东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书（更新）摘要
（2017 年 第 2 号 ）
基 金 管 理 人 ： 东方 基 金 管 理 有 限责 任 公 司
基 金 托 管 人 ： 中国 建 设 银 行 股 份有 限 公 司东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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重要提示
东方惠新灵活配置混合型证券投资基金（以下简称“本基金” ）根据 2015
年 3 月 30 日中国证券 监督管理委员会（以下简称“中国证监会” ） 《关于准予东
方惠新灵 活配 置证券 投 资基金注 册的 批复》 （ 证监许可[2015]490 号 ）和《关于
东 方 惠 新 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 募 集 时 间 安 排 的 确 认 函 》 （ 机 构 部 函
[2015]891 号）核准募集。本基金基金合同于 2015 年4 月21 日正式生效。
东方基金 管理有 限责任 公司（以 下简称 “本基 金管理人 ” ）保 证《东 方惠新
灵活配置 混合型 证券投 资基金招 募说明 书》 （ 以下简称 “招募 说明书 ”或“本招
募说明书 ” ） 的 内容真 实、准确 、完整 。本招 募说明书 经中国 证监会 注册，但中
国证监会对本基金募集的注册， 并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判
断或保证， 也不表明投资于本基金没有风险。 中国证监会不对基金的投资价值及
市场前景等作出实质性判断或者保证。
投资有风险， 投资人认购 （或申购） 基金时应认真阅读本招募说明书。 基金
的过往业绩并不预示其未来表现。 基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成本
基金业绩表现的保证。
基金管理人依照恪尽职守、 诚实信用、 谨慎勤勉 的原则管理和运用基金财产，
但不保证投资本基金一定盈利，也不保证最低收益。
本基金投资于证券市场， 基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动， 投
资者在投资本基金前， 请认真阅读本招募说明书和 《东方惠新灵活配置混合型证
券投资基金基金合同》 （以下简称 “基金合同” ） 等信息披露文件， 自主判断基金
的投资价值， 自主做出投资决策， 全面认识本基金产品的风险收益特征和产品特
性， 充分考虑自身的风险承受能力， 理性判断市场， 对认购 （或申购） 基金的意
愿、 时机、 数量等投资行为作出独立决策， 获得基金投资收益， 亦承担基金投资
中出现的各类风险。 投资本基金可能遇到的风险包括： 证券市场整体环境引发的
系统性风险、 个别证券特有 的非系统性风险、 大量赎回或暴跌导致的流动性风险、
基金投资过程中产生的操作风险、 因交收违约和投资债券引发的信用风险、 基金
投资对象与投资策略引致的特有风险等等。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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本基金对固定收益类资产的投资中将中小企业私募债券纳入到投资范围当
中， 中小企业私募债券是根据相关法律法规由非上市的中小企业以非公开方式发
行的债券。 该类债券不能公开交易， 可通过上海证券交易所固定收益证券综合电
子平台或深圳证券交易所综合协议交易平台进行交易。 一般情况下， 中小企业私
募债券的交易不活跃， 潜在流动性风险较大； 并且， 当发债主体信用质量恶化时，
受市场流 动性限制， 本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债券， 从而可能
给基金净值带来损失。
本基金 为混合型 基金， 其预期收益及预期 风险水平高于债券型基金 和货币市
场基金 ， 但低于股票型基金， 属于中等风险水平的 投资品种。
基金管理人提醒投资人基金投资的 “买者自负” 原则， 在投资人作出投资决
策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资人自行负责。
本基金管理人于2015 年11 月20 日在指定媒 介和本基金管理人网站发布 《关
于东方惠 新灵活 配置混 合型证券 投资基 金增 加 C 类基 金份额 并修 改基金合 同的
公告》 ， 本基金于2015 年11 月20 日起增加收取销售服务费的 C 类基金份额， 并
对本基金的基金合同作相应修改。 上述公告可通过 《中国证券报》 、 《上 海证券报》 、
《证券时报》 及东方基金管理有限责任公司网站查阅。 修订后的基金合同、 托管
协议可通过东方基金管理有限责任公司网站查阅。
本基金自2016 年7 月19 日至2016 年8 月15 日以通讯方式召开基金份额持
有人大会， 会议审议 《 关于调整东方惠新灵活配置混合型证券投资基金管理费率
并修改基金合同的议案》 以及 《关于调整东方 惠新灵活配置混合型证券投资基金
赎回费率的议案》 ， 本次会议于 2016 年8 月16 日完成计票， 表决通过上述议案，
自2016 年8 月16 日起， 本基金实施新的管理费率以及赎回费率。 关于本次会议
的召集及决议情况，可参阅本基金管理人于 2016 年 7 月 14 日、7 月 15 日、7
月16 日、8 月17 日在 《中国证券报》 、 《上海证券报》 、 《证券时报》 及公司网站
上披露的相关公告。
有关财务数据和净值表现截止日为2017 年6 月30 日 （财务数据未经 审计） ，
如无其他特别说明，本招募说明书其他所载内容截止日为 2017 年10 月21 日。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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一、 基 金合同 生效 日期
2015 年4 月21 日
二、 基 金管理 人
（一）基金管理人基本情况
名称：东方基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号1-4 层
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
邮政编码：100033
法定代表人：崔伟
成立时间：2004 年6 月11 日
组织形式：有限责任公司
注册资本： 叁亿元人民币
营业期限：2004 年6 月11 日至2054 年 6 月10 日
经营范围 ：基金 募集； 基金销售 ；资产 管理； 从事境外 证券投 资管理 业务；
中国证监会许可的其他业务
批准设立机关及批准设立文号： 中国证监会证监基金字[2004]80 号
统一社会信用代码：911100007635106822
联系人：李景岩
电话：010-66295888
股权结构：
股东名称 出资金额（人民币） 出资比例
东北证券股份有限公司 19,200 万元 64%
河北省国有资产控股运营有限公司 8,100 万元 27%
渤海国际信托股份有限公司 2,700 万元 9%
合
计 30,000 万元 100%
内部组织结构：
股东会是 公司的 最高权 力机构， 下设董 事会和 监事会, 董事会 下设合 规与风
险控制委员会、 薪酬与考核委员会； 公司组织管理实行董事会领导下的总经理负东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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责制，下 设投资 决策委 员会、产 品委员 会、IT 治理委 员会、 风险控 制委员会和
权益投资部、 研究部、 固定收益部、 量化投资 部、 产品开发部、 专户 投资部、 机
构业务一部、 机构业务 二部 、 市场部、 电子商 务部、 运营部、 交易部 、 信息技术
部、 财务部、 人力资源 部、 综合管理部、 董事 会办公室、 风险管理部 、 监察稽核
部 十九个职能部门及上海分公司、 北京分公司、 广州分公司 、 成都分公司 ； 公司
设督察长，分管风险管理部、监察稽核部，负责组织指导 公 司 的 监 察 稽 核 工 作 。
（二）基金管理人主要人员情况
1、董事会成员
崔伟先生， 董事长， 经济学博士。 历任中国人民银行副主任科员、 主任科员、
副处级秘书， 中国证监会党组秘书、 秘书处副处长、 处长， 中国人民银行东莞中
心支行副行长、 党委委员， 中国人民银行汕头中心支行行长、 党委书记兼国家外
汇管理局汕头中心支局局长， 中国证监会海南监管局副局长兼党委委员、 局长兼
党委书记， 中国证监会协调部副主任兼中国证监会投资者教育办公室召集人； 现
任东方基金管理有限责任公司董事长， 兼任东北证券股份有限公司副董事长、 吉
林大学商学院教师、 中国证券投资基金业协会 监事、东 方汇智资产管理有限公司
董事长。
张兴志先生， 董事， 硕士， 研究员。 历任吉林省经济体制改革委员会宏观处
处长， 吉林省体改委产业与市场处处长， 吉林亚泰 （集团） 股份有限公司总裁助
理、 副总裁， 东北证券有限责任公司副总裁， 东证融达投资有限公司董事、 副总
经理； 现任东北证券股份有限公司副总裁、 纪委书记， 兼任吉林省证券业协会监
事长。
何俊岩先生， 董事， 硕士， 高级会计师、 中国注册会计师、 中国注册资产评
估师， 吉林省五一劳动奖章获得者。 历任吉林省五金矿产进出口公司计划财务部
财务科长， 东北证券有限责任公司计划财务部总经理、 客户资产管理 总部总经理，
福建凤竹纺织科技股份有限公司财务总监， 东北证券有限责任公司财务总监， 东
北证券股份有限公司副总裁 、 常务副总裁， 东证融达投资有限公司董事， 东证融
通投资管理有限公司董事， 东方基金管理有限责任公司监事会主席； 现任东北证
券股份有限公司总裁、 董事， 东证融成资本管理有限公司董事长 ， 兼任吉林省证东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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券业协会副会长， 吉林省总会计师协会副会长， 渤海期货股份有限公司董事， 东
证融汇证券资产管理有限公司董事 。
庄立明先生， 董事， 大学学历， 会计师。 历任河北省商业厅审计处， 河北华
联商厦分 店副经 理，省 贸易厅财 审处， 省商贸 集团财审 处 （正 科） ， 省工贸资产
经营有限公司财务监督处副处长， 河北省国有资产控股运营有限公司财务监督部
副部长、 财务监督部部长、 副总会计师； 现任河北省国有资产控股运营有限公司
董事、 总会计师， 兼任财 达证券有限责任公司董事， 华联发展集团有限公司董事。
董丁丁先生， 董事， 北京大学金融学硕士， 中共党员。 历任海南航空股份有
限公司飞行计划员、 机组资源管理员、 海航集团财务有限公司金融服务部信贷信
息助理、 信贷信息主管、 公司业务经理、 客户经理、 总经理助理， 资金信贷部副
总经理、总经理。现任渤海国际信托股份有限公司财务总监。
雷小玲女 士， 独立 董 事 ，北京大 学 EMBA ，中 国注册会 计师 。历任 贵 阳市财
经学校会计专业教师， 贵州省财经学院会计学系教师， 海南会计师事务所注册会
计师， 证监会发行部发行审核委员， 亚太中汇会计师事务所有限公司副主任会计
师。 现任中审众环会计师事务所海南分所所长， 兼任海南省注册会计师协会专业
技术咨询委员会主任委员。
陈守东先生， 独立董事， 经济学博士。 历任通化煤矿学院教师， 吉林大学数
学系教师 ，吉林 大学经 济管理学 院副教 授，吉 林大学商 学院教 授、博 士生导师；
现任吉林大学数量经济研究中心教授、 博士生导师， 兼任通化葡萄酒股份有限公
司独立董事， 中国金 融学年会常务理事， 吉林省现场统计学会副理事长， 吉林省
法学会金融法学会副会长及金融法律专家团专家。
刘峰先生， 独立董事， 大学本科。 历任湖北省黄石市律师事务所副主任， 海
南方圆律师事务所主任； 现任上海市锦天城律师事务所高级合伙人， 兼任梓昆科
技 （中国） 股份有限公司独立董事， 中华全国律师协会律师发展战略研究委员会
副主任， 金融证券委员会委员， 中国国际经济， 科技法律学会理事， 并被国家食
品药品监督管理总局聘为首批餐饮服务食品安全法律组专家。
刘鸿鹏先生， 董事， 吉林大学行政管理硕士。 曾任吉林物贸股份有限公司投
资顾问， 君安证券 有限责任公司长春办事处融资融券专员， 吉林省信托营业部筹东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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建负责人， 新华证券股份有限公司长春同志街营业部副经理、 经理， 东北证券股
份有限公司杭州营业部经理、营销管理总部副经理、经理。2011 年 5 月加盟本
公司， 历任总经理助理兼市场总监、 市场部经理， 公司副总经理； 现任公司总经
理。
2、监事会成员
赵振兵先生， 监事会主席， 本科， 高级经济师。 历任河北华联商厦 团委副书
记、 总经理助理 、 副总经理， 河北省商贸集团经营二公司副总经理， 河北省工贸
资产经营有限公司改革发展处副处长， 河北省国有资产控股运营有限公司 团委书
记、 企业管理部副部长、 资产运营部部长 、 副总裁 ； 现任河北省国有资产控股运
营有限公司总裁、 党委副书记、 副董事长， 兼任河北国控资本管理有限公司董事
长、党委书记、华北铝业有限公司副董事长 。
杨晓燕女士， 监事， 哲学硕士， 金融学研究生， 高级经济师。 曾任职北京银
行等金融 机构，20 余 年金融、 证券从 业经历 ；现任东 方基金 管理有 限责任公司
风险管理 部总经理, 兼任监察稽核部总经理。
肖向辉先生， 监事， 本科。 曾任职北京市化学工业研究院、 中国工商银行总
行；现任东方基金管理有限责任公司运营部总经理。
3、高级管理人员
崔伟先生，董事长，简历请 参见董事介绍。
刘鸿鹏先生，总经理，简历请参见董事介绍。
秦熠群先生， 副总经理， 兼任东方汇智资产管理有限公司董事， 中央财经大
学经济学博士。 历任中央财经大学经济学院副院长、 学校分部副主任等职务。 2011
年7 月加盟本公司， 历任董办主任、 董秘、 总经理助理等职务， 期间曾兼任人力
资源部、综合管理部、风险管理部等部门总经理职务。
李景岩先生， 督察长， 硕士研究生， 中国注册会计师。 历任东北证券股份有
限公司延吉证券营业部财务经理、北京管理总部财务经理。2004 年 6 月加盟本
公司， 历任财务主管， 财务部经理， 财务负责人， 综合管理部 经理兼人力资源部
经理、总经理助理。
4、本基金基金经理 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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姓名 任职时间 简历
周薇
（女士）
2015-4-21
至今
中 国 人 民银 行研 究 生部金 融 学 博士 ，8
年证券从业经历， 曾任中国银行总行外汇期
权投资经理。2012 年 7 月加盟东方基金管
理有限责任公司， 曾任固定收益部债券研究
员、 投资经理、 东方金账簿货币市场证券投
资基金基金经理助理、 东方金账簿货币市场
证券投资基金基金经理 、东方永润 18 个月
定期开放债券型证券投资基金( 于2017 年8
月 23 日起转型为东方永润债券型证券投资
基金)基 金经 理 。现 任东 方 鼎新 灵活 配 置 混
合型证券投资基金基金经理、 东方惠新灵活
配置混合型证券投资基金基金经理、 东方永
润债券型证券投资基金基金经理 、 东方新价
值混合型证券投资基金基金经理、 东方稳定
增利债券型证券投资基金基金经理、 东方荣
家保本混合型证券投资基金基金经理、 东方
盛 世 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理、东方永熙 18 个月定期开放债券型证券
投资基金。
郭瑞
（先生）
2016-12-27
至今
中国科学院研究生院概率论与数理统
计硕士，6 年证券从业 经历， 曾任中国移动
通信集团公司项目经理、 宏源证券股份有限
公司北京资产管理分公司高级研究员、 润晖
投资咨询 （北京） 有限公 司高级研究员。 2015
年8 月加盟东方基金管理有限责任公司， 曾
任权益投资部研究员、 东方创新科技混合型
证券投资基金基金经理助理 、 东方策略成长东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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混合型开放式证券投资基金基金经理 ， 现任
东 方 惠 新 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理、 东方创新科技混合型证券投资基金
基金经理 、 东方成长收益平衡混合型证券投
资基金基金经理、 东方互联网嘉混合型证券
投资基金基金经理 。
邱义鹏（先生） 于2015 年4 月30 日至2017 年1 月19 日担任 本基金基金经理。
张岗（先生） 于2015 年4 月21 日至2015 年4 月30 日担任 本基金基金经理。
5、投资决策委员会成员
刘鸿鹏 先生，总经理，投资决策委员会主任委员，简历请参见 董事 介绍。
蒋茜先生 ，研究 部总经 理，投资 决策委 员会委 员，清华 大学工 商管理 硕士，
7 年证券从业经历。历任 GCW Consulting 高级分析师、中信证券高级经理、天
安财产保险股份有限公司研究总监、 渤海人寿保险股份有限公司投资总监。2017
年5 月加盟东方基金管理有限责任公司。 现任东方支柱产业灵活配置混合型证券
投资基金基金经理、东方精选混合型开放式证券投资基金基金经理。
刘志刚先生， 量化投资部总经理， 投资决策委员会委员 ， 吉林大学数量经济
学博士，9 年基金从业经历。 历任工银瑞信基金管理有限公司产品开发部产品开
发经理、 安信基金管理有限责任公司市场部副总经理兼产品开发总监。2013 年5
月加盟东方基金管理有限责任公司， 曾任指数与量化投资部总经理、 专户业务部
总经理、产品开发部总经理、投资经理、东方央视财经 50 指数增强 型证券投资
基金 （自2015 年12 月3 日起转型为东方启明量化先锋混合型证券投资基金） 基
金经理。 现任东方启明量化先锋混合型证券投资基金基金经理、 东方鼎新灵活配
置混合型证券投资基金基金经理、 东方岳灵活配置混合型证券投资基金基金经理。
朱晓栋先生， 权益投资 部副总经理， 投资决策委员会委员， 对外经济贸易大
学经济学硕士，8 年证券从业经历。2009 年 12 月加盟东方基金管理有限责任公
司， 曾任研究部金融行业、 固定收益研究、 食品饮料行业、 建筑建材行业研究员，
东方龙混合型开放式证券投资基金基金经理助理、 东方精选混合型开放式证券投
资基金基金经理 、 东方核心动力股票型开放式证券投资基金 （于 2015 年7 月31东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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日更名为东方核心动力混合型证券投资基金） 基金经理 。 现任东方利群混合型发
起式证券 投资基 金基金 经理、东 方安心 收益保 本混合型 证券投 资基金 基金经理、
东方多策略灵活配置混合型证券投资基金 基金经理、 东方龙混合型开放式证券投
资基 金基金经理、 东方鼎新灵活配置混合型证券投资基金基金经理、 东方核心动
力混合型证券投资基金基金经理、 东方新策略灵活配置混合型证券投资基金基金
经理、 东方精选混合型开放式证券投资基金基金经理 、 东方区域发展混合型证券
投资基金基金经理 、东方支柱 产业灵活配置混合型证券投资基金基金经理 。
姚航女士， 固定收益部副总经理， 投资决策委员会委员， 中国人民大学工商
管理硕士 ，13 年 证券 从业经历 。曾就 职于嘉 实基金管 理有限 公司运 营部。2010
年 10 月加盟东方基金 管理有限责任公司，曾任债券交易员、东方金 账簿货币市
场证券投资基金基金经理助理、 东方多策略灵活配置混合型证券投资基金基金经
理 、 东方赢家保本混合型证券投资基金基金经理、 东方保本混合型开放式证券投
资基金( 于 2017 年 5 月 11 日起转型为东方成长收益平衡混合型证券投资基金)
基金经理 、东方 民丰回 报赢安定 期开放 混合型 证券投资 基金基 金经理 （于 2017
年9 月 13 日起转型为东方民丰回报赢安混合型证券投资基金） ， 现任东方金账簿
货币市场证券投资基金基金经理、 东方成长收益平衡混合型证券投资基金基金经
理、 东方新策略灵活配置混合型证券投资基金基金经理、 东方新思路灵活配置混
合型 证券投资基金基金经理、 东方金元宝货币市场基金基金经理、 东方金证通货
币市场基金基金经 理、 东方岳灵活配置混合型证券投资基金基金经理、 东方民丰
回报赢安混合型证券投资基金基金经理、 东方稳健回报债券型证券投资基金基金
经理。
6、上述人员之间均不存在近亲属关系。
三 、基 金托管 人
（一） 基金托管人情况
1、 基本情况
名称：中国建设银行股份有限公司(简称：中国建设银行)
住所：北京市西城区金融大街 25 号 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1 号楼
法定代表人：田国立
成立时间：2004 年09 月17 日
组织形式：股份有限公司
注册资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整
存续期间：持续经营
基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字[1998]12 号
联系人：田青
联系电话：(010)6759 5096
中国建设银行成立于 1954 年10 月， 是一家国内领先、 国际知名的大型股份
制商业银行， 总部设在北京。 本行于 2005 年10 月在香港联合交易所挂牌上市(股
票代码939)，于2007 年9 月在上海证券交易所挂牌上市(股票代码 601939)。
2017 年6月末，本集团资产总额216,920.67 亿元，较上年末增加7,283.62亿
元，增幅3.47%。上半年，本集团实现利润总额1,720.93亿元，较上年同期增长
1.30% ；净利润较上年同期增长3.81%至1,390.09 亿元，盈 利 水 平 实 现 平 稳 增 长 。
2016 年，本集团先后获得国内外知名机构授予的 100 余项重要奖项。荣获
《欧洲货币》 “2016 中国最佳银行”， 《环球金融》 “2016 中国最佳消费者银行” 、
“2016 亚太区最佳流动性管理银行” ， 《机构投资者》 “人民币国际化服务钻石奖” ，
《亚洲银 行家》 “中国 最佳大型 零售银 行奖” 及中国银 行业协 会“年 度最具社会
责任金融机构奖” 。 本集团在英国《银行家》2016 年“世界银行 1000 强排名”
中， 以一级资本总额继续位列全球第 2； 在美国 《财富》2016 年世界 500 强排名
第22 位。
中国建设银行总行设资产托管业务部， 下设综合处、 基金市场处、 证券保险
资产市场处、 理财信托股权市场处、QFII托管处、 养老金托管处、 清算处、 核算
处、 跨境托管运营处、 监督稽核处等10个职能处室， 在上海设有投资托管服务上
海备份中 心，共 有员工220余人。 自2007年 起 ，托管部 连续聘 请外部 会计师事务
所对托管业务进行内部控制审计，并已经成为常规化的内控工作手段。
2、 主要人员情况 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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纪伟， 资产托管业务部总经理， 曾先后在中国建设银行南通分行、 总行计划
财务部、 信贷经营部任职， 并在总行公司业务部、 投资托管业务部、 授信审批部
担任领导职务。 其拥有八年托管从业经历， 熟悉各项托管业务， 具有丰富的客户
服务和业务管理经验。
龚毅， 资产托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行北京市分行国际部、
营业部并担任副行长， 长期从事信贷业务和集团客户业务等工作， 具有丰富的客
户服务和业务管理经验。
郑绍平， 资产托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行投资部、 委
托代理部、 战略客户部， 长期从事客户服务、 信 贷业务管理等工作， 具有丰富的
客户服务和业务管理经验。
黄秀莲， 资产托管业务部副总经理， 曾就职于中国建设银行总行会计部， 长
期从事托管业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
原玎，资 产托管 业务部 副总经理 ，曾就 职于中 国建设银 行总行 国际业 务部，
长期从事海外机构及海外业务管理、 境内外汇业务管理、 国外金融机构客户营销
拓展等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。
3、 基金托管业务经营情况
作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行， 中国建设银行一直秉
持 “以客户为中心” 的经营理念， 不断加强风险管理和内部控 制， 严格履行托管
人的各项职责， 切实维护资产持有人的合法权益， 为资产委托人提供高质量的托
管服务。 经过多年稳步发展， 中国建设银行托管资产规模不断扩大， 托管业务品
种不断增加， 已形成包括证券投资基金、 社保基金、 保险资金、 基本养老个人账
户、(R)QFII、(R)QDII 、 企业年金等产品在内的托管业务体系， 是目前国内托管
业务品种最齐全的商业银行之一。截至 2017 年二季度末，中国建设银行已托管
759 只证券投资基金。 中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平， 赢得
了业内的高度认同。中国建设银行连续 11 年 获得《全球托管人》 、 《财资》 、 《环
球金融》 “中国最佳托管银行” 、 “中国最佳次托管银行” 、 “最佳托管专家 ——QFII”
等奖项，并在2016 年被《环球金融》评为中国市场唯一一 家 “ 最 佳 托 管 银 行 ” 。
（二） 基金托管人的内部控制制度 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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1、 内部控制目标
作为基金托管人， 中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、 行
业监管规章和本行内有关管理规定， 守法经营、 规范运作、 严格监察， 确保业务
的稳健运行， 保证基金财产的安全完整， 确保有关信息的真实、 准确、 完整、 及
时，保护基金份额持有人的合法权益。
2、 内部控制组织结构
中国建设银行设有风险与内控管理委员会， 负责全行风险管理与内部控制工
作， 对托管业务风险控制工作进行检查指导。 资产托管业务部配备了专职内控合
规人员负责托管业务的内控合规工作，具有独立行使内控 合 规 工 作 职 权 和 能 力 。
3、 内部控制制度及措施
资产托管业务部具备系统、 完善的制度控制体系， 建立了管理制度、 控制制
度、 岗位职责、 业务操作流程， 可以保证托管业务的规范操作和顺利进行； 业务
人员具备从业资格； 业务管理严格实行复核、 审核、 检查制度， 授权工作实行集
中控制， 业务印章按规程保管、 存放、 使用， 账户资料严格保管， 制约机制严格
有效 ； 业务操作区专门设置， 封闭管理， 实施音像监控； 业务信息由专职信息披
露人负责， 防止泄密； 业务实现自动化操作， 防止人为事故的发生， 技术系统完
整、独立。
（三） 基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序
1、 监督方法
依照 《基金法》 及其配套法规和基金合同的约定， 监督所托管基金的投资运
作。利用 自行开 发的“ 新一代托 管应用 监督子 系统” ， 严格按 照现行 法律法规以
及基金合同规定， 对基金管理人运作基金的投资比例、 投资范围、 投资组合等情
况进行监督。 在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算服务环节中， 对基
金管理人发送的投 资指令、 基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进行检查
监督。
2、 监督流程
（1 ）每 工作日 按时通 过新一代 托管应 用监督 子系统， 对各基 金投资 运作比
例控制等情况进行监控， 如发现投资异常情况， 向基金管理人进行风险提示， 与东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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基金管理人进行情况核实， 督促其纠正， 如有重 大异常事项及时报告中国证监会。
（2）收到基金管理人的划款指令后，对指令要素等内容进行核查。
（3 ）根 据基金 投资运 作监督情 况，定 期编写 基金投资 运作监 督报告 ，对各
基金投资运作的合法合规性和投资独立性等方面进行评价，报送中国证监会。
（4 ）通 过技术 或非技 术手段发 现 基金 涉嫌违 规交易， 电话或 书面要 求基金
管理人进行解释或举证，并及时报告中国证监会。
四、相关服务机构
（一 ）直销机构
1、柜台交易
名称：东方基金管理有限责任公司直销中心
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号1-4 层
法定代表人：崔伟
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 3 层
联系人：孙桂东
电话：010－66295921
传真：010－66578690
网址 ：www.orient-fund.com 或www.df5888.com
2、电子交易
投资者可以通过本公司网上交易系统办理基金的申购、 赎回等业务， 具体业
务办理情况及业务规则请登录本公司网站查询。
网址：www.orient-fund.com 或www.df5888.com
（二 ）其他销售机构
1、 中国建设银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 25 号
办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院1 号楼长安兴融中心
法定代表人： 田国立
客户服务电话：95533
网址：www.ccb.com 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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2、 中国民生银行股份有限公司
住所：北京市西城区复兴门内大街 2 号
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号
法定代表人：洪崎
客户服务电话：95568
网址：www.cmbc.com.cn
3、 中国邮政储蓄银行股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 3 号
办公地址：北京市西城区金融大街 3 号
法定代表人：李国华
联系人：王 瑛
传真：010-68858126
客户服务电话：95580
网址：www.psbc.com
4、东 北证券股份有限公司
住所 ：长春市自由大路 1138 号
办公地址： 长春市净月开发区生态大街 6666 号
法定代表人：李福春
联系人: 潘锴
电话: 0431-85096709
客户服务电话: 4006000686
网址：www.nesc.cn
5、 招商证券股份有限公司
住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38-45 层
办公地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座38-45 层
法定代表人：宫少林
联系人：林迎生
电话：0755-82943666 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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传真：0755-82943636
客户服务电话：95565、4008888111
网址：www.newone.com.cn
6、 嘉实财富管理有限公司
住所： 上海市浦东新区世纪大道 8 号上海国金中心办公楼二期 46 层 4609-10
单元
办公地址：北京市朝阳区建国路 91 号金地中心 A 座 6 层
法定代表人：赵学军
联系人：余永键
电话：010-85097570
传真：010-85097308
客户服务电话：400-021-8850
网址：www.harvestwm.cn
7、 上海中正达广投资管理有限公司
住所：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号302 室
办公地址：上海市徐汇区龙腾大道 2815 号302 室
联系人：戴珉微
电话：021-33768132
传真：021-33768132*802
客户服务电话：400-6767-523
网址：www.zzwealth.cn
8、 中国国际金融股份有限公司
住所：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座27 层及28 层
办公地址：北京市朝阳区建国门外大街 1 号国贸大厦2 座27 层及 28 层
法定代表人：丁学东
联系人：杨涵宇
电话：010-65051166
传真：010-85679203 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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16
客户服务电话：400-910-1166
网址：www.cicc.com.cn
9、 平安证券股份有限公司
住所：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层
办公地址： 深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦16-20 层 （518048）
法定代表人：谢永林
联系人：周一涵
电话：021-38637436
传真：021-58991896
客户服务电话：95511-8
网址：stock.pingan.com
10、 奕丰金融服务（深圳）有限公司
住所： 深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号A 栋201 室 （入住深圳市前海商
务秘书有限公司）
办公地址：深圳市南山区海德三路海岸大厦东座 1115 室，1116 室及 1307
室
法定代表人： TAN YIK KUAN
联系人：陈广浩
电话：0755- 89460506
传真：0755-21674453
客户服务电话：400-684-0500
网址：www.ifastps.com.cn
11、 东兴证券股份有限公司
住所：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座12、15 层
办公地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座12、15 层
法定代表人：魏庆华
联系人：汤漫川
电话：010-66555316 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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传真：010-66555147
客户服务电话：400-888-8993
网址：www.dxzq.net
12、 国金证券股份有限公司
住所：四川省成都市东城根上街 95 号
办公地址：四川省成都市东城根上街 95 号
法定代表人：冉云
联系人：刘婧漪
电话：028-86690057
传真：028-86690126
客户服务电话：95310
网址：www.gjzq.com.cn
13、 深圳前海凯恩斯基金销售有限公司
住所： 深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号A 栋201 室 （入驻深圳市前海商
务秘书有限公司）
办公地址：深圳市福田区深南大道 6019 号金润大厦23A
法定代表人：高锋
联系人：李勇
电话：0755-83655588
传真：0755-83655518
客户服务电话：400-804-8688
网址：www.keynesasset.com
14、 武汉市伯嘉基金销售有限公司
住所 ：湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际 SOHO 城（一期）第 7
栋23 层 1 号、4 号
办公地址： 湖北省武汉市江汉区武汉中央商务区泛海国际 SOHO 城（ 一期）
第7 栋 23 层1 号、4 号
法定代表人： 陶捷 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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18
联系人： 孔繁
电话：027-87006003*8020
传真：027-87006010
客户服务电话：400-027-9899
网址 ：www.buyfunds.cn
15、 济安财富（北京） 基金销售有限公司
住所：北京市朝阳区东三环中路 7 号4 号楼 40 层4601 室
办公地址：北京市朝阳区东三环中路 7 号北京财富中心A 座46 层
联系人：李海燕
电话：010-65309516
传真：010-65330699
客服电话：400-673-7010
网址：www.jianfortune.com
16、 金惠家保险代理有限公司
住所：北京市海淀区东升园公寓 1 号楼 1 层南部
办公地址：北京市朝阳门外大街 18 号丰联广场 A 座1009
联系人：胡明哲
电话：15810201340
传真：028-62825388
客服电话：400-8557333
网址：www.jhjhome.com
17、上海长量基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市浦东新区高翔路 526 号2 幢220 室
办公地址：上海市浦东新区浦东大道 555 号裕景国际B 座16 层
法定代表人：张跃伟
联系人：单丙烨
电话：021-20691832
传真：021-20691861 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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客户服务电话：400 820 2899
网址：www.erichfund.com
18、 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
住所: 杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号1 栋202 室
办公地址：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号恒生大厦12 楼
法定代表人：陈柏青
联系 人：韩爱彬
传真：0571-26698533
客户服务电话：400 076 6123
网址：www.fund123.cn
19、深圳众禄金融控股股份有限公司
住所:深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行大厦 25 楼I、J 单元
办公地址：深圳市罗湖区梨园路物资控股置地大厦 8 楼
法定代表人：薛峰
联系人：童彩平
电话：0755-33227950
传真：0755-33227951
客户服务电话：400 678 8887
网址：www.zlfund.cn 及www.jjmmw.com
20、上海好买基金销售有限公司
住所:上海市虹口区场中路 685 弄37 号 4 号楼449 室
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903～906 室
法定代表人：杨文斌
联系人：张茹
电话：021-20613999
传真：021-68596916
客户服务电话：400 700 9665
网址：www.ehowbuy.com 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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21、上海天天基金销售有限公司
住所:浦东新区峨山路 613 号6 幢551 室
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座9 楼
法定代表人：其实
联系人：彭远芳
电话：021-54509998-2010
传真：021-64385308
客户服务电话：400 1818 188
网址：www.1234567.com.cn
22、浙江同花顺基金销售有限公司
住所: 杭州市文二西路 1 号903 室
办公地址：浙江省杭州市翠柏路 7 号杭州电子商务产业园 2 号楼 2 楼
法定代表人：凌顺平
联系人： 刘晓倩
联系电话：0571-88911818
传真：0571-88910240
客服电话：4008-773-772
网址 ：www.5ifund.com
23、上海利得基金销售有限公司
住所: 上海宝山区蕴川路 5475 号1033 室
办公地址：上海浦东新区峨山路 91 弄61 号10 号楼12 楼
法定代表人： 李兴春
联系人：赵沛然
电话：021-50583533
传真：021-50583633
客服电话：400-921-7755
网址：www.leadfund.com.cn
24、北京恒天明泽基金销售有限公司 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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住所: 北京市北京经济技术开发区宏达北路 10 号五层5122 室
办公地址：北京市朝阳区东三环中路 20 号乐成中心A 座23 层
法定代表人：梁越
联系人：马鹏程
联系电话：13501068175
传真：010-56810628
客服：4008980618
网址 ：www.chtfund.com
25、上海陆金所资产管理有限公司
住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼09 单元
办公地址 ：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号14 楼
法定代表人：郭坚
联系人：宁博宇
联系电话：021-20665952
传真：021-22066653
客服：4008219031
网址 ：www.lufunds.com
26、 北京虹点基金销售有限公司
住所: 北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙房2 层222 单元
办公地址： 北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙房2 层222 单元
法定代表人：胡伟
联系人：牛亚楠
联系电话：010-65951887
传真：010-65951887
客服：400-618-0707
网址：www.hongdianfund.com
27、上海汇付金融服务有限公司
住所：上海市中山南路 100 号金外滩国际广场 19 楼
东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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办公地址：上海市中山南路 100 号金外滩国际广场 19 楼
法定代表人：冯修敏
联系人：陈云卉
联系电话：021-33323999-5611
传真：021-33323837
客服：400-820-2819
网址: www.chinapnr.com
28、诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
住所：上海市虹口区飞虹路 360 弄9 号 3724 室
办公地址：上海市杨浦区昆明路 508 号北美广场 B 座12 楼
法定代表人：汪静波
联系人：张裕
联系电话：021-38509735
传真：021-38509777
客服：400-821-5399
网址: www.noah-fund.com
29、上海凯石财富基金销售有限公司
住所：上海市黄浦区西藏南路 765 号602-115 室
办公地址：上海市黄浦区延安东路 1 号凯石大厦 4 楼
法定代表人：陈继武
联系人：葛佳蕊
联系电话：021-63333389
传真：021-63332523
客服：4000178000
网址: www.lingxianfund.com
30、珠海盈米财富管理有限公司
住所：珠海市横琴新区宝华路 6 号105 室-3491
办 公 地 址 ： 广 州 市 海 珠 区 琶 洲 大 道 东 1 号 保 利 国 际 广 场 南 塔 12 楼东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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23
B1201-1203
法定代表人：肖雯
联系人：钟琛
联系电话：020-89629012
传真：020-89629011
31、大泰金石基金销售有限公司
住所：南京市建邺区江东中路 222 号南京奥体中心现代五项馆 2105 室
办公地址：上海市浦东新区峨山路 505 号东方纯一大厦15 楼
法定代表人：袁顾明
联系人：朱海涛
联系电话：021-20324158
传真：021-20324199
客服电话：400-928-2266
网址：www.dtfunds.com
32、海银基金销售有限公司
住所：上海市浦东新区东方路 1217 号16 楼B 单元
办公地址：上海市浦东新区东方路 1217 号6 楼
法定代表人：刘惠
联系人：毛林
联系电话：021-80133597
传真：021-80133413
客服电话：400-808-1016
网址: www.fundhaiyin.com
33、上海联泰资产管理有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区富特北路 277 号3 层310 室
办公地址：上海市长宁区福泉北路 518 号8 号楼3 层
法定代表人：燕斌
联系人：陈东 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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联系电话：021-52822063
传真：021-52975270
客服电话：4000-466-788
网址: www.66zichan.com
34、北京汇成基金销售有限公司
住所：北京市海淀区中关村大街 11 号A 座1108
办公地址：北京市海淀区中关村大街 11 号A 座1108
法定代表人：王伟刚
联系人：丁向坤
联系电话：010-56282140
传真：010-62680827
客服电话：400-619-9059
网址: www.fundzone.cn
35、凤凰金信（银川）投资管理有限公司
住所：宁夏回族自治区银川市金凤区阅海湾中央商务区万寿路 142 号14 层
1402 办公用房
办公地址：北京市朝阳区来广营中街甲 1 号 朝来高科技产业园 5 号楼
法定代表人：程刚
联系人：张旭
联系电话：010-58160168
传真：010-58160181
客服：400-810-5919
网址: www.fengfd.com
36、乾道金融信息服务（北京）有限公司
住所：北京市海淀区东北旺村南 1 号楼 7 层7117 室
办公地址：北京市西城区德外大街合生财富广场 1302 室
法定代表人：王兴吉
联系人：高雪超 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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联系电话：010-62062880
传真：010-82057741
客服：400-088-8080
网址: www.qiandaojr.com
37、深圳富济财富管理有限公司
住所：深圳市南山区粤海街道科苑南路高新南七道 惠恒集团二期 418 室
办公地址：深圳市南山区粤海街道科苑南路高新南七道惠恒集团二期 418
室
法定代表人：齐小贺
联系人：马力佳
电话：0755-83999907-815
传真：0755-83999926
客户服务电话：0755-83999907
网址：www.jinqianwo.cn
38、北京肯特瑞财富投资管理有限公司
住所: 北京市海淀区中关村东路 66 号1 号楼22 层2603-06
办公地址： 北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街十八号院京东集团总部
法定代表人：江卉
联系人：万容
电话：18910325400
传真：010-89189289
客户服务电话：个人业务：95118 , 400 098 8511 企业业务：400 088 8816
网址：fund.jd.com
39、 一路财富（北京）信息科技股份有限公司
住所：北京市西城区阜成门外大街 2 号 1 幢A2208 室
办公地址：北京市西城区阜成门外大街 2 号1 幢A2208 室
法定代表人：吴雪秀
联系人：徐越 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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电话：010-88312877
传真：010- 88312099
客服电话：400-001-1566
网址: www.yilucaifu.com
（三） 登记机构
名称：东方基金管理有限责任公司
住所：北京市西城区锦什坊街 28 号1-4 层
办公地址：北京市西城区锦什坊街 28 号 1-4 层
法定代表人：崔伟
联系人：王骁骁
电话：010－66295873
传真：010－66578680
网址：www.orient-fund.com 或www.df5888.com
（四 ）出具法律意见书的律师事务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
办公地址： 上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
负责人：俞卫锋
联系人：孙睿
电话：021－31358666
传真：021－31358600
经办律师：黎明、孙睿
（五） 审计基金财产的会计师事务所
名称：立信会计师事务所（特殊普通合伙）
住所：上海市南京东路 61 号新黄浦金融大厦 4 层
办公地址：北京市海淀区西四环中路 16 号院7 号楼10 层 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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法定代表人：朱建弟
联系人：朱锦梅
电话：010-68286868
传真：010-88210608
经办注册会计师：朱锦梅、赵 立卿
五 、基 金名称 和基 金类型
（一）本基金名称：东方 惠新灵活配置混合型 证券投资基金
（二）本基金类型：混合型基金
（三）基金运作方式：契约型 、开放式
六 、基 金的投 资目 标和投 资方 向
（一）基金的投资目标
在有效控制投资风险的前提下， 通过对大类资产的灵活配置和主动投资管理，
把握市场机会，力争获得超越业绩比较基准的投资回报。
（二）基金的投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具， 包括国内依法发行上市的
股票（包 括中小 板、创 业板及其 他经中 国证监 会核准上 市的股 票） 、 债券（含中
小企业私 募债券 ） 、货 币市场工 具、权 证、资 产支持证 券以及 法律法 规或中国证
监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定） 。
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种， 基金管理人在履行适当
程序后，可以将其纳入投资范围。
基金的 投资组 合比例 为 ：股票 资产占 基金资 产 的比例 为 0%-95% ； 权 证及其
他金融工具的投资比例按照法律法规或监管机构的规定执行； 现金或到期日在一
年以 内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的 5%。
七 、基 金的投 资策 略
本基金通过对类别资产的灵活配置， 调整不同时期内基金的整体风险与收益
水平，获得基金的长期稳定增值。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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1、大类资产配置
本基金从国际化视野审视中国经济和资本市场， 全面分析影响股票市场和债
券市场走势的各种因素， 深入详细地评估股票市场和债券市场的运行趋势。 根据
影响证券市场运行的各种因素的变化趋势， 及时调整大类资产的配置比例， 控制
系统性风险。在大类资产配置过程中，本基金主要应用 MVPS 模型， 即综合考虑
宏观经济因素、 市场估值因素、 政策因素、 市场情绪因 素等因素的影响来进行大
类资产配置。
（1 ）宏 观经济 因素。 主要分析 对证券 市场的 基本面产 生普遍 影响的 宏观经
济指标。 包括：GDP 增 长率、 工业增加值、CPI 、PPI 水平及其变化趋 势、 市场利
率水平及其变化趋势、M1、M2 值及其增加量等；
（2 ）市 场估值 因素。 包含纵向 比较股 票市场 的整体估 值水平 、横向 比较股
票、 债券之间的相对收益水平、 上市公司盈利水平及其盈利预期、 市场资金供求
关系变化等；
（3 ）政 策因素 。研究 与证券市 场紧密 相关的 各种宏观 调控政 策，包 括产业
发展政策、区域发展政策、货币政策、财政政策、房地产调控政策等；
（4 ）市 场情绪 因素， 包含新开 户数、 股票换 手率、市 场成交 量、开 放式基
金股票持仓比例变化等。
综合上述因素的分析结果， 本基金给出股票、 债券和货币市场工具等资产的
最佳配置比例并实时进行调整。
2、股票投资策略
本基金灵活运用多种投资策略， 多维度分析股票的投资价值， 充分挖掘市场
中潜在的投资机会，实现基金的投资目标。
（1 ）行业配置策略
重点行业资产配置。 本基金通过对国家宏观经济运行、 产业结构调整、 行业
自身生命周期、 对国民经济发展贡献程度以及行业技术创新等影响行业中长期发
展的根本 性因素 进行分 析，从行 业对上 述因素 变化的 敏 感程度 和受益 程度入手，
筛选处于稳定的中长期发展趋势和预期进入稳定的中长期发展趋势的行业作为
重点行业资产进行配置。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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焦点行业 资产配 置。对 于国家宏 观经济 运行过 程中产生 的阶段 性焦点 行业，
本基金通过对经济运行周期、 行业竞争态势以及国家产业政策调整等影响行业短
期运行情况的因素进行分析和研究， 筛选具有短期重点发展趋势的行业资产进行
配置，并依据上述因素的短期变化对行业配置权重进行动态调整。
（2 ）个股配置策略
①成长能力较强
本基金认为， 企业以往的成长性能够在一定程度上反映企业未来的增长潜力，
因此， 本基金利用主营业务收 入增长率、 净利润增长率、 经营性现金流量增长率
指标来考量公司的历史成长性，作为判断公司未来成长性的依据。
主营业务收入增长率是考察公司成长性最重要的指标， 主营业务收入的增长
所隐含的往往是企业市场份额的扩大， 体现公司未来盈利潜力的提高， 盈利稳定
性的加大， 公司未来持续成长能力的提升。 本基金主要考察上市公司最新报告期
的主营业务收入与上年同期的比较，并与同行业相比较。
净利润是一个企业经营的最终成果， 是衡量企业经营效益的主要指标， 净利
润的增长反映的是公司的盈利能力和盈利增长情况。 本基金主要考察上市公司最
新报告期的净利 润与上年同期的比较，并与同行业相比较。
经营性现金流量反映的是公司的营运能力， 体现了公司的偿债能力和抗风险
能力。 本基金主要考察上市公司最新报告期的经营性现金流量与上年同期的比较，
并与同行业相比较。
②盈利质量较高
本基金利用总资产报酬率、 净资产收益率、 盈利现金比率 （ 经营现金净流量
/净利润 ）指标来考量公司的盈利能力和质量。
总资产报酬率是反映企业资产综合利用效果的核心指标， 也是衡量企业总资
产盈利能力的重要指标； 净资产收益率反映企业利用股东资本盈利的效率， 净资
产收益率较高且保持增长的公司， 能为股东带来较高回报。 本基金考察上市公司
过去两年的总资产报酬率和净资产收益率，并与同行业平均水平进行比较。
盈利现金比率， 即经营现金净流量与净利润的比值， 反映公司本期经营活动
产生的现金净流量与净利润之间的比率关系。 该比率越大， 一般说明公司盈利质东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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量就越高。 本基金考察上市公司过去两年的盈利现金比率， 并与同行业平均水平
进行比较。
此外， 本基金还将关注 上市公司盈利的构成、 盈利的主要来源等， 全面分析
其盈利能力和质量。
③未来增长潜力强
公司未来盈利增长的预期决定股票价格的变化。 因此， 在关注上市公 司历史
成长性的同时， 本基金尤其关注其未来盈利的增长潜力。 本基金将对上市公司未
来一至三年的主营业务收入增长率、 净利润增长率进行预测， 并对其可能性进行
判断。
3、债券投资策略
（1 ）久期调整策略
本基金将根据对影响债券投资的宏观经济状况和货币政策等因素的分析判
断， 形成对未来市场利率变动方向的预期， 进而主动调整所持有的债券资产组合
的久期值 ，达到 增加收 益或减少 损失的 目的。 当 预期市 场总体 利率水 平降低时，
本基金将延长所持有的债券组合的久期值， 从而可以在市场利率实际下降时获得
债券价格上升所产生的资本利得； 反之， 当预期市场总体利率水平上升时， 则缩
短组合久期，以避免债券价格下降带来的资本损失，获得较高的再投资收益。
（2 ）期限结构策略
在目标久期确定的基础上， 本基金将通过对债券市场收益率曲线形状变化的
合理预期， 调整组合的期限结构策略， 适当的采取子弹策略、 哑铃策略、 梯式策
略等， 在短期、 中期、 长期债券间进行配置， 以从短、 中、 长期债券 的相对价格
变化中获取收益。 当预期收益率曲线变陡时， 采取子弹 策略； 当预期收益率曲线
变平时，采取哑铃策略；当预期收益率曲线不变或平行移 动 时 ， 采 取 梯 形 策 略 。
（3 ）类属资产配置策略
根据资产的发行主体、 风险来源、 收益率水平、 市场流动性等因素， 本基金
将市场主 要细分 为一般 债券（含 国债、 央行票 据、政策 性金融 债等） 、信用债券
（含公司债券、 企业债券、 非政策性金融债券、 短期融资券、 地方政府债券、 资
产支持证 券等） 、附权 债券（含 可转换 公司债 券、可分 离交易 公司债 券、含回售东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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及赎回选择权的债券等） 三个子市场。 在大类资产配置的基础上， 本基金将通过
对国内外宏观经济状况、 市场利率走势、 市场资金供求 状况、 信用风险状况等因
素进行综 合分析 ，在目 标久期控 制及期 限结构 配置基础 上，采 取积极 投资策略，
确定类属资产的最优配置比例。
①一般债券投资策略
在目标久期控制及期限结构配置基础上， 对于国债、 中央银行票据、 政策性
金融债， 本基金主要通过跨市场套利等策略获取套利收益。 同时， 由于国债及央
行票据具有良好的流动性，能够为基金的流动性提供支持。
②信用债券投资策略
信用评估策略： 信用债券的信用利差与债券发行人所在行业特征和自身情况
密切相关。 本基金将通过行业分析、 公司资产负债分析、 公司现金流分析、 公司
运营管理分析等调查研究， 分析违约风险即合理的信用利差水平， 对信用债券进
行独立、客观的价值评估。
回购策略： 回购放大是一种杠杆投资策略， 通过质押组合中的持仓债券进行
正回购， 将融得资金购买债券， 获取回购利率和债券利率的利差， 从而提高组合
收益水平。 影响回购放大策略的关键因素有两个： 其一是利差， 即回购资金成本
与债券收益率的关系， 只有当债券收益率高于回购资金成本时， 放大策略才能取
得正 的回报； 其二是债券的资本利得， 所持债券的净价在放大操作期间出现上涨，
则可以获取价差收益。 在收益率曲线陡峭或预期利率下行的市场情况下， 在防范
流动性风险的基础上， 适当运用回购放大策略， 可以为基金持有人争取更多的收
益。
③附权债券投资策略
本基金在 综合分 析可转 换公司债 券的债 性特征 、股性特 征等因 素的基 础上，
利用 BS 公式或二叉树 定价模型等量化估值工具评定其投资价值，重视 对可转换
债券对应股票的分析与研究， 选择那些公司和行业景气趋势回升、 成长性好、 安
全边际较高的品种进行投资 。 对于含回售及赎回选择权的债券， 本基金将利用债
券 市场收 益率数 据，运 用期权调 整利差 （OAS ）模型分 析含赎 回或回 售选择权的
债券的投资价值，作为此类债券投资的主要依据。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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4、中小企业私募债券投资策略
在控制信用风险的基础上， 本基金对中小企业私募债券投资， 主要通过期限
和品种的分散投资控制流动性风险。以买入持有到期为主要策略，审慎投资。
针对内嵌转股选择权的中小企业私募债券， 本基金通过深入的基本面分析及
定性定量研究， 自下而上精选个债， 在控制风险的前提下， 谋求内嵌转股权潜在
的增强收益。
基金投资中小企业私募债券， 基金管理人将根据审慎原则， 制订严格的投资
决策流程 、风险 控制制 度和信用 风险、 流动性 风险处置 预案， 并经董 事会批准，
以防范信用风险、流动性风险等各种风险。
5、权证投资策略
本基金在进行权证投资时， 将通过对权证标的证券基本面的研究， 并结合权
证定价模型 ， 深入分析标的资产价格及其市场隐含波动率的变化， 寻求其合理 定
价 水平。 全面 考虑权证资产的收益性、 流动性及风险性特征， 谨慎投资， 追求较
稳定的当期收益。
6、资产支持证券投资策略
本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、 收益率曲线、 个券选 择和把
握市场交易机会等积极策略， 在严格遵守法律法规和基金合同基础上， 通过信用
研究和流动性管理， 选择经风险调整后相对价值较高的品种进行投资， 以期获得
长期稳定收益。
八 、业 绩比较 基准
本基金的业绩比较基准为： 沪深300 指数收益率×45%+中债总指数收益率×
55%
本基金选择中债总指数收益率作为债券投资部分的业绩比较基准。 中债总指
数 样本具有广泛的市场代表性， 涵盖主要交易市场 （银行间市场、 交易 所市场等） 、
不同发行 主体（ 政府、 企业等） 和期限 （长期 、中期、 短期 等 ） ，是 中国目前最
权威， 应用也最广的指数。 中债总指数的构成品种基本覆盖了本基金的债券投资
标的，反映债券全市场的整体价格和投资回报情况。 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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本基金选 择沪 深 300 指数收益 率 作 为股票 投 资部分的 业绩 比较基 准 。沪深
300 指数样本覆盖了沪深市场 60%左右的市值，具有良好的市场代表性和可投资
性。
若今后法律法规发生变化， 或 未来市场发生变化导致此业绩比较基准不再适
用或有更加适合的业绩比较基准， 基金管理人有权根据市场发展状况及本基金的
投资范围和投资策略， 调整本基金的业绩比较基准。 业绩 比较基准的变更须经基
金管理人和基金托管人协商一致并及时公告，无需召开基金份额持有人大会 。
九 、基 金的风 险收 益特征
本基金 为混合型 基金， 其预期收益及预期风险水平高于 债券型基金 和货币市
场基金 ， 但低于股票型基金， 属于中等风险水平的 投资品种。
十 、基 金的投 资组 合报告
本基金管理人的董事会及董事保证本投资组合报告所载资料不存在虚假记
载、 误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、 准确性和完整性承担个别及
连带责任。
基金托管 人根据 本基金 合同规定 ，已复 核了本 投资组合 报告中 的财务 指标、
净值表现和投资组合报告等内容， 保证复核内容不 存在虚假记载、 误导性陈述或
者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截至 2017 年6 月30 日（财务数据未经审计） 。
1、 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%）
1 权益投资 129,607,126.35 32.61
其中：股票
129,607,126.35 32.61
2 固定收益投资
241,002,153.10 60.64
其中：债券
241,002,153.10 60.64
资产支持证券 - -
3 贵金属投资 - -
4 金融衍生品投资 - -
5 买入返售金融资产
- -
其中： 买断式回购的
买入返售金融资产
- - 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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6
银行存款和结算备
付金合计
22,109,597.81 5.56
7 其他 各项资产
4,698,858.10 1.18
8 合计
397,417,735.36
100.00
2、 报告期末按行业分类的股票投资组合
代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例(%)
A 农、林、牧、渔业 - -
B 采矿业 7,709,000.00 1.94
C 制造业 63,221,393.33 15.95
D
电力、 热力、 燃气及
水生产和供应业
- -
E 建筑业 1,782,000.00 0.45
F 批发和零售业 - -
G
交通运输、 仓储和邮
政业
- -
H 住宿和餐饮业 - -
I
信息传输、 软件和信
息技术服务业
8,216,718.47 2.07
J 金融业 48,678,014.55 12.28
K 房地产业 - -
L 租赁和商务服务业 - -
M
科学研究和技术服
务业
- -
N 水利、 环境和公共设
施管理业
- -
O 居民服务、 修理和其
他服务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和社会工作 - -
R 文化、 体育和娱乐业 - -
S 综合 - -
合计 129,607,126.35 32.69
3、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前十 名股票 投资明
细
序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元）
占基金资产
净值比例 （%）
1 300083 劲胜智能 1,300,000 12,012,000.00 3.03
2 600703 三安光电 600,000 11,820,000.00 2.98
3 000651 格力电器 200,000 8,234,000.00 2.08 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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4 002456 欧菲光 440,000 7,994,800.00 2.02
5 601398 工商银行 1,500,000 7,875,000.00 1.99
6 601336 新华保险 150,000 7,710,000.00 1.94
7 600028 中国石化 1,300,000 7,709,000.00 1.94
8 000001 平安银行 800,000 7,512,000.00 1.89
9 601601 中国太保 209,965 7,111,514.55 1.79
10 600019 宝钢股份 959,917 6,441,043.07 1.62
4、报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序
号
债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%）
1 国家债券 29,967,000.00 7.56
2 央行票据 - -
3 金融债券 - -
其中：政策性金融债 - -
4 企业债券 125,462,198.00 31.64
5 企业短期融资券 9,989,000.00 2.52
6 中期票据 - -
7 可转债（可交换债） 22,058,955.10 5.56
8 同业存单 53,525,000.00 13.50
9 其他 - -
10 合计 241,002,153.10 60.79
5、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前五 名债券 投资明
细
序号 债券代码 债券名称
数量
（张）
公允价值（元）
占基金资产净
值比例（%）
1 019546 16 国债18 300,000 29,967,000.00 7.56
2 111695019
16 嘉兴银行
CD037
250,000 24,200,000.00 6.10
3 1280133 12 乌兰察布债 200,000 21,236,000.00 5.36
4 111795041
17 长沙银行
CD033
200,000 19,780,000.00 4.99
5 1280316 12 惠安国投债 300,000 18,651,000.00 4.70
6、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前十 名资产 支持证
券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7、报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前五 名贵金 属投资
明细 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
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36
本基金本报告期末未持有贵金属。
8、 报告 期末按 公允价 值占基金 资产净 值比例 大小排序 的前五 名权证 投资明
细
本基金本报告期末未持有权证。
9、报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有股指期货。
10、报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
本基金本报告期末未持有国债期货。
11、 投资组合报告附注
（1 ）本 基金投 资的前 十名证券 的发行 主体在 本报告期 内未发 现存在 被监管
部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。
（2 ）本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票
库之外的股票。
（3 ）其他资产构成
序号 名称 金额（元）
1 存出保证金 29,055.03
2 应收证券清算款 287,760.62
3 应收股利 -
4 应收利息 4,381,725.80
5 应收申购款 316.65
6 其他应收款 -
7 待摊费用 -
8 其他 -
9 合计 4,698,858.10
（4 ）报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
序号 债券代码 债券名称 公允价值(元)
占 基 金 资 产 净 值 比
例（%）
1 113009 广汽转债 5,281,091.50 1.33
2 128010 顺昌转债 3,047,071.50 0.77
3 110033 国贸转债 2,689,318.20 0.68
4 110032 三一转债 2,585,088.00 0.65
5 110034 九州转债 1,536,317.00 0.39 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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6 113010 江南转债 698,302.20 0.18
7 123001 蓝标转债 683,361.20 0.17
8 127003 海印转债 466,573.50 0.12
（5 ）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末未持有流通受限股票。
十 一、 基金的 业绩
基金管理人依照恪尽职守、 诚实信用、 谨慎勤勉 的原则管理和运用基金财产，
但不保证基金一定盈利， 也不保证最低收益。 基金的过往业绩并不代表其未来表
现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
（一）基金的净值表现
本期 告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
东方惠新灵活配置混合 A
阶段
净值
增长
率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①－③ ②－④
2015.4.21-2015.12.31 4.53% 0.12% -4.79% 1.22% 9.32% -1.10%
2016.1.1-2016.12.31 1.61% 0.16% -5.62% 0.64% 7.23% -0.48%
2017.1.1-2017.6.30 4.45% 0.20% 3.33% 0.28% 1.12% -0.08%
东方惠新灵活配置混合 C
阶段
净值
增长
率①
净值增
长率标
准差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①－③ ②－④
2015.11.20-2015.12.31 0.50% 0.05% 0.64% 0.76% -0.14% -0.71%
2016.1.1-2016.12.31 1.64% 0.17% -5.62% 0.64% 7.26% -0.47%
2017.1.1-2017.6.30 4.30% 0.20% 3.33% 0.28% 0.97% -0.08%
（二）本基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
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十 二、 费用概 览
（一）管理费率：
本基金的管理费 每日按前一日基金资产净值的 0.70%年费率计提 。
（二）托管费率：
本基金的托管费 每日按前一日基金资产净值的 0.25%的年费率计提 。
（三 ）C 类基金份额销售服务费率：
本基金仅对 C 类基金份额收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费每日
按前一日C 类基金份额的基金资产净值的 0.30% 年费率计提。
十 三、 对招募 说明 书更新 部分 的说明
本招募说明书依据 《中华人民共和国证券投资基金法》 、 《证券投资基金销售
管理办法》 、 《公开募集证券投资基金运作管理办法》 、 《证券投资基金信息披露管
理办法》 及其他有关规定以及 《东方惠新灵活配置混合型证券投资基金基金合同》
及其他有关法律法规的要求， 结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动进
行了更新，主要内容如下：
（一） 在 “重要提示” 中， 对 “招募说明书有关财务数据和财务净值的截止
日期”及“其他内容的截止日期”进行了 更新 。
（二）在 “第三 部分 基金管理 人”中 ，对基 金管理人 的相关 内容进 行了更
新。
（三）在“ 第四部分 基金托管人”部分，更新了基金托管人的相关内容。
（四 ）在“第五部分 相关服务机构”部分，更新了其他销售机构的信息。
（五 ）在 “第八 部分 基金的投 资”中 ，更新 了“基金 的投资 组合报 告”的
内容， 截止日期为2017 年6 月 30 日， 该部分内容均按有关规定编制， 并经本基
金托管人复核，但未经审计。
（六 ） ）在 “第九部分 基金的业绩”中， 更新了 “基金净值表现 ”和“本基
金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图 ”， 该部分内容均按
照有关规定编制，并经本基金托管人复核，但相关财务数据未经审计。
（七 ）在 “第二 十一部 分 其他 应披露 事项” 中，更新 了从上 一次《 招募说东方惠新灵活配置混合型证券投资基金
招募说明书 （更新） 摘要 （2017 年第2 号）
40
明书（更新） 》 截止日 2017 年 4 月 21 日到 本次《招募说明书（更新） 》截止日
2017 年 10 月21 日之间的信息披露事项 。
上述内容 仅为 本基金 更新招募 说明 书的摘 要 ，详细资 料须 以本更 新 招募说
明书正文所载的内容为准。 欲查询本更新招募说明书详细内容， 可登录东方基金
管理有限责任公司网站 www.orient-fund.com 。
东方基金管理有限责任公司
2017 年12 月
