东方永熙18 个 月 定 期开 放 债 券 型证 券 投 资
基金
2017 年 年度 报 告 摘要
2017 年12 月31 日
基金管 理人： 东方基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
送出日 期： 二〇一八年三 月三十日
东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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§1 重要提 示
1.1 重要提示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基 金 合同规 定， 于 2018 年 3 月 28 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2017 年01 月01 日 起至 12 月31 日止 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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§2 基金简 介
2.1 基金基本情况
基金简 称 东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券
基金主 代码 003530
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 12 月 27 日
基金管 理人 东方基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 202,495,679.26 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 东 方永熙 18 个 月定期 开
放债 券A
东方 永 熙 18 个月定 期开
放债 券C
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 003530 003531
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 199,968,857.24 份 2,526,822.02 份
2.2 基金产品说明
投资目 标 本基金 在严 格控 制投 资风 险的前 提下 ， 通过 积极 主 动的投 资管 理 ， 追 求基 金 资
产的长 期、 稳定 增值 。
投资策 略 本基金 在封 闭期 和开 放期 采用不 同的 投资 策略 。 开 放期内 ， 为了 保证 本基 金 的
投 资 组 合 具 有 较 高 的 流 动 性 ， 在 遵 守 本 基 金 有 关 投 资 限 制 与 投 资 比 例 的 前 提
下， 主 要配 置具 有较 高流 动性的 投资 品种 ， 防 范流 动性风 险， 在满 足开 放 期 流
动性需 求的 同时 ，尽 量减 小基金 净值 的波 动。
业绩比 较基 准 中债总 全价 指数 收益 率×80%+沪深 300 指 数收 益率 × 20%
风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金 ， 属 证券投 资基 金中 的较 低风 险品种 ， 理论 上其 长期 平 均
预期风 险和 预期 收益 率低 于混合 型基 金、 股票 型基 金，高 于货 币市 场基 金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 东方基 金管 理有 限责 任公
司
中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 李景岩 贺倩
联系电 话 010-66295888 010-66060069
电子邮 箱 xxpl@orient-fund.com tgxxpl@abchina.com
客户服 务电 话
010-66578578 或
400-628-5888
95599
传真 010-66578700 010-68121816 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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2.4 信息 披露方式
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.orient-fund.com 或
http://www.df5888.com
基金年 度报 告备 置地 点 本基金 管理 人及 本基 金托 管人住 所
§3 主要财 务指标、基金 净值表现及利润分 配情况
3.1 主要会计数据和 财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和
指标 2017 年
2016 年 12 月 27 日( 基金 合
同生效 日)-2016 年 12 月31
日
2015 年
东方永 熙 18
个月定 期开 放
债券 A
东方永 熙18
个月定 期开
放债 券C
东方永 熙 18
个月定 期开 放
债券 A
东方永 熙18
个月定 期开
放债 券C
东方永
熙 18
个月定
期开放
债券 A
东方
永熙
18 个
月定
期开
放债
券C
本期已 实现 收益 5,664,609.78 61,212.29 31,690.44 289.96 - -
本期利 润 3,664,083.98 36,025.06 31,690.44 289.96 - -
加权平 均基 金份
额本期 利润
0.0183 0.0143 0.0002 0.0001 - -
本期基 金份 额净
值增长 率
1.83% 1.43% 0.02% 0.01% - -
3.1.2 期末 数据 和
指标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
期末可 供分 配基
金份额 利润
0.0185 0.0144 0.0002 0.0001 - -
期末基 金资 产净
值
203,664,631.66 2,563,137.04 200,000,547.68 2,527,111.98 - -
期末基 金份 额净
值
1.0185 1.0144 1.0002 1.0001 - -
注 ： ①本 期已 实现 收 益指基 金本 期利 息收 入 、 投资收 益 、 其 他收 入 （不 含公允 价值 变动 收益 ）
扣除相 关费 用后 的余 额， 本期利 润为 本期 已实 现收 益加上 本期 公允 价值 变动 收益。
② 期末 可供 分配 利润 ： 如果期 末未 分配 利润 的未 实现部 分为 正数,则 期末 可 供分配 利润 的金 额
为期末未分 配利润的 已实 现部分,如果 期末未分 配利 润的未实现 部分为负 数,则 期末可供分 配利润东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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的金额 为期 末未 分配 利润 （已实 现部 分扣 除未 实现 部分） 。
③本 基金所述 业绩指 标不包括持有 人认购或 交 易基金的各项 费用，计 入 费用后实际收 益水平
要低于 所列 数字 。
④ 本基 金基 金合 同 于2016 年12 月 27 日 生效 ， 上年度 为不 完整 会计 年度 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.44% 0.05% -0.12% 0.16% -0.32% -0.11%
过去六 个月 0.23% 0.04% 0.47% 0.14% -0.24% -0.10%
过去一 年 1.83% 0.05% 0.54% 0.15% 1.29% -0.10%
过去三 年 1.85% 0.04% 0.91% 0.15% 0.94% -0.11%
过去五 年 1.85% 0.04% 0.91% 0.15% 0.94% -0.11%
自基金 合同
生效起 至今
1.85% 0.04% 0.91% 0.15% 0.94% -0.11%
东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券 C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 -0.54% 0.05% -0.12% 0.16% -0.42% -0.11%
过去六 个月 0.03% 0.04% 0.47% 0.14% -0.44% -0.10%
过去一 年 1.43% 0.05% 0.54% 0.15% 0.89% -0.10%
过去三 年 1.44% 0.05% 0.91% 0.15% 0.53% -0.10%
过去五 年 1.44% 0.05% 0.91% 0.15% 0.53% -0.10%
自基金 合同
生效起 至今
1.44% 0.05% 0.91% 0.15% 0.53% -0.10%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收
益 率变 动的比 较 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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注 ： 本基 金基 金合 同 于 2016 年12 月27 日生 效 ， 建 仓期 为 6 个月 ， 建 仓 期结束 时各 项资 产配
置比例 符合 合同 规定 。
3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 比
较 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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注：自合 同生效以 来 未满五年。合 同生效当 年 按实际存续期 计算，不 按 整个自然年 度进行折
算。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
本 基金 自合 同生 效日 （2016 年 12 月 27 日 ） 至 报告期 截止 日 （2017 年 12 月 31 日 ） 未 进行 利
润分配 。
§4 管理人 报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
本基金 管理 人为 东方 基金 管理有 限责 任公 司 （以 下 简称 “本 公司 ” ） 。 本 公司 经 中国证 监会 “ 证
监基金 字[2004]80 号 ”批 复批准 于 2004 年 6 月 11 日成立 。截 至 2017 年 12 月 31 日， 本公 司注
册资本 2 亿 元人 民币 。本 公司股 东东 北证 券股 份有 限公司 出资 人民 币 12800 万元， 占公 司注 册 资
本的 64% ；河 北省 国有 资 产控股 运营 有限 公司 出资 人民币 5400 万 元， 占公 司 注册资 本 27% ；渤 海东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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国际信 托股 份有 限公 司出 资人民 币 1800 万元 ，占 公 司注册 资本 的 9% 。 截至2017 年 12 月31 日，
本公司 管 理44 只开 放式 证 券投资 基金 —— 东方 龙混 合型开 放式 证券 投资 基金 、 东方精 选混 合型 开
放式证券投资 基金、东 方 金账簿货币市 场证券投 资 基金、东方策 略成长混 合 型开放式证 券投资基
金、东方稳健 回报债券 型 证券投资基金 、东方核 心 动力混合型开 放式证券 投 资基金、东 方成长收
益平衡混合型 证券投资 基 金、东方增长 中小盘混 合 型开放式证券 投资基金 、 东方强化收 益债券型
证券投 资基 金、 东方 启明 量化先 锋混 合型 证券 投资 基金、 东方 安心 收益 保本 混合型 证券 投资 基金 、
东方利群混合 型发起式 证 券投资基金、 东方多策 略 灵活配置混合 型证券投 资 基金、东方 新兴成长
混合型证券投 资基金、 东 方双债添利债 券型证券 投 资基金、东方 添益债券 型 证券投资基 金、东方
主题精选混合 型证券投 资 基金、东方睿 鑫热点挖 掘 灵活配置混合 型证券投 资 基金、东方 鼎新灵活
配置混合型证 券投资基 金 、东方惠新灵 活配置混 合 型证券投资基 金、东方 永 润债券型证 券投资基
金、东方新策 略灵活配 置 混合型证券投 资基金、 东 方新思路灵活 配置混合 型 证券投资基 金、东方
新价值混合型 证券投资 基 金、东方创新 科技混合 型 证券投资基金 、东方稳 定 增利债券型 证券投资
基金、东方金 元宝货币 市 场证券投资基 金、东方 大 健康混合型证 券投资基 金 、东方金证 通货币市
场基金、东方 荣家保本 混 合型证券投资 基金、东 方 互联网嘉 混合 型证券投 资 基金、东方 盛世灵活
配置混合型证 券投资基 金 、东方合家保 本混合型 证 券投资基金、 东方臻馨 债 券型证券投 资基金、
东方岳 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 、 东 方区 域发 展混合 型证 券投 资基 金、 东方永 兴 18 个 月定 期
开放债 券型 证券 投资 基金 、 东方 臻享 纯债 债券 型证 券投资 基金 、 东 方永 熙 18 个月定 期开 放债 券型
证券投资基金 、东方民 丰 回报赢安混合 型证券投 资 基金、东方周 期优选灵 活 配置混合型 证券投资
基金、 东方 价值 挖掘 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 东方 支柱 产业 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、
东方臻 悦纯 债债 券型 证券 投资基 金。
4.1.2 基 金经 理 （ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理） 期
限
证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
周薇（女
士）
本基金基
金经理
2016 年 12
月 27 日
- 8 年
中 国 人 民 银 行 研 究
生部金 融学 博士 ，8
年 证 券 从 业 经 历 ，
曾 任 中 国 银 行 总 行
外 汇 期 权 投 资 经
理。2012 年 7 月加
盟 东 方 基 金 管 理 有
限 责 任 公 司 ， 曾 任
固 定 收 益 部 债 券 研
究 员 、 投 资 经 理 、东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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东 方 金 账 簿 货 币 市
场 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 助 理 、 东 方
金 账 簿 货 币 市 场 证
券 投 资 基 金 基 金 经
理、 东 方永 润 18 个
月 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金( 于
2017 年8 月23 日起
转 型 为 东 方 永 润 债
券 型 证 券 投 资 基
金)基 金经 理。 现任
东 方 惠 新 灵 活 配 置
混 合 型 证 券 投 资 基
金 基 金 经 理 、 东 方
永 润 债 券 型 证 券 投
资 基 金 基 金 经 理 、
东 方 新 价 值 混 合 型
证 券 投 资 基 金 基 金
经 理 、 东 方 稳 定 增
利 债 券 型 证 券 投 资
基 金 基 金 经 理 、 东
方 荣 家 保 本 混 合 型
证 券 投 资 基 金 基 金
经 理 、 东 方 盛 世 灵
活 配 置 混 合 型 证 券
投 资 基 金 基 金 经
理、 东 方永 熙 18 个
月 定 期 开 放 债 券 型
证 券 投 资 基 金 、 东
方 鼎 新 灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理。
注 ：① 此处 的任 职日 期和离 任日 期分 别指 根据 公司决 定确 定的 聘任 日期 和解聘 日期 。
②证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格 管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明
本基金管理人 在本报告 期 内严格遵守《 中华人民 共 和国证券法》 、 《 中华人民 共和国证券投 资
基金法 》 、 《 证券 投资 基金 管理公 司管 理办 法》 及其 各项实 施准 则、 《东 方永 熙 18 个月 定期 开放 债
券型证券投资 基金基金 合 同》和其他有 关法律法 规 的规定，本着 诚实信用 、 勤勉尽责的 原则管理
和运用基金资 产，在严 格 控制风险的基 础上，为 基 金份额持有人 谋求最大 利 益，无损害 基金份额东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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持有人利益的 行为。本 基 金无重大违法 、违规行 为 。本基金投资 组合符合 有 关法规及基 金合同的
约定。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
基金管理人根据中国证监 会颁布的《证券投资基金 管理公司公平交易制度指 导意见》 （2011
年修订 ） ， 制定 了《 东方 基 金管理 有限 责任 公司 公平 交易管 理制 度》 。
基金管理人建 立了投资 决 策的内部控制 体系和客 观 的研究方法， 各投资组 合 经理在授权范 围
内自主决策， 各投资组 合 共享研究平台 ，在获得 投 资信息、投资 建议和实 施 投资决策方 面享有公
平的机 会。
基金管理人实 行集中交 易 制度，建立公 平的交易 分 配制度，确保 各投资组 合 享有公平的交 易
执行机会。对 于交易所 公 开竞价 交易， 基金管理 人 执行交易系统 中的公平 交 易程序；对 于债券一
级市场申购、 非公开发 行 股票申购等非 集中竞价 交 易，各投资组 合经理在 交 易前独立地 确定各投
资组合的交易 价格和数 量 ，基金管理人 按照价格 优 先、比例分配 的原则对 交 易结果进行 分配；对
于银行 间交 易， 按照 时间 优先、 价格 优先 的原 则保 证各投 资组 合获 得公 平的 交易机 会。
基金管理人定 期对不同 投 资组合不同时 间段的的 同 向交易价差、 反向交易 情 况、异常交易 情
况进行 统计 分析 ，投 资组 合经理 对相 关交 易情 况进 行合理 性解 释并 留存 记录 。
4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况
本报告期内， 基金管理 人 严 格遵守法律 法规关于 公 平交易的相关 规定，在 授 权、研究分析 、
投资决策、交 易执行、 业 绩评估等投资 管理活动 中 公平对待不同 投资组合 ， 未直接或通 过与第三
方的交易安排 在不同投 资 组合之间进行 利益输送 。 本基金运作符 合法律法 规 和公平交易 管理制度
规定。
公司按照《证 券投资基 金 管理公司公平 交易制度 指 导意见》和《 东方基金 管 理有限责任公 司
公平交易管理 制度》的 规 定对本报告期 公司不同 投 资组合同向交 易价差进 行 了分析。公 司采集连
续四个 季度 ， 不 同时 间窗 口 （1 日内 、3 日内 、5 日 内） 的 同向 交易 样本 ， 在 假设同 向交 易价 差 为
零及 95% 的置 信水 平下 ， 对同向 交易 价差 进 行 T 分 布假设 检验 并对 检验 结果 进行跟 踪分 析。 分析
结果显 示本 基金 与公 司管 理的其 他投 资组 合在 同向 交易价 差方 面未 出现 异常 。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
本报告 期内 ，未 发现 本基 金存在 可能 导致 不公 平交 易和利 益输 送的 异常 交易 行为。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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基金管理人管 理的投资 组 合参与的交易 所公开竞 价 不存在同日反 向交易， 不 存在同日反向 交
易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 5%的情况 。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
从债券 市场 来看 ， 2017 年 全年债 券收 益率 处于 震荡 上行， 各个 期限 和评 级的 品 种均上 行 200bp
左右。 其 中 10 年 国开 从 2016 年 9 月最 低 点 3.06 附 近上行 至 2017 年 年底 的 4.82 ，shibor 3m 从
2016 年9 月的 最低 点2.78 上行 至2017 年年 底的4.91 ，5 年AAA 从2016 年9 月3.16 的 位置 上行
至2017 年 年底5.42 。
2017 年全 年共 有三 波调 整 ， 分 别是2016 年年 底 、2017 年4 月和 2017 年11 月至 12 月。2016
年年底 调整 的触 发点 是 11 月9 日 特朗 普当 选冲 击下 外围债 市的 调整 ； 信 用债 的调整 紧跟 其 后 ， 虽
然隐蔽 但幅 度巨 大， 其间 伴随着 理财 纳 入 MPA 考核 、私行 资产 配置 变化 、资 管税务 变化 、交 易 所
调整质 押率 等各 种传 闻。2017 年 4 月 份的 调整 来自 监管的 压力 ，从 2017 年 二 季度以 来各 金融 监
管机构密集发 布文件， 去 杠杆思路明确 ，4 月的 中 央政治局会议 明确指出 “ 高度重视防 控金融风
险，加强监管 协调 ”， 银 监会的 “三套 利、三违 反 、四不当 ”等 引发市场 担 忧，银行理 财登记中
心也发布通知 要求规范 银 行理财产品穿 透登记工 作 ，叠加经济基 本面表现 韧 性较强，债 券收益率
上行明 显。2017 年四 季度 市场的 调整 来自 于对 通胀 上行的 担忧 和流 动性 偏紧 的压力 ，Q4 曲线 整 体
上行 70bp ，为 2017 年最 为 剧烈 的调 整， 长端 的上 行部分 反映 了对 通胀 预期 、金融 监管 落地 、 美
联储缩 表加 息的 预期 。
报告期内组合 的债券品 种 集中于短久期 城投债和 交 易所可质押行 权债；本 组 合权益资产以 精
选个股 为主 ，配 置于 军工 、大金 融、 食品 饮料 等行 业。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
2017 年1 月1 日起 至 2017 年 12 月 31 日 ， 本 基金A 类净值 增长 率 为1.83% ， 业 绩比较 基准 收
益率为 0.54% ，高 于业 绩 比较基 准 1.29%; 本基金 C 类净值 增长 率为 1.43% ， 业绩比 较基 准收 益率
为0.54% ， 高于 业绩 比较 基准 0.89% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望
从基本 面来 看 ， 名 义 GDP 见顶较 为确 定 ， 预 期将 回 落到9-10 之间 。 偏长 期而 言， 中国 经济 最
悲观的 时期 可能 已经 过去 ， 进 入高 质量 增长 阶段 。 从货币 政策 来看 ， 由于2018 年面 临美 联储 加息东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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缩表的压力测 试，预期 国 内货币政策偏 中性，流 动 性供给方面仍 以削峰填 谷 为主。就汇 率而言，
我们认 为目 前人 民币 汇率 处于高 位， 对出 口有 一定 压力。
就收益率曲线 而言，在 剧 烈调整之后， 债市有望 迎 来高位震荡行 情，利率 趋 势下行的动力 尚
不明朗，短久 期信用债 配 置价值较为明 显。虽然 长 久期债券调整 较多，但 目 前对于通胀 的担忧尚
未落地 ， 叠 加信 用利 差低 于历史 均值 ，继 续等 待拉 长久期 的时 间窗 口。
组合拟以一年 以内的短 久 期信用债为底 仓，权益 仓 位部分配置于 出现长期 价 值的稳定收益 个
股。另外由于 转债市场 不 断出现优质的 标的，本 基 金权益仓位将 部分参与 拟 发行转债的 正股，精
选优质 转债 标的 ，增 厚组 合收益 。
感谢基金持有 人对本基 金 的信任和支持 ，我们将 本 着勤勉尽责的 精神，秉 承 “诚信是基、 回
报为金 ”的 原则 ，力 争获 取与基 金持 有人 风险 特征 一致的 稳健 回报 。
4.6 管理人内部有关本基 金的监察稽核工作 情况
本报告期内， 本基金管 理 人根据《证券 投资基金 法 》和中国证监 会发布的 有 关规 定，完善 内
部控制 制度 和操 作流 程 ； 在基金 日常 运作 上 ， 开 展 定期和 实时 监察 ， 强化 内 控体系 和制 度的 落实 ；
在加强对基金 投资运作 和 公司经营管理 的合规性 监 察方面，通过 实时监控 、 定期检查、 专项检查
等方式，及时 发现问题 、 提出改进建议 并跟踪改 进 落实情况。本 报告期内 重 点开展的监 察稽核工
作包括： （1） 开展对公 司 各项业务的 日常监察 ，对 风险隐患做 到及时发 现、 及时化解， 保证投 资
管理、基金 销售和后 台运 营等业务的 合法合规。 （2 ）根据中国 证监会颁 布的 相关法律法 规，进 一
步加强 基金 投资 运作 的监 察力度 ， 完善 了基 金投 资 有关控 制制 度。 （3 ） 进 一 步完善 公 司 内控 体系 ，
完善业务流程 ，在各个 部 门和全体人员 中实行风 险 管理责任制， 并进行持 续 监督，跟踪 检查执行
情况。 （4 ） 注 重加 强对 员 工行为 规范 和职 业素 养的 教育与 监察 ， 并通 过开 展 法规学 习活 动等 形式 ，
提升员工的诚 信规范和 风 险责任意识。 下一年度 ， 本基金管理人 将在不断 提 高内部监察 稽核和风
险控制工作的 科学性和 实 效性的基础上 ，确保基 金 资产的规范运 作，维护 基 金份额持有 人的合法
利益， 给基 金份 额持 有人 以更多 、更 好的 回报 。
4.7 管理人对报告期内基 金估值程序等事项 的说明
根据《中国证 监会关于 证 券投资基金估 值业务的 指 导意见》 、 《证券 投资基 金 会计核算业务 指
引》及相关会 计核算业 务 细则，本管理 人对所管 理 的基金各项资 产进行核 算 ，本报告期 间没有需
要披露 的对 基金 估值 有重 大影响 的估 值程 序调 整等 信息。 现对 本基 金管 理人 估值程 序说 明如 下：
本基金管理人 成立了东 方 基金管理有限 责任公司 估 值委员会（以 下简称“ 估 值委员会” ） ， 成东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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员由分管运营 副总经理 、 分管投研副总 经理、督 察 长以及运营部 、投研部 门 （包括但不 限于权益
投资部 、固 定收 益部 、量 化投资 部） 、风 险管 理部 负 责人组 成， 估值 委员 会设 立委员 会主 任 1 名，
委员会 副主 任 1-2 名 ，估 值委员 会成 员均 具备 良好 的专业 知识 、专 业胜 任能 力和独 立性 ，熟 悉 基
金投资 品种 及基 金估 值法 律法规 。职 责分 工分 别如 下：
1. 委员 会主 任
负责定 期或 不定 期组 织召 开估值 委员 会工 作会 议， 就 估值参 与各 方提 交的 估值 问题组 织讨 论，
进行决 议并 组织 实施 ； 因 特殊原 因 ， 委 员会 主任 无 法履行 职责 时 ， 由 副主 任 代理其 行使 主任 职责 。
2. 运营 部
①自行 或应 各方 需求 提请 估值委 员会 主任 召开 估值 委员会 会议 。
②征求 托管 行意 见并 借鉴 行业界 通行 做法 ，提 出估 值模型 和估 值方 法的 修改 意见。
③根据估值委 员会会议 决 定的估值方法 、估值模 型 及参数计算具 体投资品 种 的公允价值并 据
以对基 金等 投资 组合 进行 估值。
④负责 编制 投资 组合 持有 的投资 品种 变更 估值 方法 的相关 公告 。
3. 投研 部门
当基金 等投 资组 合持 有没 有市价 或不 存在 活跃 市场 的投资 品种 （简 称“ 停牌 有价证 券” ）时 ，
根据估 值委 员会 要求 和运 营部的 估值 方案,负 责评 估 现有估 值政 策和 估值 方法 是否公 允、 适当 ， 对
估值方 法有 失公 允性 的 “ 停牌有 价证 券 ” ， 建 议或 提 示运营 部提 请估 值委 员会 主任召 开估 值会 议 。
4. 风险 管理 部
在日常监控和 风险管理 过 程中发现估值 政策和估 值 方法有失公允 性时，建 议 或提示运营部 提
请估值 委员 会主 任召 开估 值会议 。
上述参 与估 值流 程的 各方 之间不 存在 任何 的重 大利 益冲突 。
截至本报告期 期末，公 司 已与中央国债 登记结算 有 限责任公司签 署了《中 债 收益率曲线和 中
债估值 最终 用户 服务 协议 》 ， 并依 据其 提供 的中 债收 益 率曲线 及估 值价 格对 公司 旗下基 金持 有的 银
行间固 定收 益品 种进 行估 值 （ 适用 非货 币基 金 ） 或 影子定 价 （适 用货 币基 金） 。 公 司与 中证 指数 有
限公司 签署 了 《 债券 估值 数据服 务协 议》 ， 并 依据 其 提供的 中证 债券 估值 数据 对公司 旗下 基金 持有
的交易 所固 定收 益品 种进 行估值 （适 用非 货币 基金 ） 。
4.8 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明
根据本基金基 金合同的 相 关规定，结合 本基金实 际 运作情况，本 基金本报 告 期未进行利润 分
配。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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4.9 管理人对会计师事务 所出具非标准审计 报告所涉相关事项 的说明
-
4.10 报告期内管理人对本 基金持有人数或基 金资产净值预警情 形的说明
报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金持有人数低于 200 人 或 基 金资 产 规 模 低 于
5000 万元 的情 形。
§5 托管人 报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明
在托管本基金 的过程中 ， 本基金托管人 中国农业 银 行股份有限公 司严格遵 守 《证券投资基 金
法》相关法律 法规的规 定 以及基金合同 、托管协 议 的约定，对本 基金基金 管 理人 —东方 基金管理
有限责 任公 司 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 １２ 月 3１ 日 基金 的投 资运 作 ， 进行 了认 真、 独立
的会计核算和 必要的投 资 监督，认真履 行了托管 人 的义务，没有 从事任何 损 害基金份额 持有人利
益的行 为。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、净值计算、 利润分配
等情况 的说明
本托管人认为, 东方基 金 管理有限责任 公司在本 基 金的投资运作 、基金资 产 净值的计算、 基
金份额申购赎 回价格的 计 算、基金费用 开支及利 润 分配等问题上 ，不存在 损 害基金份额 持有人利
益的行为；在 报告期内 ， 严格遵守了《 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 ， 在各重要方 面的运作
严格按 照基 金合 同的 规定 进行。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容 的真实、准确和完 整发表意
见
本托管人认为 ，东方基 金 管理有限责任 公司的信 息 披露事务符合 《证券投 资 基金信息披露 管
理办法 》 及 其他 相关 法律 法规的 规定 ， 基 金管 理人 所编制 和披 露的 本基 金年 度报告 中的 财务 指标 、
净值表现、收 益分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等信息 真实、准 确 、完整，未 发现有损东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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害基金 持有 人利 益的 行为 。
§6 审计报 告
6.1 审计报告基本信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 信会师 报字[2018] 第 ZB30067
6.2 审计报告的基本内容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 全体 基金份 额持 有
人
审计意 见 我们审 计了 东方 永熙 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 （以 下
简称东 方永 熙 18 个 月基 金 ） 财 务报 表 ， 包 括2017 年12 月 31 日的
资产负债表，2017 年度的 利润表、所有者权益（ 基 金净值）变动
表以及 相关 财务 报表 附注 。
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则的 规
定编制 ， 公 允反 映了 东方 永 熙18 个月 基金2017 年 12 月 31 日的 财
务状况 以 及2017 年 度的 经 营成果 和基 金净 值变 动情 况。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于东 方永熙 18 个 月基 金 ，并履 行了 职业 道德 方面 的其他 责任 。
我们相 信， 我 们获 取的 审 计证据 是充 分、 适 当的， 为发表 审计 意见
提供了 基础 。
其他信 息 东 方 永 熙 18 个 月 基 金 的 基 金 管 理 人 东 方 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司
（以下 简称 基金 管理 人 ） 对其他 信息 负责 。 其他 信 息包括 年度 报告
中涵盖 的 信 息， 但不 包括 财务报 表和 我们 的审 计报 告。
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
基金管 理人 负责 按照 企业 会计准 则的 规定 编制 财务 报表， 使其 实现
公允反 映， 并 设计、 执 行 和维护 必要 的内 部控 制， 以使财 务报 表不东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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责任
存在由 于舞 弊或 错误 导致 的重大 错报 。
在编制 财务 报表 时， 基金 管理人 负责 评估 东方 永熙 18 个月 基金的
持续经 营能 力 ， 披 露与 持续 经营相 关的 事项 ， 并运 用持 续经营 假设 ，
除非计 划进 行清 算、 终止 运营或 别无 其他 现实 的选 择。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ：
（1）识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。
（2）了解与审计相关 的内 部控 制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。
（3）评价基金管理人 选用 会计政策的恰当性和 作出 会计估计及相
关披露 的合 理性 。
（4）对基金管理人使 用持 续经营假设的恰当性 得出 结论。同时，
根据获 取的 审计 证据 ，就 可能导 致对 东方 永熙 18 个 月基金 持续 经
营 能 力 产 生 重 大 疑 虑 的 事 项 或 情 况 是 否 存 在 重 大 不 确 定 性 得 出 结
论。 如果 我们 得出 结论 认 为存在 重大 不确 定性 ， 审 计准则 要求 我们
在审计 报告 中提 请报 表使 用者注 意财 务报 表中 的相 关披露 ； 如 果披
露不充 分 ， 我 们应 当发 表 非无保 留意 见 。 我 们的 结 论基于 截至 审计
报告日 可获 得的 信息 。 然 而 ， 未来 的事 项或 情况 可 能导致 东方 永熙
18 个 月基 金不 能持 续经 营 。
（5） 评 价财 务报 表的 总体 列报、 结构 和内 容 （包 括 披露） ， 并评 价
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。
我们与 基金 管理 人就 计划 的审计 范围 、 时 间安 排和 重 大审计 发现 等
事项进 行沟 通， 包括 沟通 我 们在审 计中 识别 出的 值得 关注的 内部 控
制缺陷 。
会计师 事务 所的 名称
立信会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙）
注册会 计师 的姓 名 朱锦梅
赵立卿
会计师 事务 所的 地址 北京市 海淀 区西 四环 中 路16 号院 7 号楼 10 层
审计报 告日 期 2018 年3 月 28 日
东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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§7 年度财 务报表
7.1 资产 负债表
会计主 体： 东方 永 熙18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
报告截 止日 ： 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年12 月31 日
资 产：
银行存 款 1,874,343.41 202,495,279.26
结算备 付金 1,860,274.26 -
存出保 证金 22,695.70 -
交易性 金融 资产 313,081,892.52 -
其中： 股票 投资 4,433,595.40 -
基金投 资 - -
债券投 资 308,648,297.12 -
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 5,937,422.44 54,621.86
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 322,776,628.33 202,549,901.12
负债和所有者权益
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年12 月31 日
负 债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 114,599,763.40 -
应付证 券清 算款 1,404,555.81 -
应付赎 回款 - -
应付管 理人 报酬 139,871.04 17,704.79
应付托 管费 34,967.77 4,426.20
应付销 售服 务费 869.36 110.47
应付交 易费 用 32,894.18 - 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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应交税 费 - -
应付利 息 85,938.07 -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 250,000.00 -
负债合 计 116,548,859.63 22,241.46
所有者权益：
实收基 金 202,495,679.26 202,495,679.26
未分配 利润 3,732,089.44 31,980.40
所有者 权益 合计 206,227,768.70 202,527,659.66
负债和 所有 者权 益总 计 322,776,628.33 202,549,901.12
注 ： ① 报告 截止 日2017 年12 月31 日， 东 方永 熙18 个 月定 期开 放债 券A 基 金份额 净 值1.0185
元，基 金份 额总 额 199,968,857.24 份； 东方 永 熙 18 个 月定 期开 放债 券 C 基 金份额 净 值 1.0144
元 ， 基 金 份 额 总 额 2,526,822.02 份 。 东 方 永 熙 18 个 月 定 期 开 放 债 券 份 额 总 额 合 计 为
202,495,679.26 份。
② 本基 金基 金合 同 于2016 年12 月 27 日 生效 ， 上年度 为不 完整 会计 年度 ，下同 。
7.2 利润表
会计主 体： 东方 永 熙18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年12
月 31 日
上年度可比期间
2016 年 12 月27 日(基金合同
生效日)至 2016 年12 月31 日
一、收入 7,023,193.69 54,621.86
1.利息 收入 9,571,815.04 54,621.86
其中： 存款 利息 收入 1,299,871.74 54,621.86
债券利 息收 入 5,557,002.79 -
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 2,714,940.51 -
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） -522,908.32 -
其中： 股票 投资 收益 -55,106.42 -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -468,102.90 -
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 301.00 - 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
-2,025,713.03 -
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
- -
减：二、费用 3,323,084.65 22,641.46
1．管 理人 报酬 1,642,881.15 17,704.79
2．托 管费 410,720.37 4,426.20
3．销 售服 务费 10,229.60 110.47
4．交 易费 用 163,265.37 -
5．利 息支 出 799,878.69 -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 799,878.69 -
6．其 他费 用 296,109.47 400.00
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “-”
号填列）
3,700,109.04 31,980.40
减：所 得税 费用 - -
四、 净利润 （净亏损以 “-”号
填列）
3,700,109.04 31,980.40
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 东方 永 熙18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
202,495,679.26 31,980.40 202,527,659.66
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 净
利润）
- 3,700,109.04 3,700,109.04
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - - 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
202,495,679.26 3,732,089.44 206,227,768.70
项目
上年度可比期间
2016 年12 月 27 日(基金合同生效日)至2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
202,495,679.26 - 202,495,679.26
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值 变 动数 （ 本期 净
利润）
- 31,980.40 31,980.40
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
202,495,679.26 31,980.40 202,527,659.66
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署 ：
______ 刘鸿 鹏______
______ 刘 鸿鹏______
____ 肖向 辉____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金基 本情 况
东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 （以 下简称 “本 基金 ”） 根据2016 月9 月26
日中国 证监 会《 关于 准予 东方永 熙 18 个 月定 期开 放 债券型 证券 投资 基金 注册 的批复 》 （ 证监 许可
[2016]2200 号 ） 的 核准， 由基金 发起 人东 方基 金管 理有限 责任 公司 依照 《中 华 人民 共和 国证 券 投东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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资基金 法》 和《 东方 永熙 18 个月 定期 开放 债券 型证 券投资 基金 基金 合同 》自2016 年 11 月 21 日
至2016 年12 月23 日公 开 募集设 立。 本基 金为 债券 型证券 投资 基金 ， 首 次设 立募集 不包 括认 购资
金利息 共募 集202,311,216.45 元人 民币 ， 业 经瑞 华 会计师 事务 所 （特 殊普 通合 伙） “瑞 华验 字[2016]
第01300045 号 ”验 资报 告 验证。 经向 中国 证监 会备 案， 《 东方 永熙 18 个 月定 期开放 债券 型证 券投
资 基 金 基 金 合 同 》 于 2016 年 12 月 27 日 正 式 生 效 ， 基 金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为
202,495,679.26 份 基金 单 位，其 中认 购资 金利 息折 合 184,462.81 份 基金 单 位。本 基金 基金 管理
人为东 方基 金管 理有 限责 任公司 ，基 金托 管人 为中 国农业 银行 股份 有限 公司 。
根据 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法 》 和 《东 方 永熙 18 个 月定 期开 放债 券 型证券 投资 基金
基金合同》的 有关规定 ， 本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依 法发行上
市的股 票 （ 包括 中小 板、 创业板 及其 他经 中国 证监 会核准 上市 的股 票） 、 债券 （包括 国债、 地方 政
府债、中央银 行票据、 金 融债、企业债 、公司债 、 中期票据、短 期融资券 、 超短期融资 券、次级
债券、 可转 换债 券、 分离 交易的 可转 换 债 券） 、银 行 存款、 债券 回购 、同 业存 单、货 币市 场工 具、
权证、 资产 支持 证券 、 国 债 期货以 及法 律法 规或 中国 证监会 允许 基金 投资 的其 他金融 工具(但 须符
合中国 证监 会相 关规 定) 。
本基金可投资 于股票和 权 证，可持有因 可转债转 股 所形成的股票 、因所持 股 票所派发的权 证
及因投 资可 分离 债券 而产 生的权 证等 。
如法律法规或 监管机构 以 后允许基金投 资其他品 种 ，基金管理人 在履行适 当 程序后，可以 将
其纳入 投资 范围 。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本基金 的会 计报 表按 照财 政部 2006 年 2 月 15 日 颁布的 《企 业会 计准 则 — 基本准 则》 和 38
项具体会计准 则、其 后 颁 布的企业会计 准则应用 指 南、企业会计 准则解释 以 及其他相关 规定（以
下合称 “企 业会计准 则 ” ） 、中国证券 业协会制 定的 《证券投资 基金会计 核算 业务指引》 、 中国证
监会颁布的 《关于证 券投 资基金执行< 企业会计 准则> 估值业务及 份额净值 计价 有关事项的 通知》 、
《证券 投资 基金 信息 披露 管理办 法》 、 《证 券投 资基 金信息 披露 内容 与格 式准 则第 2 号— 年度 报 告
的内容 与格 式》 、 《证 券投 资基金 信息 披 露 XBRL 模板第 3 号 —年 度报 告和 半年 度报告 》 、 《 证券 投资
基金信 息披 露编 报规 则 第 3 号— 会计 报表 附注 的编 制及披 露》 及中 国证 监会 颁布的 其他 相关 规定
编制。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金编制的 财务报表 符 合《企业会计 准则》及 其 他有关规定要 求，真实 、 完整地反映了 本东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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基金2017 年12 月 31 日 的 财务状 况以 及 2017 年度 的 经营成 果和 基金 净值 变动 情况。
7.4.4 重 要会 计政 策和会 计估 计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 的会 计年 度为 公历 每年1 月1 日至 12 月31 日。 本 会计 期间 为2017 年1 月1 日至 2017
年12 月31 日。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 核算 以人 民币 为记 账本位 币。 记账 单位 为人 民币元 。
7.4.4.3 金 融资 产和 金融 负债 的分类
金融工 具， 是指 形成 本基 金的金 融资 产， 并形 成其 他单位 的金 融负 债或 权益 工具的 合同 。
1. 金融 资产 的分 类
金融资产应当 在初始确 认 时划分为以下 四类： （1 ） 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的
金融资产； （2 ）持有至 到 期投资； （3 ） 贷款和应 收 款项； （4）可 供出售金 融 资产。金融 资产的 分
类取决 于本 基金 对金 融资 产的持 有意 图和 持有 能力 。
本基金目前持 有的以公 允 价值计量且其 变动计入 当 期损益的金融 资产包括 股 票投资、债券 投
资、同业存 单和衍生 工具( 主要为权证 投资)。除 衍生 工具所产生 的金融资 产在 资产负债表 中以衍
生金融资产列 示外，其 他 以 公允价值计 量且其公 允 价值变动计入 损益的金 融 资产在资产 负债表中
以交易 性金 融资 产列 示。
本基金 持有 的其 他金 融资 产包括 银行 存款 、买 入返 售金融 资产 和各 类应 收款 项等。
本基金 目前 暂无 金融 资产 分类为 可供 出售 金融 资产 及持有 至到 期投 资。
2. 金融 负债 的分 类
金融负债应当 在初始确 认 时划分为以下 两类： （1 ） 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的
金融负 债； （2） 其他 金融 负债。
本基金 持有 的其 他金 融负 债包括 卖出 回购 金融 资产 款和各 类应 付款 项等 。
本基金 目前 暂无 金融 负债 分类为 以公 允价 值计 量且 其变动 计入 当期 损益 的金 融负债 。
7.4.4.4 金融 资 产和 金融 负债 的初始 确认 、后续 计量 和终止 确认
金融资产或金 融负债于 本 基金成为金融 工具合同 的 一方时，于交 易日按取 得 时的公允价值 作
为初始 确认 金额 。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 的股票、债券 、同业存 单 以及不作为有 效东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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套期工具的衍 生工具等 ， 取得时发生的 相关交易 费 用计入当期损 益；支付 的 价款中包含 已宣告但
尚未发放的现 金股利或 债 券起息日或上 次除息日 至 购买日止的利 息，单独 确 认为应收项 目。应收
款项和 其他 金融 负债 的相 关交易 费用 计入 初始 确认 金额。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 按照公允价值 进行后续 计 量 ，期间取得 的
利息或现金股 利，应当 确 认为当期收益 。应收款 项 和其他金融负 债采用实 际 利率法，以 成本进行
后续计 量， 在摊 销时 产生 的利得 或损 失， 应当 确认 为当期 收益 。
当收取某项金 融资产现 金 流量的合同权 利已终止 或 该金融资产所 有权上几 乎 所有的风险和 报
酬已转移时， 终止确认 该 金融资产；金 融负债的 现 时义务全部或 部分已经 解 除的，终止 确认该金
融负债或其一 部分。处 置 该金融资产或 金融负债 时 ，其公允价值 与初始入 账 金额之间的 差额应确
认为投 资收 益， 同时 调整 公允价 值变 动收 益。
本基金 主要 金融 工具 的成 本计价 方法 具体 如下 ：
（1） 股票 投资
股票投 资 成 本按 交易 日股 票的公 允价 值入 账， 相关 交易费 用直 接计 入当 期损 益。
因股权分置改 革而获得 的 非流通股股东 支付的现 金 对价，于股权 分置实施 复 牌日冲减股票 投
资成本；股 票持有期 间获 得的股票股 利(包括送 红股 和公积金转 增股本)以 及因 股权分置改 革而获
得的股 票， 于除 息日 按股 权登记 日持 有的 股数 及送 股或转 增比 例， 计算 确定 增加的 股票 数量 。
卖出股 票于 交易 日确 认股 票投资 收益 。卖 出股 票按 移动加 权平 均法 结转 成本 。
（2） 债券 投资
买入债券于交 易日确认 为 债券投资。债 券投资成 本 按债券的公允 价值入账 ， 相关交易费用 直
接计入 当期 损益 ， 上 述公 允 价值不 包含 债券 起息 日或 上次除 息日 至购 买日 止的 利息( 作为 应收 利息
单独核 算) 。
配售及认购新 发行的分 离 交易可转债， 于实际取 得 日按照估值方 法对分离 交 易可转债的认 购
成本进 行分 摊， 确认 应归 属于债 券部 分的 成本 。
买入零息债券 视同到期 一 次还本付息的 附息债券 ， 根据其发行价 、到期价 和 发行期限推算 内
含报酬 率后 ，逐 日确 认债 券利息 收入 。
卖出债 券于 交易 日确 认债 券投资 收益 。卖 出债 券按 移动加 权平 均法 结转 成本 。
（3） 权证 投资
权证投 资于 交易 日按 公允 价值入 账， 相关 交易 费用 直接计 入当 期损 益。
获赠的权证(包 括配股权 证)，在除权日按 照持有的 股 数及获赠比例 ，计算确 定 增加的权证 数
量，成 本为 零。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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配售及认购新 发行的分 离 交易可转债而 取得的权 证 ，于实际取得 日按照估 值 方法对分离交 易
可转债 的认 购成 本进 行分 摊，确 认应 归属 于权 证部 分的成 本。
卖出权 证于 交易 日确 认权 证投资 收益 。卖 出权 证的 成本按 移动 加权 平均 法结 转。
（4） 分离 交易 可转 债
申购新发行的 分离交易 可 转债于获得日 ，按可分 离 权证公允价值 占分离交 易 可转债全部公 允
价值的比例将 购买分离 交 易可转债实际 支付全部 价 款 的一部分确 认为权证 投 资成本，按 实际支付
的全部 价款 扣减 可分 离权 证确定 的成 本确 认债 券成 本。
上市后 ，上 市流 通的 债券 和权证 分别 按上 述（2） 、 （3）中 相关 原 则 进行 计算 。
（5） 买入 返售 金融 资产
买入返售金融 资产为本 基 金按照返售协 议约定先 买 入再按固定价 格返售证 券 等金融资产所 融
出的资 金。
买入返 售金 融资 产按 交易 日应支 付或 实际 支付 的全 部价款 入账 ， 相 关交 易费 用 计入初 始成 本。
买入返 售金 融资 产于 返售 到期日 按账 面余 额结 转。
（6） 卖出 回购 金融 资产 款
卖出回购金融 资产款为 本 基金按照回购 协议先卖 出 再按固定价格 买入票据 、 证券等金融资 产
所融入 的资 金。
卖出回 购金 融资 产款 于交 易日按 照应 收或 实际 收到 的金额 入账 ， 相 关交 易费 用 计入初 始成 本。
卖出回 购金 融资 产款 于回 购到期 日按 账面 余额 结转 。
（7） 同业 存单
同业存单视同 到期一次 还 本付息的附息 债券，根 据 其发行价、到 期价和发 行 期限推算内含 报
酬率后 ，逐 日确 认债 券利 息收入 。
7.4.4.5 金 融资 产和 金融 负债 的估值 原则
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为权证投资)按 如下原则 确 定公允价值 并
进行估 值：
存在活跃市场 的金融工 具 按其估值日的 市场交易 价 格确定公允价 值；估值 日 无交易，但最 近
交易日后经济 环境未 发 生 重大变化且证 券发行机 构 未发生影响证 券价格的 重 大事件的， 按最近交
易日的 市场 交易 价格 确定 公允价 值。
存在活跃市场 的金融工 具 ，如估值日无 交易且最 近 交易日后经济 环境发生 了 重大变化，参 考
类似投 资品 种的 现行 市价 及重大 变化 等因 素， 调整 最近交 易市 价以 确定 公允 价值。
当金融工具不 存在活跃 市 场，采用市场 参与者普 遍 认同且被以往 市场实际 交 易价格验证具 有东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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可靠性的估值 技术确定 公 允价值。估值 技术包括 参 考熟悉情况并 自愿交易 的 各方最近进 行的市场
交易中使用的 价格、参 照 实质上相同的 其他金融 工 具的当前公允 价值、现 金 流量折现法 和期权定
价模型 等 。 采 用估 值技 术 时， 尽可 能最 大程 度使 用 市场参 数 ， 减 少使 用与 本 基金特 定相 关的 参数 。
有充足理由表 明按以上 估 值原则仍不能 客观反映 相 关投资品种的 公允价值 的 ，基金管理公 司
根据具 体情 况与 托管 银行 进行商 定， 按最 能恰 当反 映公允 价值 的价 格估 值。
国家有 最新 规定 的， 按其 规定进 行估 值。
具体投 资品 种的 估值 方法 如下：
（1） 股票 投资
交易所 上市 流通 的股 票以 其估值 日在 证券 交易 所挂 牌的收 盘价 为公 允价 值。
本基金 对于 长期 停牌 股票 ，根据 2017 年 9 月 5 日 中国证 监会 发布 的【2017 】13 号 文《 中国
证监会关于证 券投资基 金 估值业务的指 导意见》 内 容 ：如经济环 境发生重 大 变化或证券 发行人发
生影响 证券 价格 的重 大事 件， 使 潜在 估值 调整 对前 一估值 日的 基金 资产 净值 的影响 在 0.25 ％以 上
的，应 对估 值进 行调 整并 确定公 允价 ，如 指数 收益 法。
由于上市公司 送股、转 增 股、配股和公 开增发新 股 等形成的流通 暂时受限 制 的股票投资， 按
估值日 在交 易所 挂牌 的同 一股票 的收 盘价 估值 。
首次公开发行 但未上市 的 股票采用估值 技术确定 公 允价值，在估 值技术难 以 可靠计量公允 价
值的情况下， 按成本估 值 。首次公开发 行有明确 锁 定期的股票， 于同一股 票 上市后按交 易所上市
的同一 股票 的市 场交 易收 盘价作 为公 允价 值。
非公开 发行 有明 确锁 定期 的股票 ，按 监管 机构 或行 业协会 有关 规定 确定 公允 价值。
（2） 债券 投资
①证券交易所 上市实行 净 价交易的债券 按第三方 估 值机构提供的 相应品种 当 日的估值净价 估
值。
②证券交易所 上市未实 行 净价交易的债 券按估值 日 收盘价减去债 券收盘价 中 所含的债券应 收
利息( 自债 券计 息起 始日 或 上一起 息日 至估 值当 日的 利息) 得到 的净 价 进 行估 值 。
③发行 未上 市流 通的 债券 ，按成 本估 值。
④同一 债券 同时 在两 个或 两个以 上市 场交 易的 ，按 债券所 处的 市场 分别 估值 。
⑤在全国银行 间债券市 场 交易的债券， 采用估值 技 术确定公允价 值。在估 值 技术难以可靠 计
量公允 价值 的情 况下 ，按 成本计 量。
（3） 权证 投资
①证券 交易 所上 市流 通的 权证以 其估 值日 在证 券交 易所上 市的 收盘 价估 值。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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②首次发行但 尚未上市 的 权证在上市交 易前，采 用 估值技术确定 公允价值 ； 在估值技术难 以
可靠计 量公 允价 值的 情况 下，按 成本 计量 。
③因持 有股 票而 享有 的配 股权， 以及 停止 交易 但未 行权的 权证 ， 采 用估 值技 术确定 公允 价 值 。
④因认购或获 配新发行 的 分离交易可转 债而取得 的 债券和权证， 上市日前 ， 分别按照中国 证
券业协会公布 的债券报 价 和权证报价确 定当日债 券 和权证的估值 ；自上市 日 起，上市流 通的债券
和权证 分别 按上 述相 关原 则进 行 估值 。
（4） 资产 支持 证券 等其 他 有价证 券按 国家 有关 规定 进行估 值。
（5） 同业 存单 根据 其交 易 场所 ， 采 用相 应的 估值 技 术确定 公允 价值 。 在估 值 技术难 以可 靠计
量公允 价值 的情 况下 ，按 成本计 量。
7.4.4.6 金 融资 产和 金融 负债 的抵销
当本基 金具 有抵 销已 确认 金融资 产和 金融 负债 的法 定权利 ， 且 该种 法定 权利 现 在是可 执行 的，
同时本基金计 划以净额 结 算或同时变现 该金融资 产 和清偿该金融 负债时， 金 融资产和金 融负债以
相互抵销后的 金额在资 产 负债表内列示 。除此以 外 ，金融资产和 金融负债 在 资产负债表 内分别列
示，不 予相 互抵 销。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金单位总额所 对应的金 额 。由于申购、 赎回、转 换 以及分红再投 资
引起的 实收 基金 的变 动分 别于基 金相 关活 动确 认日 认列。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金指 申购、赎 回 、转入、转出 及红利再 投 资等事项导致 基金份额 变 动时，相关款 项
中包含的未 分配利润 。根 据交易申请 日利润分 配(未 分配利润)已 实现与未 实现 部分各自占 基金净
值的比例，损 益平准金 分 为已实现损益 平准金和 未 实现损益平准 金。损益 平 准金于基金 申购确认
日或基 金赎 回确 认日 认列 ，并于 月末 全额 转入 利润 分配( 未分 配利 润)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计 量
（1） 利息 收入
存款利 息收 入按 存款 的本 金与适 用利 率逐 日计 提。
债券利息收入 在持有债 券 期内，按债券 的票面价 值 和票面利率计 算的利息 扣 除适用情况下 由
债券发行企业 代扣代缴 的 个人所得税后 的净额， 逐 日确认债券利 息收入。 贴 息债及同业 存单视同
到期一次性还 本付息的 附 息债，根据其 发行价、 到 期价和发行期 限推算内 含 票面利率后 ，逐日确
认债券 利息 收入 。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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买入返售金融 资产收入 按 买入返售金融 资产的摊 余 成本在返售期 内以实际 利 率法逐日计提 ，
若合同 利率 与实 际利 率差 异较小 ，则 采用 合同 利率 计算确 定利 息收 入。
（2） 投资 收益
股票投 资收 益为 卖出 股票 交易日 的成 交总 额扣 除应 结转的 股票 投资 成本 的差 额确认 。
债券投资收益 于交易日 按 卖出债券交易 日的成交 总 额扣除应结转 的债券投 资 成本与应收利 息
(若有) 后的 差额 确认 。
同业存单投资 收益于交 易 日按卖出同业 存单交易 日 的成交总额扣 除应结转 的 债券投资成本 与
应收利 息（ 若有 ）后 的差 额确认 。
衍生工 具投 资收 益为 交易 日的成 交总 额扣 除应 结转 的衍生 工具 投资 成本 后的 差额确 认。
股利收入于除 息日按上 市 公司宣告的分 红派息比 例 计算的金额扣 除由上市 公 司代扣代缴的 个
人所得 税后 的净 额确 认。
（3） 公允 价值 变动 损益
公允价值变动 损益系本 基 金持有的采用 公允价值 模 式计量的交易 性金融资 产 、交易性金融 负
债等公允价值 变动形成 的 应计入当期损 益的利得 或 损失，并于相 关金融资 产 或金融负债 卖出或到
期时转 出计 入投 资收 益。
（4） 其他 收入
其他收入在主 要风险和 报 酬已经转移给 对方，经 济 利益很可能流 入且金额 可 以可靠计量时 确
认。
7.4.4.10 费 用的 确认 和计 量
（1） 基金 管理 费按 前一 日 的基金 资产 净值 的0.80% 的年费 率逐 日计 提并 确认 。
（2） 基金 托管 费按 前一 日 的基金 资产 净值 的0.20% 的年费 率逐 日计 提并 确认 。
（3） 基金 销售 服务 费按 前 一日 C 类基 金份 额的 基金 资产净 值 的0.40% 年 费率 计提并 确认 。
（4） 卖出 回购 金融 资产 利 息支出 ， 按卖 出回 购金 融 资产的 摊余 成本 及实 际利 率 （ 当实 际利 率
与合同 利率 差异 较小 时， 也可以 用合 同利 率） 在回 购期内 逐日 计提 并确 认。
（5） 交易 费用
进行股票、债 券、同业 存 单及权证等交 易过程中 产 生的交易费用 ，在发生 时 按照确定的金 额
计入交 易费 用。
（6） 其他 费用
其他费用系根 据有关法 规 及相应协议规 定，按实 际 支出金额，列 入当期基 金 费用。如果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 四位的 ，则 采用 待摊 或预 提的方 法。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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7.4.4.11 基 金 的收 益分配 政策
1 、 在 符合 有关 基金 分红 条 件的 前 提下 ， 本基 金每 年 收益分 配次 数最 多 为6 次 ， 每 次收 益分 配
比例不 得低 于该 次可 供分 配利润 的 10% ， 若《 基金 合同》 生效 不 满3 个 月可 不进行 收益 分配 ；
2 、本 基金 收益 分配 方式 为 现金分 红；
3 、 基 金收 益分 配后 基金 份 额净值 不能 低于 面值 ， 即 基金收 益分 配基 准日 的基 金份额 净值 减去
每单位 基金 份额 收益 分配 金额后 不能 低于 面值 ；
4 、同 一类 别的 每一 基金 份 额享有 同等 分配 权；
5 、 分 红权 益登 记日 申请 申 购的基 金份 额不 享受 当次 分红， 分红 权益 登记 日申 请赎回 的基 金份
额享受 当次 分红 ；
6 、法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从 其 规定 。
7.4.4.12 其 他重 要的 会计 政策 和会计 估计
本报告 期本 基金 无其 他需 要披露 的重 要会 计政 策和 会计估 计。
7.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 估计 变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金 在本 报告 期无 需说 明的重 大会 计差 错更 正。
7.4.6 税项
根 据 财 政 部 、 国 家 税 务 总 局 财 税[2004]78 号 《 关 于 证 券 投 资 基 金 税 收 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2005]103 号《 关 于 股权 分置试 点改 革有 关税 收政 策问题 的通 知》 、财 税[2008]1 号 《关 于企 业所
得税若干优惠 政策的通 知》 、财税[2012]85 号《关 于 实施上市公司 股息红利 差 别化个人所得 税政
策有关 问题 的通 知》 、 财 税[2015]101 号 《 关于 上市 公 司股息 红利 差别 化个 人所 得税政 策有 关问 题
的通知 》 、 财 税[2016]36 号 《关 于全 面推 开营 业税 改 征增值 税试 点的 通知 》 、 财 税[2016]46 号 《 关
于进一步明确 全面推开 营 改增试点金融 业 有关政 策 的通知 》 、财税[2016]70 号《关于金融 机构同
业往来 等增 值税 政策 的补 充通知 》 、 财税[2016]140 号 《财 政部 、 国 家税 务总 局关于 明确 金融 、 房
地产开发、教 育辅助服 务 等增值税政策 的通知》 及 其他相关财税 法规和实 务 操作，主要 税项列示东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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如下：
1、于 2016 年5 月1 日 前 ， 以 发行 基金 方式 募集 资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不 征收 营业 税。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自2016 年 5 月 1 日起，
金融业由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金管理人运 用基金买 卖 股票、债券 的转让收
入免征增值 税 ，对国债 、 地方政府债以 及金融同 业 往来利息收入 亦免征增 值 税，存款利 息收入不
征收增 值税 。
根据规 定， 基金 产品 运营 过 程中 发生 的增 值税 应税 行为， 以基 金产 品管 理人 为增值 税纳 税 人 。
2 、 对基 金从 证券 市场 中取 得的收 入， 包括 买卖 股票 、 债券 的差 价收 入， 股 票 的股息 、 红 利收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
3 、 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税 。 对 基金 从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得 ， 持 股期 限 在1 个 月 以内 （ 含 1 个 月 ） 的 ，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所 得 额； 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 （含1 年） 的， 暂减 按 50%
计入应 纳税 所得 额 ； 持 股 期限超 过1 年的 ， 暂免 征 收个人 所得 税 。 对 基金 持 有的上 市公 司限 售股 ，
解禁后取得的 股息、红 利 收入，按照上 述规定计 算 纳税，持股时 间自解禁 日 起计算；解 禁前取得
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减按 50% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
4 、基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
5 、 基 金作 为流 通股 股东 在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金等 对价
暂免征 收印 花税 、企 业 所 得税和 个人 所得 税。
7.4.7 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
东北证 券股 份有 限公 司 本基金 管理 人股 东、 销售 机构
东方基 金管 理有 限责 任公 司 本基金 管理 人、 注册 登记 机构、 直销 机构
中国农 业银 行股 份有 限公 司 本基金 托管 人、 销售 机构
渤海国 际信 托股 份有 限公 司 本基金 管理 人股 东
河北省 国有 资产 控股 运营 有限公 司 本基金 管理 人股 东
东方汇 智资 产管 理有 限公 司 本基金 管理 人下 属子 公司
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
下述关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。
7.4.8.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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7.4.8.1.1 股 票交 易
8
本报 告期 及上 年度 可 比期间 ，本 基金 未通 过关 联方交 易 单 元进 行股 票交 易。
7.4.8.1.2 债 券交 易
本 报告 期及 上年 度可 比期间 ，本 基金 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
7.4.8.1.3 债 券回 购交 易
本 报告 期及 上年 度可 比期间 ，本 基金 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券回 购交易 。
7.4.8.1.4 权 证交 易
本 报告 期及 上年 度可 比期间 ，本 基金 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金
本报告期 及上年度 可 比期间，本基 金未发生 与 关联方的佣金 费用，期 末 无应支付关 联方的佣
金。
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2016 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,642,881.15 17,704.79
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
853,020.35 9,639.84
注 ：① 计提 标准 ：本 基金管 理费 按前 一日 的基 金资产 净值 的0.80% 的年 费率计 算。
管理费 的计 算方 法如 下：
H= E×0 .80% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 付的 基金 管理费
E 为前 一日 的基 金资 产净值
② 计 提方式与 支付方 式：基金管理 费每日计 算 ，逐日累计至 每月月末 ， 按月支付，由 基金管
理人向基金托 管人发送 基 金管理费划款 指令，基 金 托管人复核后 于次月前 五 个工作日内 从基金财
产中一 次性 支付 给基 金管 理人。 若遇 法定 节假 日、 公休假 等， 支付 日期 顺延 。
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
第 33 页 共 47 页
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年 12
月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年12 月 27 日( 基金 合同生 效
日)至2016 年 12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
410,720.37 4,426.20
注 ：① 计提 标准 ：本 基金的 托管 费按 前一 日基 金资产 净值 的0.20% 的年 费率计 提。
托管费 的计 算方 法如 下：
H= E×0 .20% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金托管 费
E 为前 一日 的基 金资 产净值
② 计 提方式与 支付方 式：基金托管 费每日计 算 ，逐日累计至 每月月末 ， 按月支付，由 基金管
理人向基金托 管人发送 基 金托管费划款 指令，基 金 托管人复核后 于次月前 五 个工作日内 从基金财
产中一 次性 支取 。若 遇法 定节假 日、 公休 日等,支 付 日期顺 延。
7.4.8.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获 得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
东方永 熙18 个月 定
期开放 债 券A
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券C
合计
东方基 金管 理有 限责 任
公司
- 126.18 126.18
合计 - 126.18 126.18
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 12 月 27 日( 基金 合同生 效日)至2016 年 12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
东方永 熙18 个月 定
期开放 债 券A
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券C
合计
东方基 金管 理有 限责 任
公司
- 110.44 110.44
合计 - 110.44 110.44
注 ：① 计提 标准 ：本 基金销 售服 务费 按前 一 日C 类基 金资 产净 值的0.40% 年费率 计提 。
销 售服 务费 的计 算方 法如下 ：
H＝ E×0 .40% ÷ 当 年天 数
H 为C 类基 金份 额每 日 应计提 的销 售服 务费
E 为C 类基 金份 额前 一 日基金 资产 净值 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
第 34 页 共 47 页
② 计提 方式 与支 付方 式 ： 基 金销 售服 务费 每日 计 提， 逐日 累计 至每 月月 末 ， 按 月支 付 。 由 基金
管理人向基金 托管人发 送 基金销售服务 费划付指 令 ，经基金托管 人复核后 于 次 月首日起 五个工作
日内从基金财 产中一次 性 划出，由登记 机构代收 ， 登记机构收到 后按相关 合 同规定支付 给基金销
售机构 。 若 遇法 定节 假日 、公休 日等 ，支 付日 期顺 延。
7.4.8.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易
单位 ：人 民币 元
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年12 月31 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收 入 交易金 额 利息支 出
中 国 农 业 银 行 股
份有限公司
117,479,650.00 9,802,160.00 - - - -
上年度 可比 期间
2016 年 12 月 27 日( 基金 合同生 效日)至2016 年 12 月 31 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收 入 交易金 额 利息支 出
中 国 农 业 银 行 股
份有限公司
- - - - - -
7.4.8.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况
7.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
本 报告 期及 上年 度可 比期间 ，本 基金 管理 人未 运用固 有资 金投 资本 基金 。
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
本 报告 期末 及上 年度 末，除 基金 管理 人之 外的 其他关 联方 未投 资本 基金 。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年 12 月 27 日( 基金 合同生 效日)
至 2016 年12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国农业银行股份
有限公司
1,874,343.41 65,603.80 12,495,279.26 12,399.64
东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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7.4.8.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况
本 报告 期及 上年 度可 比期间 ，本 基金 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 的证 券。
7.4.9 期 末（2017 年12 月31 日 ）本基 金持有 的流 通受限 证券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
本 报告 期末 本基 金未 持有因 认购 新发/增 发证 券 而于期 末持 有的 流通 受限 证券。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末
估值单 价
复牌
日期
复牌
开盘单 价
数量（ 股 ）
期末
成本总 额
期末估值
总额
备注
002130
沃尔
核材
2017 年
12 月25
日
重大
事项
5.76
2018 年
1 月 10
日
6.15 1,000 6,620.00 5,760.00 -
7.4.9.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券
7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购
截 至本 报告 期 末2017 年12 月31 日止 ， 本 基金 未 持有在 银行 间市 场正 回购 交易中 作为 抵押 的
债券。
7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购
截至本 报告 期 末2017 年12 月 31 日 止， 本 基金 未持 有在交 易所 市场 正回 购交 易中作 为抵 押的
债券。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
截至本年度报 告报出日 ， 本基金无需要 披露的有 助 于理解和分析 会计报表 需 要说明的其他 事
项。
§8 投资组 合报告
8.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 权益投 资 4,433,595.40 1.37
其中： 股票 4,433,595.40 1.37 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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2
基金投 资
- -
3 固定收 益投 资 308,648,297.12 95.62
其中： 债券 308,648,297.12 95.62
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 3,734,617.67 1.16
8 其他各 项资 产 5,960,118.14 1.85
9 合计 322,776,628.33 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例（％ ）
A
农、林 、牧 、渔 业 - -
B
采矿业 - -
C
制造业 4,391,035.00 2.13
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E
建筑业 - -
F
批发和 零售 业 - -
G
交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H
住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
18,550.40 0.01
J
金融业 24,010.00 0.01
K
房地产 业 - -
L
租赁和 商务 服务 业 - -
M
科学研 究和 技术 服务 业 - -
N
水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O
居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P
教育 - -
Q
卫生和 社会 工作 - - 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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R
文化、 体育 和娱 乐业 - -
S
综合 - -
合计 4,433,595.40 2.15
8.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明
细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600967 内蒙一 机 278,500 3,355,925.00 1.63
2 601766 中国中 车 85,000 1,029,350.00 0.50
3 600845 宝信软 件 1,000 18,540.00 0.01
4 002142 宁波银 行 1,000 17,810.00 0.01
5 601998 中信银 行 1,000 6,200.00 0.00
6 002130 沃尔核 材 1,000 5,760.00 0.00
7 002131 利欧股 份 4 10.40 0.00
注： 投资者欲 了解本 报告期末基金 投资的所 有 股票明细，应 阅读登载 于 管理人网站的 年度报
告正文 。
8.4 报告期内股票投资组 合的重大变动
8.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600967 内蒙一 机 21,223,139.72 10.48
2 600435 北方导 航 6,072,101.00 3.00
3 601991 大唐发 电 6,067,559.00 3.00
4 600820 隧道股 份 4,095,062.00 2.02
5 000519 中兵红 箭 4,085,382.00 2.02
6 601611 中国核 建 3,685,500.00 1.82
7 002797 第一创 业 3,036,925.00 1.50
8 601800 中国交 建 2,000,365.00 0.99
9 601766 中国中 车 1,030,691.00 0.51 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
第 38 页 共 47 页
10 600406 国电南 瑞 897,840.00 0.44
11 002460 赣锋锂 业 85,290.00 0.04
12 603179 新泉股 份 49,920.00 0.02
13 603959 百利科 技 31,900.00 0.02
14 603421 鼎信通 讯 30,965.00 0.02
15 002273 水晶光 电 30,113.00 0.01
16 603738 泰晶科 技 29,134.00 0.01
17 300288 朗玛信 息 28,350.00 0.01
18 603027 千禾味 业 21,840.00 0.01
19 300388 国祯环 保 21,130.00 0.01
20 002728 特一药 业 20,560.00 0.01
注：①买 入包括基 金 二级市场上主 动的买入 、 新股、配股、 债转股、 换 股及行权等 获得的股
票。
②“ 买 入金 额 ” 按买 卖成交 金额 （成 交单 价乘 以成交 数量 ）填 列 ， 不考 虑相关 交易 费用 。
8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600967 内蒙一 机 17,957,466.54 8.87
2 601991 大唐发 电 6,292,913.00 3.11
3 600435 北方导 航 5,786,821.62 2.86
4 000519 中兵红 箭 4,298,659.12 2.12
5 600820 隧道股 份 3,895,964.14 1.92
6 601611 中国核 建 3,482,430.00 1.72
7 002797 第一创 业 3,115,140.00 1.54
8 601800 中国交 建 2,139,334.00 1.06
9 600406 国电南 瑞 849,107.00 0.42
10 002460 赣锋锂 业 68,097.00 0.03
11 603179 新泉股 份 35,946.00 0.02
12 603959 百利科 技 28,880.00 0.01
13 603421 鼎信通 讯 25,090.00 0.01
14 300288 朗玛信 息 24,844.00 0.01
15 300388 国祯环 保 24,030.00 0.01
16 002273 水晶光 电 23,670.00 0.01
17 603738 泰晶科 技 22,750.00 0.01
18 603027 千禾味 业 17,990.00 0.01 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
第 39 页 共 47 页
19 002728 特一药 业 17,650.00 0.01
20 600183 生益科 技 16,610.00 0.01
注：①卖 出主要指 二 级市场上主动 的卖出、 换 股、要约收购 、发行人 回 购及行 权等 减少的股
票。
②“ 卖 出金 额 ” 均按 买卖成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 52,823,162.72
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 48,310,264.42
注：①买 入包括基 金 二级市场上主 动的买入 、 新股、配股、 债转股、 换 股及行权等 获得的股
票，卖 出主 要指 二级 市场 上主动 的卖 出、 换股 、要 约收购 、发 行人 回购 及行 权等减 少的 股票 。
②“ 买 入股 票成 本 ” 、 “ 卖出 股票 收入 ”均 按 买卖成 交 金 额 （成 交单 价 乘以成 交数 量 ） 填 列，
不考虑 相关 交易 费用 。
8.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 242,636,066.00 117.65
5 企业短 期融 资券 51,908,800.00 25.17
6 中期票 据 13,941,000.00 6.76
7 可转债 （可 交换 债） 162,431.12 0.08
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 308,648,297.12 149.66
8.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排 序 的前五名债 券投资明
细
金额单 位： 人民 币元 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 011758094 17 汾 湖投 资
SCP001
160,000 15,985,600.00 7.75
2 011758093 17 昆 自来 水
SCP001
160,000 15,971,200.00 7.74
3 124456 13 闽 投债 160,000 15,968,000.00 7.74
4 112605 17 光线 01 160,000 15,848,000.00 7.68
5 1280133 12 乌 兰察 布债 150,000 15,673,500.00 7.60
8.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排 序 的前十名资 产支持证
券投资 明细
本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比 例大小排序的前五 名贵金属
投资明 细
本 报告 期末 本基 金未 持有贵 金属 。
8.9 期末按公允价值占基 金资产净 值比例大 小排 序 的前五名权 证投资明
细
本 报告 期末 本基 金未 持有权 证。
8.10 报 告 期 末本基 金投 资的 国债期 货交 易情况 说明
本报告 期末 本基 金未 持有 国债期 货。
8.11 投 资组合报告附注
8.11.1
本基金 所持 有利 欧股 份 （002131.SZ）于 2017 年 9 月12 日 对外 公告 了被 采取 行 政监管 措施 的
事宜。 利欧 集团 股份 有限 公司董 事会 于 2017 年 9 月 12 日 发布 公告 ，公 告称 ，近日 浙江 省证 监局
对公司 出具 了 《关 于对 利 欧集团 股份 有限 公司 采取 责令改 正措 施的 决定 》 （[2017]51 号） ， 因子 公
司上海智趣广 告有限公 司 、上海漫酷广 告 有限公 司 未严格按照企 业会计准 则 的规定核算 营业收入
和成本，同时 公司未及 时 对二级子公司 上海聚胜 万 合广告有限公 司的关联 方 借款履行关 联交易决东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
第 41 页 共 47 页
策程序 和信 息披 露义 务， 浙江省 证监 局对 公司 采取 责令改 正措 施。
本基金 决策 依据 及投 资程 序：
（1 ） 研 究 ： 本 基金 的投 资 研究主 要依 托于 公司 整体 的研究 平台 ， 由研 究部 负 责， 采用 自上 而
下和自下而上 相结合的 方 式。通过对全 球宏观经 济 形势、中国经 济发展趋 势 进行分析， 深入研究
国家宏观经济 走势、政 策 走向和利率变 化趋势； 通 过对信用利差 的分析判 断 ，可转债的 投资价值
分析等 ， 深入 研究 各类 债 券合理 的投 资价 值 。 在 全 面深入 研究 的基 础上 ， 提 出大类 资产 配置 建议 、
目标久 期建 议、 类属 资产 配置建 议等 。
（2 ） 资 产配 置决 策 ： 投 资 决策委 员会 依据 上述 研究 报告 ， 对 基金 的资 产配 置 比例 、 目 标久 期
设定等提出指 导性意见 。 基金经理基 于 投研部门 的 投资建议，根 据自己对 未 来一段时期 内宏观经
济走势的基本 判断，对 基 金资产的投资 ，制定月 度 资产配置和久 期设置计 划 ，并报投资 决策委员
会审批 ，审 批通 过， 方可 按计划 执行 。
（3） 组合 构建 ： 大类 资产 配置比 例范 围及 目标 久期 设定范 围确 定后 ， 基金 经 理参考 研究 员的
投资建议，结 合自身的 研 究判断，决定 具体的投 资 品种并决定买 卖时机 ， 其 中重大单项 投资决定
需经投 资总 监或 投资 决策 委员会 审批 。
（4） 交 易执 行： 交易 管理 部负责 具体 的交 易执 行， 依据基 金经 理的 指令 ， 制 定交易 策略 ， 统
一执行 证券 投资 组合 计划 ，进行 具体 品种 的交 易。
（5）风险监控: 本基金管 理人各相关业 务部门对 投 资组合计划的 执行过程 进 行监控，定期 向
风险控 制委 员会 汇报 。 风 险控制 委员 会根 据风 险监 控情况 ， 责 令投 资不 规范 的基金 经理 进行 检讨 ，
并及时 调整 。
（6） 风险 绩效 评估 ： 风险 管理部 定期 和不 定期 对基 金的投 资进 行风 险绩 效评 估， 并提 供相 关
报告，使投资 决策委员 会 和基金经理能 够更加清 楚 组合承担的风 险水 平以 及 是否符合既 定的投资
策略，并了解 组合是否 实 现了投资预期 、组合收 益 的来源及投资 策略成功 与 否。基金经 理可以据
此检讨 投资 策略 ，进 而调 整和优 化投 资组 合。
（7 ） 组 合调 整 ： 基 金经 理 将依据 宏观 经济 状 况 、 证 券市场 和上 市公 司的 发展 变化 ， 以 及组 合
风险与绩效的 评估结果 ， 结合基金申购 和赎回的 现 金流量情况， 对投资组 合 进行动态调 整，使之
不断得 到优 化。
本基金 投资 利欧 股份 主要 基于以 下原 因：
利欧集团股份 有限公司 原 有业务为传统 制造业， 主 要从事泵、园 林机械、 清 洗和植保机械 的
研发、 制造 和销 售， 在整 个 泵业领 域覆 盖了 较为 完整 的产业 链。2014 年度 ， 公 司通过 对漫 酷广 告、
上海氩 氪和 琥珀 传播 的成 功收购 ， 进 军数 字营 销业 务领域 。2015 年度， 公司 又成功 完成 对万 圣 伟东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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业、微创时代 的收购， 公 司数字营销服 务已覆盖 营 销策略和创意 、媒体投 放 和执行 、效 果监测和
优化、社会化 营销、精 准 营销、流量整 合等完整 的 服务链条，成 功建立了 从 基础的互联 网流量整
合到全 方位 精准 数字 营销 服务于 一体 的整 合营 销平 台。2017 年前 三季 度， 公 司毛利 率 为 15.9% 。
其中， 第三 季度 营业 收入31.65 亿元， 归母 净利 润1.26 亿 元， 毛 利率 为 13.5% 。 目前， 公司 成为
行业内为数不 多的能够 提 供一站式整合 数字 营销 服 务的数字营销 集团，已 成 功跻身国内 数字营销
行业的 领先 梯队 ， 凭借 优 质的媒 介与 客户 资源 、 专 业化技 术团 队以 及多 渠道 的投放 设计 ， 公司 利
润率水 平有 望持 续回 升。
除上述情况外 ，本报告 期 内本基金投资 的前十名 证 券的发行主体 未发现存 在 被监管部门立 案
调查， 或在 报告 编制 日前 一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 况。
8.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有投 资于 超出 基金 合同规 定备 选股 票库 之外 的股票 。
8.11.3 期 末 其他 各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 22,695.70
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,937,422.44
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 5,960,118.14
8.11.4 期 末 持有 的处于转 股期 的可转 换债 券明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（%）
1 113012 骆驼转 债 65,770.80 0.03
2 113011 光大转 债 1,043.70 0.00
8.11.5 期 末 前十 名股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
金额单 位 ： 人民 币元 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允 价值
占基金 资产 净值
比例（%）
流通受 限情 况说 明
1 002130 沃尔核 材 5,760.00 0.00 重大事 项
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份
额比例
东方
永熙
18 个
月定
期开
放债
券A
2,446 81,753.42 49,718.45 0.02% 199,919,138.79 99.98%
东方
永熙
18 个
月定
期开
放债
券C
68 37,159.15 0.00 0.00% 2,526,822.02 100.00%
合计 2,514 80,547.21 49,718.45 0.02% 202,445,960.81 99.98%
9.3 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
东方永 熙
18 个 月定
期开放 债
券A
0.00 0.0000%
东方永 熙
18 个 月定
期开放债
0.00 0.0000% 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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券C
合计 0.00 0.0000%
9.4 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基金
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券A
0
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券C
0
合计 0
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券A
0
东方永 熙 18 个 月定
期开放 债 券C
0
合计 0
§10 开放式基金份额变动
单位： 份
项目
东方永 熙 18 个月
定期开 放债 券 A
东方永 熙18 个月
定期开 放债 券 C
基金合 同生 效日 （2016 年 12 月 27 日 ）基 金
份额总 额
199,968,857.24 2,526,822.02
本报告 期期 初基 金份 额总 额 199,968,857.24 2,526,822.02
本报告 期基 金总 申购 份额 - -
减: 本报 告期 基金 总赎 回份 额 - -
本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份 额 减 少 以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 199,968,857.24 2,526,822.02
注 ：基 金总 申 购 份额 包含基 金转 换入 份额 ，基 金总赎 回份 额包 含基 金转 换出份 额。 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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§11 重大事件揭示
11.1 基 金份额持有人大会 决议
本报告 期内 本基 金未 召开 基金份 额持 有人 大会 。
11.2 基 金管理人、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动
本基金 托管 人于2016 年8 月29 日任 命史 静欣 女士 为 中国农 业银 行股 份有 限公 司托管 业务 部
/养老 金管 理中 心副 总经 理 ，负责 管理 证券 投资 基金 托管业 务。 因工 作需 要， 余晓晨 先生 于 2017
年3 月8 日 不再 担任 中国 农业银 行股 份有 限公 司托 管业务 部/ 养老 金管 理中 心 副总经 理职 务。
本报告 期内 ，基 金 管 理人 未发生 重大 人事 变动 。
11.3 涉 及基金管理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务的 诉讼 。
11.4 基 金投资策略的改变
本报告 期内 基金 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为 基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金聘 任立 信会计 师事 务所 （特 殊普 通合伙 ） 为 本基 金提 供审 计服务 ， 本 年 度
应支付 给立 信会 计师 事务 所（特 殊普 通合 伙） 报酬 为 50,000.00 元 ；截 至 2017 年 12 月 31 日，
该审计 机构 向本 基金 提供 审计服 务 一 年。
11.6 管 理人、托管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况
本报告 期内 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 到监 管部 门稽 查或 处罚。
11.7 基金租 用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
申万宏源证券
有限公司
2 101,133,427.14 100.00% 94,185.81 100.00% -
太平洋证券股
份有限公司
2 - - - - -
兴业证券股份
有限公司
2 - - - - -
光大证券股份
有限公司
2 - - - - -
长江证券股份
有限公司
2 - - - - -
注： （1） 此处的佣 金 指本基金通 过券商的 交易 单元进行股 票、权证 等交 易而合计支 付该券 商
的佣金 合计,不 单指 股票 交 易佣金 。
（2 ）交 易单 元的 选择 标准和 程序
券商选 择标 准： ①资 力雄 厚，信 誉良 好， 注册 资本 不少 于 3 亿 元人 民币 ； ② 财务状 况良 好， 各 项
财务指标显示 公司经营 状 况稳定； ③ 经 营行为规 范 ，最近两年 未 因重大违 规 行为而受到 中国证监
会和中国人民 银行处罚 ； ④内部管理规 范、严格 ， 具备健全的内 控制度， 并 能满足基金 运作高度
保密的要求； ⑤具备基 金 运作所需的高 效、安全 的 通讯条件，交 易设施符 合 代理基金进 行证券交
易的需要，并 能为 基金 提 供全面的信息 服务；⑥ 研 究实力较强， 有固定的 研 究机构和专 门研究人
员，能及时为 基金提供 高 质量的咨询服 务，包括 宏 观经济报告、 行业报告 、 市场走向分 析、个股
分析报 告及 其他 专门 报告 ， 并 能根 据基 金投 资的 特 定要求 ， 提供 专门 研究 报 告； ⑦收 取的 佣金 率。
券商选择程序 ：①对符 合 选择标准的券 商的服务 进 行评价；②拟 定 租用对 象 ：由投研部 门根据以
上评价结果拟 定备选的 券 商；③签约： 拟定备选 的 券商后，按公 司签约程 序 与备选券商 签约。签
约时， 要明 确签 定协 议双 方的公 司名 称、 委托 代理 期限、 佣金 率、 双方 的权 利义务 等。
（3 ） 本报 告期 内 ， 本 基金新 增租 用 10 个 交易 单 元， 分别 为申 万宏 源证 券 有限公 司 、 兴 业证 券
股份有限公司 、光大证 券 股份有限公司 、太平洋 证 券股份有限公 司、长江 证 券股份有限 公司上海
及深圳 证券 交易 所交 易单 元各 1 个。
11.7.2 基 金 租用 证券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 东方永熙 18 个月定期开放债 券 2017 年年度报告摘要
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成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
申万宏源证券
有限公司
189,952,304.61 100.00% 2,236,200,000.00 100.00% - -
太平洋证券股
份有限公司
- - - - - -
兴业证券股份
有限公司
- - - - - -
光大证券股份
有限公司
- - - - - -
长江证券股份
有限公司
- - - - - -
§12 影响投资者决策的其 他重要信息
12.1 报告期内单一投资者 持有基金份额比例 达到或超过 20% 的 情况
本 基金 本报 告期 内不 存在单 一投 资者 持有 基金 份额比 例达 到或 超 过20% 的情况 。
东方基金管理有限责任公司
2018 年3 月30 日
