嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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嘉 实 纯 债 债券 型 发 起 式证 券 投 资 基金
2017 年 年度 报 告 摘要
基金管 理人：嘉实基金管 理有限公司
基金托 管人：中国建设银 行股份有限公司
送出日 期：2018 年03 月28 日
§1 重要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本年 度 报告已经全 部独立董
事签字 同意 ，并 由董 事长 签发。
基 金托 管人 中国 建设 银行股 份有 限公 司根 据本 基金合 同规 定， 于 2018 年 3 月 23 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基 金管 理人 承诺 以诚 实信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管理和 运用 基金 资产 ， 但 不保证 基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅 读本基金
的招募 说明 书及 其更 新。
本 报告 期 自2017 年1 月1 日起至 2017 年12 月31 日 止。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称
嘉实纯 债债 券型 发起 式证 券投资 基金
基金简 称
嘉实纯 债债 券
基金主 代码
070037
基金运 作方 式
契约型 开放 式
基金合 同生 效日
2012 年 12 月 11 日
基金管 理人
嘉实基 金管 理有 限公 司
基金托 管人
中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额
569,461,815.40 份
基金合 同存 续期
不定期
下属分 级基 金的 基金 简称
嘉实纯 债债 券 A
嘉实纯 债债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码
070037
070038
报告期 末下 属分 级基 金的 份
额总额
558,153,000.50 份 11,308,814.90 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
本基金 在控 制风 险和 保持 资产流 动性 的基 础上 ， 追 求 长期稳 定增 值。
投资策 略
本基金 在宏 观经 济趋 势研 究、货 币及 财政 政策 趋势 研究的 基础 上，
以中长 期利 率趋 势分 析和 债券市 场供 求关 系研 究为 核心， 自上 而下
地决定 债券 组合 久期 、动 态调整 各类 金融 资产 比例 ，结合 收益 率水
平曲线 形态 分析 和类 属资 产相对 估值 分析 ，优 化债 券组合 的期 限结
构和类 属配 置。
业绩比 较基 准
中国债 券总 指数
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长 期平均 风险 和预 期收 益率 低于股 票基 金、
混合基 金， 高于 货币 市场 基金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目
基金管 理人
基金托 管人
名称
嘉实基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披 露
负责人
姓名
胡勇钦 田青
联系电 话
(010)65215588 (010)67595096
电子邮 箱
service@jsfund.cn tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话
400-600-8800 (010)67595096 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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传真
(010)65215588 (010)66275853
2.4 信 息披 露方式
登 载 基金 年 度报 告正 文 的管 理 人互 联 网网
址
http://www.jsfund.cn
基金年 度报 告备 置地 点
北京市 建国 门北 大 街 8 号 华润大 厦8 层嘉 实基 金管
理有限 公司
§3 主要财 务指标、基金净值 表现及利润分配情 况
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单 位： 人民 币元
3.1.1 期间
数据和 指标
2017 年
2016 年
2015 年
嘉实纯 债债
券A
嘉实纯 债债
券 C
嘉实纯 债债
券 A
嘉实纯 债债
券C
嘉实纯 债债
券 A
嘉实纯 债债
券 C
本 期 已 实 现
收益
-9,682,100.
16
3,000,635.0
9
277,894,154
.69
30,973,325.
34
435,961,245
.71
2,875,040.5
6
本期利 润
10,366,278.
78
53,350,521.
40
138,809,710
.72
-65,264,842
.44
658,520,096
.09
3,368,134.4
8
加 权 平 均 基
金 份 额 本 期
利润
0.0306
0.0173
0.0285
-0.0554
0.0890
0.0784
本 期 加 权 平
均 净 值 利 润
率
2.68%
1.54%
2.45%
-4.72%
8.01%
6.96%
本 期 基 金 份
额 净 值 增 长
率
2.31%
2.14%
1.95%
1.66%
8.35%
8.97%
3.1.2 期末
数据和 指标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
期末可 供分 48,335,125. 918,529.49
118,263,772 583,181,499 806,540,572 6,470,423.5嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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配利润
93
.27
.06
.50
0
期末可 供分
配基金 份额
利润
0.0866
0.0812
0.1011
0.0982
0.1060
0.1056
期末基 金资
产净值
641,959,349
.22
12,943,018.
42
1,314,803,3
41.99
6,654,352,2
02.37
8,790,534,6
97.17
70,769,489.
69
期末基 金份
额净值
1.150
1.145
1.124
1.121
1.155
1.154
3.1.3 累计
期末指 标
2017 年末 2016 年末 2015 年末
基金份 额累
计净值 增长
率
20.47%
19.83%
17.75%
17.32%
15.50%
15.40%
注: （1）本 期已实现收 益指基 金本期利息 收入、投资收 益、其他收 入（不含公允 价值变动收 益）
扣除相关费 用后的余 额， 本期利润为 本期已实 现收 益加上本期 公允价值 变动 收益； （2）嘉 实纯债
债券A 收取 认购/申 购费 用 、 赎 回费 ； 嘉 实纯 债债 券C 从本 类别 基金 资产 中计 提销售 服务 费 、 不 收
取认购/申购费 用，但对 持 有期限少于 30 日 的本类 别基金份额的 赎回收取 赎 回费； （3）所 述基
金业绩 指标 不包 括持 有人 认购或 交易 基金 的各 项费 用， 计 入费 用后 实际 收益 水 平要低 于所 列数 字；
（4 ） 期末 可供 分配 利润 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
嘉实纯 债债 券 A
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③
②－④
过去三 个月 0.35%
0.04%
-0.87%
0.09%
1.22%
-0.05%
过去六 个月 1.05%
0.04%
-0.55%
0.07%
1.60%
-0.03%
过去一 年 2.31%
0.04%
-1.19%
0.09%
3.50%
-0.05%
过去三 年 13.02%
0.07%
8.12%
0.11%
4.90%
-0.04%
过去五 年 20.23%
0.08%
17.74%
0.12%
2.49%
-0.04%
自基金 合同
生效起 至今
20.47%
0.08%
18.05%
0.12%
2.42%
-0.04%
嘉实纯 债债 券 C
阶段
净值增 长率 净值增 长率 业绩比 较基 业绩比 较基 ①－③
②－④
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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①
标准差 ②
准收益 率③
准收益 率标
准差④
过去三 个月 0.53%
0.05%
-0.87%
0.09%
1.40%
-0.04%
过去六 个月 1.15%
0.05%
-0.55%
0.07%
1.70%
-0.02%
过去一 年 2.14%
0.05%
-1.19%
0.09%
3.33%
-0.04%
过去三 年 13.15%
0.07%
8.12%
0.11%
5.03%
-0.04%
过去五 年 19.71%
0.08%
17.74%
0.12%
1.97%
-0.04%
自基金 合同
生效起 至今
19.83%
0.08%
18.05%
0.12%
1.78%
-0.04%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
图1: 嘉实 纯债 债券A 基 金份额 累计 净值 增长 率与 同期业 绩比 较基 准收 益率 的历史 走势 对比 图
（2012 年 12 月11 日至 2017 年 12 月31 日） 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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图2: 嘉实 纯债 债券C 基 金份额 累计 净值 增长 率与 同期业 绩比 较基 准收 益率 的历史 走势 对比 图
（2012 年 12 月11 日至 2017 年 12 月31 日）
注：按 基金 合同 和招 募说 明书的 约定 ，本 基金 自基 金合同 生效 日 起 6 个 月内 为建仓 期， 建仓 期 结
束时本基金的 各项投资 比 例符合基金合 同“第十 二 部分（二）投 资范围和 （ 六）投资限 制”的有
关约定 。
3.2.3 过 去五 年 基金 每年 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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3.3 过 去三 年基金 的利 润分配 情况
单位：元
嘉实纯 债债 券 A
年度
每10 份基 金份
额分红 数
现金形 式发 放总
额
再投资 形式 发
放总额
年度利 润分 配合
计
备注
2017 年 - - - - -
2016 年 0.5330 59,170,183.18 3,029,335.40 62,199,518.58 -
2015 年 - - - - -
合计
0.5330 59,170,183.18 3,029,335.40 62,199,518.58
嘉实纯 债债 券 C
年度
每10 份基 金份
额分红 数
现金形 式发 放总 额
再投资 形式 发
放总额
年度利 润分 配合 计
备注
2017 年 - - - - -
2016 年 0.5200 308,317,379.02 388,344.96 308,705,723.98 -
2015 年 - - - - -
合计
0.5200 308,317,379.02 388,344.96 308,705,723.98
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人为 嘉实 基金 管理有 限公 司， 成立 于 1999 年 3 月 25 日， 是经 中 国证监 会批 准设
立的第 一批 基金 管理 公司 之一 ， 是 中外 合资 基金 管 理公司 。 公司 注册 地上 海 ， 公 司总 部设 在北 京，
在深圳、成都 、杭州、 青 岛、南京、福 州、广州 设 有分公司。公 司获得首 批 全国社保基 金、企业嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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年金投 资管 理人 和QDII 、 特定资 产管 理业 务资 格。
截止 2017 年12 月 31 日， 基 金管 理人 共管 理1 只封闭 式证 券投 资基 金、141 只 开放 式证 券投
资基金，具体 包括嘉实 元 和、嘉实成长 收益混合 、 嘉实增长混合 、嘉实稳 健 混合、嘉实 债券、嘉
实服务 增值 行业 混合 、 嘉 实优质 企业 混合 、 嘉 实货 币、 嘉 实沪 深 300ETF 联接 （LOF ） 、 嘉实 超短 债
债券、 嘉实 主题 混合、 嘉 实策略 混合 、 嘉 实海 外中 国股票 混合 （QDII ） 、 嘉 实 研究精 选混 合、 嘉实
多元债 券、 嘉 实量 化阿 尔 法混合、 嘉实 回报 混合、 嘉 实基本 面 50 指 数 （LOF ） 、 嘉实稳 固收 益债 券、
嘉实价 值优 势混 合、 嘉实H 股指 数 （QDII-LOF ） 、 嘉 实主题 新动 力混 合、 嘉实 多利分 级债 券、 嘉实
领先成 长混 合、 嘉实 深证 基 本面 120ETF 、 嘉 实深 证基 本面 120ETF 联 接、 嘉 实黄 金 （QDII-FOF-LOF）、
嘉实信 用债 、嘉 实周 期优 选混合 、嘉 实安 心货 币、 嘉实中 创 400ETF 、 嘉实 中 创 400ETF 联 接、 嘉
实沪 深 300ETF 、嘉 实优 化 红利混 合、 嘉实 全球 房地 产（QDII ） 、嘉 实理 财 宝 7 天 债券 、嘉 实增 强
收益定 期债 券 、 嘉 实纯 债 债券 、 嘉 实中 证中 期企 业 债指数 （LOF） 、 嘉实 中证500ETF 、 嘉实 增强 信
用定期 债券 、嘉 实中 证500ETF 联接 、嘉 实中 证中 期 国债 ETF 、 嘉实 中证 金边 中期国 债 ETF 联 接、
嘉实丰 益纯 债定 期债 券 、 嘉实研 究阿 尔法 股票 、 嘉 实如意 宝定 期债 券 、 嘉 实 美国成 长股 票 （QDII）、
嘉实丰益策略 定期债券 、 嘉实丰益信用 定期债券 、 嘉实新兴市场 债券、嘉 实 绝对收益策 略定期混
合、嘉 实 宝 A/B 、 嘉实 活 期宝货 币、 嘉 实 1 个 月理 财债券 、嘉 实活 钱包 货币 、嘉实 泰和 混合 、嘉
实薪金 宝货 币、 嘉实 对冲 套利定 期开 放混 合、 嘉实 中证医 药卫 生 ETF 、嘉 实 中证主 要消 费 ETF 、
嘉实中 证金 融地 产 ETF 、 嘉实 3 个月 理财 债券 、 嘉 实医疗 保健 股票 、 嘉实 新 兴产业 股票 、 嘉实 新
收益混 合、 嘉实 沪 深 300 指数研 究增 强、 嘉实 逆向 策略股 票、 嘉实 企业 变 革 股票、 嘉实 新消 费 股
票基金、嘉实 全球互联 网 股票、嘉实先 进制造股 票 、嘉实事件驱 动股票、 嘉 实快线货币 、嘉实新
机遇混 合发 起式 、 嘉 实低 价策略 股票 、 嘉 实中 证金 融地产 ETF 联接 、 嘉 实 新起点 灵活 配置 混合 、
嘉实腾讯自选 股大数据 股 票、嘉实环保 低碳股票 、 嘉实创新成长 灵活配置 混 合、嘉实智 能汽车股
票、嘉实新起 航灵活配 置 混合、嘉实新 财富灵活 配 置混合、嘉实 稳祥纯债 债 券、嘉实稳 瑞纯债债
券、嘉实新常 态灵活配 置 混合、嘉实新 趋势灵活 配 置混合、嘉实 新优选灵 活 配置混合、 嘉实新思
路灵活配置混 合、嘉实 稳 泰债券、嘉实 沪港深精 选 股票、嘉实稳 盛债券、 嘉 实稳鑫纯债 债券、嘉
实安益混合、 嘉实文体 娱 乐股票、嘉实 稳泽纯债 债 券、嘉实惠泽 定增混合 、 嘉实成长增 强混合、
嘉实策 略优 选混 合 、 嘉 实 主题增 强混 合 、 嘉 实优 势 成长混 合 、 嘉 实研 究增 强 混合 、 嘉 实稳 荣债 券、
嘉实农业产业 股票、嘉 实 价值增强混合 、嘉实新 添 瑞混合、嘉实 现金宝货 币 、嘉实增益 宝货币、
嘉实物 流产 业股 票、 嘉实 丰安 6 个月 定期 债券 、嘉 实新添 程混 合、 嘉实 稳元 纯债债 券、 嘉实 稳 熙
纯债债券、嘉 实新能源 新 材料股票、嘉 实新添华 定 期混合、嘉实 丰和灵活 配 置混合、嘉 实定期宝
6 个月 理财 债券 、 嘉实 沪 港深回 报混 合 、 嘉 实现 金 添利货 币 、 嘉 实原 油 （QDII-LOF ） 、 嘉实 前沿 科嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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技沪港 深股 票、 嘉实 稳宏 债券、 嘉实 中关 村 A 股 ETF 、嘉 实稳 康纯 债债 券、 嘉 实稳华 纯债 债券 、
嘉实 6 个 月理 财债 券、 嘉 实稳怡 债券 、嘉 实富 时中 国 A50ETF 联接 、嘉 实富 时 中国 A50ETF 、嘉 实
中小企业量化 活力灵活 配 置混合、嘉实 稳愉债券 、 嘉实创业板 ETF、嘉 实新 添泽定期混合 、嘉实
合润双债两年 期定期债 券 、嘉实新添丰 定期混合 、 嘉实稳悦纯债 债券、嘉 实 致博纯债债 券、嘉实
新添辉定期混 合、嘉实 领 航资产配置混 合（FOF） 、 嘉实价值精选 股票、嘉 实 医药健康股 票。其中
嘉实增 长混 合、 嘉实 稳健 混合和 嘉实 债 券 3 只 开放 式基金 属 于 嘉实 理财 通系 列基金 ，同 时， 管 理
多个全 国社 保基 金、 企业 年金、 特定 客户 资产 投资 组合。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名
职务
任本基 金的 基金 经理 （ 助 理）
期限
证券从
业年限
说明
任职日 期
离任日 期
曲扬
本基金 、 嘉 实债 券、
嘉 实 稳 固 收 益 债
券 、 嘉 实 中 证 中 期
企业债 指数(LOF) 、
嘉 实 中 证 中 期 国 债
ETF、 嘉 实中 证金 边
中期国 债ETF 联 接、
嘉 实 丰 益 纯 债 定 期
债 券 、 嘉 实 新 财 富
混 合 、 嘉 实 新 起 航
混 合 、 嘉 实 稳 瑞 纯
债 债 券 、 嘉 实 稳 祥
纯 债 债 券 、 嘉 实 新
常 态 混 合 、 嘉 实 新
优 选 混 合 、 嘉 实 新
思 路 混 合 、 嘉 实 稳
鑫 纯 债 债 券 、 嘉 实
安 益 混 合 、 嘉 实 稳
泽 纯 债 债 券 、 嘉 实
策 略 优 选 混 合 、 嘉
实 主 题 增 强 混 合 、
嘉 实 价 值 增 强 混
合 、 嘉 实 新 添 瑞 混
合 、 嘉 实 新 添 程 混
合 、 嘉 实 稳 元 纯 债
债 券 、 嘉 实 稳 熙 纯
债 债 券 、 嘉 实 稳 怡
债 券 、 嘉 实 稳 悦 纯
债 债 券 、 嘉 实 新 添
辉 定 期 混 合 基 金 经
2012 年 12 月
11 日
- 13 年
曾 任 中 信 基 金 任 债
券 研 究 员 和 债 券 交
易员、 光大 银行 债券
自 营 投 资 业 务 副 主
管，2010 年 6 月加
入 嘉 实 基 金 管 理 有
限 公 司 任 基 金 经 理
助理， 现任 职于 固定
收 益 业 务 体 系 全 回
报策略 组。 硕士 研究
生， 具 有基 金从 业资
格，中 国国 籍。 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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理
注: （1）任职 日期是指本基金 基金合同生 效之日； （2 ）证券从业 的含义遵从 行业协 会《证券业 从
业人员 资格 管理 办法 》的 相关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 循了 《证 券法》 、 《 证券投 资基 金法 》 及 其各 项配套 法规 、 《嘉
实纯债债券型 发起式证 券 投资基金 基金 合同》和 其 他相关法律法 规的规定 ， 本着诚实信 用、勤勉
尽责的原则管 理和运用 基 金资产，在严 格控制风 险 的基础上，为 基金份额 持 有人谋求最 大利益。
本基金 运作 管理 符合 有关 法律法 规和 基金 合同 的规 定和约 定， 无损 害基 金份 额 持有人 利益 的行 为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 和控 制方法
公司制 定了 《 公平 交易 管 理制度 》 ， 按照 证监 会 《证 券投资 基金 管理 公司 公平 交易制 度指 导意
见》等法律法 规的规定 ， 从组织架构、 岗位设置 和 业务流程、系 统和制度 建 设、内控措 施和信息
披露等多方面 ，确保在 投 资管理活动中 公平对待 不 同投资组合， 杜绝不同 投 资组合之间 进行利益
输送， 保护 投资 者合 法权 益。
公司 公平交易 管理制 度要求境内上 市股票、 债 券的一级市场 申购、二 级 市场交易以及 投资管
理过程中各个 相关环节 符 合公平交易的 监管要求 。 各投资组合能 够公平地 获 得投资信息 、投资建
议，并在投资 决策委员 会 的制度规范下 独立决策 ， 实施投资决策 时享有 公 平 的机会。所 有组合投
资决策与交易 执行保持 隔 离，任何组合 必须经过 公 司交易部集中 交易。各 组 合享有平等 的交易权
利，共享交易 资源。对 交 易所公开竞价 交易以及 银 行间市场交易 、交易所 大 宗交易等非 集中竞价
交易制定专门 的交易规 则 ，保证各投资 组合获得 公 平的交易机会 。对于部 分 债券一级市 场申购、
非公开发行股 票申购等 以 公司名义进行 的交易， 严 格遵循各投资 组合交易 前 独立确定交 易要素，
交易后 按照 价格 优先 、比 例分配 的原 则对 交易 结果 进行分 配。
4.3.2 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，公 司严格执 行 证监会《证券 投资基金 管 理公司公平交 易制度指 导 意见》 和公司 内
部公平交易制 度，各投 资 组合按投资管 理制度和 流 程独立决策， 并在获得 投 资信息、投 资建议和
实施投资决策 方面享有 公 平的机会；通 过完善交 易 范围内各类交 易的公平 交 易执行细则 、严格的
流程控 制、 持续 的技 术改 进， 确 保公 平交 易原 则的 实现； 对投 资交 易行 为进 行监察 稽核 ， 通 过 IT
系统和人工监 控等方式 进 行日常监控和 定期分析 评 估并完整详实 记录相关 信 息，及时完 成每季度
和年度 公平 交易 专项 稽核 。
报 告期 内， 公司 对连 续四个 季度 期间 内、 不同 时间窗 下 （ 日内、3 日 内、5 日内） 公司 管理 的嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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不同投 资组 合同 向交 易的 交易价 差进 行分 析， 未发 现违反 公平 交易 制度 的异 常行为 。
4.3.3 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期内，公 司旗下所 有 投资组合参与 交易所公 开 竞价交易中， 同日反向 交 易成交较少的 单
边交易 量超 过该 证券 当日 成交量 的 5%的 ，合 计 19 次，均 为旗 下组 合被 动跟 踪标的 指数 需要 ， 与
其他组 合发 生反 向交 易， 不存在 利益 输送 行为 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2016 年下 半年 开始 ， 加 强 金融监 管、 防范 金融 风险 、 金融 市场 去杠 杆逐 步成 为影响 市场 的核
心因素 ， 其 中既 包括 监管 部门的 政策 文件 ， 也 包括 央行货 币政 策操 作的 变化 。2017 年 监管 继续 发
酵，上 半年 三三 四检 查和 下半年 出台 的资 管新 规也 不断强 化市 场对 于监 管方 向和力 度的 预期 。
基本面 预期 的不 断修 正是 另一大 贯穿 全年 的主 要逻 辑。2016 年四 季度 开始， 供给侧 改革 执行 力 度
加强带动工业 品价格的 上 涨，而伴随过 去三年实 体 经济逐步出清 和资产负 债 表的修复， 价格上涨
和盈利能力提 升带动企 业 信心有所恢复 。上半年 三 四线城市房地 产加快去 库 存、下半年 通胀触底
回升， 带来 了名 义增 长全 年的稳 定， 以及 金融 市场 对基本 面逐 步修 正悲 观预 期的过 程。
债 市回 顾：2017 年债 券市场 全年 熊市 ，收 益率 震荡上 行。 前 5 个月 基本 面短期 向上 、1 季度
名义 GDP 达 到阶 段性 高点 ，债券 收益 率迅 速上 行，4 月 份银 监会 、保 监会 、 证监会 竞相 出台 监管
政策， 央行 收紧 流动 性， 债券收 益率 继续 上行 。6 、7 月份 ， 监 管部 门政 策协 调性提 高， 市场 降低
了监管预期， 且央行削 峰 填谷，流动性 冲击减弱 ， 信用债收益率 先行大幅 下 行，带动利 率债收益
率小幅回落。8 月以后 ， 环保督查和供 给侧改革 导 致国内周期品 价格大涨 ， 通胀预期再 起，市场
对经济 下行 预期 减弱，10 月随着 海外 基本 面超 预期 ， 监管 政策 的进一 步落 地， 利率再 度突 破走 高。
全年收 益率 中枢 上 行100bp 左右 ，期 限利 差、 信用 利差均 有所 扩大 。
本基 金本着稳 健投资 原则，平衡类 属配置， 在 风险和收益之 间进行平 衡 。策略上以短 久期绝
对回报 策略 为主 ，配 置上 选择确 定性 强的 品种 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至本 报告 期末 嘉实 纯债 债券 A 的基 金份 额净 值 为 1.150 ，本 报告 期基 金份 额 净值增 长率 为
2.31% ； 截 至本 报告 期末 嘉 实纯债 债 券 C 的 基金 份额 净值 为 1.145 ， 本报 告期 基 金份额 净值 增长 率
为2.14% ； 同期 业绩 基 准 收益率 为-1.19% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
基本面 方面 ， 内看 地产 、 外看欧 美 ： 地 产销 售和 融 资逐步 下滑 ， 实际 增长 有 温和放 缓的 趋势 ，
但海外整体复 苏，制造 业 、通胀温和提 升，盈利 能 力仍有望维持 。通胀方 面 ，供给侧改 革之下，嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 12 页 共 28 页
商品价 格仍 有望 维持 高位 ，PPI 中枢 仍很 难出 现大 幅 下行，CPI 受到 服务 业和 消 费升级 的推 动继 续
温和回升，油 价和农产 品 价格是观察通 胀是否会 出 现超预期上行 风险的关 键 变量。政策 方面需要
关注，一是在 通胀相对 温 和的情况下全 球范围内 货 币政策的作用 在弱化， 财 政政策重要 性提升，
但如果 通胀 超预 期走 高 ， 流动性 整体 收紧 的节 奏可 能会加 快 ， 另 一方 面， 国 内方面 监管 基调 不变 。
因此，债券收 益率仍将 在 一段时间内维 持震荡格 局 ，但债券的相 对价值和 配 置价值逐步 显现。随
着经济 数据 的回 落和 预期 的修复 ，或 带来 阶段 性的 交易行 情。
本基 金将继续 本着稳 健投资的原则 ，平衡类 属 配置，控制久 期和杠杆 水 平，以利率债 和存单
投资为 主， 以绝 对回 报为 目标进 行仓 位配 置。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
报告期内，本 基金管理 人 严格遵守《企 业会计准 则》 、 《证券投资基 金会计核 算 业务指引》 以
及中国证监会 相关规定 和 基金合同的约 定，日 常 估 值由基金管理 人与基金 托 管人一同进 行，基金
份额净值由基 金管理人 完 成估值后，经 基金托管 人 复核无误后由 基金管理 人 对外公布。 月末、年
中和年 末估 值复 核与 基金 会计账 目的 核对 同时 进行 。
本基金 管理人设 立估 值专业委员会 ，委员由 固 定收益、交易 、运营、 风 险管理、合规 等部门
负责人组成， 负责研究 、 指导基金估值 业务。基 金 管理人估值委 员和基金 会 计均具有专 业胜任能
力和相关工作 经历。报 告 期内，固定收 益部门负 责 人同时兼任基 金经理、 估 值委员，基 金经理参
加估值专业委 员会会议 ， 但不介入基金 日常估值 业 务；参与估值 流程各方 之 间不存在任 何重大利
益冲突；与估 值相关的 机 构包括但不限 于上海、 深 圳证券交易所 ，中国证 券 登记结算有 限责任公
司，中 央国 债登 记结 算公 司，中 证指 数有 限公 司以 及中国 证券 投资 基金 业协 会等。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根据本基金基 金合同（ 十 六（三）收益 分配原则 ） 约定，报告期 内本基金 未 实施利润分配 ，
符合法 律法 规的 规定 和基 金合同 的相 关约 定。
4.8 管 理人 对会计 师事 务所出 具非 标准审 计报 告所涉 相关 事项的 说明
无。
4.9 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报 告期，中 国建设银 行 股份有限公司 在本基金 的 托管过程中， 严格遵守 了 《证券投资基 金嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 13 页 共 28 页
法》 、 基 金合 同 、 托 管协 议 和其他 有关 规定 ， 不存 在 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 ， 完全 尽职 尽
责地履 行了 基金 托管 人应 尽的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、 净 值计 算、 利润分 配等情 况的 说明
本报告期，本 托管人按 照 国家有关规定 、基金合 同 、托管协议和 其他有关 规 定，对本基金 的
基金资产净值 计算、基 金 费用开支等方 面进行了 认 真的复核，对 本基金的 投 资运作方面 进行了监
督，未 发现 基金 管理 人有 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。报 告期 内， 本基 金未实 施利 润 分 配。
5.3 托 管人 对本年 度报 告中财 务信 息等内 容的 真实、 准确 和完整 发表 意见
本托管人复核 审查了本 报 告中的财务指 标、净值 表 现、利润分配 情况、财 务 会计报告、投 资
组合报 告等 内容 ，保 证复 核内容 不存 在虚 假记 载、 误导性 陈述 或者 重大 遗漏 。
§6 审计报 告
嘉实纯债 债券型发 起式证 券投资基 金 2017 年度 财 务会计报 告已由 普华永道 中天会计 师事务
所 （ 特殊 普通 合伙 ） 审 计 、 注 册会 计师 薛竞 、 张 勇 签字出 具了 “ 无保 留意 见 的审计 报告 ” （ 普华 永
道中天 审字(2018)第
22399 号）。
投资者 可通 过登 载于 本基 金管理 人网 站的 年度 报告 正文查 看审 计报 告全 文。
§7 年度财 务报表
7.1 资 产负 债表
会计主 体： 嘉实 纯债 债券 型发起 式证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2017 年12 月 31 日
单位： 人民 币元
资 产
附注号
本期末
2017 年 12 月31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款
7.4.7.1
287,689.84 35,898,231.57
结算备 付金
1,513,443.64 10,088,452.20
存出保 证金
15,015.74 37,757.73
交易性 金融 资产
7.4.7.2
618,415,336.30 8,945,418,818.03
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
618,415,336.30 8,945,418,818.03
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产
7.4.7.3
- - 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 14 页 共 28 页
买入返 售金 融资 产
7.4.7.4
20,000,000.00 -
应收证 券清 算款
2,020,929.32 -
应收利 息
7.4.7.5
13,691,667.54 154,797,748.83
应收股 利
- -
应收申 购款
228,817.58 625,949.99
递延所 得税 资产
- -
其他资 产
7.4.7.6
- -
资产总 计
656,172,899.96 9,146,866,958.35
负债和所有者权益
附注号
本期末
2017 年 12 月31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债
7.4.7.3
- -
卖出回 购金 融资 产款
- 1,132,693,619.48
应付证 券清 算款
- 34,041,368.44
应付赎 回款
239,368.68 382,069.71
应付管 理人 报酬
428,032.87 4,666,580.50
应付托 管费
131,702.43 1,435,870.92
应付销 售服 务费
44,977.18 2,343,150.02
应付交 易费 用
7.4.7.7
16,422.10 54,932.37
应交税 费
- -
应付利 息
- 1,673,787.95
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债
7.4.7.8
410,029.06 420,034.60
负债合 计
1,270,532.32 1,177,711,413.99
所有者权益：
实收基 金
7.4.7.9
569,461,815.40 7,106,863,757.18
未分配 利润
7.4.7.10
85,440,552.24 862,291,787.18
所有者 权益 合计
654,902,367.64 7,969,155,544.36
负债和 所有 者权 益总 计
656,172,899.96 9,146,866,958.35
注: 报 告 截 止 日 2017 年 12 月 31 日 ， 嘉 实 纯 债 债 券 A 份 额 净 值 1.150 元 ， 基 金 份 额 总 额
558,153,000.50 份 ； 嘉 实 纯债债 券 C 份额 净 值1.145 元， 基金 份额 总额11,308,814.90 份。 基金
份额总 额合 计 为569,461,815.40 份。
7.2 利 润表
会计主 体： 嘉实 纯债 债券 型发起 式证 券投 资基 金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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年 12 月 31 日
2016 年12 月 31 日
一、收 入
127,906,580.85 174,737,187.05
1.利息 收入
200,111,820.04 413,944,182.61
其中： 存款 利息 收入
7.4.7.11
427,942.24 1,215,668.08
债券利 息收 入
192,523,473.55 408,543,559.75
资产支 持证 券利 息
收入
- -
买入返 售金 融资 产
收入
7,160,404.25 4,184,954.78
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”
填列）
-142,814,104.87 -4,990,782.26
其中： 股票 投资 收益
7.4.7.12
- -
基 金投 资收 益
- -
债券投 资收 益
7.4.7.13
-142,814,104.87 -4,990,782.26
资产支 持证 券投 资
收益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益
7.4.7.14
- -
股利收 益
7.4.7.15
- -
3. 公允 价值 变动 收益(损失以
“-” 号填 列)
7.4.7.16
70,398,265.25 -235,322,611.75
4. 汇兑 收益(损 失以 “- ” 号填
列)
-
-
5. 其他 收入(损 失以 “- ” 号填
列)
7.4.7.17
210,600.43 1,106,398.45
减：二 、费 用
64,189,780.67 101,192,318.77
1．管 理人 报酬
25,539,403.66 45,655,046.43
2．托 管费
7,858,278.12 14,047,706.55
3．销 售服 务费
14,176,180.58 5,142,572.05
4．交 易费 用
7.4.7.18
61,799.30 85,955.70
5．利 息支 出
16,074,669.56 35,758,172.35
其中： 卖出 回购 金融 资产 支
出
16,074,669.56 35,758,172.35
6．其 他费 用
7.4.7.19
479,449.45 502,865.69
三、 利 润总 额( 亏损 总额 以 “- ”
号填列)
63,716,800.18 73,544,868.28
减：所 得税 费用
- -
四、 净 利润 （ 净亏 损以 “- ”
号填列 ）
63,716,800.18 73,544,868.28
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 16 页 共 28 页
7.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 嘉实 纯债 债券 型发起 式证 券投 资基 金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年12 月31 日
实收基 金
未分配 利润
所有者 权益 合计
一、 期 初所 有者 权
益（基 金净 值）
7,106,863,757.18 862,291,787.18 7,969,155,544.36
二、 本 期经 营活 动
产 生 的 基 金 净 值
变动数 （本 期净 利
润）
- 63,716,800.18
63,716,800.18
三、 本 期基 金份 额
交 易 产 生 的 基 金
净值变 动数
（净值 减少 以 “- ”
号填列 ）
-6,537,401,941.78 -840,568,035.12 -7,377,969,976.90
其中： 1. 基 金申 购
款
644,278,640.87 89,696,798.54 733,975,439.41
2. 基金赎
回款
-7,181,680,582.65 -930,264,833.66 -8,111,945,416.31
四、 本 期向 基金 份
额 持 有 人 分 配 利
润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少
以“- ”号 填列 ）
- - -
五、 期 末所 有者 权
益（基 金净 值）
569,461,815.40 85,440,552.24 654,902,367.64
项目
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016 年 12 月31 日
实收基 金
未分配 利润
所有者 权益 合计
一、 期 初所 有者 权
益（基 金净 值）
7,671,571,452.56 1,189,732,734.30 8,861,304,186.86
二、 本 期经 营活 动
产 生 的 基 金 净 值
变动数 （本 期净 利
润）
- 73,544,868.28
73,544,868.28
三、 本 期基 金份 额
交 易 产 生 的 基 金
净值变 动数
（净值 减少 以 “- ”
-564,707,695.38 -30,080,572.84 -594,788,268.22 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 17 页 共 28 页
号填列 ）
其中： 1. 基 金申 购
款
6,690,947,384.55 1,221,560,730.46 7,912,508,115.01
2. 基金赎
回款
-7,255,655,079.93 -1,251,641,303.30 -8,507,296,383.23
四、 本 期向 基金 份
额 持 有 人 分 配 利
润 产 生 的 基 金 净
值变动 （净 值减 少
以“- ”号 填列 ）
- -370,905,242.56 -370,905,242.56
五、 期 末所 有者 权
益（基 金净 值）
7,106,863,757.18 862,291,787.18 7,969,155,544.36
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告7.1 至7.4 财 务报 表由下 列负 责人 签署 ：
经雷
王红
张公允
基金管 理人 负责 人
主管会 计工 作负 责人
会计机 构负 责人
7.4 报 表附 注
7.4.1 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、 会 计估 计 与 最近 一期 年度报 告一 致。
7.4.2 差 错更 正的说 明
本 基金 在本 报告 期间 无须 说明的 会计 差错 更正 。
7.4.3 关 联方 关系
关联方 名称
与本基 金的 关系
嘉实基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、 基 金发起 人 、 基金 注册 登记 机构、 基
金销售 机构
中国建 设银 行股 份有 限公 司 （ “中 国建 设银
行” ）
基金托 管人 、基 金代 销机 构
中诚信 托有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
立信投 资有 限责 任公 司 基金管 理人 的股 东
德意志 资产 管理(亚洲)有 限公司 基金管 理人 的股 东
7.4.4 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
下述关 联方 交易 均在 正常 业务范 围内 按一 般商 业条 款订立 。 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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7.4.4.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本期 （2017 年1 月1 日至2017 年12 月 31 日 ） 及 上 年度可 比期 间 （2016 年1 月1 日至 2016
年12 月31 日） ，本 基金 未 通过关 联方 交易 单元 进行 交易。
7.4.4.2 关 联方 报酬
7.4.4.2.1 基 金管 理费
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费
25,539,403.66 45,655,046.43
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费
653,926.98
850,694.07
注: 支付基金管理人嘉实基 金管理有限公司的管理人 报酬按前一日基金资产净 值 0.65% 的 年费 率
计提，逐日累 计至每月 月 底，按月支付 。其计算 公 式为：日管理 人报酬＝ 前 一日基金资 产净值×
0.65%/ 当年 天数 。
7.4.4.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年
12 月 31 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月 1 日 至 2016
年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费
7,858,278.12 14,047,706.55
注: 支付基金托 管人中国 建 设银行的托管 费按前一 日 基金资产净 值 0.2% 的年费 率计提，逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为： 日托 管费 ＝前一 日基 金资 产净 值×0.2%/ 当 年天 数。
7.4.4.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销售服务费的各关联
方名称
本期
2017 年 1 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
嘉实纯 债债 券A
嘉实纯 债债 券C
合计
嘉实基 金管 理有 限公 司 -
14,103,351.48
14,103,351.48
中国建 设银 行 -
34,478.17
34,478.17
合计
- 14,137,829.65 14,137,829.65
获得销 售服 务费 的各 关联
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日 至 2016 年 12 月 31 日
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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方名称
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
嘉实纯 债债 券A 嘉实纯 债债 券C 合计
嘉实基 金管 理有 限公 司 - 5,002,878.61 5,002,878.61
中国建 设银 行 - 61,221.58 61,221.58
合计
- 5,064,100.19 5,064,100.19
注: （1 ）本 基 金 C 类 基金 份额的 销售 服务 费年 费率 为 0.40% ，每 日计 提， 逐 日累计 至每 月月 末，
按月支付给嘉 实基金管 理 有限公司，再 由嘉实基 金 管理有限公司 计算并支 付 给各基金销 售机构。
其计算 公式 为： 日 C 类 基 金份额 销售 服务 费＝ 前一 日 C 类基 金份 额资 产净 值 ×0.40%/ 当 年天 数。
（2 ） 本基 金A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费。
7.4.4.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日 至 2017 年 12 月 31 日
银行间 市场
交易的
各关联 方名
称
债券交 易金 额
基金逆 回购
基金正 回购
基金买 入
基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额
利息支 出
中国建设银行 39,987,282.64 - - - 2,609,070,000.00 1,390,858.37
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日 至 2016 年 12 月 31 日
银行间 市场
交易的
各关联 方名
称
债券交 易金 额
基金逆 回购
基金正 回购
基金买 入
基金卖 出
交易金 额
利息收
入
交易金 额
利息支 出
中国建设银行 159,356,009.84 - - - 451,000,000.00 209,246.63
7.4.4.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
7.4.4.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年 01 月 01 日至 2017 年 12 月 31 日
嘉实纯 债债 券 A 嘉实纯 债债 券 C
期初持 有的 基金 份额
10,001,981.79 -
期间申 购/ 买入 总份 额
- -
期间因 拆分 变动 份额
- -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额
- -
期末持 有的 基金 份额
10,001,981.79 -
期末持 有的 基金 份额 占基 金总份 额比 例
1.79% - 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 20 页 共 28 页
项目
上年度 可比 期间
2016 年 01 月 01 日至 2016 年 12 月 31 日
嘉实纯 债债 券 A 嘉实纯 债债 券 C
期初持 有的 基金 份额
10,001,981.79 -
期间申 购/ 买入 总份 额
- -
期间因 拆分 变动 份额
- -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额
- -
期末持 有的 基金 份额
10,001,981.79 -
期末持 有的 基金 份额 占基 金总份 额比 例
0.85% -
注: 本 报告 期内 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上 年度 可比 期间 （2016 年1 月1 日至
2016 年12 月 31 日） ，基 金管理 人未 运用 固有 资金 申购、 赎回 或者 买卖 本基 金的基 金份 额。
7.4.4.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本期末 （2017 年 12 月 31 日）及 上年 度末 （2016 年 12 月 31 日 ） ， 其他 关联 方 未持有 本基 金。
7.4.4.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017 年 1 月1 日 至 2017 年 12 月
31 日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日 至 2016 年12 月31 日
期末余 额
当期利 息收 入
期末余 额
当期利 息收 入
中 国 建 设 银 行 股
份有限 公司
287,689.84
325,128.72
35,898,231.57
524,838.86
注: 本 基金 的银 行存 款由 基 金托管 人中 国建 设银 行保 管，按 适用 利率 计息 。
7.4.4.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） 及上年 度可 比期 间（2016 年 1 月 1 日至 2016 年
12 月 31 日 ） ， 本基 金未 在 承销期 内参 与认 购关 联方 承销的 证券 。
7.4.5 期末(2017 年 12 月 31 日) 本基 金持 有的流通 受限 证券
7.4.5.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
本期末 （2017 年 12 月 31 日） ， 本基 金未 持有 因认 购 新发/ 增 发证 券而 流通 受限 的证券 。
7.4.5.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本期末 （2017 年 12 月 31 日） ， 本基 金未 持有 暂时 停 牌等流 通受 限股 票。 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 21 页 共 28 页
7.4.5.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
7.4.5.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
本期末 （2017 年12 月 31 日） ， 本基 金无 银行 间市 场 债券正 回购 余额 。
7.4.5.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
本期末 （2017 年12 月 31 日） ， 本基 金无 交易 所市 场 债券正 回购 余额 。
§8 投资组 合报告
8.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号
项目
金额
占基金 总资 产的 比例 （% ）
1
权益投 资
- -
其中： 股票
- -
2 基金投 资
- -
3
固定收 益投 资
618,415,336.30 94.25
其中： 债券
618,415,336.30 94.25
资产 支持 证券
- -
4
贵金属 投资
- -
5
金融衍 生品 投资
- -
6
买入返 售金 融资 产
20,000,000.00 3.05
其 中：买 断式回 购的买入返 售金融 资
产
- -
7
银行存 款和 结算 备付 金合 计
1,801,133.48 0.27
8
其他各 项资 产
15,956,430.18 2.43
9
合计
656,172,899.96 100.00
8.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
报告期 末， 本基 金未 持有 股票。
8.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 股票 投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 股票。
8.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
8.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
报告期 内（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） ，本基 金未 持有 股票 。
8.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
报告期 内（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） ，本基 金未 持有 股票 。 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 22 页 共 28 页
8.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
报告期 内（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日） ，本基 金未 持有 股票 。
8.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号
债券品 种
公允价 值
占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1
国家债 券
515,060.00 0.08
2
央行票 据
- -
3
金融债 券
78,584,000.00 12.00
其中： 政策 性金 融债
78,584,000.00 12.00
4
企业债 券
248,199,276.30 37.90
5
企业短 期融 资券
69,931,000.00 10.68
6
中期票 据
221,186,000.00 33.77
7
可转债 （可 交换 债）
- -
8
同业存 单
- -
9
其他
- -
10
合计
618,415,336.30 94.43
8.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额 单位 ：人 民币 元
序号
债券代 码
债券名 称
数量（ 张）
公允价 值
占基金 资产
净值比 例 （%）
1 112196 13 苏 宁债 472,389 47,475,094.50 7.25
2 1382284 13 赣投 MTN1 400,000 40,156,000.00 6.13
3 1382287 13 冀 港集MTN1 400,000 40,068,000.00 6.12
4 170410 17 农发 10 400,000 39,788,000.00 6.08
5 170206 17 国开 06 400,000 38,796,000.00 5.92
8.7 期 末按 公 允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前十 名 资产 支持 证券投 资明 细
报告期 末， 本基 金未 持有 资产支 持证 券。
8.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 贵金属 投资 。
8.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 权证。
8.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 股指期 货交 易。 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 23 页 共 28 页
8.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
报告期 内， 本基 金未 参与 国债期 货交 易。
8.12 投 资组 合报告 附注
8.12.1
报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体未 被 监管部门立案 调查，在 本 报告编制日前 一
年内本 基金 投资 的前 十名 证券的 发行 主体 未受 到公 开谴责 、处 罚。
8.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 中，没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 之外 的股 票。
8.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号
名称
金额
1
存出保 证金
15,015.74
2
应收证 券清 算款
2,020,929.32
3
应收股 利
-
4
应收利 息
13,691,667.54
5
应收申 购款
228,817.58
6
其他应 收款
-
7
待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
15,956,430.18
8.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
报告期 末， 本基 金未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
8.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
报告期 末， 本基 金未 持有 股票。
§9 基金份 额持有人信息
9.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额
级别
持有人 户
数(户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者
个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例（%）
持有份 额
占总份 额
比例（%）
嘉实 13,068 42,711.43 532,810,692.32 95.46 25,342,308.18 4.54 嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 24 页 共 28 页
纯债
债券A
嘉实
纯债
债券C
690 16,389.59 - - 11,308,814.90 100.00
合计
13,734 41,463.65 532,810,692.32 93.56 36,651,123.08 6.44
注:(1) 嘉实 纯债 债 券A: 机 构投资 者持 有份 额占 总份 额比例 、个 人投 资者 持有 份额占 总份 额比 例，
分别为 机构 投资 者持 有嘉 实纯债 债券 A 份 额占 嘉实 纯债债 券 A 总份 额比 例、 个人投 资者 持有 嘉 实
纯债债 券A 份额 占嘉 实纯 债债 券 A 总 份额 比例 ；
(2) 嘉实纯债 债券 C: 机构 投资者持有份 额占总份 额 比例、个人投 资者持有 份 额占总份额比 例，分
别为机 构投 资者 持有 嘉实 纯债债 券 C 份额 占嘉 实纯 债债券 C 总 份额 比例 、个 人投资 者持 有嘉 实 纯
债债 券C 份 额占 嘉实 纯债 债券 C 总份 额比 例。
9.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别
持有份 额总 数（ 份）
占基金 总份 额比 例（%）
基金管 理人 所有 从
业人员 持有 本基 金
嘉实纯 债债 券 A 4,106.53 0.00
嘉实纯 债债 券 C 227.98 0.00
合计 4,334.51 0.00
9.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别
持有基 金份 额总 量的 数量 区
间（万 份）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部门
负责人 持有 本开 放式 基金
嘉实纯 债债 券 A 0
嘉实纯 债债 券 C 0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金
嘉实纯 债债 券 A 0
嘉实纯 债债 券 C 0
合计 0
9.4 发 起式 基金发 起资 金持有 份额 情况
项目
持 有 份 额
总数
持 有 份 额 占 基 金
总份额 比例(%)
发 起 份 额 总
数
发 起 份 额 占 基 金
总份额 比例(%)
发起份
额承诺
持有期
限
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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基 金 管 理 人 固
有资金
10,001,98
1.79
1.76 10,001,981.
79
1.76 3 年
基 金 管 理 人 高
级管理 人员
- - - - -
基金经 理等 人
员
- - - - -
基金管 理人 股
东
- - - - -
其他
-
-
-
-
-
合计
10,001,98
1.79
1.76
10,001,981.
79
1.76
3 年
§1 0 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
嘉实纯 债债 券A
嘉实纯 债债 券 C
基金合 同生 效日 （2012 年12 月 11 日 ）基 金份 额总 额
170,370,073.73 1,214,077,728.76
本报告 期期 初基 金份 额总 额
1,169,912,242.94 5,936,951,514.24
本报告 期基 金总 申购 份额
643,635,872.33 642,768.54
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额
1,255,395,114.77 5,926,285,467.88
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以 “- ”填 列 ）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额
558,153,000.50
11,308,814.90
注: 报 告期 期间 基金 总申 购 份额含 转换 入份 额， 基金 总赎回 份额 含转 换出 份额 。
§1 1 重大事 件揭示
11.1 基 金份 额持有 人大 会决议
报告期 内未 召开 基金 份额 持有人 大会 。
11.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
（1） 基金 管理 人的 重大 人 事变动 情况
2017 年12 月 26 日 本基 金 管理人 发布 公告 ， 牛成 立 先生为 公司 联席 董事 长 ， 赵学军 先生 为公 司董
事长并 代行 公司 总经 理职 权，邓 红国 先生 因任 期届 满不再 担任 公司 董事 长职 务。
（2） 基金 托管 人的 专门 基 金托管 部门 的重 大人 事变 动情况
2017 年9 月1 日， 中国 建 设银行 发布 公告 ，聘 任纪 伟为中 国建 设银 行资 产托 管业务 部总 经理 。
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
第 26 页 共 28 页
11.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
报告期 内无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
11.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内本 基金 投资 策略 未发生 改变 。
11.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内本 基金 未改 聘为 其审计 的会 计师 事务 所。 报告年 度应 支付 普华 永道 中天会 计师 事 务
所（特 殊普 通合 伙） 的审 计费 110,000.00 元 ，该 审 计机构 已连 续 5 年为 本基 金提供 审计 服务 。
11.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
报告期 内， 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员无受 稽查 或处 罚等 情况 。
11.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
11.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名称
交易单
元数量
股票交易
应支付该券商的佣金
备注
成交金额
占当期股票成
交总额的比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
北京高华证
券有限责任
公司
1
-
-
-
-
-
财富证券有
限责任公司
1
-
-
-
-
-
广发证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
国泰君安证
券股份有限
公司
1
-
-
-
-
-
国元证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
中信证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
华泰证券股 1
-
-
-
-
-
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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份有限公司
申万宏源证
券有限公司
3
-
-
-
-
-
招商证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
中信建投证
券股份有限
公司
2
-
-
-
-
-
海通证券股
份有限公司
1
-
-
-
-
-
注:1. 本表 “佣 金 ” 指 本基 金通过 单一 券商 的交 易单 元进行 股票 、 权证 等交 易 而合计 支付 该等 券商
的佣金 合计 。
2. 交易 单元 的选 择标 准和程 序
（1） 经营 行为 规范 ， 在近一 年内 无重 大违 规行 为；
（2） 公司 财务 状况 良 好；
（3） 有良 好的 内控 制 度，在 业内 有良 好的 声誉 ；
（4） 有 较强 的研 究能 力， 能 及时 、 全 面、 定 期 提供质 量较 高的 宏观 、 行 业、 公 司和 证券 市场
研究报 告， 并能 根据 基金 投资的 特殊 要求 ，提 供专 门的研 究报 告；
（5 ） 建立 了广 泛的 信 息网络 ， 能及 时提 供准 确 地信息 资讯 服务 。 基金 管 理人根 据以 上标 准进
行考察 后确 定租 用券 商的 交易单 元。 基金 管理 人与 被选择 的券 商签 订协 议， 并通知 基金 托管 人。
3. 报告 期内 ，本 基金 退租以 下交 易单 元： 中投 证券股 份有 限公 司退 租上 海交易 单 元 1 个。
11.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名称
债券交易
债券回购交易
权证交易
成交金额
占当期债券
成交总额的比
例
成交金额
占当期债券回
购
成交总额的比
例
成交金额
占当期权证
成交总额的
比例
申万宏源证
券有限公司
439,763,597.20 100.00%
10,791,775,000.00 100.00%
- -
嘉实纯债债券 2017 年年度报告 摘要
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§1 2 影响投 资者决策的其他重 要信息
12.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内持有基金份额变化情况
报告期末持有基金情
况
序号
持有基金份
额比例达到
或者超过 20%
的时间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
（% ）
机构
1
2017/11/01 至
2017/12/31
-
218,913,309.98
-
218,913,309.98
38.44
2
2017/11/01 至
2017/12/31
-
218,339,737.99
-
218,339,737.99
38.34
3
2017/01/01 至
2017/12/10
5,912,162,162.16
-
5,912,162,162.16
-
-
个人
-
-
-
-
-
-
-
产品特有风险
报告期内本基金出现了单一投资者份额占比达到或超过 20% 的情况。
未来本基金如果出现巨额赎回甚至集中赎回，基金管理人可能无法及时变现基金资产，可能对基金份额净值产生
一定的影响；极端情况下可能引发基金的流动性风险，发生暂停赎回或延缓支付赎回款项；若个别投资者巨额赎
回后本基金连续60 个工作日出 现基金份额持有人数量不满 200 人或者基金资产净值低于 5000 万元，还可能面临
转换运作方式或者与其他基金合并或者终止基金合同等情形。
12.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
2018年3月21 日 本基 金管 理 人发布 《嘉 实基 金管 理有 限公司 高级 管理 人员 变更 公告》 ， 自2018
年3 月21 日 起经 雷先 生担任 公司总 经理 。自 经雷 先生 任公司 总经 理职 务之 日起 ，公司 董事 长
赵学军 先生 不再 代任 公司 总经理 职务 。
投 资 者 对 本 报 告 如 有 疑 问 ， 可 咨 询 本 基 金 管 理 人 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 ， 咨 询 电 话
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嘉 实基 金管理 有限 公司
2018 年 03 月28 日
