国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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国联安双 力中小板综指证券投资 基金(LOF)
2018 年第1 季度报告
2018 年 3 月 31 日
基金管理人: 国 联安 基金 管理 有限 公司
基金托管人: 中 国建 设银 行股 份有 限公 司
报告 送出日期: 二〇一八年四月二十日国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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§1
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗
漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2018 年4 月 19 日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定
盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应仔细阅
读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2018 年1 月1 日起至3 月 31 日止。
§2
基金 产品 概况
基金简称 国联安双力中小板(LOF)
场内简称 国安双力
基金主代码 162510
交易代码 162510
基金运作方式 上市契约型开放式(LOF)
基金合同生效日 2015 年 3 月 24 日
报告期末基金份额总额 13,762,668.06 份
投资目标
本基金进行被动式指数化投资,通过严谨的数量化管理和
投资纪律约束,力争保持基金净值收益率与业绩比较基准
之间的日均跟踪偏离度的绝对值不超过 0.35% ,年跟踪误
差不超过 4% , 为投 资者 提供 一个 投资 中小 板综 合指 数的 有
效工具,从而分享中国经济中长期增长的稳定收益。
投资策略 本 基 金采 用 市值 优先 兼 顾行 业分 层 的抽 样复 制 的方 法 来国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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复制标的指数。选择数量合理的成分股,构建目标组合,
实现稳定地跟踪目标指数的目的。
业绩比较基准 95 % × 中小板综指收益率+5% × 活期存款利率(税后)
风险收益特征
本基金为被动投资型指数基金,具有较高风险、较高预期
收益的特征,其风险和预期收益均高于货币市场基金和债
券型基金。
基金管理人 国联安基金管理有限公司
基金托管人 中国建设银行股份有限公司
§3
主要 财务 指标 和基 金净 值表 现
3.1 主要 财 务指 标
单位:人民币元
主要财务指标
报告期
(2018 年 1 月 1 日-2018 年3 月 31 日)
1.本期已实现收益 19,922.48
2.本期利润 -480,859.24
3.加权平均基金份额本期利润 -0.0345
4.期末基金资产净值 14,019,264.27
5.期末基金份额净值 1.019
注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收
益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益, 包含
停牌股票按公允价值调整的影响;
2、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,例如,开放式基金的申购赎回费
等,计入费用后实际收益要低于所列数字。
3.2 基金 净 值表 现
3.2.1 本报 告期 基金 份额 净值 增长 率及 其与 同期 业绩 比较 基准 收益 率的 比较
阶段 净值增长 净值增长 业绩比较 业绩比较 ①- ③ ②- ④ 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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率① 率标准差
②
基准收益
率③
基准收益
率标准差
④
过去三个月 -3.32% 1.29% -3.16% 1.30% -0.16% -0.01%
注: 上述 基金 业绩 指标 不包 括持 有人 认购 或交 易基 金的 各项 费用 , 计入 费用 后实 际收 益水 平
要低于所列数字。
3.2.2 自基 金转 型 以来 基 金累 计 净值 增长 率变 动 及其 与 同期 业 绩比 较 基准 收益
率变动的比较
国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2015 年 3 月 24 日 至 2018 年 3 月 31 日)
注:1、 本基 金转 换日 为2015 年3月23 日, 在转 换日 日终 , 国联 安双 力中 小板 综指 分级 证券 投
资基金之A份额 (基 金代 码:150069 ) 、 国联 安双 力中 小板 综指 分级 证券 投资 基金 之B 份额 (基
金代码:150070 ) 的基 金份 额以 各自 的基 金份 额为 基准 转换 为国 联安 双力 中小 板综 指证 券投
资基 金 (LOF) 的基 金份 额。 自2015 年3 月24 日起 , 本基 金的 基金 名称 变更 为 “ 国联安双力中
小板综指证券投资基金(LOF ) ”;
2、本基金业绩比较基准为: 95%× 中小板综指收益率+ 5%× 活期存款利率(税后);
3、 原国 联安 双力 中小 板综 指分 级证 券投 资基 金基金合同于2012 年3月23 日生 效。 本基 金建 仓国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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期为自基金合同生效之日起的6个月,建仓期结束时各项资产配置符合合同约定;
4、上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
§4
管理 人报 告
4.1 基金 经 理( 或基 金经 理小 组) 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年
限
说明
任职日期 离任日期
黄欣
本基金
基金经
理、兼
任国联
安双禧
中证
100 指
数分级
证券投
资基金
基金经
理、上
证大宗
商品股
票交易
型开放
式指数
证券投
资基金
基金经
理、国
联安上
证大宗
商品股
票交易
型开放
式指数
证券投
资基金
联接基
2016-08-19 -
16 年(自
2002 年起)
黄欣 先生 , 伦敦 经济 学院 会
计金 融 专业 硕士 。2003 年
10 月起 加入 国联 安 基金 管
理有 限公 司, 先后 担任 产品
开发部经理助理、 总经理特
别助 理、 投资 组合 管理 部债
券投 资助 理、 国联 安德 盛精
选股票证券投资基金及国
联安德盛安心混合型证券
投资基金基金经理助理。
2010 年 4 月起担任国联安
双禧中证100 指数分级证券
投 资 基 金 基 金 经 理 ,2010
年 5 月至 2012 年 9 月兼任
国联安德盛安心成长混合
型证券投资基金基金经理,
2010 年 11 月起兼任上证大
宗商品股票交易型开放式
指数证券投资基金基金经
理,2010 年 12 月起兼任国
联安上证大宗商品股票交
易型开放式指数证券投资
基金联接基金基金经理,
2016 年 8 月起兼任国联安
中证医药100 指数证券投资
基金和国联安双力中小板
综指 证 券投 资基 金 (LOF)
基金经理, 2018 年3 月起兼
任国联安添鑫灵活配置混
合型证券投资基金基金经国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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金基金
经理、
国联安
中证医
药 100
指数证
券投资
基金基
金经
理、国
联安添
鑫灵活
配置配
置混合
型证券
投资基
金基金
经理。
理。
注:1、基金经理的任职日期和离职日期为公司对外公告之日;
2、证券从业年限的统计标准为证券行业的工作经历年限。
4.2 管理 人对 报告 期内 本基 金运 作遵 规守 信情 况的 说明
本报 告期 内, 本基 金管 理人 严格 遵守 《中 华人 民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《国 联安 双力
中小板综指证券投资基金基金合同(LOF) 》及其他相关法律法规、法律文件的规定,本着诚
实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理和 运用 基金 财产 , 在严 格控 制风 险的 前提 下, 为基 金份 额持 有
人谋求最大利益。 本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定, 无损害基金
份额持有人利益的行为。
4.3 公平 交 易专 项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
本基金管理人遵照相应法律法规和内部规章, 制定并完善了 《国联安基金管理有限公司
公平 交易 制度 》 (以 下简 称 “公平交易制度 ” ) , 用以 规范 包括 投资 授权 、 研究 分析 、 投资 决
策、 交易 执行 以及 投资 管理 过程 中涉 及的 实施 效果 与业 绩评 估等 投资 管理 活动 相关 的各 个环
节。
本报 告期 内, 本基 金管 理人 严格 执行 公平 交易 制度 的规 定, 公平 对待 不同 投资 组合 , 确国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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保各投资组合在获得投资信息、 投资建议和投资决策等方面均享有平等机会; 在交易环节严
格按照时间优先, 价格优先的原则执行指令; 如遇指令价位相同或指令价位不同但市场条件
都满 足时 , 及时 执行 交易 系统 中的 公 平交 易模 块; 采用 公平 交易 分析 系统 对不 同投 资组 合的
交易价差进行定期分析;对投资流程独立稽核等。
本报 告期 内, 公司 旗下 所有 投资 组合 参与 的交 易所 公开 竞价 同日 反向 交易 成交 较少 的单
边交易量未发现有超过该证券当日成交量 5% 的情况。公平交易制度总体执行情况良好。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的无法解释的异常交易行为。
4.4 报告 期 内基 金的 投资 策略 和业 绩表 现说 明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
2018 年 1 季度,国际政治局势多变:中美贸易战一触即发、俄罗斯与西方各国爆发外
交危机、朝鲜最高领导人访问中国,各国股市在 1 季度也出现较大幅度的波动。国内方面,
房地产销量和价格继续下降, 制造业 PMI 指数小幅回升。1 季度股市先扬后抑, 整个季度沪
深 300 指数下跌约 3.28% ,中 小板 综指 下 跌 3.35% 。
依据基金合同的约定, 本基金始终保持合理的仓位, 采用抽样复制的方法跟踪中小板综
指,将跟踪误差控制在合理范围。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截止 报告 期末 , 本基 金份 额净 值为 1.019 元, 本报 告期 份额 净值 增长 率为-3.32% , 同期
业绩 比较 基准 收益 率为-3.16% 。本 报 告期 内, 日均 跟踪 偏离 度为 0.08% ,年 化 跟踪 误差 为
1.70% ,分别符合基金合同约定的日均跟踪偏离度绝对值不超过 0.35% ,以及年化跟踪误差
不超过 4.0% 的限制。
4.5 报告 期内 基金 持有 人数 或基 金资 产净 值预 警说 明
2016 年 7 月 5 日-2018 年3 月 31 日本基金资产净值低于 5000 万元。
基金管理人拟开展持续营销活动,提升基金规模。
§5
投资 组合 报告
5.1 报告 期 末基 金资 产组 合情 况 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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序号 项目 金额( 元) 占基金总资产的比例(%)
1 权益投资 12,930,589.12 91.46
其中:股票 12,930,589.12 91.46
2 基金投资 - -
3 固定收益投资 - -
其中:债券 - -
资产支持证券 - -
4 贵金属投资 - -
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中:买断式回购的买入返
售金融资产
- -
7 银行存款和结算备付金合计 1,204,163.28 8.52
8 其他各项资产 2,524.62 0.02
9 合计 14,137,277.02 100.00
注:由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。
5.2 报告 期 末按 行业 分类 的股 票投 资组 合
5.2.1指数 投资 按行 业分 类的 股票 投资 组合
代码 行业类别 公允价值(元)
占基金资产净值
比例(%)
A 农、林、牧、渔业 184,698.15 1.32
B 采矿业
156,951.85 1.12
C 制造业
9,579,213.27 68.33
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业
43,838.60 0.31
E 建筑业
359,492.86 2.56
F 批发和零售业
431,127.64 3.08
G 交通运输、仓储和邮政业
110,491.64 0.79
H 住宿和餐饮业
21,056.52 0.15 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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I 信息传输、软件和信息技术服务业
808,827.46 5.77
J 金融业
360,368.69 2.57
K 房地产业
525,164.19 3.75
L 租赁和商务服务业
162,542.43 1.16
M 科学研究和技术服务业
34,760.78 0.25
N 水利、环境和公共设施管理业
28,766.00 0.21
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
123,289.04 0.88
S 综合
- -
合计
12,930,589.12 92.23
注:由于四舍五入的原因,分项之和与合计项可能存在尾差。
5.2.2积极 投资 按行 业分 类的 股票 投资 组合
本基金本报告期末未持有积极投资股票。
5.2.3 报告 期末 按行 业分 类的港股通 投资 股 票投 资组 合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3 报告 期末 按公 允价 值占 基金 资产 净值 比例 大小 排序 的股 票投 资明 细
5.3.1 期末 指数 投 资按 公 允价 值 占基 金资 产净 值 比例 大 小排 序 的前 十 名股票投
资明细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公允价值(元)
占基金资产净
值比例(%)
1 002415 海康威视 15,767 651,177.10 4.64
2 002049 紫光国芯 7,800 405,366.00 2.89
3 002304 洋河股份 2,662 287,469.38 2.05
4 002142 宁波银行 10,445 198,768.35 1.42
5 002252 上海莱士 9,900 193,446.00 1.38
6 002146 荣盛发展 17,183 172,173.66 1.23
7 002024 苏宁易购 10,800 151,956.00 1.08
8 002075 沙钢股份 7,280 151,060.00 1.08
9 002475 立讯精密 6,219 150,375.42 1.07
10 002465 海格通信 14,174 149,535.70 1.07 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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5.3.2 期末 积极 投 资按 公 允价 值 占基 金资 产净 值 比例 大 小排 序 的前 五 名股 票投
资明细
本基金本报告期末未持有积极投资股票。
5.4 报告 期 末按 债券 品种 分类 的债 券投 资组 合
本基金本报告期末未持有债券投资。
5.5 报告 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券投资。
5.6 报告 期末 按公 允价 值占 基金 资产 净值 比例 大小 排 序 的前十名资产支持证券
投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告 期 末按 公允 价值 占基 金资 产净 值比 例大 小排 序的 前五 名贵 金属 投资 明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8报告 期末 按公 允价 值占 基金 资产 净值 比例 大小 排 序 的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告 期 末本 基金 投资 的股 指期 货交 易情 况说 明
5.9.1 报 告期 末本 基金 投资 的股 指期 货持 仓 和损 益明 细
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.9.2 本 基金 投资 股指 期货 的投 资政 策
本基金本报告期末未持有股指期货,没有相关投资政策。
5.10 报告 期 末本 基金 投资 的国 债期 货交 易情 况说 明
5.10.1 本期国债期货投资政策 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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本基金本报告期末未持有国债期货,没有相关投资政策。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持 仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10.3 本期国债期货投资评价
本基金本报告期末未持有国债期货,没有相关投资评价。
5.11 投资 组 合报 告附 注
5.11.1 本报告期内,经查询上海证券交易所、深圳证券交易所等机构公开信息披露平台,
本基金投资的前十名证券的发行主体没有出现被监管部门立案调查, 或在本报告编制日前一
年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本基金投资的前十名股票中, 没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
5.11.3 其 他资 产构 成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 644.25
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 271.45
5 应收申购款 1,608.92
6 其他应收款 -
7 待摊费用
-
8 其他 -
9 合计 2,524.62
5.11.4 报 告期 末持 有的 处于 转股 期的 可转 换债 券明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告期 末 前 十名股票中存在流通受 限情况的说明
5.11.5.1 期末 指数投资 前十 名股 票中 存 在流 通受 限情 况的 说明
序号 股票代码 股票名称 流通受限部分的 占基金资产净 流通受限情国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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公允价值(元) 值比例(%) 况说明
1 002252 上海莱士 193,446.00 1.38 重大事项
2 002075 沙钢股份 151,060.00 1.08 重大事项
5.11.5.2 期末 积极投资 前五 名股 票中 存 在流 通受 限情 况的 说明
本基金本报告期末前五名积极投资中不存在流通受限情况。
§6
开放 式基 金份 额变 动
单位:份
本报告期期初基金份额总额 14,312,392.21
报告期 基金总申购份额 441,145.04
减: 报告期 基金总赎回份额 990,869.19
报告期 基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 13,762,668.06
注: 总申 购份 额包 含本 报告 期内 发生 的转 换入 和红 利再 投资 份额 ; 总赎 回份 额包 含本 报告 期
内发生的转换出份额。
§7
基金 管理 人运 用固 有资 金投 资本 基金 情况
本报告期内,本基金管理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金。
§8
影响 投资 者决 策的 其他 重要 信息
8.1 报告 期 内单 一投 资者 持有 基金 份额 比例 达到 或超 过20% 的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20% 的时间区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
2018 年 1 月18 日
-2018 年 3 月 31
日
2,796,
973.00
0.00 0.00
2,796,973.0
0
20.32%
产品特有风险 国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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(1)持有份额比例较高的投资者(“高比例投资者”)大额赎回时易使本基金发生巨额赎回或连
续巨 额赎 回, 中小 投资 者可 能面 临赎 回申 请需 要与 高比 例投 资者 按同 比例 部分 延期 办理 的风 险, 赎
回款项延期获得。
(2)基金净值大幅波动的风险
高比例投资者大额赎回时, 基金管理人进行基金财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动; 若
高比例投资者赎回的基金份额收取赎回费, 相应的赎回费用按约定将部分或全部归入基金资产, 可
能对基金资产净值造成较大波动。
(3)基金规模较小导致的风险
高比例投资者赎回后, 可能导致基金规模较小, 从而使得基金投资及运作管理的难度增加。 本基金
管理人将继续勤勉尽责,执行相关投资策略,力争实现投资目标。
8.2 影响 投 资者 决策 的其 他重 要信 息
本基金管理人于 2018 年3 月 28 日收到中国证监会 《关于核准国联安基金管理有限公司
变更股权的批复》 (证监许可[2018]557 号) , 核准 本基 金管 理人 的股 东国 泰君 安证 券股 份有
限公司将其持有的本基金管理人 51% 股权转让给太平洋资产管理有限责任公司。 截至本报告
出具日,上述股权转让事项尚未全部完成。
§9 备查 文件 目录
9.1 备查 文 件目 录
1、 中国证监会批准国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF) 发行及募集的文件
2、 《国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF) 基金合同》
3、 《国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF) 招募说明书》
4、 《国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF) 托管协议》
5、 基金管理人业务资格批件和营业执照
6、 基金托管人业务资格批件和营业执照
7、 中国证监会要求的其他文件
9.2 存放 地 点
中国(上海)自由贸易试验区陆家嘴环路 1318 号9 楼
9.3 查阅 方 式
网址:www.gtja-allianz.com
国联安双力中小板综指证券投资基金(LOF)2018 年第 1 季度报告
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国联 安基 金管 理 有限 公司
二〇 一八 年四 月 二十 日