大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
大成 定增灵活配置 混合型证 券投资基金
更新招募说明书摘要
2018 年第 1 期
基金管理 人：大 成基金 管理有 限公司
基金托管 人：中 国银行 股份有 限公司
二〇一 八 年四 月
大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-1
重 要 提 示
大成定增灵 活配置 混 合型 证券 投资基金 （以 下简称 “ 本基金” ） 经中国 证监会 2016 年 5
月 26 日证监 许可 【2016 】1124 号文 予以注 册 。基金 合同于 2016 年 8 月 19 日正式 生效。
基金管理人 保证 本招 募说明书 的内容真 实、 准确 、 完 整。 本招募 说明书经 中国证监 会 注
册 ， 但中国 证监会对 本基金募 集的 注册 ， 并不 表明中 国证监会对 本基金 的 价值和收 益做出实
质性判断或 保证，也 不表明投 资于本基 金没有风 险。
本更新招募 说明书 根 据基金合 同编写， 并经中国 证监 会 注册 。 基 金合同是 约定基金 当事
人之间权利 、 义务的 法律文件 。 基金投 资者自依 基金 合同取得基 金份额， 即成为基 金份额持
有人和基金 合同的当 事人，其 持有基金 份额的行 为本 身即表明其 对基金合 同的承认 和接受，
并按照 《证券投 资基金法》 、 《公开募集 证券投资 基金 运作办法》 、 《流 动性风险 管理规定》 基
金合同及其 他有关规 定享有权 利、 承担 义务。 基金投 资者欲了解 基金份额 持有人的 权利和义
务，应详细 查阅基金 合同。
基金管理人 承诺以恪 尽 职守、 诚实信用 、 勤勉尽 责的 原则管理和 运用基金 财产， 但 不保
证基金一定 盈利，也 不保证最 低收益。
投资有风险 ，投资者 申购本基 金时应认 真阅读招 募说 明书。
基金的过往 业绩并不 预示其未 来表现。
本更新的招募说明书 所载内容截止日 为2018年2月19 日（其中人员变动信 息以公告日为
准） ，有关财 务数据和 基金净值 表现截止 日为2017年12 月31日，所 列财务数 据未经审 计。
一、基金管理人
（一）基金 管理人概 况
名称：大成 基金管理 有限公司
住所：深圳 市福田区 深南大道 7088 号招 商银行 大厦 32 层
办公地址： 深圳市福 田区深南 大道 7088 号招商 银行 大厦 32 层
设立日期：1999 年 4 月 12 日
注册资本： 贰亿元人 民币
股权结构： 公司股东 为中泰信 托有限责 任公司（ 持股 比例 50% ） 、中国银 河投资管 理有大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-2
限公司（持 股比例 25% ） 、 光大证券 股份有限 公司（ 持股比例 25% ）三 家公司。
法定代表人 ：刘卓
电话：0755-83183388
传真：0755-83199588
联系人：肖 剑
（二）主要 人员情况
1．公司高级 管理人员
董事会：
刘卓先生， 董事长， 工学学士 。 曾任职 于共青团 哈尔滨 市委、 哈尔 滨银行股 份有限公 司、
中泰信托有 限责任公 司； 2007 年 6 月 ， 任哈尔 滨 银行 股份有限公 司执行董 事； 2008 年 8 月，
任哈尔滨银 行股份有 限公司董 事会秘书 ；2012 年 4 月，任哈尔 滨银行股 份有限公 司副董事
长； 2012 年 11 月至 今， 任中泰信 托有限责 任公司监 事会主席 。2014 年 12 月 15 日起任 大成
基金管理有 限公司董 事长。
靳天鹏先生， 副董事长， 国际法学 硕士。1991 年 7 月至 1993 年 2 月， 任职于 共青团 河
南省委；1993 年 3 月至 12 月，任 职于深 圳市国际 经 济与法律咨 询公司；1994 年 1 月至 6
月， 任职 于深圳市 蛇口律师 事务所 ；1994 年 7 月至 1997 年 4 月 ， 任职 于蛇口招 商港务股 份
有限公司；1997 年 5 月至 2015 年 1 月， 先后 任光大 证券有限责 任公司南 方总部研 究部研究
员， 南方总 部机构管 理部副总 经理， 光 大证券股 份有 限公司债券 业务部总 经理助理 ， 资产管
理总部投资部副总经 理（主持工作） ，法律合规部 副 总经理，零售交易业 务总部副总经 理；
2014 年 10 月 ， 任大 成基金管 理有限公 司公司董 事； 2015 年 1 月起 任大成基 金管理有 限公司
副董事长。
罗登攀先生，董 事、总经理 ，耶鲁大学 经济学博士 。 具注册金融分析 师(CFA) 、金融风
险管理师 （FRM ） 资格 ， 国家 “千人 计划” 专家。 曾 任毕马威 （KPMG ） 法律诉 讼部资深 咨
询师、 金 融部资深 咨询 师 ， 以及 SLCG 证券 诉讼和咨 询公司合伙 人；2009 年至 2012 年 ， 任
中国证券监 督管理委 员会规划 委专家顾 问委员， 机构 部创新处负 责人；2013 年 2 月至 2014
年 10 月， 任 中信并购 基金管理 有限公司 董事总经 理 ， 执委会委员 。2014 年 11 月 26 日 起任
大成基金管 理有限公 司总经理 。2015 年 3 月起兼 任大 成国际资产 管理有限 公司董事 长。
周 雄 先 生 ， 董 事 ， 金 融 学 博 士 ， 北 京 大 学 光 华 管 理 学 院 高 级 管 理 人 员 工 商 管 理 硕 士
（EMBA ） ， 上海市黄浦 区政协委 员。1987 年 8 月至 1993 年 4 月， 任厦门大 学财经系 教师；大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-3
1993 年 4 月至 1996 年 8 月，任 华夏证券 有限公司 厦 门分公司经 理；1996 年 8 月至 1999 年
2 月，任人民日 报社事业 发展局企 业管理处 副处长；1999 年 2 月至 2018 年 2 月任职于中泰
信托有限责 任公司， 历任副总 裁、总裁 ，现为中 泰信 托有限责任 公司董事 。
孙学林先生， 董 事， 硕士研 究生。 具注册 会计师、 注 册资产评估 师资格。 现任 中国银河
投资管理有 限公司党 委委员、 总裁助理 ， 兼任投 资二 部总经理兼 行政负责 人、 投资 决策委员
会副主任 。2012 年 6 月起 ， 兼任 镇江银河 创业投 资有 限公司总经 理、 投 资决策委 员会委 员。
黄隽女士， 独立 董事， 经济 学博士。 现任 中国人 民大 学经济 学院 教授、 博士生 导师， 中
国人民大学 艺术品金 融研究所 副所长。
叶林先生， 独立董事 ，法学博 士。现任 中国人民 大学 法学院教授 、民商法 教研室主 任，
博士研究生 导师、国 家社会科 学重点基 地中国民 商事 法律科学研 究中心兼 职教授。
吉敏女士， 独立 董事， 金融 学博士， 现任 东北财 经大 学讲师， 教研室 主任， 东北 财经大
学金融学国 家级教学 团队成员 ， 东北财 经大学开 发金 融研究中心 助理研究 员， 主要 从事金融
业产业组织 结构、 银行业竞 争方面的 研究 。 参与两 项国 家自然科学 基金、 三项国家 社科基金 、
三项教育部 人文社会 科学一般 项目、 多 项省级创 新团 队项目， 并 负责撰写 项目总结 报告， 在
国内财经类 期刊发表 多篇学术 论文。
金李先生， 独立董事 ，博士。 现任英国 牛津大学 商学 院终身教职 正教授（ 博士生导 师）
和北京大学光华管理 学院讲席教授 （博士生导师） ， 金融系联合系主任， 院长助理，北 京大
学国家金融 研究中心 主任。 曾 在美国哈 佛大学商 学院 任教十多年 ， 并兼任 哈佛大学 费正清东
亚研究中心 执行理事 。
监事会：
许国平先生 ， 监事 会主席 ， 中国 人民大学 国民经济 学 博士。1987 年至 2004 年先 后任中
国 人民 银行 国际司 处长 ，东 京代 表处代 表， 研究 局调研 员， 金融 稳定局 体改 处处 长；2005
年 6 月至 2008 年 1 月 任中央汇 金投资有 限责任 公司建 行股权管理 部主任； 2005 年 8 月至 2016
年 11 月任中国 银河金融 控股有限 责任公司 董事、 副总 经理、 党委委员 ；2007 年 2 月至 2016
年 11 月任中国银河投 资管理有 限公司董 事长、总 裁 、党委书记 ；2010 年 6 月至 2014 年 3
月兼任北京 银河吉星 创业投资 有限责任 公司董事 长； 2007 年 1 月至 2015 年 6 月任中 国银河
证券股份有 限公司董 事； 2014 年 1 月至 2017 年 6 月任 银河基金管 理有限公 司党委书 记； 2014
年 3 月至 2018 年 1 月任银河基金管理有 限公司董 事 长（至 2017 年 11 月）及法定代表 人；
2018 年 3 月 加入大成 基金管理 有限公司 ，任监事 会主 席。
蒋卫强先生 ，职工监 事，经济 学硕士。1997 年 7 月至 1998 年 10 月 任杭州益 和电脑公大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-4
司开发部软 件工程师 。1998 年 10 月至 1999 年 8 月 任杭州新利 电子技术 有限公司 电子商务
部高级程序 员。1999 年 8 月 加入大成 基金管 理有限 公司，历任 信息技术 部系统开 发员、金
融工程部高 级工程师、 监 察稽核部 总监助理、 信 息技 术部副总监、 风 险管理部 副总监、 风险
管理部总监 ，现任信 息技术部 总监。
吴萍女士 ， 职工 监事， 文学学 士， 中国注册 会计师协 会非执业会 员。 曾任职于 中国农业
银行深圳分 行、日本 三和银行 深 圳分行 、普华永 道会 计师事务所 深圳分所 。2010 年 6 月加
入大成基金 管理有限 公司， 历任计划 财务部高 级会计 师、 总监 助理， 现任计划 财务部 副总监。
2016 年 10 月 起兼任 大成国际 资产管理 有限公司 董事 。
其他高级管 理人员：
肖剑先生， 副总 经理， 哈佛 大学公共 管理硕士。 曾任 深圳市南山 区委 （政府） 办 公室副
主任， 深圳 市广聚能 源股份有 限公司副 总经理兼 广聚 投资控股公 司执行董 事、 总经 理， 深圳
市人民政府 国有资产 监督管理 委员会副 处长、 处长。2014 年 11 月加入 大成基 金管理有 限公
司，2015 年 1 月起任 公司副总 经理。
温智敏先生 ，副总经 理，哈 佛 大学法学 博士。曾 任职 于美国 Hunton & Williams 国际律
师事务所纽 约州执业 律师。 中 银国际投 行业务副 总裁 ， 香港三山 投资公司 董事总经 理， 标准
银行亚洲有 限公司董 事总经理 兼中国投 行业务主 管。2015 年 4 月加入大 成基金管 理有限公
司， 任首席 战略官， 2015 年 8 月起任 公司副总 经理。 2016 年 10 月 起兼任大 成国际资 产管理
有限公司董 事。
周立新先生， 副 总经理， 大学 本科学历。 曾 任新疆精 河县党委办 公室机要 员、 新疆精河
县团委副书 记、 新疆 精河县人 民政府体 改委副主 任、 新疆精河县 八家户农 场党委书 记、 新疆
博尔塔拉蒙 古自治州 团委 副书 记及少工 委主任、 江苏 省铁路发展 股份有限 公司办公 室主任、
江苏省铁路 发展股份 有限公司 控股企业 及江苏省 铁路 实业集团有 限公司控 股企业负 责人、 中
国华闻投资 控股有限 公司燃气 战略管理 部项目经 理。2005 年 1 月加入大 成基金管 理有限公
司， 历任客户服 务中心总 监助理、 市场 部副总经 理、 上海分公司 副总经理、 客 户服务部 总监
兼上海分公 司总经理 、公司助 理总经理 ，2015 年 8 月 起任公司副 总经理。
谭晓冈先生， 副 总经理， 哈佛 大学公共 行政管理 硕士 。 曾任财政部世 界银行司 科长， 世
界银行中国 执基办技 术顾问， 财政部办 公厅处长 ， 全 国社保基金 理事会办 公 厅处长 、 海外投
资部副主任 。2016 年 7 月加入 大成基金 管理有限 公司 ，2017 年 2 月起任公 司副总经 理。
姚余栋先生， 副 总经理， 英国 剑桥大学 经济学博 士。 曾任职于原 国家经贸 委企业司、 美
国花旗银行 伦敦分行 。 曾任世 界银行咨 询顾问 ， 国际 货币基金组 织国际资 本市场部 和非洲部大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-5
经济学家， 原黑龙江 省招商局 副局长， 黑龙江省 商务 厅副厅长， 中国人民 银行货币 政策二司
副巡视员， 中国人民 银行货币 政策司副 司长，中 国人 民银行金融 研究所所 长。2016 年 9 月
加入大成基 金管理有 限公司， 任首席经 济学家，2017 年 2 月起任 公司副总 经理。
陈翔凯先生 ，副总经 理，香港 中文大学 工商管理 硕士 。曾任职于 广发证券 海南分公 司，
平安保险集 团公司。 曾任华安 财产保险 有限公司 高级 投资经理， 国投瑞银 基金管理 有限公司
固定收益部 总监， 招商 证券资产 管理有限 公司副总 经 理。2016 年 11 月 加入大成 基金管理 有
限公司，2017 年 2 月 起任公司 副总经理 。
赵冰女士， 督察 长， 清华大学 工商管理 硕士。 曾 任职 于中国证券 业协会资 格管理部、 专
业联络部、 基金公司 会员部， 曾任中国 证券业协 会分 析师委员会 委员、 基 金销售专 业委员会
委员。 曾参 与基金业 协会筹备 组的筹备 工作。 曾先后 任中国证券 投资基金 业协会投 教与媒体
公关部负责 人 、理财 及服务机 构部负责 人。2017 年 7 月加入大 成基金管 理有限公 司，2017
年 8 月起任 公司督察 长。
2、基金经理
（1）现任基 金经理
戴军先生， 金融学硕 士，证券 从业年限 6 年。 证券 从 业年限 6 年。2011 年 6 月 加入大
成基金管理 有限公司， 历 任研究员、 行 业研究主 管、 大成价值增 长基金经 理助理，2015 年5
月 21 日至 2015 年 7 月 23 日任大成优选股 票型证券 投资基金（LOF ）基金 经理，2015 年 7
月 24 日起任 大成优选 混合型证 券投资基 金 （LOF） 基 金经理。2016 年8 月 19 日 起任大成 定
增灵活配置 混合型证 券投资基 金基金经 理。2017 年 6 月 2 日起 任大成一 带一路灵 活配置混
合型证券投 资基金基 金经理。 现任研究 部副总监 。具 有基金从业 资格。国 籍：中国 。
（2）历任基 金经理
历任基金经 理姓名 管理本基金 时间
石国武 2016 年 8 月 19 日至 2017 年 9 月 12 日
3、公司投资 决策委员 会
公司股票投 资决策委 员会由 7 名成 员组成， 设股票投 资决策委员 会主席 1 名， 其他委
员 6 名，名 单如下：
罗登攀，公司总 经理，股 票投资决策 委员会主席 ；李 本刚，基金经理 ，股票投 资部总
监，股票投 资决策委 员会委员 ；路荣强 ，研究部 总监 ，股票投资 决策委员 会委员； 苏秉毅，
基金经理， 数 量 与指数投 资部副总 监， 股票投 资决策 委员会委员； 徐 彦， 基金经 理， 股票投大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-6
资部价值组 投资总监， 股 票投资决 策委员会 委员； 于 雷， 交易管理部 总监， 股票投 资决策委
员会委员； 郑刚，风 险管理部 总监，股 票投资决 策委 员会委员。
上述人员之 间不存在 亲属关系 。
二 、基金托管人
（一）基本 情况
名称：中国 银行股份 有限公司 （简称“ 中国银行 ”）
住所及办公 地址：北 京市西城 区复兴门 内大街 1 号
首次注册登 记日期：1983 年 10 月 31 日
注册资本： 人民币贰 仟玖佰肆 拾叁亿捌 仟柒佰柒 拾玖 万壹仟贰佰 肆拾壹元 整
法定代表人 ：陈四清
基金托管业 务批准 文 号：中国 证监会证 监基字【1998 】24 号
托管部门信 息披露联 系人：王 永民
传真：（010 ）66594942
中国银行客 服电话：95566
（二）基金 托管部门 及主要人 员情况
中国银行托 管业务部 设立于 1998 年 ， 现有员 工 110 余 人， 大部 分员工具 有丰富 的银行、
证券、 基金、 信托 从业经验， 且 具有海外 工作、 学习 或培训经历，60 ％以上的 员工具有 硕士
以上学位或 高级职称 。 为给客 户提供专 业化的托 管服 务， 中国银 行已在境 内、 外分 行开展托
管业务。
作为国内首批开 展证券投 资基金托管 业务的商业 银行 ，中国银行拥有 证券投资 基金、
基金（一 对多 、一对一 ）、 社保基 金、保 险资金 、QFII 、RQFII 、QDII 、境外三类机 构、 券
商资产管理 计划、 信 托计划、 企业年金 、 银行理 财产 品、 股权基 金、 私募 基金、 资 金托管等
门类齐全、 产品 丰富的托 管业务体 系。 在国内， 中国 银行首家开 展绩效评 估、 风险分析 等增
值服务，为 各类客户 提供个性 化的托管 增值服务 ，是 国内领先的 大型中资 托管银行 。
（三）证券 投资基金 托管情况
截至 2017 年 12 月 31 日， 中国银行 已托管 650 只证券 投资基金 ， 其中境 内基金 613 只，
QDII 基金 37 只， 覆盖 了股票型、 债 券型、 混合 型、 货币型、 指数型、FOF 等 多种 类型 的基
金，满足了 不同客户 多元化的 投资理财 需求，基 金托 管规模位居 同业前列 。 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-7
（四）托管 业务的内 部控制制 度
中国银行托管业 务部风险 管理与控制 工作是中国 银行 全面风险控制工 作的组成 部分，
秉承中国银 行风险控 制理念， 坚持 “ 规范运作、 稳健 经营” 的原则。 中 国银行托 管业务部 风
险控制工作 贯穿业务 各环节， 通过风险 识别与评 估、 风险控制措 施设定及 制度建设 、 内外部
检查及审计 等措施强 化托管业 务全员、 全面、全 程的 风险管控。
2007 年起， 中国银行 连续聘请 外部会计 会计师事 务所 开展托管业 务内部控 制审阅工 作。
先后获得基 于 “SAS70 ” 、 “AAF01/06 ” “ISAE3402”和“SSAE16 ” 等国际主 流内控审
阅 准 则 的 无 保 留 意 见 的 审 阅 报 告 。2017 年 ， 中 国 银 行 继 续 获 得 了 基 于 “ISAE3402 ”和
“SSAE16 ” 双准则的内 部控制审 计报告 。 中国银 行托 管业务内控 制度完善 ， 内控 措施严密，
能够有效保 证托管资 产的安全 。
（五）托管 人对管理 人运作基 金进行监 督的方法 和程 序
根据《中华人民 共和国证 券投资基金 法》、《公 开募 集证券投资基金 运作管理 办法》
的相关规定 ，基金托 管人发现 基金管理 人的投资 指令 违反法律、 行政法规 和其他有 关规定，
或者违反基 金合同约 定的， 应 当拒绝执 行， 及时 通知 基金管理人 ， 并及时 向国务院 证券监督
管理机构报 告。基金 托管人如 发现基金 管理人依 据交 易程序已经 生效的投 资指令违 反法律、
行政法规和其他有关规定， 或者违反基金合同 约定的,应当及时通知基金管 理人，并及时向
国务院证券 监督管理 机构报告 。
三、相关服务机构
（一）销售 机构及联 系人
1．直销机构
名称：大成 基金管理 有限公司
住所：深圳 市福田区 深南大道 7088 号招 商银行 大厦 32 层
办公地址： 深圳市福 田区深南 大道 7088 号招商 银行 大厦 32 层
法定代表人 ：刘卓
电话：0755-83183388
传真：0755-83199588
联系人：乐园
公司网址：www.dcfund.com.cn 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-8
大成基金客 户服务热 线： 400-888-5558 （ 免长途固 话 费）
大成基金深 圳投资理 财中心：
地址：深圳 市福田区 深南大道 7088 号招 商银行 大厦 32 层
联系人：肖 成卫、关 志玲、白 小雪
电话：0755-22223523/22223177/22223555
传真：0755-83195235/83195242/83195232
2．场外代销 机构
1、中国银行 股份有限 公司
注册地址： 北京西城 区复兴门 内大街1号
法定代表人 ：田国立
客服电话：95566
联系人：王 娟
电话：010-66594909
传真：010-66594942
网址：www.boc.cn
2、中国农业 银行股份 有限公司
注册地址： 北京市东 城区建国 门内大街69 号
办公地址： 北京市西 城区复兴 门内大街28 号凯晨 世贸 中心东座
法定代表人 ：周慕冰
联系人：林 葛
联系电话：010-66060069
传真：010-68121816
客服电话：95599
网址：www.abchina.com
3、中国民生 银行股份 有限公司
注册地址： 北 京市东 城区正义 路4号
办公地址： 北京市西 城区复兴 门内大街2 号
法定代表人 ：洪崎
客服电话：95568
联系人：穆 婷 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-9
电话：010-58560666
传真：010-83914283
网址：www.cmbc.com.cn
4、中国工商 银行股份 有限公司
注册地址： 北京市西 城区复兴 门内大街55 号
法定代表人 ：易会满
客服电话：95588
联系人：洪 渊
联系电话：010-66105799
传真：010-66107914
网址：www.icbc.com.cn
5、中国光大 银行股份 有限公司
注册地址： 北京市西 城区太平 桥大街25 号中国光 大中 心
法定代表人 ：唐双宁
客服电话：95595
联系人: 朱红
电话：010-63636153
传真：010-68560312
网址：www.cebbank.com
6、洛阳银行 股份有限 公司
注册地址： 洛阳市洛 龙区开元 大道256号
办公地址： 洛阳市洛 龙区开元 大道256号
客服电话：0379-96699
法定代表人 ：王建甫
联系人：胡 艳丽
电话：0379-65921977
传真：0379-65921851
网址：www.bankofluoyang.com.cn
7、东莞银行 股份有限 公司
注册地址： 东莞市运 河东一路193 号 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-10
法定代表人 ：卢国锋
联系人：吴 照群
电话：0769-22119061
传真：0769-22117730
客服电话：96228
网址：www.dongguanbank.cn
8、江苏银行 股份有限 公司
地址：南京 市洪武北 路55号
法定代表人 ：夏平
联系人：田 春慧
客服电话：96098 、400-86-96098
电话：025-58587018
传真：025-58588164
网址：www.jsbchina.cn
9、上海浦东 发展银行 股份有限 公司
注册地址： 上海市浦 东新区浦 东南路500 号
办公地址： 上海市中 山东一路12 号
法定代表人 ：吉晓辉
联系人：高 天、虞谷 云
客服热线：95528
电话：021-61618888
传真：021-63604199
网址：www.spdb.com.cn
10、北京银 行股份有 限公司
注册地址： 北京市西 城区金融 大街甲17 号首层
办公地址： 北京市西 城区金融 大街丙17 号
法定代表人 ：冯丽华
联系人：孔 超
电话：010-66223584
传真：010-66226045 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-11
客服电话：95526
网址：www.bankofbeijing.com.cn
11 、上海农村商 业银行股 份有限公 司
注册地址： 上海市浦 东新区浦 东大道981 号
办公地址： 上海市黄 浦区中山 东二路70 号
法定代表人 ：冀光恒
客服电话：021-962999 、400-696-2999
电话：021-61899999
传真：021-50105124
联系人：施 传荣
网址：www.shrcb.com
12、中信证 券股份有 限公司
注册地址： 广东省深 圳市福田 区中心三 路8号卓 越时 代广场（二 期）北座
法定代表人 ：张佑君
客服电话：010-84588888
联系人：顾 凌
电话：010-60838696
传真：010-84865560
网址：www.cs.ecitic.com
13、中信证 券（山东 ）有限责 任公司
注册地址： 青岛市崂 山区苗岭 路29 号澳 柯玛大厦15层（1507-1510 室）
办公地址： 青岛市东 海西路28 号
法定代表人 ：杨宝林
客服电话：95548
联系人：吴 忠超
电话：0532-85022326
传真：0532-85022605
网址：www.zxwt.com.cn
14、中信建 投证券股 份有限公 司
注册地址： 北京市朝 阳区安立 路66 号4号楼 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-12
法定代表人 ：王常青
客服电话：4008888108
联系人：权 唐
电话：010-85130577
传真：010-65182261
网址：www.csc108.com
15、中国国 际金融有 限公司
注册地址： 北京市建 国门外大 街1号国贸 大厦2座27层及28层
办公地址： 北京市建 国 门外大 街甲6号SK 大厦
法定代表人 ：丁学东
联系人：杨 涵宇
电话：010-65051166
网址：www.ciccs.com.cn
16、渤海证 券股份有 限公司
注册地址： 天津市经 济技术开 发区第二 大街42号 写字 楼101室
法定代表人 ：王春峰
联系人：蔡 霆
电话：022-28451991
传真：022-28451892
客服电话：4006515988
网址：WWW.EWWW.COM.CN
17、湘财证 券股份有 限公司
注册地址： 长沙市黄 兴中路63 号中山国 际大厦12 楼
法定代表人 ：林俊波
客服电话：400-888-1551
联系人：钟 康莺
电话：021-68634518-8503
传真：021-68865938
网址：www.xcsc.com
18、华福证 券有限责 任公司 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-13
注册地址： 福州市五 四路157号 新天地大 厦7、8 层
法定代表人 ：黄金琳
客服电话：0591-96326
联系人：张 宗锐
电话：0591-87383600
传真：0591-87841150
网址：www.gfhfzq.com.cn
19、爱建证 券有限责 任公司
注册地址： 中国（上 海）自由 贸易试验 区世纪大 道1600 号1幢32楼
法定代表人 ：钱华
客服电话：4001-962-502
联系人：陈 敏
电话：021-32229888
传真：021-62878783
网址：www.ajzq.com
20、华泰证 券股份有 限公司
注册地址： 南京市江 东中路228 号
办公地址： 南京市建 邺区江东 中路228号 华泰证 券广 场
法定代表人 ：周易
客服电话：4008-888-168 、95597
联系人：庞 晓芸
电话：0755-82492193
传真：0755-82492962
网址：www.htsc.com.cn
21、中山证 券有限责 任公司
注册地址： 深圳市福 田区益田 路6009 号 新世界中 心29 层
法定代表人 ：黄扬录
联系人：罗 艺琳
联系电话：0755-82570586
客服电话：400-1022-011 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-14
网址：www.zszq.com.cn
22、华西证 券股份有 限公司
注册地址： 四川省成 都市高新 区天府二 街198号 华西 证券大厦
法定代表人 ：杨炯洋
客户服务热 线：4008888818
联系人：金 达勇
电话：0755-83025723
传真：0755-83025991
网址：www.hx168.com.cn
23、第一创 业证券股 份有限公 司
地址：深圳 市罗湖区 笋岗路12 号中民时 代广场B 座25F
法人代表： 刘学民
电话：95358
网址：www.firstcapital.com.cn
24、方正证 券股份有 限公司
注册地址： 湖南省长 沙市芙蓉 中路二段 华侨国际 大厦22-24层
法定代表人 ：雷杰
客服电话：95571
联系人：徐 锦福
电话：010-57398062
传真：010-57398058
网址：www.foundersc.com
25、联讯证 券股份有 限公司
注册地址： 广东省惠 州市惠城 区江北东 江三路惠 州广 播电视新闻 中心三、 四楼
法人代表： 徐刚
联系人：郭 晴
联系电话：0752-2119391
客服电话：95564
网址：www.lxzq.com.cn
26、招商证 券股份有 限公司 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-15
注册地址： 深圳市福 田区益田 路江苏大 厦A 座38-45层
法定代表人 ：宫少林
客服电话： 95565
联系人：黄 婵君
电话：0755-82960167
传真：0755-82943636
网址：www.newone.com.cn
27、国都证 券股份有 限公司
注册地址： 北京市东 城区东直 门南大街3 号国华 投资 大厦9层10 层
法定代表人 ：常喆
客服电话：400-818-8118
联系人：黄 静
电话：010-84183333
传真：010-84183311-3389
网址：www.guodu.com
28、中国银 河证券股 份有限公 司
注册地址： 北京市西 城区金融 大街35号 国际企业 大厦C 座
法定代表人 ：宋卫刚
客服电话：4008-888-888
联系人：宋 明
联系电话：010-66568450
传真：010-66568990
网址：www.chinastock.com.cn
29、中泰证 券股份有 限公司
办公地址： 山东省济 南市经十 路20518 号
法定代表人 ：李玮
客服电话：95538
联系人：吴 阳
电话：0531-81283938
传真：0531-81283900 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-16
网址：www.qlzq.com.cn
30、上海证 券有限责 任公司
注册地址： 上海市黄 浦区四川 中 路213号 久事商 务大 厦7楼
法定代表人 ：李俊杰
客服电话：021-962518 ，4008918918
联系人：许 曼华
电话：021-53519888
传真：021-63608830
网址：www.962518.com
31、华宝证 券有限责 任公司
地址：上海 市浦东新 区环球金 融中心57 楼
法定代表人 ：陈林
客服电话：400-820-9898
联系人：刘 闻川
电话：021-68778075
传真：021-68868117
网址：www.cnhbstock.com
32、国泰君 安证券股 份有限公 司
注册地址： 中国（上 海）自由 贸易试验 区商城路618 号
办公地址： 上海市浦 东新区银 城中路168 号上海 银行 大厦29楼
法定代表人 ：杨德红
客服电话：95521
联系人：芮 敏祺、朱 雅崴
联系电话：021-38676666
传真：021-38670161
网址：www.gtja.com
33、万联证 券有限责 任公司
注册地址： 北京市海 淀区北三 环西路99 号院1号楼15 层1501
法定代表人 ：张建军
联系人：王 鑫 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-17
联系电话：020-38286651
客服电话：400-8888-133
网址：www.wlzq.com.cn
34、长江证 券股份有 限公司
注册地址： 武汉市新 华路特8号 长江证券 大厦
法定代表人 ：杨泽柱
客户服务热 线：95579 、4008-888-999
联系人：奚 博宇
电话：027-65799999
传真：027-85481900
网址：www.95579.com
35、平安证 券股份有 限公司
办公地址： 深圳市福 田区金田 路大中华 国际交易 广场8楼
法定代表人 ：曹实凡
客服电话：95511 转8
传真：0755-82400862
网址：www.pingan.com
36、大同证 券有限责 任公司
注册地址： 大同市城 区迎宾街15 号桐城 中央21层
法定代表人 ：董祥
客服电话：4007121212
联系人：薛 津
电话：0351-4130322
传真：0351-7219891
网址：www.dtsbc.com.cn
37、珠海盈 米财富管 理有限公 司
注册地址： 珠海市横 琴新区宝 华路6号105 室-3491
法定代表人 ：肖雯
办公地址： 广州市海 珠区琶洲 大道东1号 保利国 际广 场 南塔12 楼B1201-1203
联系人：黄 敏嫦 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-18
网站：www.yingmi.cn
客服电话：020-89629066
38、和讯信 息科技有 限公司
注册地址： 北京市朝 阳区朝外 大街22号 泛利大厦10 层
法定代表人 ：王莉
联系人：刘 洋
联系电话：021-20835785
传真：021-20835879
客服电话：400-920-0022
网址：http://licaike.hexun.com
39、上海好 买基金销 售有限公 司
注册地址： 上海市虹 口区场中 路685 弄37 号4号楼449 室
办公地址: 上 海市浦东 新区浦东 南路1118 号鄂尔 多斯 国际大厦903 ～906
法定代表人: 杨文斌
客服电话: 400-700-9665
联系人: 张茹
联系电话: 021-58870011
传真: 021-68596916
网址: www.ehowbuy.com
40、蚂蚁( 杭州) 基金销售 有限公司 （原杭州 数米基 金 销售有限公 司）
注册地址： 杭州市余 杭区仓前 街文一西 路1218号1栋202 室
法人代表： 陈柏青
联系人：徐 昳绯
电话：021-60897840
传真：0571-26698533
客服电话：4000-766-123
网址： www.fund123.cn
41、诺亚正 行（上海 ）基金销 售投资顾 问有限公 司
注册地址： 上海市虹 口区飞虹 路360 弄9 号3724室
法定代表人 ：汪静波
大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-19
办公地址： 上海市杨 浦区昆明 路508 号北 美广场B 座12 楼
联系人：徐 诚
联系电话：021-38509639
网站：www.noah-fund.com
客服电话：400-821-5399
42、上海天 天基金销 售有限公 司
注册地址： 上海市徐 汇区龙田 路195 号3C 座9楼
法人代表： 其实
联系人：潘 世友
电话：021-54509998
传真：021-64383798
客服电话：400-1818-188
网址：www.1234567.com.cn
43、上海陆 金所资产 管理有限 公司
注册地址： 上海市浦 东新区陆 家嘴环路1333 号14 楼09 单元
法定代表人 ：郭坚
办公地址： 上海市浦 东新区陆 家嘴环路1333 号14 楼
联系人：宁 博宇
客服电话：4008219031
网站：www.lufunds.com
44、浙江同 花顺基金 销售有限 公司
注册地址： 杭州市西 湖区文二 西路1号元 茂大厦903 室
办公地址： 浙江省杭 州市西湖 区翠柏路7 号电子 商务 产业园2 号楼
法人代表： 凌顺平
联系人：林 海明
电话：0571-88911818-8580 ?
传真：0571-88911818-8002
客服电话:4008-773-772
网站地址 www.5ifund.com
45、上海凯 石财富基 金销售有 限公司 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-20
注册地址： 上海市黄 浦区西藏 南路765号602-115 室
法定代表人 ：陈继武
客服电话：4000178000
联系人：葛 佳蕊
电话：021-63333319
传真：021-63332523
网址：www.vstonewealth.com
46、天相投 资顾问有 限公司
注册地址： 北京市西 城区金融 街19 号富 凯大厦B 座701
法定代表人 ：林义相
客服电话：010-66045678
联系人：尹 伶
传真：010-66045527
网址：www.txsec.com
47、深圳市 新兰德证 券投资咨 询有限公 司
注册地址： 深圳市福 田区华强 北路赛格 科技园4 栋10 层1006号
法定代表人 ：杨懿
办公地址： 深圳市福 田区华强 北路赛格 科技园4 栋10 层1006号
联系人：张 燕
联系电话：010-58325388*1588
网站：www.new-rand.cn
客服电话：400-166-1188
48、深圳众 禄基金销 售股份有 限公司
注册地址： 深圳市罗 湖区笋岗 街道梨园 路物资控 股置 地大厦8 楼801
法定代表人 ：薛峰
联系人：童 彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-82080798
网址：www.zlfund.cn
客服电话：4006-788-887 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-21
49、上海利 得基金销 售有限公 司
注册地址： 上海市宝 山区蕴川 路5475 号1033 室
办公地址： 上海市浦 东新区峨 山路91弄61 号1幢14 层
法定代表人 ：李兴春
传真：021-50583633
电话：021-50583533
客服电话：400-921-7755
网址：www.leadfund.com.cn
50、南京苏 宁基金销 售有限公 司
注册地址： 南京市玄 武区苏宁 大 道1-5号
办公地址： 南京市玄 武区苏宁 大道1-5号
法定代表人 ：刘汉青
客服电话：95177
网址：https://www.snjijin.com/
基金管理人 可根据有 关法律、 法规的要 求，选择 其他 符合要求的 机构代理 销售本基 金，
并及时公告 。
（二）注册 登记机构
名称：中国 证券登记 结算有限 责任公司
注册地址： 北京市西 城区金融 大街 27 号 投资广 场 23 层
办公地址： 北京市西 城区金融 大街 27 号 投资广 场 23 层
法定代表人 ：陈耀先
电话：010-58598839
传真：010-58598907
联系人：朱 立元
（三）律师 事 务所和 经办律师
名称：北京 市金杜律 师事务所
注册地址： 北京市朝 阳区东三 环中路 7 号财富中 心写 字楼 A 座 40 层
办公地址： 北京市朝 阳区东三 环中路 7 号财富中 心写 字楼 A 座 40 层
负责人：王 玲 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-22
电话：0755-22163333
传真：0755-22163390
经办律师： 靳庆军、 冯艾
联系人：冯 艾
（四） 会计 师事务所 和经办注 册会计师
名称：普华 永道中天 会计师事 务所（特 殊普通合 伙）
住所：中国( 上海) 自由贸 易试验区 陆家嘴环 路1318 号 星展银行大 厦6楼
办公地址： 上海市黄 浦区湖滨 路202 号企 业天地2 号楼 普华永道中 心11 楼
执行事务合 伙人：李 丹
电话：021-23238189
联系人：俞 伟敏
经办注册会 计师：张 振波、俞 伟敏
四、基金的名称
本基金名称 ： 大成定 增灵活配 置 混合型 证券投资 基金 。
五、基金的类型
本基金类型 ： 混合 型 基金
六、基金的运作方式
本基金运作 方式：契 约型开放 式
七 、基金的投资目标
在封闭期内，本基金 主要参与上市公 司股票定向增 发 ，基金管理人在控制 风险的前提
下，追求基 金资产长 期稳健增 值。
转为上市开 放式基金 （LOF ）后，基金管 理人在控 制 风险和保持 资产流动 性的基础 上，
主要采用多 策略投资 于股票， 追求基金 资 产的长 期稳 健增值。 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-23
八 、基金的投资范围
本基金的投资范围为 具有良好流动性 的金融工具， 包 括国内依法发行上市 的股票 （包
括中小板、创业板及 其他经中国证 监会核准上市 的股 票） 、债券（包括国债 、央行票据、 金
融债、 企业债、 公司 债、 次级债、 中 小企业私 募债、 地方政府债 券、 中期票据、 可转换债 券
（含分离交 易可转债） 、 短期融资 券、 超短期 融资券等 ） 、 资产支持证 券、 债券回购 、 货币市
场工具、 银行存 款、 同业存 单、 权证、 股指 期货、 国 债期货 以及 法律法规 或中国证 监会允许
基金投资的 其他金融 工具 （ 但 须符合中 国证监会 相关 规定 ） 。
如法律法规或监管机 构 以后允许基金 投资其他品种 ， 基金管理人在履行适 当程序后，
可以将其纳 入投资范 围。
基金的投资 组合比例 为： 封闭 期内股票 占基金资 产的 比例为 0% —100% ， 其中投 资于
上市公司定 向增发股 票占基金 非现金资 产的比例 不低 于 80% ； 转为上市 开放式基 金（LOF ）
后， 股票 占基金资 产的比例 为 0-95% 。 封闭期 内每个 交易日日终 在扣除股 指期货和 国债期货
合约需缴纳 的交易保 证金后， 应当保持 不低于交 易保 证金一倍的 现金； 转 为上市开 放式基金
（LOF ） 后， 每 个交易 日日终在 扣除股指 期货和国 债 期货合约需 缴纳的交 易保证金 后， 保持
现金 （不包括结 算备付金、 存 出保证金、 应 收申购款 等） 或者到期日 在一年以 内的政府 债券
不低于基金 资产净值 的 5% 。 权证、股 指期货 、国债 期货及其他 金融工具 的投资比 例依照法
律法规或监 管机构的 规定执行 。
九 、基金的投资策略
1、大类资产 配置策略
本基金通过对宏观经 济、市场面、政 策面等因素的 分 析研究，结合与定增 事件相关的
情绪 指标确 定股票、 债券及其 他金融工 具的比例 。
2、股票投资 策略
（1）定向增 发投资策 略
在封闭期内，本基金 股票资产将主要 参与 上市公司 定 向增发，并辅以其他 股票投资策
略。 基金经理在 参与定向 增发项目 时， 将根据定 向增 发折价率、 定向 增发类别、 市 场氛围判
断 （牛市/ 熊市） 、 所 处行业、 公 司自身价 值判断、 定 增项目前景 等因素精 选优质标 的， 采用
分散投资方 式， 降低组合 风险。 对于解 除锁定的 增发 股份， 基金管理 人将基于 市场环境、 公大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-24
司估值水平 、 同类行 业估值水 平、 公司 近期的经 营管 理状况等作 出是否售 出的判断 。 项目退
出策略更注 重本金和 盈利的安 全。
（2）股票投 资策略
本基金转为上市开放 式基金后，主要 采用多策略投 资 于股票 ，包括基本面 选股策略和
与定增事件 相关的投 资策略。 一般不参 与 上市公 司 定 向增发， 但 基金经理 可以根据 相关法律
法规的规定 及考虑流 动性安排 后将部分 资产投资 于 上 市公司 定向 增发。
1）基本面选 股策略
本基金将通 过分析上 市公司的 经营模式 、 产品研 发能 力、 公司治 理等多方 面的运营 管理
能力，判断 公司的核 心价值与 成长能力 ，选择具 有良 好经营状况 的上市公 司股票。
经营模式方 面， 选择 主营业务 鲜明、 行 业地位突 出、 产品与服务 符合行业 发展趋势 的上
市公司股票 ； 产品研 发能力方 面， 选择 具有较强 的自主 创新和市场 拓展能力 的上市公 司股票；
公司治理方 面，选择 公司治理 结构规范 ，管理水 平较 高的上市公 司股票。
本基金将重 点关注上 市公司的 盈利能力 、 成长和 股本 扩张能力以 及现金流 管理水平 ， 选
择优良财务 状况的上 市公司股 票。 盈 利 能力方面 ， 主要 考察销售毛 利率、 净 资产收益 率 （ROE ）
等指标； 成 长和股本 扩张能力 方面， 主 要考察主 营业 务收入增速 、 净资产 增速、 净 利润增速、
每股收益 （EPS ） 增速 、 每股现 金流净额 增速等指 标 ； 现金流管 理能力 方面， 主 要考察 每股
现金流净额 等指标。
在对公司基 本情况分 析的基础 上， 本基 金通过对 上市 公司内在价 值、 相对 价值、 收 购价
值等方面的研 究，考察市 盈率（P/E ） 、市 净率（P/B ） 、企业价值/ 息税 前利润（EV/EBIT）、
自由现金流 贴现 （DCF ） 等 一系列估 值指标， 给出股 票综合评级， 从中选 择估值水 平相对合
理的公司。
本基金将 结 合公司状 况以及股 票估值分 析的基本 结论 ， 选择具有 竞争优势 且估值具 有吸
引力的股票。 基 金经理将 按照公司 的投资决 策程序， 审慎精选， 权衡 风险收益 特征后， 根据
市场波动情 况构建股 票组合并 进行动态 调整。
2）与定增事 件相关的 投资策略
基金管理人采用“自 上而下”和“自 下而上”相结 合 的投资策略，筛选定 增事件相关
的股票， 重 点关注自 定增预案 公告至增 发股份锁 定期 结束后 6 个 月内的上 市公司， 通过分析
上市公司所 处行业、 主营 业务、 同行 业竞争水 平、 公 司内部管理 水平、 盈利能 力、 资本负 债
结构、商誉等，评估 上市公司的“ 内在价值” ，结 合 上市公司的定 增行为 对上市公司估 值重
构、 盈利提升的 影响、 上市公 司市值管 理需要、 市场 情绪特征、 宏观 经济环境 等多方面 的因大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-25
素综合判断 ， 把握定 增事件的 联动效应 ， 审慎制 定参 与 股票 投资 交易的投 资方案。 与定增事
件相关的投 资 策略主 要包括：
a ）定增 倒挂策略
定增倒挂是指定增发 行价格高于届时 股票 交易价格 的 情形。基金管理人将 关注并择机
参与定增倒 挂发行的 公司，获 取超额收 益。
b）定增破发 策略
定增破发是指股票交 易价格跌破之前 定增发行价格 的 情形。基金管理人将 择机参与定
增破发上市 公司，获 取超额收 益。
c ）事件驱动策略
定向增发项目自预案 公告开始至 成功 实施历经董事 会 、股东大会、发审委 、证监会等
几个环节的 审议批准 。 基金管 理人基于 对定增事 件的 分析， 重点 关注自定 增预案公 告至增发
股份锁定期 结束后 6 个月内的 投资机遇 。
d ）3 年期定增底价策 略
基金管理人将选择股 票交易价格与三 年期定增价格 接 近的公司，择机参与 并获取超额
收益。
e ）定增套利策略
以定向增发 价格为基 准， 在股价低 于定增价 时买入， 在股价高于 定增价 20%-50%时止
盈卖出，反 复套利， 获得超额 收益。
f ）其他与定增事件 相关的 投资策略
基金管理人将保持对 定增事件的持续 研究，不断挖 局 与定增相关的投资策 略并运用于
本 基金的实 际投资管 理中。
3、债券投资 策略
本基金的债券投资采 取 主动管理方式 ， 通过分析未 来 市场利率趋势及市场 信用环境变
化方向， 综合考 虑不同券 种收益率 水平、 信用 风险、 流动性等因 素， 构造债券 投资组合。 在
实际的投资 运作中， 本基 金将运用 久期控制 策略、 收 益率曲线策 略、 类别选择 策略、 个券选
择策略等多 种策略， 获取债券 市场的长 期稳定收 益。
4、权证投资 策略
本基金的权证投资是 以权证的市场价 值分析为基础 ， 配以权证定价模型寻 求其合理估
值水平， 以 主动式的 科学投资 管理为手 段， 充分 考虑 权证资产的 收益性、 流动性及 风险性特
征，通过资 产配 置、 品种与类 属选择， 追求基金 资产 稳定的当期 收益。 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-26
5、中小企业 私募债投 资策略
本基金将根据对宏观 经济的研究、前 瞻性判断经济 周 期、债券市场的收益 率水平，重
点考虑个券的风险收 益水平，综合 考虑个券的信 用等 级（如有） 、期限、流 动性、息票率 、
提前偿还和 赎回等因 素， 结合 债券发行 人所处行 业发 展前景、 发 行人业务 发展状况 、 企业市
场地位、 财 务状况、 管理水平 及其债务 水平等 ， 以确 定债券的实 际信用风 险状况及 其信用利
差水平， 重 点选择信 用风险相 对较低、 信用利差 收益 相对较大、 或预期信 用质量将 改善的中
小企业私募 债。
基金在控制信用风险 的基础 上，对中 小企业私募债 投 资，主要采取分散投 资，控制个
债持有比例 。 当预 期发债企 业的基 本面情况 出现恶化 时， 采取 “ 尽 早出售 ” 策略 ， 控制 投资风
险。
6、资产支持 证券投资 策略
本基金将通过对宏观 经济、提前偿还 率、资产池结 构 以及资产池资产所在 行业景气变
化等因素的 研究， 预 测资产池 未来现金 流变化， 并通 过研究标的 证券发行 条款， 预 测提前偿
还率变化对 标的证券 的久期与 收益率的 影响。 在 严格 控制风险的 情况下， 结合信用 研究和流
动性管理， 选择风险 调整后收 益高的品 种进行投 资， 以期获得长 期稳定收 益。
7、股指期货 的投资策 略
本基金投资股指期货 将以投资组合避 险和有效管理 为 目的，通过套期保值 策略，对冲
系统性风险 ，应对组 合构建与 调整中的 流动性风 险， 力求风险收 益的优化 。
在构建套期保值组合 过程中，基金 管 理人通过对股 票 组合的结构分析，分 离组合的系
统性风险 （beta ） 及非 系统性风 险。 基金管理 人将关 注 股票组合 beta 值的易 变性以及 股指期
货与指数之 间基差波动 对套期 保值策略 的干扰 ， 通过 大量数据分 析与量化 建模， 确 立最优套
保比率。
在套期保值过程中， 基金管理人将 不 断精细和不断 修 正 套保策略 ，动态管 理 套期保值
组合 。主要工 作包括： 基于 合理 的保证金 管理策略 严 格进行 保证金 管理 ；对 投资组合 beta
系数 的实时 监控 ， 全程 评估 套期 保值的效 果 和基差 风 险， 当 组合 beta 值超过事 先设定 的 beta
容忍度 时， 需要对套 期保值组 合进行及 时调整 ； 进行 股指期货合 约的提前 平仓 或 展 期决策 管
理 。
8、国债期货 投资策略
国债期货作 为利率衍 生品的一 种， 有助 于管理债 券组 合的久期、 流动性和 风险水平 。 管
理人将按照 相关法律 法规的规 定， 结合 对宏观经 济形 势和政策趋 势的判断 、 对债券 市场进行大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-27
定性和定量 分析。 构建量 化分析体 系， 对国债期 货和 现货基差、 国债 期货的流 动性、 波动水
平、 套期保 值的有效 性等指标 进行跟踪 监控， 在 最大 限度保证基 金资 产安 全的基础 上， 力求
实现基金资 产的长期 稳定增值 。国债期 货相关投 资遵 循法律法规 及中国证 监会的规 定。
十、基金的业绩比较基准
沪深 300 指 数收益率 ×60%+ 中债综 合指数 收益率×40%
沪深 300 指数是上 海证券交 易所和深 圳证券交 易所共 同推出的沪 深两市指 数，该指 数
编制合理、 透明， 有一定的 市场覆盖、 抗 操纵性 强， 并且有较高 的知名度 和市场影 响力。 中
债综合指数 由中央国 债登记结 算有限责 任公司编 制， 样本债券涵 盖的范围 全面， 具 有广泛的
市场代表性 ， 能够较 好的反映 中国债券 市场总体 价格 水平和变动 趋势。 综 合考虑到 本基金大
类资产的配 置情况 和 指数的代 表性， 本 基金选 择沪深 300 指数和中 债综合指 数的平均 加权作
为本基金的 投资业绩 比较基准 。
若未来市场 发生变化 导致此业 绩比较基 准不再适 用或 有更加适合 的业绩比 较基准， 基金
管理人有权 根据市场 发展状况 及本基金 的投资范 围和 投资策略， 依据维护 投资者合 法权益的
原则， 经与 基金托管 人 协商一 致并按照 监管部 门要求 履行适当程 序后调整 本基金的 业绩比较
基准。 业绩 比较基准 的变更须 经基金管 理人和基 金托 管人 协商一 致， 并及 时在指定 媒介上公
告，而无需 召开基金 份额持有 人大会 。
十一、基金的风险收益特征
本基金是混 合型基金 ， 其预期 收益及风 险水 平低 于股 票型基金， 高于货币 市场基金 与债
券型基金， 属于风险 水平中高 的基金。
十二、基金投资组合报告
基金管理人 的董事会 及董事保 证本报告 所载资料 不存 在虚假记载 、 误导性 陈述或重 大遗
漏，并对其 内容的真 实性、准 确性和完 整性承担 个别 及连带责任 。
基金托管人 中国银行 根据基金 合同规定 ，于 2018 年 2 月 12 日 复核了本 报告中的 财务
指标、 净值 表现和投 资组合报 告等内容 ， 保证复 核内 容不存在虚 假记载、 误导性陈 述或者重
大遗漏。
本投资组合 报告所载 数据取自 大成 定增 灵活配置 混合 型 证券投资 基金 2017 年第 4 季度大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-28
报告，截止 2017 年 12 月 31 日 ，本报告 中所列 财务 数据未经审 计。
（一） 报告期末基 金资产组 合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资 产的比例 （%）
1 权益投资 785,440,761.65 77.93
其中：股票
785,440,761.65 77.93
2 基金投资 - 0.00
3 固定收益投 资
- 0.00
其中：债券
- 0.00
资产 支持证券
- 0.00
4 贵金属投资 - 0.00
5 金融衍生品 投资 - 0.00
6 买入返售金 融资产
- 0.00
其中：买断 式回购的 买 入返
售金融资产
- 0.00
7 银行存款和 结算备付 金合计
222,241,796.50 22.05
8 其他资产
153,149.44 0.02
9 合计
1,007,835,707.59
100.00
（二） 报告期末按 行业分类 的股票投 资组合
（1）报告 期末按行 业分类的 境内股票 投资组合
代码 行业类别 公允价值（ 元）
占基金资产 净
值比例(%)
A 农、林、牧 、渔业 - 0.00
B 采矿业 - 0.00
C 制造业 536,065,844.67 53.29
D
电力、热 力 、燃气及 水生产和 供应
业
22,249,669.77 2.21
E 建筑业 - 0.00
F 批发和零售 业 31,321,077.12 3.11
G 交通运输、 仓储和邮 政业 146,551,691.13 14.57
H 住宿和餐饮 业 - 0.00
I 信息传输、 软件和信 息技术服 务业 34,112.55 0.00
J 金融业 1,950.72 0.00
K
房地产业
- 0.00
L 租赁和商务 服务业 - 0.00
M 科学研究和 技术服务 业 - 0.00
N 水利、环境 和公共设 施管理业 49,216,415.69 4.89
O 居民服务、 修理和其 他服务业 - 0.00
P 教育 - 0.00
Q 卫生和社会 工作 - 0.00 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-29
R 文化、体育 和娱乐业
- 0.00
S 综合 - 0.00
合计 785,440,761.65 78.09
（三）报告 期末按行 业分类的 沪港通投 资股票投 资组 合
无
（四）报告 期末按公 允价值占 基金资产 净值比例 大小 排序的前十 名股票明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（ 元）
占基金资产 净
值比例（％ ）
1 002352 顺丰控股 2,273,373 103,336,167.66 10.27
2 000513 丽珠集团 1,317,980 84,311,571.00 8.38
3 002126 银轮股份 8,768,037 80,709,780.40 8.02
4 601689 拓普集团 3,029,677 71,559,714.55 7.11
5 002705 新宝股份 5,095,173 59,435,192.77 5.91
6 603898 好莱客 1,833,776 51,483,261.20 5.12
7 000035 中国天 楹 7,727,273 49,184,092.49 4.89
8 600887 伊利股份 1,467,549 47,240,402.31 4.70
9 601000 唐山港 9,615,385 43,173,078.43 4.29
10 002250 联化科技 3,759,398 38,646,611.44 3.84
（五）报告 期末按券 种分类的 债券投资 组合
本基金本报 告期末未 持有债券 投资。
（六）报告 期末按公 允价值占 基金资产 净值比例 大小 排序的前五 名债券明 细
本基金本报 告期末未 持有债券 投资。
（七） 报 告 期末按公 允价值占 基金资产 净值比 例大小 排序的前十 名资产支 持证券投 资明
细
本基金本报 告期末未 持有资产 支持证券 。
（八）报告 期末按公 允价值占 基金资产 净值比例 大小 排序的前五 名贵金属 投资明细
本基金本报 告期末未 持有贵金 属投资。
（九）报告 期末按公 允价值占 基金资产 净值比例 大小 排序的前五 名权证投 资明细
本基金本报 告期末未 持有权证 。
（十）报告 期末本基 金投资的 股指期货 交易情况 说明
（1）报告期 末本基金 投资的股 指期货持 仓和损 益明 细
本基金本报 告期未投 资股指期 货。
（2）本基金 投资股指 期货的投 资政策 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-30
本基金投资 股指期货 将根据 风 险管理的 原则， 力 争利 用股指期货 的杠杆作 用， 降低 股票
仓位频繁调 整的交易 成本和跟 踪误差， 达到有效 跟踪 标的指数的 目的。
（十 一）报 告期末本 基金投资 的国债期 货交易情 况说 明
（1）本期国 债期货投 资政策
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
（2）报告期 末本基金 投资的国 债期货持 仓和损 益明 细
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
（3）本期国 债期货投 资评价
本基金本报 告期未投 资国债期 货。
（十二）投 资组合报 告附注
1、 本基金投 资的前 十名证券 的发行主 体本期 无 被监管 部门立案调 查， 或在 报告编制 日前
一年内受到 公开谴责 、处罚的 情形：
2、本基金投资的前十 名股票中，没 有投资于超出基 金合同规定的备选股 票库之外的股
票。
3、其他资产 构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 107,555.12
2 应收证券清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 45,594.32
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 153,149.44
4、报告期末 基金持有 的处于转 股期的可 转换债 券明 细
本基金本报 告期末未 持有处于 转股期的 可转换债 券。
5、报告期末 前十名股 票中存在 流通受限 情况的 说明
序
号
股票代码 股票名称
流通受限部 分的
公允价值( 元)
占基金资产
净值比例
（%）
流通受限情 况说
明 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-31
1 002352 顺丰控股 103,336,167.66 10.27 非公开发行
2 002126 银轮股份 80,709,780.40 8.02 非公开发行
3 002705 新宝股份 59,435,192.77 5.91 非公开发行
4 601689 拓普集团 53,348,600.55 5.30 非公开发行
5 603898 好莱客 51,483,261.20 5.12 非公开发行
6 000035 中国天楹 49,184,092.49 4.89 非公开发行
7 000513 丽珠集团 48,562,800.00 4.83 非公开发行
8 002250 联化科技 38,646,611.44 3.84 非公开发行
9 603788 宁波高发 33,996,355.62 3.38 非公开发行
10 001896 豫能控股 22,107,530.64 2.20 非公开发行
6、由于四舍 五入原因 ，分项之 和与合计 可能有 尾差 。
十三、基金的业绩
基金管理人 依照恪尽 职守、 诚 实信用、 谨慎勤勉 的原 则管理和运 用基金财 产， 但不 保证
基金一定盈 利， 也不保证 最低收益。 基 金的过往 业绩 并不代表其 未来表现。 投 资有风险， 投
资者在做出 投资决策 前应仔细 阅读本基 金的招募 说明 书。
（一）自基金合同生效 日（2016 年8 月19日）至2017 年12月31 日以来完整 会计年度的基
金份额净值 增长率以 及与同期 业绩比较 基准收益 率的 比较：
阶段
净值增
长率 ①
净值增长
率标准差
②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－ ③ ②－④
2016.8. 19-2016.12.31 0.20% 0.05% -1.41% 0.43% 1.61% -0.38%
2017.1.1-2017.12.31 -0.20% 0.37% 12.79% 0.39% -12.99% -0.02%
2016.8.19-2017.12.31 0.00% 0.31% 11.21% 0.40% -11.21% -0.09%
（二） 自基 金合同生 效以来基 金份额净 值的变动 情况 ， 并与同期 业绩比较 基准的变 动的
比较 ：
大成定增灵活配置混合型 证券投资基金 累计 份额净值 增长率与同期业绩比较基准收益
率的历史走势对比图
（2016 年 8 月 19 日至 2017 年 12 月 31 日） 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-32
注：1、本基 金合同 于 2016 年8 月19 日 生效， 截至 报告期末， 本基金合 同生效已 满一年。
2、按基金合 同规定， 基金管理 人应当自 基金合 同生 效之日起 6 个月内 使基金的 投资组合 比
例符合基金 合同的约 定， 截至报告 期末， 本基金 投资 顺丰控股 （002352 ） 因定增股 票估值方
式变更， 导 致单个股 票的投资 比例被动 超标。 除 此之 外， 报告期 内本基金 的其他各 项投资比
例符合基金 合同的约 定。
十四、基金的费用与税收
（一）基金 费用的种 类
1、基金管理 人的管理 费；
2、基金托管 人的托管 费；
3、 《基金合 同》 生效 后与基金 相关的信 息披露费 用；
4、 《基金合 同》生效 后与基金 相关的会 计师费、 律师 费和诉讼费 ；
5、基金份额 持有人大 会费用 （ 包括但不 限于场 地费 、会计师费 、律师费 和公证费） ；
6、基金的证 券 、期货 交易费用 ；
7、基金的银 行汇划费 用；
8、基金的开 户费用、 账户维护 费用；
9、基金上市 初费及年 费；
10、按照国 家有关规 定和《基 金合同》 约定，可 以在 基金财产中 列支的其 他费用。 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-33
（二）基金 费用计提 方法、计 提标准和 支付方式
1、基金管理 人的管理 费
本基金的管 理费按前 一日基金 资产净值 的 1.50% 年费 率计提。管 理费的计 算方 法如 下：
H＝E×1.50%÷ 当年天 数
H 为每日应计 提的基 金管理费
E 为前一日的 基金资 产净值
基金管理费 每日计算 ， 逐日累 计至每月 月末， 按 月支 付， 由基金 管理人向 基金托管 人发
送基金管理 费划款指 令， 基金 托管人复 核后于 次月前3 个工作日内 从基金 财产中一 次性支付
给基金管理 人。若遇 法定节假 日、公休 假等,支 付日 期顺延。
2、基金托管 人的托管 费
本 基金 的托 管费 按前 一日 基金 资产 净值 的 0.25%的 年费 率计 提。 托管 费的 计算 方法 如
下：
H＝E×0.25%÷ 当年天 数
H 为每日应计 提的基 金托管费
E 为前一日的 基金资 产净值
基金托管费 每日 计算 ， 逐日累 计至每月 月末， 按 月支 付， 由基金 管理人向 基金托管 人发
送基金托管费划款指 令，基金托管 人复核后于次月 前 3 个工作日内从 基金财产中一 次性支
取。若遇法 定节假日 、公休日 等,支付日 期顺延 。
上述“一、 基金费用 的种类中 第 3－10 项费用” ， 根 据有关法规 及相应协 议规定， 按费
用实际支出 金额列入 当期费用 ，由基金 托管人从 基金 财产中支付 。
（三）不列 入基金费 用的项目
下列费用不 列入基金 费用：
1、基金管理人和基金 托管人因未履 行或未完全履行 义务导致的费用支出 或基金财产的
损失；
2、基金管理 人和基金 托管人处 理与基金 运作无 关的 事项 发生的 费用；
3、 《基金合 同》生效 前的相关 费用；
4、其他根据 相关法律 法规及中 国证监会 的有关 规定 不得列入基 金费用的 项目。
（四）基金 税收
本基金运作 过程中涉 及的各纳 税主体， 其纳税义 务按 国家税收法 律、法规 执行。 大成 定增 灵活 配置 混合 型证 券投 资基 金
更新 招募 说明 书摘 要
08-34
十五、对招募说明书更新部分的说明
本更新的招 募说明书 依据 《中 华人民共 和国证券 投资 基金法》 、 《 公开募集 证券投资 基金
运作管理办 法》 、 《证 券投资基 金销售管 理办法》 、 《证 券投资基金 信息披露 管理办法 》 及其他
有关法律法规的要求 ，对2017年9 月29日公布的《 大 成定增灵活配置混合 型证券投资基 金招
募说明书 （2017 年2期） 》 进行 了更新， 并根据 本基金 管理人对本 基金实施 的投资经 营活动进
行了内容补 充和 更新 ， 主要更 新的内容 如下：
1．根据最新 资料，更 新了 “ 三、基 金管理人 ” 部分 。
2．根据最新 资料，更 新了 “ 四、基 金托管人 ” 部分 。
3．根据最新 资料，更 新了 “ 五、相 关服务机 构 ” 部 分。
4．根据最新 数据，更 新了 “ 八、基 金的投资 ” 部分 。
5．根据最新 数据，更 新了 “ 九、基 金的业绩 ” 部分 。
6．根据最新 公告，更 新了 “ 二十一 、其他应 披露的事 项 ” 。
7．根据最新 情况，更 新了 “ 二十二 、招募说 明书更新 部分的说明 ” 。
大成基金管 理有限公 司
二〇 一八 年 四月三日
