交 银 施罗 德 优势 行 业灵 活 配置 混 合型 证 券投 资 基金
2017 年 年度 报告 摘要
2017 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 交银 施罗德 基金 管理有 限公 司
基 金托 管人： 中国 工商银 行股 份有限 公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一八 年三 月二十 八日
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§1
重 要提示
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重
大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年度报
告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
基金托管 人 中 国工商 银 行股份有 限公 司( 以下 简称“ 中 国工商 银行 ”) 根据 本基金合
同规定，于 2018 年 3 月 27 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、
财务会计报告、 投资组合报告等内容， 保证复核内容不存在虚假记载、 误导性陈述或者
重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证 基金
一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在 作出投资决策前应仔
细阅读本基金的招募说明书及其更新。
本年度报告摘要摘自年度报告正文， 投资者欲了解详细内容， 应阅读年度报告正文。
本报告期自 2017 年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
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§2
基 金简介
2.1 基 金基 本情 况
基金简称 交银优势行业混合
基金主代码 519697
交易代码 519697
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2009 年 1 月 21 日
基金管理人 交银施罗德基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
报告期末基金份额总额 201,038,812.88 份
基金合同存续期 不定期
2.2 基 金产 品说 明
投资目标
根据宏 观经济 周期 和市 场环境 的变化 ，自 上而 下灵活配
置资产 ，积极 把握 行业 发展趋 势和行 业景 气轮 换中蕴含
的投资 机会， 在控 制风 险并保 持基金 资产 良好 的流动性
的前提下，力求实现基金资产的长期稳定增值。
投资策略
本基金 充分发 挥基 金管 理人的 研究优 势， 将严 谨、规范
化的选 股方法 与积 极主 动的投 资风格 相结 合， 在分析和
判断宏 观经济 周期 和市 场环境 变化趋 势的 基础 上，动态
调整投 资组合 比例 ，自 上而下 灵活配 置资 产； 通过把握
和判断 行业发 展趋 势及 行业景 气程度 变化 ，挖 掘预期具
有良好 增长前 景的 优势 行业， 精选个 股， 以谋 求超额收
益。
业绩比较基准
60%× 沪深 300 指 数 收 益 率+40%× 中 证 综 合 债 券 指 数 收
益率
风险收益特征
本基金 是一只 灵活 配置 的混合 型基金 ，属 于基 金中的较
高风险 品种， 风险 与预 期收益 介于股 票型 基金 和债券型
基金之间。
2.3 基 金管 理人 和基金托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称
交银施罗德基金管理有限公
司
中国工商银行股份有限公司
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信息披露
负责人
姓名 王晚婷 郭明
联系电话 （021 ）61055050 010-66105799
电子邮箱
xxpl@jysld.com,disclosure@
jysld.com
custody@icbc.com.cn
客户服务电话 400-700-5000， 021-61055000 95588
传真 （021 ）61055054 010-66105798
2.4 信 息披 露方 式
登载基金年度报告 正文 的管理人互联网
网址
www.fund001.com ，
www.bocomschroder.com
基金年度报告备置地点 基金管理人的办公场所
§3 主要 财务 指标、 基金 净值 表现及 利润 分配情 况
3.1 主 要会 计数 据和财务 指标
金额单位：人民币元
3.1.1 期间数据和指标 2017 年 2016 年 2015 年
本期已 实现 收益 44,517,203.68 48,532,489.08 214,803,598.43
本期利 润 59,085,972.85 23,987,535.11 187,157,802.21
加 权 平 均 基 金 份 额 本
期利润
0.2482 0.1590 1.3526
本 期 基 金 份 额 净 值 增
长率
10.82% 4.64% 81.94%
3.1.2 期末数据和指标 2017 年末 2016 年末 2015 年末
期 末 可 供 分 配 基 金 份
额利润
1.811 1.724 1.709
期末基 金资 产净 值 565,135,669.81 653,598,440.56 297,483,129.15
期末基 金份 额净 值 2.811 2.724 2.709
注：1 、本基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后的实际
收益水平要低于所列数字；
2 、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变
动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收
益；
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3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净值
增长率①
份额净值
增长率标
准差②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个
月
3.65% 0.84% 2.86% 0.49% 0.79% 0.35%
过去六个
月
11.77% 0.86% 5.99% 0.42% 5.78% 0.44%
过去一年 10.82% 0.81% 12.81% 0.38% -1.99% 0.43%
过去三年 110.97% 1.60% 14.75% 1.01% 96.22% 0.59%
过去五年 223.22% 1.39% 48.03% 0.93% 175.19% 0.46%
自基金 转
型起至今
215.42% 1.31% 52.05% 0.90% 163.37% 0.41%
注：1、 交银施罗德保 本混合型证券投资基金从 2012 年 2 月 3 日起正式转型为交银施罗
德优势行业灵活配置混 合 型 证 券 投 资 基 金 ， 本 表 列 示 的 是 基 金 转 型 后 的 基 金 净 值 表 现 。
2 、 本基金业绩比较基准自 2015 年 10 月 1 日起， 由 “ 60%× 沪深 300 指数收益率+40%×
中信标普全债指数收益率 ” 变更为“ 60% × 沪深 300 指数收益率+40%× 中 证综合债券指数
收益率 ” ， 3.2.2 和 3.2.3 同。 详情见本基金管理人于 2015 年 9 月 28 日发布的 《交银施罗
德基金管理有限公司关于旗下部分基金业绩比较基准变更并修改基金合同相关内容的
公告》。
3 、本基金的业绩比较基准每日进行再平衡过程。
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3.2.2 自基金转型以来 基金份额累计净值增 长 率变动及其与同期业 绩 比较基准收益率 变
动 的比 较
注：本基金由交银施罗德保本混合型证券投资基金转型而来。基金转型日为 2012 年 2
月 3 日。 本基金的投资转型期为交银施罗德保本混合型证券投资基金保本周期到期选择
期截止日次日（即 2012 年 2 月 3 日）起的 3 个月。截至投资转型期结束，本基金各项
资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。
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3.2.3 过 去五 年 基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
3.3 过 去三 年基 金的利润 分配 情况
单位：人民币元
年度
每 10 份基
金份额分
红数
现金形式发放
总额
再投资形式发
放总额
年度利润分配
合计
备注
2017 年 1.800 28,383,526.44 14,361,188.66 42,744,715.10 -
2016 年 0.860 7,016,614.83 2,633,233.72 9,649,848.55 -
2015 年 0.500 8,844,600.56 1,347,242.80 10,191,843.36 -
合计 3.160 44,244,741.83 18,341,665.18 62,586,407.01 -
§4
管 理人报 告
4.1 基 金管 理人 及基金经 理情 况
4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验
交银施 罗德基 金管 理有 限公司 是经中 国证 监会 证监基 金字[2005]128 号文批 准，由
交通银行股份有限公司、 施罗德投资管理有限公司、 中国国际海运集装箱 （集团） 股份
有限公司共同发起设立。公司成立于 2005 年 8 月 4 日，注册地在中国上海，注册资本
金为 2 亿元人民币。 其中， 交通银行股份有限公司持有 65% 的股份， 施罗德投资管理有
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限公司持有 30% 的股份 ，中国国际海运集装箱（集团）股份有限公司持有 5% 的股份。
公司并下设交银施罗德资产管理（香港）有限公司和交银施罗德资产管理有限公司。
截至报告期末， 公司管理了包括货币型、 债券型、 保本混合型、 普通混合型和股票
型在内的 78 只基金， 其中股票型涵盖普通指数型、 交易型开放式 （ETF）、 QDII 等不同
类型基金。
4.1.2 基 金经 理（ 或基金 经理 小组） 及基 金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基金的基金经理 （助
理）期限
证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
何帅
交银优势行
业混合、交
银阿尔法核
心混合的基
金经理
2015-07-09 - 7 年
何帅先生，上海
财经大学硕士。
历任国联安基金
管理有限公司研
究员。 2012 年加
入交银施罗德基
金管理有限公
司，历任行业分
析师。
注：1 、本表所列基金经理（助理）任职日期和离职日期均以基金合同生效日或公司作
出决定并公告( 如适用) 之日为准；
2、本表所列基金经理（助理）证券从业年限中的 “ 证券从业” 的含义 遵从中国证券业协
会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定；
3、基金经理（或基金经理小组）期后变动（如有）敬请关注基金管理人发布的相关公
告。
4.2 管 理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期内，本基金 管 理人严格遵循《中华 人 民共和国证券投资基 金 法》 、基金合
同和其他有关法律法规、 监管部门的相关规定， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和
运用基金资产，在严格控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。
本报告期内， 本基金整体运作合规合法， 无不当内幕交易和关联交易， 基金投资范
围、 投资比例及投资组合符合有关法律法规及基金合同的约定， 未发生损害基金持有人
利益的行为 。
4.3 管 理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明
4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法
本 公 司 制 定 了 严 格 的 投 资 控 制 制 度 和 公 平 交 易 监 控 制 度 来 保 证 旗 下 所 管 理 的 所 有
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资产组合投资运作的公平。 旗下所管理的所有资产组合， 包括证券投资基金和特定客户
资产管理专户均严格遵循制度进行公平交易。制度中包含的主要控制方法如下：
（1 ） 公 司 建 立 资 源共享 的 投 资 研 究 信 息 平台， 所 有 研 究 成 果 对 所有投 资 组 合 公 平
开放，确保各投资组合在获得研究支持和实施投资决策方面享有公平的机会。
（2 ） 公 司 将 投 资 管理职 能 和 交 易 执 行 职 能相隔 离 ， 实 行 集 中 交 易制度 ， 建 立 了 合
理且可操作的公平交易分配机制， 确保各投资组合享有公平的交易执行机会。 对于交易
所公开竞价交易， 遵循 “ 时间优先、 价格优先、 比例分配 ” 的原则， 全部通过交易系统进
行比例分配；对于非集 中竞价交易、以公司名 义进行的场外交易，遵 循 “ 价格优先、比
例分配 ” 的原则按事前独立确定的投资方案对交易结果进行分配。
（3 ） 公 司 建 立 了 清晰的 投 资 授 权 制 度 ， 明确各 层 级 投 资 决 策 主 体的职 责 和 权 限 划
分 ， 组 合 投 资经 理 充 分发 挥 专 业 判 断能 力, 不受 他 人 干 预,在 授 权 范围 内 独 立 行 使投 资 决
策权， 维护公平的投资管理环境， 维护所管理投资组合的合法利益,保证各投资组合交易
决策的客观性和独立性，防范不公平及异常交易的发生。
（4） 公司建立统一的投资对象备选库和交易对手备选库， 制定明确的备选库建立、
维 护 程 序 。 在 全公 司 适用 股 票 、 债 券 备选 库 的基 础 上 ， 根 据 不同 投 资组 合 的 投 资 目 标 、
投资风格、 投资范围和关联交易限制等， 按需要建立不同投资组合的投资对象风格库和
交易对手备选库，组合经理在此基础上根据投资授权构建投资组合。
（5 ） 公 司 中 央 交 易室和 风 险 管 理 部 进 行 日常投 资 交 易 行 为 监 控 ，风险 管 理 部 负 责
对各投资组合公平交易进行事 后分析， 于每季度和每年度分别对公司管理的不同投资组
合的整体收益率差异、 分投资类别的收益率差异以及不同时间窗口同向交易的交易价差
进行分析，通过分析评估和信息披露来加强对公平交易过程和结果的监督。
4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况
本报告期内公司严格执行公平交易制度， 公平对待旗下各投资组合。 通过投资交易
监控、 交易数据分析、 专项稽核检查等， 本基金管理人未发现任何违反公平交易制度的
行为。
4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明
本基金于本报告期内不存在异常交易行为。 本报告期内， 本公司管理的所有投资组
合 参 与 的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 没 有 超 过 该 证 券 当 日 总
成交量 5% 的 情 形 ， 本 基 金 与 本 公 司 管 理 的 其 他 投 资 组 合 在 不 同 时 间 窗 下 （ 如 日 内 、3
日内、5 日内）同向交易的交易价差未出现异常。
4.4 管 理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明
4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析
2017 年 A 股上证指数上涨 6.5% ，创业板指数下跌 10.7% ，而上证 50 上涨 25.1% ，
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市场结构性分化明显， 食品饮料、 金融、 家电等蓝筹板块上涨明显， 计算机、 传媒等成
长板块持续下跌。
本基金 2017 年上涨 10.8% ， 虽然为持有人带来了绝 对收益， 但我们认为 2017 年的
表现仍存在不足， 究其原因主要存在于以下两个方面。 首先， 我们对经济复苏的判断相
对保守， 低估了食品饮料、 家电、 超市等消费行业持续火爆的需求， 上市公司的业绩均
超过了我们在 2017 年 年初的预期。由于本基金的投资、研究优势主要在消费及成长性
行业， 错过金融保险等板块机会主要是出于审慎投资的考量， 但我们的经济趋势预判影
响了我们对行业和公司的评估，造成了 2017 年在消费品领域机会的流失。其次，我们
对 2017 年市场估值调整的幅度理解有待提升。 现在回头看， 2017 年上证 50 等指数板块
表现较好， 而创 业板等成长股表现较差， 原因在于基本面推动下的估值回归。 总体来说，
市场给予的估值体系越 来越倾向于 “ 长期价值 ” ，即更着重于公司的竞 争力和可持续性，
而降低对短期业绩增速的关注。 而本基金在上半年仍坚持在一些业绩增速较高， 但商业
模式不佳的成长性板块中配置，基金表现受到影响。
寻找可持续成长的行业和公司， 赚取公司价值上升带来的收益， 一直是本基金的主
要投资方法。 以往把过多的权重放在了具备成长性个股上面， 2017 年的经历让我们思考
未来需要平衡在行业个股 “ 长期可持续性” 上面 的研究、 挖掘， 继续完善价值投资的框架
和思考维度。 但我 们认为目前国内依然应该以发展的视角来评估公司价值和竞争力， 而
不能完全以静态 “ 护城河 ” 的角度评价公司价值。 DCF 模型是对公司未来长期自由现金流
的贴现， 而对成长性企业的投资就是对公司几年后的 “ 成熟” 价值做出 判断， 虽然对企业
未来价值的判断有一定难度，但也能产生较大超额收益。
4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现
截至 2017 年 12 月 31 日， 本基金份额净值为 2.811 元， 本报告期份额净值增长率为
10.82% ，同期业绩比较基准增长率为 12.81% 。
4.5 管 理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
展望 2018 年，我们认 为风险和机遇并存。风险在于市场无风险利率上升，而经济
增速是否会受到政企 “ 降杠杆 ” 或者无风险利率上升的压力， 存在一定不确定性。 而机遇
就如上所述， 中国在科技、 工业、 消费等领域每天都在发生巨大的变化和进步， 不少优
秀的公司通过数年的产能、 技术、 客户等方面的积累， 从中长期的角度已具备较大成长
潜力， 同时由于这两年市场风格变化， 大量优秀的中小公司被系统性忽略， 我们认为较
多企业具备明显投资价值。 本基金将坚持寻找持续成长的行业和公司， 以期获利于公司
价值上升空间的投资方法，并希望以此能够持续为持有人获得领先市场的超额 收益。
4.6 管 理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明
本基金管理人制定了健全、 有效的估值政策和程序， 经公司管理层批准后实行， 并
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成立了估值委员会， 估值委员会成员由研究部、 基金运营部、 风险管理部等人员和固定
收益人员及基金经理组成。
公司严格按照新会计 准 则、证监会相关规定 和 基金合同关于估值的 约 定进行估值，
保证基金估值的公平、 合理， 保持估值政策和程序的一贯性。 估值委员会的研究部成员
按投资品种的不同性质， 研究并参考市场普遍认同的做法， 建议合理的估值模型， 进行
测算和认证， 认可后交各估值委员会成员从基金会计、 风险、 合规等方面审批， 一致同
意后，报公司投资总监、总经理审批。
估值委员会会定期对估值政策和程序进行评价， 在发生了影响估值政策和程序的有
效性及适用性的情况后， 及时召开临时会议进行研究， 及时修订估值方法， 以保证其持
续适用。 估值委员会成员均具备 相应的专业资格及工作经验。 基金经理作为估值委员会
成员， 对本基金持仓证券的交易情况、 信息披露情况保持应有的职业敏感， 向估值委员
会提供估值参考信息， 参与估值政策讨论。 本基金管理人参与估值流程各方之间不存在
任何重大利益冲突，截止报告期末未有与任何外部估值定价服务机构签约。
4.7 管 理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明
根据相关法律法规和基金合同要求， 本基金本报告期内对上一年度应分配的可分配
利润进行了收益分配，具体情况参见 年度报告正文 7.4.11 利润分配情况。
本基金未对本报告期内利润进行分配。
4.8 报 告期 内管 理人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明
本基金本报告期内无需预警说明。
§5
托 管人报 告
5.1 报 告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明
本报告期内， 本基金托管人在对交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金
的 托 管 过 程 中 ，严 格 遵守 《 证 券 投 资 基金 法 》及 其 他 法 律 法 规和 基 金合 同 的 有 关 规 定 ，
不存在任何损害基金份额持有人利益的行为， 完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的
义务。
5.2 托 管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明
本报告期内， 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金的管理人 ——交银
施 罗 德 基 金 管 理 有 限 公 司 在 交 银 施 罗 德 优 势 行 业 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 的 投 资
运作、 基金资产净值计算、 基金份额申购赎回价格计算、 基金费用开支等问题上， 不存
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在任何损害基金份额持有人利益的行为， 在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定
进行。
本报告期内， 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金对基金份额持有人
进行了 1 次利润分配，分配金额为 42,744,715.10 元。
5.3 托 管人 对本 年度报告 中财 务信息 等内 容的真 实、 准确和 完整 发表意 见
本 托 管 人 依 法 对 交 银 施 罗 德 基 金 管 理 有 限 公 司 编 制 和 披 露 的 交 银 施 罗 德 优 势 行 业
灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告中财务指标、 净值表现、 利润分配情况、
财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。
§6
审 计报告
普华永道中天会计师事务所 （特殊普通合伙） 对交银施罗德优势行业灵活配置混合
型证券投资基金 2017 年 12 月 31 日的资产负债表， 2017 年度的利润 表、 所有者权益( 基
金净值) 变 动 表 以 及 财 务 报 表 附 注 出 具 了 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 【 普 华 永 道 中 天 审
字(2018) 第 21961 号】 。 投资者可通过 本基金年度报告正文查看 该审计报告全文。
§7 年度 财务报 表
7.1 资 产负 债表
会计主体： 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金
报告截止日：2017 年 12 月 31 日
单位：人民币元
资产 附 注号
本 期末
2017 年 12 月 31 日
上 年度 末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存款
7.4.7.1
86,816,683.05 150,597,572.90
结算备付金
2,893,318.84 4,430,593.02
存出保证金
407,881.03 414,495.21
交易性金融资产
7.4.7.2
325,355,067.67 499,072,522.45
其中：股票投资
305,891,317.67 469,279,522.45
基金投资
- -
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债券投资
19,463,750.00 29,793,000.00
资产支持证券投资
- -
贵金属投资
- -
衍生金融资产
7.4.7.3
- -
买入返售金融资产
7.4.7.4
145,000,362.50 -
应收证券清算款
7,476,661.98 3,974,960.47
应收利息
7.4.7.5
557,668.72 122,804.66
应收股利
- -
应收申购款
590,025.43 1,560,821.08
递延所得税资产
- -
其他资产
7.4.7.6
- -
资产总计
569,097,669.22 660,173,769.79
负 债和 所有者 权益 附 注号
本 期末
2017 年 12 月 31 日
上 年度 末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借款
- -
交易性金融负债
- -
衍生金融负债
7.4.7.3
- -
卖出回购金融资产款
- -
应付证券清算款
- 1,306,008.88
应付赎回款
1,484,779.52 2,247,261.64
应付管理人报酬
711,796.16 819,955.25
应付托管费
118,632.70 136,659.17
应付销售服务费
- -
应付交易费用
7.4.7.7
1,401,873.19 1,829,222.55
应交税费
1.09 1.09
应付利息
- -
应付利润
- -
递延所得税负债
- -
其他负债
7.4.7.8
244,916.75 236,220.65
负债合计
3,961,999.41 6,575,329.23
所 有者 权益：
实收基金
7.4.7.9
201,038,812.88 239,931,396.20
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未分配利润
7.4.7.10
364,096,856.93 413,667,044.36
所有者权益合计
565,135,669.81 653,598,440.56
负债和所有者权益总计
569,097,669.22 660,173,769.79
注：1 、报告截止日 2017 年 12 月 31 日，基金份额净值 2.811 元，基金份额总额
201,038,812.88 份。
2 、本摘要中资产负债表和利润表所列附注号为年度报告正文中对应的附注号，投
资者欲了解相应附注的内容，应阅读登载于基金管理人网站的年度报告正文。
7.2 利 润表
会计主体： 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目 附 注号
本期
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 12 月 31 日
上 年度 可比期 间
2016 年 1 月 1 日至
2016 年 12 月 31 日
一 、收 入
79,937,613.62 40,124,027.44
1.利息收入
2,071,438.11 1,162,948.69
其中：存款利息收入
7.4.7.11
1,073,337.82 957,895.80
债券利息收入
675,585.75 172,994.39
资产支持证券利息收入
- -
买入返售金融资产收入
322,514.54 32,058.50
其他利息收入
- -
2.投资收益（损失以 “- ” 填列）
62,774,770.36 63,167,194.47
其中：股票投资收益
7.4.7.12
59,913,229.62 61,890,829.67
基金投资收益
- -
债券投资收益
7.4.7.13
125,910.00 -47,190.00
资产支持证券投资收益
7.4.7.14
- -
贵金属投资收益
- -
衍生工具收益
7.4.7.15
- -
股利收益
7.4.7.16
2,735,630.74 1,323,554.80
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以
“- ” 号填列）
7.4.7.17
14,568,769.17 -24,544,953.97
4.汇兑收益 （损失以 “- ” 号填列）
- -
第 15 页共 35 页
5.其他收入 （损失以 “- ” 号填列）
7.4.7.18
522,635.98 338,838.25
减 ：二 、费用
20,851,640.77 16,136,492.33
1．管理人报酬
9,200,335.34 5,560,400.48
2．托管费
1,533,389.19 926,733.39
3．销售服务费
- -
4．交易费用
7.4.7.19
9,834,935.37 9,380,225.46
5．利息支出
- -
其中：卖出回购金融资产支出
- -
6．其他费用
7.4.7.20
282,980.87 269,133.00
三 、 利润 总额 （ 亏损总额 以 “- ”
号 填列 ）
59,085,972.85 23,987,535.11
减：所得税费用
- -
四 、 净利 润 （净 亏损以 “- ”号填
列）
59,085,972.85 23,987,535.11
7.3 所 有者 权益 （基金净 值） 变动表
会计主体： 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金
本报告期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
单位：人民币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一、期初所有者权
益（基金净值）
239,931,396.20 413,667,044.36 653,598,440.56
二、本期经营活动
产生的基金净值变
动数（本期利润）
- 59,085,972.85 59,085,972.85
三、本期基金份额
交易产生的基金净
值变动数（净值减
少以 “- ” 号填列）
-38,892,583.32 -65,911,445.18 -104,804,028.50
其中： 1.基金申购款 142,529,206.70 221,120,849.49 363,650,056.19
2.基金赎回款 -181,421,790.02 -287,032,294.67 -468,454,084.69
四、本期向基金份
额持有人分配利润
- -42,744,715.10 -42,744,715.10
第 16 页共 35 页
产生的基金净值变
动 （ 净 值 减 少 以 “- ”
号填列）
五、期末所有者权
益（基金净值）
201,038,812.88 364,096,856.93 565,135,669.81
项目
上 年度 可比期 间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计
一、期初所有者权
益（基金净值）
109,825,066.69 187,658,062.46 297,483,129.15
二、本期经营活动
产生的基金净值变
动数（本期利润）
- 23,987,535.11 23,987,535.11
三、本期基金份额
交易产生的基金净
值变动数（净值减
少以 “- ” 号填列）
130,106,329.51 211,671,295.34 341,777,624.85
其中： 1.基金申购款 240,577,721.57 391,108,006.18 631,685,727.75
2.基金赎回款 -110,471,392.06 -179,436,710.84 -289,908,102.90
四、本期向基金份
额持有人分配利润
产生的基金净值变
动 （ 净 值 减 少 以 “- ”
号填列）
- -9,649,848.55 -9,649,848.55
五、期末所有者权
益（基金净值）
239,931,396.20 413,667,044.36 653,598,440.56
报表附注为财务报表的组成部分。
本报告 页码（序号）从 7.1 至 7.4，财务报表由下列负责人签署：
基金管理人 负责人：阮红，主管会计工作负责人：夏华龙，会计机构负责人：单江
7.4 报 表附 注
7.4.1 基 金基 本情 况
交 银 施 罗德 优 势行 业 灵活 配 置 混合 型 证券 投 资基 金( 以 下简 称 “ 本基 金 ”) 是由交银施
罗 德 保 本混 合型 证 券投资 基 金( 以 下 简称 “ 交 银施 罗 德 保本 基金 ”) 转 型而 来 。 按照 原《 交
银施罗德保本混合型证券投资基金基金合同》 的约定， 交银施罗德保本基金自基金合同
生 效 之 日 起 至 三 个 公 历 年 后 对 应 日 止 为 基 金 保 本 期( 如 保 本 周 期 届 满 的 最 后 一 日 为 非 工
第 17 页共 35 页
作 日 ， 则 保 本 周 期 到 期 日 顺 延 至 下 一 个 工 作 日) ， 保 本 周 期 到 期 后 转 型 为 非 保 本 的 混 合
型基金， 名称相应变更为 “ 交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金 ”。自 2012
年 2 月 3 日起， 《交银 施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》正式生
效。 本基金为契约型开放式， 存续期限不定。 本基金的基金管理人为交银施罗德基金管
理有限公司，基金托管人为中国工 商银行股份有限公司。
原 交 银 施罗 德 保本 基 金经 中 国 证券 监 督管 理 委员 会( 以 下简 称 “ 中国 证监 会 ”) 证监许
可[2008]1285 号 《关于 核准交银施罗德保本混合型证券投资基金募集的批复》 核准， 由
交银施罗德基金管理有限公司依照 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《交银施罗德
保本混合型证券投资基金基金合同》 负责公开募集。 原交银施罗德保本基金首次设立募
集不包括认购资金利息共募集人民币 4,953,570,766.25 元，业经普华永道中天会计师事
务所有限公司普华永道中天验字(2009) 第 012 号验资报告予以验证。经向中国证监会备
案， 《交银施罗德保本混合型证券投资基金基金合同》于 2009 年 1 月 21 日正式生效，
基金合同生效日的基金份额总额为 4,956,375,599.84 份基金份额，其中认购资金利息折
合 2,804,833.59 份基金份额。
根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《交银施罗德优势行业灵活配置混合型
证券投资基金基金合同》 的有关规定， 本基金 的投资范围为具有良好流动性的金融工具，
包括国内依法发行上市的股票、 债券、 货币市场工具、 权证、 资产支持证券以及法律法
规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具。 本基金的投资组合比例为： 股票资产 占
基金资产的 30%-80% ； 债券、 货币市场工具、 权证、 资产支持证券以及法律法规或中国
证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的 20%-70% ， 其中基 金保留的现金以及
投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5% 。自基金合
同生效日至 2015 年 9 月 30 日，本基金的业绩比较基准为：60%× 沪深 300 指数收益率
+40%× 中信标普全债指 数收益率。 根据本基金的基金管理人于 2015 年 9 月 28 日发布的
《 交 银 施 罗 德 基 金 管 理 有 限 公 司 关 于 旗 下 部 分 基 金 业 绩 比 较 基 准 变 更 并 修 改 基 金 合 同
相关内容的公告》 ， 自 2015 年 10 月 1 日起， 本 基金的业绩比较基准变更为：60%× 沪深
300 指数收益率+40%× 中证综合债券指数收益率。
本财务报表由本基金的基金管理人交银施罗德基金管理有限公司于 2018 年 3 月 26
日批准报出。
7.4.2 会 计报 表的 编制基 础
本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的 《企业会计准
则－基本准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称“ 企业会计 准则 ”) 、 中国证监会
颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板 第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》 、中国证
券 投 资 基金 业协 会( 以下 简 称 “ 中国 基金 业 协会 ”) 颁 布 的《 证 券投 资基 金 会 计核 算业 务 指
引》 、 《交银施罗德优势行业灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 和在财务报表附注
7.4.4 所列示的中国证监会、 中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作
编制。
第 18 页共 35 页
本财务报表以持续经营为基础编制。
7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明
本基金 2017 年度财务 报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金
2017 年 12 月 31 日的 财务状况以及 2017 年 度的经营成果和基金净值变动情况等有关信
息。
7.4.4 本 报告 期所 采用的 会计 政策、 会计 估计与 最近 一期年 度 报 告相一 致的 说明
本报告期所采用的会计政策与最近一期年度报告一致， 但会计估计有所变更， 详见
7.4.5.2 。
7.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明
7.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明
本基金本报告期未发生会计政策变更。
7.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明
根据中国基金业协会中基协发[2017]6 号 《关于 发布< 证券投资基金投资流通受限股
票估值指引( 试行)> 的通 知》 之附件 《证券投资基金投资流通受限股票估值指引( 试行)》，
对于在锁定期内的非公开发行股票、 首次公开发行股票时公司股东公开发售股份、 通过
大宗交易取得的带限售期的股票等流通受限股票，本基金自 2017 年 11 月 15 日起改为
按 估 值 日 在 证 券 交 易 所 上 市 交 易 的 同 一 股 票 的 公 允 价 值 扣 除 中 证 指 数 有 限 公 司 根 据 指
引所独立提供的该流通受限股票剩余限售期对应的流动性折扣后的价值进行估值。 该估
值技术变更对本基金无影响。
7.4.5.3 差 错更 正的 说明
本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。
7.4.6 税项
根据财政部、 国家税务总局财税[2004]78 号 《 财政部、 国家税务总局关于证券投 资
基金税收 政策 的通知 》 、财税[2008]1 号《关 于企业所 得税 若干优 惠 政策的通 知》 、财税
[2012]85 号《关于实施 上市公 司股息 红利差 别 化个人 所得税 政策有 关 问题的 通知》 、财
税[2015]101 号 《关于 上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税
[2016]36 号《关于全面 推开营业税改征增值税试点的通知》 、财税[2016]46 号《关于进
一步明 确全面 推开营 改 增试点 金融业 有关政 策 的通知 》 、财 税[2016]70 号《 关于金 融机
构 同 业 往 来 等 增值 税 政策 的 补 充 通 知 》 、 及 其他 相 关 财 税 法 规和 实 务操 作 ， 主 要 税 项 列
第 19 页共 35 页
示如下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日 前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征
收营业税。 对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、 债券的差价收入免征营业税。 自
2016 年 5 月 1 日起， 金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。 对证券投资基金管理人运用
基金买卖股票、 债券的转让收入免征增值税， 对国债、 地方政府债以及金融同业往来利
息收入亦免征增值税。
(2) 对基金从证券市场中 取得的收入， 包括买卖股票、 债券的差价收入， 股票的股息、
红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。
(3) 对基金取得的企业债 券利息收入， 应 由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣
代缴 20% 的个人所得税。 对基金从上市公司取 得的股息红利所得， 持 股期限在 1 个月以
内( 含 1 个月) 的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1 个月以上至 1
年( 含 1 年) 的，暂减按 50% 计入应纳税所得额；持股期限超过 1 年的，暂免征收个人所
得税。 对基金持有的上市公司限售股， 解禁后取得的股息、 红利收入， 按照上述规定计
算纳税， 持股时间自解禁日起计算； 解禁前取得的股息、 红利收入继续暂减按 50% 计入
应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的税率计征个人所得税。
(4) 基金卖出股 票按 0.1% 的税率缴纳股票 交易 印花税，买入股票不征 收股票交易印
花税。
7.4.7 关 联方 关系
关联方名称 与本基金的关系
交银施罗德基金管理有限公司 (“ 交银施罗德基 金
公司”)
基金管理人、基金销售机构
中国工商银行股份有限公司 (“ 中国工商银行”) 基金托管人、基金销售机构
交通银行股份有限公司 (“ 交通银行”) 基金管理人的股东、 基金销售机构
施罗德投资管理有限公司 基金管理人的股东
中国国际海运集装箱( 集团) 股份有限公司 基金管理人的股东
交银施罗德资产管理有限公司 基金管理人的子公司
上海直源投资管理有限公司 受基金管理人控制的公司
交烨投资管理( 上海) 有 限公司 受基金管理人控制的公司
注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易
7.4.8.1 通 过关 联方 交易单 元进 行的交 易
本基金本报告期内及上年度可比期间无通过关联方交易单元进行的交易。
第 20 页共 35 页
7.4.8.2 关 联方 报酬
7.4.8.2.1 基 金管 理费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
12 月31 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至2016 年
12 月31 日
当期发生的基金应支付的管理费 9,200,335.34 5,560,400.48
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的 客 户 维 护
费
3,660,267.31 2,250,916.72
注： 支付基金管理人的管理人报酬按前一日基金资产净值 1.50% 的年费率计提， 逐日累
计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日管理人报酬＝前一日基金资产净值× 1.50%÷ 当年天数。
7.4.8.2.2 基 金托 管费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年
12 月31 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至2016 年
12 月31 日
当期发生的基金应支付的托管费 1,533,389.19 926,733.39
注： 支付基金托管人的托管费按前一日基金资产净值 0.25% 的年费率计提， 逐日累计至
每月月底，按月支付。其计算公式为：
日托管费＝前一日基金资产净值× 0.25%÷ 当年 天数。
7.4.8.2.3 销 售服 务费
无。
7.4.8.3 与 关联 方进 行银行 间同 业市场 的债 券( 含 回购) 交易
本基金本报告期内及上年度可比期间未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交
易。
7.4.8.4 各 关联 方投 资本基 金的 情况
7.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况
本报告期内及上年度可比期间未发生基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。
第 21 页共 35 页
7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况
本报告期末及上年度末除基金管理人之外的其他关联方未持有本基金。
7.4.8.5 由 关联 方保 管的银 行存 款余额 及当 期产生 的利 息收入
单位：人民币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工 商银 行 86,816,683.05 1,022,022.13 150,597,572.90 908,006.57
注：本基金的银行存款由基金托管人保管，按银行同业利率计息。
7.4.8.6 本 基金 在承 销期内 参与 关联方 承销 证券的 情况
本基金本报告期内及上年度可比期间未在承销期内参与关联方承销的证券。
7.4.8.7 其 他关 联交 易事项 的说 明
本基金本报告期内及上年度可比期间无其他关联交易事项。
7.4.9 期 末（2017 年 12 月 31 日） 本基 金持有的 流通 受限证 券
7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券
金额单位：人民币元
7.4.9.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002923
润都股
份
2017-12
-28
2018-01
-05
新股未
上市
17.01 17.01 954
16,227.
54
16,227.
54
-
300664
鹏鹞环
保
2017-12
-28
2018-01
-05
新股未
上市
8.88 8.88 3,640
32,323.
20
32,323.
20
-
603080
新疆火
炬
2017-12
-25
2018-01
-03
新股未
上市
13.60 13.60 1,187
16,143.
20
16,143.
20
-
603161
科华控
股
2017-12
-28
2018-01
-05
新股未
上市
16.75 16.75 1,239
20,753.
25
20,753.
25
-
002027
分众传
媒
2017-11
-22
2018-05
-21
限售股 12.38 13.36 700,000
8,666,0
00.00
9,352,0
00.00
-
注：1 、基金可作为特定投资者，认购由中国证监会《上市公司证券发行管理办法》规
范的非公开发行股份，所认购的股份自发行结束之日起 12 个月内不得转让。根据《上
市公司股东、 董监高减持股份的若干规定》 及 《深圳/ 上海证券交易所上市公司股东及董
事、 监事、 高级管理人员减持股份实施细则》 ， 本基金持有的上市公司非公开发行股份，
第 22 页共 35 页
自股份解除限售之日起 12 个月内，通过集中竞价交易减持的数量不得超过其持有该次
非公开发行股份数量的 50% ；采取大宗交易方式的，在任意连续 90 日内，减持股份的
总数不得超过公司股份总数的 2% 。此外，本基金通过大宗交易方式受让的原上市公司
大股东减持或者特定股东减持的股份，在受让后 6 个月内，不得转让所受让的股份。
2、基金还可作为特定投资者，认购首次公开发行股票时公司股东公开发售股份，所认
购的股份自发行结束之日起 12 个月内不得转让。
7.4.9.2 期 末持 有的 暂时停 牌等 流通受 限股 票
金额单位：人民币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估值
单价
复牌
日期
复牌开
盘单价
数量
( 单位：股)
期末
成本总额
期末
估值总额
备注
002919
名臣健
康
2017-12-
28
重大事项 35.26
2018-01-
02
38.79 821 10,311.76 28,948.46 -
300730
科创信
息
2017-12-
25
重大事项 41.55
2018-01-
02
45.71 821 6,863.56 34,112.55 -
603986
兆易创
新
2017-11-
01
重大事项 153.72
2018-03-
02
150.00 23,635 2,908,834.67 3,633,172.20 -
注：本基金截至 2017 年 12 月 31 日止持有以上因公布的重大事项可能产生重大影响而
被暂时停牌的股票，该 类 股 票 将 在 所 公 布 事 项 的 重 大 影 响 消 除 后 ， 经 交 易 所 批 准 复 牌 。
7.4.9.3 期 末债 券正 回购交 易中 作为抵 押的 债券
本基金本报告期末无从事债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。
7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项
(1) 公允价值
(a) 金融工具公允价值计 量的方法
公允价值计量结果所属的层次， 由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值
所属的最低层次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
(b) 持续的以公允价值计 量的金融工具
(i) 各层次金融工具公允价值
于 2017 年 12 月 31 日 ，本基金持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融 资 产 中 属 于 第 一 层 次 的 余 额 为 292,757,637.27 元 ， 属 于 第 二 层 次 的 余 额 为
32,597,430.40 元， 无属 于第三层次的余额(2016 年 12 月 31 日： 第一 层次 440,240,336.90
第 23 页共 35 页
元，第二层次 58,832,185.55 元，无属于第三层次的余额) 。
(ii) 公允价值所属层次间的重大变动
对 于 证 券 交 易 所 上 市 的 股 票 和 债 券 ， 若 出 现 重 大 事 项 停 牌 、 交 易 不 活 跃( 包 括 涨 跌
停 时 的 交 易 不 活 跃) 、 或 属 于 非 公 开 发 行 等 情 况 ， 本 基 金 不 会 于 停 牌 日 至 交 易 恢 复 活 跃
日期间、 交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次； 并根
据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程度， 确定相关股票和债券公
允价值应属第二层次还是第三层次。
(iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额
无。
(c) 非持续的以公允价值 计量的金融工具
于 2017 年 12 月 31 日， 本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产(2016 年
12 月 31 日：同) 。
(d) 不以公允价值计量的 金融工具
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债， 其账面价
值与公允价值相差很小。
(2) 增值税
根据财政部、 国家税务总局于 2016 年 12 月 21 日颁布的财税[2016]140 号 《关于明
确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》 的规定， 资管 产品运营过程中发
生的增值税应税行为，以资管产品管理人为增值税纳税人。
根据财政部、 国家税务总局于 2017 年 6 月 30 日颁布的财税[2017]56 号 《关于资管
产品增值税有关问题的通知》 的规定， 资管产 品管理人运营资管产品过程中发生的增值
税应税行为， 暂适用简易计税方法， 按照 3% 的征收率缴纳增值税。 对资管产品在 2018
年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为， 未缴纳增值税的， 不再缴纳； 已缴纳
增值税的，已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税额中抵减。
此外，财政部、国家税务总局于 2017 年 12 月 25 日颁布的财税[2017]90 号《关于
租入固定资产进行税额抵扣等增值税政策的通知》对资管产品管理人自 2018 年 1 月 1
日起运营资管产品提供的贷款服务、 发生的 部分金融商品转让业务的销售额确定做出规
定。
上述税收政策对本基金截至 2017 年 12 月 31 日止的财务状况和经营成果无影响。
(3) 除公允价值和增值税 外，截至资产负债表日本基金无需 要 说 明 的 其 他 重 要 事 项 。
§8 投资 组合报 告
8.1 期 末基 金资 产组合情 况
金额单位：人民币元
第 24 页共 35 页
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 305,891,317.67 53.75
其中：股票 305,891,317.67 53.75
2 固定收益投资 19,463,750.00 3.42
其中：债券 19,463,750.00 3.42
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 145,000,362.50 25.48
其中： 买断式回购的买入
返售金融资产
- -
6
银行存款和结算备付金
合计
89,710,001.89 15.76
7 其他各项资产 9,032,237.16 1.59
8 合计 569,097,669.22 100.00
8.2 期 末按 行业 分类的股 票投 资组合
8.2.1 报 告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
金额单位：人民币元
代码 行业类别 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 98,012,397.81 17.34
D
电 力 、 热 力 、燃 气 及 水生 产 和 供
应业 - -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 11,541,096.00 2.04
G 交通运输、仓储和邮政业 17,942.76 0.00
H 住宿和餐饮业 - -
I 信 息 传 输 、 软件 和 信 息技 术 服 务 86,891,604.81 15.38
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业
J 金融业 - -
K 房地产业 26,113,212.15 4.62
L 租赁和商务服务业 31,367,825.92 5.55
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 672,054.68 0.12
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 51,275,183.54 9.07
S 综合 - -
合计 305,891,317.67 54.13
8.2.2 报 告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
8.3 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值
占基金资产净
值比例( ％)
1 300365 恒华科技 1,184,638 37,493,792.70 6.63
2 600519 贵州茅台 49,835 34,759,414.15 6.15
3 002027 分众传媒 2,263,624 31,367,825.92 5.55
4 300271 华宇软件 2,036,599 30,304,593.12 5.36
5 002343 慈文传媒 604,422 21,523,467.42 3.81
6 300129 泰胜风能 2,184,792 17,587,575.60 3.11
7 603096 新经典 257,841 17,344,964.07 3.07
8 600048 保利地产 1,195,721 16,919,452.15 2.99
9 601100 恒立液压 598,279 16,416,775.76 2.90
10 002410 广联达 717,567 14,064,313.20 2.49
注： 投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细， 应阅读登载于基金管理人网站
的年度报告正文。
第 26 页共 35 页
8.4 报 告期 内股 票投资组 合的 重大变 动
8.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2 ％ 或前 20 名的 股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 002120 韵达股份 99,450,365.16 15.22
2 002027 分众传媒 96,005,867.15 14.69
3 000858 五粮液 88,636,139.18 13.56
4 002195 二三四五 88,383,398.89 13.52
5 002343 慈文传媒 80,010,897.52 12.24
6 300365 恒华科技 78,004,296.13 11.93
7 300271 华宇软件 73,791,140.66 11.29
8 300308 中际装备 64,152,660.02 9.82
9 600967 内蒙一机 55,453,922.03 8.48
10 600054 黄山旅游 48,381,027.18 7.40
11 300347 泰格医药 45,992,610.71 7.04
12 603096 新经典 43,720,881.82 6.69
13 300251 光线传媒 41,698,710.43 6.38
14 002468 申通快递 41,455,288.82 6.34
15 300502 新易盛 35,688,493.08 5.46
16 600519 贵州茅台 35,685,090.75 5.46
17 000636 风华高科 34,896,916.18 5.34
18 002460 赣锋锂业 34,698,266.56 5.31
19 002384 东山精密 31,620,777.40 4.84
20 603929 亚翔集成 31,206,274.19 4.77
21 000898 鞍钢股份 30,296,940.66 4.64
22 603868 飞科电器 29,923,315.85 4.58
23 603108 润达医疗 29,645,772.47 4.54
24 601288 农业银行 28,768,207.40 4.40
25 600729 重庆百货 28,446,964.07 4.35
26 000888 峨眉山Ａ 26,546,475.53 4.06
27 601607 上海医药 24,768,516.16 3.79
28 000759 中百集团 24,473,770.56 3.74
29 300161 华中数控 23,965,620.28 3.67
30 601100 恒立液压 23,300,676.56 3.56
31 000933 神火股份 23,242,471.95 3.56
32 601939 建设银行 23,184,446.44 3.55
33 002202 金风科技 23,069,226.18 3.53
34 600282 南钢股份 22,652,479.33 3.47
35 600285 羚锐制药 22,302,764.37 3.41
36 002430 杭氧股份 22,004,074.99 3.37
第 27 页共 35 页
37 603626 科森科技 21,910,125.05 3.35
38 300516 久之洋 21,792,303.60 3.33
39 300373 扬杰科技 21,487,816.44 3.29
40 002001 新和成 21,420,191.92 3.28
41 002176 江特电机 21,183,338.46 3.24
42 600048 保利地产 20,611,477.71 3.15
43 600233 圆通速递 20,359,890.00 3.12
44 600705 中航资本 20,169,661.88 3.09
45 300471 厚普股份 19,413,162.22 2.97
46 002410 广联达 18,997,099.02 2.91
47 600036 招商银行 18,776,722.26 2.87
48 300336 新文化 17,877,568.63 2.74
49 300129 泰胜风能 17,608,067.67 2.69
50 002304 洋河股份 17,487,619.20 2.68
51 601003 柳钢股份 17,173,623.00 2.63
52 300156 神雾环保 17,076,474.81 2.61
53 300413 快乐购 16,570,361.00 2.54
54 002322 理工环科 16,198,767.25 2.48
55 002324 普利特 15,949,283.43 2.44
56 600516 方大炭素 15,920,963.44 2.44
57 000417 合肥百货 15,708,396.58 2.40
58 600803 新奥股份 15,657,108.00 2.40
59 603986 兆易创新 15,370,747.00 2.35
60 600782 新钢股份 15,299,491.89 2.34
61 601699 潞安环能 15,151,338.49 2.32
62 000761 本钢板材 15,073,077.00 2.31
63 002045 国光电器 15,049,706.00 2.30
64 600231 凌钢股份 14,690,353.00 2.25
65 002635 安洁科技 14,582,797.12 2.23
66 002185 华天科技 14,442,782.74 2.21
67 601777 力帆股份 14,377,486.00 2.20
68 600559 老白干酒 14,305,431.59 2.19
69 002386 天原集团 14,279,475.65 2.18
70 600066 宇通客车 14,232,217.60 2.18
71 603160 汇顶科技 14,225,592.73 2.18
72 002419 天虹股份 14,128,553.89 2.16
73 601919 中远海控 14,062,991.00 2.15
74 601688 华泰证券 13,986,527.68 2.14
75 002668 奥马电器 13,722,444.37 2.10
76 600499 科达洁能 13,716,869.54 2.10
77 000717 韶钢松山 13,519,967.00 2.07
78 002502 骅威文化 13,509,506.00 2.07
79 002273 水晶光电 13,333,420.42 2.04
80 300180 华峰超纤 13,202,029.00 2.02
第 28 页共 35 页
注： “ 本期累计买入金额 ” 按买入成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不考虑相关
交易费用。
8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2 ％ 或前 20 名的 股票明细
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额
占期初基金
资产净值比
例（％）
1 002120 韵达股 份 125,269,740.44 19.17
2 002343 慈文传 媒 103,063,681.96 15.77
3 000858 五粮液 99,974,558.54 15.30
4 002468 申通快 递 91,268,539.39 13.96
5 002195 二三四 五 89,378,581.25 13.67
6 300308 中际装 备 77,243,308.97 11.82
7 002027 分众传 媒 71,988,124.76 11.01
8 002045 国光电 器 60,303,842.37 9.23
9 300365 恒华科 技 60,141,863.68 9.20
10 600967 内蒙一 机 59,187,379.54 9.06
11 600054 黄山旅 游 57,746,899.35 8.84
12 300347 泰格医 药 57,008,820.59 8.72
13 300271 华宇软 件 38,802,049.20 5.94
14 300502 新易盛 37,503,384.45 5.74
15 002460 赣锋锂 业 37,348,850.74 5.71
16 000820 神雾节 能 37,143,887.39 5.68
17 002384 东山精 密 35,469,419.99 5.43
18 000759 中百集 团 34,866,930.52 5.33
19 603929 亚翔集 成 34,385,134.57 5.26
20 603096 新经典 34,057,596.02 5.21
21 000636 风华高 科 31,408,909.44 4.81
22 603868 飞科电 器 30,719,326.58 4.70
23 002635 安洁科 技 30,231,508.89 4.63
24 300251 光线传 媒 30,138,278.27 4.61
25 000898 鞍钢股 份 29,988,024.00 4.59
26 601288 农业银 行 28,633,522.09 4.38
27 600729 重庆百 货 28,312,515.79 4.33
28 000933 神火股 份 27,816,261.57 4.26
29 600285 羚锐制 药 27,720,984.37 4.24
30 002281 光迅科 技 27,513,880.27 4.21
31 603108 润达医 疗 27,222,834.58 4.17
32 000915 山大华 特 27,089,096.04 4.14
33 600282 南钢股 份 25,845,215.44 3.95
第 29 页共 35 页
34 000888 峨眉山 Ａ 24,835,287.87 3.80
35 002176 江特电 机 23,475,334.05 3.59
36 601939 建设银 行 22,976,502.35 3.52
37 601607 上海医 药 22,802,864.68 3.49
38 603626 科森科 技 22,505,235.54 3.44
39 300373 扬杰科 技 22,503,172.88 3.44
40 300161 华中数 控 22,260,338.11 3.41
41 002202 金风科 技 21,633,447.59 3.31
42 002430 杭氧股 份 21,588,144.18 3.30
43 300516 久之洋 21,236,676.65 3.25
44 300129 泰胜风 能 21,044,406.33 3.22
45 600036 招商银 行 20,697,231.75 3.17
46 600233 圆通速 递 20,264,193.73 3.10
47 600705 中航资 本 19,875,155.15 3.04
48 600867 通化东 宝 19,098,584.59 2.92
49 300156 神雾环 保 18,989,162.53 2.91
50 300413 快乐购 18,933,691.99 2.90
51 002583 海能达 18,928,694.79 2.90
52 601003 柳钢股 份 18,864,243.95 2.89
53 300182 捷成股 份 18,488,448.20 2.83
54 300115 长盈精 密 18,465,062.02 2.83
55 600782 新钢股 份 18,026,465.22 2.76
56 300336 新文化 17,357,784.25 2.66
57 002304 洋河股 份 17,199,744.48 2.63
58 601919 中远海 控 17,159,375.59 2.63
59 600516 方大炭 素 16,703,136.92 2.56
60 000717 韶钢松 山 16,227,376.38 2.48
61 000761 本钢板 材 16,198,540.66 2.48
62 300471 厚普股 份 16,156,744.64 2.47
63 600231 凌钢股 份 15,935,672.09 2.44
64 603160 汇顶科 技 15,890,519.14 2.43
65 000417 合肥百 货 15,770,933.48 2.41
66 601699 潞安环 能 15,590,206.10 2.39
67 002712 思美传 媒 15,219,465.48 2.33
68 600803 新奥股 份 15,150,765.85 2.32
69 002185 华天科 技 15,058,297.22 2.30
70 002273 水晶光 电 14,996,999.65 2.29
71 600066 宇通客 车 14,949,789.54 2.29
72 002322 理工环 科 14,919,777.97 2.28
73 002324 普利特 14,833,399.71 2.27
74 002001 新和成 14,707,336.10 2.25
75 002386 天原集 团 14,698,172.28 2.25
76 600499 科达洁 能 14,088,292.04 2.16
77 002668 奥马电 器 14,030,926.25 2.15
第 30 页共 35 页
78 600276 恒瑞医 药 14,016,927.94 2.14
79 601688 华泰证 券 13,927,905.17 2.13
80 600019 宝钢股 份 13,409,236.97 2.05
81 002055 得润电 子 13,347,664.62 2.04
82 002502 骅威文 化 13,172,193.72 2.02
83 603986 兆易创 新 13,169,034.16 2.01
84 600197 伊力特 13,158,441.56 2.01
85 002009 天奇股 份 13,150,532.07 2.01
86 601777 力帆股 份 13,083,383.00 2.00
注： “ 本期累计卖出金额 ” 按卖出成交金额 （成交单价乘以成交数量） 填列， 不考虑相关
交易费用。
8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额
单位：人民币元
买入股票的成本（成交）总额 3,079,154,854.99
卖出股票的收入（成交）总额 3,316,942,418.47
注：“ 买入股票成本” 或 “ 卖出股票收入” 均按买 卖成交金额（成交单价乘以成交数量）填
列，不考虑相关交易费用。
8.5 期 末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合
金额单位：人民币元
序号 债券品种 公允价值
占基金资产净值比
例( ％)
1 国家债券 9,485,750.00 1.68
2 央行票据 - -
3 金融债券 9,978,000.00 1.77
其中：政策性金融债 9,978,000.00 1.77
4 企业债券 - -
5 企业短期融资 券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 19,463,750.00 3.44
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8.6 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值
占基金资产
净值比例
( ％)
1 108601 国开 1703 100,000 9,978,000.00 1.77
2 019563 17 国债 09 95,000 9,485,750.00 1.68
8.7 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
8.8 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8.9 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
8.10 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货交 易情况 说明
本基金本报告期末未持有股指期货。
8.11 报 告期 末本 基金投资 的国 债期货 交易 情况说 明
本基金本报告期末未持有国债期货。
8.12 投 资组 合报 告附注
8.12.1 报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，在本报告
编制日前一年内本基金投资的前十名证券的发行主体未受到公开谴责和处罚。
8.12.2 本基金投资的前十名股票中，没有超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。
8.12.3 期 末其 他各 项资产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 407,881.03
2 应收证券清算款 7,476,661.98
3 应收股利 -
4 应收利息 557,668.72
5 应收申购款 590,025.43
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6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 9,032,237.16
8.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
8.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明
金额单位：人民币元
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分
的公允价值
占基金资产
净值比例
(%)
流通受限情况说
明
1 002027 分众传媒 9,352,000.00 1.65 限售股
8.12.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§9 基金 份额持 有人 信息
9.1 期 末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构
份额单位：份
持有人 户数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
43,039 4,671.08 11,790,392.70 5.86% 189,248,420.18 94.14%
9.2 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况
项目 持有份额总数（份） 占基金总份额比例
基金管理人所有从业人员持有本基
金
27,764.86 0.01%
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9.3 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 的情况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公司高级管理人员、基金
投资和研究部门负责人持有
本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放
式基金
0
§10 开放 式基金 份额变 动
单位：份
基金合同生效日(2009 年 1 月 21 日) 基金份额总额 4,956,375,599.84
本报告期期初基金份额总额 239,931,396.20
本报告期 基金总申购份额 142,529,206.70
减： 本报告期基金总赎回份额 181,421,790.02
本报告期 基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 201,038,812.88
注：1 、如果本报告期间发生转换入、红利再投业务，则总申购份额中包含该业务；
2 、如果本报告期间发生转换出业务，则总赎回份额中包含该业务。
§11 重大 事件揭 示
11.1 基 金份 额持 有人大会 决议
本基金本报告期内未召开基金份额持有人大会。
11.2 基 金管 理人 、基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动
1 、基金管理人的重 大 人事变动：本报告期 内 ，本基金的基金管理 人 未发生重大人
事变动。
2 、基金托管人的基 金 托管部门的重大人事 变 动：本基金托管人的 专 门基金托管部
门本报告期内未发生重大人事变动。
11.3 涉 及基 金管 理人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼
本报告期内未发生涉及本基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。
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11.4 基 金投 资策 略的改 变
本基金本报告期内投资策略未发生改变。
11.5 为 基金 进行 审计的会 计师 事务所 情况
本报告期内， 为本基金提供审计服务的会计师事务所为普华永道中天会计师事务所
( 特殊普通合伙） ，本期审计费为 70,000.00 元。自本基金合同生效以来，本基金未改聘
为其审计的会计师事务所。
11.6 管 理人 、托 管人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况
（1）管理人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
本报告期内公司收到中国证监会 2016 年“ 两 个加强、两个遏制 ” 回头看专项检查后
采取责令改正的要求， 公司已根据监管要求认真制订并落实了整改计划， 按照要求完成
了改进工作， 并将整改情况向监管部门进行了报告。 除上述情况外， 本报告期内， 基金
管理人及其高级管理人员未受监管部门稽查或处罚。
（2）托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况
基金托管人及其高级管理人员本报告期内未受监管部门稽查或处罚。
11.7 基 金租 用证 券公司 交易 单元的 有关 情况
11.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况
金额单位：人民币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
华创证 券有 限
责任公 司
3 897,819,386.92 14.05% 836,139.75 14.05% -
瑞银证 券有 限
责任公 司
1 894,401,086.24 14.00% 832,956.81 14.00% -
广发证 券股 份
有限公 司
1 746,444,628.07 11.68% 695,164.10 11.68% -
民生证 券股 份
有限公 司
2 700,200,183.64 10.96% 652,096.00 10.96% -
西藏东 方财 富
证券股 份有 限
公司
1 495,589,551.31 7.76% 461,544.20 7.76% -
国开证 券有 限
责任公 司
1 370,355,125.52 5.80% 344,910.55 5.80% -
东方证 券股 份 1 341,206,857.21 5.34% 317,765.92 5.34% -
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有限公 司
中泰证 券股 份
有限公 司
2 266,473,435.20 4.17% 248,166.79 4.17% -
长江证 券股 份
有限公 司
1 1,677,479,621.51 26.25% 1,562,365.69 26.25% -
北京高 华证 券
有限责 任公 司
1 - - - - -
东吴证 券股 份
有限公 司
1 - - - - -
11.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况
金额单位：人民币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
广发证 券股 份
有限公 司
9,969,799.91 51.23% - - - -
民生证 券股 份
有限公 司
9,492,400.00 48.77% - - - -
注：1 、报告期内，本基金交易单元未发生变化；
2 、租用证券公司交易单元的选择标准主要包括：券商基本面评价（财务状况、经
营状况） 、 券商研究机构评价 （报告质量、 及时性和数量） 、 券商每日信息评价 （及时
性和有效性）和券商协作表现评价等四个方面；
3 、租用证券公司交易单元的程序：首先根据租用证券公司交易单元的选择标准进
行综合评价，然后根据评价选择基金交易单元。研究部提交方案，并上报公司批准。
交 银施 罗德基 金管 理有限 公司
二 〇一 八年三 月二 十八日
