新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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新 华 双 利 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年第 4 季度报告
2017 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 新 华 基 金 管 理 股 份 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司
报 告 送 出 日 期 ： 二 〇 一 八 年 一 月 二 十 日新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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§ 1
重要提示
基 金 管 理 人 的董 事 会 及董 事 保 证本 报 告 所载 资 料 不存 在 虚 假记 载 、 误导 性 陈 述或 重 大 遗 漏 ，
并 对 其 内 容 的真 实 性 、准 确 性 和完 整 性 承担 个 别 及连 带 责 任。
基 金 托 管 人 中国 建 设 银行 股 份 有限 公 司 根据 本 基 金合 同 规 定， 于 2018 年 1 月 19 日复核了本
报 告 中 的 财 务指 标 、 净值 表 现 和投 资 组 合报 告 等 内容 ， 保 证复 核 内 容不 存 在 虚假 记 载 、 误 导性 陈
述 或 者 重 大 遗漏 。
基 金 管 理 人 承诺 以 诚 实信 用 、 勤勉 尽 责 的 原则 管 理 和运 用 基 金资 产 ， 但不 保 证 基金 一 定 盈 利。
基 金 的 过 往 业绩 并 不 代表 其 未 来表 现 。 投资 有 风 险， 投 资 者在 作 出 投 资 决 策 前应 仔 细 阅 读 本
基 金 的 招 募 说明 书 。
本 报 告 中 财 务资 料 未 经审 计 。
本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§ 2
基金产品概况
基金简称 新华双利债券
基金主代码 002765
基金运作方式 契约型开放式
基 金 合 同 生 效日 2016 年 7 月 13 日
报 告 期 末 基 金份 额 总 额 63,370,391.15 份
投资目标
在 严 格 控 制 投资 风 险 并保 持 较 高资 产 流 动性 的 前 提下 ，通
过 配 置 债 券 等固 定 收 益类 金 融 工具 ，追 求 基 金资 产 的 长期
稳定增值，通过适量投资权益类资产力争获取增强型回
报。
投资策略
本 基 金 的 投 资策 略 主 要包 括 ：大 类 资 产配 置 策 略、 固 定收
益 类 资 产 投 资策 略 以 及权 益 类 资产 投 资 策略 。 首先 ， 本基
金管理人将采用战略性与战术性相结合的大类资产配置
策 略 ，在 基 金 合同 规 定 的 投资 比 例 范围 内 确 定各 大 类 资产
的 配 置 比 例 。在 此 基 础之 上 ， 一方 面 综 合运 用 久 期策 略 、新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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收益率曲线策略以及信用策略进行固定收益类资产投资
组 合 的 构 建； 另 一 方面 采 用 自下 而 上 的个 股 精 选策 略 ，精
选 具 有 持 续 成长 性 且 估值 相 对 合理 ，同 时 股 价具 有 趋 势向
上 的 股 票 构 建权 益 类 资产 投 资 组合 ，以 提 高 基金 的 整 体收
益水平。
业绩比较基准
本 基 金 的 业 绩比 较 基 准为 ：中 债 企 业债 总 全 价 指 数 收 益率
× 60%+中债国债总全价指数收 益率× 30%+沪深 300 指数收
益率× 10% 。
风险收益特征
本 基 金 为 债 券型 基 金 ，预 期收 益 和 风险 水 平 低于 混 合 型基
金 、 股 票 型 基金 ， 高 于货 币 市 场基 金 。
基金管理人 新 华 基 金 管 理股 份 有 限公 司
基金托管人 中 国 建 设 银 行股 份 有 限公 司
下属分级 基 金的 基 金 简称 新华双利债券 A 新华双利债券 C
下属 分 级 基 金的 交 易 代码 002765 002766
报告期末下属 分 级 基 金 的 份
额总额
46,200,609.50 份 17,169,781.65 份
§ 3
主要财务指标和基 金净值表现
3.1 主要财务指标
单 位 ： 人 民 币元
主要财务指标
报告期
(2017 年 10 月 1 日-2017 年 12 月 31 日)
新华双利债券 A 新华双利债券 C
1.本期已实现收益 570,925.97 194,728.48
2.本期利润 -99,928.77 -58,819.93
3.加权平均基金份额本期利 润 -0.0020 -0.0031
4.期末基金资产净值 49,303,836.46 18,213,400.98
5.期末基金份额净值 1.067 1.061 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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注： 1 、 本 期 已 实 现 收 益指 基 金 本期 利 息 收入 、 投 资 收益 、 其 他收 入 （ 不含 公 允 价值 变 动 收 益 ）
扣 除 相 关 费 用后 的 余 额， 本 期 利润 为 本 期已 实 现 收益 加 上 本期 公 允 价值 变 动 收益 ； 2 、以上所述
基 金 业 绩 指 标不 包 括 持有 人 认 购或 交 易 基金 的 各 项费 用 （ 例 如 基 金申 购 费 赎回费 等 ） ， 计 入 费 用后
实 际 收 益 水 平要 低 于 所列 数 字 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本 报 告 期 基 金 份额 净 值 增 长 率 及 其与 同 期 业 绩 比 较 基准 收 益 率 的 比 较
1 、 新华双利债券 A ：
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差 ②
业绩比较基
准收益率 ③
业绩比较基
准收益率标
准差 ④
① － ③ ② － ④
过去三个月 -0.19% 0.16% -0.72% 0.10% 0.53% 0.06%
2 、 新华双利债券 C ：
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差 ②
业绩比较基
准收益率 ③
业绩比较基
准收益率标
准差 ④
① － ③ ② － ④
过去三个月 -0.28% 0.15% -0.72% 0.10% 0.44% 0.05%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比
较
新 华 双 利 债 券型 证 券 投资 基 金
累 计 净 值 增 长率 与 业 绩比 较 基 准收 益 率 的历 史 走 势对 比 图
(2016 年 7 月 13 日 至 2017 年 12 月 31 日)
1 ． 新华双利债券 A ： 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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注 ： 本 报 告 期末 本 基 金各 项 资 产配 置 比 例符 合 本 基金 合 同 的有 关 约 定。
2 ． 新华双利债券 C ：
注 ： 本 报 告 期末 本 基 金各 项 资 产配 置 比 例符 合 本 基金 合 同 的有 关 约 定。
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§ 4
管理人报告
4.1 基金经理（或基金经理小组 ）简介
姓名 职务
任 本 基 金 的 基金 经 理 期
限
证券从业
年限
说明
任职日期 离任日期
于泽雨
本基金
基金经
理，新
华基金
管理股
份有限
公司投
资总监
助理、
新华纯
债添利
债券型
发起式
证券投
资基金
基金经
理、新
华安享
惠金定
期开放
债券型
证券投
资基金
基金经
理、新
华信用
增怡债
券型证
券投资
基金基
金经
理、新
华惠鑫
债券型
证券投
资基金
2016-07-14 - 9
经济学博士，9 年 证 券 从 业经 验 。
历任华安财产保险公司债券研究
员 、 合 众 人 寿 保险 公 司 债券 投 资 经
理 ， 于 2012 年 10 月加入新华基金
管 理 股 份 有 限公 司 。 现 任新 华 基 金
管 理 股 份 有 限公 司 投 资总 监 助 理 、
新华纯债添利债券型发起式证券
投 资 基 金 基 金经 理 、 新 华安 享 惠 金
定期开放债券型证券投资基金基
金 经 理 、 新 华 信用 增 怡 债券 型 证 券
投 资 基 金 基 金经 理 、 新 华惠 鑫 债 券
型证券投资基金(LOF)基金经理、
新华增强债券型证券投资基金基
金 经 理 、 新 华 双利 债 券 型证 券 投 资
基 金 基 金 经 理 、 新 华 恒 稳添 利 债 券
型 证 券 投 资 基金 基 金 经理 。 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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(LOF)
基金经
理、新
华增强
债券型
证券投
资基金
基金经
理、新
华恒稳
添利债
券型证
券投资
基金基
金经
理。
马英
本基金
基金经
理，新
华安享
惠金定
期开放
债券型
证券投
资基金
基金经
理、新
华丰盈
回报债
券型证
券投资
基金基
金经
理。
2016-07-20 - 9
金融学硕士，9 年 证 券 从 业经 验 。
历任第一创业证券有限责任公司
固定 收 益 部 业务 董 事 、 第一 创 业 摩
根大通证券有限责任公司投资银
行 部 副 总 经 理。2012 年 11 月加入
新 华 基 金 管 理股 份 有 限公 司 ， 历 任
固 定 收 益 部 债券 研 究 员 、 新 华 壹 诺
宝 货 币 市 场 基金 基 金 经理 助 理 。 现
任新华安享惠金定期开放债券型
证 券 投 资 基 金基 金 经 理 、 新 华 丰 盈
回报债券型证券投资基金基金经
理 、 新 华 双 利 债券 型 证 券投 资 基 金
基金经理。
4.2管理人对报告期内本基金运作 遵规守信情况的说 明
本 报 告 期 ， 新华 基 金 管理 股 份 有限 公 司 作为 新 华 双利 债 券 型证 券 投 资基 金 的 管理 人 按 照 《 中
华 人 民 共 和 国证 券 投 资基 金 法 》 、 《 新 华 双利 债 券 型证 券 投 资基 金 基 金合 同 》 以及 其 它 有 关 法律 法
规 的 规 定 ， 本着 诚 实 信用 、 勤 勉尽 责 的 原则 管 理 和运 用 基 金资 产 ， 在严 格 控 制风 险 的 基 础 上为 持
有 人 谋 求 最 大利 益 。 运作 整 体 合法 合 规 ，无 损 害 基金 持 有 人利 益 的 行为 。 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根 据 中 国 证 监会 颁 布 的 《 证 券投 资 基 金 管理 公 司 公平 交 易 制度 指 导 意见 》 （2011 年 修 订 ） ， 公
司 制 定 了 《 新华 基 金 管理 股 份 有限 公 司 公平 交 易 管理 制 度 》 。 制 度 的 范围 包 括 境内 上 市 股 票 、 债 券
的 一 级 市 场 申购 、 二 级市 场 交 易等 所 有 投资 管 理 活动 ， 同 时包 括 授 权、 研 究 分析 、 投 资 决 策、 交
易 执 行 等 投 资管 理 活 动相 关 的 各个 环 节 。
场 内 交 易 ， 投资 指 令 统一 由 交 易部 下 达 ，并 且 启 动交 易 系 统公 平 交 易模 块 。 根据 公 司 制 度 ，
严 格 禁 止 不 同投 资 组 合之 间 互 为对 手 方 的交 易 ， 严格 控 制 不同 投 资 组合 之 间 的同 日 反 向 交 易。
场 外 交 易 中 ，对 于 部 分债 券 一 级市 场 申 购、 非 公 开发 行 股 票申 购 等 交易 ， 交 易部 根 据 各 投 资
组 合 经 理 申 报的 满 足 价格 条 件 的数 量 进 行比 例 分 配。 如 有 异议 ， 由 交易 部 报 投资 总 监 、 督 察长 、
金 融 工 程 部 和监 察 稽 核部 ， 再 次进 行 审 核并 确 定 最终 分 配 结果 。 如 果督 察 长 认为 有 必 要 ， 可以 召
开 风 险 管 理 委员 会 会 议， 对 公 平交 易 的 结果 进 行 评估 和 审 议。 对 于 银行 间 市 场交 易 、 固 定 收益 平
台 、 交 易 所 大宗 交 易 ，投 资 组 合经 理 以 该投 资 组 合的 名 义 向交 易 部 下达 投 资 指令 ， 交 易 部 向银 行
间市场或交易对手询 价、成交确认 ，并根据 “ 时间优先、价格优先 ” 的 原 则保 证各 投 资 组 合 获 得 公
平的交易机会
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本 报 告 期 ， 公司 对 不 同组 合 不 同时 间 段 的同 向 交 易价 差 进 行了 溢 价 率样 本 的 采集 ， 通 过 平 均
溢价率、 买入/ 卖 出 溢 价率 以 及 利益 输 送 金额 等 多 个层 面 来 判断 不 同 投资 组 合 之间 在 某 一 时 间段 是
否 存 在 违 反 公平 交 易 原则 的 异 常情 况 ， 未发 现 重 大异 常 情 况， 且 不 存在 报 告 期内 所 有 投 资 组合 参
与 的 交 易 所 公开 竞 价 同日 反 向 交易 成 交 较少 的 单 边成 交 量 超过 该 证 券当 日 成 交量 的 5% 的情况。
4.4 报告期内基金的投资策略和 业绩表现说明
4.4.1 报告期内基金投资策略 和运作分 析
2017 年 四 季 度 ， 数 据 显示 经 济 基本 面 韧 性仍 强， 提 振 市场 对 宏 观经 济 向 好的 预期 。 十 九大 后
金 融 监 管 拉 开序 幕 ， 资管 新 规 出台 ， 货 币政 策 仍 是中 性 偏 紧， 债 券 市场 再 度 走弱 。 长 端 利 率债 大
幅上行 ，10 年 期 国 债 收 益 率上 行 27BP ，10 年期国开债收益率上 行 64BP 。 资 金 价 格 中 枢 上行 ，
R007 一直处于相对高位， 年末出现 跳升。 信 用债收益 率也出现 大幅上行 ， 信用 利差有所走阔 。 股
票 市 场 行 情 继续 分 化 ，上 证 50 表现优于中小创。
本 基 金 配 置 ：债 券 方 面， 持 仓 为中 短 久 期的 信 用 债； 股 票 方面 ， 主 要持 有 低 估值 、 经 营 稳 健
的 蓝 筹 股 。 净值 稳 步 增长 。 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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4.4.2 报告期内基金的业绩表 现
截至 2017 年 12 月 31 日 ， 本 基 金 A 类份额净值为 1.067 元 ， 本 报 告 期 份 额 净 值增长 率 为-0.19% ，
同 期 比 较 基 准的 增 长 率为-0.72%；本基金 C 类份额净值为 1.061 元，本报告期份额净值增长 率为
-0.28%，同期比较基准的增 长率为-0.72% 。
4.5管理人对宏观经济、证券市场 及行业走势的简要 展望
展 望 一 季 度 ，经 济 短 期内 韧 性 较强 ， 通 胀温 和 抬 升， 监 管 政策 细 则 不断 落 地 ，外 围 主 要 经 济
体 经 济 向 好 ，流 动 性 收紧 ， 长 端利 率 有 压力 ； 同 时在 去 杠 杆、 金 融 监管 、 脱 虚向 实 的 背 景 下， 货
币 政 策 预 计 将保 持 中 性操 作 。 短期 债 市 趋势 性 机 会或 尚 难 显现 。 股 票市 场 ， 或仍 是 存 量 博 弈的 结
构 性 行 情 ， 业绩 稳 定 、估 值 与 盈利 相 匹 配的 绩 优 股仍 有 优 势。
债 券 投 资 方 面， 本 基 金短 期 仍 将配 置 于 短久 期 的 信用 品 种 ，获 得 稳 定的 票 息 收入 ， 等 待 长 端
机 会 ； 随 着 转债 一 级 市场 的 供 给放 量 ， 参与 机 构 增多 ， 流 动性 改 善 ，未 来 可 选品 种 增 加 ， 继续 关
注 ， 适 时 配 置为 组 合 提供 弹 性 收入 。 股 票投 资 方 面， 仍 将 在低 估 值 板块 寻 找 估值 与 业 绩 匹 配、 经
营 稳 健 的 绩 优股 ； 适 时参 与 一 些估 值 已 具备 吸 引 力、 业 绩 改善 明 显 、国 家 政 策支 持 扶 植 、 行业 发
展 空 间 大 的 龙头 公 司 机会 。
4.6 报告期内基金持有人 数或基金资产净值 预警说明
本 报 告 期 本 基金 未 出 现连 续 二 十个 工 作 日基 金 份 额持 有 人 数量 不 满 二百 人 或 者基 金 资 产 净 值
低 于 五 千 万 元的 情 况 。
§ 5
投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额( 元)
占 基 金 总 资 产的
比例(%)
1 权益投资 12,513,790.09 18.20
其中：股票 12,513,790.09 18.20
2 固定收益投资 54,220,592.30 78.87
其中：债券 54,220,592.30 78.87 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金 融 衍 生 品 投资 - -
5 买 入 返 售 金 融资 产 - -
其 中 ： 买 断 式 回购 的 买 入返 售 金 融
资产
- -
6 银 行 存 款 和 结算 备 付 金合 计 616,531.10 0.90
7 其他各项资产 1,398,145.11 2.03
8 合计 68,749,058.60 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票 投资组合
5.2.1 报告期末按行业分类的境 内股票投资组合
代码 行业类别 公 允 价 值 （ 元）
占 基 金 资 产 净值
比例（％）
A 农 、 林 、 牧 、渔 业
- -
B 采矿业
1,927,502.72
2.85
C 制造业
3,151,011.92 4.67
D 电 力 、 热 力 、燃 气 及 水生 产 和 供应 业
- -
E 建筑业
- -
F 批发和零售业
- -
G 交 通 运 输 、 仓储 和 邮 政业
2,697,149.58 3.99
H 住宿和餐饮业
- -
I 信 息 传 输 、 软件 和 信 息技 术 服 务业
- -
J 金融业
4,738,125.87 7.02
K 房地产业
- -
L 租 赁 和 商 务 服务 业
- -
M 科 学 研 究 和 技术 服 务 业
- -
N 水 利 、 环 境 和公 共 设 施管 理 业
- -
O 居 民 服 务 、 修理 和 其 他服 务 业
- -
P 教育
- - 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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Q 卫 生 和 社 会 工作
- -
R 文 化 、 体 育 和娱 乐 业
- -
S 综合
- -
合计
12,513,790.09 18.53
5.3 报告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小 排序的前十名股票 投资明细
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例( ％)
1 000001 平安银行 147,927 1,967,429.10 2.91
2 601988 中国银行 493,241 1,958,166.77 2.90
3 601898 中煤能源 336,976 1,927,502.72 2.85
4 600308 华泰股份 273,000 1,714,440.00 2.54
5 600166 福田汽车 478,723 1,345,211.63 1.99
6 601006 大秦铁路 147,280 1,335,829.60 1.98
7 600221 海航控股 235,736 751,997.84 1.11
8 600717 天津港 58,086 609,322.14 0.90
9 600030 中信证券 22,900 414,490.00 0.61
10 601998 中信银行 64,200 398,040.00 0.59
5.4 报告期末按债券品种分类的 债券投资组合
序号 债券品种 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例( ％)
1 国家债券 4,955,900.00 7.34
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其 中 ： 政 策 性金 融 债 - -
4 企业债券 10,447,800.00 15.47
5 企业短期融资 券 32,587,400.00 48.27
6 中期票据 5,078,500.00 7.52
7 可转债 （ 可 交换 债 ） 1,150,992.30 1.70
8 同业存单 - -
9 其他 - - 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
12
10 合计 54,220,592.30 80.31
5.5 报告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小 排 序 的 前 五 名 债 券投 资 明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值( 元)
占基金资产净
值比 例 （％）
1 011751029
17 宁沪高
SCP001
55,000 5,531,900.00 8.19
2 122836 PR 盘锦投 90,000 5,409,900.00 8.01
3 101453008
14 鲁能源
MTN001
50,000 5,078,500.00 7.52
4 1280046 12 来宾债 70,000 5,037,900.00 7.46
5 011754072
17 邵阳城建
SCP001
50,000 5,032,500.00 7.45
5.6 报告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小 排 序 的 前 十 名 资 产支 持 证 券投 资 明 细
本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 资 产 支持 证 券 。
5.7 报告期末按公允价值占基金 资产净值比例大小 排序的前五名贵金 属投资明 细
本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 贵 金 属。
5.8报告期末按公允价值占基金资 产净值比例大小排 序 的 前 五 名 权 证 投资 明 细
本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 权 证 。
5.9 报告期末本基金投资的股指 期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持 仓和损益明细
本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 股 指 期货 。
5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策
本 基 金 合 同 尚无 股 指 期货 投 资 政策 。
5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易 情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政策
根 据 本 基 金 基金 合 同 ，本 基 金 不能 投 资 于国 债 期 货。
5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货 持仓和损益明细
本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 国 债 期货 。 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
13
5.11投资组合报告附注
5.11.1 本报告期末本基金投 资的其它 前十名证 券没有被 监管部门立 案调查, 或 在报 告 编 制 日 前一 年
内 受 到 公 开 谴责 、 处 罚的 情 形 。
5.11.2 本报告期，本基金投资的前十 名股票没 有超出基 金合同规 定的备选 股票 库。
5.11.3其他资产构成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 949.70
2 应 收 证 券 清 算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 1,396,895.41
5 应收申购款 300.00
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 1,398,145.11
5.11.4报告期末持有的处于转股期的可 转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
1 128013 洪涛转债 161,612.50 0.24
2 113011 光大转债 961,247.70 1.42
5.11.5报告期末前十名股票中存在流通 受限情况的说明
本 基 金 本 报 告期 末 前 十名 股 票 不存 在 流 通受 限 的 情况 。
§ 6
开放式基金份额变 动
单位：份
项目 新华双利债券A 新华双利债券C
本 报 告 期 期 初基 金 份 额总 额 50,913,194.08 21,781,820.98 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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报告期 基 金 总申 购 份 额 801,423.81 720,167.43
减：报告期 基金 总 赎 回份 额 5,514,008.39 5,332,206.76
报告期 基 金 拆分 变 动 份额 - -
本 报 告 期 期 末基 金 份 额总 额 46,200,609.50 17,169,781.65
§ 7 影响投资者决策的其 他重要信息
7.1 报告期内单一投资者持有 基金份额比例达到 或超过20%的情况
投资者
类别
报 告 期 内 持 有基 金 份 额变 化 情 况 报 告 期 末 持 有基 金 情 况
序号
持 有 基 金 份 额比
例 达 到 或 者 超过
20% 的 时 间 区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比
机构 1
20171010-201712
31
38,909
,533.0
7
0.00 0.00
38,909,533.
07
61.40%
产品特有风险
1 、 赎 回 申 请延 期 办 理的 风 险
机 构 投 资 者 大额 赎 回 时易 构 成 本基 金 发 生巨 额 赎 回， 中 小投 资 者 可能 面 临 小额赎 回 ， 中小 投 资 者可
能 面 临 小 额 赎回 申 请 也需 要 与 机构 投 资 者按 同 比 例部 分 延 期办 理 的 风险 ；
2 、 基 金 净 值大 幅 波 动的 风 险
机 构 投 资 者 大额 赎 回 时， 基 金 管理 人 进 行基 金 财 产变 现 可 能会 对 基 金资 产 净 值造 成 较 大 波 动；
3 、 提 前 终 止基 金 合 同的 风 险
机 构 投 资 者 赎回 后， 可 能 出现 基 金 资产 净 值 低于5000 万 元的 情 形， 若 连续 六 十个 工 作 日 出 现基 金 资
产净值低于5000 万 元 情形 的 ， 基金 管 理 人可 能 提 前终 止 基 金合 同 ， 基金 财 产 将进 行 清 算 ；
4 、 基 金 规 模过 小 导 致的 风 险
机 构 投 资 者 赎回 后 ， 可 能导 致 基 金 规模 过 小 。 基金 可 能 会面 临 投 资银 行 间 债 券、 交 易 所 债 券 时交 易
困难的情形。
7.2 影响投资者决策的其他重 要信息
本 基 金 本 报 告期 未 有 影响 投 资 者决 策 的 其他 重 要 信息 。
§ 8 备查文件目录
8.1备查文件目录
（ 一 ） 中 国 证监 会 批 准新 华 双 利债 券 型 证券 投 资 基金 募 集 的文 件
（ 二 ） 关 于 申请 募 集 新华 双 利 债券 型 证 券投 资 基 金之 法 律 意见 书
（ 三 ） 《 新 华双 利 债 券型 证 券 投资 基 金 托 管协 议 》
（ 四 ） 《 新 华双 利 债 券型 证 券 投资 基 金 基 金合 同 》 新 华 双利 债券 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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（ 五 ） 《 新 华基 金 管 理股 份 有 限公 司 开 放 式基 金 业 务规 则 》
（ 六 ） 更 新 的《 新 华 双利 债 券 型证 券 投 资基 金 招 募说 明 书 》
（七） 基 金 管 理 人 业务 资 格 批件 、 营 业 执照 和 公 司章 程
（八） 基 金 托 管 人 业务 资 格 批件 及 营 业 执照
8.2存放地点
基 金 管 理 人 、基 金 托 管人 住 所 。
8.3查阅方式
投 资 者 可 在 营业 时 间 内免 费 查 阅， 也 可 按 工本 费 购 买复 印 件 ， 或 通 过 本基 金 管 理人 网 站 查 阅。
新华基金管理股份有限公 司
二〇一八年一月二十日
