广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
广 发 集裕 债 券型 证 券投 资 基金
2017 年 年度 报告 摘要
2017 年 12 月 31 日
基 金管 理人： 广发 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 兴业 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ：二 〇一八 年三 月二十 七日广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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§ 1
重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本年度报 告已经三分之二以上独
立董事 签字 同意 ，并 由董 事长签 发。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司 根 据本 基金 合同 规定， 于 2018 年 3 月 23 日 复核 了本 报告 中
的财务指标、净值表现、 利润分配情况、财务会计 报告、投资组合报告等内 容，保证复核内容不存
在虚假 记载 、误 导性 陈述 或者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往业绩并 不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在 作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本年度 报告 摘要 摘自 年度 报告正 文， 投资 者欲 了解 详细内 容， 应阅 读年 度报 告正文 。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 12 月 31 日止 。
广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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§ 2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 广发集 裕债 券
基金主 代码 002636
交易代 码 002636
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 5 月 11 日
基金管 理人 广发基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 317,716,866.51 份
下属分 级基 金的 基金 简称 广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C
下属分 级基 金的 交易 代码 002636 002637
报 告 期 末 下 属 分 级 基 金 的 份 额 总
额
308,212,223.99 份 9,504,642.52 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
在严格控制风险和 保持资产流动性的 基础上，通过灵活的资产 配置，力
求实现 基金 资产 的持 续稳 健增值 。
投资策 略
（一） 大类 资产 配置 策略
本基金 将密 切关 注股 票 、 债券市 场的 运行 状况 与风 险收益 特征 ， 通过 自上
而下的 定性 分析 和定 量分 析， 综 合分 析宏 观经 济形 势、 国 家政 策、 市 场流
动性和 估值 水平 等因 素 ， 判断金 融市 场运 行趋 势和 不同资 产类 别在 经济 周
期的不 同阶 段的 相对 投资 价值， 对各 大类 资产 的风 险收益 特征 进行 评估 ，
从而确 定固 定收 益类 资产 和权益 类资 产的 配置 比例 ， 并 依据 各因 素的 动态
变化进 行及 时调 整。
（二） 债券 投资 策略
本基金 通过 对国 内外 宏观 经济态 势 、 利 率走 势、 收 益率曲 线变 化趋 势和 信
用风险 变化 等因 素进 行综 合分析 ， 构建 和调 整固 定 收益证 券投 资组 合 ， 力
求获得 稳健 的投 资收 益。 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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（三） 股票 投资 策略
在严格 控制 风险 、 保 持资 产流动 性的 前提 下， 本基 金将适 度参 与股 票、 权
证等权 益类 资产 的投 资， 以增加 基金 收益 。
（四） 权证 投资 策略
权证为 本基 金辅 助性 投资 工具 ， 本 基金 可以 主动 投 资于权 证 ， 其 投资 原则
为有利 于加 强基 金风 险控 制， 有利 于基 金资 产增 值 。 本 基金 将对 权证 标的
证券的 基本 面进 行研 究， 综合考 虑权 证定 价模 型、 市场供 求关 系、 交易 制
度等多 种因 素， 对权 证进 行定价 。
业绩比 较基 准 中债总 全价 指数 收益 率。
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 股票 型基 金 、 混
合型基 金 ， 高 于货 币市 场 基金 ， 属 于证 券投 资基 金 中具有 中低 风险 收益 特
征的品 种。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 广发基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 段西军 张志永
联系电 话 020-83936666 021-62677777-212004
电子邮 箱 dxj@gffunds.com.cn zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话 95105828,020-83936999 95561
传真 020-89899158 021-62159217
2.4 信息披露方式
登 载 基 金 年 度 报 告 摘 要 的 管 理 人 互 联
网网址 http://www.gffunds.com.cn
基金年 度报 告备 置地 点
广州市 海珠 区琶 洲大 道东 1 号保 利国 际广 场南塔 31-33
楼 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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§ 3 主要财务指标、基金净 值表现及利润分配情 况
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据
和指标
2017 年
2016 年 5 月 11 日 （基金合 同生效日） 至 2016
年 12 月 31 日
广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C 广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C
本 期 已 实 现
收益
14,442,481.69 603,546.50 7,442,600.19 35,412.38
本期利 润 17,033,539.39 151,110.66 2,883,422.36 -25,251.95
加 权 平 均 基
金 份 额 本 期
利润
0.0638 0.0271 0.0115 -0.0197
本 期 加 权 平
均 净 值 利 润
率
6.09% 2.55% 1.12% -1.92%
本 期 基 金 份
额 净 值 增 长
率
6.62% 6.44% 1.20% 0.90%
3.1.2 期末数据
和指标
2017 年末 2016 年末
广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C 广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C
期 末 可 供 分
配 基 金 份 额
利润
0.0790 0.0742 0.0123 0.0094
期 末 基 金 资
产净值
332,551,517.59 10,209,881.03 264,427,182.30 1,006,698.40
期 末 基 金 份
额净值
1.079 1.074 1.012 1.009
注： （1 ） 所 述基 金业绩 指 标不包 括持 有人 认购 或交 易基金 的各 项费 用， 计入 费用后 实际 收益 水广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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平要低 于所 列数 字。
（2 ） 本 期已 实现 收益 指基 金本期 利息 收入 、 投资 收 益、 其他 收入 （ 不含 公允 价值变 动收 益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
（3） 期末 可供 分配 利润 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数
（为期 末余 额， 不是 当期 发生数 ）。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
1．广发集裕债券 A ：
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
① －③ ②－④
过去三 个月 0.65% 0.25% -1.42% 0.09% 2.07% 0.16%
过去六 个月 3.45% 0.24% -1.84% 0.07% 5.29% 0.17%
过去一 年 6.62% 0.23% -4.26% 0.09% 10.88% 0.14%
自基金 合同 生
效起至 今
7.90% 0.22% -5.33% 0.11% 13.23% 0.11%
2．广发集裕债券 C ：
阶段
份额净 值增
长率 ①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
① －③ ②－④
过去三 个月 0.85% 0.25% -1.42% 0.09% 2.27% 0.16%
过去六 个月 3.47% 0.25% -1.84% 0.07% 5.31% 0.18%
过去一 年 6.44% 0.23% -4.26% 0.09% 10.70% 0.14%
自基金 合同 生
效起至 今
7.40% 0.22% -5.33% 0.11% 12.73% 0.11%
注：业 绩比 较基 准： 中债 总全价 指数 收益 率。
3.2.2 基金份额累计净值增 长率变动及其与同期 业绩 比较基准收益率变动 的比 较
广发集 裕债 券型 证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率的 历史 走势对 比图
(2016 年 5 月 11 日至 2017 年 12 月 31 日)
1、广发集裕债券 A 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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2、广发集裕债券 C
3.2.3 基金每年净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
广发集 裕债 券型 证券 投资 基金
净值增 长率 与业 绩比 较基 准收益 率的 对比 图
1、广发集裕债券 A 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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2、广发集裕债券 C
注：合 同生 效当 年（2016 年）按 实际 存续 期计 算， 未按自 然年 度折 算。
3.3 过去三年基金的利润 分配情况
本基金 自合 同生 效日 （2016 年 5 月 11 日 ）至 报告 期 末未进 行利 润分 配。 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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§ 4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
本基金 管理 人经 中国 证监 会证监 基金 字[2003]91 号 文批准 ， 于 2003 年 8 月 5 日成立 ， 注 册资 本
1.2688 亿 元人 民币 。公 司 的股东 为广 发证 券股 份有 限公司 、烽 火通 信科 技股 份有限 公司 、深 圳市 前
海香江金融控股集团有限 公司、康美药业股份有限 公司和广州科技金融创新 投资控股有限公司。公
司拥有公募基金管理、特 定客户资产管理、社保基 金境内投资管理人、基本 养老保险基金证券投资
管理机构、受托管理保险 资金投资管理人、保险保 障基金委托资产管理投资 管理人、合格境内机构
投资者 境外 证券 投资 管理 （QDII ）等业务资 格。
本基金管理人在董事会下 设合规及风险管理委员会 、薪酬与资格审查委员会 、战略规划委员会
三个专 业委 员会 。 公 司下 设投资 决策 委员 会、 风险 控制委 员会 和 29 个 部门： 权益投 资一 部、 权益 投
资二部、固定收益管理总 部、指数投资部、量化投 资部、资产配置部、数据 策略投资部、国际业务
部、研究发展部、产品设 计部、营销管理部、机构 理财部、渠道管理总部、 养老金与战略业务部、
北京分公司、广州分公司 、上海分公司、互联网金 融部、中央交易部、基金 会计部、注册登记部、
信息技术部、合规稽核部 、金融工程与风险管理部 、规划发展部、人力资源 部、财务部、综合管理
部、北京办事处。此外， 还出资设立了瑞元资本管 理有限公司、广发国际资 产管理有限公司（香港
子公司 ） ， 参股 了证 通股 份 有限公 司。
截 至 2017 年 12 月 31 日 ， 本基金 管理 人管 理 161 只 开放式 基金 ，管 理资 产规 模为 2799 亿 元。
同时， 公司 还管 理着 多个 特定客 户资 产管 理投 资组 合、社 保基 金投 资和 养老 基金投 资组 合。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助
理）期限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
张芊
本基金 的基 金
经理； 广发 纯
债债券 基金 的
基金经 理； 广
发聚鑫 债券 基
金的基 金经
理；广 发集 鑫
债券基 金的 基
2016-05-11 - 17 年
张 芊 女 士 ， 经 济 学 和 工 商 管 理 双
硕 士 ， 持 有 中 国 证 券 投 资 基 金 业
从 业 证 书 。 曾 任 中 国 银 河 证 券 研
究 中 心 研 究 员 ， 中 国 人 保 资 产 管
理 有 限 公 司 高 级 研 究 员 、 投 资 主
管 ， 工 银 瑞 信 基 金 管 理 有 限 公 司
研 究 员 ， 长 盛 基 金 管 理 有 限 公 司
投 资 经 理 ， 广 发 基 金 管 理 有 限 公广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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金经理 ；广 发
鑫裕混 合基 金
的基金 经理 ；
广发集 丰债 券
基金的 基金 经
理；广 发集 安
基金的 基金 经
理；广 发集 源
债券基 金的 基
金经理 ；公 司
副总经 理、 固
定收益 投资 总
监、固 定收 益
管理总 部总 经
理
司 固 定 收 益 部 总 经 理 、 广 发 聚 盛
灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （ 自 2015 年 11 月 23 日至
2016 年 12 月 8 日） 、 广发 安宏回
报 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
基金经 理 （ 自 2015 年 12 月 30 日
至 2017 年 2 月 6 日） 、广 发安富
回 报 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金基金 经理 （ 自 2015 年 12 月 29
日至 2018 年 1 月 6 日） 。 现任广
发 基 金 管 理 有 限 公 司 副 总 经 理 、
固 定 收 益 投 资 总 监 、 固 定 收 益 管
理 总 部 总 经 理 、 广 发 纯 债 债 券 型
证券投 资基 金基 金经 理（ 自 2012
年 12 月 14 日起 任职 ） 、 广 发聚鑫
债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理
（自 2013 年 7 月 12 日起 任职） 、
广 发 集 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （自 2015 年 12 月 25 日起
任职） 、 广发 鑫裕 灵活 配置 混合型
证券投 资基 金基 金经 理（ 自 2016
年 3 月 1 日 起任 职） 、 广发 集裕债
券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 （ 自
2016 年 5 月 11 日起 任职） 、广发
集 丰 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 （自 2016 年 11 月 1 日起 任职） 、
广 发 集 安 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 （ 自 2017 年 1 月 20 日起
任职） 、 广发 集源 债券 型证 券投资
基金基 金经 理 （ 自 2017 年 1 月 20
日起任 职） 。
注： 1. “ 任 职日期 ” 和“ 离职 日期 ” 指公 司公 告聘 任或 解 聘日期 。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告 期内 ， 本 基金 管理 人严格 遵守 《中 华人 民共 和国证 券投 资基 金法 》 及 其配套 法规 、 《广 发
集裕债券型证券投资基金 基金合同》和其他有关法 律法规的规定，本着诚实 信用、勤勉尽责的原则
管理和运用基金资产，在 严格控制风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最 大利益，基金运作合法
合规， 无损 害基 金持 有人 利益的 行为 ，基 金的 投资 管理符 合有 关法 规及 基金 合同的 规定 。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度和控制 方法 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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公司通过建立科学、制衡 的投资决策体系，加强交 易分配环节的内部控制， 并通过实时的行为
监控与 及时 的分 析评 估， 保证公 平交 易原 则的 实现 。
在投资决策的内部控制方 面，公司制度规定投资组 合投资的股票必须来源于 备选股票库，重点
投资的股票必须来源于核 心股票库。公司建立了严 格的投资授权制度，投资 组合经理在授权范围内
可以自 主决 策 ， 超 过投 资 权限的 操作 需要 经过 严格 的审批 程序 。 在交 易过 程 中， 中央 交易 部按 照 “ 时
间优先 、 价格 优先 、 比例 分配 、 综 合平 衡 ” 的原 则， 公平分 配投 资指 令 。 公 司 原则上 禁止 不同 组合 间
的同日 反向 交易 （指 数型 基金除 外） ； 对 于不 同投 资 组合间 的同 时同 向交 易， 公司可 以启 用公 平交 易
模块， 确保 交易 的公 平。
公司金融工程与风险管理 部对非公开发行股票申购 和以公司名义进行的债券 一级市场申购方案
和分配 过程 进行 审核 和监 控,保 证分 配结 果符 合公 平 交易的 原则 ； 对银 行间 债 券交易 根据 市场 公认 的
第三方信息，对投资组合 和交易对手之间议价交易 的交易价格公允性进行审 查，并由相关投资组合
经理对 交易 价格 异常 情况 进行合 理性 解释； 公司 开 发了专 门的 系统 对不 同投 资组合 同日 、 3 日 内和 5
日内的股票同向交易和反 向交易的交易时机和交易 价差进行分析，发现异常 情况再做进一步的调查
和核实 。
4.3.2 公平交易制度的执行 情况
本报告期内，上述公平交 易制度总体执行情况良好 。通过对本年度该组合与 公司其余各组合的
同日、3 日内和 5 日内 的 同向交 易价 差进 行专 项分 析，未 发现 本组 合与 其他 组合在 不同 的时 间窗 口
下同向 交易 存在 足够 的样 本量且 差价 率均 值显 著不 趋于 0 的 情况 ，表 明报 告 期内该 组合 未发 生可 能
导致不 公平 交易 和利 益输 送的异 常情 况。
4.3.3 异常交易行为的专项 说明
本公司原则上禁止不同投 资组合之间（完全按照有 关指数的构成 比例进行证 券投资的投资组合
除外）或同一投资组合在 同一交易日内进行反向交 易。如果因应对大额赎回 等特殊情况需要进行反
向交易 的， 则需 经公 司领 导严格 审批 并留 痕备 查。
本报告 期内 ，本 投资 组合 与本公 司管 理的 其他 投资 组合未 发生 过同 日反 向交 易的情 况。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2017 年 中国 GDP 结 束多 年下滑 趋势 ，温 和反 弹至 6.9% ， 其中 净出 口的 边际 贡献最 为显 著。 央
行货币政策总体保持稳健 中性，强化金融监管，期 间跟随美联储加息上调公 开市场指导利率，但维
持存贷 款基 准利 率不 变。 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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2017 年国 内债 券市 场在 基 本面温 和复 苏、 监管 趋严 以及海 外加 息的 背景 下大 幅走熊 ， 收 益率 曲
线呈熊 平走 势， 期限 利差 显著压 缩， 但信 用利 差仍 然维持 在历 史相 对低 位。
组合债券投资方面，全年 总体维持谨慎态度，以短 久期票息策略为主，积极 精选个券，提升组
合静态 收益 率水 平。 权益 和转债 方面 ，适 当转 换品 种，增 加非 银金 融持 仓。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
本报告 期内,广 发集 裕债券 A 类净 值增 长率为 6.62%, 广发集 裕债券 C 类 净值 增 长率为 6.44%, 同
期业绩 比较 基准 收益 率为-4.26%
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
展望 2018 年， 我 们认 为经 济名义 增速 有望 保持 平稳 ， 经济 发展 诉求由 高速 增 长向高 质量 发展 转
变。政 策方 面， “ 有 效控 制 宏观杠 杆率 ” 将 成为 监管 政 策的主 旋律 。国 内债 券市 场经过 2016-2017 年
的大幅调整，从资产比价 的角度看，已具备一定的 配置价值。策略上，我们 认为今年债券投资机会
值得期待，但短期内仍需 进一步观察政策动向及基 本面信号，保持组合仓位 的灵活性以应对市场变
化。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
公司设有估值委员会，按 照相关法律法规和证监会 的相关规定 ，负责制定旗 下基金投资品种的
估值原则和估值程序，并 选取适当的估值方法，经 公司管理层批准后方可实 施。估值委员会的成员
包括：公司分管投研、估 值的副总经理、督察长、 各投资部门负责人、研究 发展部负责人、合规稽
核部负责人、金融工程与 风险管理部负责人和基金 会计部负责人。估值委员 会定期对估值政策和程
序进行评价，在发生了影 响估值政策和程序的有效 性及适用性的情况后及时 修订估值方法，以保证
其持续适用。基金日常估 值由基金会计部具体执行 ，并确保和托管行核对一 致。投资研究人员积极
关注市场变化、证券发行 机构重大事件等可能对估 值产生重大 影响的因素， 向估值委员会提出估值
建议，确保估值的公允性 。合规稽核部负责定期对 基金估值程序和方法进行 核查，确保估值委员会
的各项决策得以有效执行 。以上所有相关人员具备 较高的专业能力和丰富的 行业从业经验。为保证
基金估值的客观独立，基 金经理不参与估值的具体 流程，但若存在对相关投 资品种估值有失公允的
情况，可向估值委员会提 出意见和建议。各方不存 在任何重大利益冲突，一 切以维护基金持有人利
益为准则。本基金管理人 已与中央国债登记结算有 限责任公司、中证指数有 限公司签署服务协议，
由其按 合同 约定 提供 相关 债券品 种的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
根 据本基 金合 同中 “ 基金 收益 与分配 ” 之“ 基金收 益分配 原则 ” 的 相关规 定，本 基金 本报告 期内 未广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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进行利 润分 配， 符合 合同 规定。
§ 5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
报告期内，本托管人严格 遵守《中华人民共和国证 券投资基金法》及其他有 关法律法规、基金
合同和托管协议的规定， 诚信、尽责地履行了基金 托管人义务，不存在损害 本基金份额持有人利益
的行为 。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
报告期内，本托管人根据 国家有关法律法规、基金 合同和托管协议的规定， 对基金管理人在本
基金的 投资 运作 、 基 金资 产净值 的计 算、 基金 收益 的计算 、 基 金费 用开 支等 方面进 行了 必要 的监 督、
复核和审查，未发现其存 在任何损害本基金份额持 有人利益的行为；基金管 理人在报告期内，严格
遵守了 《证 券投 资基 金法 》等有 关法 律法 规， 在各 重要方 面的 运作 严格 按照 基金合 同的 规定 进行 。
5.3 托管人对本年度报告 中财务信息等内容的 真实 、准确和完整发表意 见
本托管人认真复核了本年 度报告中的财务指标、净 值表现、收益分配情况、 财务会计报告、投
资组合 报告 等内 容， 认为 其真实 、准 确和 完整 ，不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或者 重大 遗漏 。
§ 6
审计报告
本报告 期的 基金 财务 会计 报告经 德勤 华永 会计 师事 务所 （ 特殊 普通 合伙） 审计 ， 注册 会计 师
洪
锐明
江丽 雅签 字出 具了 德师报( 审) 字(18) 第 P01449 号标 准无 保留 意见 的审 计报告 。投 资者 可通 过
年度报 告正 文查 看审 计报 告全文 。
§7 年度财务报表
7.1 资产负债表
会计主 体： 广发 集裕 债券 型证券 投资 基金
报告截 止日 ：2017 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资产： - - 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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银行存 款 552,611.24 6,986,172.12
结算备 付金 864,740.09 892,512.17
存出保 证金 25,497.53 41,269.86
交易性 金融 资产 380,345,108.86 258,048,896.95
其中： 股票 投资 58,670,402.56 44,340,819.25
基金投 资 - -
债券投 资 305,226,706.30 213,708,077.70
资产支 持证 券投 资 16,448,000.00 -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 - -
应收利 息 4,037,099.94 4,225,890.15
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总计 385,825,057.66 270,194,741.25
负债和所有者权益
本期末
2017 年 12 月 31 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债： - -
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 42,300,000.00 -
应付证 券清 算款 - 4,370,503.91
应付赎 回款 2,472.30 10.08
应付管 理人 报酬 147,225.80 112,965.35
应付托 管费 29,445.15 22,593.08 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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应付销 售服 务费 5,574.94 555.99
应付交 易费 用 202,277.81 75,232.14
应交税 费 - -
应付利 息 53,663.04 -
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 323,000.00 179,000.00
负债合计 43,063,659.04 4,760,860.55
所有者权益： - -
实收基 金 317,716,866.51 262,213,218.00
未分配 利润 25,044,532.11 3,220,662.70
所有者权益合计 342,761,398.62 265,433,880.70
负债和所有者权益总 计 385,825,057.66 270,194,741.25
注： 报告 截止 日 2017 年 12 月 31 日 ， 广 发集 裕债 券 A 基 金份 额净 值人 民币 1.079 元 ， 基 金份 额
总额 308,212,223.99 份； 广发集 裕债 券 C 基 金份 额 净值人 民 币 1.074 元 ，基 金份额 总 额 9,504,642.52
份；总 份额 总 额 317,716,866.51 份。
7.2 利润表
会计主 体： 广发 集裕 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年
12 月 31 日
上年度可比期间
2016 年 5 月 11 日（ 基金
合同生 效日 ） 至 2016 年
12 月 31 日
一、收入 20,937,242.72 4,955,598.60
1.利息 收入 11,660,761.05 6,755,217.08
其中： 存款 利息 收入 77,049.71 491,336.03
债券利 息收 入 11,215,150.70 6,132,962.59
资产支 持证 券利 息收 入 359,065.06 - 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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买入返 售金 融资 产收 入 9,495.58 130,918.46
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列） 7,085,646.37 2,819,065.71
其中： 股票 投资 收益 11,242,692.90 3,050,301.64
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -4,328,534.55 -669,607.43
资产支 持证 券投 资收 益 -884.50 -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 172,372.52 438,371.50
3. 公允价值变动收益（损失以 “- ” 号填
列）
2,138,621.86 -4,619,842.16
4.汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 52,213.44 1,157.97
减：二、费用 3,752,592.67 2,097,428.19
1．管 理人 报酬 1,426,180.70 826,358.71
2．托 管费 285,236.12 165,271.82
3．销 售服 务费 29,438.56 4,294.21
4．交 易费 用 238,359.41 114,102.60
5．利 息支 出 1,395,640.33 771,986.64
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 1,395,640.33 771,986.64
6．其 他费 用 377,737.55 215,414.21
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “- ” 号填列） 17,184,650.05 2,858,170.41
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 17,184,650.05 2,858,170.41
注：本 基金 合同 生效 日 为 2016 年 5 月 11 日， 上年 度可比 期间 不完 整。
7.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 广发 集裕 债券 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
262,213,218.00 3,220,662.70 265,433,880.70
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 17,184,650.05 17,184,650.05
三、本期基金份额交易
产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
55,503,648.51 4,639,219.36 60,142,867.87
其中：1.基 金申 购款 103,219,270.99 8,121,500.29 111,340,771.28
2.基金 赎回 款 -47,715,622.48 -3,482,280.93 -51,197,903.41
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
317,716,866.51 25,044,532.11 342,761,398.62
项目
上年度可比期间
2016 年 5 月 11 日（ 基金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12 月 31 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
200,144,219.71 - 200,144,219.71
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- 2,858,170.41 2,858,170.41
三、本期基金份额交易 62,068,998.29 362,492.29 62,431,490.58 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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产生的基金净值变动数
（净值减少以 “- ” 号填
列）
其中：1.基 金申 购款 65,349,943.57 445,346.74 65,795,290.31
2.基金 赎回 款 -3,280,945.28 -82,854.45 -3,363,799.73
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ” 号填列 ）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
262,213,218.00 3,220,662.70 265,433,880.70
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 页码 （序 号） 从 7.1 至 7.4 ， 财务 报表 由下 列 负责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 孙树 明，主 管会 计工 作负 责人 ：窦刚 ，会 计机 构负 责人 ：张晓 章
7.4 报表附注
7.4.1 基金基本情况
广发集裕债券型证券投资基金 (“ 本基金”) 经中国证券监督管理委员会 (“ 中 国 证 监 会 ”) 证监许可
[2016]639 号 《 关于 准予 广 发集裕 债券 型证 券投 资基 金注册 的批 复》 核准， 由 广发基 金管 理有 限公 司
依照 《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 、 《公 开募 集证券 投资 基金 运作 管理 办法》 等有 关规 定和 《 广
发集裕 债券 型证 券投 资基 金基金 合同 》 (“ 基 金合 同 ”) 发起， 于 2016 年 4 月 29 日向社 会公 开发 行募 集
并于 2016 年 5 月 11 日 正 式成立 。本 基金 的基 金管 理人为 广发 基金 管理 有限 公司， 基金 托管 人为 兴
业银行 股份 有限 公司 。
本基金 募集 期间 为 2016 年 4 月 29 日至 2016 年 5 月 5 日， 为 契约 型开 放式 基金， 存续期 限不 定，
募集资 金总 额为 人民 币 200,144,219.71 元 ， 有 效认 购 户数 为 245 户 。 其 中广 发 集裕债 券 A 类基 金 ( “A
类基金 ”) 扣除 认购 费用 后 的募集 资金 净额 为人 民 币 200,136,304.31 元 ， 认 购资 金在募 集期 间的 利息 为
人民币 12,007.56 元 ；广 发 集裕债 券 C 类基 金 ( “C 类 基金 ”) 扣 除认 购费 用后 的 募集资 金净 额 7,915.40
元， 认 购资 金在 募集 期间 的利息 为人 民 币 0.40 元。 认购资 金在 募集 期间 产生 的利息 按照 基金 合同 的
有关约 定计 入基 金份 额持 有人的 基金 账户 。 本 基金 募 集资金 经德 勤华 永会 计师 事务所( 特殊 普通 合伙)
验资。 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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根据《中华人民共和国证 券 投资基金法》 、 《公开 募 集证券投资基金运作管理 办法》和基金合同
等有关规定，本基金的投 资范围为具有良好流动性 的金融工具，包括国内依 法发行上市的股票（包
括中小 板 、 创 业板 及其 他 经中国 证监 会核 准上 市的 股票） 、 债券 、 货币 市场 工 具、 权证 、 资产 支持 证
券、国债期货以及法律法 规或中国证监会允许基金 投资的其他金融工具（但 须符合中国证监会的相
关规定 ） 。 本基 金的 业绩 比 较基准 为： 中债 总全 价指 数收益 率。
本基金 的财 务报 表 于 2018 年 3 月 23 日已 经本 基金 的 基金管 理人 及基 金托 管人 批准报 出。
7.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财务报表按 照 财政部颁 布的企业会计 准则（以下 简称 “ 企 业会计准则 ” ）和中国证监 会
发布的关于基金行业实务 操作的有关规定编制，同 时在具体会计核算和信息 披露方面也参考了中国
证券投 资基 金业 协会 发布 的若干 基金 行业 实务 操作 。
7.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本基金财务报表的编制符 合企业会计准则和中国证 监会发布的关于基金行业 实务操作的有关规
定的要 求， 真实 、完 整地 反映了 本基 金 2017 年 12 月 31 日的 财务 状况 以及 2017 年 度的 经营 成果 和
基金净 值变 动情 况。
7.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
7.4.5 会计政策和会计估计 变更以及差错更正的 说明
7.4.5.1 会计政策变更的 说 明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 政策 变更 。
7.4.5.2 会计估计变更的 说 明
为确保证券投资基金估值 的合理性和公允性，根据 《中国证券监督管理委员 会关于证券投资基
金估值 业务 的指 导意 见》 （ 证监会 公告[2017]13 号） 和中国 证券 投资 基金 业协 会发布 的 《 证券 投资 基
金投资 流通 受限 股票 估值 指引 （试 行） 》 （中 基协 发[2017]6 号） 的相 关规 定， 本基金 自 2017 年 11 月
3 日起，对所持有的流通 受限股票的估值技术进行 变更。新的估值技术为市 价折扣法，考虑了估值
日在证券交易所上市交易 的同一股票的公允价值以 及该流通受限股票剩余限 售期对应的流动性折扣
的影响，其中剩余限售期 对应的流动性折扣为关键 输入值，流动性折扣越高 ，对应流通受限股票的
公允价值越低。上述流通 受限股票是指在发行时明 确一定期限限售期的股票 ，包括但不限于非公开广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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发行股票、首次公开发行 股票时公司股东开发售份 、通过大宗交易取得的带 限售期股票等，不包括
停牌、 新发 行未 上市 、回 购交易 中的 质押 券等 流通 受限股 票。
7.4.5.3 差错更正的 说明
本基金 在本 报告 期间 无需 说明的 重大 会计 差错 更正 。
7.4.6 税项
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 《 关于 证券投 资基 金税 收政 策的 通知》 、 财税[2008]1
号 《 财政 部、 国家 税务 总 局关于 企业 所得 税若 干优 惠政策 的通 知》 、2008 年 9 月 18 日 《上 海、 深圳
证券交 易所 关于 做好 证券 交易印 花税 征收 方式 调整 工作的 通知 》 、 财税[2012]85 号 《 关于 实施 上市 公
司股息 红利 差别 化个人 所 得税政 策有 关问 题的通 知》 、财税[2015]101 号 《关 于 上市公 司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全面 推开 营业 税 改征增 值税 试点 的通
知》 、 财税[2016]140 号 《关 于明确 金融 房地 产开 发教 育辅助 服务 等增 值税 政策 的通知 》 、 财税[2017]56
号 《关 于资 管产 品增 值税 有关问 题的 通知 》 、 财 税[2017]90 号 《关 于租 入固 定 资产进 项税 额抵 扣等 增
值税政 策的 通知 》及 其他 相关税 务法 规和 实务 操作 ，主要 税项 列示 如下 ：
1、 证券 投资 基金 （ 封闭 式 证券投 资基 金 ， 开 放式 证 券投资 基金 ） 管理 人运 用 基金买 卖股 票 、 债
券免征 营业 税或 增值 税；2018 年 1 月 1 日 起， 公 开 募集证 券投 资基 金运 营过 程中发 生的 其他 增值 税
应税行 为， 以基 金管 理人 为增值 税纳 税人 ，暂 适用 简易计 税方 法， 按 照 3% 的 征收率 缴纳 增值 税。
2、对证券投资基金从证券 市场中取得的收入，包括 买卖股票、债券的差价收 入，股权的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 缴纳 企业所 得税 。
3、 对 基金 取得 的股 票股 息 、 红 利收入 ， 由上市 公司 在收到 相关 扣收 税款 当月 的法定 申报 期内 向
主管税 务机 关申 报缴 纳， 从公开 发行 和转 让市 场取 得的上 市公 司股 票， 持股 期限在 1 个月 以内 （ 含
1 个月 ） 的， 其股 息红 利所 得全额 计入 应纳 税所 得额 ； 持股 期限 在 1 个月 以上 至 1 年 （含 1 年 ） 的 ，
暂减按 50% 计入 应纳 税所 得额； 持股 期限 超过 1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。 上述 所
得统一 适 用 20% 的税 率计 征个人 所得 税。
4、 对 基金 取得 的债 券利 息 收入 ， 由 发行 债券 的企 业 在向基 金支 付上 述收 入时 代扣代 缴 20%的个
人所得 税， 暂不 缴纳 企业 所得税 。
5、 对于 基金 从事 A 股买 卖 ， 出 让方 按 0.10% 的 税率 缴纳证 券 （股 票 ） 交 易印 花税 ， 对 受让 方不
再缴纳 印花 税。
7.4.7 关联方关系 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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关联方 名称 与本基 金的 关系
兴业银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、代 销机 构
广发基 金管 理有 限公 司
基金发 起人 、 基金 管理 人 、 注 册登 记与
过户机 构、 直销 机构
广发证 券股 份有 限公 司 基金管 理人 母公 司、 代销 机构
深圳市 前海 香江 金融 控股 集团有 限公 司 基金管 理人 股东
烽火通 信科 技股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
康美药 业股 份有 限公 司 基金管 理人 股东
广州科 技金 融创 新投 资控 股有限 公司 基金管 理人 股东
GF International Investment Management Limited （广发 国
际资产 管理 有限 公司 ）
基金管 理人 全资 子公 司
瑞元资 本管 理有 限公 司 基金管 理人 控股 子公 司
注：本 基金 本报 告期 不存 在控制 关系 或者 其他 重大 利害关 系的 关联 方关 系发 生变化 的情 况。
7.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
7.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
7.4.8.1.1 股票交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 通过 关联 方交易 单元 进行 的股 票交 易。
7.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 通过 关联 方交易 单元 进行 的权 证交 易。
7.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 应支 付关 联方的 佣金 ，本 报告 期末 及上年 度可 比期 间
末无应 付关 联方 佣金 余额 。
7.4.8.2 关联方报酬
7.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至2017 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2016 年5 月11 日 （基 金合 同
生效日 ）至2016 年12 月31
日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 1,426,180.70 826,358.71 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 - -
注：本 基金 的管 理费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.50% 的年 费率 计提 。计 算方 法如下 ：
H=E× 0.50%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管 理费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付， 由基 金管 理人 向基 金托管 人发 送基 金
管理费 划款 指令 ， 基金 托管 人复核 后于 次月 前 3 个工 作日内 从基 金财 产中 一次 性支付 给基 金管 理人 。
若遇法 定节 假日 、公 休假 等，支 付日 期顺 延。
7.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日 至2017 年12
月31 日
上年度 可比 期间
2016 年5 月11 日 （基 金合 同
生效日 ）至2016 年12 月31
日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 285,236.12 165,271.82
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.10% 的年 费率 计提 。计 算方 法如下 ：
H=E× 0.10%÷ 当 年天 数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计算 ，逐 日累计 至每 月月 末， 按月 支付， 由基 金管 理人 向基 金托管 人发 送基 金
托管费 划款 指令 ，基 金托 管人复 核后 于次 月 前 3 个 工作日 内从 基金 财产 中一 次性支 取。 若遇 法定 节
假日、 公休 日等 ，支 付日 期顺延 。
7.4.8.2.3 销售服务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C 合计
广发基 金管 理有 限公
司
- 29,438.56 29,438.56 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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合计 - 29,438.56 29,438.56
获得销 售服 务费 的各
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年5 月11 日 （基 金合 同 生效日 ）至2016 年12 月31 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
广发集 裕债 券A 广发集 裕债 券C 合计
广发基 金管 理有 限公
司
- 4,294.21 4,294.21
合计 - 4,294.21 4,294.21
注：注：本基金A 类基金 份额不收取销售 服务费，C 类基金份额的 销售服务 费按前一日C 类
基金份 额资 产净 值的0.50% 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H ＝E× 0.50%÷ 当年 天数
H 为C 类 基金 份额 每日 应计 提的销 售服 务费
E 为C 类 基金 份额 前一 日基 金资产 净值
基金销售服务费每日计提 ，按月支付。由基金管理 人向基金托管人发送基金 销售服务费划
付指令 ， 经 基金托 管人 复 核后于 次月 前3 个工 作日 内 从基金 财产 中一 次性 划出 ， 由注 册登 记机构
代收，注册登记机构收到 后按相关合同规定支付给 基金销售机构等。若遇法 定节假日、公休日
等，支 付日 期顺 延。
7.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券( 含回购) 交易
本基金 本报 告期 内及 上年 度可比 期间 内无 与关 联方 进行银 行间 同业 市场 的债 券 （ 含回 购 ） 交 易 。
7.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
7.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 及上 年度 可比 期间内 基金 管理 人无 运用 固有资 金投 资本 基金 的情 况。
7.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
广发集 裕债 券 A
本报告 期末 及上 年度 末无 除基金 管理 人之 外的 其他 关联方 投资 本基 金的 情况 。
广发集 裕债 券 C
本报告 期末 及上 年度 末无 除基金 管理 人之 外的 其他 关联方 投资 本基 金的 情况 。
7.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
第 24 页共 36 页
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年12 月31 日
上年度 可比 期间
2016 年5 月11 日 （基 金合 同 生效日 ）
至2016 年12 月31 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行股 份有 限公
司
552,611.24 67,215.23 6,986,172.12 70,196.92
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司保 管， 按银 行同 业利率 或约 定利 率
计息。
7.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
金额单 位 ： 人民 币元
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
广发证 券股
份有限 公司 、
兴业银 行股
份有限 公司
- - - - -
上年度 可比 期间
2016 年 5 月 11 日 （基 金 合同生 效日 ） 至 2016 年 12 月 31 日
关联方 名称 证券代 码 证券名 称 发行方 式
基金在 承销 期内 买入
数量（ 单位 ：
股/ 张）
总金额
广发证 券股
份有限 公司 、
兴业银 行股
份有限 公司
020122 16 贴债 24
一级市 场
分销
100,000.00 10,000,000.00
7.4.9 期末（2017 年 12 月 31 日）本基金持有的流通 受限证券
7.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
金额单 位： 人民 币元 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
第 25 页共 36 页
7.4.9.1.1 受 限证 券类 别： 债券
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受
限类
型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：张)
期末
成本
总额
期末
估值
总额
备注
12300
6
东财
转债
2017-1
2-20
2018-0
1-29
新债
流通
受限
100.00 100.00 976.00
97,600
.00
97,600
.00
-
注：截 至本 报告 期 末 2017 年 12 月 31 日止 ，本 基金 无因认 购新 发/ 增 发证 券而 持有的 流通 受限
股票和 权证 。
7.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
截至本 报告 期 末 2017 年 12 月 31 日 止， 本基 金无 持 有暂时 停牌 等流 通受 限股 票。
7.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
7.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 12 月 31 日 止， 本基 金无 从 事银行 间市 场债 券正 回购 交易形 成的 卖出 回
购证券 款， 无抵 押债 券。
7.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 12 月 31 日 止， 基金 从事 证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购 证
券款余 额 42,300,000 元， 分别于 2018 年 1 月 2 日、2018 年 1 月 4 日先 后到 期 。该类 交易 要求 本基
金在回 购期 内持 有的 证券 交易所 交易 的债 券和/ 或在 新质押 式回 购下 转入 质押 库的债 券， 按证 券交 易
所规定 的比 例折 算为 标准 券后， 不低 于债 券回 购交 易的余 额。
7.4.10 有助于理解和分析 会计报表需要说明的 其他 事项
1、公 允价 值
（1） 不以 公允 价值 计量 的 金融工 具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值接近于公
允价值 。
（2） 以公 允价 值计 量的 金 融工具
（i ）金 融工 具公 允价 值计 量的方 法 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
第 26 页共 36 页
本基金对以公允价值进行 后续计量的金融资产与金 融负债根据对计量整体具 有重大意义的最低
层级的 输入 值确 定公 允价 值计量 层级 。公 允价 值计 量层级 参见 附 注 7.4.4.5 。
（ii ）各层 级金 融工 具公 允 价值
于 2017 年 12 月 31 日 ，本基金持有的以公允价值计量的金融工具中属于第一层级的余额为
78,320,508.86 元， 属于 第 二层级 的余 额 为 292,024,600.00 元 ，属 于第 三层 级的 余额 为 10,000,000.00
元（2016 年 12 月 31 日：属于第一层级的余额为 45,299,580.65 元 ， 属 于 第 二 层 级 的 余 额 为
212,749,316.30 元， 无属 于 第三层 级的 金额 ）。
（iii ）公允 价值 所属 层级 间的重 大变 动
对于证券交易所上市的证 券，若出现重大事项停牌 、交易不活跃、或属于非 公开发行等情况，
本基金分别于停牌日至交 易恢复活跃日期间、交易 不活跃期间及限售期间将 相关证券的公允价值列
入第二 层级 或第 三层 级， 上述事 项解 除时 将相 关证 券的公 允价 值列 入第 一层 级。
于 2017 年 12 月 31 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量的金 融工 具中 属于 第三 层级的 余额 为人 民
币 10,000,000.00 元； 本报 告期内 新增 购入 属于 第三 层级的 金额 为人 民 币 10,000,000.00 元， 除上 述变
动外，该层级金融资产无 其他变动；本基金本期末 持有的该层级金融工具为 交易所挂牌转让的资产
支持证 券， 金额 为人 民币 10,000,000.00 元 ， 估 值技 术为现 金流 量折 现法 ， 重 大不可 观察 输入 值为 折
现率， 与公 允价 值负 相关 。
2、除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
§8 投资组合报告
8.1 期末基金资产组合情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 58,670,402.56 15.21
其中： 股票 58,670,402.56 15.21
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 321,674,706.30 83.37
其中： 债券 305,226,706.30 79.11
资产支 持证 券 16,448,000.00 4.26
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - - 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
第 27 页共 36 页
其中： 买断 式回 购的 买入 返
售金融 资产
- -
7
银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合
计
1,417,351.33 0.37
8 其他各 项资 产 4,062,597.47 1.05
9 合计 385,825,057.66 100.00
8.2 期末按行业分类的股 票投资组合
8.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
金额单 位： 人民 币元
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
7,114,547.41 2.08
C 制造业 23,482,810.80 6.85
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业
2,413,554.75 0.70
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
- -
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
18,591,509.60 5.42
J 金融业
7,067,980.00 2.06
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- - 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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合计 58,670,402.56 17.12
8.2.2 报告期末按行业分 类的港股通 投资股票 投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 通过港 股通 投资 的股 票。
8.3 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前十名 股票投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净值
比例( ％)
1 000063 中兴通 讯 293,000 10,653,480.00 3.11
2 000792 盐湖股 份 596,000 8,290,360.00 2.42
3 601318 中国平 安 101,000 7,067,980.00 2.06
4 000968 蓝焰控 股 349,979 5,876,147.41 1.71
5 002439 启明星 辰 234,870 5,484,214.50 1.60
6 002373 千方科 技 369,952 5,419,796.80 1.58
7 002268 卫 士 通 219,280 5,047,825.60 1.47
8 002450 康得新 204,394 4,537,546.80 1.32
9 000028 国药一 致 40,059 2,413,554.75 0.70
10 300369 绿盟科 技 161,997 1,474,172.70 0.43
8.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
8.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 000063 中兴通 讯 10,169,084.00 3.83
2 000792 盐湖股 份 9,553,231.50 3.60
3 002450 康得新 9,093,658.58 3.43
4 600487 亨通光 电 8,245,781.43 3.11
5 601318 中国平 安 7,224,143.13 2.72
6 000968 蓝焰控 股 5,605,474.97 2.11
7 600196 复星医 药 5,351,244.04 2.02
8 002439 启明星 辰 5,279,307.38 1.99
9 002373 千方科 技 5,222,278.72 1.97
10 000028 国药一 致 4,321,014.88 1.63
11 600497 驰宏锌 锗 4,262,362.00 1.61 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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12 000538 云南白 药 3,445,625.72 1.30
13 300137 先河环 保 1,589,455.00 0.60
14 603993 洛阳钼 业 1,189,600.00 0.45
15 300059 东方财 富 1,106,551.00 0.42
16 600312 平高电 气 1,063,200.00 0.40
17 601818 光大银 行 1,042,500.00 0.39
18 600315 上海家 化 908,651.00 0.34
19 300369 绿盟科 技 872,527.00 0.33
20 002268 卫 士 通 751,000.00 0.28
注：本 项及 下项8.4.2 、8.4.3 的买 入包 括基 金二 级市 场 上主动 的买 入、 新股 、配 股、债 转股 、换
股及行 权等 获得 的股 票， 卖出主 要指 二级 市场 上主 动的卖 出、 换股 、要 约收 购、发 行人 回购 及行 权
等减少 的股 票 ， 此 外， “ 买入金 额 ” （或 “ 买 入股 票 成本 ”）、 “ 卖出 金额 ” （或 “ 卖出股 票收 入 ” ） 均 按买
卖成交 金额 （成 交单 价乘 以成交 数量 ）填 列， 不考 虑相关 交易 费用 。
8.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2 ％或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600487 亨通光 电 13,148,581.65 4.95
2 000333 美的集 团 11,676,688.00 4.40
3 600900 长江电 力 9,215,100.00 3.47
4 300137 先河环 保 8,059,066.00 3.04
5 002268 卫 士 通 6,843,224.04 2.58
6 002450 康得新 6,251,913.64 2.36
7 600196 复星医 药 5,972,810.58 2.25
8 000538 云南白 药 3,753,152.82 1.41
9 600497 驰宏锌 锗 3,616,961.00 1.36
10 600705 中航资 本 2,997,766.00 1.13
11 600312 平高电 气 1,602,371.42 0.60
12 300203 聚光科 技 1,552,621.31 0.58
13 000028 国药一 致 1,391,182.23 0.52
14 002373 千方科 技 1,276,687.00 0.48
15 002439 启明星 辰 1,175,562.00 0.44
16 300188 美亚柏 科 1,133,613.00 0.43
17 600315 上海家 化 1,124,400.00 0.42
18 601818 光大银 行 1,007,950.00 0.38
19 300033 同花顺 921,219.00 0.35
20 600570 恒生电 子 841,845.00 0.32 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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8.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 86,298,980.35
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 84,951,583.69
8.5 期末按债券品种分类的 债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 19,938,000.00 5.82
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 - -
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 66,685,000.00 19.46
5 企业短 期融 资券 60,010,000.00 17.51
6 中期票 据 138,846,000.00 40.51
7 可转债 （可 交换 债） 19,747,706.30 5.76
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 305,226,706.30 89.05
8.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 101552034
15 红狮
MTN001
300,000 29,847,000.00 8.71
2 101556034
15 鞍钢
MTN001
300,000 29,781,000.00 8.69
3 136276 16 南山 01 300,000 29,259,000.00 8.54
4 011752030 17 南 方水 200,000 20,082,000.00 5.86 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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泥 SCP004
5 041754035
17 鲁 钢铁
CP003
200,000 19,986,000.00 5.83
8.7 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排序 的 前十名 资产支持证券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 证券代 码 证券名 称 数量( 份) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 146732 17 花 04A1 100,000 10,000,000.00 2.92
2 1789259 17 捷赢 5A 100,000 3,768,000.00 1.10
3 1789168 17 捷赢 3A 200,000 2,680,000.00 0.78
8.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8.9 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名权证投资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
8.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
（1） 本基 金本 报告 期末 未 持有股 指期 货。
（2） 本基 金本 报告 期内 未 进行股 指期 货交 易。
8.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
（1） 本基 金本 报告 期末 未 持有国 债期 货。
（2） 本基 金本 报告 期内 未 进行国 债期 货交 易。
8.12 投资组合报告附注
8.12.1 根据公开市场信 息 ，根据公开市场信息，本 基金投资的前十名证券的 发行主体在本报告期内
没有出 现被 监管 部门 立案 调查， 或在 报告 编制 日前 一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
8.12.2 报告 期内 本基 金投 资的前 十名 股票 未超 出基 金合同 规定 的备 选股 票库 。
8.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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序号 名称 金额
1 存出保 证金
25,497.53
2 应收证 券清 算款
-
3 应收股 利
-
4 应收利 息
4,037,099.94
5 应收申 购款
-
6 其他应 收款
-
7 待摊费 用
-
8
其他
-
9
合计
4,062,597.47
8.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净值
比例(%)
1 113008 电气转 债 7,942,899.80 2.32
2 113011 光大转 债 7,632,578.10 2.23
3 110031 航信转 债 3,862,031.80 1.13
4 113012 骆驼转 债 75,302.80 0.02
8.12.5 期末前十名股票中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
§9 基金份额持有人信息
9.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
广发集 裕债 券 A
134
2,300,091.2
2
306,515,740.29 99.45% 1,696,483.70 0.55%
广发集 裕债 券 C 159 59,777.63 5,597,328.48 58.89% 3,907,314.04 41.11%
合计
293
1,084,357.9
1
312,113,068.77 98.24% 5,603,797.74 1.76%
9.2 期末基金管理人的从业 人员持有本基金的情 况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员 持
有本基 金
广发集 裕债 券 A 49,555.62 0.0161%
广发集 裕债 券 C 2,219.94 0.0234%
合计 51,775.56 0.0163%
9.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
广发集 裕债 券 A 0~10
广发集 裕债 券 C 0~10
合计 0~10
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
广发集 裕债 券 A 0~10
广发集 裕债 券 C 0
合计 0~10
§ 10
开放式基金份额变动
单位： 份
项目 广发集 裕债 券 A 广发集 裕债 券 C
基金合 同生 效日 （2016 年 5 月 11
日）基 金份 额总 额
200,136,304.31 7,915.40
本报告 期期 初基 金份 额总 额 261,215,892.38 997,325.62
本报告 期基 金总 申购 份额 75,954,939.61 27,264,331.38
减：本 报告 期基 金总 赎回 份额 28,958,608.00 18,757,014.48 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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本报告 期基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 308,212,223.99 9,504,642.52
§ 11 重大事件揭示
11.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
11.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本报告 期内 ，本 基金 管理 人、基 金托 管人 的专 门基 金托管 部门 无重 大人 事变 动。
11.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
吴明芳诉平安银行股份有 限公司义乌福田小微企业 专营支行财产损害赔偿纠 纷一案，我公司系
本案第三人。原告认为银 行未尽适当推介义务导致 投资损失，请求银行赔偿 。该案经浙江省义乌市
人民法院一审审理后，判 决原告败诉，驳回其诉讼 请求。原告不服一审判决 ，向金华市中级人民法
院提起 上诉 ，二 审法 院现 已审理 终结 ，驳 回原 告上 诉，维 持原 判。
除上述 事 项 外， 本报 告期 内无其 他涉 及基 金管 理人 、基金 财产 、基 金托 管业 务的诉 讼事 项。
11.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未发 生改 变。
11.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金聘 请的 会计师 事务 所未 发生 变更 。
11.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告 期内 本基 金管 理人 、托管 人及 其高 级管 理人 员未受 到任 何稽 查或 处罚 。
11.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
11.7.1 基金租用证券公司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
东北证 券 2 171,248,274.04 100.00% 125,230.83 100.00% -
华福证 券 2 - - - - 新增 2 个
中信证 券 2 - - - - -
中投证 券 2 - - - - - 广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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兴业证 券 2 - - - - -
注：1 、交 易席 位选 择标 准 ：
（1） 财务 状况 良好 ，在 最 近一年 内无 重大 违规 行为 ；
（2） 经营 行为 规范 ，内 控 制度健 全， 在业 内有 良好 的声誉 ；
（3） 具备 投资 运作 所需 的 高效、 安全 、合 规的 席位 资源， 满 足投 资组 合进 行证 券 交易 的需 要；
（4） 具 有较 强的 研究 和行 业分析 能力， 能及 时、 全 面、 准确 地向 公司 提供 关 于宏观、 行业、 市
场及个 股的 高质 量报 告， 并能根 据基 金投 资的 特殊 要求， 提供 专门 的研 究报 告；
（5） 能积 极为 公司 投资 业 务的开 展， 提供 良好 的信 息交流 和客 户服 务；
（6） 能提 供其 他基 金运 作 和管理 所需 的服 务。
2、交 易席 位选 择流 程：
（1） 对 交易 单元 候选 券商 的研究 服务 进行 评估。 本 基金管 理人 组织 相关 人员 依据交 易单 元选 择
标准对 交易 单元 候选 券商 的服务 质量 和研 究实 力进 行评估 ， 确 定选 用交 易单 元的券 商。
（2） 协议 签署 及通 知托 管 人。 本基金 管理 人与 被选 择的券 商签 订交 易单 元租 用协议 ， 并 通知 基
金托管 人。
11.7.2 基金租用证券公司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
东北证 券
159,288,925.
30
100.00%
1,353,900,
000.00
100.00% - -
§12
影响投资者决策的 其他重要信息
12.1 报告期内单一投资者 持有基金份额比例达 到或 超过 20%的情况
投资者 类别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况
报告期 末持 有基
金情况
序号
持有基 金份 额比 例
达到或 者超 过20%
的时间 区间
期 初 份
额
申购份
额
赎回份
额
持有份
额
份额占
比
1 20170101-20171231 260,348, 0.00 0.00 260,348, 81.94广发集 裕债 券型 证券 投资 基金 2017 年年 度报 告摘要
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机构 611.94 611.94 %
产品特 有风 险
报告期 内， 本基 金存 在单 一投资 者持 有份 额比 例达 到或超 过20% 的 情况 ，由 此可能 导致 的特 有风 险主 要
包括 ： 当 投资 者持 有份 额 占比较 为集 中时 ， 个别 投 资者的 大额 赎回 可能 会对 基金资 产运 作及 净值 表现 产
生较大 影响 ； 极端 情况 下 基金管 理人 可能 无法 及时 变现基 金资 产以 应对 投资 者的赎 回申 请 ； 若 个别 投 资
者大额 赎回 后本 基金 出现 连续六 十个 工作 日基 金资 产净值 低于 5000 万 元， 基金还 可能 面临 转换 运 作 方
式、 与其 他基 金合 并或 者 终止基 金合 同等 情形 。 本 基金管 理人 将对 基金 的大 额申赎 进行 审慎 评估 并合 理
应对， 完善 流动 性风 险管 控机制 ，切 实保 护持 有人 利益。
广发基金管理有限公 司
二〇一八年三月二十 七日
