大成中证互联网金融指数分级证券投资基金
2017 年第3 季度报告
2017 年 9 月30 日
基金管理人： 大成 基 金 管 理 有 限公 司
基金托管人： 中国 工 商 银 行 股 份有 限 公 司
报告送出日期：2017 年 10 月 27 日 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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§1 重要提示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定 ， 于2017 年 10 月 26 日复 核了 本
报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容，保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈
述或者 重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产品概况
基金简 称 大成互 联网 金融 指数 分级
场内简 称 互联金 融
交易代 码 502036
基金运 作方 式 上市契 约型 开放 式（LOF ）
基金合 同生 效日 2015 年 6 月 29 日
报告期 末基 金份 额总 额 72,831,246.20 份
投资目 标
紧密跟踪 标的指数，追求跟踪偏离 度和跟踪误差最小化，力 争将日
均跟踪 偏离 度控 制 在0.35% 以内 ，年 跟踪 误差 控制 在 4% 以内 。
投资策 略
本基金采 用被动式指数化投资方法 ，按照成份股在标的指数 中的基
准权重构 建指数化投资组合，并根 据标的指数成份股及其权 重的变
化进行 相应 调整 。
当预期成 份股发生调整或成份股发 生配股、增发、分红等行 为时，
或因基金 的申购和赎回等对本基金 跟踪标的指数的效果可能 带来影
响时，或 因某些特殊情况导致流动 性不足时，或其他原因导 致无法
有效复制 和跟踪标的指数时，基金 管理人可以对投资组合管 理进行
适当变 通和 调整 ，力 求降 低跟踪 误差 。
本基金力 争互联网金融份额净值增 长率与同期业绩比较基准 之间的
日均跟 踪偏 离度 不超 过 0.35 ％， 年跟 踪误 差不 超过 4％。 如因 指数
编 制 规 则 调 整 或 其 他 因 素 导 致 跟 踪 偏 离 度 和 跟 踪 误 差 超 过 上 述 范
围，基金 管理人应采取合理措施避 免跟踪偏离度、跟踪误差 进一步
扩大。
业绩比 较基 准
95%× 中证互联网金融指数收益率＋ 5%× 商 业 银 行 税 后 活 期 存 款 利
率
风险收 益特 征
本基金为 股票型指数基金，紧密跟 踪标的指数，其风险收益 特征与
标的指数 所代表的市场组合的风险 收益特征相似，属于证券 投资基大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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金中预期 风险较高、预期收益较高 的品种。从本基金所分离 的两类
基金份 额来 看， 互联 网金 融 A 份额 具有 低预 期风 险 、预期 收益 相对
稳定的 特征 ；互 联网 金融 B 份额 具有 高预期 风险 、 预期收 益相 对较
高的特 征。
基金管 理人 大成基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
下属分 级基 金 的 基金 简
称
互联金 融 网金 A 网金 B
下属分 级基金 场 内简 称 互联金 融 网金 A 网金 B
下属分 级基 金 的 交易 代
码
502036 502037 502038
报告期 末 下 属分 级基 金
的 份额 总额
67,223,224.20 份 2,804,011.00 份 2,804,011.00 份
下属分 级基 金的 风险 收
益特征
较 高 风 险 、 较 高 预 期
收益
低 风 险 、 收 益 相 对 稳
定
高风险 、 高预 期收 益
§3 主要财务指标和基金 净值 表现
3.1 主要财务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年 7 月 1 日 － 2017 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 -2,917,385.80
2.本期 利润
4,691,368.07
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0656
4.期末 基金 资产 净值 75,619,502.67
5.期末 基金 份额 净值 1.0383
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投 资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2 、 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人交 易基 金的 各项 费用， 计入 费用 后实 际收 益水平 要低 于 所
列数字 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 本报告期基金份额净 值增 长率及其与同期业绩 比较 基准收益率的比较
阶段
净值增 长率
①
净值增 长率 标
准差②
业绩比 较基
准收益 率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去三 个月 6.30% 1.02% 6.99% 1.01% -0.69% 0.01% 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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3.2.2 自基金合同生效以来 基金 份额累计净值增长率 变动 及其与同期业绩比较 基准 收益率变动的
比较
注：本 基金 合同 规定 ，基 金管理 人应 当自 基金 合同 生效之 日起 六个 月内 使基 金的投 资组 合比 例符
合基金 合同 的约 定。 建仓 期结束 时， 本基 金的 投资 组合比 例符 合基 金合 同的 约定。
§4 管理人报告
4.1 基金经理（或基金经 理小 组）简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
苏 秉 毅 先
生
本 基 金 基
金 经 理 、
数 量 与 指
数 投 资 部
副总监
2015 年6 月
29 日
- 13 年
经济学 硕士 。 2004 年9 月至
2008 年 5 月 就职 于华 夏 基
金 管 理 有 限 公 司 基 金 运 作
部。 2008 年加 入大 成基 金 管
理有限 公司 ， 历任 产品 设 计
师、 高 级产 品设 计师、 基 金
经理助 理、 基金 经理。2012
年8 月28 日至2014 年1 月
23 日 担任 大成 中 证 500 沪
市 交 易 型 开 放 式 指 数 证 券
投 资 基 金 联 接 基 金 基 金 经
理。 2014 年1 月24 日至2014大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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年 2 月 17 日 任大 成健 康 产
业 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 。 2012 年2 月9 日至
2014 年9 月 11 日 担任 深 证
成长 40 交易 型开 放式 指 数
证 券 投 资 基 金 及 大 成 深 证
成长 40 交易 型开 放式 指 数
证 券 投 资 基 金 联 接 基 金 基
金经理。2012 年8 月 24 日
起任中 证500 沪市 交易 型 开
放 式 指 数 证 券 投 资 基 金 基
金经理 。 2013 年1 月1 日至
2015 年8 月 25 日 兼任 大 成
沪深300 指数 证券 投资 基 金
基金经 理。2013 年 2 月 7
日起任 大成 中证100 交易型
开 放 式 指 数 证 券 投 资 基 金
基金经 理。2015 年 6 月 5
日 起 任 大 成 深 证 成 份 交 易
型 开 放 式 指 数 证 券 投 资 基
金基金 经理 。2015 年 6 月
29 日 起 担 任 大 成 中 证 互 联
网 金 融 指 数 分 级 证 券 投 资
基金基金经理。2016 年 3
月4 日起 担任 大成 核心 双 动
力 混 合 型 证 券 投 资 基 金 及
大成沪 深300 指数 证券 投 资
基金基 金经 理 。 现 任数 量 与
指数投 资部 副总 监 。 具有基
金从业 资格 。国 籍： 中国
夏高先 生
本 基 金 基
金经理
2015 年6 月
29 日
- 6 年
工学博 士。2011 年 1 月至
2012 年 5 月 就职 于博 时 基
金管理 有限 公司 ， 任股 票 投
资部投 资分 析员 。2012 年7
月 加 入 大 成 基 金 管 理 有 限
公司 ， 历 任数 量投 资部 高 级
数 量 分 析 师 及 基 金 经 理 助
理。2014 年12 月6 日起任
大 成 中 证 红 利 指 数 证 券 投
资基金 基金 经理 。2015 年6
月 29 日 起担 任大 成中 证 互
联 网 金 融 指 数 分 级 证 券 投
资基金 基金 经理 。2016 年2
月 3 日 起担 任大 成中证360
互联网+大 数据 100 指数型大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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证券投 资基 金基 金经 理 。 自
2017 年3 月 21 日 起担 任 大
成 智 惠 量 化 多 策 略 灵 活 配
置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基
金 经 理 。 具 有 基 金 从 业 资
格。国 籍： 中国
注：1 、任 职日 期、 离任 日 期为本 基金 管理 人作 出决 定之日 。
2、证 券从 业年 限的 计算 标 准遵从 行业 协会 《证 券业 从业人 员资 格管 理办 法》 的相关 规定 。
4.2 管理人对报告期内本 基金 运作遵规守信情况的 说明
报告期 内， 本基 金管 理人 严格遵 守《 证券 法》 、《 证券投 资基 金法 》等 有关 法律法 规及 基金
合同 、 基 金招 募说 明书 等 有关基 金法 律文 件的 规定 ， 以 取信 于市 场、 取信 于 社会投 资公 众为 宗旨 ，
本着诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原则 管理 和运 用基 金资 产，在 规范 基金 运作 和严 格控制 投资 风险 的前
提下， 为基 金份 额持 有人 谋求最 大利 益， 无损 害基 金份额 持有 人利 益的 行为 。
4.3 公平交易专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
根据《 证券 投资 基金 管理 公司公 平交 易制 度指 导意 见》的 规定 ，公 司制 订了 《大成 基金 管理
有限公 司公 平交 易制 度》 、《大 成基 金管 理有 限公 司异常 交易 监控 与报 告制 度》。 公司 旗下 投资
组合严 格按 照制 度的 规定 ，参与 股票 、债 券的 一级 市场申 购、 二级 市场 交易 等投资 管理 活动 ，内
容包括 授权 、研 究分 析、 投资决 策、 交易 执行 、业 绩评估 等与 投资 管理 活动 相关的 各个 环节 。研
究部负 责提 供投 资研 究支 持，投 资部 门负 责投 资决 策，交 易管 理部 负责 实施 交易并 实时 监控 ，监
察稽核 部负 责事 前监 督、 事中检 查和 事后 稽核 ，风 险管理 部负 责对 交易 情况 进行合 理性 分析 ，通
过多部 门的 协 作 互控 ，保 证了公 平交 易的 可操 作、 可稽核 和可 持续 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
公司风 险管 理部 定期 对公 司旗下 所有 投资 组合 间同 向交易 、反 向交 易等 可能 存在异 常交 易的
行为进 行分 析。2017 年3 季度公 司旗 下主 动投 资组 合间股 票交 易不 存在 同日 反向交 易； 主动 型 投
资组合 与指 数型 投资 组合 之间或 指数 型投 资组 合之 间存在 股票 同日 反向 交易 ，但不 存在 参与 交易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该股 当日 成交 量 5% 的 交 易情形 ； 投资 组合 间
债券交 易存 在3 笔同 日反 向交易 ，原 因为 投资 策略 ；投资 组合 间相 邻交 易日 反向交 易的 市场 成交
比例、 成交 均价 等交 易结 果数据 表明 该类 交易 不对 市场产 生重 大影 响， 无异 常；投 资组 合间 虽然
存在同 向交 易行 为， 但结 合交易 价差 分布 统计 分析 和潜在 利益 输送 金额 统计 结果表 明投 资组 合间
不存在 利益 输送 的可 能性 。 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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4.4 报告期内基金投资策 略和 运作分析
今年三 季度 ，市 场延 续震 荡上行 的格 局， 市场 风格 出现一 定的 转换 ，中 小盘 股票较 大盘 股表
现更好 ；行 业板 块也 出现 轮动， 食品 饮料 、有 色金 属和钢 铁等 板块 表现 较好 。七月 中旬 ，全 国金
融工作 会议 召开 ，围 绕服 务实体 经济 、防 控金 融风 险和深 化金 融改 革等 工作 做出重 大部 署。 本次
会议将 进一 步促 进未 来五 年中国 金融 市场 的稳 定健 康发展 ，有 利 于A 股 市场 的价值 回归 和长 远发
展。 在 本季 度， 上证 指数 上 涨 4.90% ， 沪深300 指数 上 涨 4.63% ， 中证 互联 网金 融 指数上 涨 7.35% 。
在本报 告期 内， 本基 金严 格按照 中证 互联 网金 融指 数的成 分及 其权 重构 建投 资组合 ，较 好地
跟踪了 基准 指数 。 基金 年 化跟踪 误差 为0.91% ， 日 均 偏离度 为 0.01% ， 各 项指 标 均符合 基金 合同 的
要求。
4.5 报告期内基金的业绩 表现
截至本 报告 期末 本基 金份 额净值 为 1.0383 元； 本报 告期基 金份 额净 值增 长率 为 6.30% ， 业 绩
比较基 准收 益率 为6.99% 。
4.6 报告期内基金持有人 数或 基金资产净值预警说 明
无。
§5 投资组合报告
5.1 报告期末基金资产组 合情 况
序号 项目 金额（ 元） 占基金 总资 产 的 比例 （%）
1 权益投 资 71,022,302.16 93.34
其中： 股票 71,022,302.16 93.34
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售
金融资 产
- -
7 银行存 款和 结算 备付 金合 计 5,058,792.75 6.65
8 其他资 产 6,234.68 0.01
9 合计 76,087,329.59 100.00 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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5.2 报告期末按行业分类 的股 票投资组合
5.2.1 报告期末指数投资按 行业 分类的境内股票投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - 0.00
B 采矿业 - 0.00
C 制造业 15,740,771.63 20.82
D
电力、 热力 、燃 气及 水生 产和
供应业
- 0.00
E 建筑业 - 0.00
F 批发和 零售 业 2,396,121.00 3.17
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 667,588.32 0.88
H 住宿和 餐饮 业 - 0.00
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服
务业
25,594,354.04 33.85
J 金融业 20,727,053.33 27.41
K 房地产 业 3,219,019.40 4.26
L 租赁和 商务 服务 业 2,677,394.44 3.54
M 科学研 究和 技术 服务 业 - 0.00
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - 0.00
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - 0.00
P 教育 - 0.00
Q 卫生和 社会 工作 - 0.00
R 文化、 体育 和娱 乐业 - 0.00
S 综合 - 0.00
合计 71,022,302.16 93.92
5.2.2 报告期末积极投资按 行业 分类的境内股票投资 组合
无。
5.2.3 报告期末按行业分类 的 港 股 通投资股票投资组 合
无。
5.3 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名股票投资明 细
5.3.1 报告期末指数投资按 公允 价值占基金资产净值 比例 大小排序的前十名股 票投 资明细
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值 （元 ）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600570 恒生电 子 50,400 2,572,416.00 3.40
2 002024 苏宁云 商 182,910 2,396,121.00 3.17
3 000001 平安银 行 210,800 2,341,988.00 3.10
4 601318 中国平 安 42,700 2,312,632.00 3.06
5 600588 用友网 络 93,600 2,214,576.00 2.93
6 300136 信维通 信 52,600 2,209,200.00 2.92
7 300059 东方财 富 155,940 2,156,650.20 2.85 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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8 601555 东吴证 券 173,603 2,119,692.63 2.80
9 601166 兴业银 行 117,000 2,022,930.00 2.68
10 601998 中信银 行 314,161 1,979,214.30 2.62
5.3.2 报告期末积极投资按 公允 价值占基金资产净值 比例 大小排序的前五名股 票投 资明细
无。
5.4 报告期末按债券品种 分类 的债券投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
5.5 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名债券投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券投 资。
5.6 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券投 资。
5.7 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名贵金属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。
5.8 报告期末按公允价值 占基 金资产净值比例大小 排序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证投 资。
5.9 报告期末本基金投资 的股 指期货交易情况说明
5.9.1 报告期末本基金投资 的股 指期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 。
5.9.2 本基金投资股指期货 的投 资政策
本基金 投资 股指 期货 将根 据风险 管理 的原 则， 以 套 期保值 为目 的， 主要 选择 流动性 好、 交易
活跃的 股指 期货 合约 。本 基金力 争利 用股 指期 货的 杠杆作 用， 降低 申购 赎回 时现金 资产 对投 资组
合的影 响及 投资 组合 仓位 调整的 交易 成本 ，达 到稳 定投资 组合 资产 净值 的目 的。
5.10 报告期末本基金投资 的国 债期货交易情况说明
5.10.1 本期国债期货投资政 策
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
5.10.2 报告期末本基金投资 的国 债期货持仓和损益明 细
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。
5.10.3 本期国债期货投资评 价
本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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5.11 投资组合报告附注
5.11.1 报告期内基金投资的 前十 名证券的发行主体无 被监 管部门立案调查的， 或在 报告编制日前
一年内受到公开谴责 、处 罚的情形。
5.11.2 基金投资的前十名股 票中 ，没有投资于超出基 金合 同规定备选股票库之 外股 票。
5.11.3 其他资产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 2,777.85
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 941.85
5 应收申 购款 2,514.98
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,234.68
5.11.4 报告期末持有的处于 转股 期的可转换债券明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.11.5 报告期末前十名股票 中存 在流通受限情况的说 明
5.11.6 报告期末指数投资前 十名 股票中存在流通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限的 情况。
5.11.7 报告期末积极投资前 五名 股票中存在流通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末积 极投 资前五 名股 票中 无流 通受 限情况 。
5.11.8 投资组合报告附注的 其他 文字描述部分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§6 开放式基金份额变动
单位： 份
项目 互联金 融 网金 A 网金B
报告期 期初 基金 份额 总额 76,409,312.35 3,193,111.00 3,193,111.00
报告期 期间 基金 总申 购份 额 664,088.88 - -
减:报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 10,628,377.03 - -
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额
（份额 减少 以"-" 填 列）
778,200.00 -389,100.00 -389,100.00
报告期 期末 基金 份额 总额 67,223,224.20 2,804,011.00 2,804,011.00
注：拆 分变 动份 额为 本基 金三级 份额 之间 的配 对转 换份额 和基 金折 算后 调整 的份额 。 大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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§7 基金管理人运用固有 资金 投资本基金情况
7.1 基金管理人持有本基 金份 额变动情况
基金管 理人 未持 有本 基金 份额。
7.2 基金管理人运用固有 资金 投资本基金交易明细
本报告 期基 金管 理人 未运 用固有 资金 投资 本基 金。
§8 影响投资者决策的其 他重 要信息
8.1 报告期内单一投资者 持有 基金份额比例达到或 超过 20% 的情况
无。
8.2 影响投资者决策的其 他重 要信息
基金管 理人 于2017 年 8 月12 日发 布了 《大 成基 金 管理有 限公 司督 察长 任职 公告》 ，经 大成
基金管 理有 限公 司第 六届 董事会 第二 十七 次会 议审 议通过 ，赵 冰女 士 自2017 年 8 月 11 日担 任公
司督察 长， 总经 理罗 登攀 不再 代 为履 行督 察长 职务 。
§9 备查文件目录
9.1 备查文件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 大 成中证 互联 网金 融指 数分 级证券 投资 基金 的文 件；
2 、《 大成 中证 互联 网金 融 指数分 级证 券投 资基 金基 金合同 》；
3 、《 大成 中证 互联 网金 融 指数分 级证 券投 资基 金托 管协议 》；
4 、大 成基 金管 理有 限公 司 批准文 件、 营业 执照 、公 司章程 ；
5 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 种公 告原 稿。
9.2 存放地点
本报告 存放 在本 基金 管理 人和托 管人 的办 公住 所。
9.3 查阅方式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅 ， 或 登录 本基 金管 理人 网站 http://www.dcfund.com.cn 进 行查大成中证互联网金融指数分级证券投资基金 2017 年第 3 季度 报告
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大成基金管理有限公 司
2017 年 10 月 27 日
