中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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中银产业 债一年定期开放债券型 证券投资基金
2017 年第 4 季 度报告
2017 年 12 月 31 日
基金 管理 人： 中 银基 金管 理有 限公 司
基金 托管 人： 中 国工 商银 行股 份有 限公 司
报告 送出 日期 ： 二〇 一八 年一 月十 九日中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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§ 1
重要提示
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗
漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定， 于 2018 年 1 月 18 日复核
了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定
盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。 投资有风险， 投资者在作出投资决策前应仔细阅
读本基金的招募说明书。
本报告中财务资料未经审计。
本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。
§ 2
基金 产品 概 况
基金简称 中银产业债定期开放债券
场内简称 中银产债
基金主代码 163827
交易代码 163827
基金运作方式 契约型、上市开放式
基金合同生效日 2014 年 9 月 4 日
报告期末基金份额总额 641,284,981.32 份
投资目标 在严格控制投资风险并保持资产流动性的基础上， 通过对产
业债券积极主动的投资管理，追求基金资产的长期稳定增
值。
投资策略 本基金根据对宏观经济趋势、 国家政策方向、 行业和企业盈
利、 信用 状况 及其 变化 趋势 、 债券 市场 和股 票市 场估 值水 平
及预期收益等因素的动态分析， 在限定投资范围内， 决定债
券类资产的配置比例， 并跟踪影响资产配置策略的各种因素
的变 化， 定期 或不 定期 对大 类资 产配 置比 例进 行调 整。 在充
分论证债券市场宏观环境和仔细分析利率走势基础上， 依次
通过久期配置策略、 期限结构配置策略、 类属配置策略 、 信
用利差策略和回购放大策略自上 而下完成组合构建。 本基金
在整个投资决策过程中将认真遵守投资纪律并有效管理投
资风险。
业绩比较基准 1 年期定期存款利率（税后）+1% 。每个封闭期首日，1 年
期定期存款利率根据当日中国人民银行公布并执行的利率
水平调整。 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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风险收益特征 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中的较低风险品
种， 本基 金的 预期 收益 和预 期风 险高 于货 币市 场基 金， 低于
混合型基金和股票型基金。
基金管理人 中银基金管理有限公司
基金托管人 中国工商银行股份有限公司
§ 3
主要 财务 指 标和 基金 净值 表现
3.1 主要财务指标
单位：人民币元
主要财务指标
报告期
(2017 年 10 月 1 日-2017 年 12 月 31 日)
1. 本期已实现收益 10,307,588.08
2. 本期利润 -2,648,381.91
3. 加权平均基金份额本期利润 -0.0041
4. 期末基金资产净值 639,844,036.05
5. 期末基金份额净值 0.998
注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收
益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平
要低于所列数字。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报 告期 基金 份 额净 值增 长率 及其 与同 期业 绩比 较基 准收 益率 的比 较
阶段
净值增长
率①
净值增长
率标准差
②
业绩比较
基准收益
率③
业绩比较
基准收益
率标准差
④
①- ③ ②- ④
过去三个月 -0.39% 0.20% 0.59% 0.01% -0.98% 0.19%
3.2.2 自基 金合 同生 效 以来 基金 累计 净值 增长 率变 动及 其与 同 期业 绩比 较基 准收 益率 变动 的
比较
中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金
累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图
(2014 年 9 月 4 日至 2017 年 12 月 31 日) 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效起6个月内为建仓期，截至建仓结束时本基金
的各项投资比例已达到基金合同第十四部分 （二） 的规定， 即基金投资于债券资产的比例不
低于基金资产的80% ， 其中 产业 债的 投资 比例 不低 于本 基金 非现 金资 产的80% 。 应开 放期 流
动性 需要 ， 为保 护基 金份 额持 有人 利益 ， 开放 期开 始前 三个 月至 开放 期结 束后 三个 月内 不受
前述 比例 限制 。 本基 金还 可投 资于 持有 可转 债转 股 所得股票以及权证等中国证监会允许基金
投资的非固定收益类金融品种。本基金持有的全部权证，其市值不得超过基金资产净值的
3% 。开放期内，基金持有现金或到期日在一年以内的政府债券占基金资产净值的比例不低
于5% ，在封闭期内，本基金不受上述5% 的限制。
§ 4
管理人报告
4.1 基金经理( 或基金经理小组) 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期限
证券从业年限 说明
任职日期 离任日期
白洁
本基金的基金经
理、 中银 货币 基金
基金 经理 、 中银 理
财 7 天债券基金
基金 经理 、 中银 安
心回报债券基金
基金 经理 、 中银 新
机遇基金基金经
理、 中银 颐利 基金
基金 经理 、 中银 睿
享基金基金经理、
2014-09-04 - 12
中银基金管理有限公司副
总裁（VP ）, 上海 财经 大学
经济 学硕 士。 曾任 金盛 保险
有限公司投资部固定收益
分析员。 2007 年加入中银基
金管理有限公司， 曾担任固
定收 益研 究员 、 基金 经理 助
理。 2011 年 3 月至今任中银
货 币 基 金 基 金 经 理 ，2012
年 12 月至今任中银理财 7
天债券基金基金经理， 2013中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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中银悦享基金基
金经 理、 中银 富享
基金 基金 经理 、 中
银丰庆基金基金
经理 、 中银 信享 基
金基金经理
年 12 月至 2016 年 7 月任中
银理财 21 天债券基金基金
经理， 2014 年 9 月至今任中
银产业债基金基金经
理,2014 年 10 月至今任中银
安心回报债券基金基金经
理，2015 年 11 月至今任中
银新机遇基金基金经理，
2016 年 8 月至今任中银颐
利基金基金 经理， 2016 年 9
月至今任中银睿享基金基
金经理， 2016 年 9 月至今任
中银悦享基金基金经理，
2017 年 3 月至今任中银富
享基金基金经理， 2017 年 3
月至今任中银丰庆基金基
金经理， 2017 年 9 月至今任
中银信享基金基金经理。 具
有 12 年证券从业年限。具
备基 金、 证券 、 银行 间本 币
市场交易员从业资格。
注：1、首任基金经理的 “ 任职日期 ” 为基金合同生效日，非首任基金经理的 “ 任职日期 ” 为根
据公司决定确定的聘任日期，基金经理的 “ 离任日期 ” 均为根据公司决定确定的解聘日期；
2、证券从业年限的计算标准及含义遵从《证券业从业人员资 格管理办法》的相关规定。
4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规 守信情况的说明
本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》 、中国证监会
的有关规则和其他有关法律法规的规定， 严格遵循本基金基金合同， 本着诚实信用、 勤勉尽
责的原则管理和运用基金资产， 在严格控制风险的基础上， 为基金份额持有人谋求最大利益。
本报告期内，本基金运作合法合规，无损害基金份额持有人利益的行为。
4.3 公平交易专项说明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国证监会颁布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》 ， 公司制定了
《中银基金管理有限公司公平交易管理办法》 ，建立了《新股询价申购和参与公开增发管理
办法 》 、 《债 券询 价申 购管 理办 法》 、 《集 中交 易管 理办 法》 等公 平交 易相 关制 度体 系 ， 通过 制
度确保不同投资组合在投资管理活动中得到公平对待， 严格防范不同投资组合之间进行利益
输送 。 公司 建立 了投 资决 策委 员会 领导 下的 投资 决策 及授 权制 度， 以科 学规 范的 投资 决策 体中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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系， 采用 集中 交易 管理 加强 交易 执行 环节 的内 部控 制， 通过 工作 制度 、 流程 和技 术手 段保 证
公平交易原则的实现； 通过建立层级完备的公司证券池及组合风格库， 完善各类具体资产管
理业务组织结构，规 范各项业务之间的关系，在保证各投资组合既具有相对独立性的同时，
确保其在获得投资信息、 投资建议和实施投资决策方面享有公平的机会； 通过对异常交易行
为的实时监控、分析评估、监察稽核和信息披露确保公平交易过程和结果的有效监督。
本报 告期 内， 本公 司严 格遵 守法 律法 规关 于公 平交 易的 相关 规定 ， 确保 本公 司管 理的 不
同投资组合在授权、 研究分析、 投资决策、 交易执行 、 业绩评估等投资管理活动和环节得到
公平 对待 。 各投 资组 合均 严格 按照 法律 、 法规 和公 司制 度执 行投 资交 易， 本报 告期 内未 发生
异常交易行为。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
本报告期内，本基金未发现异常交易行为。
本报 告期 内， 基金 管理 人未 发生 所有 投资 组合 参与 的交 易所 公开 竞价 同日 反向 交易 成交
较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况。
4.4 报告期内基金投资策略和运作分析
1. 宏观经济分析
国外 经济 方面 ， 全球 经济 继续 稳定 复苏 ， 欧洲 表现 强势 。 从领 先指 标来 看 ， 四季 度美 国
ISM 制造业 PMI 指数从 60.8 小幅回落至 59.7 水平，实现 2004 年以来最佳年度表现，飓风
带来的损害和灾后重建对经济有所影响， 但不会实质改变全国经济增长前景； 就业市场整体
稳健，有效劳动人口的补充逐步接近上限 ，失业率降至 4.1% 低位，通胀预计将回暖。欧元
区经济强劲复苏，四季度制造业 PMI 指数从 58.1 继续上升至历史最高值 60.6 ，英国退欧谈
判取得关键性进展，市场担忧缓和；日本经济继续复苏，四季度制造业 PMI 指数从 52.9 上
升至 54.2 ， 失业 率 创 24 年新 低 。 综合 来看 ， 美国 复苏 前景 仍好 ， 房地 产或 迎来 加速 补库 存，
通胀仍将是美国加息路径的主要影响因素， 而税改落地后市场情绪出现降温， 美元指数有所
疲弱，回落至 92 下方；欧洲日本经济复苏加速，通胀压力提升。
国内 经济 方面 ， 在外 需复 苏内 需稳 定背 景下 ， 经济 领先 指标 整体 仍是 韧性 延续 ， 但下 行
压力趋于增加。具体来看，四季度领先指标中采制造业 PMI 震荡下行至 51.6 ，但持续保持
在 51.5 以上 的高 位 ，同 步指 标工 业增 加值 1-11 月累计增长 6.6% ，较 三季 度末 下 行 0.1 个百
分点。从经济增长动力来看，拉动经济的三驾马车中出口强势回升，消费与投资稳中有降：
11 月美元计价出口增速较三季度大幅回升至 12.3% 左右，11 月消费增速较三季度小幅回落
至 10.2% ， 1-11 月固定资产投资增速较三季度继续下降至 7.2% 的水平。通胀方面，CPI 持中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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续低位徘徊，11 月同比涨幅小幅震荡至 1.7% 的水平，PPI 见顶回落，11 月同比涨幅下降至
5.8% 。
2. 市场回顾
整体 来看 ，四 季度 债市 整体 呈现 出 震荡 下跌 走势 。其 中， 四季 度中 债总 全 价指 数下 跌
1.42% ，中债银行间国债全价指数下跌 1.02% ，中债企业债总全价指数下跌 1.52% ，在收益
率曲线上，四季度收益率曲线经历了由陡变平的变化。其中，四季度 10 年期国债收益率从
3.61% 的水平上行 27 个 bp 至 3.88% ，10 年期金融债（国开）收益率从 4.19% 上行 63 个 BP
至 4.82% 。 货币 市场 方面 ， 四季 度央 行货 币政 策整 体中 性偏 紧， 资金 面呈 现总 体结 构性 紧平
衡的 格局 。 其中 四季 度银 行间 1 天回购加 权平均利率均值在 2.79% 左右 ， 较上 季度 均值 下降
9bp，银行间 7 天回购利率均值在 3.52% 左右，较上季度均值上 行 7bp。
可转债方面，四季度中证转债指数下跌 6.65% ，一方面是权益市场在四季度出现调整，
另一方面是由于转债的大规模发行使得市场整体估值中枢大幅下移。 个券方面， 受益于周期
板块上行，桐昆 EB 、三一转债四季度分别上涨 11.97% 、4.29% ，表现相对较好。从市场波
动情 况看 ， 在权 益市 场总 体平 稳的 背景 下， 转债 的价 格波 动被 巨量 供给 持续 压制 ， 价格 逐步
震荡 下行 。 往后 看， 史无 前例 的巨 量供 给之 下， 转债 的估 值预 计短 期 难见系统性的提升 ， 不
过随着品种的不断丰富，市场结构性机会带来的择券空间在明显增加。
3. 运行分析
四季度股票市场出现分化， 债券市场小幅震荡。 策略上， 我们保持合适的久期和杠杆比
例， 积极 参与 波段 投资 机会 ， 优化 配置 结构 ， 重点 配置 中短 期限 、 中高 评级 信用 债， 合理 分
配类属资产比例。
4. 市场展望和投资策略
展望 未来 ， 全球 经济 依然 处于 稳定 复苏 阶段 ， 美国 经济 向好 态势 延续 ， 欧洲 经济 势头 强
劲， 能源 价格 的回 升抬 升了 各国 通胀 预期 。 国内 经济 短期 内维 持在 合理 区间 内运 转， 但从 中
央经济工作会议来看， 经济从追求增速向追求质量和效益的方向转 变， 对经 济下 行的 容忍 度
提升 。 宏观 政策 仍将 注重 于经 济结 构调 整和 金融 风险 防控 ， 使宏 观杠 杆率 得到 有效 控制 ， 金
融服务实体经济能力增强。 财政政策积极的取向不变， 但地方融资监管不会放松。 货币政策
基调偏紧，定位 “ 管住 货币 供 给总 闸门 ” ，但 总体 仍维 持稳 健中 性。 社会 融资 方面 ，受 “ 早放
贷早受益 ” 信贷冲量影响，2018 年一季度实体融资仍有韧性。
综合上述分析，我们对 2018 年一季度债券市场的走势判断保持谨慎乐观。经济基本面
下行压力仍客观存在， 固定资产投资增速延续下行， 后续房地产投资仍然会缓中趋降， 基建中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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投资受制于财政空间有限， 制造业 投资可能成为亮点。 在经济基本面转弱的背景下， 货币政
策基调整体维持稳健中性， 央行年初定向降准及建立 “ 临时准备金动用安排 ” ， 以满 足春 节前
商业银行因现金大量投放 而产生的临时流动 性需求, 有助于稳定流动性 预期。通胀对债市的
压力相对可控，2018 年 CPI 中枢将略有抬升，一季度 CPI 在春节因素和猪肉价格季节性回
升的影响下预计将阶段性冲高， 而 PPI 中枢将显著回落。 欧洲经济基本面持续向好， 美联储
2018 年将继续加息，美债收益率曲线变平压力增大，美国货币紧缩路径可能较市场预期温
和， 美元 指数 走势 疲弱 ， 人民 币兑 美元 汇率 稳中 有升 ， 内 外利差维持较高水平 ， 考虑到货币
政策取向总体中性， 但 “ 双支柱 ” 调控推动金融生态链重塑的过程中， 金融监管压力仍未完全
消除，预计一季度债券收益率中枢可能呈高位震荡走势，在出现经济数据放缓、监管落地、
流动性改善等情况时， 适当捕捉利率债配置机会。 信用债方面， 当前中低等级信用利差保护
不足 ， 在地 方政 府债 务监 管趋 严的 背景 下， 融资 平台 、 城投 债压 力也 将增 大 ， 但短 久期 高收
益的信用品种依然存在价值发掘的机会。 具体操作上， 在做好组合流动性管理的基础上， 保
持适度杠杆比例及久期水平， 均衡配置， 合理分配各类资产， 审慎精选信用债和可转债品种 ，
积极把握利率债和可转债的投资交易机会。 我们将坚持从自上而下的角度预判市场走势， 并
从自下而上的角度严防信用风险。 权益方面， 消费升级、 金融地产 、 先进制造业等可能带来
主题 投资 机会 ， 风险 偏好 则随 着流 动性 改善 和地 方两 会陆 续拉 开帷 幕有 所抬 升， 我们 将积 极
把握结构性与波段性行情， 借此提升基金的业绩表现。 作为基金管理者， 我们将一如既往地
依靠团队的努力和智慧，为投资人创造应有的回报。
4.5 报告 期内 基金 的 业绩 表现
截至 2017 年四 季度 为止 ， 本基 金的 单位 净值 为 0.998 元， 本基 金的 累计 单位 净值 为 1.138
元。季度内本基金份额净值增长率为-0.39% ，同期业绩比较基准收益率为 0.59% 。
4.6报告期内基金持有人数或基金资产净 值预警说明
本基 金在 报告 期内 未出 现连 续二 十 个工 作日 基金 份额 持有 人数 量不 满二 百 人或 者基 金
资产净值低于五千万元的情形。
§ 5
投资 组合 报 告
5.1 报告 期末 基金 资产 组合 情况
序号 项目 金额( 元)
占基金总资产的比例
(%)
1 权益投资 123,904,658.00 16.08
其中：股票 123,904,658.00 16.08
2 固定收益投资 619,241,950.50 80.38 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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其中：债券 619,241,950.50 80.38
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产 - -
其中：买断式回购的买入返售金
融资产
- -
6 银行存款和结算备付金合计 16,551,142.51 2.15
7
其他各项资产 10,683,255.46 1.39
8
合计 770,381,006.47 100.00
5.2 报告期末按行业分类的股票投资组 合
5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投 资组合
代码 行业类别 公允价值（元）
占基金资产净值比例
（％）
A 农、林、牧、渔业
- -
B 采矿业
-
-
C 制造业 49,482,347.68 7.73
D 电力、热力、燃气及水生产和供应业 - -
E 建筑业 1,082,400.00 0.17
F 批发和零售业 763,000.00 0.12
G 交通运输、仓储和邮政业 - -
H 住宿和餐饮业 - -
I 信息传输、软件和信息技术服务业 - -
J 金融业 72,576,910.32 11.34
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M 科学研究和技术服务业 - -
N 水利、环境和公共设施管理业 - -
O 居民服务、修理和其他服务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 123,904,658.00 19.36
5.2.2 报告期末按行业分类的港 股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票。
5.3 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前十名股票投资明 细
序号 股票代码 股票名称 数量( 股) 公允价值( 元) 占基金资产净中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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值比例( ％)
1 601318 中国平安 356,088 24,919,038.24 3.89
2 601211 国泰君安 607,950 11,259,234.00 1.76
3 600030 中信证券 570,000 10,317,000.00 1.61
4 600219 南山铝业 2,170,000 7,985,600.00 1.25
5 002557 洽洽食品 477,029 7,532,287.91 1.18
6 000538 云南白药 70,511 7,177,314.69 1.12
7 000060 中金岭南 585,024 6,534,718.08 1.02
8 600837 海通证券 456,571 5,876,068.77 0.92
9 601328 交通银行 850,000 5,278,500.00 0.82
10 002466 天齐锂业 89,700 4,772,937.00 0.75
5.4 报告期末按债券品种分类的债券投 资组合
序号 债券品种 公允价值( 元)
占基金资产净值
比例( ％)
1 国家债券 1,341,900.00 0.21
2 央行票据 - -
3 金融债券 18,668,000.00 2.92
其中：政策性金融债 18,668,000.00 2.92
4 企业债券 267,113,130.60 41.75
5 企业短期融资券 30,138,000.00 4.71
6 中期票据 287,917,000.00 45.00
7 可转债 （可交换债） 14,063,919.90 2.20
8 同业存单 - -
9 其他 - -
10 合计 619,241,950.50 96.78
5.5 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名债券投资明 细
序号 债券代码 债券名称 数量( 张) 公允价值( 元)
占基金资产
净值比例
( ％)
1 101456059
14 云能投
MTN003
500,000 50,375,000.00 7.87
2 101453022
14 五矿股
MTN001
500,000 49,820,000.00 7.79
3 101460037
14 宝鸡钛
业 MTN001
500,000 49,380,000.00 7.72
4 101355009
13 中铝业
MTN001
400,000 40,176,000.00 6.28
5 011763009
17 首钢
SCP007
300,000 30,138,000.00 4.71
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前十名资产支持证 券投资明细 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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本基金本报告期末未持有资产支持证券。
5.7 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名贵金属投资 明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
5.8 报告期末按公允价值占基金资产净 值比例大小排序的前五名权证投资明 细
本基金本报告期末未持有权证。
5.9 报告期末本基金投资的股指期货交 易情况说明
5.9.1 报告 期末 本基 金 投资 的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金本报告期内未参与股指期货投资。
5.9.2 本基 金投 资股 指 期货 的投 资政 策
本基金投资范围未包括股指期货，无相关投资政策。
5.10报告期末本基金投资的国债期货交易 情况说明
5.10.1 本期 国债 期货 投 资政 策
本基金投资范围未包括国债期货，无相关投资政策。
5.10.2 报告 期末 本基 金 投资 的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金报告期内未参与国债期货投资。
5.10.3 本期 国债 期货 投 资评 价
本基金报告期内未参与国债期货投资，无相关投资评价。
5.11 投资组合报告附注
5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查， 或在报告编
制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
5.11.2 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库。
5.11.3 其他 各项 资产 构 成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保证金 29,826.23
2 应收证券清算款 -
3 应收股利 -
4 应收利息 10,653,429.23
5 应收申购款 -
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 10,683,255.46 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
12
5.11.4 报告 期末 持有 的 处于 转股 期的 可转 换债 券明 细
序号 债券代码 债券名称 公允价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
1 113011 光大转债 5,739,306.30 0.90
2 132003 15 清控 EB 747,978.50 0.12
3 110031 航信转债 576,868.00 0.09
4 113008 电气转债 395,120.00 0.06
5 127004 模塑转债 237,226.50 0.04
6 128013 洪涛转债 161,612.50 0.03
7 113012 骆驼转债 75,302.80 0.01
5.11.5 报告 期末 前十 名 股票 中存 在流 通受 限情 况的 说明
序号 股票代码 股票名称
流通受限部分的
公允价值( 元)
占基金资产净
值比例(%)
流通受限情况
说明
1 002466 天齐锂业 622,557.00 0.10 配股未上市
5.11.6 投资 组合 报告 附 注的 其他 文字 描述 部分
由于计算中四舍五入的原因，本报告分项之和与合计项之间可能存在尾差。
§ 6
开放 式基 金 份额 变动
单位：份
本报告期期初基金份额总额 641,284,981.32
本报告期基金总申购份额 -
减：本报告期基金总赎回份额 -
本报告期基金拆分变动份额 -
本报告期期末基金份额总额 641,284,981.32
§ 7
基金 管理 人 运用 固有 资金 投资 本基 金情 况
7.1 基金管理人持有本基金份额变动情 况
本报告期内基金管理人未持有本基金份额。
7.2 基金管理人运用固有资金投资本基 金交易明细
本报告期内，基金管理人未运用固有资金申购、赎回或买卖本基金。
§ 8 影响 投资 者决 策 的其 他重 要信 息
8.1 报告 期内 单一 投资 者持 有基 金份 额比 例达 到或 超 过20% 的情况
投资者
类别
报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况
序号
持有基金份额比
例达到或者超过
20% 的时间区间
期初份
额
申购份
额
赎回份额 持有份额 份额占比 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
13
机构 1
2017-10-01 至
2017-12-31
500,02
1,500.
00
- -
500,021,500
.00
77.9718%
产品特有风险
本基金由于存在上述单一投资者持有基金份额比例达到或超过20% 的情 况， 存在 以下 特有 风险 ： （1）
持有基金份额比例达到或超过20% 的投资者大额赎回导致的基金份额净值波动风险； （2） 持有 基金
份额比例达到或超过20% 的投资者大额赎回导致的流动性风险； （3） 持有 基金 份额 比例 达到 或超 过
20% 的投资者大额赎回导致的巨额赎回风险；（4）持有基金份额比例达到或超过20%的投资者大额
赎回导致的基金资产净值持续低于5000 万元的风险。
§ 9
备查文件目录
9.1 备查文件目录
1、中国证监会准予中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金募集注册的文件；
2、 《中 银产 业债 一年 定期 开放 债券 型证 券投 资基 金基 金合 同》 ；
3、 《中 银产 业债 一年 定期 开放 债券 型证 券投 资基 金招 募说 明书 》 ；
4、 《中 银产 业债 一年 定期 开放 债券 型证 券投 资基 金托 管协 议》 ；
5、 《中 银产 业债 一年 定期 开放 债券 型证 券投 资基 金上 市交 易公 告书 》 ；
6、法律意见书；
7、基金管理人业务资格批件、营业执照；
8、基金托管人业务资格批件、营业执照；
9、报告期内在指定报刊上披露的各项公告；
10、中国证监会要求的其他文件。
9.2 存放地 点
基金管理人和基金托管人的住所，并登载于基金管理人网站 www.bocim.com 。
9.3 查阅方式
投资者可以在开放时间内至基金管理人或基金托管人住所免费查阅， 也可登陆基金管理人网
站 www.bocim.com 查阅。
中银 基金 管理 有 限公 司 中银产业债一年定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 4 季度报告
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二〇 一八 年一 月 十九 日
