国 寿 安 保 强 国 智 造 灵 活 配 置 混 合 型
证 券 投 资 基 金
2017 年第4 季 度 报 告
2017 年 12 月 31 日
基金管理人： 国 寿 安 保 基 金 管 理 有 限 公 司
基金托管人： 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司
报告送出日期：2018 年 1 月 20 日 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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§1 重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或
重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2018 年 01 月 19
日复核了本报告中的财务指标、 净值表现和投资组合报告等内容， 保 证复核内容不存
在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基
金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投 资决策前应
仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§2 基金产品概况
基金简称 国 寿 安 保 强 国智 造 灵 活配 置 混 合
交易代码 003131
基金运作方式 契约型开放式
基 金 合 同 生 效日 2016 年 9 月 27 日
报 告 期 末 基 金份 额 总 额 99,711,295.19 份
投资目标
本基金通过挖掘中国经济结构转型和产业升级大背
景 下 ，强国 智 造 主题 相 关 行业 的 投 资 机会 ， 在 严 格 控
制风险的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增
值。
投资策略
本基金通过定量与定性相结合的方法分析宏观经济
和 证 券 市 场 发展 趋 势 ， 评估 市 场 的系 统 性 风险 和 各 类
资 产 的 预 期 收益 与 风 险， 据 此 合理 制 定 和调 整 股 票 、
债 券 等 各 类 资产 的 比 例 ， 在 保 持 总体 风 险 水平 相 对 稳
定 的 基 础 上，力 争投 资 组 合的 稳 定 增 值。在大 类 资 产
配 置 上 ， 在 具备 足 够 多本 基 金 所定 义 的 投资 标 的 时 ，
优 先 考 虑 股 票类 资 产 的配 置 ， 剩 余资 产 将 配置 于 债 券
和 现 金 等 大 类资 产 上 。除 主 要 的股 票 及 债券 投 资 外 ，
本 基 金 还 可 通过 投 资 衍生 工 具 等 ， 进 一 步 为基 金 组 合
规 避 风 险 、 增强 收 益 。
业绩比较基准
沪深 300 指数收益率 × 6 0 % + 中 证 全 债 指 数 收 益 率
× 4 0 %
风险收益特征
本 基 金 为 混 合型 基 金 ， 其预 期 收 益和 预 期 风险 高 于 货
币 市 场 基 金 、 债 券 型 基金 ，低 于 股票 型 基 金，属 于 证
券 投 资 基 金 中的 中 高 收益/ 风 险品 种 。 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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基金管理人 国 寿 安 保 基 金管 理 有 限公 司
基金托管人 中 国 建 设 银 行股 份 有 限公 司
§3 主要财务指标和基金净值表现
3.1 主 要 财 务 指 标
单 位 ： 人 民 币元
主要财务指标 报 告 期 （ 2017 年10 月1 日 － 2017 年12 月31 日 ）
1. 本 期 已 实 现收 益 5,547,797.20
2.本期利润 12,130,662.05
3. 加 权 平 均 基金 份 额 本期 利 润 0.0775
4. 期 末 基 金 资产 净 值 111,264,515.32
5. 期 末 基 金 份额 净 值 1.1159
注 ： 本 期 已 实现 收 益 指基 金 本 期利 息 收 入、 投 资 收益 、 其 他收 入 （ 不含 公 允 价值 变 动 收 益 ）
扣 除 相 关 费 用后 的 余 额， 本 期 利润 为 本 期已 实 现 收益 加 上 本期 公 允 价值 变 动 收益 。
上 述 基 金 业 绩指 标 不 包括 持 有 人交 易 基 金的 各 项 费用 ， 计 入费 用 后 投资 人 的 实际 收 益 水 平 要
低 于 所 列 数 字。
3.2 基 金 净 值 表 现
3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较
阶段
净值增长率
①
净值增长率
标准差②
业绩比较基
准收益率③
业绩比较基准
收益率标准差
④
①－③ ②－④
过去三个月 6.63% 1.11% 2.77% 0.49% 3.86% 0.62% 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率
变 动 的 比 较
注 ： 本 基 金 的 基金 合 同 于 2016 年 9 月 27 日 生 效 ， 按 照本 基 金 的基 金 合 同规 定, 自基金合同生
效之日起 6 个 月内 使 基 金的 投 资 组 合比 例 符 合基 金 合 同关 于 投 资范 围 和 投资 限制 的 有 关 约 定。 本
基 金 建 仓 期 结束 时 各 项资 产 配 置比 例 符 合基 金 合 同约 定 。
§4 管理人报告
4.1 基 金 经 理 （ 或 基 金 经 理 小 组 ） 简 介
姓名 职务
任 本 基 金 的 基金 经 理 期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
李捷 基金经理
2016 年 9 月
27 日
- 10 年
李 捷 先 生 ， 硕 士 。 曾
任 德 勤 华 永 会 计 师 事
务 所 高 级 审 计 师 ， 中
国 国 际 金 融 有 限 公 司
分 析 员 ， 财 富 里 昂 证
券 有 限 责 任 公 司 投 资国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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分析师。 2013 年 12 月
加 入 国 寿 安 保 基 金 管
理 有 限 公 司 ， 历 任 研
究 员 、 基 金 经理 助 理 。
现 任 国 寿 安 保 保 本 混
合 型 证 券 投 资 基 金 、
国 寿 安 保 尊 利 增 强 回
报 债 券 型 证 券 投 资 基
金 及 国 寿 安 保 强 国 智
造 灵 活 配 置 混 合 型 证
券 投 资 基 金 基 金 经
理。
注 ： 任 职 日 期为 基 金 合同 生 效 日。 证 券 从业 的 含 义遵 从 行 业协 会 《 证券 从 业 人员 资 格 管 理 办
法 》 的 相 关 规定 。
4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明
报 告 期 内 ，本 基 金 管 理 人 严 格 遵 守《 证 券 投 资 基 金 法 》、 《 国 寿 安 保 强 国 智 造 灵
活配置混合型证券投资基金基金合同》及其他相关法律法规的规定，本着诚实守信、
勤勉尽责的原则管理和运作基金资产， 在严格控制风险的基础上， 为 基金份额持有人
谋 求 最 大 利 益 。 本 报 告 期 内 ， 本 基 金 运 作 合 法 合 规 ， 不 存 在 违 反 基 金 合 同 和 损 害 基 金
份额持有人利益的行为。
4.3 公 平 交 易 专 项 说 明
4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况
报 告 期 内 ， 本 基 金 管 理 人 严 格 执 行 了 《 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导
意 见 》 和 公 司 制 定 的 公 平 交 易 相 关 制 度 。 本 报 告 期 ， 不 存 在 损 害 投 资 者 利 益 的 不 公 平
交易行为。
4.3.2 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明
报 告 期 内 ， 本 基 金 未 发 生 违 法 违 规 且 对 基 金 财 产 造 成 损 失 的 异 常 交 易 行 为 ； 且 不
存在所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过
该证券当日成交量的 5%的情形。
4.4 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析
1.市场回顾
2017 年中国经济整体呈现出较好的韧性， 在供给侧改革的持续推动下， 众多工业
品的供给端发生了很大的变化， 叠加相对稳定的终端需求和补库存， 工业产品价格出国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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现 持 续 上 涨 ， 极 大 的 改 善 了 中 上 游 企 业 的 盈 利 状 况 。 资 本 市 场 方 面 ，监 管 思 路 进 一 步
明 确 ， 股 票 市 场 整 体 仍 以 盈 利 确 定 性 和 估 值 合 理 性 为 主 线 。2017 年 四 季 度 ， 主 要 市 场
指 数 涨 跌 不 一 ， 上 证 综 指 下 跌 1.25% ， 沪深 300 上涨 5.07% ， 中 证 100 上涨 8.27%，创
业板综指下跌 9.45%。行业中，食品饮料、家电表现最佳，医药、银行、非银等行业
也取得了正收益。计算机、军工、有色等行业跌幅居前。
2.运作分析
2017 年 四 季 度 ， 国 寿 安 保 强 国 智 造 基 金 在 权 益 配 置 比 例 上 基 本 维 持 稳 定 ， 行 业 和
持股结构上进一步进行优化。基金组合的行业配置整体仍偏向于制造业及其相关领
域 ， 其 中 ， 配 置 比 例 相 对 较 高 的 行 业 ： 电 子 、 化 工 、 食 品 饮 料 、 电 气设 备 、 机 械 设 备 、
轻工、汽车、家电等。截至 2017 年 12 月 31 日，基金组合中持有的 股票市值占资产
净值比例为 93.54%，持有的债券市值比例为 4.87% 。
4.5 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现
截至本报告期末本基金份额净值为 1.1159 元；本报告期基金份额净 值增长率为
6.63%，业绩比较基准收益率 为 2.77% 。
4.6 报 告 期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 说 明
无
§5 投资组合报告
5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况
序号 项目 金额（元） 占 基 金 总 资 产的 比 例 （% ）
1 权益投资 104,073,376.00 92.91
其中：股票
104,073,376.00 92.91
2 基金投资 - -
3 固定收益投资
5,423,103.60 4.84
其中：债券
5,423,103.60 4.84
资产支持证券
- -
4 贵金属投资 - -
5 金 融 衍 生 品 投资 - -
6 买 入 返 售 金 融资 产
500,000.00 0.45
其 中 ： 买 断 式回 购 的 买入 返 售
金融资产
- -
7 银 行 存 款 和 结算 备 付 金合 计
1,456,655.45 1.30
8 其他资产
566,860.82 0.51 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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9 合计
112,019,995.87
100.00
5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合
5.2.1 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 境 内 股 票 投 资 组 合
代码 行业类别 公 允 价 值 （ 元）
占 基 金 资 产 净值 比 例
(%)
A 农 、 林 、 牧 、渔 业 - -
B 采 矿 业 4,092,800.00 3.68
C 制造业 93,128,262.31 83.70
D
电 力 、热 力、燃 气 及水 生 产 和供 应
业
16,143.20 0.01
E 建筑业 2,045,300.00 1.84
F 批发和零售业 - -
G 交 通 运 输 、 仓储 和 邮 政业 17,957.94 0.02
H 住宿和餐饮业 - -
I 信 息 传 输 、 软 件 和 信息 技 术 服务 业 34,112.55 0.03
J 金融业 2,397,000.00 2.15
K
房地产业
- -
L
租 赁 和 商 务 服务 业
- -
M 科 学 研 究 和 技术 服 务 业 - -
N 水 利 、 环 境 和公 共 设 施管 理 业 - -
O 居 民 服 务 、 修理 和 其 他服 务 业 - -
P 教育 - -
Q 卫 生 和 社 会 工作
- -
R 文 化 、 体 育 和娱 乐 业
2,341,800.00 2.10
S 综合 - -
合计 104,073,376.00 93.54
5.2.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 港 股 通 投 资 股 票 投 资 组 合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票投资组合。
5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公 允 价 值 （ 元）
占 基 金 资 产 净值
比例（％）
1 600887 伊利股份 160,000 5,150,400.00 4.63
2 600031 三一重工 550,000 4,988,500.00 4.48
3 600176 中国巨石 300,000 4,887,000.00 4.39
4 600703 三安光电 190,000 4,824,100.00 4.34
5 600741 华域汽车 140,000 4,156,600.00 3.74
6 601877 正泰电器 150,000 3,922,500.00 3.53
7 002415 海康威视 90,000 3,510,000.00 3.15
8 002456 欧菲科技 170,000 3,500,300.00 3.15 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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9 600498 烽火通信 110,000 3,171,300.00 2.85
10 000725 京东方Ａ 520,000 3,010,800.00 2.71
5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合
序号 债券品种 公 允 价 值 （ 元） 占 基 金 资 产 净值 比 例 （ ％ ）
1 国家债券 5,423,103.60 4.87
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其 中 ： 政 策 性金 融 债 - -
4 企业债券 - -
5 企 业 短 期 融 资券 - -
6 中期票据 - -
7 可转债 （ 可 交换 债 ） - -
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 5,423,103.60 4.87
5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 债 券 投 资 明 细
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公 允 价 值 （ 元）
占 基 金 资 产 净值 比
例（％）
1 019563 17 国债09 29,300 2,925,605.00 2.63
2 019557 17 国债03 25,010 2,497,498.60 2.24
5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明
细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排序的 前 五 名 权 证 投 资 明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明
本基金本报告期末未持有股指期货。
5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明
本基金本报告期末未持有国债期货。 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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5.11 投 资 组 合 报 告 附 注
5.11.1
报 告 期 内 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 被 监 管 部 门 立 案 调 查 ， 或
在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 、 处 罚 。
5.11.2
基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中 ， 没 有 投 资 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库 之 外 的
股票。
5.11.3 其 他 资 产 构 成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 53,553.92
2 应 收 证 券 清 算款 366,017.39
3 应收股利 -
4 应收利息 126,820.22
5 应收申购款 20,469.29
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 566,860.82
5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明
本 基 金 本 报 告期 末 前 十名 股 票 中不 存 在 流通 受 限 的情 况 。
5.11.6 投 资 组 合 报 告 附 注 的 其 他 文 字 描 述 部 分
由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§6 开放式基金份额变动
单位：份
报 告 期 期 初 基金 份 额 总额 203,514,451.97
报 告 期 期 间 基金 总 申 购份 额 18,943,771.75
减: 报 告 期 期间 基 金 总赎 回 份 额 122,746,928.53
报 告 期 期 间 基金 拆 分 变动 份 额 （ 份 额减 少 以"-"
填列）
-
报 告 期 期 末 基金 份 额 总额 99,711,295.19
注 ： 报 告 期 内基 金 总 申购 份 额 含红 利 再 投资 和 转 换入 份 额 ，基 金 总 赎回 份 额 含转 换 出 份 额 。 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况
7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况
报告期内基金管理人未投资本基金。
7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细
无。
§8 影响投资者决策的其他重要信息
8.1 报 告 期 内 单 一 投 资 者 持 有 基 金 份 额 比 例 达 到 或 超 过 20% 的 情 况
投
资
者
类
别
报告期内持有基金 份额变化情况 报告期末持有基金 情况
序
号
持有基金份额比例
达到或者超过 20%
的时间区间
期初
份额
申
购
份
额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机
构
1 20171001-20171231 50,008,000.00 - - 50,008,000.00 50.15%
- 20171001-20171213 82,004,850.00 - 82,004,850.00 - -
- 20171120-20171207 30,000,350.00 - 30,000,350.00 - -
个
人
- - - - - - -
产品特有风险
本基金在报告期内 出现单一投资 者持有基金份 额达到或超过 20% 的 情 形 ， 可 能 存 在 大 额 赎 回
的 风 险 ， 并 导 致 基 金 净 值 波 动 。 此 外 ， 机 构 投 资 者 赎 回 后 ， 可 能 导 致 基 金 规 模 大 幅 减 小 ， 不 利 于
基金的正常运作。
基金管理人承诺以 诚实信用、 勤勉 尽责的原则管 理和运用基 金资产， 并将采 取有效措施保证
中小投资者的合法 权益。
8.2 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息
无。 国 寿 安保 强国 智造 混合 2017 年第4 季度 报告
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§9 备查文件目录
9.1 备 查 文 件 目 录
9.1.1 中国证监会批准国寿安保强国智造灵活配置混合型证券投资基金募集的
文件
9.1.2 《国寿安保强国智造灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
9.1.3 《国寿安保强国智造灵活配置混合型证券投资基金托管协议》
9.1.4 基金管理人业务资格批件、营业执照
9.1.5 报告期内国寿安保强国智造灵活配置混合型证券投资基金在指定媒体上
披露的各项公告
9.1.6 中国证监会要求的其他文件
9.2 存 放 地 点
国寿安保基金管理有限公司,地址: 北京市西城区金融大街28 号院盈泰商务中心2
号楼 11 层
9.3 查 阅 方 式
9.3.1 营业时间内到本公司免费查阅
9.3.2 登录本公司网站查阅基金产品相关信息：www.gsfunds.com.cn
9.3.3 拨打本公司客户服务电话垂询：4009-258-258
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