对话 研究 要闻 研报 私募
滚动 公告 动态 专题 创投
 
净值 评级 申赎 重仓股 新发基金
排行 费率 分红 关注度 私募排行
 
微博 论坛
APP 基金吧
 
开户 超市 优选基金 定投频道 活期盈
登陆 热销 新发基金 帮助中心 定期盈
国泰智能汽车股票(001790)

国泰智能汽车股票:2017年第四季度报告

国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 
1 
 
 
 
 
 
国 泰 智 能 汽 车 股 票 型 证 券 投 资 基 金 
2017 年第4 季度报告 
2017 年 12 月 31 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基 金 管 理 人 : 国 泰 基 金 管 理 有 限 公 司 
基 金 托 管 人 : 中 国 农 业 银 行 股 份 有 限 公 司 
报 告 送 出 日 期 : 二 〇 一 八 年 一 月 二 十 日国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 
 2 
§1


重要提示 基 金 管 理 人 的董 事 会 及董 事 保 证本 报 告 所载 资 料 不存 在 虚 假记 载、 误 导 性 陈述或 重 大 遗 漏 , 并 对 其 内容 的 真 实性 、 准 确性 和 完 整性 承 担 个别 及 连 带责 任 。


基 金 托 管 人 中国 农 业 银行 股 份 有限 公 司 根据 本 基 金合 同 约 定, 于 2018 年 1 月 18 日复核 了 本 报 告 中 的财 务 指 标、 净 值 表现 和 投 资组 合 报 告等 内 容 ,保 证 复 核内 容 不 存在 虚 假 记 载、 误 导 性 陈 述 或者 重 大 遗漏 。


基 金 管 理 人 承诺 以 诚 实信 用 、 勤 勉 尽 责的 原 则 管理 和 运 用基 金 资 产, 但 不 保证基 金 一 定 盈利。


基 金 的 过 往 业绩 并 不 代表 其 未 来表 现 。 投 资 有 风险 , 投资 者 在 作出 投 资 决 策前应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招募 说 明 书。


本 报 告 中 财 务资 料 未 经审 计 。 本报告期自2017 年 10 月 1 日起至12 月 31 日止。 §2


基金产品概况 基金简称 国泰智能汽车 基金主代码 001790 交易代码 001790 基金运作方式 契约型开放式 基 金 合 同 生 效日 2017 年 8 月 1 日 报 告 期 末 基 金份 额 总 额 930,597,812.07 份 投资目标 本 基 金 主 要 投资 于 智 能汽 车 主 题股 票 ,在 严 格控 制 风 险的 前 提 下 , 追 求超 越 业 绩比 较 基 准的 投 资 回报 。 投资策略 本 基 金 在 投 资运 作 中, 淡 化 大类 资 产 配置 , 侧重 在 智 能汽 车 主 题 下 精 选个 股 , 以期 实 现 基金 资 产 的稳 健 增 值。 1 、 股 票 投 资策 略 随 着 技 术 的 快速 发 展 ,传 统 汽 车正 在 加 速驶 入 智 能时 代 。 从 需 求 方 面 来看 , 人们 对 安 全、 舒 适、 环 保 、智 能 的 追求国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 3 促 使 传 统 汽 车向 智 能 汽车 转 型 升级 ; 从供 给 方 面来 看 ,实 现 装 备 制 造 的智 能 化 将使 生 产 效率 、产 品 技 术水 平 和 质量 得 到 显 著 提 高 , 能 源 、 资 源消 耗 和 污染 物 的 排放 明 显 降低 , 传 统 繁 重 的 人力 成 本 也将 极 大 降低 。 有理 由 相 信, 在 未来 相 对 较 长 的 一段 时 间 里, 智 能 汽车 将 得 到长 足 发 展。 (1 ) 智 能 汽车 主 题 的界 定 本 基 金 所 指 的智 能 汽 车 是 指 具 有感 知 、 沟通 、 关 怀功 能 , 最 终 可 实 现 无人 驾 驶 的汽 车 及 其相 关 的 制造 、服 务 以 及基 于 智 能 汽 车 所构 建 的 智能 生 态 环境 的 总 称 ,它代 表 汽 车电 子 、 新 能 源汽 车 、车 联 网 、无 人 驾 驶以 及 与 智能 汽 车 相关 服 务 等 未 来 行业 或 领 域的 长 期 发展 方 向 。智 能汽 车 主 题将 随 着 科 技 进 步而 不 断 更新 ,基 金 管 理人 将 持 续跟 踪 科 技进 步 及 商 业 模 式发 展 ,对 智 能汽 车 主 题所 涉 及 领域 进 行 更新 调整。 本基金界定的智能汽车主题股票应至少符合以下标准之 一:1 ) 上 市 公 司 目 前 主 营 业 务 隶 属 于 上 述 智 能 汽 车 主 题 涵 盖 范 围 的 ;2 ) 上 市 公 司 目 前 非 主 营 业 务 隶 属 于 上 述 智 能 汽 车 主 题 涵盖 范 围 ,但 该部 分 业 务有 可 能 转型 为 主 营业 务 并 成 为 公 司 主 要 利 润 来 源 的 ;3 ) 上 市 公 司 未 来 转 型 方 向 或 重 点 发 展业 务 隶 属于 上 述 智能 汽 车 主题 涵 盖 范围 的 。 (2 ) 个 股 投资 策 略 本 基 金 根 据 上市 公 司 获利 能 力、 成 长 能力 、 估值 水 平 等指 标 精 选 个 股。 运 用 定性 和 定 量相 结 合 的方 法 ,综 合 分 析其 投 资 价 值 和 成长 能 力 , 确定 投 资 标的 股 票 , 构建 投 资 组合 。 2 、 固 定 收 益类 投 资 工具 投 资 策略 本 基 金 密 切 关注 国 内 外宏 观 经 济走 势 与 我国 财 政 、货 币政 策 动 向 , 预测 未 来 利率 变 动 走势 , 自上 而 下 地确 定 投 资组 合 久 期 ,并 结 合信 用 分 析 等自 下 而 上的 个 券 选择 方 法 构建 债 券 投 资 组 合 , 配 置 能 够 提供 稳 定 收益 的 债 券和 货 币 市场国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 4 工 具 组 合 , 保证 基 金 资产 流 动 性。 3 、 股 指 期 货投 资 策 略 本 基 金 投 资 股指 期 货 将主 要 选 择流 动 性 好 、交易 活 跃 的股 指 期 货 合 约。 本 基 金力 争 利 用股 指 期 货的 杠 杆 作用 , 降低 股 票 仓 位 频 繁调 整 的 交易 成 本 ,并 利用 股 指 期货 的 对 冲作 用 , 降 低 股 票组 合 的 系统 性 风 险。 4 、 股 票 期 权投 资 策 略 本 基 金 将 按 照风 险 管 理的 原 则 ,以 套 期 保值 为 主 要目 的 , 参与股票期权的投资。本基金将在有效控制风险的前提 下 , 选 择 流动 性 好、 交 易 活跃 的 期 权合 约 进 行 投资 。 本基 金 将 基 于 对 证券 市 场 的预 判 , 并结 合 股 指期 权 定 价模 型 , 选 择 估 值 合 理的 期 权 合约 。 5 、 中 小 企 业私 募 债 投资 策 略 本 基 金 在 严 格控 制 风 险的 前 提 下 ,综合 考 虑 中小 企 业 私募 债 的 安 全 性、 收 益 性和 流 动 性等 特 征, 选 择 具有 相 对 优势 的 品 种 , 在严 格 遵 守法 律 法 规和 《 基 金合 同 》基 础 上 ,谨 慎 进 行 中 小 企业 私 募 债券 的 投 资。 6 、 资 产 支 持证 券 投 资策 略 本 基 金 将 重 点对 市 场 利率 、 发行 条 款、 支 持 资产 的 构 成及 质 量 、 提 前偿 还 率、 风 险 补偿 收 益 和市 场 流 动性 等 影 响资 产支持 证 券 价值 的 因 素进 行 分 析 ,并辅 助 采 用蒙 特 卡 洛方 法 等 数 量 化 定价 模 型 ,评 估资 产 支 持证 券 的 相对 投 资 价值 并 做 出 相 应 的投 资 决 策。 7 、 权 证 投 资策 略 权 证 为 本 基 金辅 助 性 投资 工 具 ,其 投资 原 则 为有 利 于 基金 资 产 增 值 。 本基 金 在 权证 投 资 方面 将 以 价值 分 析 为基 础 , 在 采 用 数 量 化模 型 分 析其 合 理 定价 的 基 础上 ,立 足 于 无风 险 套 利 , 尽 力 减少 组 合 净值 波 动 率 , 力 求 稳 健的 超 额 收益 。 业绩比较基准 中证新能源汽车指数收益率 × 8 0 % + 中 证 综 合 债 指 数 收 益国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 5 率 × 2 0 % 风险收益特征 本 基 金 为 股 票型 基 金 ,属 于证 券 投 资基 金 中 预期 风 险 和预 期 收 益 较 高 的品 种 ,其 预 期风 险 和 预期 收 益 高于 混 合 型基 金 、 债 券 型 基金 和 货 币市 场 基 金。 基金管理人 国 泰 基 金 管 理有 限 公 司 基金托管人 中 国 农 业 银 行股 份 有 限公 司 §3


主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主要财务指标 单 位 : 人 民 币元 主要财务指标 报告期 (2017 年 10 月 1 日-2017 年 12 月 31 日) 1. 本 期 已 实 现收 益 -5,672,848.85 2.本期利润 -79,395,445.29 3. 加 权 平 均 基金 份 额 本期 利 润 -0.0795 4. 期 末 基 金 资产 净 值 915,715,334.74 5. 期 末 基 金 份额 净 值 0.984 注 : (1 ) 本 期已 实 现 收益 指 基 金本 期 利 息收 入、 投 资 收益 、 其 他 收 入 ( 不 含公允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关费 用 后 的余 额 , 本期 利 润 为本 期 已 实现 收 益 加上 本 期 公允 价 值 变动 收 益 。 (2 ) 所 述 基金 业 绩 指标 不 包 括持 有 人 认 购或 交 易 基金 的 各 项费 用 , 计入 费 用后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列数 字 。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶段 净值增长 率① 净值增长 率标准差 ② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①- ③ ②- ④ 国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 6 过去三个月 -8.04% 1.08% -11.77% 1.09% 3.73% -0.01% 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 国 泰 智 能 汽 车股 票 型 证券 投 资 基金 累 计 净 值 增 长率 与 业 绩比 较 基 准收 益 率 历史 走 势 对比 图 (2017 年 8 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日) 注:1 、 本 基金 的 合 同生 效 日 为2017 年8 月1 日 , 截 止至2017 年12 月31 日, 本 基金 运 作 时 间 未 满一年。 2 、 本 基 金 的建 仓 期 为6 个 月 , 截止 本 报 告期 末 , 本基 金 尚 处于 建 仓 期内 , 将 在6个月建仓结 束 时 , 确 保 各项 资 产 配置 比 例 符合 合 同 约定 。 §4


管理人报告 4.1 基金经理( 或 基 金 经 理 小 组)简介 姓名 职务 任 本 基 金 的 基金 经 理 期限 证券从业年 限 说明 任职日期 离任日期 周伟锋 本基金 的基金 2017-08-01 - 9 年 硕 士 研 究 生 。 曾 任 中 国航 天 科技集团西安航天发动机国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 7 经理、 国泰价 值经典 混合 (LOF ) 、国泰 金鹰增 长灵活 配置混 合、国 泰智能 装备股 票的基 金经理 厂 技 术 员, 2008 年 7 月加盟 国 泰 基 金 , 历任 研 究 员, 高 级研究员,2012 年 1 月至 2013 年 6 月任 国 泰 金鹰 增 长 证 券 投 资 基金 、 国 泰中 小 盘成长股票型证券投资基 金(LOF ) 的基 金 经 理助 理 , 2013 年 6 月至 2014 年 7 月 任国泰中小盘成长股票型 证 券 投 资 基 金的 基 金 经理 , 2014 年 3 月起 兼 任 国泰 价 值经典灵活配置混合型证 券 投 资 基 金 (LOF ) ( 由原 国 泰价值经典混合型证券投 资基金(LOF ) 变 更 而 来 , 国泰价值经典混合型证券 投 资 基 金 (LOF ) 由 国 泰 价 值经典股票型证券投资基 金(LOF ) 更 名 而 来 ) 的 基 金经理, 2015 年1 月至2016 年 12 月 任 国泰 新 经 济灵 活 配置混合型证券投资基金 的 基 金 经 理, 2015 年 5 月起 兼任国泰金鹰增长灵活配 置 混 合 型 证 券投 资 基 金 ( 由 原国泰金鹰增长混合型证 券 投 资 基 金 变更 注 册 而来 , 国泰金鹰增长混合型证券 投资基金由国泰金鹰增长 证 券 投 资 基 金变 更 而 来) 的 基金经理,2015 年 8 月至 2016 年 8 月兼 任 国 泰互 联 网+ 股 票 型 证 券 投 资 基 金 的 基金经理,2016 年 8 月至 2017 年 9 月任 国 泰 金鹿 保 本增值混合证券投资基金 的 基 金 经 理, 2017 年 6 月起 兼任国泰智能装备股票型 证 券 投 资 基 金的 基 金 经理 , 2017 年 8 月 起 兼 任 国泰 智 能汽车股票型证券投资基 金 的 基 金 经 理。 李海 本基金 的基金 2017-08-01 - 6 年 硕 士 研 究 生。 2005 年 7 月至 2007 年 3 月在 中 国 银行 中国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 8 经理、 国泰金 鹿保本 混合、 国泰金 泰灵活 配置混 合、国 泰可转 债债券 的基金 经理 山 分 行 工 作。 2008 年 9 月至 2011 年 7 月在 中 国 人民 大 学学习。 2011 年 7 月加入国 泰 基 金 管 理 有限 公 司 , 历 任 研究员和基金经理助理。 2016 年 6 月起 任 国 泰金 鹿 保本增值混合证券投资基 金 的 基 金 经 理 ,2017 年 1 月起兼任国泰金泰灵活配 置 混 合 型 证 券投 资 基 金 ( 由 国泰金泰平衡混合型证券 投 资 基 金 变 更注 册 而 来) 的 基 金 经 理, 2017 年 8 月起兼 任国泰智能汽车股票型证 券投资基金的基金经理, 2017 年 12 月起 兼 任 国泰 可 转债债券型证券投资基金 的基金经理。 注:1 、 此 处的 任 职 日期 和 离 任日 期 均 指 公司 决 定 生效 之 日 ,首 任 基 金经 理 ,任 职 日 期 为 基 金 合 同 生 效 日。 2 、 证 券 从 业的 含 义 遵从 行 业 协会 《 证 券 业从 业 人 员资 格 管 理办 法 》 的相 关 规定 。 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 本 报 告 期 内, 本 基 金管 理 人 严格 遵 守 《证 券 法 》 、 《 证 券 投资 基 金 法》 、 《 基 金管理 公 司 公 平 交 易 制 度 指导 意 见》 等 有 关法 律 法 规的 规 定 , 严 格 遵 守基 金 合 同和 招 募 说明书 约 定 , 本着 诚 实 信 用 、 勤 勉 尽 责、 最 大 限度 保 护 投资 人 合 法权 益 等 原则 管 理 和运 用 基 金资产 , 在 控 制风 险 的 基 础 上 为持 有 人 谋求 最 大 利益 。 本报 告 期 内, 本 基 金运 作 合 法合 规 , 未发生 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益的 行 为, 未 发 生内 幕 交 易、 操 纵 市场 和 不 当关 联 交 易及 其 他 违规行 为 , 信 息披 露 及 时 、 准确 、 完 整, 本 基金 与 本 基 金管 理 人 所管 理 的 其他 基 金 资产 、 投 资组合 与 公 司 资 产 之 间 严 格 分 开、 公平 对 待, 基 金管 理 小 组保 持 独 立运 作, 并 通 过科 学 决 策、 规范 运 作 、 精 心 管 理 和 健 全 内控 体 系 ,有 效 保 障投 资 人 的合 法 权 益。 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本 报 告 期 内 ,本 基 金 管理 人 严 格遵 守 《 证券 投 资 基金 管 理 公司 公 平 交易 制 度 指导 意 见 》国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 9 的 相 关 规 定, 通 过 严格 的 内 部风 险 控 制制 度 和 流程 , 对各 环 节 的投 资 风 险 和管理 风 险 进 行 有 效 控 制 , 严格 控 制 不同 投 资 组合 之 间 的同 日 反 向交 易 , 严 格 禁 止可 能 导 致 不公平 交 易 和 利 益 输 送 的 同 日 反向 交 易 , 确保 公 平 对待 所 管 理的 所 有 基金 和 投 资 组合 , 切 实 防范 利益 输 送 行 为 。 4.3.2 异常交易行为的专项说 明 本 报 告 期 内 ,本 基 金 与本 基 金 管理 人 所 管理 的 其 他投 资 组 合未 发 生 大额 同 日 反向 交 易 。 本 报 告 期 内 ,未 发 现 本基 金 有 可能 导 致 不公 平 交 易和 利 益 输送 的 异 常交 易 。 4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 说 明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2017 年 四 季 度 ,中 国 经 济 表 现出 了 较 强 的 韧性 , 稳 中 向好 的 态 势 仍 在延 续 ;供 给 侧 结 构 性 改 革 成 效显 著 ; 与此 同 时 ,全 球 宏 观经 济 也 在同 步 复 苏。 市 场 利 率 上 升的 幅 度 和速 度 超 出了 市 场 的预 期 , 引 发 了 市场 对 流 动性 的 担 忧, 从 而 带 来 了 市 场 的 调 整, 但 我们 判 断 股票 市 场 震荡 向 上 的格 局 仍 未 改变 。 与此 同 时 , 市场 在 四 季 度 把 风 格 差 异 演 绎到 了 一 个比 较 极 致的 情 况, 以 家 电、 白 酒 等为 代 表 的蓝 筹 股 继续大 幅 上 涨 , 同 时 中 小 市 值 公司 表 现 相对 较 弱 。 在 四 季 度 , 新 能 源 汽车 受 市 场风 格 极 致以 及 行 业发 展 影 响, 相 对 偏弱 , 股 价与 估值均双 双 回 落 , 使 得我 们 有 更低 估 的 价格 完 成 了整 个 基 金的 仓 位 提升 。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 国 泰 智 能 汽 车在 2017 年 第四 季 度 的净 值 增 长率 为-8.04% , 同 期业 绩 比 较 基准收 益率为 -11.77% 。 4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 、 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望 展望 2018 年 , 我们 判 断 中国 经 济 稳中 向 好 的趋 势 仍 将延 续 , 叠加 供 给 侧 结构性 改 革 的 持 续 推 进 , 企 业 盈 利仍 会 持 续上 升 , 风险 偏 好 也会 持 续 改善 , 但市 场 利 率 中性偏 紧 仍 然 是 压 制 市 场 估 值 的关 键 性 因素 。 此 外 , 全 球宏 观 经 济的 同 步 复苏 可 能 会成 为 新 的关 键的 外 生 变 量 。 对 于 智 能 汽 车与 新 能 源汽 车 产 业而 言 , 随着 “ 双积 分 制 ” 政 策 的 落地 , 使 得中长 期 新 能 源 汽 车 的 发 展路 径 更 加清 晰 有 保障 。 与 此同 时 , 随着 未 来 一段 时 间 内新 的 补 贴标 准 的 落 地, 我 们 相 信 新 能源 汽 车 行业 中 长 期发 展 更 加确 定 , 上 、 中、 下 游 各环 节 中 有 壁垒的 细 分 领 域 龙 头 公 司 均 将 获得 未 来 十年 巨 大 的发 展 空 间, 而 目前 的 估 值远 没 有 反映 中 长 期前景 。 我 们 未来 仍 将 在 这 些 优质 细 分 领域 的 龙 头公 司 中 优中 选 优 。 国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 10 一 如 既 往 地, 为 持 有人 创 造 稳健 良 好 的中 长 期 收益 回 报 是我 们 永 远不 变 的 目标。 在 追 求 收 益 的 同 时 ,我 们 将 持续 关 注 风险 与 价 值的 匹 配 度, 做 好 风险 控 制 。 4.6 报告期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 说 明 无。 §5


投资组合报告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 序号 项目 金额( 元) 占 基 金 总 资 产的 比例(%) 1 权益投资 857,031,201.71 92.87 其中:股票 857,031,201.71 92.87 2 固定收益投资 - - 其中:债券 - - 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金 融 衍 生 品 投资 - - 5 买 入 返 售 金 融资 产 - - 其 中 : 买 断 式 回购 的 买 入返 售 金 融 资产 - - 6 银 行 存 款 和 结算 备 付 金合 计 49,004,061.67 5.31 7 其他各项资产 16,776,405.22 1.82 8 合计 922,811,668.60 100.00 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 代码 行业类别 公 允 价 值 ( 元) 占 基 金 资 产 净值 比例(%) A 农 、 林 、 牧 、渔 业 - - 国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 11 B 采矿业 - - C 制造业 805,194,865.84 87.93 D 电 力 、 热 力 、燃 气 及 水生 产 和 供应 业 16,143.20 0.00 E 建筑业 - - F 批发和零售业 51,704,146.12 5.65 G 交 通 运 输 、 仓储 和 邮 政业 17,942.76 0.00 H 住宿和餐饮业 - - I 信 息 传 输 、 软件 和 信 息技 术 服 务业 34,112.55 0.00 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租 赁 和 商 务 服务 业 - - M 科 学 研 究 和 技术 服 务 业 31,668.04 0.00 N 水 利 、 环 境 和公 共 设 施管 理 业 32,323.20 0.00 O 居 民 服 务 、 修理 和 其 他服 务 业 - - P 教育 - - Q 卫 生 和 社 会 工作 - - R 文 化 、 体 育 和娱 乐 业 - - S 综合 - - 合计 857,031,201.71 93.59 5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元) 占基金资产净 值比例( %) 1 600885 宏发股份 1,953,077 80,798,795.49 8.82 2 002466 天齐锂业 1,488,846 79,221,495.66 8.65 3 300124 汇川技术 2,062,178 59,844,405.56 6.54 4 601799 星宇股份 1,112,633 55,075,333.50 6.01 5 002460 赣锋锂业 750,000 53,812,500.00 5.88 6 600335 国机汽车 4,600,013 51,704,146.12 5.65 7 002050 三花智控 2,654,556 48,422,642.25 5.29 8 600884 杉杉股份 2,478,480 48,032,942.40 5.25 9 603179 新泉股份 1,200,040 43,753,458.40 4.78 10 002179 中航光电 1,100,056 43,320,205.28 4.73 国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 12 5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 债 券 。 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前五名债券投资 明细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 债 券 。 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前十名资产支持 证券 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 资 产 支持 证 券 。 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 贵 金 属。 5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前五名权证投资 明细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 权 证 。 5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明 5.9.1 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 持 仓 和 损 益 明 细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 股 指 期货 。 5.9.2 本 基 金 投 资 股 指 期 货 的 投 资 政 策 本 基 金 本 报 告期 未 投 资股 指 期 货。 若 本基 金 投 资股 指 期 货, 本 基金 将 根 据 风险管 理 的 原 则 , 以 套 期保 值 为 主要 目 的 , 有 选 择 地投 资 于 股指 期 货 。 套 期 保 值将 主 要 采用流 动 性 好 、 交 易 活 跃 的 期 货合 约 。 本 基 金 在 进 行股 指 期 货投 资 时, 将 通 过对 证 券 市场 和 期 货市 场 运 行趋 势 的 研究, 并 结 合 股 指 期 货 的 定价 模 型 寻求 其 合 理的 估 值 水平 。 本 基 金 管 理 人将 充 分 考虑 股 指 期货 的 收 益性 、 流动 性 及 风 险特 征 , 通 过 资 产配置 、 品 种 选 择 , 谨 慎 进行 投 资 ,以 降 低 投资 组 合 的整 体 风 险。 法 律 法 规 对 于基 金 投 资股 指 期 货的 投 资 策略 另 有 规定 的, 本 基 金将 按 法 律 法规的 规 定 执国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 13 行。 5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 根 据 本 基 金 基金 合 同 ,本 基 金 不能 投 资 于国 债 期 货。 5.11 投 资 组 合 报 告 附 注 5.11.1 本报告期内基金投 资的前十名证券 的发行主体没 有被监管部 门立案调查 或在报告编制日前一年受到公开谴责、处罚的情况。 5.11.2 基金投资的前十名 股票中,没有投 资于超出基金 合同规定备 选股票库之 外的情况。 5.11.3 其他 资 产 构 成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保证金 812,766.66 2 应 收 证 券 清 算款 14,860,026.97 3 应收股利 - 4 应收利息 17,983.01 5 应收申购款 1,085,628.58 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 16,776,405.22 5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 本 基 金 本 报 告期 末 未 持有 可 转 换债 券 。 5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 序号 股票代码 股票名称 流 通 受 限 部 分的 公允价值( 元) 占基金资产净 值比例(%) 流通受限情 况说明 1 002466 天齐锂业 11,084,866.83 1.21 网上配股 2 002050 三花智控 2,572,018.69 0.28 增发中签 国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 14 §6


开 放 式 基 金 份 额 变 动 单位:份 本 报 告 期 期 初基 金 份 额总 额 1,129,513,828.08 报告期 基 金 总申 购 份 额 253,375,245.68 减:报告期 基金 总 赎 回份 额 452,291,261.69 报告期 基 金 拆分 变 动 份额 - 本 报 告 期 期 末基 金 份 额总 额 930,597,812.07 §7


基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况 本 报 告 期 内 本基 金 管 理人 未 运 用固 有 资 金投 资 本 基金 。 截至 本 报 告期 末 , 本基金 管 理 人 未 持 有本基金。 7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细 本 报 告 期 内 本基 金 管 理人 未 运 用固 有 资 金投 资 本 基金 。 §8


备查文件目录 8.1 备查文件目录 1 、 关 于 准 予国 泰 智 能汽 车 股 票型 证 券 投 资基 金 注 册的 批 复 2 、 国 泰 智 能汽 车 股 票型 证 券 投资 基 金 基 金合 同 3 、 国 泰 智 能汽 车 股 票型 证 券 投资 基 金 托 管协 议 4 、 报 告 期 内披 露 的 各项 公 告 5 、 法 律 法 规要 求 备 查的 其 他 文件 8.2 存放地点 本 基 金 管 理 人国 泰 基 金管 理 有 限公 司 办 公地 点 —— 上 海 市 虹口 区 公 平 路 18 号 8 号楼嘉国 泰 智能 汽车 股票 型证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告 15 昱大厦16 层-19 层。 8.3 查阅方式 可 咨 询 本 基 金管 理 人 ;部 分 备 查文 件 可 在本 基 金 管理 人 公 司网 站 上 查阅 。 客 户 服 务 中 心电 话 : (021 )31089000 ,400-888-8688 客 户 投 诉 电 话: (021 )31089000 公司网址:http://www.gtfund.com 国 泰 基 金 管 理 有 限 公 司 二 〇 一 八 年 一 月 二 十 日