招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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招 商 丰 美 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书 （ 更 新 ） 摘要
(2017 年第 2 号)
基金管 理人 ： 招 商基 金管 理有限 公司
基金托 管人 ： 中 国银 行股 份有限 公司
截止日: 2017 年 11 月10 日
重要提 示
招商丰 美灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 （ 以下 简称 “本基 金” ） 经 中国 证券 监督管 理委
员会2016 年5 月17 日 《 关于准 予招 商丰 美灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金注 册的批 复 》 （ 证
监许可 【2016 】1073 号文 ） 注册 公开 募集 。本 基金 的基金 合同 于 2016 年11 月10 日正 式生
效。本 基金 为契 约型 开放 式。
招商基 金管 理有 限公 司 （ 以下称 “本 基金 管理 人” 或“管 理人 ”） 保证 招募 说明书 的内
容 真 实 、 准 确、 完 整 。 本招 募 说 明 书 经中 国 证 监 会注 册 ， 中 国 证监 会 对 基 金募 集 的 注 册审
查 以 要 件 齐 备和 内 容 合 规为 基 础 ， 以 充分 的 信 息 披露 和 投 资 者 适当 性 为 核 心， 以 加 强 投资
者 利 益 保 护 和防 范 系 统 性风 险 为 目 标 。中 国 证 监 会不 对 基 金 的 投资 价 值 及 市场 前 景 等 作出
实 质 性 判 断 或者 保 证 。 投资 者 应 当 认 真阅 读 基 金 招募 说 明 书 、 基金 合 同 等 信息 披 露 文 件，
自主判 断基 金的 投资 价值 ，自主 做出 投资 决策 ，自 行承担 投资 风险 。
基金管理人依照恪尽 职守 、诚实信用、谨慎勤 勉的 原则管理和运用基金 财产 ，但不保
证 基 金 一 定 盈利 ， 也 不 保证 最 低 收 益 。当 投 资 人 赎回 时 ， 所 得 或会 高 于 或 低于 投 资 人 先前
所支付 的金 额。 如对 本招 募说明 书有 任何 疑问 ，应 寻求独 立及 专业 的财 务意 见。
本基金投资于证券市 场， 基金净值会因为证券 市场 波动等因素产生波动 ，投 资者在投
资 本 基 金 前 ，应 全 面 了 解本 基 金 的 产 品特 性 ， 充 分考 虑 自 身 的 风险 承 受 能 力， 理 性 判 断市
场 ， 并 承 担 基金 投 资 中 出现 的 各 类 风 险， 包 括 ： 因整 体 政 治 、 经济 、 社 会 等环 境 因 素 对证
券 价 格 产 生 影响 而 形 成 的系 统 性 风 险 ，个 别 证 券 特有 的 非 系 统 性风 险 ， 由 于基 金 投 资 人连
续 大 量 赎 回 基金 产 生 的 流动 性 风 险 ， 投资 者 申 购 、赎 回 失 败 的 风险 ， 基 金 管理 人 在 基 金管
理实施 过程 中产 生的 基金 管理风 险， 本基 金的 特定 风险等 等。
基金的过往业绩并不 预示 其未来表现。基金管 理人 所管理的其它基金的 业绩 并不构成
对本基 金业 绩表 现的 保证 。投资 人在 认购 （或 申购） 本基金 时应 认真 阅读 本基 金的招 募说 明
书和基 金合 同。
基金招募说明书自基 金合 同生效日起，每六个 月更 新一次，并于每六个 月结 束之日后
的45 日内 公告 ，更 新内 容 截至每 六个 月的 最后 一日 。
本更新 招募 说明 书所 载内 容截止 日 为 2017 年 11 月 10 日 ，有 关财 务和 业绩 表 现数据 截
止日 为2017 年9 月30 日 ，财务 和业 绩表 现数 据未 经审计 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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本基金 托管 人中 国银 行股 份有限 公司 已 于 2017 年 11 月 24 日复 核了 本次 更新 的招募 说
明书。
§ 1 基金管理人
1.1 基金 管理人 概况
名称： 招商 基金 管理 有限 公司
注册地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道 7088 号
设立日 期：2002 年 12 月27 日
注册资 本： 人民 币2.1 亿元
法定代 表人 ：李 浩
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道 7088 号
电话： （0755 ）83199596
传真： （0755 ）83076974
联系人 ：赖 思斯
股权结 构和 公司 沿革 ：
招商基 金管 理有 限公 司 于 2002 年 12 月 27 日 经中 国 证监会 证监 基金 字[2002]100 号文
批 准 设 立 ， 是 中 国 第 一 家 中 外 合 资 基 金 管 理 公 司 。 公 司 由 招 商 证 券 股 份 有 限 公 司 、ING
Asset Management B.V. （ 荷兰投资 ）、中 国 电力 财 务有限公 司、中 国华能 财 务有限责 任公
司 、 中 远 财 务有 限 责 任 公司 共 同 投 资 组建 。 经 公 司股 东 会 通 过 并经 中 国 证 监会 批 准 ， 公司
的 注 册 资 本 金 已 经 由 人 民 币 一 亿 元 （RMB100 ，000 ，000 元 ） 增 加 为 人 民 币 二 亿 一 千 万 元
（RMB210 ，000 ，000 元）。
2007 年 5 月 ，经 公司 股东 会通过 并经 中国 证监 会批 复同意 ，招 商银 行股 份有 限公司 受
让 中 国 电 力 财务 有 限 公 司、 中 国 华 能 财务 有 限 责 任公 司 、 中 远 财务 有 限 责 任公 司 及 招 商证
券 股 份 有 限 公 司 分 别 持 有 的 公 司 10 ％、10 ％、10 ％及 3.4% 的 股 权 ； 公 司 外 资 股 东 ING
Asset Management B.V. （ 荷兰投 资） 受让 招商 证券 股份有 限公 司持 有的 公 司3.3 ％ 的股 权。
上 述 股 权 转 让完 成 后 ， 招商 基 金 管 理 有限 公 司 的 股东 及 股 权 结 构为 ： 招 商 银行 股 份 有 限公
司 持 有 公 司 全 部 股 权 的 33.4% ， 招 商 证 券 股 份 有 限 公 司 持 有 公 司 全 部 股 权 的 33.3% ，ING
Asset Management B.V. （ 荷兰投 资） 持有 公司 全部 股权 的 33.3% 。
2013 年 8 月 ，经 公司 股东 会审议 通过 ，并 经中 国证 监会证 监许 可[2013]1074 号文批 复
同意， 荷兰 投资 公司 （ING Asset Management B.V.) 将 其持有 的招 商基 金 管 理有 限公 司 21.6%
股权转让 给招 商银行 股份 有限公司 、11.7% 股 权转让 给招商证 券股 份有限 公司 。上述股 权转招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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让 完 成 后 ， 招商 基 金 管 理有 限 公 司 的 股东 及 股 权 结构 为 ： 招 商 银行 股 份 有 限公 司 持 有 全部
股权 的55 ％， 招商 证券 股 份有限 公司 持有 全部 股权 的 45 ％。
公司主 要股 东招 商银 行股 份有限 公司 成立 于1987 年 4 月 8 日 ，总 行设 在深 圳，业 务以
中国市 场为 主。 招商 银行 于 2002 年4 月9 日 在上 海 证券交 易所 上市 （ 股票 代码 ：600036）。
2006 年9 月22 日， 招商 银行在 香港 联合 交易 所上 市（股 份代 号：3968 ）。
招商证券股份有限公 司是 百年 招 商 局 旗 下 金 融企 业， 经 过 多 年 创 业 发 展， 已成 为 拥 有
证券市场 业务 全牌照 的一 流券商。2009 年 11 月 ， 招商证券 在上 海证券 交易 所上市（ 代码
600999 ）。
公 司 将 秉 承 “ 诚 信 、 理 性 、 专 业 、 协 作 、 成 长 ” 的 理 念 ， 以 “ 为 投 资 者 创 造 更 多 价
值 ” 为 使 命 ，力 争 成 为 中国 资 产 管 理 行业 具 有 “ 差异 化 竞 争 优 势、 一 流 品 牌” 的 资 产 管理
公司。
1.2 主要 人员情 况
1.2.1 董 事会 成员
李浩先生，招商银行 股份 有限公司执行董事、 常务 副行长兼财务负责人 。美 国南加州
大学工 商管 理硕 士学 位， 高级会 计师 。1997 年 5 月 加入招 商银 行任 总行 行长 助理，2000 年
4 月至2002 年3 月兼 任招 商银行 上海 分行 行长 ，2001 年12 月起 担任 招商 银行 副行长 ，2007
年3 月起兼 任财 务负 责人 ，2007 年6 月 起担 任招 商 银行执 行董 事，2013 年5 月起担 任招 商
银行常务副行长，2016 年 3 月 起 兼 任 深 圳市 招 银前 海 金 融 资 产 交 易 中心 有限 公 司 副 董 事
长。现 任公 司董 事长 。
邓晓力女 士， 毕业于 美国 纽约州立 大学 ，获经 济学 博士学位 。2001 年 加入招 商 证券 ，
并于2004 年 1 月至2004 年12 月被 中国 证监 会借 调 至南方 证券 行政 接管 组任 接管组 成员 。
在加入 招商 证券 前， 邓女 士曾 任 Citigroup （花 旗集 团） 风 险管 理部 高级 分析 师。现 任招 商
证 券 股 份 有 限公 司 副 总 裁兼 首 席 风 险 官， 分 管 风 险管 理 、 公 司 财务 、 结 算 及培 训 工 作 ；兼
任中国 证券 业协 会财 务与 风险控 制委 员会 副主 任委 员。现 任公 司副 董事 长。
金旭女 士， 北京 大学 硕士 研究生 。1993 年7 月至2001 年11 月 在中 国证 监会 工 作。2001
年11 月至2004 年7 月在 华夏基 金管 理有 限公 司任 副总经 理。2004 年7 月至2006 年1 月在
宝盈基 金 管 理有 限公 司任 总经理 。2006 年1 月至2007 年5 月在梅 隆全 球投 资 有限公 司北 京
代表处 任首 席代 表。2007 年 6 月至 2014 年 12 月 担 任国泰 基金 管理 有限 公司 总经理 。2015
年1 月 加入 招商 基金 管理 有限公 司， 现任 公司 总经 理、董 事兼 招商 资产 管理 （香港） 有限 公
司董事 长。
吴冠雄 先生 ，硕 士研 究生 ，22 年法律 从业 经历 。1994 年8 月至1997 年9 月 在 中国北 方
工业公 司任 法律 事务 部职 员。1997 年 10 月至 1999 年 1 月 在新 加坡 Colin Ng & Partners招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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任中国 法律 顾问 。1999 年 2 月至 今在 北京 市天 元 律师事 务所 工作 ，先 后担 任专职 律师 、事
务所权 益合 伙人 、事 务所 管理合 伙人 、事 务所 执行 主任和 管理 委员 会成 员。2009 年 9 月至
今兼任 北京 市华 远集 团有 限公司 外部 董事 ，2016 年 4 月至 今兼 任北 京墨 迹 风云科 技股 份有
限公司 独立 董事 ，2016 年12 月 至今 兼任 新世 纪医 疗 控股有 限公 司（ 香港 联交 所上市 公司 ）
独立董 事，2016 年11 月至 今任中 国证 券监 督管 理委 员会第 三届 上市 公司 并购 重组专 家咨 询
委员会 委员 。现 任公 司独 立董事 。
王莉女士，高级经济 师。 毕业于中国人民解放 军外 国语学院，历任中国 人民 解放军昆
明 军 区 三 局 战士 、 助 理 研究 员 ； 国 务 院科 技 干 部 局二 处 干 部 ； 中 信 公 司 财 务部 国 际 金 融处
干部、 银行部 资金处 副处 长；中 信银行( 原中 信实业 银行) 资本市 场部总 经理 、行长 助理、
副 行 长 等 职。 现 任 中国 证券 市 场 研 究设 计 中 心(联办) 常 务 干 事 兼基 金 部 总经 理； 联 办 控股
有限公 司董 事总 经理 等。 现任公 司独 立董 事。
何玉慧女 士， 加拿大 皇后 大学荣誉 商学 士，26 年会 计从业经 历。 曾先后 就职 于加拿 大
National Trust Company 和 Ernst & Young ，1995 年 4 月 加入 香港 毕马 威会 计师事 务所 ，
2015 年 9 月 退休 前系 香港 毕马威 会计 师事 务所 金融 业内部 审计 、风 险管 理和 合规服 务主 管
合伙人 。2016 年 8 月 至今 任泰康 保险 集团 股份 有限 公司独 立董 事， 同时 兼任 多个香 港政 府
机构辖 下委 员会 的委 员和 香港会 计师 公会 纪律 评判 小组委 员。 现任 公司 独立 董事。
孙谦先生 ，新加 坡籍 ，经 济学博士 。1980 年至 1991 年先后 就读于 北京 大学 、复旦 大
学、 William Paterson College 和 Arizona State University 并获 得学 士 、工商 管理 硕
士 和 经 济 学 博士 学 位 。 曾任 新 加 坡 南 洋理 工 大 学 商学 院 副 教 授 、厦 门 大 学 任财 务 管 理 与会
计 研 究 院 院 长及 特 聘 教 授、 上 海 证 券 交易 所 高 级 访问 金 融 专 家 。现 任 复 旦 大学 管 理 学 院特
聘 教 授 和 财 务金 融 系 主 任。 兼 任 上 海 证券 交 易 所 ，中 国 金 融 期 货交 易 所 和 上海 期 货 交 易所
博 士 后 工 作 站导 师 ， 科 技部 复 旦 科 技 园中 小 型 科 技企 业 创 新 型 融资 平 台 项 目负 责 人 。 现任
公司独 立董 事。
1.2.2 监 事会 成员
赵斌先生，毕业于深 圳大 学国际金融专业、格 林威 治大学项目管理专业 ，分 别获经济
学学士 学位 、理 学硕 士学 位。1992 年 7 月至 1998 年 12 月 ，历 任招 商银 行证 券部员 工、 福
田营业 部主 任、 海口 营业 部经理 助理 、经 理；1999 年1 月至2006 年1 月，历 任招商 证券 经
纪业务 部总 经理 助理 、深 圳龙岗 证券 营业 部副 总经 理 （主 持工 作） 、 深圳 南山 南 油大 道营 业
部经理 ；2006 年1 月至2009 年4 月， 担任 招商 证券 私人客 户部 总经 理；2008 年4 月至2016
年1 月 ，担 任招 商证 券零 售经纪 总部 总经 理， 期间 于2013 年4 月至2014 年1 月兼任 招商 证
券渠道 管理 部总 经理 。赵 先生亦 于2007 年7 月至2011 年5 月担 任招 商证 券职 工代表 监事 。
2016 年1 月起 至今 ，赵 斌 先生担 任招 商证 券合 规总 监。同 时， 赵斌 先生 于2008 年7 月起担招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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任招商 期货 有限 公司 董事 ，于 2015 年 7 月 起担 任招 商证券 资产 管理 有限 公司 董事。 现任 公
司监事 会主 席。
周松先 生， 武汉 大学 世界 经济专 业硕 士研 究生 。1997 年 2 月加 入招 商银 行，1997 年 2
月至2006 年6 月历 任招 商 银行总 行计 划资 金部 经理 、总经 理助 理、 副总 经理 ，2006 年6 月
至 2007 年 7 月任 招商 银行 总行计 划财 务部 副总 经理 ，2007 年 7 月至 2008 年 7 月任招 商银
行武汉 分行 副行 长。2008 年7 月至 2010 年6 月任 招 商银行 总行 计划 财务 部副 总经理 （ 主持
工作） 。2010 年6 月至2012 年9 月任 招商 银行 总行 计 划财务 部总 经理 。2012 年9 月至2014
年 6 月任 招商 银行 总行 业 务总监 兼总 行计 划财 务部 总经理 。2014 年 6 月至 2014 年 12 月任
招商银 行总 行业 务总 监兼 总行资 产负 债管 理部 总 经 理。2014 年12 月 起任 招商 银行总 行同 业
金融总 部总 裁兼 总行 资产 管理部 总经 理。2016 年 1 月起任 招商 银行 总行 投行 与金融 市场 总
部总裁 兼总 行资 产管 理部 总经理 。现 任公 司监 事。
罗琳女士 ，厦 门大学 经济 学硕士。1996 年加 入招商 证券股份 有限 公司投 资银 行部， 先
后担任项 目经 理、高 级经 理、业务 董事 ；2002 年起 参与招商 基金 管理有 限公 司筹备， 公司
成 立 后 先 后 担 任 基 金 核 算 部 高 级 经 理 、 产 品 研 发 部 高 级 经 理 、 副 总 监 、 总 监 、 产 品 运 营
官，现 任首 席市 场官 兼市 场推广 部总 监、 公司 监事 。
鲁丹女 士， 中山 大学 国际 工商管 理硕 士；2001 年加 入美的 集团 股份 有限 公司 任 Oracle
ERP 系 统实 施顾 问；2005 年5 月至2006 年12 月 于韬 睿惠悦 咨询 有限 公司 任咨 询顾问 ；2006
年12 月至2011 年2 月于 怡安翰 威特 咨询 有限 公司 任咨询 总监 ；2011 年2 月至2014 年3 月
任 倍 智 人 才 管理 咨 询 有 限公 司 首 席 运 营官 ； 现 任 招商 基 金 管 理 有限 公 司 人 力资 源 部 总 监、
公司监 事， 兼任 招商 财富 资产管 理有 限公 司董 事。
李扬先生 ，中 央财经 大学 经济学硕 士，2002 年加入 招商基金 管理 有限公 司， 历任基 金
核算部 高级 经理 、副 总监 、总监 ，现 任产 品研 发一 部总监 、公 司监 事。
1.2.3 公 司高 级管 理人员
金旭女 士， 总经 理， 简历 同上。
钟文岳 先生 ，常 务副 总经 理，厦 门大 学经 济学 硕士 。1992 年7 月至1997 年4 月于中 国
农村发 展信 托投 资公 司任 福建 （ 集团） 公司 国际 业 务部经 理；1997 年4 月至2000 年 1 月于
申银万 国证 券股 份有 限公 司任九 江营 业部 总经 理；2000 年1 月至2001 年1 月 任厦门 海发 投
资股份 有限 公司 总经 理；2001 年1 月至2004 年1 月 任深圳 二十 一世 纪风 险投 资公司 副总 经
理；2004 年1 月至 2008 年11 月任 新江 南投 资有 限 公司副 总经 理；2008 年11 月至 2015 年
6 月任 招商 银行 股份 有限 公 司投资 管理 部总 经理 ；2015 年6 月 加入 招商 基金 管理 有限公 司，
现任公 司常 务副 总经 理兼 招商财 富资 产管 理有 限公 司董事 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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沙骎先 生， 副总 经理 ，南 京通信 工程 学院 工学 硕士 。2000 年11 月加 入宝 盈基 金管理 有
限公司 ，历 任 TMT 行业 研 究员、 基金 助理 、交 易主 管；2008 年 2 月加 入国 泰 基金管 理有 限
公司，历任交易部总监、研究部总监，投资总监兼基金经理，量化& 保 本 投 资 事 业 部 总 经
理；2015 年 加入招 商基金 管理有限 公司 ，现任 公司 副总经理 兼招 商资产 管理 （香港） 有限
公司董 事。
欧志明先 生， 副总经 理， 华中科技 大 学 经济学 及法 学双学士 、投 资经济 硕士 。2002 年
加入广 发证 券深 圳业 务总 部任机 构客 户经 理；2003 年4 月至2004 年7 月于广 发证券 总部 任
风险控 制岗 从事 风险 管理 工作；2004 年 7 月加 入招 商基金 管理 有限 公司 ，曾 任法律 合规 部
高 级 经 理 、 副总 监 、 总 监、 督 察 长 ， 现任 公 司 副 总经 理 、 董 事 会秘 书 ， 兼 任招 商 财 富 资产
管理有 限公 司董 事兼 招商 资产管 理（ 香港 ）有 限公 司董事 。
杨渺先生 ，副 总经理 ，经 济学硕士 。2002 年 起先后 就职于南 方证 券股份 有限 公司、 巨
田基金管 理有 限公司 ，历 任金融工 程研 究员、 行业 研究员、 助理 基金经 理。2005 年 加入招
商基金 管理有 限公司 ，历 任高级 数量分 析师、 投资 经理、 投资管 理二部( 原专 户资产 投资部)
负责人 及总 经理 助理 ，现 任公司 副总 经理 。
潘西里先 生， 督察长 ，法 学硕士。1998 年加 入大鹏 证券有限 责任 公司法 律部 ，负责 法
务工作 ；2001 年10 月 加入 天同基 金管 理有 限公 司监 察稽核 部， 任职 主管 ；2003 年2 月加入
中国证券监督管理 委员会 深圳监管局，历任 副主任 科员、主任科员、 副处长 及处长；2015
年加入 招商 基金 管理 有限 公司， 现任 公司 督察 长。
1.2.4 基 金经 理
潘明曦先生，经济学硕士 。2010 年 7 月 加 入国 泰基 金 管 理 有 限 公 司 ， 曾 任行 业 研 究
员、 基金 经理 助理；2015 年加入招 商基 金管理 有限 公司，现 任招 商安泰 偏股 混合型证 券投
资基金 基金 经理 （管 理时 间：2015 年10 月9 日至 今） 、 招商 丰美 灵活 配置 混合型 证券 投资
基金基 金经 理（ 管理 时间 ：2016 年 11 月 10 日 至今 ）、招 商移 动互 联网 产业 股票型 证券 投
资基金 基金 经理 （管 理时 间：2017 年 6 月 29 日至 今）。
王刚先 生， 硕士 。2011 年 7 月加 入中 国人 保资 产 管理股 份有 限公 司， 曾任 助理组 合经
理、产 品经 理；2014 年 5 月加入 泰康 资产 管理 有限 责任公 司， 曾任 资产 管理 部高级 经理 ；
2015 年 7 月 加入 招商 基金 管理有 限公 司， 任固 定收 益 投资 部研 究员 ，从 事固 定收益 类产 品
研究相关 工作 ，现任 招商 可转债分 级债 券型证 券投 资基金基 金经 理（管 理时 间：2017 年 3
月11 日至 今） 、 招商 丰嘉 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金经 理 （ 管理 时间 ：2017 年7 月
28 日 至今） 、招 商丰 美灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金基金 经理 （管 理时 间：2017 年7 月28
日至今 ） 、 招商 丰融 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 基金经 理 （ 管理 时间 ：2017 年7 月 28 日
至今） 、招 商丰 泰灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金(LOF) 基金 经理 （管 理时 间：2017 年7 月28招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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日至今 ） 、 招商 丰泽 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 基金经 理 （ 管理 时间 ：2017 年7 月 28 日
至今） 、招 商瑞 丰灵 活配 置混合 型发 起式 证券 投资 基金基 金经 理（ 管理 时间 ：2017 年 7 月
28 日 至今 ）。
本基金 历任 基金 经理 包括 ：邓栋 先生 ，管 理时 间 为 2016 年 11 月 18 日至 2017 年 7 月
28 日。
1.2.5 投 资决 策委 员会成 员
公 司 的 投 资 决 策 委 员 会 由 如 下 成 员 组 成 ： 总 经 理 金 旭 、 副 总 经 理 沙 骎 、 副 总 经 理 杨
渺 、 总 经 理 助 理 兼 量 化 投 资 部 负 责 人 吴 武 泽 、 总 经 理 助 理 兼 固 定 收 益 投 资 部 负 责 人 裴 晓
辉、交 易部 总监 路明 、国 际业务 部总 监白 海峰 。
1.2.6 上 述人 员之 间均不 存在 近亲属 关系 。
§ 2 基金托管人
2.1 基本 情况
名称： 中国 银行 股份 有限 公司（ 简称 “中 国银 行” ）
住所及 办公 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大 街1 号
首次注 册登 记日 期：1983 年10 月31 日
注册资 本： 人民 币贰 仟玖 佰肆拾 叁亿 捌仟 柒佰 柒拾 玖万壹 仟贰 佰肆 拾壹 元整
法定代 表人 ：陈 四清
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字 【1998 】24 号
托管部 门信 息披 露联 系人 ：王永 民
传真： （010 ）66594942
中国银 行客 服电 话：95566
2.2 基金 托管部 门及 主要 人员 情况
中国银行 托管业 务部 设立 于 1998 年， 现有员 工 110 余人， 大部分 员工 具有 丰富的 银
行 、 证 券 、 基金 、 信 托 从业 经 验 ， 且 具有 海 外 工 作、 学 习 或 培 训经 历 ，60 ％以 上 的 员 工具
有 硕 士 以 上 学位 或 高 级 职称 。 为 给 客 户提 供 专 业 化的 托 管 服 务 ，中 国 银 行 已在 境 内 、 外分
行开展 托管 业务 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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作为国内首批开展证 券投 资基金托管业务的商 业银 行，中国银行拥有证 券投 资基金、
基金（一 对多 、一对 一） 、社保基 金、 保险资 金、QFII 、RQFII 、QDII 、境外 三类机构 、券
商 资 产 管 理 计划 、 信 托 计划 、 企 业 年 金、 银 行 理 财产 品 、 股 权 基金 、 私 募 基金 、 资 金 托管
等 门 类 齐 全 、产 品 丰 富 的托 管 业 务 体 系。 在 国 内 ，中 国 银 行 首 家开 展 绩 效 评估 、 风 险 分析
等增值 服务 ，为 各类 客户 提供个 性化 的托 管增 值服 务，是 国内 领先 的大 型中 资托管 银行 。
2.3 证券 投资基 金托 管情 况
截至2017 年09 月30 日， 中国银 行已 托 管637 只证 券投资 基金 ，其 中境 内基 金600 只，
QDII 基金37 只， 覆盖 了股 票型、 债券 型、 混合 型、 货币型 、指 数型 等多 种类 型的基 金， 满
足了不 同客 户多 元化 的投 资理财 需求 ，基 金托 管规 模位居 同业 前列 。
§ 3 相关服务机构
3.1 基金 份额销 售机 构
3.1.1 直 销机 构
直销机 构： 招商 基金 管理 有限公 司
招商基 金客 户服 务中 心电 话：400-887-9555 （ 免长 途话费 ）
招商基 金官 网交 易平台
交易网 站：www.cmfchina.com
客服电 话：400-887-9555 （免长 途话 费）
电话： （0755 ）83196437
传真： （0755 ）83199059
联系人 ：陈 梓
招商基 金战 略客 户部
地址： 北京 市西 城区 月坛 南街 1 号院 3 号楼 1801
电话：13718159609
联系人 ：莫 然
地址： 上海 市浦 东新 区陆 家嘴环 路 1088 号上 海招 商 银行大 厦南 塔 15 楼
电话： （021 ）38577388
联系人 ：胡 祖望
招商基 金机 构理 财部
地址： 深圳 市福 田区 深南 大道 7088 号招 商银 行大 厦 23 楼 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
9
电话： （0755 ）83190452
联系人 ：刘 刚
地址： 北京 市西 城区 月坛 南街 1 号院 3 号楼 1801
电话：18600128666
联系人 ：贾 晓航
地址： 上海 市浦 东新 区陆 家嘴环 路 1088 号上 海招 商 银行大 厦南 塔 15 楼
电话： （021 ）38577379
联系人 ：伊 泽源
招商基 金直 销交 易服 务联 系方式
地址： 深圳 市南 山区 科苑 路科兴 科学 园 A3 单元 3 楼 招商基 金客 服中 心直 销柜 台
电话： （0755 ）83196359 83196358
传真： （0755 ）83196360
备用传 真： （0755 ）83199266
联系人 ：冯 敏
3.1.2 代 销机 构
代销机 构 代销机 构信 息
上海华 信证 券有 限责 任公 司 注册地 址： 上海 浦东 新区 世纪大 道 100 号环
球金融 中 心 9 楼
法定代 表人 ：郭 林
电话：400-820-5999
联系人 ：陈 媛
网址：www.shhxzq.com
天津国 美基 金销 售有 限公 司 注册地 址： 天津 经济 技术 开发区 南港 工业 区
综合服 务区 办公 楼 D 座二层 202-124 室
法定代 表人 ：丁 东华
电话：400-111-0889
联系人 ：郭 宝亮
网址：www.gomefund.com
北京汇 成基 金销 售有 限公 司 注册地 址 ： 北 京市 海淀 区中 关村大 街 11 号 11
层 1108
法定代 表人 ：王 伟刚
电话：400-619-9059
联系人 ：丁 向坤
网址：http://www.fundzone.cn
招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
10
南京途 牛金 融信 息服 务有 限公司 注册地 址： 南京 市玄 武区 玄武大 道 699-1 号
法定代 表人 ：宋 时琳
电话：400-799-9999
联系人 ：贺 杰
网址：http://jr.tuniu.com
基金管理人可根据有 关法 律法规规定，选择其 他符 合要求的机构代理销 售本 基金，并
及时公 告。
3.2 注册 登记机 构
名称： 招商 基金 管理 有限 公司
地址： 深圳 市福 田区 深南 大道 7088 号
法定代 表人 ：李 浩
电话： （0755 ）83196445
传真： （0755 ）83196436
联系人 ：宋 宇彬
3.3 律师 事务所 和经 办律 师
名称： 上海 源泰 律师 事务 所
注册地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南 路 256 号华 夏银 行大 厦 14 楼
负责人 ：廖 海
电话： （021 ）51150298
传真： （021 ）51150398
经办律 师： 廖海 、刘 佳
联系人 ：刘 佳
3.4 会计 师事务 所和 经办 注册 会计师
名称： 德勤 华永 会计 师事 务所（ 特殊 普通 合伙 ）
注册地 址： 上海 市延 安东 路 222 号外 滩中 心 30 楼
法定代 表人 ：曾 顺福
电话： （021 ）61418888
传真： （021 ）63350177
经办注 册会 计师 ：陶 坚、 吴凌志 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
11
联系人: 陶坚
§ 4 基金名称
招商丰 美灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金
§ 5 基金类型
混合型
§ 6 投资目标
本基金通过将基金资 产在 不同投资资产类别之 间灵 活配置，在控制下行 风险 的前提下
为投资 人获 取稳 健回 报。
§ 7 投资范围
本基金 的投 资范 围为 具有 良好流 动性 的金 融工 具， 包括国 内依 法发 行上 市的 股票 （包 括
中小板 、创 业板 及其 他经 中国证 监会 核准 上市 的股 票） 、 债券 （ 包括 国债 、央 行票据 、金 融
债 券 、 企 业 债券 、 公 司 债券 、 中 期 票 据、 短 期 融 资券 、 超 短 期 融资 券 、 次 级债 券 、 政 府支
持 机 构 债 、 政府 支 持 债 券、 地 方 政 府 债、 中 小 企 业私 募 债 券 、 可转 换 债 券 及其 他 经 中 国证
监会允 许投资 的债券 ）、 资产支 持证券 、债券 回购 、同业 存单、 银行存 款(包 括协议 存款、
定期存 款及其 他银行 存款) 、货币 市场工 具、权 证、 股指期 货、国 债期货 ，以 及法律 法规或
中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工具 ，但 须符 合中国 证监 会的 相关 规定 。
如法律法规或监管机 构以 后允许基金投资其他 品种 ，基金管理人在履行 适当 程序后，
可以将 其纳 入投 资范 围。
本基金投 资于股 票的 比例 为基金资 产的 0%-95% ，投 资于权证 的比 例为基 金资 产净值 的
0%-3% ， 本 基 金 每 个 交 易 日 日 终 在 扣 除 股 指 期 货 合 约 和 国 债 期 货 合 约 需 缴 纳 的 交 易 保 证 金
后，应当 保持 不低于 基金 资产净 值 5%的 现金 或到期 日在一年 以内 的政府 债券 ，股指期 货、
国债期 货的 投资 比例 遵循 国家相 关法 律法 规。
如果法律法规对基金 合同 约定投资组合比例限 制进 行变更的，以变更后 的规 定为准，
不需要 再经 基金 份额 持有 人大 会 审议 。
§ 8 投资策略 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
12
1 、大 类资 产配 置策 略
本基金采取与投资收 益挂 钩相结合的大类资产 配置 策略。具体而言，本 基金 以上一会
计 年 度 末 的 基金 份 额 净 值作 为 基 准 （ 《基 金 合 同 》生 效 日 所 在 年度 基 准 为 基金 份 额 发 售面
值）， 计算 本年 度基 金份 额累计 净值 增长 率。
（1 ） 当 本年度 基金 份额 累 计净值 增长 率连 续五 个工 作日低 于 0% 时 ，股 票资 产 占基金 资
产的比 例不 应超 过40% ；
（2 ）当本年度基金份额累 计净值增长率连续五个工 作日高于或等于 0% ， 且 低于 10%
时，股 票资 产占 基金 资产 的比例 不应 超 过60% ；
（3）当 本年度 基金份 额累 计净值增 长率 连续 五 个工 作日高于 或等 于 10% 时， 股票资 产
占基金 资产 的比 例不 应超 过 95% 。
基金管理人应根据对 未来 市场的判断，并参照 基金 份额净值的变化趋势 ，在 合理期限
内将资 产配 置比 例调 整至 规定范 围内 。
2 、股 票投 资策 略
本基金 主要 采取 自下 而上 的选股 策略 。
（1）使 用定量 分析的 方法 ，通过财 务和 运营数 据进 行企业价 值评 估，初 步筛 选出具 备
优 势 的 股 票 作为 备 选 投 资标 的 。 本 基 金主 要 从 盈 利能 力 、 成 长 能力 以 及 估 值水 平 等 方 面对
股票进 行考 量。
盈利能 力方 面， 本基 金主 要通过 净资 产收 益率 （ROE ） ，毛 利率 ，净 利率 ，EBITDA/主营
业务收 入等 指标 分析 评 估 上市公 司创 造利 润的 能力 ；
成长能力 方面 ，本基 金主 要通过 EPS 增长率 和主营 业务收入 增长 率等指 标分 析评估 上
市公司 未来 的盈 利增 长速 度；
估值水 平方 面， 本基 金主 要通过 市盈 率 （P/E ） 、市 净率 （P/B ） 、 市盈增 长比 率 （PEG）、
自由现 金流 贴现 （FCFF ，FCFE ） 和 企业 价值/EBITDA 等指标 分析 评估 股票 的估 值是否 有吸 引
力。
（2） 公司 质量 评估
在定量分析的基础上 ，基 金管理人将深入调研 上市 公司，并基于公司治 理、 公司发展
战 略 、 基 本 面变 化 、 竞 争优 势 、 管 理 水平 、 估 值 比较 和 行 业 景 气度 趋 势 等 关健 因 素 ， 评估
上市公 司的 中长 期发 展 前 景、成 长性 和核 心竞 争力 ，进一 步优 化备 选投 资标 的。
3 、债 券投 资策 略
本基金采用的债券投 资策 略包括：久期策略、 期限 结构策略、个券选择 策略 和相对价
值判断 策略 等， 对于 可转 换公司 债等 特殊 品种 ，将 根据其 特点 采取 相应 的投 资策略 。
（1） 久期 策略
根据国内外的宏观经 济形 势、经济周期、国家 的货 币政策、汇率政策等 经济 因素，对
未来利 率走 势做 出预 测， 并确定 本基 金投 资组 合久 期的长 短。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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（2） 期限 结构 策略
根据国际国内经济形 势、 国家的货币政策、汇 率政 策、货币市场的供需 关系 、投资者
对 未 来 利 率 的预 期 等 因 素， 对 收 益 率 曲线 的 变 动 趋势 及 变 动 幅 度做 出 预 测 ，收 益 率 曲 线的
变 动 趋 势 包 括： 向 上 平 行移 动 、 向 下 平行 移 动 、 曲线 趋 缓 转 折 、曲 线 陡 峭 转折 、 曲 线 正蝶
式 移 动 、 曲 线反 蝶 式 移 动， 并 根 据 变 动趋 势 及 变 动幅 度 预 测 来 决定 信 用 投 资产 品 组 合 的期
限结构 ，然 后选 择采 取相 应的期 限结 构策 略。
（3） 个券 选择 策略
通过分析债券收益率 曲线 变动、各期限段品种 收益 率及收益率基差波动 等因 素，预测
收 益 率 曲 线 的变 动 趋 势 ，并 结 合 流 动 性偏 好 、 信 用分 析 等 多 种 市场 因 素 进 行分 析 ， 综 合评
判 个 券 的 投 资价 值 。 在 个券 选 择 的 基 础上 ， 构 建 模拟 组 合 ， 并 比较 不 同 模 拟组 合 之 间 的收
益和风 险匹 配情 况， 确定 风险、 收益 匹配 最 佳 的组 合。
（4） 相对 价值 判断 策略
根据对同类债券的相 对价 值判断，选择合适的 交易 时机，增持相对低估 、价 格将上升
的债券 ，减 持相 对高 估、 价格将 下降 的债 券。
（5） 可转 换公 司债 投资 策 略
由于可转债兼具债性 和股 性，其投资风险和收 益介 于股票和债券之间， 可转 债相对价
值 分 析 策 略 通过 分 析 不 同市 场 环 境 下 其股 性 和 债 性的 相 对 价 值 ，把 握 可 转 债的 价 值 走 向，
选择相 应券 种， 从而 获取 较高投 资收 益。
（6） 中小 企业 私募 债券 投 资策略
中小企业私募债具有 票面 利率较高、信用风险 较大 、二级市场流动性较 差等 特点。因
此本基 金审 慎投 资中 小企 业私募 债券 。
针 对 市 场 系 统 性 信 用 风 险 ， 本 基 金 主 要 通 过 调 整 中 小 企 业 私 募 债 类 属 资 产 的 配 置 比
例，谋 求避 险增 收。
针对非系统性信用风 险， 本基金通过分析发债 主体 的信用水平及个债增 信措 施，量化
比较判 断估 值， 精选 个债 ，谋求 避险 增收 。
4 、权 证投 资策 略
本基金对权证资产的 投资 主要是通过分析影响 权证 内在价值最重要的两 种因 素——标
的 资 产 价 格 以 及 市 场 隐 含 波 动 率 的 变 化 ， 灵 活 构 建 避 险 策 略 ， 波 动 率 差 策 略 以 及 套 利 策
略。
5 、股 指期 货投 资策 略
本基金投资股指期货 将根 据风险管理的原则， 主要 选择流动性好、交易 活跃 的股指期
货 合 约 。 本 基金 力 争 利 用股 指 期 货 的 杠杆 作 用 ， 以实 现 管 理 市 场风 险 和 调 节股 票 仓 位 的目
的。
6 、国 债期 货投 资策 略 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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本基金参与国债期货 投资 是为了有效控制债券 市场 的系统性风险，本基 金将 根据风险
管 理 原 则 ， 以套 期 保 值 为主 要 目 的 ， 适度 运 用 国 债期 货 提 高 投 资组 合 运 作 效率 。 在 国 债期
货 投 资 过 程 中， 基 金 管 理人 通 过 对 宏 观经 济 和 利 率市 场 走 势 的 分析 与 判 断 ，并 充 分 考 虑国
债 期 货 的 收 益性 、 流 动 性及 风 险 特 征 ，通 过 资 产 配置 ， 谨 慎 进 行投 资 ， 以 调整 债 券 组 合的
久期， 降低 投资 组合 的整 体风险 。
7 、资 产支 持证 券投 资策 略
在控制风险的前提下 ，本 基金对资产支持证券 从五 个方面综合定价，选 择低 估的品种
进 行 投 资 。 五个 方 面 包 括信 用 因 素 、 流动 性 因 素 、利 率 因 素 、 税收 因 素 和 提前 还 款 因 素。
而当前 的信 用因 素是 需要 重点考 虑的 因素 。
§ 9 投资决策程序
本基金采用投资决策 委员 会领导下的团队式投 资管 理模式。投资决策委 员会 定期就投
资 管 理 业 务 的 重 大 问 题 进 行 讨 论 。 基 金 经 理 、 分 析 员 、 交 易 员 在 投 资 管 理 过 程 中 责 任 明
确 、 密 切 合 作， 在 各 自 职责 内 按 照 业 务程 序 独 立 工作 并 合 理 地 相互 制 衡 。 具体 的 投 资 管理
程序如 下：
（1） 投资 决策 委员 会审 议 投资策 略、 资产 配置 和其 它重大 事项 ；
（2） 投资 部门 通过 投资 例 会等方 式讨 论拟 投资 的个 券，研 究员 提供 研究 分析 与支持 ；
（3） 基金 经理 根据 所管 基 金的特 点， 确定 基金 投资 组合；
（4） 基金 经理 发送 投资 指 令；
（5） 交易 部审 核与 执行 投 资指令 ；
（6） 数量 分析 人员 对投 资 组合的 分析 与评 估；
（7） 基金 经理 对组 合的 检 讨与调 整。
在投资决策过程中， 风险 管理部门负责对各决 策环 节的事前及事后风险 、操 作风险等
投 资 风 险 进 行监 控 ， 并 在整 个 投 资 流 程完 成 后 ， 对投 资 风 险 及 绩效 做 出 评 估， 提 供 给 投资
决策委 员会 、投 资总 监、 基金经 理等 相关 人员 ，以 供决策 参考 。
§ 10 业绩比较基准
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：沪 深 300 指数 收益 率*50%+ 中证 全债 指数 收益 率*50%
沪深300 指 数由 专业 指数 提供商 中证 指数 有限 公司 编制和 发布 ，由 沪深A 股 中规模 大、
流动性 好的 最具 代表 性的300 只股 票组 成， 以综 合反 映沪深A 股 市场 整体 表现 ，具有 良好 的
市场代 表性 和市 场影 响力 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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中证全债指数是中证 指数 公司编制的综合反映 银行 间债券市场和沪深交 易所 债券市场
的 跨 市 场 债 券 指 数 。 根 据 本 基 金 的 投 资 范 围 和 投 资 比 例 ， 选 用 上 述 业 绩 比 较 基 准 能 够 客
观、合 理地 反映 本基 金的 风险收 益特 征。
如果今后法律法规发 生变 化，或者有更权威的 、更 能为市场普遍接受的 业绩 比较基准
推 出 ， 或 者 市场 上 出 现 更加 适 合 用 于 本基 金 的 业 绩比 较 基 准 ， 以及 如 果 未 来指 数 发 布 机构
不 再 公 布 上 述指 数 或 更 改指 数 名 称 时 ，经 与 基 金 托管 人 协 商 一 致， 本 基 金 可在 报 中 国 证监
会备案 后变 更业 绩比 较基 准并及 时公 告， 无需 召开 基金份 额持 有人 大会 。
§ 11 风险收益特征
本基金是混合型基金 ，在 证券投资基金中属于 预期 风险收益水平中等的 投资 品种，预
期收益 和预 期风 险高 于货 币市场 基金 和债 券型 基金 ，低于 股票 型基 金。
§ 12 投资组合报告
招商丰美灵活配置混 合型 证券投资基金管 理 人－ 招商 基 金 管 理 有 限 公 司的 董事 会 及 董
事 保 证 本 报 告所 载 资 料 不存 在 虚 假 记 载、 误 导 性 陈述 或 重 大 遗 漏， 并 对 其 内容 的 真 实 性、
准确性 和完 整性 承担 个别 及连带 责任 。
本投资 组合 报告 所载 数据 截至 2017 年9 月30 日， 来源于 《 招商 丰美 灵活 配置 混合型 证
券投资 基 金2017 年第 3 季 度报告 》。
1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 133,543,327.75 15.30
其中： 股票
133,543,327.75 15.30
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
715,509,195.00 82.00
其中： 债券
715,509,195.00 82.00
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入返
售金融 资产
- -
7
银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合
计
5,709,185.15 0.65
8 其他资 产
17,863,375.47 2.05
9 合计
872,625,083.37
100.00 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 39,793.60 0.00
C 制造业 19,354,284.20 2.23
D
电力、 热力 、 燃 气及 水生 产 和
供应业
3,205,976.16 0.37
E 建筑业 14,336,687.00 1.65
F 批发和 零售 业 10,974,925.45 1.26
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 6,603,121.57 0.76
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术 服
务业
27,084,203.73 3.12
J 金融业 38,071,995.00 4.38
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 13,744,265.00 1.58
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理 业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务 业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 115,299.99 0.01
R 文化、 体育 和娱 乐业 12,776.05 0.00
S 综合 - -
合计 133,543,327.75 15.37
2.2 报 告期 末按行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 投资 股票 。
3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 000776 广发证 券 1,900,000 36,062,000.00 4.15
2 601888 中国国 旅 398,500 13,744,265.00 1.58
3 002624 完美世 界 357,255 11,703,673.80 1.35
4 600887 伊利股 份 399,976 10,999,340.00 1.27
5 000501 鄂武商 Ａ 599,920 10,948,540.00 1.26
6 600037 歌华有 线 570,000 8,413,200.00 0.97
7 601390 中国中 铁 900,300 7,787,595.00 0.90
8 600686 金龙汽 车 450,000 7,771,500.00 0.89
9 002555 三七互 娱 311,653 6,949,861.90 0.80
10 601333 广深铁 路 1,299,911 6,577,549.66 0.76 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 9,951,000.00 1.15
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 59,814,000.00 6.88
其中： 政策 性金 融债 59,814,000.00 6.88
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 10,114,000.00 1.16
7 可转债 （可 交换 债） 934,195.00 0.11
8 同业存 单 634,696,000.00 73.05
9 其他 - -
10 合计 715,509,195.00 82.35
5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 111609446 16 浦发 CD446 1,000,000 96,840,000.00 11.15
2 111712028
17 北 京银 行
CD028
1,000,000 95,780,000.00 11.02
3 170207 17 国开 07 600,000 59,814,000.00 6.88
4 111611432 16 平安 CD432 600,000 58,086,000.00 6.69
5 111790886
17 杭 州银 行
CD025
600,000 57,504,000.00 6.62
6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投
资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货合 约。
9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 投资 股指 期货 将根 据风险 管理 的原 则， 主要 选择流 动性 好、 交易 活跃 的股指 期货
合约。 本基 金力 争利 用股 指期货 的杠 杆作 用， 以实 现管理 市场 风险 和调 节股 票仓位 的 目 的 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 参与 国债 期货 投资 是为了 有效 控制 债券 市场 的系统 性风 险 ， 本 基金 将根 据风险 管
理原则 ， 以套 期保值 为主 要目的 ， 适度 运用国 债期 货提高 投资 组合 运作 效率 。 在 国债 期货 投
资过程 中， 基金 管理 人通 过对宏 观经 济和 利率 市场 走势的 分析 与判 断， 并充 分考虑 国债 期货
的收益 性、 流动 性及 风险 特征， 通过 资产 配置 ， 谨 慎进行 投资 ， 以 调整 债券 组合的 久期 ， 降
低投资 组合 的整 体风 险。
10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货合 约。
10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货合 约。
11 投 资组 合报告 附注
11.1
报告期 内基 金投 资的 前十 名证券 除广 发证 券（ 证券 代码 000776）、16 平安CD432（证
券代 码111611432 ） 外 其他 证券的 发行 主体 未有 被监 管部门 立案 调查 ， 不 存在 报告编 制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
1 、广 发证 券（ 证券 代码000776 ）
该证券 发行 人 于2017 年1 月16 日发 布公 告称， 因未 依法履 行披 露义 务， 被全 国股转 公
司责令 改正 。
该证券 发行 人 于2016 年11 月 28 日 发布 公告 称， 因 违规经 营， 被中 国证 监会 采取罚 款、
警示、 没收 违法 所得 、责 令改正 措施 。
2 、16 平安CD432 （ 证券 代 码 111611432 ）
该证券 发行 人 于2016 年12 月2 日发 布公 告称 ， 青 岛 海湾集 团有 限公 司作 为债 务融资 工
具发行 人， 未能 按照 相关 自律规 则的 规定 及时 披露 公司重 大资 产无 偿划 转相 关事项 ， 该 证券
发行人 未能 就上 述事 项及 时召开 持有 人会 议， 被交 易商协 会给 予通 报批 评处 分。
对上 述证 券的 投资 决策 程序的 说明 ： 本基 金投 资上 述证券 的投 资决 策程 序符 合相关 法
律法规 和公 司制 度的 要求 。
11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 ， 本基 金管 理人 从制度 和
流程上 要求 股票 必须 先入 库再买 入。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 43,336.57
2 应收证 券清 算款 102,703.86
3 应收股 利 -
4 应收利 息 17,717,335.04
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 17,863,375.47
11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票不 存在 流通 受限 情况 。
§ 13 基金的业绩
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 投资 者
购买本 基金 并不 等于 将资 金作为 存款 存放 在银 行或 存款类 金融 机构 ， 本基 金管 理人 不 保证 基
金一定 盈利 ， 也 不保 证最 低收益 。 基 金的 过往 业绩 并不代 表其 未来 表现 。 投 资有风 险， 投资
者在做出 投 资决 策前 应仔 细阅读 本基 金的 招募 说明 书。
招商丰 美混 合A 类 基金 份额 的投 资业 绩及 与同 期基 准的比 较如 下表 所示 ：
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
2016.11.10-2016.12.31 -0.40% 0.14% -1.74% 0.42% 1.34% -0.28%
2017.01.01-2017.06.30 6.22% 0.15% 5.20% 0.29% 1.02% -0.14%
2017.01.01-2017.09.30 8.73% 0.16% 7.93% 0.29% 0.80% -0.13%
基金成 立起 至2017.09.30 8.30% 0.16% 6.05% 0.32% 2.25% -0.16%
招商丰 美混 合C 类 基金 份额 的投资 业绩 及与 同期 基准 的比较 如下 表所 示：
阶段
净值增
长率①
净值增
长率标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④ 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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2016.11.10-2016.12.31 -0.40% 0.14% -1.74% 0.42% 1.34% -0.28%
2017.01.01-2017.06.30 6.12% 0.15% 5.20% 0.29% 0.92% -0.14%
2017.01.01-2017.09.30 8.63% 0.16% 7.93% 0.29% 0.70% -0.13%
基金成 立起 至2017.09.30 8.20% 0.15% 6.05% 0.32% 2.15% -0.17%
注：本 基金 合同 生效 日为2016 年11 月10日。
§ 14 基金的费用与税收
14.1 基 金费用 的种 类
1 、基 金管 理人 的管 理费 ；
2 、基 金托 管人 的托 管费 ；
3 、基 金销 售服 务费 ；
4 、《 基金 合同 》生 效后 与 基金相 关的 信息 披露 费用 ；
5 、《 基金 合同 》生 效后 与 基金相 关的 会计 师费 、律 师费、 诉讼 费和 仲裁 费；
6 、基 金份 额持 有人 大会 费 用；
7 、基 金的 证券 、期 货交 易 费用；
8 、基 金的 银行 汇划 费用 ；
9 、证 券、 期货 账户 开户 费 用、银 行账 户维 护费 用；
10 、按 照国 家有 关规 定和 《基金 合同 》约 定， 可以 在基金 财产 中列 支的 其他 费用。
14.2 基 金费用 计提 方法 、计 提标准 和支 付方式
1 、基 金管 理人 的管 理费
本 基 金 的 管 理 费 按 前 一 日 基 金 资 产 净 值 的 0.60% 年 费 率 计 提 。 管 理 费 的 计 算 方 法 如
下：
H ＝E×0.60% ÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理费每日计算 ，逐 日累计至每月月末， 按月 支付，经基金管理人 与基 金托管人
核对一致 后， 由基金 托管 人于次月 首日 起 2-5 个工 作日内从 基金 财产中 一次 性支付给 基金
管理人 。若 遇法 定节 假日 、公休 假等 ，支 付日 期顺 延。
2 、基 金托 管人 的托 管费 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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本基金的托管费按前一日 基金资产净值的 0.15% 的年 费 率 计 提 。 托 管 费 的 计算 方 法 如
下：
H ＝E×0.15% ÷ 当年 天数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每日计算 ，逐 日累计至每月月末， 按月 支付，经基金管理人 与基 金托管人
核对一致 后， 由基金 托管 人于次月 首日 起 2-5 个工 作日内从 基金 财产中 一次 性支取。 若遇
法定节 假日 、公 休日 等， 支付日 期顺 延。
3 、C 类基 金份 额的 销售 服 务费
本基金A 类 基金 份额 不收 取销售 服务 费，C 类 基金 份额的 销售 服务 费年 费率 为 0.20% 。
本基金销售服 务 费 将 专 门用 于 本 基 金 的销 售 与 基 金份 额 持 有 人 服务 ， 基 金 管理 人 将 在 基金
年度报 告中 对该 项费 用的 列支情 况作 专项 说明 。销 售服务 费计 提的 计算 公式 如下：
H=E×0.20% ÷当 年天 数
H 为C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为C 类基 金份 额前 一日 的基金 资产 净值
基金销售服务费每日 计算 ，逐日累计至每月月 末， 按月支付，经基金管 理人 与基金托
管人核对 一致 后，由 基金 托管人于 次月 首日 起 2-5 个工作日 内从 基金财 产中 一次性支 取。
若遇法 定节 假日 、公 休日 等，支 付日 期顺 延。
上述“14.1 基 金费 用的 种 类”中 第 4－10 项 费用 ， 根据有 关法 规及 相应 协议 规定， 按
费用实 际支 出金 额列 入当 期费用 ，由 基金 托管 人从 基金财 产中 支付 。
14.3 不 列入基 金费 用的 项目
下列费 用不 列入 基金 费用 ：
1 、基金 管理人 和基金 托管 人因未履 行或 未完全 履行 义务导致 的费 用支出 或基 金财产 的
损失；
2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ；
3 、《 基金 合同 》生 效前 的 相关费 用；
4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。
14.4 费 用调整
基金管理人和基金托 管人 协商一致后，可根据 基金 发展情况调整基金管 理费 率、基金
托管费 率、 基金 销售 服务 费等相 关费 率。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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调高基金管理费率、 基金 托管费率、基金销售 服务 费率，以及调低基金 管理 费率、基
金托管 费率 须召 开基 金份 额持有 人大 会审 议 （ 法律 法规或 中国 证监 会另 有规 定的除 外） ；调
低基金 销售 服务 费率 ，无 须召开 基金 份额 持有 人大 会。
基金管理 人必 须最迟 于新 的费率实 施日 前 2 日在至 少一种指 定媒 介和基 金管 理人网 站
上公告 。
14.5 基 金税收
本基金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ，其 纳税 义务 按国家 税收 法律 、法 规执 行。
14.6 与 基金销 售有 关的 费用
1 、申 购费 用
投资者 申购 本基 金A 类和C 类基金 份额 均需 缴纳 申购 费，本 基金 采用 金额 申购 方式， 申
购 费率 如下 表。 投资 者在 一天之 内如 果有 多笔 申购 ，费率 按单 笔分 别计 算。
本基 金A 类和 C 类基 金份 额申购 费率 见下 表：
申 购金 额（M ） 申购费 率
M ＜100 万元 1.5%
100 万 元≤M ＜200 万元 1.0%
200 万 元≤M ＜500 万元 0.6%
M ≥500 万元 每笔 1000 元
本基金的申购费用由 申购 人承担，不列入基金 资产 ，用于基金的市场推 广、 销售、登
记等各 项费 用。
申购费 用的 计算 方法 ：
净申购 金额=申 购金 额/（1 ＋申购 费率 ）， 或 净 申购 金额= 申购 金额- 固定 申购 费 金额
申购费 用= 申购 金额 －净 申 购金额 ， 或 申购 费用=固 定 申购费 金额
申购费 用以 人民 币元 为单 位，计 算结 果保 留到 小数 点后第2 位 ，小 数点 后第3 位开始 舍
去，舍 去部 分归 基金 财产 。
2 、赎 回费 用
本基 金A 类 基金 份额 的赎 回费率 按基 金份 额持 有期 限递减 ，费 率如 下表 ：
持有期 限（N ） 赎回费 率
N ＜7 日 1.5%
7 日≤N ＜30 日 0.75%
30 日≤N ＜1 年 0.5% 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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1 年≤N ＜2 年 0.25%
N ≥2 年 0%
（注：1 年指 365 天，2 年为 730 天， 依此 类推 ）
赎回费 用的 计算 方法 ：赎 回费用 ＝赎 回份 额×T 日A 类基 金份 额净 值× 赎回 费率
赎回费 用以 人民 币元 为单 位，计 算结 果保 留到 小数 点后第2 位 ，小 数点 后第3 位开始 舍
去，舍 去部 分归 基金 财产 。
赎回费 用由 赎回A 类 基金 份额的 基金 份额 持有 人承 担，在 基金 份额 持有 人赎 回A 类 基金
份额时 收取 。对 持续 持有 期少于7 日 的投 资人 收取1.5% 的 赎回 费， 对持 续持 有 期少于30 日
且不少 于7 日 的投 资人 收 取0.75% 的 赎回 费， 并将 上 述赎回 费全 额计 入基 金财 产；对 持续 持
有期少 于3 个 月且 不少 于 30 日 的投 资人 收 取 0.5% 的 赎回费 ，并 将赎 回费 总额 的 75% 计 入基
金财产 ； 对 持续 持有 期长 于 3 个月 但少 于 6 个 月的 投资人 收取 0.5% 的赎 回费 ，并将 赎回 费
总额的50% 计入 基金 财产 ；对持 续持 有期 长于 6 个 月的投 资人 ，应 当将 赎回 费总额 的 25% 计
入 基 金 财 产 。如 法 律 法 规对 赎 回 费 的 强制 性 规 定 发生 变 动 ， 本 基金 将 依 新 法规 进 行 修 改，
不需召 开持 有人 大会 。
本基 金C 类 基金 份额 的赎 回费率 按基 金份 额持 有期 限递减 ，费 率如 下表 ：
持有期 限（N ） 赎回费 率
N ＜30 日 0.5%
30 日≤N 0%
（注：1 年指 365 天，2 年为 730 天， 依此 类推 ）
赎回费 用的 计算 方法 ：赎 回费用 ＝赎 回份 额×T 日C 类基 金份 额净 值× 赎回 费率
赎回费 用以 人民 币元 为单 位，计 算结 果保 留到 小数 点后第2 位 ，小 数点 后第3 位开始 舍
去，舍 去部 分归 基金 财产 。
赎回费 用由 赎回C 类 基金 份额的 基金 份额 持有 人承 担，在 基金 份额 持有 人赎 回C 类 基金
份额时 收取 。 对C 类 基金 份额持 有人 投资 人收 取的 赎回费 全额 计入 基金 财产 。
3 、转 换费 用
（1） 各基 金间 转换 的总 费 用包括 转出 基金 的赎 回费 和申购 补差 费两 部分 。
（2）每 笔转换 申请的 转出 基金端， 收取 转出基 金的 赎回费， 并根 据上述 规定 按比例 归
入基金 财产 。
（3）每 笔转换 申请的 转入 基金端， 从申 购费率 （费 用）低向 高的 基金转 换 时 ，收取 转
入基金 与转 出基 金的 申购 费用差 额； 申购 补差 费用 按照转 入基 金金 额所 对应 的申购 费率 （ 费
用） 档次 进行 补差计 算。 从申购 费率 （ 费用 ） 高 向 低的基 金转 换时 ，不 收取 申购补 差费 用 。
（4） 基金 转换 采取 单笔 计 算法， 投资 者当 日多 次转 换的， 单笔 计算 转换 费用 。 招商丰美灵活配置混合型证券投资基金 招募说明书（更新）摘要
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4 、基 金管 理人 官网 交易 平 台交易
www.cmfchina.com 网 上交 易，详细 费率标 准或费 率 标准的调 整请查 阅官网 交 易平台 及
基金管 理人 公告 。
5 、基金 管理人 可以在 基金 合同约定 的范 围内调 整费 率或收费 方式 ，并最 迟应 于新的 费
率或收 费方 式实 施日 前依 照《信 息披 露办 法》 的有 关规定 在 指 定媒 介上 公告 。
6 、基金 管理人 可以在 不违 背法律法 规规 定及基 金合 同约定的 情况 下根据 市场 情况制 定
基 金 促 销 计 划， 定 期 或 不定 期 地 开 展 基金 促 销 活 动。 在 基 金 促 销活 动 期 间 ，按 相 关 监 管部
门要求 履行 必要 手续 后， 基金管 理人 可以 适当 调低 本基金 的申 购费 率和 赎回 费率。
基金管 理人 可以 针对 特定 投资人 （如 养老 金客 户等） 开展费 率优 惠活 动， 届时 将提前 公
告。
§ 15 对招募说明书更新 部分的说明
本招募 说明 书依 据 《 中华 人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 公开 募集 证券 投 资基金 运作
管理办 法》 、 《 证券 投资 基金销 售管 理办 法》 、 《 证券投 资基 金信 息披 露管 理办 法 》 及 其它
有关法 律法 规的 要求 ，对 本基金 管理 人于2017 年6 月22 日刊 登的 本基 金招 募 说明书 进行 了
更 新 ， 并 根 据本 基 金 管 理人 在 前 次 招 募说 明 书 刊 登后 本 基 金 的 投资 经 营 活 动进 行 了 内 容补
充和数 据更 新。
本次主 要更 新的 内容 如下 ：
1 、更 新了 “重 要提 示 ” 。
2 、在 “基 金管 理人 ” 部 分 ，更新 了 “ 主要 人员 情况 ”。
3 、在 “ 基金托管人 ” 部分，更新了“ 基本情况 ”, 更新了“ 证 券 投 资 基 金 托 管 情
况 ”。
4 、在 “相 关服 务机 构 ” 部 分，更 新了 “ 基 金份 额销 售机构 ”。
5 、在 “基 金的 投资 ” 部 分 ，更新 了 “ 基金 投资 组合 报告 ” 。
6 、更 新了 “基 金的 业绩 ” 。
7 、在 “基 金托 管协 议的 内 容摘 ” 部分 ，更 新了 “ 托 管协议 当事 人 ” 。
8 、更 新了 “其 他应 披露 事 项 ”。
招商基 金管 理有 限公 司
2017 年 12 月 23 日
