广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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广 发 高 端 制 造 股 票 型 起 式 证 券 投 资 基 金
2017 年第4 季度报告
2017 年 12 月 31 日
基 金 管 理 人 ： 广 发 基 金 管 理 有 限 公 司
基 金 托 管 人 ： 上 海 浦 东 发 展 银 行 股 份 有 限 公 司
报 告 送 出 日 期 ： 二 〇 一 八 年 一 月 二 十 日广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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§1
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈
述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人上海浦东 发展银行股份 有限公司根据本 基金合同规定 ， 于 2018
年 1 月 18 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告 等内容，保
证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保
证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策
前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§2
基金产品概况
基金简称 广发高端制造股票
基金主代码 004997
交易代码 004997
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2017 年 9 月 1 日
报告期末基金份额总额 60,167,888.16 份
投资目标
本 基 金 主 要 投 资 于 高 端 制 造 行 业 相 关 上 市 公 司 股
票 ， 通 过 自 下 而 上 的 深 度 挖 掘 、 精 选 个 股 ， 力 争 为
基金份额持有人获取长期稳健的超额回报。
投资策略
本基金在宏观经济分析基础上， 结合政策面、 市场
资 金 面 ， 积 极 把 握 市 场 发 展 趋 势 ， 根 据 经 济 周 期
不同阶段各类资产市场表现变化情况， 对股票、 债
券 和 现 金 等 大 类 资 产 投 资 比 例 进 行 战 略 配 置 和 调广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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整。
业绩比较基准
中证高端装备制造指数收益率*90%+ 中 证 全 债 指
数收益率*10% 。
风险收益特征
本基金是股票型基金， 其预期收益及风险水平高于
货 币 市 场 基 金 、 债 券 型 基 金 和 混 合 型 基 金 ， 属 于 中
高收益风险特征的基金。
基金管理人 广发基金管理有限公司
基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司
§3
主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2017 年 10 月 1 日-2017 年 12 月 31 日)
1.本期已实现收益 -131,462.88
2.本期利润 2,413,084.50
3.加权平均基金份额本期利润 0.0529
4.期末基金资产净值 64,816,889.85
5.期末基金份额净值 1.0773
注 ： （1 ） 所 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ， 计 入
费用后实际收益水平要低于所列数字。
（2 ）本期已实现收益 指基金本期利 息收入、投资收 益、其他收入（ 不含公
允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额， 本期利润为本期已实现收益加上本期
公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较
阶段
净值增
长率 ①
净值增
长率标
业绩比
较基准
业绩比
较基准
①- ③ ②- ④ 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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准差② 收益率
③
收益率
标准差
④
过去三个
月
7.38% 1.34% -2.42% 1.07% 9.80% 0.27%
3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准
收 益 率 变 动 的 比 较
广发高端制造股票型起式证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2017 年 9 月 1 日 至 2017 年 12 月 31 日)
注 ： （1）本基金合同生效日期为 2017 年 9 月 1 日，至披露时点本基 金成立
未满一年。
（2 ）本基金建仓期为基金合同生效后 6 个月，至披露时点本基金仍处于建
仓期。
§4
管理人报告
4.1 基金经理( 或 基 金 经 理 小 组)简介
姓名 职务
任本基金的基金经
理期限
证券从业
年限
说明 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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任职日
期
离任日
期
吴超
本基金的基金
经理；研究发
展部总经理助
理
2017-09-
01
- 7 年
吴 超 先 生 ， 理 学 硕 士 ，
持 有 中 国 证 券 投 资 基 金
业 从 业 证 书 。 曾 任 广 发
基 金 管 理 有 限 公 司 研 究
发 展 部 任 研 究 员 。 现 任
广 发 基 金 管 理 有 限 公 司
研 究 发 展 部 总 经 理 助
理 ， 广 发 高 端 制 造 股 票
型 发 起 式 证 券 投 资 基 金
基金经理（自 2017 年 9
月 1 日 起 任 职 ） 。
注：1 . “任职日期 ” 和 “离职日期 ”指公司公告聘任或解聘日期。
2.证券从业的含义遵从行业协会 《证券业从业人员资格管理办法》 的相关规
定。
4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明
本 报 告 期 内 ， 本 基 金 管 理 人 严 格 遵 守 《 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 》 及
其 配 套 法 规 、 《 广 发 高 端 制 造 股 票 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 》 和 其 他 有 关
法律法规的规定， 本着诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 在严格
控制风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益。 本报告期内基金运作合法
合 规 ， 无 损 害 基 金 持 有 人 利 益 的 行 为 ， 基 金 的 投 资 管 理 符 合 有 关 法 规 及 基 金 合 同
的规定。
4.3 公 平 交 易 专 项 说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
公司通过建立科学、制 衡的投资决策 体系，加 强 交 易 分 配 环 节 的 内 部 控 制 ，
并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。
在投资决策的内部控制方面， 公司制度规定投资组合投资的股票必须来源于
备 选 股 票 库 ， 重 点 投 资 的 股 票 必 须 来 源 于 核 心 股 票 库 。 公 司 建 立 了 严 格 的 投 资 授
权 制 度 ， 投 资 组 合 经 理 在 授 权 范 围 内 可 以 自 主 决 策 ， 超 过 投 资 权 限 的 操 作 需 要 经
过 严 格 的 审 批 程 序 。 在 交 易 过 程 中 ， 中 央 交 易 部 按 照 “ 时 间 优 先 、 价 格 优 先 、 比
例 分 配 、 综 合 平 衡 ” 的 原 则 ， 公 平 分 配 投 资 指 令 。 金 融 工 程 与 风 险 管 理 部 风 险 控
制岗通过投资交易系统对投资交易过程进行实时监控及预警， 实现投资风险的事广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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中风险 控 制 ； 稽 核 岗 通 过 对 投 资 、 研 究 及 交 易 等 全 流 程 的 独 立 监 察 稽 核 ， 实 现 投
资风险的事后控制。
本 报 告 期 内 ， 上 述 公 平 交 易 制 度 总 体 执 行 情 况 良 好 ， 不 同 的 投 资 组 合 受 到 了
公平对待，未发生任何不公平的交易事项。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本公司原则上禁止不同投资组合之间 （完全按照有关指数的构成比例进行证
券投资的投资组合除外） 或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。 如果因
应对大额赎回等特殊情况需要进行反向交易的， 则需经公司领导严格审批并留痕
备查。
本投资组合为主动型开放式基金。 本报告期内， 本投资组合与本公司管理的
其他主动型投资组合未发生过同日反向交易的情况； 与本公司管理的被动型投资
组合发生过同日反向交易的情况， 但成交较少的单边交易量不超过该证券当日成
交量的 5% 。这些交易不存在任何利益输送的嫌疑。
4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 运 作 分 析
2017 年 A 股市场体现出明显的结构性投资机会， 沪深 300 上涨 21.78% ，但
创业板指下跌 10.67% 。 其 中 消 费 类 行 业 （ 食 品 饮 料 、 家 电 等 ） 、 金 融 行 业 以 及 周
期 类 行 业 （ 煤 炭 、 钢 铁 、 建 材 、 有 色 金 属 等 ） 表 现 相 对 较 好 ， 机 械 、轻 工 和 军工
等制造业以及计算机和传媒等新兴行业表现相对较差。
2017 年市场整体的风险 偏好较低，对 于行业竞争优 势突出，业绩增 长确定
性 高 和 长 期 业 务 发 展 稳 定 性 强 的 公 司 给 予 估 值 溢 价 ， 因 此 竞 争 格 局 较 好 的 行 业
（如：食品饮料、家电等）龙头公司在 2017 年上涨幅度较大。
本基金 2017 年 9 月 1 日 成 立 ， 截止 2017 年底基本完成了股票资 产的建
仓 工 作 。 建 仓 初 期 ， 市 场 已 经 出 现 了 阶 段 性 上 涨 ， 部 分 高 端 制 造 子 行 业 估 值 水 平
也 提 升 较 多 。 因 此 在 建 仓 操 作 思 路 上 ， 管 理 人 采 取 相 对 谨 慎 的 策 略 ， 在 市 场 调 整
阶段逐步提升仓位水平 ，主要配置了估 值合理的新能 源 汽 车 、 电 子 和 通 信 板 块 ，
以及景气度持续超预期的重卡和工程机械行业龙头公司。
4.5 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现
本 报 告 期 内 ， 本 基 金 净 值 增 长 率 为 7.38% ， 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 为-2.42% 。
4.6 报 告 期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 说 明 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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本 报 告 期 内 ， 本 基 金 存 在 连 续 二 十 个 工 作 日 基 金 资 产 净 值 低 于 五 千 万 的 情 形 。
基金管理人已向中国证监会报告此情形并将采取适当措施。
§5 投 资 组 合 报 告
5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
序号 项目 金额( 元)
占基金总资产
的比例(%)
1 权益投资 51,354,788.00 74.41
其中：股票 51,354,788.00 74.41
2 固定收益投资 101,832.60 0.15
其中：债券 101,832.60 0.15
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售
金融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 6,947,928.56 10.07
7
其他各项资产 10,612,114.81 15.38
8
合计 69,016,663.97 100.00
5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
5.2.1 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 境 内 股 票 投 资 组 合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值
比例（％）
A 农、林、牧、渔业
- -
B 采矿业
-
-
C 制造业 51,354,788.00 79.23
D 电 力 、 热 力 、 燃 气 及 水 生 产 和 供 应
- - 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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业
E 建筑业
- -
F 批发和零售业
- -
G 交通运输、仓储和邮政业
- -
H 住宿和餐饮业
- -
I
信息传输、软件和信息技术服务业
- -
J 金融业
- -
K 房地产业
- -
L 租赁和商务服务业
- -
M 科学研究和技术服务业
- -
N 水利、环境和公共设施管理业
- -
O 居民服务、修理和其他服务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和社会工作
- -
R 文化、体育和娱乐业
- -
S 综合
- -
合计
51,354,788.00 79.23
5.2.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 港 股 通 投 资 股 票 投 资 组 合
本基金本报告期末未持有通过港股通投资的股票。
5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例( ％)
1 000951 中国重汽 242,500 4,226,775.00 6.52
2 600703 三安光电 159,800 4,057,322.00 6.26
3 002202 金风科技 208,280 3,926,078.00 6.06
4 600031 三一重工 410,900 3,726,863.00 5.75
5 000063 中兴通讯 102,300 3,719,628.00 5.74
6 601012 隆基股份 92,300 3,363,412.00 5.19
7 002050 三花智控 164,800 3,022,432.00 4.66
8 000651 格力电器 68,200 2,980,340.00 4.60
9 002366 台海核电 109,900 2,906,855.00 4.48
10 000338 潍柴动力 328,200 2,737,188.00 4.22
5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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序号 债券品种 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例( ％)
1 国家债券 - -
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 - -
5 企业短期融资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 101,832.60 0.16
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 101,832.60 0.16
5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前五名债券投资 明细
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例( ％)
1 113015 隆基转债 860 101,832.60 0.16
5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前十名资产支持 证券
投 资 明 细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明
（1 ）本基金本报告期末未持有股指期货。
（2 ）本基金本报告期内未进行股指期货交易。
5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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（1 ）本基金本报告期末未持有国债期货。
（2 ）本基金本报告期内未进行国债期货交易。
5.11 投 资 组 合 报 告 附 注
5.11.1 本基金投资的前十 名证券的发行主 体在本报告期 内没有出现 被监管部门
立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其 他 各 项 资 产 构 成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 24,630.06
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 2,918.96
5 应收申购款 10,584,565.79
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 10,612,114.81
5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分
的公允价值
( 元)
占基金资产
净值比例(%)
流通受限
情况说明
1 002366 台海核电 2,906,855.00 4.48
重大事项
停牌
§6
开 放 式 基 金 份 额 变 动
单位：份
本报告期期初基金份额总额 34,458,921.94 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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本报告期基金总申购份额 50,240,268.31
减：本报告期基金总赎回份额 24,531,302.09
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 60,167,888.16
§7
基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况
7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况
单位：份
报告期期初管理人持有的本基金份额
10,002,000.10
本报告期买入/ 申购总份额
9,343,986.54
本报告期卖出/ 赎回总份额
0.00
报告期期末管理人持有的本基金份额
19,345,986.64
报告期期末持有的本 基金份额占基 金总份额比
例（% ）
32.15
7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细
序号 交易方式 交易日期 交 易 份 额 （ 份 ） 交易金额（元） 适用费率
1 申购 2017-12-29 9,343,986.54 10,000,000.00 -
合计
9,343,986.54 10,000,000.00
注：申购费 1000 元。
§8 报告期末 发 起 式 基 金 发 起 资 金 持 有 份 额 情 况
项目
持有份
额总数
持有份额
占基金总
份额比例
发起份
额总数
发起份额占
基金总份额
比例
发起份额承
诺持有期限
基金管理人固有资金
19,345,9
86.64
32.15%
10,002,0
00.10
16.62% -
基 金 管 理 人 高 级 管 理
人员
- - - - -
基金经理等人员 - - - - -
基金管理人股东 - - - - -
其他 - - - - -
合计 19,345,9 32.15% 10,002,0 16.62% - 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
12
86.64 00.10
§9 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
9.1 报 告 期 内 单 一 投 资 者 持 有 基 金 份 额 比 例 达 到 或 超 过20%的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额
比例达到或者
超过 20% 的时
间区间
期初
份额
申购份
额
赎回
份额
持有份额 份额占比
机构
1
20171001-2017
1114,20171215-
20171227,20171
229-20171231
10,00
2,000.
10
9,343,9
86.54
0.00
19,345,986.
64
32.15%
产品特有风险
报 告 期 内 ， 本 基 金 存 在 单 一 投 资 者 持 有 份 额 比 例 达 到 或 超 过20% 的 情 况 ， 由 此 可 能 导 致
的特有风险主要包括：当投资者持有份额占比较为集中时，个别投资者的大额赎回可
能会对基金资产运作及净值表现产生较大影响；极端情况下基金管理人可能无法及时
变现基金资产以应对投资者的赎回申请；若个别投资者大额赎回后本基金出现连续六
十个工作日基金资产净值低于 5000 万元，基金还可能面临转换运作 方式、与其他基
金合并或者终止基金合同等情形。本基金管理人将对基金的大额申赎进行审慎评估并
合理应对，完善流动性风险管控机制，切实保护持有人利益。
§10 备 查 文 件 目 录
10.1备查文件目录
（ 一 ） 中 国 证 监 会 注 册 广 发 高 端 制 造 股 票 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 募 集 的 文 件
（ 二 ） 《 广 发 高 端 制 造 股 票 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 》
（ 三 ） 《 广 发 基 金 管 理 有 限 公 司 开 放 式 基 金 业 务 规 则 》
（ 四 ） 《 广 发 高 端 制 造 股 票 型 发 起 式 证 券 投 资 基 金 托 管 协 议 》
（五）法律意见书
（六）基金管理人业务资格批件、营业执照
（七）基金托管人业务资格批件、营业执照
10.2存放地点
广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 31-33 楼
10.3查阅方式 广 发 高端 制造 股票 型起 式证 券投 资基 金 2017 年第 4 季度报告
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1.书面查阅：查阅时 间为每工作 日 8:30-11:30 ，13:30-17:00 。投资者可免费
查阅，也可按工本费购买复印件；
2.网站查阅：基金管理人网址：http://www.gffunds.com.cn 。
广 发 基 金 管 理 有 限 公 司
二 〇 一 八 年 一 月 二 十 日
