工 银 瑞 信 互联 网 加 股 票型 证 券 投 资基 金
2017 年第3 季度报告
2017 年9 月30 日
基金管 理人： 工银瑞信基 金管理有限公司
基金托 管人： 交通银行股 份有限公司
报告送 出日期： 二〇一七 年十月二十七日 工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 交通 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年10 月25 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称 工银互 联网 加股 票
交易代 码 001409
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 6 月5 日
报告期 末基 金份 额总 额 12,562,583,623.26 份
投资目 标
本 基 金 通 过 重 新 认 知 互 联 网 行 业 与 传 统 行 业 的 能 力
边 界 ， 在 “ 互 联 网 +” 趋 势 的 引 领 下 ， 深 入 研 究 互 联
网 行 业 的 发 展 新 机 遇 以 及 传 统 行 业 与 互 联 网 相 融 合
的发展 新空 间， 重点 选择 发展潜 力巨 大优 质公 司进 行
投资， 在风 险可 控的 前提 下以期 获得 最大 化的 投资 收
益。
投资策 略
本基金 将由 投资 研究 团队 及时跟 踪市 场环 境变 化， 根
据宏观 经济 运行 态势 、 宏 观经济 政策 变化 、 证 券市 场
运行状 况、 国际 市场 变化 情况等 因素 的深 入研 究， 判
断证券 市场 的发 展趋 势， 结合行 业状 况、 公司 价值 性
和成长 性分 析， 综合 评价 各类资 产的 风险 收益 水平 。
在充足 的宏 观形 势判 断和 策略分 析的 基础 上， 采用 动
态调整 策略 ， 在 市场 上涨 阶段中 ， 适 当增 加权 益类 资
产配置 比例 ， 在 市场 下行 周期中 ， 适 当降 低权 益类 资
产配置 比例 ， 力 求实 现基 金财产 的长 期稳 定增 值， 从
而 有 效 提 高 不 同 市 场 状 况 下 基 金 资 产 的 整 体 收 益 水
平。 在 “互 联网 加” 主题 界定的 基础 上， 本基 金将 通
过定性 分 析 和定 量分 析相 结合的 办法 ， 重 点关 注能 够
运用互 联网 思维 进行 企业 价值链 塑造 、 产 品供 应链 智工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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能管理 、 品 牌与 营销 渠道 网络化 拓展 以及 促进 企业 创
新发展 的其 他优 化的 上市 公司， 通过 进一 步对 估值 水
平的评 估， 最终 选择 优质 且估值 合理 的上 市公 司的 股
票进行 投资 。
业绩比 较基 准
80%× 中证800 指数 收益 率 ＋ 20% × 中 债综 合指 数收 益
率。
风险收 益特 征
本基金 为股 票型 基金 ， 预 期收益 和风 险水 平高 于混 合
型基金 、债 券型 基金 与货 币市场 基金 。
基金管 理人 工银瑞 信基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 交通银 行股 份有 限公 司
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 7 月 1 日 － 2017 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -978,470,381.33
2.本期 利润 211,514,938.07
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0163
4.期末 基金 资产 净值 5,294,294,049.38
5.期末 基金 份额 净值 0.421
注：1 、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益是 指基 金本期 利息 收入 、 投 资收 益、 其 他收 入 （不 含公 允 价值变 动收 益） 扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3、所 列数 据截 止到 报告 期 最后一 日， 无论 该日 是否 为开放 日或 交易 所的 交易 日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去三 个月 3.95% 1.07% 4.52% 0.50% -0.57% 0.57%
工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2015 年6 月5 日 生效 。
2、 按基 金合 同规 定 ， 本 基 金建仓 期 为6 个 月 。 截 至 报告期 末 ， 本 基金 的各 项 投资比 例符 合基 金合
同关于 投资 范围 及投 资限 制的规 定： 股票 资产 占基 金资产 的比 例 为 80% –95% ， 其中 投资 于本 基金
界定的 “互联 网加 ”主 题 范围内股票不 低于非现 金 资产的 80% 。每个交 易日 日终在扣除股 指期货
合约需 缴纳 的交 易保 证金 后， 应 当保 持不 低于 基金 资产净 值 的5% 的现 金或 到 期日在 一年 以内 的政
府债券 。
3.3 其 他指 标
无。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限
证券从 业年 限 说明
任职日 期 离任日 期
黄安乐
权 益 投 资
总 监 ， 本
基 金 的 基
金经理
2017 年 4 月
21 日
- 14
先后在天相投资顾问
有 限 公 司 担 任 研 究
员，国信证券经济研
究 所 担 任 资 深 分 析
师，国信证券资产管
理 总 部 担 任 投 资 经
理、研 究员 ；2010 年
加入工银瑞信，现任
权 益 投 资 总 监 。2011
年 11 月 23 日至 今，
担任工银瑞信主题策
略混合型证券投资基
金基金 经理 ；2013 年
9 月 23 日至 今， 担任
工银瑞信精选平衡基
金基金 经理 ；2014 年
10 月 22 日 至今， 担任
工银高端制造行业股
票型基金基金经理；
2015 年 4 月 28 日至
今，担任工银新材料
新能源行业股票型基
金基金 经理 ；2016 年
1 月 29 日至 今， 担任
工银瑞信国家战略主
题股票型基金基金经
理； 2017 年4 月21 日
至今，担任工银瑞信
互联网加股票型证券
投资基 金基 金经 理。
单文
本 基 金 的
基金经 理
2016 年 6 月
22 日
- 8
先后 在KPMG 担任 助理
经理，在嘉实基金担
任 中 级 研 究 员 ；2014
年加入工银瑞信，现
任研究 部 TMT 研 究团
队负责 人、 基金 经理，
2016 年 6 月 22 日至工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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今，担任工银瑞信互
联网加股票型证券投
资 基 金 基 金 经 理 ；
2017 年 7 月 25 日至
今，担任工银瑞信信
息产业混合型证券投
资基金 基金 经理 。
刘天任
本 基 金 的
基金经 理
2015 年 6 月
5 日
2017 年7 月
19 日
9
曾任埃森哲咨询公司
资深分 析员 。2008 年
加入工银瑞信，现任
权 益 投 资 部 基 金 经
理。2013 年 11 月 11
日至今，担任工银瑞
信信息产业混合型证
券 投 资 基 金 基 金 经
理；2014 年 6 月 5 日
至今，担任工银瑞信
稳健成长混合型证券
投资基金基金经理；
2014 年 12 月 11 日至
今，担任工银瑞信创
新动力股票型基金基
金经理 ；2015 年 6 月
5 日至 今， 担 任工 银瑞
信互联网加股票型基
金基金 经理 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人严格 按照 《证 券投 资基 金法》 等有 关法 律法 规及 基金合 同、 招募
说明书 等有 关基 金法 律文 件的规 定， 依照 诚实 信用 、勤勉 尽责 的原 则管 理和 运用基 金资 产， 在控
制风险 的基 础上 ，为 基金 份额持 有人 谋求 最大 利益 ，无损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 公 平交 易专项 说明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公 平对 待各 类投 资人 ，保护 各类 投资 人利 益， 避免出 现不 正当 关联 交易 、利益 输送 等违
法违规 行为 ， 公 司根 据 《 证券投 资基 金法 》 、 《基 金管理 公司 特定 客户 资产 管理业 务试 点办 法》 、
《证券 投资 基金 管理 公司 公平交 易制 度指 导意 见》 等法律 法规 和公 司内 部规 章，拟 定了 《公 平交工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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易管理 办法 》 、 《 异常 交 易管理 办法 》 ， 对 公司 管 理的各 类资 产的 公平 对待 做了明 确具 体的 规定 ，
并规定 对买 卖股 票、 债券 时候的 价格 和市 场价 格差 距较大 ，可 能存 在操 纵股 价、利 益输 送等 违法
违规情 况进 行监 控。 本报 告期， 按照 时间 优先 、价 格 优先 的原 则， 本公 司对 满足限 价条 件且 对同
一证券 有相 同交 易需 求的 基金等 投资 组合 ，均 采用 了系统 中的 公平 交易 模块 进行操 作， 实现 了公
平交易 ；未 出现 清算 不到 位的情 况， 且本 基金 及本 基金与 本基 金管 理人 管理 的其他 投资 组合 之间
未发生 法律 法规 禁止 的反 向交易 及交 叉交 易。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本基金 本报 告期 内未 出现 异常交 易的 情况 。本 报告 期内， 本公 司所 有投 资组 合参与 的交 易所
公开竞 价同 日反 向交 易成 交较少 的单 边交 易量 超过 该证券 当日 成交 量 的5% 的 情况 有 1 次 。 投 资组
合经理 因投 资组 合的 投资 策略而 发生 同日 反向 交易 ，未导 致不 公平 交易 和利 益输送 。
4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
三季度 市场 表现 平稳 ，风 格相对 均衡 ，包 括新 能源 汽车、 供给 侧改 革、 云计 算和人 工智 能在
内的多 个主 题表 现活 跃。 根据上 个季 度末 的投 资计 划，三 季度 本组 合进 行了 一系列 行业 配置 的调
整， 在 符合 本基 金投 资方 向的前 提下 ， 增 加了 电动 汽车产 业链 的配 置， 同时 在金融 、 电 子、 机 械、
传媒、 餐饮 旅游 、智 能驾 驶、云 计算 及人 工智 能等 行业和 主题 也进 行了 个股 的精选 ；减 持主 要集
中在计 算机 、通 信和 传媒 等行业 中的 高估 值个 股。 经过调 整之 后， 组合 的结 构与之 前相 比， 趋于
均衡， 个股 高估 值及 流动 性的风 险下 降。
4.5 报 告期 内基 金 的业 绩表现
报告期 内， 本基 金净 值增 长率 为 3.95% ， 业绩 比较 基准收 益率 为 4.52% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本基金 在报 告期 内没 有触 及 2014 年8 月8 日 生效 的 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》
第四十 一条 规定 的条 件。
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§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 4,963,212,666.38 93.10
其中： 股票
4,963,212,666.38 93.10
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
- -
其中： 债券
- -
资产支 持证 券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
80,000,000.00 1.50
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计
284,708,505.20 5.34
8 其他资 产
2,858,270.52 0.05
9 合计
5,330,779,442.10
100.00
注：由 于四 舍五 入的 原因 金额占 基金 总资 产的 比例 分项之 和与 合计 可能 有尾 差。
5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合
5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值 比例
(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 39,793.60 0.00
C 制造业 3,590,133,656.40 67.81
D
电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应
业
31,093.44 0.00
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 26,385.45 0.00
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 449,914,332.71 8.50
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 158,291,526.32 2.99
J 金融业 214,311,387.03 4.05
K
房地产 业
- -
L
租赁和 商务 服务 业
531,659,919.74 10.04
M 科学研 究和 技术 服务 业 18,645,271.20 0.35 工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作
115,299.99 0.00
R 文化、 体育 和娱 乐业
44,000.50 0.00
S 综合 - -
合计 4,963,212,666.38 93.75
注：由 于四 舍五 入的 原因 公允价 值占 基金 资产 净值 的比例 分项 之和 与合 计可 能有尾 差。
5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
无。
5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600179 安通控 股 23,591,440 449,888,760.80 8.50
2 002027 分众传 媒 38,652,787 388,460,509.35 7.34
3 300089 文化长 城 18,952,139 316,690,242.69 5.98
4 300450 先导智 能 3,600,245 268,578,277.00 5.07
5 002426 胜利精 密 40,783,120 249,592,694.40 4.71
6 600309 万华化 学 4,799,878 202,314,857.70 3.82
7 603799 华友钴 业 2,199,992 201,233,268.24 3.80
8 002460 赣锋锂 业 2,023,576 176,658,184.80 3.34
9 300180 华峰超 纤 6,590,185 158,823,458.50 3.00
10 601888 中国国 旅 4,151,911 143,199,410.39 2.70
5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货投 资， 也无 期间 损益。
5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本报告 期内 ，本 基金 未运 用股指 期货 进行 投资 。
5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货投 资， 也无 期间 损益。
5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价
本报告 期内 ，本 基金 未运 用国债 期货 进行 投资 。
5.11 投 资组 合报告 附注
5.11.1
本 基金 投资 的前十 名证 券的 发行主 体本 期被监 管部 门立案 调查 或在报 告编 制
日 前一 年内受 到公 开谴责 、处 罚的投 资决 策程序 说明 ：
分众传 媒
本报告 期， 本基 金持 有分 众传媒 ，其 发行 主体 因部 分临时 报告 信息 未披 露、 披露不 及时 、不
完整，2015 年 年报 信息 披 露存在 遗漏 、未 在股 东大 会授权 范围 内购 买银 行理 财产品 等违 规行 为，工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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被中国 证监 会广 东监 管局 采取出 具警 示函 的监 管措 施。
上述情 形对 上市 公司 的财 务和经 营状 况无 重大 影响 ，投资 决策 流程 符合 基金 管理人 的制 度要
求。
5.11.2 本 基金 投资的 前十 名股票 未超 出基金 合同 规定的 备选 股票库 。
5.11.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 1,534,949.64
2 应收证 券清 算款 197,260.28
3 应收股 利 -
4 应收利 息 -14,729.09
5 应收申 购款 1,140,789.69
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 2,858,270.52
5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的
公允价 值( 元)
占基金 资 产
净值比 例 （% ）
流通受 限情 况说 明
1 300089 文化长 城 316,690,242.69 5.98 重大事 项
2 002426 胜利精 密 249,592,694.40 4.71 重大事 项
5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
无。
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§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 13,425,799,399.80
报告期 期间 基金 总申 购份 额 171,976,848.37
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 1,035,192,624.91
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （份 额减 少以"-"
填列）
-
报告期 期末 基金 份额 总额 12,562,583,623.26
注：1 、报 告期 期间 基金 总 申购份 额含 红利 再投 、转 换入份 额；
2、报 告期 期间 基金 总赎 回 份额含 转换 出份 额。
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况
7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况
单位： 份
报告期 期初 管理 人持 有的 本基金 份额 7,517,293.23
报告期 期间 买入/申 购总 份 额 0.00
报告期 期间 卖出/赎 回总 份 额 0.00
报告期 期末 管理 人持 有的 本基金 份额 7,517,293.23
报告期 期末 持有 的本 基金 份额占 基金 总份
额比例 （% ）
0.06
注：报 告期 期间 基金 总申 购份额 含红 利再 投、 转换 入份额 ；
报告期 期间 基金 总赎 回份 额含转 换出 份额 。
7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细
本基金 本报 告期 基金 管理 人未有 运用 固有 资金 投资 本基金 的情 况。
§8 影响投 资者决策的其他重 要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
无。 工银瑞信互联网加股票型证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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8.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
根据基 金管 理人 于2017 年7 月20 日披 露的 《关 于 工银瑞 信互 联网 加股 票型 证券投 资基 金变
更基金 经理 的公 告》 ， 自2017 年7 月19 日起 ，刘 天任先 生不 再担 任工 银瑞 信互联 网加 股票 型证
券投资 基金 的基 金经 理。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 准予 工银 瑞 信互联 网加 股票 型证 券投 资基金 募集 申请 的注 册文 件；
2 、《 工银 瑞信 互联 网加 股 票型证 券投 资基 金基 金合 同》；
3 、《 工银 瑞信 互联 网加 股 票型证 券投 资基 金托 管协 议》；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 件、营 业执 照；
6 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 的住所 。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
