华富恒富：2017年年度报告查看PDF公告

 
 
华富恒富18 个月定期 开放债券型 证券投资
基金 
2017 年年 度报告 
 
2017 年12 月31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人： 华富基金管 理有限公司 
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司 
送出日 期：2018 年3 月28 日 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§1


重要提示及目录 
 
1.1


重要 提示 
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。






基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规定 ，于 2018 年 3 月 26 日复 核了 本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。






基 金 管理 人承 诺以 诚实 信用 、 勤勉 尽责 的原 则管 理和 运 用基 金资 产， 但不 保证 基 金一 定盈利。



基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。 
本 报 告期自 2017 年1 月1 日 起至 2017 年12 月 31 日止 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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1.2 目录 
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2 
1.1 重要 提示 ...................................................................................................................................... 2 
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3 
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6 
2.1 基金 基本 情况 （转 型后 ） .......................................................................................................... 6 
2.1 基金 基本 情况 （转 型前 ） .......................................................................................................... 6 
2.2 基金 产品 说明 （转 型后 ） .......................................................................................................... 7 
2.2 基金 产品 说明 （转 型前 ） .......................................................................................................... 7 
2.3 基金 管理 人和 基金 托管 人 .......................................................................................................... 8 
2.4 信息 披露 方式 .............................................................................................................................. 8 
2.5 其他 相关 资料 .............................................................................................................................. 8 
§3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况 ............................................................................... 9 
3.1 主要 会计 数据 和财 务指 标 .......................................................................................................... 9 
3.2 基金 净值 表现 （转 型后 ） ........................................................................................................ 10 
3.2 基金 净值 表现 （转 型前 ） ........................................................................................................ 14 
3.3 过去 三年 基金 的利 润分 配 情况 ................................................................................................ 16 
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 18 
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 18 
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 22 
4.3 管理 人对 报告 期内 公平 交 易情 况的 专项 说明 ........................................................................ 22 
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 23 
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 24 
4.6 管理 人内 部有 关本 基金 的 监察 稽核 工作 情况 ........................................................................ 25 
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 26 
4.8 管理 人对 报告 期内 基金 利 润分 配情 况的 说明 ........................................................................ 26 
4.9 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 26 
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 27 
5.1 报告 期内 本基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 27 
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 27 
5.3 托 管人 对本 年度 报告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 ............................ 27 
§6 审计报告（转型后） ......................................................................................................................... 28 
6.1 审计 报告 基本 信息 .................................................................................................................... 28 
6.2 审计 报告 的基 本内 容 ................................................................................................................ 28 
§6 审计报告（转型前） ......................................................................................................................... 31 
6.1 审计 报告 基本 信息 .................................................................................................................... 31 
6.2 审计 报告 的基 本内 容 ................................................................................................................ 31 
§7 年度财务报表（转型后 ） ................................................................................................................. 34 
7.1 资产 负债 表（ 转型 后） ............................................................................................................ 34 
7.2 利润 表 ........................................................................................................................................ 35 
7.3 所有 者权 益（ 基金 净值）变 动表 ............................................................................................ 36 
7.4 报表 附注 .................................................................................................................................... 38 
§7 年度财务报表（转型前 ） ................................................................................................................. 60 
7.1 资产 负债 表（ 转型 前） ............................................................................................................ 60 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.2 利润 表 ........................................................................................................................................ 61 
7.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 62 
7.4 报表 附注 .................................................................................................................................... 63 
§8 投资组合报告（转型后 ） ................................................................................................................. 85 
8.1 期末 基金 资产 组合 情况 ............................................................................................................ 85 
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 86 
8.3 报告 期内 股票 投资 组合 的 重大 变动 ........................................................................................ 86 
8.4 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 86 
8.5 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 87 
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 87 
8.7 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 87 
8.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 87 
8.9 报 告期 末本 基金 投资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................... 87 
8.10 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 87 
§8 投资组合报告（转型前 ） ................................................................................................................. 89 
8.1 期末 基金 资产 组合 情况 ............................................................................................................ 89 
8.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 89 
8.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 89 
8.4 报告 期内 股票 投资 组合 的 重大 变动 ........................................................................................ 89 
8.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 90 
8.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 90 
8.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 91 
8.8 报告 期末 按公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 91 
8.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 91 
8.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 91 
8.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 91 
8.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 91 
§9 基金份额持有人信息（ 转型后） ..................................................................................................... 93 
9.1 期末 基金 份额 持有 人户 数 及持 有人 结构 ................................................................................ 93 
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 93 
9.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 94 
§9 基金份额持有人信息（ 转型前） ..................................................................................................... 95 
9.1 期末 基金 份额 持有 人户 数 及持 有人 结构 ................................................................................ 95 
9.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 95 
10.1 期末 基金 管理 人的 从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 .............................. 95 
§10 开放式基金份额变动( 转型后) ...................................................................................................... 97 
§10 开放式基金份额变动( 转型前) ...................................................................................................... 98 
§11 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 99 
11.1 基 金份 额持 有人 大会决 议 ...................................................................................................... 99 
11.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 .................................... 100 
11.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 ........................................................ 102 
11.4 基 金投 资策 略的 改变 ............................................................................................................ 102 
11.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 ................................................................................ 102 
11.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 ................................................ 102 
11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况（ 转型 后） ........................................................ 102 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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11.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况（ 转型 前） ........................................................ 103 
11.9 其 他重 大事 件（ 转型后 ） .................................................................................................... 104 
11.9 其 他重 大事 件（ 转型前 ） .................................................................................................... 105 
§12 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................. 108 
12.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的情 况 .................................... 108 
12.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 ........................................................................................ 108 
§13 备查文件目录 ................................................................................................................................. 109 
13.1 备查 文件 目录 ........................................................................................................................ 109 
13.2 存放 地点 ................................................................................................................................ 109 
13.3 查阅 方式 ................................................................................................................................ 109 
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§2


基金简介 
 
2.1


基金 基本 情况 （转 型后 ） 
 
 
 
基金名 称 华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 型证 券投 资基 金 
基金简 称 华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 
基金主 代码 000502 
基金运 作方 式 契约型 开放 式 
基金合 同生 效日 2017 年 11 月 22 日 
基金管 理人 华富基 金管 理有 限公 司 
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司 
报告期 末基 金份 额总 额 314,350,146.00 份 
基金合 同存 续期 不定期 
下属分 级基 金的 基金 简称 
华富恒 富18 个 月定 期开
放 债券 A 
华富恒 富 18 个月 定期
开放债 券 C 
下属分 级基 金的 交易 代码 000502 000501 
报告期 末下属 分级 基金 的份 额 总额 297,400,232.55 份 16,949,913.45 份 
注：本 基金 于2017年11月22 日 由原 华富 恒富 分级 债券型 证 券投 资基 金转 型而 来。 
 
 
 
2.1 基 金基 本情况 （转 型前） 
 
基金名 称 华富恒 富分 级债 券型 证券 投资基 金 
基金简 称 华富恒 富分 级债 券 
基金主 代码 000500 
基金运 作方 式 契约型 开放 式 
基金合 同生 效日 2014 年 3 月 19 日 
基金管 理人 华富基 金管 理有 限公 司 
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司 
报告期 末基 金份 额总 额 168,140,576.68 份 
基金合 同存 续期 不定期 
注：下 属分 级基 金A 份 额（000501 ） 总额:17,175,451.82 
下属分 级基 金B 份 额（000502） 总额:150,965,124.86 
 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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2.2


基金 产品 说明 （转 型后 ） 
 
投资目 标 在严格 控制 投资 风险 的基 础上， 追 求稳 定的 当期 收 益和基 金
资产的 稳健 增值 。 
投资策 略 本基金 以久 期和 流动 性管 理作为 债券 投资 的核 心， 在动态 避
险的基 础上 ，追 求适 度收 益。 
业绩比 较基 准 中证全 债指 数



风险收 益特 征 本基金 为债 券型 基金， 属 于证券 投资 基金 中的 中偏 低风险 品
种。 其预 期风 险与 预期 收 益高于 货币 市场 基金 ， 低 于混合 型
基金和 股票 型基 金。 
 华富恒 富18 个 月定 期开 放债
券A 
华富恒 富18 个 月定 期开 放债
券 C 
注：本 基金 于2017 年11 月22 日由 原华 富恒 富分 级 债券型 证券 投资 基金 转型 而来。 
 
 
2.2 基 金产 品说明 （转 型前） 
投资目 标 在控制 风险 并保 持资 产流 动性的 基础 上， 满足 恒富A 份
额持有 人的 稳健 收益 及流 动性需 求， 同时 满足 恒富B 份
额持有 人在 承担 适当 风险 的基础 上， 获取 更多 收益 的
需求。 
投资策 略 本 基金 以久 期和 流动 性管理 作为 债券 投资 的核 心，在
动态避 险的 基础 上， 追求 适度收 益。 
业绩比 较基 准 中证全 债指 数 
风险收 益特 征 本 基金 为债 券型 基金 ，属于 证券 投资 基金 中的 中偏低
风险品 种。 其预 期风 险与 预期收 益高 于货 币市 场基 金，
低于混 合型 基金 和股 票型 基金。 
 华富恒 富分 级债 券A 华富恒 富分 级债 券B 
下属分 级基 金的 风险 收益 特征 华富恒 富分 级债 券 A 为低
风 险、 收益 相对 稳定 的基
金份额 
恒富B 为 中 偏高 风险、 中偏
高收益 的基 金份 额。 




 
 
 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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2.3


基 金管 理人 和基金 托管 人 
项目 基金管 理人 基金托 管人 
名称 
华富基 金管 理有 限公 司 
中国工商银行股份有限
公司 
信息披 露负 责
人 
姓名 满志弘 郭明 
联系电 话 021-68886996 （010 ）66105799 
电子邮 箱 manzh@hffund.com custody@icbc.com.cn 
客户服 务电话


400-700-8001 95588 
传真 021-68887997 （010 ）66105798 
注册地 址 中国 （上 海） 自由 贸易 试 验区陆家
嘴 环路 1000 号31 层 
北京市西城区复兴门内
大街 55 号 
办公地 址 上海市浦东新区陆家嘴环路 1000
号31 层 
北京市西城区复兴门内
大街 55 号 
邮政编 码 200120 100140 
法定代 表人


章宏韬 易会满 




 
 
 
2.4 信 息披 露方式



本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 和《 证券 时报 》 
登载基 金年 度报 告正 文的 管理人 互联 网网 址 http://www.hffund.com 
基金年 度报 告备 置地 点 基金管 理人 及基 金托 管人 的办公 场所 




 
2.5 其 他相 关资料 
项目 名称 办公地 址 
会计师 事务 所 
天健会 计师 事务 所 （特 殊 普通合 伙） 
浙 江 省杭 州市 钱江路1366 号华润 大
厦 B 座 31 层 
注册登 记机 构 
华富基 金管 理有 限公 司 
上海市 浦东 新区 陆家 嘴环 路1000 号
31 层 



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§3 主要财 务指标 、基金净值 表现及利润分配情 况 
 
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标 
转型后 
金额单 位： 人民 币元 
3.1.1


期间数据和指标 2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
 华富恒 富18 个月 定期 开放债 券
A 
华富恒 富18 个月 定期 开放债
券C 
本期已 实现 收益 892,836.51


49,306.16



本期 利润 522,002.19


15,814.58



加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0020 0.0009 
本期加 权平 均净 值利 润率 0.20% 0.09% 
本期基 金份 额净 值增 长率 0.16% 0.12% 
3.1.2


期末数据和指标 2017 年 12 月 31 日 
期末可 供分 配利 润 63,141,103.08 2,119,068.55 
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2123 0.1250 
期末基 金资 产净 值 298,467,935.56 16,986,716.34 
期末基 金份 额净 值 1.0036 1.0022 
3.1.3


累计期末指标 2017 年 12 月 31 日 
基金份 额累 计净 值增 长率 0.16% 0.12% 
注：1、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。


 
2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。



3、所 列数 据截 止到 2017 年 12 月 31 日。 华富 恒富分 级 债券 型证 券投 资基 金从 2017 年 11 月 22
日转型 为华 富恒 富18 个月定 期 开放 债券 型证 券 投资 基金。 
4、 本基 金合 同生 效未 满一年 。 
 
转型前 
金额单 位： 人民 币元 
3.1.1 期间数据和指标 2017 年 1 月 1 日至
2017 年 11 月 21 日 
2016 年 2015 年 
本期已 实现 收益 4,250,310.58 13,435,103.04 48,435,814.56 
本期利 润 4,210,235.47 7,266,085.45 39,973,576.86 
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0225 0.0319 0.0746 
本期加 权平 均净 值利 润率 2.22% 3.11% 7.04% 
本期基 金份 额净 值增长 率 2.06% 3.14% 6.24% 
3.1.2 期末数据和指标 2017 年 11 月 21 日 2016 年末 2015 年末 
期末可 供分 配利 润 33,975,632.11 40,423,080.08 35,785,116.20 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.2018 0.1887 0.1477 
期末基 金资 产净 值 168,495,072.97 221,700,188.16 243,856,379.30 
期末基 金份 额净 值 1.002 1.035 1.006 
3.1.3 累计期末指标 2017 年 11 月 21 日 2016 年末 2015 年末 
基金份 额累 计净 值增 长率 18.23% 15.84% 12.31% 




3.2 基 金净 值表现 （转 型后） 
 
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较 
华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 A 
阶段 
份额净 值
增长率 ① 
份额净 值
增长率 标
准差② 
业绩比 较
基准收 益
率③ 
业绩比 较基
准收益 率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
自基金 合同
生效起 至今 
0.16% 0.03% 0.02% 0.05% 0.14% -0.02% 
华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 C 
阶段 
份额净 值
增长率 ① 
份额净 值
增长率 标
准差② 
业绩比 较
基准收 益
率③ 
业绩比 较基
准收益 率标
准差④ 
①－③ ②－④ 
自基金 合同
生效起 至今 
0.12% 0.03% 0.02% 0.05% 0.10% -0.02% 
注：业 绩比 较基 准= 中证 全 债指数 ，业 绩比 较基 准在 每个交 易日 实现 在平 衡。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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3.2.2 自 基金 转型以 来基 金份额 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较 
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注： 本基 金转 型前 为富 恒 富分级 债券 型证 券投 资基 金。 根据 《华 富恒 富18 个 月定期 开放 债券 型证
券投资基金基 金合同》 的 规定，本基金 投资于债 券 资产的比例不 低于基金 资 产的 80%，股 票 、权
证等权益类资 产投资比 例 不高于基金资 产的 20% ， 其中本基金 在 开放期、 封 闭期前一个月 以及封
闭期最后一个 月不受上 述 投资比例限制 。本基金 持 有的全部权证 ，其市值 不 得超过基金 资产净值
的3%。 但在 开放 期本 基金 投资于 现金 或者 到期 日在 一年以 内的 政府 债券 的比 例不低 于基 金资 产 净
值的5% ， 封 闭期 不受 上述5%的 限制。 当法 律法 规的相 关 规定 变更 时， 基 金管理 人 在履 行适 当程 序
后可对 上述 资产 配置 比例 进行适 当调 整。 本基 金合 同生效 未满 一年 。本 基金 建仓期 为 2017 年 11
月22 日到2018 年5 月22 日。本 报告 期内 ，本 基金 仍在建 仓期 。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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3.2.3 自 基金 转型以 来基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整个 自然 年 度进 行折 算。 
 
3.2 基 金净 值表现 （转 型前） 
 
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较 




注：业 绩比 较基 准= 中证 全 债指数 ，业 绩比 较基 准在 每个交 易日 实现 在平 衡。 
 
阶段 
份额净 值增
长率① 
份额净 值增
长率标 准差
② 
业绩比 较基
准收益 率③ 
业绩比 较基
准收益 率标
准差④ 
① ③ ②－④ 
过去三 个
月 
0.50% 0.05% -0.71% 0.05% 1.21% 0.00% 
过去六 个
月 
1.40% 0.05% -0.16% 0.04% 1.56% 0.01% 
过去一 年 1.77% 0.06% -2.01% 0.09% 3.78% -0.03% 
过去三 年 11.20% 0.07% 10.98% 0.09% 0.22% -0.02% 
自基金 合
同生效 起
至今 
18.46% 0.07% 19.29% 0.09% -0.83% -0.02% 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较 




注：根据《华 富恒富分 级 债券型证券投 资基金基 金 合同》的规定 ，本基金 投 资于债券资 产的比例
不低于基金资 产的 80% （ 基金份额分级 运作存续 期 内任一开放日 、开放期 前 二十个工作日 至开放
日、 开放 期后 二十 个工 作 日内可 不受 此比 例限 制） ； 股票 、 权 证等 权益 类资 产 投资比 例不 高于 基金
资 产的 20% ，其 中本 基金 持有的 全部 权证 ，其 市值 不得超 过基 金资 产净 值 的 3%。在 开放 日、 开放
期本基 金投 资于 现金 或者 到期日 在一 年以 内的 政府 债券的 比例 不低 于基 金资 产净值 的5% 。 当法律
法规的相关规 定变更时 ， 基金管理人在 履行适当 程 序后可对上述 资产配置 比 例进行适当 调整。本
基金建 仓期 为 2014 年3 月 19 日到 2014 年 9 月 19 日，建 仓期 结束 时各 项资 产配置 比例 符合 合同
约定。 本报 告期 内， 本基 金严格 执行 了《 华富 恒富 分级债 券型 证券 投资 基金 基金合 同》 的规 定。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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3.2.3 过 去五 年基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 
 
注：合 同生 效当 年按 实际 存续期 计算 ，不 按整 个自 然年度 进行 折算 。 
 
 
3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况 
转型前 
单位： 人民 币元 
年度 
每10份基 金份 额
分红数 
现金形式 发
放总额 
再投资 形式 发
放总额 
年度利 润分 配合
计 
备注 
2017 - 0.00 - 0.00 注：- 
2016 - 0.00 - 0.00 注：- 
2015 - 0.00 - 0.00 注：- 
合计 - - - - 注：- 




转型后 
单位： 人民 币元 



















































 华富 恒富18 个月定 期开 放债 券A 
年度 
每10 份基金
份额分 红数 
现金形式 发放 总额 
再投资形式发放
总额 
年度利润分配 合
计 
备注 
合计 - - - -


 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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单位： 人民 币元 






















































华富 恒富18 个月 定期 开放 债券C 
年度 
每10 份基金
份额分 红数 
现金形式 发放 总额 
再投资形式发放
总额 
年度利润分配 合
计 
备注 
2017 - 0.00 - 0.00 注：- 
合计 - - - - 注：- 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§4 管理人 报告 
 
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况 
 
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验 
基金管 理人 华富 基金 管理 有限公 司于2004 年3 月29 日经中 国证 监会 证监 基金 字[2004]47 号
文核准 开业 ，4 月19 日 在 上海正 式注 册成 立。 注册 资本2.5 亿 元， 公司 股东 为华安 证券 股份 有限
公司、 安徽 省信 用担 保集 团有限 公司 和合 肥兴 泰金 融控股 （集 团） 有限 公司 。截止 2017 年 12 月
31 日 ， 本 基金 管理 人管 理 了华富 竞争 力优 选混 合型 证券投 资基 金、 华富 货币 市场基 金、 华富 成长
趋势混合型证 券投资基 金 、华富收益增 强债券型 证 券投资基金、 华富策略 精 选灵活配置 混合型证
券投资 基金 、华 富价 值增 长灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、华 富中 证 100 指数 证 券投 资基 金、华
富强化回报债 券型证券 投 资基金、华富 量子生命 力 混合型证券投 资基金、 华 富中小板指 数增强型
证券投 资基 金、 华富 保本 混合型 证券 投资 基金 、 华 富灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、 华 富恒 富18
个月定期开放 债券型证 券 投资基金、华 富恒财分 级 债券型证券投 资基金、 华 富智慧城市 灵活配置
混合型证券投 资基金、 华 富恒稳纯债债 券型证券 投 资基金、华富 国泰民安 灵 活配置混合 型证券投
资基金、华富 旺财保本 混 合型证券投资 基金、华 富 永鑫灵活配置 混合型证 券 投资基金、 华富健康
文娱灵活配置 混合型证 券 投资基金、华 富恒利债 券 型证券投资基 金、华富 物 联世界灵活 配置混合
型证券投资基 金、华富 安 享保本混合型 证券投资 基 金、华富安福 保本混合 型 证券投资基 金、华富
诚鑫灵活配置 混合型证 券 投资基金、华 富元鑫灵 活 配置混合型证 券投资基 金 、华富益鑫 灵活配置
混合型证券投 资基金、 华 富华鑫灵活配 置混合型 证 券投资基金、 华富弘鑫 灵 活配置混合 型证券投
资基金、华富 天鑫灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 华富天益货币 市场基金 、 华富天盈货 币市场基
金、 华 富产 业升 级灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金、 华富星 玉衡 一年 定期 开放 混合型 证券 投资 基金 ，
共三十 四只 基金 。 
 
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介（ 转型后） 
姓名 职务 
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限 
证券从 业
年限 
说明 
任职日 期 离任日 期 
胡伟 
华富恒富
18 个月 定
期开放债
券型基金
经理、华
富收益增
2017 年11 月
22 日 
- 十三年 
中南财经政法大学经济学学
士、本科学历，曾任珠海市
商业银行资金营运部交易
员，从事债券研究及债券交
易工作 ， 2006 年 11 月加 入华
富基金管理有限公司，曾任华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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强债券型
基金经
理、华富
保本混合
型基金经
理、华富
恒财分级
债券型基
金经理、
华富恒稳
纯债债券
型基金经
理、华富
旺财保本
混合型基
金经理、
华富恒利
债券型基
金经理、
华富安福
保本混合
型基金经
理、华富
弘鑫灵活
配置混合
型基金经
理、华富
天益货币
市场基金
经理、华
富天盈货
币市场基
金经理、
华富星玉
衡一年定
期开放混
合型基金
经理、公
司公募投
资决策委
员会委
员、公司
总经理助
理、固定
收益部 总
债券交易员、华富货币市场
基金基金经理助理、固定收
益部副 总监 ，2009 年 10 月
19 日至2014 年11 月17 日任
华富货币市场基金基金经
理、2014 年8 月7 日至 2015
年2 月11 日任 华富 灵活 配置
混合型基金基金经理，2016
年6 月28 日至2017 年7 月4
日任华富灵活配置混合型基
金经理 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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监 
姚姣姣 
华富恒富
18 个月 定
期开放债
券型基 金
经理、华
富货币市
场基金基
金经理、
华富天益
货币市场
基金基金
经理、华
富天盈货
币市场基
金基金经
理、华富
恒稳纯债
债券型基
金基金经
理 
2017 年11 月
22 日 
- 五年 
复旦大学金融学研究生学
历、硕士学位。先后任职于
广发银行股份有限公司、上
海农商银行股份有限公司，
2016 年11 月加 入华 富基 金管
理有限 公司 。 
注：这里的任 职日期指 该 基金成立之日 。证券从 业 年限的计算标 准上，证 券 从业的含义 遵从行业
协会《 证券 业从 业人 员资 格管理 办法 》的 相关 规定 。 
 
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介（ 转型前 ） 
姓名 职务 
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限 
证券从 业
年限 
说明 
任职日 期 离任日 期 
胡伟 
华富恒富
分级债券
型基金经
理、华富
收益增强
债券型基
金经理、
华富保本
混合型基
金经理、
华富恒财
分级债券
型基金经
理、华富
恒稳纯债
2014 年 3 月
19 日 
- 十三年 
中南财经政法大学经济学学
士、本科学历，曾任珠海市
商业银行资金营运部交易
员，从事债券研究及债券交
易工作 ， 2006 年 11 月加 入华
富基金管理有限公司，曾任
债券交易员、华富货币市场
基金基金经理助理、固定收
益部副 总监 ，2009 年 10 月
19 日至2014 年11 月17 日任
华富货币市场基金基金经
理、2014 年8 月7 日至 2015
年2 月11 日任 华富 灵活 配置
混合型基金基金经理，2016
年6 月28 日至2017 年7 月4华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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债券型基
金经理、
华富旺财
保本混合
型基金经
理、华富
恒利债券
型基金经
理、华富
安福保本
混合型基
金经理、
华富弘鑫
灵活配置
混合型基
金经理、
华富天益
货币市场
基金经
理、华富
天盈货币
市场基金
经理、公
司公募投
资决策委
员会委
员、公司
总经理助
理、固定
收益部总
监 
日任华富灵活配置混合型基
金经理 经理 。 
姚姣姣 
华富恒富
分级债券
型基金经
理、华富
货币市场
基金基金
经理、华
富天益货
币市场基
金基金经
理、华富
天盈货币
市场基金
基金经
2017 年 9 月
12 日 
- 五年 
复旦大学金融学研究生学
历、硕士学位。先后任职于
广发银行股份有限公司、上
海农商银行股份有限公司，
2016 年11 月加 入华 富基 金管
理有限 公司 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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理、华富
恒稳纯债
债券型基
金基金经
理 
注：胡伟的任 职日期指 该 基金成立之日 ，姚姣姣 的 任职日期指公 司决定之 日 。证券从业 年限的计
算标准 上， 证券 从业 的含 义遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。 
 
 
 
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 
本报告期内， 本基金管 理 人认真遵循《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 及 相关法律法规 、
基金合同的规 定，勤勉 尽 责地为基金份 额持有人 谋 求利益，基金 运作合法 合 规，不存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。 
 
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明 
 
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法 
根 据 中国 证监 会 《证 券投资 基 金管 理公 司公 平交 易制 度 指导 意见 》 ， 公司 制定了 《华 富基 金管
理有限 公司 公平 交易 管理 制度》 ， 在 投资 管理 活动 中 公平对 待不 同投 资组 合， 公司的 公平 交易 制度
所规范的范围 包括境内 上 市股票、债券 的一级市 场 申购、二级市 场交易等 所 有投资管理 活动，同
时包括授权、 研究分析 、 投资决策、交 易执行、 业 绩评估等投资 管理活动 相 关的各个环 节。具体
控制措 施如 下： 
在研究分析和 投资决策 环 节，公司通过 建立规范 、 完善的研究管 理平台， 为 所有的投资组 合
经理提供公平 的研究服 务 和支持。公司 的各类投 资 组合，在保证 其决策相 对 独立的同时 ，在获取
投资信息、投 资建议及 决 策实施方面均 享有公平 的 机会。各投资 组合经理 根 据其管理的 投资组合
的投资风格和 投资策略 ， 制定客观、完 整的交易 决 策规则，并按 照这些规 则 进行投资决 策，保证
各投资 组合 投资 决策 的客 观性和 独立 性。 
在交易执行环 节，公司 设 立独立的集中 交易部门 ， 通过实行集中 交易制度 和 公平的交易分 配
制度， 确保 各投 资组 合享 有公平 的交 易执 行机 会。 交易执 行的公 平原 则： “价格 优 先、 时间 优先 、
综合平 衡、 比例 实施 ” ， 保 证交易 在各 投资 组合 间的 公正实 施， 保证 各投 资组 合间的 利益 公平 对待 。
公司通过完善 银行间市 场 交易、交易所 大宗交易 等 非集中竞价交 易的交易 分 配制度，确 保各投资
组合获 得公 平的 交易 机会 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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在行为监控和 分析评估 环 节，公司将公 平交易作 为 日常交易监控 的重要关 注 内容，加强对 投
资交易行为的 监察稽核 力 度，公司集中 交易部、 监 察稽核部等相 关部门严 格 按照公司关 于异常交
易的界定规则 对违反公 平 交易原则的异 常交易进 行 识别、监控与 分析。每 日 交易时间结 束后，集
中交易部对每 一笔公平 交 易的执行结果 进行登记 ， 逐笔备注发生 公平交易 各 指令的先后 顺序及实
际执行结果， 由具体执 行 的交易员签字 确认留档 ， 并交监察稽核 部备案。 公 司监察稽核 部分别于
每季度 和每 年度 对公 司管 理的不 同投 资组 合整 体收 益率差 异、 分投 资类 别的 收 益率差 异进 行分 析，
对连续 四个 季度 期间 内、 不同时 间窗 下 （ 如1 日 内、3 日内 、5 日内） 同向 交 易的交 易价 差进 行分
析。本 报告 期内 ，根 据纳 入样本 内的 数据 分析 结果 ，未发 现明 显异 常情 况。 
 
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况 
本基金管理人 根据中国 证 监会《证券投 资基金管 理 公司公平交易 制度指导 意 见》等相关法 规
要 求， 结合 实际 情况， 制定 了 《 华富基 金管 理有 限 公司公 平交 易管 理制 度》 ， 对证券 的一 级市 场申
购、二级市场 交易相关 的 研究分析、投 资决策、 授 权、交易执行 、业绩评 估 等投资管理 环节全部
纳入公平交易 管理中， 实 行事前控制、 事中监控 、 事后分析反馈 的流程化 管 理。在制度 和流程上
确保各 组合 享有 同等 信息 知情权 、均 等交 易机 会， 并保持 各组 合的 独立 投资 决策权 。 
本报告 期内 ，公 司公 平交 易制度 总体 执行 情况 良好 。 
 
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明 
本报告期内未 发现本基 金 存在异常交易 行为。本 基 金报告期内不 存在参与 的 交易所公开竞 价
同日反 向交 易成 交较 少的 单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的5% 的情 形。 
 
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明 
 
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 
2017 年 经济 表现 出超 预期的 “韧性 ” ， 全 年经 济增速 实现 6.7%， 需 求端 外需、 消费、 房地 产 、
基建均超预期 ，供给端 在 供给侧改革的 影响下去 产 能去库存，调 整经济结 构 ，使得经济 表现优于
2016 年的 水平 。 资金面 方 面，2017 年的 货币 政 策保持 中 性偏 紧， 年 内三 次上调 公 开市 场利 率， 此
外 ， 资金 分层是 2017 年的新 现 象，2017 年也 是金 融 监管大 年， 防风 险成 为2017 年金 融工 作的 主
基调， 监管 政策 频出 ，对 债市造 成冲 击。 
2017 年在 “严监 管、 紧货币 、 宽 信贷、 重实 业”的基 本 面、 政 策面 和资 金面大 背 景下， 债券
走过了一整年 的熊市。 以 十年国 债和国 开为代表 的 长端利率债收 益率水平 调 整幅度已高 达 130bp华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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和 184bp 。全年来 看，利 率债收益率以 上行趋势 和 高位震荡为主 ，其中存 在 几次阶段性反 弹，下
行幅度 在20-30bp 。 一季度 ， 国 内基 本面 企稳 态势良 好， 银行 首次 执行 MPA、LCR 考核， 导致 资金
面较为 紧张 ，长 端收 益率 震荡上 行， 十年 国债 收益 率上行 27bp 至 3.28% ， 十年国 开债 上行 36bp
至4.06%水平。 二、 三 季度监 管 趋严 成为 影响 市场 的主 导 因素，3 月下 旬至4 月期 间， 银监会 陆续
出台7 份监 管加 强文 件， 长端利 率债 继续 向上 寻顶 但趋势 放缓 ， 在6 月份 的一 波 交易 性反 弹之 后，
三季度利率在 央行宣布 远 期定向降准以 后，债市 反 而进入调整的 深水区， 利 率水平调整 到全年高
点。 
本基金 今年 实现 了转 型， 于12 月1 日 起转 型为 18 个月定 开债 基， 并进 入18 个月的 封闭 期。
在债市绝对收 益率处于 历 史高位，但是 利空风险 没 有明显释放的 背景下， 主 要配置短久 期高票息
信用债 为主 ，谨 慎参 与长 久期波 段操 作。 
 
 
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现 
截 至 本报 告期 末华 富恒富 18 个月 定期 开放 债券 A 基金 份 额净 值为 1.0036 元， 本报告 期基 金
份额净值增长率为 0.16% ；截至本报告期末华富恒富 18 个月定期开放债券 C 基金份额净值为
1.0022 元， 本报 告期 基金份 额 净值 增长 率为 0.12% ；同期 业绩 比较 基准 收益 率为0.02% 。 
 
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望 
展望 2018 年， 虽然 2017 年中国 经济 在外 需的 大幅 改善和 房地 产市 场的 超预 期强韧 下， 稳 中
向 好， 但是 中国 经济 仍处于 结 构调 整的 初期， 新经济 的 体量 不足 以抵 消传 统经 济 收缩 的趋 势，GDP
在现有增速平 台上的企 稳 ，仍主要来自 中国经济 的 传统驱动力——出口 、基 建、地产对总 需求的
有效托底。一 旦全球流 动 性紧缩进入全 面加速期 ， 中国货币政策 的独立性 将 受到很大的 挑战。基
于 此 ，我 们认为 2018 年 ， 财政政 策不 会加 码刺 激， 货币政 策将 继续 突出 “强监 管+ 稳 货币 ” 的组
合。 经 济可 能的 阶段 性失 速， 可 能对 债券 市场 带来 缓和， 但金 融强 监管 的压 力将继 续贯 穿 至2018
年，给 长端 利率 的下 行造 成压力 。 
在经历 了 2017 年 的监 管大年 之 后， 预期 2018 年监 管 环境依 然较 为严 峻， 金融 防风险 将贯 穿
至 2018 年 整年 ，金 融去 杠 杆的节 奏和 力度 预计 将视 其效果 而定 ，所 以在 2018 年上半 年， 利率 上
行趋势不改， 经济基本 面 韧性还在的情 况下，本 基 金还是以短久 期适当杠 杆 的防御策略 为主，静
待市场 机会 。 
 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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4.6 管 理人 内部有 关本 基金的 监察 稽核工 作情 况 
2017 年度 ， 为 加强 公司内 部控制 ， 监 察稽 核工 作从 制度建 设和 内部 监察 稽核 入手为 公司 持 续
发展奠定坚实 的基础。 公 司监察稽核部 门按照规 定 的权限和程序 ，独立、 客 观、公正地 开展基金
运作和公司管 理的合规 性 监察，发现问 题及时提 出 改进建议并督 促业务部 门 进行整改， 同时定期
向董事 长和 公司 管理 层出 具监察 稽核 报告 。 
本报告 期内 ，基 金管 理人 内部监 察稽 核主 要工 作如 下： 
1、加强内部控 制制度建设 ，完善内部控 制环境。2017 年，为了确 保公司旗 下 基金投资同 业
存单的行为合 法合规、 科 学有效正常运 转，防范 和 化解基金投资 运作过程 中 可能发生的 超过基金
资产风 险承 受能 力的 投资 行为 ， 制 定了 《 同业 存单 投资管 理办 法》 ； 为保 护基 金持有 人利 益 ， 规 范
基金的 投资 与研 究业 务 ， 有效地 控制 风险 ， 修订 了 《股 票池 管理 办法 》 ； 为 建 立压力 测试 的风 险监
测与预 警制 度 ， 规 范旗 下 基金压 力测 试的 流程 ， 制 定了 《压 力测 试工 作管 理 办法》 ； 为规 范公 司网
上交易和柜台 直销行为 ， 确保基金和专 户销售的 投 资者适当性管 理，维护 投 资者合法权 益，制定
了 《 投资 者适 当性 管理 制 度》 ； 为 进一 步加 强内 部控 制， 预防 洗钱 活动 ， 规范 公司可 疑交 易报 告行
为， 修 订了 《 大额 交易 和 可疑交 易报 告制 度》 与 《 反洗钱 内部 控制 制度 》 ； 为 规范公 司拟 管理 的交
易型开 放式 指数 证券 投资 基金的 投资 与运 营活 动 ， 防范该 种类 型基 金运 作中 的风险 ， 制定 了 《ETF
基金风 险管 理办 法》 与 《ETF 投资 管理 业务 流程 》 ； 为 加强公 司内 部合 规管 理， 实现持 续规 范发 展，
保障公 司依 法合 规、 稳健 经营， 制定 了 《华 富基 金 管理有 限公 司合 规管 理制 度》 ， 并 修订 了 《 华富
基金管 理有 限公 司监 察稽 核制度 》 和 《 华富 基金 管 理有限 公司 总经 理工 作细 则》 ； 为规 范与 子公 司
的关系，加强 对子公司 的 管理、监督、 指导和支 持 ，进一步完善 子公司的 法 人治理结构 、促进子
公司按现代企 业制度规 范 运作，全面落 实公司的 经 营方针，保障 股东权益 、 提高投资效 益，制定
了 《华 富基 金管 理有 限公司 子 公司 管理 制度 》 ； 为进一 步 规范 公司 的财 务行 为， 加强 财务 管理 的监
督职能，建立 规范的财 务 工作秩序，提 高经营效 益 ，修订了《华 富基金管 理 有限公司财 务管理制
度》 ； 为 进一 步维 护基 金投 资人利 益， 加强 公司 基金 销售业 务管 理， 促进 诚信 、 合法、 有效 开展 基
金销售 业务 ，修 订了 《华 富基金 管理 有限 公司 基金 销售管 理制 度》 。 
2、 多方 位开 展监 察稽 核工作 ， 不 断提 高稽 核覆 盖面和 检 查力 度。 通 过定 期和不 定 期监 察稽 核
工作的开展， 公司的各 个 部门、各项业 务的规范 性 和完善性都得 到了较大 的 提高，各部 门及时发
现和弥 补了 制度 建设 中的 漏洞和 缺陷 ，实 际业 务操 作流程 更加 科学 有效 。 
3、 加强 风险 监控 ， 严 格控 制投资 风险 ， 通 过对 各基 金的运 行状 况、 投资 比例 、 相关 指标 进行
监控和 跟踪 ，及 时报 告异 常情况 ，确 保基 金投 资规 范运作 。 
4、 扩大 风险 控制 工作 的覆盖 面。 风险 控制 工作 不再局 限 于投 资管 理， 从 公司运 营 整体 规范 要华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 26 页 共 109 页


 
求，风险控制 渗透在业 务 的各个环节和 所有部门 ， 每月定时向风 险控制委 员 会报告，进 行及时的
风险揭 示。 
在今后的工作 中，本基 金 管理人将继续 坚持一贯 的 内部控制理念 ，提高内 部 监察稽核工作 的
科学性 和有 效性 ，努 力防 范和控 制各 种风 险， 充分 保障基 金持 有人 的合 法权 益。 
 
 
4.7 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明 
本基金管理人 为了有效 控 制基金估值流 程，按照 相 关法律法规的 规定，成 立 了估值委员会 ，
并制订了相关 制度和流 程 。估值委员会 负责基金 估 值相关工作的 评估、决 策 、执行和监 督，确保
基金估值的公 允、合理 ， 保证估值未被 歪曲以免 对 基金持有人产 生不利影 响 。报告期内 相关基金
估值政策由天 健会计师 事 务所（特殊普 通合伙） 进 行审核并出具 报告，由 托 管银行进行 复核。公
司估值委员会 主席为公 司 总经理，成员 包括总经 理 、副总经理、 运作保障 部 负责人、监 察稽核部
负责人以及基 金核算、 金 融工程、行业 研究等方 面 的骨干。估值 委员会所 有 相关人员均 具有丰富
的行业分析经 验和会计 核 算经验等证券 基金行业 从 业经验和专业 能力。基 金 经理如认为 估值有被
歪曲或有失公 允的情况 ， 可向估值委员 会报告并 提 出相关意见和 建议。各 方 不存在任何 重大利益
冲突， 一切 以投 资者 利益 最大化 为最 高准 则。 本基 金未与 任何 第三 方签 订定 价服务 协议 。 
 
4.8 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明 
本基金 按照 《 公开 募集 证 券投资 基金 运作 管理 办法 》 和 《华 富恒 富18 个 月定 期开放 债券 型证
券投资 基金 基金 合同 》的 有关规 定， 本报 告期 内未 进行利 润分 配。 
 
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明 
本报告期内， 本基金不 存 在连续二十个 工作日出 现 基金份额持有 人数量不 满 二百人或者基 金
资产净 值低 于五 千万 元的 情形。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§5 托管人 报告 
 
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明 
本报告期内， 本基金托 管 人在对华富恒 富 18 个月 定期开放债券 型证券投 资 基金的托管过 程
中，严格遵守 《证券投 资 基金法》及其 他法律法 规 和基金合同的 有关规定 ， 不存在任何 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为， 完全尽 职尽 责地 履行 了基 金托管 人应 尽的 义务 。 
 
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明 
本 报 告期 内， 华富 恒富 18 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金的 管理 人—— 华富 基 金管 理有限
公司在华富恒 富分级债 券 型证券投资基 金的投资 运 作、基金资产 净值计算 、 基金份额申 购赎回价
格计算、基金 费用开支 等 问题上，不存 在任何损 害 基金份额持有 人利益的 行 为，在各重 要方面的
运作严 格按 照基 金合 同的 规定进 行。 
本报告 期内 本基 金未 进行 收益分 配。 
 
 
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见 
本托管人依法 对华富基 金 管理有限公司 编制和披 露 的华华富恒 富 18 个 月定 期开放债券型 证
券 投 资基金 2017 年年 度报告 中 财务 指标、 净值 表现、 利润 分配 情况、 财务 会计 报 告、 投 资组 合报
告等内 容进 行了 核查 ，以 上内容 真实 、准 确和 完整 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§6 审计报 告（转型后） 
 
6.1 审 计报 告基本 信息 
财务报 表是 否经 过审 计 
是 
审计意 见类 型 标准无 保留 意见 
审计报 告编 号 
天健审 〔2018〕6-52 号 




 
6.2 审 计报 告的基 本内 容 
 
审计报 告标 题 审计报 告 
审计报 告收 件人 华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 型证 券投 资基 金全体 持有人 
审计意 见 我们审 计了 华富 恒富 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 （以 下
简称华富恒富 18 个 月定 期开放债券基金）财务报 表，包括 2017
年11 月 21 日 （ 基金 转型前 ） 及 2017 年 12 月 31 日 的资产 负债 表，
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日（ 基金 转型前 ） 及 2017 年
11 月 22 日 （基 金合 同生效 日 ）至 2017 年 12 月 31 日的利 润表 、
持有人 权益 （基 金净 值） 变动表 ，以 及相 关财 务报 表附注 。 
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则的 规
定编制 ，公 允反 映了 华富 恒富 18 个月 定期 开放 债 券基金 2017 年
11 月 21 日 （基 金转 型前） 及 2017 年 12 月 31 日 的财务 状况 以及
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日（ 基金 转型前 ） 及 2017 年
11 月 22 日 （基 金合 同生效 日 ）至 2017 年 12 月 31 日的经 营成 果
和持有 人权 益（ 基金 净值 ）变动 。 
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于华 富恒富 18 个月 定期开 放 债券 基金 ，并 履行 了职 业 道德 方面
的其他 责任 。 我 们相 信， 我们获 取的 审计 证据 是充 分、 适 当的， 为
发表审 计意 见提 供了 基础 。 
其他信 息 华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 基金 管理 人（ 以下 简称 管 理层 ）对
其他信息 负责。 其他 信息包 括 年度 报告 中涵 盖的 信息 ， 但 不包 括财
务报表 和我 们的 审计 报告 。 
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。 
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。 
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 29 页 共 109 页


 
管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任 
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使其实 现公 允
反映， 并设计 、 执行 和维 护必要 的内 部控 制， 以 使 财务报 表不 存在
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。 
在编制 财务 报表 时， 管理 层负责 评估 华富 恒富 18 个月 定 期开 放债
券基金的持续经营能 力， 披露与持续经营相关 的事 项（如适用 ） ，
并运用 持续 经营 假设 ， 除 非基金 进行 清算 、 终止 运 营或别 无其 他现
实的选 择。 
治理层 负责 监督 华富 恒富 18 个月 定期开 放债 券基金的 财 务报 告过
程。 
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任 
我 们的目 标是 对财务 报表整 体是 否不存 在由 于舞弊或 错误 导致的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重 大 错报 存在 时总 能发 现。 错报 可能 由于 舞弊 或错误 导 致， 如 果合
理 预期 错报 单独 或汇 总起来 可能 影响 财务 报表 使用者 依据 财务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。 
在 按 照审 计准 则执 行审 计工 作 的过 程中， 我们 运用职 业 判断， 并保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ： 
(一) 识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意遗漏 、 虚假 陈述 或凌 驾 于内部 控制 之上 ， 未能 发 现由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。 
(二) 了解与审计相关 的内 部控制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。 
(三) 评价管理层选用 会计 政策的恰当性和作出 会计 估计及相关披
露的合 理性 。 
(四) 对管理层使用持 续经 营假设的恰当性得出 结论 。同时，根据
获 取 的审 计证 据， 就可 能导致 对 华富 恒富 18 个月 定期 开 放债券 基
金 持续 经营 能力 产生 重大疑 虑的 事项 或情 况是 否存在 重大 不确 定
性 得 出结 论。 如 果我 们得出 结 论认 为存 在重 大不 确定 性， 审计 准则华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 30 页 共 109 页


 
要求 我们 在审 计报 告中 提请 报表 使用 者注 意财 务报表 中的 相关 披
露； 如 果披露 不充 分， 我 们应当 发表 非无 保留 意见 。 我们 的结论 基
于截至 审计 报告 日可 获得 的信息 。 然而 ， 未来 的事 项 或情况 可能 导
致 华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 基金 不 能持 续经营 。 
(五) 评价 财务 报表 的总 体 列报、 结构和 内容 （ 包括 披露） ， 并评 价
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。 
我们与 治理 层就 基金 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。 
会计师 事务 所的 名称 天健会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙） 
注册会 计师 的姓 名 曹小勤


林晶 
会计师 事务 所的 地址 浙 江 省杭 州市 钱江路 1366 号 华 润大厦 B 座 31 层 
审计报 告日 期 2018 年3 月 26 日 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 31 页 共 109 页


 
§6 审计报 告（转型前） 
 
6.1 审 计报 告基本 信息 
财务报 表是 否经 过审 计 
是 
审计意 见类 型 标准无 保留 意见 
审计报 告编 号 
天健审 〔2018〕6-52 号 




 
6.2 审 计报 告的基 本内 容 




审计报 告标 题 审计报 告 
审计报 告收 件人 华富灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金全 体持 有人 
审计意 见 我们审 计了 华富 恒富 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 （以 下
简称华富恒富 18 个 月定 期开放债券基金）财务报 表，包括 2017
年11 月 21 日 （ 基金 转型前 ） 及 2017 年 12 月 31 日 的资产 负债 表，
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日（ 基金 转型前 ） 及 2017 年
11 月 22 日 （基 金合 同生效 日 ）至 2017 年 12 月 31 日的利 润表 、
持有人 权益 （基 金净 值） 变动表 ，以 及相 关财 务报 表附注 。 
我们认 为， 后附 的财 务报 表 在所有 重大 方面 按照 企业 会计准 则的 规
定编制 ，公 允反 映了 华富 恒富 18 个月 定期 开放 债 券基金 2017 年
11 月 21 日 （基 金转 型前） 及 2017 年 12 月 31 日 的财务 状况 以及
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日（ 基金 转型前 ） 及 2017 年
11 月 22 日（ 基 金合 同生效 日 ）至 2017 年 12 月 31 日的经 营成 果
和持有 人权 益（ 基金 净值 ）变动 。 
形成审 计意 见的 基础 我们按 照中 国注 册会 计师 审计准 则的 规定 执行 了审 计工作 。 审 计报
告的 “注 册会 计师 对财 务 报表审 计的 责任 ” 部分 进 一步阐 述了 我们
在这些 准则 下的 责任 。 按 照中国 注册 会计 师职 业道 德守则 ， 我们 独
立于华 富恒富 18 个月 定期开 放 债券 基金 ，并 履行 了职 业 道德 方面
的其他 责任 。 我 们相 信， 我们获 取的 审计 证据 是充 分、 适 当的， 为
发表审 计意 见提 供了 基础 。 
其他信 息 华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 基金 管理 人（ 以下 简称 管 理层 ）对
其 他 信息 负责。 其他 信息 包括年 度报 告中 涵盖 的信 息， 但不 包括 财
务报表 和我 们的 审计 报告 。 
我们对 财务 报表 发表 的审 计意见 不涵 盖其 他信 息， 我 们也不 对其 他
信息发 表任 何形 式的 鉴证 结论。 
结合我 们对 财务 报表 的审 计， 我们 的责 任是 阅读 其 他信息 ， 在此 过
程中， 考虑 其他 信息 是否 与 财务报 表或 我们 在审 计过 程中了 解到 的
情况存 在重 大不 一致 或者 似乎存 在重 大错 报。 
基于我 们已 执行 的工 作 ， 如果我 们确 定其 他信 息存 在重大 错报 ， 我
们应当 报告 该事 实。 在这 方面， 我们 无任 何事 项需 要报告 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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管理层 和治 理层 对财 务报 表的
责任 
管理层 负责 按照 企业 会计 准则的 规定 编制 财务 报表 ， 使其实 现公 允
反映， 并设计 、 执行 和维 护必要 的内 部控 制， 以 使 财务报 表不 存在
由于舞 弊或 错误 导致 的重 大错报 。 
在编制 财务 报表 时， 管理 层负责 评估 华富 恒富 18 个月 定 期开 放债
券基金的持续经营能 力， 披露与持续经营相关 的事 项（如适用 ） ，
并运用 持续 经营 假设 ， 除 非基金 进行 清算 、 终止 运 营或别 无其 他现
实的选 择。 
治理层 负责 监督 华富 恒富 18 个月 定期开 放债 券基金的 财 务报 告过
程。 
注册会 计师 对财 务报 表审 计的
责任 
我 们的目 标是 对财务 报表整 体是 否不存 在由 于舞弊或 错误 导致的
重大错 报获 取合 理保 证 ， 并出具 包含 审计 意见 的审 计报告 。 合理 保
证是高 水平 的保 证， 但并 不 能保证 按照 审计 准则 执行 的审计 在某 一
重 大 错报 存在 时总 能发 现。 错报 可能 由于 舞弊 或错误 导 致， 如 果合
理 预期 错报 单独 或汇 总起来 可能 影响 财务 报表 使用者 依据 财务 报
表作出 的经 济决 策， 则通 常认为 错报 是重 大的 。 
在 按 照审 计准 则执 行审 计工 作 的过 程中， 我们 运用职 业 判断， 并保
持职业 怀疑 。同 时， 我们 也执行 以下 工作 ： 
(一) 识别和评估由于 舞弊 或错误导致的财务报 表重 大错报风险，
设计和 实施 审计 程序 以应 对这些 风险 ， 并获 取充 分 、 适当的 审计 证
据， 作 为发 表审 计意 见的 基础。 由于 舞弊 可能 涉及 串通、 伪造、 故
意 遗 漏、 虚 假陈 述或 凌驾于 内 部控 制之 上， 未 能发现 由于 舞弊 导致
的重大 错报 的风 险高 于未 能发现 由于 错误 导致 的重 大错报 的风 险 。 
(二) 了解与审计相关 的内 部控制，以设计恰当 的审 计程序，但目
的并非 对内 部控 制的 有效 性发表 意见 。 
(三) 评价管理层选用 会计 政策的恰当性和作出 会计 估计及相关披
露的合 理性 。 
(四) 对管理层使用持 续经 营假设的恰当性得出 结论 。同时，根据
获 取 的审 计证 据， 就可 能导致 对 华富 恒富 18 个月 定期 开 放债券 基
金 持续 经营 能力 产生 重大疑 虑的 事项 或情 况是 否存在 重大 不确 定
性 得 出结 论。 如 果我 们得出 结 论认 为存 在重 大不 确定 性， 审计 准则华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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要 求我 们在 审计 报告 中提请 报表 使用 者注 意财 务报表 中的 相关 披
露； 如 果披露 不充 分， 我 们应当 发表 非无 保留 意见 。 我们 的结论 基
于截至 审计 报告 日可 获得 的信息 。 然而 ， 未来 的事 项 或情况 可能 导
致 华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 基金 不 能持 续经营 。 
(五) 评价 财务 报表 的总 体 列报、 结构和 内容 （ 包括 披露） ， 并评 价
财务报 表是 否公 允反 映相 关交易 和事 项。 
我们与 治理 层就 基金 的审 计范围 、 时 间安 排和 重大 审 计发现 等事 项
进行沟 通， 包括 沟通 我们 在 审计中 识别 出的 值得 关注 的内部 控制 缺
陷。 
会计师 事务 所的 名称 天健会 计师 事务 所（ 特殊 普通合 伙） 
注册会 计师 的姓 名 曹小勤


林晶 
会计师 事务 所的地 址 浙 江 省杭 州市 钱江路 1366 号 华 润大厦 B 座 31 层 
审计报 告日 期 2018 年3 月 26 日 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§7 年度财 务报表（转型后） 
 
7.1 资 产负 债表（ 转型 后 ） 
会计主 体： 华 富恒富 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 
报告截 止日 ： 2017 年12 月31 日 
单位： 人民 币元 
资 产 附注号 
本期末 
2017 年12 月31 日 
资 产：


 
银行存 款 7.4.7.1 805,739.12 
结算备 付金


6,272,261.77 
存出保 证金


8,395.29 
交易性 金融 资产 7.4.7.2 446,068,956.90 
其中： 股票 投资


- 









基金 投资


- 
债券投 资


446,068,956.90 
资产支 持证 券投 资


- 
贵金属 投资


- 
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - 
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - 
应收证 券清 算款


- 
应收利 息 7.4.7.5 9,037,547.60 
应收股 利


- 
应收申 购款


- 
递延所 得税 资产


- 
其他资 产 7.4.7.6 - 
资产总 计


462,192,900.68 
负债和所有者权益 附注号 
本期末 
2017 年12 月31 日 
负 债：


 
短期借 款


- 
交易性 金融 负债


- 
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - 
卖出回 购金 融资 产款


145,999,701.75 
应付证 券清 算款


- 
应付赎 回款


- 
应付管 理人 报酬


159,621.70 
应付托 管费


26,603.63 
应付销 售服 务费


5,773.11 
应付交 易费 用 7.4.7.7 3,195.75 
应交税 费


- 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 35 页 共 109 页


 
应付利 息


163,352.84 
应付利 润


- 
递延所 得税 负债


- 
其他负 债 7.4.7.8 380,000.00 
负债合 计


146,738,248.78 
所有者权益：


 
实收基 金 7.4.7.9 250,194,480.27 
未分配 利润 7.4.7.10 65,260,171.63 
所有者 权益 合计


315,454,651.90 
负债和 所有 者权 益总 计


462,192,900.68 
注： 1. 华富 恒富 分级 债券 型证券 投资 基金 从2017 年 11 月 22 日转 型为 华富 恒富18 个月 定期 开放
债券型 证券 投资 基金 。 
2. 本基 金合 同于2017 年11 月22 日 生效 ， 报告 期为2017 年11 月22 日至2017 年12 月31 日， 无
上年度 可比 期间 。



3. 报告 截止 日2017 年12 月31 日, A 类基 金份 额净值 1.0036 元、B 类基 金份额 净值 1.0022 元，
基金份额总额 314,350,146.00 份，A 类基 金份额总 额 297,400,232.55 份、B 类基金份额总额
16,949,913.45 份。 
 
7.2 利 润表 
会计主 体： 华 富恒富 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 
本报告 期：2017 年11 月22 日( 基 金合 同生 效日)至2017 年12 月 31 日 
单位： 人民 币元 
项 目 附注号 
本期 
2017 年11 月 22 日(基金合同生效日)至
2017 年 12 月 31 日 
一、收入


1,281,650.37



1.利息 收入


1,731,764.47



其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 15,954.63



债券利 息收 入


1,715,809.84



资产支 持证 券利 息收 入


- 
买入返 售金 融资 产收 入


- 
其他利 息收 入


- 
2.投 资收 益（ 损失 以“- ” 填列）


-45,788.20



其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - 
基金投 资收 益


- 
债券投 资收 益 7.4.7.13 -45,788.20



资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - 
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - 
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 36 页 共 109 页


 
股利收 益 7.4.7.16 - 
3.公允价 值变 动收益 （损 失以“- ”号
填列） 
7.4.7.17 -404,325.90



4. 汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）


- 
5.其 他收 入（ 损失 以“- ”号 填 列） 7.4.7.18 - 
减： 二、费用


743,833.60



1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 184,978.59



2．托 管费 7.4.10.2.2 31,490.82



3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 7,511.40



4．交易 费用 7.4.7.19 1,458.69



5． 利息 支出


475,650.01



其中： 卖出 回购 金融 资产 支出


475,650.01



6． 其他 费用 7.4.7.20 42,744.09



三、 利润总额 （亏损总 额 以 “-”号 填
列） 
 537,816.77



减：所 得税 费用


- 
四、净利润（净亏损 以“- ”号填列）


537,816.77



注： 1. 华富 恒富 分级 债券 型证券 投资 基金 从2017 年 11 月 22 日转 型为 华富 恒富18 个月 定期 开放
债券型 证券 投资 基金 。 
2. 本基 金合 同于2017 年11 月22 日 生效 ， 报告 期为2017 年11 月22 日至2017 年12 月31 日， 无
上年度 可比 期间 。 
 
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表 
会计主 体： 华 富恒富 18 个 月定期 开放 债券 型证 券投 资基金 
本报告 期：2017 年11 月22 日( 基 金合 同生 效日)至2017 年12 月 31 日 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年11 月 22 日( 基金合同生效日)至 2017 年 12 月 31 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一 、期
初所
有者
权益
（基
金净
值） 
134,519,440.86 33,975,632.11 168,495,072.97 
二、本
期经
- 537,816.77 537,816.77 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 37 页 共 109 页


 
营活
动产
生的
基金
净值
变动
数（ 本
期利
润） 
三 、本
期基
金份
额交
易产
生的
基金
净值
变动
数 
（净
值减
少以
“-”
号填
列） 
115,675,039.41 30,746,722.75 146,421,762.16 
其中：
1. 基
金申
购款 
127,993,526.08 34,005,473.12 161,998,999.20 
.基金
赎回
款（ 以
“-”
号填
列） 
-12,318,486.67 -3,258,750.37 -15,577,237.04 
四 、本
期向
基金
份额
持有
人分
配利
润产
生的
- - - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 38 页 共 109 页


 
基金
净值
变动
（净
值减
少以
“-”
号填
列） 
五 、期
末所
有者
权益
（基
金净
值） 
250,194,480.27 65,260,171.63 315,454,651.90 
注： 1. 华富 恒富 分级 债券 型证券 投资 基金 从2017 年 11 月 22 日转 型为 华富 恒富18 个月 定期 开放
债券型 证券 投资 基金 。 
2. 本基 金合 同于2017 年11 月22 日 生效 ， 报告 期为2017 年11 月22 日至2017 年12 月31 日， 无
上年度 可比 期间 。 
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责人 签署 ： 
______ 章 宏韬______














______ 余海春______














____ 陈 大毅____ 
基金管 理人 负责 人














主管 会计 工作 负责 人














会计 机构 负责 人 
 
7.4 报表 附注 
 
7.4.1 基 金基 本情况 
华富恒 富分 级债 券型 证券 投资基 金从2017 年 11 月 22 日转 型为 华富 恒富 18 个月定 期开 放债
券型证券投资 基金。华 富 恒富分级债券 型证券投 资 基金（以下简 称本基金 或 基金）经中 国证券监
督管理 委员 会 （ 以下 简称 中国证 监会 ） （ 证监 许可[2013]1593 号） 核准， 基金 合同 于2014 年3 月
19 日 生效 。 本 基金 为契 约 型开放 式， 存续 期限 不定 。 设立 时募 集资 金到 位情 况经天 健会 计师 事务
所（特 殊普 通合 伙） 审 验，并出 具 《验 资报 告》 （ 天健 验 （2014 ）6-10 号） 。 有关基 金设 立文 件已
按规定向中国 证监会备 案 。本基金的管 理人和基 金 份额登记机构 为华富基 金 管理有限公 司，基金
托管人 为中 国工 商银 行股 份有限 公司 。 
根据《华富恒 富分级债 券 型证券投资基 金基金合 同 》的规定，本 基金投资 于 具有良好流动 性华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 39 页 共 109 页


 
的金融工具， 主要投资 于 固定收益类品 种，国债 、 央行票据、金 融债、地 方 政府债、企 业债、公
司债、 短期 融资 券、 资产 支持证 券、 可转 换债券 （含 分 离交 易可 转债 ） 、 回 购、 银 行定 期存 款、 中
期票据、中小 企业私募 债 券等固定收益 类金融工 具 以及法律法规 或中国证 监 会允许基金 投资的其
他固定 收益 类金 融工 具（ 但须符 合中 国证 监会 的规 定） 。 
 
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础 
本基金 财务 报表 以持 续经 营为编 制基 础。 
 
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明 
本财务报表符 合企业会 计 准则的要求， 同时参照 中 国证券投资基 金业协会 颁 布的《证券投 资
基金会计核算 业务指引 》 和中国证监会 允许的基 金 行业实务操作 ，真实、 完 整地反映了 基金的财
务状况 、经 营成 果和 净值 变动等 有关 信息 。 
 
7.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明 
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。 
7.4.4.1 会计 年度 
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 会计 报表 的实 际编 制期间 为 2017
年11 月 22 日至 2017 年12 月31 日。 
7.4.4.2 记 账本 位币 
本基金 以人 民币 为记 账本 位币； 记账 本位 币单 位为 元。 
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类 
(1) 金融资 产在初始 确认 时划分为以下 四类：以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
资产、 持有 至到 期投 资、 贷款和 应收 款项 、可 供出 售金融 资产 。 
金融资产的分 类取决于 本 基金对金融资 产的持有 意 图和持有能力 。本基金 目 前持有的股票 投
资、债券投资 和衍生工 具 （主要为权证 投资）划 分 为以公允价值 计量且其 变 动计入当期 损益的金
融资产，其他 金融资产 划 分为贷款和应 收款项， 暂 无金融资产划 分为可供 出 售金融资产 或持有至
到期投 资。 
(2) 金融负 债在初始 确认 时划分为以下 两类：以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
负债（包括交 易性金融 负 债和在初始确 认时指定 为 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损 益的金融
负债） 、其 他金 融负 债。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 40 页 共 109 页


 
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认 
本基金成为金 融工具合 同 的一方时，确 认一项金 融 资产或金融负 债。初始 确 认金融资产或 金
融负债时，按 照公允价 值 计量；对于以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融资产 和金融负
债，相关交易 费用直接 计 入当期损益； 对于其他 类 别的金融资产 或金融负 债 ，相关交易 费用计入
初始确 认金 额。 
本基金按照公 允价值对 金 融资产进行后 续计量， 且 不扣除将来处 置该金融 资 产时可能发生 的
交易费用，但 下列情况 除 外：(1) 持 有至到期 投资 以及贷款和应 收款项采 用 实际利率法， 按摊余
成本计量；(2) 在活 跃市 场中没有报价 且其公允 价 值不能可靠计 量的权益 工 具投资，以及 与该权
益工具 挂钩 并须 通过 交付 该权益 工具 结算 的衍 生金 融资产 ，按 照成 本计 量。 
本基金采用实 际利率法 ， 按摊余成本对 金融负债 进 行后续计量， 但下列情 况 除外：(1) 以公
允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融负债， 按 照公允价值计 量，且不 扣 除将来结清 金融负债
时可能发生的 交易费用 ；(2) 与在活跃 市场中没 有报 价、公允价值 不能可靠 计 量的权益工具 挂钩
并须通过交付 该权益工 具 结算的衍生金 融负债， 按 照成本计量；(3) 不 属于 指定为以公允 价值计
量且其变动计 入当期损 益 的金融负债的 财务担保 合 同，或没有指 定为以公 允 价值计量且 其变动计
入当期损益并 将以低于 市 场利率贷款的 贷款承诺 ， 在初始确认后 按照下列 两 项金额之中 的较高者
进 行 后续 计量：1) 按照 《企 业 会计 准则第 13 号——或 有 事项》 确定 的金 额；2) 初 始确 认金 额扣
除 按 照《 企业 会计 准则第14 号—— 收 入》 的原 则确定 的 累积 摊销 额后 的余 额。 
金融资产或金 融负债公 允 价值变动形成 的利得或 损 失，除与套期 保值有关 外 ，按照如下方 法
处理：(1) 以公允价 值计 量且其变动计 入当期损 益 的金融资产或 金融负债 公 允价值变动形 成的利
得 或 损失， 计入 公允 价值变 动 收益； 在资 产持 有期间 所 取得 的利 息或 现金 股利 ， 确 认为 投资 收益 ；
处置时，将实 际收到的 金 额与初始入账 金额之间 的 差额确认为投 资收益， 同 时调整公允 价值变动
收益。(2) 可供出售 金融 资产的公允价 值变动计 入 其他综合收益 ；持有期 间 按实际利率法 计算的
利息，计入投 资收益； 可 供出售权益工 具投资的 现 金股利，于被 投资单位 宣 告发放股利 时计入投
资收益；处置 时，将实 际 收到的金额与 账面价值 扣 除原直接计入 其他综合 收 益的公允价 值变动累
计额之 后的 差额 确认 为投 资收益 。 
当收取某项金 融资产现 金 流量的合同权 利已终止 或 该金融资产所 有权上几 乎 所有的风险和 报
酬已转移时， 终止确认 该 金融资产；当 金融负债 的 现时义务全部 或部分解 除 时，相应终 止确认该
金融负 债或 其一 部分 。 
7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估值 原则 
(1) 估值 原则 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 41 页 共 109 页


 
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生金融工 具 ，采用在当前 情况下适 用 并且有足够可 利
用数据和其他 信息支持 的 估值技术确定 相关金融 资 产和金融负债 的公允价 值 。公司将估 值技术使
用的输 入值 分以 下层 级， 并依次 使用 ： 
1) 第 一层 次输 入值 是在 计 量日能 够取 得的 相同 资产 或负债 在活 跃市 场上 未经 调整的 报价 ； 
2) 第二层次输入值是除第 一层次输入值外相关资产 或负债直接或间接可观察 的输入值，包
括：活跃市场 中类似资 产 或负债的报价 ；非活跃 市 场中相同或类 似资产或 负 债的报价； 除报价以
外的其他可观 察输入值 ， 如在正常报价 间隔期间 可 观察的利率和 收益率曲 线 等；市场验 证的输入
值等； 
3) 第 三层 次输 入值 是相 关 资产或 负债 的不 可观 察输 入值， 包括 不能 直接 观察 或 无法由 可观 察
市场数据验证 的利率、 股 票波动率、企 业合并中 承 担的弃置义务 的未来现 金 流量、使用 自身数据
做出的 财务 预测 等。 
(2) 估值 方法 及关 键假 设 
1) 根据《中 国证监会 关于 证券投资基金 估值业务 的 指导意见 》 （中 国证券监 督 管理委员会 公
告〔2017〕13 号） 规定 ， 在下列 情况 下本 基金 采用 的估值 方法 及关 键假 设如 下： 
① 对存 在活 跃市 场且 能够获 取 相同 资产 或负 债报 价的 投 资品 种， 在估 值日 有报 价 的， 除会 计
准则规定的例 外情况外 ， 将该报价不加 调整地应 用 于该资产或负 债的公允 价 值计量。估 值日无报
价且最 近交 易日 后未 发生 影响公 允价 值计 量的 重大 事件的 ， 采 用最 近交 易日 的 报价确 定公 允价 值。
有充足证据表 明估值日 或 最近交易日的 报价不能 真 实反映公允价 值的，对 报 价进行调整 ，确定公
允价值 。 
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术 中考 虑不 同特 征因 素的影 响。 
② 对不 存在 活跃 市场 的投资 品 种， 采用 在当 前情 况下适 用 并且 有足 够可 利用 数据 和 其他 信息
支持的估值技 术确定公 允 价值。采用估 值技术确 定 公允价值时， 优先使用 可 观察输入值 ，只有在
无法取 得相 关资 产或 负债 可观察 输入 值或 取得 不切 实可行 的情 况下 ， 才 可以 使 用不可 观察 输入 值 。 
③ 如经 济环 境发 生重 大变化 或 证券 发行 人发 生影 响证 券 价格 的重 大事 件， 使潜在 估 值调 整对
前一估 值日 的基 金资 产净 值的影 响 在0.25%以 上的 ，对估 值进 行调 整并 确定 公允价 值。 
2) 对 于发 行时 明确 一定 期 限限售 期的 股票 （包 括但 不限于 非公 开发 行股 票、 首次公 开发 行股
票时公司股东 公开发售 股 份、通过大宗 交易取得 的 带限售期的股 票等，不 包 括停牌、新 发行未上
市、 回购 交易 中的 质押 券 等流通 受限 股票 ） ， 根 据中 国证券 投资基 金业 协会 《关 于 发布 《 证券 投资
基金投 资流 通受 限股 票估 值指引 （试 行） 》的 通知》 （中基 协发 〔2017〕6 号） ， 估 值处 理如 下： 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 42 页 共 109 页


 
① 流通 受限 股票 按以 下公式 确 定估 值日 该流 通受 限股 票 的价 值：FV=S×(1-LoMD) 
其 中：FV ： 估值 日该 流通 受限股 票的 价值 ；S ： 估 值 日在证 券交 易所 上市 交易 的同一 股票 的公
允价值 ；LoMD： 该流 通受 限股票 剩余 限售 期对 应的 流动性 折扣 。 
② 引 入看 跌期 权计 算该 流 通受限 股票 对应 的流 动性 折扣。LoMD=P/S ，P 是 估值日 看 跌期 权的
价值。 
③ 证券投资基金持有的流 通受限股票在估值日按平 均价格亚式期权模型确定 估值日看跌期
权的价 值。 
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销 
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金依 法 有权抵销债权 债
务且交 易双 方准 备按 净额 结算时 ，金 融资 产与 金融 负债按 抵销 后的 净额 在资 产负债 表列 示。 
7.4.4.7 实收 基金 
实收基金为对 外发行的 基 金份额所募集 的总金额 在 扣除损益平准 金分摊部 分 后的余额。由 于
申购和赎回引 起的实收 基 金变动分别于 基金申购 确 认日及基金赎 回确认日 认 列。上述申 购和赎回
分别包 括基 金转 换所 引起 的转入 基金 的实 收基 金增 加和转 出基 金的 实收 基金 减少。 
7.4.4.8 损 益平 准金 
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申 购或 赎回 基金 份额 时， 申 购或 赎回 款项 中包 含 的按累 计未 实现 利得/(损失)占基 金净 值比 例
计算的金额。 损益平准 金 于基金申购确 认日或基 金 赎回确认日认 列，并于 期 末全额转入 未分配利
润/（ 累计 亏损） 。 
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量 
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率计算的利 息扣除在 适 用情况下由 债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。 
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 处置时其 公 允价值与初始 确认金额 之 间的差额确认 为投资收 益 ，其中包括 从公允价
值变动 损益 结转 的公 允价 值累计 变动 额。 
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 按
直线法 近似 计算 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.4.10 费 用的 确认和 计量 
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认； 
卖出回购金融 资产支出 ， 按卖出回购金 融资产的 摊 余成本及实际 利率（当 实 际利率与合同 利
率差异 较小 时， 也可 以用 合同利 率） 在回 购期 内逐 日计提 ；



其他费用系根 据有关法 规 及相应协议规 定，按实 际 支出金额，列 入当期基 金 费用。如果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 三位的 ，则 采用 待摊 或预 提的方 法。 
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策 
每一基 金份 额享 有同 等分 配权。 本基 金收 益以 现金 形式及 红利 再投 资形 式分 配。 期 末可 供分
配利润指期末 资产负债 表 中未分配利润 与未分配 利 润中已实现收 益的孰低 数 。经宣告的 拟分配基
金收益 于分 红除 权日 从持 有人权 益转 出。 
7.4.4.12 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计 
无。 
 
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正 的 说明 
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明 
本报告 期本 基金 会计 政策 无变更 。 
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明 
本报告 期本 基金 会计 估计 无变更 。 
7.4.5.3 差 错更 正的说 明 
本报告 期本 基金 无重 大会 计差错 。 
7.4.6 税项 
根据财 政部 、 国 家税务 总 局 《关 于企 业所 得税若 干 优惠政 策的 通知 》 （财 税 〔2008〕1号 ）、《 关
于实施上市公 司股息红 利 差别化个人所 得税政策 有 关问题的通知》 （财税〔2012〕85 号） 、 《关于
上市公 司股 息红 利差 别化 个人所 得税 政策 有关 问题 的通知 》 （ 财税 〔2015〕101 号） 、 《关 于全 面推
开营业税改征 增值税试 点 的通知》 （财税 〔2016 〕36 号） 、 《关于进 一步明确 全面推开营 改增试点
金融业有关政 策的通知》 （ 财税〔2016 〕46 号） 、 《关 于金融机构同 业往来等 增 值税补充政 策的通
知 》 （财 税〔2016〕70 号 ）及其 他相 关税 务法 规和 实务操 作， 主要 税项 列示 如下： 
(一) 证券 投资 基金 管理 人 运用基 金买 卖股 票、 债券 的转让 收入 免征 增值 税， 对金融 同业 往来
利息收 入亦 免征 增值 税。 
(二) 对基 金买 卖股 票、 债 券的差 价收 入， 暂免 征收 企业所 得税 ； 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 44 页 共 109 页


 
(三) 证券 投资 基金 从公 开 发行和 转让 市场 取得 的上 市公司 股票 ， 持 股期 限在1 个月 以内 （含
1 个月） 的， 其股 息红 利 所得全 额计 入应 纳税 所得 额；持 股期 限在 1 个月 以上 至 1 年（含 1 年）
的， 暂减 按50% 计 入应 纳税 所得额 ； 持股 期限 超过1 年 的， 暂减按 25% 计 入应 纳税 所 得额。 上述 所
得 统 一适用 20% 的税 率计 征个人 所得 税。 
对基金取得的 股票的股 息 、红利收入以 及企业债 券 的利息收入， 由上市公 司 和发行债券的 企
业在向 基金 支付 上述 收入 时代扣 代 缴20% 的个 人所 得税。 
 
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明 
7.4.7.1 银行 存款 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
活期存 款 805,739.12 
定期存 款 - 
其 中 ：存 款期限 1-3 个月 - 
其他存 款 - 
合计： 805,739.12 
注：其他存款 所列金额 为 基金投资于有 存款期限 、 但根据协议可 提前支取 且 没有利息损 失的银行
存款。 
7.4.7.2 交 易性 金融资 产 
 单 位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
成本 公允价 值 估值增 值 
股票 - - - 
贵金属投资- 金交所
黄金合 约 
- - - 
债券 
交易所 市场 252,630,526.92 250,785,956.90 -1,844,570.02 
银行间 市场 197,958,498.90 195,283,000.00 -2,675,498.90 
合计 450,589,025.82 446,068,956.90 -4,520,068.92 
资产支 持证 券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 
合计 450,589,025.82 446,068,956.90 -4,520,068.92 




7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 衍生 金融 资产/ 负债。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 45 页 共 109 页


 
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产 
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末无 买入 返售 金融 资产。 
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 买断 式逆 回购 交易中 取得 的债 券。 
7.4.7.5 应收 利息 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
应收活 期存 款利 息 89.99 
应收定 期存 款利 息 - 
应收其 他存 款利 息 - 
应收结 算备 付金 利息 3,104.75 
应收债 券利 息 9,034,348.68 
应收买 入返 售证 券利 息 - 
应收申 购款 利息 - 
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - 
其他 4.18 
合计 9,037,547.60 
注：本 表列 示的 “其 他” 为应收 结算 保证 金利 息。 
7.4.7.6 其他 资产 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 其他 资产 。 
7.4.7.7 应 付交 易费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
交易所 市场 应付 交易 费用 - 
银行间 市场 应付 交易 费用 3,195.75 
合计 3,195.75 




7.4.7.8 其他 负债 















单位 ：人 民币 元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
应付券 商交 易单 元保 证金 - 
应付赎 回费 - 
预提审 计费 60,000.00 
预提信 息披 露费 320,000.00 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 46 页 共 109 页


 
合计 380,000.00 




7.4.7.9 实收 基金 
金额单 位： 人民 币元 
华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 A 
项目 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
基金合 同生 效日 150,965,124.86 119,453,971.94 
本期申 购 161,751,990.34 127,992,649.29 
本期赎 回( 以"-" 号填列) -15,316,882.65 -12,119,788.75 
- 基金 拆分/份额 折算 前 - - 
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份额 - - 
本期申 购 - - 
本期赎 回( 以"-" 号填列) - - 
本期末 297,400,232.55 235,326,832.48 
金额单 位： 人民 币元 
华富恒 富 18 个月 定期 开放债 券 C 
项目 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
基金合 同生 效日 17,175,451.82 15,065,468.92 
本期申 购 999.60 876.79 
本期赎 回( 以"-" 号填列) -226,537.97 -198,697.92 
- 基金 拆分/份额 折算 前 - - 
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份额 - - 
本期申 购 - - 
本期赎 回( 以"-" 号填列) - - 
本期末 16,949,913.45 14,867,647.79 




7.4.7.10 未 分配 利润 
金额单 位： 人民 币元 
华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 A 
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 
基金
合同
生效
36,711,552.60 -4,867,010.58 31,844,542.02 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 47 页 共 109 页


 
日 
本期
利润 
892,836.51 -370,834.32 522,002.19 
本期
基金
份额
交易
产生
的变
动数 
35,708,478.13 -4,933,919.26 30,774,558.87 
其
中：
基金
申购
款 
 39,445,821.90


-5,440,471.99 34,005,349.91 
金赎
回款 
-3,737,343.77 506,552.73 -3,230,791.04 
本期
已分
配利
润 



 
本期
末 
73,312,867.24 -10,171,764.16 63,141,103.08 
金额单 位： 人民 币元 
华富恒 富18 个月 定期 开放债 券 C 
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 
基金合
同生效
日 
2,454,197.99 -323,107.90 2,131,090.09 
本期利
润 
49,306.16 -33,491.58 15,814.58 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 48 页 共 109 页


 
本期基
金份额
交易产
生的变
动数 
-32,350.17 4,514.05 -27,836.12 
其中： 基
金申购
款 
143.38 -20.17 123.21 
基
金赎回
款 
-32,493.55 4,534.22 -27,959.33 
本期已
分配利
润 



 
本期末 2,471,153.98 -352,085.43 2,119,068.55 




7.4.7.11 存 款利 息收入 
项目 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年
12 月 31 日 
活期存 款利 息收 入 2,952.72 
定期存 款利 息收 入 - 
其他存 款利 息收 入 - 
结算备 付金 利息 收入 9,686.84 
其他 3,315.07 
合计 15,954.63 
注：其 他所 列本 期金 额包 括结算 保证 金利 息收 入 15.11 元 、申 购款 停留 管理 公司清 算账 户产 生的
申 购 款利 息收入 3,299.96 元。 
7.4.7.12 股 票投 资收益 
7.4.7.12.1 股 票投 资收益—— 买卖股 票差 价收入 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无股 票投 资收益 。 
7.4.7.13 债 券投 资收益 
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017年11月22日至2017年12 月31 日 
债券投 资收 益—— 买卖 债券 （ 、 债 转股 及债
券到期 兑付 ）差 价收 入 
-45,788.20 
债券投 资收 益—— 赎回 差价 收入 - 
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 49 页 共 109 页


 
合计 -45,788.20 




7.4.7.13.2 债 券投 资收益—— 买卖债券 差 价收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017年11月22日至2017年12 月31 日 
卖出债 券 （、 债转 股及 债 券到期 兑付 ） 成交
总额 
14,309,473.19 
减：卖 出债 券（ 、债转 股及 债 券到 期兑 付）
成本总 额 
13,899,605.46 
减：应 收利 息总 额 455,655.93 
买卖债 券差 价收 入 -45,788.20 




 
7.4.7.13.3 资 产支 持证券 投资 收益 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无资 产支 持证券 投资 收 益。 
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益


 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无贵 金属 投资收 益。 
7.4.7.15 衍 生工 具收益 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 衍生 工具 收益。 
7.4.7.16 股利 收益 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 股利 收益 。 
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益 
单位： 人民 币元 
项目名 称 
本期 
2017 年11 月22 日( 基 金合同 生 效日)至2017
年 12 月 31 日 
1.交 易性 金融 资产 -404,325.90 
——股票 投资 - 
——债券 投资 -404,325.90 
——资产 支持 证券 投资 - 
——贵金 属投 资 - 
——其他 - 
2.衍生 工具 - 
——权证 投资 - 




3.其他 - 
合计 -404,325.90 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 50 页 共 109 页


 




7.4.7.18 其他 收入 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 其他 收入 。 
7.4.7.19 交易 费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017
年 12 月 31 日 
交易所 市场 交易 费用 
658.69 
银行间 市场 交易 费用 800.00 
合计 1,458.69 




7.4.7.20 其他 费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年11 月22 日(基金 合同 生 效日) 至2017
年 12 月 31 日 
审计费 用 6,576.50 
信息披 露费 35,069.25 
银行汇 划费 用 1,098.34 
合计 42,744.09 




 
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明 
7.4.8.1 或有 事项 
无。 
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项 
税收政 策变 动的 非调 整事 项 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 《关 于全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 的通 知》 （ 财税 〔2016〕36
号） 、 《 关于 明确 金融 房地产 开 发 教育 辅助 服务 等增值 税 政策 的通 知》 （财 税 〔2016〕140 号） 、 《关
于资管产品增 值税有关 问 题的通知》 （财 税〔2017〕56 号） 、 《关于 租入固定 资 产进项税额 抵扣等
增值税 政策 的通 知》 （财 税 〔2017 〕90 号） 等相 关 法规 ， 自 2018 年1 月1 日起， 资 管产 品管 理人
运营资 管产 品过 程中 发生 的增值 税应 税行 为， 暂适 用 简易计 税方 法， 按照3%的征 收 率缴 纳增 值税。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 51 页 共 109 页


 
除上述 事项 外， 截至 本报 告批准 报出 日， 无重 大资 产负债 表日 后事 项中 的非 调整事 项。 
 
7.4.9 关 联方 关系 
关联方 名称 与本基 金的 关系 
华富基 金管 理有 限公 司 基金发 起人 、管 理人 、注 册登记 人、 销售 机构 
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、代 销机 构 
华安证 券股 份有 限公 司（ “华安 证券 ”） 基金管 理人 的股 东、代 销机 构 




 
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易 
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易 
7.4.10.1.1 债 券交 易 



金 额单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
回购成 交金 额 
占当期 回购 债券 
成交总 额的 比例 
华安证 券 13,805,251.51 11.23% 




7.4.10.1.2 债 券回 购交易 
金额单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
成交金 额 
占当期 债券 
成交总 额的 比例 
华安证 券 1,178,500,000.00 100.00% 




7.4.10.1.3 应 支付 关联方 的佣 金 
金额单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2017年11月22日(基金 合同生 效 日)至2017 年12 月31 日 
当期佣 金 
占当期 佣金 总
量的比 例 
期末应 付佣 金余 额 
占期末 应付 佣金
总额的 比例 
华安证 券 - - - - 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 52 页 共 109 页


 
7.4.10.2 关 联方 报酬 
7.4.10.2.1 基 金管 理费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
当期发生的基金应支付
的管理 费 
184,978.59 
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费 
6,783.56 
注：基 金管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.60%年 费率费 每日 计提 ，按 月支 付。计 算方 法 H ＝E×
年管理 费率÷当年 天数 （H 为 每日 应计 提的 基金 管理费 ，E 为前 一日 基金 资产 净值） 。 
7.4.10.2.2 基 金托 管费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
当期发生的基金应支付
的托管 费 
31,490.82 
注 ： 基 金托 管费 按前 一日基 金 资产 净值的 0.1%年费率 每 日计 提， 按 月支 付。 计 算 方法 H ＝E× 年托
管费率÷当年 天数 （H 为每 日 应计 提的 基金 托管 费，E 为前 一日 基金 资产 净值 ） 。 
7.4.10.2.3 销 售服 务费 
单位： 人民 币元 
获得销 售服 务费 的 
各关联 方名 称 
本期 
2017 年 11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 
华富恒 富18 个 月定
期 开 放债券 A 
华富恒 富 18 个月 定
期 开 放债券 C 
合计 
华富基 金管 理有 限公 司 - - - 
中国工 商银 行股 份有 限
公司 
- 1,807.11 
 
1,807.11 
 
华安证 券股 份有 限公 司 - - - 
合计 
- 1,807.11 
 
1,807.11 
 
注：本 基金 A 类 基金 份额 不收取 销售 服务 费；C 类 基金份 额的 销售 服务 费按 前一日 C 类基 金资 产
净 值的 0.40%年 费率 每日 计提， 逐日 累计 至每 个月 月末， 按月 支付 。计 算公 式 H = E ×年销 售服
务费率÷ 当年天 数（H 为 C 类 基金 份额 每日 应计提 的 基金 销售 服务 费，E 为 C 类 基金 份额 前一
日基金 资产 净值 ） 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 53 页 共 109 页


 
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券( 含 回购)交易 。 
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况 
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况 
注：本 报告 期内 和上 年度 可比期 间本 基金 管理 人没 有运用 固有 资金 投资 本基 金。 
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 基金 管理 人之 外的其 他关 联方 没有 投资 本基金 。 
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入 



单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2017 年11 月 22 日( 基金 合同生 效日)至2017 年 12 月 31 日 
期末余 额 当期利 息收 入 
中国工 商银 行股 份有 限
公司 
805,739.12 2,952.72 
注：本 表仅 列示 活期 存款 余额及 产生 利息 。 
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况 
注：本 基金 在本 报告 期内 和上年 度可 比期 间未 参与 关联方 承销 证券 。 
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明 
无。 
 
7.4.11 利 润分 配情况 
注：本 基金 本报 告期 内未 进行利 润分 配。 
7.4.12 期 末（2017 年 12 月31 日） 本基金 持有 的流通 受限 证券 
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券 
注：本 基金 没有 因认 购新 发/增发 证券 而于 本报 告期末 持 有的 流通 受限 证券 。 
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票 
注：本 基金 本期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 54 页 共 109 页


 
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券 
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购 
截至本报告期 末，基金 从 事银行间市场 债券正回 购 交易形成的卖 出回购证 券 款余额为人民 币
65,500,000.00 元， 是以 下债券 作为 质押 ： 
金额单 位： 人民 币元 
债券代 码 债券名 称 回购到 期
日 
期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额 
111710633 17 兴业 银
行CD633 
2018 年1
月3 日 
97.50 50,000,000 48,750,000.00 
111795443 17 广州 农
村商业 银
行 
2018 年1
月3 日 
95.37 20,000,000 19,074,000.00 
合计





70,000,000 67,824,000.00 
- 
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购 
截至本报告期 末，基金 从 事证券交易所 债券正回 购 交易形成的卖 出回购证 券 款余额为人民 币
80,500,000.00 元 ，于 2018 年1 月3 日到 期。 该类 交 易要求 本基 金在 回购 期内 持有的 证券 交 易所
交易的债券和/ 或在 新质押 式回购下转入质押 库的债 券，按证券交易所 规定的 比例折算为标准 券
后，不 低于 债券 回购 交易 的余额 。 
 
7.4.13 金 融工 具风险 及管 理 
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构 
本基金在日常 经营活动 中 面临的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基金 管
理人已建立董 事会领导 下 的架构清晰、 控制有效 、 系统全面、切 实可行的 风 险控制体系 ，并设定
适当的 风险 限额 及内 部控 制流程 ，通 过可 靠的 管理 及信息 系统 持续 监控 上述 各类风 险。 
董事会下设风 险管理委 员 会，负责对公 司风险管 理 制度进行审查 并提供咨 询 和建议。总经 理
下设投资决策 委员会和 风 险控制委员会 ，负责对 公 司经营及基金 运作中的 风 险进行研究 、评估和
监控。公司设 督察长， 组 织、指导公司 监察稽核 工 作，监督检查 基金及公 司 运作的合法 合规情况
和公司的内部 风险控制 情 况。公司设有 独立的监 察 稽核部门，监 察稽核部 有 权对公司各 部门内部
风险控制制度 的建立和 落 实情况进行检 查，对公 司 的内部风险控 制制度的 合 理性、有效 性进行分
析，提 出改 进意 见， 上报 总经理 ，通 报督 察长 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 55 页 共 109 页


 
7.4.13.2 信用 风险 
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、 拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金投 资于一家 公 司发行的证 券市值不
超过基金资产 净值的 10% ，且本基金与 由本基金 管 理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的
证券不 得超 过该 证券 的10% 。 
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违约风险 发生的可 能 性很小；基金 在进行银 行 间同业市场交 易前均对 交 易对手进行 信用评估
以控制 相应 的信 用风 险。 
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资 
单位： 人民 币元 
短期信用 评级 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
A-1 39,976,000.00 - 
A-1 以下 0.00 - 
未评级 20,069,000.00 - 
合计 
60,045,000.00 - 
注：数据按市 值计算， 未 包括应收利息 。列示对 象 包括短期融资 券、一年 期 以内的资产 支持证券
等债券基金可 投资的短 期 信用产品，不 包括国债 、 地方政府债、 政策性金 融 债等利率债 产品。信
用等级 按期 末评 级结 果列 示。本基 金合 同生 效于 2017 年 11 月22 日， 无上 年 可比。 
 
7.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资 
单位： 人民 币元 
长期信 用评 级 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
2017 年 12 月 31 日 
AAA 180,795,100.00 - 
AAA以下 197,449,856.90 - 
其中低 于AA 以下 
0.00 - 
未评级 
0.00 - 
合计 
378,244,956.90 - 
注：数据按市 值计算， 未 包括应收利 息。列示 对象 包括期末本 基金所投 资的 所有信用产 品，具 体
包括短期融资 券、公司 债 、企业债、资 产支持证 券 、可转债、分 离交易可 转 债、商业银 行债、非华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 56 页 共 109 页


 
银行金融债等 债券基金 可 投资的信用产 品，不包 括 国债、地方政 府债、政 策 性金融债等 利率债产
品。短期信用 产品的长 期 信用评级指主 体评级， 长 期信用产品的 长期信用 评 级指债券评 级。信用
等级按 期末 评级 结果 列示 。本 基金 合同 生效于 2017 年 11 月 22 日， 无上 年可 比。 
 
7.4.13.3 流 动性 风险 
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析 
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来的变现 困难。本 基 金所持大部分 证券在证 券 交易所上市， 其余亦可 银 行间同业市 场交易。
因此除 在附 注7.4.12 中列示 的部 分基 金资 产流 通暂 时受限 制不 能自 由转 让的 情况外 ， 其 余均 能及
时变现。此外 ，本基金 可 通过卖出回购 金融资产 方 式借入短期资 金应对流 动 性需求，其 上限一般
不超过基金持 有的债券 投 资的公允价值 。本基金 所 持有的金融负 债的合约 约 定到期日均 为一个月
以内且不计 息，可赎 回基 金份额净值( 所有者权 益) 无固定到期 日且不计 息， 因此账面余 额即为 未
折现的 合约 到期 现金 流量 。 
本基金 管理 人每 日预 测本 基金的 流动 性需 求， 对流 动性指 标进 行持 续的 监测 和分析 。 
 
7.4.13.4 市场 风险 
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 市场价 格风 险、 利率 风险 和外汇 风险 。 
7.4.13.4.1 利率 风险 
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金持有 的
大部分金融资 产和金融 负 债不计息，因 此本基金 的 收入及经营活 动的现金 流 量在很大程 度上独立
于市场利率变 化。本基 金 的生息资产主 要为银行 存 款、结算备付 金、存出 保 证金及债券 投资等。
本基金 管理 人每 日对 本基 金面临 的利 率敏 感性 缺口 进行监 控。 
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口 
金额单 位： 人民 币元 
本期末



2017 年 12
月 31 日 
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 
5 年
以上 
不计息 合计 
资产











华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 57 页 共 109 页


 
银行存 款 805,739.12 - - - - - 805,739.12 
结算备 付
金 
6,272,261.77 - - - - - 6,272,261.77 
存出保 证
金 
8,395.29 - - - - - 8,395.29 
交易性 金
融资产 
23,709,271.00 35,351,347.50 171,671,541.40 215,336,797.00 - - 446,068,956.90 
应收利 息 - - - - - 9,037,547.60 9,037,547.60 
资产总计 30,795,667.18 35,351,347.50 171,671,541.40 215,336,797.00 - 9,037,547.60 462,192,900.68 
负债












卖出回 购
金融资 产
款 
145,999,701.75 - - - - - 145,999,701.75 
应付管 理
人报酬 
- - - - - 159,621.70 159,621.70 
应付托 管
费 
- - - - - 26,603.63 26,603.63 
应付销 售
服务费 
- - - - - 5,773.11 5,773.11 
应付交 易
费用 
- - - - - 3,195.75 3,195.75 
应付利 息 - - - - - 163,352.84 163,352.84 
其他负 债 - - - - - 380,000.00 380,000.00 
负债总 计 145,999,701.75 - - - - 738,547.03 146,738,248.78 
利率敏 感
度缺口 
-115,204,034.57 35,351,347.50 171,671,541.40 215,336,797.00 - 8,299,000.57 315,454,651.90 
注：1 ） 本基 金合 同于 2017 年11 月22 日生 效， 无上 年 度可 比期 间。



2）本 表按 照金 融资 产或 金 融负债 的重 新定 价日 或到 期日孰 早者 作为 期限 分类 标准。 
3）截 止 至 2017 年12 月31 日， 归属 于 1-5 年的 交易性 金 融资产 13 泉 州城 投债于 2018 年2 月12
日提前 兑付 。 
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析 
假
设 
除利率 外其 他市 场变 量保 持不变 
 
分
析 
相关风 险变 量的 变动 
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元） 
本期末 （2017 年 12 月 31 日） 
市场利 率下 降25 基点 1,357,858.86 
 市场利 率上 升25 基点 -1,347,326.33 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 58 页 共 109 页


 
7.4.13.4.2 其 他价 格风险 
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的其他价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的最大价格 风险由所 持 有的金融工具 的公允价 值 决定。本基 金通过投
资组合 的分 散化 降低 市场 价格风 险， 并且 本基 金管 理 人每日 对本 基金 所持 有的 证券价 格实 施监 控 。 
7.4.13.4.2.1 其 他价 格风险 敞口 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 12 月 31 日 
公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （% ） 
交易性 金融 资产-股票 投资 - - 
交易性 金融 资产-基金 投资 - - 
交易性 金融 资产 － 债券 投资 446,068,956.90 141.41 
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资 
- - 
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - 
其他 - - 
合计 446,068,956.90 141.41 




7.4.13.4.2.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析 
注 ：于 2017 年 12 月 31 日，股 票类 权益 资产 占基 金资产 净值 的比 例 为 0% ， 因此若 除利 率和 汇率
外的其他市场因素变化 导 致本基金持有的权益性 工 具的公允价值变动 5% 而其 他市场变量保持 不
变，则 本基 金资 产净 值不 会发生 重大 变动 。 
7.4.13.4.3 采 用风 险价值 法管 理风险 




假设 
1.置信 区间


（95% ） 
2.观 察期 （1 年） 
 
分析 
风险价 值 
（单位 ：人民 币元 ） 
本期末 （2017 年 12 月 31
日） 
上年度 末（2016 年 12 月 31
日） 
合计 65,165,828.24 - 




 
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项 
根据 “ 财政 部关 于执 行企 业会计 准则 的上 市公 司和 非上市 企业 做 好2010 年年报 工 作的 通知 （财 会华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 59 页 共 109 页


 
〔2010 〕25 号） ” （ 以下简 称 “ 通知 ” ） 要求， 本基 金 对 年末 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 资产
按照公允价值 的取得方 式 分为三层：第 一层次是 本 基金在计量日 能获得相 同 资产或负债 在活跃市
场上报价的， 以该报价 为 依据确定公允 价值；第 二 层次是本基金 在计量日 能 获得类似资 产或负债
在活跃市场上 的报价， 或 相同或类似资 产或负债 在 非活跃市场上 的报价的 ， 以该报价为 依据做必
要调整确定公 允价值； 第 三层次是本基 金无法获 得 相同或类似资 产可比市 场 交易价格的 ，以其他
反映市场参与 者对资产 或 负债定价时所 使用的参 数 为依据确定公 允价值。 根 据通知要求 ，年末本
基金持 有的 以公 允价 值计 量的资 产分 层列 示如 下： 
类别

















 2017 年12 月31 日 公允 价值














 2016 年 12 月 31 日公允 价值 
第一层 次


























 -
























































-




























































第二层 次




















446,068,956.90












































-




































第三层 次


























 -
























































-



















































合计


























446,068,956.90












































-
































 
根据《 关于 发布<中国 证券投 资 基金 业协 会估 值核 算工 作 小组 关于 2015 年 1 季度 固 定收 益品 种的
估值处 理标 准> 的通知 》 （中 基 协发[2014]24 号） 的 要求， 本基 金 自2015 年3 月 30 日 起， 对交 易
所上市交易或 挂牌转让 的 固定收益品种 采用第三 方 估值机构中证 指数有限 公 司提供的价 格数据进
行估值 （估 值标 准另 有规 定的除 外） ，本 基金 持有 的 以公允 价值 计量 的上 述资 产计入 第二 层次 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 60 页 共 109 页


 
§7 年度财 务报表（转型前） 
 
7.1 资 产负 债表 （ 转型 前 ） 
会计主 体： 华富 恒富 分级 债券型 证券 投资 基金 
报告截 止日 ： 2017 年11 月21 日 
单位： 人民 币元 
资 产 附注号 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度末 
2016 年 12 月 31 日 
资 产：






银行存 款 7.4.7.1 103,367.38 144,161.13 
结算备 付金


3,303,531.08 1,829,705.21 
存出保 证金


8,334.20 942.76 
交易性 金融 资产 7.4.7.2 216,551,318.04 241,675,849.00 
其中： 股票 投资


- - 









基金 投资


- - 
债券投 资


216,551,318.04 241,675,849.00 
资产支 持证 券投 资


- - 
贵金属 投资


- - 
衍生金 融资 产 7.4.7.3 - - 
买入返 售金 融资 产 7.4.7.4 - - 
应收证 券清 算款


- - 
应收利 息 7.4.7.5 5,097,303.24 6,663,640.71 
应收股 利


- - 
应收申 购款


- - 
递延所 得税 资产


- - 
其他资 产 7.4.7.6 - - 
资产总 计


225,063,853.94 250,314,298.81 
负债和所有者权益 附注号 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度末 
2016 年 12 月 31 日 
负 债：






短期借 款


- - 
交易性 金融 负债


- - 
衍生金 融负 债 7.4.7.3 - - 
卖出回 购金 融资 产款


56,000,000.00 28,000,000.00 
应付证 券清 算款


5,906.86 19,239.00 
应付赎 回款


165,869.71 - 
应付管 理人 报酬


33,638.57 64,628.88 
应付托 管费


19,710.85 37,554.32 
应付销 售服 务费


5,090.33 10,371.68 
应付交 易费 用 7.4.7.7 210.40 1,781.14 
应交税 费


- - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 61 页 共 109 页


 
应付利 息


- 535.63 
应付利 润


- - 
递延所 得税 负债


- - 
其他负 债 7.4.7.8 338,354.25 480,000.00 
负债合 计


56,568,780.97 28,614,110.65 
所有者权益：






实收基 金 7.4.7.9 134,519,440.86 181,277,108.08 
未分配 利润 7.4.7.10 33,975,632.11 40,423,080.08 
所有者 权益 合计


168,495,072.97 221,700,188.16 
负债和 所有 者权 益总 计


225,063,853.94 250,314,298.81 
注： 报 告截 止日2017 年11 月21 日,华富 恒富 分级 债券 型 证券 投资 基金从 2017 年 11 月 22 日 转型
为 华 富恒富 18 个 月定 期开 放债券 型证 券投 资基 金。A 类基 金份 额净值 1.001 元、B 类基 金份 额净
值 1.002 元 ，基 金份 额总额 168,140,576.68 份，A 类基金 份额 总额17,175,451.82 份、B 类 基金
份额总 额150,965,124.86 份。 
 
7.2 利 润表 
会计主 体： 华富 恒富 分级 债券型 证券 投资 基金 
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年11 月 21 日 
单位： 人民 币元 
项 目 附注号 
本期 
2017 年1 月1 日至2017
年11 月21 日 
上年度可比期间 
2016 年 1 月1 日至
2016 年 12 月31 日 
一、收入


8,995,202.00 10,705,844.56 
1.利息 收入


12,627,630.03 15,986,881.74 
其中： 存款 利息 收入 7.4.7.11 89,758.63 59,498.35 
债券利 息收 入


12,339,307.78 15,927,383.39 
资产支 持证 券利 息收 入


- - 
买入返 售金 融资 产收 入


198,563.62 - 
其他利 息收 入


- - 
2.投资 收益 （损 失以 “-”填 列 ）


-3,592,352.92 887,980.41 
其中： 股票 投资 收益 7.4.7.12 - - 
基金投 资收 益


- - 
债券投 资收 益 7.4.7.13 -3,592,352.92 887,980.41 
资产支 持证 券投 资收 益 7.4.7.13.5 - - 
贵金属 投资 收益 7.4.7.14 - - 
衍生工 具收 益 7.4.7.15 - - 
股利收 益 7.4.7.16 - - 
3.公允 价值变动收益（损失 以
“-”号 填列 ） 
7.4.7.17 -40,075.11 -6,169,017.59 
4. 汇兑 收益 （损 失以 “-”号 填 - - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 62 页 共 109 页


 
列） 
5.其 他收 入 （损 失以 “-”号 填
列） 
7.4.7.18 - - 
减： 二、费用


4,784,966.53 3,439,759.11 
1．管 理人 报酬 7.4.10.2.1 1,787,415.84 857,921.89 
2．托 管费 7.4.10.2.2 338,951.67 468,598.57 
3．销 售服 务费 7.4.10.2.3 107,330.21 193,779.96 
4． 交易 费用 7.4.7.19 2,898.31 2,319.97 
5． 利息 支出


2,119,440.81 1,494,647.36 
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出


2,119,440.81 1,494,647.36 
6． 其他 费用 7.4.7.20 428,929.69 422,491.36 
三、 利润总额 （亏损 总额以 “-”
号填列） 
 4,210,235.47 7,266,085.45 
减：所 得税 费用


- - 
四、 净利润 （ 净亏损以 “-”号
填列） 
 4,210,235.47 7,266,085.45 
注： 报 告截 止日2017 年11 月21 日,华富 恒富 分级 债券 型 证券 投资 基金从 2017 年 11 月 22 日 转型
为 华 富恒富 18 个月 定期 开 放债券 型证 券投 资基 金。 
 
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表 
会计主 体： 华富 恒富 分级 债券型 证券 投资 基金 
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年11 月 21 日 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017 年11 月 21 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一、 期初 所有 者权 益 （基 金
净值） 
181,277,108.08 40,423,080.08 221,700,188.16 
二 、 本期 经营 活动 产生 的基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ） 
- 4,210,235.47 4,210,235.47 
三 、本 期 基金 份额 交易 产生
的基金 净值 变动 数 
（净值 减少 以 “- ” 号填 列） 
-46,757,667.22 -10,657,683.44 -57,415,350.66 
其中：1.基金 申购 款 39,586,691.44 5,439,759.76 45,026,451.20 
2.基 金赎 回款 -86,344,358.66 -16,097,443.20 -102,441,801.86 
四 、 本期 向基 金份 额持 有人
分配利润产生的基金净值
变动（净值减少以“- ”号
填列） 
- - - 
五、 期末 所有 者权 益 （基 金 134,519,440.86 33,975,632.11 168,495,072.97 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 63 页 共 109 页


 
净值） 
项目 
上年度可比期间 
2016 年 1 月 1 日至 2016 年12 月 31 日 
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 
一、 期初 所有 者权 益 （基 金
净值） 
208,071,263.10 35,785,116.20 243,856,379.30 
二 、 本期 经营 活动 产生 的基
金净值 变动 数（ 本期 利润 ） 
- 7,266,085.45 7,266,085.45 
三 、 本期 基金 份额 交易 产生
的基金 净值 变动 数 
（净值 减少 以 “- ” 号填 列） 
-26,794,155.02 -2,628,121.57 -29,422,276.59 
其中：1.基金 申购 款 465,748.39 45,251.61 511,000.00 
2.基 金赎 回款 -27,259,903.41 -2,673,373.18 -29,933,276.59 
四 、 本期 向基 金份 额持 有人
分配利润产生的基金净值
变动（净值减少以“- ”号
填列） 
- - - 
五、 期末 所有 者权 益 （基 金
净值） 
181,277,108.08 40,423,080.08 221,700,188.16 
注： 报 告截 止日2017 年11 月21 日,华富 恒富 分级 债券 型 证券 投资 基金从 2017 年 11 月 22 日 转型
为 华 富恒富 18 个月 定期 开 放债券 型证 券投 资基 金。 
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 
本报告 7.1 至 7.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署： 
______ 章 宏韬______














______ 余海春______














____ 陈 大毅____ 
基金管 理人 负责 人














主管 会计 工作 负责 人














会计 机构 负责 人 
 
7.4 报表 附注 
 
7.4.1 基 金基 本情况 
华富恒 富分 级债 券型 证券 投资基 金 （ 以下 简称 本基 金或基 金） 经中 国证 券监 督管理 委员 会 （ 以
下简称 中国 证监 会） （证 监 许可[2013]1593 号） 核准 ，基金 合同 于 2014 年 3 月 19 日生 效。 本基
金为契约型开 放式，存 续 期限不定。设 立时募集 资 金到位情况经 天健会计 师 事务所（特 殊普通合
伙） 审 验， 并 出具 《验 资 报告》 （ 天健 验 （2014）6-10 号） 。 有 关基 金设 立文 件已按 规定 向中 国证
监会备案。本 基金的管 理 人和基金份额 登记机构 为 华富基金管理 有限公司 ， 基金托管人 为中国工
商银行 股份 有限 公司 。 
根据《华富恒 富分级债 券 型证券投资基 金基金合 同 》的规定，本 基金投资 于 具有良好流动 性华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 64 页 共 109 页


 
的金融工具， 主要投资 于 固定收益类品 种，国债 、 央行票据、金 融债、地 方 政府债、企 业债、公
司债、 短期 融资 券、 资产 支持证 券、 可转 换债 券 （ 含分离 交易 可转 债） 、 回购 、 银行 定期 存款 、 中
期票据、中小 企业私募 债 券等固定收益 类金融工 具 以及法律法规 或中国证 监 会允许基金 投资的其
他固定 收益 类金 融工 具（ 但须符 合中 国证 监会 的规 定） 。 
 
 
7.4.2 会 计报 表的编 制基 础 
本基金 财务 报表 以持 续经 营为编 制基 础。 
 
7.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明 
本财务报表符 合企业会 计 准则的要求， 同时参照 中 国证券投资基 金业协会 颁 布的《证券投 资
基金会计核算 业务指引 》 和中国证监会 允许的基 金 行业实务操作 ，真实、 完 整地反映了 基金的财
务状况 、经 营成 果和 净值 变动等 有关 信息 。 
 
7.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明 
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。 
7.4.4.1 会计 年度 
本基金 会计 年度 为公 历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止 。本期 会计 报表 的实 际编 制期间 为 2017
年1 月 1 日至 2017 年11 月21 日。 
7.4.4.2 记 账本 位币 
本基金 以人 民币 为记 账本 位币； 记账 本位 币单 位为 元。 
7.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类 
(1) 金融资 产在初始 确认 时划分为以下 四类：以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
资产、 持有 至到 期投 资、 贷款和应 收款 项、 可供 出售 金 融资 产。 
金融资产的分 类取决于 本 基金对金融资 产的持有 意 图和持有能力 。本基金 目 前持有的股票 投
资、债券投资 和衍生工 具 （主要为权证 投资）划 分 为以公允价值 计量且其 变 动计入当期 损益的金
融资产，其他 金融资产 划 分为贷款和应 收款项， 暂 无金融资产划 分为可供 出 售金融资产 或持有至
到期投 资。 
(2) 金融负 债在初始 确认 时划分为以下 两类：以 公 允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融
负债（包括交 易性金融 负 债和在初始确 认时指定 为 以公允价值计 量且其变 动 计入当期损 益的金融华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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负债） 、其 他金 融负 债。 
7.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认 
本基金成为金 融工具合 同 的一方时，确 认一项金 融 资产或金融负 债。初始 确 认金融资产或 金
融负债时，按 照公允价 值 计量；对于以 公允价值 计 量且其变动计 入当期损 益 的金融资产 和金融负
债，相关交易 费用直接 计 入当期损益； 对于其他 类 别的金融资产 或金融负 债 ，相关交易 费用计入
初始确 认金 额。 
本基金按照公 允价值对 金 融资产进行后 续计量， 且 不扣除将来处 置该金融 资 产时可能发生 的
交易费用，但 下列情况 除 外：(1) 持 有至到期 投资 以及贷款和应 收款项采 用 实际利率法， 按摊余
成本计量；(2) 在活 跃市 场中没有报价 且其公允 价 值不能可靠计 量的权益 工 具投资，以及 与该权
益工具 挂钩 并须 通过 交付 该权益 工具 结算 的衍 生金 融资产 ，按 照成 本计 量。 
本基金采用实 际利率法 ， 按摊余成本对 金融负债 进 行后续计量， 但下列情 况 除外：(1) 以公
允价值计量且 其变动计 入 当期损益的金 融负债， 按 照公允价值计 量，且不 扣 除将来结清 金融负债
时可能发生的 交易费用 ；(2) 与在活跃 市场中没 有报 价、公允价值 不能可靠 计 量的权益工具 挂钩
并须通过交付 该权益工 具 结算的衍生金 融负债， 按 照成本计量；(3) 不 属于 指定为以公允 价值计
量且其变动计 入当期损 益 的金融负债的 财务担保 合 同，或没有指 定为以公 允 价值计量且 其变动计
入当期损益并 将以低于 市 场利率贷款的 贷款承诺 ， 在初始确认后 按照下列 两 项金额之中 的较高者
进 行 后续 计量：1) 按照 《企 业 会计 准则第 13 号——或 有 事项》 确定 的金 额；2) 初 始确 认金 额扣
除 按 照《 企业 会计 准则第14 号—— 收 入》 的原 则确定 的 累积 摊销 额后 的余 额。 
金融资产或金 融负债公 允 价值变动形成 的利得或 损 失，除与套期 保值有关 外 ，按照如下方 法
处理：(1) 以公允价 值计 量且其变动计 入当期损 益 的金融资产或 金融负债 公 允价值变动形 成的利
得 或 损失， 计入 公允 价值变 动 收益； 在资 产持 有期间 所 取得 的利 息或 现金 股利 ， 确 认为 投资 收益；
处置时，将实 际收到的 金 额与初始入账 金额之间 的 差额确认为投 资收益， 同 时调整公允 价值变动
收益。(2) 可供出售 金融 资产的公允价 值变动计 入 其他综合收益 ；持有期 间 按实际利率法 计算的
利息，计入投 资收益； 可 供出售权益工 具投资的 现 金股利，于被 投资单位 宣 告发放股利 时计入投
资收益；处置 时，将实 际 收到的金额与 账面价值 扣 除原直接计入 其他综合 收 益的公允价 值变动累
计额之 后的 差额 确认 为投 资收益 。 
当收取某项金 融资产现 金 流量的合同权 利已终止 或 该金融资产所 有权上几 乎 所有的风险和 报
酬已转移时， 终止确认 该 金融资产；当 金融负债 的 现时义务全部 或部分解 除 时，相应终 止确认该
金融负 债或 其一 部分 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则 
(1) 估值 原则 
本基金持有的 股票投资 、 债券投资和衍 生金融工 具 ，采用在当前 情况下适 用 并且有足够可 利
用数据和其他 信息支持 的 估值技术确定 相关金融 资 产和金融负债 的公允价 值 。公司将估 值技术使
用的输 入值 分以 下层 级， 并依次 使用 ： 
1) 第 一层 次输 入值 是在 计 量日能 够取 得的 相同 资产 或负债 在活 跃市 场上 未经 调整的 报价 ； 
2) 第二层次输入值是除第 一层次输入值外相关资产 或负债直接或间接可观察 的输入值，包
括：活跃市场 中类似资 产 或负债的报价 ；非活跃 市 场中相同或类 似资产或 负 债的报价； 除报价以
外的其他可观 察输入值 ， 如在正常报价 间隔期间 可 观察的利率和 收益率曲 线 等；市场验 证的输入
值等； 
3) 第 三层 次输 入值 是相 关 资产或 负债 的不 可观 察输 入值， 包括 不能 直接 观察 或 无法由 可观 察
市场数据验证 的利率、 股 票波动率、企 业合并中 承 担的弃置义务 的未来现 金 流量、使用 自身数据
做出的 财务 预测 等。 
(2) 估值 方法 及关 键假 设 
1) 根据《中 国证监会 关于 证券投资基金 估值业务 的 指导意见 》 （中 国证券监 督 管理委员会 公
告〔2017〕13 号） 规定 ， 在下列 情况 下本 基金 采用 的估值 方法 及关 键假 设如 下： 
① 对 存在 活跃 市场 且能 够 获取相 同资 产或 负债 报价 的投资 品种 ， 在 估值 日有 报价的 ， 除 会计
准则规定的例 外情况外 ， 将该报价不加 调整地应 用 于该资产或负 债的公允 价 值计量。估 值日无报
价且最 近交 易日 后未 发生 影响公 允价 值计 量的 重大 事件的 ， 采 用最 近交 易日 的 报价确 定公 允价 值。
有充足证据表 明估值日 或 最近交易日的 报价不能 真 实反映公允价 值的，对 报 价进行调整 ，确定公
允价值 。 
与上述投资品 种相同， 但 具有不同特征 的，应以 相 同资产或负债 的公允价 值 为基础，并在 估
值技术 中考 虑不 同特 征因 素的影 响。 
② 对不 存在 活跃 市场 的投资 品 种， 采用 在当 前情 况下适 用 并且 有足够 可利 用数 据和其 他信 息
支持的估值技 术确定公 允 价值。采用估 值技术确 定 公允价值时， 优先使用 可 观察输入值 ，只有在
无法取 得相 关资 产或 负债 可观察 输入 值或 取得 不切 实可行 的情 况下 ， 才 可以 使 用不可 观察 输入 值 。 
③ 如经 济环 境发 生重 大变化 或 证券 发行 人发 生影 响证 券 价格 的重 大事 件， 使潜在 估 值调 整对
前一估 值日 的基 金资 产净 值的影 响 在0.25%以 上的 ，对估 值进 行调 整并 确定 公允价 值。 
2) 对 于发 行时 明确 一定 期 限限售 期的 股票 （包 括但 不限于 非公 开发 行股 票、 首次公 开发 行股
票时公司股东 公开发售 股 份、通过大宗 交易取得 的 带限售期的股 票等，不 包 括停牌、新 发行未上华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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市、 回购 交易 中的 质押 券 等流通 受限 股票 ） ， 根 据中 国证券 投资 基金 业协 会 《 关于发 布 《证 券投 资
基金投 资流 通受 限股 票估 值指引 （试 行） 》的 通知》 （中基 协发 〔2017〕6 号） ， 估 值处 理如 下： 
① 流通 受限 股票 按以 下公式 确 定估 值日 该流 通受 限股 票 的价 值：FV=S×(1-LoMD) 
其 中：FV ： 估值 日该 流通 受限股 票的 价值 ；S ： 估 值 日在证 券交 易所 上市 交易 的同一 股票 的公
允价值 ；LoMD： 该流 通受 限股票 剩余 限售 期对 应的 流动性 折扣 。 
② 引 入看 跌期 权计 算该 流 通受限 股票 对应 的流 动性 折扣。LoMD=P/S ，P 是 估值日 看 跌期 权的
价值。 
③ 证券投资基金持有的流 通受限股票在估值日按平 均价格亚式期权模型确定 估值日看跌期
权的价 值。 
7.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销 
本基金持有的 资产和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金依 法 有权抵销债权 债
务且交 易双 方准 备按 净额 结算时 ，金 融资 产与 金融 负债按 抵销 后的 净额 在资 产负债 表列 示。 
7.4.4.7 实收 基金 
实收基金为对 外发行的 基 金份额所募集 的总金额 在 扣除损益平准 金分摊部 分 后的余额。由 于
申购和赎回引 起的实收 基 金变动分别于 基金申购 确 认日及基金赎 回确认日 认 列。上述申 购和赎回
分别包 括基 金转 换所 引起 的转入 基金 的实 收基 金增 加和转 出基 金的 实收 基金 减少。 
7.4.4.8 损 益平 准金 
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计算 的 金额。未实 现平准金
指在申 购或 赎回 基金 份额 时， 申 购或 赎回 款项 中包 含 的按累 计未 实现 利得/(损失)占基 金净 值比 例
计算的金额。 损益平准 金 于基金申购确 认日或基 金 赎回确认日认 列，并于 期 末全额转入 未分配利
润/（ 累计 亏损） 。 
7.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量 
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率计算的利 息扣除在 适 用情况下由 债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。 
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 处置时其 公 允价值与初始 确认金额 之 间的差额确认 为投资收 益 ，其中包括 从公允价
值变动 损益 结转 的公 允价 值累计 变动 额。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 按
直线法 近似 计算 。 
7.4.4.10 费 用的 确认和 计量 
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认； 
卖出回购金融 资产支出 ， 按卖出回购金 融资产的 摊 余成本及实际 利率（当 实 际利率与合同 利
率差异 较小 时， 也可 以用 合同利 率） 在回 购期 内逐 日计提 ；



其他费用系根 据有关法 规 及相应协议规 定，按实 际 支出金额，列 入当期基 金 费用。如果影 响
基金份 额净 值小 数点 后第 三位的 ，则 采用 待摊 或预 提的方 法。 
7.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策 
每一基 金份 额享 有同 等分 配权。 本基 金收 益以 现金 形式及 红利 再投 资形 式分 配。 期 末可 供分
配利润指期末 资产负债 表 中未分配利润 与未分配 利 润中已实现收 益的孰低 数 。经宣告的 拟分配基
金收益 于分 红除 权日 从持 有人权 益转 出。 
7.4.4.12 其 他重 要的会 计政 策和会 计估 计 
无。 
 
7.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明 
7.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明 
本报告 期本 基金 会计 政策 无变更 。 
7.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明 
本报告 期本 基金 会计 估计 无变更 。 
7.4.5.3 差 错更 正的说 明 
本报告 期本 基金 无重 大会 计差错 。 
7.4.6 税项 
根据财 政部 、 国 家税务 总 局 《关 于企 业所 得税若 干 优惠政 策的 通知 》 （财 税 〔2008〕1号 ）、《 关
于实施上市公 司股息红 利 差别化个人所 得税政策 有 关问题的通知》 （财税〔2012〕85 号） 、 《关于
上市公 司股 息红 利差 别化 个人所 得税 政策 有关 问题 的通知 》 （ 财税 〔2015〕101 号） 、 《关 于全 面推
开营业税改征 增值税试 点 的通知》 （财税 〔2016 〕36 号） 、 《关于进 一步明确 全面推开营 改增试点
金融业有关政 策的通知》 （ 财税〔2016 〕46 号） 、 《关 于金融机构同 业往来等 增 值税补充政 策的通华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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知 》 （财 税〔2016〕70 号 ）及其 他相 关税 务法 规和 实务操 作， 主要 税项 列示 如下： 
(一) 证券 投资 基金 管理 人 运用基 金买 卖股 票、 债券 的转让 收入 免征 增值 税， 对金融 同业 往来
利息收 入亦 免征 增值 税。 
(二) 对基 金买 卖股 票、 债 券的差 价收 入， 暂免 征收 企业所 得税 ； 
(三) 证券 投资 基金 从公 开 发行和 转让 市场 取得 的上 市公司 股票 ， 持 股期 限在1 个 月以内（ 含
1 个月） 的， 其股 息红 利 所得全 额计 入应 纳税 所得 额；持 股期 限在 1 个月 以上 至 1 年（含 1 年）
的， 暂减 按50% 计 入应 纳税 所得额 ； 持股 期限 超过1 年 的， 暂减按 25% 计 入应 纳税 所 得额。 上述 所
得 统 一适用 20% 的税 率计 征个人 所得 税。 
对基金取得的 股票的股 息 、红利收入以 及企业债 券 的利息收入， 由上市公 司 和发行债券的 企
业在向 基金 支付 上述 收入 时代扣 代 缴20% 的个 人所 得税。 
 
 
7.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明 
7.4.7.1 银行 存款 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
活期存 款 103,367.38 144,161.13 
定期存 款 - - 
其 中 ：存 款期限 1-3 个月 - - 
其他存 款 - - 
合计： 103,367.38 144,161.13 
注：其他存款 所列金额 为 基金投资于有 存款期限 、 但根据协议可 提前支取 且 没有利息损 失的银行
存款。 
7.4.7.2 交 易性 金融资 产 
 单 位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
成本 公允价 值 估值增 值 
股票 - - - 
贵金属投资- 金交所
黄金合 约 
- - - 
债券 
交易所 市场 152,437,329.96 150,864,318.04 -1,573,011.92 
银行间 市场 68,229,731.10 65,687,000.00 -2,542,731.10 
合计 220,667,061.06 216,551,318.04 -4,115,743.02 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 70 页 共 109 页


 
资产支 持证 券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 
合计 220,667,061.06 216,551,318.04 -4,115,743.02 
项目 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
成本 公允价 值 估值增 值 
股票 - - - 
贵金属投资- 金交所
黄金合 约 
- - - 
债券 
交易所 市场 80,979,204.86 79,900,849.00 -1,078,355.86 
银行间 市场 164,772,312.05 161,775,000.00 -2,997,312.05 
合计 245,751,516.91 241,675,849.00 -4,075,667.91 
资产支 持证 券 - - - 
基金 - - - 
其他 - - - 
合计 245,751,516.91 241,675,849.00 -4,075,667.91 




7.4.7.3 衍 生金 融资产/负债 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 衍生 金融 资产/ 负债。 
7.4.7.4 买 入返 售金融 资产 
7.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额 
注：本 基金 本报 告期 末及 上年度 末无 买入 返售 金融 资产。 
7.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 买断 式逆 回购 交易中 取得 的债 券。 
7.4.7.5 应收 利息 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
应收活 期存 款利 息 1,621.00 35.13 
应收定 期存 款利 息 - - 
应收其 他存 款利 息 - - 
应收结 算备 付金 利息 18,900.05 905.74 
应收债 券利 息 5,076,753.90 6,662,699.29 
应收买 入返 售证 券利 息 - - 
应收申 购款 利息 - - 
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - - 
其他 28.29 0.55 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 71 页 共 109 页


 
合计 5,097,303.24 6,663,640.71 
注：本 表列 示的 “其 他” 为应收 结算 保证 金利 息。 
7.4.7.6 其他 资产 
注：本 基金 本报 告期 末和 上年度 末无 其他 资产 。 
7.4.7.7 应 付交 易费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
交易所 市场 应付 交易 费用 - - 
银行间 市场 应付 交易 费用 210.40 1,781.14 
合计 210.40 1,781.14 




7.4.7.8 其他 负债 















单位 ：人 民币 元 
项目 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
应付券 商交 易单 元保 证金 - - 
应付赎 回费 - - 
应付审 计费 53,423.50 60,000.00 
应付信 息披 露费 284,930.75 420,000.00 
合计 338,354.25 480,000.00 




7.4.7.9 实收 基金 
华富恒 富分 级债 券 A 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
上年度 末 24,363,722.64 22,024,291.73 
本期申 购 - - 
本期赎 回（以 “-”号 填列） - - 
-


基金 拆分/份额 折算 前 24,363,722.64 22,024,291.73 
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份额 761,325.76 - 
本期申 购 45,026,451.20 39,586,691.44 
本期赎 回（以 “-”号 填列） -52,976,047.78 -46,545,514.25 
本期末 17,175,451.82 15,065,468.92 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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华富恒 富分 级债 券 B 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日 
基金份 额（ 份） 账面金 额 
上年度 末 189,847,275.20 159,252,816.35 
本期申 购 - - 
本期赎 回（以 “-”号 填列） - - 
-


基金 拆分/份额 折算 前 189,847,275.20 159,252,816.35 
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份额 10,805,952.70 - 
本期申 购 - - 
本期赎 回（以 “-”号 填列） -49,688,103.04 -39,798,844.41 
本期末 150,965,124.86 119,453,971.94 
 
注：根据《华 富恒富分 级 债券型证券投 资基金基 金 合同》和《华 富恒富分 级 债券型证券 投资基金
招募说 明书 》 的 规定, 华富恒 富 分级 债券 型证 券投 资基 金 自基 金合 同生 效之 日起,每6 个月 对恒 富
A 折 算一 次、 每运 作周 期对 恒富 B 折算 一次 。



在恒富A 折 算基 准日 日终, 恒富A 的基 金份 额参 考净值 将 调整 为1.000 元,折算后 基 金份 额持 有人
持 有 的恒富 A 的份 额数 将按 照 折算 比例 相应 增减 。在 恒富 B 折算 基准 日日 终, 恒富 B 的 基金 份额
参考净 值将 调整 为1.000 元,折算 后基 金份 额持 有人持 有 的恒 富B 的 份额 数将 按照折 算比 例相 应增
减。 
恒富A 份额 分别 以 2017 年3 月30 日、2017 年 9 月 29 日 为基 准日 进行 折算。 
根据《 关于 华富 恒富 分级 债券型 证券 投资 基金 基金 份额持 有人 大会 表决 结果 暨决议 生效 的公 告》 ，
恒富A 、 恒富 B 份 额以 2017 年10 月24 日 为基 准日 进行折 算。



7.4.7.10 未 分配 利润 
单位： 人民 币元 
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 
上年度 末 47,138,262.11 -6,715,182.03 40,423,080.08 
本期利 润 4,250,310.58 -40,075.11 4,210,235.47 
本期基金份额交易产
生的变 动数 
-12,222,822.10 1,565,138.66 -10,657,683.44 
其中： 基金 申购 款 6,288,444.92 -848,685.16 5,439,759.76 
基金赎 回款 -18,511,267.02 2,413,823.82 -16,097,443.20 
本期已 分配 利润 - - - 
本期末 39,165,750.59 -5,190,118.48 33,975,632.11 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.7.11 存 款利 息收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年1 月 1 日至 2017 年 11
月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日 
活期存 款利 息收 入 28,760.89 12,257.93 
定期存 款利 息收 入 - - 
其他存 款利 息收 入 - - 
结算备 付金 利息 收入 60,883.53 47,068.35 
其他 114.21 172.07 
合计 89,758.63 59,498.35 
注：其他所列 本期金额 为 结算保证金利 息收入； 其 他所列上年度 可比期间 金 额包括结算 保证金利
息 收入 114.21 元。 
7.4.7.12 股 票投 资收益 
7.4.7.12.1 股票 投资 收益—— 买卖股 票差 价收入 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无股 票投 资收益 。 
7.4.7.13 债 券投 资收益 
7.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017年1月1 日至2017 年
11月21 日 
上年度 可比 期间 
2016年1月1 日至2016 年12 月
31日 
债券投资收益——买卖债
券（ 、 债 转股 及债 券到 期兑
付）差 价收 入 
-3,592,352.92 887,980.41 
债券投 资收 益—— 赎回 差
价收入 
- - 
债券投 资收 益—— 申购 差
价收入 
- - 
合计 -3,592,352.92 887,980.41 




7.4.7.13.2 债券 投资 收益—— 买卖债 券差 价收入 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017年1月1 日至2017 年
11月21 日 
上年度 可比 期间 
2016年1月1 日至2016 年12 月
31日 
卖出债 券 （ 、 债转 股及 债券
到期兑 付） 成交 总额 
275,605,092.57 224,994,253.60 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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减 ：卖 出 债 券（ 、 债转 股及
债券到 期兑 付） 成本 总额 
269,626,404.78 216,510,557.36 
减：应 收利 息总 额 9,571,040.71


7,595,715.83 
买卖债 券差 价收 入 -3,592,352.92 887,980.41 




7.4.7.13.3 债 券投 资收益—— 申购差 价收 入 
 
7.4.7.13.4 资 产支 持证券 投资 收益 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无资 产支 持证券 投资 收益 。 
7.4.7.14 贵 金属 投资收 益


 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 无贵 金属 投资收 益。 
7.4.7.15 衍 生工 具收益 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 衍生 工具 收益。 
7.4.7.16 股利 收益 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 股利 收益 。 
7.4.7.17 公 允价 值变动 收益 
单位： 人民 币元 
项目名 称 
本期 
2017 年1 月1 日至2017 年11
月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日 
1.交 易性 金融 资产 -40,075.11 -6,169,017.59 
——股票 投资 - - 
——债券 投资 -40,075.11 -6,169,017.59 
——资产 支持 证券 投资 - - 
——贵金 属投 资 - - 
——其他 - - 
2.衍生 工具 - - 
——权证 投资 - - 
3.其他 - - 
合计 -40,075.11 -6,169,017.59 




7.4.7.18 其他 收入 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 间无 其他 收入 。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.7.19 交易 费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11
月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年1 月1 日至2016 年12
月 31 日 
交易所 市场 交易 费用 
1,823.31 1,019.97 
银行间 市场 交易 费用 1,075.00 1,300.00 
合计 2,898.31 2,319.97 




7.4.7.20 其他 费用 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017
年 11 月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日 
审计费 用 53,423.50 60,000.00 
信息披 露费 284,930.75 320,000.00 
银行汇 划费 用 3,175.44 5,891.36 
债券帐 户维 护费 36,200.00 36,200.00 
其他 51,200.00 400.00 
合计 428,929.69 422,491.36 
注：其 他所 列本 期金 额为 上清所 查询 费 用 1,200 元及 华 富恒 富分 级债 券型 证券 投 资基 金转 型公证
费10,000 元 、律 师费 40,000 元。 
 
7.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明 
7.4.8.1 或有 事项 
无。 
7.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项 
税收政 策变 动的 非调 整事 项 
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 《关 于全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 的通 知》 （ 财税 〔2016〕36
号） 、 《 关于 明确 金融 房地产 开 发 教育 辅助 服务 等增值 税 政策 的通 知》 （财 税 〔2016〕140 号） 、 《关
于资管产品增 值税有关 问 题的通知》 （财 税〔2017〕56 号） 、 《关于 租入固定 资 产进项税额 抵扣等
增值税 政策 的通 知》 （财 税 〔2017 〕90 号） 等相 关 法规 ， 自 2018 年1 月1 日起， 资 管产 品管 理人
运营资 管产 品过 程中 发生 的增值 税应 税行 为， 暂适 用 简易计 税方 法， 按照3%的征 收 率缴 纳增 值税。 
除上述 事项 外， 截至 本报 告批准 报出 日， 无重 大资 产负债 表日 后事 项中 的非 调整事 项。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.9 关 联方 关系 
关联方 名称 与本基 金的 关系 
华富基 金管 理有 限公 司 基金发 起人 、管 理人 、注 册登记 人、 销售 机构 
中国工 商银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、代 销机 构 
华安证 券股 份有 限公 司（ “华安 证券 ”） 基金管 理人 的股 东、代 销机 构 




 
7.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易 
7.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易 
7.4.10.1.1 债券 交易 



金 额单 位： 人民 币元 
关联方 名称 
本期 
2017 年1 月1 日至2017 年11 月21 日 
上年度 可比 期间 
2016年1月1 日至2016 年12 月31日 
成交金 额 
占当期 债券
成交总 额的
比例 
成交金 额 
占当期 债券
成交总 额的
比例 
华安证 券 171,406,456.22 63.19% - - 




7.4.10.1.2 债 券回 购交易 
金额单位 ：人 民币 元 
关联方 名称 
本期 
2017 年1 月1 日至2017 年11 月21 日 
上年度 可比 期间 
2016年1月1 日至2016 年12 月31日 
回购成 交金 额 
占当期 债券
回购 
成交总 额的
比例 
回购成 交金 额 
占当期 债券
回购 
成交总 额的
比例 
华安证 券 5,221,455,000.00 53.49% 280,000,000.00 4.30% 




7.4.10.1.3 应 支付 关联方 的佣 金 
































































































金额单 位 ：人 民币 元 
关联方 名称 
本期 
2017年1月1 日至2017 年11 月21日 
当期 
佣金 
占当期 佣金
总量的 比例 
期末应 付佣 金余 额 
占期末 应付
佣金总 额的
比例 
华安证 券 - - - - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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关联方 名称 
上年度 可比 期间 
2016年1月1 日至2016 年12 月31日 
当期 
佣金 
占当期 佣金
总量的 比例 
期末应 付佣 金余 额 
占期末 应付
佣金总 额的
比例 
华安证 券 - - - - 




7.4.10.2 关 联方 报酬 
7.4.10.2.1 基 金管 理费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年1 月 1 日至 2017 年 11
月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日 
当期发生的基金应支付
的管理 费 
1,787,415.84 857,921.89 
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
1
 
81,463.70 170,005.81 
注 ： 本基 金恒富 A 的管 理费 按 前一 日恒富 A 的基 金资 产 净值的 0.7%年费 率每日 计 提， 按月 支付 ，
恒富 B 的管 理费 按前 一日 恒富 B 的 基金 资产 净值的 0.3%年费 率每 日计 提， 按月 支 付。 计算 方法 H
＝E× 年管理 费率÷当年 天数 （H 为每日 应计提的 基 金管理费，E 为前一日 基 金资产净值） 。本基
金 另 对恒富 B 收 取浮 动年 管理费 ，考 核周 期为 自每 个分级 运作 周期 的起 始之 日起（ 包括 该日 ） 至
该 周 期期 结束 之日 （ 包括该 日） 的期 间。 浮动 管理费 收 入=恒富 B 运作 周期 结 束日的 基金 资产 净值
×M× 该 运作 周期 实际 天数/365 ， 其中：M 为年 化浮 动管理 费率 ，M 是根 据业 绩考 核 周期 内的 恒富
B 的 基金 净值 增长 率（R ）的 大 小来 决定 的。 
7.4.10.2.2 基 金托 管费 
单位： 人民 币元 
项目 
本期 
2017 年1 月 1 日至 2017 年 11
月 21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31
日 
当期发生的基金应支付
的托管 费 
338,951.67 468,598.57 
注：基 金托 管费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.20%年费 率 每日 计提 ，按 月支 付。 计 算方法 H＝E× 年
托管费 率÷ 当 年天 数（H 为每日 应计 提的 基金 托管 费，E 为前 一日 基金 资产 净值） 。 
7.4.10.2.3 销 售服 务费 
金额单 位： 人民 币元 





















































































 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 78 页 共 109 页


 
获得销 售服 务费 的 
各关联 方名 称 
本期 
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 11 月 21 日 
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 
华富恒 富分 级债 券
A 
华富恒 富分 级债 券B 合计 
华富基 金管 理有 限公 司 10,843.67 - 10,843.67 
中国工 商银 行股 份有 限
公司 
24,173.76 - 24,173.76 
华安证 券股 份有 限公 司 - - - 
合计 35,017.43 - 35,017.43 
获得销 售服 务费 的 
各关联 方名 称 
上年度 可比 期间 
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 
华富恒富分级债券
A 
华富恒 富分 级债 券B 合计 
华富基 金管 理有 限公 司 - - - 
中国工 商银 行股 份有 限
公司 
42,912.69 - 42,912.69 
华安证 券股 份有 限公 司 - - - 
合计 42,912.69 - 42,912.69 
注：恒 富 A 的年 销售 服务 费率为 0.5% ，恒富 B 不 收 取销售 服务 费； ，恒富 A 的销 售 服务 费按 前一
日恒富 A 资产 净值 的 0.5% 年费 率计 提， 逐日 累计 至 每个月 月末 ，按 月支 付。 计算公 式 H = E ×
年销售 服务 费率÷ 当 年天数 （H 为 恒富 A 每日 应计 提的基 金销 售服 务费 ，E 为 恒富 A 前一 日基 金
资产净 值） 。 
7.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易 
注：本 基金 本报 告期 内和 上年度 可比 期间 未与 关联 方进行 银行 间同 业市 场的 债券( 含 回购)交易 。 
7.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况 
7.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况 
注：本 报告 期内 和上 年度 可比期 间本 基金 管理 人没 有运用 固有 资金 投资 本基 金。 
7.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况 
注：本 基金 本报 告期 和上 年度可 比期 基金 管理 人之 外的其 他关 联方 没有 投资 本基金 。 
7.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入 



单 位： 人民 币元 
关联方 
名称 
本期 
2017 年1 月1 日至2017 年11 月21 日 
上年度 可比 期间 
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 
中国工 商银
行股份 有限
公司 
103,367.38 28,760.89 144,161.13 12,257.93 
注：本 表仅 列示 活期 存款 余额及 产生 利息 。 
7.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况 
注：本 基金 在本 报告 期内 和上年 度可 比期 间未 参与 关联方 承销 证券 。 
7.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明 
无。 
 
7.4.11 利 润分 配情况 
7.4.11.1 利 润分 配情况—— 非货币 市场 基金 
注：本 基金 本报 告期 内未 进行利 润分 配。 
7.4.12 期 末（2017 年 11 月21 日） 本基金 持有 的流通 受限 证券 
7.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券 
注：本 基金 没有 因认 购新 发/增发 证券 而于 本报 告期末 持 有的 流通 受限 证券 。 
7.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌股票 
注：本 基金 本期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。 
7.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券 
7.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购 
本基金 本报 告期 末无 银行 间市场 债券 正回 购交 易中 作为抵 押的 债券 。 
7.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购 
截至本报告期 末，基金 从 事证券交易所 债券正回 购 交易形成的卖 出回购证 券 款余额为人民 币
56,000,000.00 元 ，于 2017 年11 月22 日到 期。 该类交 易 要求 本基 金在 回购 期内 持 有的 证券 交易
所交易 的债 券和/或 在新 质 押式回 购下 转入 质押 库的 债券， 按证 券交 易所 规定 的 比例折 算为 标准 券
后，不 低于 债券 回购 交易 的余额 。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.13 金 融工 具风险 及管 理 
7.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构 
本基金在日常 经营活动 中 面临的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基金 管
理人已建立董 事会领导 下 的架构清晰、 控制有效 、 系统全面、切 实可行的 风 险控制体系 ，并设定
适当的 风险 限额 及内 部控 制流程 ，通 过可 靠的 管理 及信息 系统 持续 监控 上述 各类风 险。 
董事会下设风 险管理委 员 会，负责对公 司风险管 理 制度进行审查 并提供咨 询 和建议。总经 理
下设投资决策 委员会和 风 险控制委员会 ，负责对 公 司经营及基金 运作中的 风 险进行研究 、评估和
监控。公司设 督察长， 组 织、指导公司 监察稽核 工 作，监督检查 基金及公 司 运作的合法 合规情况
和公司的内部 风险控制 情 况。公司设有 独立的监 察 稽核部门，监 察稽核部 有 权对公司各 部门内部
风险控制制度 的建立和 落 实情况进行检 查，对公 司 的内部风险控 制制度的 合 理性、有效 性进行分
析，提 出改 进意 见， 上报 总经理 ，通 报督 察长 。 
7.4.13.2 信用 风险 
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金投 资于一家 公 司发行的证 券市值不
超过基金资产 净值的 10% ，且本基金与 由本基金 管 理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的
证券不 得超 过该 证券 的10% 。 
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违约风险 发生的可 能 性很小；基金 在进行银 行 间同业市场交 易前均对 交 易对手进行 信用评估
以控制 相应 的信 用风 险。 
7.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资 
单位： 人民 币元 
短期信 用评 级 
本期末 
2017 年11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
A-1 39,976,000.00 19,906,000.00 
A-1 以下 0.00 0.00 
未评级 20,069,000.00 50,208,000.00 
合计 60,045,000.00 70,114,000.00 
注：数据按市 值计算， 未 包括应收利息 。列示对 象 包括短期融资 券、一年 期 以内的资产 支持证券
等债券基金可 投资的短 期 信用产品，不 包括国债 、 地方政府债、 政策性金 融 债等利率债 产品。信
用等级 按期 末评 级结 果列 示。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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7.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资 
单位： 人民 币元 
长期信 用评 级 
本期末 
2017 年11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
AAA 180,795,100.00 10,068,000.00 
AAA以下 197,449,856.90 231,607,849.00 
其中低 于AA 以下 0.00 0.00 
未评级 0.00 0.00 
合计 378,244,956.90 241,675,849.00 
注：数据按市值 计算，未 包括应收利息 。列示对 象 包括期末本基 金所投资 的 所有信用产品 ，
具体包 括短 期融 资券 、 公 司债、 企业 债、 资 产支 持 证券、 可转 债、 分 离交 易 可转债 、 商 业银 行债、
非银行金融债 等债券基 金 可投资的信用 产品，不 包 括国债、地方 政府债、 政 策性金融债 等利率债
产品。短期信 用产品的 长 期信用评级指 主体评级 ， 长期信用产品 的长期信 用 评级指债券 评级。信
用等级 按期 末评 级结 果列 示。 
7.4.13.3 流 动性 风险 
7.4.13.3.1 报 告期 内本基 金组 合资产 的流 动性风 险分 析 
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来的变现 困难。本 基 金所持大部分 证券在证 券 交易所上市， 其余亦可 银 行间同业市 场交易。
因此除 在附 注7.4.12 中 列 示的部 分基 金资 产流 通暂 时受限 制不 能自 由转 让的 情况外 ， 其 余均 能及
时变现。此外 ，本基金 可 通过卖出回购 金融资产 方 式借入短期资 金应对流 动 性需求，其 上限一般
不超过基金持 有的债券 投 资的公允价值 。本基金 所 持有的金融负 债的合约 约 定到期日均 为一个月
以内且不计 息，可赎 回基 金份额净值( 所有者权 益) 无固定到期 日且不计 息， 因此账面余 额即为 未
折现的 合约 到期 现金 流量 。 
本基金 管理 人每 日预 测本 基金的 流动 性需 求， 对流 动性指 标进 行持 续的 监测 和分析 。 
 
7.4.13.4 市场 风险 
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 市场价 格风 险、 利率 风险 和外汇 风险 。 
7.4.13.4.1 利率 风险 
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金持有 的
大部分金融资 产和金融 负 债不计息，因 此本基金 的 收入及经营活 动的现金 流 量在很大程 度上独立华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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于市场利率变 化。本基 金 的生息资产主 要为银行 存 款、结算备付 金、存出 保 证金及债券 投资等。
本基金 管理 人每 日对 本基 金面临 的利 率敏 感性 缺口 进行监 控。 
7.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口 
金额单 位： 人民 币元 
本期末



2017 年11
月21 日 
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 
5 年以
上 
不计息 合计 
资产












银行存 款 103,367.38 - - - - - 103,367.38 
结算备 付
金 
3,303,531.08 - - - - - 3,303,531.08 
存出保 证
金 
8,334.20 - - - - - 8,334.20 
交易性 金
融资产 
4,999,500.00 23,737,210.00 127,326,331.04 60,488,277.00 - - 216,551,318.04 
应收利 息 - - - - - 5,097,303.24 5,097,303.24 
资产总 计 8,414,732.66 23,737,210.00 127,326,331.04 60,488,277.00 - 5,097,303.24 225,063,853.94 
负债












卖出回 购
金融资 产
款 
56,000,000.00 - - - - - 56,000,000.00 
应付证 券
清算款 
- - - - - 5,906.86 5,906.86 
应付赎 回
款 
- - - - - 165,869.71 165,869.71 
应付管 理
人报酬 
- - - - - 33,638.57 33,638.57 
应付托 管
费 
- - - - - 19,710.85 19,710.85 
应付销 售
服务费 
- - - - - 5,090.33 5,090.33 
应付交 易
费用 
- - - - - 210.40 210.40 
其他负 债 - - - - - 338,354.25 338,354.25 
负债总 计 56,000,000.00 - - - - 568,780.97 56,568,780.97 
利率敏 感
度缺口 
-47,585,267.34 23,737,210.00 127,326,331.04 60,488,277.00 - 4,528,522.27 168,495,072.97 
上年度 末



2016 年12
月31 日 
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 
5 年以
上 
不计息 合计 
资产












银行存 款 144,161.13 - - - - - 144,161.13 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 83 页 共 109 页


 
结算备 付
金 
1,829,705.21 - - - - - 1,829,705.21 
存出保 证
金 
942.76 - - - - - 942.76 
交易性 金
融资产 
30,186,000.00 31,067,100.00 73,086,992.00 107,335,757.00 - - 241,675,849.00 
应收利 息 - - - - - 6,663,640.71 6,663,640.71 
资产总 计 32,160,809.10 31,067,100.00 73,086,992.00 107,335,757.00 - 6,663,640.71 250,314,298.81 
负债












卖出回 购
金融资 产
款 
28,000,000.00 - - - - - 28,000,000.00 
应付证 券
清算款 
- - - - - 19,239.00 19,239.00 
应付管 理
人报酬 
- - - - - 64,628.88 64,628.88 
应付托 管
费 
- - - - - 37,554.32 37,554.32 
应付销 售
服务费 
- - - - - 10,371.68 10,371.68 
应付交 易
费用 
- - - - - 1,781.14 1,781.14 
应付利 息 - - - - - 535.63 535.63 
其他负 债 - - - - - 480,000.00 480,000.00 
负债总 计 28,000,000.00 - - - - 614,110.65 28,614,110.65 
利率敏 感
度缺口 
4,160,809.10 31,067,100.00 73,086,992.00 107,335,757.00 - 6,049,530.06 221,700,188.16 
注：本 表按 照金 融资 产或 金融负 债的 重新 定价 日或 到期日 孰早 者作 为期 限分 类标准 。 
7.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析 
假
设 
除利率 外其 他市 场变 量保 持不变 
 
分
析 
相关风 险变 量的 变动 
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元） 
本期末 （2017 年 11 月 21 日） 上年度 末（2016 年 12 月31 日） 
市场 利率下 降 25 基
点 
410,674.00 422,833.50 
 市场 利率上 升 25 基
点 
-408,139.57 -420,615.22 




7.4.13.4.2 其 他价 格风险 
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 84 页 共 109 页


 
外的其他价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的最大价格 风险由所 持 有的金融工具 的公允价 值 决定。本基 金通过投
资组合 的分 散化 降低 市场 价格风 险， 并且 本基 金管 理 人每日 对本 基金 所持 有的 证券价 格实 施监 控 。 
7.4.13.4.2.1 其 他价 格风险 敞口 
金额单 位： 人民 币元 
项目 
本期末 
2017 年 11 月 21 日 
上年度 末 
2016 年 12 月 31 日 
公允价 值 
占基金资
产净值比
例（% ） 
公允价 值 
占基 金资
产净 值比
例（% ） 
交易性 金融 资 产-股票 投资 - - - - 
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - - 
交易性 金融 资产 － 债券 投资 216,551,318.04 128.52 241,675,849.00 109.01 
交易性 金融 资产 －贵 金属 投
资 
- - - - 
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - - 
其他 - - - - 
合计 216,551,318.04 128.52 241,675,849.00 109.01 




7.4.13.4.2.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析 
注 ：于 2017 年 11 月 21 日，股 票类 权益 资产 占基 金资产 净值 的比 例 为 0% ，因 此 若除 利率 和汇 率
外的其他市场因素变化 导 致本基金持有的权益性 工 具的公允价值变动 5% 而其 他市场变量保持 不
变，则 本基 金资 产净 值不 会发生 重大 变动 。 
7.4.13.4.3 采 用风 险价值 法管 理风险 
- 
假设 
1.置信 区间


（95% ） 
2.观 察期 （1 年） 
 
分析 
风险价 值 
（单位 ：人民 币元 ） 
本期末 （2017 年 12 月 31
日） 
上年度 末（2016 年 12 月 31
日） 
合计 36,939,444.26 9,433,550.15 




 
7.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项 
根据“财政部 关于执行企 业会计准则的 上市公司和 非上市企业做 好 2010 年 年报工作的通 知
（财会 〔2010〕25 号） ” （以下 简称 “通知 ” ） 要求 ， 本基 金对 年末 持有 的以 公 允价 值计 量的金华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 85 页 共 109 页


 
融资产按照公 允价值的 取 得方式分为三 层：第一 层 次是本基金在 计量日能 获 得相同资产 或负债在
活跃市场上报 价的，以 该 报价为依据确 定公允价 值 ；第二层次是 本基金在 计 量日能获得 类似资产
或负债在活跃 市场上的 报 价，或相同或 类似资产 或 负债在非活跃 市场上的 报 价的，以该 报价为依
据做必要调整 确定公允 价 值；第三层次 是本基金 无 法获得相同或 类似资产 可 比市场交易 价格的，
以其他反映市 场参与者 对 资产或负债定 价时所使 用 的参数为依据 确定公允 价 值。根据通 知要求，
年末本 基金 持有 的以 公允 价值计 量的 资产 分层 列示 如下： 
类别








 2017 年11 月21 日公 允价 值











 2016 年12 月 31 日 公允 价值 
 第一 层次




















 -















































 - 
 第二 层次








 216,551,318.04
































 241,675,849.00 
 第三 层次




















 -


















































-






合计














 216,551,318.04
































 241,675,849.00 
根据《 关于 发布<中国 证券投 资 基金 业协 会估 值核 算工 作 小组 关于 2015 年 1 季度 固 定收 益品
种的估 值处 理标 准> 的 通知》 （ 中基 协发[2014]24 号） 的 要 求， 本基 金自 2015 年 3 月 30 日 起 ，对
交易所上市交 易或挂牌 转 让的固定收益 品种采用 第 三方估值机构 中证指数 有 限公司提供 的价格数
据进行 估值 （估 值标 准另 有 规定的 除外 ） ， 本基 金持 有的 以 公允 价值 计量 的上 述资 产 计入 第二 层次。 
 
§8 投资组 合报告（转型后） 
 
8.1 期 末基 金资产 组合 情况 
金额单 位： 人民 币元 
序号 项目 金额 
占基金 总资 产的
比例（%） 
1 权益投 资 - - 
 其中： 股票 - - 
2 固定收 益投 资 446,068,956.90 96.51 
 其中： 债券 446,068,956.90 96.51 









 资产 支持 证券 - - 
3 贵金属 投资 - - 
4 金融衍 生品 投资 - - 
5 买入返 售金 融资 产 - - 
 其中： 买断 式回 购的 买入 返 售金融 资产 - - 
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 7,078,000.89 1.53 
7 其他各 项资 产 9,045,942.89 1.96 
8 合计 462,192,900.68 100.00 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 86 页 共 109 页


 




 
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合 
 
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合 
注：无 
 
8.2.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.3 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动 
 
8.3.1 累 计买 入金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.3.2 累 计卖 出金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.3.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.4 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合 
金额单 位： 人民 币元 
序号 债券品 种 公允价 值 
占基金 资产 净值
比例（%） 
1 国家债 券 - - 
2 央行票 据 - - 
3 金融债 券 - - 
 其中： 政策 性金 融债 - - 
4 企业债 券 277,249,956.90 87.89 
5 企业短 期融 资券 60,045,000.00 19.03 
6 中期票 据 40,950,000.00 12.98 
7 可转债 （可 交换 债） - - 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 87 页 共 109 页


 
8 同业存 单 67,824,000.00 21.50 
9 其他 - - 
10 合计 446,068,956.90 141.41 




 
8.5 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 债券代 码 债券名 称 数量 公允价 值 
占基金 资产 净值
比例（%） 
1 111710633 17 兴业 银行
CD633 
500,000 48,750,000.00 15.45 
2 136865 16 新燃 01 300,000 28,983,000.00 9.19 
3 101460007 14 南宁 城建
MTN001 
200,000 20,636,000.00 6.54 
4 101453008 14 鲁能 源
MTN001 
200,000 20,314,000.00 6.44 
5 041756022 17 陕交 建
CP001 
200,000 20,004,000.00 6.34 




 
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 
 
8.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净 值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 
 
8.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 
 
8.9 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 
 
8.10 投 资组 合报告 附注 
8.10.1



本报告期内， 本基 金投资 的前十名证券的发行 主体 不存在被监管部门立 案调 查的情况， 在本
报告编制日前一年内 也不 存在受到公开谴责、 处罚 的情况。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 88 页 共 109 页


 
8.10.2



基金投资的前十名股 票中 ，没有投资于超出基 金合 同规定备选股票库之 外的 股票。 
 
8.10.3 其 他资 产构成 
单位： 人民 币元 
序号 名称 金额 
1 存出保 证金 8,395.29 
2 应收证 券清 算款 - 
3 应收股 利 - 
4 应收利 息 9,037,547.60 
5 应收申 购款 - 
6 其他应 收款 - 
7 待摊费 用 - 
8 其他 - 
9 合计 9,045,942.89 




8.10.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。 
 
 
8.10.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 
由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 89 页 共 109 页


 
§8 投资组 合报告（转型前） 
 
8.1 期 末基 金资产 组合 情况 
金额单 位： 人民 币元 
序号 项目 金额 
占基金 总资 产的
比例（%） 
1 权益投 资 - - 
 其中： 股票 - - 
2 固定收 益投 资 216,551,318.04 96.22 
 其中： 债券 216,551,318.04 96.22 









 资产 支持 证券 - - 
3 贵金属 投资 - - 
4 金融衍 生品 投资 - - 
5 买入返 售金 融资 产 - - 
 其中： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融资 产 - - 
6 银行存 款和 结算 备付金 合计 3,406,898.46 1.51 
7 其他资 产 5,105,637.44 2.27 
8 合计 225,063,853.94 100.00 




 
 
8.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合 
 
8.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合 
注：无 
 
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动 
 
8.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 90 页 共 109 页


 
8.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的股 票明 细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.5 期末 按债 券品 种分 类的债 券投 资组合 
金额单 位： 人民 币元 
序号 债券品 种 公允价 值 
占基金 资产 净值
比例（ ％） 
1 国家债 券 - - 
2 央行票 据 - - 
3 金融债 券 8,773,600.00 5.21 
 其中： 政策 性金 融债 8,773,600.00 5.21 
4 企业债 券 168,537,014.04 100.02 
5 企业短 期融 资券 20,070,000.00 11.91 
6 中期票 据 - - 
7 可转债 （可 交换 债） 82,704.00 0.05 
8 同业存 单 19,088,000.00 11.33 
9 其他 - - 
10 合计 216,551,318.04 128.52 




 
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细 
金额单 位： 人民 币元 
序号 债券代 码 债券名 称 数量 公允价 值 
占基金 资产 净值
比例（ ％） 
1 
111795443 17 广州 农村
商业银 行
CD069 
200,000 19,088,000.00 11.33 
2 122366 14 武钢 债 150,000 14,932,500.00 8.86 
3 
1380011 13 泉州 城投
债 
200,000 12,290,000.00 7.29 
4 122049 10 营口 港 102,870 10,308,602.70 6.12 
5 122756 12 甘农 垦 100,000 10,125,000.00 6.01 




 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 91 页 共 109 页


 
8.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 
 
8.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 
 
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值 比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 
 
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 指期 货。 
 
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有国 债期 货。 
 
8.12 投 资组 合报告 附注 
8.12.1



本报告期内， 本基 金投资 的前十名证券的发行 主体 不存在被监管部门立 案调 查的情况， 在本
报告编制日前一年内 也不 存在受到公 开谴责、 处罚 的情况。 
8.12.2



基金投资的前十名股 票中 ，没有投资于超出基 金合 同规定备选股票库之 外的 股票。 
 
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成 
单位： 人民 币元 
序号 名称 金额 
1 存出保 证金 8,334.20 
2 应收证 券清 算款 - 
3 应收股 利 - 
4 应收利 息 5,097,303.24 
5 应收申 购款 - 
6 其他应 收款 - 
7 待摊费 用 - 
8 其他 - 
9 合计 5,105,637.44 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 92 页 共 109 页


 




 
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。 
 
8.12.5 期 末前 十名股 票 中 存在流 通受 限情况 的说 明 
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。 
 
8.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 
由于计 算中 四舍 五入 的原 因，本 报告 分项 之和 与合 计项之 间可 能存 在尾 差。 
 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§9 基金份 额持有人信息（转 型后） 
 
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构 
份额单 位： 份 
份额
级别 
持有人
户数
(户) 
户均持 有的 基
金份额 
持有人 结构 
机构投 资者 个人投 资者 
持有份 额 
占总份 额比
例 
持有份 额 
占总份
额比例 
华富
恒富
18 个
月定
期开
放债
券 A 
24 12,391,676.36 296,484,569.51 99.69% 915,663.04 0.31% 
华富
恒富
18 个
月定
期开
放债
券 C 
561 30,213.75 0.00 0.00% 16,949,913.45 100.00% 
合计 585 537,350.68 296,484,569.51 94.32% 17,865,576.49 5.68% 
注：本表列示 “占总份 额 比例”中，对 下属分级 基 金，为占各自 级别份额 的 比例，对合 计数，为
占期末 基金 份额 总额 的比 例。 
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况 
 
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 
占基金 总份 额
比例 
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金 
华富恒 富
18 个月 定
期开放 债
券A 
125,614.96 0.0422% 
华富恒 富
18 个月 定
期开放 债
券C 
0.00 0.0000% 
合计 
125,614.96 0.0400% 
注：本表列示 “占总份 额 比例”中，对 下属分级 基 金，为占各自 级别份额 的 比例，对合 计数，为华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 94 页 共 109 页


 
占期末 基金 份额 总额 的比 例。 
 
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况 
 
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ） 
本 公 司高 级管 理人 员、 基金
投资和 研究 部门 负责 人持
有本开 放式 基金 
华富恒 富 18 个 月定
期 开 放债券 A 
10~50 
华富恒 富18 个月 定
期 开 放债券 C 
0 
合计 10~50 
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金 
华富恒 富 18 个月 定
期 开 放债券 A 
10~50 
华富恒 富18 个月 定
期 开 放债券 C 
0 
合计 10~50 
 
 
 




 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§9 基金份 额持有人信息（转 型前） 
 
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构 
份额单 位： 份 
份额
级别 
持有人
户数
(户) 
户均持 有的 基
金份额 
持有人 结构 
机构投 资者 个人投 资者 
持有份 额 
占总份 额比
例 
持有份 额 
占总份
额比例 
华富
恒富
分级
债券
A 
571 30,079.60 0.00 0.00% 17,175,451.82 100.00% 
华富
恒富
分级
债券
B 
21 7,188,386.90 150,050,458.83 99.39% 914,666.03 0.61% 
合计 592 284,021.24 150,050,458.83 89.24% 18,090,117.85 10.76% 
注：本表列示 “占总份 额 比例”中，对 下属分级 基 金，为占各自 级别份额 的 比例，对合 计数，为
占期末 基金 份额 总额 的比 例。 
 
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况 
§10 项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 
占基金 总份 额
比例 
基金管 理人 所有 从业 人员
持有本 基金 
华富恒 富
分级债 券
A 
0.00 0.0000% 
华富恒 富
分级债 券
B 
124,004.70 0.0716% 
合计 124,004.70 0.0716% 
注：本表列示 “占总份 额 比例”中，对 下属分级 基 金，为占各自 级别份额 的 比例，对合 计数，为
占期末 基金 份额 总额 的比 例。 
 
 
10.1 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况 
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ） 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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本 公 司高 级管 理人 员、 基金
投资和 研究 部门 负责 人持
有本开 放式 基金 
华富恒 富分 级债 券A 0 
华富恒 富分 级债 券B 10~50 
合计 10~50 
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金 
华富恒 富分 级债 券A 0 
华富恒 富分 级债 券B 10~50 
合计 10~50 
 
 
 




 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§10 开放式 基金份额变动( 转型后) 
单位： 份 
项目 
华富恒 富 18 个月
定期开 放债 券A 
华富恒 富18 个月
定期开 放债 券C 
基金合 同生 效日 基金 份额 总额 
150,965,124.86 17,175,451.82 
本报告 期期 初基 金份 额总 额 
- - 
基金合同生效日起至报告期期末基金总申购
份额 
161,751,990.34 999.60 
减: 基金合 同生 效日起 至报 告期期 末基 金总赎
回份额 
15,316,882.65 226,537.97 
基金合同生效日起至报告期期末基金拆分变
动份额 （份 额减 少以"-" 填 列） 
- - 
本报告 期期 末基 金份 额总 额 
297,400,232.55 16,949,913.45 
注：总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ；总 赎回 份额含 转换 出份 额。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§10 开放式 基金份额变动( 转型前) 
单位： 份 
项目 华富恒 富分 级债 券A 华富恒 富分 级债 券B 
报告期 期初 基金 份额 总额 24,363,722.64 189,847,275.20 
报告期 期间 基金 总申 购份 额 45,026,451.20 0.00 
减:报告 期期 间基 金总 赎回份 额 52,976,047.78 49,688,103.04 
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额
减少以"-" 填 列） 
761,325.76 10,805,952.70 
报告期 期末 基金 份额 总额 17,175,451.82 150,965,124.86 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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§11 重大事 件揭示 
 
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议 
华富基 金管 理有限 公司 （ 以下简 称“ 基金管 理人 ” ） 以通讯 方式 召开了 华富 恒 富分级 债券 型
证券投 资基 金基 金份 额持 有人大 会， 会议 投票 表决 起 止时间 自2017 年10 月11 日0:00起 ，至 2017
年 10 月 19 日 17:00 止（ 投票表 决时 间以 基金 管理 人收到 表决 票时 间为 准） 。 会议审 议了 《关 于
修改华富恒富分级债券型证券投资基金基金合同有关事项的议案》 （以下简称“ 本次会议议
案”）。 
2017 年10 月20 日， 由本基 金 管理 人授 权的 两名 监督 员 在基 金托 管人 （ 中国工 商 银行 股份 有
限公司 ） 授权 代表 的监 督 下进行 计票 ， 并由 公证 机 关上海 市静 安公 证处 对计 票过程 及结 果予 以公
证，上 海通 力律 师事 务所 对计票 过程 及结 果进 行见 证。结 果如 下： 
1） 华富 恒富 A 
本次持 有人 大会， 参加 表 决的基 金份 额持 有人(或其代 理 人)所代 表的 有效 A 类基 金 份额 共计
45,026,451.20 份， 占权 益登记 日 A 类基 金总 份额 （权益 登记 日为 2017 年 10 月 10 日,权益 登记
日A 类基 金总 份额 64,557,217.81 份） 的69.75%， 符合法 律法 规及 基金 合同 规定的 召开 条件 。 
本次基 金份 额持 有人 大会 的表决 结果 为： A 类基 金总份 额中45,026,451.20 份 基金份 额同 意，
0 份基 金份 额反 对，0 份基 金 份额 弃权 。 同意 本次 会议议 案的 A 类基 金份 额 占参加 本次 大会 的持
有人所 持A 类 基金 份额的100%。 
2）华 富恒 富B 
本次持 有人 大会， 参加 表 决的基 金份 额持 有人(或其代 理 人)所代 表的 有效 B 类基 金 份额 共计
90,735,687.54 份，占权益 登 记日 B 类基 金总 份额 （权 益登 记日 为 2017 年 10 月 10 日, 权益 登记
日B 类基 金总 份额 152,525,959.51 份 ）的 59.49% ， 符合法 律法 规及 基金 合同 规定的 召开 条件 。 
本次基 金份 额持 有人 大会 的表决 结果 为： B 类基 金总份 额中90,735,687.54 份 基金份 额同 意，
0 份基 金份 额反 对，0 份基 金份 额弃 权。 同意 本次 会议议 案的 B 类基 金份 额 占参加 本次 大会 的持
有人所 持B 类 基金 份额的100%。 
华富 恒富A 及华 富恒 富B 同意本 次会 议议 案的 基金 份额均 达到 出席 本次 会议 且有表 决权 的 基
金 份 额持 有人（ 或其 代理人 ）所 代表 表决 权的 三分之 二 以上 ，满足 法定 生效条 件 ，符合《 中华 人
民共和 国证 券投 资基 金法 》 、 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》 和 《基 金 合同》 的有 关规 定，
本次会 议议 案获 得通 过。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动 
1、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 增聘 姚姣 姣 女士 为华富
货币市 场基 金基 金经 理。 
2、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 增聘 姚姣姣 女士 为华富
恒稳纯 债债 券型 证券 投资 基金基 金经 理。 
3、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 增聘 姚姣 姣 女士 为华富
天益货 币市 场基 金基 金经 理。 
4、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 王翔 先生 不 再担 任华富
成长趋 势混 合型 证券 投资 基金基 金经 理的 职务 。 
5、 经 华富 基金 管理有 限公 司总经 理办 公会 议审 议通 过， 因工 作需 要， 增聘 陈启 明 先生 为华富
成长趋 势混 合型 证券 投资 基金基 金经 理。 
6、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 增聘 姚姣 姣 女士 为华富
天盈货 币市 场基 金基 金经 理。 
7、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 刘文 正先 生 不再 担任华
富国泰 民安 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 基金 经理 的职务 。 
8、 经华 富基 金管 理 有限 公司 总 经理 办公 会议 审议 通过 ， 因工 作需 要， 刘文 正先 生 不再 担任华
富智慧 城市 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 基金 经理 的职务 。 
9、 经 华富 基金 管理有 限公 司总经 理办 公会 议审 议通 过， 因 工作 需 要， 增聘 高靖 瑜 女士 为华富
策略精 选灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金基 金经 理。 
10 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，翁海 波先生不再 担任
华富策 略精 选灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金基 金经 理的职 务。 
11 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 高靖瑜女士 为华
富智慧 城市 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 基金 经理 。 
12 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，翁海 波先生不再 担任
华富智 慧城 市灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金基 金经 理的职 务。 
13、经华富 基金管 理有限 公司总经 理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 龚炜先生为 华富
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金经 理。 
14 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 龚炜先生为 华富
天鑫灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金基 金经 理。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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15 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 翁海波先生 为华
富天鑫 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 基金 经理 。 
16 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 龚炜先生为 华富
物联世 界灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金基 金经 理。 
17、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审 议 通过，因工 作需要 ，增聘 翁海波先生 为华
富物联 世界 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 基金 经理 。 
18 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 倪莉莎女士 为华
富恒财 分级 债券 型证券 投资 基 金基 金经 理。 
19 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 姚姣姣女士 为华
富 恒富 18 个月 定期 开放 债 券型证 券投 资基 金基 金经 理。 
20 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 龚炜先生为 华富
量子生 命力 混合 型证 券投 资基金 基金 经理 。 
21、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 倪莉莎女士 为华
富天盈 货币 市场 基金 基金 经理。 
22 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 高靖瑜女士 为华
富中小 板指 数增 强型 证券 投资基 金基 金经 理。 
23 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，增聘 高靖瑜女士 为华
富 中证 100 指数 证券 投资 基金基 金经 理。 
24 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，朱蓓 女士不再担 任华
富中小 板指 数增 强型 证券 投资基 金基 金经 理的 职务 。 
25、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，朱蓓 女士不再担 任华
富 中证 100 指数 证券 投资 基金基 金经 理的 职务 。 
26 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，朱蓓 女士不再担 任华
富量子 生命 力混 合型 证券 投资基 金基 金经 理的 职务 。 
27 、经华富 基金管 理有限 公司总经理 办公会 议审议 通过，因工 作需要 ，孔庆 卿先生不再 担任
华富量 子生 命力 混合 型证 券投资 基金 基金 经理 的职 务。 
28、本 报告 期基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 无重 大人事 变动 。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼 
基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务在 本报 告期 内没有 发生 诉讼 事项 。 
 
11.4 基 金投 资策略 的改 变 
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。 
 
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况 
本报告期内 ，本基 金未有 改聘为其审 计的会 计师事 务所情况。 本基金 本年度 需支付给审 计机
构天健 会计 师事 务所 （特 殊普通合 伙） 审计 报酬 为 6 万 元人 民币 。天 健会 计师 事 务所 （特 殊普通
合伙） 从2012 年 起为 本公司 提 供审 计服 务。 
 
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况 
本基金 的管 理人 、托 管人 及其高 级管 理人 员报 告期 内未受 监管 部门 的稽 查或 处罚。 
 
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况 （ 转型后 ） 
 
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 
交易单 元
数量 
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 
备注 
成交金 额 
占当期 股票 
成交总 额的 比
例 
佣金 
占当期 佣金 
总量的 比例 
华安证 券 2 - - - - - 
招商证 券 2 - - - - - 
注：1 ）根据中国证监会 《关于完善证券投资基金 交易席位制度有关问题的 通知》 （证监 基金字
[2007]48 号 ） ， 我公司重 新修订了租用 证券公司 专 用交易单元的 选择标准 和 程序，比较了 多家证
券经营机构的 财务状况 、 经营状况、研 究水平后 ， 选择了研究能 力强、内 部 管理规范、 信息资讯
服务能 力强 的几 家券 商租 用了基 金专 用交 易单 元。



2） 本报 告期 本基 金增 加华安 证 券两 个交 易单 元。



3） 此 处的 佣金 指基 金通 过 单一券 商的 交易 单元 进行 股票、 权证 等交 易而 合计 支付该 券商 的佣 金合
计，不 单指 股票 交易 佣 金。 
 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商
名称 
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 
成交金 额 
占当期 债
券 
成交总 额
的比例 
成交金 额 
占当期 债券 回
购 
成交总 额的 比
例 
成交
金额 
占当
期权
证 
成交
总额
的比
例 
华安
证券 
13,805,251.51 11.23% 1,178,500,000.00 100.00% - - 
招商
证券 
109,141,368.17 88.77% - - - - 
注：债 券交 易中 企业 债及 可分离 债券 的成 交金 额按 净价统 计， 可转 债的 成交 金额按 全价 统计 。 
 
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况 （ 转型前 ） 
 
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 
交易单 元
数量 
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 
备注 
成交金 额 
占当期 股票 
成交总 额的 比
例 
佣金 
占当期 佣金 
总量的 比例 
华安证 券 2 - - - - - 
招商证 券 2 - - - - - 
注：1 ）根据中国证监会 《关于完善证券投资基金 交易席位制度有关问题的 通知》 （证监 基金字
[2007]48 号 ） ， 我公司重 新修订了租用 证券公司 专 用交易单元的 选择标准 和 程序，比较了 多家证
券经营机构的 财务状况 、 经营状况、研 究水平后 ， 选择了研究能 力强、内 部 管理规范、 信息资讯
服务能 力强 的几 家券 商租 用了基 金专 用交 易单 元。



2） 本报 告期 本基 金交 易单元 没 有发 生变 化。



3） 此 处的 佣金 指基 金通 过 单一券 商的 交易 单元 进行 股票、 权证 等交 易而 合计 支付该 券商 的佣 金合
计，不 单指 股票 交易 佣金 。 
 
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况 
金额单 位： 人民 币元 
券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 104 页 共 109 页


 
成交金 额 
占当期 债券 
成交总 额的 比
例 
成交金 额 
占当期 债
券回购 
成交总 额
的比例 
成交金 额 
占当期 权
证 
成交总 额
的比例 
华安证 券 171,406,456.22 63.19% 5,221,455,000.00 53.49% - - 
招商证 券 99,833,276.47 36.81% 4,540,800,000.00 46.51% - - 
注：债 券交 易中 企业 债及 可分离 债券 的成 交金 额按 净价统 计， 可转 债的 成交 金额按 全价 统计 。 
 
 
 
11.9 其 他重 大事件 （转 型后） 
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 
1 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
华富恒 富分 级债 券型 证券 投资
基金转 型成 为华 富恒 富18 个
月定期 开放 债券 型证 券投 资基
金正式 生效 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 11 月 22 日 
2 《 华 富恒富 18 个 月定 期开放
债券型 证券 投资 基金 招募 说明
书》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 11 月 22 日 
3 《 关 于华 富恒富 18 个 月定期
开放债 券型 证券 投资 基金 增加
代销机 构的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 11 月 24 日 
4 《 关 于华 富恒富 18 个 月定期
开放债 券型 证券 投资 基金 增加
邮储银 行为 代销 机构 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报》 上公 告 
2017 年 11 月 28 日 
5 《 关 于华 富恒富 18 个 月定期
开放债 券型 证券 投资 基金 增加
代销机 构的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 12 月 7 日 
6 《关于 华富 基金 管理 有限 公司
旗下产 品实 施增 值税 政策 的公
告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 12 月 30 日 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
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11.9 其 他重 大事件 （转 型前 ） 
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 
1 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资 基金 2016 年第 4 季 度报告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报》 上公 告 
2017 年 1 月 19 日 
2 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
旗下部 分开 放式 基金 增加 上海
万得投 资顾 问有 限公 司为 代销
机构的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 8 日 
3 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒 富A 、 B 份额 折算 方
案的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 27 日 
4 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒 富A 、 B 开放 赎回 业
务的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 27 日 
5 《华富恒 富分 级债 券型 证券 投
资 基金 2016 年年 度报 告及摘
要》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 29 日 
6 《关于 华富 恒富 分级 债券 型证
券投资 基金 之恒 富A 份额 年约
定收益 率设 定的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 30 日 
7 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
旗下部 分开 放式 基金 参加 中国
工商银 行个 人电 子银 行基 金申
购费率 优惠 活动 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 3 月 30 日 
8 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒富 A 和 恒富 B 份额
折算结 果的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 4 月 1 日 
9 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒 富A 和 恒富 B 份额
开放赎 回结 果的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 4 月 7 日 
10 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 招募 说明 书更 新及 摘要
（2017 年1号 ）》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 4 月 29 日 
11 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
增加注 册资 本及 修改 公司 章程
的公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 6 月 20 日 
12 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资 基金 2017 年第 2 季 度报告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 7 月 20 日 
13 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
系统暂 停服 务的 通知 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
2017 年 7 月 27 日 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 106 页 共 109 页


 
券时报 》上 公告 
14 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
旗下部 分开 放式 基金 增加 浙江
金观诚 财富 管理 有限 公司 为代
销机构 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 8 月 22 日 
15 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
旗下部 分开 放式 基金 参加 中泰
证券股 份有 限公 司基 金费 率优
惠活动 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 8 月 23 日 
16 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资 基金 2017 年半 年度 报告及
摘要》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 8 月 26 日 
17 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
以通讯 方式 召开 华富 恒富 分级
债券型 证券 投资 基金 基金 份额
持有人 大会 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 4 日 
18 《华富基 金管 理有 限公 司关 于
以通讯 方式 召开 华富 恒富 分级
债券型 证券 投资 基金 基金 份额
持有人 大会 第一 次提 示性 公
告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 5 日 
19 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
以通讯 方式 召开 华富 恒富 分级
债券型 证券 投资 基金 基金 份额
持有人 大会 第二 次提 示性 公
告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 6 日 
20 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
增聘基 金经 理的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 13 日 
21 《华富恒 富分 级债 券型 证券 投
资基金 之恒 富A 份额 折算 方案
的公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 27 日 
22 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒 富A 开放 申购 、赎
回业务 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 27 日 
23 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
旗下部 分开 放式 基金 参加 平安
银行股 份有 限公 司基 金代 销业
务费率 优惠 活动 的公 告》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 9 月 27 日 
24 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之 恒富 A 份额 折算 和申
购与赎 回结 果的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 10 月 10 日 
25 《关于 华富 恒富 分级 债券 型证
券投资 基金 基金 份额 持有 人大
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
2017 年 10 月 24 日 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 107 页 共 109 页


 
会表决 结果 暨决 议生 效的 公
告》 
券时报 》上 公告 
26 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 以通 讯方 式召 开持 有人
大会法 律意 见书 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 10 月 24 日 
27 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资 基金 2017 年第 3 季 度报告 》 
在《 中国 证券 报》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 10 月 25 日 
28 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 之恒 富A 和 恒富 B 份额
折算结 果的 公告 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 10 月 26 日 
29 《华富 恒富 分级 债券 型证 券投
资基金 招募 说明 书更 新及 摘要
（2017 年2号 ）》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 11 月 1 日 
30 《华富 基金 管理 有限 公司 关于
系统暂 停服 务的 通知 》 
在《中 国证 券报 》 、
《上海 证券 报》 、 《证
券时报 》上 公告 
2017 年 11 月 16 日 



华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 108 页 共 109 页


 
§12 影响投 资者决策的其他重 要信息 
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况 
投资者
类别 
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况 
序号 
持有基金 份额
比例达到 或者
超过20% 的时间
区间



期初 
份额 
申购 
份额 
赎回 
份额 
持有份额 
份额占
比 
机构 1 11.29-12.31 0.00 99,849,226.16 0.00 99,849,226.16 32% 
个人 
- - - - - - - 









 
- - - - - - - - 
产品特有 风险 
无 




 
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息 
无。 华富恒富 18 个月定期开放债券 型证券投资基金 2017 年年度报 告 
第 109 页 共 109 页


 
§13 备查文 件目录 
 
13.1 备 查文 件目录 
1、 《 华富 恒富 18 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 基金合 同》



2、 《 华富 恒富 18 个 月定 期 开放债 券型 证券 投资 基金 托管协 议》


 
3、 《 华富 恒富 18 个月 定期开 放 债券 型证 券投 资基 金招 募 说明 书》


 
4、 报告 期内 华富 恒富 18 个月定 期开 放债 券型 证券 投资基 金在 指定 报刊 上披 露的各 项公 告 
 
13.2 存放 地点 
基金管 理人 、基 金托 管人 处 
 
13.3 查阅 方式 
投资者可于本 基金管理 人 办公时间预约 查阅，相 关 公开披露信息 也可以登 录 基金管理人网 站
查阅。
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