兴 银 双 月 理财 债 券 型 证券 投 资 基 金
2017 年 年度 报 告
2017 年12 月31 日
基金管 理人： 兴银基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
送出日 期：2018 年3 月30 日 兴银双月理财 2017 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会及 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带责任。本 年度报告 已 经三分之二 以上独立
董事签 字同 意， 并由 董事 长签发 。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2018 年 3 月 28 日复核 了本 报告
中的财务指标 、净值表 现 和投资组合报 告等内容 ， 保证复核内容 不存在虚 假 记载、误导 性陈述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅 读本基金
的招募 说明 书及 其更 新。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至12 月 31 日止 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................. 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 6
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7
3.1 主 要会 计数 据和 财 务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基金 净值 表现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 .................................................................................................................................... 11
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 ................................................................................................ 11
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 13
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 13
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 14
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 14
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 15
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 15
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 16
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 16
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 17
4.9 管 理人 对会 计师 事务 所出具 非标 准审 计报 告所 涉相关 事项 的说 明 .................................... 17
4.10 报告 期内 管理 人对 本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 .............................. 17
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 18
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 18
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 18
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 18
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 19
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 19
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 19
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 21
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 21
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 22
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 23
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 24
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 46
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 46
8.2 债 券回 购融 资情 况 .................................................................................................................... 46
8.3 基 金投 资组 合平 均剩 余期限 .................................................................................................... 46
8.4 报 告期 内投 资组 合平 均剩余 存续 期超 过 240 天 情况说 明 .................................................... 47
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 47 兴银双月理财 2017 年年度报告
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8.6 期 末按 摊余 成本 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名债 券投 资明 细 ............................ 48
8.7 “ 影子 定价 ”与 “摊 余成本 法” 确定 的基 金资 产净值 的偏 离 ............................................ 48
8.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 48
8.9 投 资组 合报 告附 注 .................................................................................................................... 48
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 50
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 50
9.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 .................................................................................................... 50
9.3 期 末货 币市 场基 金前 十名份 额持 有人 情况 ............................................................................ 50
9.4 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 51
9.5 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 51
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 52
§ 11 重大事件揭 示 ................................................................................................................................... 53
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 53
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 53
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 53
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 53
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 53
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 53
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 53
11.8 偏离 度绝 对值 超过 0.5% 的情 况 ............................................................................................. 55
11.9 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 55
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 56
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 56
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 56
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 57
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 57
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 57
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 57
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 兴银双 月理 财债 券型 证券 投资基 金
基金简 称 兴银双 月理 财
场内简 称 -
基金主 代码 001783
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年 9 月 28 日
基金管 理人 兴银基 金管 理有 限责 任公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 10,226,837.87 份
基金合 同存 续期 不定期
基金份 额上市 的 证券 交易 所 -
上市日期 -
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 兴银双 月理 财 A 兴银双 月理 财 B
下属分 级基 金的 场内 简称 ： - -
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 001783 001784
下属分 级基 金的 前端 交易 代码 - -
下属分 级基 金的 后端 交易 代码 - -
报告期 末下 属分 级 基 金的 份额总 额 142,266.76 份 10,084,571.11 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 在追求 本金 安全 、 保 持资 产流动 性的 基础 上， 通过 积极主 动的 管理 ， 力 争
为基金 份额 持有 人谋 求资 产的稳 定增 值。
投资策 略 本基金 将采 用积 极管 理型 的投资 策略 ， 将 投资 组合 的平均 剩余 期限 控制 在
180 天 以内 ，在 控制 利率 风险、 尽量 降低 基金 净值 波动风 险并 满足 流动 性
的前提 下， 提高 基金 收益 。
业绩比 较基 准 七天通 知存 款税 后利 率。
风险收 益特 征 本基金 是理 财债 券型 基金 ， 属于 证券 投资 基金 中的 较低风 险品 种， 长期 风
险收益 水平 低于 股票 型基 金、混 合型 基金 ，高 于货 币市场 基金 。
兴银双 月理 财 A 兴银双 月理 财B
下 属 分 级 基 金 的 风
险收益 特征
风险收 益特 征同 上。 风险收 益特 征同 上。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 兴银基 金管 理有 限责 任公 司 兴业银 行股 份有 限公 司 兴银双月理财 2017 年年度报告
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信息披 露负 责
人
姓名 余富材 张志永
联系电 话 021-20296222 021-62677777-212004
电子邮 箱 yfc@hffunds.cn zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电话
40000-96326 95561
传真 021-68630069 021-62159217
注册地 址 福建省福州市平潭县潭城镇
西航路 西航 住宅 新区11 号楼
4 楼
福州市 湖东 路154 号
办公地 址 上海市浦东新区陆家嘴环路
1088 号 上海 招商 银行 大厦16
楼
上海江 宁 路 168 号兴 业大 厦 20
楼
邮政编 码 200120 200041
法定代 表人 陈文奇 高建平
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 证券日 报
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 www.hffunds.cn
基金年 度 报 告备 置地 点 基金管 理人 和基 金托 管人 办公场 所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
天健会 计师 事务 所 （特 殊 普通合 伙）
杭州市 西溪 路 128 号新 湖 商务大 厦
9 层
注册登 记机 构
兴银基 金管 理有 限责 任公 司
上海市 浦东 新区 陆家 嘴环 路1088 号
招商银 行上 海大 厦 16 层
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
1、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用后的余 额，本期 利 润为本期已实 现收益加 上 本期公允价值 变动收益 ， 由于本基金 采用摊余
成本法 核算 ，因 此， 公允 价值变 动收 益为 零， 本期 已实现 收益 和本 期利 润的 金额相 等。
2、本 基金 无持 有人 认购/ 申购或 交易 基金 的各 项费 用。
3、本 基金 收益 分配 按日 结 转份额 。
4、本 基金 基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 28 日,基 金 合同生 效日 至本 报告 期期 末，本 基金 运作 时
间未满 一年 。
3.2 基金 净值 表现
3.2.1 基 金份 额 净值 收益 率 及其 与同 期业绩 比 较 基准收 益率 的比较
兴银双 月理 财 A
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.7612% 0.0029% 0.3408% 0.0000% 0.4204% 0.0029%
自基金 合同 0.7992% 0.0030% 0.3520% 0.0000% 0.4472% 0.0030%
3.1.1 期间 数据 和指
标
2017 年9 月28 日( 基金 合 同生
效日)-2017 年 12 月31 日
2016 年 2015 年
兴银双 月
理财 A
兴银双 月理 财 B
兴银双
月理财
A
兴银双
月理财
B
兴银双 月
理财 A
兴银双 月
理财B
本期已 实现 收益 584.51 1,491,231.71 - - - -
本期利 润 584.51 1,491,231.71 - - - -
本期净 值收 益率 0.7992% 0.8604% - - - -
3.1.2 期末 数据 和指
标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
期末基 金资 产净 值 142,266.76 10,084,571.11 - - - -
期末基 金份 额净 值 1.00 1.00 - - - -
3.1.3 累计 期末 指标 2017 年末 2016 年末 2015 年末
累计净 值收 益率 0.7992% 0.8604% - - - - 兴银双月理财 2017 年年度报告
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生效起 至今
兴银双 月理 财 B
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 0.8211% 0.0029% 0.3408% 0.0000% 0.4803% 0.0029%
自基金 合同
生效起 至今
0.8604% 0.0030% 0.3520% 0.0000% 0.5084% 0.0030%
注：1 、本 基金 成立 于2017 年9 月 28 日；
2、 比较 基准= 七天 通知存 款税 后利 率。
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值收 益率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
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注：1 、本 基金 成立 于2017 年9 月 28 日；
2、 比较 基准= 七天 通知存 款税 后利 率。
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3.2.3
自 基金 合同 生效以 来基 金每 年净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的
比较
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注：1 、本 基金 成立 于2017 年9 月 28 日；
2、 比较 基准= 七天 通知存 款税 后利 率。
3.3 其 他指 标
无。
3.4 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
单位 ：人 民币 元
兴银双 月理 财 A
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配合计
备注
2017 566.75 - 17.76 584.51
合计 566.75 - 17.76 584.51
单位： 人民 币元
兴银双 月理 财 B
年度
已按再 投资 形式
转实收 基金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
年度利 润
分配 合 计
备注
2017 1,483,308.05 6,467.53 1,456.13 1,491,231.71
合计 1,483,308.05 6,467.53 1,456.13 1,491,231.71
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
兴银基金管理 有限责任 公 司，注册地为 福建省平 潭 综合实验区， 公司主要 办 公场所位于上 海
市浦东新区。 公司经营 范 围包括基金募 集、基金 销 售、特定客户 资产管理 、 资产管理和 中国证监
会许可的其他 业务。公 司 股东为华福证 券有限责 任 公司与国脉 科 技股份有 限 公司。本公 司经证监
会证监 许可 〔2013 〕1289 号文批 准， 于2013 年10 月 25 日成 立。2016 年9 月23 日， 公 司股 东同
比例增 资， 公司 注册 资本 由 10,000 万元 变更为 14,300 万元 。增 资后 股东 出 资比例 维持 不变 ，华
福证券 有限 责任 公司 出资 比例 为 76% ，国 脉科 技股 份有限 公司 出资 比例 为 24% 。2016 年 10 月 24
日，公 司法 定名 称由 “华 福基金 管理 有限 责任 公司 ” 变更 为 “ 兴银 基金 管理 有限责 任公 司 ” 。
截至报 告期 末 ， 本 公司 管 理 18 只开 放式 基金 （兴 银 货币市 场基 金 、 兴 银鼎 新 灵活配 置混 合型
证券投资基金 、兴银长 乐 半年 定期开放 债券型证 券 投资基金、兴 银丰盈灵 活 配置混合型 证券投资
基金、兴银大 健康灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 兴银现金增利 货币市场 基 金、兴银瑞 益纯债债
券型证券投资 基金、兴 银 朝阳债券型证 券投资基 金 、兴银稳健债 券型证券 投 资基金、兴 银长禧半
年定期开放债 券型证券 投 资基金、兴银 现金收益 货 币市场基金、 兴银收益 增 强债券型证 券投资基
金、兴银现金 添利货币 市 场基金、兴银 长益半年 定 期开放债券型 证券投资 基 金、兴银长 盈半年定
期开放债券型 证券投资 基 金、兴银消费 新趋势灵 活 配置混合型证 券投资基 金 、兴银双月 理财债券
型证券 投资 基金 、兴 银丰 润灵活 配置 混 合 型证 券投 资基金 ） ， 净值 总规 模超500 亿 元。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
洪木妹
本 基 金 的
基金经
理 、 公 司
总 经 理 助
理 兼 固 定
收 益 部 总
经理
2017 年 9 月
28 日
- 11 年
硕 士 研 究 生 ， 特 许
金融分 析师 （CFA），
拥有 11 年 证券 、 基
金 行 业 工 作 经 验 。
曾 任 职 于 华 福 证 券
有 限 责 任 公 司 投 资
自 营 部 和 资 产 管 理
总 部 ， 从 事 宏 观 经
济 研 究 和 投 资 工
作 ， 现 任 兴 银 基 金兴银双月理财 2017 年年度报告
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管 理 有 限 责 任 公 司
总 经 理 助 理 兼 固 定
收 益 部 总 经 理 ， 自
2014 年 8 月起 担任
兴 银 货 币 市 场 基 金
基金经 理、 自 2015
年11 月起 担任 兴银
瑞 益 纯 债 债 券 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经
理、自 2016 年 12
月 起 担 任 兴 银 现 金
添 利 货 币 市 场 基 金
基金经 理、 自 2017
年 9 月起 担任 兴银
双 月 理 财 债 券 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经
理。
1、 此 处的 任职 日期 和离 任 日期均 指公 司作 出决 定后 正式对 外公 告载 明日 期。 洪木妹 女士 为本 基金
的首任 基金 经理 ，任 职日 期为基 金合 同生 效日 。
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 证券投 资 基 金法》等法律 法规的规 定 及基金合同、 招
募说明书等有 关基金法 律 文件的约定， 本着诚实 信 用、勤勉尽责 的原则管 理 和运用基金 资产，在
控制风 险的 前提 下， 为基 金持有 人谋 求最 大利 益， 无损害 基金 持有 人利 益的 行为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金管理人 制定了公 平 交易管理的制 度，并根 据 法律法规及监 管规定结 合 实践予以修订 完
善。本基金管 理人主要 从 研究的公平、 决策的公 平 、交易的公平 、公平交 易 的监控评估 、公平交
易的报告和信 息披露等 方 面对公平交易 行为进行 规 范，从而达到 保证本基 金 管理人管理 的不同 投
资组合 得到 公平 对待 、保 护投资 者合 法权 益的 目的 。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告期内， 本基金管 理 人按照法律法 规关于公 平 交易的相关规 定，严格 执 行公司公平交 易
管理制度，加 强了对所 管 理的不同投资 组合同向 交 易价差的分析 ，确保公 司 管理的不同 投资组合兴银双月理财 2017 年年度报告
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在授权 、研 究分 析、 投资 决策、 交易 执行 、业 绩评 估等投 资管 理活 动和 环节 得到公 平对 待。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金管理人 制定了异 常 交易监控管理 的制度， 并 根据法律法规 及监管规 定 结合实践予以 修
订完善 。本 报告 期内 ，未 发现可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易情 况。
4.4 管 理人 对报 告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年世 界主 要经 济体 经 济持续 弱复 苏 ， 逐 步退 出 量化宽 松 。 中 国实 现GDP 增长6.9% ， 经 济
韧性屡超出市 场预期。 在 发达经济体复 苏及国内 产 品结构升级、 出口新动 能 显现的综合 作用下，
2017 年我 国出 口增 速反 弹 ， 继而 带动 企业 生产 和投 资活动 企稳 回升 。 受 棚改 货币化 的影 响， 尽管
2017 年楼 市调 控政 策收 紧 ， 但商 品房 销售 仍然 实现 了较快 增长 ， 支 撑起 房地 产投资 。2017 年 PPI
同比大 幅上 涨， 但CPI 同 比中枢 仅 为 1.6% 反 映出 居 民消费 偏弱 ，其 背后 原因 是居民 收入 的 分 化。
2017 年货 币政 策维 持稳 健 中性， 市场 上流 动性 维持 紧平衡 。
报告期内，基 金的运作 仍 以保证资产的 流动性为 首 要任务，抓住 市场资金 利 率阶段性走高 的
机会，提高组 合静态收 益 。在若干次市 场波动、 较 大规模申购赎 回冲击面 前 ，较好地平 衡了流动
性和收 益之 间的 关系 ，为 持有人 创造 了较 高的 持有 期回报 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告期兴银双 月理财 A 份额净值收益率 为 0.7992% ，兴银双月理 财 B 份额 净值收益率 为
0.8604% ， 同期 业绩 比较 基 准收益 率 为 0.3520% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2018 年全 球经 济复 苏有 望 延续， 继而 带动 我国 出口 保持正 增长 。 制 造业 投资 也有望 在出 口的
带动下继续回 升；房地 产 销售回落，库 存增加， 供 地增速回落， 预计房地 产 投资增速将 回落；地
方政府平台去 杠杆持续 ， 基建投资增速 预计回落 。 消费方面预计 整体平稳 。 通胀预计前 高后低。
2018 年货 币政 策预 计将 延 续 2017 年稳 健中 性的 特 点，在 央行 公开 市场 投放 大量流 动性 的可 能性
较小 。 在 当前 监管 政策 更 加严格 的环 境下 ， 货币 环 境难有 宽松 ， 银行 贷款 业 务或将 继续 保持 增长 。
随着流 动性 新规 的实 施，2018 年 二季 度起 ，货 币基 金的运 作管 理将 迎来 崭新 的挑战 与机 遇 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本报告期内， 本基金管 理 人坚持一切从 规范运作 、 防范风险、保 护基金持 有 人利益出发， 不
断健全完善内 控机制， 加 强内部风险的 控制与防 范 ，确保各项法 规和管理 制 度的落实， 保证基金
合同得到严格 履行，推 动 公司的合规文 化和内部 风 险控制机制的 完善与优 化 。本基金管 理人主要
监察稽 核工 作如 下：
（1 ） 加 强公 司和 基金 日常 运作的 合规 审核 。 做好 在 新基金 产品 开发 、 新投 资 品种 、 及 其他 创
新业务中法律 、合规及 风 险控制方面的 支持，坚 持 定期对投资、 研究、交 易 、核算、销 售等各项
业务实 施事 前、 事中 、事 后的合 规性 审核 ， 确 保基 金运作 的诚 信和 合法 合规 性符合 监管 要求 。
（2 ） 深 入重 点专 项稽 核工 作。 本基 金管 理人 进一 步 梳理业 务模 式 、 主 要监 管 规则 、 潜 在风 险
点等，全面、 深入地对 关 键业务领域进 行专项稽 核 ，内容涵盖相 关业务领 域 的各个重要 环节的内
部控制 与风 险防 范， 促进 制度规 章及 时更 新， 优化 操作流 程， 提升 业务 线合 规管理 及风 控意 识。
（3） 进一 步规 范对 投资 研 究交易 特定 岗位 的通 讯管 理。 对 投资 研究 交易 特定 岗位通 讯工 具在
交易时间集中 管理，并 定 期或不定期的 对其网络 即 时通讯记录、 电话录音 等 进行抽查， 有效地防
范了各 种形 式的 利益 输送 行为。
（4 ） 强 化法 规学 习 ， 开 展 内控培 训 ， 促 进合 规文 化 建设 。 本 基金 管理 人及 时 根据新 颁布 的法
律法规开展合 规宣传培 训 工作，通过专 题培训、 律 师讲座、合规 期刊等多 种 形式进一步 加强内部
合规培训力度 ，深化基 金 从业人员风合 规风险意 识 ，提升职业道 德素养， 营 造良好合规 氛围，促
进公司 稳定 健康 地发 展。
（5） 完成 各种 定期 报告 及 临时公 告的 信息 披露 工作 。 按 照法 规要 求， 做好 旗 下各支 基金 的信
息披露 工作 ，做 到信 息披 露的真 实、 完整 、准 确、 及时。
在今后的工作 中，本基 金 管理人将继续 坚持一贯 的 内部控制理念 ，完善内 控 制度，提高工 作
水平， 努力 防范 和控 制各 种风险 ，保 障基 金份 额 持 有人的 合法 权益 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《企 业会计准 则》 、 《证券投资基 金会计核 算 业务指引》 以
及中国证监会 相关规定 和 基金合同的约 定，日常 估 值由基金管理 人同基金 托 管人一同进 行，基金
份额净值由基 金管理人 完 成估值后，经 基金托管 人 复核无误后由 基金管理 人 对外公布。 月末、年
中和年 末估 值复 核与 基金 会计账 目的 核对 同时 进行 。
公司参与估值 流程各方 之 间没有存在任 何重大利 益 冲突；公司现 没有进行 任 何定价服务的 约兴银双月理财 2017 年年度报告
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定。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据本基金合 同及招募 说 明书（更新） 等有关约 定 ，本基金的收 益分配采 用 “每日分配、 按
日支付 ”的 方式 ，即 为投 资者每 日计 算当 日收 益并 分配， 每日 支付 。
本报告 期兴 银双 月理 财 A 级基金 应分 配收 益 584.51 元，实 际分 配收 益 584.51 元;兴 银双 月
理财 B 级 基金 应分 配收 益1,491,231.71 元， 实际 分 配收 益 1,491,231.71 元。
4.9 管 理人 对会计 师事 务所出 具非 标准审 计报 告所涉 相关 事项的 说明
无。
4.10 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 本报 告期 内未 出现 连续 20 个 工作 日基 金份 额 持有人 数量 不满 二百 人的 情形； 存在 基金
资产净 值连 续 20 个 工作 日 以上低 于五 千万 元的 情形 ， 日期 范围 ：2017 年11 月29 日-12 月 31 日。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、复核和 审查，未 发 现其存在任何 损害本基 金 份额持有人利 益的行为 ； 基金管理人 在报告期
内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》等 有关法律 法 规，在各重要 方面的运 作 严格按照基 金合同的
规定进 行。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人认真 复核了本 年 度报告中的财 务指标、 净 值表现、收益 分配情况 、 财务会计报告 、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计 是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 天健审 〔2018 〕7-79 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 兴银双 月理 财债 券型 证券 投资基 金全 体持 有人
审计意 见 我们审 计了 兴银 双月 理财 债券型 证券 投资 基金 （以 下 简称兴 银双 月
理财 ） 财 务报 表， 包 括 2017 年 12 月 31 日 的资 产负 债表 ，2017 年
度的利 润表 、 所 有者 权益 （基金 净值） 变动 表， 以 及相关 财务 报表
附注。
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则的 规
定编制 ，公 允反 映了 兴银 双月理 财2017 年12 月 31 日的财 务状 况
以及2017 年度 的经 营成 果 和所有 者权 益（ 基金 净值 ）变动 。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于兴 银双 月理 财 ， 并 履行 了职业 道德 方面 的其 他责 任。 我们 相信，
我们获 取的 审计 证据 是充 分、 适当 的， 为发 表审 计意 见提供 了基 础 。
强调事 项 -
其他事 项 -
其他信 息 -
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
兴银双 月理 财管 理人 （ 以 下简称 管理 层 ） 负 责按 照 企业会 计准 则的
规定编 制财 务报 表， 使 其 实现公 允反 映， 并 设计、 执行和 维护 必要
的内部 控制 ，以 使财 务报 表不存 在由 于舞 弊或 错误 导致的 重大 错
报。
在编制 财务 报表 时， 管理 层负责 评估 兴银 双月 理财 的持续 经营 能
力， 披 露与持 续经 营相 关 的事项 （如适 用） ， 并运 用 持续经 营假 设，
除非计 划进 行清 算、 终止 运营或 别无 其他 现实 的选 择。
治理层 负责 监督 兴银 双月 理财的 财务 报告 过程 。
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我们的 目标 是对 财务 报表 整体是 否不 存在 由于 舞弊 或错误 导致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合兴银双月理财 2017 年年度报告
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理预期 错报 单独 或汇 总起 来可能 影响 财务 报表 使用 者依据 财务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ：
(一) 识别 和评 估由 于舞 弊 或错误 导致 的财 务报 表重 大错报 风险 ，
设计和 实施 审计 程序 以应 对这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。
(二) 了解 与审 计相 关的 内 部控制 ，以 设计 恰当 的审 计程序 ，但 目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。
(三) 评价 管理 层选 用会 计 政策的 恰当 性和 作出 会计 估计及 相关 披
露的合 理性 。
(四) 对管 理层 使用 持续 经 营假设 的恰 当性 得出 结论 。同时 ，根 据
获取的 审计 证据 ， 就 可能 导 致对兴 银双 月理 财持 续经 营能力 产生 重
大疑虑 的事 项或 情况 是否 存在重 大不 确定 性得 出结 论。 如 果我 们得
出结论 认为 存在 重大 不确 定性， 审计 准则 要求 我们 在 审计报 告中 提
请报表 使用 者注 意财 务报 表中的 相关 披露 ； 如果 披 露不充 分 ， 我 们
应当发 表非 无保 留意 见。 我 们的结 论基 于截 至审 计报 告日可 获得 的
信息 。 然 而 ， 未 来的 事项 或 情况可 能导 致兴 银双 月理 财不能 持续 经
营。
(五) 评价 财务 报表 的总 体 列报、 结构和 内容 （ 包括 披露） ， 并评 价
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。
我们与 治理 层就 计划 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。
会计师 事务 所的 名称 天健会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙）
注册会 计师 的姓 名 谭炼
吴志辉
会计师 事务 所的 地址 浙江省 杭州 市 西 湖区 西溪 路 128 号 9 楼
审计报 告日 期 2018 年3 月 20 日
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 兴银 双月 理财 债券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 4,991,458.53 -
结算备 付金
- -
存出保 证金
- -
交易性 金融 资产 7.4.7.2 5,099,535.39 -
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
5,099,535.39 -
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 7.4.7.5 200,650.97 -
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 7.4.7.6 - -
资产总 计
10,291,644.89 -
负债和所有者权益 附注号
本期 末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
4,786.25 -
应付托 管费
957.23 -
应付销 售服 务费
220.55 -
应付交 易费 用 7.4.7.7 1,369.10 -
应交税 费
- - 兴银双月理财 2017 年年度报告
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应付利 息
- -
应付利 润
1,473.89 -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 7.4.7.8 56,000.00 -
负债合 计
64,807.02 -
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 10,226,837.87 -
未分配 利润 7.4.7.10 - -
所有者 权益 合计
10,226,837.87 -
负债和 所有 者权 益总 计
10,291,644.89 -
1.报告 截止 日2017 年12 月31 日， 基金 份额 净值1.0000 元， 基金 份额 总额10,226,837.87 份;
2.本基 金财 务报 表的 实际 编制期 间 为2017 年9 月28 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月31 日，
无上年 度可 比期 间数 据。
7.2 利 润表
会计主 体： 兴银 双月 理财 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年9 月 28 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年 9 月 28 日(基金
合同生效日)至2017 年
12 月31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日
一、收入
1,669,130.87 -
1.利息 收入
1,669,130.87 -
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 1,512,181.69 -
债券利 息收 入
38,365.99 -
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
118,583.19 -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
- -
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 7.4.7.13 - -
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - -
股利收 益 7.4.7.16 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
7.4.7.17
- -
4. 汇 兑收 益 （ 损失 以 “- ” 号填 - - 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 23 页 共 57 页
列）
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
7.4.7.18
- -
减： 二、费用
177,314.65 -
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 95,994.29 -
2．托 管费 7.4.10.2.2 19,198.85 -
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 3,892.71 -
4．交 易费 用 7.4.7.19 - -
5．利 息支 出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6．其 他费 用 7.4.7.20 58,228.80 -
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
1,491,816.22 -
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
1,491,816.22 -
本基金 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2017 年9 月28 日(基 金合 同生 效日) 至 2017 年 12 月31 日， 无
上年度 可比 期间 数据 。
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 兴银 双月 理财 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年9 月 28 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月28 日( 基金合同生效日)至 2017 年 12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
200,040,693.26 - 200,040,693.26
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 1,491,816.22 1,491,816.22
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
-189,813,855.39 - -189,813,855.39
其中：1. 基 金申 购款 21,589,775.58 - 21,589,775.58
2. 基金 赎回 款 -211,403,630.97 - -211,403,630.97
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
- -1,491,816.22 -1,491,816.22 兴银双月理财 2017 年年度报告
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“- ” 号填 列）
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
10,226,837.87 - 10,226,837.87
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年12 月31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
- - -
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- - -
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数
（ 净 值 减 少 以 “- ” 号 填
列）
- - -
其中：1. 基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （ 基
金净值 ）
- - -
本基金 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2017 年9 月28 日(基 金合 同生 效日) 至 2017 年 12 月31 日， 无
上年度 可比 期间 数据 。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.3 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 张力______
______ 刘建 新______
____ 沈 阿娜____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
兴银双月理财货币市场 基 金( 以下简称本基金) 经 中国 证 券 监 督 管 理 委 员会( 以下 简 称 中 国 证
监会) 《 关于 核准 兴银 双月 理财货 币市 场基 金募 集的 批复》 （ 证监 许可 〔2015 〕481 号 文批 准） ， 于
2017 年 7 月 24 日 向社 会 公开发 行募 集并 于 2017 年 9 月 28 日 正式 成立 。本 基金为 契约 型开 放式
基金， 存续 期限 不定 ，首 次设立 募集 规模 不低 于 2 亿份基 金份 额， 基金 募集 金额不 少于 人民 币 2
亿元且 基金 份额 持有 人的 人数不 少 于200 人。 本基 金 的基金 管理 人为 兴银 基金 管理有 限责 任公 司，兴银双月理财 2017 年年度报告
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基金托 管人 为兴 业银 行股 份有限 公司 。
本基金根据基 金份额持 有 人在单个基金 账户保留 的 基金份额数量 ，对其持 有 的基金份额按 照
不同的 费率 计提 管理 费和 销售服 务费 用， 因此 形成 不同的 基金 份额 类别 。 本 基金将 设 A 类和 B 类
两类基金份额 ，两类基 金 份额单独设置 基金代码 ， 并单独公布各 类基金份 额 每万份基金 净收益和
7 日年 化收 益率 。A 类基 金份额 的基 金代 码 为 001783 ，B 类基 金份 额的 基金 代码 为 001784 。
本 基 金 募 集 期 间 为 2017 年 7 月 24 日至 2017 年 9 月 26 日 ， 募 集 资 金 总 额 为 人 民 币
200,040,600.00 元 ， 其中 募集资 金的 银行 存款 利息 为人民 币 93.26 元， 上述 资金业 经毕 马威 华 振
会计师 事务 所 （ 特殊 普通 合伙） 验资， 并由 其出 具 《验证 报告》 （毕 马威 华振 验字 第 1700314 号） 。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法》 、 《公开募 集证券投资基 金运作管 理 办法》和《兴 银
双月理财货 币市场基 金基 金合同》(以 下简称基 金合 同)等有关规 定，本基 金投 资于法律法 规及监
管机构允许 投资的金 融工 具 ，包括现 金，通知 存款 ，短期融资 券，一年 以内( 含一年)的银 行定期
存款、大额 存单，期 限在 一年以内(含 一年)的债 券 回购，期限 在一年以 内(含 一年)的中央 银行票
据，剩 余期 限在 397 天以 内(含 397 天) 的 债券 、资 产支持 证券 、中 期票 据， 中国证 监会 、中 国 人
民银行 认可 的其 他具 有良 好流动 性的 货币 市场 工具 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
-
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基金财务报 表的编制 符 合企业会计准 则和中国 证 监会发布的关 于基金行 业 实务操作的有 关
规定的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基 金 2017 年 12 月 31 日 的财 务状 况以 及 2017 年 9 月 28 日
（基金 合同 生效 日） 至2017 年12 月31 日止 期间 的经营 成果 和基 金净 值变 动情况 。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
所采用 的会 计政 策上 年度 会计报 表相 一致 。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 财务 报表 的实 际编 制期间 为 2017
年9 月28 日（ 基金 合同 生 效日） 至2017 年 12 月31 日。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 记账 本位 币和 编制 本财务 报表 所采 用的 货币 均为人 民币 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
1 、 金 融资 产的 分类
根据本基金的 业务特点 和 风险管理要求 ，本基金 将 所持有的金融 资产在初 始 确认时划分为 以
公允价值计量 且其变动 计 入当期损益的 金融资产 和 贷款及应收款 项，暂无 金 融资产划分 为可供出
售金融资产或 持有至到 期 投资。除衍生 工具所产 生 的金融资产在 资产负债 表 中以衍生金 融资产列
示外，其他以 公允价值 计 量且其公允价 值变动计 入 损益的金融资 产在资产 负 债表中以交 易性金融
资产列 示。
本基金持有的 各类应收 款 项、买入返售 金融资产 等 在活跃市场中 没有报价 、 回收金额固定 或
可确定 的非 衍生 金融 资产 分类为 贷款 及应 收款 项。
2 、 金 融负 债的 分类
根据本基金的 业 务特点 和 风险管理要求 ，本基金 将 持有的金融负 债在初始 确 认时划分为以 公
允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融负债和 其 他金融负债。 本基金暂 无 分类为以公 允价值计
量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 负债 。
其他金 融负 债包 括各 类应 付款项 、卖 出回 购金 融资 产款等 。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资产或金 融负债于 本 基金成为金融 工具合同 的 一方时，于交 易日按公 允 价值在资产负 债
表内确认。取 得债券投 资 支付的价款中 包含债券 起 息日或上次除 息日至购 买 日止的利息 ，单独确
认为应 收项 目。 应收 款项 和其他 金融 负债 等相 关交 易费用 计入 初 始 确认 金额 。
债券投资采用 实际利率 法 ，以摊余成本 进行后续 计 量，即债券投 资按票面 利 率或商定利率 每
日计提应收利 息，按实 际 利率法在其剩 余期限内 摊 销其买入时的 溢价或折 价 ；同时于每 一计价日
计算影 子价 格， 以避 免债 券投资 的摊 余成 本与 公允 价值的 差异 导致 基金 资产 净值发 生重 大偏 离。
应收款项和其 他金融负 债 采用实际利率 法，以摊 余 成本进行后续 计量。当 收 取某项金融资 产
现金流量的合 同权利已 终 止或该金融资 产所有权 上 几乎所有的风 险和报酬 已 转移时，终 止确认该
金融资 产。 终止 确认 的金 融资产 的成 本按 移动 加权 平均法 于交 易日 结转 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债 的估 值原 则
为了避免债券 投资的摊 余 成本与公允价 值的差异 导 致基金资产净 值发生重 大 偏离，从而对 基
金持有人的利 益产生稀 释 或不公平的结 果，基金 管 理人于每一计 价日采用 债 券投资的公 允价值计
算影子价格。 当基金资 产 净值与影子价 格的偏离 达 到或超过基金 资产净值 的 0.25% 时， 基金管 理
人应根据风险 控制的需 要 调整组合，使 基金资产 净 值更能公允地 反映基金 资 产价值。计 算影子价兴银双月理财 2017 年年度报告
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格时按 如下 原则 确定 债券 投资的 公允 价值 ：
(1) 存在活 跃市场的 金融 工具按其估值 日的市场 交 易价格确定公 允价值； 估 值日无交易， 但
最近交易日后 经济环境 未 发生重大变化 且证券 发 行 机构未 发生影 响证券价 格 的重大事件 的，按最
近交易 日的 市场 交易 价格 确定公 允价 值。
(2) 存在活 跃市场的 金融 工具，如估值 日无交易 且 最近交易日后 经济环境 发 生了重大变化 ，
参考类 似投 资品 种的 现行 市价及 重大 变化 等因 素， 调整最 近交 易市 价以 确定 公允价 值。
(3) 当金融 工具不存 在活 跃市场，采用 市场参与 者 普遍认同且被 以往市场 实 际交易价格验 证
具有可靠性的 估值技术 确 定公允价值。 估值技术 包 括参考熟悉情 况并自愿 交 易的各方最 近进行的
市场交易中使 用的价格 、 参照实质上相 同的其他 金 融工具的当前 公允价值 、 现金流量折 现法和期
权定价模型等 。采 用估 值 技 术时，尽可 能最大程 度 使用市场参数 ，减少使 用 与本基金特 定相关的
参数。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金依 法 有权抵销债权 债
务且交 易双 方准 备按 净额 结算时 ，金 融资 产与 金融 负债按 抵销 后的 净额 在资 产负债 表中 列示 。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行的 基 金份额总额。 申购、赎 回 、转换及分红 再投资引 起 的实收基金的 变
动分别于交易 确认日认 列 。上述申购和 赎回分别 包 括基金转换所 引起的转 入 基金的实收 基金增加
和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
不适用 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计量
债券投资在持 有期间按 摊 余成本和实际 利率计算 确 定利息收入。 在计算实 际 利率时，扣除 在
适用情 况下 由债 券发 行企 业代扣 代缴 的个 人所 得税 因素。
债券投 资处 置时 其公 允价 值与摊 余成 本之 间的 差额 确认为 投资 收益 。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 按
直线法 近似 计算 。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金的管理 人报酬、 托 管费和销售服 务费在费 用 涵盖期间按基 金合同约 定 的费率和计算 方兴银双月理财 2017 年年度报告
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法逐日 确认 。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的按直 线法 近似 计算 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
1 、本 基金 同一 类别 的每 份 基金份 额享 有同 等分 配权 ；
2 、本 基金 收益 分配 方式 为 红利再 投资 ，免 收再 投资 的费用 ；
3 、“ 每日 分配 、按 日支 付 ”。本 基金 根据 每日 基金 收益情 况， 以每 万份 基金 净收益 为基 准，
为投资人每日 计算当日 收 益并分配，且 每日进行 支 付。投资人当 日收益分 配 的计算保留 到小数点
后2 位 ，小 数点 后 第3 位 按去尾 原则 处理 （因 去尾 形成的 余额 进行 再次 分配 ，直到 分完 为止 ） ；
4 、 本基 金根 据每 日收 益情 况， 将当 日收 益全 部分 配 ， 若 当日 净收 益大 于零 时 ， 为 投资 人记 正
收益；若当日 净收益小 于 零时，为投资 人记负收 益 ；若当日 净收 益等于零 时 ，当 日投资 人不记收
益；
5 、 本 基金 每日 进行 收益 计 算并分 配时 ， 每日 收益 支 付方式 只采 用红 利再 投资 （即 红利 转基 金
份额）方式， 投资人可 通 过赎回基金份 额获得现 金 收益；投资人 在当日收 益 支付时，若 当日净收
益大于零时， 则增加投 资 人基金份额； 若当日净 收 益等于零时， 则保持投 资 人基金份额 不变；基
金管理人将采 取必要措 施 尽量避免基金 运作期累 计 收益小于零， 若当日净 收 益小于零时 ，缩减投
资人基 金份 额；
6 、 当 日申 购的 基金 份额 自 下一个 工作 日起 享有 基金 的分配 权益 ； 当 日赎 回的 基金份 额自 下一
个工作 日起 不享 有基 金的 分配权 益；
7 、法 律 法 规或 监管 机构 另 有规定 的从 其规 定。
7.4.4.12 分 部报 告
根据本基金的 内部组织 机 构、管理要求 及内部报 告 制度，本基金 整体为一 个 报告分部，且 向
管理层 报告 时采 用的 会计 政策及 计量 基础 与编 制财 务报表 时的 会计 政策 及计 量基础 一致 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
无。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 内未 发生 会计估 计的 变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财政部、国 家税务总 局财税[2002]128 号《关 于开放式证券投 资基金有 关税收问题的 通
知》 、 财税[2004]78 号 《 财 政部、 国家 税务 总局 关于 证券投 资基 金税 收政 策的 通知》 、 财 税[2008]1
号《关于企业 所得税若 干 优惠政策的通 知 》 、财税[2012]85 号《关于 实施上市 公司股息红利 差别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知》 、 财 税[2015]101 号 《 关于 上市 公司 股息 红 利差别 化个 人所 得
税政策 有关 问题 的通 知》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全 面推开 营业 税改 征增 值税 试点的 通知 》 、 财税
[2016]46 号 《关 于进 一步 明确全 面推 开营 改增 试点 金融业 有关 政策 的通 知》 、 财税[2016]70 号 《关
于金融机构同 业往来等 增 值税补充政策 的通知》 及 其他相关财税 法规和实 务 操作，主要 税项列示
如下：
1、于 2016 年5 月1 日 前 ， 以 发行 基金 方式 募集 资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不 征收 营业 税。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入免 征营 业税 。 自2016 年 5 月 1 日起，
金融业由缴纳 营业税改 为 缴纳增值税。 对证券投 资 基金管理人运 用基金买 卖 股票、债券 的转让收
入免征 增值 税， 对金 融同 业往来 利息 收入 亦免 征增 值税。
2 、 对基 金从 证券 市场 中取 得的收 入， 包括 买卖 股票 、 债券 的差 价收 入， 股 票 的股息 、 红 利收
入，债 券的 利 息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
3 、 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在 1 个月 以内(含 1 个月) 的，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年)的 ，暂 减按 50%
计入应 纳税 所得 额 ； 持 股 期限超 过1 年的 ， 暂免 征 收个人 所得 税 。 对 基金 持 有的上 市公 司限 售股 ，
解禁后取得的 股息、红 利 收入，按照上 述规定计 算 纳税，持股时 间自解禁 日 起计算；解 禁 前取得
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减按 50% 计 入应 纳税 所 得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
兴银双月理财 2017 年年度报告
第 30 页 共 57 页
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
活期存 款 991,458.53 -
定期存 款 4,000,000.00 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 4,000,000.00 -
其他存 款 - -
合计： 4,991,458.53 -
注：定 期存 款的 存款 期限 指定期 存款 的票 面存 期。
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
摊余成 本 影子定价 偏离金 额 偏离度
债
券
交易所 市场 - - - -
银行间 市场 5,099,535.39 5,099,490.00 -45.39 -0.0004%
合计 5,099,535.39 5,099,490.00 -45.39 -0.0004%
项目
上年 度末
2016 年12 月 31 日
摊余成 本 影子定 价 偏离金 额 偏离度
债
券
交易所 市场 - - - -
银行间 市场 - - - -
合计 - - - -
1、偏 离金 额=影 子定 价- 摊 余成本 ；
2、偏 离度= 偏离 金额/摊 余 成本法 确定 的 基 金资 产净 值。
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末及 上年 度末未 持有 衍生 金融 资产/ 负债。 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 31 页 共 57 页
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末及 上年 度末未 持有 买入 返售 金融 资产。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末及 上年 度末未 持有 买断 式逆 回购 交易中 取得 的债 券。
7.4.7.5 应 收利 息
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 490.58 -
应收定 期存 款利 息 7,576.01 -
应收其 他存 款利 息 - -
应收结 算备 付金 利息 - -
应收债 券利 息 192,584.38 -
应收买 入返 售证 券利 息 - -
应收申 购款 利息 - -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - -
其他 - -
合计 200,650.97 -
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末及 上年 度末未 持有 其他 资产 。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 - -
银行间 市场 应付 交易 费用 1,369.10 -
合计 1,369.10 -
7.4.7.8 其 他负 债
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 - -
应付赎 回费 - - 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 32 页 共 57 页
其他应 付款 400.00 -
预提费 用 55,600.00
合计 56,000.00 -
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
兴银双 月理 财 A
项目
本期
2017 年 9 月 28 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 40,693.26 40,693.26
本期申 购 106,467.53 106,467.53
本期赎 回( 以"-" 号填列) -4,894.03 -4,894.03
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 142,266.76 142,266.76
金额单 位： 人民 币元
兴银双 月理 财 B
项目
本期
2017 年 9 月 28 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年12 月31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 200,000,000.00 200,000,000.00
本期申 购 21,483,308.05 21,483,308.05
本期赎 回( 以"-" 号填列) -211,398,736.94 -211,398,736.94
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 10,084,571.11 10,084,571.11
报告期期间基 金总申购 份 额含红利再投 、份额级 别 调整和转换入 份额，基 金 总赎回份额 含份额级
别调整 和转 换出 份额 。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位 ：人 民币 元 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 33 页 共 57 页
兴银双 月理 财 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
基金合 同生 效日 - - -
本期利 润 584.51 - 584.51
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 -584.51 - -584.51
本期末 - - -
单位： 人民 币元
兴银双 月理 财 B
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
基金合 同生 效日 - - -
本期利 润 1,491,231.71 - 1,491,231.71
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基 金 申购 款 - - -
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 -1,491,231.71 - -1,491,231.71
本期末 - - -
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月 28 日( 基金 合 同生
效日) 至 2017 年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至 2016 年12 月
31 日
活期存 款利 息收 入 45,057.13 -
定期存 款利 息收 入 1,466,760.65 -
其他存 款利 息收 入 - -
结算备 付金 利息 收入 169.47 -
其他 194.44 -
合计 1,512,181.69 -
7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
不适用 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
本基金 本报 告期 无债 券投 资收益 。
7.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月28 日( 基金
合同生 效日)至2017 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年
12 月31 日
卖 出 债券 （ 、 债 转股 及债券 到 期兑
付）成 交总 额
19,929,975.00 -
减：卖 出债 券（ 、债 转股 及债券 到
期兑付 ）成 本总 额
19,500,000.00 -
减：应 收利 息总 额 429,975.00 -
7.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
无。
7.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
无。
7.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无资 产支 持证 券投资 收益 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
7.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
无。
7.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
无。
7.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
无。
7.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
无。 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 35 页 共 57 页
7.4.7.15 衍 生工 具收益
7.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 衍生 工具 收益 。
7.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 衍生 工具 收益 。
7.4.7.16 股 利收 益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 股利 收益 。
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可以比 期间 无公 允价 值变 动收益 。
7.4.7.18 其 他收 入
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 其他 收入 。
7.4.7.19 交 易费 用
本基金 本报 告期 及上 年度 可以比 期间 无交 易费 用。
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月28 日( 基金 合 同
生效日)至2017 年 12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12
月 31 日
审计费 用 12,500.00 -
信息披 露费 40,000.00 -
银行汇 划费 2,228.80 -
证券账 户开 户费 400.00
上清所 查询 费 100.00
账户服 务费 3,000.00
合计 58,228.80 -
兴银双月理财 2017 年年度报告
第 36 页 共 57 页
7.4.7.21 分 部报 告
根据本基金的 内部组织 机 构、管理要求 及内部报 告 制度，本基金 整体为一 个 报告分部，且 向
管理层 报告 时采 用的 会计 政策及 计量 基础 与编 制财 务报表 时的 会计 政策 与计 量基础 一致 。
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
无需要 说明 的或 有事 项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
根据财 政部 和国 家税 务总 局于 2016 年12 月 21 日和 2017 年6 月30 日联 合 颁布的 《关 于明 确
金融房地产开 发教育辅 助 服务等增值税 政策的通 知 》(财税[2016]140 号)和 《关于资管产 品增值
税有关 问题 的通 知》(财税[2017]56 号) 的有 关规 定 ，自 2018 年 1 月 1 日 起 ，本基 金运 营过 程中
发生的 增值 税应 税行 为， 以本基 金管 理人 为增 值税 纳税人 ， 暂 适用 简易 计税 方法， 按 照 3% 的征 收
率缴纳 增值 税。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
兴银基 金管 理有 限责 任公 司 基金管 理人 、基 金注 册登 记机构 、基 金销 售机 构
兴业银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构
华福证 券有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机 构
国脉科 技股 份有 限公 司 基金管 理人 的股 东
上海兴 瀚资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 的全 资子 公司
兴银投 资有 限公 司 基金管 理人 的股 东华 福证 券全资 子公 司
兴银成 长资 本管 理有 限公 司 基金管 理人 的股 东华 福证 券全资 子公 司
注：本报告期 基金关联 方 未发生变化。 本基金与 关 联方的所有交 易均是在 正 常业务中按 照一般商
业条款 订立 。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
本基金 合同 生效 日 为 2017 年 9 月 28 日 ，以 下仅 为本 基金本 报告 期数 据， 无上 年度可 比期 间
数据。 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 37 页 共 57 页
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本 报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行股 票交 易。
7.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行债 券交 易。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年9 月28 日( 基金 合 同生效 日) 至
2017 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年12 月31日
回购 成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总额 的
比例
回购成 交金 额
占当期 债券
回购
成交总额 的
比例
华福证 券 20,000,000.00 100.00% - -
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关 联方 的佣 金
本基金 本报 告期 无应 支付 关联方 佣金 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月28 日(基 金合 同生效
日) 至2017 年 12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至 2016 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
95,994.29 -
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的
客户维 护费
16.03 -
本基金 的管 理费 年费 率 为0.25% 。管 理费 的计 算方 法 如下：
H＝ E× 0.25 %÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
兴银双月理财 2017 年年度报告
第 38 页 共 57 页
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日 累计 至每 月月 末， 按月 支付。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年9 月28 日(基 金合 同生效
日) 至2017 年 12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至 2016 年12 月
31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
19,198.85 -
本基金 的托 管费 年费 率 为0.05% 。管 理费 的计 算方 法 如下：
H＝ E× 0.05 %÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付。
7.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名称
本期
2017 年 9 月 28 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
兴银双 月理 财A 兴银双 月理 财B 合计
兴银基 金管 理有 限责 任公
司
21.30 3,837.44 3,858.74
合计 21.30 3,837.44 3,858.74
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月1 日至2016 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
兴银双 月理 财A 兴银双 月理 财B 合计
本年度 该基 金无 需向 关联 方支付 销售 服务 费用 。
兴银双 月理 财货 币 A 级 基 金份额 的销 售服 务费 按前 一日该 级基 金资 产净 值 0.25% 的 年费 率计 提；
兴银双 月理 财货 币 B 级 基 金份额 的销 售服 务费 按前 一日该 级基 金资 产净 值 0.01% 的 年费 率计 提；
各级基 金份 额的 销售 服务 费逐日 累计 至每 月月 底， 按月支 付。
计算公 式为 ：日 销售 服务 费＝前 一日 该级 基金 份额 的基金 资产 净 值X R / 当 年天数 ；R 为该 级 基
金份额 的年 销售 服务 费率 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 39 页 共 57 页
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 内与 关联 方未进 行银 行间 同业 市场 债券（ 含回 购） 的交 易。
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运 用 固有 资金投 资本 基金的 情况
报告期 内基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
报告期 末除 基金 管理 人之 外的其 他关 联方 未投 资本 基金。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方
名称
本期
2017 年9 月28 日( 基金 合 同生效 日) 至
2017 年12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期 末余 额 当期 利 息收 入
兴业银 行股 份
有限公 司
991,458.53 45,057.26 - -
本基金 的银 行存 款由 基金 托管人 保管 ，按 银行 同业 利率计 息。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 内未 在承 销期内 参与 关联 方承 销证 券。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无其他 需要 说明 的关 联交 易事项 。
7.4.11 利 润分 配情况
金额单 位： 人民 币元
兴银双 月理 财A
已按 再 投资 形式 转实 收基
金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
本期利 润
分配合计
备注
566.75 - 17.76 584.51 -
兴银双 月理 财B
已按 再 投资 形式 转实 收基
金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
本期利 润分 配
合计
备注
1,483,308.05 6,467.53 1,456.13 1,491,231.71 -
兴银双月理财 2017 年年度报告
第 40 页 共 57 页
7.4.12 期 末（ 2017 年 12 月 31 日 ） 本基 金持 有的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本基金 本报 告期 末未 持有 因认购 新发/增 发证 券而 流 通受限 的证 券。
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 流通受 限的 股票 。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本基金 本报 告期 末 未 持有 交易所 市场 正回 购交 易中 作为抵 押的 债券 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
-
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金投资于 各类货币 市 场工具，属于 高流动性 、 低风险的品种 ，其预期 风 险和预期收益 率
都低于股票、 债券和混 合 型基金。本基 金的基金 管 理人从事风险 管理的主 要 目标是争取 将风险控
制在限 定的 范围 内， 力求 资产的 安全 性和 流动 性， 追求超 过业 绩比 较基 准的 稳定收 益。
本基金的基金 管理人董 事 会重视建立完 善的公司 治 理结构与内部 控制体系 ， 公司董事会对 公
司建立内部控 制系统和 维 持其有效性承 担最终责 任 。董事会下设 合规及风 险 管理委员会 ，负责检
查公司内部 管 理制度的 合 法合规性及内 控制度的 执 行情况，充分 发挥独立 董 事监督职能 ，保护投
资者利 益和 公司 合法 权益 。
为了有效控制 基金运作 和 管理中存在的 风险，本 基 金的基金管理 人设立风 险 控制委员会， 负
责全面 评估 公司 经营 管理 过程中 的各 项风 险， 并提 出防范 化解 措施 。
本基金的基金 管理人设 立 督察长制度， 积极组织 对 公司各项制度 及内部控 制 的执行情况、 业
务的合法合规 性进行监 督 检查，定期和 不定期向 董 事会报告公司 内部控制 执 行情况。公 司设置合
规稽核部和风 险管理部 ， 合规稽核部具 体负责公 司 业务合法合规 性管理， 履 行合规管理 职责以及
各项制度和内 部控制执 行 情况的监察稽 核工作； 风 险管理部负责 公司日常 运 营过程中， 识别潜在
风险，评估风 险的影响 程 度，并根据公 司风险偏 好 制定风险应对 策略，有 效 管理公司各 环节风险
的持续过程。 公司管理 层 重视和支持合 规稽核和 风 险管理工作， 并保证合 规 稽核和风险 管理工作兴银双月理财 2017 年年度报告
第 41 页 共 57 页
的独立性和权 威性，配 备 了充足合格的 人员，明 确 了部门及其各 岗位的职 责 和工作流程 、组织纪
律。业务部门 负责人为 所 在部门的风险 控制第一 责 任人，对本部 门业务范 围 内的风险负 有管控及
时报告 的义 务。 员工 在其 岗位职 责范 围内 承担 相应 风险管 理责 任。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是 通过定 性分析和 定 量分析估测各 种
风险产生的可 能损失。 从 定性分析的角 度出发， 判 断风险损失的 严重程度 和 出现同类风 险损失的
频度。而从定 量分析的 角 度出发，根据 本基金的 投 资目标，结合 基金资产 投 资的金融工 具特征通
过特定的风险 量化指标 、 模型，日常的 量化报告 ， 确定风险损失 的限度和 相 应置信区间 ，及时可
靠地对 各种 风险 进行 监督 、检查 和评 估， 并通 过相 应决策 ，将 风险 控制 在可 承受的 范围 内。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
无。
7.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
无。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资金的 流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模式带来 的流动性 风 险，有效保障 基金持有 人 利益。本基金 与本基金 的 基金管理人 管理的其
他基金共同持 有一家公 司 发行的证券不 得超过该 证 券的 10%； 本基金主 动投 资于流动性受 限资产
的市值合计不 得超过该 基 金资产净值 的 15%。 此外 ，本基金可通 过卖出回 购 金融资产方式 接入短
期资金 应对 流动 性需 求， 其上 限 一般 不超 过基 金持 有的债 券投 资的 公允 价值 。 兴银双月理财 2017 年年度报告
第 42 页 共 57 页
7.4.13.3.1 金 融资 产和金 融负 债的到 期期 限分析
7.4.13.3.2 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金的基金 管理人在 基 金运作过程中 严格按照 《 公开募集证券 投资基金 运 作管理办法》 及
《公开 募集 开放 式证 券投 资基金 流动 性风 险管 理规 定》( 自 2017 年 10 月 1 日 起施行)等 法规 的要
求对本基金组 合资产的 流 动性风险进行 管理，通 过 独立的风险管 理部门对 本 基金的组合 持仓集中
度指标、流通 受限制的 投 资品种比例以 及组合在 短 时间内变现能 力的综合 指 标等流动性 指标进行
持续的 监测 和分 析。
本基金投资于 一家公司 发 行的证券市 值 不超过基 金 资产净值的 10%，且 本基 金与由本基金 的
基金管 理人 管理 的其 他基 金共同 持有 一家 公司 发行 的证券 不得 超过 该证 券 的10% 。
本基金所持部 分证券在 证 券交易所上市 ，其余亦 可 在银行间同业 市场交易 。 此外，本基金 可
通过卖出回购 金融资产 方 式借入短期资 金应对流 动 性需求，其上 限一般不 超 过基金持有 的债券投
资的公 允价 值。 本基 金主 动投资 于流 动性 受限 资产 的市值 合计 不得 超过 基金 资产净 值 的 15% 。
本基金 的基 金管 理人 每日 对基金 组合 资产 中 7 个工 作日可 变现 资产 的可 变现 价值进 行审 慎 评
估与测 算， 确保 每日 确认 的净赎 回申 请不 得超 过7 个工作 日可 变 现 资产 的可 变现价 值。
同时，本基金 的基金管 理 人通过合理分 散逆回购 交 易的到期日与 交易对手 的 集中度；按照 穿
透原则对交易 对手的财 务 状况、偿付能 力及杠杆 水 平等进行必要 的尽职调 查 与严格的准 入管理，
以及对不同的 交易对手 实 施交易额度管 理并进行 动 态调整等措施 严格管理 本 基金从事逆 回购交易
的流动性风险 和交易对 手 风险。此外， 本基金的 基 金管理人建立 了逆回购 交 易质押品管 理制度：
根据质押品的 资质确定 质 押率水平；持 续监测质 押 品的风险状况 与价值变 动 以确保质押 品按公允
价值计算足额 ；并在与 私 募类证券资管 产品及中 国 证监会认定的 其他主体 为 交易对手 开 展逆回购
交易时 ，可 接受 质押 品的 资质要 求与 基金 合同 约定 的投资 范围 保持 一致 。
综合上述各项 流动性指 标 的监测结果及 流动性风 险 管理措施的实 施，本基 金 在本报告期内 流
动性情 况良 好。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 有 金融工具的公 允价值或 未 来现金流量因 所处市场 各 类价格因素的 变
动而发 生波 动的 风险 ，包 括利率 风险 、外 汇风 险和 其他价 格风 险。
7.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量因 市 场利率变化而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程序上独 立 于市场利率变 化。本基 金 的生息资产主 要为银行 存 款、结算备 付金、存兴银双月理财 2017 年年度报告
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在保证 金、 债券 投资 及部 分应收 申购 款等 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年12 月 31 日
1 个月 以内 1-3 个月
3 个月-1
年
1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款
4,991,458.53 - - - - - 4,991,458.53
交易性 金融 资产
5,099,535.39 - - - - - 5,099,535.39
应收利 息
- - - - - 200,650.97 200,650.97
资产总 计 10,090,993.92 - - - - 200,650.97 10,291,644.89
负债
应付管 理人 报酬 - - - - - 4,786.25 4,786.25
应付托 管费 - - - - - 957.23 957.23
应付销 售服 务费 - - - - - 220.55 220.55
应付交 易费 用 - - - - - 1,155.30 1,155.30
应付利 润 - - - - - 1,473.89 1,473.89
应交税 费 - - - - - - -
其他负 债 - - - - - 56,213.80 56,213.80
负债总 计 - - - - - 64,807.02 64,807.02
利率敏 感度 缺口 10,090,993.92 - - - - 135,843.95 10,226,837.87
上年度 末
2016 年12 月 31 日
1 个月 以内 1-3 个月
3 个月-1
年
1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
负债
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金所面临 的其他价 格 风险主要系市 场价格风 险 。市场价格风 险是指基 金 所持有金融工 具
的公允价值或未来现金流量因除市场利率和外汇汇率之外的市场价格因素变动而发生波动的风
险。
本基金主要投 资于银行 间 同业市场交易 的固定收 益 品种和证券交 易所的债 券 回购产品，且 以兴银双月理财 2017 年年度报告
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摊余成 本进 行后 续计 量， 因此无 重大 市场 价格 风险 。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年12 月 31 日
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例 （% ）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 - - - -
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 5,099,490.00 49.86 - -
交 易 性 金 融 资 产 － 贵 金 属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产 － 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 5,099,490.00 49.86 - -
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
7.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 不以公允价值计量的金 融工具不以公允价值计量 的金融资产和负债主要包 括应收款项和
其他金 融负 债， 其账 面价 值与公 允价 值相 差很 小。
(b) 以 公允 价值 计量 的金 融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于2017 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量的金 融 工 具中 属于 第一 层次的 余额 为 人
民币0 元， 属于 第二 层次 的余额 为人 民 币 5,099,490.00 元， 无属 于第 三层 次 的余额 。
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
对于本基金投 资的证券 ， 若出现重大事 项停牌、 交 易不活跃(包括 涨跌停时 的 交易不活跃) 、
或属于非公 开 发行等情 况 ，本基金分别 于停牌日 至 交易恢复活跃 日期间、 交 易不活跃期 间及限售兴银双月理财 2017 年年度报告
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期间根据估值 调整中采 用 的不可观察输 入值对于 公 允价值的影响 程度，确 定 相关证券公 允价值应
属第二 层次 或第 三层 次。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（%）
1 固定收 益投 资 5,099,535.39 49.55
其中： 债券 5,099,535.39 49.55
资产 支持 证券 - -
2 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售 金 融资
产
- -
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 4,991,458.53 48.50
4 其他各项 资产 200,650.97 1.95
5 合计 10,291,644.89 100.00
8.2 债 券回 购融资 情况
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
在本报 告期 内本 货币 市场 基金债 券正 回购 的资 金余 额未超 过基 金资 产净 值 的20% 。
8.3 基 金投 资组合 平均 剩余期 限
8.3.1 投 资组 合平均 剩余 期限基 本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 16
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 52
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 0
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 120 天情况 说明
本报告 期内 本货 币市 场基 金投资 组合 平均 剩余 期限 未超 过 120 天。
兴银双月理财 2017 年年度报告
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8.3.2 期 末投 资组合 平均 剩余期 限分 布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产
净值的 比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资
产净值 的比 例（% ）
1 30 天 以内 59.56 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
2 30 天( 含) —60 天 39.11 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
3 60 天( 含) —90 天 - -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
4 90 天( 含) —120 天 - -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
5 120 天( 含) —397 天 （含 ） - -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
合计 98.67 -
8.4 报 告期 内投资 组合 平均剩 余存 续期超 过 240 天 情况 说明
本报告 期内 ，本 基金 投资 组合平 均剩 余存 续期 未出 现超 过 240 天的 情况 。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
序号 债券品 种 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（%）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 5,099,535.39 49.86
其中： 政策 性金 融债 5,099,535.39 49.86
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 同业存 单 - -
8 其他 - -
9 合计 5,099,535.39 49.86
10 剩余存 续期 超 过397 天 的 浮动利 率债 券 - -
兴银双月理财 2017 年年度报告
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8.6 期 末按 摊余成 本占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 前十 名债券 投资 明细
金 额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量( 张) 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（%）
1 150201 15 国开 01 51,000 5,099,535.39 49.86
8.7 “ 影子 定价 ” 与“ 摊余成 本法 ”确定 的基 金资产 净值 的偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 -
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.0134%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0035%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0026%
报 告期 内负偏 离度 的绝对 值达 到 0.25% 情况说 明
本基金 本报 告期 内未 存在 负偏离 度的 绝对 值达 到0.25% 的 情况 。
报 告期 内正偏 离度 的绝对 值达 到 0.5% 情 况说明
本基金 本报 告期 内未 存在 正偏离 度的 绝对 值达 到0.5% 的情 况。
8.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 报告 期末 未持 有资 产支持 证券 。
8.9 投 资组 合报告 附注
8.9.1
本基金估值采用摊余成本 法计价，即估值对象以买 入成本列示，按票面利率 或商定利率并
考虑其买入时的溢价 与折 价，在其剩余期限内 平均 摊销。
8.9.2
本基金投资的前十名 证券 的发行主体未出现本 期被 监管部门立案调查， 或在 报告编制前一年
内受到公开谴责、处 罚的 情形。
8.9.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元 兴银双月理财 2017 年年度报告
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序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 200,650.97
4 应收申 购款 -
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 200,650.97
8.9.4 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人
户数
(户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额比
例
持有份 额
占总份 额
比例
兴银
双月
理财
A
235 605.39 67,994.28 47.79% 74,272.48 52.21%
兴银
双月
理财
B
1 10,084,571.11 10,084,571.11 100.00% 0.00 0.00%
合计 236 43,334.06 10,152,565.39 99.27% 74,272.48 0.73%
9.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
报告期 内本 基金 未上 市交 易。
9.3 期 末货 币市场 基金 前十名 份额 持有人 情况
序号 持有人 类别 持有份 额（ 份） 占总份 额比 例
1 其他机 构 10,084,571.11 98.61%
2 其他机 构 67,994.28 0.66%
3 个人 20,052.49 0.20%
4 个人 11,765.80 0.12%
5 个人 10,102.76 0.10%
6 个人 5,050.78 0.05%
7 个人 2,002.90 0.02%
8 个人 1,010.58 0.01%
9 个人 1,010.58 0.01%
10 个人 1,010.58 0.01%
兴银双月理财 2017 年年度报告
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9.4 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金
兴银双 月理
财A
28,996.24 20.38%
兴银双 月理
财B
0.00 0.00%
合计 28,996.24 0.28%
9.5 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投资和 研究 部门 负责 人 持
有本开 放式 基金
兴银双 月理 财A 0~10
兴银双 月理 财B 0
合计 0~10
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
兴银双 月理 财A 0~10
兴银双 月理 财B 0
合计 0~10
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
兴银双 月理财 A 兴银双 月理 财 B
基金合 同生 效日 （2017 年 9 月 28 日） 基金
份额总 额
40,693.26 200,000,000.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 - -
基金 合同生效 日起至报 告期期 末基金总 申购
份额
106,467.53 21,483,308.05
减: 基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 总
赎回份 额
4,894.03 211,398,736.94
基金 合同生效 日起至报 告期期 末基金拆 分变
动份额 （份 额减 少以"-" 填 列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 142,266.76 10,084,571.11
本基金 基金 合同 生效 日 为2017 年9 月28 日。 兴银双月理财 2017 年年度报告
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§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内本 基金 未召 开基 金份额 持有 人大 会。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
（1） 报告 期内 本基 金基 金 管理人 人事 变动 如下 ：
2017 年 2 月 14 日 ，基 金 管理人 发布 了高 级管 理人 员变更 公告 ，副 总经 理郑 泽星、 副总 经 理
卢银英 于2017 年2 月13 日离任 。
（2） 报告 期内 托管 人的 专 门基金 托管 部门 无重 大人 事变动 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
报告期 内无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内本 基金 投资 策略 未改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金未 改聘 为基金 审计 的会 计师 事务 所。
报告年 度应 支付 给聘 任会 计师事 务所 的报 酬为 人民 币 12,500.00 元。
目前的 审计 机构 已提 供审 计服务 的连 续年 限： 自基 金合同 生效 日起 至今 。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期内本 基金管 理人、 基金托管人 的托管 业务部 门及其相关 高级管 理人员 未受到监管 部门
的稽查 或处 罚。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称 交易单 元 股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 备注 兴银双月理财 2017 年年度报告
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数量
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
华福证 券 2 - - - - -
中投证 券 2 - - - - -
海通证 券 2 - - - - -
中信建 投 2 - - - - -
中泰证 券 2 - - - - 新增
兴业证 券 2 - - - - -
平安证 券 2 - - - - -
川财证 券 2 - - - - 新增
广发证 券 2 - - - - -
方正证 券 2 - - - - 新增
注：基 金租 用证 券公 司交 易单元 的选 择标 准是 ：
（1 ） 内部 管理 规范 、严 谨 ；具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（2 ） 研 究实 力较 强 ， 有 固 定的研 究机 构和 专门 研究 人员 ， 能 够针 对基 金业 务 需要 ， 提 供高 质量 的
研究报 告和 较为 全面 的服 务；
（3 ） 能够 积极 推动 多边 业 务合作 ，最 大限 度地 调动 资源， 协助 基金 投资 ；
（4 ） 其他 有利 于基 金持 有 人利益 的商 业合 作考 虑。
选择程序：本 基金管理 人 组织相关人员 依据交易 单 元选择标准对 交易单元 候 选证券公司 的服务质
量和研 究实 力进 行评 估， 确定 选 用交 易单 元的 证券 公司。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金额
占当期 债券
成交总额 的比
例
成交金额
占当期 债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期 权证
成交总额 的
比例
华福证 券 - - 20,000,000.00 100.00% - -
中投证 券 - - - - - -
海通证 券 - - - - - -
中信建 投 - - - - - -
中泰证 券 - - - - - -
兴业证 券 - - - - - -
平安证 券 - - - - - - 兴银双月理财 2017 年年度报告
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川财证 券 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
方正证 券 - - - - - -
11.8 偏 离度 绝对值 超过 0.5% 的情 况
无。
11.9 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基 金 份 额 发 售 公 告 、 招 募 说 明
书、基 金合 同摘 要
证券日 报、 公司 网站
2017 年7 月21
日
2
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基金基 金合 同、 基金 托管 协议
公司网 站
2017 年7 月21
日
3
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基金延 长募 集期 限的 公告
证券日 报、 公司 网站
2017 年8 月18
日
4
关 于 兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券
投 资 基 金 新 增 陆 金 所 资 管 为 代
销机构 的公 告
证券日 报、 公司 网站
2017 年8 月26
日
5
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基金提 前结 束募 集的 公告
证券日 报、 公司 网站
2017 年9 月26
日
6
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基金基 金合 同生 效公 告
证券日 报、 公司 网站
2017 年9 月29
日
7
兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券 投 资
基金开 放日 常申 购 、 赎 回 业务公
告
证券日 报、 公司 网站
2017 年9 月30
日
8
关 于 兴 银 双 月 理 财 债 券 型 证 券
投 资 基 金 新 增 好 买 基 金 和 同 花
顺为代 销机 构的 公告
证券日 报、 公司 网站
2017 年 10 月
13 日
9
关于兴 银货 币 、 兴 银双 月 理财新
增中国 银行 为代 销机 构的 公告
上 海 证 券 报 、 证 券 日 报 、 公
司网站
2017 年 11 月
29 日
10
兴 银 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司 关
于 旗 下 证 券 投 资 基 金 缴 纳 增 值
税的公 告
上 海 证 券 报 、 证 券 日 报 、 证
券时报 、公 司网 站
2017 年 12 月
30 日
11
兴 银 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司 关
于 旗 下 特 定 客 户 资 产 管 理 计 划
缴纳增 值税 的公 告
上 海 证 券 报 、 证 券 日 报 、 证
券时报 、公 司网 站
2017 年 12 月
30 日
兴银双月理财 2017 年年度报告
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§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报告 期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序
号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期
初
份
额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
机
构
1
20171129-2017123
1
0.0
0
10,084,571.1
1
0.00
10,084,571.1
1
98.61
%
2
20171129-2017121
8
0.0
0
20,114,900.5
4
20,114,900.5
4
0.00 0.00%
个
人
- - - - - - -
- - - - - - - -
产品特有 风险
（1）赎回 申请延 缓支付 的风险
上 述 高占 比 投资 者大 额 赎回 时 易构 成 本基 金巨 额 赎回 ， 中小 投 资者 可能 面临小 额 赎回 申 请也 需
要与该等 投资者 按同比 例 延缓支付 的风险 。
（2）基金 净值大 幅波动 的风险
上 述 高占 比 投资 者大 额 赎回 时 ，基 金 管理 人进 行 基金 财 产变 现 可能 会对 基金资 产 净值 造 成较 大
波动。
（3）基金 规模过 小导致 的风险
上 述 高占 比 投资 者赎 回 后， 可 能导 致 基金 规模 过 小。 基 金可 能 面临 投资 银行间 债 券、 交 易所 债
券时交易 困难的 情形， 实 现基金投 资 目标 存在一 定 的不确定 性。
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。
兴银双月理财 2017 年年度报告
第 57 页 共 57 页
§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 准予 兴银 双 月理财 债券 型证 券投 资基 金募集 注册 的文 件；
2 、 《兴 银双 月理 财债 券型 证券投 资基 金基 金合 同》 ；
3 、 《兴 银双 月理 财债 券型 证券投 资基 金招 募说 明书 》 ；
4 、 《兴 银双 月理 财债 券型 证券投 资基 金托 管协 议》 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6 、报 告期 内在 指定 信息 披 露媒体 上公 开披 露的 各项 公告。
13.2 存 放地 点
基金管 理人 和基 金托 管人 办公场 所， 并登 载于 基金 管理人 网站 （www.hffunds.cn）。
13.3 查 阅方 式
投资者可登录 基金管理 人 网站查阅，或 在营业时 间 内至基金管理 人或基金 托 管人的办公场 所
免费查 阅。
兴 银基 金管理 有限 责任公 司
2018 年 3 月 30 日
