高贝塔A：可能发生不定期份额折算的风险提示公告查看PDF公告
招商沪深 300 高 贝塔指 数分级证 券投资基 金可能发 生 不定期份额 折算的风 险提示公 告 根据 《招商沪 深 300 高贝 塔指数分 级证券投 资基金基 金合同》 （以 下简称 “ 基金合同 ” ） 中关于不定 期份额折 算的相关 规定，当 招商沪深 300 高贝塔指数 分级证券 投资基金 （以下 简称“本基 金”）之 招商 300 高贝塔 B 份 额（场内 简称：高贝塔 B ，交 易代码：150146 ） 的基金份额 参考净值 达到 0.250 元后，本 基金招商 沪 深 300 高贝 塔份额（ 场内简称 ：高贝 分级，基金 代码：161718 ） 、招商 300 高贝塔 A 份 额（场内简 称：高贝 塔 A ，交 易代码： 150145 ） 及招商 300 高贝塔 B 份额 将进行不 定期份 额折算。 由于近期 A 股市场波 动较大， 截 至 2018 年 1 月 2 日 ， 招商沪深 300 高 贝塔 B 份额的 基金份额参 考净值接 近基金合 同规定的 不定期份 额折 算阀值， 因此本 基金管理 人敬请投 资者 密切关注招 商沪深 300 高 贝塔 B 份额 近期的份 额参 考净值波动 情况， 并警 惕可能出 现的风 险。 针对不定期 折算所带 来的风险 ，本基金 管理人特 别提 示如下： 一、 招商 300 高贝塔 A 份额、 招商 300 高贝塔 B 份额 折算前可能 存在折溢 价交易情 形， 不定期份额 折算后， 招商 300 高贝塔 A 份额、 招商 300 高贝 塔 B 份 额的折溢 价率可 能发生 较大变化。 特提请参 与二级市 场交易的 投资者注 意高 溢价所带来 的风险。 二、招商 300 高贝 塔 B 份额表现 为高风险 、高收益 的特征，不 定期份额 折算后其 杠杆 倍数将大幅 降低，将 恢复到初 始的 2 倍 杠杆水平 ，相 应地，招 商 300 高贝 塔 B 份额的 份额 参考净值随 市场涨跌 而增长或 者下降的 幅度也会 大幅 减小。 三、 由于 触发折算 阀值当 日 ， 招商 300 高贝塔 B 份额 的份额参考 净值可能 已低于阀 值， 而折算基准 日在触发 阀值日后 才能确定 ，因此折 算基 准日招商 300 高贝 塔 B 份额的份 额参 考净值可能 与折算阀 值 0.250 元有一 定差异。 四、招商 300 高 贝塔 A 份额表现 为低风险 、收益相 对稳定的特 征，但在 不定期份 额折算后招商 300 高 贝塔 A 份额持有 人的风险 收益特征 将发生较大 变化，由 持有单一 的较低风 险收益特征 的招商 300 高贝塔 A 份额变为 同时持有 较 低风险收益 特征的招商 300 高贝塔 A 份额与较高 风险收益 特征的招 商沪深 300 高贝塔份 额 的情况， 因此招 商 300 高贝塔 A 份额 持有人预期 收益实现 的不确定 性将会增 加。 本基金管理 人的其他 重要提示 ： 一、 若本基金 发生上述 不定期份 额折算情 形， 按照基 金合同规定 的方法折 算后本基 金招 商沪深 300 高 贝塔份额 、招商 300 高贝塔 A 份额及 招商 300 高贝 塔 B 份额的份 额数量均 会缩减。 根据 深圳证券 交易所的 相关业务 规则， 场内 份 额数将取整 计算 （最小 单位为 1 份） ， 舍去部分计 入基金资 产， 持有极小 数量招商 300 高贝 塔 A 份额、 招商 300 高贝塔 B 份 额和 场内招商沪深 300 高 贝塔份额 的持有 人，存在 折算后 份额因为不足 1 份而导 致相应的 资产 被强制归入 基金资产 的风险。 二、 为保证折算 期间本基 金的平稳 运作， 本基金 管理 人可根据深 圳证券交 易所、 中国证 券登记结算 有限责任 公司的相 关业务规 定暂停招 商 300 高 贝塔 A 份额 与招商 300 高贝 塔 B 份额的上市 交易和招 商沪深 300 高贝塔份 额的申购 及赎回等相 关业务。 届时本基 金管理人 将会对相关 事项进行 公告，敬 请投资者 予以关注 。 投资者若希望了解基金不定期 份额折算业务详情, 请 参阅本基金的基金合同及《招 商沪 深 300 高贝塔 指数分级 证券投资 基金招募 说明书》 （以下简称 “招募说 明书”） 或者拨打 本公司客服 电话：400-887-9555 （免长 途话费） 。 三、 本基金管理 人承诺以 诚实信用、 勤 勉 尽责的 原则 管理和运用 基金资产， 但 不保证基 金一定盈利 ，也不保 证最低收 益。 本基金管理 人提醒投 资者基金 投资的 “ 买者自负” 原 则， 在做出投 资决策后 ， 基金运 营 状况与基金 净值变化 引致的投 资风险， 由投资者 自行 承担。 投资有 风险， 选 择须谨慎 。 敬请投资者于投 资前认真 阅读本基 金的基金 合同和招 募说 明书等相关 法律文件 。
特此公 告。 招商基金管 理有限公 司 2018 年 1 月 3 日
