万 家 消 费 成长 股 票 型 证券 投 资 基 金
2017 年 年度 报 告
2017 年12 月31 日
基金管 理人： 万家基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2018 年3 月30 日 万家消费成长 2017 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏,
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意,并 由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定,于2018 年3 月29 日复核 了本 报
告中的 财务 指标 、 净值 表 现、 利润 分配 情况 、 财务 会计报 告 、 投 资组 合报 告 等内容,保 证复 核内 容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产,但 不保 证 基金一 定盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投 资有 风险, 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅读 本 基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告财务资 料已经审 计, 立信会计师事 务所为本 基 金出具了无保 留意见的 审 计报告,请投 资
者注意 阅读 。
本报告 期 自2017 年2 月23 日起 至 12 月 31 日 止。 万家消费成长 2017 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 5
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 5
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 5
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 5
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 6
2.5 其 他相 关资 料 ............................................................................................... 错误! 未定义书签。
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 ............................................................................. 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 7
3.3 其 他指 标 ....................................................................................................... 错误! 未定义书签。
3.4 过 去三 年基 金的 利润 分配情 况 .................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 11
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 13
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 13
4.6 管 理人 内部 有关 本基 金的监 察稽 核工 作情 况 ........................................................................ 13
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项 的 说明 .................................................................... 14
4.8 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 14
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 14
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 15
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 15
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 15
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 15
§6 审计报告 ............................................................................................................................................. 16
6.1 审 计报 告基 本信 息 .................................................................................................................... 16
6.2 审 计报 告的 基本 内容 ................................................................................................................ 16
§7 年度财务报表 ..................................................................................................................................... 19
7.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 19
7.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 20
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 21
7.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 22
§8 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 44
8.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 44
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 44
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所 有 股票 投资 明细 ................................ 45
8.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 46
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 49
8.6 期末 按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 错误! 未定义书签。 万家消费成长 2017 年年度报告
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8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 49
8.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 49
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 49
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 49
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 50
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 50
§9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 51
9.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 51
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 51
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 51
§ 10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 52
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................. 53
11.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 53
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 53
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 53
11.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 53
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 53
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 53
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 53
11.8 其他 重大 事件 ............................................................................................. 错误! 未定义书签。
§ 12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 57
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 57
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 ............................................................. 错误! 未定义书签。
§ 13 备查文件目录 ................................................................................................................................... 58
13.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 58
13.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 58
13.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 58
万家消费成长 2017 年年度报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 万家消 费成 长股 票型 证券 投资基 金
基金简 称 万家消 费成 长
基金主 代码 519193
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2017 年2 月23 日
基金管 理人 万家基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 169,326,769.16 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 本 基 金 主 要 投 资 于 居 民 消 费 相 关 行 业 中 的 成 长 性 公
司， 以 分享 中国 经济 增长 和消费 升级 带来 的投 资机 会，
在 有 效控 制风 险的 前提 下， 力 争实 现基 金资 产的 长期
稳定增 值。
投资策 略 本 基 金采 用“ 自上 而下 ”和 “ 自下 而上 ”相 结合 的方
法 构 建基 金的 投资 组合 。在 资 产配 置方 面， 本基 金结
合 国 内外 宏观 经济 发展 趋势 、 国家 相关 政策 以及 市场
面 因 素， 在投 资比 例限 制范 围 内优 化大 类资 产配 置；
在 股 票选 择方 面， 本基 金在 居 民消 费成 长相 关行 业中
精 选 核心 竞争 力突 出、 具有 持 续成 长性 、估 值合 理的
上 市 公司 股票 ，力 争获 得超 越 行业 平均 水平 的良 好回
报。
业绩比 较基 准 80%× 沪深300 指 数收 益率 +20%× 上证 国债 指数 收益 率
风险收 益特 征 本 基 金为 股票 型基 金， 属于 证 券投 资基 金中 较高 预期
风 险 、较 高预 期收 益的 品种 ， 其预 期风 险收 益水 平高
于混合 型基 金、 债券 型基 金及货 币市 场基 金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 万家基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 兰剑 田青
联系电 话 021-38909626 010-67595096
电子邮 箱 lanj@wjasset.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
95538 转 6 、4008880800 010-67595096
传真 021-38909627 010-66275853 万家消费成长 2017 年年度报告
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注册地 址 中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区浦电 路360 号8 层 （名 义
楼层9 层）
北京市 西城 区金 融大 街 25 号
办公地 址 中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验
区浦电 路360 号8 层 （名 义
楼层9 层）
北京市西城区闹市口大街 1 号
院 1 号楼
邮政编 码 200122 100033
法定代 表人 方一天 田国立
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《上海 证券 报》 、 《中 国证 券报》 、 《证 券时 报》
登载基金年度报告正文的管理人互联网 网
址
http://www.wjasset.com
基金年 度报 告备 置地 点 中国 （上 海 ） 自 由贸 易试 验 区浦电 路 360 号8 层 （ 名
义楼 层 9 层 ）基 金管 理人 办公场 所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
会计师 事务 所
立信会 计师 事务 所 （特 殊 普通合 伙）
上海市 南京 东 路61 号4 楼 新黄浦 金
融大厦
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街17 号
万家消费成长 2017 年年度报告
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§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1
期间 数据 和指 标 2017 年2 月 23 日
( 基金 合同 生效
日)-2017 年 12 月
31 日
2016 年 2015 年
本期已 实现 收益 92,044,968.74 - -
本期利 润 98,063,361.99 - -
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1686 - -
本期加 权平 均净 值利 润率 16.16% - -
本期基 金份 额净 值增 长率 17.84% - -
3.1.2
期末 数据 和指 标 2017 年末 2016 年末 2015 年末
期末可 供分 配利 润 29,815,589.39 - -
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1761 - -
期末基 金资 产净 值 199,530,446.40 - -
期末基 金份 额净 值 1.1784 - -
3.1.3
累计 期末 指标 2017 年末
2016 年末
2015 年末
基金份 额累 计净 值增 长率 17.84% - -
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基 准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 -1.22% 0.76% 4.09% 0.64% -5.31% 0.12%
过去六 个月 15.94% 1.19% 7.98% 0.56% 7.96% 0.63%
自基金 合同
生效起 至今
17.84% 1.00% 12.43% 0.52% 5.41% 0.48%
万家消费成长 2017 年年度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
本基金 本年 度未 分配 利润 。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
万家基 金管 理有 限公 司经 中国证 监会 证监 基金 字[2002]44 号文 批准 设立 。 公 司 现股东 为中 泰
证券股 份有 限公 司、 新疆 国际实 业股 份有 限公 司和 山东省 国有 资产 投资 控股 有限公 司, 住所 ： 中 国
（上海 ） 自由 贸易 实验 区 浦电 路 360 号 8 楼 （名 义 楼层 9 层）, 办公 地点 ： 上 海市浦 东新 区浦 电路
360 号9 楼,注 册资 本 1 亿 元人民 币。 目前 管理 五十 二只开 放式 基金 ， 分 别为 万家 180 指 数证 券投
资基金、万家 增强收益 债 券型证券投资 基金、万 家 行业优选混合 型证券投 资 基金（LOF） 、万家
货币市场证券 投资基金 、 万家和谐增长 混合型证 券 投资基金、万 家双引擎 灵 活配 置混合 型证券基
金、万家精选 混合型证 券 投资基金、万 家稳健增 利 债券型证券投 资基金、 万 家中证红利 指数证券
投资基金（LOF ） 、万家 添 利债券型证券 投资基金 （LOF ） 、万家中证 创业成长 指 数分级证券 投资基
金、万家信用 恒利债券 型 证券投资基金 、万家日 日 薪货币市场证 券投资基 金 、万家强化 收益定期
开放债 券型 证券 投资 基金 、 万家 上证50 交易 型开 放 式指数 证券 投资 基金 、 万 家新利 灵活 配置 混合
型证券 投资基 金、万家 双 利债券型证券 投资基金 、 万家现金宝货 币市场证 券 投资基金、 万家瑞丰
灵活配置混合 型证券投 资 基金、万家瑞 兴灵活配 置 混合型证券投 资基金、 万 家品质生活 灵活配置
混合型证券投 资基金、 万 家瑞益灵活配 置混合型 证 券投资基金、 万家新兴 蓝 筹灵活配置 混合型证
券投资基金、 万家瑞和 灵 活配置混合型 证券投资 基 金、万家颐达 保本混合 型 证券投资基 金、万家
颐和保 本混 合型 证券 投资 基金、 万家 恒瑞18 个月 定 期开放 债券 型证 券投 资基 金、 万 家年 年恒 祥定
期开放债券型 证券投资 基 金、万家鑫安 纯债债券 型 证券投资基金 、万家鑫 璟 纯债债券型 证券投资
基金、万家瑞 旭灵活配 置 混合型证券投 资基金、 万 家家享纯债债 券型证券 投 资基金、万 家瑞盈灵
活配置混合型 证券投资 基 金、万家年年 恒荣定期 开 放债券型证券 投资基金 、 万家 瑞祥灵 活配置混
合型证 券投 资基 金、 万家 鑫通纯 债债 券型 证券 投资 基金、 万家 瑞富 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 、
万家鑫 稳纯 债债 券型 证券 投资基 金、 万家 瑞隆 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 万家 恒景18 个月 定
期开放债券型 证券投资 基 金、万家鑫丰 纯债债券 型 证券投资基金 、万家鑫 享 纯债债券型 证券投资
基金、万家现 金增利货 币 市场基金、万 家消费成 长 股票型证券投 资基金、 万 家宏观择时 多策略灵
活配置 混合 型证 券 投 资基 金、万 家玖 盛纯 债 9 个月 定期开 放债 券型 证券 投资 基金、 万家 鑫瑞 纯 债
债券型证券投 资基金、 万 家天添宝货币 市场基金 、 万家量化睿选 灵活配置 混 合型证 券投 资基金、
万家安弘纯债 一年定期 开 放债券型证券 投资基金 、 万家家瑞债券 型证券投 资 基金、万家 臻选混合
型证券 投资 基金 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓
名
职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
高
源
本基金 基金 经理 ， 万 家瑞 兴灵活
配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金
经理。
2017 年 8
月 8 日
- 12
2005 年 10 月 至 2007 年 3
月 在 光大 证 券股 份有 限公
司 研 究所 工 作， 担任 研究
员；2007 年 4 月至 2010
年 6 月在 安信 证券 股份 有
限 公 司工 作 ，担 任研 究部
高级研 究员 ； 于2010 年7
月至2017 年4 月在 申万 菱
信 基 金 管 理 有 限 公 司 工
作 ， 先后 担 任投 资管 理部
高 级 研究 员 、基 金经 理等
职。2017 年4 月进 入我 公
司工作 。
莫
海
波
本 基 金 基 金 经 理 万 家 和 谐 增 长
混合型 证券 投资 基金 、 万 家精选
混合型 证券 投资 基金 、 万 家品质
生 活 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资
基金、 万家 瑞兴 灵活 配置 混合型
证券投 资基 金、 万家 新利 灵活配
置混合 型证 券投 资基 金、 万家新
兴 蓝 筹 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投
资基金 、 万 家消 费成 长股 票型证
券投资 基金 、 万 家宏 观择 时多策
略 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金、 万 家臻 选混 合型 证券 投资基
金基金 经理
2015 年 5
月 6 日
- 7
投 资 研 究 部 总 监 ，MBA ，
2010 年 进 入 财 富 证 券 责
任 有 限公 司 ，任 分析 师、
投资经 理助 理；2011 年进
入 中 银国 际 证券 有限 责任
公 司 基金 ， 任分 析师 、环
保 行 业研 究 员、 策略 分析
师、投 资经 理。2015 年 3
月 加 入本 公 司， 现任 投资
研究部 总监 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内,本 基金管理 人 严格遵守基金 合同、 《证 券 投资基金法》 、 《 证券投资 基金运作管 理
办法 》 等 法律 、 法规 和监 管部门 的相 关规 定, 依照 诚 实信用 、 勤勉 尽责 、 安全 高效的 原则 管理 和运
用基金资产, 在 认真 控 制 投资 风 险 的 基 础 上,为 基 金 持有 人 谋 取 最 大 利益, 没 有 损害 基 金 持 有 人利
益的行 为。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
万家消费成长 2017 年年度报告
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4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
根据中 国证 监会 颁布 的 《 证券投 资基 金管 理公 司公 平交易 制度 指导 意见 》, 公 司制定 了 《万 家
基金管 理有 限公 司公 平交 易管理 办法 》, 涵盖 了研 究 、 授 权、 投资 决策 和交 易 执行等 投资 管理 活动
的各个环节, 严禁直接 或通 过第三方的 交易安排 在不 同投资组合 之间进行 利益 输送,确保公 平对待
不同投 资 组 合。
在投资决策上:(1) 公 司 对不 同 类 别 的 投 资 组 合 分 别设 定 独 立 的 投 资 部 门, 公 募基 金 经 理 和 特
定客户资产管 理投资经 理 不得互相兼任 。(2)公 司投 资管理实行分 层次决策, 投 资决策委员 会下设
的公募基金投 资决策小 组 和专户投资决 策小组分 别 根据公募基金 和专户投 资 组 合的规模 、风格特
征等因素合 理确定各 投资 组合经理的 投资权限, 投资 组合经理在 授权范围 内自 主决策,超过 投资权
限的操 作需 经过 严格 的逐 级审批 程序 。(3) 公 司接 受 的外部 研究 报告 、 研 究员 撰写的 研究 报告 等均
通过统 一的 投研 管理 平台 发布, 确保 各投 资组 合经 理 在获得 投资 信息 、 投 资建 议 和实 施 决策 方面 享
有公平 的机 会。
在交易执行上:(1) 公 司 将投 资 管 理 职 能 和 交 易 执 行 职 能 相 隔 离, 实行集中交易制度;(2) 对于
交易公开竞价 交易,所有 指 令必须通过系 统下达,公 司 执行交易系统 中的公平 交 易程序;(3) 对于债
券一级 市场 申购 、 非 公开 发 行股票 申购 等非 集 中 竞价 交易, 各投 资组 合经 理在 交 易前独 立地 确定 各
投资组 合的 交易 价格 和数 量,公 司按 照价 格优 先、 比 例分配 的原 则对 交易 结果 进行分 配;(4)对于银
行间交 易, 交易 部按 照时 间 优先、 价格 优先 的原 则公 平公正 的进 行询 价并 完成 交易。
在行为监控上, 公司定期 对 不同投资组合 的同向交 易 价差、反 向交 易,场外交 易 对手议价的 价
格公允性及其他异 常交易 情况进行监控及分 析, 基 金经 理 对 异 常 交 易 情况 进 行合 理 性 解 释 并 留存
记录, 并定 期编 制公 平交 易 分析报 告, 由投 资组 合经 理 、督察 长、 总经 理审 核签 署。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
公司定期进行同向交易 价 差分析, 即 采 集 公 司 旗 下管理 的 所 有 组 合, 连 续 四 个季度 期 间 内, 不
同时间 窗下(日 内、3 日内、5 日内) 的同 向交 易样 本,对两 两组 合之 间的 同向 交 易价差 均值 进行 原
假设 为0,95% 的置 信水 平 下的t 检验, 并对 结论 进行 跟踪分 析, 分析 结果 显示 在 样本数 量大 于30 的
前提下,组 合之 间在 同向 交 易方面 不存 在 违 反公 平交 易行为 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未发 现本 基金 有可能 导致 不公 平交 易和 利益输 送的 异常 交易 。
本报告期内无下列情况: 所有 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成交 较 少 的 单 边
交易量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年全 年上 证综 指上 涨6.56% ， 但 行情 存在 比较 明 显的结 构分 化， 其中 上证50 涨 25.08% ，
而创业 板指 跌幅 超 过 10.67% ； 主 要还 是增 量资 金的 限制叠 加IPO 机 制常 态化 ， 两个 因素 推动 了结
构化特 征的 出现 。 过 去以 中证 1000 为代 表的 小盘 股 高估值 的状 态不 复存 在， 在过去 的一 年市 盈率
不断下行，从 估值溢价 到 估值折价。从 行业的角 度 来看，板块轮 动明显， 以 食品饮料代 表的消费
股和以 钢铁 板块 代表 的周 期股轮 番表 现。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 1.1784 元； 本 报告期 基金 份额 净值 增长 率为 17.84%，业
绩比较 基准 收益 率 为 12.43% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2018 年 A 股 市场 经历 了 1 、2 月份 涨幅 过快 后的 回 调、外 盘冲 击等 因素 的影 响，节 后的 成交
量逐渐回落。 目前市场 风 险偏好逐步提 高 ，市场 在 空间上已具有 安全边际 ， 当前处于缩 量整固状
态, 全 年来 看预 计指 数宽 幅 振荡, 结构 趋向 均衡 。
A 股市 场在2018 年 依然 存 在较好 的结 构性 机会 ， 股 市风格 将更 为均 衡， 蓝筹 和成长 领域 的核
心资产都值得 重视。行 业 配置的角度会 从宏观经 济 角度入手，对 中国经济 发 展趋势和政 策导向进
行预判和把握 ，并以此 为 起点，寻找驱 动经济发 展 和变革的核心 要素及受 益 的产业。继 续看好估
值仍在低位的 地产、金 融 和建筑板块中 的价值蓝 筹 股，以及估值 回落后与 业 绩逐步匹配 ，符合国
家战略 的优 质成 长股 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
报告期内,基金 管 理人为 防 范和化解经营 风险,确保 经 营业务的稳健 运行和受 托 资产的安全 完
整, 主 要做 了以 下工 作:
（一） 加强 风控 文化 建设
不断梳理和优 化制度流 程 、防范操作风 险、加强 对 员工的合规培 训和加深 员 工对合规风控 工
作的理 解， 确保 公司 各项 业务合 法合 规。
（二） 制度 流程 建设
为加强 内控 管理 ， 保 证公 司各项 制度 流程 的有 效性 、 及时 性、 完 备性 ， 本 年 度对投 资、 销售、
专户业 务相 关的 制度 流程 及后台 部门 相关 制度 进行 了修订 ；
万家消费成长 2017 年年度报告
第 14 页 共 58 页
（三） 定期 和临 时稽 核工 作
报告期内，监 察稽核部 门 按计划完成了 各项定期 稽 核和专项稽核 ，检查内 容 覆盖公司各业 务
部门和 业务 环节 ， 检 查完 成后出 具监 察稽 核报 告和 建议书 ，并 对整 改情 况进 行跟踪 。
（四） 绩效 评估 和风 险管 理工作
报告期 内, 进一 步完 善了 每 日风险 监控 工作 ； 改 进基 金 业绩评 价工 作， 辅助 基金 经 理投资 决策 ，
提供风险评估 意见等； 针 对由于市场流 动性紧张 的 情况，加大了 对固定收 益 产品的风险 管理，防
范资金 交收 风险 。
（五） 员工 行为 管理 与防 控内幕 交易
报告期内, 公 司进一步 完 善防控内幕交 易制度和 从 业人员投资申 报等制度 ， 强化员工行为 管
理工作 ，防 范内 幕交 易和 利益输 送。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、参 与估 值流 程各 方及 人 员(或 小组) 的职 责 分 工、 专业胜 任能 力和 相关 工作 经历
公司成立了估 值委员会, 定 期评价现行估 值政策和 程 序,在发生了影 响估值政 策 和程序有效 性
及适用性的情 况后及时 修 订估值方法。 估值委员 会 由督察长、基 金运营部 负 责人、合规 稽核部负
责人、权益投 资部负责 人 、固定收益部 负责人等 组 成。估值委员 会的成员 均 具备专业胜 任能力和
相关从 业资 格, 精通 各自 领 域的理 论知 识, 熟悉 政策 法 规,并 具有 丰富 的实 践经 验 。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理可 参与 估值 原则 和方法 的讨 论, 但不 介入 基 金日常 估值 业务 。
3 、参 与估 值流 程各 方之 间 存在的 任何 重大 利益 冲突
参与估 值流 程各 方之 间不 存在重 大利 益冲 突。
4 、已 签约 的与 估值 相关 的 任何定 价服 务的 性质 与程 度
本基金管理人 与中央国 债 登记结算有限 责任公司 签 署了《中债收 益率曲线 和 中债估值最终 用
户服务 协议 》 。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本基金 本报 告期 内未 发生 连续20 个 工作 日基 金份 额 持有人 数量 不满200 人或 基金资 产净 值低
于5000 万 的情 况。 万家消费成长 2017 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告 中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计
是
审计意 见类 型 标准无 保留 意见
审计报 告编 号 信会师 报字[2018] 第 ZA30134 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题 审计报 告
审计报 告收 件人 万家消 费成 长股 票型 证券 投资基 金全 体基 金份 额持 有人:
审计意 见 我们审 计了 万家 消费 成长 股票型 证券 投资 基金 （ 以 下简称 “ 万家 消
费成长 ” ） 财 务报 表， 包 括2017 年 12 月 31 日 的资 产 负债表 ，2017
年2 月23 日 （ 基金 合同 生 效日 ） 至2017 年 12 月31 日止期 间的 利
润表、 所有 者权 益（ 基金 净值） 变动 表以 及相 关财 务报表 附注 。
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则和 在
财务报 表附 注中 所列 示的 中国证 监会 、 中 国基 金业 协 会发布 的有 关
规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编 制 ， 公 允 反 映 了 万 家 消 费 成 长
2017 年 12 月 31 日的 财务 状况以 及 2017 年 2 月 23 日（基 金合 同
生效日 ）至 2017 年 12 月31 日止 期间 的经 营成 果和 基金净 值变 动
情况。
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于万 家消 费成 长 ， 并 履行 了职业 道德 方面 的其 他责 任。 我们 相信，
我们获 取的 审计 证据 是充 分、 适当 的， 为发 表审 计意 见提供 了基 础 。
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任
万家消 费成 长的 基金 管理 人万家 基金 管理 有限 公司 管理层 （以 下简
称管理层）负责按照 企业 会计准则和中国证券 监督 管理委员会(以
下简称"中国证监会")、中 国证券投 资基金业 协会(以 下简称"中国
基 金 业 协 会") 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编 制 财
务报表 ， 使其 实现 公允 反 映， 并设 计、 执行 和维 护必 要的内 部控 制，
以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
在 编 制 财 务 报 表 时 ， 管 理 层 负 责 评 估 万 家 消 费 成 长 的 持 续 经 营 能
力， 披 露与持 续经 营相 关 的事项 （如适 用） ， 并运 用 持续经 营假 设，
除非计 划进 行清 算、 终止 运营或 别无 其他 现实 的选 择。
万家消费成长 2017 年年度报告
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注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任
我 们 的 目 标 是 对 财 务 报 表 整 体 是 否 不 存 在 由 于 舞 弊 或 错 误 导 致 的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重大错 报存 在时 总能 发现 。 错 报可 能由 于舞 弊或 错 误导致 ， 如果 合
理 预 期 错 报 单 独 或 汇 总 起 来 可 能 影 响 财 务 报 表 使 用 者 依 据 财 务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中 ， 我 们运 用 职业判 断 ， 并 保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ：
（1）识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对 这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于 内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。
（2）了解与审计相关 的内 部控制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。
（3）评价管理层选用 会计 政策的恰当性和作出 会计 估计及相关披
露的合 理性 。
（4）对管理层使用持 续经 营假设的恰当性得出 结论 。同时，根据
获取的 审计 证据 ， 就 可能 导 致对万 家消 费成 长持 续经 营能力 产生 重
大疑虑 的事 项或 情况 是否 存在重 大不 确定 性得 出结 论。 如 果我 们得
出结论 认为 存在 重大 不确 定性， 审计 准则 要求 我们 在 审计报 告中 提
请报表 使用 者注 意财 务 报 表中的 相关 披露 ； 如果 披 露不充 分 ， 我 们
应当发 表非 无保 留意 见。 我 们的结 论基 于截 至审 计报 告日可 获得 的
信息 。 然 而 ， 未 来的 事项 或 情况可 能导 致万 家消 费成 长不能 持续 经
营。
（5） 评 价财 务报 表的 总体 列报、 结构 和内 容 （包 括 披露） ， 并评 价
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。
我们与 管理 层就 计划 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。 万家消费成长 2017 年年度报告
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会计师 事务 所的 名称 立信会 计师 事务 所( 特殊 普 通合伙)
注册会 计师 的姓 名 王斌
詹阳
会计师 事务 所的 地址 中国 上海
审计 报 告日 期 2018 年3 月 28 日
万家消费成长 2017 年年度报告
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§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 万家 消费 成长 股票型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 7.4.7.1 38,379,936.31
结算备 付金
511,622.36
存出保 证金
234,409.54
交易性 金融 资产 7.4.7.2 160,969,686.86
其中： 股票 投资
160,969,686.86
基金投 资
-
债券投 资
-
资产支 持证 券投 资
-
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产 7.4.7.3 -
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 -
应收证 券清 算款
3,271,423.19
应收利 息 7.4.7.5 8,830.60
应收股 利
-
应收申 购款
69,926.78
递延所 得税 资产
-
其他资 产 7.4.7.6 -
资产总 计
203,445,835.64
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债 7.4.7.3 -
卖出回 购金 融资 产款
-
应付证 券清 算款
1,994,887.72
应付赎 回款
917,603.49
应付管 理人 报酬
261,127.39
应付托 管费
43,521.23
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用 7.4.7.7 471,628.69
应交税 费
- 万家消费成长 2017 年年度报告
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应付利 息
-
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债 7.4.7.8 226,620.72
负债合 计
3,915,389.24
所有者权益：
实收基 金 7.4.7.9 169,326,769.16
未分配 利润 7.4.7.10 30,203,677.24
所有者 权益 合计
199,530,446.40
负债和 所有 者权 益总 计
203,445,835.64
注：1 、 报 告截 止日2017 年12 月31 日， 基金 份额 净值 1.1784 元 ， 基 金份 额 总额 169,326,769.16
份。
2、本 基金 为本 报告 期内 合 同生效 的基 金， 无上 年度 可比数 据。
7.2 利 润表
会计主 体： 万家 消费 成长 股票型 证券 投资 基金
本报告 期： 2017 年2 月23 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年 2 月 23 日( 基金合同生效日)至 2017
年12 月 31 日
一、收入
111,283,609.22
1.利息 收入
3,465,981.37
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 1,286,459.34
债券利 息收 入
-
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
2,179,522.03
其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填列）
98,136,719.50
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 93,794,617.41
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 7.4.7.13 -
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 -
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 -
衍生工 具收 益 7.4.7.15 -
股利收 益 7.4.7.16 4,342,102.09
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以 “-”
号填列 ）
7.4.7.17
6,018,393.25
4.汇兑 收益 （ 损失 以 “- ” 号填列 ）
-
5.其他 收入 （损 失以 “-” 号填列 ） 7.4.7.18 3,662,515.10
减： 二、费用
13,220,247.23 万家消费成长 2017 年年度报告
第 21 页 共 58 页
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 7,788,592.42
2．托 管费 7.4.10.2.2 1,298,098.68
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 -
4．交 易费 用 7.4.7.19 3,783,800.40
5．利 息支 出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6．其 他费 用 7.4.7.20 349,755.73
三、利润总额 （亏损 总额 以“-”
号填列）
98,063,361.99
减：所 得税 费用
-
四、 净利润 （ 净亏损以 “-” 号填
列）
98,063,361.99
注： 1 、 本 财务 报表 的实 际编制 期间为 2017 年 2 月 23 日 （ 基金 合同 生效 日 ） 至 2017 年 12 月
31 日。
2、本 基金 为本 报告 期内 合 同生效 的基 金， 无上 年度 可比期 间数 据。
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 万家 消费 成长 股票型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年2 月 23 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 2 月 23 日(基金合同生效日)至 2017 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益（基
金净值 ）
971,448,474.76 - 971,448,474.76
二、本期经营活动产生的
基金净值变动数（本期利
润）
- 98,063,361.99 98,063,361.99
三、本期基金份额交易产
生的基 金净 值变 动数
（净值 减少 以 “- ” 号 填列 ）
-802,121,705.60 -67,859,684.75 -869,981,390.35
其中：1. 基 金申 购款 375,258,694.85 49,082,568.32 424,341,263.17
2. 基金 赎回 款 -1,177,380,400.45 -116,942,253.07 -1,294,322,653.52
四、本期向基金份额持有
人分配利润产生的基金净
值变动 （净 值减 少以 “- ”
号填列 ）
- - -
五、期末所有者权益（基
金净值 ）
169,326,769.16 30,203,677.24 199,530,446.40 万家消费成长 2017 年年度报告
第 22 页 共 58 页
注： 1、 本财 务报 表的 实际 编制期 间为 2017 年2 月23 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年12 月 31 日。
2、本 基金 为本 报告 期内 合 同生效 的基 金， 无上 年度 可比期 间数 据。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 方一 天______
______ 经 晓云______
____ 陈广 益____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
万家消费成长 股票型证 券 投资基金（以 下简称“ 本 基金” ） ，系经中 国证券监 督管委员会（ 以
下简称”中国 证监会“） 证监许可[2014]540 号 文 《关于核准万 家消费成长 股票型证券投 资基金
募集的 批复 》 的 核准 ， 由 万 家基金 管理 有限 公司 作为 发起人 于 2017 年 1 月 16 日至 2017 年 2
月 17 日向 社会 公开 募集 ，募集期结束 经安永华 明 会计师事务所 验证并出 具 安永华明（2017）验
字60778298_B04 号验 资 报告后 ， 向 中国 证监 会报 送 基金备 案材 料。 基金 合同 于2017 年2 月23 日
生效。本基金 为契约型 开 放式证券 投资 基金，存 续 期限不定期。 设立时募 集 的扣除认购 费后的实
收基金 （ 本金 ） 为人 民币 971,010,052.73 元 ， 在 募集 期产生 的活 期存 款利 息为 人民币 438,422.03
元，以上实收基金（本 息 ）合计为人民币 971,448,474.76 元，折合 971,448,474.76 份基金 份
额。本基金的 基金 管理 机 构为万家基金 管理有限 公 司，注册登记 机构为中 国 证券登记结 算有限责
任公司 ，基 金托 管人 为中 国建设 银行 股份 有限 公司 。
本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 ， 包括国内依法 发行、上 市 的股票、债券 、
货币市场工具 、权证、 资 产支持证券以 及法律法 规 或中国证监会 允许基金 投 资的其他金 融工具。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：80%* 沪深 300 指数 收益 率+20%* 上 证国 债指 数收 益 率。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表系 按照 财政 部 2006 年2 月 颁布 的 《企业 会计 准则 —基 本准 则》 以 及其 后颁
布及修 订的 具体 会计 准则 、 应用指 南、 解 释以 及 其 他 相关规 定 （以 下合 称 “企 业 会计准 则” ） 编制，
同时，对于在 具体会计 核 算和信息披露 方面，也 参 考了中国证券 投资基金 业 协会修订的 《证券投
资基金 会计 核算 业务 指引 》 、 中 国证 监会 制定 的 《 关 于证券 投资 基金 估值 业务 的指导 意见 》 、 《证 券
投资基 金信 息披 露管 理办 法》 、 《 证券 投资 基金 信息 披 露XBRL 模 板第3 号< 年度 报 告和半 年度 报告> 》
及其他 中国 证监 会、 中国 基金业 协会 发布 的有 关规 定及允 许的 基金 行业 实务 操作。 万家消费成长 2017 年年度报告
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本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ， 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于 2017 年12 月 31 日 的财
务状况 以 及2017 年2 月23 日 （ 基金 合同 生效 日） 至2017 年 12 月 31 日 止期 间 的经营 成果 和基 金
净值变 动情 况。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本基金财务报表所载财务 信息根据下列依照企业会 计准则、 《证 券投资基金会 计核算业务指
引》和 其他 相关 规定 所厘 定的主 要会 计政 策和 会计 估计编 制。
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。本 期财 务报表 的实 际 编
制期间 系2017 年2 月 23 日（基 金合 同生 效日 ） 至2017 年12 月 31 日。
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
1 、
金融 资产 的分 类
本基金 的金 融资 产于 初始 确认时 分类 为： 以公 允价 值 计量且 其变 动计 入当 期损 益的金 融资 产、
应收款项、可 供出售金 融 资产及持有至 到期投资 。 金融资产的分 类取决于 本 基金对金融 资产的持
有意图 和持 有能 力。 本基 金现无 金融 资产 分类 为可 供出售 金融 资产 及持 有至 到期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 和债券投 资 分类为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期
损益的金融资 产。除衍 生 工具所产生的 金融资产 在 资产负债表中 以 衍生金 融 资产列示外 ，以公允
价值计量且其 公允价值 变 动计入损益的 金融资产 在 资产负债表中 以以公允 价 值计量且其 变动计入
当期损 益的 金融 资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和其他各 类
应收款 项等 。应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
2 、
金融 负债 的分 类
万家消费成长 2017 年年度报告
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本基金的金融 负债于初 始 确认时归类为 ：以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融负 债
和其他金融负 债。本基 金 目前暂无金融 负债分类 为 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损 益的金融
负债。 本基 金持 有的 其他 金融负 债包 括其 他各 类应 付款项 等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支 付的 价款 中包 含的 债券起 息日 或上 次除 息日 至购买 日止 的利 息, 单独 确 认为应 收项 目。 应收
款项和 其他 金融 负债 的相 关交易 费用 计入 初始 确认 金额。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ， 以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资产满足 下列条件 之 一的，予以终 止确认： （1 ）收取该金融 资产 现金 流 量的合同权利 终
止； （2） 该金 融资 产已 转 移， 且本 基金 将金 融资 产 所有权 上几 乎所 有的 风险 和报酬 转移 给转 入方 ；
或者 （3 ） 该 金融 资产 已转 移， 虽然 本基 金既 没有 转 移也没 有保 留金 融资 产所 有权上 几乎 所有 的风
险和报 酬， 但是 放弃 了对 该金融 资产 控制 。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金 持有 的金 融工 具按 如下原 则确 定公 允价 值并 进行估 值：
（1） 存在 活跃 市场 的金 融 工具， 按照 估值 日能 够取 得的相 同资 产或 负债 在活 跃市场 上未 经调
整的报价作为 公允价值 ； 估值日无报价 且最近交 易 日后未发生影 响公允价 值 计量的重大 事件的，
应采用最近交 易日的报 价 确定公允价值 。有充足 证 据表明估值日 或最近交 易 日的报价不 能真实反
映公允 价值 的， 应对 报价 进行调 整， 确定 公允 价值 。
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术中考虑 不同特征 因 素的影 响。特 征是指对 资 产出售或使用 的限制等 ， 如果该限制 是针对资
产持有者的， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。此 外，基金 管 理人不应考 虑因大量
持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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（2） 不存 在活 跃市 场的 金 融工具 ， 应 采用 在当 前情 况下适 用并 且有 足够 可利 用数据 和其 他信
息支持的估值 技术确定 公 允价值。采用 估值技术 确 定公允价值时 ，应优先 使 用可观察输 入值，只
有在无法取得 相关资产 或 负债可观察输 入值或取 得 不切实可行的 情况下， 才 可以使用不 可观察输
入值。
（3） 如经 济环 境发 生重 大 变化或 证券 发行 人发 生影 响金融 工具 价格 的重 大事 件， 应 对估 值进
行调整 并确 定公 允价 值。
（4） 如有 新增 事项 ，按 国 家最新 规定 估值 。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金 1 ） 具有抵销已确 认
金额的法定权 利且该种 法 定权利现在是 可执行的 ； 且 2）交易双 方准备按 净 额结算时， 金融资产
与金融 负债 按抵 销后 的净 额在资 产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。上述申购 和赎回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额 。 损 益平 准金 于基 金 申购确 认日 或基 金赎 回确 认日认 列 ， 并 于期 末全 额 转入未 分配 利润/ （累
计亏损 ） 。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率计算的利 息扣除在 适 用情况下由 债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。
交易性金融资 产在持有 期 间的公允价值 变动确认 为 公允价值变动 损益；于 处 置时，其处置 价
格与初始确认 金额之间 的 差额确认为投 资收益， 其 中包括从公允 价值变动 损 益结转的公 允价值累
计变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则万家消费成长 2017 年年度报告
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按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
(1) 基 金管 理费 按前 一日 基 金资产 净值 的 1.50% 的年 费率逐 日计 提;
(2) 基 金托 管费 按前 一日 基 金资产 净值 的 0.25% 的年 费率逐 日计 提;
(3) 卖出回购金融资产支出, 按卖出回购金融资产的摊 余成本及实际利率( 当 实 际利 率 与 合 同
利率差 异较 小时,也 可以 用 合同利 率) 在回 购期 内逐 日 计提;
(4) 其 他费 用系 根据 有关 法 规及相 应协 议规 定, 按实 际 支出金 额, 列入 当期 基金 费 用。 如 果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 四位的,则 采用 待摊 或预 提 的方法 。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
（1） 在符 合有 关基 金分 红 条件的 前提 下， 本基 金每 年收益 分配 次数 最多 为 12 次，每 次收 益
分配比 例不 得低 于该 次可 供分配 利润 的10% ， 若 《 基 金合同 》 生 效不 满 3 个月 可不进 行 收 益分 配 ；
（2） 本基 金收 益分 配方 式 分两种 ： 现金 分红 与红 利 再投资 ， 投资 人可 选择 现 金红利 或将 现金
红利自 动转 为基 金份 额进 行再投 资； 若投 资人 不选 择，本 基金 默认 的收 益分 配方式 是现 金分 红；
（3） 基金 收益 分配 后基 金 份额净 值不 能低 于面 值； 即基金 收益 分配 基准 日的 基金份 额净 值减
去每单 位基 金份 额收 益分 配金额 后不 能低 于面 值；
（4） 每一 基金 份额 享有 同 等分配 权；
（5） 法律 法规 或监 管机 关 另有规 定的 ，从 其规 定。
7.4.4.12 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
本基金 本报 告期 无需 要说 明的其 他重 要会 计政 策和 会计估 计事 项 。
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错 更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.6 税项
7.4.6.1 、 印花 税
经国务 院批 准， 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定， 自 2008 年 4 月 24 日 起 ， 调整 证券 （ 股
票）交 易印 花税 税率 ，由 原先的 3‰ 调整 为 1 ‰；
经国务 院批 准 ， 财 政部 、 国家税 务总 局研 究决 定 ， 自 2008 年 9 月 19 日 起 ， 调 整由 出让 方
按证券 （股 票） 交易 印花 税税率 缴纳 印花 税， 受让 方不再 征收 ，税 率不 变；
根据财政 部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知 》 的 规定 ， 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让，
暂免征 收印 花税 。
7.4.6.2 增 值税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 营业 税；
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年5 月1 日 起在 全 国范围 内全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 ， 金
融业纳入试点 范围，由 缴 纳营业税改为 缴纳增值 税 。对证券投资 基金（封 闭 式证券投资 基金，开
放式证券投资 基金）管 理 人运用基金买 卖股票、 债 券的转让收入 免征增值 税 ；国债、地 方政府债
利息收 入以 及金 融同 业往 来利息 收入 免征 增值 税； 存款利 息收 入不 征收 增值 税；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《 关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融业
有关政策的通 知》的规 定 ， 金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入；
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人。 万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.6.3 企 业所 得税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 文 《 关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定 ，
自2004 年1 月1 日 起 ， 对 证券投 资基 金 （封 闭式 证 券投资 基金 ， 开放 式证 券 投资基 金 ） 管 理人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入， 继续 免征 企业 所得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税；
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。
7.4.6.4 个 人所 得税
根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题
的通知》的规 定，股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等
收入， 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税；
根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号文《 财政部、国家税 务总局关 于储蓄存款利 息
所得有 关个 人所 得税 政策 的通知 》的 规定 ， 自 2008 年 10 月 9 日 起， 对储 蓄存 款利息 所得 暂免 征
收个人 所得 税；
根据财 政部 、 国家 税务 总 局、 中国 证监 会财 税[2012]85 号 文 《关 于实 施上 市 公司股 息红 利差
别化个人所得 税政策有 关 问题的通知》 的规定， 自 2013 年 1 月 1 日起 ，证 券投资基金 从公开
发行和转让 市场取得 的上 市公司股票 ，持股期 限在 1 个月以内 （含 1 个 月） 的，其股息 红利所
得全额 计入 应纳 税所 得额 ； 持 股期 限在 1 个月 以上 至 1 年 （含 1 年 ） 的 ， 暂减按 50% 计入 应纳
税所得 额 ； 持 股期 限超 过 1 年的 ， 暂减 按 25% 计 入 应纳税 所得 额 。 上 述所 得 统一适 用 20% 的 税率
计征个 人所 得税 ；
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人所得税 政策有关 问 题的通知》的 规定，自 2015 年 9 月 8 日起，证 券 投资基金从 公开发
行和转 让市 场取 得的 上市 公司股 票， 持股 期限 超过 1 年的 ，股 息红 利所 得暂 免征收 个人 所得 税 。
万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
活期存 款 38,379,936.31
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 38,379,936.31
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度末对 比数 据。
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 154,951,293.61 160,969,686.86 6,018,393.25
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 154,951,293.61 160,969,686.86 6,018,393.25
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度末对 比数 据。
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本报 告期 末无 衍生 金融资 产/ 负债 余额 。
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本报 告期 末及 上年 度末未 持有 各项 买入 返售 金融资 产。
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本期 末及 上年 度末 无买断 式逆 回购 交易 中取 得的债 券。 万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息 8,461.22
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 253.33
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 116.05
合计 8,830.60
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度末对 比数 据。
7.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末无 其他 资产余 额。
7.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用 471,628.69
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 471,628.69
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度末对 比数 据。
7.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 1,620.72
预提费 用 225,000.00
合计 226,620.72
本基金 为本 报告 期内 合同 生效的 基金 ，无 上年 度末 对比数 据。
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目 本期 万家消费成长 2017 年年度报告
第 31 页 共 58 页
2017 年 2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 971,448,474.76 971,448,474.76
本期申 购 375,258,694.85 375,258,694.85
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） -1,177,380,400.45 -1,177,380,400.45
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回 （ 以“-” 号填 列 ） - -
本期末 169,326,769.16 169,326,769.16
注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额, 赎回 含转 换出 份 额。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实 现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
基金合 同生 效日 - - -
本期利 润 92,044,968.74 6,018,393.25 98,063,361.99
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-62,229,379.35 -5,630,305.40 -67,859,684.75
其中： 基金 申购 款 56,879,628.16 -7,797,059.84 49,082,568.32
基金赎 回款 -119,109,007.51 2,166,754.44 -116,942,253.07
本期已 分配 利润 - - -
本期末 29,815,589.39 388,087.85 30,203,677.24
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
活期存 款利 息收 入 1,189,627.01
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 91,125.67
其他 5,706.66
合计 1,286,459.34
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.7.12 股 票投 资收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价 收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年2 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年12 月
31 日
卖出股 票成 交总 额 1,225,930,514.55
减：卖 出股 票成 本总 额 1,132,135,897.14
买卖股 票差 价收 入 93,794,617.41
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.7.13 债 券投 资收益
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无债 券投 资收 益。
7.4.7.13.2 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无资 产支 持证 券投资 。
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基 金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无贵 金属 投资 收益。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 无衍 生工 具收 益。
7.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
股票投 资产 生的 股利 收益 4,342,102.09
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 4,342,102.09
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年2 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年12
月 31 日
1.交易 性金 融资 产 6,018,393.25 万家消费成长 2017 年年度报告
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——股 票投 资 6,018,393.25
——债 券投 资 -
——资 产支 持证 券投 资 -
——贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
——权 证投 资 -
3.其他 -
合计 6,018,393.25
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
基金赎 回费 收入 3,221,675.88
其他 19,420.20
转换费 421,419.02
合计 3,662,515.10
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年12 月31 日
交易所 市场 交易 费用 3,783,800.40
银行间 市场 交易 费用 -
合计 3,783,800.40
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
审计费 用 45,000.00
信息披 露费 270,000.00
其他 400.00
银行汇 划费 用 18,955.73
债券帐 户维 护费 15,400.00
合计 349,755.73
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
万家消费成长 2017 年年度报告
第 34 页 共 58 页
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要披 露的 重大 或有 事项。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定，管理人接 受投资者 委 托或信托对受 托资产提 供 的管理服务以 及管理人 发 生的其他增 值税应税
行为，按照现 行规定缴 纳 增值税，资管 产品管理 人 运营资管产品 过程中发 生 的增值税应 税行为，
暂适用 简易 计税 方法 ，按 照 3%的 征收 率缴 纳增 值税 。本通 知自 2018 年 1 月 1 日起施 行， 对资 管
产品 在2018 年1 月1 日 前 运营过 程中 发生 的增 值税 应税行 为 ， 未 缴纳 增值 税 的， 不再 缴纳 ； 已 缴
纳增值 税的 ，已 纳税 额从 资管产 品管 理人 以后 月份 的增值 税应 纳税 额中 抵减 。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称 与本基 金的 关系
万家基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 (“ 建 设 银
行”)
基金托 管人 、基 金代 销机 构
中泰证 券股 份有 限公 司（ “中泰 证券 ”） 基金管 理人 股东 、基 金代 销机构
新疆国 际实 业股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
山东省 国有 资产 投资 控股 有限公 司 基金管 理人 股东
万家共 赢资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司
天津万 家财 富资 产管 理有 限公司 基金管 理人 的子 公司
上海万 家朴 智投 资管 理有 限公司 基金管 理人 控制 的公 司
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
7.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年2 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
中泰证 券 136,123,996.36 5.43%
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。 万家消费成长 2017 年年度报告
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7.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行债 券交 易。
7.4.10.1.3 债 券回 购交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行债 券回 购交 易。
7.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
7.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017年2月23 日( 基金 合同 生效日) 至2017 年12 月31 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
中泰证 券 126,772.15 5.43% - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日至2016 年12 月31日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣
金总额 的比 例
注：本 基金 为本 报告 期内 合同生 效的 基金 ，无 上年 度可比 期间 对比 数据 。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年12 月31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
7,788,592.42
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
4,364,694.83
注：1 、本 基金 的管 理费 按 前一日 基金 资产 净值 的 1.5% 的年 费率 计提 。管 理费 的计算 方法 如下 ：
H＝ E× 1.5% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管 理费 每日 计提 ， 按 月支付 。 由托 管人 根据 与 管理人 核对 一致 的财 务数 据， 自动 在月 初 5 个
工作日内、按 照指定的 账 户路径进行资 金支付， 管 理人无需再出 具资金划 拨 指令。若遇 法定节假
日、休息日等 ，支付日 期 顺延。费用自 动扣划后 ， 管理人应进行 核对，如 发 现数据不符 ，及时联万家消费成长 2017 年年度报告
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系托管 人协 商解 决。
2、本 基金 为本 报告 期内 合 同生效 的基 金， 无上 年度 可比期 间数 据。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年2 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 12 月 31 日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
1,298,098.68
注：1 、本 基金 的托 管费 按 前一日 基金 资产 净值 的 0.25%的 年费 率计 提。 托管 费 的计算 方法 如下 ：
H＝ E× 0.25 %÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计提 ， 按 月支付 。 由托 管人 根据 与 管理人 核对 一致 的财 务数 据， 自动 在月 初 5 个
工作日 内 、 按 照指 定的 账 户路径 进行 资金 支付 ， 管 理人无 需再 出具 资金 划拨 指令 。 若 遇法 定节 假
日、休息日等 ，支付日 期 顺延。费用自 动扣划后 ， 管理人应进行 核对，如 发 现数据不符 ，及时联
系托管 人协 商解 决。
2、本 基金 为本 报告 期内 合 同生效 的基 金， 无上 年度 可比期 间数 据。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未与 关联 方进 行银行 间同 业市 场的 债券 （含回 购） 交易
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年2 月 23 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年12 月31 日
基金合 同生 效日 （ 2017 年
2 月 23 日 ）持 有的 基金 份
额
-
期初持 有的 基金 份额 -
期间申 购/ 买入 总份 额 8,556,666.69 万家消费成长 2017 年年度报告
第 37 页 共 58 页
期间因 拆分 变动 份额 -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 -
期末持 有的 基金 份额 8,556,666.69
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
5.0500%
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注：本 基金 除基 金管 理人 之外的 其他 关联 方于 本报 告期末 及上 年度 末均 未投 资本基 金。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年2 月23 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年 12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入
中国建设银
行股份有限
公司
38,379,936.31 1,189,627.01
注：本基金的 证券交易 结 算资金通过托 管银行备 付 金账户转存于 中国证券 登 记结算有限责 任
公司,2017 年 2 月23 日至 12 月 31 日 获得 的利 息收 入为人 民 币 91,125.67 元,2017 年 12 月31 日
结算备 付金 余额 为人 民 币511,622.36 元。 本基 金为 本报告 期内 合同 生效 的基 金， 无 上年 度可 比期
间对比 数据 。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 不存 在在 承销期 内直 接购 入关 联方 所承销 证券 的情 况。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 没有 需作 说明的 其他 关联 交易 事项 。
7.4.11 利 润分 配情况
报告期 内， 本基 金未 实施 利润分 配。
7.4.12 期 末（ 2017 年 12 月 31 日 ） 本基 金持 有的流 通受 限证券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元 万家消费成长 2017 年年度报告
第 38 页 共 58 页
7.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
603080
新疆
火炬
2017 年
12 月 25
日
2018
年1 月
3 日
新股发
行
13.60 13.60 1,187 16,143.20 16,143.20 -
603161
科华
控股
2017 年
12 月 28
日
2018
年1 月
5 日
新股发
行
16.75 16.75 1,239 20,753.25 20,753.25 -
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票
名称
停牌日
期
停牌
原因
期末
估值单 价
复牌日
期
复牌
开盘单 价
数量 （股 ）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
002919
名臣
健康
2017 年
12 月28
日
重大
事项
35.26
2018 年
1 月2 日
38.79 821 10,311.76 28,948.46 -
300730
科创
信息
2017 年
12 月25
日
重大
事项
41.55
2018 年
1 月2 日
45.71 821 6,863.56 34,112.55 -
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2017 年12 月 31 日 止， 本 基金 无因 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖
出回购 金融 资产 款余 额。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本报告期 末, 本基 金 无因从事交易 所市场债 券 正回购交易形 成的卖出 回 购金融资产款 余
额。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金金融工 具的风险 主 要包括：信用 风险、流 动 性风险、市场 风险。本 基 金管理人制定 了
相应政策和程 序来识别 及 分析这些风险 ，并设定 适 当的风险限额 及 内部控 制 流程，通过 可靠的管万家消费成长 2017 年年度报告
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理及信 息系 统持 续监 控上 述各类 风险 。
本基金管理人 将风险管 理 融入各业务层 面，建立 了 三道防线：以 各岗位目 标 责任制为基础 ，
形成第一道防 线；通过 相 关部门、相关 岗位之间 相 互监督制衡， 形成第二 道 防线；由监 察稽核部
门、督 察长 对各 岗位 、各 部门、 各机 构、 各项 业务 实施监 督反 馈， 形成 第三 道防线 。
7.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金的基金管 理人建立
了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 和证券发 行 人进行信用等 级评估来 控 制信用风险 ，本基金
均投资于具有 良好信用 等 级的证券，且 通过分散 化 投资以分散信 用风险。 本 基金持有一 家公司发
行的证券市值 不超过基 金 资产净值的 10%，且 本基 金与由本基金 管理人管 理 的其他基金共 同持有
一家公司发行 的证券， 不 得超过该证券 的 10% 。本 基金在交易所 进行的交 易 均与中国证券 登记结
算有限 责任公 司完成证 券 交收和款项清 算，因此 违 约风险发生的 可能性很 小 ；本基金在 进行银行
间同业 市场 交易 前均 对交 易对手 进行 信用 评估,以 控 制相应 的信 用风 险。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难。
本基金所持证 券全部在 证 券交易所上市 ，因此除 在 附注十二（二 ）中列示 的 部分基金资产 流
通暂时受限制 不能自由 转 让的情况外， 其余均能 及 时变现。此外 ，本基金 可 通过卖出回 购金融资
产方式 借入 短期 资金 应对 流动性 需求 ，其 上限 一般 不超过 基金 持有 的债 券投 资的公 允价 值。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 部 门设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基金主要投 资于股票 市 场。公司建立 了健全的 流 动性风险管理 的内部控 制 体系，在申购 赎
回确认 、 投资 交易 、 估 值 和信息 披露 等运 作过 程中 专业审 慎 、 勤 勉尽 责地 管 控基金 的流 动性 风险 ，
维护投资者的 合法权益 ， 公平对待投资 者。本基 金 运作期间公司 对组合短 期 变现能力、 流动性受
限资产比例等 流动性指 标 进行持续的监 测和评估 ， 基金未出现因 投资品种 变 现困难或投 资集中而万家消费成长 2017 年年度报告
第 40 页 共 58 页
无法以 合理 价格 及时 变现 基金资 产以 支付 赎回 款的 情况。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
7.4.13.4.1 利 率风 险
1 、利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个付息期 间结束根 据 市场利率重新 定价时对 于 未来现金流影 响的风险 。 基金管理人 定期对本
基金面临的利 率敏感性 缺 口进行监控。 本基金持 有 的利率敏感性 资产主要 为 银行存款、 结算备付
金、存 出保 证金 等。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年12 月31
日
1 个月 以 内
1-3 个
月
3 个月
-1 年
1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款
38,379,936.31 - - - - - 38,379,936.31
结算备 付金
511,622.36 - - - - - 511,622.36
存出保 证金
234,409.54 - - - - - 234,409.54
交易性 金融 资产
- - - - - 160,969,686.86 160,969,686.86
应收证 券清 算款
- - - - - 3,271,423.19 3,271,423.19
应收利 息
- - - - - 8,830.60 8,830.60
应收申 购款
- - - - - 69,926.78 69,926.78
其他资 产
- - - - - - -
资产总 计 39,125,968.21 - - - - 164,319,867.43 203,445,835.64
负债
应付证 券清 算款 - - - - - 1,994,887.72 1,994,887.72
应付赎 回款 - - - - - 917,603.49 917,603.49
应付管 理人 报酬 - - - - - 261,127.39 261,127.39
应付托 管费 - - - - - 43,521.23 43,521.23
应付交 易费 用 - - - - - 471,628.69 471,628.69
其他负 债 - - - - - 226,620.72 226,620.72
负债总 计 - - - - - 3,915,389.24 3,915,389.24 万家消费成长 2017 年年度报告
第 41 页 共 58 页
利率敏 感度 缺口 39,125,968.21 - - - - 160,404,478.19 199,530,446.40
注： 该 表统 计了 本基 金的 利率风 险敞 口。 表中 所示 为本基 金资 产及 交易 形成 负债的 公允 价值,并按
照合约 规定 的重 新定 价日 或到期 日孰 早进 行了 分类 。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
于2017 年12 月 31 日， 本 基金未 持有 交易 性债 券投 资， 银行 存款 、 结 算备 付 金和存 出保 证金
均以活期存款 利率或相 对 固定的利率计 息，假定 利 率变动仅影响 该类资产 的 未来收益， 而对其本
身的公 允价 值无 重大 影响 。
7.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 持有 的金 融工 具以 人民币 计价 ，因 此无 重大 外汇风 险。
7.4.13.4.3 其 他价 格风险
本基金所面临 的其他价 格 风险主要系市 场价格风 险 。市场价格风 险是指基 金 所持金融工具 的
公允价值或 未 来现金流 量 因除市场利率 和外汇汇 率 以外的市场价 格因素变 动 而发生波动 的风险。
本基金主要投 资于证券 交 易所上市或银 行间同业 市 场交易的股票 ，所面临 的 最大市场价 格风险由
所持有的金融 工具的公 允 价值决定。本 基金通过 投 资组合的分散 化降低其 他 市场价格风 险，并且
本基金 管理 人每 日对 本基 金所持 有的 证券 价格 实施 监控。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 160,969,686.86 80.67
交易性 金融 资产 －基金 投资 - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资
- -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - -
其他 - -
合计 160,969,686.86 80.67
注： 本基 金的 投资 组合 比 例为 ： 股 票资 产占 基金 资 产的 80%-95% ， 其 中投 资 于居民 消费 成长 相关
行业的上市公 司股票不 低 于股票资产的 80%；其 余 资产投资于债 券、货币 市 场工具、股 指期货、
权证、资产支 持证券、 债 券回购、银行 存款以及 法 律法规或中国 证监会允 许 基金投资的 其他金融
工具。其中， 权证投资 占 基金资产净值 的 0%-3%， 每个交易日日 终在 扣除 股 指期货合约所 需缴纳万家消费成长 2017 年年度报告
第 42 页 共 58 页
的交易 保证 金后 现金 或到 期日在 一年 以内 的政 府债 券的比 例合 计不 低于 基金 资产净 值的 5% 。
7.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
本 基 金的 市场 价格 风险 主要 源 于证 券市 场的 系统 性风 险 ，即 从长 期来 看， 本基 金
所 投 资的 证券 与业 绩比 较基 准 的变 动呈 线性 相关 ，且 报 告期 内的 相关 系数 在资 产
负债表 日后 短期 内保 持不 变；
以下分 析中 ， 除市 场基 准 发生变 动 ， 其 他影 响基 金 资产净 值的 风险 变量 保持 不变 。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年 12 月
31 日 ）
上年度 末 （ 2016 年 12 月
31 日 ）
股票基 准指 数下降 100 个基
点
-1,585,192.77 -
股票基 准指 数上升 100 个基
点
1,585,192.77
注： 本 基金 管理 人运 用资 本-资 产定 价模 型方 法对 本 基金的 市场 价格 风险 进行 分析。 表中 为市 场价
格风险的敏 感性分析, 反映 了在其他变 量不变的 假设 下,证券市场 组合的价 格发 生合理、可 能的变
动时, 将对 基金 资产 净值 产 生的影 响。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
( 一)公 允价 值
1 、金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 结果所 属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
2 、持 续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
（1） 各层 次金 融工 具公 允 价值
于 2017 年 12 月 31 日 ， 本 基 金 持 有 的 交 易 性 金 融 资 产 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为
160,869,729.40 元 ，属 于 第二层 次的 余额 为 99,957.46 元 ，无 属于 第三 层次 的余额 。
（2） 公允 价值 所属 层次 间 的重 大 变动
本基金 本期 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 工具 的公 允价值 所属 层次 未发 生重 大变动 。
（3） 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额 万家消费成长 2017 年年度报告
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本基金持有的 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融工具 本期末未 以 第三层次公允 价
值计量 。
3 、非 持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
本基金 本期 未持 有非 持续 的以公 允价 值计 量的 金融 资产。
4 、不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
( 二)除 公允 价值 外， 截至 资产负 债表 日本 基金 无需 要说明 的其 他重 要事 项。
万家消费成长 2017 年年度报告
第 44 页 共 58 页
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 160,969,686.86 79.12
其中： 股票 160,969,686.86 79.12
2
基金投 资
- -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产 支持 证券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 38,891,558.67 19.12
8 其他各 项资 产 3,584,590.11 1.76
9 合计 203,445,835.64 100.00
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 916,341.65 0.46
C 制造业 29,673,132.45 14.87
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供
应业
16,143.20 0.01
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 7,157,574.94 3.59
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 9,303,180.54 4.66
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
34,112.55 0.02
J 金融业 47,251,391.00 23.68
K 房地产 业 57,123,640.53 28.63
L 租赁和 商务 服务 业 - - 万家消费成长 2017 年年度报告
第 45 页 共 58 页
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 9,494,170.00 4.76
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 160,969,686.86 80.67
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 沪港通 股票 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 001979 招商蛇 口 926,470 18,121,753.20 9.08
2 601288 农业银 行 3,622,200 13,873,026.00 6.95
3 002146 荣盛发 展 1,422,311 13,554,623.83 6.79
4 600340 华夏幸 福 412,700 12,954,653.00 6.49
5 600048 保利地 产 882,870 12,492,610.50 6.26
6 601398 工商银 行 1,436,800 8,908,160.00 4.46
7 600036 招商银 行 291,900 8,470,938.00 4.25
8 601988 中国银 行 2,019,800 8,018,606.00 4.02
9 002142 宁波银 行 448,100 7,980,661.00 4.00
10 600519 贵州茅 台 11,400 7,951,386.00 3.99
11 601012 隆基股 份 164,800 6,005,312.00 3.01
12 002044 美年健 康 239,800 5,244,426.00 2.63
13 002024 苏宁云 商 389,786 4,790,469.94 2.40
14 601111 中国国 航 362,700 4,468,464.00 2.24
15 300347 泰格医 药 120,800 4,249,744.00 2.13
16 600809 山西汾 酒 74,200 4,228,658.00 2.12
17 000568 泸州老 窖 63,500 4,191,000.00 2.10
18 000063 中兴通 讯 113,600 4,130,496.00 2.07
19 000513 丽珠集 团 40,000 2,658,000.00 1.33
20 600029 南方航 空 206,100 2,456,712.00 1.23
21 300413 快乐购 79,300 2,367,105.00 1.19 万家消费成长 2017 年年度报告
第 46 页 共 58 页
22 600115 东方航 空 287,460 2,360,046.60 1.18
23 600338 西藏珠 峰 22,001 916,341.65 0.46
24 002916 深南电 路 3,068 267,621.64 0.13
25 300735 光弘科 技 3,764 54,163.96 0.03
26 002915 中欣氟 材 1,085 38,181.15 0.02
27 603477 振静股 份 1,955 37,027.70 0.02
28 300730 科创信 息 821 34,112.55 0.02
29 002919 名臣健 康 821 28,948.46 0.01
30 002922 伊戈尔 1,245 22,248.15 0.01
31 603161 科华控 股 1,239 20,753.25 0.01
32 603283 赛腾股 份 1,349 19,614.46 0.01
33 603329 上海雅 仕 1,183 17,957.94 0.01
34 603080 新疆火 炬 1,187 16,143.20 0.01
35 300684 中石科 技 827 11,528.38 0.01
36 603655 朗博科 技 881 8,193.30 0.00
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1
累 计买 入金 额超出 期末 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002466 天齐锂 业 68,436,518.96 34.30
2 600110 诺德股 份 61,076,641.41 30.61
3 600048 保利地 产 48,607,989.50 24.36
4 601229 上海银 行 47,058,031.21 23.58
5 001979 招商蛇 口 44,404,471.85 22.25
6 002108 沧州明 珠 44,243,855.40 22.17
7 002460 赣锋锂 业 43,794,916.75 21.95
8 002458 益生股 份 43,342,132.93 21.72
9 002146 荣盛发 展 42,806,210.81 21.45
10 603799 华友钴 业 40,792,114.94 20.44
11 600884 杉杉股 份 40,749,326.46 20.42
12 601997 贵阳银 行 40,158,205.00 20.13
13 600926 杭州银 行 36,910,179.00 18.50
14 601688 华泰证 券 35,713,931.03 17.90
15 600919 江苏银 行 35,361,348.79 17.72 万家消费成长 2017 年年度报告
第 47 页 共 58 页
16 000402 金 融 街 32,553,657.11 16.32
17 601211 国泰君 安 31,851,061.00 15.96
18 002497 雅化集 团 30,326,344.52 15.20
19 601668 中国建 筑 29,070,074.00 14.57
20 600183 生益科 技 27,857,168.56 13.96
21 601398 工商银 行 27,641,448.66 13.85
22 002024 苏宁云 商 26,405,328.47 13.23
23 600340 华夏幸 福 25,534,404.48 12.80
24 300073 当升科 技 19,916,197.05 9.98
25 600999 招商证 券 19,781,855.00 9.91
26 600958 东方证 券 19,348,272.00 9.70
27 002636 金安国 纪 18,960,514.93 9.50
28 600585 海螺水 泥 18,845,006.84 9.44
29 600525 长园集 团 18,314,241.95 9.18
30 601288 农业银 行 18,129,843.00 9.09
31 601800 中国交 建 16,289,316.96 8.16
32 000776 广发证 券 16,199,540.50 8.12
33 601377 兴业证 券 16,193,482.24 8.12
34 002047 宝鹰股 份 14,568,180.78 7.30
35 600338 西藏珠 峰 14,092,451.66 7.06
36 600782 新钢股 份 13,555,706.00 6.79
37 600036 招商银 行 11,367,896.80 5.70
38 601991 大唐发 电 9,691,824.08 4.86
39 600329 中新药 业 9,656,223.80 4.84
40 600820 隧道股 份 9,648,282.32 4.84
41 002310 东方园 林 9,533,407.00 4.78
42 000826 启迪桑 德 9,410,101.00 4.72
43 600507 方大特 钢 9,073,116.10 4.55
44 002142 宁波银 行 7,933,305.00 3.98
45 601988 中国银 行 7,897,418.00 3.96
46 600519 贵州茅 台 7,711,636.00 3.86
47 601888 中国国 旅 7,343,533.75 3.68
48 002234 民和股 份 6,896,337.20 3.46
49 601012 隆基股 份 5,608,462.14 2.81
50 002044 美年健 康 4,972,169.26 2.49
51 600809 山西汾 酒 4,187,158.00 2.10 万家消费成长 2017 年年度报告
第 48 页 共 58 页
52 000568 泸州老 窖 4,172,111.00 2.09
53 000063 中兴通 讯 3,999,378.00 2.00
注：“ 买入 金额 ”按 买卖 成交金 额( 成交 单价 乘以 成 交数量)填列,不 考虑 相关 交易费 用。
8.4.2
累 计卖 出金 额超出 期末 基金 资产净 值 2% 或前 20 名 的股 票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 002466 天齐锂 业 100,735,732.88 50.49
2 002460 赣锋锂 业 71,714,588.88 35.94
3 600110 诺德股 份 60,698,730.52 30.42
4 600884 杉杉股 份 56,300,487.88 28.22
5 603799 华友钴 业 45,910,802.05 23.01
6 601229 上海银 行 45,584,373.26 22.85
7 002108 沧州明 珠 44,945,350.30 22.53
8 002497 雅化集 团 42,215,548.57 21.16
9 002458 益生股 份 38,247,485.60 19.17
10 600926 杭州银 行 38,098,862.45 19.09
11 600048 保利地 产 37,214,112.13 18.65
12 601688 华泰证 券 34,612,608.12 17.35
13 601997 贵阳银 行 33,322,954.50 16.70
14 000402 金 融 街 32,802,273.77 16.44
15 601211 国泰君 安 32,284,914.54 16.18
16 600919 江苏银 行 31,628,456.47 15.85
17 601668 中国建 筑 31,016,560.82 15.54
18 600183 生益科 技 30,525,252.71 15.30
19 001979 招商蛇 口 30,201,978.42 15.14
20 300073 当升科 技 29,482,730.15 14.78
21 002146 荣盛发 展 23,590,321.44 11.82
22 002024 苏宁云 商 23,585,157.00 11.82
23 601398 工商银 行 19,771,790.00 9.91
24 600999 招商证 券 18,691,722.62 9.37
25 600585 海螺水 泥 18,108,576.60 9.08
26 600958 东方证券 17,882,384.00 8.96
27 601800 中国交 建 17,305,541.36 8.67
28 002636 金安国 纪 17,066,944.94 8.55
29 600525 长园集 团 16,943,425.29 8.49 万家消费成长 2017 年年度报告
第 49 页 共 58 页
30 600782 新钢股 份 16,585,005.06 8.31
31 000776 广发证 券 16,306,122.49 8.17
32 601377 兴业证 券 16,067,203.60 8.05
33 600340 华夏幸 福 13,093,579.10 6.56
34 600338 西藏珠 峰 12,821,452.00 6.43
35 002047 宝鹰股 份 11,854,757.80 5.94
36 002310 东方园 林 10,660,430.86 5.34
37 601991 大唐发 电 9,659,813.55 4.84
38 600507 方大特 钢 9,112,535.00 4.57
39 600329 中新药 业 8,936,611.00 4.48
40 601888 中国国 旅 8,746,163.50 4.38
41 600820 隧道股 份 8,705,550.08 4.36
42 000826 启迪桑 德 8,673,282.76 4.35
43 002234 民和股 份 5,084,565.78 2.55
44 601288 农业银 行 4,272,614.00 2.14
注:“ 卖出 金额 ”按 买卖 成 交金额(成 交单 价乘 以成 交 数量) 填列, 不考 虑相 关交 易费用 。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 1,287,087,190.75
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 1,225,930,514.55
注：本 项买 入金 额均 按买 入成交 金额(成 交单 价乘 以 成交数 量) 填列, 不考 虑相 关交易 费用
本项卖 出金 额均 按卖 出成 交金额(成 交单 价乘 以成 交 数量) 填列, 不考 虑相 关交 易费用
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大 小排 序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8.7 报告 期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排 序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
万家消费成长 2017 年年度报告
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8.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
根据基 金合 同, 本基 金暂 不 可投资 于国 债期 货。
8.11 投 资组 合报告 附注
8.11.1
本报告期内,本 基金投资 的 前十名证券的 发行主体 不 存在被监管部 门立案调 查 的,在报告编 制
日前一 年内 也不 存在 受到 公开谴 责、 处罚 的情 况。
8.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中,不 存在 投资 于超 出基 金 合同规 定备 选股 票库 之外 的股票 。
8.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 234,409.54
2 应收证 券清 算款 3,271,423.19
3 应收股 利 -
4 应收利 息 8,830.60
5 应收申 购款 69,926.78
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 3,584,590.11
8.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 报告 期末 未持 有处 于转股 期的 可转 换债 券。
8.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末投 资前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况
万家消费成长 2017 年年度报告
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§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有 人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
10,258 16,506.80 18,556,666.69 10.96% 150,770,102.47 89.04%
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
12,791.56 0.0076%
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数 量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
万家消费成长 2017 年年度报告
第 52 页 共 58 页
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2017 年 2 月 23 日 ） 基金 份额 总额
971,448,474.76
本报告 期期 初基 金份 额总 额 -
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 375,258,694.85
减: 基金 合同 生效 日起 至报 告期期 末基 金总 赎回 份额 1,177,380,400.45
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份
额减少 以"-" 填列 ）
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 169,326,769.16
万家消费成长 2017 年年度报告
第 53 页 共 58 页
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内未 召开 基金 份额 持有人 大会 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
基金管 理人 ：
2017 年11 月 14 日 ，公 司 聘任高 源为 该基 金的 基金 经理， 与莫 海波 共同 管理 该基金 。
基金托 管人 ：
2017 年9 月1 日， 中国 建 设银行 发布 公告 ， 聘任纪 伟 为中国 建设 银行 资产 托管 业务部 总经 理 。
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及基 金管 理人、 基金 财产 、 基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 期内 基金 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
2017 年10 月 10 日至 10 月16 日， 以通 讯形 式召 开 第三次 临时 股东 会 ， 会 议 审议通 过 《关 于
聘任公 司2017 年度 审计 机 构的议 案》 ， 聘任 立信 会计 师事务 所 （特 殊普 通合 伙 ） 为我司 审计 机构 。
本基金 本年 度应 支付 审计 费 4.5 万元 。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期 内， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚的 情况 。
11.7 基 金租 用证 券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额 占当期 股票 佣金 占当期 佣金 万家消费成长 2017 年年度报告
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成交总 额的 比
例
总量的 比例
川财证 券 1 445,216,854.27 17.75% 414,630.49 17.75% -
上海证 券 1 380,294,176.67 15.17% 354,168.07 15.17% -
光大证 券 1 330,924,922.92 13.20% 308,189.72 13.20% -
方正证 券 1 301,052,338.25 12.01% 280,370.44 12.01% -
安信证 券 1 191,732,305.79 7.65% 178,560.67 7.65% -
天风证 券 2 160,124,208.51 6.39% 149,123.05 6.39% -
中泰证 券 2 136,123,996.36 5.43% 126,772.15 5.43% -
东北证 券 1 135,047,421.39 5.39% 125,770.00 5.39% -
东兴证 券 1 131,807,744.00 5.26% 122,753.05 5.26% -
兴业证 券 2 115,313,034.29 4.60% 107,391.03 4.60% -
民生证 券 1 76,993,377.26 3.07% 71,703.18 3.07% -
西藏东 方财
富证券
2 33,763,147.47 1.35% 31,444.16 1.35% -
申万宏 源 1 27,818,606.74 1.11% 25,907.39 1.11% -
国信证 券 1 16,370,768.35 0.65% 15,246.12 0.65% -
中银国 际 1 12,787,844.71 0.51% 11,909.35 0.51% -
长江证 券 1 12,325,881.90 0.49% 11,479.25 0.49% -
广发证 券 1 - - - - -
东方证 券 1 - - - - -
高华证 券 1 - - - - -
恒泰证 券 1 - - - - -
国泰君 安 1 - - - - -
国金证 券 1 - - - - -
华泰证 券 2 - - - - -
华创证 券 2 - - - - -
中信证 券 2 - - - - -
注：1 、基 金专 用交 易席 位 的选择 标准 如下: 万家消费成长 2017 年年度报告
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(1) 经 营行 为稳 健规 范,内 控制度 健全,在 业内 有良 好 的声誉;
(2) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件,交 易 设施满 足基 金进 行证 券交 易的需 要;
(3) 具有较 强的全方 位金融 服务能力和 水平,包括 但不 限于:有较好 的研究能 力和 行业分析能 力,能
及时、全面地 向公司提 供 高质量的关于 宏观、行 业 及市场走向、 个股分析 的 报告及丰富 全面的信
息服务; 能 根 据 公司 所 管 理基 金 的 特 定 要 求,提 供 专 门研 究 报 告, 具 有 开发 量 化 投资 组 合 模 型 的能
力; 能积极为 公 司投资 业务 的开展,投资 信息的交 流以 及其他方面 业务的 开 展提 供良好的服 务和支
持。
2、基 金专 用交 易席 位的 选 择程序 如下:
(1) 本 基金 管理 人根 据上 述 标准考 察后 确定 选用 交易 席位的 证券 经营 机构;
(2) 基 金管 理人 和被 选中 的 证券经 营机 构签 订席 位租 用协议 。
3、基 金专 用交 易席 位的 变 更情况:
无。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
川财证 券 - - 5,081,900,000.00 40.71% - -
上海证 券 - - - - - -
光大证 券 - - - - - -
方正证 券 - - - - - -
安信证 券 - - 6,000,000,000.00 48.07% - -
天风证 券 - - - - - -
中泰证 券 - - - - - -
东北证 券 - - - - - -
东兴证 券 - - - - - -
兴业证 券 - - 1,400,000,000.00 11.22% - - 万家消费成长 2017 年年度报告
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民生证 券 - - - - - -
西藏东 方财
富证券
- - - - - -
申万宏 源 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
中银国 际 - - - - - -
长江证 券 - - - - - -
广发证 券 - - - - - -
东方证 券 - - - - - -
高华证 券 - - - - - -
恒泰证 券 - - - - - -
国泰君 安 - - - - - -
国金证 券 - - - - - -
华泰证 券 - - - - - -
华创证 券 - - - - - -
中信证 券 - - - - - - 万家消费成长 2017 年年度报告
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§12 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况
报告期末 持有基 金情
况
序
号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
机
构
1 20170821-20171120 0.00 146,251,371.12 136,251,371.12 10,000,000.00 5.91%
产品特有 风险
报告期内 本基金 出现了 单 一投资者 份额占 比达到 或 超过 20% 的情况 。
未 来 本基 金如 果出 现巨 额赎 回 甚至 集中 赎回 ，基 金管 理 人可 能无 法及 时变 现基 金 资产 ，可 能对基
金 份 额净 值产 生一 定的 影响 ； 极端 情况 下可 能引 发基 金 的流 动性 风险 ，发 生暂 停 赎回 或延 缓支付
赎回款项 ；若个 别投资 者 巨额赎回 后本基 金出现 连 续六十个 工作日 基金资 产 净值低于5000 万 元，
还可能面 临转换 运作方 式 、与其他 基金合 并或者 终 止基金合 同等情 形。 万家消费成长 2017 年年度报告
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§13 备查文 件目录
13.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 本基 金 发行及 募集 的文 件。
2 、 《万 家消 费成 长股 票型 证券投 资基 金基 金合 同》 。
3 、万 家基 金管 理有 限公 司 批准成 立文 件、 营业 执照 、公司 章程 。
4 、 本 报告 期内 在中 国证 监 会指定 媒介 上公 开披 露的 基金净 值、 更新 招募 说明 书及其 他临 时公
告。
5 、万 家消 费成 长股 票型 证 券投资 基 金2017 年 年度 报 告原文 。
6 、万 家基 金管 理有 限公 司 董事会 决议 。
7 、 《万 家消 费成 长股 票型 证券投 资基 金托 管协 议》 。
13.2 存 放地 点
基金管 理人 的办 公场 所， 并登载 于基 金管 理人 网站 ：
13.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 至基 金管理 人办 公场 所免 费查 阅或登 录基 金管 理人 网站 查阅。
万 家基 金管理 有限 公司
2018 年 3 月 30 日
