合 A 国联安 鑫禧 混 合 C
1. 本期 已实 现收 益 -3,820,585.21 -1,834,594.27 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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2. 本期 利润 -2,801,851.47 -370,847.68
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 -0.0276 -0.0255
4. 期末 基金 资产 净值 19,868,269.71 13,385,250.79
5. 期末 基金 份额 净值 0.9785 0.9805
注： 1 、 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （ 不含 公允 价值变 动收 益）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益， 包含 停牌 股 票
按公允 价值 调整 的影 响；
2 、 上述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人交 易基 金的 各项 费用， 例如， 开放 式基 金的 申购赎 回费 等 ，
计入费 用后 实际 收益 要低 于所列 数字 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净 值增长率及其与同期 业绩 比较基准收益率的比 较
1、 国联安鑫禧混合 A ：
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去三 个月 -2.67% 0.42% -0.91% 0.59% -1.76% -0.17%
注：上 述基 金业 绩指 标不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用， 计入 费用 后实际 收益 水 平
要低于 所列 数字 。
2、 国联安鑫禧混合 C ：
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去三 个月 -2.81% 0.42% -0.91% 0.59% -1.90% -0.17%
注：上 述基 金业 绩指 标不 包括持 有人 认购 或交 易基 金的各 项费 用， 计入 费用 后实际 收益 水 平
要低于 所列 数字 。
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比
较
国联安 鑫禧 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率的 历史 走势 对比图
(2016 年 2 月 3 日 至 2018 年 3 月 31 日) 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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1． 国 联安 鑫禧 混合 A ：
注：1 、本 基金 业绩 比较 基 准为： 沪 深 300 指数*50%+ 上 证国 债指 数*50% ；
2 、本 基金 基金 合同 于 2016 年 2 月 3 日生 效。 本基 金建仓 期为 自基 金合 同生 效之日 起 的 6 个
月，建 仓期 结束 时各 项资 产配置 符合 合同 约定 ；
3 、 上 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2． 国 联安 鑫禧 混合 C ： 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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注：1 、本 基金 业绩 比较 基 准为： 沪 深 300 指数*50%+ 上 证国 债指 数*50% ；
2 、本 基金 基金 合同 于 2016 年 2 月 3 日生 效。 本基 金建仓 期为 自基 金合 同生 效之日 起 的 6 个
月，建 仓期 结束 时各 项资 产 配置 符合 合同 约定 ；
3 、 上 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要
低于所 列数 字。
§ 4
管理人报告
4.1 基金经理（或基金经 理小组）简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期
限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
侯慧娣
本基金
基金经
理、兼
任国联
安货币
市场证
券投资
基金基
金经
2016-03-15 2018-03-30
11 年 （自
2007 年）
侯慧娣 女士 ， 理 学硕 士。 2006 年 3
月至 2006 年 7 月 在国 泰君 安证券
研 究 所 从 事 国 内 债 券 市 场 数 据 分
析与处 理； 2006 年 7 月至 2008 年
10 月在世商软件（上海）有限公
司从事 债券 分析 ； 2009 年 12 月至
2012 年 9 月 在国 信证 券股 份有限
公 司 经 济 研 究 所 从 事 债 券 和 固 定
收益分 析； 2012 年 9 月至 2015 年国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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理、国
联安睿
祺灵活
配置混
合型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安鑫
盛混合
型证券
投资基
金基金
经理、
国联安
睿利定
期开放
混合型
证券投
资基金
基金经
理。
6 月 在 德 邦 基 金 管 理 有 限 公 司 固
定收益 部从 事研 究和 管理 工作， 期
间 曾 担 任 基 金 经 理 和 固 定 收 益 部
副总监 。2015 年 6 月 加入 国联安
基金管 理有 限公 司， 2015 年 12 月
起 任 国 联 安 睿 祺 灵 活 配 置 混 合 型
证券投 资基 金基 金经 理、 国 联安货
币 市 场 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。
2016 年 3 月至 2018 年 3 月 兼任国
联 安 鑫 禧 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资基金 基金 经理 。 2016 年 12 月起
兼 任 国 联 安 鑫 盛 混 合 型 证 券 投 资
基金基金经理 。2016 年 12 月至
2017 年 9 月 兼任 国联 安鑫 利混合
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。2016
年 12 月 起兼 任国 联安 睿利 定期开
放混合 型证 券投 资基 金基 金经理 。
吕中凡
本基金
基金经
理，兼
任国联
安新精
选灵活
配置混
合型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安双
佳信用
债券型
证券投
资基金
（LOF ）
基金经
理、国
联安鑫
2018-03-30 -
7 年（ 自
2011 年起 ）
吕中凡，硕士研究生。2005 年 7
月至 2008 年 7 月 在华 虹宏 力半导
体制造 有限 公司 （ 原宏 力半 导体制
造有限 公司） 担任 企业 内部 管理咨
询管理 师一 职。 2009 年 3 月至 2011
年 3 月在上海远东资信评估有限
公司 （原 上海 远东 鼎信 财务 咨询有
限公司 ）担 任信 用评 估项 目经理。
2011 年 5 月 加入 国联 安基 金管理
有限公 司， 历 任信 用研 究信 用分析
员、 债 券组 合助 理、 基 金经 理助理
等职位 。2015 年 5 月 起任 国联安
新 精 选 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资
基金基 金经 理。2015 年 5 月起兼
任 国 联 安 双 佳 信 用 债 券 型 证 券 投
资基金（LOF ） 基 金 经 理 。2015
年 7 月起兼任国联安鑫富混合型
证券投 资基 金基 金经 理。 2016 年 9
月 起 兼 任 国 联 安 鑫 盈 混 合 型 证 券
投资基 金基 金经 理。 2016 年 10 月
起 兼 任 国 联 安 德 盛 安 心 成 长 混 合国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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富混合
型证券
投资基
金基金
经理、
国联安
鑫盈混
合型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安德
盛安心
成长混
合型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安睿
利定期
开放混
合型证
券投资
基金基
金经
理、国
联安鑫
怡混合
型证券
投资基
金基金
经理、
国联安
信心增
长债券
型证券
投资基
金基金
经理、
国联安
德盛增
利债券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。2016
年 11 月 起兼 任国 联安 德盛 增利债
券 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 。2016
年 12 月 起兼 任国 联安 睿利 定期开
放混合 型证 券投 资基 金基 金经理。
2017 年 3 月 起兼 任国 联安 鑫怡混
合型证 券投 资基 金基 金经 理。 2017
年 9 月起兼任国联安信心增长债
券型证 券投 资基 金基 金经 理。 2018
年 3 月起兼任国联安鑫禧灵活配
置混合 型证 券投 资基 金基 金经理 。 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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证券投
资基
金。
注：1 、基 金经 理的 任职 日 期和离 职日 期为 公司 对外 公告之 日；
2 、证 券从 业年 限的 统计 标 准为证 券行 业的 工作 经历 年限。
4.2 管理人对报告期内本基 金运作遵规守信情况 的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》 、 《 国联安 鑫禧 灵 活
配置混 合型 证券 投资 基金 基金合 同》 及其 他相 关法 律法规 、法 律文 件的 规定 ，本着 诚实 信用 、 勤
勉尽责 的原 则管 理和 运用 基金财 产， 在严 格控 制风 险 的前提 下， 为基 金份 额持 有 人谋求 最大 利益 。
本基金 运作 管理 符合 有关 法律法 规和 基金 合同 的规 定和约 定， 无损 害基 金份 额 持有人 利益 的行 为 。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况
本基金 管理 人遵 照相 应法 律法规 和内 部规 章， 制定 并完善 了《 国联 安基 金管 理有限 公司 公 平
交易制度》 （ 以下简称 “ 公 平交易制度 ” ） ，用以规 范 包括投资授 权、研究 分析 、投资决策 、交易 执
行以及 投资 管理 过程 中涉 及的实 施效 果与 业绩 评估 等投资 管理 活动 相关 的各 个环节 。
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 执行 公平 交易 制度 的规定 ，公 平对 待不 同投 资组合 ，确 保 各
投资组 合在 获得 投资 信息 、投资 建议 和投 资决 策等 方面均 享有 平等 机会 ；在 交易环 节严 格按 照 时
间优先 ，价 格优 先的 原则 执行指 令； 如遇 指令 价位 相同或 指令 价位 不同 但市 场条件 都满 足时 ， 及
时执行 交易 系统 中的 公平 交易模 块； 采用 公平 交易 分析系 统对 不同 投资 组合 的交易 价差 进行 定 期
分析； 对投 资流 程独 立稽 核等。
本报告 期 内 ，公 司旗 下所 有投资 组合 参与 的交 易所 公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的单 边 交
易量未 发现 有超 过该 证券 当日成 交 量 5% 的 情况 。公 平交易 制度 总体 执行 情况 良好。
4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明
本报告 期内 未发 现存 在可 能导致 不公 平交 易和 利益 输送的 无法 解释 的异 常交 易行为 。
4.4 报告期内基金的投资 策略和业绩表现说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
回顾 2018 年第 一季 度， 在 宏观持 续审 慎监 管环 境下 ， 基建 和制 造业 投资 继续 低迷， 地产 销售
回落带 动投 资缓 慢向 下， 因而总 需求 呈现 放缓 格局 。流动 性持 续保 持宽 松状 况，回 购利 率显 著 低国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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于去年 同期 水平 ，流 动性 的宽松 为一 季度 的债 券尤 其是利 率债 的较 好表 现创 造了条 件。
考虑到 保持 基金 净值 增长 率的平 稳性 ，在 基本 配置 上本基 金股 票维 持了 较低 的仓位 ，将 富 余
的资金 适当 的配 置在 了高 流动性 债券 ，取 得了 一定 的基础 性收 益。 同时 ，考 虑到产 能过 剩行 业 的
公司债 券债 务负 担逐 渐加 重，降 低了 持仓 中信 用资 质偏弱 的债 券比 重。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
本 报告 期内， 国联安 鑫禧混 合 A 的份 额净值 增长率 为-2.67% ， 同期业 绩比较 基准 收益率 为
-0.91% ；国联 安鑫 禧混 合 C 的 份额 净值 增长 率为-2.81% ，同 期业 绩比 较基 准收 益率为-0.91% 。
4.5 报告期内基金持有人数 或基金资产净值预警 说明
2018 年 3 月 2 日-2018 年 3 月 31 日 本基 金 资 产净 值 不满 5000 万元 。
§ 5
投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组 合情况
序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例(%)
1 权益投 资 5,090,950.00 11.59
其中： 股票 5,090,950.00 11.59
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 33,153,826.00 75.46
其中： 债券 33,153,826.00 75.46
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 722,897.13 1.65
8 其他各 项资 产 4,968,817.06 11.31 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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9 合计 43,936,490.19 100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 存在尾 差。
5.2 报告期末按行业分类 的股票投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业
- -
B 采矿业
-
-
C 制造业
5,090,950.00 15.31
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
- -
E 建筑业
- -
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
- -
J 金融业
- -
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- -
合计
5,090,950.00 15.31
注：由 于四 舍五 入的 原因 ，分项 之和 与合 计项 可能 存在尾 差。
5.2.2 报告 期末按行业分 类 的 港股通 投资股票投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 股票 投资 。
5.3 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前十名股票投 资明 细 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
12
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 600309 万华化 学 145,000 5,090,950.00 15.31
5.4 报告期末按债券品种 分类的债券投资组合
序号 债券品 种 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 国家债 券 21,177,682.00 63.69
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 9,070,644.00 27.28
其中： 政策 性金 融债 9,070,644.00 27.28
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资 券 - -
6 中期票 据 2,905,500.00 8.74
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 33,153,826.00 99.70
5.5 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排 序 的前五名债券投 资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比 例 （％ ）
1 019585 18 国债 03 31,000 3,100,930.00 9.33
2 018002 国开 1302 30,000 3,063,000.00 9.21
3 010303 03 国债 ⑶ 31,200 3,040,752.00 9.14
4 010107 21 国债 ⑺ 30,000 3,033,600.00 9.12
5 018006 国开 1702 30,800 3,008,544.00 9.05
5.6 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排 序 的前十名资产支 持证 券投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
13
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报告期末按公允价值占 基金资产净值比例大 小排 序的前五名权证投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
5.9.1 报告期末本基金投资 的股指期货持仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
5.9.2 本基金投资股指期货 的投资政策
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。若 本基 金投 资股 指期货 ，在 股指 期货 投资 上，本 基金 以 避
险保值 和有 效管 理为 目标 ，在控 制风 险的 前提 下， 谨慎适 当参 与股 指期 货的 投资。 本基 金在 进 行
股指期 货投 资中 ，将 分析 股指期 货的 收益 性、 流动 性及风 险特 征， 主要 选择 流动性 好、 交易 活 跃
的期货 合约 ，通 过研 究现 货和期 货市 场的 发展 趋势 ，运用 定价 模型 对其 进行 合理估 值， 谨慎 利 用
股指期 货， 调整 投资 组合 的风险 暴露 ，及 时调 整投 资组合 仓位 ，以 降低 组合 风险、 提高 组合 的 运
作效率 。
5.10 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
5.10.1 本期国债期货投 资 政策
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 若投 资国 债期 货，在 国债 期货 投资 上， 将根据 风险 管 理
原则， 以套 期保 值为 主要 目的， 采用 流动 性好 、交 易活跃 的期 货合 约， 通过 对债券 交易 市场 和 期
货市场 运行 趋势 的研 究， 结 合国债 期货 的定 价模 型寻 求其合 理的 估值 水平 ， 与 现 货资产 进行 匹配 ，
通过多 头或 空头 套期 保值 等策略 进行 套期 保值 操作 。基金 管理 人将 充分 考虑 国债期 货的 收益 性 、
流动性 及风 险性 特征 ，运 用国债 期货 对冲 系统 风险 、对冲 特殊 情况 下的 流动 性风险 ，如 大额 申 购
赎回等 ；利 用金 融衍 生品 的杠杆 作用 ，以 达到 降低 投资组 合的 整体 风险 的目 的。
5.10.2 报告期末本基金 投 资的国债期货持仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
5.10.3 本期国债期货投 资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货， 没有 相关 投资 评价。
5.11 投资组合报告附注 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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5.11.1 本报 告期 内， 经查 询上海 证券交 易所 、深 圳 证券交 易所等 机构 公开 信 息披露 平台， 本基 金
投资的 前十 名证 券的 发行 主体中 除万 华化 学外 ，没 有出现 被监 管部 门立 案调 查的， 或在 报告 编 制
日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。
万华化 学 （600309 ） 的 发行 主体万 华化 学集 团股 份有 限公司 于 2017 年 7 月 6 日 发布公 告称 ， 根 据
烟 台市人 民政府批 复的《 万 华化学 集团股份 有限公司 烟台工业 园 “ 9.20 ” 较大爆 炸事故调 查报告 》 ，
烟台市 安全 生产 监督 管理 局对万 华化 学集 团股 份有 限公司 处 以 80 万元 罚款 。
本基金 管理 人在 严格 遵守 法律法 规、 本基 金《 基金 合同》 和公 司管 理制 度的 前提下 履行 了相 关 的
投资决 策程 序， 不存 在损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为。
5.11.2 本 基金 投资 的前 十 名股票 中， 没有 投资 于超 出基金 合同 规定 备选 股票 库之外 的股 票。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保 证金 57,242.90
2 应收证 券清 算款 4,311,373.84
3 应收股 利 -
4 应收利 息 600,200.32
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 4,968,817.06
5.11.4 报告期末持有的处 于 转股期的可转换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 可转换 债券 。
5.11.5 报告期末前十名股 票 中存在流通受限情况 的说 明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例(%)
流通受 限情
况说明
1 600309 万华化 学 5,090,950.00 15.31 重大事 项 国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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§ 6
开放式基金份额变动
单位： 份
项目 国联安 鑫禧 混合A 国联安 鑫禧 混合C
本报告 期期 初基 金份 额总 额 145,454,109.87 16,113,915.85
报告期 基金 总申 购份 额 - -
减： 报 告期 基金 总赎 回份 额 125,148,579.32 2,462,244.70
报告期 基金 拆分 变动 份额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 20,305,530.55 13,651,671.15
注：总 申购 份额 包含 本报 告期内 发生 的转 换入 和红 利再投 资份 额； 总赎 回份 额包含 本报 告 期
内发生 的转 换出 份额 。
§7 基金管理人运用固有资 金投资本基金情况
本报告 期内 ，本 基金 管理 人未运 用固 有资 金申 购、 赎回或 者买 卖本 基金 。
§ 8 影响投资者决策的其他 重要信息
8.1 报告期内单一投资者 持有基金份额比例达 到或 超过20%的情况
投资者
类别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序号
持有基 金份 额比
例达到 或者 超过
20% 的 时间 区间
期初份
额
申购份
额
赎回份 额 持有份 额 份额占 比
机构 1
2018 年1 月1 日
至 2018 年3 月31
日
72,743
,937.9
2
0.00
52,743,9
37.92
20,000,000.
00
58.90%
2
2018 年1 月1 日
至 2018 年3 月1
日
72,392
,857.1
4
0.00
72,392,8
57.14
0.00 0.00%
产品特 有风 险
（1） 持有 份额 比例 较高 的 投资者 （“ 高比 例投 资者 ”）大 额赎 回时 易使 本基 金发生 巨额 赎回 或连
续巨额 赎回， 中小 投资 者 可能面 临赎 回申 请需 要与 高比例 投资 者按 同比 例部 分延期 办理 的风 险 ， 赎
回款项 延期 获得 。
（2） 基金 净值 大幅 波动 的 风险
高比例 投资 者大 额赎 回时 ， 基金管 理人 进行 基金 财 产变现 可能 会对 基金 资产 净值造 成较 大波 动 ； 若
高比例 投资 者赎 回的 基金 份额收 取赎 回费， 相应 的 赎回费 用按 约定 将部 分或 全部归 入基 金资 产 ， 可国联安鑫禧灵活配置混合型证券投资基金 2018 年第 1 季度报 告
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能对基 金资 产净 值造 成较 大波动 。
（3） 基金 规模 较小 导致 的 风险
高比例 投资 者赎 回后 ， 可 能导致 基金 规模 较小 ， 从 而使得 基金 投资 及运 作管 理的难 度增 加。 本 基 金
管理人 将继 续勤 勉尽 责， 执行相 关投 资策 略， 力争 实现投 资目 标。
8.2 影响投资者决策的其 他重要信息
本基金 管理 人 于2018 年3 月28 日收 到中 国证 监会 《 关于核 准国 联安 基金 管理 有限公 司变 更
股权的 批复 》 （ 证监 许可[2018]557 号 ） ， 核准 本基 金 管理人 的股 东国 泰君 安证 券股份 有限 公司 将
其持有 的本 基金 管理 人 51% 股权 转让 给太 平洋 资产 管 理有限 责任 公司 。截 至本 报告出 具日 ，上 述
股权转 让事 项尚 未全 部完 成。
§ 9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1 、中 国证 监会 批准 国联 安 鑫禧灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金发 行及 募集 的文 件
2 、 《国 联安 鑫禧 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 基金 合同》
3 、 《国 联安 鑫禧 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 招募 说明书 》
4 、 《国 联安 鑫禧 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 托管 协议》
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照
7 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件
9.2 存放地点
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验区陆 家嘴 环 路 1318 号 9 楼
9.3 查阅方式
网址：www.gtja-allianz.com
国联安基金管理有限 公司
二〇一八年四月二十 日
