长 信 利 泰 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金
2017 年第4 季 度 报 告
2017 年 12 月 31 日
基金管理人: 长 信 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司
基金托管人: 中 国 民 生 银 行 股 份 有 限 公 司
报告送出日期:2018 年 1 月 20 日 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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§1 重要提示
基 金 管 理 人 的董 事 会 及董 事 保 证本 报 告 所载 资 料 不存 在 虚 假记 载 、 误导 性 陈 述或 重 大 遗 漏 ,
并 对 其 内 容 的真 实 性 、准 确 性 和完 整 性 承担 个 别 及连 带 责 任。
基 金 托 管 人 中国 民 生 银行 股 份 有限 公 司 根据 本 基 金基 金 合 同的 规 定 , 于 2018 年 1 月 18 日复
核 了 本 报 告 中的 财 务 指标 、 净 值表 现 和 投资 组 合 报告 等 内 容, 保 证 复核 内 容 不存 在 虚 假 记 载、 误
导 性 陈 述 或 者重 大 遗 漏。
基 金 管 理 人 承诺 以 诚 实信 用 、 勤 勉尽 责 的 原则 管 理 和运 用 基 金资 产 , 但 不保 证基 金 一 定 盈 利。
基 金 的 过 往 业绩 并 不 代表 其 未 来表 现 。 投资 有 风 险, 投 资 者在 作 出 投资 决 策 前应 仔 细 阅 读 本
基 金 的 招 募 说明 书 。
本 报 告 中 财 务资 料 未 经审 计 。
本报告期自2017 年 10 月 1 日起至2017 年 12 月 31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 长信利泰混合
场内简称 长信利泰
基金主代码 519951
交易代码 519951
基金运作方式 契约型开放式
基 金 合 同 生 效日 2016 年 3 月 23 日
报 告 期 末 基 金份 额 总 额 251,671,266.02 份
投资目标
本基金在有效控制组合风险并保持良好流动性的前
提 下 ,通过 专 业 化研 究 分 析,追 求超 越 业 绩比 较 基 准
的 投 资 回 报 ,力 争 实 现基 金 资 产的 长 期 稳定 增 值 。
投资策略
1 、 资 产 配 置策 略
本基金将通过跟踪考量通常的宏观经济变量(包括
GDP 增长率、CPI 走势、M2 的 绝 对水 平 和 增长 率 、 利
率 水 平 与 走 势等 )以 及各 项 国 家政 策( 包 括财 政 、税
收 、 货 币 、 汇 率 政 策 等 ) , 并 结 合 美 林 时 钟 等 科 学 严
谨 的 资 产 配 置模 型 , 动 态评 估 不 同资 产 大 类在 不 同 时
期 的 投 资 价 值及 其 风 险收 益 特 征,追 求股 票、债 券 和
货 币 等 大 类 资产 的 灵 活配 置 和 稳健 的 绝 对收 益 目 标 。
2 、 股 票 投 资策 略
(1 ) 行 业 配置 策 略
(2 ) 个 股 投资 策 略
3 、 债 券 投 资策 略
(1 ) 久 期 策略
(2 ) 收 益 率曲 线 策 略 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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(3 ) 骑 乘 策略
(4 ) 息 差 策略
(5 ) 个 券 选择 策 略
(6 ) 信 用 策略
(7 ) 中 小 企业 私 募 债投 资 策 略
4 、 其 他 类 型资 产 投 资策 略
(1 ) 权 证 投资 策 略
(2 ) 资 产 支持 证 券 投资 策 略
(3 ) 股 指 期货 投 资 策略
业绩比较基准
沪深 300 指 数 收 益 率*50%+ 中 证 综 合 债 指 数 收 益 率
*50%
风险收益特征
本 基 金 为 混 合型 基 金,属 于中 等 风 险、中 等收 益 的 基
金 品 种 , 其 预 期风 险 和 预期 收 益 高于 货 币 市场 基 金 和
债 券 型 基 金 ,低 于 股 票型 基 金 。
基金管理人 长 信 基 金 管 理有 限 责 任公 司
基金托管人 中 国 民 生 银 行股 份 有 限公 司
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主 要 财 务 指 标
单 位 : 人 民 币元
主要财务指标 报 告 期 ( 2017 年10 月1 日 - 2017 年12 月31 日 )
1. 本 期 已 实 现收 益 -1,214,224.44
2.本期利润 -1,760,831.08
3. 加 权 平 均 基金 份 额 本期 利 润 -0.0105
4. 期 末 基 金 资产 净 值 249,254,216.27
5. 期 末 基 金 份额 净 值 0.990
注:1 、 本 期 已实 现 收 益指 基 金 本期 利 息 收入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 ( 不 含公 允价 值 变 动 收 益) 扣
除 相 关 费 用 后的 余 额 ,本 期 利 润为 本 期 已实 现 收 益加 上 本 期公 允 价 值变 动 收 益;
2 、 所 述 基 金 业绩 指 标 不包 括 持 有人 认 购 或交 易 基 金 的各 项 费 用 ( 例 如 , 封闭 式基 金 交 易 佣 金、
开 放 式 基 金 的申 购 赎 回费 、 红 利 再投 资 费 、 基 金 转 换 费等 ) , 计 入费 用 后 实际 收益 水 平 要 低 于所 列
数字。
长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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3.2 基 金 净 值 表 现
3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①-③ ②-④
过去三个月 -0.80% 0.25% 2.31% 0.41% -3.11% -0.16%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率
变 动 的 比 较
注:1 、 图 示日 期 为 2016 年 3 月 23 日至2017 年 12 月 31 日。
2 、 按 基 金 合 同规 定 , 本基 金 自 基金 合 同 生 效日 起 6 个 月 内 为 建仓 期 ; 建仓 期 结束 时 , 本 基 金
的 各 项 投 资 比例 已 符 合基 金 合 同的 约 定 。
§4 管理人报告
4.1 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 简 介
姓名 职务
任 本 基 金 的 基金 经 理 期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
左金保
长信量化多策
略股票型证券
2016 年 4 月
19 日
- 7 年
经 济 学 硕 士 , 武 汉 大
学金融工程专 业研究长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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投 资 基 金 、 长信
医疗保健行业
灵活配置混合
型证券投资基
金(LOF ) 、 长信
量化先锋混合
型证券投资基
金 、 长 信 量 化中
小盘股票型证
券 投 资 基 金 、 长
信中证一带一
路主题指数分
级证券投资基
金 、 长 信 利 泰灵
活配置混合型
证 券 投 资 基 金、
长信先锐债券
型证券投资基
金 、 长 信 利 发债
券型证券投资
基 金 、 长 信 电子
信息行业量化
灵活配置混合
型证券投资基
金 、 长 信 先 利半
年定期开放混
合型证券投资
基 金 、 长 信 国防
军工量化灵活
配置混合型证
券 投 资 基 金 、 长
信量化优选混
合型证券投资
基金(LOF )和
长信低碳环保
行业量化股票
型证券投资基
金 的基金经理 、
量化投资部总
监
生毕业。2010 年 7 月
加 入 长 信 基 金 管 理 有
限 责 任 公 司 , 从 事 量
化 投 资 研 究 和 风 险 绩
效 分 析 工 作 。 曾 任 公
司 数 量 分 析 研 究 员 和
风 险 与 绩 效 评 估 研 究
员 , 现 任 量 化 投 资 部
总 监 、 长 信 量 化 多 策
略 股 票 型 证 券 投 资 基
金 、 长 信 医 疗 保 健 行
业 灵 活 配 置 混 合 型 证
券投资基金(LOF)、
长 信 量 化 先 锋 混 合 型
证 券 投 资 基 金 、 长 信
量 化 中 小 盘 股 票 型 证
券 投 资 基 金 、 长 信 中
证 一 带 一 路 主 题 指 数
分 级 证 券 投 资 基 金 、
长 信 利 泰 灵 活 配 置 混
合 型 证 券 投 资 基 金 、
长 信 先 锐 债 券 型 证 券
投 资 基 金 、 长 信 利 发
债 券 型 证 券 投 资 基
金 、 长 信 电 子 信 息 行
业 量 化 灵 活 配 置 混 合
型 证 券 投 资 基 金 、 长
信 先 利 半 年 定 期 开放
混 合 型 证 券 投 资 基
金 、 长 信 国 防 军 工 量
化 灵 活 配 置 混 合 型 证
券 投 资 基 金 、 长 信 量
化 优 选 混 合 型 证 券 投
资 基 金(LOF )和 长 信
低 碳 环 保 行 业 量 化 股
票 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经理。
朱轶伦
长信利泰灵活
配置混合型证
券 投 资 基 金 、 长
信先锐债券型
证 券 投 资 基 金、
2017 年 5 月
24 日
- 7 年
金 融 硕 士 , 英 国 格 拉
斯 哥 大 学 国 际 金 融 专
业 硕 士 研 究 生 毕 业 ,
上 海 财 经 大 学 计 算 机
科 学 与 技 术 本 科 , 具长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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长信利发债券
型证券投资基
金和长信先利
半年定期开放
混合型证券投
资基金的基金
经理
有 基 金 从 业 资 格 。 曾
在 长 信 基 金 管 理 有 限
责 任 公 司 担 任 量 化 研
究 支 持 系 统 管 理 员 、
量 化 投 资 部 研 究 员 、
量 化 专 户 投 资 部 投 资
经 理 , 现 任 长 信 利 泰
灵 活 配 置 混 合 型 证 券
投 资 基 金 、 长 信 先 锐
债 券 型 证 券 投 资 基
金 、 长 信 利 发 债 券 型
证 券 投 资 基 金 和 长 信
先 利 半 年 定 期 开 放 混
合 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经理。
注:1 、 首 任基 金 经 理任 职 日 期以 本 基 金 成立 之 日 为准 ; 新 增或 变 更 以刊 登 新增/ 变 更 基 金经 理 的
公 告 披 露 日 为准 ;
2 、 本 基金 基 金 经理 的 证 券从 业 年 限 以基 金 经 理进 入 证 券业 务 相 关机 构 的 工作 经历 为 时 间 计 算
标准。
4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明
本 基 金 管 理 人在 报 告 期内 , 严 格遵 守 了 《中 华 人 民共 和 国 证券 投 资 基金 法 》 及其 他 有 关 法 律
法 规 、 基 金 合同 的 规 定, 勤 勉 尽责 地 为 基金 份 额 持有 人 谋 求利 益 , 不存 在 损 害基 金 份 额 持 有人 利
益的行为。
本 基 金 将 继 续以 取 信 于市 场 、 取 信于 社 会 投资 公 众 为宗 旨 , 承 诺将 一 如 既往 地本 着 诚 实 信 用、
勤 勉 尽 责 的 原则 管 理 和运 用 基 金财 产 , 在规 范 基 金运 作 和 严格 控 制 投资 风 险 的前 提 下 , 努 力为 基
金 份 额 持 有 人谋 求 最 大利 益 。
4.3 公 平 交 易 专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况
本 报 告 期 内 ,公 司 已 实行 公 平 交易 制 度 ,并 建 立 公平 交 易 制度 体 系 ,已 建 立 投资 决 策 体 系 ,
加 强 交 易 执 行环 节 的 内部 控 制 ,并 通 过 工作 制 度 、流 程 和 技术 手 段 保证 公 平 交易 原 则 的 实 现。 同
时 , 公 司 已 通过 对 投 资交 易 行 为的 监 控 、分 析 评 估和 信 息 披露 来 加 强对 公 平 交易 过 程 和 结 果的 监
督。
长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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4.3.2 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明
本报告期内,除完全 按照有关指数的 构成比例进行 投资的组合外 ,其余各投资 组合未发生参
与 交 易 所 公 开竞 价 同 日反 向 交 易且 成 交 较少 的 单 边交 易 量 超过 该 证 券当 日 成 交量 的 5% 的 情 形 , 未
发 现 异 常 交 易行 为 。
4.4 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析
4.4.1 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 运 作 分 析
股 票 方 面 : 四季 度 初 期 , 市 场 整 体仍 延 续 上季 度 反 弹走 势 , 但 上涨 较 为 乏力 , 之 后 在 11 月中
下旬出现较大幅度调 整,前期获利 基本回吐,调 整持续至年底收 官。期间,市 场二八分化行情再
次凸显,以食品饮料 为首的大消费 行情几乎贯穿 整个季度,大盘 蓝筹股、质优 白马股等再次成为
市场追捧的热点,逆 势上涨势头十 分强劲;中小 市值股票表现则 相对弱势,持 续探底。四季度,
上证综指回调1.25% , 上 证 50 收涨7.04% , 中 证 500 回调5.34% , 中 证 1000 回调10.52% , 创 业 板
指 回调6.12% , 中小 板 指 回调0.09% 。
本基金遵循量化投资 ,使用多因子模 型综合考察全 市场股票估值 、成长、盈利 、流动性及技
术层面表现,严格遵 照择时选股模 型计算结果进 行投资,追求风 格分散、持仓 个股分散,力争为
投 资 者 谋 求 稳健 超 额 收益 。
债 券 方 面 : 今年 四 季 度 CPI 整 体走 势 平 稳 ,经 济 基 本面 也 保 持稳 定 , 但 10 月至 11 月债券交
易 盘 相 比 配 置 盘 情 绪 脆 弱 , 十 年 期 国 债 上 行 约 40BP , 而 同 期 十 年 期 政 策 性 金 融 债 上 行 幅 度 超 过
70BP ,后国 开 行 暂时 停 发 十年 期 国 开 债稳 定 了 部分 市 场 情绪 。 货 币 政 策 中性 偏紧 ,资 金成 本 在 12
月 下 旬 升 幅 较快 ,7 天、14 天 等 跨年 资 金 一度 突 破 年化 20% , 同业 存 单 收益 率也 处 于 全 年 高位 ,
同时叠加金融去杠杆 的严监管政策 ,银行和非银 金融机构流动性 紧张程度也处 于全年高位。本基
金债券部分以短久期 的同业存单和 利率债为主, 长久期利率债波 段操作为辅, 尽可能规避信用风
险 , 使 债 券 部分 获 得 相对 稳 定 的收 益 。
4.4.2 2018 年 一 季 度 市 场 展 望 和 投 资 策 略
股 票 方 面 : 从 拉动 经 济 增长 的 消 费 、 投 资 、 贸 易端 来 看 ,2018 年需 求 总 体呈 现缓 慢 回 落 趋 势,
经济增长仍有下行压 力但相对可控 ,世界经济复 苏进程延续为国 内稳健增长提 供了较好的外部环
境。供给侧 改 革 推 进至 今 效 果 明 显, 经 济 增 长 逐渐 由 “ 量 增 ” 向“ 质 增 ” 转 变, 经 济 结 构 持 续 优
化 ,未 来 有 望释 放 更 多 红利 ,但 新周 期 、新 动能 仍 需 等待 。流 动 性方 面 ,2017 年 十 年 期 国 债收 益
率较大幅上行成为了 国内流动性环 境趋紧的最大 表征,与此同时 ,外围加息牵 制以及国内监管趋
严 使 得 流 动 性收 紧 在 2018 年 大概 率 会 延 续。因此 ,我们 对 市 场持 谨 慎 乐观 的态 度 ,A 股 震 荡格 局长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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将 会 持 续 , 大级 别 行 情仍 需 等 待。
我们将利用涵盖宏观 、流动性、市场 结构、交易特 征等多个层面 的模型,来监 测市场可能存
在 的 运 行 规 律及 发 生 的变 动 , 从而 捕 捉 市场 中 有 效投 资 机 会。
债券方面:信用利差 的角度来看,目 前信用利差仍 处于历史低位 ,市场对企业 和地方融资平
台等债务风险意识或 有不足,明年 信用利差继续 上行是较大概率 ,同时叠加加 息预期,债券收益
率上行压力较大,因 此对于债券的 配置,明年一 季度依然以短久 期利率债和同 业存单,规避信用
风险和利率风险。综 合而言。下一 阶段我们将继 续保持审慎严谨 的态度,进一 步优化投资组合,
争 取 为 投 资 人提 供 安 全、 稳 健 的投 资 收 益。
4.5 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现
截至2017 年 12 月 31 日 , 本 基 金 份 额 净 值 为 0.990 元 , 份 额 累计 净 值 为 1.009 元 ; 本 基 金 本
期 净 值 增 长 率为-0.80% ; 同 期 业绩 比 较 基准 增 长 率 为 2.31% 。
4.6 报 告 期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 说 明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
序号 项目 金额(元) 占 基 金 总 资 产的 比 例 (% )
1 权益投资 102,312,781.55 40.96
其中:股票
102,312,781.55 40.96
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
133,944,523.96 53.63
其中:债券
133,944,523.96 53.63
资产支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金 融 衍 生 品 投资 - -
6 买 入 返 售 金 融资 产
9,975,134.96 3.99
其 中 : 买 断 式回 购 的 买入 返 售
金融资产
- -
7 银 行 存 款 和 结算 备 付 金合 计
1,835,283.87 0.73
8 其他资产
1,694,008.52 0.68
9 合计
249,761,732.86
100.00 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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注 : 本 基 金 本报 告 期 未通 过 港 股通 交 易 机制 投 资 港股 。
5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
5.2.1 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 境 内 股 票 投 资 组 合
代码 行业类别 公 允 价 值 ( 元)
占 基 金 资 产 净值 比 例
(%)
A 农 、 林 、 牧 、渔 业 - -
B 采 矿 业 - -
C 制造业 56,084,772.89 22.50
D
电 力 、热 力、燃 气 及水 生 产 和供 应
业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和零售业 - -
G 交 通 运 输 、 仓储 和 邮 政业 7,937,265.00 3.18
H 住宿和餐饮业 - -
I 信 息 传 输 、 软 件 和 信息 技 术 服务 业 - -
J 金融业 34,080,460.00 13.67
K
房地产业
4,140,639.66 1.66
L
租 赁 和 商 务 服务 业
- -
M 科 学 研 究 和 技术 服 务 业 69,644.00 0.03
N 水 利 、 环 境 和公 共 设 施管 理 业 - -
O 居 民 服 务 、 修理 和 其 他服 务 业 - -
P 教育 - -
Q 卫 生 和 社 会 工作
- -
R 文 化 、 体 育 和娱 乐 业
- -
S 综合 - -
合计 102,312,781.55 41.05
5.2.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 港 股 通 投 资 股 票 投 资 组 合
注 : 本 基 金 本报 告 期 未通 过 港 股通 交 易 机制 投 资 港股 。
5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细
序号 股票代码 股票名称 数量(股) 公 允 价 值 ( 元)
占 基 金 资 产 净值
比例(%)
1 000651 格力电器 222,406 9,719,142.20 3.90
2 601318 中国平安 136,400 9,545,272.00 3.83
3 600004 白云机场 539,950 7,937,265.00 3.18
4 601939 建设银行 972,600 7,469,568.00 3.00 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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5 600518 康美药业 327,500 7,322,900.00 2.94
6 601398 工商银行 1,174,100 7,279,420.00 2.92
7 600066 宇通客车 301,767 7,263,531.69 2.91
8 002271 东方雨虹 160,100 6,397,596.00 2.57
9 000333 美的集团 88,800 4,922,184.00 1.97
10 600887 伊利股份 152,300 4,902,537.00 1.97
5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合
序号 债券品种 公 允 价 值 ( 元) 占 基 金 资 产 净值 比 例 ( % )
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 14,468,100.00 5.80
其 中 : 政 策 性金 融 债 14,468,100.00 5.80
4 企业债券 24,486,423.96 9.82
5 企 业 短 期 融 资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 ( 可 交换 债 ) - -
8 同业存单 94,990,000.00 38.11
9 其他 - -
10 合计 133,944,523.96 53.74
5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 债 券 投 资 明 细
序号 债券代码 债券名称 数量(张) 公允价值(元)
占 基 金 资 产 净值 比
例(%)
1 111713115 17 浙商银行CD115 400,000 38,020,000.00 15.25
2 111771949 17 杭州银行CD261 400,000 37,964,000.00 15.23
3 111785356
17 广 州 农 村 商 业银
行 CD168
200,000 19,006,000.00 7.63
4 108601 国开1703 145,000 14,468,100.00 5.80
5 112313 16 铁汉01 60,000 5,931,000.00 2.38
5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明
细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 持 有 资产 支 持 证券 。
5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 贵金 属 。
长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 权 证 投 资 明 细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 权证 。
5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明
5.9.1 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 持 仓 和 损 益 明 细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 股指 期 货 。
5.9.2 本 基 金 投 资 股 指 期 货 的 投 资 政 策
注: 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 股指 期 货 。
5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明
5.10.1 本 期 国 债 期 货 投 资 政 策
注: 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 国债 期 货 。
5.10.2 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 持 仓 和 损 益 明 细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 国债 期 货 。
5.10.3 本 期 国 债 期 货 投 资 评 价
注: 本 基 金 本报 告 期 末未 投 资 国债 期 货 。
5.11 投 资 组 合 报 告 附 注
5.11.1 报 告 期 内 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 未 出 现 被 监 管 部 门 立 案 调 查 ,
或 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 、 处 罚 的 情 形 。
5.11.2 报 告 期 内 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中 , 不 存 在 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库
的 情 形 。
5.11.3 其 他 资 产 构 成
序号 名称 金额(元)
1 存出保证金 43,905.22
2 应 收 证 券 清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,650,004.50
5 应收申购款 98.80
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,694,008.52 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细
注 : 本 基 金 本报 告 期 末未 持 有 处于 转 股 期的 可 转 换债 券 。
5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明
注 : 本 基 金 本报 告 期 末前 十 名 股票 中 不 存在 流 通 受限 情 况 。
5.11.6 投 资 组 合 报 告 附 注 的 其 他 文 字 描 述 部 分
注: 由 于 四 舍五 入 的 原因 , 分 项之 和 与 合计 项 可 能存 在 尾 差。
§6 开放式基金份额变动
单位:份
报 告 期 期 初 基金 份 额 总额 89,687,890.71
报 告 期 期 间 基金 总 申 购份 额 241,205,565.83
减: 报 告 期 期间 基 金 总赎 回 份 额 79,222,190.52
报 告 期 期 间 基金 拆 分 变动 份 额 (份 额 减 少以"-" 填 列) -
报 告 期 期 末 基金 份 额 总额 251,671,266.02
§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况
注 : 本 报 告 期内 基 金 管理 人 未 运用 固 有 资金 投 资 本基 金 。
7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细
注 : 本 报 告 期内 基 金 管理 人 未 运用 固 有 资金 投 资 本基 金 。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报 告 期 内 单 一 投 资 者 持 有 基 金 份 额 比 例 达 到 或 超 过 20% 的 情 况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金 份额变化情况 报告期末持有基金 情况
序
号
持有
基金
份额
比例
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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达到
或者
超过
20%
的时
间区
间
机
构
1
2017
年 10
月 1
日至
2017
年 11
月 20
日
49,018,627.45 0.00 49,018,627.45 0.00 0.00%
2
2017
年 11
月 21
日至
2017
年 12
月 31
日
0.00 120,602,010.05 0.00 120,602,010.05 47.92%
3
2017
年 11
月 21
日至
2017
年 12
月 31
日
0.00 120,602,010.05 0.00 120,602,010.05 47.92%
4
2017
年 11
月 2
日至
2017
年 11
月 20
日
15,001,700.00 0.00 15,001,700.00 0.00 0.00%
个
人
- - - - - - -
产品特有风险 长 信 利泰 混合 2017 年第 4 季度报告
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1 、基金净值大幅波动的风 险
单一持有基金比例 过高的投资者 连续大量赎回, 可能会影响 基金投资的持 续性和稳定性, 增加 变
现成本。同时,按 照净值计算尾 差处理规则可 能引起基金 份额净值异常 上 涨或下跌。
2 、赎回申请延期办理的风 险
单一持有基金比例 过高的投资者 大额赎回后可 能触发本基 金巨额赎回条 件, 导致同期中小投资 者
小额赎回面临部分 延期办理的情 况。
3 、基金投资策略难以实现 的风险
单一持有基金比例 过高的投资者 大额赎回后, 可 能引起基金 资产总净值显 著降低, 从而使基金 在
投资时受到限制, 导致基金投资 策略难以实现 。
8.2 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
注: 本 基 金 本报 告 期 未发 生 影 响投 资 者 决策 的 其 他重 要 信 息。
§9 备查文件目录
9.1 备 查 文 件 目 录
1 、 中 国 证 监会 批 准 设立 基 金 的文 件 ;
2 、 《 长 信 利泰 灵 活 配置 混 合 型证 券 投 资 基金 基 金 合同 》 ;
3 、 《 长 信 利泰 灵 活 配置 混 合 型证 券 投 资 基金 招 募 说明 书 》 ;
4 、 《 长 信 利泰 灵 活 配置 混 合 型证 券 投 资 基金 托 管 协议 》 ;
5 、 报 告 期 内在 指 定 报刊 上 披 露的 各 种 公 告的 原 稿 ;
6 、 长 信 基 金管 理 有 限责 任 公 司营 业 执 照 、公 司 章 程及 相 关 资格 批 复 文件 。
9.2 存 放 地 点
基 金 管 理 人 的办 公 场 所。
9.3 查 阅 方 式
长 信 基 金 管 理有 限 责 任公 司 网 站:http://www.cxfund.com.cn 。
长 信 基 金 管 理 有 限 责 任 公 司
2018 年 1 月 20 日