南 方 双 元 债券 型 证 券 投资 基 金
2017 年 年度 报 告
2017 年12 月31 日
基金管 理人： 南方基金管 理股份有限公司
基金托 管人： 交通银行股 份有限公司
送出日 期：2018 年03 月29 日 南方双元债券 2017 年年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经三 分之二以
上独立 董事 签字 同意 ，并 由董事 长签 发。
基 金托 管人 交通 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2018 年 3 月 26 日 复核 了本 报告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基 金管 理人 承诺 以诚 实信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管理和 运用 基金 资产 ， 但 不保证 基金 一定 盈 利 。
基金的 过往业绩 并不 代表其未来表 现。投资 有 风险，投资者 在作出投 资 决策前应仔细 阅读本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本 报告 期 自2017 年1 月1 日至 12 月31 日 止。
南方双元债券 2017 年年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ...............................................................2
1.1 重要提示 ....................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................... 3
§2 基金简介 .....................................................................5
2.1 基金基本情况 ................................................................... 5
2.2 基金产品说明 ................................................................... 5
2.3 基金管理人和基金 托管 人 ......................................................... 5
2.4 信息披露方式 ................................................................... 6
2.5 其他相关资料 ................................................................... 6
§3 主要财务指标、基金 净值表现及利润分配 情况 .....................................6
3.1 主要会计数据和财 务指 标 ......................................................... 6
3.2 基金净值表现 ................................................................... 8
3.3 过去三年基金的利 润分 配情况 .................................................... 11
§4 管理人报告 .................................................................. 12
4.1 基金管理人及基金 经理 情况 ...................................................... 12
4.2 管理人对报告期内 本基 金运作 遵 规守信 情况的 说明 ................................... 13
4.3 管理人对报告期内 公平 交易情况 的专项 说明 ......................................... 13
4.4 管理人对报告期内 基金 的投资策 略和业 绩表现 的说 明 ................................. 14
4.5 管理人对宏观经济 、证 券市场及 行业走 势的简 要展 望 ................................. 15
4.6 管理人内部有关本 基金 的监察稽 核工作 情况 ......................................... 15
4.7 管理人对报告期内 基金 估值程序 等事项 的说明 ....................................... 16
4.8 管理人对报告期内 基金 利润分配 情况的 说明 ......................................... 16
4.9 报告期内管理人对 本基 金持有人 数或基 金资产 净值 预警情形 的说明 ..................... 16
§5 托管人报告 .................................................................. 17
5.1 报告期内本基金托 管人 遵规守信 情况声 明 ........................................... 17
5.2 托管人对报告期内 本基 金投资运 作遵规 守信、 净值 计算、利 润分配 等情况 的说 明 ......... 17
5.3 托管人对本年度报 告中 财务信息 等内容 的真实 、准 确和完整 发表意 见 ................... 17
§6 审计报告 .................................................................... 17
6.1 审计报告基本信息 .............................................................. 17
6.2 审计报告的基本内 容 ............................................................ 17
§7 年度财务报表 ................................................................ 19
7.1 资产负债表 .................................................................... 19
7.2 利润表 ........................................................................ 21
7.3 所有者权益（基金 净值 ）变动表 .................................................. 22
7.4 报表附注 ...................................................................... 23
§8 投资组合报告 ................................................................ 47
8.1 期末基金资产组合 情况 .......................................................... 47
8.2 报告期末按行业分 类的 股票投资 组合............................................... 48 南方双元债券 2017 年年度报告
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8.3 期末按公允价值占 基金 资产净值 比例大 小排序 的所 有股票投 资明细 ..................... 48
8.4 报告期内股票投资 组合 的重大变 动 ................................................ 48
8.5 期末按债券品种分 类的 债券投资 组合............................................... 49
8.6 期末按公允价值占 基金 资产净值 比例大 小排序 的前 五名债券 投资明 细 ................... 49
8.7 期末按公允价值占 基金 资产净值 比例大 小排序 的所 有资产支 持证券 投资明 细 ............. 49
8.8 报告期末按公允价 值占 基金资产 净值比 例大小 排序 的前五名 贵金属 投资明 细 ............. 49
8.9 期末按公允价值占 基金 资产净值 比例大 小排序 的前 五名权证 投资明 细 ................... 49
8.10 报告期末本基 金投资 的国债期 货交易 情况说 明 ...................................... 50
8.11 投资组合报告 附注 ............................................................. 50
§9 基金份额持有人信息 .......................................................... 51
9.1 期末基金份额持有 人户 数及持有 人结构 ............................................. 51
9.2 期末基金管理人的 从业 人员持有 本基金 的情况 ....................................... 52
9.3 期末基金管理人的 从业 人员持有 本开放 式基金 份额 总量区间 的情况 ..................... 52
§10 开放式基金份额变动 ......................................................... 52
§11 重大事件揭示 ............................................................... 53
11.1 基金份额持有 人大会 决议 ....................................................... 53
11.2 基金管理人、 基金托 管人的专 门基金 托管部 门的 重大人事 变动 ........................ 53
11.3 涉及基金管理 人、基 金财产、 基金托 管业务 的诉 讼 .................................. 53
11.4 基金投资策略 的改变 ........................................................... 53
11.5 为基金进行审 计的会 计师事务 所情况 .............................................. 53
11.6 管理人、托管 人及其 高级管理 人员受 稽查 或 处罚 等情况 .............................. 53
11.7 基金租用证券 公司交 易单元的 有关情 况 ............................................ 53
11.8 其他重大事件 ................................................................. 54
§12 备查文件目录 ............................................................... 56
12.1 备查文件目录 ................................................................. 56
12.2 存放地点 ..................................................................... 57
12.3 查阅方式 ..................................................................... 57
南方双元债券 2017 年年度报告
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称
南方双 元债 券型 证券 投资 基金
基金简 称
南方双 元债 券
基金主 代码
000997
基金运 作方 式
契约型 开放 式
基金合 同生 效日
2015 年 2 月 10 日
基金管 理人
南方基 金管 理股 份有 限公 司
基金托 管人
交通银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额
61,980,981.95 份
基金合 同存 续期
不定期
下属分 级基 金的 基金 简称
南方双 元债 券 A
南方双 元债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码
000997
000998
报告期 末下 属分 级基 金的 份
额总额
54,935,754.72 份
7,045,227.23 份
注: 本基 金在 交易 所行 情系 统净值 揭示 等其 他信 息披 露场合 下， 可简 称为 “南 方双元 ”。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
本基金 在严 格控 制风 险的 前提下 ，力 争获 得高 于业 绩比较 基准 的投
资收益 。
投资策 略
本基金 将密 切关 注经 济运 行趋势 ，把 握领 先指 标， 预测未 来走 势，
深入分 析国 家推 行的 财政 与货币 政策 对未 来宏 观经 济运行 以及 投资
环境的 影响 。 本 基金 将根 据宏观 经济 、 基 准利 率水 平 ， 预 测债 券类 、
货币类 等大 类资 产的 预期 收益率 水 平 ，结 合各 类别 资产的 波动 性以
及流动 性状 况分 析， 做出 最佳的 资产 配置 及风 险控 制。
业绩比 较基 准
中证全 债指 数
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ，其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 股票 型基
金、混 合型 基金 ，高 于货 币市场 基金 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目
基金管 理人
基金托 管人
名称
南方基 金管 理股 份有 限公 司 交通银 行股 份有 限公 司
信息披 露 姓名
常克川 陆志俊 南方双元债券 2017 年年度报告
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负责人
联系电 话
0755-82763888 95559
电子邮 箱
manager@southernfund.com luzj@bankcomm.com
客户服 务电 话
400-889-8899 95559
传真
0755-82763889 021-62701216
注册地 址
深圳市 福田 区福 田街 道福 华一路
六号免 税商 务大 厦 31-33 层
上海市 浦东 新区 银城 中 路188 号
办公地 址
深圳市 福田 区福 田街 道福 华一路
六号免 税商 务大 厦 31-33 层
上海市 浦东 新区 银城 中 路188 号
邮政编 码
518048 200120
法定代 表人
张海波 牛锡明
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称
中国证 券报 、上 海证 券 报 、证券 时报
登 载 基金 年 度报 告正 文 的管 理 人互 联 网网
址
http://www.nffund.com
基金年 度报 告备 置地 点
基金管 理人 、基 金托 管人 的办公 地址
2.5 其 他相 关资料
项目
名称
办公地 址
会计师 事务 所
普华永 道中 天会 计师 事务 所
(特殊 普通 合伙)
上海市 湖滨 路 202 号 普华 永道中 心 11 楼
注册登 记机 构
南方基 金管 理股 份有 限公 司
深圳市 福田 区福 田街 道福 华一路 六号 免税 商
务大 厦 31-33 层
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单 位： 人民 币元
3.1.1
期间
数据
和指
标
报告期(2017 年 01 月01 日-2017
年12 月 31 日)
报告期(2016 年 01 月01 日-2016
年12 月 31 日)
2015 年02 月 10 日（基金合同 生
效日）-2015 年 12 月31 日
南方双元债券
A
南方双元债券
C
南方双元债券
A
南方双元债券
C
南方双元债券
A
南方双元债券
C
本期 -1,328,770.00 -204,672.46 15,456,127.12 1,337,670.06 18,679,688.60 1,409,153.77 南方双元债券 2017 年年度报告
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已实
现收
益
本期
利润
-2,047,584.80
-327,364.46
5,951,691.08
44,291.35
27,514,554.89
2,372,349.96
加权
平均
基金
份额
本期
利润
-0.0229
-0.0276
0.0213
0.0017
0.0427
0.0490
本期
加权
平均
净值
利润
率
-2.22%
-2.69%
2.03%
0.16%
4.22%
4.83%
本期
基金
份额
净值
增长
率
-2.40%
-2.70%
0.69%
0.40%
6.01%
6.02%
3.1.2
期末
数据
和指
标
报告期(2017 年 12 月31 日)
报告期(2016 年 12 月31 日)
报告期(2015 年 12 月31)
期末
可供
分配
867,148.04
68,868.48
6,021,839.50
728,177.44
7,327,806.39
574,401.96
南方双元债券 2017 年年度报告
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利润
期末
可供
分配
基金
份额
利润
0.0158
0.0098
0.0408
0.0383
0.0192
0.0188
期末
基金
资产
净值
55,802,902.76
7,114,095.71
153,487,542.5
2
19,755,680.83
402,173,947.9
1
32,210,115.47
期末
基金
份额
净值
1.016
1.010
1.041
1.038
1.052
1.052
3.1.3
累计
期末
指标
报告期(2017 年 12 月31 日)
报告期(2016 年 12 月31 日)
报告期(2015 年 12 月31)
基金
份额
累计
净值
增长
率
4.18%
3.57%
6.74%
6.44%
6.01%
6.02%
注:1. 本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、 投资 收 益 、 其他 收入( 不含 公允 价 值变动 收益)扣 除相
关费用 后的 余额,本 期利 润 为本期 已实 现收 益加 上本 期公允 价值 变动 收益 。
2.期末 可供 分配 利润 ， 采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 （为
期末余 额， 不是 当期 发生 数） 。
3.所述基金业 绩指标不 包 括持有人认购 或交易基 金 的各项费用， 计入费用 后 实际收益水 平要低于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
南方双 元债 券 A
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③
②－④
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过去三 个月 -1.36%
0.15%
-0.69%
0.05%
-0.67%
0.10%
过去六 个月 -2.03%
0.14%
-0.14%
0.05%
-1.89%
0.09%
过去一 年 -2.40%
0.13%
-0.34%
0.06%
-2.06%
0.07%
自基金 合同
生效起 至今
4.18%
0.21%
9.19%
0.08%
-5.01%
0.13%
南方双 元债 券 C
阶 段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③
②－④
过去三 个月 -1.46%
0.15%
-0.69%
0.05%
-0.77%
0.10%
过去六 个月 -2.13%
0.13%
-0.14%
0.05%
-1.99%
0.08%
过去一 年 -2.70%
0.13%
-0.34%
0.06%
-2.36%
0.07%
自基金 合同
生效起 至今
3.57%
0.21%
9.19%
0.08%
-5.62%
0.13%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
南方双元债券 2017 年年度报告
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3.2.3 自 基金 合同生 效以 来基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比
较
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注：基 金合 同生 效当 年按 照实际 存续 期计 算， 不按 整个自 然年 度进 行折 算。
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
单位：元
南方双元债券 A
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发
放总额
再投资形式
发放总额
年度利润分
配合计
备注
2017 年 - - - -
2016 年 0.1800
6,117,143.
15
537,502.21
6,654,645.
36
2015 年 0.0800
3,111,556.
74
202,581.87
3,314,138.
61
合计
0.2600
9,228,699.
89
740,084.08
9,968,783.
97
南方双元债券 C
年度
每10 份基金
份额分红数
现金形式发
放总额
再投资形式
发放总额
年度利润分
配合计
备注
2017 年 - - - -
2016 年 0.1800 404,747.87 213,141.93 617,889.80
2015 年 0.0800 185,751.50 92,269.64 278,021.14
合计
0.2600 590,499.37 305,411.57 895,910.94
南方双元债券 2017 年年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
1998 年3 月6 日 ， 经中国 证监会 批准 ， 南 方基 金管 理有限 公司 作为 国内 首批 规范的 基金 管 理
公司正 式成 立， 成为 我国 “新基 金时 代” 的起 始标 志。
2018 年 1 月 ，公 司整 体变更 设立 为南 方基 金管 理股份 有限 公司,注 册资 本 金 3 亿元 人民 币。
目前股 权结 构 ： 华 泰 证 券 股份有 限公 司 45% 、 深 圳市 投资控 股有 限公 司30% 、 厦 门国际 信托 有限 公
司15% 及兴 业证 券股 份有 限公 司 10% 。 目前 ， 公 司在 北京 、 上海 、 合肥 、 成都 、 深圳 等地 设有 分公
司，在香港和 深圳前海 设 有子公司 —— 南方东英 资 产管理有限公 司（香港 子 公司）和南 方资本管
理有限 公司 （深 圳子 公司 ） 。其中 ，南 方东 英是 境内 基金公 司获 批成 立的 第一 家境外 分支 机构 。
截 至报 告期 末， 南方 基金管 理股 份有 限公 司（ 不含子 公司 ）管 理资 产规 模超 7,200 亿元 ， 旗
下管 理153 只开 放式 基金 ，多个 全国 社保 、基 本养 老保险 、企 业年 金和 专户 理财投 资组 合。
4.1.2 基金 经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓
名
职务
任本基 金的 基金
经理（ 助理 ）期
限
证券从
业年限
说明
任职日
期
离任日
期
何
康
本 基金
基 金经
理
2017
年 8 月
10 日
- 13
西南财 经大 学金 融学 硕士 ， 具有基 金从 业资 格 。 曾 先
后 就 职 于 国 海 证 券 固 定 收 益 部 、 大 成 基 金 固 定 收 益
部 、 南 方基 金固 定收 益部 、 国海 证券 金融 市场 部 ， 历
任 研 究 员 、 投 资 经 理 、 基 金 经 理 、 副 总 经 理 ；2013
年 11 月至2016 年8 月 ， 任南方 丰元 、 南方 聚利 基 金
经理； 2014 年 4 月至 2016 年 8 月 ，任 南方 通利 基
金经理 ；2015 年2 月至2016 年8 月 ， 任 南方 双元 基
金经理 。2017 年 6 月加 入 南方基 金；2017 年 8 月至
今，任 南方 双元 、南 方聚 利基金 经理 ；2017 年 9 月
至今 ， 任 南方 稳利 基金 经 理 ；2017 年 12 月 至今 ， 任
南方通 利基 金经 理。
陶
铄
本 基金
基 金经
理
2016
年 8 月
5 日
- 15
清华大 学应 用数 学专 业学 士 ， 中国 科学 院金 融工 程 专
业 硕 士 ， 具 有 基 金 从 业 资 格 。 曾 任 职 于 招 商 银 行 总
行 、 普华 永道 会计 师事 务 所 、 穆迪 投资 者服 务有 限 公
司 、 中国 国际 金融 有限 公 司 ；2010 年 9 月至2014 年
9 月任 职于 大成 基金 管理 有限公 司 ， 历 任研 究员 、 基
金经理 助理 、 基金 经理 ；2012 年2 月至 2014 年9 月
任 大成 景丰分 级债券 型基金 的基 金经理 ；2012 年 5
月至 2012 年10 月任 大成 货币市 场基 金的 基金 经理 ；
2012 年9 月至2014 年4 月任大 成月 添利 基金 的基 金南方双元债券 2017 年年度报告
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经理；2012 年 11 月至 2014 年 4 月 任大 成月 月盈 基
金的基 金经 理 ；2013 年 5 月至 2014 年9 月任 大成 景
安基金 的基 金经 理 ；2013 年 6 月至 2014 年9 月任 大
成景兴 基金 的基 金经 理 ；2014 年1 月至 2014 年9 月
任大成 信用 增利 基金 的基 金经理 。2014 年 9 月加入
南 方基 金产品 开发部 ，从事 产品 研发工 作；2014 年
12 月至 2015 年 12 月，任 固定 收益 部资 深研 究员 ，
现任固 定收 益研 究部 总经 理 ；2016 年 8 月至 2017 年
9 月，任 南方 荣毅 基金 经 理；2015 年 12 月至 今， 任
南方启 元基 金经 理 ；2016 年1 月 至今 ， 任南 方弘 利、
南方聚 利基 金经 理 ；2016 年8 月 至今 ， 任南 方荣 欢、
南方双 元基 金经 理；2016 年 9 月 至今 ，任 南方 颐元
基金经 理 ；2016 年 11 月至 今 ， 任 南方 荣光 基金 经理 ；
2016 年 12 月至 今， 任南 方宣利 基金 经理 。
黄
河
本基金
基金经
理助理
2016
年11
月28
日
- 7 年
中南财 经政 法大 学统 计学 专业硕 士 ， 具 有基 金从 业 资
格。2010 年 7 月 加入 南 方基金 ，历 任 深 圳分 公司 渠
道经理 、 规 划发 展部 规划岗 专 员 、 综合 管理 部秘 书、
固定收 益部 信用 研究 分析 师 。2016 年 11 月 至今 ， 任
南方聚 利、 南方 双元 的基 金经理 助理 。
注: 1. 对 基金 的首 任基 金经理 ， 其“ 任职 日期 ” 为基金 合同 生效 日 ， “ 离 任日期 ”为 根据 公司
决定确定的解 聘日期； 对 此后的非首任 基金经理 ， “任职日期” 和“离任 日 期”分别指 根据公司
决定确定的聘 任日期和 解 聘日期。 2.证券从 业的 含义遵从行业 协会《证 券 业从业人员资 格管理
办法》 的相 关规 定。
3. 2018 年2 月2 日， 陶 铄离任 本基 金基 金经 理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 等 有关法律法规 、
中国证监会和 《南方双 元 债券型证券投 资基金基 金 合同》的规定 ，本着诚 实 信用、勤勉 尽责的原
则管理和运用 基金资产 ， 在严格控制风 险的基础 上 ，为基金持有 人谋求最 大 利益。本报 告期内，
基金运作整体 合法合规 ， 没有损害基金 持有人利 益 。基金的投资 范围、投 资 比例符合有 关法律法
规及基 金合 同的 规定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
本基金 管理 人根 据 《 证券 投资基 金管 理公 司公 平交 易制度 指导 意见 》 和 有关 法律法 规 的 规定 ，
针对股票、债 券的一级 市 场申购和二级 市场交易 等 投资管理活动 ，以及授 权 、研究分析 、投资决
策、交易执行 、业绩评 估 等投资管理活 动相关的 各 个环节，建立 了股票、 债 券、基金等 证券池管南方双元债券 2017 年年度报告
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理制度和细则 ，投资管 理 制度和细则， 集中交易 管 理办法，公平 交易操作 指 引，异常交 易管理制
度等公平交易 相关的公 司 制度或流程指 引。通过 加 强投资决策、 交易执行 的 内部控制， 完善对投
资交易行为的 日常监控 和 事后分析评估 ，以及履 行 相关的报告和 信息披露 义 务，切实防 范投资管
理业务 中的 不公 平交 易和 利益输 送行 为， 保护 投资 者合法 权益 。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人严格 执行 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 ， 完 善
相应制度及流 程，通过 系 统和人工等各 种方式在 各 业务环节严格 控制交易 公 平执行，公 平对待旗
下管理的所有 基金和投 资 组合。 公司 每季度对 旗 下组合进行股 票和债券 的 同向交易价 差专项分
析 。 本报 告期 内 ， 两 两组 合间单 日 、3 日、5 日时 间 窗口内 同向 交易 买入 溢价 率均值 或卖 出溢 价率
均值显 著不 为 0 的情 况不 存在， 并且 交易 占优 比也 没有明 显异 常， 未发 现不 公平对 待各 组合 或 组
合间相 互利 益输 送的 情况 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金于本报 告期内不 存 在异常交易行 为。本 报 告 期内基金管理 人管理的 所 有投资组合参 与
的交易所公开竞价同日 反 向交易成交较少的单边 交 易量超过该证券当日 成交 量的 5% 的 交 易 次数
为 5 次 ，是 由于 投资 组合 接受投 资者 申赎 后被 动增 减仓位 以及 指数 型基 金成 份股调 整所 致， 相 关
投资组 合经 理已 提供 决策 依据并 留存 记录 备查 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年 ， 中国 经济 韧性 较 强 ，GDP 同 比增 长6.9% ， 呈现前 弱后 强的 走势 ， 工 业增加 值同 比增
长6.6% ， 固定 资产 投资 、 房地产 投资 、 国内 消费 、 出口等 方面 均略 强于 年初 预期 。 通 胀方 面 ，CPI
保持温 和走 势， 全年 均值 为 1.6% ，PPI 全 年高 位运 行，同 比上 涨 4.9% 。
政 策方 面 ， 货 币政 策 中性偏 紧 ， 资 金面 呈现 紧 平衡状 态 ， 人 民币 对美 元 升值明 显 ， 资管 新规 、
流动性 新规 相继 出台 ，金 融监管 进一 步加 强。
债 市全 年震 荡走 熊， 收益率 逐级 走高 。 前 5 月 ，经济 基本 面底 部回 升， 同时在 央行 连续 加 息
和监管加强的 影响下， 债 市收益率大幅 上行，信 用 利差大幅走扩 ，期限利 差 进一步压缩 。进入 6
月后，央行出 面加强监 管 协调，同时资 金面未如 预 期的紧张，市 场情绪逐 渐 平稳，收益 率出现回
落，随后三季 度维持了 震 荡的格局。但 进入四季 度 后，经济基 本 面依旧维 持 较强的韧性 ，同时监
管文件 逐步 出台 ，债 市再 次出现 较大 下跌 。
投 资运 作上 ， 本基 金 全年的 运作 主要 分为 两个 阶段 ，8 月之 前 ， 组 合久 期 略低 于 3 ， 杠 杆率 稳
定在120% 左右 ，8 月 中旬 以来 ， 我们 减持 信用 债 ， 组合久 期下 降 到 1.5 左右 ， 杠杆 率下 降 到 100%南方双元债券 2017 年年度报告
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左右，我们全 年积极参 与 可转债投资， 获得一定 正 收益。本基金 当组合久 期 和杠杆率均 较低，可
转债比 例 在15% 左右 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期南 方双 元债 券 A 级基金 净值 增长 率为-2.40% ，同 期业 绩比 较基 准增 长 率为-0.34% ；
南方双 元债 券C 级基 金净 值增长 率为-2.70% ， 同期 业绩比 较基 准增 长率 为-0.34% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2018 年 ， 预计 国内 消费 平 稳增长 、 投 资增 速略 有下 滑 ， 房 地产 保持 稳定 ， 出 口边际 拉动 有所
减弱，GDP 增速 在 7.0% 左 右波动 ，受 全球 经济 增长 较强拉 动， 通胀 预期 有所 加强。 政策 层面 ， 预
计央行将继续 执行中性 偏 紧的货币政策 ，基准存 贷 款利率有望上 调，资金 面 继续维持紧 平衡。监
管对市 场依 然存 在较 大影 响，资 管新 规等 各项 控风 险，降 杠杆 政策 陆续 落地 。
在 政策 总体 偏紧 的大 背景下 ， 债 市难 言乐 观 ， 预 计利率 债收 益率 在当 前高 位将持 续较 长时间，
信用债利差进 一步扩大 的 可能性较大。 无论是利 率 债还是信用债 ，较高的 收 益率水平具 有一定配
置价值。在当 前降杠杆 ， 打破刚兑的政 策环境下 ， 个别前期运营 已经陷于 困 境的企业违 约风险进
一步暴 露， 需要 特别 加以 甄别和 关注 。
股市将 延续去年 的慢 牛走势，行业 龙头公司 的 转债具有较大 投资机会 ， 中小市值公司 缺乏机
会，看 好银 行、 保险 、地 产等行 业的 全年 投资 机会 。
4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况
本报告期内， 本基金管 理 人根据法律法 规、监管 要 求和业务发展 情况，坚 持 从保护基金持 有
人利益出发， 树立并坚 守 “全员合规、 合规从高 层 做起、 合规创 造价值、 合 规是公司生 存基础”
的合规理念， 继续致力 于 合规与内控机 制的完善 ， 积极推动主动 合规风控 管 理，持续加 强业务风
险的控 制与 防范 ，确 保各 项法规 和管 理制 度的 落实 ，保证 基金 合同 得到 严格 履行。
本报告期内， 本基金管 理 人结合新法规 的实施、 新 的监管要求和 公司业务 发 展实际情况 ，积极推
动监管新规落 实，持续 完 善内部控制体 系和内部 控 制制度、业务 流程，并 积 极开展形式 丰富的合
规培训与考试 ，加强员 工 行为规范检查 、加大合 规 问责力度，强 化全员合 规 、主动合规 理念；对
公司投研交易 、市场销 售 、后台运营及 人员管理 等 业务开展了定 期稽核、 专 项 稽核及多 项自查，
检查业务开展 的合规性 和 制度执行的有 效性，排 查 业务中的风险 点并完善 内 控措施，促 进公司业
务合规运作、 稳健经营 ； 采取事前防范 、事中控 制 和事后监督等 三阶段工 作 ，持续完善 投资合规
风控制度流程 和系统， 加 强流动性指标 等重要指 标 的监控和内幕 交易防控 ， 有效确保投 研交易业
务合规运作； 积极参与 新 产品、新业务 合规评估 工 作，保障新产 品、新业 务 合规开展； 严格审查
基金宣传推介 材料，及 时 检查基金销售 业务的合 法 合规情况，督 促落实投 资 者适当性管 理制度；南方双元债券 2017 年年度报告
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完成各项信息 披露工作 ， 保障所披露信 息的真实 性 、准确性和完 整性；继 续 按照风险为 本的原则
积极开 展各 项反 洗钱 工作 ， 进一步 升级 反洗 钱业 务 系统 ， 优 化其 他反 洗钱 资 源配置 ， 重点 推进 《 金
融机构 大额 交易 和可 疑交 易报告 管理 办法 》 的 具体 落实工 作 ， 加强 业务 部门 反洗钱 风险 评估 频率 ，
将反洗 钱工 作贯 穿于 公司 各项业 务流 程； 监督 客户 投诉处 理， 重视 媒体 监督 和投资 者关 系管 理。
本基金管理人 承诺将坚 持 诚实信用、勤 勉尽责的 原 则管理和运用 基金资产 ， 积极健全内 部管理制
度，不断提高 监察稽核 工 作的科学性和 有效性， 努 力防范各种风 险，切实 保 护基金资产 的安全与
利益。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
根据中国证监 会相关规 定 和基 金合同约 定，本基 金 管理人应严格 按照新准 则 、中国证监会 相
关规定和基金 合同关于 估 值的约定，对 基金所持 有 的投资品种进 行估值。 本 基金管理人 已制定基
金估值和份额 净值计价 的 业务管理制度 ，明确基 金 估值的程序和 技术；建 立 了估值委员 会，组成
人员包括副总 经理、督 察 长、权益研究 部总经理 、 指数投资部总 经理、现 金 投资部总经 理、风险
管理部总经理 及运作保 障 部总经理等。 本基金管 理 人使用可靠的 估值业务 系 统，估值人 员熟悉各
类投资品种的 估值原则 和 具体估值程序 。估值流 程 中包含风险监 测、控制 和 报告机制。 基金管理
人改变估值技 术，导致 基 金资产净值的 变化 在 0.25% 以上的，对所 采用的相 关 估值技术、假 设及
输入值的适当 性咨询会 计 师事务所的专 业意见。 本 基金托管人根 据法律法 规 要求履行估 值及净值
计算的复核责 任。定价 服 务机构按照商 业合同约 定 提供定价服务 。基金经 理 可参与估值 原则和方
法的讨 论 ， 但 不参 与估 值 价格的 最终 决策 。 本报 告 期内 ， 参 与估 值流 程各 方 之间无 重大 利益 冲 突。
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金合同约定，在符合 有关基金分红条件的前提 下，本基金每年收益分配 次数最多为 12
次，每份基金 份额每次 基 金收益分配比 例不得低 于 基金收益分配 基准日每 份 基金份额可 供分配利
润的 10% ，若 《基 金合 同 》生效 不 满 3 个 月可 不进 行收益 分配 ；本 基金 收益 分配方 式分 两种 ：现
金分红与红利 再投资， 投 资人可选择现 金红利或 将 现金红利自动 转为基金 份 额进行再投 资；若投
资人不选择， 本基金默 认 的收益分配方 式是现金 分 红；基金收益 分配后基 金 份额净值不 能低于面
值；即基金收 益分配基 准 日的基金份额 净值减去 每 单位基金份额 收益分配 金 额后不能低 于面值。
同一类 别每 一基 金份 额享 有同等 分配 权； 法律 法规 或监管 机关 另有 规定 的， 从其规 定。
根据上 述分 配原 则以 及基 金的实 际运 作情 况， 本报 告期本 基金 未有 分配 事项 。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。 南方双元债券 2017 年年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
2017 年度 ， 基 金托 管人 在 南方双 元债 券型 证券 投资 基金的 托管 过程 中 ， 严格 遵守了 《证 券投
资基金法》及 其他有关 法 律法规、基金 合同、托 管 协议，尽职尽 责地履行 了 托管人应尽 的义务，
不存在 任何 损害 基金 持有 人利益 的行 为。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、 净 值计 算、 利润分 配等情 况的 说明
2017 年度 ， 南 方基 金管理 股份 有 限公 司在 南方 双元 债券型 证券 投资 基金 投资 运作 、 基金 资 产
净值的计算、 基金份额 申 购赎回价格的 计算、基 金 费用开支等 问 题上，托 管 人未发现损 害基金持
有人利 益的 行为 。
本 报告 期内 本基 金未 进行收 益分 配， 符合 基金 合同的 规定 。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
2017 年度 ， 由南 方基 金管 理 股份 有限 公司 编制 并经 托管人 复核 审查 的有 关南 方双元 债券 型 证
券投资基金的 年度报告 中 财务指标、净 值表现、 收 益分配情况、 财务会计 报 告相关内容 、投资组
合报告 等内 容真 实、 准确 、完整 。
§6 审计报 告
6.1 审 计报 告基本 信息
财务报 表是 否经 过审 计
是
审计意 见类 型
标准无 保留 意见
审计报 告编 号
普华永 道中 天审 字(2018) 第 22814 号
6.2 审 计报 告的基 本内 容
审计报 告标 题
审计报 告
审计报 告收 件人
南方双 元债 券型 证券 投资 基金全 体基 金份 额持 有人 ：
审计意 见
(一) 我们 审计 的内 容
我们审计了 南方双元债券型证券投资 基金 ( 以下简称“南 方
双元债 券型 基金 ”) 的财 务 报表， 包括 2017 年 12 月 31 日的
资产负 债表 ，2017 年 度的 利润表 和所 有者 权益(基 金 净值) 变
动表以 及财 务报 表附 注。
(二) 我们 的意 见
我们认为 ，后附的财务报表在所有 重大方面按照企业会计 准
则 和 在 财 务 报 表 附 注 中 所 列 示 的 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会
(以下 简称 “ 中国 证监 会 ”)、 中国 证券 投资 基金 业协 会(以下南方双元债券 2017 年年度报告
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简称 “中 国基 金业 协会 ”) 发布的 有关 规定 及允 许的 基金行 业
实务操 作编 制， 公允 反映 了南方 双元 债券 型基 金 2017 年 12
月 31 日 的财 务状 况以 及 2017 年度 的经 营成 果和 基 金净值 变
动情况 。
形成审 计意 见的 基础
我们按照 中国注册会计师审计准则 的规定执行了审计工作 。
审计报告 的“注册会计师对财务报 表审计的责任”部分进 一
步阐述了 我们在这些准则下的责任 。我们相信，我们获取 的
审计证 据是 充分 、适 当的 ，为发 表审 计意 见提 供了 基础。
按照中国 注册会计师职业道德守则 ，我们独立于南方双元 债
券型基 金， 并履 行 了 职业 道德方 面的 其他 责任 。
强调事 项
-
其他事 项
-
其他信 息
-
管 理 层 和 治 理 层 对 财 务 报 表 的 责
任
南方双元 债券型基金的基金管理人 南方基金管理股份有限 公
司( 原南方基金管理有限公司，以下简 称“基金管理人”) 管
理层负责 按照企业会计准则和中国 证监会、中国基金业协 会
发布的有 关规定及允许的基金行业 实务操作编制财务报表 ，
使其实现 公允反映，并设计、执行 和维护必要的内部控制 ，
以使财 务报 表不 存在 由于 舞弊或 错误 导致 的重 大错 报。
在编制财 务报表时，基金管理人管 理层负责评估南方双元 债
券型基 金的 持续 经营 能力 ， 披露 与 持续 经营 相关 的事 项(如适
用) ， 并 运用 持续 经营 假设 ， 除 非基 金管 理人 管理 层 计划清 算
南方双 元债 券型 基金 、终 止运营 或别 无其 他现 实的 选择。
基金管理 人治理层负责监督南方双 元债券型基金的财务报 告
过程。
注 册 会 计 师 对 财 务 报 表 审 计 的 责
任
我们的目 标是对财务报表整体是否 不存在由于舞弊或错误 导
致的重大 错报获取合理保证，并出 具包含审计意见的审计 报
告。合理 保证是高水平的保证，但 并不能保证按照审计准 则
执行的审 计在某一重大错报存在时 总能发现。错报可能由 于
舞弊或错 误导致，如果合理预期错 报单独或汇总起来可能 影
响财务报 表使用者依据财 务报表作 出的经济决策，则通常 认
为错报 是重 大的 。
在按照 审计 准则 执行 审计 工作的 过程 中， 我们 运用 职 业判断 ，
并保持 职业 怀疑 。同 时， 我们也 执行 以下 工作 ：
(一)识别和评估由于舞 弊或错误导致 的财务报表重大错报 风
险；设计 和实施审计程序以应对这 些风险，并获取充分、 适
当的审计 证据，作为发表审计意见 的基础。由于舞弊可能 涉
及串通 、 伪 造、 故 意遗 漏、 虚假陈 述或 凌驾 于内 部控 制之上 ，
未能发现 由于舞弊导致的重大错报 的风险高于未能发现由 于
错误导 致的 重大 错报 的风 险。 南方双元债券 2017 年年度报告
第 19 页 共 57 页
(二)了解与审计相关的 内部控制，以 设计恰当的审计程序 ，
但目的 并非 对内 部控 制的 有效性 发表 意见 。
(三)评价基金管理人管 理层选用会计 政策的恰当性和作出 会
计估计 及相 关披 露的 合理 性。
(四)对基金管理人管理 层使用持续经 营假设的恰当性得出 结
论。同时 ，根据获取的审计证据， 就可能导致对南方双元 债
券型基金 持续经营能力产生重大疑 虑的事项或情况是否存 在
重大不确 定性得出结论。如果我们 得出结论认为存在重大 不
确定性， 审计准则要求我们在审计 报告中提请报表使用者 注
意财务报 表中的相关披露；如果披 露不充分，我们应当发 表
非无保留 意见。我们的结论基于截 至审计报告日可获得的 信
息。然而 ，未来的事项或情况可能 导致 南方双元债券型基 金
不能持 续经 营。
(五)评价财务报表的总体列报、结构和内容(包括披露)，并
评价财 务报 表是 否公 允反 映相关 交易 和事 项。
我们与基 金管理人治理层就计划的 审计范围、时间安排和 重
大审计发 现等事项进行沟通，包括 沟通我们在审计中识别 出
的值得 关注 的内 部控 制缺 陷。
会计师 事务 所的 名称
普华永 道中 天会 计师 事务 所（特 殊普 通合 伙）
注册会 计师 的姓 名
薛竞 陈熹
会计师 事务 所的 地址
中国上 海市 黄浦 区湖 滨 路 202 号领 展企 业广 场 2 座 普华永 道
中心 11 楼
审计报 告日 期
2018 年 3 月 23 日
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 南方 双元 债券 型证券 投资 基金
报告截 止日 ：2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产
附注号
本期末
2017 年 12 月31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
7.4.7.1
1,461,389.77 1,695,035.44
结算备 付金
1,447,009.60 8,409,701.41
存出保 证金
15,579.29 205,363.37 南方双元债券 2017 年年度报告
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交易性 金融 资产
7.4.7.2
55,846,082.80 202,415,234.60
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
55,846,082.80 202,415,234.60
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
7.4.7.3
- -
买入返 售金 融资 产
7.4.7.4
6,500,000.00 -
应收证 券清 算款
- 2,265,627.82
应收利 息
7.4.7.5
1,045,654.48 2,901,124.57
应收股 利
- -
应收申 购款
2,883.11 318.63
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
7.4.7.6
- -
资产总 计
66,318,599.05 217,892,405.84
负债和所有者权益
附注号
本期末
2017 年 12 月31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
7.4.7.3
- -
卖出回 购金 融资 产款
1,600,000.00 44,000,000.00
应付证 券清 算款
1,254,428.36 -
应付赎 回款
178,999.08 239,042.46
应付管 理人 报酬
38,839.87 110,126.82
应付托 管费
11,097.09 31,464.82
应付销 售服 务费
2,492.29 7,600.43
应付交 易费 用
7.4.7.7
11,636.19 5,065.15
应交税 费
- -
应付利 息
107.70 882.81
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
7.4.7.8
304,000.00 255,000.00
负债合 计
3,401,600.58 44,649,182.49
所有者权益：
实收基 金
7.4.7.9
61,980,981.95 166,493,206.41
未分配 利润
7.4.7.10
936,016.52 6,750,016.94
所有者 权益 合计
62,916,998.47 173,243,223.35
负债和 所有 者权 益总 计
66,318,599.05 217,892,405.84
注: 报告 截止 日 2017 年 12 月 31 日 ，基 金份 额总 额 61,980,981.95 份， 其中 ， 南方双 元债 券型 证
券投资 基 金 A 类 基金 份额 总额 为 54,935,754.72 份 ，净值 为 1.016 元； 南方 双元债 券型 证券 投资
基金C 类基 金份 额总 额 为7,045,227.23 份， 净值 为1.010 元。 南方双元债券 2017 年年度报告
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7.2 利 润表
会计主 体： 南方 双元 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号
本期
2017 年1 月1 日 至 2017
年 12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至
2016 年12 月 31 日
一、收 入
-134,432.66 11,014,180.61
1.利息 收入
5,277,739.77 14,715,710.30
其中： 存款 利息 收入
7.4.7.11
114,305.88 229,886.56
债券利 息收 入
5,147,637.08 14,485,042.14
资产支 持证 券利 息
收入
- -
买入返 售金 融资 产
收入
15,796.81 781.60
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”
填列）
-4,596,016.53 6,782,320.03
其中： 股票 投资 收益
7.4.7.12
-182,605.54 -
基 金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
7.4.7.13
-4,147,593.80 6,902,352.84
资产支 持证 券投 资
收益
7.4.7.13.1
- -
贵金属 投资 收益
7.4.7.14
- -
衍生工 具收 益
7.4.7.15
-265,817.19 -120,032.81
股利收 益
7.4.7.16
- -
3. 公允 价值 变动 收益(损失以
“-” 号填 列)
7.4.7.17
-841,506.80 -10,797,814.75
4. 汇兑 收益(损 失以 “- ” 号填
列)
-
-
5. 其他 收入(损 失以 “- ” 号填
列)
7.4.7.18
25,350.90 313,965.03
减：二 、费 用
2,240,516.60 5,018,198.18
1．管 理人 报酬
7.4.10.2.1
738,497.73 2,260,108.21
2．托 管费
7.4.10.2.2
210,999.29 645,745.20
3．销 售服 务费
7.4.10.2.3
49,366.19 110,218.48
4．交 易费 用
7.4.7.19
40,367.85 35,152.32
5．利 息支 出
857,528.80 1,559,693.59
其中 ： 卖 出回 购金 融资 产 支
出
857,528.80 1,559,693.59
6．其 他费 用
7.4.7.20
343,756.74 407,280.38 南方双元债券 2017 年年度报告
第 22 页 共 57 页
三、 利润 总额( 亏 损总 额以 “- ”
号填列)
-2,374,949.26 5,995,982.43
减：所 得税 费用
- -
四、 净 利润 （净 亏损以 “- ”
号填列 ）
-2,374,949.26 5,995,982.43
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 南方 双元 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年 12 月 31 日
实收基 金
未分配 利润
所有者 权益 合计
一 、 期 初 所 有 者 权
益（基 金净 值）
166,493,206.41 6,750,016.94 173,243,223.35
二 、 本 期 经 营 活 动
产 生 的 基 金 净 值 变
动数 （ 本期 净利 润）
- -2,374,949.26
-2,374,949.26
三 、 本 期 基 金 份 额
交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数
（净值 减少 以“- ”
号填列 ）
-104,512,224.46 -3,439,051.16 -107,951,275.62
其中：1. 基 金 申 购
款
2,452,416.50 70,915.06 2,523,331.56
2. 基金赎回
款
-106,964,640.96 -3,509,966.22 -110,474,607.18
四 、 本 期 向 基 金 份
额 持 有 人 分 配 利 润
产 生 的 基 金 净 值 变
动 （ 净值 减少 以 “-”
号填列 ）
- - -
五 、 期 末 所 有 者 权
益（基 金净 值 ）
61,980,981.95 936,016.52 62,916,998.47
项目
上年度 可比 期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年 12 月 31 日
实收基 金
未分配 利润
所有者 权益 合计
一 、 期 初 所 有 者 权
益（基 金净 值）
412,872,152.51 21,511,910.87 434,384,063.38
二 、 本 期 经 营 活 动
产 生 的 基 金 净 值 变
- 5,995,982.43
5,995,982.43 南方双元债券 2017 年年度报告
第 23 页 共 57 页
动数 （ 本期 净利 润）
三 、 本 期 基 金 份 额
交 易 产 生 的 基 金 净
值变动 数
（净值 减少 以“- ”
号填列 ）
-246,378,946.10 -13,485,341.20 -259,864,287.30
其中：1. 基 金 申 购
款
33,859,927.64 1,966,825.08 35,826,752.72
2. 基金赎回
款
-280,238,873.74 -15,452,166.28 -295,691,040.02
四 、 本 期 向 基 金 份
额 持 有 人 分 配 利 润
产 生 的 基 金 净 值 变
动 （ 净值 减少 以 “-”
号填列 ）
- -7,272,535.16 -7,272,535.16
五 、 期 末 所 有 者 权
益（基 金净 值）
166,493,206.41 6,750,016.94 173,243,223.35
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告7.1 至7.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
杨小松
徐超
徐超
基金管理 人负责 人
主管会计 工作负 责人
会计机构 负责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情况
南方双元债券型基金( 以下简 称 “ 本 基 金 ”) 经 中 国证券 监 督 管 理 委 员 会( 以 下简称 “ 中 国 证
监会”)证 监许 可[2015]7 号 《关 于准 予南 方双 元债 券型证 券投 资基 金注 册的 批复》 核准 ， 由 南方
基金管 理股 份有 限公 司( 原 南方基 金管 理有 限公 司 ， 已 于 2018 年1 月4 日 办理 完 成工商 变更 登记)
依照 《中 华人 民共 和国 证 券投资 基金 法》 和 《 南方 双 元债券 型证 券投 资基 金合 同》 负责公 开募 集。
本 基 金 为 契 约 型 开 放 式 ， 存 续 期 限 不 定 ， 首 次 设 立 募 集 不 包 括 认 购 资 金 利 息 共 募 集 人 民 币
1,342,872,333.24 元 ， 业 经普华 永道 中天 会计 师事 务所( 特殊 普通 合伙) 普华 永道中 天验 字(2015)
第131 号验 资报 告予 以验 证 。 经 向中 国证监 会备 案 ， 《南方 双元 债券 型证 券投 资 基金合 同》 于 2015
年 2 月 10 日 正式 生效 ，基 金合同 生效 日的 基金 份额 总额 为 1,343,435,428.08 份基金 份额 ，其 中
认购资 金利 息折 合563,094.84 份基 金份 额 。 本 基金 的基金 管理 人为 南方 基金 管理股 份有 限 公司 ，
基金托 管人 为交 通银 行股 份有限 公司 。
根据 《南方双 元债券 型证券投资基 金招募说 明 书》 ，本基金根 据认购/申 购费用与销售 服务费南方双元债券 2017 年年度报告
第 24 页 共 57 页
收取方式的 不同，将 基金 份额分为不 同的类别 。在 投资人认购/ 申购时收 取前 端认购/申购 费用的
基金份 额 ， 称 为A 类基 金 份额 ； 从 本类 别基 金资 产 中计提 销售 服务 费 、 不 收 取认购/申 购费 用的 基
金份额 ，称 为 C 类 基金 份 额。本 基金 A 类、C 类基 金份额 分别 设置 代码 。由 于基金 费用 的不 同，
本基金 A 类 基金 份额 和 C 类基金 份额 将分 别计 算基 金份额 净值 ，计 算公 式为 计算日 各类 别基 金 资
产净值 除以 计算 日发 售在 外的该 类别 基金 份额 总数 。
根据 《中华人 民共和 国证券投资基 金法》和 《 南方双元债券 型证券投 资 基金合同》的 有关规
定，本基金的 投资范围 包 括国内依法发 行和上市 交 易的国债、央 行票据、 金 融债券、企 业债券、
公司债券、中 期票据、 短 期融资券、超 短期融资 券 、次级债券、 政府机构 债 券、地方政 府债券、
资产支 持证 券 、 信 贷资 产 支持证 券 、 可 交换 债券 、 中小企 业私 募债 券 、 可 转 换债券(含 分离 交易 可
转债) 、 债券 回购 、 银 行存 款(包 括协 议存 款 、 定 期存 款及其 他银 行存 款) 、 货币 市场工 具 、 国债 期
货以及经中国 证监会允 许 基金投资的其 他金融工 具 。本基金投资 于债券资 产 的比例不低 于基金资
产的80% 。 其 中 ， 投资 于信 用债券 和可 转换 债券 的比 例合计 不低 于债 券资 产 的80% 。 每个 交易 日日
终在扣除期货 合约需缴 纳 的交易保证金 后，现金 或 到期日在一年 以内的政 府 债券的投资 比例不低
于基金 资产 净值 的 5% 。 本 基金业 绩比 较基 准： 中证 全债指 数。
本 财务 报表 由本 基金 的基金 管理 人南 方基 金管 理股份 有限 公司 于2018 年3 月23 日批 准报 出 。
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企 业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 南方 双元 债券型 证券 投资 基金
基金合 同》 和在 财务 报表 附注 7.4.4 所列 示的 中国 证监会 、中 国基 金业 协会 发布的 有关 规定 及 允
许的基 金行 业实 务操 作编 制。
本 财务 报表 以持 续经 营为基 础编 制。
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金2017 年 度财 务报 表 符合企 业会 计准 则的 要求 ， 真实 、 完 整地 反映 了本 基金 2017 年 12
月31 日的 财务 状况 以及2017 年 度的 经营 成果 和基 金净值 变动 情况 等有 关信 息。
7.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
7.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 为公 历 1 月1 日起至 12 月31 日止 。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 25 页 共 57 页
7.4.4.2 记 账本 位币
本基金 的记 账本 位币 为人 民币。
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
(1)
金 融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应 收款项、
可供出售金融 资产及持 有 至到期投资。 金融资产 的 分类取决于本 基金对金 融 资产的持有 意图和持
有能力 。本 基金 现无 金 融 资产分 类为 可供 出售 金融 资产及 持有 至到 期投 资。
本基 金目前以 交易目 的持有的股票 投资、债 券 投资和衍生工 具(主要为 国 债期货投资)分 类为
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 。除衍生工具 所产生的 金 融资产在资 产负债表
中以衍生金融 资产列示 外 ，以公允价值 计量且其 变 动计入当期损 益的金融 资 产在资产负 债表中以
交易性 金融 资产 列示 。
本基 金持有的 其他金 融资产分类为 应收款项 ， 包括银行存款 、买入返 售 金融资产和其 他各类
应收款 项等 。 应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、 回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产 。
(2)
金 融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融负债及其 他金融负
债。本基金目 前暂无金 融 负债分类为以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融负债 。本基金
持有的 其他 金融 负债 包括 卖出回 购金 融资 产款 和其 他各类 应付 款项 等。
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金 融 资 产 或 金 融 负 债 于 本 基 金 成 为 金 融 工 具 合 同 的 一 方 时 ， 按 公 允 价 值 在 资 产 负 债 表 内 确
认。以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，取得时 发生的相 关 交易费用计 入当期损
益 ； 对 于支 付的 价款 中包 含的债 券起 息日 或上 次除 息日至 购买 日止 的利 息 ， 单独确 认为 应收 项目 。
应收款 项和 其他 金融 负债 的相关 交易 费用 计入 初始 确认金 额。
对于 以公允价 值计量 且其变动计入 当期损益 的 金融资产，按 照公允价 值 进行后续计量 ；对于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金 融资 产满 足下 列条 件之一 的 ， 予以 终止 确认 ：(1) 收取 该金 融资 产现 金 流量的 合同 权利 终
止；(2) 该 金 融资 产 已 转移 ， 且 本 基 金 将 金 融 资 产所 有 权 上 几 乎 所 有 的 风 险和 报 酬 转 移 给 转 入
方 ； 或 者(3) 该金 融资 产 已转移 ， 虽 然本 基金 既没 有转移 也没 有保 留金 融资 产所有 权上 几乎 所有
的风险 和报 酬， 但是 放弃 了对该 金融 资产 控制 。
金 融资 产终 止确 认时 ，其账 面价 值与 收到 的对 价的差 额， 计入 当期 损益 。
当金 融负债的 现时义 务全部或部分 已经解除 时 ，终止确认该 金融负债 或 义务已解除的 部分。南方双元债券 2017 年年度报告
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终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生工具(主 要 为国债期货投 资)按如下 原 则确定公允 价
值并进 行估 值：
(1)
存 在活 跃市 场的 金 融工具 按其 估值 日的 市场 交易价 格确 定公 允价 值 ； 估 值日无 交易 且最 近
交易日后未发 生影响公 允 价值计量的重 大事件的 ， 按最近交易日 的市场交 易 价格确定公 允价值。
有充足证据表 明估值日 或 最近交易日的 市场交易 价 格不能真实反 映公允价 值 的，应对市 场交易价
格进行调整， 确定公允 价 值。与上述投 资品种相 同 ，但具有不同 特征的， 应 以相同资产 或负债的
公允价值为基 础，并在 估 值技术中考虑 不同特征 因 素的影响。特 征是指对 资 产出售或使 用的限制
等，如果该限 制是针对 资 产持有者的， 那么在估 值 技术中不应将 该限制作 为 特征考虑。 此外，基
金管理 人不 应考 虑因 大量 持有相 关资 产或 负债 所产 生的溢 价或 折价 。
(2)
当金 融工具不 存在 活跃市场，采 用 在当前 情 况下适用并且 有足够可 利 用数据和其他 信息支
持的估值技术 确定公允 价 值。采用估值 技术时， 优 先使用可观察 输入值， 只 有在无法取 得相关资
产或负 债可 观察 输入 值或 取得不 切实 可行 的情 况下 ，才可 以使 用不 可观 察输 入值。
(3)
如 经济 环境 发生 重 大变化 或证 券发 行人 发生 影响金 融工 具价 格的 重大 事件 ， 应对 估值 进行
调整并 确定 公允 价值 。
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金 持有 的资 产和 承担 的负债 基本 为金 融资 产和 金融负 债 。 当本 基金1) 具有抵 销已 确 认
金额的 法定 权利 且该 种法 定权利 现在 是可 执行 的 ； 且 2) 交 易双 方准 备按 净 额结算 时 ， 金融 资产
与金融 负债 按抵 销后 的净 额在资 产负 债表 中列 示。
7.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎回引起 的实收基 金 变动分别于基 金申购确 认 日及基金赎回 确认日认 列 。上述申购 和赎回分
别包括 基金 转换 所引 起的 转入基 金的 实收 基金 增加 和转出 基金 的实 收基 金减 少。
7.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回 款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累南方双元债券 2017 年年度报告
第 27 页 共 57 页
计亏损)。
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率或者发行 价计算的 利 息扣除在适 用情况下
由债券 发行 企业 代扣 代缴 的个人 所得 税后 的净 额确 认为利 息收 入。
以公 允价值计 量且其 变动计入当期 损益的金 融 资产在持有期 间的公允 价 值变动确认为 公允价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收 款项在持 有期间 确认的利息收 入按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小的则
按直线 法计 算。
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金的管理 人报酬、 托 管费和销售服 务费在费 用 涵盖期间按基 金合同约 定 的费率和计算 方
法逐日 确认 。
其他 金融负债 在持有 期间确认的利 息支出按 实 际利率法计算 ，实际利 率 法与直线法差 异较小
的则按 直线 法计 算。
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
本基金同一类 别的每一 基 金份额享有同 等分配权 。 本基金收益以 现金形式 分 配，但基金份 额
持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投
资。若期末未 分配利润 中 的未实现部分 为正数， 包 括基金经营活 动产生的 未 实现损益以 及基金份
额交易产生的 未实现平 准 金等，则期末 可供分配 利 润的金额为期 末未分配 利 润中的已实 现部分；
若期末未分配 利润的未 实 现部分为负数 ，则期末 可 供分配利润的 金额为期 末 未分配利润 ，即已实
现部分 相抵 未实 现部 分后 的余额 。
经 宣告 的拟 分配 基金 收益于 分红 除权 日从 所有 者权益 转出 。
7.4.4.12 分 部报 告
本基金以内部 组织结构 、 管理要求、内 部报告制 度 为依据确定经 营分部， 以 经营分部为基 础
确定报 告分 部并 披露 分部 信息 。 经营 分部 是指 本基 金内同 时满 足下 列条 件的 组成部 分 ：(1) 该组
成部分 能够 在日 常活 动中 产生收 入 、 发生 费用 ；(2) 本基 金的 基金 管理 人能 够定期 评价 该组 成 部
分的经 营成 果 ， 以 决定 向其 配置资 源 、 评 价其 业绩 ；(3) 本 基金 能够 取得 该组 成 部分的 财务 状况 、
经营成果和现 金流量等 有 关会计信息。 如果两个 或 多个经营分部 具有相似 的 经济特征， 并且满足
一定条 件的 ，则 合并 为一 个经营 分部 。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 28 页 共 57 页
本 基金 目前 以一 个单 一的经 营 分 部运 作， 不需 要披露 分部 信息 。
7.4.4.13 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
(1) 对 于证 券交 易所 上市 的 股票 ， 若出 现重 大事 项停 牌 或交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃)
等情况 ， 本 基金 根据 中国 证监会 公告[2017]13 号 《 中国证 监会 关于 证券 投资 基金估 值业 务的 指 导
意见》 ， 根 据具 体情 况采 用 《关 于发 布中 基协(AMAC) 基金行 业股 票估 值指 数的 通知 》 提 供的 指数 收
益法等 估值 技术 进行 估值 。
(2) 于 2017 年 12 月 25 日前， 对于 在锁 定期 内的 非公开 发行 股票 ，根 据中 国证监 会证 监会 计 字
[2007]21 号《 关于 证券 投 资基金 执行<企 业会 计准 则> 估值 业务 及份 额净 值计 价 有关事 项的 通知 》
之附件 《非 公开 发行 有明 确锁定 期股 票的 公允 价值 的确定 方法 》 ， 若在 证券 交 易所挂 牌的 同一 股票
的市场交易收 盘价低于 非 公开发行股票 的初始投 资 成本，按估值 日证券交 易 所挂牌的同 一股票的
市场交易收盘 价估值； 若 在证券交易所 挂牌的同 一 股票的市场交 易收盘价 高 于非公开发 行股票的
初始投资成本 ，按锁定 期 内已经过交易 天数占锁 定 期内总交易天 数的比例 将 两者之间差 价的一部
分确认 为估 值增 值 。 自2017 年 12 月 25 日 起 ， 对 于在 锁定期 内的 非公 开发 行股 票 、 首次 公开 发行
股票时公司股 东公开发 售 股份、通过大 宗交易取 得 的带限售期的 股票等流 通 受限股票， 根据中国
基金业协会中 基协发[2017]6 号《关于 发布<证券 投 资基金投资流 通受限股 票 估值指引(试行)> 的
通知》之附 件《证券 投资 基金投资流 通受限股 票估 值指引(试行) 》(以下简 称 “指引”)， 按估值
日在证券交易 所上市交 易 的同一股票的 公允价值 扣 除中证指数有 限公司根 据 指引所独立 提供的该
流通受 限股 票剩 余限 售期 对应的 流动 性折 扣后 的价 值进行 估值 。
(3) 对 于 在 证 券交 易 所 上 市或 挂 牌 转 让 的 固 定收 益 品种( 可 转 换 债 券 和 私募 债 券除 外) 及 在 银 行间
同业市 场交 易的 固定 收益 品种 ， 根据 中国 证监 会公 告[2017]13 号 《中国 证监 会关于 证券 投资 基 金
估值业 务的 指导 意见 》 及 《 中国证 券投 资基 金业 协会 估值核 算工 作小 组关 于2015 年1 季 度固 定收
益品种的估值 处理标准 》 采用估值技术 确定公允 价 值。本基金持 有的证券 交 易所上市或 挂牌转让
的固定收益 品种(可转 换债 券和私募债 券除外)， 按照 中证指数有 限公司所 独立 提供的估值 结果确
定公允价值。 本基金持 有 的银行间同业 市场固定 收 益品种按照中 央国债登 记 结算有限责 任 公司所
独立提 供的 估值 结果 确定 公允价 值。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 29 页 共 57 页
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
根据中 国基 金业 协会 中基 协发[2017]6 号 《关 于发 布< 证券 投资 基金 投资 流通 受 限股票 估值 指
引( 试行)>的 通知》之 附件 《证券投资 基金投资 流通 受限股票估 值指引(试行)》 ，对于在锁 定期内
的非公开发行 股票、首 次 公开发行股票 时公司股 东 公开发售股份 、通过大 宗 交易取得的 带限售期
的股票 等流 通受 限股 票 ， 本 基金 自 2017 年12 月 25 日 起改为 按估 值日 在证 券交 易所上 市交 易的 同
一股票的公允 价值扣除 中 证指数有限公 司根据指 引 所独立提供的 该流通受 限 股票剩余限 售期对应
的流动 性折 扣后 的价 值进 行估值 。 该 估值 技术 变更 对本基 金无 影响 。
7.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部 、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收
政策的 通知 》 、 财税[2008]1 号《 关于 企业 所得 税若 干优惠 政策 的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于
实施上 市公 司股 息红 利差 别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 、 财税[2015]101 号 《关 于上 市公
司股息红利差 别 化个人 所 得税政策有关 问题的通 知 》 、财税[2016]36 号《关 于 全面推开营业 税改
征增值税试点 的通知 》 、财 税[2016]46 号 《关于进 一 步明确全面推 开营改增 试 点金融业有关 政策
的通知 》 、财税[2016]70 号《关于金融 机构同业 往 来等增值税政 策的补充 通 知》及其他相 关财税
法规和 实务 操作 ，主 要税 项列示 如下 ：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日前 ，以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ，不征 收营 业税 。 对
证券投 资基 金管 理人 运用 基金买 卖股 票 、 债 券的 差 价收入 免征 营业 税 。 自2016 年 5 月 1 日起 ， 金
融业由缴纳营 业税改为 缴 纳增值税。对 证券投资 基 金管理人运用 基金买卖 股 票、债券的 转让收入
免征增 值税 ，对 国债 、地 方政府 债以 及金 融同 业往 来利息 收入 亦免 征增 值税 。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包括 买卖 股票 、 债券 的差 价 收入 ， 股票的 股 息 、 红利 收入 ，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入 ， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20% 的个
人所得 税。 对基 金从 上市 公司取 得的 股息 红利 所得 ，持股 期限 在 1 个月 以内( 含 1 个月) 的， 其股
息红利 所得 全额 计入 应纳 税所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年(含 1 年) 的，暂 减 按 50%计入
应纳税 所得 额； 持股 期限 超过 1 年的 ，暂 免征 收个 人所得 税。 对基 金持 有的 上市公 司限 售股 ， 解
禁后取得的股 息、红利 收 入，按照上述 规定计算 纳 税，持股时间 自解禁日 起 计算；解禁 前取得的南方双元债券 2017 年年度报告
第 30 页 共 57 页
股息、红利收 入继续暂 减 按 50%计入 应纳税所 得额 。上述所得统 一适用 20% 的税率计征个 人所得
税。
(4) 基 金卖 出股 票按0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
7.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
活期存 款
1,461,389.77 1,695,035.44
定期存 款
- -
其中 ： 存 款期 限小 于1 个月
- -
存款期 限1-3 个月
- -
存款期 限3 个月-1 年
- -
其他存 款
- -
合计
1,461,389.77 1,695,035.44
7.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
成本
公允价 值
公允价 值变 动
股票
- - -
贵金属 投资-金交
所黄金 合约
- - -
债
券
交易所 市场
53,200,810.37 51,369,932.80 -1,830,877.57
银行间 市场
4,486,531.50 4,476,150.00 -10,381.50
-
- - -
合计
57,687,341.87 55,846,082.80 -1,841,259.07
资产支 持证 券
- - -
基金
- - -
其他
- - -
合计
57,687,341.87 55,846,082.80 -1,841,259.07
项目
上年度 末
2016 年12 月 31 日
成本
公允价 值
公允 价 值变 动
股票
-
-
-
贵金属 投资-金交
所黄金 合约
-
-
-
债
券
交易所 市场
156,980,036.32
156,306,834.60
-673,201.72
银行间 市场
46,402,833.36
46,108,400.00
-294,433.36
南方双元债券 2017 年年度报告
第 31 页 共 57 页
-
-
-
-
合计
203,382,869.68
202,415,234.60
-967,635.08
资产支 持证 券
-
-
-
基金
-
-
-
其他
-
-
-
合计
203,382,869.68
202,415,234.60
-967,635.08
7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
合同/ 名义
金额
公允价 值
备注
资产
负债
利率衍 生
工具
- - -
-
- - -
货币衍 生
工具
- - -
-
- - -
权益衍 生
工具
- - -
国债期 货
- - -
其他衍 生
工具
- - -
合计
- - -
项目
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
合同/ 名义
金额
公允价 值
备注
资产
负债
利率衍 生
工具
-
-
-
-
-
-
-
货币衍 生
工具
-
-
-
-
-
-
-
权益衍 生
工具
-9,642,132.81
-
-
国债期 货 -9,642,132.81
-
-
其他衍 生
工具
-
-
-
合计
-9,642,132.81
-
-
南方双元债券 2017 年年度报告
第 32 页 共 57 页
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
账面余 额
其中； 买断 式逆 回购
交 易 所 买 入 返
售证券
6,500,000.00 -
银 行 间 买 入 返
售证券
- -
合计
6,500,000.00 -
项目
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
账面余 额
其中； 买断 式逆 回购
交 易 所 买 入 返
售证券
- -
银 行 间 买 入 返
售证券
- -
合计
- -
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注: 无。
7.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
应收活 期存 款利 息
180.92 1,120.08
应收定 期存 款利 息
- -
应收其 他存 款利 息
- -
应收结 算备 付金 利息
694.62 3,392.96
应收债 券利 息
1,031,568.97 2,896,606.23
应收买 入返 售证 券利 息
13,202.97 -
应收申 购款 利息
- -
应收黄 金合 约拆 借孳 息
- -
其他
7.00 5.30
合计
1,045,654.48 2,901,124.57
南方双元债券 2017 年年度报告
第 33 页 共 57 页
7.4.7.6 其 他资 产
注: 无。
7.4.7.7 应 付交 易 费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
交易所 市场 应付 交易 费用
11,474.94 -
银行间 市场 应付 交易 费用
161.25 5,065.15
合计
11,636.19 5,065.15
7.4.7.8 其 他负 债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
应付券 商交 易单 元保 证金
- -
应付赎 回费
- -
预提费 用 304,000.00 255,000.00
合计
304,000.00 255,000.00
7.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
南方双 元债 券 A
项目
本期
2017 年1 月 1 日 至 2017 年12 月31 日
基金份 额（ 份）
账面金 额
上年度 末 147,465,703.02
147,465,703.02
本期申 购
1,561,170.23
1,561,170.23
本期赎 回（ 以“-” 号填 列 ）
-94,091,118.53
-94,091,118.53
-基金 拆分/ 份额 折算 前
-
-
基 金 拆 分/ 份 额 折 算 变 动 份
额
-
-
本期申 购
-
-
本期赎 回（ 以“-” 号填 列 ）
-
-
本期末
54,935,754.72
54,935,754.72
南方双 元债 券 C
项目
本期
2017 年1 月 1 日 至 2017 年12 月31 日
基金份 额（ 份）
账面金 额
上年度 末 19,027,503.39
19,027,503.39
本期申 购
891,246.27
891,246.27
本期赎 回（ 以“-” 号填 列 ）
-12,873,522.43
-12,873,522.43
南方双元债券 2017 年年度报告
第 34 页 共 57 页
-基金 拆分/ 份额 折算前
-
-
基 金 拆 分/ 份 额 折 算 变 动 份
额
-
-
本期申 购
-
-
本期赎 回（ 以“-” 号填 列 ）
-
-
本期末
7,045,227.23
7,045,227.23
注: 申 购含 转换 入份 额； 赎 回含转 换出 份额 。
7.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
南方双 元债 券 A
项目
已实现 部分
未实现 部分
未分配 利润 合计
上年度 末 7,522,790.45 -1,500,950.95 6,021,839.50
本期利 润
-1,328,770.00 -718,814.80 -2,047,584.80
本期基 金份 额
交易产 生的 变
动数
-4,650,733.86 1,543,627.20 -3,107,106.66
其中： 基金 申
购款
76,587.76 -28,758.64 47,829.12
基金赎
回款
-4,727,321.62 1,572,385.84 -3,154,935.78
本期已 分配 利
润
- - -
本期末
1,543,286.59 -676,138.55 867,148.04
南方双 元债 券 C
项目
已实现 部分
未实现 部分
未分配 利润 合计
上年度 末 920,706.07 -192,528.63 728,177.44
本期利 润
-204,672.46 -122,692.00 -327,364.46
本期基 金份 额
交易产 生的 变
动数
-560,551.75 228,607.25 -331,944.50
其中： 基金 申
购款
39,667.87 -16,581.93 23,085.94
基金赎
回款
-600,219.62 245,189.18 -355,030.44
本期已 分配 利
润
- - -
本期末
155,481.86 -86,613.38 68,868.48
7.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年 12 月 31
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年南方双元债券 2017 年年度报告
第 35 页 共 57 页
日
12 月 31 日
活期存 款利 息收 入
22,748.64 83,038.75
定期存 款利 息收 入
- -
其他存 款利 息收 入
- -
结算备 付金 利息 收入
91,327.19 146,221.45
其他
230.05 626.36
合计
114,305.88 229,886.56
7.4.7.12 股 票投 资 收益
7.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年
12 月 31 日
卖出股 票成 交总 额
13,817,776.61
-
减： 卖 出股 票成 本总
额
14,000,382.15
-
买卖股 票差 价收 入
-182,605.54
-
7.4.7.13 债 券投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日 至 2016 年12
月31日
卖出债 券 （、 债转 股及 债
券到期 兑付 ）成 交总 额
396,399,145.61 1,591,406,244.32
减： 卖出 债券 （ 、 债转 股
及债券 到期 兑付 ） 成本 总
额
395,002,995.80 1,559,591,569.72
减：应 收利 息总 额
5,543,743.61 24,912,321.76
买卖债 券差 价收 入
-4,147,593.80 6,902,352.84
7.4.7.13.1 资 产支 持证券 投资 收益
注:无。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 36 页 共 57 页
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益
注:无。
7.4.7.15 衍 生工 具收益
单位： 人民 币元
项目
本期收 益金 额
2017 年1 月1 日 至 2017 年12 月31
日
上年度 可比 期间
收益金 额
2016 年1 月1 日 至 2016 年 12
月 31 日
国债期 货投 资收 益 -265,817.19 -120,032.81
7.4.7.16 股 利收 益
注: 本 基金 本报 告期 内无 股利收 益。
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
1.交易 性金 融资 产
-873,623.99 -10,765,697.56
股票投 资
- -
债券投 资
-873,623.99 -10,765,697.56
资产支 持证 券投 资
- -
基金投 资
- -
贵金属 投资
- -
其他
- -
2.衍生 工具
32,117.19 -32,117.19
权证投 资
- -
国债期货 32,117.19 -32,117.19
其他
- -
合计
-841,506.80 -10,797,814.75
7.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
基金赎 回费 收入
23,011.96 278,472.56
基金转 换费 收入
2,338.94 35,492.47
其他
- -
合计
25,350.90 313,965.03
注:1. 本 基金 的赎 回费 率 按持有 期间 递减 ，赎 回费 全部归 入基 金资 产。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 37 页 共 57 页
2. 本基金 的转换费 由申 购补差费和赎 回费两部 分 构成，其中赎 回费部分 全 部归入转出基 金的基
金资产 。
7.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 12
月31 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31
日
交易所 市场 交易 费用
37,931.60 12,077.32
银行间 市场 交易 费用
2,436.25 23,075.00
合计
40,367.85 35,152.32
7.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日 至 2016
年12 月 31 日
审计费 用
54,000.00 55,000.00
信息披 露费
250,000.00 300,000.00
账户维 护费 36,900.00 37,200.00
银行费 用 2,556.74 11,580.38
其他 300.00 3,500.00
合计
343,756.74 407,280.38
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
7.4.8.1 或 有事 项
无。
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
无。
7.4.9 关 联方 关系
关联方 名称
与本基 金的 关系
南 方 基 金 管 理 股份 有 限 公 司( “ 南 方 基
金”)
基金管 理人 、登 记机 构、 基金销 售机 构
交通银 行股 份有 限公 司( “ 交通银 行”) 基金托 管人 、基 金 销 售机 构
华泰证 券股 份有 限公 司( “ 华泰证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
兴业证 券股 份有 限公 司( “ 兴业证 券”) 基金管 理人 的股 东、 基金 销售机 构
厦门国 际信 托有 限公 司 基金管 理人 的股 东
深圳市 投资 控股 有限 公司 基金管 理人 的股 东
南方资 本管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司 南方双元债券 2017 年年度报告
第 38 页 共 57 页
南方东 英资 产管 理有 限公 司 基金管 理人 的子 公司
注:1. 下述 关联 交易 均在 正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
2. 根 据 《 南方 基金 管理 有限公 司法 定名 称变 更的 公告》 ， 公 司名 称由 “南 方 基金管 理有 限公 司”
变更为 “南 方基 金管 理股 份有限 公司 ” ， 公司 股权 结构等 事项 未发 生变 化 ， 并已 于 2018 年1 月4
日在深 圳市 市场 监督 管理 局完成 相应 变更 登记 手续 。
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
注: 无。
7.4.10.1.1 应 支付 关联方 的佣 金
注: 无。
7.4.10.2 关 联方 报酬
7.4.10.2.1 基 金管 理费
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费
738,497.73 2,260,108.21
其中： 支付 销售 机构 的 客 户维护 费
284,674.40
594,377.17
注: 支 付基 金管 理人 南方 基 金的管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值0.70% 的年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 X 0.70% / 当年 天数 。
7.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费
210,999.29 645,745.20
注: 支 付基 金托 管人 交通 银 行的托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 0.20% 的年 费率 计提 ， 逐日 累计 至每
月月底 ，按 月支 付。 其计 算公式 为： 南方双元债券 2017 年年度报告
第 39 页 共 57 页
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.20% / 当 年天数 。
7.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获 得 销 售 服 务 费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
南方双 元债 券A
南方双 元债 券C
合计
南方基金 -
5,654.95
5,654.95
交通银行 -
5,682.69
5,682.69
兴业证 券 -
603.13
603.13
华泰证券 -
31.81
31.81
合计
- 11,972.58 11,972.58
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
南方双元 债券 A 南方双元 债券 C 合计
南方基金 - 20,565.09 20,565.09
交通银行 - 9,740.09 9,740.09
兴业证券 - 668.18 668.18
华泰证券 - 66.74 66.74
合计
- 31,040.10 31,040.10
注: 支 付销 售机 构 的C 类基 金份额 销售 服务 费按 前一 日C 类 基金 份额 的基 金资 产净 值0.40% 的年 费
率计提，逐日 累计至每 月 月底，按月支 付给南方 基 金，再由南方 基金计算 并 支付给各基 金销售机
构。A 类基 金份 额不 收取 销售服 务费 。其 计算 公式 为：
日销售 服务 费= 前一 日C 类 基金份 额基 金资 产净 值 X 0.40% / 当 年天 数。
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月 31 日
银行间 市场 交易 的
各 关联 方名 称
债券交 易金 额
基金逆 回购
基金正 回购
基金买 入
基金卖 出
交易金 额
利息收 入
交易金 额
利息
支出
交通银 行 - - - - - -
上年度 可比 期间
南方双元债券 2017 年年度报告
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2016 年1 月1 日 至 2016 年 12 月 31 日
银行间 市场 交易 的
各关联 方名 称
债券交 易金 额
基金逆 回购
基金正 回购
基金买 入
基金卖 出
交易金 额
利息收 入
交易金 额
利息
支出
交通银 行
60,466,99
0.94
127,821,
940.54
- - - -
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注: 无。
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
注: 无。
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年 12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日 至 2016 年12 月31 日
期末余 额
当期利 息收 入
期末余 额
当期利 息收 入
交通银 行
1,461,389.77
22,748.64
1,695,035.44
83,038.75
注: 本 基金 由基 金托 管人 交 通银行 保管 的银 行存 款， 按银行 约定 利率 计息 。
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注:无。
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
7.4.11 利 润分 配情况
注: 无。
7.4.12 期 末本 基金持 有的 流通受 限证 券
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注: 无。
南方双元债券 2017 年年度报告
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7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注:无。
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
注: 无。
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末2017 年12 月 31 日 止， 本 基金 从事 证券交 易所 债券 正回 购交 易形成 的卖 出回
购证券 款余 额 1,600,000.00 元， 于 2018 年 1 月 4 日 前先 后到 期。 该类 交易 要求本 基金 转入 质押
库的债 券， 按证 券交 易所 规定的 比例 折算 为标 准券 后，不 低于 债券 回购 交易 的余额 。
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基 金为 债券 型基 金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 股票 型基 金 、 混 合 型基金 ， 高于 货
币市场基金。 本基金投 资 的金融工具主 要包括债 券 投资等。本基 金在日常 经 营活动中面 临的与这
些金融工具相 关的风险 主 要包括信用风 险、流动 性 风险及市场风 险。本基 金 的管理人制 定了正常
和程序来识别 及分析这 些 风险，并设定 适当的 风 险 限额及内部控 制流程， 通 过可靠的管 理及信息
系统持 续监 控上 述各 类风 险。
本基 金的基金 管理人 奉行全面风险 管理体系 的 建设，建立了 以风险控 制 委员会为核心 的、由
督察长、风险 控制委员 会 、监察稽核部 、风险管 理 部和相关业务 部门构成 的 四级风险管 理架构体
系。本基金的 基金管理 人 在董事会下设 立风险管 理 委员会，负责 制定风险 管 理的宏观政 策，审议
通过风险控制 的总体措 施 等；在管理层 层面设立 风 险控制委员会 ，讨论和 制 定公司日常 经营过程
中风险防范和 控制措施 ； 在业务操作层 面风险管 理 职责主要由监 察稽核部 和 风险管理部 负责，协
调并与各部门 合 作完成 运 作风险管理以 及进行投 资 风险分析与绩 效评估， 督 察长负责组 织指导监
察稽核 工作 。
本基 金的基金 管理人 对于金融工具 的风险管 理 方法主要是通 过定性分 析 和定量分析的 方法去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日常 的量 化 报告 ， 确 定风 险损 失的 限 度和相 应置 信程 度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估 ， 并 通 过相应 决策 ， 将风 险控 制 在可承 受的 范围 内 。 南方双元债券 2017 年年度报告
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7.4.13.2 信 用风 险
信用 风险 是指 基金 在交 易 过程中 因交 易对 手未 履行 合约责 任 ， 或者 基金 所投 资 证券之 发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基 金的基金 管理人 在交易前对交 易对手的 资 信状况进行了 充分的评 估 。本基金的银 行存款
存放在本基金 的托管行 交 通银行，因而 与银行存 款 相关的信用风 险不重大 。 本基金在交 易所进行
的交易均以中 国证券登 记 结算有限责任 公司为交 易 对手完成证券 交收和款 项 清算，违约 风险可能
性很小；在银 行间同业 市 场进行交易前 均对交易 对 手进行信用评 估并对证 券 交割方式进 行限制以
控制相 应的 信用 风险 。
本基 金的基金 管理人 建立了信用风 险管理流 程 ，通过对投资 品种信用 等 级评估来控制 证券发
行人的信用风 险。信用 等 级评估以内部 信用评级 为 主，外部信用 评级为辅 。 内部债券信 用评级主
要考察发行人 的经营风 险 、财务风险和 流动性风 险 ，以及信用产 品的条款 和 担保人的情 况等。此
外，本基金的 基金管理 人 根据信用产品 的内部评 级 ，通过单只信 用产品投 资 占基金资产 净值的比
例及占 发行 量的 比例 进行 控制， 通过 分散 化投 资以 分散信 用风 险。
于2017 年12 月31 日 ， 本基 金持 有的 除国 债 、 央 行票据 和政 策性 金融 债以 外的债 券占 基金资
产净值 的比 例 为81.64%(2016 年12 月31 日：107.61%) 。
7.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对 兑付赎回 资金的 流动性风险， 本基金的 基 金管理人每日 对本基金 的 申购赎回情况 进行严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
于2017 年12 月31 日 ， 除卖 出回 购金 融资 产款 余额中 有 1,600,000.00 元 将在 2018 年 1 月4
日以内到期 且计息(该 利息 金额不重大) 外，本基 金所 承担的其他 金融负债 的合 约约定到期 日均为
一个月以内 且不计息 ，可 赎回基金份 额净值(所 有者 权益)无固定 到期日且 不计 息，因此账 面余额
约为未 折现 的合 约到 期现 金流量 。
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析
本基 金的基金 管理人在 基 金运作过程中 严格按照 《 公开募集证券 投资基金 运 作管理办法》 及南方双元债券 2017 年年度报告
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《公开 募集 开放 式证 券投 资基金 流动 性风 险管 理规 定》( 自 2017 年 10 月 1 日 起施行)等 法规 的要
求对本基金组 合资产的 流 动性风险进行 管理，通 过 独立的风险管 理部门对 本 基金的组合 持仓集中
度指标、流通 受限制的 投 资品种比例以 及组合在 短 时间内变现能 力的综合 指 标等流动性 指标进行
持续的 监测 和分 析。
本基金投资于 一家公司 发 行的证券市值 不超过基 金 资产净值的 10%，且 本基 金与由本基金 的
基金管理人管 理的其他 基 金共同持有一 家公司发 行 的证券不得超 过该证券 的 10% ，本基金 与由本
基金的基金管 理人管理 的 其他开放式基 金共同持 有 一家上市公司 发行的可 流 通股票不得 超过该上
市公司可流通 股票的 15% ，本基金与由 本基金的 基 金管理人管理 的全部投 资 组合持有一家 上市公
司发行 的可 流通 股票 ， 不 得超过 该上 市公 司可 流通 股票 的30%( 完 全按 照有 关 指数构 成比 例进 行证
券投资 的开 放式 基金 及中 国证监 会认 定的 特殊 投资 组合不 受上 述比 例限 制) 。
本基金所持部 分证券在 证 券交易所上市 ，其余亦 可 在银行间同业 市场交易 ， 部分基金资产 流
通暂时 受限 制不 能自 由转 让的情 况参见 附注 7.4.12 。 此外 ， 本 基金 可通 过卖 出回购 金融 资产 方式
借入短期资金 应对流动 性 需求，其上限 一般不超 过 基金持有的债 券投资的 公 允价值。 本 基金主动
投资于 流动 性受 限资 产的 市值合 计不 得超 过基 金资 产净值 的 15% 。
本基金 的基 金管 理人 每日 对基金 组合 资产 中 7 个工 作日可 变现 资产 的可 变现 价值进 行审 慎 评
估与测 算， 确保 每日 确认 的净赎 回申 请不 得超 过7 个工作 日可 变现 资产 的可 变现价 值。
同时，本基金 的基金管 理 人通过合理分 散逆回购 交 易的到期日与 交易对手 的 集中度；按照 穿
透原则对交易 对手的财 务 状况、偿付能 力及杠杆 水 平等进行必要 的尽职调 查 与严格的准 入管理，
以及对不同的 交易对手 实 施交易额度管 理并进行 动 态调 整等措施 严格管理 本 基金从事逆 回购交易
的流动性风险 和交易对 手 风险。此外， 本基金的 基 金管理人建立 了逆回购 交 易质押品管 理制度：
根据质押品的 资质确定 质 押率水平；持 续监测质 押 品的风险状况 与价值变 动 以确保质押 品按公允
价值计算足额 ；并在与 私 募类证券资管 产品及中 国 证监会认定的 其他主体 为 交易对手开 展逆回购
交易时 ，可 接受 质押 品的 资质要 求与 基金 合同 约定 的投资 范围 保持 一致 。
综合上述各项 流动性指 标 的监测结果及 流动性风 险 管理措施的实 施，本基 金 在本报告期内 流
动性情 况良 好。
注：流动性受 限资产、7 个工作日可变 现资产的 计 算 口径见《公 开募集 开 放 式证券投资基 金
流动性 风险 管理 规定 》第 四十条 。
7.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指基金所持金 融工具的公允价值或未来 现金流量因所处市场各类 价格因素的变
动而发 生波 动的 风险 ，包 括利率 风险 、外 汇风 险和 其他价 格风 险。 南方双元债券 2017 年年度报告
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7.4.13.4.1 利 率风 险
利率 风险 是指 金融 工具 的 公允价 值或 现金 流量 受市 场利率 变动 而发 生波 动的 风险 。 利率 敏感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基 金的基金 管理人 定期对本基金 面临的利 率 敏感性缺口进 行监控 ， 并 通过调整投资 组合的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本 基金 主要 投资 于交 易所及 银行 间市 场交 易的 固定收 益品 种， 因此 存在 相应的 利率 风险 。
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年12 月31
日
1 年以 内
1-5 年
5 年以 上
不计息
合计
资产
银行存款 1,461,389.77 - - - 1,461,389.77
结算备付 金 1,447,009.60 - - - 1,447,009.60
存出保证 金 15,579.29 - - - 15,579.29
交易性金 融资产 10,730,834.90 35,324,007.90 9,791,240.00 - 55,846,082.80
买入返售 金融资
产
6,500,000.00 - - - 6,500,000.00
应收利息 - - - 1,045,654.48 1,045,654.48
应收申购 款 - - - 2,883.11 2,883.11
资产总 计
20,154,813.56 35,324,007.90 9,791,240.00 1,048,537.59 66,318,599.05
负债
卖出回 购金 融资
产款
1,600,000.00 - - - 1,600,000.00
应付证 券清 算款 - - - 1,254,428.36 1,254,428.36
应付赎 回款 - - - 178,999.08 178,999.08
应付管 理人 报酬 - - - 38,839.87 38,839.87
应付托 管费 - - - 11,097.09 11,097.09
应付销 售服 务费 - - - 2,492.29 2,492.29
应付交 易费 用 - - - 11,636.19 11,636.19
应付利 息 - - - 107.70 107.70
其他负 债 - - - 304,000.00 304,000.00
负债总 计
1,600,000.00 - - 1,801,600.58 3,401,600.58
利率敏 感度 缺口
18,554,813.56 35,324,007.90 9,791,240.00 -753,062.99 62,916,998.47
上年度 末
2016 年12 月31
日
1 年以 内
1-5 年
5 年以 上
不计息
合计
资产
银行存 款 1,695,035.44 - - - 1,695,035.44 南方双元债券 2017 年年度报告
第 45 页 共 57 页
结算备 付金 8,409,701.41 - - - 8,409,701.41
存出保 证金 11,878.37 - - 193,485.00 205,363.37
交易性 金融 资产 23,185,900.00 136,640,424.60 42,588,910.00 - 202,415,234.60
应收证 券清 算款 - - - 2,265,627.82 2,265,627.82
应收利 息 - - - 2,901,124.57 2,901,124.57
应收申 购款 - - - 318.63 318.63
资产总 计
33,302,515.22
136,640,424.60
42,588,910.00
5,360,556.02
217,892,405.84
负债
卖出回 购金 融资
产款
44,000,000.00 - - - 44,000,000.00
应付赎 回款 - - - 239,042.46 239,042.46
应付管 理人 报酬 - - - 110,126.82 110,126.82
应付托 管费 - - - 31,464.82 31,464.82
应付销 售服 务费 - - - 7,600.43 7,600.43
应付交 易费 用 - - - 5,065.15 5,065.15
应付利 息 - - - 882.81 882.81
其他负 债 - - - 255,000.00 255,000.00
负债总 计
44,000,000.00 -
-
649,182.49
44,649,182.49
利率敏 感度 缺口
-10,697,484.78
136,640,424.60
42,588,910.00
4,711,373.53
173,243,223.35
注: 表 中所 示为 本基 金资 产 及负债 的账 面价 值 ， 并按 照 合约规 定的 利率 重新 定价 日或到 期日 孰早 者
予以分 类。
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
相关风 险变 量的 变
动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （2017 年12 月31 日）
上年度 末 （2016 年 12 月
31 日 ）
分析
1. 市场 利率 下 降 25
个基点
315,313.74 1,599,997.11
2. 市场 利率 上 升 25
个基点
-311,150.43 -1,579,111.14
7.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。 南方双元债券 2017 年年度报告
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7.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的 债券 ，因 此无 重大 其他价 格风 险。
7.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
注:无。
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量的 方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属 的最低层
次决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量的 金融工 具
(i) 各层次 金融 工具 公允 价值
于2017 年12 月31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于 第
一层次 的余 额 为9,905,297.90 元， 属 于第 二层 次的 余额 为 45,940,784.90 元 ， 无属 于第 三层 次的
余额(2016 年 12 月 31 日 ：第一 层次 9,252,126.00 元，第 二层 次 193,163,108.60 元， 无 第三 层
次) 。
(ii) 公允价 值所 属层 次间 的重 大变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券， 若出 现重 大事 项停牌 、 交 易不 活跃(包 括 涨跌停 时的 交易 不活
跃) 、 或属 于非 公开 发行 等 情况 ， 本 基金 不会 于停 牌 日至交 易恢 复活 跃日 期间 、 交 易不 活跃 期间 及
限售期间将相 关股票和 债 券的公允价值 列入第一 层 次；并根据估 值调整中 采 用的不可观 察输入值
对于公 允价 值的 影响 程度 ，确定 相关 股票 和债 券公 允价值 应属 第二 层次 还是 第三层 次。
(iii) 第三层 次公 允价 值余 额和 本期变 动金 额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计量 的金融 工具
于2017 年12 月31 日， 本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2016 年 12 月31 日：
同) 。
南方双元债券 2017 年年度报告
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(d) 不以公 允价 值计 量的 金融 工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与 公允价值
相差很 小。
(2) 增值税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局于 2016 年12 月 21 日 颁 布的财 税[2016]140 号 《 关 于明确 金融 房地 产
开发教育辅助 服务等增 值 税政策的通知 》的规定 ， 资管产品运营 过 程中发 生 的增值税应 税行为，
以资管 产品 管理 人为 增值 税纳税 人。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局于 2017 年6 月30 日颁 布的财 税[2017]56 号 《关 于资管 产品 增值 税 有
关问题的通知 》的规定 ， 资管产品管理 人运营资 管 产品过程中发 生的增值 税 应税行为， 暂适用简
易计税 方法 ，按 照 3% 的征 收率缴 纳增 值税 。对 资管 产品在 2018 年 1 月 1 日 前运营 过程 中发 生的
增值税应税行 为，未缴 纳 增值税的，不 再缴纳； 已 缴纳增值税的 ，已纳税 额 从资管产品 管理人以
后月份 的增 值税 应纳 税额 中抵减 。
此外， 财政 部、 国家 税务 总局于 2017 年 12 月 25 日颁布 的财 税[2017]90 号 《关于 租入 固定 资产
进行税 额抵 扣等 增值 税政 策的通 知》 对资 管产 品管 理 人自 2018 年1 月1 日起 运 营资管 产品 提供 的
贷款服 务、 发生 的部 分金 融商品 转让 业务 的销 售额 确定做 出规 定。
上述税 收政 策对 本基 金截 至 2017 年12 月31 日止 的 财务状 况和 经营 成果 无影 响。
(3) 除公允 价值 和增 值税 外， 截至资 产负 债表 日本 基金 无需要 说明 的其 他重 要事 项。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号
项目
金额
占基金 总资 产的 比例 （%）
1
权益投 资
- -
其中： 股票
- -
2
固定收 益投 资
55,846,082.80 84.21
其中： 债券
55,846,082.80 84.21
资产 支持 证券
- -
3
贵金属 投资
- -
4
金融衍 生品 投资
- -
5
买入返 售金 融资 产
6,500,000.00 9.80
其 中：买 断式回 购的买入返 售金融 资
产
- -
6
银行存 款和 结算 备付 金合 计
2,908,399.37 4.39
7
其他各 项资 产
1,064,116.88 1.60
8
合计
66,318,599.05 100.00
南方双元债券 2017 年年度报告
第 48 页 共 57 页
8.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
注: 本 基金 本报 告期 末未 持 有股票 投资 。
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合
注:本基金 本报 告期 末未 持有港 股通 股票 投资 。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
注: 本基 金本 报告 期末 未持 有股票 投资 。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号
股票代 码
股票名 称
本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值 比例(%)
1 601336 新华保 险 14,000,382.15 8.08
注: 买 入包 括二 级市 场上 主 动的买 入、 新股、 配股 、 债转股 、 换 股及 行权 等获 得的股 票， 买入 金额
按成交 金额 （成 交单 价乘 以成交 数量 ）填 列， 不考 虑相关 交易 费用 。
8.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号
股票代 码
股票名 称
本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值 比例(%)
1 601336 新华保 险 13,817,776.61 7.98
注: 卖 出包 括二 级市 场上 主 动的卖 出 、 换 股 、 要 约收 购 、 发行 人回 购及 行权 等 减少的 股票 ， 卖出 金
额按成 交金 额（ 成交 单价 乘以成 交数 量） 填列 ，不 考虑相 关交 易费 用。
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位: 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额
14,000,382.15
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额
13,817,776.61
注: 买 入股 票成 本 、 卖 出股 票收入 均按 买卖 成交 金额 （成 交单 价乘 以成 交数 量 ） 填 列 ， 不 考虑 相关
交易费 用。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 49 页 共 57 页
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号
债券品 种
公允价 值
占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1
国家债 券
- -
2
央行票 据
- -
3
金融债 券
4,476,150.00 7.11
其中： 政策 性金 融债
4,476,150.00 7.11
4
企业债 券
41,464,634.90 65.90
5
企业短 期融 资券
- -
6
中期票 据
- -
7
可转债 （可 交换 债）
9,905,297.90 15.74
8
同业存 单
- -
9
其他
- -
10
合计
55,846,082.80 88.76
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额 单位 ：人 民币 元
序号
债券代 码
债券名 称
数量（ 张）
公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（%）
1 136983 17 晋电 01 50,000 4,841,500.00 7.70
2 113015 隆基转 债 38,000 4,499,580.00 7.15
3 170410 17 农发 10 45,000 4,476,150.00 7.11
4 122999 08 广 纸债 40,230 4,024,206.90 6.40
5 124776 PR 绿 地债 50,000 3,629,000.00 5.77
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注: 本 基金 本报 告期 末未 持 有资产 支持 证券 。
8.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注:本基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
注: 本 基金 本报 告期 末未 持 有权证 。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 50 页 共 57 页
8.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
8.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 在进 行国 债期 货投 资时 ， 将根 据风 险管 理原 则 ， 以 套期 保值 为主 要目 的 ， 采 用流 动性 好 、 交 易 活
跃的期 货合 约 ， 通 过对 债 券市场 和期 货市 场运 行趋 势的研 究 ， 结 合国 债期 货 的定价 模型 寻求 其合 理的 估
值水平 ， 与现 货资 产进 行 匹配 ， 通 过多 头或 空头 套 期保值 等策 略进 行套 期保 值操作 。 基金 管理 人将 充 分
考虑国 债期 货的 收益 性 、 流动性 及风 险性 特征 ， 运 用国债 期货 对冲 系统 性风 险 、 对冲 特殊 情况 下的 流 动
性风险 ，如 大额 申购 赎回 等；利 用金 融衍 生品 的杠 杆作用 ，以 达到 降低 投资 组合的 整体 风险 的目 的。
8.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
代码
名称
持仓量 （买/ 卖）
合约市 值( 元)
公允价 值变 动
（元）
风险说 明
- - - - - -
公允价 值变 动总 额合 计（ 元）
-
国债期 货投 资本 期收 益（ 元）
-265,817.19
国债期 货投 资本 期公 允价 值变动 （元 ）
32,117.19
8.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
国债期 货投 资有 效降 低了 基金净 值波 动， 为基 金的 久期控 制提 供了 更便 利、 更具有 流动 性的 工
具，为 基金 创造 了一 定的 收益。
8.11 投 资组 合报告 附注
8.11.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期没有出 现 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
8.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选 股 票库 。
8.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号
名称
金额
1
存出保 证金
15,579.29
2
应收证 券清 算款
-
3
应收股 利
-
4
应收利 息
1,045,654.48
5
应收申 购款
2,883.11
6
其他应 收款
-
7
待摊费 用
-
8
其他
- 南方双元债券 2017 年年度报告
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9
合计
1,064,116.88
8.11.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
金额单 位: 人民 币元
序号
债券代 码
债券名 称
公允价 值
占基金 资产 净值 比例
（%）
1 110033 国贸转 债 1,270,830.00 2.02
2 110034 九州转 债 228,457.90 0.36
3 113009 广汽转 债 3,148,470.00 5.00
8.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注: 本 基金 本报 告期 末前 十 名股票 中不 存在 流通 受限 情况。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份
额
级
别
持有人 户
数(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者
个人投 资者
持有份 额
占总份 额比 例
（%）
持有份 额
占总份 额比 例
（%）
南
方
双
元
债
券
A
1,281 42,885.05 3,733,579.92 6.80 51,202,174.80 93.20
南
方
双
元
债
券
C
458 15,382.59 - - 7,045,227.23 100.00
合
计
1,739 35,641.74 3,733,579.92 6.02 58,247,402.03 93.98
注: 分级基金 机构/个人 投 资者持有份 额占总份 额比 例的计算中 ，对下属 分级 基金，比例 的分母 采
用各自级别的 份额，对 合 计数，比例的 分母采用 下 属分级基金 份 额的合计 数 （即期末基 金份额总南方双元债券 2017 年年度报告
第 52 页 共 57 页
额） 。 户均 持有 的基 金份 额 的合计 数= 期末 基金 份额 总 额/期 末持 有人 户数 合计 。
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别
持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额比 例（%）
基金管
理人所
有从业
人员持
有本基
金
南方双 元债 券 A 105,577.40 0.1922
南方双 元债 券 C 9.69 0.0001
合计
105,587.09 0.1704
注: 分 级基 金管 理人 的从 业 人员持 有基 金占 基金 总份 额比例 的计 算中 ， 对 下属 分级基 金 ， 比例 的分
母采用各自级 别的份额 ， 对 合计数，比 例的分母 采 用下属分级基 金份额的 合 计数（即期 末基金份
额总额 ） 。
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别
持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、
基金投 资和 研究 部门
负责人 持有 本开 放式
基金
南方双 元债 券A -
南方双 元债 券C -
合计
-
本基金 基金 经理 持有
本开放 式基 金
南方双 元债 券A 0~10
南方双 元债 券C -
合计
0~10
§10 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
南方双 元债 券A
南方双 元债 券 C
基金合 同生 效日
（2015 年2 月10 日）
基金份 额总 额
1,253,366,253.84 90,069,174.24
本报告 期期 初基 金份
额总额
147,465,703.02 19,027,503.39
本报告 期基 金总 申购
份额
1,561,170.23 891,246.27 南方双元债券 2017 年年度报告
第 53 页 共 57 页
减：本 报告 期基 金总
赎回份 额
94,091,118.53 12,873,522.43
本报告 期基 金拆 分变
动份额 （份 额减 少以
“- ” 填列 ）
- -
本报告 期期 末基 金份
额总额
54,935,754.72
7,045,227.23
§11 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 无基 金份 额持 有人大 会决 议。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
2017 年 1 月 23 日南方 基金管 理有 限公司第 七届董 事会第 二次会 议， 审议通过 秦长奎 因任期 届满， 工作 调整的原 因不再 担
任公司副 总经理 职务。
2017 年 12 月 8 日南 方基金 管 理股份有 限公司 （筹） 第一届 董事 会第一次 会议， 审议通 过聘任 史博 担任公司 副总经 理。
本报 告期内 ，基金 托管人 的专 门基金托 管部门 没有发 生重大 人事 变动。
11.3 涉 及基 金管 理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告期 内，无 涉及基 金管理 业务 、基金财 产、基 金托管 业务的 诉讼 。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本 报 告期 内本 基 金未 更换会 计 师事 务所 ， 本年 度支付 给 普华 永道 中 天会 计师事 务 所( 特 殊普
通合伙)审 计费 用54,000.00 元 ，该 审计 机构 已提 供 审计服 务的 连续 年限 为3 年。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 监管 部门 稽查 或处 罚。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元数
量
股票交 易
应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票 成交 总 佣金
占当期 佣金
南方双元债券 2017 年年度报告
第 54 页 共 57 页
额的比 例
总量的 比例
申万宏 源 2 13,817,776.61 100.00% 12,591.94 100.00%
注: 交 易单 元的 选择 标准 和 程序 根据 中国 证监 会 《 关 于完善 证券 投资 基金 交易 席位制 度有 关问 题
的通知 》 （ 证监 基金 字[2007]48 号） 的有 关规 定， 我 公司制 定了 租用 证券 公司 交易单 元的 选择 标
准和程 序：
A：选 择标 准
1、公 司经 营行 为规 范， 财 务状况 和经 营状 况良 好；
2、公 司具 有较 强的 研究 能 力,能 及时 、全 面地 为基 金 提供高 质量 的宏 观经 济研 究、行 业研 究及 市
场走向 、个 股分 析报 告和 专门研 究报 告；
3、公 司内 部管 理规 范， 能 满足基 金操 作的 保密 要求 ；
4、建 立了 广泛 的信 息网 络,能及 时提 供准 确的 信息 资 讯服务 。
B ： 选 择流 程 公司 研究 部 门定期 对券 商服 务质 量从 以下几 方面 进行 量化 评比 ， 并根 据评 比的 结果
选择席 位：
1 、 服务 的主 动性 。 主要 针 对证券 公司 承接 调研 课题 的态 度 、 协助 安排 上市 公 司调研 、 以及 就有 关
专题提 供研 究报 告和 讲座 ；
2、研 究报 告的 质量 。主 要 是指证 券公 司所 提供 研究 报告是 否详 实， 投资 建议 是否准 确；
3 、 资讯提 供的 及时 性及 便 利性 。 主 要是 指证 券公 司 提供资 讯的 时效 性 、 及 时 性以及 提供 资讯 的渠
道是否 便利 、提 供的 资讯 是否充 足全 面。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名
称
债券交 易
债券回 购交 易
权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的
比例
成交金 额
占当期 债券 回
购
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 权 证
成交总 额的
比例
申万宏
源
441,176,952.10 100.00%
5,023,300,000.00 100.00%
- -%
11.8 其 他重 大事件
序号
公告事 项
法定披 露方 式
法定披 露日 期
南方双元债券 2017 年年度报告
第 55 页 共 57 页
1
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加金
斧 子 为代 销机 构 及开 通相关 业 务的
公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 01 月 06 日
2
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加肯
特 瑞 财富 为代 销 机构 及开通 相 关业
务的公 告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 01 月 11 日
3
南 方 基金 关于 旗 下部 分 基金 增 加植
信 基 金为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 02 月 15 日
4
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加交
通 银 行手 机银 行 基金 申购及 定 期定
额投资 手续 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 02 月 23 日
5
南 方 基金 关于 继 续开 展直销 柜 台部
分债券 型基 金申 购 费 1 折 的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 01 日
6
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加萧
山 农 商银 行为 代 销机 构及开 通 相关
业务的 公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 06 日
7
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加华
夏 财 富为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 15 日
8
南 方 双元 债券 型 证券 投资基 金 招募
说明书 （更 新） 摘要 （2017 年第 1
号）
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 17 日
9
南 方 双元 债券 型 证券 投资基 金 招募
说明书 （更 新） （2017 年第 1 号）
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 17 日
10
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加广
东 南 粤银 行为 代 销机 构及开 通 相关
业务的 公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时报 2017 年 03 月 22 日
11
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加方
正 证 券为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 03 月 29 日
12
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加中
国 工 商银 行个 人 电子 银行基 金 申购
费率优 惠活 动的 公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 04 月 01 日
13
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加大
河 财 富为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 04 月 06 日
14
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加交
通 银 行手 机银 行 基金 申购及 定 期定
额投资 手续 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 04 月 22 日
15
南 方 基金 管理 有 限公 司关于 调 整旗
下 部 分基 金最 低 申购 金额限 制 的公
告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 06 月 12 日
16 南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加交 中国证 券报 、 上 海证 券 2017 年 07 月 03 日 南方双元债券 2017 年年度报告
第 56 页 共 57 页
通 银 行手 机银 行 基金 申购及 定 期定
额投资 手续 费率 优惠 活动 的公告
报、证 券时 报
17
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加交
通 银 行网 上银 行 基金 申购费 率 优惠
活动的 公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 07 月 04 日
18
关 于 南方 双元 债 券型 证券投 资 基金
变更基 金经 理的 公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 08 月 11 日
19
南 方 双元 债券 型 证券 投资基 金 招募
说明书 （更 新） （2017 年第 2 号）
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 09 月 15 日
20
南 方 双元 债券 型 证券 投资基 金 招募
说明书 （更 新） 摘要 （2017 年第 2
号）
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 09 月 15 日
21
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加联
储 证 券为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 10 月 13 日
22
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加晋
中 银 行为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 11 月 24 日
23
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 增 加川
财 证 券为 代销 机 构及 开通相 关 业务
的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 14 日
24
南 方 基金 管理 有 限公 司关于 旗 下基
金 调 整流 通受 限 股票 估值方 法 的公
告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 26 日
25
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加中
国 工 商银 行基 金 定投 优惠活 动 的公
告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 29 日
26
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加邮
储 银 行个 人网 上 银行 和手机 银 行基
金申购 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 29 日
27
南 方 基金 管理 有 限公 司关于 公 司旗
下 证 券投 资基 金 缴纳 增值税 及 其附
加税费 的公 告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 30 日
28
南 方 基金 关于 旗 下部 分基金 参 加交
通 银 行手 机银 行 基金 申购及 定 期定
额投资 手续 费率 优惠 活动 的公告
中国证 券报 、 上 海证 券
报、证 券时 报 2017 年 12 月 30 日
§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 南 方双元 债券 型证 券投 资基 金的文 件。
2 、 《南 方双 元债 券型 证券投 资基 金基 金合 同》 。
南方双元债券 2017 年年度报告
第 57 页 共 57 页
3 、 《南 方双 元债 券型 证券投 资基 金托 管协 议》 。
4 、 《南 方双 元债 券型 证券投 资基 金 2017 年年 度 报告》 原文 。
5 、基 金管 理人 业务 资 格批件 、营 业执 照。
6 、报 告期 内在 选定 报 刊上披 露的 各项 公告 。
12.2 存 放地 点
深圳市 福田 区福 田街 道福 华一路 六号 免税 商务 大 厦31-33 层
12.3 查 阅方 式
网站：http://www.nffund.com
