西部利得新动 力灵活配置 混合型证券 投资
基金2017 年第3 季度报 告
2017 年9 月30 日
基金管 理人： 西部利得基 金管理有限公司
基金托 管人： 平安银行股 份有限公司
报告送 出日期： 二〇一七 年十月二十六日 西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 2 页 共 16 页
§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 平安 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于2017 年 10 月 25 日复核 了本 报告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但不保 证基金 一定 盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期自 2017 年7 月1 日起 至 9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 西部利 得新 动力 混合
场内简 称 -
基金主 代码 673071
交易代 码 673071
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 11 月 17 日
报告期 末基 金份 额总 额 540,502,542.75 份
投资目 标
本基金 通过 投资 于促 进中 国经济 发展 方式 转变
的消费 服务 和技 术创 新等 领域的 上市 公司 ， 在
严格控 制风 险的 前提 下， 力求获 得长 期稳 定的 收
益。
投资策 略
1、大 类资 产配 置策 略
本基金 采取 积极 的大 类资 产配置 策略 ， 通 过评 估
整个股 票市 场的 系统 性风 险来调 整本 基金 股票
资产的 投资 比例 ， 随 着股 票市场 系统 风险 的增 大
而逐步 降低 股票 资产 的投 资比例 ， 随 着股 票市 场
系统风 险的 减少 而逐 步提 高股票 资产 的投 资比
例，尽 力实 现投 资组 合的 风险收 益最 优化 。
2、股 票投 资策 略
本基金 遵循 行业 间优 势配 置、 各 行业 内优 选个股
相结合 的股 票投 资策 略， 综合评 判行 业所 处的 状
况和未 来发 展趋 势， 筛选 出经济 周期 不同 阶段 的
优势行 业， 这些 优势 行业 具有综 合性 的比 较优
势、 较高 的投 资价 值、 能 够取得 超越 各行 业平 均
收益率 的投 资收 益； 行业 内优选 个股 是以 若干 财
务指标 、 成 长性、 估值、 在所属 行业 当中 的竞 争西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 3 页 共 16 页
地位、 企 业的 盈利 前景 及 成长空 间、 是 否具 有主
题型投 资机 会等 定性 与定 量指标 为基 础， 筛选 出
经济周 期与 行业 发展 的不 同阶段 下， 具有 较高 投
资价值 、持 续成 长性 较好 的优势 个股 。
（1）行业 间优 势配 置策 略
本基金 管理 人在 进行 行业 配置时 ， 将 采用 自上 而
下与自 下而 上相 结合 的方 式， 以 证监 会行 业分 类
为标准， 对行 业配 置定 期 进行综 合评 估， 遴 选出
优势行 业， 并制 定以 及调 整行业 资产 配置 比例 。
在投资 组合 管理 过程 中， 基金管 理人 也将 根据 宏
观经济 形势 以及 各个 行业 的基本 面特 征对 行业
配置进 行持 续动 态地 调整 ， 以把 握行 业景 气轮 动
带来的 投资 机会 。
（2）个股 筛选 策略
在行业 配置 策略 的基 础上 ， 本基 金重 点投 资于 优
势行业 中获 益程 度较 高且 具有核 心竞 争优 势的
上市公 司。 基金 管理 人将 综合采 用定 量和 定性 相
结合的 方式； 基于 公司 基 本面全 面考 量、 筛 选优
势企业 ， 分 析股 票内 在价 值， 结 合风 险管 理， 构
建股票 组合 并对 其进 行动 态调整 。
定量分 析：
成长性 指标 包括 未来 3 年 公司主 营业 务收 入、 毛
利率及 净利 率增 长率； 累 计及新 增研 发支 出； 资
本支出 ；人 员招 聘情 况等 。
盈利能 力指 标包 括毛 利率 和净利 率的 变动 趋势 ；
净资产 回报 率等 。
估值水 平指 标包 括P/E ；P/S ；P/B 等。
定性分 析：
在定量 分析 的基 础上 ， 基 金管理 人还 将发 挥其 在
股票研 究方 面的 专业 优势 ， 综合 利用 卖方 研究 报
告、 实地 调研 和财 务分 析 等多种 手段， 对进 入研
究范围 的上 市公 司基 本面 进行深 入分 析， 从定 性
的角度 筛选 出基 本面 良好 、 成长 潜力 较大 的股 票
进行投 资。
3、债 券投 资策 略
本基金 可投 资于 国债 、 金融债 、 公司债 、 企业债 、
可转换 债券 （含 可交 换债 券） 、 央行 票据 、次 级
债、 地方 政府 债券 等债 券 品种， 基 金经 理通 过对
收益率、 流动 性、 信 用风 险和风 险溢 价等 因素 的
综合评 估， 合理 分配 固定 收益类 证券 组合 中投 资
于国债 、 金 融债、 企业 债 、 短期 金融 工具 等产 品
的比例 ，构 造债 券组 合。
在选择 国债 品种 中， 本产 品将重 点分 析国 债品 种
所蕴含 的利 率风 险和 流动 性风险 ， 根 据利 率预 测
模型构 造最 佳期 限结 构的 国债组 合； 在选 择金 融西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 4 页 共 16 页
债、 企业 债品 种时， 本基 金将重 点分 析债 券的 市
场风险 以及 发行 人的 资信 品质。 资信 品质 主要 考
察发行 机构 及担 保机 构的 财务结 构安 全性 、 历 史
违约/ 担保 纪录 等。 本基 金还 将关 注可 转债 价格
与其所 对应 股票 价格 的相 对变化 ， 综 合考 虑可 转
债的市 场流 动性 等因 素， 决定投 资可 转债 的品 种
和比例 ，捕 捉其 套利 机会 。
4、资 产支 持证 券的 投资 策略
本基金 将综 合运 用定 性方 法和定 量方 法， 基本 面
分析和 数量 化模 型相 结合 ， 对资 产证 券化 产品 的
基础资 产质 量及 未来 现金 流进行 分析 ， 并 结合 发
行条款、 提前 偿还 率、 风 险补偿 收益 等个 券因 素
以及市 场利 率、 流动 性等 影响资 产支 持证 券价 值
的因素 进行 分析 和价 值评 估后进 行投 资。 本基 金
将严格 遵守 法律 法规 和基 金合同 的约 定， 严格 控
制资产 支持 证券 的投 资比 例、 信 用等 级并 密切 跟
踪评级 变化 ， 采 用分 散投 资方式 以降 低流 动性 风
险， 在 保证 本金 安全 和基 金资产 流动 性的 基础 上
获得稳 定收 益。
5、股 指期 货投 资策 略
在股指 期货 投资 上， 本 基 金以避 险保 值、 管 理投
资组合 的系 统性 风险 、 改 善投资 组合 的风 险收 益
特性为 主。 在 控制 风险 的 前提下， 谨慎 适当 参与
股指期 货的 投资 。
6、权 证投 资策 略
本基金 将因 为上 市公 司进 行股权 分置 改革 、 或 增
发配售 等原 因被 动获 得权 证， 或 者本 基金 在进 行
套利交 易、 避险 交易 等情 形下将 主动 投资 权证 。
本基金 进行 权证 投资 时， 将在对 权证 标的 证券 进
行基本 面研 究及 估值 的基 础上， 结合 隐含 波动
率、剩余期 限、标的证 券价格走 势等 参数 ， 运用
数量化 期权 定价 模型， 确 定其合 理内 在价 值， 从
而构建 套利 交易 或避 险交 易组合 ， 力 求取 得最 优
的风险 调整 收益 。
业绩比 较基 准
沪深 300 指数收 益率*50%+ 中证全 债指 数收 益率
*50%
风险收 益特 征
本基金 为混 合型 基金 ， 在 通常情 况下 其预 期风 险
和预期 收益 高于 债券 型基 金和货 币市 场基 金， 但
低于股 票型 基金 ， 属 于证 券投资 基金 中等 风险 水
平的投 资品 种。
基金管 理人 西部利 得基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 平安银 行股 份有 限公 司
基金保 证人 -
下属分 级基 金的 基金 简称 西部利 得新 动力 混合 A
西部利 得新 动力 混合
C 西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 5 页 共 16 页
下属分 级基 金的场内 简称 - -
下属分 级基 金的 交易 代码 673071 673073
下属分 级基 金的 前端 交易 代码 - -
下属分 级基 金的 后端 交易 代码 - -
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 265,720,807.84 份 274,781,734.91 份
下属分 级基 金的 风险 收益 特征 - -
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 7 月 1 日 － 2017 年9 月 30 日 ）
西部利 得新 动力 混合 A 西部利 得新 动力 混合 C
1．本期已 实现 收益 2,505,145.10 3,838,109.97
2．本 期利 润 3,319,604.31 4,636,538.75
3．加 权平 均基 金份 额本 期利润 0.0124 0.0110
4．期 末基 金资 产净 值 276,894,088.17 284,858,270.93
5．期 末基 金份 额净 值 1.0420 1.0367
1.本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相 关
费用后 的余 额， 本期 利润 为本期 已实 现收 益加 上本 期公允 价值 变动 收益 。
2.所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计入费 用后 实际收 益水 平要 低于 所
列数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
西部利 得新 动力 混合 A
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
1.20% 0.05% 2.60% 0.29% -1.40% -0.24%
西部利 得新 动力 混合 C
阶段
净值增 长
率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过去三 个
月
1.16% 0.05% 2.60% 0.29% -1.44% -0.24%
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 6 页 共 16 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 7 页 共 16 页
3.3 其他指 标
无。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
刘荟
本基金
基金经
理
2016 年11
月17 日
- 九年
辽宁大 学理 学硕 士， 曾任群
益证券股份有限公司研究
员。 2014 年1 月加 入本 公司 ，
现任公司公募投资部副总
经理， 具有 基金 从业 资格 ，
中国国 籍。 西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 8 页 共 16 页
韩丽楠
本基金
基金经
理
2017 年 2
月25 日
- 十三年
英国约克大学经济与金融
硕士；曾任渣 打银 行国 际管
理培训 生、 诺德基 金管 理有
限公司 研究 员、 上海元 普投
资管理有限公司固定收益
投资总 监。 2015 年 5 月加入
本公司，具有基金从业资
格，中 国国 籍。
林静
本基金
基金经
理
2017 年 3
月30 日
- 十年
上海财 经大 学经 济学 硕士 ，
曾任东方证券研究所研究
员、 国联 安基 金管 理有 限公
司高级 研究 员。2016 年 11
月加入 本公 司， 具有基 金从
业资格 ，中 国国 籍。
注：1. 任职 日期 和离 任日 期一般 情况 下指 公司 作出 决定之 日； 若该 基金 经理 自基金 合同 生效 日起
即任职 ，则 任职 日期 为基 金合同 生效 日。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 遵循 了《 中华 人民 共和国 证券 法》 、《 中华 人民共 和国 证券
投资基 金法 》、 本基 金《 基金合 同》 等法 律文 件和 其他相 关法 律法 规的 规定 ，本着 诚实 信用 、勤
勉尽责 的原 则管 理和 运用 基金资 产， 在严 格控 制风 险的基 础上 ，力 争为 基金 份额持 有人 谋求 最大
利益。 本报 告期 内本 基金 运作管 理符 合有 关法 律法 规和基 金合 同的 规定 ，无 损害基 金份 额持 有人
利益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
对于场 内交 易， 本基 金管 理人按 照时 间优 先、 价格 优先的 原则 ，对 满足 限价 条件且 对同 一证
券有相 同交 易需 求的 基金 ，采用 了系 统中 的公 平交 易模块 进行 操作 ，实 现了 公平交 易； 对于 场外
交易， 本基 金管 理人 按照 公司制 度和 流程 执行 。
本基金 管理 人风 险管 理部 负责对 各账 户公 平交 易进 行事后 监察 ，在 每日 公平 交易报 表中 记录
不同投 资组 合当 天整 体收 益率 、分投资 类别（股票 、债券）同向 （1 日、3 日、5 日）交易价 差分
析、银 行间 交易 价格 偏离 度分析 ；并 分别 于季 度和 年度末 编制 公平 交易 季度 及年度 收益 率差 异分
析报告 ，对 本基 金管 理人 管理的 不同 投资 组合 的整 体收益 率差 异、 分投 资类 别（股 票、 债券 ）不
同时间 窗口 同向 （1 日、3 日、5 日） 交易 的交 易价 差以及 T 检验 、 银行 间交 易价格偏 离度 进行 了西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 9 页 共 16 页
分析。
当监控 到疑 似异 常交 易时 ，本基 金管 理人 风险 管理 部及时 要求 相关 投资 组合 经理给 予解 释，
该解释 经风 险管 理部 辨认 后确认 该交 易无 异常 情况 后留档 备查 ，公 平交 易季 报及年 报由 投资 组合
经理、 督察 长、 总经 理签 署后， 由风 险管 理部 妥善 保存分 析报 告备 查。
报告期 内， 通过 对不 同投 资组合 之间 的收 益率 差异 比较、 对同 向交 易和 反向 交易的 交易 时机
和交易 价差 监控 分析 ，公 司未发 现整 体公 平交 易执 行出现 异常 的情 况。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 ，本 基金 未参 与交易 所公 开竞 价同 日反 向交易 成交 较少 的单 边交 易量超 过该 证券
当日成 交量 5% 的交 易。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
8 月经 济数 据维 持下 滑趋 势，工 业增 加值 同比 增速 较上月 下 降0.4 个百 分点 ，消费 品零 售额
同比增 速较 上月 下降 0.3 个百分 点， 固定 资产 投资 累计增 速下 滑0.5 个百分 点，M2 继续创 新低 ，
凸显经 济下 行压 力。 展望 后期， 需求 增长 乏力 ，企 业的投 资仍 显谨 慎, 四季 度下行 压力 加大 。
食品整 体价 格涨 幅低 位运 行，个 别品 种的 价格 上涨 由于权 重较 低， 对整 体影 响不大 。根 据统
计局的 说明 ，今 年夏 粮和 早稻合 计起 来比 去年 有所 增产， 秋粮 目前 生长 形势 比较良 好， 总体 看农
产品供 应比 较充 足， 食品 涨幅不 会发 生大 的跃 升， 全年预 期可 完成 控制 通胀 的目标 。PPI 对CPI
的重要 传导 途径 是能 源价 格，但 这一 传导 路径 受权 重、价 格调 控方 式等 影响 较大。 由 于PPI 导致
的CPI 增长 压力 较小 。CPI 今年 整体 压力 不大 ，对 货币政 策的 掣肘 不大 。
今年以 来， 监管 层实 施了 较为严 厉的 资本 管制 措施 ， 海外 投资 受限 较大,外汇储备逐 渐小 幅回
升， 国 际收 支趋 于平 衡。 截至8 月末 ， 中美 10 年期国债利 差较 2016 年末已 上升接 近 100bps，接
近前期 高点 ，对 人民 币汇 率形成 较为 有力 的支 撑。
在二季 度货 币政 策执 行报 告中， 央行 强调 下一 阶段 政策思 路为 强实 抑虚 ， 重 视防控 金融 风险 ，
加强金 融监 管协 调， 把发 展直接 融资 放在 重要 位置 ，提高 金融 服务 实体 经济 的效率 和水 平， 降低
实体经 济成 本。 债券 市场 从去年 底以 来， 经历 了快 速调整 阶段 ，在 这将 近1 年的熊 市中 ，上 升的
利率水 平增 加了 实体 企业 的财务 负担 ，侵 蚀了 实体 经济的 利润 增长 。而 强力 去杠杆 引发 的市 场恐
慌可能 是系 统性 风险 爆发 的源头 。 这些 与央 行的 政 策目标 有所 矛盾 。 因此 ， 在协调 监管 的基 调下 ，
去杠杆 进程 大概 率温 和推 进，货 币政 策进 一步 趋紧 的概率 不高 。
本基金 在报 告期 内维 持了 较短的 固定 收益 类资 产的 久期， 主要 配置 了流 动性 较好的 优良 信用西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 10 页 共 16 页
资质的 短融 和同 业存 单， 在债券 配置 上兼 顾流 动性 和收益 性， 在严 控信 用风 险的前 提下 ，力 争收
益的最 大化 ，并 适度 使用 杠杆套 利操 作提 高收 益。 权益配 置上 ，在 经济 缓慢 趋降的 背景 下， 四季
度更加 看好 后周 期的 消费 板块， 如白 酒， 电子 消费 ；和部 分受 益国 家产 业政 策支持 的成 长行 业，
如新能 源， 半导 体，5G， 物联网 等。
感谢持 有人 的支 持， 我们 将继续 以诚 实信 用、 勤勉 尽责的 原则 管理 基金 ，努 力为持 有人 带来
优异回 报。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内基 金业 绩表 现参 见本报 告第 三部 分“ 主要 财务指标和 基金 净值 表现 ”。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 ，本 基金 未出 现连续 二十 个工 作日 基金 份额持 有人 数量 不满 二百 人或者 基金 资产
净值低 于五 千万 元的 情形 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 102,191,995.07 18.16
其中： 股票
102,191,995.07 18.16
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
371,560,300.00 66.03
其中： 债券
371,560,300.00 66.03
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
53,000,195.00 9.42
其中 ： 买断式 回购 的买 入返 售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
29,535,471.27 5.25
8 其他资 产
6,423,013.24 1.14
9 合计
562,710,974.58
100.00
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 11 页 共 16 页
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 4,191,740.00 0.75
C 制造业 55,729,765.83 9.92
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生产 和供
应业
1,779,507.00 0.32
E 建筑业 3,354,640.00 0.60
F 批发和 零售 业 1,218,475.00 0.22
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 3,563,231.00 0.63
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软 件和 信息 技术 服务
业
4,347,832.00 0.77
J 金融业 16,308,874.30 2.90
K 房地产 业 3,833,947.00 0.68
L 租赁和 商务 服务 业 3,529,957.94 0.63
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 2,031,528.00 0.36
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 2,302,497.00 0.41
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 102,191,995.07 18.19
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600519 贵州茅 台 12,800 6,625,792.00 1.18
2 600887 伊利股 份 144,800 3,982,000.00 0.71
3 000488 晨鸣纸 业 130,400 2,557,144.00 0.46
4 002859 洁美科 技 65,415 2,468,107.95 0.44
5 601988 中国银 行 595,000 2,451,400.00 0.44
6 002185 华天科 技 286,100 2,400,379.00 0.43
7 601857 中国石 油 294,600 2,353,854.00 0.42
8 002310 东方园 林 111,400 2,340,514.00 0.42
9 002127 南极电 商 148,514 2,333,154.94 0.42
10 300015 爱尔眼 科 90,900 2,302,497.00 0.41
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 12 页 共 16 页
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 8,983,300.00 1.60
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 19,938,000.00 3.55
其中： 政策 性金 融债 19,938,000.00 3.55
4 企业债 券 138,142,000.00 24.59
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 204,497,000.00 36.40
9 其他 - -
10 合计 371,560,300.00 66.14
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 111712178
17 北京 银行
CD178
300,000 29,667,000.00 5.28
2 111798544
17 唐山 银行
CD100
300,000 28,575,000.00 5.09
3 112232 14 长证债 200,000 20,114,000.00 3.58
4 150418 15 农发 18 200,000 19,938,000.00 3.55
5 122437 15 远洋 01 200,000 19,828,000.00 3.53
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
贵金属 不在 本基 金投 资范 围内。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 13 页 共 16 页
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
股指期 货不 在本 基金 投资 范围内 。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
股指期 货不 在本 基金 投资 范围内 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
国债期 货不 在本 基金 投资 范围内 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
国债期 货不 在本 基金 投资 范围内 。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
国债期 货不 在本 基金 投资 范围内 。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本基金 投资 的前 十大 证券 中，除 华泰 证券 （601688.SH)因披露 涉嫌 违反 《关 于加强证 券期 货
经营机 构客 户交 易终 端信 息等客户信 息管 理的 规定 》 、 《证 券公 司监 督管 理条 例》合《 中国 证券 登
记结算 有限 责任 公司 证券 账户管 理规 则》 于2016 年11 月 25 日 收到 中国 证券 监督管 理委 员会 公开
处罚外 ，其 余证 券发 行主 体本期 没有 被监 管部 门立 案调查 ，或 在报 告编 制日 前一年 内受 到公 开谴
责、处 罚的 情形 。
5.11.2
本基金 投资 的前 十名 股票 没有超 出基 金合 同规 定的 备选股 票库 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 183,756.56
2 应收证 券清 算款 343,673.42 西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 14 页 共 16 页
3 应收股 利 -
4 应收利 息 5,895,518.26
5 应收申 购款 65.00
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,423,013.24
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 本报 告中涉 及比 例计 算的 分项 之和与 合计 项之 间可 能存 在尾差 。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目 西部利 得新 动力 混合 A
西部利 得新 动力 混合
C
报告期 期初 基金 份额 总额 268,062,110.62 457,873,727.28
报告期 期间 基金 总申 购份 额 70,247.55 350,781.90
减:报告期 期间 基金 总赎 回份额 2,411,550.33 183,442,774.27
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额（ 份额 减
少以"-"填列）
- -
报告期 期末 基金 份额 总额 265,720,807.84 274,781,734.91
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
本期本 基金 管理 人未 运用 固有资 金投 资本 基金 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有 资金 投资 本基金 交易 明细
本期本 基金 管理 人未 运用 固有资 金投 资本 基金 。
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 15 页 共 16 页
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金
份额比例
达到或者
超过20%
的时间区
间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1 >6 个月 247,319,868.10 - - 247,319,868.10 45.76%
2 1-3 个月 200,601,805.42 - 48,511,000.00 152,090,805.42 28.14%
个人
- - - - - - -
产品特有 风险
本基金为 混合型 基金， 其 主要风险 包括但 不限于 ： 股票价格 波动风 险、 信 用 风险、 流 动性风 险等。
8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
（1）中国 证监 会批 准本 基金设立 的相 关文 件；
（2）本基 金《 基金 合同 》；
（3）本基 金更 新的 《招 募说明书 》；
（4）本基 金《 托管 协议 》；
（5） 基金 管理 人《 基金 管 理资格 证书 》及 《企 业法 人营业 执照 》；
（6）报告 期内 涉及 本 基金公告的 各项 原稿 。
西部利得新动力灵活配置混合型证券投资基金 2017 年第 3 季 度报告
第 16 页 共 16 页
9.2 存放地 点
本基金 管理 人处—— 上海 市浦东 新区 陆家 嘴世 纪金 融广 场3 号楼 11 楼
9.3 查阅方 式
（1 ） 书面查 询： 查阅 时间 为每工 作日 8:30-11:30 ，13:00-17:30 。 投 资人 可免 费查阅 ， 也可
按工本 费购 买复 印件 。
（2） 网站查 询： 基金管 理人网址 ：http://www.westleadfund.com 投资 人对 本 报告如 有疑 问，
可咨询 本基 金管 理人 西部 利得基 金管 理有 限公 司， 咨询电 话4007-007-818 （免长途 话费 ） 或发电
子邮件 ，E-mail:service@westleadfund.com。
西 部利 得基金 管理 有限公 司
2017 年 10 月26 日
