嘉实 多元 收益 债券 型证 券投 资基 金2017 年
年度 报告
2017 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 工 商 银 行 股 份 有 限 公 司
送 出 日 期 ：2018 年 03 月 28 日 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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§1 重 要 提 示 及 目 录
1.1 重要提示
基 金 管理 人的 董 事会 、董 事 保证 本报 告 所载 资料 不 存在 虚假 记 载、 误导 性 陈述 或重 大遗漏，
并对其 内容 的真实 性、 准确性 和完 整性承 担个 别及连 带的 法律责 任。 本年度 报告 已经全 部 独 立 董
事签字同意，并由董事长签发。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2018 年 3 月 23 日复 核了本报告
中的财 务指 标、净 值表 现、利 润分 配情况 、财 务会计 报告 、投资 组合 报告等 内容 ，保证 复 核 内 容
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的 过往 业绩并 不代 表其未 来表 现。投 资有 风险， 投资 者在作 出投 资决策 前应 仔细阅 读 本 基 金
的招募说明书及其更新。
本基金分为 A 、B 类，A 类 收取认（申）购费和赎回费；B 类不 收取认（申）购费和赎回费，但计
提销售服务费。
本报告期自 2017 年1 月1 日起至 2017 年 12 月 31 日止。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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1.2 目录
§1 重 要 提示 及 目 录 ............................................................... 2
1.1 重要提 示 .................................................................... 2
1.2 目录 ........................................................................ 3
§2 基 金 简介 ..................................................................... 5
2.1 基金基 本情况 ................................................................ 5
2.2 基金产 品说明 ................................................................ 5
2.3 基金管 理人和基金托管人 ...................................................... 5
2.4 信息披 露方式 ................................................................ 6
2.5 其他相 关资料 ................................................................ 6
§3 主 要 财务 指 标 、基金 净 值 表现及 利 润 分配情 况 ...................................... 6
3.1 主要会 计数据和财务指标 ...................................................... 6
3.2 基金净 值表现 ................................................................ 8
3.3 过去三 年基金的利润分配情况 ................................................. 11
§4 管 理 人报 告 .................................................................. 11
4.1 基金管 理人及基金经理情况 ................................................... 11
4.2 管理人 对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................... 13
4.3 管理人 对报告期内公平交易情况的专项说明 ..................................... 13
4.4 管理人 对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................. 14
4.5 管理人 对宏观经济、证券市 场及行业走势的简要展望 ............................. 15
4.6 管理人 内部有关本基金的监察稽核工作情况 ..................................... 16
4.7 管理人 对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................... 16
4.8 管理人 对报告期内基金利润分配情况的说明 ..................................... 16
4.9 管理人 对会计师事务所出具非标准审计报告所涉相关事项的说明 ................... 17
4.10 报告期 内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ................ 17
§5 托 管 人报 告 .................................................................. 17
5.1 报告期 内本基金托管人遵规守信情况声明 ....................................... 17
5.2 托管人 对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ..... 17
5.3 托管人 对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............... 17
§6 审 计 报告 .................................................................... 18
§7 年 度 财务 报 表 ................................................................ 20
7.1 资产负 债表 ................................................................. 20
7.2 利润表 ..................................................................... 21
7.3 所有者 权益（基金净值）变动表 ............................................... 23
7.4 报表附 注 ................................................................... 24
§8 投 资 组合 报 告 ................................................................ 50
8.1 期末基 金资产组合情况 ....................................................... 50
8.2 报告期 末按行业分类的股票投资组合 ........................................... 50
8.3 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................. 51 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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8.4 报告期 内股票投资组合的重大变动 ............................................. 52
8.5 期末按 债券品种分类的债券投资组合 ........................................... 53
8.6 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............... 54
8.7 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有 资产支持证券投资明细 ......... 54
8.8 报告期 末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ......... 54
8.9 期末按 公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............... 54
8.10 报告期 末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................. 54
8.11 报告期 末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................. 54
8.12 投资组 合报告附注 .......................................................... 54
§9 基 金 份额 持 有 人信息 .......................................................... 55
9.1 期末基 金份额持有人户数及持有人结构 ......................................... 55
9.2 期末基 金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................... 56
9.3 期末基 金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................. 56
§ 10 开放 式基 金 份 额变动 ......................................................... 56
§ 11 重大 事件 揭 示 ............................................................... 57
11.1 基金份 额持有人大会决议 .................................................... 57
11.2 基金管 理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .................... 57
11.3 涉及基 金管理人、基金财产、基金托管业 务的诉讼 .............................. 57
11.4 基金投 资策略的改变 ........................................................ 57
11.5 为基金 进行审计的会计师事务所情况 .......................................... 57
11.6 管理人 、托管人及 其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................... 57
11.7 基金租 用证券公司交易单元的有关情况 ........................................ 57
11.8 其他重 大事件 .............................................................. 61
§ 12 影响 投资 者 决 策的其 他 重 要信息 ................................................ 62
12.1 报告期 内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 ..................... 62
12.2 影响投 资者决策的其他重要信息 .............................................. 63
§ 13 备查 文件 目 录 ............................................................... 63
13.1 备查文 件目录 .............................................................. 63
13.2 存放地 点 .................................................................. 63
13.3 查阅方式 .................................................................. 63
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§2 基金简介
2.1 基 金 基 本 情况
基金名称
嘉实多元收益债券型证券投资基金
基金简称
嘉实多元债券
基金主代码
070015
基金运作方式
契约型开放式
基金合同生效日
2008 年 9 月10 日
基金管理人
嘉实基金管理有限公司
基金托管人
中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额
382,432,152.36 份
基金合同存续期
不定期
下属分级基金的基金简称
嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
下属分级基金的交易代码
070015
070016
报告期末下属分级基金的份
额总额
313,357,769.49 份
69,074,382.87 份
2.2 基 金 产 品 说明
投资目标
本基金在控制风险和保持资产流动性的前提下，通过谋求较高的当
期收益，力争资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金投资策略由自上而下的资产配置计划和自下而上的单个证券
选择计划组成。根据对宏观经济趋势、国家宏观政策趋势、行业及
企业盈利和信用状况、债券市场和股票市场估值水平及预期收益等
动态分析，决定债券类、权益类资产配置比例。债券类投资采取积
极主动的投资策略包括确定债券组合久期、债券组合期限结构及类
属配置、单个资产选择，权益类投资作为辅助和补充，其最重要因
素是本金安全。
业绩比较基准
中央国债登记结算公司的中国债券总指数
风险收益特征
本基金为债券型基金， 其 长期平均风险和预期收益率低于股票基金、
混合基金，高于货币市场基金。
2.3 基 金 管 理 人和 基 金 托 管人
项目
基金管理人
基金托管人
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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名称
嘉实基金管理有限公司 中国工商银行股份有限公司
信息披露
负责人
姓名
胡勇钦 郭明
联系电话
(010)65215588 (010)66105799
电子邮箱
service@jsfund.cn custody@icbc.com.cn
客户服务电话
400-600-8800 95588
传真
(010)65215588 (010)66105798
注册地址
中国（上海）自由贸易试验区世
纪大道 8 号 上海国金中心二期 53
层09-11 单元
北京市西城区复兴门内大街 55
号
办公地址
北京市建国门北大街 8 号华润大
厦 8 层
北京市西城区复兴门内大街 55
号
邮政编码
100005 100140
法定代表人
赵学军 易会满
2.4 信 息 披 露 方式
本基金选定的信息披露报纸名称
《中国证券报》 、 《上海 证券报》 、 《 证券时报》
登 载 基 金 年 度 报 告 正 文 的 管 理 人 互 联 网 网
址
http://www.jsfund.cn
基金年度报告备置地点
北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金 管
理有限公司
2.5 其 他 相 关 资料
项目
名称
办公地址
会计师事务所
普华永道中天会计师事务所
（特殊普通合伙）
上海市黄浦区湖滨路202 号领展企业 广场二座
普华永道中心 11 楼
注册登记机构
嘉实基金管理有限公司 北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层
§3 主 要 财 务 指 标 、 基 金 净 值 表 现 及 利 润 分 配 情 况
3.1 主 要 会 计 数据 和 财 务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1
期间数
据和指
标
2017 年
2016 年
2015 年
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
本期已
实现收
益
14,769,919.71 3,341,456.15 -36,273.21 1,408,408.66 15,202,106.72 17,062,235.33
本期利
润
14,140,782.14
3,256,818.65
-3,456,763.01
-3,505,349.75
17,601,129.86
19,080,937.26
加权平
均基金
份额本
期利润
0.0438
0.0387
-0.0229
-0.0264
0.1151
0.1049
本期加
权平均
净值利
润率
3.78%
3.37%
-1.96%
-2.27%
9.75%
8.94%
本期基
金份额
净值增
长率
3.90%
3.54%
0.47%
0.16%
13.85%
13.40%
3.1.2
期末数
据和指
标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
期末可
供分配
利润
19,953,047.28
3,782,049.48
19,807,038.52
5,614,719.92
12,813,005.07
18,139,074.35
期末可
供分配
基金份
额利润
0.0637
0.0548
0.0590
0.0535
0.0849
0.0787
期末基
金资产
净值
365,997,289.62
80,004,101.18
391,061,766.32
121,522,542.77
181,552,146.71
275,586,889.70
期末基
金份额
1.168
1.158
1.165
1.159
1.203
1.196
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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净值
3.1.3
累计期
末指标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
基金份
额累计
净值增
长率
77.65%
72.21%
70.98%
66.32%
70.19%
66.06%
注: （1 ） 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 、 投 资 收 益 、 其 他 收 入 （ 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ）
扣除相 关费 用后的 余额 ，本期 利润 为本期 已实 现收益 加上 本期公 允价 值变动 收益； （2 ）所 述 基 金
业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ， 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 ；
（3 ）期 末可 供分配 利润 采用期 末资 产负债 表中 未分配 利润 与未分 配利 润中已 实现 部分的 孰低 数 ；
（4 ） 嘉实多 元债券 A 收 取认 （申） 购费和赎回费， 嘉实多元债券 B 不 收取认 （申） 购费和赎回费
但计提销售服务费。
3.2 基 金 净 值 表现
3.2.1 基 金 份 额 净值 增 长 率 及其 与 同 期 业绩 比 较 基 准收 益 率 的 比较
嘉实多元债券 A
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③
②－④
过去三个月 0.74%
0.13%
-0.87%
0.09%
1.61%
0.04%
过去六个月 2.13%
0.10%
-0.55%
0.07%
2.68%
0.03%
过去一年 3.90%
0.08%
-1.19%
0.09%
5.09%
-0.01%
过去三年 18.84%
0.40%
8.12%
0.11%
10.72%
0.29%
过去五年 37.66%
0.35%
17.74%
0.12%
19.92%
0.23%
自基金合同
生效起至今
77.65%
0.33%
41.35%
0.13%
36.30%
0.20%
嘉实多元债券 B
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基
准收益率标
准差④
①－③
②－④
过去三个月 0.61%
0.13%
-0.87%
0.09%
1.48%
0.04%
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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过去六个月 1.97%
0.10%
-0.55%
0.07%
2.52%
0.03%
过去一年 3.54%
0.08%
-1.19%
0.09%
4.73%
-0.01%
过去三年 17.60%
0.41%
8.12%
0.11%
9.48%
0.30%
过去五年 35.34%
0.35%
17.74%
0.12%
17.60%
0.23%
自基金合同
生效起至今
72.21%
0.33%
41.35%
0.13%
30.86%
0.20%
3.2.2 自 基 金 合 同生 效 以 来 基金 份 额 累 计净 值 增 长 率变 动 及 其 与同 期 业 绩 比较 基 准 收
益 率 变 动 的比 较
图 1 ：嘉实多 元债券 A 基 金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（2008 年 9 月 10 日至 2017 年 12 月31 日）
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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图 2 ：嘉实多 元债券 B 基 金份额累计净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势对比图
（2008 年 9 月 10 日至 2017 年 12 月31 日）
注：根据本基金基金合同和招募说明书的约定，本基金自基金合同生效日起 6 个 月内为建仓期。
建仓期结束时本基金的投资组合比例符合基金合同 “第十一部分基金的投资二、 投资范围五 （二）
投资组合限制”的约定。
3.2.3 过去五年 基金 每 年 净 值增 长 率 及 其与 同 期 业 绩比 较 基 准 收益 率 的 比 较
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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3.3 过 去 三 年 基金 的 利 润 分配 情 况
单位：元
嘉实多元债券 A
年度
每 10 份基金
份额分红数
现金形式发放总
额
再投资形式发放
总额
年度利润分配合
计
备注
2017 年 0.4130 11,501,265.38 1,846,793.75 13,348,059.13
2016 年 0.4310 2,698,381.42 2,610,876.00 5,309,257.42
2015 年 1.0110 7,043,975.31 7,610,427.90 14,654,403.21
合计
1.8550 21,243,622.11 12,068,097.65 33,311,719.76
嘉实多元债券 B
年度
每 10 份基金
份额分红数
现金形式发放总
额
再投资形式发放
总额
年度利润分配合
计
备注
2017 年 0.4090 1,078,118.85 2,519,583.91 3,597,702.76 -
2016 年 0.3850 1,592,396.71 3,151,948.05 4,744,344.76 -
2015 年 0.9160 5,588,651.42 7,658,923.43 13,247,574.85 -
合计
1.7100 8,259,166.98 13,330,455.39 21,589,622.37
§4 管 理 人 报 告
4.1 基 金 管 理 人及 基 金 经 理情 况
4.1.1 基 金 管 理 人及 其 管 理 基金 的 经 验
本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于 1999 年 3 月 25 日，是 经中国证监会批准设
立的第一批基金管理公司之一， 是中外合资基金管理公司。 公司注册地上海， 公 司总部设在北京 ，嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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在深圳 、成 都、杭 州、 青岛、 南京 、福州 、广 州设有 分公 司。公 司获 得首批 全国 社保基 金 、 企 业
年金投资管理人和 QDII、特定资产管理业务资格。
截止 2017 年12 月 31 日， 基金管理人共管理 1 只 封闭式证券投资基金、141 只开放式 证券投资基
金，具 体包 括嘉实 元和 、嘉实 成长 收益混 合、 嘉实增 长混 合、嘉 实稳 健混合 、嘉 实债券 、 嘉 实 服
务增值行业混合、 嘉实优质企业混合、 嘉实货币、 嘉实沪深 300ETF 联接 （LOF ） 、 嘉实超短债债券、
嘉实主题混合、 嘉实策略混合、 嘉实海外中国股票混合 （QDII ） 、 嘉实 研究精选混合、 嘉实多 元 债
券、 嘉实量化阿尔法混合、 嘉实回报混合、 嘉实基本面 50 指数 （LOF ） 、 嘉实稳固收益债券、 嘉实
价值优势混合 、 嘉实 H 股指数 （QDII-LOF ） 、 嘉 实主题新动力混合、 嘉实多利分级债券、 嘉实 领 先
成长混合、嘉实深证基本面 120ETF、嘉实深证基本面 120ETF 联接、嘉实 黄金（QDII-FOF-LOF）、
嘉实信用债、嘉实周期优选混合、嘉实安心货币、嘉实中创 400ETF 、 嘉实中创 400ETF 联接、 嘉
实沪深 300ETF 、嘉实优 化红利混合、嘉实全球房地产（QDII ） 、嘉实理 财宝 7 天债 券、嘉实增强
收益定期债券、 嘉实纯债债券、 嘉实中证中期企业债指数 （LOF ） 、 嘉 实中证 500ETF、 嘉实增强信
用定期债券、嘉实中证 500ETF 联接、 嘉 实中证中期国债 ETF 、 嘉实中证金边中期国债 ETF 联接、
嘉实丰益纯债定期债券、 嘉实研究阿尔法股票、 嘉实如意宝定期债券、 嘉实美国成长股票 （QDII）、
嘉实丰 益策 略定期 债券 、嘉实 丰益 信用定 期债 券、嘉 实新 兴市场 债券 、嘉实 绝对 收益策 略 定 期 混
合、嘉实宝 A/B 、嘉实活 期宝货币、嘉实 1 个 月理财债券、嘉实活钱包货币、嘉实泰和混合、
嘉实薪金宝货币、 嘉实对冲套利定期开放混合、 嘉实中证医药卫生 ETF 、 嘉实中证主要消费 ETF 、
嘉 实 中证 金融 地 产 ETF、嘉实 3 个 月 理财 债券 、 嘉实 医疗 保 健股 票、 嘉 实新 兴产 业股票、嘉
实新收益混合、 嘉实沪深 300 指 数研究增强、 嘉实逆向策略股票、 嘉实企业变革股票、 嘉实新
消费股 票基 金、嘉 实全 球互联 网股 票、嘉 实先 进制造 股票 、嘉实 事件 驱动股 票、 嘉实快 线 货 币 、
嘉实新机遇混合发起式、 嘉实低价策略股票、 嘉实中证金融地产 ETF 联接、 嘉 实新起点灵活 配
置混合 、嘉 实腾讯 自选 股大数 据股 票、嘉 实环 保低碳 股票 、嘉实 创新 成长灵 活配 置混合 、 嘉 实 智
能汽车 股票 、嘉实 新起 航灵活 配置 混合、 嘉实 新财富 灵活 配置混 合、 嘉实稳 祥纯 债债券 、 嘉 实 稳
瑞纯债 债券 、嘉实 新常 态灵活 配置 混合、 嘉实 新趋势 灵活 配置混 合、 嘉实新 优选 灵活配 置 混 合 、
嘉实新 思路 灵活 配 置混 合、嘉 实稳 泰债券 、嘉 实沪港 深精 选股票 、嘉 实稳盛 债券 、嘉实 稳 鑫 纯 债
债券、 嘉实 安益混 合、 嘉实文 体娱 乐股票 、嘉 实稳泽 纯债 债券、 嘉实 惠泽定 增混 合、嘉 实 成 长 增
强混合 、嘉 实策略 优选 混合、 嘉实 主题增 强混 合、嘉 实优 势成长 混合 、嘉实 研究 增强混 合 、 嘉 实
稳荣债 券、 嘉实农 业产 业股票 、嘉 实价值 增强 混合、 嘉实 新添瑞 混合 、嘉实 现金 宝货币 、 嘉 实 增
益宝货币、 嘉实物流产业股票、 嘉实丰安 6 个 月定期债券、 嘉实新添程混合、 嘉实稳元纯债债券、
嘉实稳 熙纯 债债券 、嘉 实新能 源新 材料股 票、 嘉实新 添华 定期混 合、 嘉实丰 和灵 活配置 混 合 、 嘉嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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实定期宝 6 个月理财债券、 嘉实沪港深回报混合、 嘉实现金添利货币、 嘉实原油 （QDII-LOF ） 、 嘉
实前沿科技沪港深股票、嘉实稳宏债券、嘉实中关村 A 股 ETF 、嘉实稳 康纯债债券、嘉实稳华纯
债债券、 嘉实 6 个月理 财债券、 嘉实稳怡债券、 嘉实富时中国 A50ETF 联接、 嘉实富时中国 A50ETF、
嘉 实中 小企业 量化 活力灵 活配 置混合 、嘉 实稳愉 债券 、嘉实 创业 板 ETF 、 嘉实 新添泽定期 混 合 、
嘉实合 润双 债两年 期定 期债券 、嘉 实新添 丰定 期混合 、嘉 实稳悦 纯债 债券、 嘉实 致博纯 债 债 券 、
嘉实新 添辉 定期混 合、 嘉实领 航资 产配置 混合 （FOF） 、嘉实价值 精选 股票、 嘉实 医药健 康 股 票。
其中嘉实增长混合、嘉实稳健混合和嘉实债券 3 只开放式基 金属于嘉实理财通系列基金，同时，
管理多个全国社保基金、企业年金、特定客户资产投资组合。
4.1.2 基 金 经 理 （或 基 金 经 理小 组 ） 及 基金 经 理 助 理简 介
姓名
职务
任本基金的基金经理（助
理）期限
证券
从业
年限
说明
任职日期
离任
日期
王茜
本基金、嘉实多利分
级债券、嘉实新机遇
混合发起式、嘉实新
起点混合、嘉实新起
航混合、嘉实新添丰
定期混合、嘉实致博
纯债债券基金经理，
公司固定收益业务体
系配置策略组组长
2009 年2 月13 日 - 15 年
曾任武汉市商业银行信贷资
金管理部总经理助理， 中信证
券固定收益部， 长盛债券基金
基金经理、长盛货币基金经
理。2008 年 11 月加盟嘉实 基
金管理有限公司， 现任固定收
益业务体系配置策略组组长。
工商管理硕士， 具有基金从业
资格，中国国籍。
注:(1) 任职日 期、 离职日期是指公司作出决定后公告之日；(2)证券从业 的含义遵从行业协会 《证
券业从业人员资格管理办法》的相关规定。
4.2 管 理 人 对 报告 期 内 本 基金 运 作 遵 规守 信 情 况 的说 明
在 报 告 期 内 ， 本 基 金 管 理 人 严 格 遵 循 了 《 证 券 法 》 、 《 证 券 投 资 基 金 法 》 及 其 各 项 配 套 法 规 、
《嘉实 多元 收益债 券型 证券投 资基 金基金 合同 》和其 他相 关法律 法规 的规定 ，本 着诚实 信 用 、 勤
勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益。
本基金运作管理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定， 无损害基 金份额持有人利益的行为。
4.3 管 理 人 对 报告 期 内 公 平交 易 情 况 的专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制度 和 控 制 方法
公司制定了 《公平交易管理制度》 ， 按照证监会 《证券投资 基金管理公司公平交易制度指导意
见》等 法律 法规的 规定 ，从组 织架 构、岗 位设 置和业 务流 程、系 统和 制度建 设、 内控措 施 和 信 息
披露等 多方 面，确 保在 投资管 理活 动中公 平对 待不同 投资 组合， 杜绝 不同投 资组 合之间 进 行 利 益嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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输送，保护投资者合法权益。
公司公 平交 易管理 制度 要求境 内上 市股票 、债 券的一 级市 场申购 、二 级市场 交易 以及投 资 管 理 过
程中各 个相 关环节 符合 公平交 易的 监管要 求。 各投资 组合 能够公 平地 获得投 资信 息、投 资 建 议 ，
并在投 资决 策委员 会的 制度规 范下 独立决 策， 实施投 资决 策时享 有公 平的机 会。 所有组 合 投 资 决
策与交 易执 行保持 隔离 ，任何 组合 必须经 过公 司交易 部集 中交易 。各 组合享 有平 等的交 易 权 利 ，
共享交 易资 源。对 交易 所公开 竞价 交易以 及银 行间市 场交 易、交 易所 大宗交 易等 非集中 竞 价 交 易
制定专 门的 交易规 则， 保证各 投资 组合获 得公 平的交 易机 会。对 于部 分债券 一级 市场申 购 、 非 公
开发行 股票 申购等 以公 司名义 进行 的交易 ，严 格遵循 各投 资组合 交易 前独立 确定 交易要 素 ， 交 易
后按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配。
4.3.2 公 平 交 易 制度 的 执 行 情况
报 告 期内 ，公 司 严格 执行 证 监会 《证 券 投资 基金 管 理公 司公 平 交易 制度 指 导意 见》 和公司内
部公平 交易 制度， 各投 资组合 按投 资管理 制度 和流程 独立 决策， 并在 获得投 资信 息、投 资 建 议 和
实施投 资决 策方面 享有 公平的 机会 ；通过 完善 交易范 围内 各类交 易的 公平交 易执 行细则 、 严 格 的
流程控制、 持续的技术改进， 确保公平交易原则的 实现； 对投资交易行为进行监察稽核， 通过 IT
系统和 人工 监控等 方式 进行日 常监 控和定 期分 析评估 并完 整详实 记录 相关信 息， 及时完 成 每 季 度
和年度公平交易专项稽核。
报告期内， 公司对连续四个季度期间内、 不同时间窗下 （日内、3 日内 、5 日内） 公 司管理的不同
投资组合同向交易的交易价差进行分析，未发现违反公平交易制度的异常行为。
4.3.3 异 常 交 易 行为 的 专 项 说明
报 告 期内 ，公 司 旗下 所有 投 资组 合参 与 交易 所公 开 竞价 交易 中 ，同 日反 向 交易 成交 较少的单
边交易量超过该证券当日成交量的 5%的，合计 19 次，均为 旗下组合被动跟踪标的指数需要，与
其他组合发 生反向交易，不存在利益输送行为。
4.4 管 理 人 对 报告 期 内 基 金的 投 资 策 略和 业 绩 表 现的 说 明
4.4.1 报 告 期 内 基金 投 资 策 略和 运 作 分 析
就 2017 年4 个季度的经济回顾来看， 整体经济呈现弱稳定、 小幅下行的格局， 上 半年经济 增
速 6.9% ，下 半年小幅回落至 6.8% 。 扣除价格因素之后，投资增速小幅回落、消费增速大体平稳。
CPI 水平维持 窄幅震荡， 下 半年中枢较上半年有所抬升。 PPI 指 数受到前期基数影响出现高位回落，
但整体同比仍然维持较高增速。2017 年， 从主要 券种的季度收益率比较来看， 债券市场整体出现
收益率水平的明显抬升。 最终 10 年国 债收益 率从 2016 年末的3.3%左右上行 至 3.9% 左右 ， 而信 用
债整体 收益 率上行 幅度 更大。 从区 间走势 来看 ，债券 市场 波动有 所加 大。以 十年 国债为 例 ， 主 要嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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的上行时间集中在 2 季度和 4 季度 ，波动幅度均在 30-40BP 。信用债整体利差由历史较低水平整
体出现 大幅 度提升 ，目 前多数 品种 已经回 到历 史均值 水平 附近。 就股 票市场 而言 ，全年 依 然 出 现
了明显的风格分化，沪深 300 为代 表的大盘股持续震荡上行，全年收益率超过 20% 。而创业板 为
代表的成长股整体仍然震荡下行，全年下跌幅度达到 10% 。
2017 年， 本 基金全年保持了债券资产的低杠杆和低久期， 其间适当参与了信用债和利率债的波段
操作， 收益 相对较 好。 下半年 ，在 控制风 险的 前提下 ，逐 步提高 股票 资产的 配置 比重， 获 取 了 一
定收益，但由于风格相对分散，在去年风格分化明显的市场环境中，收益不突出。
4.4.2 报 告 期 内 基金 的 业 绩 表现
截至本报告期末嘉实多元债券 A 的 基金份额净值为 1.168 ，本报告期基金份额净值增长率为
3.90% ； 截至本报告期末嘉实多元债券 B 的基金 份额净值为 1.158 ， 本报 告期基金份额净值增长率
为 3.54% ；同 期业绩基准收益率为-1.19% 。
4.5 管 理 人 对 宏观 经 济 、 证券 市 场 及 行业 走 势 的 简要 展 望
展望 2018 年 经济， 整体上我们判断： 经济在今年上半年仍然维持弱稳定格局。 一 方面基建 投
资在上 半年 继续保 持稳 定，而 制造 业投资 有望 筑底， 从而 带动整 体固 定资产 投资 维持前 期 水 平 。
进入下 半年 ，前期 对于 金融领 域的 管控可 能会 对实体 经济 产生小 幅的 压力， 经济 增速可 能 出 现 小
幅回落。 就债券市场而方， 我们认为长期国债收益率可能已经进入顶部区间， 未 来可能高位震荡 ，
但可能 1-3 个月的中短期内难以看到明显回落。最主要的逻辑是，当前的收益率水平对经济的阶
段性压 力可 能逐渐 会有 所体现 ，未 来可能 出现 的基本 面情 况是， 经济 增速平 稳， 同时货 币 政 策 偏
紧但逐渐稳定。 因此 可能长期国债收益率延续高位震荡。 下半年， 随 着政策紧缩的边际影响减弱 ，
同时经 济可 能出现 小幅 下降， 债市 整体收 益率 存在一 定的 下行空 间。 同时， 从历 史规律 来 看 ， 未
来信用 利差 持续提 升的 规律仍 然没 有出现 变化 ，未来 更需 要警惕 的是 仍然是 中低 等级信 用 利 差 的
持续提 升。 就股票 市场 而言， 从全 年维度 来看 ，我们 的整 体判断 ：降 低预期 收益 ，需要 强 化 止 盈
止损策 略。 整体的 背景 是，宏 观基 本面难 以超 预期， 总量 盈利增 速较 为稳定 。龙 头股票 的 估 值 提
升空间 较小 。市场 风格 方面， 我们 认为可 能会 有所均 衡， 大盘股 的相 对优势 将会 削弱， 而 成 长 股
的估值劣势也有所降低。
基于以上判断，2018 年 本基金将基于中性策略择机逐步加大债券资产的配置比重及久期， 重点关
注利率债尤其是金融债的波段操作机会。 同时， 在权益市场， 整体会保 持中性偏谨慎的参与比例，
以高分 红、 低估值 配置 标的为 主， 同时也 加大 关注风 险释 放之后 ，出 现的优 质小 盘成长 股 的 配 置
机会。 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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4.6 管 理 人 内 部有 关 本 基 金的 监 察 稽 核工 作 情 况
报告期内，基金管理人有关法律稽核工作情况如下：
（1 ） 继续内 控前置， 在基金营销、 投资管理、 信息披露以及新产品设计开发、 海外业务、 另类业
务、 制度建设、 合同管理、 法律咨询等方面， 事前进行合规性审核、 监控。 对于 新产品、 新业 务 ，
从战略规划到具体产品方案，在投资范围、投资工具、运作规则等方面，重点关注防控风险。
（2 ）合 规管 理：主 要从 事前合 规审 核、全 方位 合规监 控、 数据库 维护、 “三条 底线 ”防范 、 合 规
培训等方面，积极开展各项合规管理工作。
（3 ） 内部审计： 按季度对销售、 投资、 后台和其它业务开展内审， 完 成相应内审报告及其后续 改
进跟踪。继续发起公司 GIPS 第三方验 证、ISAE3402 国际鉴证， 全面完成公司及基金的外审等。
（4 ）法 律事 务：负 责日 常法律 事务 工作， 包括 合同、 协议 审查（ 包括 各类产 品及 业务） ， 主 动 解
决各项 法律 文件以 及 实 务运作 中存 在的差 错和 风险隐 患， 未发现 新增 产品、 新增 业务以 及 日 常 业
务的法律风险问题。
（5 ） 加强差错管理， 继续完善公司整体风险架构， 推动各业务单元梳理流程、 制度， 落实风 险 责
任授权 体系 ，确保 所有 识别的 关键 风险点 均有 相应措 施控 制，努 力实 现适当 风险 水平下 的 效 益 最
大化。
此外， 我们 还积极 配合 监管机 关、 社保基 金理 事会的 检查 以及统 计调 查工作 ，按 时完成 季 度 、 年
度监察稽核报告和各项统计、专题报告。
4.7 管 理 人 对 报告 期 内 基 金估 值 程 序 等事 项 的 说 明
报 告期 内，本 基金 管理人 严格 遵守《 企业 会计准 则 》 、 《 证券 投资 基金会 计核 算 业 务指引 》 以
及中国 证监 会相关 规定 和基金 合同 的约定 ，日 常估值 由基 金管理 人与 基金托 管人 一同进 行 ， 基 金
份额净 值由 基金管 理人 完成估 值后 ，经基 金托 管人复 核无 误后由 基金 管理人 对外 公布。 月 末 、 年
中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。
本基 金管 理人 设立估 值专 业委员 会， 委员由 固定 收益、 交易 、运营 、风 险管理 、合规 等 部 门
负责人 组成 ，负责 研究 、指导 基金 估值业 务。 基金管 理人 估值委 员和 基金会 计均 具有专 业 胜 任 能
力和相 关工 作经历 。报 告期内 ，固 定收益 部门 负责人 同时 兼任基 金经 理、估 值委 员，基 金 经 理 参
加估值 专业 委员会 会议 ，但不 介入 基金日 常估 值 业务 ；参 与估值 流程 各方之 间不 存在任 何 重 大 利
益冲突 ；与 估值相 关的 机构包 括但 不限于 上海 、深圳 证券 交易所 ，中 国证券 登记 结算有 限 责 任 公
司，中央国债登记结算公司，中证指数有限公司以及中国证券投资基金业协会等。
4.8 管 理 人 对 报告 期 内 基 金利 润 分 配 情况 的 说 明
（1 ）本基金 的基金管理人于 2017 年 1 月 17 日发 布《嘉实多元收益债券型证券投资基金 2016 年嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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第三次收益分配公告》 ， 收益分配基准日为 2016 年 12 月 31 日， 本期 B 类 份额每 10 份 基金份额发
放现金红利 0.075 元，具 体参见本报告“7.4.11 利润分配情况” 。
（2 ） 本基金的 基金管理人于报告期内实施了 3 次利润分配， 符合本基金基金合同 （十五 （三） 基
金 收 益 分 配 原 则 ） “1. 在 符 合 有 关 基 金 分 红 条 件 的 前 提 下 ， 本 基 金 每 年 收 益 分 配 次 数 最 多 为
12 次 ，每年 分 配比 例不 得 低于 可供 分 配收 益的 50% ”的约 定 ，具 体参 见 报告 “7.4.11 利润分
配情况” 。
（3 ）本基金 的基金管理人于 2018 年 1 月 15 日发 布《嘉实多元收益债券型证券投资基金 2017 年
第四次收益分配公告》 ， 收益分配基准日为 2017 年 12 月 31 日， 本期 A 类 份额每 10 份 基金份额发
放现金红利 0.1120 元， 本 期 B 类份额 每 10 份基金 份额发放现金红利 0.1070 元， 具体参 见本报 告
“7.4.11 利润分配情况” 。本基金 的收益分配符合法律法规的规定和基金合同的相关约定。
4.9 管 理 人 对 会计 师 事 务 所出 具 非 标 准审 计 报 告 所涉 相 关 事 项的 说 明
无。
4.10 报 告 期 内 管理 人 对 本 基金 持 有 人 数或 基 金 资 产净 值 预 警 情形 的 说 明
无。
§5 托 管 人 报 告
5.1 报 告 期 内 本基 金 托 管 人遵 规 守 信 情况 声 明
本 报 告期 内， 本 基金 托管 人 在对 嘉实 多 元收 益债 券 型证 券投 资 基金 的托 管 过程 中， 严格遵守
《证券 投资 基金法 》及 其他法 律法 规和基 金合 同的有 关规 定，不 存在 任何损 害基 金份额 持 有 人 利
益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应 尽的义务。
5.2 托 管 人 对 报告 期 内 本 基金 投 资 运 作遵 规 守 信 、 净 值 计 算 、 利 润 分 配 等情 况 的 说 明
本 报 告期 内， 嘉 实多 元收 益 债券 型证 券 投资 基金 的 管理 人 ——嘉实 基金 管 理有 限公 司在嘉实
多元收 益债 券型证 券投 资基金 的投 资运作 、基 金资产 净值 计算、 基金 份额申 购赎 回价格 计 算 、 基
金费用 开支 等问题 上， 不存在 任何 损害基 金份 额持有 人利 益的行 为， 在各重 要方 面的运 作 严 格 按
照基金 合同 的规定 进行 。本报 告期 内，嘉 实多 元收益 债券 型证券 投资 基金对 基金 份额持 有 人 进 行
了 3 次利润 分配，分配金额为 16,170,511.90 元。
5.3 托 管 人 对 本年 度 报 告 中财 务 信 息 等内 容 的 真 实、 准 确 和 完整 发 表 意 见
本托管人依法对嘉实基金管理有限公司编制和披露的嘉实多元收益债券型证券投资基金
2017 年年度 报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务会计报告、 投资组合报告等内容进嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6 审计报告
普华永道中天审字(2018)第
22480
号
嘉实多元收益债券型证券投资基金 全体基金份额持有人：
一、 审计意见
( 一) 我们审计的内容
我们审计了 嘉 实 多 元 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 ( 以 下 简 称 “ 嘉 实 多 元 债 券 基 金 ”) 的 财 务 报
表，包括 2017 年 12 月 31 日的资产负 债表，2017 年度
的利 润表和所有者权益( 基金 净值)变动
表以及财务报表附注。
( 二) 我们的意见
我 们 认为 ，后 附 的财 务报 表 在所 有重 大 方面 按照 企 业会 计准 则 和在 财务 报 表附 注中 所列示的
中国证券监督管理委员会( 以下简称 “中国证监会”) 、 中国 证券投资基金业协会( 以 下简称 “中国
基 金 业 协 会 ”) 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编 制 ， 公 允 反 映 了 嘉 实 多 元 债 券 基 金
2017 年 12 月 31 日的财 务状况以及 2017 年度的经 营成果和基金净值变动情况。
二、 形 成 审 计意见 的 基 础
我 们 按照 中国 注 册会 计师 审 计准 则的 规 定执 行了 审 计工 作。 审 计报 告的 “ 注册 会计 师对财务
报表审 计的 责任 ” 部分 进一步 阐述 了我们 在这 些准则 下的 责任。 我们 相信， 我们 获取的 审 计 证 据
是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
按 照 中国 注册 会 计师 职业 道 德守 则， 我 们独 立于 嘉 实多 元债 券 基金 ，并 履 行了 职业 道德方面
的其他责任。
三、 管 理 层 和治理 层 对 财务报 表 的 责任
嘉 实多 元债券 基金 的基金 管理 人嘉实 基金 管理有 限公 司( 以下 简称 “基金 管理 人 ”)管理层负嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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责按照 企业 会计准 则 和 中国证 监会 、中国 基金 业协会 发布 的有关 规定 及允许 的基 金行业 实 务 操 作
编制财 务报 表，使 其实 现公允 反映 ，并设 计、 执行 和 维护 必要的 内部 控制， 以使 财务报 表 不 存 在
由于舞弊或错误导致的重大错报。
在 编 制财 务报 表 时， 基金 管 理人 管理 层 负责 评估 嘉 实多 元债 券 基金 的持 续 经营 能力 ，披露与
持续经 营相 关的事 项( 如 适用) ， 并运 用持续 经营 假设， 除非 基金管 理人 管理层 计划 清算 嘉 实 多 元
债券基金 、终止运营或别无其他现实的选择。
基金管理人 治理层负责监督嘉实多元债券基金 的财务报告过程。
四、 注 册 会 计师对 财 务 报表审 计 的 责任
我 们 的目 标是 对 财务 报表 整 体是 否不 存 在由 于舞 弊 或错 误导 致 的重 大错 报 获取 合理 保证，并
出具包 含审 计意见 的审 计报告 。合 理保证 是高 水平的 保 证 ，但并 不能 保证按 照审 计准则 执 行 的 审
计在某 一重 大错报 存在 时总能 发现 。错报 可能 由于舞 弊或 错误导 致， 如果合 理预 期错报 单 独 或 汇
总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在 按 照审 计准 则 执行 审计 工 作的 过程 中 ，我 们运 用 职业 判断 ， 并保 持职 业 怀疑 。同 时，我们
也执行以下工作：
( 一) 识 别 和评 估由 于 舞弊 或错 误 导致 的财 务 报表 重大 错 报风 险； 设 计和 实施 审 计程 序以
应对这 些风 险，并 获取 充分、 适当 的审计 证据 ，作为 发表 审计意 见的 基础。 由于 舞弊可 能 涉 及 串
通、伪 造、 故意遗 漏、 虚假陈 述或 凌驾于 内部 控制 之 上， 未能发 现由 于舞弊 导致 的重大 错 报 的 风
险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
( 二) 了 解 与审 计相 关 的内 部控 制 ，以 设计 恰 当的 审计 程 序 ， 但目 的 并非 对内 部 控制 的有
效性发表意见 。
( 三) 评价基 金 管 理 人 管 理 层 选 用 会 计 政 策 的 恰 当 性 和 作 出 会 计 估 计 及 相 关 披 露 的 合 理
性。
( 四) 对 基 金管 理人 管 理层 使用 持 续经 营假 设 的恰 当性 得 出结 论。 同 时， 根据 获 取的 审计嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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证据， 就可 能导致 对 嘉 实多元 债券 基金 持 续经 营能力 产生 重大疑 虑的 事项或 情况 是否存 在 重 大 不
确定性 得出 结论。 如果 我们得 出结 论认为 存在 重大不 确定 性，审 计准 则要求 我们 在审计 报 告 中 提
请报表 使用 者注意 财务 报表中 的相 关披露 ；如 果披露 不充 分，我 们应 当发表 非无 保留意 见 。 我 们
的结论 基于 截至审 计报 告日可 获得 的信息 。 然 而未来 的事 项或情 况可 能导致 嘉实 多元债 券 基 金 不
能持续经营。
( 五) 评 价 财务 报表 的 总体 列报 、 结构 和内 容( 包括 披露) ， 并评 价财 务 报表 是否 公 允反 映
相关交易和事项。
我们与 基 金管 理 人 治 理层 就 计划 的审 计 范围 、时 间 安排 和重 大 审计 发现 等 事项 进行 沟通，包
括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
普华永道中天
注册会计师
会计师事务所( 特殊普通 合伙)
薛
竞
中国 ? 上海 市
张
勇
2018 年 3 月 23 日
§7 年 度 财 务 报 表
7.1 资产负债表
会计主体： 嘉实多元收益债券型证券投资基金
报告截止日：2017 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资 产
附注号
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度末
2016 年12 月 31 日
资 产：
银行存款
7.4.7.1
2,340,665.12 13,190,084.22
结算备付金
205,245.69 903,181.43
存出保证金
33,925.15 44,998.90
交易性金融资产
7.4.7.2
467,186,094.53 443,467,381.26
其中：股票投资
59,180,394.23 16,216,395.26
基金投资
- -
债券投资
408,005,700.30 427,250,986.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- - 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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衍生金融资产
7.4.7.3
- -
买入返售金融资产
7.4.7.4
- 50,000,000.00
应收证券清算款
- -
应收利息
7.4.7.5
7,202,372.47 7,583,580.20
应收股利
- -
应收申购款
24,107.47 39,876.27
递延所得税资产
- -
其他资产
7.4.7.6
- -
资产总计
476,992,410.43 515,229,102.28
负 债 和 所有者 权 益
附注号
本期末
2017 年12 月 31 日
上年度末
2016 年12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
7.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
30,000,000.00 -
应付证券清算款
- 1,023,590.80
应付赎回款
114,590.42 716,484.88
应付管理人报酬
266,196.51 308,088.94
应付托管费
76,056.12 88,025.40
应付销售服务费
20,686.71 31,463.18
应付交易费用
7.4.7.7
101,746.82 107,127.01
应交税费
- -
应付利息
41,699.88 -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
7.4.7.8
370,043.17 370,012.98
负债合计
30,991,019.63 2,644,793.19
所 有 者 权益：
实收基金
7.4.7.9
382,432,152.36 440,446,838.45
未分配利润
7.4.7.10
63,569,238.44 72,137,470.64
所有者权益合计
446,001,390.80 512,584,309.09
负债和所有者权益总计
476,992,410.43 515,229,102.28
注: 报告截止日 2017 年 12 月 31 日 ， 嘉 实 多 元 债 券 A 份额净值 1.168 元 ， 基 金 份 额 总 额
313,357,769.49 份； 嘉实 多元债券 B 份额净值 1.158 元， 基金 份额总额 69,074,382.87 份。 基金
份额总额合计为 382,432,152.36 份。
7.2 利润表
会计主体： 嘉实多元收益债券型证券投资基金
本报告期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月 31 日 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 22 页 共 64 页
单位：人民币元
项 目
附注号
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至
2016 年 12 月 31 日
一、收入
23,709,927.33 -1,664,078.77
1. 利息收入
19,777,818.69 13,762,374.69
其中：存款利息收入
7.4.7.11
82,629.96 133,016.53
债券利息收入
18,582,908.64 13,474,072.50
资产支持证券利息收
入
- -
买入返售金融资产收
入
1,112,280.09 155,285.66
其他利息收入
- -
2. 投资收益 （损失以 “-”填
列）
4,641,322.63 -7,101,125.30
其中：股票投资收益
7.4.7.12
4,679,409.26 -11,080,235.52
基金投资 收益
- -
债券投资 收益
7.4.7.13
-171,733.78 3,658,420.93
资产支持证券投资收
益
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
7.4.7.14
- -
股利收益
7.4.7.15
133,647.15 320,689.29
3.公允价值 变动收益( 损 失以
“- ”号填列)
7.4.7.16
-713,775.07 -8,334,248.21
4.汇兑收益( 损失以“- ” 号填
列)
-
-
5.其他收入( 损失以“- ” 号填
列)
7.4.7.17
4,561.08 8,920.05
减：二、费用
6,312,326.54 5,298,033.99
1 ．管理人报 酬
3,299,768.38 2,299,132.33
2 ．托管费
942,790.93 656,894.95
3 ．销售服务 费
291,082.44 463,967.49
4 ．交易费用
7.4.7.18
368,155.50 661,758.43
5 ．利息支出
989,426.33 795,068.36
其中：卖出回购金融资产支
出
989,426.33 795,068.36
6 ．其他费用
7.4.7.19
421,102.96 421,212.43
三、利润总额( 亏损总额以“- ”
号填列)
17,397,600.79 -6,962,112.76
减：所得税费用
- -
四、净利润（净亏损以“- ”
号填列）
17,397,600.79 -6,962,112.76
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 23 页 共 64 页
7.3 所 有 者 权 益（ 基 金 净 值） 变 动 表
会计主体：嘉实多元收益债券型证券投资基金
本报告期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年12 月31 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、 期初所有者权
益（基金净值）
440,446,838.45 72,137,470.64 512,584,309.09
二、 本期经营活动
产 生 的 基 金 净 值
变动数 （本期净利
润）
- 17,397,600.79
17,397,600.79
三、 本期基金份额
交 易 产 生 的 基 金
净值变动数
（净值减少以 “- ”
号填列）
-58,014,686.09 -9,020,071.10 -67,034,757.19
其中： 1. 基金 申购
款
18,473,559.81 2,878,795.30 21,352,355.11
2. 基金赎
回款
-76,488,245.90 -11,898,866.40 -88,387,112.30
四、 本期向基金份
额 持 有 人 分 配 利
润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净值减少
以“- ”号填 列）
- -16,945,761.89 -16,945,761.89
五、 期末所有者权
益（基金净值）
382,432,152.36 63,569,238.44 446,001,390.80
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年12 月31 日
实收基金
未分配利润
所有者权益合计
一、 期初所有者权
益（基金净值）
381,342,097.72 75,796,938.69 457,139,036.41
二、 本期经营活动
产 生 的 基 金 净 值
变动数 （本期净利
润）
- -6,962,112.76
-6,962,112.76
三、 本期基金份额
交 易 产 生 的 基 金
59,104,740.73 13,356,246.89 72,460,987.62 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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净值变动数
（净值减少以 “- ”
号填列）
其中： 1. 基金 申购
款
417,650,828.01 71,944,456.43 489,595,284.44
2. 基金赎
回款
-358,546,087.28 -58,588,209.54 -417,134,296.82
四、 本期向基金份
额 持 有 人 分 配 利
润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净值减少
以“- ”号填 列）
- -10,053,602.18 -10,053,602.18
五、 期末所有者权
益（基金净值）
440,446,838.45 72,137,470.64 512,584,309.09
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告7.1 至 7.4 财务 报表由下列负责人签署：
经雷
王红
张公允
基金管理人负责人
主管会计工作负责人
会计机构负责人
7.4 报表附注
7.4.1 基 金 基 本 情况
嘉实多元收益债券型证券投资基金( 以下简称 “本基金”) 经中国证券监督管理委员会( 以下简
称 “中国证监会”) 证监许可[2008]865 号 《关于 核准嘉实多元收益债券型证券投资基金募集的批
复》核 准， 由嘉实 基金 管理有 限公 司依照 《中 华人民 共和 国证券 投资 基金法 》和 《嘉实 多 元 收 益
债券型 证券 投资基 金基 金合同 》负 责公开 募集 。本基 金为 契约型 开放 式，存 续期 限不定 ， 业 经 普
华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字(2008) 第 137 号验 资报告予以验证。经向中
国证监会备案， 《嘉实多元收益债券型证券投资基金基金合同》 于 2008 年 9 月10 日 正式生效， 基
金 合 同 生 效 日 的 基 金 份 额 总 额 为 4,579,775,847.06 份 基 金 份 额 ， 其 中 认 购 资 金 利 息 折 合
496,931.53 份基金份额。 本基金的基金管理人为嘉实基金管理有限公司， 基金托管人为中国工商
银行股份有限公司。
根据 《嘉 实多 元收益 债券 型证券 投资 基金基 金合 同》和 《嘉 实多元 收益 债券型 证券投 资 基 金
招募说 明书 》并报 中国 证监会 备案 ，本基 金自 募 集期 起根 据认购 费、 申购费 、销 售服务 费 收 取 方
式的不 同， 将基金 份额 分为不 同的 类别。 其中 ，A 类在投 资者认 购/ 申 购时收 取认 购/ 申购 费 ， 不嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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收取销售服务费；B 类不 收取认购/ 申 购费， 销售服务费年费率为 0.3% 。 本基金 A 类、B 类基金份
额分别设置代码，分别计算和公告基金份额净值和基金份额累计净值。本基金 A 类、B 类两 种收
费模式并存， 由于基金费用的不同， 本基金 A 类基 金份额和 B 类基金份额分别计算基金份额净值，
计算公 式为 计算日 各类 别基金 资产 净值除 以计 算日发 售在 外的该 类别 基金份 额总 数。投 资 人 可 自
由选择申购某一类别的基金份额。
根据 《中 华人 民共和 国证 券投资 基金 法》和 《嘉 实多元 收益 债券型 证券 投资基 金基金 合 同 》
的有关规定， 本基金主要投资于国债、 金融债、 企业( 公司) 债、 次级债、 可转换债券( 含分离交易
可转债) 、 资产支持证券、 央行票据、 短期融资券等债券类资产， 及债券回购、 银行存款等。 此外，
本基金 可参 与一级 市场 新股申 购或 公开增 发的 股票； 持有 可转换 债券 转股所 得的 股票； 投 资 二 级
市场股 票以 及权证 等中 国证监 会允 许基金 投资 的其它 金融 工具。 本基 金投资 组合 的资产 配 置 范 围
为： 债券类资 产的投资比例不低于基金资产的 80% ， 权益类资产 的投资比例不超过基金资产的 20% ，
对现金和到期日不超过一年的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的 5%。 本 基金的业绩比较
基准为：中央国债登记结算有限责任公司的中国债券总指数。
7.4.2 会 计 报 表 的编 制 基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本
准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称 “企业会计准则”) 、 中国证监会颁布的 《证券投
资基金信息披露 XBRL 模 板第 3 号< 年 度报告和半年度报告> 》 、 中国证券投资基金业协会( 以下简 称
“中国基金业协会”) 颁布的 《证券投资基金会计核算业务指引》 、 《嘉 实多元收益债券型证券 投资
基金基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所列示 的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定
及允许的基金行业实务操作编制。
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵 循 企 业 会计 准 则 及 其他 有 关 规 定的 声 明
本 财 务报 表符 合 企业 会计 准 则的 要求 ， 真实 、完 整 地反 映了 本 基金 本报 告 期末 的财 务状况以
及本报告期的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。
7.4.4 重 要 会 计 政策 和 会 计 估计
7.4.4.1 会计年度
本基金会计年度为公历 1 月1 日起 至 12 月 31 日止。
7.4.4.2 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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7.4.4.3 金 融 资 产 和金 融 负 债 的分 类
(1) 金融资 产的 分类
金融 资产 于初 始确认 时分 类为： 以公 允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 资产、 应 收 款
项、可 供出 售金融 资产 及持有 至到 期投资 。金 融资产 的分 类取决 于本 基金对 金融 资产的 持 有 意 图
和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。
基金 目前 以交 易目的 持有 的股票 投资 、基金 投资 、债券 投资 、资产 支持 证券投 资分类 为 以 公
允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 资产 ，在资 产负 债表中 以交 易性金 融资 产列示 。 基 金 目
前以交 易目 的持有 的衍 生工具 所产 生的金 融资 产分类 为以 公允价 值计 量且其 变动 计入当 期 损 益 的
金融资产，在资 产负债表中以衍生金融资产列示。
基金 持有 的其 他金融 资产 分类为 应收 款项， 包括 银行存 款、 买入返 售金 融资产 和其他 各 类 应
收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
(2) 金 融负债的分类
金融 负债 于初 始确认 时分 类为： 以公 允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 负债及 其 他 金
融负债 。基 金目前 以交 易目的 持有 的衍生 工具 所产生 的金 融负债 分类 为以公 允价 值计量 且 其 变 动
计入当 期损 益的金 融负 债，在 资产 负债表 中以 衍生金 融负 债列示 。基 金持有 的其 他金融 负 债 包 括
卖出回购金融资产款和其他各类应付 款项等。
7.4.4.4 金 融 资 产 和金 融 负 债 的初 始 确 认 、后 续 计 量 和终 止 确 认
金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时， 按公允价值在资产负债表内确认。
以公允 价值 计量且 其变 动计入 当期 损益的 金融 资产和 金融 负债， 取得 时发生 的相 关交易 费 用 计 入
当期损 益； 对于支 付的 价款中 包含 的已宣 告但 尚未发 放的 现金股 利、 债券或 资产 支持证 券 起 息 日
或上次 除息 日至购 买日 止的利 息， 单独确 认为 应收项 目。 应收款 项和 其他金 融负 债的相 关 交 易 费
用计入初始确认金额。
对于 以公 允价 值计量 且其 变动计 入当 期损益 的金 融资产 和金 融负债 ，按 照公允 价值进 行 后 续
计量；对于 应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。
金融资产满足下列条件之一的， 予以终止确认：(1) 收 取该金融资产现金流量的合同权利终
止； (2) 该 金融资产已转移， 且本基 金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；
或者(3) 该 金融资产已转移， 虽然本 基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风
险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。
当金 融负 债的 现时义 务全 部或部 分已 经解除 时， 终止确 认该 金融负 债或 义务已 解除的 部 分 。嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 27 页 共 64 页
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
7.4.4.5 金 融 资 产 和金 融 负 债 的估 值 原 则
基 金 持有 的股 票 投资 、基 金 投资 、债 券 投资 、资 产 支持 证券 投 资和 衍生 工 具按 如下 原则确定
公允价值并进行估值：
(1) 存 在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值； 估值 日无交易且最
近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的， 按最近 交易日的市场交易价格确定公允价值。
有充足 证据 表明估 值日 或最近 交易 日的市 场交 易价格 不能 真实反 映公 允价值 的， 应对市 场 交 易 价
格进行 调整 ，确定 公允 价值。 与上 述投资 品种 相同， 但具 有不同 特征 的，应 以相 同资产 或 负 债 的
公允价 值为 基础， 并在 估值技 术中 考虑不 同特 征因素 的影 响。特 征是 指对资 产出 售或使 用 的 限 制
等，如 果该 限制是 针对 资产持 有者 的，那 么在 估值技 术中 不应将 该限 制作为 特征 考虑。 此 外 ， 基
金管理人不应考虑因大量持有相关资产或负债所产生的溢价或折价。
(2) 当 金融工具不存在活跃市场， 采用在当 前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息
支持的 估值 技术确 定公 允价值 。采 用估值 技术 时，优 先使 用可观 察输 入值， 只有 在无法 取 得 相 关
资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下，才可以使用不可观察输入 值。
(3) 如 经济环境发生重大变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件， 应对估值 进
行调整并确定公允价值。
7.4.4.6 金 融 资 产 和金 融 负 债 的抵 销
本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。 当本基金 1)具有抵 销已确认金
额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的； 且 2)交易 双方准备按净额结算时， 金融资产与金
融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。
7.4.4.7 实收基金
实 收 基金 为对 外 发行 基金 份 额所 募集 的 总金 额在 扣 除损 益平 准 金分 摊部 分 后的 余额 。对于曾
经实施 份额 拆分或 折算 的基金 ，由 于基金 份额 拆分或 折算 引起的 实收 基 金份 额变 动于基 金 份 额 拆
分日或 基金 份额折 算日 根据拆 分前 或折算 前的 基金份 额数 及确定 的拆 分或折 算比 例计算 认 列 。 由
于申购 和赎 回引起 的实 收基金 变动 分别于 基金 申购确 认日 及基金 赎回 确认日 认列 。对于 已 开 放 转
换业务 的基 金，上 述申 购和赎 回分 别包括 基金 转换所 引起 的转入 基金 的实收 基金 增加和 转 出 基 金
的实收基金减少。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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7.4.4.8 损益平准金
损 益 平准 金包 括 已实 现平 准 金和 未实 现 平准 金。 已 实现 平准 金 指在 申购 或 赎回 基金 份额时，
申购或 赎回 款项中 包含 的按累 计未 分配的 已实 现损益 占基 金净值 比例 计算的 金额 。未实 现 平 准 金
指在申 购或 赎回基 金份 额时， 申购 或赎回 款项 中 包含 的按 累计未 分配 的未实 现损 益占基 金 净 值 比
例计算 的金 额。损 益平 准金于 基金 申购确 认日 或基金 赎回 确认日 认列 ，并于 期末 全额转 入 未 分 配
利润/( 累计 亏损) 。
7.4.4.9 收入/(损失) 的 确 认 和计 量
股 票 投资 在持 有 期间 应取 得 的现 金股 利 扣除 由上 市 公司 代扣 代 缴的 个人 所 得税 后的 净额确认
为投资 收益 。基金 投资 在持有 期间 应取得 的现 金红利 于除 息日确 认为 投资收 益。 债券投 资 在 持 有
期间应 取得 的按票 面利 率或者 发行 价计算 的利 息扣除 在适 用情况 下由 债券发 行企 业代扣 代 缴 的 个
人所得 税后 的净额 确认 为利息 收入 。资产 支持 证券在 持有 期间收 到的 款项， 根据 资产支 持 证 券 的
预计收 益率 区分属 于资 产支持 证券 投资本 金部 分和投 资收 益部分 ，将 本金部 分冲 减资产 支 持 证 券
投资成本，并将投资收益部分确认为利息收入。
以公 允价 值计 量且其 变动 计入当 期损 益的金 融资 产在持 有期 间的公 允价 值变动 确认为 公 允 价
值变动 损益 ；于处 置时 ，其处 置价 格与初 始确 认金额 之间 的差额 确认 为投资 收益 ，其中 包 括 从 公
允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。
应收 款项 在持 有期间 确认 的利息 收入 按实际 利率 法计算 ，实 际利率 法与 直线法 差异较 小 的 则
按直线法计算。
7.4.4.10 费 用 的 确 认和 计 量
基金的管理人报酬、托管费等在费用涵盖期间按基金合同约定的 费率和计算方法逐日确认。
其他 金融 负债 在持有 期间 确认的 利息 支出按 实际 利率法 计算 ，实际 利率 法与直 线法差 异 较 小
的则按直线法计算。
7.4.4.11 基 金 的 收 益分 配 政 策
在符合有关基金分红条件的前提下， 本基金每年收益分配次数最多为 12 次， 每年分配比例不
得 低于 可供分 配收 益 的 50% ； 本基 金收 益分 配方式 分两 种：现 金分 红与红 利再 投资，基金 份 额 持
有人可对 A 类、B 类基 金份额分别选择不同的分红方式，选择采取红利再投资形式的，同一类别
基金份 额的 分红资 金将 按除息 日该 类别的 基金 份额净 值转 成相应 的同 一类别 的基 金份额 ； 若 投 资
者不选 择， 本基金 默认 的收 益 分配 方式是 现金 分红； 基金 投资当 期出 现净亏 损， 则不进 行 收 益 分
配；基 金当 年收益 应先 弥补上 一年 度亏损 后， 才可进 行当 年收益 分配 ；基金 收益 分配后 基 金 份 额
净值不 能低 于面值 ；由 于基金 费用 的不同 ，不 同类别 的基 金份额 在收 益分配 数额 方面可 能 有 所 不
同，基 金管 理人可 对各 类别基 金份 额分别 制定 收益分 配方 案，同 一类 别内的 每一 基金份 额 享 有 同嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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等分配权。
经宣告的拟分配基金收益于分红除息日从所有者权益转出。
7.4.4.12 分部报告
本 基 金以 内部 组 织结 构、 管 理要 求、 内 部报 告制 度 为依 据确 定 经营 分部 ， 以经 营分 部为基础
确定报告分部并披露分部信息。 经营分部是 指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组
成部分能够在日常活动中产生收入、 发生费用；(2) 本基金的 基金管理人能够定期评价该组成部
分的经营成果， 以决定向其配置资源、 评价其业绩； (3) 本基金 能够取得该组成部分的财务状况 、
经营成 果和 现金流 量等 有关会 计信 息。如 果两 个或多 个经 营分部 具有 相似的 经济 特征， 并 且 满 足
一定条件的，则合并为一个经营分部。
本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。
7.4.4.13 其 他 重 要 的会 计 政 策 和会 计 估 计
根 据 基金 的估 值 原则 和中 国 证监 会允 许 的基 金行 业 估值 实务 操 作， 基金 确 定以 下 类 别股票投
资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下：
(1) 对于 证 券交 易所 上 市的 股票 和 债券 ，若 出 现重 大事 项 停牌 或交 易 不活 跃( 包 括涨跌停时
的 交 易不 活跃) 等 情况 ，基 金 根据 中国 证 监会 公告[2017]13 号 《 中国 证监 会 关于 证券 投资基金估
值业务的指导意见》 ，根 据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行 业股票估值指数的通知 》
提供的指数收益法、市盈率法、现金流量折现法等估值技术进行估值。
(2) 于 2017 年 12 月 26 日前， 对于在锁定期内的非公开发行股票，根据中国证监会证监会
计字[2007]21 号 《关于证 券投资基金执行< 企业会 计准则> 估值 业务及份额净值计价有关事项的 通
知》 之附件 《 非公开发行有明确锁定期股票的公允价值的确定方法》 ， 若 在证券交易所挂牌的同一
股票的 市场 交易收 盘价 低于非 公开 发行股 票的 初始投 资成 本，按 估值 日证券 交易 所挂牌 的 同 一 股
票的市 场交 易收盘 价估 值；若 在证 券交易 所挂 牌的同 一股 票的市 场交 易收盘 价高 于非公 开 发 行 股
票的初 始投 资成本 ，按 锁定期 内已 经过交 易天 数占锁 定期 内总交 易天 数的比 例将 两者之 间 差 价 的
一部分确认为估值增值。 自 2017 年12 月 26 日起 ， 对于在锁定期内的非公开发行股票、 首次公 开
发行股 票时 公司股 东公 开发售 股份 、通过 大宗 交易取 得的 带限售 期的 股票等 流通 受限股 票 ， 根 据
中 国 基 金 业 协 会 中 基 协 发[2017]6 号 《 关 于 发 布< 证券投资基金投资流通受限股票估值指引( 试
行)> 的通知 》之附 件《 证券投 资基 金投资 流通 受限股 票估 值指引( 试行) 》( 以下 简 称“指 引”) ，
按估值 日在 证券交 易所 上市交 易的 同一股 票的 公允价 值扣 除中证 指数 有限公 司根 据指引 所 独 立 提嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价值进行估值。
(3) 对于 在 证券 交易 所 上市 或挂 牌 转让 的固 定 收益 品种( 可 转换 债券 、 资产 支持 证券和私募
债 券 除外) 及 在 银 行间 同业 市 场交 易的 固 定收 益品 种 ，根 据中 国 证监 会公 告[2017]13 号《中国证
监会关 于证 券投资 基金 估值业 务的 指导意 见》 及《中 国证 券投资 基金 业协会 估值 核算工 作 小 组 关
于 2015 年1 季度固定收益品种的估值处理标准》 采用估值技术确定公允价值。 基金持有的证券交
易所上 市或 挂牌转 让的 固定收 益品 种( 可转 换债 券、资 产支 持证券 和私 募债券 除外) ，按照 中 证 指
数有限 公司 所独立 提供 的估值 结果 确定公 允价 值。基 金持 有的银 行间 同业市 场固 定收益 品 种 按 照
中央国债登记结算有限责任公司所独立提供的估值结果确定公允价值。
7.4.5 会 计 政 策 和会 计 估 计 变更 以 及 差 错更 正 的 说 明
7.4.5.1 会 计 政 策 变更 的 说 明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会 计 估 计 变更 的 说 明
本基金本报告期未发生会计估计变更。
7.4.5.3 差 错 更 正 的说 明
本基金本报告期无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根 据 财 政 部 、 国 家 税 务 总 局 财 税[2004]78 号 《 关 于 证 券 投 资 基 金 税 收 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2008]1 号 《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 、 财税[2012]85 号 《 关于实施上市公司股息红
利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关于上市公司股息红利差别化个
人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2016]36 号 《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》 、
财税[2016]46 号 《关 于进 一 步明 确全 面 推开 营改 增 试点 金融 业 有关 政策 的 通知 》 、财 税[2016]70
号《关 于金 融机构 同业 往来等 增值 税政策 的补 充通知 》及 其他相 关财 税法规 和实 务操作 ， 主 要 税
项列示如下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业
税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入免征营业税。自 2016 年 5 月 1
日起， 金融 业由缴 纳营 业税改 为缴 纳增值 税。 对证券 投资 基金管 理人 运用基 金买 卖股票 、 债 券 的
转让收入免征增值税，对国债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。
(2) 对 基金从证券市场中取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股票的股息、 红利
收入，债券的利息收入及其 他收入，暂不征收企业所得税。 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 31 页 共 64 页
(3) 对 基 金 取 得 的 企 业 债 券 利 息 收 入 ， 应 由 发 行 债 券 的 企 业 在 向 基 金 支 付 利 息 时 代 扣 代 缴
20% 的个人所 得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1 个月以 内( 含 1 个月)
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1 年( 含 1 年) 的，暂减 按
50% 计入应纳 税所得额； 持股期限超过 1 年的， 暂免征收个人所得税。 对基金持有的上市公司限 售
股，解 禁后 取得的 股息 、红利 收入 ，按照 上述 规定计 算纳 税，持 股时 间自解 禁日 起计算 ； 解 禁 前
取得的股息、 红利收入继续暂减按 50% 计入应纳税所得额。 上述所得统一适用 20% 的税率 计征个人
所得税。
(4) 基 金卖出股票按 0.1% 的税 率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。
7.4.7 重 要 财 务 报表 项 目 的 说明
7.4.7.1 银行存款
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
活期存款
2,340,665.12 13,190,084.22
定期存款
- -
其中：存款期限 1-3 个月
- -
存款期限 1 个月以内
- -
存款期限 3 个月及以上
- -
其他存款
- -
合计
2,340,665.12 13,190,084.22
注: 定期存款的存款期限指票面存期。
7.4.7.2 交 易 性 金 融资 产
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
成本
公允价值
公允价值变动
股票
57,965,895.41 59,180,394.23 1,214,498.82
贵金属投资- 金交
所黄金合约
- - -
债
券
交易所市场
168,370,449.06 167,465,400.30 -905,048.76
银行间市场
241,535,433.22 240,540,300.00 -995,133.22
合计
409,905,882.28 408,005,700.30 -1,900,181.98
资产支持证券
- - -
基金
- - -
其他
- - -
合计
467,871,777.69 467,186,094.53 -685,683.16 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 32 页 共 64 页
项目
上年度末
2016 年 12 月 31 日
成本
公允价值
公允价值变动
股票
16,191,093.70
16,216,395.26
25,301.56
贵金属投资- 金交
所黄金合约
-
-
-
债
券
交易所市场
57,638,966.84
58,199,786.00
560,819.16
银行间市场
369,609,228.81
369,051,200.00
-558,028.81
合计
427,248,195.65
427,250,986.00
2,790.35
资产支持证券
-
-
-
基金
-
-
-
其他
-
-
-
合计
443,439,289.35
443,467,381.26
28,091.91
7.4.7.3 衍 生 金 融 资产/负债
本期末（2017 年 12 月 31 日）及上年度末（2016 年 12 月 31 日） ，本基金 未持有衍生金融资产/
负债。
7.4.7.4 买 入 返 售 金融 资 产
7.4.7.4.1 各 项 买 入 返售 金 融 资 产期 末 余 额
单位：人民币元
项目
上年度末
2016 年 12 月 31 日
账面余额
其中；买断式逆回购
交 易 所 市 场 买
入 返 售 金 融 资
产款
50,000,000.00 -
合计
50,000,000.00 -
注: 本期末（2017 年 12 月 31 日） ， 本基金未持有买入返售金融资产。
7.4.7.4.2 期 末 买 断 式逆 回 购 交 易中 取 得 的 债券
本期末（2017 年 12 月 31 日）及上年度末（2016 年 12 月 31 日） ，本基金 无买断式逆回购交易中
取得的债券。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 33 页 共 64 页
7.4.7.5 应收利息
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
应收活期存款利息
1,017.60 565.20
应收定期存款利息
- -
应收其他存款利息
- -
应收结算备付金利息
92.40 406.40
应收债券利息
7,201,247.17 7,552,045.82
应收买入返售证券利息
- 30,542.58
应收申购款利息
- -
应收黄金合约拆借孳息
- -
其他
15.30 20.20
合计
7,202,372.47 7,583,580.20
7.4.7.6 其他资产
本期末（2017 年 12 月 31 日）及上年度末（2016 年 12 月 31 日） ，本基金 无其他资产（其他应收
款、待摊费用等） 。
7.4.7.7 应 付 交 易 费用
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
交易所市场应付交易费用
99,658.64 103,742.01
银行间市场应付交易费用
2,088.18 3,385.00
合计
101,746.82 107,127.01
7.4.7.8 其他负债
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
应付券商交易单元保证金
- -
应付赎回费
43.17 12.98
预提费用 370,000.00 370,000.00
应付指数使用费 - -
应付替代款 - -
可退替代款 - -
其他 - -
合计
370,043.17 370,012.98
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 34 页 共 64 页
7.4.7.9 实收基金
金额单位：人民币元
嘉实多元债券 A
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月 31 日
基金份额（份）
账面金额
上年度末 335,592,316.95
335,592,316.95
本期申购
10,287,879.98
10,287,879.98
本期赎回（以“- ”号填 列）
-32,522,427.44
-32,522,427.44
本期末
313,357,769.49
313,357,769.49
嘉实多元债券 B
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月 31 日
基金份额（份）
账面金额
上年度末 104,854,521.50
104,854,521.50
本期申购
8,185,679.83
8,185,679.83
本期赎回（以“- ”号填 列）
-43,965,818.46
-43,965,818.46
本期末
69,074,382.87
69,074,382.87
注: 申购含转 换入、红利再投份额，赎回含转换出份额。
7.4.7.10 未分配利润
单位：人民币元
嘉实多元债券 A
项目
已实现部分
未实现部分
未分配利润合计
上年度末 19,807,038.52 35,662,410.85 55,469,449.37
本期利润
14,769,919.71 -629,137.57 14,140,782.14
本期基金份额
交易产生的变
动数
-1,275,851.82 -2,346,800.43 -3,622,652.25
其中：基金申
购款
490,198.35 1,172,097.54 1,662,295.89
基金赎
回款
-1,766,050.17 -3,518,897.97 -5,284,948.14
本期已分配 利
润
-13,348,059.13 - -13,348,059.13
本期末
19,953,047.28 32,686,472.85 52,639,520.13
嘉实多元债券 B
项目
已实现部分
未实现部分
未分配利润合计
上年度末 5,614,719.92 11,053,301.35 16,668,021.27
本期利润
3,341,456.15 -84,637.50 3,256,818.65
本期基金份额
交易产生的变
-1,576,423.83 -3,820,995.02 -5,397,418.85 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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动数
其中：基金申
购款
320,032.76 896,466.65 1,216,499.41
基金赎
回款
-1,896,456.59 -4,717,461.67 -6,613,918.26
本期已分配利
润
-3,597,702.76 - -3,597,702.76
本期末
3,782,049.48 7,147,668.83 10,929,718.31
7.4.7.11 存 款 利 息 收入
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月 31
日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年
12 月 31 日
活期存款利息收入
55,118.80 96,729.22
定期存款利息收入
- -
其他存款利息收入
- -
结算备付金利息收入
26,835.23 15,486.47
其他
675.93 20,800.84
合计
82,629.96 133,016.53
7.4.7.12 股 票 投 资 收益
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月
31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年
12 月 31 日
卖出股票成交总额
128,031,612.23
263,473,859.12
减： 卖出股票成本总
额
123,352,202.97
274,554,094.64
买卖股票差价收入
4,679,409.26
-11,080,235.52
7.4.7.13 债 券 投 资 收益
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017年12 月
31日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日 至 2016年12
月31日
卖出债券 （、 债转股及债
券到期兑付）成交总额
723,789,002.25 627,610,297.54
减： 卖出债券 （、 债转股
及债券到期兑付） 成本总
706,570,806.69 608,593,016.96 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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额
减：应收利息总额
17,389,929.34 15,358,859.65
买卖债券差价收入
-171,733.78 3,658,420.93
7.4.7.14 衍 生 工 具 收益
本期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上年度可比期间（2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日） ，本基金无衍生工具收益。
7.4.7.15 股利收益
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年12 月31
日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年12 月
31 日
股 票 投 资 产 生 的 股 利 收
益
133,647.15 320,689.29
基 金 投 资 产 生 的 股 利 收
益
- -
合计
133,647.15 320,689.29
7.4.7.16 公 允 价 值 变动 收 益
单位：人民币元
项目名称
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016
年 12 月 31 日
1. 交易性金 融资产
-713,775.07 -8,334,248.21
股票投资
1,189,197.26 -82,408.67
债券投资
-1,902,972.33 -8,251,839.54
资产支持证券投资
- -
基金投资
- -
贵金属投资
- -
其他
- -
2. 衍生工具
- -
权证投资
- -
其他
- -
合计
-713,775.07 -8,334,248.21
7.4.7.17 其他收入
单位：人民币元
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 37 页 共 64 页
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年12 月
31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016
年 12 月 31 日
基金赎回费收入
1,085.24 2,455.04
基金转出费收入
3,475.84 6,465.01
债券认购手续费返还
- -
印花税手续费返还
- -
其他
- -
合计
4,561.08 8,920.05
7.4.7.18 交易费用
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12
月 31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年12 月 31
日
交易所市场交易费用
359,450.50 652,073.43
银行间市场交易费 用
8,705.00 9,685.00
合计
368,155.50 661,758.43
7.4.7.19 其他费用
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至 2017
年 12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日 至 2016 年12
月 31 日
审计费用
70,000.00 70,000.00
信息披露费
300,000.00 300,000.00
银行划款手续费 13,702.96 13,812.43
上市年费 - -
债券托管账户维护费 36,000.00 36,000.00
指数使用费 - -
红利手续费 - -
其他 1,400.00 1,400.00
合计
421,102.96 421,212.43
7.4.8 或 有 事 项 、资 产 负 债 表日 后 事 项 的说 明
7.4.8.1 或有事项
截至资产负债表日，本基金无重大或有事项。
7.4.8.2 资 产 负 债 表日 后 事 项
2018 年 1 月15 日， 本基 金管理人发布 《嘉实多元收益债券型证券投资基金 2017 年 第四次收嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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益分配公告》 ， 收益分配基准日为 2017 年12 月 31 日， 权益登记日、 除息 日为 2018 年1 月17 日，
红利发放日为 2018 年1 月 18 日， 收 益分配方案为 嘉实多元债券 A 每10 份基金份额派发现金红利
0.1120 元, 嘉 实多元债券 B 每10 份基 金份额派发现金红利 0.1070 元。
7.4.9 关联方关系
关联方名称
与本基金的关系
嘉实基金管理有限公司 基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司 （" 中国 工商银
行" ）
基金托管人、基金代销机构
中诚信托有限责任公司 基金管理人的股东
立信投资有限责任公司 基金管理人的股东
德意志资产管理( 亚洲) 有限公司 基金管理人的股东
7.4.10 本 报 告 期 及上 年 度 可 比期 间 的 关 联方 交 易
下述关联方交易均在正常业务范 围内按一般商业条款订立。
7.4.10.1 通 过 关 联 方交 易 单 元 进行 的 交 易
本期 （2017 年 1 月1 日至 2017 年 12 月31 日） 及上年度可比期间 （2016 年1 月1 日至 2016
年 12 月 31 日） ，本基金 未通过关联方交易单元进行交易。
7.4.10.2 关联方报酬
7.4.10.2.1 基金管理费
单位：人 民币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的管理费
3,299,768.38 2,299,132.33
其中：支付销售机构的客户维护费
215,891.39
302,308.31
注: 支付 基金管 理人 嘉实基 金管 理有限 公司 的管理 人报 酬按前 一日 基金资 产净 值 0.7% 的年 费 率 计
提， 逐日累计至每月月底， 按月支付。 其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值×0.7%/
当年天数。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 39 页 共 64 页
7.4.10.2.2 基金托管费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发生的基金应支付的托管费
942,790.93 656,894.95
注: 支付 基金托 管人 中 国工 商银 行的托 管费 按前一 日基 金资产 净 值 0.2%的 年费 率计提，逐 日 累 计
至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值×0.2%/ 当年天数。
7.4.10.2.3 销售服务费
单位：人民币元
获得销售服务费的各关联
方名称
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月 31 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
合计
嘉实基金管理有限公司 -
50,823.87
50,823.87
中国工商银行 -
75,729.36
75,729.36
合计 - 126,553.23 126,553.23
获得销售服务费的各关联
方名称
上年度可比期间
2016 年 1 月1 日 至 2016 年12 月 31 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
嘉实多元债券 A 嘉实多元债券 B 合计
嘉实基金管理有限公司 - 119,636.80 119,636.80
中国工商银行 - 84,917.76 84,917.76
合计 - 204,554.56 204,554.56
注: （1 ）本 基金 B 类基 金份额销售服务费年费率为 0.30% ，每日计提，逐日累计至每月月末，按
月支付 给嘉 实基金 管理 有限公 司， 再由嘉 实基 金管理 有限 公司计 算并 支付给 各基 金销售 机 构 。 其
计算公式为： 日 B 类基金 份额销售服务费＝前一日 B 类基金 份额资产净值×0.30%/当年天数。 （2 ）
本基金 A 类 基金份额不收取销售服务费。
7.4.10.3 与 关 联 方 进行 银 行 间 同业 市 场 的 债券(含回购) 交易
本期 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上年度可比期间 （2016 年 1 月 1 日至 2016 年 1
2 月 31 日 ） ， 本基金未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易。 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 40 页 共 64 页
7.4.10.4 各 关 联 方 投资 本 基 金 的情 况
7.4.10.4.1 报 告 期 内 基金 管 理 人 运用 固 有 资 金投 资 本 基 金的 情况
本报告期内 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上年度可比期间 （2016 年 1 月 1 日至 2016
年 12 月 31 日） ，基金管 理人未运用固有资金申购、赎回或者买卖本基金的基金份额。
7.4.10.4.2 报 告 期 末 除基 金 管 理 人之 外 的 其 他关 联 方 投 资本 基 金 的 情况
本期末（2017 年 12 月 31 日）及上年度末（2016 年 12 月 31 日） ，其他关 联方未持有本基金。
7.4.10.5 由 关 联 方 保管 的 银 行 存款 余 额 及 当期 产 生 的 利息 收 入
单位：人 民币元
关联方名称
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年12 月
31 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日 至 2016年12月31日
期末余额
当期利息收入
期末余额
当期利息收入
中 国 工 商 银 行 股
份有限公司
2,340,665.12
55,118.80
13,190,084.22
96,729.22
注: 本基金的 银行存款由基金托管人中国工商银行保管，按适用利率计息。
7.4.10.6 本 基 金 在 承销 期 内 参 与关 联 方 承 销证 券 的 情 况
本期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上年度可比期间（2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日） ，本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。
7.4.11 利 润 分 配 情况
单位：人民币元
嘉实多元债券 A
序号
权益
登记日
除息日
每10 份基金
份额分红数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润
分配合计
备注
场内除息日
场外除息日
1
2017 年 04
月 19 日
2017 年 4 月
19 日
0.3180
8,870,424
.52
1,430,927.
60
10,301,35
2.12
-
2
2017 年 7
月 18 日
2017 年 7 月
18 日
0.0490
1,358,798
.48
212,370.31
1,571,168
.79
-
3 2017 年 10
2017 年 10 0.0460 1,272,042 203,495.84 1,475,538 - 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 41 页 共 64 页
月 24 日 月 24 日 .38 .22
合计
-
-
-
0.4130
11,501,26
5.38
1,846,793.
75
13,348,05
9.13
-
嘉实多元债券 B
序号
权益
登记日
除息日
每10 份基金
份额分红数
现金形式
发放总额
再投资形式
发放总额
本期利润
分配合计
备注
场内除息日
场外除息日
1
2017 年 01
月 19 日
2017 年 1 月
19 日
0.0750
245,405.1
2
529,844.87
775,249.9
9
2016 年
年度收
益分配
于 2017
年实施
2
2017 年 4
月 19 日
2017 年 4 月
19 日
0.2490
643,889.7
8
1,515,870.
55
2,159,760
.33
-
3
2017 年 7
月 18 日
2017 年 7 月
18 日
0.0440
100,227.4
7
255,682.70
355,910.1
7
-
4
2017 年 10
月 24 日
2017 年 10
月 24 日
0.0410 88,596.48 218,185.79
306,782.2
7
-
合计
-
-
-
0.4090
1,078,118
.85
2,519,583.
91
3,597,702
.76
-
注:2018 年1 月 15 日，本 基金管理人发布《嘉实多元收益债券型证券投资基金 2017 年第四次收
益分配公告》 ， 收益分配基准日为 2017 年12 月 31 日， 权益登记日、 除息 日为 2018 年1 月17 日，
红利发放日为 2018 年1 月 18 日， 收 益分配方案为嘉实多元债券 A 每10 份基金份额派发现金红利
0.1120 元； 嘉实多元债券 B 每10 份 基金份额派发现金红利 0.1070 元。
7.4.12 期末(2017 年 12 月 31 日) 本 基 金 持 有 的 流通 受 限 证 券
7.4.12.1 因认购新发/ 增 发 证 券而 于 期 末 持有 的 流 通 受限 证 券
本期末（2017 年 12 月 31 日） ，本基金 未持有因认购新发/ 增发证券而流通受限的证券。
7.4.12.2 期 末 持 有 的暂 时 停 牌 等流 通 受 限 股票
本期末（2017 年 12 月 31 日） ，本基金 未持有暂时停牌等流通受限股票。
7.4.12.3 期 末 债 券 正回 购 交 易 中作 为 抵 押 的债 券
7.4.12.3.1 银 行 间 市 场债 券 正 回 购
本期末（2017 年12 月 31 日） ，本基金 无银行间市场债券正回购余额。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 42 页 共 64 页
7.4.12.3.2 交 易 所 市 场债 券 正 回 购
截至本报 告期末 2017 年12 月 31 日止 ， 基金从事证 券交易所债券正回购交易形成的卖出回购
证券款余额 30,000,000.00 元， 于 2018 年 1 月2 日 到期。 该类交 易要求本基金转入质押库的债券 ，
按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。
7.4.13 金 融 工 具 风险 及 管 理
7.4.13.1 风 险 管 理 政策 和 组 织 架构
本 基 金为 债券 型 证券 投资 基 金， 其长 期 平均 风险 和 预期 收益 率 低于 股票 基 金、 混合 基金，高
于货币 市场 基金。 基金 投资的 金融 工具主 要包 括股票 投资 、债券 投资 及基金 投资 等。本 基 金 在 日
常经营 活动 中面临 的与 这些金 融工 具相关 的风 险主要 包括 信用风 险 、 流动性 风险 及市场 风 险 。 本
基金的 基金 管理人 从事 风险管 理的 主要目 标是 在控制 风险 和保持 资产 流动性 的前 提下， 通 过 谋 求
较高的 当期 收益， 力争 资产的 长期 稳定增 值。 本基 金的 基金管 理人 董事会 重视 建立完 善 的 公 司
治理结 构与 内部控 制体 系，公 司董 事会对 公司 建立内 部控 制系统 和维 持其有 效性 承担最 终 责 任 。
董事会 下设 风险控 制与 内审委 员会 ，负责 检查 公司内 部管 理制度 的合 法合规 性及 内控制 度 的 执 行
情况，充分发挥独立董事监督职能，保护投资者利益和公司合法权益。
为了 有效 控制 基金运 作和 管理中 存在 的风险 ，本 基金的 基金 管理人 设立 风险控 制委员 会 ， 由
公司总 经理 、督察 长以 及部门 总监 组成， 负责 全面评 估公 司经营 管理 过程中 的各 项风险 ， 并 提 出
防范化解措施。
本基 金的 基金 管理人 设立 督察长 制度 ，积极 对公 司各项 制度 、业务 的合 法合规 性及内 部 控 制
制度的 执行 情况进 行监 察、稽 核， 定期和 不定 期向董 事会 报告公 司内 部控制 执行 情况。 监 察 稽 核
部具体 负责 公司各 项制 度、业 务的 合法合 规性 及公司 内部 控制制 度的 执行情 况的 监察稽 核 工 作 。
公司管 理层 重视和 支持 监察稽 核工 作，并 保证 监察稽 核部 的独立 性和 权威性 ，配 备了充 足 合 格 的
监察稽 核人 员，明 确监 察稽核 部门 及其各 岗位 的职责 和工 作流程 、组 织纪律 。业 务部门 负 责 人 为
所在部 门的 风险控 制第 一责任 人， 对本部 门业 务范围 内的 风险负 有管 控及时 报告 的义务 。 员 工 在
其岗位职责范围内承担相应风险管理责任。
本基 金的 基金 管理人 建立 了以风 险控 制委员 会为 核心的 、由 督察长 、风 险控制 委员会 、 监 察
稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。
本基 金的 基金 管理人 对于 金融工 具的 风险管 理方 法主要 是通 过定性 分析 和定量 分析的 方 法 去
估测各 种风 险产生 的可 能损失 。从 定性分 析的 角度出 发， 判断风 险损 失的严 重程 度和出 现 同 类 风
险损失 的频 度。而 从定 量分析 的角 度出发 ，根 据本基 金的 投资目 标， 结合基 金资 产 所运 用 金 融 工
具特征通过特定的风险量化指标、 模型， 日常的量化报告， 确定风险 损失的限度和相应置信程度 ，嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 43 页 共 64 页
及时可靠地对各种风险进行监督、 检查和评估， 并通过相应决策， 将 风险控制在可承受的范围内 。
7.4.13.2 信用风险
信 用 风险 是指 基 金在 交易 过 程中 因交 易 对手 未履 行 合约 责任 ， 或者 基金 所 投资 证券 之发行人
出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。
基金的银行存款存放在托管人和其他股份制商业银行， 与该银行存款相关的信用风险不重大。
基金在 交易 所进行 的交 易均以 中国 证券登 记结 算有限 责任 公司为 交易 对手完 成证 券交收 和 款 项清
算，违 约风 险可能 性很 小；在 银行 间同业 市场 进行交 易前 均对交 易对 手进行 信用 评估并 对 证 券 交
割方式进行限制以控制相应的信用风险。
本基 金的 基金 管理人 建立 了信用 风险 管理流 程， 通过对 投资 品种信 用等 级评估 来控制 证 券 发
行人的信用风险，且通过分散化投资以分散信用风险。
于本报告期末，本基金未持有资产支持证券( 上年度末 ：无) 。
本基 金债 券投 资的信 用评 级情况 按《 中国人 民银 行信用 评级 管理指 导意 见》设 定的标 准 统 计
及汇总。
7.4.13.2.1 按 短 期 信 用评 级 列 示 的债 券 投 资
单位：人民币元
短 期 信 用评级
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
A-1
90,931,500.00 277,999,200.00
A-1 以下
- -
未评级
- -
合计
90,931,500.00 277,999,200.00
注: 短期信用 评级由中国人民银行许可的信用评级机构评级， 并由债券发行人在中国人民银行指定
的国内 有关 媒体上 公告 。以上 按短 期信用 评级 的债券 投资 中不包 含国 债、政 策性 金融债 及 央 行 票
据等。
7.4.13.2.2 按 长 期 信 用评 级 列 示 的债 券 投 资
单位：人民币元
长 期 信 用评级
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
AAA
185,198,121.30 545,886.00
AAA 以下
107,931,279.00 88,419,400.00
未评级
- - 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 44 页 共 64 页
合计
293,129,400.30 88,965,286.00
注: 长期信用 评级由中国人民银行许可的信用评级机构评级， 并由债券发行人在中国人民银行指定
的国内 有关 媒体上 公告 。以上 按长 期信用 评级 的债券 投资 中不包 含国 债、政 策性 金融债 及 央 行 票
据等。
7.4.13.3 流动性风险
流 动 性风 险是 指 基金 在履 行 与金 融负 债 有关 的义 务 时遇 到资 金 短缺 的风 险 。本 基金 的流动性
风险一 方面 来自于 基金 份额持 有人 可于开 放日 要求赎 回其 持有的 基金 份额， 另一 方面来 自 于 投 资
品种所 处的 交易市 场不 活跃而 带来 的变现 困难 或因投 资集 中而无 法在 市场出 现剧 烈波动 的 情 况 下
以合理的价格变现。
针对 兑付 赎回 资金的 流动 性风险 ，本 基金的 基金 管理人 于开 放日对 本基 金的申 购赎回 情 况 进
行严密 监控 并预测 流动 性需求 ，保 持基金 投资 组合中 的可 用现金 头寸 与之相 匹配 。本基 金 的 基 金
管理人 在基 金合同 中设 计了巨 额赎 回条款 ，约 定在非 常情 况下赎 回申 请的处 理方 式，控 制 因 开 放
申购赎回模式带来的流动性风险，有效保障基金持 有人利益。
于本报告期末， 除附 注 7.4.12.3 中列示的卖出回购金融资产款余额将在 1 个月 内到期且计息
( 该利息 金额 不重大) 外， 本基金 所承 担的其 他金 融负债 的合 约约定 到期 日均为 一个 月以内 且 不 计
息，可 赎回 基金份 额净 值( 所有 者权 益) 无固 定到 期日且 不计 息，因 此账 面余额 即为 未折现 的 合 约
到期现金流量。
7.4.13.3.1 报 告 期 内 本基 金 组 合 资产 的 流 动 性风 险 分 析
本 基 金的 基金 管 理人 在基 金 运作 过程 中 严格 按照 《 公开 募集 证 券投 资基 金 运作 管理 办法》及
《公开 募集 开放式 证券 投资基 金流 动性风 险管 理规定 》等 法规的 要求 对本基 金组 合资产 的 流 动 性
风险进 行管 理，通 过独 立的风 险管 理部门 对本 基金的 组合 持仓集 中度 指标、 流通 受限制 的 投 资 品
种比例以及组合在短时间内变现能力的综合指标等流动性指标进行持续的监测和分析。
本 基金持 有 一家 公司 发 行的 证券 ， 其市 值不 超 过基 金资 产 净值 的 10% 。本 基金管 理 人管理的
全 部基 金持有 一家 公司发 行的 证券， 不超 过该证 券 的 10% 。 本基 金管理 人管 理的全 部开放 式 基 金
持 有一 家上市 公司 发行的 可流 通股票 ，不 得超过 该上 市公司 可流 通股票 的 15% 。本 基金主 动 投 资
于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值的 15% 。
本基金的基金管理人每日对基金组合资产中 7 个工作 日可变现资产的可变现价值进行审慎评
估与测算，确保每日确认的净赎回申请不得超过 7 个工作 日可变现资产的可变现价值。
本 基 金 所 持 部 分 证 券 在 证 券 交 易 所 上 市 ， 其 余 亦 可 在 银 行 间 同 业 市 场 交 易 ， 因 此 除 附 注嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 45 页 共 64 页
7.4.12 中列 示的部分基金资产流通暂时受限制不能自由转让的情况外， 其余均能以合理价格适时
变现。此外，本基金可通过卖出回购金融资产方式借入短期资金应对流动性需求。
同时 ，本 基金 的基金 管理 人通过 合理 分散逆 回购 交易的 到期 日与交 易对 手的集 中度； 按 照 穿
透原则 对交 易对手 的财 务状况 、偿 付能力 及杠 杆水平 等进 行必要 的尽 职调查 与严 格 的准 入 管 理 ，
以及对 不同 的交易 对手 实施交 易额 度管理 并进 行动态 调整 等措施 严格 管理本 基金 从事逆 回 购 交 易
的流动 性风 险和交 易对 手风险 。此 外，本 基金 的基金 管理 人建立 了逆 回购交 易质 押品管 理 制 度 ：
根据质 押品 的资质 确定 质押率 水平 ；持续 监测 质押品 的风 险状况 与价 值变动 以确 保质押 品 按 公 允
价值计 算足 额；并 在与 私募类 证券 资管产 品及 中国证 监会 认定的 其他 主体为 交易 对手开 展 逆 回 购
交易时，可接受质押品的资质要求与基金合同约定的投资范围保持一致。
综合 上述 各项 流动性 指标 的监测 结果 及流动 性风 险管理 措施 的实施 ，本 基金在 本报告 期 内 流
动性情况良好。
7.4.13.4 市场风险
市 场 风险 是指 基 金所 持金 融 工具 的公 允 价值 或未 来 现金 流量 因 所处 市场 各 类价 格因 素的变动
而发生波动的风险，包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
7.4.13.4.1 利率风险
利 率 风险 是指 金 融工 具的 公 允价 值或 现 金流 量受 市 场利 率变 动 而发 生波 动 的风 险。 利率敏感
性金融 工具 均面临 由于 市场利 率上 升而导 致公 允价值 下降 的风险 ，其 中浮动 利率 类金融 工 具 还 面
临每个付息期间结束根据市场利率重新定价时对于未来现金流影响的风险。
本基 金的 基金 管理人 定期 对本基 金面 临的利 率敏 感性缺 口进 行监控 ，并 通过调 整投资 组 合 的
久期等方法对上述利率风险进行管理。
本基金主要投资于交易所及银行间市场交易的固定收益品种，因此存在相应的利率风险。
7.4.13.4.1.1 利 率 风 险 敞口
单位：人民币元
本期末
2017 年 12 月 31 日
1 年以内
1-5 年
5 年以上
不计息
合计
资产
银行存款 2,340,665.12 - - - 2,340,665.12
结算备付金 205,245.69 - - - 205,245.69
存出保证金 33,925.15 - - - 33,925.15
交易性金融资产 196,449,421.50 208,370,747.60 3,185,531.20 59,180,394.23 467,186,094.53
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资产 - - - - - 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 46 页 共 64 页
应收证券清算款 - - - - -
应收利息 - - - 7,202,372.47 7,202,372.47
应收股利 - - - - -
应收申购款 1,500.00 - - 22,607.47 24,107.47
递延所得税资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计
199,030,757.46 208,370,747.60 3,185,531.20 66,405,374.17 476,992,410.43
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融负债 - - - - -
衍生金融负债 - - - - -
卖出回购金融资产款 30,000,000.00 - - - 30,000,000.00
应付证券清算款 - - - - -
应付赎回款 - - - 114,590.42 114,590.42
应付管理人报酬 - - - 266,196.51 266,196.51
应付托管费 - - - 76,056.12 76,056.12
应付销售服务费 - - - 20,686.71 20,686.71
应付交易费用 - - - 101,746.82 101,746.82
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - 41,699.88 41,699.88
应付利润 - - - - -
递延所得税负债 - - - - -
其他负债 - - - 370,043.17 370,043.17
负债总计
30,000,000.00 - - 991,019.63 30,991,019.63
利率敏感度缺口
169,030,757.46 208,370,747.60 3,185,531.20 65,414,354.54 446,001,390.80
上年度末
2016 年 12 月 31 日
1 年以内
1-5 年
5 年以上
不计息
合计
资产
银行存款 13,190,084.22 - - - 13,190,084.22
结算备付金 903,181.43 - - - 903,181.43
存出保证金 44,998.90 - - - 44,998.90
交易性金融资产 363,339,100.00 63,911,886.00 - 16,216,395.26 443,467,381.26
衍生金融资产 - - - - -
买入返售金融资产 50,000,000.00 - - - 50,000,000.00
应收证券清算款 - - - - -
应收利息 - - - 7,583,580.20 7,583,580.20
应收股利 - - - - -
应收申购款 200.00 - - 39,676.27 39,876.27
递延所得税资产 - - - - -
其他资产 - - - - -
资产总计
427,477,564.55
63,911,886.00
-
23,839,651.73
515,229,102.28
负债
短期借款 - - - - -
交易性金融负债 - - - - - 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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衍生金融负债 - - - - -
卖出回购金融资产款 - - - - -
应付证券清算款 - - - 1,023,590.80 1,023,590.80
应付赎回款 - - - 716,484.88 716,484.88
应付管理人报酬 - - - 308,088.94 308,088.94
应付托管费 - - - 88,025.40 88,025.40
应付销售服务费 - - - 31,463.18 31,463.18
应付交易费用 - - - 107,127.01 107,127.01
应交税费 - - - - -
应付利息 - - - - -
应付利润 - - - - -
递延所得税负债 - - - - -
其他负债 - - - 370,012.98 370,012.98
负债总计
- -
-
2,644,793.19
2,644,793.19
利率敏感度缺口
427,477,564.55
63,911,886.00
-
21,194,858.54
512,584,309.09
注: 表中所示 为本基金资产及负债的账面价值， 并 按照合约规定的利率重新定价日或到期日孰早者
予以分类。
7.4.13.4.1.2 利 率 风 险 的敏 感 性 分 析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末 （2017 年12 月31 日）
上年度末 （2016 年 12 月
31 日 ）
分析
市场利率下降25 个基点 1,602,465.29 576,639.60
市场利率上升25 个基点 -1,587,975.28 -574,126.61
7.4.13.4.2 外汇风险
外 汇 风险 是指 金 融工 具的 公 允价 值或 未 来现 金流 量 因外 汇汇 率 变动 而发 生 波动 的风 险。本基
金的所有资产及负债以人民币计价，因此无重大外汇风险。
7.4.13.4.3 其 他 价 格 风险
其 他 价格 风险 是 指基 金所 持 金融 工具 的 公允 价值 或 未来 现金 流 量因 除市 场 利率 和外 汇汇率以
外的市 场价 格因素 变动 而发生 波动 的风险 。本 基金主 要投 资于交 易所 市 场和 银行 间同业 市 场 交 易嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 48 页 共 64 页
的固定收益品种，因此无重大其他价格风险。
7.4.13.4.3.1 其 他 价 格 风险 敞 口
金额单位：人民币元
项目
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年12月31 日
公允价值
占基金资产净值比
例（% ）
公允价值
占基金资产净值
比例（% ）
交 易 性 金 融 资 产
- 股票投资
59,180,394.23
13.27
16,216,395.26
3.16
交 易 性 金 融 资 产
－贵金属投资
- - - -
衍生金融资产
－权证投资
- - - -
其他
- - - -
合计
59,180,394.23 13.27
16,216,395.26 3.16
7.4.13.4.3.2 其 他 价 格 风险 的 敏 感 性分 析
于 2017 年 12 月 31 日 ， 本 基 金 持 有 的 交 易 性 权 益 类 投 资 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 的 比 例 为
13.27%(2016 年 12 月 31 日：3.16%)，因此除市场利率和外汇汇率以外的市场价格因素的变动对
于本基金资产净值无重大影响(2016 年 12 月 31 日：同) 。
7.4.13.4.4 采 用 风 险 价值 法 管 理 风险
本基金未采用风险价值法或类似方法进行分析、管理市场风险。
7.4.14 有 助 于 理 解和 分 析 会 计报 表 需 要 说明 的 其 他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公允价值计量的方法
公允价 值计 量结果 所属 的层次 ，由 对公允 价值 计量整 体而 言具有 重要 意义的 输入 值所属 的 最 低 层
次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的 以公允价值计量的金融工具
(i) 各层次 金融工具公允价值
于本报 告期 末，本 基金 持有的 以公 允价值 计量 且其变 动计 入当期 损益 的金融 资产 中属于 第 一 层 次嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 49 页 共 64 页
的余额为 82,446,314.53 元， 属于第 二层次的余额为 384,739,780.00 元， 无 属于第三层次的余额
（上年度末：第一层次 11,864,804.70 元，第二 层次 431,602,576.56 元 ，无属于第三层次的余
额） 。
(ii) 公允 价值所属层次间的重大变动
对于证券交易所上市的股票和债券， 若出现重大事项停牌、 交易不活跃( 包 括涨跌停时的交易不活
跃) 、 或属于非公开发行等情况， 基金不会于停牌日至交易恢复活跃日期间、 交易 不活跃期间及限
售期间 将相 关股票 和债 券的公 允价 值列入 第一 层次； 并根 据估值 调整 中采用 的不 可观察 输 入 值 对
于公允价值的影响程度，确定相关股票和债券公允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三 层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续 的以公允价值计量的金融工具
于本报告期末，本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产或金融负债( 上 年度末：无) 。
(d) 不以公 允价值计量的金融工具
不以公 允价 值计量 的金 融资产 和负 债主要 包括 应收款 项和 其他金 融负 债，其 账面 价值与 公 允 价 值
相差很小。
(2) 增值税
根据财政部、 国家税务总局于 2016 年 12 月 21 日颁布的财税[2016]140 号 《关于明确金融 房地
产开发 教 育辅助 服务 等增值 税政 策的通 知》 的规定 ，资 管产品 运营 过程中 发生 的增值 税 应 税 行
为，以资管产品管理人为增值税纳税人。
根据财政部、 国家税务总局于 2017 年 6 月30 日 颁布的财税[2017]56 号 《 关于资管产品增值税 有
关问题 的通 知》的 规定 ，资管 产品 管理人 运营 资管产 品过 程中发 生的 增值税 应税 行为， 暂 适 用 简
易计税方法，按照 3% 的 征收率缴纳增值税。对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过 程中发生的
增值税 应税 行为， 未缴 纳增值 税的 ，不再 缴纳 ；已缴 纳增 值税的 ，已 纳税额 从资 管产品 管 理 人以
后月份的增值税应纳税额中抵减。
此外，财政部、国家税务总局于 2017 年 12 月 25 日颁布的财 税[2017]90 号《关于租入固定资产
进行税额抵扣等增值税政策的通知》 对资管产品管理人自 2018 年1 月1 日 起运营资管产品提供的
贷款服务、发生的部分金融商品转让业务的销售额确定做出规定。 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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上述税收政策对本基金截至 2017 年12 月 31 日止 的财务状况和经营成果无影响。
(3) 除公允 价值和增值税外，截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。
§8 投 资 组 合 报 告
8.1 期 末 基 金 资产 组 合 情 况
金额单位：人民币元
序号
项目
金额
占基金总资产的比例（% ）
1
权益投资
59,180,394.23 12.41
其中：股票
59,180,394.23 12.41
2 基金投资
- -
3
固定收益投资
408,005,700.30 85.54
其中：债券
408,005,700.30 85.54
资产 支持证券
- -
4
贵金属投资
- -
5
金融衍生品投资
- -
6
买入返售金融资产
- -
其 中 ： 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资
产
- -
7
银行存款和结算备付金合计
2,545,910.81 0.53
8
其他各项资产
7,260,405.09 1.52
9
合计
476,992,410.43 100.00
8.2 报 告 期 末 按行 业 分 类 的股 票 投 资 组合
金额单位：人民币元
代码
行业类别
公允价值
占基金资产净值比例（％）
A
农、林、牧、渔业
1,334,868.00 0.30
B
采矿业
- -
C
制造业
31,934,623.77 7.16
D
电力、热力、燃气及水生产和
供应业
2,455,067.00 0.55
E
建筑业
- -
F
批发和零售业
883,632.00 0.20
G
交通运输、仓储和邮政业
5,271,011.00 1.18
H
住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服
务业
2,764,544.16 0.62 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 51 页 共 64 页
J
金融业
7,074,704.00 1.59
K
房地产业
4,244,389.30 0.95
L
租赁和商务服务业
290,690.00 0.07
M
科学研究和技术服务业
- -
N
水利、环 境和公共设施管理业
1,349,649.00 0.30
O
居民服务、修理和其他服务业
- -
P
教育
- -
Q
卫生和社会工作
1,577,216.00 0.35
R
文化、体育和娱乐业
- -
S
综合
- -
合计
59,180,394.23 13.27
8.3 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 股 票投 资 明 细
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
数量（股）
公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
1 601939 建设银行 501,000 3,847,680.00 0.86
2 600036 招商银行 111,200 3,227,024.00 0.72
3 002595 豪迈科技 149,754 2,884,262.04 0.65
4 601006 大秦铁路 310,300 2,814,421.00 0.63
5 002582 好想你 236,800 2,770,560.00 0.62
6 600104 上汽集团 84,415 2,704,656.60 0.61
7 600835 上海机电 104,700 2,565,150.00 0.58
8 600377 宁沪高速 249,400 2,456,590.00 0.55
9 000002 万 科Ａ 77,655 2,411,964.30 0.54
10 603355 莱克电气 46,500 2,291,520.00 0.51
11 300298 三诺生物 105,100 2,089,388.00 0.47
12 002439 启明星辰 79,200 1,849,320.00 0.41
13 600048 保利地产 129,500 1,832,425.00 0.41
14 300326 凯利泰 214,700 1,794,892.00 0.40
15 002013 中航机电 160,573 1,732,582.67 0.39
16 000651 格力电器 37,500 1,638,750.00 0.37
17 300395 菲利华 95,400 1,619,892.00 0.36
18 600763 通策医疗 48,800 1,577,216.00 0.35
19 002583 海能达 83,200 1,540,032.00 0.35
20 600011 华能国际 243,900 1,504,863.00 0.34
21 002048 宁波华翔 58,700 1,397,060.00 0.31
22 300070 碧水源 77,700 1,349,649.00 0.30
23 600197 伊力特 57,200 1,339,624.00 0.30
24 000998 隆平高科 51,900 1,334,868.00 0.30 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 52 页 共 64 页
25 300011 鼎汉技术 98,600 1,021,496.00 0.23
26 600563 法拉电子 19,300 980,633.00 0.22
27 600452 涪陵电力 27,800 950,204.00 0.21
28 600566 济川药业 24,100 919,415.00 0.21
29 300271 华宇软件 61,507 915,224.16 0.21
30 000963 华东医药 16,400 883,632.00 0.20
31 002450 康得新 39,400 874,680.00 0.20
32 000333 美的集团 11,284 625,472.12 0.14
33 600741 华域汽车 20,586 611,198.34 0.14
34 300567 精测电子 4,000 533,360.00 0.12
35 002769 普路通 20,500 290,690.00 0.07
8.4 报 告 期 内 股票 投 资 组 合的 重 大 变 动
8.4.1 累 计 买 入 金额 前 20 名 的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
序号
股票代码
股票名称
本期累计买入金额
占期初基金资产净值比例(%)
1 601939 建设银行 10,146,802.87 1.98
2 300011 鼎汉技术 5,367,327.32 1.05
3 300271 华宇软件 4,706,904.50 0.92
4 300199 翰宇药业 4,450,465.92 0.87
5 600036 招商银行 4,102,817.87 0.80
6 600741 华域汽车 4,073,591.00 0.79
7 000002 万 科Ａ 3,839,670.00 0.75
8 002595 豪迈科技 3,716,504.48 0.73
9 600104 上汽集团 3,579,152.00 0.70
10 000963 华东医药 3,377,597.52 0.66
11 600377 宁沪高速 3,300,664.00 0.64
12 000968 蓝焰控股 3,272,201.00 0.64
13 601006 大秦铁路 3,178,989.00 0.62
14 603588 高能环境 2,775,874.00 0.54
15 002582 好想你 2,753,594.00 0.54
16 601155 新城控股 2,743,318.17 0.54
17 600566 济川药业 2,725,337.00 0.53
18 600011 华能国际 2,680,602.00 0.52
19 600835 上海机电 2,623,775.00 0.51
20 002206 海 利 得 2,599,554.00 0.51
8.4.2 累 计 卖 出 金额 前 20 名 的 股 票 明 细
金额单位：人民币元
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 53 页 共 64 页
序号
股票代码
股票名称
本期累计卖出金额
占期初基金资产净值比例(%)
1 601939 建设银行 6,841,970.65 1.33
2 002311 海大集团 6,492,363.99 1.27
3 300199 翰宇药业 5,176,837.72 1.01
4 600741 华域汽车 4,233,029.51 0.83
5 002595 豪迈科技 4,229,767.92 0.83
6 300271 华宇软件 3,910,034.89 0.76
7 000968 蓝焰控股 3,739,576.79 0.73
8 002027 分众传媒 3,350,691.04 0.65
9 603111 康尼机电 3,115,984.70 0.61
10 300011 鼎汉技术 2,978,793.00 0.58
11 601155 新城控股 2,911,254.06 0.57
12 000963 华东医药 2,883,919.98 0.56
13 603737 三棵树 2,850,132.00 0.56
14 601908 京运通 2,820,457.00 0.55
15 002179 中航光电 2,557,813.88 0.50
16 600519 贵州茅台 2,378,800.00 0.46
17 002206 海 利 得 2,312,977.96 0.45
18 000002 万 科Ａ 2,276,286.74 0.44
19 601988 中国银行 2,198,899.00 0.43
20 603588 高能环境 2,129,051.36 0.42
8.4.3 买 入 股 票 的成 本 总 额 及卖 出 股 票 的收 入 总 额
单位: 人民 币元
买入股票成本（成交）总额
165,127,004.68
卖出股票收入（成交）总额
128,031,612.23
注:8.4.1 项 “买入金额” 、8.4.2 项“ 卖出金额”及 8.4.3 项 “买入股票成本” 、 “卖 出股票收入”
均按买入或卖出成交金额（成交单价乘以成交数量）填列，不考虑相关 交易费用。
8.5 期 末 按 债 券品 种 分 类 的债 券 投 资 组合
金额单位：人民币元
序号
债券品种
公允价值
占基金资产净值比例（％）
1
国家债券
- -
2
央行票据
- -
3
金融债券
23,944,800.00 5.37
其中：政策性金融债
23,944,800.00 5.37
4
企业债券
198,321,480.00 44.47
5
企业短期融资券
90,931,500.00 20.39
6
中期票据
71,542,000.00 16.04 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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7
可转 债（可交换债）
23,265,920.30 5.22
8
同业存单
- -
9
其他
- -
10
合计
408,005,700.30 91.48
8.6 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 债券 投 资 明 细
金额单位 ：人民币元
序号
债券代码
债券名称
数量（张）
公允价值
占基金资产
净值比例 （% ）
1 1180104 11 杭高新债 200,000 20,172,000.00 4.52
2 041771001
17 日照港股
CP001
200,000 20,100,000.00 4.51
3 041772014
17 常城建
CP002
200,000 20,012,000.00 4.49
4 150409 15 农发 09 200,000 19,966,000.00 4.48
5 041754040
17 水电十四
CP002
200,000 19,942,000.00 4.47
8.7 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 所 有 资 产支 持 证 券 投资 明 细
报告期末，本基金未持有资产支持证券。
8.8 报 告 期 末 按公 允 价 值 占基 金 资 产 净值 比 例 大 小排 序 的 前 五名 贵 金 属 投资 明 细
报告期末，本基金未持有贵金属投资。
8.9 期 末 按 公 允价 值 占 基 金资 产 净 值 比例 大 小 排 序的 前 五 名 权证 投 资 明 细
报告期末，本基金未持有权证。
8.10 报 告 期 末 本基 金 投 资 的股 指 期 货 交易 情 况 说 明
报告期内，本基金未参与股指期货交易。
8.11 报 告 期 末 本基 金 投 资 的国 债 期 货 交易 情 况 说 明
报告期内，本基金未参与国债期货交易。
8.12 投 资 组 合 报告 附 注
8.12.1
报 告 期内 本基 金 投资 的前 十 名证 券的 发 行主 体未 被 监管 部门 立 案调 查， 在 本报 告编 制日前一
年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责、处罚。
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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8.12.2
本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股 票库之外的股票。
8.12.3 期 末 其 他 各项 资 产 构 成
单位：人民币元
序号
名称
金额
1
存出保证金
33,925.15
2
应收证券清算款
-
3
应收股利
-
4
应收利息
7,202,372.47
5
应收申购款
24,107.47
6
其他应收款
-
7
待摊费用
-
8
其他
-
9
合计
7,260,405.09
8.12.4 期 末 持 有 的处 于 转 股 期的 可 转 换 债券 明 细
金额单位: 人 民币元
序号
债券代码
债券名称
公允价值
占基金资产净值比例
（% ）
1 113008 电气转债 12,915,485.00 2.90
2 113011 光大转债 2,557,065.00 0.57
3 127004 模塑转债 237,226.50 0.05
4 132003 15 清控 EB 2,224,121.50 0.50
8.12.5 期 末 前 十 名股 票 中 存 在流 通 受 限 情况 的 说 明
报告期末，本基金前十名股票中不存在流通受限情况。
§9 基 金 份 额 持 有 人 信 息
9.1 期 末 基 金 份额 持 有 人 户数 及 持 有 人结 构
份额单位：份
份额
级别
持有人户
数( 户)
户均持有的基
金份额
持有人结构
机构投资者
个人投资者
持有份额
占总份额
比例（% ）
持有份额
占总份额
比例（% ）
嘉实
多元
债券 A
3,193 98,138.98 255,106,163.45 81.41 58,251,606.04 18.59
嘉实 2,247 30,740.71 2,136,752.13 3.09 66,937,630.74 96.91 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
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多元
债券 B
合计
5,061 75,564.54 257,242,915.58 67.26 125,189,236.78 32.74
注:(1) 嘉实 多元债券 A: 机构投资者持有份额占总份额比例、个人投资者持有份额占总份额比例，
分别为机构投资者持有嘉实多元债券 A 份额占 嘉实多元债券 A 总份额 比例、个人投资者持有嘉实
多元债券 A 份额占嘉实多元债券 A 总份额比例；
(2) 嘉 实多 元债 券 B: 机 构投 资者 持有份 额占 总份额 比例 、个人 投资 者持有 份额 占总份额比 例 ， 分
别为机构投资者持有嘉实多元债券 B 份额占嘉实 多元债券 B 总份额比例、个人投资者持有嘉实多
元债券 B 份 额占嘉实多元债券 B 总 份额比例。
9.2 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本基 金 的 情 况
项目 份额级别
持有份额总数（份）
占基金总份额比例 （% ）
基金管理人所有从业人员
持有本基金
嘉实多元债券 A 809.06 0.00
嘉实多元债券 B 814.99 0.00
合计
1,624.05 0.00
9.3 期 末 基 金 管理 人 的 从 业人 员 持 有 本开 放 式 基 金份 额 总 量 区间 的 情 况
项目 份额级别
持有基金份额总量的数
量区间（万份）
本公司高级管理人员、 基金投资和研究部
门负责人持有本开放式基金
嘉实多元债券 A 0
嘉实多元债券 B 0
合计 0
本基金基金经理持有本开放式基金
嘉实多元债券 A 0
嘉实多元债券 B 0
合计 0
§10 开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
项目
嘉实多元债券 A
嘉实多元债券 B
基金合同生效日（2008 年 9 月10 日 ）基金份额总额
998,363,495.91 3,581,412,351.15
本报告期期初基金份额总额
335,592,316.95 104,854,521.50 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 57 页 共 64 页
本报告期基金总申购份额
10,287,879.98 8,185,679.83
减：本报告期基金总赎回份额
32,522,427.44 43,965,818.46
本报告期基金拆分变动份额（份额减少以“-”填 列）
- -
本报告期期末基金份额总额
313,357,769.49
69,074,382.87
注: 报告期期 间基金总申购份额含转换入份额、红利再投份额，基金总赎回份额含转换出份额。
§11 重 大 事 件 揭 示
11.1 基 金 份 额 持有 人 大 会 决议
报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基 金 管 理 人、 基 金 托 管人 的 专 门 基金 托 管 部 门的 重 大 人 事变 动
（1 ）基金管 理人的重大人事变动情况
2017 年 12 月 26 日本基 金管理人发布公告， 牛成立先生为公司联席董事长， 赵学军先生为公司董
事长并代行公司总经理职权，邓红 国先生因任期届满不再担任公司董事长职务。
（2 ）基金托 管人的专门基金托管部门的重大人事变动情况
报告期内，基金托管人的专门基金托管部门无重大人事变动。
11.3 涉 及 基 金 管理 人 、 基 金财 产 、 基 金托 管 业 务 的诉 讼
报告期内无涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
11.4 基 金 投 资 策略 的 改 变
报告期内本基金投资策略未发生改变。
11.5 为 基 金 进 行审 计 的 会 计师 事 务 所 情况
报告期内本基金未改聘为其审计的会计师事务所。 报告年度应支付普华永道中天会计师事务
所（特殊普通合伙）的审计费 70,000.00 元，该 审计机构已连续 10 年为 本基金提供审计服务。
11.6 管 理 人 、 托管 人 及 其 高级 管 理 人 员受 稽 查 或 处罚 等 情 况
报告期内，本基金管理人、托管人及其高级管理人员无受稽查或处罚等情况。
11.7 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 的 有 关情 况
11.7.1 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 股票 投 资 及 佣金 支 付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单 股票交易
应支付该券商的佣金
备注
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 58 页 共 64 页
元数量
成交金额
占当期股票成交
总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
海通证券股
份有限公司
2
90,662,778.53
30.93%
63,463.96
30.93%
-
国金证券股
份有限公司
1
74,334,938.31
25.36%
52,035.69
25.36%
-
中国国际金
融股份有限
公司
2
64,646,346.71
22.05%
45,253.41
22.05%
-
北京高华证
券有限责任
公司
2
42,865,865.41
14.62%
30,006.61
14.62%
-
中信建投证
券股份有限
公司
2
11,894,342.59
4.06%
8,326.03
4.06%
-
光大证券股
份有限公司
1
8,754,345.36
2.99%
6,128.04
2.99%
-
广发证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
国都证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
国泰君安证
券股份有限
公司
2
-
-
-
-
-
国信证券股
份有限公司
2
-
-
-
-
-
中银国际证
券有限责任
公司
1
-
-
-
-
-
华泰证券股 1
-
-
-
-
-
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 59 页 共 64 页
份有限公司
民生证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
申万宏源证
券有限公司
1
-
-
-
-
-
天风证券股
份有限公司
2
-
-
-
-
新增
西藏东方财
富证券股份
有限公司
2
-
-
-
-
新增
兴业证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
招商证券股
份有限公司
2
-
-
-
-
-
中国银河证
券股份有限
公司
1
-
-
-
-
-
中国中投证
券有限责任
公司
1
-
-
-
-
-
中泰证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
中信证券股
份有限公司
2
-
-
-
-
-
东兴证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
东方证券股
份有限公司
2
-
-
-
-
新增1
个
德邦证券有 1
-
-
-
-
-
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 60 页 共 64 页
限责任公司
长江证券股
份有限公司
3
-
-
-
-
-
长城证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
安信证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
华福证券有
限责任公司
1
-
-
-
-
-
注:1. 本表 “佣金” 指本基金通过单一券商的交易单元进行股票、 权证 等交易而合计支付该等券商
的佣金合计。
2. 交易 单元的选择标准和程序
（1 ）经 营行为规范，在近一年内无重大违规行为；
（2 ）公 司财务状况良好；
（3 ）有 良好的内控制度，在业内有良好的声誉；
（4 ） 有较强的研究能力， 能及时、 全面、 定期提供质量较高的宏观、 行业、 公司和证券市场
研究报告，并能根据基金投资的特殊要求，提供专门的 研究报告；
（5 ） 建立了广泛的信息网络， 能及时提供准确地信息资讯服务。 基金管理人根据以上标准进
行考察后确定租用券商的交易单元。基金管理人与被选择的券商签订协议，并通知基金托管人。
11.7.2 基 金 租 用 证券 公 司 交 易单 元 进 行 其他 证 券 投 资的 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
债券交易
债券回购交易
权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债券回
购
成交总额的比
例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
海通证券股
份有限公司
19,391,305.43 10.34%
943,700,000.00 28.25%
- -
国金证券股
份有限公司
- -
10,000,000.00 0.30%
- -
北京高华证
券有限责任
公司
14,989,140.20 8.00%
2,240,000,000.00 67.05%
- -
中信建投证 - -
122,000,000.00 3.65%
- -
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 61 页 共 64 页
券股份有限
公司
光大证券股
份有限公司
9,181,714.23 4.90%
25,000,000.00 0.75%
- -
国泰君安证
券股份有限
公司
143,905,064.49 76.76%
- -
- -
11.8 其 他 重 大 事件
序号
公告事项
法定披露方式
法定披露日期
1
关于增加青岛农商银行为嘉实旗下
基金代销机构并开展定投业务的公
告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 1 月13 日
2
嘉实多元收益债券型证券投资基金
2016 年第三 次收益分配公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 1 月17 日
3
关于增加“新浪基金”为嘉实旗下
基金代销机构 并开展定 投业务及
参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证 券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 2 月21 日
4
关于调整凤凰金信基金代销的部分
开放式基金转换补差费率的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 2 月28 日
5
关于增加植信基金为嘉实旗下基金
代销机构并参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 3 月16 日
6
关于嘉实旗下部分开放式基金转换
业务更新的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 4 月12 日
7
关于增加创金启富为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加费
率优惠的 公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 4 月14 日
8
嘉实多元收益债券型证券投资基金
2017 年第一 次收益分配公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 4 月17 日
9
关于增加北京肯特瑞为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务及参加
费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 5 月31 日
10
关于增加华夏财富为嘉实旗下基金
代销机构的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 6 月5 日
11
关于调整旗下部分基金申购、 赎回、
转换起点及账户最低持有份额下限
的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 6 月28 日 嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 62 页 共 64 页
12
关于增加中民财富为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加费
率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 6 月30 日
13
嘉实多元收益债券型证券投资基金
2017 年第二 次收益分配公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 7 月14 日
14
关于增加大智慧财富为嘉实旗下基
金代销机构并开展定投业务及参加
费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时 报、 管理人
网站
2017 年 7 月26 日
15
嘉实基金管理有限公司关于调整旗
下部分基金申购、赎回、定投、转
换、最低持有数量限制的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 8 月15 日
16
关于增加济安财富为嘉实旗下基金
代销机构并开展定投业务及参加费
率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 8 月23 日
17
关于增加通华财富为嘉实旗下基金
代销机构及参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 9 月12 日
18
嘉实多元收益债券 型证券投资基金
2017 年第三 次收益分配公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 10 月 20 日
19
关于增加联泰资产为嘉实旗下基金
代销机构及参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 12 月 22 日
20
关于增加余杭农村商业银行为嘉实
旗下基金代销机构并开展定投业务
及参加费率优惠的公告
中国证券报、 上海证券
报、 证券时报、 管理人
网站
2017 年 12 月 29 日
§12 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
12.1 报 告 期 内 单一 投 资 者 持有 基 金 份 额比 例 达 到 或超 过 20%的情 况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情况
序
号
持有基金份额比例达到或
者超过20%的时间区间
期初
份额
申
购
份
额
赎
回
份
额
持有份额
份额占比
（%）
机构
1
2017/01/01 至 2017/12/31
255,101,190.47
-
-
255,101,190.47
66.70
个人
-
-
-
-
-
-
-
产品特有风险
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 63 页 共 64 页
报告期内本基金出现了单一投资者份额占比达到或超过20%的情况。
未来本基金如果出现巨 额赎回甚至集中赎回，基金管理人可能无法及时变现基金资产，可能对基金份额净值产生
一定的影响；极端情况下可能引发基金的流动性风险，发生暂停赎回或延缓支付赎回款项；若个别投资者巨额赎
回后本基金连续60 个工作日 出现基金份额持有人数量不满200 人或者 基金资产净值低于5000 万元 ，还可能面临
转换运作方式或者与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
12.2 影 响 投 资 者决 策 的 其 他重 要 信 息
2018 年3 月21日本基金管理人发布 《嘉实基金管理有限公司高级管理人员变更公告》 ， 自2018
年3 月21 日起 经雷先生 担任公司总经理。自经雷先生任公司总经理职务之日起，公司董事长
赵学军先生不再代任公司总经理职务。
§13 备 查 文 件 目 录
13.1 备 查 文 件 目录
（1 ） 中国 证监会《关于核准嘉实多元收益债券型证券投资基金募集的批复》 ；
（2 ） 《嘉实 多元收益债券型证券投资基金基金合同》 ；
（3 ） 《嘉实 多元收益债券型证券投资基金招募说明书》 ；
（4 ） 《嘉实 多元收益债券型证券投资基金托管协议》 ；
（5 ） 基金 管理人业务资格批件、营业执照；
（6 ） 报告 期内嘉实多元收益债券型证券投资基金公告的各项原稿。
13.2 存放地点
北京市建国门北大街 8 号华润大厦 8 层嘉实基金 管理有限公司
13.3 查阅方式
（1 ）书 面 查询 ： 查 阅时间 为 每 工作日 8:30-11:30,13:00-17:30 。 投资 者可 免 费 查阅， 也 可
按工本费购买复印件。
（2 ）网站查 询：基金管理人网址：http://www.jsfund.cn
投资者对本报告如有疑问， 可咨询本基金管理人嘉实基金管理有限公司， 咨询电话 400-600-8800，
或发 E-mail:service@jsfund.cn 。
嘉 实 基 金 管理 有 限 公 司
2018 年 03 月 28 日
嘉实多元债券 2017 年年 度报告
第 64 页 共 64 页
