长城增强收益定期开放债券型证券投资基金
2017 年 年度 报 告
2017 年12 月31 日
基金管 理人： 长城基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2018 年3 月31 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 2 页 共 75 页
§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2018 年03 月 29 日复 核了 本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2017 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 3 页 共 75 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................. 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 ............................................................................................................................ 10
3.3 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 ................................................................................................ 14
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 16
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 16
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 18
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 19
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 19
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 20
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 21
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 22
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 22
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 22
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 23
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 23
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 23
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 23
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 24
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 24
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 24
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 27
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 27
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 28
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 29
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 30
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 59
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 59
8.2 报 告期 末按 行业 分类 的境内 股票 投资 组合 ............................................................................ 59
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 59
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 59
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 60
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 60
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 60 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 4 页 共 75 页
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 60
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 60
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 61
8.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 61
§9 基金份额持有人信息 ....................................................................................................................... 63
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 63
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 63
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间 的 情况 ................................ 63
§10 开放式基金份额变动 ..................................................................................................................... 65
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 66
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 66
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 66
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 66
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 66
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 66
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 66
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 66
11.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 69
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 74
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 74
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 74
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 75
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 75
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 75
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 75
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 5 页 共 75 页
§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 长城增 强收 益定 期开 放债 券型证 券投 资基 金
基金简 称 长城定 期开 放债 券
基金主 代码 000254
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 9 月6 日
基金管 理人 长城基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 2,008,981,018.36 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 长城定 期开 放债 券 A 长城定 期开 放债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 000254 000255
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 1,950,908,002.95 份 58,073,015.41 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本基金 投资 目标 是在 追求 本金长 期安 全的 基础 上， 力争为 基金 份额 持有 人 创 造
超越业 绩比 较基 准的 稳定 收益。
投资策 略 本基金 通过 综合 分析 宏观 经济形 势、 财政 政策 、 货 币政策 、 债 券市 场券 种 供 求
关系及 资金 供求 关系 ， 主 动判断 市场 利率 变化 趋势 ， 确 定和 动态 调整 固定 收 益
类资产 的平 均久 期及 债券 资产配 置。 本基 金具 体投 资策略 包括 久期 管理 策 略 、
收益率 曲线 策略 、 个 券选 择策略 、 可 转换 债券 投资 策略、 中小 企业 私募 债 投 资
策略、 债券 回购 杠杆 策略 等。
业绩比 较基 准 每个封 闭期 同期 对应 的一 年期定 期存 款利 率（ 税后 ）×1.1
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 ， 属 于证券 投资 基金 中的 较低 风险品 种 ， 其 预期 风险 与 收
益高于 货币 市场 基金 ，低 于混合 型基 金和 股票 型基 金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 长城基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 车君 田青
联系电 话 0755-23982338 010-67595096
电子邮 箱 chejun@ccfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
400-8868-666 010-67595096
传真 0755-23982328 010-66275853
注册地 址 深圳市福田区益田路 6009
号新世 界商 务中 心 41 层
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址 深圳市福田区益田路 6009
号 新 世 界 商 务 中心 40 、41
北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 6 页 共 75 页
层
邮政编 码 518026 100033
法定代 表人 何伟 田国立
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 证券时 报、 中国 证券 报、 上海证 券报
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
www.ccfund.com.cn
基金 年 度报 告备 置地 点 深圳市 福田 区益 田 路 6009 号新世 界商 务中 心 41 层
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通
合伙）
中国北 京市 东城 区东 长安 街 1 号东
方广场 经贸 城安 永大 楼（ 即东三 办
公楼）16 层
注册登 记机 构
长城基 金管 理有 限公 司
深圳市 福田 区益 田 路6009 号新世 界
商务中 心 41 层
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 7 页 共 75 页
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主要 会 计数据 和 财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.
1
期
间
数
据
和
指
标
2017 年 2016 年 2015 年
长城定 期开 放
债券A
长城定 期
开放债 券 C
长城定 期开 放
债券A
长城定 期开
放债 券C
长城定 期开 放
债券 A
长城定 期开
放债 券C
本
期
已
实
现
收
益
128,206,026.
13
3,167,259
.82
158,171,965.4
6
10,283,614
.67
93,384,002.3
7
18,131,016
.40
本
期
利
润
121,005,358.
43
3,007,716
.75
72,554,306.10
10,877,905
.89
109,596,413.
46
20,809,364
.94
加
权
平
均
基
金
份
额
本
期
利
润
0.0143 0.0100 0.0200 0.0464 0.0931 0.0970
本
期
加
权
平
1.33% 0.93% 1.85% 4.28% 8.64% 9.05% 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 8 页 共 75 页
均
净
值
利
润
率
本
期
基
金
份
额
净
值
增
长
率
0.93% 0.56% 6.00% 5.51% 9.86% 9.52%
3.1.
2
期
末
数
据
和
指
标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
期
末
可
供
分
配
利
润
21,043,137.8
3
1,039,632
.94
166,510,448.7
0
5,785,003.
91
53,604,061.6
8
3,137,195.
20
期
末
可
供
分
配
基
金
份
额
利
0.0108 0.0179 0.0171 0.0167 0.0254 0.0151 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 9 页 共 75 页
润
期
末
基
金
资
产
净
值
2,084,200,77
8.71
62,433,49
2.00
10,510,008,92
0.44
374,455,87
5.23
2,277,139,78
5.41
222,097,73
7.59
期
末
基
金
份
额
净
值
1.068 1.075 1.082 1.081 1.077 1.067
3.1.
3
累
计
期
末
指
标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
基
金
份
额
累
计
净
值
增
长
率
35.27% 33.03% 34.02% 32.29% 26.44% 25.38%
注：①本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
②上述基金业 绩指标不 包 括持有人交易 基金的各 项 费用，计入费 用后实际 收 益水平要低 于所列数
字。
③“期末可供 分配利润 ” 的计算方法采 用期末资 产 负债表中未分 配利润与 未 分配利润中 已实现部
分的孰 低数 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 10 页 共 75 页
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
长城定 期开 放债 券A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.19% 0.05% 0.42% 0.01% -0.61% 0.04%
过去六 个月 0.28% 0.05% 0.83% 0.00% -0.55% 0.05%
过去一 年 0.93% 0.06% 1.65% 0.00% -0.72% 0.06%
过去三 年 17.53% 0.18% 5.63% 0.01% 11.90% 0.17%
自基 金 合同
生效起 至今
35.27% 0.19% 9.96% 0.01% 25.31% 0.18%
长城定 期开 放债 券C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.28% 0.06% 0.42% 0.01% -0.70% 0.05%
过去六 个月 0.09% 0.06% 0.83% 0.00% -0.74% 0.06%
过去一 年 0.56% 0.07% 1.65% 0.00% -1.09% 0.07%
过去三 年 16.21% 0.18% 5.63% 0.01% 10.58% 0.17%
自基金 合同
生效起 至今
33.03% 0.19% 9.96% 0.01% 23.07% 0.18%
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 11 页 共 75 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 12 页 共 75 页
注：①本基金 合同规定 本 基金投资组合 为：本基 金 投资于债券的 比例不低 于 基金资产的 80%。在
每次开放期前 三个月、 开 放期及开放期 结束后三 个 月的期间内， 基金投资 不 受上述比例 限制。开
放期内 本基 金的 现金 或者 到期日 在一 年以 内的 政府 债券投 资比 例不 低于 基金 资产净 值 的 5%。 股 票
等权益 类资 产的 投资 比例 不 超过 基金 资产 净值 的 20% 。
②本基金的建 仓期为自 基 金合同生效之 日起三个 月 内或每个封闭 期运作满 三 个月内。本 封闭期的
建仓期 为2017 年11 月 16 日至2018 年2 月 15 日， 截止本 报告 期末 ，本 基金 尚处于 建仓 期内 。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 13 页 共 75 页
3.2.3
自 基金 合同 生效以 来基 金每 年净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的
比较
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 14 页 共 75 页
注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整 个自 然年度 进行 折算 。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
单位： 人民 币元
长 城定 期开 放债 券 A
年度
每10 份基金
份额分 红数
现金形 式发 放总额
再 投 资 形 式 发 放
总额
年 度 利 润分配 合
计
备注
2017 0.240 233,226,464.90 - 233,226,464.90 -
2016 0.580 122,629,819.65 - 122,629,819.65 -
2015 1.200 144,902,042.76 - 144,902,042.76 -
合计 2.020 500,758,327.31 - 500,758,327.31 -
单位： 人民 币元
长城 定期 开 放债 券 C
年度
每10 份基金
份额分 红数
现金形 式发 放总额
再 投 资 形 式 发 放
总额
年 度 利 润 分 配 合
计
备注
2017 0.120 4,157,634.12 - 4,157,634.12 -
2016 0.440 9,162,764.21 - 9,162,764.21 -
2015 1.200 25,989,453.39 - 25,989,453.39 -
合计 1.760 39,309,851.72 - 39,309,851.72 -
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 15 页 共 75 页
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 16 页 共 75 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
长城基 金管 理有 限 公 司是 经中国 证监 会批 准设 立的 第 15 家基 金管 理公 司， 由 长城证 券股 份 有
限公司 （40 ％） 、 东 方证 券 股份有 限公 司 （15 ％） 、 西 北证券 有限 责任 公司 （15 ％） 、 北 方国 际信 托
股份有 限公 司（15％ ） 、 中 原信托 有限 公司 （15 ％） 于 2001 年 12 月 27 日共 同 出资设 立， 当时 注
册资本 为壹 亿元 人民 币。2007 年 5 月 21 日， 经中 国 证监会 批准 ，公 司完 成股 权结构 调整 ，现 有
股东为长城证 券股份有限 公司（47.059% ） 、 东方证 券股份有限公 司（17.647% ） 、北 方国际信 托股
份有限 公司 （17.647% ） 和 中原信 托有 限公 司（17.647%）。 2007 年 10 月 12 日 ，经中 国证 监会 批
准，将注册资 本增加至 壹 亿伍仟万元人 民币。公 司 经营范围是基 金募集、 基 金销售、资 产管理和
中国证监会许 可的其他 业 务。截止本报 告期末， 公 司管理的基金 有：长城 久 嘉创新成长 灵活配置
混合型 证券 投资 基金 、长 城久恒 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、长 城久 泰沪 深 300 指数 证券 投 资
基金、长城货 币市场证 券 投资基金、长 城消费增 值 混合型证券投 资基金、 长 城安心回报 混合型证
券投资 基金 、长 城久 富核 心成长 混合 型证 券投 资基 金(LOF) 、 长城 品牌 优选 混 合型证 券投 资基 金、
长城稳健增利 债券型证 券 投资基金 、长 城双动力 混 合型证 券投资 基金、长 城 景气行业龙 头灵活配
置混合型证券 投资基金 、 长城中小盘成 长混合型 证 券投资基金、 长城积极 增 利债券型证 券投资基
金、长 城久 兆中 小 板 300 指数分 级证 券投 资基 金、 长城优 化升 级混 合型 证券 投资基 金、 长城 保 本
混合型证券投 资基金、 长 城久利保本混 合型证券 投 资基金、长城 增强收益 定 期开放债券 型证券投
资基金、长城 医疗保健 混 合型证券投资 基金、长 城 工资宝货币市 场基金、 长 城久鑫保本 混合型证
券投资基金、 长城久盈 纯 债分级债券型 证券投资 基 金、长城稳固 收益债券 型 证券投资基 金、长城
新兴产业灵活 配置混合 型 证券投资基金 、长城环 保 主题灵活配置 混合型证 券 投资基金、 长城改革
红利灵活配置 混合型证 券 投资基金、长 城久惠保 本 混合型证券投 资基金、 长 城久祥保本 混合型证
券投资基金、 长城新策 略 灵活配置混合 型证券投 资 基金、长城久 安保本混 合 型证券投资 基金、长
城新优选混合 型证券投 资 基金、长城久 润保本混 合 型证券投资基 金、长城 久 益保本混合 型证券投
资基金、长城 新视野混 合 型证券投资基 金、长城 久 源保本混合型 证券投资 基 金、长城久 鼎保本混
合型证券投资 基金、长 城 久盛安稳纯债 两年定期 开 放债券型证券 投资基金 、 长城久稳债 券型证券
投资基金、长 城久信债 券 型证券投资基 金、长城 中 国智造灵活配 置混合型 证 券投资基金 、长城转
型成长灵活配 置混合型 证 券投资基金、 长城创新 动 力灵活配置混 合型证券 投 资基金、长 城收益宝长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 17 页 共 75 页
货币市 场基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
张棪
长 城 久 盛
安稳债
券 、 长 城
久信债
券 、 长 城
增 强 收 益
债 券 、 长
城 稳 固 收
益 债 券 基
金 的 基 金
经理
2017 年9 月6
日
- 3 年
淮 南 师范 学院 国际 经
济 与 贸易 学士 、西 南
财 经 大学 信用 管理 硕
士。2014 年7 月 进入
长 城 基金 管理 有限 公
司 ， 曾任 固定 收益 部
研 究 员、 基金 经理 助
理。
蔡旻
长 城 稳 健
增利基
金 、 长 城
久祥保
本 、 长 城
久 盈 分 级
债 券 、 长
城 久 惠 保
本 、 长 城
久源保
本 、 长 城
久稳债
券 、 长 城
增 强 收 益
债 券 、 长
城 稳 固 收
益 债 券 、
长 城 久 利
保 本 和 长
城 久 信 债
券 基 金 的
基金经 理
2017 年 7 月
27 日
- 7 年
男 ， 中国 籍， 厦门 大
学 金 融工 程学 士、 硕
士。2010 年 进入 长城
基 金 管理 有限 公司 ，
曾 任 债 券 研 究 员 ，
“ 长 城货 币市 场证 券
投 资 基金 ”基 金经 理
助理， “ 长城 淘金 一
年 期 理财 债券 型证 券
投 资 基金 ”， “长城
岁 岁 金理 财债 券型 证
券 投 资基 金 ” ，“ 长
城 保 本混 合型 证券 投
资基金 ” ，“ 长城 新
优 选 混合 型证 券投 资
基金 ” 和 “长 城新 视
野混合 型 证券 投资 基
金 ”的 基金 经理 。
钟光正
公 司 总 经
理 助 理 、
固 定 收 益
部总经
理、
2013 年9 月6
日
2017 年 7 月 27 日 8 年
男 ， 中国 籍， 经济 学
硕士 。 具 有 13 年 债券
投 资 管理 经历 。曾 就
职 于 安徽 安凯 汽车 股
份 有 限公 司、 广发 银长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 18 页 共 75 页
长 城 积 极
增利债
券 、 长 城
保本混
合、
长 城 增 强
收益债
券 、 长 城
稳 固 收 益
债 券 、 长
城 久 祥 保
本 、 长 城
久利保
本 、 长 城
久源保
本 、 长 城
新 视 野 、
长 城 久 盛
安稳债
券 、 长 城
久 信 债 券
基 金 的 基
金经理
行 总 行资 金部 、招 商
银 行 总 行 资 金 交 易
部。2009 年 11 月进
入 长 城基 金管 理有 限
公 司 ，曾 任公 司总 经
理 助 理， 固定 收益 部
总经理,债 券研 究员，
“ 长 城货 币市 场证 券
投资基 金 ” ， “ 长城
稳 健 增利 债券 型证 券
投 资 基金 ”， “长城
积 极 增利 债券 型证 券
投 资 基金 ”， “长城
保 本 混合 型证 券投 资
基金 ” ， “长 城增 强
收 益 定期 开放 债券 型
证 券 投 资 基 金 ” ，
“ 长 城稳 固收 益债 券
型 证 券投 资基 金 ” ，
“ 长 城久 祥保 本混 合
型 证 券投 资基 金 ” ，
“ 长 城久 利保 本混 合
型 证 券投 资基 金 ” ，
“ 长 城久 源保 本混 合
型 证 券投 资基 金 ” ，
“ 长 城新 视野 混合 型
证 券 投 资 基 金 ” ，
“ 长 城久 盛安 稳纯 债
两 年 定期 开放 债券 型
证 券 投 资 基 金 ” 和
“ 长 城久 信债 券型 证
券 投 资基 金 ” 的基 金
经理。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 公司 做出 决定 的任免 日期 填写 。
②证券 从业 年限 的计 算方 式遵从 证券 业协 会《 证券 业从业 人员 资格 管理 办法 》的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守了 《证券投 资 基金法》 、 《长城 增强收益 定期开放债券 型
证券投资基金 基金合同 》 和其他有关法 律法规的 规 定，以诚实信 用、勤勉 尽 责的原则管 理和运用
基金资产，在 控制和防 范 风险的前提下 ，为基金 份 额持有人谋求 最大的利 益 ，未出现投 资违反法
律法规、基金 合同约定 和 相关规定的情 况，无因 公 司未勤勉尽责 或操作不 当 而导致基金 财产损失长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 19 页 共 75 页
的情况 ，不 存在 损害 基金 份额持 有人 利益 的行 为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法》 、 《证券投 资基金管理公 司管理办 法 》和《证券投 资
基金管理公司 公平交易 制 度指导意见》 的规定， 本 基金管理人制 定并实施 了 《长城基金 管理有限
公司公 平交 易管 理制 度》 。
本基金管理人 通过信息 系 统以及人工控 制等方法 ， 严格保证公平 交易制度 的 执行。在投资 决
策环节，本基 金管理人 制 定和完善投资 授权制度 、 投资对象库和 交易对手 库 管理制度、 投资信息
保密措施，保 证各投资 组 合投资决策的 独立性。 在 交易执行环节 ，本基金 管 理人建立和 完 善公平
的交易分配制 度，按照 价 格优先、时间 优先、综 合 平衡、比例分 配的原则 ， 保证了交易 在各投资
组合间 的公 平。 在风 险监 控环节 ，本 基金 管理 人内 控等相 关部 门进 行事 前、 事中、 事后 的监 控。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 长
城基金 管理 有限 公司 公平 交易管 理制 度》 的规 定， 不同投 资者 的利 益得 到了 公平对 待。
本基金 管理 人严 格控 制不 同投资 组合 之间 的同 日反 向交易 ， 对 同向 交易 的价 差 进行事 后分 析，
定期出具公平 交易稽核 报 告。本报告期 报告认为 ， 本基金管理人 旗下投资 组 合 的同向交 易价差均
在合理 范围 内， 结果 符合 相关政 策法 规和 公司 制度 的规定 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为，没有 出 现基金参与的 交易所公 开 竞价同日反向 交
易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5% 的现 象。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年中 国GDP 同 比增 长6.9% ， 经 济结 束五 年的 下 行态势 首次 转暖 。 回顾 全 年， 供给 侧改 革
对经济 的影 响不 容忽 视， 理论上 供给 收缩 对经 济影 响偏负 面， 但资 源部 门通 过供给 收缩 刺激 价格 ，
全年PPI 基 本维 持 在5% 以 上的高 位， 工业 企业 利润 出现好 转。 与此 同时 ， 需 求侧在 基建 、 地 产与
出口的 合力 下得 到支 撑。 基建投 资得 益 于 PPP 、 棚 改等措 施及 财政 支持 ， 全 年增速 维持 较高 水平 。长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 20 页 共 75 页
房地产 投资 虽然 全年 放缓 ，由年 初 8.9% 回 落至 7% ， 但整体 增速 仍然 高于 2016 年水平 。受 益于 全
球经济 温和 复苏 ，进 出口 金额进 入 2017 年后 由负 转 正，也 是经 济增 长最 意外 的推动 力。
2017 年全 球经 济总 体向 好 ， 摩根 大通 全球 制造 业 PMI 升至2011 以 来高 点54 ，OECD 综合 领先
指标也升至 2015 年 以来 新高。IMF、 世界银行 、OECD 等国际组 织均多次 上调 全球 经济增速 。大
型经济体中， 美国经济 总 体稳定，欧元 区的复苏 更 为明显。为稳 定通胀预 期 ，全球货币 政策打开
加息通 道。 美联 储全 年加 息 3 次共 75 个基 点并 开 始缩表 进程 ；加 拿大 央行 与英国 央行 分别 在 7
月、11 月 首次 加息 ；欧 央 行决定 于 2018 年 1 月起 开 始缩减 购债 规模 。
债券市场受到 供给侧改 革 及金融监管的 挑战，全 年 维持弱势格局 。一季度 受 美国加息带来 的
汇率压 力 ， 央 行两 次上 调公 开市场 操作 利率 ， 债券 收益 率迎来 约 30bp 调整 。 二季 度受到 银监 会 “ 三
三四” 等监 管影 响， 收益 率继续 上行 约 40bp 。 进入 三季度 受到 经济 可能 超预 期以及 “十 九大 ” 后
监管加 强等 影响 ，债 市开 启了最 为快 速的 调整 ，国 开收益 率大 幅上 行超 过 30bp 。回 顾全 年行 情，
仅在6-7 月 份央 行维 护资 金面宽 松后 市场 具有 做多 空间， 但随 着市 场杠 杆回 升后， 央行 有意 收紧 ，
该轮行 情也 就此 结束 。
2017 年， 我们 逐步 降低 了 组合的 久期 ， 进 一步 了优 化信用 债和 整体 组合 结构 。 由于 收益 率总
体水平较高， 我们提高 了 组合杠杆配置 短 期信用 债 ，赚取息差收 入。总体 上 看，尽管我 们积极进
行调整 ，但 市场 的剧 烈调 整对组 合净 值还 是造 成了 一定的 负面 影响 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金净 值增 长率 A 级为 0.93% 、C 级为 0.56% ， 同期 业绩 比较 基准 为 1.65% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望今年，中 国经济仍 有 韧性但稍弱于 去年。消 费 可能维持相对 平稳，固 定 资产投资表现 会
略弱 于17 年 。 细 项来 看 ， 房地产 进入 “房 住不 炒 ” 时代后 ， 限购 政策 、 利率 上行以 及房 贷收 紧大
概率继续制约 地产销售 ， 但房企补库存 、租赁房 建 设以及棚改货 币化等因 素 仍将对地产 投资形成
支撑， 房地 产投 资可 能小 幅下探 。基 建得 益于 广义 财政的 支持 在 16-17 年有 比较出 色的 表现 ， 但
18 年 在狭 义财 政支 出收 缩 的背景 下， 广义 财政 的投 放亦会 下降 。 基 建作 为托 底经济 的调 节因 子在
18 年 大概 率出 现下 行。 除 此之外 ， 制 造业 在去 年利 润积累 后可 能会 在今 年加 大资本 开支 ， 形 成对
固投的 支持 。 价 格方 面，PPI 今 年将 逐步 回落，PPI 对 CPI 的传 导压 力不 大， 肉菜价 格稳 定， 主要
关注今年油价 中枢上移 风 险。全球经济 良性共振 ， 美国以及欧元 区仍处于 扩 张期，利好 于国内进
出口， 也会 利于 外汇 占款 的边际 改善 。
货币政策受到 海外加息 以 及金融监管的 牵制，预 计 今年仍将保持 中性的状 态 。如果联储今 年长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 21 页 共 75 页
加息三次，央 行或出于 稳 定汇率的目的 而跟随， 但 不会是货币政 策转向收 缩 的信号。金 融监管直
接导致表外配 债需求弱 ， 债券首当其冲 受到影响 大 幅调整持续一 年， 但我 们 认为本次改 革主旨是
重塑资 管业 态 ， 其 影响 会 逐渐演 变为 更缓 和而 漫长 的过程 。 此外 ， 已 经观 察 到M2 回落 及信 用债 融
资成本 抬升 ，未 来金 融监 管的实 施会 考虑 对实 体经 济的影 响。
展望一季度， 考虑到当 前 收益率整体水 平不低， 资 金成本可控， 我们将精 选 短期信用品种 继
续维持适当的 杠杆。同 时 在控制净值回 撤的前提 下 ，留出小仓位 博弈利率 品 种的波段机 会，增厚
组合收益。总 体上，我 们 仍将保持必要 的谨慎， 根 据基本面趋势 、资金面 和 监管政策推 进情况，
对组合进行灵 活操作。 此 外，我们将继 续甄别和 防 范信用风险， 防止信用 风 险事件给组 合净值带
来损失 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本报告期内， 本基金管 理 人根据健全、 独立、有 效 、相互制约和 成本效益 原 则，进一步完 善
了各项基本管 理制度、 业 务规则和工作 流程，认 真 执行了各项管 理制度， 有 效实施了三 层风险防
范和控 制措 施， 建立 了比 较完善 的内 部控 制体 系。
本报告期内公 司督察长 、 监察稽核人员 根据法律 法 规和公司相关 制度的规 定 ，认真履行了 工
作职责，结合 公司实际 运 作需要，进一 步完善了 监 察稽核程序、 方法和制 度 。督察长、 监察稽核
部独立地开展 工作，实 时 监察关键业务 风险点， 每 季进行定期稽 核，监察 稽 核内容涵盖 了基金投
资、基金交易 、 研究策 划 、产品创新、 基金销售 等 各项业务的每 个环节和 公 司信息技术 、运作保
障、综合管理 等工作。 监 察稽核人员在 历次监察 稽 核工作中，认 真、有效 地 提出了各部 门工作中
存在的问题及 改进意见 ， 督促各部门及 时进行了 整 改，防范和化 解了业务 风 险。本年度 公司督察
长根据法律法 规和公司 制 度的要求按时 向中国证 券 监督管理委员 会、公司 董 事会提交了 监察稽核
工作报 告。
监察稽核和内 部控制的 重 点是确保公司 经营及所 管 理基金运作的 合法合规 ， 保障基金份额 持
有人的 利益 ， 建 立健 全投 资监控 体系 和风 险评 价体 系， 加 强投 资决 策流 程的 内部控 制和 风险 管理 ，
严格防范操 纵 市场行为 、 内幕交易行为 和其他有 损 基金持有人利 益的关联 交 易，严格防 范基金销
售业务中的违 规行为， 严 格履行信息披 露义务， 保 证履行基金合 同的承诺 。 本报告期内 ，本基金
运作合 法合 规， 无操 纵市 场、内 幕交 易和 不当 关联 交易行 为， 维护 了基 金持 有人的 利益 。
本基金管理人 将坚持“ 诚 信、稳健、规 范、创新 ” 的经营理念， 继续完善 法 人治理结构和 内
部控制制度， 不断提高 公 司员工的守法 意识和风 险 防范意识，加 强实时监 督 和控制，完 善电子监
控手段，使内 部控制的 全 面性、及时性 和有效性 不 断得到提高。 本基金管 理 人将本着“ 取信于市长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 22 页 共 75 页
场，取信于社 会”的宗 旨 ，诚 实信用， 勤勉尽责 ， 为基金持有人 谋求最佳 利 益并使本基 金管理公
司稳步 健康 发展 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本基金管理人 按照企业 会 计准则、中国 证监会相 关 规定和基金合 同关于估 值 的约定，对基 金
所持有的投资 品种进行 估 值。本基金托 管人根据 法 律法规要求履 行估值及 净 值计算的复 核责任。
本基金管理人 改变估值 技 术，导致基金 资产净值 的 变化在 0.25% 以上 的，则 及时就所采用 的相关
估值技 术、 假设 及输 入值 的适当 性等 咨询 会计 师事 务所的 专业 意见 。
本基金 管理 人成 立了 受托 资产估 值委 员会 ， 为 基金 估值业 务的 最高 决策 机构 ， 由公 司总 经理、
分管估值业务 副总经理 、 督察长、投资 总监、研 究 部总经理、运 行保障部 总 经理、基金 会计、基
金经理和行业 研究员、 金 融工程研究员 等组成， 公 司监察稽核人 员列席受 托 资产估值委 员会。受
托资产 估值 委员 会负 责制 定、 修 订和 完善 基金 估值 政策和 程序 ， 定 期对 估值 政策和 程序 进行 评价 ，
在发生 了影 响估 值政 策和 程序的 有效 性及 适用 性的 情况后 及时 修订 估值 方法 ， 以保证 其持 续适 用。
受托资产估值 委员会的 相 关人员均具有 一定年限 的 专业从业经验 ，具有良 好 的专业能力 ，并能在
相关工作中保 持独立性 。 基金经理作为 估值委员 会 成员，凭借其 丰富的专 业 技能和对市 场产品的
长期深 入的 跟踪 研究 ， 向 受托资 产估 值委 员会 建议 应采用 的估 值方 法及 合理 的估值 区间 。 基金 经
理有权 出席 估值 委员 会会 议，但 不得 干涉 估值 委员 会作出 的决 定及 估值 政策 的执行 。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 无重 大利 益冲 突。
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 及中证指数有 限公司签 署 债券估值数据 服
务协议、流通 受限股票 流 动性折扣委托 计算协议 ， 由其按约定提 供债券品 种 的估值数据 及流通受
限股票 流动 性折 扣数 据。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本报告期内，按基金合同规定，本基金进行了 2 次收益分配，A 类 基 金 共 分 配 金额为
233,226,464.90 元，C 类 基金共 分配 金额 为 4,157,634.12 元。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告 期内 ，本 基金 无需 要说明 的情 况。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 23 页 共 75 页
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说 明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金实 施利 润分配 的金 额 为237,384,099.02 元。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 24 页 共 75 页
§6 审计报告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 安永华 明(2018) 审字 第60737541_H19 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 长城增 强收 益定 期开 放债 券型证 券投 资基 金全 体基 金份额 持有 人
审计意 见 我们审 计了 长城 增强 收益 定期开 放债 券型 证券 投资 基金财 务报 表，
包括2017 年 12 月 31 日 的 资产负 债表 ，2017 年 度的 利润表 及所 有
者权益(基 金净 值)变 动表 以及相 关财 务报 表附 注。
我们认 为， 后附 的长 城增 强 收益定 期开 放债 券型 证券 投 资基 金的 财
务报表 在所 有重 大方 面按 照企业 会计 准则 的规 定编 制， 公 允反 映了
长城增 强收 益定 期开 放债 券型证 券投 资基 金 2017 年 12 月 31 日的
财务状 况以 及2017 年度 的 经营成 果和 净值 变动 情况 。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于长 城增 强收 益定 期开 放债券 型证 券投 资基 金， 并 履行了 职业 道
德方面 的其 他责 任。 我 们 相信， 我们获 取的 审计 证 据是充 分、 适 当
的，为 发表 审计 意 见 提供 了基础 。
强调事 项 不适用
其他事 项 不适用
其他信 息 长城增强收益定期开 放债 券型证券投资基金管 理层( 以下简称“管
理层”)对其他信息 负责。 其他信息包括年度报 告中 涵盖的信息，
但不包 括财 务报 表和 我们 的审计 报告 。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在 重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使其实 现公 允
反映， 并设计 、 执行 和维 护必要 的内 部控 制， 以 使 财务报 表不 存在长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 25 页 共 75 页
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。
在编制 财务 报表 时， 管理 层 负责评 估长 城增 强收 益定 期开放 债券 型
证券投资基金的持续 经营 能力，披露与持续经 营相 关的事项(如适
用)，并运用持续经营 假设 ，除非计划进行清算 、终 止运营或别无
其他现 实的 选择 。
治 理 层 负 责 监 督 长 城 增 强 收 益 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的 财
务报告 过程 。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ：
(1)识别和评估由于 舞弊或 错误导致的财务报表 重大 错报风险，设
计和实 施审 计程 序以 应对 这些风 险 ， 并 获取 充分 、 适 当的审 计证 据，
作为发 表审 计意 见的 基础 。 由于 舞弊可 能涉 及串 通 、 伪造、 故意 遗
漏、 虚假 陈述 或凌 驾于 内 部控制 之上 ， 未能 发现 由 于舞弊 导致 的重
大错报 的风 险高 于未 能发 现由于 错误 导致 的重 大错 报的风 险。
(2)了解与审计相关 的内部 控制，以设计恰当的 审计 程序，但目的
并非对 内部 控制 的有 效性 发表意 见。
(3)评价管理层选用 会计政 策的恰当性和作出会 计估 计及相关披露
的合理 性。
(4)对管理层使用持 续经营 假设的恰当性得出结 论。 同时，根据获
取的审 计证 据， 就可 能导 致 对长城 增强 收益 定期 开放 债券型 证券 投
资 基 金 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 疑 虑 的 事 项 或 情 况 是 否 存 在 重 大 不
确定性 得出 结论 。 如果 我 们得出 结论 认为 存在 重大 不确定 性 ， 审 计
准 则 要 求 我 们 在 审 计 报 告 中 提 请 报 表 使 用 者 注 意 财 务 报 表 中 的 相长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 26 页 共 75 页
关披露 ； 如果 披露 不充 分 ， 我们 应当发 表非 无保 留 意见。 我们的 结
论基于 截至 审计 报告 日可 获得的 信息 。 然而 ， 未来 的 事项或 情况 可
能导致 长城 增强 收益 定期 开放债 券型 证券 投资 基金 不能持 续经 营 。
(5)评价财务报表 的总体列 报、结构和内容(包括 披露)，并评价财
务报表 是否 公允 反映 相关 交易和 事项 。
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。
会计师 事务 所的 名称 安永华 明会 计师 事务 所（ 特殊普 通合 伙）
注册会 计师 的姓 名 昌华
乌爱莉
会计师 事务 所的 地址 中国 北京
审计报 告日 期 2018 年3 月 29 日
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 27 页 共 75 页
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 长城 增强 收益 定期开 放债 券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 1,822,603.64 3,828,489.86
结算备 付金
94,189,454.16 242,807,813.99
存出保 证金
114,698.94 16,986.06
交易性 金融 资产 7.4.7.2 3,010,891,484.90 9,344,570,168.30
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
3,010,891,484.90 9,344,570,168.30
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - 1,726,329,629.50
应收证 券清 算款
- 55,787.97
应收利 息 7.4.7.5 28,138,180.51 74,552,371.37
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
3,135,156,422.15 11,392,161,247.05
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
985,787,459.91 500,000,000.00
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
1,094,128.02 5,528,861.57
应付托 管费
364,709.35 1,842,953.86
应付销 售服 务费
21,218.27 126,826.92
应付交 易费 用 7.4.7.7 82,313.56 47,919.67
应交税 费
18.70 18.70 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 28 页 共 75 页
应付利 息
763,303.63 60,870.66
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 409,000.00 89,000.00
负债合 计
988,522,151.44 507,696,451.38
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 2,008,981,018.36 10,064,238,053.16
未分配 利润 7.4.7.10 137,653,252.35 820,226,742.51
所有者 权益 合计
2,146,634,270.71 10,884,464,795.67
负债和 所有 者权 益总 计
3,135,156,422.15 11,392,161,247.05
注： 报告 截止 日2017 年 12 月 31 日 ， 长 城定 期开 放 债券 A 类基 金份 额净 值1.068 元 ， 长城 定期 开
放债 券 C 类 基金 份额 净 值 1.075 元 ，基 金份 额总 额 2,008,981,018.36 份,其 中 长城定 期开 放债 券
A 类基 金份 额1,950,908,002.95 份, 长城 定期 开放 债 券 C 类 基金 份 额58,073,015.41 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 长城 增强 收益 定期开 放债 券型 证 券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年1 月1 日至2017
年 12 月31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日
一、收入
215,991,030.81 139,268,087.45
1.利息 收入
391,043,602.93 210,311,521.21
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 19,223,362.12 1,507,034.77
债券利 息收 入
343,844,854.18 180,086,825.82
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
27,975,386.63 28,717,660.62
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
-167,692,361.35 13,979,934.38
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 -167,692,361.35 13,979,934.38
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.2 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
7.4.7.17
-7,360,210.77 -85,023,368.14
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- - 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 29 页 共 75 页
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
7.4.7.18
- -
减： 二、费用
91,977,955.63 55,835,875.46
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 57,203,952.96 24,301,869.39
2．托 管费 7.4.10.2.2 19,067,984.29 8,100,623.16
3．销 售服 务费
1,302,282.54 1,006,663.27
4．交 易费 用 7.4.7.19 102,928.30 29,335.59
5．利 息支 出
13,819,009.20 22,054,952.66
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
13,819,009.20 22,054,952.66
6．其 他费 用 7.4.7.20 481,798.34 342,431.39
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
124,013,075.18 83,432,211.99
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
124,013,075.18 83,432,211.99
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 长城 增强 收益 定期开 放债 券型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
10,064,238,053.16 820,226,742.51 10,884,464,795.67
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- 124,013,075.18 124,013,075.18
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（净值减少以“- ”号填
列）
-8,055,257,034.80 -569,202,466.32 -8,624,459,501.12
其中：1. 基 金申 购款 1,191,644.03 84,730.59 1,276,374.62
2. 基金 赎回 款 -8,056,448,678.83 -569,287,196.91 -8,625,735,875.74
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“-” 号填 列）
- -237,384,099.02 -237,384,099.02
五、 期 末所 有者 权益 （基 2,008,981,018.36 137,653,252.35 2,146,634,270.71 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 30 页 共 75 页
金净值 ）
项目
上年度可比期间
2016 年1 月 1 日至 2016 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,322,551,920.78 176,685,602.22 2,499,237,523.00
二、 本 期经 营活 动产 生的
基金净 值变 动数 （本 期利
润）
- 83,432,211.99 83,432,211.99
三、 本 期基 金份 额交 易产
生的基 金净 值变 动数
（净值减少以“- ”号填
列）
7,741,686,132.38 691,901,512.16 8,433,587,644.54
其中：1. 基 金申 购款 8,601,097,106.08 768,185,487.70 9,369,282,593.78
2. 基金 赎回 款 -859,410,973.70 -76,283,975.54 -935,694,949.24
四、 本 期向 基金 份额 持有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“-” 号填 列）
- -131,792,583.86 -131,792,583.86
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
10,064,238,053.16 820,226,742.51 10,884,464,795.67
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 何伟______
______ 熊科 金______
____ 赵 永强____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
长城增强收益 定期开放 债 券型证券投资 基金(以下 简 称 “本基金 ”)，系经 中国 证券监督管 理
委员会（以下 简称 “中国 证监会 ”）证 监许可[2013]840 号文 “关于核 准长城 增强收益定期 开放
债券型 证券 投资 基金 募集 的批复 ”的 核准 ， 由 长城 基金管 理有 限公 司作 为发 起人 于 2013 年8 月8
日至2013 年9 月4 日向 社 会公开 募集 ， 募 集期 结束 经 安永华 明会 计师 事务 所 验 证并出 具安 永华 明
（2013 ） 验 字第60737541_H04 号 验资 报告 后， 向 中国 证监会 报送 基金 备案 材料 。 基金 合同 于 2013
年 9 月 6 日生效 。本 基金 为契约 型开 放式 ，存 续期 限不定 。本 基 金 首次 募集 的有效 认购 资金 （ 本长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 31 页 共 75 页
金） 为 人民 币811,174,776.25 元 ， 在 首次 募集 期间 有 效认购 资金 产生 的利 息为 人民 币 422,269.87
元， 以上 实收 基金 （ 本息 ） 合 计为 人民 币811,597,046.12 元 ， 折 合811,597,046.12 份基 金份 额。
本基金的基金 管理人为 长 城基金管理有 限公司， 注 册登记机构为 长城基金 管 理有限公司 ，基金托
管人为 中国 建设 银行 股份 有限公 司（ 以下 简称 “中 国建设 银行 ”）。
本基金的投资 对象是具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行上市 的 国家债券、金 融
债券、次级债 券、中央 银 行票据、企业 债券、中 小 企业私募债券 、公司债 券 、中期票据 、短期融
资券、 可转 换债 券 （含 分 离交易 可转 债纯 债） 、 质押 及买断 式回 购、 协议 存款 、 通知 存款、 定期 存
款、资产支持 证券等金 融 工具以及法律 法规或中 国 证监会允许基 金投资的 其 他固定收益 证券品种
（但须 符合 中国 证监 会的 相关规 定） 。 本 基金 不直 接 从二级 市场 买入 股票 、 权 证等权 益类 资产 ， 也
不参与一级市 场的新股 申 购或增发 新股 ，但可持 有 因所持可转换 债券转股 形 成的股票、 因持有股
票被派发的权 证、因投 资 于分离交易可 转债等金 融 工具而产生的 权证。因 上 述原因持有 的股票，
本基金 应在 其可 交易 之日 起的 6 个月 内卖 出。 因上 述原因 持有 的权 证， 本基 金应在 其可 交易 之 日
起的 1 个月 内卖 出。 如法 律法规 或监 管机 构以 后允 许基金 投资 其他 品种 ，基 金管理 人在 履行 适 当
程序后 ， 可以 将其 纳入 投资 范围 。 基 金的 投资 组合 比例 为： 债券 的投 资比 例不 低于 基金资 产 的80% 。
本基金以定期 开放方式 运 作，在每次开 放期前三 个 月、开放期及 开放期结 束 后三个月的 期间内，
基金投资不受 上述比例 限 制。开放期 内 现金或者 到 期日在一年以 内的政府 债 券投资比例 不低于基
金资产 净值 的 5% 。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：每个 封闭 期同 期对 应的 一年期 定期 存款 利率 （税 后）×1.1 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则、应用 指南、解 释 以及其他相关 规定(以下 合 称 “企业会计 准则 ”) 编制 ，同时，对 于在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《中 国证 券监 督管理 委员 会关 于证 券投 资基金 估值 业务 的指
导意见 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第 2 号
《年度 报告 的内 容与 格式 》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及
披露》 、 《证 券投 资基 金信 息披 露 XBRL 模 板第3 号< 年度报 告和 半年 度报 告> 》 及其他 中国 证监 会及
中国证 券投 资基 金业 协会 颁布的 相关 规定 。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 32 页 共 75 页
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2017 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2017 年 度的 经 营成果 和净 值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本基金财务报表所载财务 信息根据下列依照企业会 计准则、 《证 券投资基金会 计核算业务指
引》和 其他 相关 规定 所厘 定的主 要会 计政 策和 会计 估计编 制。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
金融工 具是 指形 成本 基金 的金融 资产 （ 或负 债） ， 并 形成其 他单 位的 金融 负债 （或 资产 ） 或权
益工具 的合 同。
(1) 金 融资 产分 类
本基金的金融 资产于初 始 确认时分为以 下两类： 以 公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金
融资产 及贷 款和 应收 款项 ；
本基金持有的 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融资产 主要包括 股 票、债券、基 金
和衍生 工具 等投 资。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、结 算备付金 、 买入返售金融 资
产和各 类应 收款 项等 。
(2) 金 融负 债分 类
本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融负债 和
其他金 融负 债。
本基金持有的 金融负债 均 划分为其他金 融负债， 主 要包括卖出回 购金融资 产 款和各类应付 款
项等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
初始确 认 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 33 页 共 75 页
本基金于成为 金融工具 合 同的一方时确 认一项金 融 资产或金融负 债，按照 取 得时的公允价 值
作为初始确认 金额。划 分 为以公允价值 计量且其 变 动计入当期损 益的金融 资 产取得时发 生的相关
交易费 用计 入当 期损 益； 应收款 项及 其他 金融 负债 的相关 交易 费用 计入 初始 确认金 额。
后续计 量
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 采用公允价值 进行后续 计 量。在持有该 类
金融资产期间 取得的利 息 或现金股利， 应当确认 为 当期收益。每 日，本基 金 将以公允价 值计量且
其变动计入当 期损益的 金 融资产或金融 负债的公 允 价值 变动计入 当期损益 ； 应收款项及 其他金融
负债采用实际 利率法， 按 照摊余成本进 行后续计 量 ，其摊销或减 值产生的 利 得或损失， 均计入当
期损益 。
终止确 认
当收取该金融 资产现金 流 量的合同权利 终止，或 该 金融资产已转 移，且符 合 金融资产转移 的
终止确 认条 件的 ，金 融资 产将终 止确 认；
当金融 负债 的现 时义 务全 部或部 分已 经解 除的 ，该 金融负 债或 其一 部分 将终 止确认 ；
处置该金融资 产或金融 负 债时，其公允 价值与初 始 入账金额之间 的差额应 确 认为投资收益 ，
同时调 整公 允价 值变 动收 益。
金融资 产转 移
本基金 已将 金融 资产 所有 权上几 乎所 有的 风险 和报 酬转移 给转 入 方 的， 终止 确 认该金 融资 产；
保留了金融资 产所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 的 ，不终止确认 该金融资 产 ；本基金既 没有转移
也没有保留金 融资产所 有 权上几乎所有 的风险和 报 酬的，分别下 列情况处 理 ：放弃了对 该金融资
产控制的，终 止确认该 金 融资产并确认 产生的资 产 和负债；未放 弃对该金 融 资产控制的 ，按照其
继续涉 入所 转移 金融 资产 的程度 确认 有关 金融 资产 ，并相 应确 认有 关负 债。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
公允价值，是 指市场参 与 者在计量日发 生的有序 交 易中，出售一 项资产所 能 收到或者转移 一
项负债所需支 付的价格 。 本基金以公允 价值计量 相 关资产或负债 ，假定出 售 资产或者转 移负债的
有序交易在相 关资产或 负 债的主要市场 进行；不 存 在主要市场的 ，本基金 假 定该交易在 相关资产
或负债的最 有利市场 进行 。主要市场( 或最有利 市场) 是本基金在 计量日能 够进 入的交易市 场。本
基金采 用市 场参 与者 在对 该资产 或负 债定 价时 为实 现其经 济利 益最 大化 所使 用的假 设。
在财务报表中 以公允价 值 计量或披露的 资产和负 债 ，根据对公允 价值计量 整 体而言具有重 要
意义的最低层 次输入值 ， 确定所属的公 允价值层 次 ：第一层次输 入值，在 计 量日能够取 得的相同
资产或负债在 活跃市场 上 未经调整的报 价；第二 层 次输入值，除 第一层次 输 入值外 相关 资产或负长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 34 页 共 75 页
债直接 或间 接可 观察 的输 入值； 第三 层次 输入 值， 相关资 产或 负债 的不 可观 察输入 值。
每个资产负债 表日，本 基 金对在财务报 表中确认 的 持续以公允价 值计量的 资 产和负债进行 重
新评估 ，以 确定 是否 在公 允价值 计量 层次 之间 发生 转换。
本基金 持有 的股 票、 债券 、基金 和衍 生工 具等 投资 按如下 原则 确定 公允 价值 并进行 估值 ：
(1) 存在活跃市场的金融工 具按照估值日能够取得的 相同资产或负债在活跃市场上未经调整
的报价作为公 允价值； 估 值日无报价且 最近交易 日 后未发生影响 公允价值 计 量的重大事 件的，应
采用最近交易 日的报价 确 定公允价值。 有充足证 据 表明估值日或 最近交易 日 的报价不能 真实反映
公允价 值的 ，应 对报 价进 行调整 ，确 定公 允价 值。
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术中考虑 不同特征 因 素的影响。特 征是指对 资 产出售或使用 的限制等 ， 如果该限制 是针对资
产持有者的， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。此 外，基金 管 理人不应考 虑因大量
持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 。
(2) 不 存在 活跃 市场 的金 融 工具， 应采 用在 当前 情况 下 适用并 且有 足够 可利 用数 据和其 他信 息
支持的估值技 术确定公 允 价值。采用估 值技术确 定 公允价值时 ， 应优先使 用 可观察输入 值，只有
在无法 取得 相关 资产 或负 债可观 察输 入值 或取 得不 切实可 行的 情况 下， 才使 用不可 观察 输入 值。
(3) 如 有确 凿证 据表 明按 上 述方法 进行 估值 不能 客观 反映其 公允 价值 的， 基金 管 理人可 根据 具
体情况 与基 金托 管人 商定 后，按 最能 反映 公允 价值 的方法 估值 。
(4) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
当本基金同时 满足下列 条 件时，金融资 产和金融 负 债以相互抵销 后的净额 在 资产负债表内 列
示：具有抵销 已确认金 额 的法定权利， 且该种法 定 权利是当前可 执行的； 计 划以净额结 算，或同
时变现 该金 融资 产和 清偿 该金融 负债 。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额所 对应的金 额 。由于申购和 赎回引起 的 实收基金份额 变
动分别于基金 申购确认 日 及基金赎回确 认日确认 。 上述申购和赎 回分别包 括 基金转换所 引起的转
入基金 的实 收基 金增 加和 转出基 金的 实收 基金 减少 。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 损 益平准金和未 实现损益 平 准金。已实现 损益平准 金 指在申购或赎 回
基金份 额时 ， 申 购或 赎回 款 项中包 含的 按累 计未 分配 的已实 现收 益/( 损失)占 基 金净值 比例 计算 的长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 35 页 共 75 页
金额。未实现 损益平准 金 指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计 未实现利
得/(损失) 占基 金净 值比 例 计算的 金额 。损 益平 准金 于基金 申购 确认 日或 基金 赎回确 认日 确认 。
未实现损益平 准金与已 实 现损益平准金 均在“损 益 平准金”科目 中核算， 并 于期末全额转 入
“未分 配利 润/( 累计 亏损 )” 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
(1) 存 款利 息收 入按 存款 的 本金与 适用 的利 率逐 日计 提的金 额入 账。 若提 前支 取定期 存款 ， 按
协议规定的利 率及持有 期 重新计算存款 利息收入 ， 并根据提前支 取所实际 收 到的利息收 入与账面
已确认 的利 息收 入的 差额 确认利 息损 失， 列入 利息 收入减 项， 存款 利息 收入 以净额 列示 ；
(2) 债券利息收入按债券票 面价值与票面利率或内 含票 面 利 率 计 算 的 金 额 扣 除应 由 债 券 发 行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 ，在 债券 实际持 有期 内逐 日计 提；
(3) 资 产支 持证 券利 息收 入 按证券 票面 价值 与票 面利 率计算 的金 额， 扣除 应由 资 产支持 证券 发
行企业 代扣 代缴 的个 人所 得税后 的净 额确 认， 在证 券实际 持有 期内 逐日 计提 ；
(4) 买 入返 售金 融资 产收 入 ， 按买 入返 售金 融资 产的 摊余成 本及 实际 利率 （当 实际利 率与 合同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ） ， 在回 购期 内 逐日计 提；
(5) 股票投资 收益/(损失) 于卖出股票成 交日确认 ， 并按卖出股票 成交金额 与 其成本的差额 入
账；
(6) 债 券投 资收 益/( 损失) 于成交 日确 认， 并按 成交 总额与 其成 本、 应收 利息 的差额 入账 ；
(7) 衍生工具 收益/(损失) 于卖出权证成 交日确认 ， 并按卖出权证 成交金额 与 其成本的差额 入
账；
(8) 股 利收 益于 除息 日确 认 ， 并按 上市 公司 宣告 的分 红 派息比 例计 算的 金额 扣除 应由上 市公 司
代扣代 缴的 个人 所得 税后 的净额 入账 ；
(9) 公允价值 变动收益/(损失)系本基金持 有的采用 公 允价值模式计 量的交易 性 金融资产、 交
易性金 融负 债等 公允 价值 变动形 成的 应计 入当 期损 益的利 得或 损失 ；
(10) 其他收 入在主要 风险 和报酬已经转 移给对方 ， 经济利益很可 能流入且 金 额可以可靠计 量
的时候 确认 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
(1) 基 金管 理费 按前 一日 基 金资产 净值 的0.6% 年费 率 逐日计 提；
(2) 基 金托 管费 按前 一日 基 金资产 净值 的0.2% 年费 率 逐日计 提；
(3) 基 金销 售服 务费 ， 本 基 金 A 类 基金 份额 不收 取销 售服务 费，C 类 基金 份额 的 销售服 务费 按长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 36 页 共 75 页
前一 日C 类 基金 资产 净值 的 0.4% 年 费率 逐日 计提 ；
(4) 卖 出回 购金 融资 产支 出 ， 按卖 出回 购金 融资 产的 摊余成 本及 实际 利率 （当 实际利 率与 合同
利率差 异较 小时 ，也 可以 用合同 利率 ）在 回购 期内 逐日计 提；
(5) 其 他费 用系 根据 有关 法 规及相 应协 议规 定 ， 按 实 际支出 金额 ， 列入 当期 基 金费用 。 如果影
响基金 份额 净值 小数 点后 第 四位 的， 则采 用待 摊或 预提的 方法 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
1. 由 于本 基 金 A 类基 金 份额不 收取 销售 服务 费， 而 C 类基 金份 额收 取销 售 服务费 ，各 基金
份额类 别对 应的 可分 配收 益将有 所不 同。 本基 金同 一类别 的每 份基 金份 额享 有同等 分配 权；
2. 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ，本 基金 每年 收益分 配次 数最 多 为 12 次 ，每份 基金 份
额每次收益分 配比例不 低 于收益分配基 准日每份 基 金份额可供分 配利润 的 50% 。若《基金合 同》
生效不 满3 个月 可不 进行 收益分 配；
3. 若 截至 每季 度末 ， 某 类 基金份 额的 可供 分配 利润 大于 0.02 元/份 ， 且 没有 进行过 当季 度的
收益分 配（ 以收 益分 配基 准日所 在期 间为 准） ，则 应 于该季 度结 束 后 15 个工 作 日内就 该类 基金 份
额的可 供分 配利 润实 施收 益分配 ；
4. 本 基金 收益 分配 方式 ： 现金分 红；
5. 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不能 低于 面值 ， 即 基 金收益 分配 基准 日的 基金 份额净 值减 去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
6. 法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
7.4.4.12 分 部报 告
截至本期末， 本基金仅 在 中国大陆境内 从事证券 投 资单一业务， 因此，无 需 作披露的分部 报
告。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
本基金 本报 告期 无需 要说 明的其 他重 要会 计政 策和 会计估 计事 项。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
根据中 国证 券投 资基 金业 协会中 基协 发[2017]6 号 《 关于发 布< 证券 投资 基金 投 资流通 受限 股长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 37 页 共 75 页
票估值 指引(试行)> 的通 知 》(以 下简 称 “ 估值 业务 指 引 ”) ，自 2017 年 12 月 21 日 起， 本基 金持
有的流 通受 限股 票参 考估 值业务 指引 进行 估值 。 相 关 估值技 术变 更对 本基 金2017 年 12 月31 日的
基金资 产净 值 及2017 年 会 计期间 净损 益无 影响 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的重 大会 计差 错更 正。
7.4.6 税项
1. 印花 税
经国务院批准 ，财政部 、 国家税务总局 研究决定 ， 证券（股票） 交易印花 税 税率为 1‰ ，由
出让方 缴纳 。
股权分置改革 过程中因 非 流通股股东向 流通股股 东 支付对价而发 生的股权 转 让，暂免征收 印
花税。
2. 营业 税、 增值 税、 企业 所得税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起， 对 证券投 资基 金( 封闭 式证 券 投资基 金， 开放 式证 券投 资基金)管 理人 运用
基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 ，免 征营 业税 。
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推 开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年5 月1 日 起在 全 国范围 内全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 ， 金
融业纳入试点 范围，由 缴 纳营业税改为 缴纳增值 税 。对证券投资 基金（封 闭 式证券投资 基金，开
放式证券投资 基金）管 理 人运用基金买 卖股票、 债 券的转让收入 免征增值 税 ；国债、地 方政府债
利息收 入以 及金 融同 业往 来利息 收入 免征 增值 税； 存款利 息收 入不 征收 增值 税。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融 业
有关政 策的通 知》的规 定 ，金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 。
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 38 页 共 75 页
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定， 自 2018 年 1 月 1 日 起 ，资管 产品 管理 人运 营资 管产品 过程 中发 生的 增值 税应税 行为(以 下简
称“ 资管产品 运营业务 ”) ，暂适用简易 计税方法 ， 按照 3%的征 收率缴纳 增值 税，资管产品 管理
人未分别核算 资管产品 运 营业务和其他 业务的销 售 额和增值税应 纳税额的 除 外。资管产 品管理人
可选择 分别 或汇 总核 算资 管产品 运营 业务 销售 额和 增值税 应纳 税额 。 对 资管 产品 在 2018 年1 月1
日前运营过程 中发生的 增 值税应税行为 ，未缴纳 增 值税的，不再 缴 纳；已 缴 纳增值税的 ，已纳税
额从资 管产 品管 理人 以后 月份的 增 值 税应 纳税 额中 抵减。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]90 号 文 《关 于租入 固定 资产 进项 税额 抵扣等 增值 税 政
策的通 知》 ，自 2018 年 1 月 1 日起 ，资 管产 品管 理 人运营 资管 产品 提供 贷款 服务， 以 2018 年 1
月 1 日起 产生 的利 息及 利 息性质 的收 入为 销售 额； 转让 2017 年 12 月 31 日前 取得的 股票(不 包括
限售股)、 债券 、基 金、 非 货物期 货， 可以 选择 按照 实际买 入价 计算 销售 额， 或者 以 2017 年 最后
一个交易日的 股票收盘 价(2017 年最 后一个交 易日处 于停牌期间的 股票，为 停 牌前最 后一个 交易
日收盘 价) 、 债 券估 值(中 债金融 估值 中心 有限 公 司 或中证 指数 有限 公司 提供 的债券 估值) 、 基金 份
额净值 、非 货物 期货 结算 价格作 为买 入价 计算 销售 额。
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的企 业所得 税。
3. 个人 所得 税
根据财 政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号《财 政部国 家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》 ， 自 2008 年10 月9 日 起暂免 征收 储蓄 存款 利息 所得个 人所 得税 。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内(含 1 个月)的 ，其 股息红 利所 得全 额 计
入应纳 税所 得额 ；持 股期 限在 1 个月 以上至 1 年( 含 1 年)的 ，暂 减按 50% 计 入应纳 税 所 得额 ；持
股期限 超 过1 年 的， 暂减 按 25% 计入 应纳 税 所 得额 。 上述所 得统 一适 用 20% 的 税率计 征个 人所 得税 。
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 ， 自2015 年 9 月 8 日起 ， 证券 投资 基金从 公开 发行 和
转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超 过1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 39 页 共 75 页
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的个 人所得 税。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
活期存 款 1,822,603.64 3,828,489.86
定期存 款 - -
其中： 存款 期 限1-3 个月 - -
其他存 款 - -
合计： 1,822,603.64 3,828,489.86
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 1,437,409,988.81 1,413,542,984.90 -23,867,003.91
银行间 市场 1,610,694,225.60 1,597,348,500.00 -13,345,725.60
合计 3,048,104,214.41 3,010,891,484.90 -37,212,729.51
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 3,048,104,214.41 3,010,891,484.90 -37,212,729.51
项目
上年度 末
2016 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 3,426,583,513.07 3,421,660,468.30 -4,923,044.77
银行间 市场 5,947,839,173.97 5,922,909,700.00 -24,929,473.97
合计 9,374,422,687.04 9,344,570,168.30 -29,852,518.74
资产支 持证 券 - - -
基金 - - - 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 40 页 共 75 页
其他 - - -
合计 9,374,422,687.04 9,344,570,168.30 -29,852,518.74
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均未 持有 衍生 金融 资产及 衍生 金融 负债 。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
合计 - -
项目
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 1,486,329,629.50 -
买入返 售证 券_ 交易 所 240,000,000.00 -
合计 1,726,329,629.50 -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均未 持有 因买 断式 逆回购 交易 获得 的债 券。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 5,732.63 43,285.15
应收定 期存 款利 息 - -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 46,623.83 120,189.85
应收债 券利 息 28,085,767.29 71,308,743.10
应收买 入返 售证 券利 息 - 3,080,144.91
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 56.76 8.36
合计 28,138,180.51 74,552,371.37
注：其 他为 应收 结算 保证 金利息 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 41 页 共 75 页
7.4.7.6 其 他资 产
注：本 基金 于本 期末 及上 年度末 均未 持有 其他 资产 。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 - -
银行间 市场 应付 交易 费用 82,313.56 47,919.67
合 计 82,313.56 47,919.67
注：交 易所 市场 应付 交易 费用均 为应 付佣 金。
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - -
预提审 计费 100,000.00 80,000.00
预提信 息披 露费 300,000.00 -
预提中 债登 债券 帐户 服务 费 4,500.00 4,500.00
预提上 清所 债券 帐户 服务 费 4,500.00 4,500.00
合计 409,000.00 89,000.00
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
长城定 期开 放债 券 A
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 9,717,768,558.96 9,717,768,558.96
本期申 购 1,148,398.20 1,148,398.20
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -7,768,008,954.21 -7,768,008,954.21
本期末 1,950,908,002.95 1,950,908,002.95
金额单 位： 人民 币 元
长城定 期开 放债 券 C
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 42 页 共 75 页
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 346,469,494.20 346,469,494.20
本期申 购 43,245.83 43,245.83
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -288,439,724.62 -288,439,724.62
本期末 58,073,015.41 58,073,015.41
注：本 期申 购包 含基 金转 入份额 及金 额， 本期 赎回 包含基 金转 出份 额及 金额 。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
长城定 期开 放债 券 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 166,510,448.70 625,729,912.78 792,240,361.48
本期利 润 128,206,026.13 -7,200,667.70 121,005,358.43
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-40,446,872.10 -506,279,607.15 -546,726,479.25
其中： 基金 申购 款 6,672.24 74,685.18 81,357.42
基金赎 回款 -40,453,544.34 -506,354,292.33 -546,807,836.67
本期已 分配 利润 -233,226,464.90 - -233,226,464.90
本期末 21,043,137.83 112,249,637.93 133,292,775.76
单位： 人民 币元
长城定 期开 放债 券 C
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 5,785,003.91 22,201,377.12 27,986,381.03
本期利 润 3,167,259.82 -159,543.07 3,007,716.75
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-3,754,996.67 -18,720,990.40 -22,475,987.07
其中： 基金 申购 款 579.51 2,793.66 3,373.17
基金赎 回款 -3,755,576.18 -18,723,784.06 -22,479,360.24
本期已 分配 利润 -4,157,634.12 - -4,157,634.12
本期末 1,039,632.94 3,320,843.65 4,360,476.59
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日
活期存 款利 息收 入 950,014.15 696,716.80
定期存 款利 息收 入 17,652,638.89 -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 620,156.40 809,998.80 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 43 页 共 75 页
其他 552.68 319.17
合计 19,223,362.12 1,507,034.77
注：其 他为 结算 保证 金利 息收入 。
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 股票 投资 收益/ 损失 。
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017
年12 月31日
上年度 可比 期间
2016年1 月1 日至2016 年
12月31 日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
18,343,174,955.84 836,317,500.67
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到
期兑付 ）成 本总 额
18,219,522,486.09 785,426,812.97
减：应 收利 息总 额 291,344,831.10 36,910,753.32
买卖债 券差 价收 入 -167,692,361.35 13,979,934.38
7.4.7.13.2 资 产支 持证券 投资 收益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 资产 支持 证券投 资产 生的 收益/损失。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 贵金 属投 资产生 的收 益/ 损失 。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 衍生 工具 投资收 益/ 损失 。
7.4.7.16 股 利收 益
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 股利 收益 。
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产 -7,360,210.77 -85,023,368.14
—— 股 票投 资 - - 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 44 页 共 75 页
—— 债 券投 资 -7,360,210.77 -85,023,368.14
—— 资 产支 持证 券投 资 - -
—— 基 金投 资 - -
—— 贵 金属 投资 - -
——其他 - -
2.衍生 工具 - -
—— 权 证投 资 - -
3.其他 - -
合计 -7,360,210.77 -85,023,368.14
7.4.7.18 其 他收 入
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 其他 收入 。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12
月 31 日
交易所 市场 交易 费用 3,243.30 5,835.59
银行间 市场 交易 费用 99,685.00 23,500.00
合计 102,928.30 29,335.59
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017
年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日
审计费 用 100,000.00 80,000.00
信息披 露费 300,000.00 200,000.00
银行间 债券 账户 服务 费 36,000.00 36,000.00
银行费 用 44,398.34 25,031.39
其他 1,400.00 1,400.00
合计 481,798.34 342,431.39
注：其 他为 上清 所银 行 间CFCA 证书 费及 查询 服务 费 。
7.4.7.21 分 部报 告
截至本期末， 本基金仅 在 中国大陆境内 从事证券 投 资单一业务， 因此，无 需 作披露的分部 报
告。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 45 页 共 75 页
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明 的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，除 在 7.4.6.2 营业 税、 增值 税、企 业所 得税 中披 露的 事项外 ，本 基 金
无其他 需要 披露 的资 产负 债表日 后事 项。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
长城基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中国建 设银 行 基金托 管人 、基 金销 售机 构
长城证 券股 份有 限公 司(“ 长城证 券”) 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
东方证 券股 份有 限公 司(“ 东方证 券”) 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
中原信 托有 限公 司 基金管 理人 股东
北方国 际信 托股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
长城嘉 信资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 控股 子公 司
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 通过 关联 方单元 进行 的股 票交 易。
7.4.10.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年12 月31日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
长城证 券 388,776,178.15 17.26% 572,894,191.26 81.55%
东方证 券 1,864,256,905.89 82.74% 129,629,336.98 18.45%
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 46 页 共 75 页
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日至2016 年12 月31日
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总 额的
比例
长城证 券 79,916,300,000.00 100.00% 123,256,300,000.00 100.00%
7.4.10.1.4 权 证交 易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 通过 关联 方交易 单元 进行 权证 交易 。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均无 应支 付关 联方的 佣金 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
57,203,952.96 24,301,869.39
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
17,715,707.76 9,142,396.34
注：1 ）基金管 理费每日 计 提，按月支付 。基金管 理 费按前一日的 基金资产 净 值的 0.6% 的年费 率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .6%/ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
19,067,984.29 8,100,623.16 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 47 页 共 75 页
注：1 ）基金托 管费每日 计 提，按月支付 。基金托 管 费按前一日的 基金资产 净 值的 0.2% 的年费 率
计提。 计算 方法 如下 ：
H=E×0 .2%/ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
7.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
长城定 期开 放债 券
A
长城定 期开 放债 券C 合计
中国建 设银 行 - 522,008.46 522,008.46
长城基 金管 理有 限公 司 - 1,241.16 1,241.16
长城证 券 - 268.56 268.56
合计 - 523,518.18 523,518.18
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
长 城 定 期 开 放 债 券
A
长城定 期开 放债 券C 合计
中国建 设银 行 - 502,605.14 502,605.14
长城基 金管 理有 限公 司 - 899.17 899.17
长城证 券 - 54.50 54.50
合计 - 503,558.81 503,558.81
注：基金销售 服务费主 要 用于支付销售 机构佣 金 、 以及基金管理 人的基金 行 销广告费、 促销活动
费、基 金份 额持 有人 服务 费等。 本基 金 A 类基 金份 额不收 取销 售服 务费 ，C 类基金 份额 的销 售服
务费年 费率 为0.4% 。本 基 金销售 服务 费按 前一 日 C 类基金 资产 净值 的 0.4% 年 费率计 提。
计算方 法如 下：
H＝ E× 0.4% / 当 年天 数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 基金 销售 服务 费
E 为 C 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值
基金销售服务 费每日计 算 ，逐日累计至 每月月底 ， 按月支付；由 基金托管 人 复核后于次 月前五个
工作日 内从 基金 资产 中一 次支付 给注 册登 记机 构， 由注册 登记 机构 代付 给销 售机构 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 48 页 共 75 页
7.4.10.3 与 关联 方进行 银 行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 与关 联方 进行银 行间 同业 市场 的债 券(含 回购) 交易 。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：本基金的 基金管理 人 于本期及上年 度可比期 间 均未运用固有 资金投资 于 本基金，于 本期末及
上年度 末亦 均未 持有 本基 金份额 。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注：除 基金 管理 人之 外的 本基金 其他 关联 方于 本期 末及上 年度 末均 未持 有本 基金份 额。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行 1,822,603.64 950,014.15 3,828,489.86 696,716.80
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 建设 银行保 管， 并按 银行 同业 利率计 息。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：本 基金 于本 期及 上年 度可比 期间 均未 在承 销期 内直接 购入 关联 方承 销证 券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
7.4.11 利 润分 配情 况
长城定 期开 放债 券A
金额单 位： 人民 币元
序
号
权益
登记日
除息日
每 10 份
基金份 额分 红
数
现金形式
发放总 额
再投资 形
式
发放总 额
本期利 润分 配
合计
备注
1
2017 年
10 月 23
日
2017 年10 月 23
日
0.120 116,613,232.45 - 116,613,232.45 -
2
2017 年
4 月19
日
2017 年4 月 19
日
0.120 116,613,232.45 - 116,613,232.45 -
合
计
- - 0.240 233,226,464.90 - 233,226,464.90 -
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 49 页 共 75 页
长城定 期开 放债 券 C
金额单 位： 人民 币元
序
号
权益
登记日
除息日
每10 份
基金份 额分 红
数
现金形式
发放总 额
再投资 形式
发放总 额
本期利 润分 配
合计
备注
1
2017 年4
月19 日
2017 年4 月19 日 0.120 4,157,634.12 - 4,157,634.12 -
合
计
- - 0.120 4,157,634.12 - 4,157,634.12 -
注：本基金于 资产负债 表 日后、本财务 报表批准 报 出日之前的利 润分配情 况 ，请参阅本 财务报表
7.4.8.2 资 产负 债表 日后 事项。
7.4.12 期 末（2017 年 12 月31 日） 本基金 持有 的流通 受限 证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注：本 基金 于本 期末 未持 有因认 购新 发/ 增发 证券 而 流通受 限的 证券 。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注：本 基金 于本 期末 未持 有暂时 停牌 等流 通受 限股 票。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2017 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 银行间 市场 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额为 人民 币733,387,459.91 元， 是以 如 下债券 作为 抵押 ：
金额单 位： 人民 币元
债券代 码 债券名 称
回购到 期
日
期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
111770062
17 江 西银
行CD112
2018 年1 月
8 日
94.87 250,000 23,717,500.00
111770140
17 汉 口银
行CD157
2018 年1 月
8 日
94.78 70,000 6,634,600.00
111770153
17 贵 阳银
行CD185
2018 年1 月
8 日
94.91 25,000 2,372,750.00
111770405
17 中 原银
行CD352
2018 年1 月
8 日
94.91 500,000 47,455,000.00
111789209
17 河 北银
行CD115
2018 年1 月
8 日
94.88 500,000 47,440,000.00
111789288
17 贵 阳银
行CD172
2018 年1 月
8 日
94.92 100,000 9,492,000.00 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 50 页 共 75 页
111789803
17 九 江银
行CD192
2018 年1 月
8 日
94.78 300,000 28,434,000.00
170025
17 附 息国
债25
2018 年1 月
2 日
99.50 100,000 9,950,000.00
170215 17 国开15
2018 年1 月
2 日
95.55 300,000 28,665,000.00
011764132
17 中 建材
SCP022
2018 年1 月
3 日
99.86 100,000 9,986,000.00
101651017
16 平 安不
动MTN001
2018 年1 月
3 日
97.80 100,000 9,780,000.00
101661019
16 中 建材
MTN001
2018 年1 月
3 日
99.28 100,000 9,928,000.00
111714345
17 江 苏银
行CD345
2018 年1 月
3 日
95.00 35,000 3,325,000.00
111770140
17 汉 口银
行CD157
2018 年1 月
3 日
94.78 130,000 12,321,400.00
111789288
17 贵 阳银
行CD172
2018 年1 月
3 日
94.92 80,000 7,593,600.00
111714345
17 江 苏银
行CD345
2018 年1 月
3 日
95.00 15,000 1,425,000.00
111770035
17 福 建海
峡银行
CD076
2018 年1 月
3 日
94.78 200,000 18,956,000.00
111770437
17 福 建海
峡银行
CD079
2018 年1 月
3 日
94.78 145,000 13,743,100.00
111771469
17 长 沙银
行CD133
2018 年1 月
3 日
94.91 100,000 9,491,000.00
111789315
17 贵 州银
行CD060
2018 年1 月
3 日
94.79 100,000 9,479,000.00
111789288
17 贵 阳银
行CD172
2018 年1 月
3 日
94.92 320,000 30,374,400.00
111712301
17 北 京银
行CD301
2018 年1 月
4 日
95.05 300,000 28,515,000.00
111770035
17 福 建海
峡银行
CD076
2018 年1 月
4 日
94.78 300,000 28,434,000.00
111770062
17 江 西银
行CD112
2018 年1 月
4 日
94.87 120,000 11,384,400.00
111789126
17 徽 商银
行CD207
2018 年1 月
4 日
94.92 300,000 28,476,000.00
111789189
17 徽 商银
行CD211
2018 年1 月
4 日
94.92 200,000 18,984,000.00
111789315 17 贵 州银 2018 年1 月 94.79 200,000 18,958,000.00 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 51 页 共 75 页
行CD060 4 日
111789446
17 郑 州银
行CD214
2018 年1 月
4 日
94.92 300,000 28,476,000.00
111789938
17 贵 州银
行CD064
2018 年1 月
4 日
94.78 400,000 37,912,000.00
111714345
17 江 苏银
行CD345
2018 年1 月
3 日
95.00 150,000 14,250,000.00
111770033
17 青 岛农
商行
CD079
2018 年1 月
3 日
94.78 300,000 28,434,000.00
111770437
17 福 建海
峡银行
CD079
2018 年1 月
3 日
94.78 340,000 32,225,200.00
111770565
17 湖 北银
行CD155
2018 年1 月
3 日
94.78 500,000 47,390,000.00
111771223
17 厦 门农
商行
CD140
2018 年1 月
3 日
94.69 300,000 28,407,000.00
111789430
17 九 江银
行CD190
2018 年1 月
3 日
94.79 300,000 28,437,000.00
1282400
12 汉 城投
MTN2
2018 年1 月
3 日
98.91 500,000 49,455,000.00
合计
8,080,000 770,300,950.00
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2017 年12 月 31 日 止， 基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 252,400,000.00 元，于 2018 年 1 月 2 日至 2018 年 1 月 10 日先 后到期 。该 类交 易要
求本基 金在 回购 期内 持有 的证券 交易 所交 易的 债券 和/或 在新 质押 式回 购下 转 入质押 库的 债券 ， 按
证券交 易所 规定 的比 例折 算为标 准券 后， 不低 于债 券回购 交易 的余 额。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金 在日 常经 营活 动中 由金融 工具 产生 的风 险主 要包括 信用 风险 、 流 动性 风 险及市 场风 险。
本基金 管理 人制 定了 政策 和程序 来识 别及 分析 这些 风险， 并设 定适 当的 风险 限 额及内 部控 制流 程，
通过可 靠的 管理 及信 息系 统持续 监控 上述 各类 风险 。
本基金管理人 建立了以 风 险 控制委员会 为核心的 、 由风险控制委 员会，投 资 决策委员会、 监
察稽核 部和 风险 管理 部， 以及相 关职 能部 门构 成的 三级风 险管 理架 构体 系。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 52 页 共 75 页
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金投 资于一家 公 司发行的证 券市值不
超过基金资产 净值的 10% ，且本基金与 由本基金 管 理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的
证券， 不得 超过 该证 券市 值的 10% 。
本基金在 交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违 约风 险发 生的 可能 性很小 ； 基 金在 进行 银行 间 同业市 场交 易前 均对 交易 对手进 行信 用评 估，
以控制 相应 的信 用风 险。
7.4.13.3 流 动性 风险
流 动 性 风 险 是 指 基 金 管 理 人 未 能 以 合 理 价 格 及 时 变 现 基 金 资 产 以 支 付 投 资 者 赎 回 款 项 的 风
险。本基金的 流动性风 险 一方面来自于 基金份额 持 有人可随时要 求赎回其 持 有的基金份 额，另一
方面来 自于 投资 品种 所处 的交易 市场 不活 跃而 带来 的变现 困难 。
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金的基金 管理人严 格 按照《公开募 集证券投 资 基金运作管理 办 法》及 《 公开募集开放 式
证券投资基金 流动性风 险 管理规定》等 有关法规 的 要求建立健全 开放式基 金 流动性风险 管理的内
部控制体系， 审慎评估 各 类资产的流动 性，针对 性 制定流动性风 险管理措 施 ，对本基金 组合资产
的流动性风险 进行管理 。 本基金的基金 管理人采 用 监控基金组合 资产持仓 集 中度指标、 逆回购交
易的到 期日 与交 易对 手的 集中度 、流 动性 受限 资产 比例、 基金 组合 资产 中 7 个工作 日可 变现 资 产
的可变现价值 以及压力 测 试等方式防范 流动性风 险 ，并于开放日 对本基金 的 申购赎回情 况进行监
控，保持基 金 投资组合 中 的可用现金头 寸与之相 匹 配，确保本基 金资产的 变 现能 力与投 资者赎回
需求的匹配与 平衡。本 基 金的基金管理 人在基金 合 同中设计了巨 额赎回条 款 ，约定在非 常情况下
赎回申 请的 处理 方式 ，控 制因开 放申 购赎 回模 式带 来的流 动性 风险 ，有 效保 障基金 持有 人利 益。
本基金所持有证券均在证券交易所上市交易，或在银行间同业市场交易，除在附注 7.4.12
中列示的部 分基金资 产流 通暂时受限 制外(如有) ， 其余均能及 时变现。 此外 ，本基金可 通过卖 出
回购金融资产 方式借入 短 期资金应对流 动性需求 ， 其上限一般不 超过基金 持 有的债券资 产的公允
价值。 除附 注7.4.12.3 中 列示的 卖出 回购 金融 资产 款余额(如有)将在 1 个月 内到期 且计 息外 ， 本
基金于资产负 债表日所 持 有的金融负债 的合约约 定 剩余到期日均 为一年以 内 且一般不计 息，可赎
回基金份额净 值无固定 到 期日且不计息 ，因此账 面 余额一般即为 未折现的 合 约到期现金 流量。本
报告期 内， 本基 金未 发生 重大流 动性 风险 事件 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 53 页 共 75 页
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金的生 息
资产主要为银 行存款、 结 算备付金、存 出保证金 、 债券投资及买 入返售金 融 资产等。本 基金管理
人每日 对本 基金 面临 的利 率敏感 性缺 口进 行监 控。
下表统计了本 基金的利 率 风险敞口。表 中所示为 本 基金资产及负 债的公允 价 值，并按照合 约
规定的 重新 定价 日或 到期 日孰早 者进 行了 分类 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期
末
2017
年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行
存款
1,822,603.64 - - - - - 1,822,603.64
结算
备付
金
94,189,454.16 - - - - - 94,189,454.16
存出
保证
金
114,698.94 - - - - - 114,698.94
交易
性金
融资
产
692,276.80 - 1,770,220,793.10 1,126,230,415.00 113,748,000.00 - 3,010,891,484.90
应收
利息
- - - - - 28,138,180.51 28,138,180.51
资产
总计
96,819,033.54 - 1,770,220,793.10 1,126,230,415.00 113,748,000.00 28,138,180.51 3,135,156,422.15
负债
卖出
回购
985,787,459.91 - - - - - 985,787,459.91 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 54 页 共 75 页
金融
资产
款
应付
管理
人报
酬
- - - - - 1,094,128.02 1,094,128.02
应付
托管
费
- - - - - 364,709.35 364,709.35
应付
销售
服务
费
- - - - - 21,218.27 21,218.27
应付
交易
费用
- - - - - 82,313.56 82,313.56
应付
利息
- - - - - 763,303.63 763,303.63
应交
税费
- - - - - 18.70 18.70
其他
负债
- - - - - 409,000.00 409,000.00
负债
总计
985,787,459.91 - - - - 2,734,691.53 988,522,151.44
利率
敏感
度缺
口
-888,968,426.37 - 1,770,220,793.10 1,126,230,415.00 113,748,000.00
上年
度末
2016
年
12
月
31
日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行
存款
3,828,489.86 - - - - - 3,828,489.86
结算
备付
金
242,807,813.99 - - - - - 242,807,813.99
存出 16,986.06 - - - - - 16,986.06 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 55 页 共 75 页
保证
金
交易
性金
融资
产
- 406,481,821.50 4,477,292,004.90 4,402,476,836.90 58,319,505.00 - 9,344,570,168.30
买入
返售
金融
资产
1,429,621,544.43 296,708,085.07 - - - - 1,726,329,629.50
应收
证券
清算
款
- - - - - 55,787.97 55,787.97
应收
利息
- - - - - 74,552,371.37 74,552,371.37
其他
资产
- - - - - - -
资产
总计
1,676,274,834.34 703,189,906.57 4,477,292,004.90 4,402,476,836.90 58,319,505.00 74,608,159.34 11,392,161,247.05
负债
卖出
回购
金融
资产
款
500,000,000.00 - - - - - 500,000,000.00
应付
管理
人报
酬
- - - - - 5,528,861.57 5,528,861.57
应付
托管
费
- - - - - 1,842,953.86 1,842,953.86
应付
销售
服务
费
- - - - - 126,826.92 126,826.92
应付
交易
费用
- - - - - 47,919.67 47,919.67
应付
利息
- - - - - 60,870.66 60,870.66
应交
税费
- - - - - 18.70 18.70 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 56 页 共 75 页
其他
负债
- - - - - 89,000.00 89,000.00
负债
总计
500,000,000.00 - - - - 7,696,451.38 507,696,451.38
利率
敏感
度缺
口
1,176,274,834.34 703,189,906.57 4,477,292,004.90 4,402,476,836.90 58,319,505.00
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 在其他 变量 不变 的假 设下 ，利率 发生 合理 、可 能的 变动时
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年12 月31 日 ）
上年度 末（ 2016 年12 月31
日 ）
利率上 升 25 个 基点 -10,825,511.46 -28,076,410.78
利率下 降 25 个 基点 10,915,413.69 28,396,221.65
注：上表为利 率风险的 敏 感性分析，反 映了在其 他 变量不变 的假 设下，利 率 发生合理、 可能的变
动时，为交易 而持有的 债 券公允价值的 变动将对 基 金资产净值产 生的影响 。 正数表示可 能增加基
金资产 净值 ，负 数表 示可 能减少 基金 资产 净值 。
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金持有 的金 融工 具以 人民 币计价 ，因 此无 重大 外汇 风险。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的最大其 他 价格风险 由 所持有的金融 工具的公 允 价值决定。 本基金通
过投资组合的 分散化降 低 其他价格风险 ，并且本 基 金管理人每日 对本基金 所 持有的证券 价格实施
监控。
本基金的投资 组合比例 为 ：债券的投资 比例不低 于 基金资产的 80%。本 基金 以定期开放方 式
运作，在每次 开放期前 三 个月、开放期 及开放期 结 束后三个月的 期间内， 基 金投资不受 上述比例
限制。 开放 期内 现金 或者 到期日 在一 年以 内的 政府 债券投 资比 例不 低于 基金 资产净 值 的 5% 。 于 本
期末及 上年 度末 ，本 基金 面临的 整体 其他 价格 风险 列示如 下： 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 57 页 共 75 页
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 3,010,891,484.90 140.26 9,344,570,168.30 85.85
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 3,010,891,484.90 140.26 9,344,570,168.30 85.85
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
注：于本期末 及上年度 末 ，本基金主要 投资于证 券 交易所上市或 银行间同 业 市场交易的 固定收益
品种， 未持 有股 票投 资、 权证投 资等 其他 交易 性金 融资产 ，因 此无 重大 的其 他价格 风险 。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
本基金管理人 已经评估 了 银行存款、结 算备付金 、 存出保证金、 买入返售 金 融资产、其他 应
收款项 类投 资以 及其 他金 融负债 因剩 余期 限不 长， 公允价 值与 账面 价值 相若 。
各层次 金融 工具 公允 价值
于2017 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 划
分为第二层次的 余额为人 民币 3,010,891,484.90 元，无划分为第 一层次及 第三层次的余额 。于
2016 年12 月 31 日， 本基 金持有 的以 公允 价值 计量 且其变 动计 入当 期损 益的 金融资 产中 划分 为 第
一层次 的余 额为 人民 币 197,505.00 元 ，划 分为 第二 层次的 余额 为人 民币 9,344,372,663.30 元，
无划分 为第 三层 次余 额。
公允价 值所 属层 次间 重大 变动
对于证券交易 所上市的 股 票和债券，若 出现重大 事 项停牌或交易 不活跃等 情 况，本基金不 会
于停牌日至交 易恢复活 跃 日期间及交易 不活跃 期 间 将相关股票和 债券的公 允 价值列入第 一层次；
并根据估值调 整中采用 的 不可观察输入 值对于公 允 价值的影响程 度，确定 相 关股票和债 券公允价长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 58 页 共 75 页
值应属 第二 层次 还是 第三 层次。
第三层 次公 允价 值期 初金 额和本 期变 动金 额
本基金于本报 告期初未 持 有公允价值归 属于第三 层 次的金融工具 ，本基金 本 报告期未发生 第
三层次 公允 价值 转入 转出 情况。
(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 59 页 共 75 页
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 - -
其 中： 股票 - -
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 3,010,891,484.90 96.04
其中： 债券 3,010,891,484.90 96.04
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 96,012,057.80 3.06
8 其他各 项资 产 28,252,879.45 0.90
9 合计 3,135,156,422.15 100.00
8.2 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票投 资。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票投 资。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
注：本 基金 本报 告期 未投 资股票 。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期初 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
注：本 基金 本报 告期 未投 资股票 。
8.4.3
买 入股 票的 成本总 额及 卖出 股票的 收入 总额
注：本 基金 本报 告期 未投 资股票 。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 60 页 共 75 页
8.5 期 末按 债 券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 9,950,000.00 0.46
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 193,011,000.00 8.99
其中： 政策 性金 融债 28,665,000.00 1.34
4 企业债 券 1,470,630,484.90 68.51
5 企业短 期融 资券 9,986,000.00 0.47
6 中期票 据 217,135,000.00 10.12
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 1,110,179,000.00 51.72
9 其他 - -
10 合计 3,010,891,484.90 140.26
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 136826 16 国网 01 1,150,000 110,699,000.00 5.16
2 136021 15 新城 01 1,100,770 108,910,183.80 5.07
3 136855 16 光 控03 1,000,000 96,330,000.00 4.49
4 111713146
17 浙商银行
CD146
1,000,000 95,000,000.00 4.43
4 111714336
17 江苏银行
CD336
1,000,000 95,000,000.00 4.43
5 122410 15 龙湖 03 973,250 94,093,810.00 4.38
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 报告 期 末按公 允价 值占基 金 资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 61 页 共 75 页
8.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
注：本 基金 尚未 在基 金合 同中明 确国 债期 货的 投资 策略、 比例 限制 、信 息披 露方式 等， 暂不 参与
国债期 货交 易。
8.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 未进 行国债 期货 投资 ，期 末未 持有国 债期 货。
8.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
注：本 基金 本报 告期 内未 投资国 债期 货。
8.11 投 资组 合报告 附注
8.11.1
本报告期内本基金投 资的 前十名证券的发行主 体未 被监管部门立案调查， 或 在报告编制日前
一年内受到过公开谴 责、 处罚。
8.11.2
基金投资的前十名股 票中 ，未有投资于超出基 金合 同规定备选股票库之 外股 票。
8.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 114,698.94
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 28,138,180.51
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 28,252,879.45
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 62 页 共 75 页
8.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
8.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：本 基金 本期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
8.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 63 页 共 75 页
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
长城
定期
开放
债券
A
5,584 349,374.64 1,319,860,152.38 67.65% 631,047,850.57 32.35%
长城
定期
开放
债券
C
791 73,417.21 - - 58,073,015.41 100.00%
合计 6,375 315,134.28 1,319,860,152.38 65.70% 689,120,865.98 34.30%
注： 上述 机构/ 个人 投资 者 持有份 额占 总份 额比 例的 计算中 ， 对下 属分 级基 金 ， 比 例的 分母 采用 各
自级别 的份 额， 对合 计数 ，比例 的分 母采 用下 属分 级基金 份额 的合 计数 （即 期末基 金份 额总 额 ） 。
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
长城定 期
开放债 券
A
- -
长城定 期
开放债 券
C
50,796.86 0.0875%
合计 50,796.86 0.0025%
注：上述基金 管理人的 从 业人员持有基 金占基金 总 份额比例的计 算中，对 下 属分级基金 ，比例的
分母采用各自 级别的份 额 ，对合计数， 比例的分 母 采用下属分级 基金份额 的 合计数（即 期末基金
份额总 额） 。
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ） 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 64 页 共 75 页
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基金
长城定 期开 放债 券A 0
长城定 期开 放债 券C 0
合计 0
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
长城定 期开 放债 券A 0
长城定 期开 放债 券C 0
合计 0
注：同 时为 基金 管理 人高 级管理 人员 和基 金经 理的 ，分别 计算 在内 。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 65 页 共 75 页
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
长城定 期开 放债
券A
长城定 期开 放债
券 C
基金合 同生 效日 （2013 年 9 月 6 日） 基金 份
额总额
490,142,177.73 321,454,868.39
本报告 期期 初基 金份 额总 额 9,717,768,558.96 346,469,494.20
本报告 期基 金总 申购 份额 1,148,398.20 43,245.83
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 7,768,008,954.21 288,439,724.62
本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份 额 减 少 以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,950,908,002.95 58,073,015.41
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 66 页 共 75 页
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内无 基金 份额持 有人 大会 决议 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金管 理人 重大 人事 变 动
本报告 期内 基金 管理 人无 重大人 事变 动。 自 2018 年 02 月 13 日 起， 桑煜 先 生不再 担任 公 司
副总经 理。
2 、基 金托 管人 的专 门基 金 托管部 门的 重大 人事 变动
2017 年9 月1 日， 中国 建 设银行 发布 公告 ， 聘任纪 伟 为中国 建设 银行 资产 托管 业务部 总经 理 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本基金 本报 告期 内无 涉及 本基金 管理 人、 基金 财产 、基金 托管 业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 投资 策略 无改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
1 、本 期未 有改 聘会 计师 事 务所。
2 、本 基金 本报 告期 应支 付 给会计 师事 务所 的报 酬为 人民币 拾万 元。
3 、目 前为 本基 金提 供审 计 服务的 会计 师事 务所 为安 永华明 会计 师事 务所 （特 殊普通 合伙 ） ，
为本基 金提 供审 计服 务自 本基金 合同 生效 日持 续至 本报告 期。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 本报 告期 基金 管理 人、 基金 托管 人涉 及托 管 业务机 构及 其高 级管 理人 员未受 到任 何 稽
查或处 罚。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 67 页 共 75 页
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
长城证 券 3 - - - - -
联讯证 券 2 - - - - -
中投证 券 2 - - - - -
广州证 券 2 - - - - -
西部证 券 2 - - - - -
方正证 券 2 - - - - -
华融证 券 1 - - - - -
华泰证 券 1 - - - - -
中泰证 券 2 - - - - -
兴业证 券 1 - - - - -
瑞银证 券 1 - - - - -
国金证 券 2 - - - - -
天源证 券 1 - - - - -
海通证 券 2 - - - - -
国泰君 安 2 - - - - -
首创证 券 1 - - - - -
华西证 券 1 - - - - -
银河证 券 2 - - - - -
民生证 券 1 - - - - -
国信证 券 2 - - - - -
东吴证 券 1 - - - - -
渤海证 券 1 - - - - -
安信证 券 2 - - - - -
东兴证 券 1 - - - - -
中信建 投 1 - - - - -
广发证 券 1 - - - - -
中金公 司 1 - - - - -
长江证 券 1 - - - - -
平安证 券 2 - - - - -
中信证 券 1 - - - - - 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 68 页 共 75 页
申万宏 源 1 - - - - -
宏信证 券 1 - - - - -
天风证 券 2 - - - - -
华创证 券 1 - - - - -
招商证 券 2 - - - - -
东方证 券 2 - - - - -
注：1 、报 告期 内租 用证 券 公司席 位的 变更 情况 ：
本报告 期内 共新 增3 个 专 用交易 单元 （方 正证 券新增2 个交易 单元, 安 信证 券新 增1 个交 易单 元） ，
截止本 报告 期末 共 计54 个 交易单 元。
2、专用席位 的选择标 准和 程序 本基金 管理人负 责选 择代理本基 金证券买 卖的 证券经营机 构，使
用其席 位作 为基 金的 专用 交易席 位， 选择 的标 准是 ：
(1) 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于3 亿 元人 民币；
(2) 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定；
(3) 经 营行 为规 范， 能满 足 基金运 作的 合法 、合 规需 求 ；
(4) 内 部管 理 规 范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ，并 能满足 基金 运作 高度 保密 的要求 ；
(5) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
(6) 研 究实 力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供 高质量 的咨 询服 务，
包括宏 观经 济报 告、 行业 报告、 市场 走向 分析 、个 股分析 报告 及其 他专 门报 告。
根据上 述标 准考 察确 定后 ，基金 管理 人和 被选 中的 证券经 营机 构签 订委 托协 议，并 通知 托管 人。
基金管理人应 根据有关 规 定，在基金的 中期报告 和 年度报告中将 所选证券 经 营机构的有 关情况、
基金通 过该 证券 经营 机构 买卖证 券的 成交 量、 支付 的佣金 等予 以披 露。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
长城证 券 388,776,178.15 17.26% 79,916,300,000.00 100.00% - -
联讯证 券 - - - - - -
中投证 券 - - - - - -
广州证 券 - - - - - - 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 69 页 共 75 页
西部证 券 - - - - - -
方正证 券 - - - - - -
华融证 券 - - - - - -
华泰证 券 - - - - - -
中泰证 券 - - - - - -
兴业证 券 - - - - - -
瑞银证 券 - - - - - -
国金证 券 - - - - - -
天源证 券 - - - - - -
海通证 券 - - - - - -
国泰君 安 - - - - - -
首创证 券 - - - - - -
华西证券 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
民生证 券 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
东吴证 券 - - - - - -
渤海证 券 - - - - - -
安信证 券 - - - - - -
东兴证 券 - - - - - -
中信建 投 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
中金公 司 - - - - - -
长江证 券 - - - - - -
平安证 券 - - - - - -
中信证 券 - - - - - -
申万宏 源 - - - - - -
宏信证 券 - - - - - -
天风证 券 - - - - - -
华创证 券 - - - - - -
招商证 券 - - - - - -
东方证 券 1,864,256,905.89 82.74% - - - -
11.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
长 城 基 金 关 于 增 加 万 得 投 顾
为 旗 下 开 放 式 基 金 代 销 机 构
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
2017 年 1 月 4 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 70 页 共 75 页
并 开 通 定 投 和 转 换 业 务 及 参
与其费 率优 惠活 动的 公告
券日报及本基金管
理人网 站
2
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 交 通 银 行 开 展 的
手 机 银 行 申 购 及 定 期 定 额 投
资基金 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 2 月 23 日
3
长 城 基 金 关 于 增 加 新 兰 德 投
资 咨 询 为 旗 下 开 放 式 基 金 代
销 机 构 并 开 通 定 投 和 转 换 业
务 及 参 与 其 费 率 优 惠 活 动 的
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 3 月 24 日
4
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 微 众 银 行 费 率 优 惠 活 动
的公告 （放 开折 扣限 制）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 3 月 31 日
5
关 于 增 加 广 发 银 行 为 长 城 旗
下 部 分 开 放 式 基 金 代 销 机 构
并开通 转换 、 定投 业务 的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 4 月 10 日
6
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 广 发 证 券 开 展 的
申购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 4 月 10 日
7
长 城 增 强 收 益 定 期 开 放 债 券
基金 2017 年第 1 次收 益 分配
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 4 月 17 日
8
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 交 通 银 行 开 展 的
手机 银 行 申 购 及 定 期 定 额 投
资基金 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 4 月 24 日
9
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 长 城 证 券 费 率 优 惠 活 动
的 公 告 （ 含 定 投- 放 开 折 扣 限
制）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 5 月 15 日
10
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 中 信 建 投 证 券 费 率 优 惠
活 动 的 公 告 （ 含 定 投- 放 开 折
扣限制 ）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 5 月 18 日
11
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参加 中 泰 证 券 股 份 有 限 公 司
费率优 惠活 动的 公告 （ 含 定投
-放开 折扣 限制 ）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 6 月 16 日
12
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 交 通 银 行 开 展 的
手 机 银 行 申 购 及 定 期 定 额 投
资基金 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 3 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 71 页 共 75 页
13
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 交 通 银 行 开 展 的
网 上 银 行 申 购 基 金 费 率 优 惠
活动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 3 日
14
长 城 基 金 关 于 增 加 上 海 挖 财
金 融 为 旗 下 开 放 式 基 金 代 销
机 构 并 开 通 定 投 及 参 与 其 费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 20 日
15
关 于 增 加 华 鑫 证 券 为 长 城 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通转换 、 定投 业务 及同 时 实行
费率优 惠的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 21 日
16
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 华 西 证 券 费 率 优 惠 活 动
的 公 告 （ 含 定 投- 放 开 折 扣 限
制）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 21 日
17
长 城 基 金 关 于 增 加 江 苏 汇 林
保 大 为 旗 下 开 放 式 基 金 代 销
机构的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 7 月 25 日
18
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
变 更 长 城 增 强 收 益 定 期 开 放
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理的公 告
中国证券报及本基
金管理 人网 站
2017 年 7 月 29 日
19
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 华 泰 证 券 股 份 有 限 公 司
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 8 月 1 日
20
长 城 基 金 关 于 江 苏 汇 林 保 大
基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 开
放 式 基 金 开 通 定 投 和 转 换 业
务的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 8 月 14 日
21
关 于 增 加 云 湾 投 资 为 长 城 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通转换 、 定投 业务 及实 行 费率
优惠的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 8 月 16 日
22
变 更 长 城 增 强 收 益 定 期 开 放
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理的公 告( 张棪)
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 9 月 7 日
23
长 城 基 金 关 于 增 加 北 京 唐 鼎
耀 华 投 资 咨 询 有 限 公 司 为旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通定投 、 转换 业务 及参 与 其费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 9 月 15 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 72 页 共 75 页
24
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 长 江 证 券 股 份 有 限 公 司
费率优 惠活 动的 公告 （ 不 含认
购、含 定投- 放 开折 扣限 制 ）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 9 月 29 日
25
关 于 增 加 一 路 财 富 为 长 城 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通转换 、定 投业 务的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 10 月 16 日
26
长 城 基 金 关 于 参 加 一 路 财 富
（北京 ） 信息 科技 股份 有 限公
司费率 优惠 活动 的公 告 （ 不含
认购 、 含 定投- 放开 折扣 限 制）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 10 月 16 日
27
长 城 基 金 关 于 增 加 奕 丰 金 融
服务 （深 圳） 有限 公司 为 旗下
开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开 通
定投、 转换 业务 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 10 月 17 日
28
长 城 增 强 收 益 定 期 开 放 债 券
基金 2017 年第 2 次收 益 分配
公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 10 月 18 日
29
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 南 京 证 券 股 份 有 限 公 司
费率优 惠活 动的 公告 （ 不 含认
购、含 定投- 放 开折 扣限 制 ）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 10 月 18 日
30
关 于 增 加 南 京 证 券 为 长 城 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通转换 、定 投业 务的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 10 月 18 日
31
长 城 增 强 收 益 定 期 开 放 债 券
基金第 四个 开放 期开 放申 购、
赎回公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 及本
基金管 理人 网站
2017 年 10 月 25 日
32
长 城 基 金 关 于 增 加 杭 州 科 地
瑞 富 基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通定投 、 转换 业务 及参 与 其费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 11 月 8 日
33
长 城 基 金 关 于 增 加 北 京 植 信
基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 开
放 式 基 金 代 销 机 构 及 参 与 其
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 11 月 10 日
34
长 城 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于
参 加 广 发 银 行 费 率 优 惠 活 动
的 公 告 （ 不 含 认 购 、 含 定 投-
放开折 扣限 制）
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 11 月 15 日
35 长 城 基 金 关 于 增 加 上 海 有 鱼 中国证 券报 、 上 海证 2017 年 11 月 22 日 长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 73 页 共 75 页
基 金 销 售 有 限 公 司 为 旗 下 开
放 式 基 金 代 销 机 构 及 参 与 其
费率优 惠活 动的 公告
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
36
长 城 基 金 关 于 增 加 天 津 万 家
财 富 资 产 管 理 有 限 公 司 为 旗
下 开 放 式 基 金 代 销 机 构 并 开
通定投 、 转换 业务 及参 与 其费
率优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 12 月 15 日
37
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 中 金 公 司 开 展 的
申购费 率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 12 月 22 日
38
长 城 基 金 关 于 旗 下 部 分 开 放
式 基 金 参 与 交 通 银 行 开 展 的
手 机 银 行 申 购 及 定 期 定 额 投
资基金 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证
券报、 证券 时报 、 证
券日报及本基金管
理人网 站
2017 年 12 月 30 日
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 74 页 共 75 页
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序
号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期初
份额
申
购
份
额
赎回
份额
持有份额 份额占比
机
构
1 20171103-20171231 1,376,145,871.56 - 934,672,897.20 441,472,974.36 21.9750%
个
人
- - - - - - -
- - - - - - - -
产品特有 风险
如投资者 进行大 额赎回 ， 可能存在 以下的 特有风 险 ：
1 、流动性 风险
本 基金 在短 时间 内可 能无法 变现 足够 的资 产来 应对大 额赎 回， 基金 仓位 调整困 难， 从而 可能 会面 临一
定 的流动 性风险 ；
2 、延期支 付赎回 款项及 暂停赎回 风险
若持有基 金份额 比例达 到 或超过 20% 的单 一投资 者 大额赎回 引发了 巨额赎 回 ， 基金 管理人 可能根 据 《 基
金合同》 的约定 决定部 分 延期支付 赎回款 项；如 果 连续 2 个开 放日以 上（ 含本数） 发生巨 额赎回 ， 基
金管理人 可能根 据 《基金 合同》 的 约定暂停 接受基 金的赎回 申请， 对 剩余投 资者的赎 回办理 造成影 响 ；
3 、基金净 值波动 风险
大 额赎 回会 导致 管理 人被迫 抛售 证券 以应 付基 金赎回 的需 要， 可能 使基 金资产 净值 受到 不利 影响 ；另
一 方面 ，由 于基 金净 值估值 四舍 五入 法或 赎回 费收入 归基 金资 产的 影响 ，大额 赎回 可能 导 致 基金 净值
出现较大 波动；
4 、投资受 限风险
大 额赎 回后 若基 金资 产规模 过小 ，可 能导 致部 分投资 受限 而不 能实 现基 金合同 约定 的投 资目 的及 投资
策略；
5 、基金合 同终止 或转型 风险
大 额赎 回可 能会 导致 基金资 产规 模过 小， 不能 满足存 续的 条件 ，根 据基 金合同 的约 定， 将面 临合 同终
止财产清 算或转 型风险 。
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
注：本 报告 期内 无影 响投 资者决 策的 其他 重要 信息 。
长城定期开放债券 2017 年年度 报告
第 75 页 共 75 页
§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
（一） 中国 证监 会批 准长 城增强 收益 定期 开放 债券 型证券 投资 基金 设立 的文 件
（二） 《长 城增 强收 益定 期 开放债 券 型 证券 投资 基金 基金合 同》
（三） 《长 城增 强收 益定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 托管协 议》
（四） 法律 意见 书
（五） 基金 管理 人业 务资 格批件 、营 业执 照
（六） 基金 托管 人业 务资 格批件 、营 业执 照
（七） 中国 证监 会规 定的 其他文 件
13.2 存 放地 点
广东省 深圳 市福 田区 益田 路 6009 号 新世 界商 务中 心 41 层
13.3 查 阅方 式
投资者可在办 公时间亲 临 上述存放地点 免费查阅 ， 如有疑问，可 向本基金 管 理人长城基金 管
理有限 公司 咨询 。
咨询电 话：0755-23982338
客户服 务电 话：400-8868-666
网站：www.ccfund.com.cn
