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海富通欣悦混合C(004490)

海富通欣悦混合:2017年年度报告摘要查看PDF公告

海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 
 
 
 
 
海 富 通欣 悦 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金 
2017 年 年度 报告 摘要 
2017 年 12 月 31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基 金管 理人: 海富 通基金 管理 有限公 司 
基 金托 管人: 广州 农村商 业银 行股份 有限 公司 
报 告送 出日期 : 二 〇一八 年三 月二十 七日海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 
第 2 页共 40 页 
§1


重 要提示 1.1 重 要提 示 基金管理人的董事会、 董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重 大遗漏, 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。 本年度报 告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。 基金托管人 广州农村商业银行股份有限公司 根据本基金合同规定,于 2018 年 3 月 23 日复核了本报告中的财务指标、 净值表现、 利润分配情况、 财务 会计报告、 投资组合 报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金 一定盈利。 基金的过 往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险, 投资者在 作出投资决策前应仔 细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本年度报告摘要摘自年度报告正文, 投资者欲了解详细内容, 应阅读年度报告正文。 本报告期自 2017 年 7 月 13 日(基金合同生效日) 起至 12 月 31 日止。


海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 3 页共 40 页 §2


基 金简介 2.1 基 金基 本情 况 基金简称 海富通欣悦混合 基金主代码 004490 交易代码 004490 基金运作方式 契约型、开放式 基金合同生效日 2017 年 7 月 13 日 基金管理人 海富通基金管理有限公司 基金托管人 广州农村商业银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 180,109.98 份 基金合同存续期 不定期 下属分级基金的基金简称 海富通欣悦混合 A 海富通欣悦混合 C 下属 分级基金的交易代码 004491 004490 报告期末下属分级基金 的份 额总额 34,715.24 份 145,394.74 份 2.2 基 金产 品说 明 投资目标 本基金在严格控制风险的基础上, 通过积极主动的投资 管理,力争为持有人提供长期稳定的投资回报。 投资策略 本基金的资产配置策略以基金的投资目标为中心, 首先 按照投资时钟理论, 根据宏观预期环境判断经济周期所 处的阶段, 作出权益类资产的初步配置, 并根据投资时 钟判断大致的行业配置;其次结合证券市场趋势指标, 判断证券市场指数的大致风险收益比, 从而做出权益类 资产的具体仓位选择。债券投资采取 “ 自 上 而 下 ” 的策 略, 深入分析宏观经济、 货币政策和利率变化趋势以及 不 同 债 券 品 种 的 收 益 率 水 平 、 流 动 性 和 信 用 风 险 等 因 素, 以价值发现为基础, 在市场创新和变化中寻找投资 机会, 采取利率预期、 久期管理、 收益率曲线策略、 收 益率利差策略和套利等积极投资管理方 式, 确定和构造 合理的债券组合。 业绩比较基准 沪深 300 指数收益率× 30 % + 中 证 全 债 指 数 收 益 率 × 70% 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 4 页共 40 页 风险收益特征 本基金为混合型基金, 其预期收益及预期风险水平高于 债券型基金和货币市场基金, 但低于股票型基金, 属于 中等风险水平的投资品种。 2.3 基 金管 理人 和基金托 管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 海富通基金管理有限公司 广州农村商业银行股份有 限公司 信息披露 负责人 姓名 奚万荣 卿苗 联系电话 021-38650891 020-28019512 电子邮箱 wrxi@hftfund.com qingmiao@grcbank.com 客户服务电话 40088-40099 95313 传真 021-33830166 020-28019340 2.4 信 息披 露方 式 登 载 基 金 年 度 报 告 正文 的 管 理 人 互 联 网 网址 http://www.hftfund.com 基金年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人的住所 §3 主要 财务 指标、 基金 净值 表现及 利润 分配情 况 3.1 主 要会 计数 据和财务 指标 金额单位:人民币元 3.1.1 期 间数 据和 指标 2017 年 7 月 13 日( 基金 合同 生效日 )至 2017 年 12 月 31 日 海富通欣悦混合 A 海富通欣悦混合 C 本期已实现收益 -11,161.21 533,536.47 本期利润 -11,161.21 533,536.47 加权平均基金份额本期利润 -0.0239 0.0118 本期基金份额净值增长率 1.60% 1.32% 3.1.2 期 末数 据和 指标 2017 年末 海富通欣悦混合 A 海富通欣悦混合 C 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 5 页共 40 页 期末可供分配基金份额利润 0.0161 0.0133 期末基金资产净值 35,273.27 147,328.66 期末基金份额净值 1.0161 1.0133 注:1 、 本期已实现收益指基金本期利息收入、 投资收益、 其他收入( 不含公允价值变动 收益) 扣除相关费用后的余额,本期利润为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水 平要低于所列数字。 3、期末可供分配利润,采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的 孰低数( 为期末余额,不是当期发生数) 。 4、本基金合同生效日为 2017 年 7 月 13 日,合同生效当年期间的数据和指标按实际存 续期计算。 3.2 基 金净 值表 现 3.2.1 基 金份 额净 值增长 率及 其与同 期业 绩比较 基准 收益率 的比 较 1.海富通欣悦混合 A : 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三个 月 1.28% 0.15% 1.02% 0.25% 0.26% -0.10% 自基金合 同生效起 至今 1.61% 0.17% 2.81% 0.22% -1.20% -0.05% 2.海富通欣悦混合 C : 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①-③ ②-④ 过去三个 月 1.16% 0.15% 1.02% 0.25% 0.14% -0.10% 自基金合 同生效起 至今 1.33% 0.18% 2.81% 0.22% -1.48% -0.04% 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 6 页共 40 页 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效以 来 基 金 份 额 累 计 净值增 长 率 变 动 及 其 与 同期业 绩 比 较 基 准 收益 率 变动 的比较 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 1.海富通欣悦混合 A (2017 年 7 月 13 日至 2017 年 12 月 31 日) 2.海富通欣悦混合 C (2017 年 7 月 13 日至 2017 年 12 月 31 日) 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 7 页共 40 页 注: 1、 本基金合同于 2017 年 7 月 13 日生效, 截至报告期末本基金合同生效未满一年。 2、按基金合同规定,本基金自基金合同生效起 6 个月内为建仓期。截止本报告期末, 本基金尚处于建仓期。 3.2.3 自 基金 合同 生效以 来基 金每年 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 自基金合同生效以来 净值增长率与业绩比较基准收益率的 对比图 1.海富通欣悦混合 A 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 8 页共 40 页 2.海富通欣悦混合 C 注: 图中列示的 2017 年度基金净值增长率按该年度本基金实际存续期 7 月 13 日 (基金 合同生效日)起至 12 月 31 日止计算。 3.3 过 去三 年基 金的利润 分配 情况 1、海富通欣悦混合 A : 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 9 页共 40 页 单位:人民币元 年度 每10份基金份 额分红数 现金形式发放 总额 再投资形式发 放总额 年度利润分 配合计 备注 2017 年 - - - - - 合计 - - - - - 2、海富通欣悦混合 C : 单位:人民币元 年度 每10份基金份 额分红数 现金形式发放 总额 再投资形式发 放总额 年度利润分 配合计 备注 2017 年 - - - - - 合计 - - - - - 注:本基金合同于 2017 年 7 月 13 日生效,未实施利润分配。 §4


管 理人报 告 4.1 基 金管 理人 及基金经 理情 况 4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验 基金管 理人海 富通 基金 管理有 限公司 经中 国证 监会证 监基金 字[2003]48 号文 批准, 由海通证券股份有限公司和富通基金管理公司 (现更名为 “ 法国巴黎资产管理 BE 控股公 司 ”)于 2003 年 4 月 1 日共同发起设立。 截至 2017 年 12 月 31 日, 本基金管理人共管 理 52 只公募基金:海 富通精选证券投资基金、海富通收益增长证券投资基金、海富通 货币市场证券投资基金、 海富通股票混合型证券投资基金、 海富通强化回报混合型证券 投资基金、 海富通风格优势混合型证券投资基金、 海富通精选贰号混合型证券投资基金、 海富通中国海外精选混合型证券投资基金、 海富通稳健添利债券型证券投资基金、 海富 通领先成长混合型证券投资基金、海富通中证 100 指数证券投资基金(LOF ) 、海富通 中小盘混合型证券投资基金、上证周期行业 50 交易型开放式指数证券投资基金、海富 通上证周期行业 50 交 易型开放式指数证券投资基金联接基金、 海富通稳固收益债券型 证券投资基金、 海富通大中华精选混合型证券投资基金、 上证非周期行业 100 交易型开 放式指数证券投资基金、 海富通上证非周期行业 100 交易型开放式指数证券投资基金联 接基金、 海富通国策导向混合型证券投资基金、 海富通中证内地低碳经济主题指数证券 投资基金、 海富通养老收益混合型证券投资基金、 海富通一年定期开放债券型证券投资 基金、 海富通内需热点混合型证券投资基金、 海富通纯债债券型证券投资基金、 海富通 双福分级债券型证券投资基金、 海富通季季增利理财债券型证券投资基金、 上证可质押 城投债交易型开放式指数证券投资基 金、 海富通阿尔法对冲混合型发起式证券投资基金、海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 10 页共 40 页 海富通新内需灵活配置混合型证券投资基金、 海富通东财大数据灵活配置混合型证券投 资基金、 海富通改革驱动灵活配置混合型证券投资基金、 海富通富祥混合型证券投资基 金、 海富通欣益灵活配置混合型证券投资基金、 海富通欣荣灵活配置混合型证券投资基 金、 海富通瑞丰一年定期开放债券型证券投资基金、 海富通聚利纯债债券型证券投资基 金 、 海 富 通 集 利 纯 债 债 券 型 证 券 投 资 基 金 、 海 富 通 全 球 美 元 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 (LOF ) 、 海 富 通 沪 港 深 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 、 上 证 周 期 产 业 债 交 易 型 开 放 式 指数证券投 资基金、 海富通瑞利纯债债券型证券投资基金、 海富通欣享灵活配置混合型 证券投资基金、 海富通欣盛定期开放混合型证券投资基金、 海富通富源债券型证券投资 基金、 海富通瑞合纯债债券型证券投资基金、 海富通富睿混合型证券投资基金、 海富通 欣悦灵活配置混合型证券投资基金、 海富通季季通利理财债券型证券投资基金、 海富通 瑞福一年定期开放债券型证券投资基金、 海富通瑞祥一年定期开放债券型证券投资基金、 海富通添益货币市场基金、海富通聚优精选混合型基金中基金(FOF)。 4.1.2 基 金经 理( 或基金 经理 小组) 及基 金经理 助理 的简介 姓名 职务 任本基金的基金经理 (助理)期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 张炳炜 本基金的基 金经理;海 富通中国海 外混合 (QDII )基 金经理;海 富通强化回 报混合基金 经理;海富 通大中华混 合(QDII ) 基金经理; 海富通沪港 深混合基金 经理。 2017-07-1 3 - 9 年 硕 士 , 持 有 基 金 从 业 人 员 资 格 证 书 。 曾 任 交 银 施 罗 德 基 金 管 理 有 限 公 司 数 量 分 析 师,2011 年 7 月加入 海 富 通 基 金 管 理 有 限 公司, 任股票分析师。 2015 年 6 月起任海富 通 强 化 回 报 混 合 基 金 经理。2016 年 2 月起 兼 任 海 富 通 大 中 华 混 合(QDII ) 和 海 富 通 中国海外混合 (QDII ) 基金经理。2016 年 11 月 起 兼 任 海 富 通 沪 港 深 混 合 基 金 经 理 。 2017 年 7 月起兼任海 富 通 欣 悦 混 合 基 金 经 理。 陈轶平 本基金的基 金经理;海 富通季季增 利理财债券 基金经理; 2017-07-1 3 - 8 年 博士, CFA 。 持有基金 从 业 人 员 资 格 证 书 。 历任 Mariner Investment Group LLC 数 量 金 融 分 析 师 、 瑞海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 11 页共 40 页 海富通上证 可质押城投 债 ETF 基金 经理;海富 通稳固收益 债券基金经 理;海富通 货币基金经 理;海富通 富祥混合基 金经理;海 富通瑞丰一 年定开债券 基金经理; 海富通美元 债(QDII ) 基金经理; 海富通上证 周期产业债 ETF 基金经 理;海富通 瑞利债券基 金经理;海 富通富源债 券基金经 理;海富通 瑞合纯债基 金经理;海 富通一年定 开债券基金 经理;海 富 通富睿混合 基金经理; 海富通瑞福 一年定开债 券基金经 理;海富通 瑞祥一年定 开债券基金 经理。固定 收益投资部 副总监 银 企 业 管 理 ( 上 海 ) 有 限 公 司 固 定 收 益 交 易 组 合 研 究 支 持 部 副 董事, 2011 年 10 月加 入 海 富 通 基 金 管 理 有 限 公 司 , 历 任 债 券 投 资 经 理 , 基 金 经 理 、 现 金 管 理 部 副 总 监 、 债 券 基 金 部 总 监 , 现 任 固 定 收 益 投 资 部 副 总 监 兼 债 券 基 金 部 总 监。2013 年 8 月起任 海 富 通 货 币 基 金 经 理。2014 年 8 月起兼 任 海 富 通 季 季 增 利 理 财 债 券 基 金 经 理 。 2014 年 11 月起兼任海 富 通 上 证 可 质 押 城 投 债 ETF 基金经理。 2015 年 12 月起兼任海 富 通 稳 固 收 益 债 券 基 金经理。 2015 年 12 月 至 2017 年 9 月兼任海 富 通 稳 进 增 利 债 券 (LOF )基金经理。 2016 年 4 月起兼任海 富 通 一 年 定 开 债 券 基 金经理。2016 年 7 月 起 兼 任 海 富 通 富 祥 混 合基金经理。2016 年 8 月 起 兼 任 海 富 通 瑞 丰 一 年 定 开 债 券 基 金 经理。2016 年 8 月至 2017 年 11 月兼任海富 通 瑞 益 债 券 基 金 经 理。 2016 年 11 月起兼 任 海 富 通 美 元 债 (QDII ) 基 金 经 理 。 2017 年 1 月起兼任海 富 通 上 证 周 期 产 业 债 ETF 基 金 经 理 。2017 年 2 月起兼任海富通 瑞 利 债 券 基 金 经 理 。 2017 年 3 月起兼任海 富 通 富 源 债 券 和 海 富海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 12 页共 40 页 通 瑞 合 纯 债 基 金 经 理。2017 年 5 月起兼 任 海 富 通 富 睿 混 合 基 金经理。2017 年 7 月 起 兼 任 海 富 通 欣 悦 混 合 、 海 富 通 瑞 福 一 年 定 开 债 券 、 海 富 通 瑞 祥 一 年 定 开 债 券 基 金 经理。 注:1 、对基金的首任基金经理,其任职日期指基金合同生效日,离任日期指公司做出 决定之日;非首任基金经理,其任职日期和离任日期均指公司做出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准:自参加证券行业的相关工作开始计算。 4.2 管 理人 对报 告期内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明 本报告期内, 本基金管理人认真遵循 《中华人民共和国证券投资基金法》 及其他有 关 法 律 法 规 、 基金 合 同的 规 定 , 本 着 诚实 信 用、 勤 勉 尽 职 的 原则 管 理和 运 用 基 金 资 产 , 没有发生损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管 理人 对报 告期内公 平交 易情况 的专 项说明 4.3.1 公 平交 易制 度和控 制方 法 公司根据证监会 2011 年发布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 的具体要求, 持续完善了公司投资交易业务流程和公平交易制度。 制度和流程覆盖了境 内上市股票、 债券的一级市场申购、 二级市场交易等投资管理活动, 涵盖了授权、 研究 分析、 投资决策、 交易执行、 业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。 同时, 公司投 资交易业务组织架构保证了各投资组合投资决策相对独立, 确保其在获得投资信息、 投 资建议和实施投资决策方面享有公平的机会。 同时, 公司建立了严格的投资交易行为监 控制度, 公司投资交易行为监控体系由交易室、 投资部、 监察稽核部和风险管理部组成, 各部门各司其职, 对投资交易行为进行事前、 事中和事后的全程监控, 保证公平交易制 度的执行和实现。 4.3.2 公 平交 易制 度的执 行情 况 报告期内, 公司严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定, 确保本公司管理的不 同投资组合在授权、 研究分析、 投资决策、 交易执行、 业绩评估等投资管理活动和环节 得到公平对待。 各投资组合均严格按照法律、 法规和公司制度执行投资交易, 保证公平 交易制度的执行和实现。 报告期内, 对公司旗下所有投资组合的整体收益率差异、 分投资类别 (股票、 债券) 的 收 益 率 差 异 进行 了 分析 , 并 采 集 了 连续 四 个季 度 期 间 内 、 不同 时 间窗 下(如日内、3海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 13 页共 40 页 日内、5 日内)公司管理的不同投资组合同向交易的样本,对其进行了 95% 置信区间, 假设溢价率为 0 的 T 分布检验, 结合该时间窗下组合互相之间的模拟输送金额、 贡献度、 交易占优比等指标综合判断是否存在不公平交易或利益输送的可能。 结果表明, 报告期 内公司对旗下各投资组合公平对待,不存在利益输送的行为。 4.3.3 异 常交 易行 为的专 项说 明 本报告期内, 未发现本基金进行可能导致不公平交易和利益输送的异常交易, 未发 生 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日成交量的 5% 的情形。 4.4 管 理人 对报 告期内基 金的 投资策 略和 业绩表 现的 说明 4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析 回顾 2017 年,A 股市 场整体 “ 稳中有进” ,但 分化较为显著,各大指数的表现也很 好的反映了这一点。2017 年以上证 50 为 代表 的 大 盘 蓝 筹 股 高 歌 猛进 , 全 年 累 计 上 涨 25.08% , 而创业板指则一路震荡, 最终仍下跌 10.67% 。 同期上证综指上涨 6.56% , 深证 成指和中小板指分别上涨 8.48% 和 16.73% 。 金融监管是 2017 年 A 股市场最重要的政策变量,在防风险、去杠杆、 “ 脱虚向实” 等的导向之下, 再融资新规、 减持新规等相继发布, 高杠杆收购、 操纵股价等违规行为 也受到了严厉的处罚,IPO 提速的同时也加强 了审核的力度。2017 年的 A 股市场也在 不断探索前进,6 月 A 股被正式纳入 MSCI , 进一步与国际市场接轨。 回顾全年的走势, 年初以来, 沪深股指维持小幅震荡上行的行情。 一季度除了创业 板指表现为下跌外, 其余三大指数均以阳线报收, 但行业板块方面分化较为严重。 二季 度初始雄安新区概念引发了市场的高度关注, 带动指数持续上涨, 整体呈现先抑后扬的 走势。白马龙头股继续 上攻,创业板和次新股 出现大幅调整,市场呈 现明显 的 “ 一九行 情” 。 三季度市场整体恢 复震荡上行趋势, 热点层出不穷, 市场情绪较二季度有所回暖, 大盘蓝筹依然备受青睐, 周期股也强势爆发。 但后续上涨乏力, 利率中枢不断抬升导致 估值预期出现调整, 资金追高动能不足, 叠加临近年底机构获利了结等因素, 大消费板 块集体回调, 带动指数快速下跌。 最终上证综指收于 3307.17 点, 深证成指收于 11040.45 点,中小板指和创业板指报 7554.86 点和 1752.65 点。 板块方面, 在中信证券 29 个一级行业分类中, 半数飘红, 其中食品饮料 (55.72%)、 家电 (36.64% ) 、 煤炭 (29.34% ) 、 银行 (27.81% ) 和非银行金融 (18.53% ) 涨幅居前, 纺织服装 (-22.77% ) 、 传媒 (-20.35% ) 、 国防 军工 (-18.61% ) 、 计算 机 (-17.49% ) 和轻 工制造(-13.13% )跌 幅居前。 从债市看,2017 年的债券市场延续跌势。宏观层面看,全年经济增长平稳显韧性, 供给侧改革、 棚改货币化推动固定资产投资维持较高增速, 出口得益于全球经济复苏成 为拉动国内经济的主要动力; 通胀全年维持低位, 人民币汇率总体稳定, 货币政策主要海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 14 页共 40 页 目标在于去杠杆和去泡沫, 因此延续了中性偏紧的基调。 同时金融监管全面收紧, 抑 制 同业链条, 引导资金脱虚向实。 在这种情况下, 十年期国债收益率全年呈现波浪式上升 的态势,利率于一季度、二季度和四季度经历三次快速上行,并在四季度达到 4% 的水 平,创下近几年新高。具体来看,1 月下旬央行公告上调 MLF 利率 为近几年来首次提 高政策利率, 随后央行又多次上调公开市场各期限逆回购及其他货币工具利率, 资金利 率中枢抬升,长端利率先上后下整体上行。4 月金融监管全面趋严,银监会连续出台包 括 6 号文、46 号文、53 号文在内的多个文件,以限制同业、理财业务的套利和资金空 转行为, 证监会、 保监 会也相继出台政策加强对券商资管资 金池产品以及险资通道业务 的 监 管 。 监 管 政策 的 密集 出 台 使 得 市 场悲 观 情绪 再 起 , 抛 压 严重 , 利率 再 次 大 幅 走 高 。 6 月为应对半年末的流动性和稳定经济需要,央行积极呵护资金面,高层也多发声注重 监管协调,利率迎来一波修复,并在整个三季度保持平稳。然而进入 10 月,公布的月 度经济数据大幅好于预期, 叠加周小川行长关于 “ 中国经济 GDP 增速 下半年有望实现 7%” 的 发 言 , 引 发 市场 对 经济 增 长 韧 性 与 通胀 预 期回 升 的 担 忧 。 十九 大 后维 稳 期 效 应 消 失 , 资 管 新 规 和 商 业银 行 流动 性 风 险 管 理 征求 意 见稿 相 继 公 布 , 加上 存 单利 率 的 持 续 上 升 , 美国税改和加息的稳步推进亦 对国内债市构成压力。 在多重利空因素的作用下, 十年期 国债收益率出现年内第三次大幅上行, 并触及 4% 的新高。 随后各种利 空预期有所消化, 年底利率 略有回落 。纵 观全年表 现,利率 债全 线收跌, 一年期国 债收 益率上行 114BP , 十年期国债收益 率上 行 87BP ,曲线 变平。 信用债走势和利 率债类 似,但阶段性表 现分 化, 总体看全年信用利差小幅走扩但依然处于低位, 评级间利差小幅压缩, 中低评级信 用债表现相对抗跌。 可转债在政策的支持下迎来扩容, 供给的放量对转债估值形成持续 压制。 可转债全年除了在三季度跟随股市上涨之外其余大部分时间都表现不佳, 中证 转 债指数全年跌 0.16% 。 本组合在纯债方面保持稳定, 严控信用风险, 持仓主要为高等级信用债券和利率债, 积极进行久期管理。 4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现 报告期内, 本基金 A 类 份额净值增长率为 1.61% , 同期业绩比较基准收益率为 2.81% , 基金净值跑输业绩比较基准 1.20 个百分点; 本基金 C 类份额净值增长率为 1.33% ,同期 业绩比较基准收益率为 2.81% ,基金净值跑输业绩比较基准 1.48 个百分点。 4.5 管 理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望 展望 2018 年全年, 预计中国经济仍将保持较好韧性, 虽然地产和基建的小幅回落、 2+26 城 环 保 限产 对 短期 经 济 会带 来 小幅 下 行压 力 , 但居 民 消费 稳 中升 级 、 全球 经 济复 苏 带 来 外 需 稳 中向 好 、制 造 业 投 资 提 升均 是 经济 增 长 的 重 要 支撑 。 通胀 水 平 总 体 平 稳 、 温和,物价结构可能出现新的分化,PPI 对 CPI 的 传导、大宗商品如 石油、农产品等可 能成为新的涨价因素, 要警惕通胀走高的风险。 而房地产相关的价格上涨、 供给侧改革 触发的价格波动可能有所弱化。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 15 页共 40 页 宏观政策方面, 积极的财政政策取向不变, 但会调整优化财政支出结构; 稳健的货 币政策要保持中性, 管住货币供给总闸门 ; 守住不发生系统性金融风险的底线; 结构性 政策要发挥更大作用, 更好地服务实体经济。 因此, 金融监管仍然是全年的主线, 而更 好地服务和发展实体经济是目前宏观监管政策的主要目标。 2017 年,泛消费、大金融、周期品行业及白马蓝筹表现较好,这与经济平稳复苏、 企业业绩改善、 金融监管抑制高估值成长股泡沫是密切相关的。 2018 年全年, 我们仍看 好股票市场的表现, 主 要的逻辑是从盈利、 估 值、 流动性三要素来看 ,A 股企业盈利 稳 定 增 长 , 估 值 在全 球 来看 并 不 贵 , 流 动性 虽 然受 金 融 监 管 影 响, 整 体货 币 环 境 不 宽 松 , 但理财新规带来的资产配置转向可能给 股票市场带来新的增量。 我们预计价值投资仍是 市场的主线, 市场将继续围绕业绩增长、 价值发现的方向进行演绎。 投资策略来看: 第 一, 由于新增资金 (海外资金和理财资金) 的属性偏好低估值高分红的品种, 因此, 低 估值品种的价值提升和重估可能是全年的主线逻辑; 第二, 目前各传统、 新兴行业均显 著出现龙头企业竞争力突出、 市场占有率不断提升的状况, 而且大部分龙头的估值依然 具 备 优 势 ( 相 对于 行 业内 的 非 龙 头 公 司) , 因此 优 选 龙 头 依 然会 是 较好 的 策 略 之 一 ; 第 三, 随着经济复苏进入第三年, 我们可以去挖掘较晚进入复苏周期或行业复苏可持续的 细分行业和个股 , 也可关注全球经济回暖引发通胀中枢的回升的涨价机会; 第四, 我们 可以在调整时间较长、 未来符合经济转型或政策鼓励方向的 “ 偏成长” 的细分行业加大挖 掘、配置力度,十九大报告、中央经济工作会议文件已经给出了很好的方向指引。 从债市看,从经济基本面看,2018 年经济或继续保持平稳增长,全年 GDP 增速预 计在 6.6%-6.8% 。一季 度由于受采暖季限产扰动和地产短周期下行影响,经济阶段性承 压,但二季度以后经济内生动能可能有所修复,GDP 或小幅回升。分项来看,18 年制 造业投资可能出现结构性修复, 出口继续保持较高增速, 基建投资仍 能有效托底, 此三 项或是 2018 年经济的 支持项,而地产投资和汽车消费或形成拖累,但下滑幅度预计较 为温和。 总体看 18 年经济依然保持较强韧性。 通胀方面, PPI 受需 求放缓和高基数影响 大概率将出现回落, 而 CPI 可能会取代 PPI 成为 18 年的通胀主线, 预计 CPI 中枢较 17 年将出现显著抬升, 但整体通胀压力仍较为可控, 原油价格是最大的不确定因素。 政策 方面, 18 年金融防风险和实体去杠杆仍将持续推进, 货币政策短期继续保持中性偏紧的 基调, 且不排除会进一步上调政策利率, 但如果下半年出现实体融资利率过高, 通胀增 速回落的情况, 货币政策也 有边际转松的可能; 金融强监管仍将延续, 资管新规等制度 细则将陆续落地, 银行理财、 券商资管等规模趋于回落, 对债券市场的影响深远, 有待 进一步观察。 此外,18 年诸多海外因素也不容忽视, 美国税改的效果、 美股可能出现的 泡 沫 、 地 缘 政 治局 势 等都 会 对 汇 率 及 全球 资 本市 场 产 生 较 大 影响 , 值得 关 注 。 总 体 看 , 我们认为 18 年的债市 环境仍未转暖,中外货币收紧、通胀预期抬升、资金供需缺口等 因素使得利率仍会维持高位且不排除有进一步上行可能, 但幅度已相对有限, 同时结构 性机会增多,利率债波段交易的空间和胜算都会比 17 年要大;信用 债受资管收缩影响 信用利差和期限利差都面临走扩压力, 但票息价值依然较高; 可转债估值水平已压缩至 合理区间,跟随股市或有可为,但考验择券能力。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 16 页共 40 页 本组合在 2018 年一季 度将根据经济基本面变化和监管落地情况,积极管理久期, 构建高等级信用债和利率债基本配置。 2018 年全年将以绝对收益为主要目标, 获得较高 的票息收益。 4.6 管 理人 对报 告期内基 金估 值程序 等事 项的说 明 报告期内, 本基金管理人严格遵守 《企业会计准则》 、 《证券投资基金会计核算业务 指 引 》 、 基 金 合同 以 及中 国 基 金 业 协 会提 供 的相 关 估 值 指 引 对基 金 所持 有 的 投 资 品 种 进 行估值。 日常估值由基金管 理人与基金托管人分别独立完成。 基金管理人每个工作日对 基金资产估值后, 将各类基金份额的份额净值结果发送基金托管人, 经基金托管人复核 无误后,由基金管理人对外公布。 本基金管理人设立估值委员会, 组成人员包括主管基金运营的公司领导、 投资管理 负责人、 合规负责人、 风险管理负责人及基金会计工作负责人等, 以上人员具有丰富的 风控、 证券研究、 合规、 会计方面的专业经验。 估值委员会负责制定、 更新本基金管理 人管理的基金的估值政策和程序。 估值委员会下设估值工作小组, 估值工作小组对经济 环境发生重大变化或证券发行人发生影响证券价格的重大事 件进行评估, 充分听取相关 部门的建议, 并和托管人充分协商后, 向估值委员会提交估值建议报告, 以便估值委员 会决策。基金会计部按照批准后的估值政策进行估值。 上述参与估值流程各方之间无任何重大利益冲突。 4.7 管 理人 对报 告期内基 金利 润分配 情况 的说明 根据基金合同的规定, 在符合有关基金分红条件的前提下, 本基金每年收益分配次 数最多为 12 次,每次收益分配比例不得低于期末可供分配利润的 10% 。 本基金本报告期内未进行利润分配,但符合基金合同规定。 4.8 报 告期 内管 理人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明 本报告期内, 本基金自 2017 年 11 月 16 日至 2017 年 12 月 31 日, 已连续三十二个 工作日出现基金资产净值低于五千万元的情形。 §5


托 管人报 告 5.1 报 告期 内本 基金托管 人遵 规守信 情况 声明 本报告期,本基金托 管 人广州农村商业银行 股 份有限公司在本基金 的 托管过程中, 严格遵守了 《证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基 金信息披露管理办法》 及其他法律法规、 相关实施准则、 基金合同、 托管协议等的规定,海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 17 页共 40 页 依法安全托管了基金的全部资产, 对本基金的投资运作进行了全面的会计核算和应有的 监督, 对发现的问题及时提出了意见和建议。 按规定如实、 独立地向监管机构提交了本 基金运作情况报告, 没有发生任何损害基金份额持有人利益的行为, 诚实信用、 勤勉尽 责地履行了作为基金托管人所应尽的义务。 5.2 托 管人 对报 告期内本 基金 投资运 作遵 规守信 、净 值计算 、利 润分配 等情 况的说 明 广州农村商业银行股份有限公司依据 《证券投资基金法》 、 《公开募集证券投资基金 运 作 管 理 办 法》 、 《 证 券投 资 基 金 信 息披 露 管 理办 法 》 及 其 他法 律 法 规、 相 关 实 施 准则 、 基金合同 、托管 协议等 的规定, 对基金 管理人-- 海 富通基 金管理 有限 公司的投 资运作、 信息披露等行为进行了复核、 监督, 未发现基金管理人在投资运作、 基金资产净值的计 算、 基金份额申购赎回价格的计算、 基金费用开支等方面存在损害基金份额持有人利益 的行为。 该基金在运作中遵守了 《证券投资基金法》 等有关法律法 规的要求; 各重要方 面由投资管理人依据基金合同及实际运作情况进行处理。 5.3 托 管人 对本 年度报告 中财 务信息 等内 容的真 实、 准确和 完整 发表意 见 广州农村 商业 银行股 份 有限公司 依法 对基金 管 理人-- 海富 通基 金管理 有限公司 编制 的" 海富通欣悦灵活配 置混合型证券投资基金 2017 年年度报告" 进行了复核,报告中相 关 财 务 指 标 、 净值 表 现、 收 益 分 配 情 况、 财 务会 计 报 告 、 投 资组 合 报告 等 内 容 是 真 实 、 准确和完整的。 §6


审 计报告 普华永道 中天 会计师 事 务所( 特殊普 通合 伙) 为 本基金出 具了标 准无 保 留意见的 审 计 报告。 投资者可通过年度报告正文查看审计报告全文。 §7 年度 财务报 表 7.1 资 产负 债表 会计主体: 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 报告截止日:2017 年 12 月 31 日 单位:人民币元 资产 本 期末 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 18 页共 40 页 2017 年 12 月 31 日 资 产: 银行存款 244,454.88 结算备付金 - 存出保证金 - 交易性金融资产 - 其中:股票投资 - 基金投资 - 债券投资 - 资产支持证券投资 - 贵金属投资 - 衍生金融资产 - 买入返售金融资产 - 应收证券清算款 - 应收利息 55.73 应收股利 - 应收申购款 - 递延所得税资产 - 其他资产 77,692.60 资产总计 322,203.21 负 债和 所有者 权益 本 期末 2017 年 12 月 31 日 负 债:


短期借款 - 交易性金融负债 - 衍生金融负债 - 卖出回购金融资产款 - 应付证券清算款 - 应付赎回款 129.03 应付管理人报酬 5,985.91 应付托管费 1,496.50 应付销售服务费 1,989.78 应付交易费用 - 应交税费 - 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 19 页共 40 页 应付利息 - 应付利润 - 递延所得税负债 - 其他负债 130,000.06 负债合计 139,601.28 所 有者 权益:


实收基金 180,109.98 未分配利润 2,491.95 所有者权益合计 182,601.93 负债和所有者权益总计 322,203.21 注:1. 报告截止日 2017 年 12 月 31 日,基金份额总额 180,109.98 份,其中海富通欣悦 混合基金 A 类份额 34,715.24 份, 海富通欣悦混合基金 C 类份额 145,394.74 份。A 类份 额净值 1.0161 元,C 类份额净值 1.0133 元。 2. 基金合同成立于 2017 年 7 月 13 日,上年度可比区间无比较数据。 7.2 利 润表 会计主体: 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 本报告期:2017 年 7 月 13 日(基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日 单位:人民币元 项目 本期 2017 年 7 月 13 日 ( 基金 合同 生效日 ) 至 2017 年 12 月 31 日 一 、收 入 776,126.10 1.利息收入 646,399.89 其中:存款利息收入 646,399.89 债券利息收入 - 资产支持证券利息收入 - 买入返售金融资产收入 - 其他利息收入 - 2.投资收益(损失以 “- ” 填列) - 其中:股票投资收益 - 基金投资收益 - 债券投资收益 - 资产支持证券投资收益 - 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 20 页共 40 页 贵金属投资收益 - 衍生工具收益 - 股利收益 - 3.公允价值变动收益 (损失以 “- ” 号填列) - 4.汇兑收益(损失以 “- ” 号填列) - 5.其他收入(损失以 “- ” 号填列) 129,726.21 减 :二 、费用 253,750.84 1.管理人报酬 127,250.16 2.托管费 31,812.60 3.销售服务费 41,980.68 4.交易费用 - 5.利息支出 - 其中:卖出回购金融资产支出 - 6.其他费用 52,707.40 三 、 利 润 总 额 ( 亏 损 总 额 以 “- ” 号 填列 ) 522,375.26 减:所得税费用 - 四 、 净 利 润 ( 净 亏 损 以 “- ” 号填 列) 522,375.26 注:本财务报表的实际编制期间为 2017 年 7 月 13 日( 基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日,上年度可比区间无比较数据。 7.3 所 有者 权益 (基金净 值) 变动表 会计主体: 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 本报告期:2017 年 7 月 13 日(基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日 单位:人民币元 项目 本期 2017 年 7 月 13 日( 基金 合同 生效日 ) 至 2017 年 12 月 31 日 实 收基 金 未 分配 利润 所 有者 权益合 计 一 、 期 初 所 有 者 权 益 (基金净值) 206,166,193.22 - 206,166,193.22 二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值 变 动 数 - 522,375.26 522,375.26 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 21 页共 40 页 (本期利润) 三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 基 金 净 值 变 动数 (净值减少以 “- ” 号填列) -205,986,083.24 -519,883.31 -206,505,966.55 其中:1.基金申购款 50,566,046.83 87,099.11 50,653,145.94 2.基金赎回款 -256,552,130.07 -606,982.42 -257,159,112.49 四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值减少以 “- ” 号填列) - - - 五 、 期 末 所 有 者 权 益 (基金净值) 180,109.98 2,491.95 182,601.93 注: 本财务报表的实际编制期间为 2017 年 07 月 13 日( 基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日,上年度可比区间无比较数据。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4,财务报表由下列负责人签署: 基金管理人 负责人: 任志强, 主管会计工作负责人: 陶网雄, 会计机构负责人: 胡正万 7.4 报 表附 注 7.4.1 基 金基 本情 况 海 富 通 欣悦 灵 活配 置 混合 型 证 券投 资 基金( 以下 简 称 “ 本基 金 ”) 经 中国 证 券 监督 管 理 委员会( 以下简称“ 中国 证监会 ”) 证监许可[2016] 第 2272 号《关于准予 海富通欣悦灵活配 置混合型证券投资基金注册的批复》 注册, 由海富通基金管理有限公司依照 《中华人民 共和国证券投资基金法》 和 《海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 负责 公开募集。 本基金为契约型开放式证券投资基金, 存续期限不定。 首次设立募集不包括 认购资金利息共募集 206,126,437.69 元, 已经普华永道中天会计师事务所( 特殊普通合伙) 普华永道中天验字(2017) 第 706 号验资报告予以验证。 经向中国证监会备案, 《海富通欣 悦灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 于 2017 年 7 月 13 日正式生效, 基金合 同生 效日的基金份额总额为 206,166,193.22 份, 其中认购资金利息折合 39,755.53 份基金份额 。 本基金的基金管理人为海富通基金管理有限公司, 基金托管人为广州农村商业银行股份 有限公司。 根据 《海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金基金合同》 和 《海富通欣悦灵活配 置混合型证券投资基金招募说明书》并报中国证监会备案,本基金根据认购/ 申购费用、 销售服务费用收取方式的不同, 将基金份额分为不同的类别。 在投资者认购/ 申购时收取海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 22 页共 40 页 认购/ 申购费用,但不从本类别基金资产中计提销售服务费的,称为 A 类基金份额;在 投 资 者 认购/ 申 购时 不收 取 认/ 申 购费 用, 而是 从 本 类别 基金 资 产中计 提 销 售服 务费 的 , 称为 C 类基金份额。 根据 《中华人民共和国证券投资基金法》 和 《海富通欣悦灵活配置混合型证券投资 基金基金合同》 的有关规定, 本基金的投资对象是具有良好流动性的金融工具, 包括国 内 依 法 发 行 上 市的 股 票( 包 括 中 小 板 、创 业 板及 其 他 经 中 国 证监 会 核准 上 市 的 股 票 ) 、 债券 (包括国债、 金融债、 央行票据、 地方政府债、 企业债、 公司债、 可转换公司债券 、 可分离交易可转债、 可交换债券、 中小企业私募债券、 中期票据、 短期融资券、 超级短 期 融 资 券 、 次 级债 等 ) 、 债 券 回 购 、 资产 支 持证 券 、 银 行 存 款、 货 币市 场 工 具 、 权 证 、 股指期货、 国债期货, 以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具, 但须 符合中国证监会的相关规定。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种, 基金 管理人在履行适当程序后, 可以将其纳入投资范围。 本基金股票投资占基金资产的比例 范围为 0-95% 。 本基金每个交易日日终在扣除股指期货和国债期货合约需缴纳的交易保 证金后,应当保持不低于基金资产净值 5% 的现金或者到期日在一年以内的政府债券。 股指期货、 国债期货的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。 如果法律法规或 中国证监会变更投资品种的投 资比例限制, 基金管理人在履行适当程序后, 可以调整上 述投资品种的投资比例。本基金的业绩比较基准为:沪深 300 指数收 益率× 30%+中证 全债指数收益率× 70% 。 本财务报表由本基金的基金管理人海富通基金管理有限公司于 2018 年 3 月 23 日批 准报出。 7.4.2 会 计报 表的 编制基 础 本基金的财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间颁布的 《企业会计准 则-基本准则》 、 各项具体会计准则及相关规定( 以下合称“ 企业会计 准则 ”) 、 中国证监会 颁布的《证券投资基金信息披露 XBRL 模板 第 3 号< 年度报告和半年度报告> 》 、中国证 券 投 资 基金 业协 会( 以下 简 称 “ 中国 基金 业 协会 ”) 颁 布 的《 证 券投 资基 金 会 计核 算业 务 指 引》 、 《海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所 列示的中国证监会、中 国 基 金 业 协 会 发 布 的 有 关 规 定 及 允 许 的 基 金 行 业 实 务 操 作 编 制 。 本财务报表以持续经营为基础编制。 7.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明 本基金 2017 年 7 月 13 日( 基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日止期 间财务报表符 合企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本基金 2017 年 12 月 31 日的财务状况以 及 2017 年 7 月 13 日( 基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日止期间的经营成果和基金净 值变动情况等有关信息。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 23 页共 40 页 7.4.4 重 要会 计政 策和会 计估 计 7.4.4.1 会 计年 度 本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 本期财务报表的实际编制期间 为 2017 年 7 月 13 日( 基金合同生效日) 至 2017 年 12 月 31 日止期间。 7.4.4.2 记 账本 位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3 金 融资 产和 金融 负债 的分类 (1) 金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为: 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、 应收款项、 可供出售金融资产及持有至到期投资。 金融资产的分类取决于本基金对金融 资产的持有意图和持有能力。 本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到 期投资。 本 基 金 目 前 以 交 易 目 的 持 有 的 股 票 投 资 和 债 券 投 资 分 类 为 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动计入当期损益的金融资产。 以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在 资产负债表中以交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项, 包括银行存款、 买入返售金融资产和 其他各类应收款项等。 应 收款项是指在活跃市场中没有报价、 回收金额固定或可确定的 非衍生金融资产。 (2) 金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为: 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 及其他金融负债。 本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融负债。 本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款 项等。 7.4.4.4 金 融资 产和 金融 负债 的初始 确认 、后续 计量 和终止 确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时, 按公允价值在资产负债 表内确认。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的 金融资产, 取得时发生的相关交易 费用计入当期损益; 对于支付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利 息, 单独确认为应收项目。 应收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产, 按照公允价值进行后续计 量;对于应收款项和其他金融负债采用实际利率法,以摊余成本进行后续计量。 金融资 产满足 下列条 件 之一的 ,予以 终止确 认 :(1) 收取该 金融 资产 现金流 量的合 同权利终 止;(2) 该 金 融资产已 转移 ,且本 基 金将金融 资产所 有权 上 几乎所有 的风险和 报酬转移 给转 入方; 或 者(3) 该金融 资产已 转 移,虽然 本基金 既没 有 转移也没 有保留金海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 24 页共 40 页 融资产所有权上几乎所有的风险和报酬,但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时,其账面价值与收到的对价的差额,计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时, 终止确认该金融负债或义务已解除 的部分。终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额,计入当期损益。 7.4.4.5 金 融资 产和 金融 负债 的估值 原则 本基金持有的股票投资和债券投资按如下原则确定公允价值并进行估值: (1) 存在活跃市场的金融 工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值; 估值日无交 易且最近交易日后未发生影响公允价值计量的重大事件的, 按最近交易日的市场交易价 格确定公允价值。 有充足证据表明估值日或最近交易日的市场交易价格不能真实反映公 允价值的, 应对市场交易价格进行调整, 确定公允价值。 与上述投资品种相同, 但具有 不同特征的, 应以相同资产或负债的公允价值为基础, 并在估值技术中考虑不同特征因 素的影响。 特征是指对资产出售或使用的限制等, 如果该限制是针对资产持有者的, 那 么在估值技术中不应将该限制作为特征考虑。 此外, 基金管理人不应考 虑因大量持有相 关资产或负债所产生的溢价或折价。 (2) 当金融工具不存在活 跃市场, 采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其 他信息支持的估值技术确定公允价值。 采用估值技术时, 优先使用可观察输入值, 只有 在无法取得相关资产或负债可观察输入值或取得不切实可行的情况下, 才可以使用不可 观察输入值。 (3) 如经济环境发生重大 变化或证券发行人发生影响金融工具价格的重大事件, 应对 估值进行调整并确定公允价值。 7.4.4.6 金 融资 产和 金融 负债 的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1) 具有抵 销已确认金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的;且 2) 交易双方准备按净额 结算时,金融资产与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7 实 收基 金 实 收 基 金 为 对 外 发 行 基 金 份 额 所 募 集 的 总 金 额 在 扣 除 损 益 平 准 金 分 摊 部 分 后 的 余 额。 由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。 7.4.4.8 损 益平 准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。 已实现平准金指在申购或赎回基金 份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金 额。 未实现 平准金指在申购或赎回基金份额时, 申购或赎回款项中包含的按累计未实现海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 25 页共 40 页 损益占基金净值比例计算的金额。 损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认, 并于期末全额转入未分配利润/( 累计亏损) 。 7.4.4.9 收入/( 损失) 的确认 和计 量 股 票 投 资 在 持 有 期 间 应 取 得 的 现 金 股 利 扣 除 由 上 市 公 司 代 扣 代 缴 的 个 人 所 得 税 后 的净额确认为投资收益。 债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利 息扣除在适用情况下由 债 券 发 行 企 业 代 扣 代 缴 的 个 人 所 得 税 后 的 净 额 确 认 为 利 息 收 入 。 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 在 持 有 期 间 的 公 允 价 值 变 动 确 认为公允价值变动损益; 于处置时, 其处置价 格与初始确认金额之间的差额确认为投资 收益,其中包括从公允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算, 实际利率法与直线法差异 较小的则按直线法计算。 7.4.4.10 费 用的 确认 和计 量 本基金的管理人报酬、 托管费和销售服务费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率 和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算, 实际利率法与直线法 差异较小的则按直线法计算。 7.4.4.11 基 金的 收益 分 配 政策 本基金每一类别基金份额享有同等分配权。 本基金收益以现金形式分配, 但基金份 额 持 有 人 可 选 择 现 金 红 利 或 将 现 金 红 利 按 分 红 除 权 日 的 基 金 份 额 净 值 自 动 转 为 基 金 份 额进行再投资。 若期末未分配利润中的未实现部分为正数, 包括基金经营活动产生的未 实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等, 则期末可供分配利润的金额为期末 未分配利润中的已实现部分; 若期末未分配利润的未实现部分为负数, 则期末可供分配 利润的金额为期末未分配利润,即已实现部分相抵未实现部分后的余额。 经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。 7.4.4.12 分 部报 告 本基金以内部组织结构、 管理要求、 内部报告制度为依据确定经营分部, 以经营分 部为基础确定报告分部并披露分部信息。 经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组 成部分:(1) 该 组 成 部 分 能 够 在 日 常 活 动 中 产 生 收 入 、 发 生 费 用 ;(2) 本 基 金 的 基 金 管 理人能够 定期 评价该 组 成部分的 经营 成果, 以 决定向其 配置资 源、 评 价其业绩 ;(3) 本 基金能够取得该组成部分的财务状况、 经营成果和现金流量等有关会计信息。 如果两个 或多个经营分部具有相 似 的 经 济 特 征 , 并 且 满 足 一 定 条 件 的 , 则 合 并 为 一 个 经 营 分 部 。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 26 页共 40 页 本基金目前以一个单 一的经营分部运作,不需要披露分部信息。 7.4.4.13 其 他重 要的 会计 政策 和会计 估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作, 本基金确定以 下类别股票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下: (1)对于证券交易所上 市的股票和债券,若 出 现重大事项停牌或交 易 不活跃( 包括涨 跌停时的交易不活跃) 等情况, 本基金根据中国证监会公告[2017]13 号 《中国证监会关于 证券投资基金估值业务的指导意见》 , 根据具体情况采用 《关于发布中基协(AMAC) 基金 行业股票估值指数的通知》 提供的指数收 益法、 市盈率法、 现金流量折现法等估值技术 进行估值。 (2)对于在证券交易所 上市或挂牌转让的固 定 收益品种( 可 转 换 债 券、 资 产 支 持 证 券 和私募债券除外) 及 在 银 行 间 同 业 市 场 交 易 的 固 定 收 益 品 种 , 根 据 中 国 证 监 会 公 告 [2017]13 号 《中国证监 会关于证券投资基金估值业务的指导意见》 及 《中国证券投资基 金业协会估值核算工作小组关于 2015 年 1 季 度固定收益品种的估值处理标准》采用估 值 技 术 确 定 公 允 价 值 。 本 基 金 持 有 的 证 券 交 易 所 上 市 或 挂 牌 转 让 的 固 定 收 益 品 种( 可转 换 债 券 、 资 产 支 持 证 券 和 私 募 债 券 除 外) , 按 照 中 证 指 数 有 限 公 司 所 独 立 提 供 的 估 值 结 果确定公允价值。 本基金持有的银行间同业市场固定收益品种按照中央国债登记结算有 限责任公司所独立提供的估值结果确定公允价值。 7.4.5 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明 7.4.5.1 会 计政 策变 更的 说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 7.4.5.2 会 计估 计变 更的 说明 根据中国基金业协会中基协发[2017]6 号 《关于 发布< 证券投资基金投资流通受限股 票估值指引( 试行)> 的 通 知 》 之 附 件 《 证 券 投 资 基 金 投 资 流 通 受 限 股 票 估 值 指 引( 试行) 》 ( 以 下 简称 “ 指引”) ,对于 在 锁 定期 内的 非 公开发 行 股 票、 首次 公 开发行 股 票 时公 司股 东 公开发售股份、通过 大 宗交易取得的带限售 期 的股票等流通受限股 票 ,本基金自 2017 年 9 月 22 日起改为按 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的公允价值扣除中央国 债 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 根 据 指 引 所 独 立 提 供 的 该 流 通 受 限 股 票 剩 余 限 售 期 对 应 的 流 动性折扣后的价值进行估值。该估值技术变更对本基金无影响。 7.4.5.3 差 错更 正的 说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 27 页共 40 页 7.4.6 税项 根据财政部、 国家税务总局财税[2008]1 号 《关 于企业所得税若干优惠政 策的通知》 、 财税[2012]85 号 《关于 实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财税[2015]101 号 《关 于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》 、 财 税[2016]36 号《关于全 面推开营业税改征增值税试点的通知》 、财税[2016]46 号《关于 进一步 明确全 面推开 营 改增试 点金融 业有关 政 策的通 知》 、 财税[2016]70 号《 关于金融 机构同业往来等增值税政策的补充通知》 及其他相关财税法规和实务操作, 主要税项列 示如下: (1) 对 证券投 资基 金管 理人运 用基金 买卖股 票 、债券 的转让 收入免 征 增值税 ,对国 债、地方政府债以及金融同业往来利息收入亦免征增值税。 (2) 对基金从证券市场中 取得的收入, 包括买卖股票、 债券的差价收入, 股票的股息、 红利收入,债券的利息收入及其他收入,暂不征收企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债 券利息收入, 应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣 代缴 20% 的个人所得税。 对基金从上市公司取 得的股息红利所得, 持 股期限在 1 个月以 内( 含 1 个月) 的,其股息红利所得全额计入应纳税所得额;持股期限在 1 个月以上至 1 年( 含 1 年) 的,暂减按 50% 计入应纳税所得额;持股期限超过 1 年的,暂免征收个人所 得税。 对基金持有的上市公司限售股, 解禁后取得的股息、 红利收入, 按照上述规定计 算纳税, 持股时间自解禁日起计算; 解禁前取得的股息、 红利收入继续暂减按 50% 计入 应纳税所得额。上述所得统一适用 20% 的税率计征个人所得税。 (4) 基金卖出股 票按 0.1% 的税率缴纳股票 交易 印花税,买入股票不征 收股票交易印 花税。 7.4.7 关 联方 关系 关联方名称 与本基金的关系 海富通基金管理有限公司 (“ 海富通”) 基金管理人、基金销售机构 广州农村商业银行股份有限公司 (“ 广州农商行”) 基金托管人、基金销售机构 海通证券股份有限公司 (“ 海通证券”) 基金管理人的股东、 基金销售机构 法国巴黎资产管理 BE 控股公司(BNP Paribas Asset Management BE Holding) 基金管理人的股东 注:下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。


7.4.8 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易 7.4.8.1 通 过关 联方 交易单 元进 行的交 易 7.4.8.1.1 股 票交 易 本基金本报告期间未通 过 关 联 方 交 易 单 元 进 行 股 票 交 易 , 上 年 度 可 比 区 间 无 比 较 数 据 。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 28 页共 40 页 7.4.8.1.2 权 证交 易 本基金本报告期间未通 过 关 联 方 交 易 单 元 进 行 权 证 交 易 , 上 年 度 可 比 区 间 无 比 较 数 据 。 7.4.8.1.3 债 券交 易 本基金本报告期间未通 过 关 联 方 交 易 单 元 进 行 债 券 交 易 , 上 年 度 可 比 区 间 无 比 较 数 据 。 7.4.8.1.4 债 券回 购交 易 本基金本报告期间未通过关联方交易单元进行债券回购交易, 上年度可比区间无比较数 据。 7.4.8.1.5 应 支付 关联 方的 佣金 本基金本报告期间无应支付关联方的佣金,上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.2 关 联方 报酬 7.4.8.2.1 基 金管 理费 单位:人民币元 项目 本期 2017 年7 月13 日 (基金合同生效日) 至2017 年12 月 31 日 当期发生的基金应支付的管理费 127,250.16 其 中 : 支 付 销 售 机 构 的 客 户 维 护 费 1,310.75 注: 1、 支付基金管理人海富通的管理人报酬按前一日基金资产净值 0.6% 的年费率计提, 逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为: 日管理人报酬=前一日基金资产净值 X 0.6% / 当年天数。 2、上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.2.2 基 金托 管费 单位:人民币元 项目 本期 2017 年7 月13 日 (基金合同生效日) 至2017 年12 月 31 日 当期发生的基金应支付的托管费 31,812.60 注:1 、支付基金托管人广州农商行的托管费按前一日基金资产净值 0.15% 的年费率计 提,逐日累计至每月月底,按月支付。其计算公式为: 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 29 页共 40 页 日托管费=前一日基金资产净值 X 0.15% / 当年天数。 2、上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.2.3 销 售服 务费 单位:人民币元 获得销售服务费 的各关联方名称 本期 2017 年7 月13 日(基金合同生效日)至2017 年12 月31 日 当期发生的基金应支付的销售服务费 海富通欣悦混合 A 海富通欣悦混合 C 合计 海富通 - 31,610.84 31,610.84 合计 - 31,610.84 31,610.84 注:1 、支付基金销售机构的基金销售服务费按前一日 C 类基金份额对应的基金资产净 值 0.2% 的年费率计提,逐日累计至每月月底,按月支付给基金管理人,再由基金管理 人计算并支付给各基金销售机构。其计算公式为: 日基金销售服务费=前一日 C 类基金份额对应的资产净值 X 0.2% / 当年天数。 2、上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.3 与 关联 方进 行银行 间同 业市场 的债 券( 含 回购) 交易 本基金本报告期未与关联方进行银行间同业市场的债券( 含回购) 交易 ,上年度可比区间 无比较数据。 7.4.8.4 各 关联 方投 资本基 金的 情况 7.4.8.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况 本基金本报告期间基金管理人未运用固有资金投资本基金, 上年度可比区间无比较数据。


7.4.8.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况 本基金本报告期末除基金管理人之外的其他关联方未投资本基金, 上年度可比区间无比 较数据。 7.4.8.5 由 关联 方保 管的银 行存 款余额 及当 期产生 的利 息收入 单位:人民币元 关联方名称 本期 2017 年7 月13 日(基金合同生效日) 至2017 年12 月31 日 期末余额 当期利息收入 广州农商行 244,454.88 56,499.89 注:1 、本基金的银行存款由基金托管人广州农商行保管,按银行同业利率计息。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 30 页共 40 页 2、基金合同成立于 2017 年 7 月 13 日,上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.6 本 基金 在承 销期内 参与 关联方 承销 证券的 情况 本基金本报告期内未在承销期内参与关联方承销证券,上年度可比区间无比较数据。 7.4.8.7 其 他关 联交 易事项 的说 明 本基金本报告期间无须作说明的其他关联交易事项,上年度可比区间无比较数据。 7.4.9 期 末(2017 年 12 月 31 日) 本基 金持有的 流通 受限证 券 7.4.9.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券 本基金本报告期末未持有因认购新发/ 增发证券而流通受限证券。 7.4.9.2 期 末持 有的 暂时停 牌等 流通受 限股 票 本基金本报告期末未持有暂时停牌等流通受限股票。 7.4.9.3 期 末债 券正 回购交 易中 作为抵 押的 债券 7.4.9.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购 本基金本报告期末无从事银行间市场债券正回购交易作为抵押的债券。 7.4.9.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购 本基金本报告期末无从事交易所市场债券正回购交易作为抵押的债券。 7.4.10 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项 (1) 公允价值 (a) 金融工具公允价值计 量的方法 公允价值计量结果所属的层次, 由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值 所属的最低层次决定: 第一层次:相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。 第二层次:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。 第三层次:相关资产或负债的不可观察输入值。 (b) 持续的以公允价值计 量的金融工具 (i) 各层次金融工具公允价值 于 2017 年 12 月 31 日 ,本基金未持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产。 (ii) 公允价值所属层次间的重大变动 对 于 证 券 交 易 所 上 市 的 股 票 和 债 券 , 若 出 现 重 大 事 项 停 牌 、 交 易 不 活 跃( 包 括 涨 跌海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 31 页共 40 页 停 时 的 交 易 不 活 跃) 、 或 属 于 非 公 开 发 行 等 情 况 , 本 基 金 不 会 于 停 牌 日 至 交 易 恢 复 活 跃 日期间、 交易不活跃期间及限售期间将相关股票和债券的公允价值列入第一层次; 并根 据估值调整中采用的不可观察输入值对于公允价值的影响程 度, 确定相关股票和债券公 允价值应属第二层次还是第三层次。 (iii) 第三层次公允价值余额和本期变动金额 无。 (c) 非持续的以公允价值 计量的金融工具 于 2017 年 12 月 31 日,本基金未持有非持续的以公允价值计量的金融资产。 (d) 不以公允价值计量的 金融工具 不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括应收款项和其他金融负债, 其账面价 值与公允价值相差很小。 (2) 增值税 根据财政部、 国家税务总局于 2016 年 12 月 21 日颁布的财税[2016]140 号 《关于明 确金融房地产开发教育辅助服务等增值税政策的通知》 的规定, 资管 产品运营过程中发 生的增值税应税行为,以资管产品管理人为增值税纳税人。 根据财政部、 国家税务总局于 2017 年 6 月 30 日颁布的财税[2017]56 号 《关于资管 产品增值税有关问题的通知》 的规定, 资管产 品管理人运营资管产品过程中发生的增值 税应税行为, 暂适用简易计税方法, 按照 3% 的征收率缴纳增值税。 对资管产品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程中发生的增值税应税行为, 未缴纳增值税的, 不再缴纳; 已缴纳 增值税的,已纳税额从资管产品管理人以后月份的增值税应纳税 额中抵减。 此外,财政部、国家税务总局于 2017 年 12 月 25 日颁布的财税[2017]90 号《关于 租入固定资产进行税额抵扣等增值税政策的通知》对资管产品管理人自 2018 年 1 月 1 日起运营资管产品提供的贷款服务、 发生的部分金融商品转让业务的销售额确定做出规 定。 上述税收政策对本基金截至 2017 年 12 月 31 日止的财务状况和经营成果无影响。 (3) 除公允价值和增值税 外,截至资产负债表日本基金无需要说明的其他重要事项。 §8 投资 组合报 告 8.1 期 末基 金资 产组合情 况 金额单 位: 人民 币元 序号 项目 金额 占基金总资产的比例 (% ) 1 权益投资 - - 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 32 页共 40 页 其中:股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入返售金融资产 - - 7 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合计 244,454.88 75.87 8 其他各项资产 77,748.33 24.13 9 合计 322,203.21 100.00 8.2 报告 期 末按 行业分类 的股 票投资 组合 8.2.1 报 告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合 本基金本报告期末未持有股票。 8.2.2 报 告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合 本基金本报告期末未持有港股通股票。 8.3 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细 本基金本报告期末未持有股票。= 8.4 报 告期 内股 票投资组 合的 重大变 动 8.4.1 累 计买 入金 额超出 期末 基金资 产净 值 2 % 或前 20 名的 股票明细 本基金本报告期末未持有股票。 8.4.2 累 计卖 出金 额超出 期末 基金资 产净 值 2 % 或前 20 名的 股票明细 本基金本报告期末未持有股票。 8.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额 本基金本报告期末未持有股票。 8.5 期 末按 债券 品种分类 的债 券投资 组合 本基金本报告期末未持有债券。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 33 页共 40 页 8.6 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细 本基金本报告期末未持有债券。 8.7 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 8.8 报 告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细 本基金本报告期末未持有贵金属投资。 8.9 期 末按 公允 价值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细 本基金本报告期末未持有权证。 8.10 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货交 易情况 说明 8.10.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细 本基金本报告期末未持有股指期货。 8.10.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策 本基金的股指期货投资将用于套期保值。 在预期市场上涨时, 可以通过买入股指期 货作为股票替代, 增加股票仓位, 同时提高资金的利用效率; 在预期市场下跌时, 可以 通过卖出股指期货对冲股市整体下跌的系统性风险,对投资组合的价值进行保护。 8.11 报 告期 末本 基金投资 的国 债期货 交易 情况说 明 8.11.1 本 期国 债期 货投资 政策 本基金的国债期货投资将以风险管理为原则, 以套期保值为目的。 管理人将按照相 关法律法规的规定, 结合国债现货市场和期货市场的波动性、 流动性等情况, 通过多头 或空头套期保值等策略进行操作,获取超额收益。 8.11.2 报 告期 末本 基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细 本基金本报告期末未持有国债期货。 8.11.3 本 期国 债期 货投资 评价 本基金本报告期内未投资国债期货。 8.12 投 资组 合报 告附注 8.12.1 报告期内, 本 基金 投 资 的 前 十 名 证券 的发 行 主 体 没 有 出现 被 监管 部 门 立 案 调 查, 或 在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 8.12.2 本基金投资的前十名股票中,没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股 票。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 34 页共 40 页 8.12.3 期 末其 他各 项资产 构成 单位:人民币元 序号 名称 金额 1 存出保证金 - 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 55.73 5 应收申购款 - 6 其他应收款 77,692.60 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 77,748.33 8.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。 8.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明 本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况。 §9 基金 份额持 有人 信息 9.1 期 末基 金份 额持有人 户数 及持有 人结 构 份额单位:份 份额级别 持有人户 数( 户) 户均持有 的基金份 额 持有人结构 机构投资者 个人投资者 持有份额 占总份 额比例 持有份额 占总份 额比例 海富通欣悦混 合 A 230 150.94 - - 34,715.24 100.00 % 海富通欣悦混 合 C 17 8,552.63 - - 145,394.74 100.00 % 合计 247 729.19 - - 180,109.98 100.00 % 注: 本表基金机构/ 个人投资者持有份额占总份额比例的计算中,A 、 C 级比例分母为各自 级别的份额,对合计数,比例的分母采用基金份额的合计数( 即期末基金份额总额) 。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 35 页共 40 页 9.2 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本基 金的情 况 项目 份额级别 持有份额总数 (份) 占基金总份额比 例 基金管理人所有从 业人员持有本基金 海富通欣悦混合 A 9.94 0.0286% 海富通欣悦混合 C - - 合计 9.94 0.0055% 9.3 期 末基 金管 理人的从 业人 员持有 本开 放式基 金份 额总量 区间 的情况 项目 份额级别 持有基金份额总量的数量区间(万份) 本 公 司 高 级 管 理 人 员、基金投资和研究 部门负责人持有本开 放式基金 海富通欣悦混合 A 0 海富通欣悦混合 C 0 合计 0 本基金基金经理持有 本开放式基金 海富通欣悦混合 A 0 海富通欣悦混合 C 0 合计 0 §10 开放 式基金 份额变 动 单位:份 项目 海富通欣悦混合 A 海富通欣悦混合 C 基金合同生效日(2017 年 7 月 13 日)基金份额总额 1,262,772.60 204,903,420.62 基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期末 基金总申购份额 14,817.07 50,551,229.76 减: 基金合同生效日起至报告 期期末 基金总赎回份额 1,242,874.43 255,309,255.64 基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期末 基金拆分变动份额 - - 本报告期期末基金份额总额 34,715.24 145,394.74 注: 总申购份额含红利再投、 转换入份额 (如有) , 总赎回份额含转换出份额 (如有) 。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 36 页共 40 页 §11 重大 事件揭 示 11.1 基 金份 额持 有人大会 决议 本报告期内本基金未召开基金份额持有人大会。 11.2 基 金管 理人 、基金 托管 人的专 门基 金托管 部门 的重大 人事 变动 1 、2017 年 2 月 4 日, 海富通基金管理有限公司发布公告,经公司第五届董事会第 十次临时会议审议通过, 同意刘颂先生辞去公司总经理职务, 并决定由公司董事长张文 伟先生代为履行总经理职务。 2 、 2017 年 9 月 13 日, 海富通基金管理有限公司发布公告, 经公司第五届董事会第 五次会议审议通过, 聘任任志强先生担任公司总经理职务, 同时公司董事长张文伟先生 不再代行总经理职务。 基金托管人: 自 2017 年 8 月起,马 宇阳先生担任广州农村商业银行股份有限公司资产托管部副 总经理。 11.3 涉 及基 金管 理人、 基金 财产、 基金 托管业 务的 诉讼 报告期无基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼事项。 11.4 基 金投 资策 略的改 变 报告期内本基金投资策略未发生改变。 11.5 为 基金 进行 审计的会 计师 事务所 情况 本基金自基金合同生效以来聘请普华永 道中天会计师事务所提供审计服务。 本年度 应支付的审计费用是 40,000.00 元。目前事务所已提供审计服务的连续年限是 1 年。 11.6 管 理人 、托 管人及 其高 级管理 人员 受稽查 或处 罚等情 况 本基金的管理人、 托 管 人 及 其 高 级 管 理 人 员 报 告 期 内 未 受 监 管 部 门 的 稽 查 或 处 罚 。 11.7 基 金租 用证 券公司 交易 单元的 有关 情况 11.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况 金额单位:人民币元 券商名称 交易 单元 股票交易 应支付该券商的佣金 备注 成交金额 占当期 佣金 占当期海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 37 页共 40 页 数量 股票成 交总额 的比例 佣金总 量的比 例 海通证券 2 - - - - - 注:1 、本基金本报告期内租用券商交易单元没有发生变更。 2、(1)交易单元的选择标准 本基金的管理人对证券公司的综合实力及声誉评估、 研究水平评估和综合服务支持评估 三个部分进行打分, 进行主观性评议, 独立的评分, 形成证券公司排名及交易单元租用 意见。 (2)交易单元的选择程序 本基金的管理人按照如下程序进行交易单元的选择: <1> 推荐。投资部业务 人员推荐,经投资部部门会议讨论,形成重点评估的证券公司备 选池, 从中进行甄选。 原 则上, 备选池中的证券公司个数不得少于最后选择个数的 200%。 <2> 甄选。由投资部全 体业务人员遵照《海富通基金管理有限公司证券公司评估系统》 的规定, 进行主观性评议, 独立的评分, 形成证券公司排名及交易单元租用意见, 并报 公司总经理办公会核准。 <3> 核准。在完成对证 券公司的初步评估、甄选和审核后,由基金管理人的总经理办公 会核准。 11.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况 金额单位:人民币元 券商名称 债券交易 回购交易 权证交易 成交金额 占当期 债券成 交总额 的比例 成交金 额 占当期回 购成交总 额的比例 成交金额 占当期权 证成交总 额的比例 海通证券 - - - - - - 12


影 响 投资者 决策 的其 他重 要信息 12.1 报 告期内 单一 投资 者持 有基金 份额 比例达 到或 超过20% 的情况 投资者 类别 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情 况 序号 持有基金份额 比例达到或者 超过20% 的时间 期初 份额 申购 份额 赎回份 额 持有份额 份额占 比 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 38 页共 40 页 区间 机构 1 2017/7/13-201 7/8/14 50,01 1,250 .00 - 50,011, 250.00 0.00 0.00% 2 2017/7/13-201 7/8/14 50,00 9,000 .00 - 50,009, 000.00 0.00 0.00% 3 2017/7/13-201 7/8/14 100,0 18,00 0.00 - 100,018 ,000.00 0.00 0.00% 4 2017/11/13-20 17/11/15 - 24,95 7,572 .13 24,957, 572.13 0.00 0.00% 5 2017/11/13-20 17/12/13 - 19,96 6,057 .70 19,966, 057.70 0.00 0.00% 个人 1 2017/11/2-201 7/11/10 2017 /12/14-2017/1 2/31 - 50,07 2.00 - 50,072.00 27.80% 2 2017/11/16-20 17/12/13 - 5,506 ,382. 15 5,506,3 82.15 0.00 0.00% 3 2017/8/15-201 7/9/4 996,3 75.94 - 996,375 .94 0.00 0.00% 4 2017/9/5-2017 /11/1 99,40 8.07 - 99,408. 07 0.00 0.00% 产品特有风险 报告期内, 本基金存在单一投资者持有份额比例达到或超过20%的情况, 由此可能导致 的特有风险主要包括: 1 、 当基金份额持有人占比过于集中时, 可能会因某单一基金份额持有人大额赎回而引 发基金净值剧烈波动的风险; 2 、 若某单一基金份额持有人巨额赎回有可能引发基金的流动性风险, 基金管理人可能 无法及时变现基金资产以应对基金份额持有人的赎回申请,基金份额持有人可能无法 及时赎回持有的全部基金份额。 3 、若个别投资者大额赎回后,可能会导致基金资产净值连续出现六十个工作日低于 5000 万元的风险,基金可能会面临转换运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同 等情形。 4 、其他可能的风险。


另外,当某单一基金份额持有人所持有的基金份额已经达到或超过本基金规模的 50% 或者接受某笔或者某些申购或转换转入申请有可能导致单一投资者持有基金 份额 的比例达到或者超过50%时, 本基金管理人可拒绝该持有人对本基金基金份额提出的申 购及转换转入申请。 注:本基金合同生效日为2017年7月13日,期初份额指基金合同生效日持有份额。 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 39 页共 40 页 12.2 影 响投资 者决 策的 其他 重要信 息 海富通基金管理有限公司成立于 2003 年 4 月 ,是中国首批获准成立的中外合资基 金管理公司。 从2003 年8 月开始, 海富通先后募集成立了 56 只公募基金。 截至2017 年12 月31 日,海富通管理的公募基金资产规模超过 507.14 亿元人民币。 2004 年末开始,海富通及子公司为 QFII(合格境外机构 投资者)及其他多个海内 外投资组合担任投资咨询顾问,截至 2017 年 12 月 31 日,投资咨询及海外业务规模超 过41 亿元人民币。 作为国家人力资源和社会保障部首批企业年金基金投资管理人, 截至 2017 年12 月 31 日,海富通为近 80 家企业超过 376 亿元的企业年金基金担任了投资管理人。作为首 批特定客户资产管理业务资格的基金管理公司,截至 2017 年 12 月 31 日,海富通管理 的特定客户资产管理业务规模超过 417 亿元。2010 年 12 月,海富通基金管理有限公司 被全国社会保障基金理事会选聘为境内委托投资管理人。2011 年 12 月,海富 通全资子 公司—— 海富通资产管理(香港)有限公司获得证监会核准批复 RQFII(人民币合格境 外机构投资者)业务 资 格,能够在香港筹集 人 民币资金投资境内证 券 市场。2012 年 2 月, 海富通资产管理 (香港) 有限公司已募集发行了首只 RQFII 产品。2012 年9 月, 中 国保监会公告确认海富通基金为首批保险资金投资管理人之一。2014 年 8 月, 海富通全 资 子 公 司 上 海 富 诚 海 富 通 资 产 管 理 公 司 正 式 开 业 , 获 准 开 展 特 定 客 户 资 产 管 理 服 务 。 2016 年 12 月,海富通 基金管理有限公司被全国社会保障基金理事会选聘为首批基本养 老保险基金投资管理人。 2016 年3 月, 国内权威财经媒体 《中国证券报》 授予海富通基金管理有限公司 “固 定收益投资金牛基金公司 ”。 海 富通 基金管 理有 限公司 海富通欣悦灵活配置混合型证券投资基金 2017 年年度报告摘要 第 40 页共 40 页 二 〇一 八年三 月二 十七日