上 证 中 央 企业50 交 易 型 开 放 式 指数 证 券 投
资基金
2017 年第3 季度报告
2017 年9 月30 日
基金管 理人： 工银瑞信基 金管理有限公司
基金托 管人： 招商银行股 份有限公司
报告送 出日期： 二〇一七 年十月二十七日 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定 ， 于2017 年 10 月25 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中 财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 工银上 证央 企 ETF
场内简 称 央企ETF
交易代 码 510060
基金运 作方 式 交易型 开放 式
基金合 同生 效日 2009 年 8 月 26 日
报告期 末基 金份 额总 额 127,959,219.00 份
投资目 标
紧密跟 踪标 的指 数， 追求 跟踪偏 离度 和跟 踪误 差的 最小
化，实 现与 标的 指数 表现 相一致 的长 期投 资收 益。
投资策 略
本基金 主要 采取 完全 复制 策略， 跟踪 标的 指数 的表 现，
即 按 照 标 的 指 数 的 成 份 股 票 的 构 成 及 其 权 重 构 建 基 金
股票投 资组 合， 并根 据标 的指数 成份 股票 及其 权重 的变
动进行 相应 调整 。 在正 常 情况下 ， 本基 金对 标的 指 数的
跟踪目 标是 ： 力 争使 得基 金日收 益率 与业 绩比 较基 准日
收益率 偏离 度的 年度 平均 值不超 过0.2% ， 偏离 度年 化标
准差不 超 过 2% 。
业绩比 较基 准 上证中 央企 业 50 指 数收 益 率。
风险收 益特 征
本基金 属于 股票 型基 金 ， 风险与 收益 高于 混合 基金 、 债
券基金 与货 币市 场基 金 。 本基金 为指 数基 金 ， 主 要 采用
完全复 制策 略 ， 跟 踪标 的 指数市 场表 现 ， 是 股票 基 金 中
风险中 等、 收益 与市 场平 均水平 大致 相近 的产 品。
基金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 7 月 1 日 － 2017 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 8,010,886.91
2.本期 利润
14,590,799.27
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.1111
4.期末 基金 资产 净值 233,485,338.29
5.期末 基金 份额 净值 1.8247
注：1 、 上 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益是 指基 金本期 利息 收入 、 投 资收 益、 其 他收 入 （不 含公 允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3、所 列数 据截 止到 报告 期 最后一 日， 无论 该日 是否 为开放 日或 交易 所的 交易 日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 6.32% 0.60% 4.25% 0.59% 2.07% 0.01%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2009 年8 月26 日 生效 。
2 、 按基 金合 同规 定， 本基 金建仓 期不 超 过3 个 月 。 截至本 报告 期末 ， 本基 金 的各项 投资 比例
符合基金合同 的规定： 本 基金投资于标 的指数成 份 股票及备选成 份股票的 比 例不低于基金 资产净
值的90% 。
3.3 其 他指 标
无。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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赵栩
指 数 投 资
中 心 投 资
部副总
监 ， 本 基
金 的 基 金
经理
2011 年 10
月18 日
- 9
2008 年加 入工 银瑞 信， 曾 任
风 险 管 理 部 金 融 工 程 分 析
师， 现任 指数 投资 中心 投 资
部副总 监 ，2011 年10 月 18
日 至 今 担 任 工 银 上 证 央 企
ETF 基 金基 金经 理 ；2012 年
10 月 9 日至 今担 任工 银 深
证红 利ETF 基金 基金 经理 ；
2012 年10 月9 日 至今 担 任
工银深 证红 利ETF 连接 基 金
基金经 理，2013 年 5 月 28
日至2017 年7 月19 日担任
工 银 标 普 全 球 自 然 指 数 基
金 （自2016 年12 月6 日起，
变 更 为 工 银 瑞 信 国 际 原 油
证券投 资基 金 （LOF ） ） 基 金
经理 ， 2015 年7 月9 日至今
担 任 工 银 瑞 信 中 证 环 保 产
业指数 分级 基金 基金 经理 ，
2015 年7 月9 日至 今担 任 工
银 瑞 信 中 证 新 能 源 指 数 分
级基金 基金 经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管理 人严格按照《 证券投资基 金法》等有关 法律法规及 基金合同、 招 募
说明书等有关 基金法律 文 件的规定，依 照诚实信 用 、勤勉尽责的 原则管理 和 运用基金资产 ，在控
制风险 的基 础上 ，为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 ，无损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公平对待 各类投资人 ，保护各类投 资人利益， 避免出现不正 当关联交易 、利益输送 等 违
法违规 行为 ， 公司 根据 《证 券投资 基金 法 》 、 《 基金 管 理公司 特定 客户 资产 管理 业务试 点办 法》 、 《 证
券投资基金管 理公司公 平 交易制度指导 意见》等 法 律法规和公司 内部规章 ， 拟定了《公平 交易管
理办法 》 、 《异 常交 易管 理 办法》 ， 对 公司 管理 的各 类 资产的 公平 对待 做了 明确 具体的 规定 ， 并规 定
对买卖股票、 债券时候 的 价格和市场价 格差距较 大 ，可能存在操 纵股价、 利 益输送等违法 违规情
况进行监控。 本报告期 ， 按照时间优先 、价格优 先 的原则，本公 司对满足 限 价条件且对同 一证券上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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有相同 交易 需求 的基 金等 投资组 合， 均采 用了 系统 中的公 平交 易模 块进 行操 作， 实 现了 公平 交易 ；
未出现清算不 到位的情 况 ，且本基金 及 本基金与 本 基金管理人管 理的其他 投 资组合之间未 发生法
律法规 禁止 的反 向交 易及 交叉交 易。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金本报告 期内未出现 异常交易的情 况。本报告 期内，本公司 所有投资组 合参与的交 易 所
公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的单 边交 易量 超过 该证券 当日 成交 量 的5% 的 情况 有 1 次 。 投资 组
合经理 因投 资组 合的 投资 策略而 发生 同日 反向 交易 ，未导 致不 公平 交易 和利 益输送 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
本报告 期内 ， 本基 金跟 踪 误差产 生的 主要 来源 是 ：1 ） 标 的指 数成 份股 中法 律 法规禁 止本 基金
投资的 股票 的影 响；2） 申 购赎回 的影 响；3） 成份 股 票的停 牌等 等。
本基金 为指 数型 基金 ，基 金管理 人将 继续 按照 基金 合同的 要求 ，坚 持指 数化 投资策 略， 通过
运用定 量分 析等 技术 ，分 析和应 对导 致基 金跟 踪误 差的因 素， 继续 努力 将基 金的跟 踪误 差控 制在
较低水 平。
4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金净 值增 长率 为 6.32% ， 业绩 比较 基准收 益率 为 4.25% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 在报 告期 内没 有触 及 2014 年8 月8 日 生效 的 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法 》
第四十 一条 规定 的条 件。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （%）
1 权益投 资 230,444,731.46 98.51
其中： 股票 230,444,731.46 98.51
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - - 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 3,474,945.50 1.49
8 其他资 产 2,874.90 0.00
9 合计 233,922,551.86 100.00
注：1 、股 票投 资项 含可 退替代 款估 值增 值。
2、由 于四 舍五 入的 原因 金 额占基 金总 资产 的比 例分 项之和 与合 计可 能有 尾差 。
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末指数 投资 按行业 分类 的境内 股票 投资组 合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 13,138,702.03 5.63
C 制造业 30,950,124.24 13.26
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和
供应业
16,549,384.12 7.09
E 建筑业 31,070,806.84 13.31
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 9,579,380.00 4.10
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服
务业
5,157,723.62 2.21
J 金融业 117,157,450.06 50.18
K 房地产 业 6,071,509.60 2.60
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 229,675,080.51 98.37
注：1 、合 计项 不含 可退 替 代款估 值增 值；
2、由 于四 舍五 入的 原因 公 允价值 占基 金资 产净 值的 比例分 项之 和与 合计 可能 有尾差 。
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5.2.2 报 告期 末积极 投资 按行业 分类 的境内 股票 投资组 合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采掘业 39,793.60 0.02
C 制造业 440,351.92 0.19
D
电力、 热力 、燃 气及 水生
产和供 应业
- -
E 建筑业 73,555.60 0.03
F 批发和 零售 业 26,385.45 0.01
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 25,571.91 0.01
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技
术服务 业
17,468.03 0.01
J 金融业 - -
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管
理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服
务业
- -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 115,299.99 0.05
R 文化、 体育 和娱 乐业 31,224.45 0.01
S 综合 - -
合计 769,650.95 0.33
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
5.2.3 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
无。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
5.3.1 报 告期 末指数 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 十名股 票投 资
明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600036 招商银 行 872,206 22,284,863.30 9.54
2 601328 交通银 行 2,543,115 16,072,486.80 6.88
3 601288 农业银 行 3,445,000 13,159,900.00 5.64
4 600030 中信证 券 645,727 11,745,774.13 5.03
5 601668 中国建 筑 1,222,980 11,349,254.40 4.86 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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6 601601 中国太 保 257,896 9,524,099.28 4.08
7 601988 中国银 行 2,161,492 8,905,347.04 3.81
8 600900 长江电 力 538,346 8,112,874.22 3.47
9 601766 中国中 车 793,803 7,723,703.19 3.31
10 601818 光大银 行 1,587,529 6,429,492.45 2.75
5.3.2 报 告期 末积极 投资 按公允 价值 占基金 资产 净值比 例大 小排序 的前 五名股 票投 资
明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 603882 金域医 学 2,763 115,299.99 0.05
2 603106 恒银金 融 2,786 84,025.76 0.04
3 603359 东珠景 观 1,865 73,555.60 0.03
4 603055 台华新 材 2,658 62,489.58 0.03
5 603367 辰欣药 业 3,315 55,658.85 0.02
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
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5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货投 资， 也无 期间 损益。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本报告 期内 ，本 基金 未运 用股指 期货 进行 投资 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货投 资， 也无 期间 损益。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
基 金 投资前 十名 证券的 发行 主体被 监管 部门立 案调 查或编 制日 前一年 内受
到 公开 谴责、 处罚 的投资 决策 程序说 明：
中信证 券
本报告 期， 本基 金持 有中 信证券 ， 其 发行 主体 （ 以 下简称 “该 公司” ） 在 司度 （上海） 贸易 有
限公司从事证 券交易时 间 连续计算不足 半年的情 况 下，为其提供 融资融券 服 务，涉嫌违反 《证券
公司融 资融 券业 务管 理办 法》 第十 一条 的规 定， 构成 《证 券公 司监 督管 理条 例》 第八十 四条 第 （七 ）
项“未按照规 定与客户 签 订业务合同” 所述行为 。 中国证监会拟 决定对该 公 司责令改正、 给予警
告，没 收违 法所 得并 处罚 款，并 对直 接负 责的 主管 人员给 予警 告， 并处 以罚 款。
该公司为不符 合要求的投 资者账户开通 全国股转系 统合格投资者 权限，且未 如实上报违 规 开
户情况 。全 国中 小企 业股 份转让 系统 对该 公司 采取 责令改 正的 自律 监管 措施 。
该公司北京好 运街营业部 未经审批同意 擅自发布宣 传推介材料， 宣传推介材 料部分表述 片 面
强调收益，违 反了《关 于 加强证券经纪 业务管理 的 规定》第一条 、第二条 的 规定，深圳证 监局责
令该公 司立 即改 正， 并对 该公司 采取 责令 增加 内部 合规检 查次 数的 监督 管理 措施。 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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本基金 对上 述股 票的 投资 属于跟 踪标 的指 数的 被动 投资 ， 投 资决 策流 程符 合公 司的制 度 要 求 。
5.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 未超 出基金 合同 规定的 备选 股票库 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 2,203.37
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 671.53
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,874.90
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
5.11.5.1 报 告期 末指数 投资 前十名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
无。
5.11.5.2 报 告期 末积极 投资 前五名 股票 中存在 流通 受限情 况的 说明
无。
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 135,959,219.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 6,000,000.00
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 14,000,000.00
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （ 份额 减少 以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 127,959,219.00
注：1 、报 告期 期间 基金 总 申购份 额含 红利 再投 、转 换入份 额；
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2、报 告期 期间 基金 总赎 回 份额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
无。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本基金 本报 告期 基金 管理 人未有 运用 固有 资金 投资 本基金 的情 况。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份额比 例
达到或者 超过 20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1 20170822-20170901 25,898,017.00 0.00 0.00 25,898,017.00 20.24%
2 20170906-20170930 25,898,017.00 0.00 0.00 25,898,017.00 20.24%
个人
- - - - - - -
产品特有 风险
本基金份 额持有 人较为 集 中， 存 在基金规 模大幅 波 动的风险 ， 以及 由此导 致 基金收益 较大波 动的
风险。
8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。 上证中央企业 50 交易型开放式 指数证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 核准 上证 中 央企 业 50 交易 型开 放式 指 数证券 投资 基金 募集 的文 件；
2 、 《上 证中 央企 业 50 交 易 型开放 式指 数证 券投 资基 金基金 合同 》 ；
3 、 《上 证中 央企 业 50 交 易 型开放 式指 数证 券投 资基 金托管 协议 》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 的住所 。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
