建 信 全 球 资源 混 合 型 证券 投 资 基 金
2017 年第3 季度报告
2017 年9 月30 日
基金管 理人： 建信基金管 理有限责任公司
基金托 管人： 中国银行股 份有限公司
报告送 出日期：2017 年10 月25 日
建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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§1 重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏，
并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带责 任。
基金托 管人 中国 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定 ， 于2017 年 10 月20 日复核 了本 报 告
中的财 务指 标、 净值 表现 和投资 组合 报告 等内 容， 保证复 核内 容不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或
者重大 遗漏 。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ，投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本
基金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2 基金产 品概况
基金简 称
建信全 球资 源混 合(QDII)
基金主 代码
539003
交易代 码
539003
基金运 作方 式
契约型 开放 式
基金合 同生 效日
2012 年 6 月 26 日
报告期 末基 金份 额总 额
30,207,546.26 份
投资目 标
通过全 球化 的资 产配 置和 组合管 理， 优选 资源 类相 关 行
业的股 票进 行投 资， 在控 制风险 的同 时， 追求 基金 资产
的长期 增值 。
投资策 略
本基金 在投 资策 略方 面， 将 采取自 上而 下的 资产 配置 与
自下而 上的 证券 选择 相结 合、 定 量研 究与 定性 研究 相 结
合、 组 合构 建与 风险 控制 相 结合等 多种 方式 进行 投资 组
合的构 建。
业绩比 较基 准
50%×M SCI 全球 能源 行业 净总收 益指 数收 益率 （MSCI
ACWI Energy Net Total Return Index）＋ 50% ×MS C I
全球原 材料 行业 净总 收益 指数收 益率 （MSCI ACWI
Material Net Total Return Index）。
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 型证 券投 资基金 ， 其 预期 收益 及预 期 风
险水平 低于 股票 型基 金, 高 于债券 型基 金和 货币 市场 基
金,属 于中 高收 益/风 险特 征的基 金。
基金管 理人
建信基 金管 理有 限责 任公 司 建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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基金托 管人
中国银 行股 份有 限公 司
境外投 资顾 问
英文名 称：Principal Global Investors, LLC.
中文名 称： 信安 环球 投资 有限公 司
境外资 产托 管人
英文名 称：Deutsche Bank AG, Singapore Branch
中文名 称： 德意 志银 行新 加坡分 行
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要财 务指标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标 报告期 （ 2017 年7 月 1 日 － 2017 年9 月 30 日 ）
1.本期 已实 现收 益 104,812.07
2.本期 利润 1,630,780.73
3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0494
4.期末 基金 资产 净值 25,655,701.78
5.期末 基金 份额 净值 0.849
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投 资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 损益） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动损 益。
2、 所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低 于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较
阶段
净值增
长率①
净值增 长率
标准差 ②
业绩比 较基 准
收益率 ③
业绩比 较基 准收
益率标 准差 ④
①－③ ②－④
过 去 三
个月
6.26% 0.58% 7.24% 0.56% -0.98% 0.02%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
1、本 基金 业绩 比较 基准 计 价货币 为人 民币 。
2、本 报告 期， 本基 金投 资 比例符 合基 金合 同要 求。
§4 管理人 报告
4.1 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
期限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
赵英楷
海外投资
部 总 经
理、本基
金的基金
经理
2012 年 6
月 26 日
- 17
美国哥 伦比 亚大 学商 学 院 MBA。 曾任
美国美 林证 券公 司研 究员 、 高 盛证 券
公司研 究员 、 美林 证券 公 司投资 组合
策略分 析师 、 美国 阿罗 亚 投资公 司基
金经理 ； 2010 年3 月加 入 建信基 金管
理有限 责任 公司 ， 历任 海 外投资 部执建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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行总监 、 总 监， 量 化衍 生 品及海 外投
资部总 经理 。2011 年 4 月 20 日起 任
建 信 全 球 机 遇 混 合 基 金 基 金 经 理 ，
2011 年 6 月 21 日 起任 建 信新兴 市场
混合基 金基 金经 理，2012 年 6 月 26
日 起 任 建 信 全 球 资 源 混 合 型 证 券 投
资基金 基金 经理 。
李博涵
本基金的
基金经 理
2013 年 8
月 5 日
- 12
李博涵 先生 ，硕 士， 加拿 大籍华 人 。
曾就职 于美 国联 邦快 递北 京分公 司 、
美 国 联 合 航 空 公 司 北 京 分 公 司 和 美
国 万 事 达 卡 国 际 组 织 北 京 分 公 司 。
2005 年2 月起 加入 加拿 大 蒙特利 尔银
行， 任 全球 资本 市场 投资 助理；2006
年 8 月 起加 入加 拿大 帝国 商业银 行 ，
任全球 资本 市场 投资 顾问 ；2008 年8
月加入 我公 司海 外投 资部 ， 任 高级 研
究员兼 基金 经理 助理 ，2013 年 8 月5
日 起 任 建 信 全 球 资 源 混 合 型 证 券 投
资基金 基金 经理 。
4.2 境 外投 资顾问 为本 基金提 供投 资建议 的主 要成员 简介
姓名
在境外 投资 顾
问所任 职务
证券从
业年限
说明
李晓西 投资组 合经 理 14
李晓西 是信 安环 球股 票定 量研究 部总 经理 ， 负 责所 有股票
策略的 量化 研究 。 他 的研 究职责 包括 为公 司专 属的 全球研
究平台(GRP) 股 票选 择模 型， 投 资组 合构 建和 风险 管理进
行 全 球 股 票 量 化 研 究 并 实 施 模 型 开 发 。 他 也 担 任 全 球 核
心 、全球 全部国 家、全 球机 遇、全 球价值&收 入和其它 专
门的全 球基 金的 基金 经理 。晓西 在 2006 年加 入公 司。此
前，晓 西 是Hantang Securities Co., Ltd., Beijing 的
高级经理。他的经历还包括 Yinjian Industrial Co.,
Ltd., Beijing 的投 资组 合经理 。他 从 杜 克大 学获 得 MBA
学位， 从北 京工 商大 学获 得会计 学硕 士学 位并 从对 外经济
贸易大 学会 计学 专业 毕业 。 晓西 是金 融风 险管 理师 持证人
和 Global Association of Risk Professionals 成 员。
他 获 得 了 使 用 特 许 金 融 分 析 师 称 号 的 权 利 并 且 是 CFA
Institute 的成 员。
Mohammed
Zaidi
投资组 合经 理 16
Mohammed Zaidi 是 信安 环球 股 票的 基 金经 理 。他 在新 加
坡办公 ， 担 任全 球新 兴市 场股票 策略 的共 同基 金经 理及新
兴 亚 洲 股 票 策 略 负 责 人 。Mohammed 的 职 业 生 涯 开 始 于建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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1997 年， 在全 球宏 观对 冲 基金管 理人 VZB Capital 担任
新兴市 场分 析师 及基 金经 理。他 在 2001 年作 为新 兴市场
股票分 析师 加入 信安 ， 专 注于基 础选 股工 作， 并且 是负责
信 安内 部研发 的全球 研究平 台（GRP ）初始 搭建 的核心 分
析师之 一。 他专 注于 将 GRP 调整 适用 于新 兴市 场和 亚洲股
票。 在 2006 年 离开 公司 后，他 曾经 担 任 Martin Currie
投资管 理 公 司的 新兴 市场 基金经 理和 分析 师。 在那 之前服
务于该 团队 的前 任雇 主 Scottish Widows 投资 合伙 公司。
他持有 麻省 理工 学院 斯隆 管理学 院MBA 学 位， 宾夕 法尼亚
大学沃 顿学 院经 济学 学士 学位。
4.3 报 告期 内本基 金运 作遵规 守信 情况说 明
本报告 期内 ，本 基金 管理 人不存 在损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。基 金管 理人勤 勉尽 责地
为基金 份额 持有 人谋 求利 益，严 格遵 守《 证券 法》 、《证 券投 资基 金法 》、 其他有 关法 律法 规的
规定和 《建 信全 球资 源混 合型证 券投 资基 金基 金合 同》的 规定 。
4.4 公 平交 易专项 说明
4.4.1 公 平交 易制度 的执 行情况
为了公 平对 待投 资人 ，保 护投资 人利 益， 避免 出现 不正当 关联 交易 、利 益输 送等违 法违 规行
为，公 司根 据《 证券 投资 基金法 》、 《证 券投 资基 金管理 公司 内部 控制 指导 意见》 、《 证券 投资
基金公 司公 平交 易制 度指 导意见 》、 《基 金管 理公 司特定 客户 资产 管理 业务 试点办 法》 等法 律法
规和公 司内 部制 度， 制定 和修订 了《 公平 交易 管理 办法》 、《 异常 交易 管理 办法》 、《 公司 防范
内幕交 易管 理办 法》 、《 利益冲 突管 理办 法》 等风 险管控 制度 。公 司使 用的 交易系 统中 设置 了公
平交易 模块 ，一 旦出 现不 同基金 同时 买卖 同一 证券 时，系 统自 动切 换至 公平 交易模 块进 行操 作，
确保在 投资 管理 活动 中公 平对待 不同 投资 组合 ，严 禁直接 或通 过第 三方 的交 易安排 在不 同投 资组
合之间 进行 利益 输送 。
4.4.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告 期内 未出 现所 有投 资组合 参与 的交 易所 公开 竞价同 日反 向交 易成 交较 少的单 边交 易量
超过该 证券 当日 成交 量 的5％的 情况 。本 报告 期， 未 发现本 基金 存在 异常 交易 行为。
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4.5 报 告期 内基金 的投 资策略 和业 绩表现 说明
2017 年3 季度 全球 资源 市 场大幅 回升 ， 布 伦特 原油3 季度由 低点 上 涨20% 。 9 月份 OPEC 会 议，
各国油 长提 议监 控原 油出 口量 ， 目 前减 产协 议履 行 状况良 好 ， 原 油库 存大 幅 减少 ， 另 外 OPEC 产油
国预 测2018 年 世界 范围 内 原油需 求将 提高 。 伊拉 克库 尔德武 装控 制下 的基 尔库 克省举 行公 投和 利
比亚原 油生 产受 武装 干扰 ，也造 成了 市场 对石 油供 给侧地 缘政 治的 担忧 。美 国8 月 底“ 哈维 ”飓
风导致 部分 石油 钻机 平台 暂停运 行， 美国 石油 钻机 数已连 续 5 周下 降。 这些 因素叠 加， 提振 油价
在3 季 度大 幅反 弹。 特朗 普推动 税改 进程 顺利 ，也 提振市 场对 大宗 需求 提升 的信心 。
美联储 于9 月份 发表 声明 ， 表示10 月 份开 始 “ 缩表 ” ； 耶伦 会后 发言 相对 鹰 派， 并 于近 期警
告联储 警惕 收紧 政策 过于 渐进， 当前 美联 储 于12 月 份加息 概率 已接 近 80% 。 短期油 价受 到 OPEC
和地缘 政治 的支 撑， 但伴 随美国 从飓 风影 响中 恢复 原油生 产， 油价 将呈 区间 波动行 情。 受石 油上
涨影响 ，全 球资 源类 股票 市场本 季度 大幅 回升 。
本报告 期基 金净 值增 长 率6.26% ， 波 动率0.58% ， 业 绩比较 基准 收益 率 7.24% ， 波动 率0.56% 。
4.6 报 告期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明
本报告 期内 ， 自2017 年7 月1 日至 2017 年 9 月 30 日， 本 基金 基 金 资产 净值 低于五 千万 元 超
过连 续20 个工 作日 。 根 据 《公开 募集 证券 投资 基金 运作管 理办 法》 （2014 年8 月 8 日生 效） 第四
十一条 的要 求， 现将 该情 况在本 次报 告中 予以 披露 。
§5 投资组 合报告
5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况
序号 项目 金额（ 人民 币元 ） 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 21,750,122.37 81.24
其中： 普通 股 13,898,633.51 51.91
优先股 - 0.00
存托凭 证 7,851,488.86 29.32
房地产 信托 凭证 - 0.00
2 基金投 资 2,338,783.82 8.74
3 固定收 益投 资 - 0.00
其中： 债券 - 0.00
资产支 持证 券 - 0.00
4 金融衍 生品 投资 - 0.00 建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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其中： 远期 - 0.00
期货 - 0.00
期权 - 0.00
权证 - 0.00
5 买入返 售金 融资 产 - 0.00
其中 ： 买 断式 回购 的买 入
返售金 融资 产
- 0.00
6 货币市 场工 具 - 0.00
7
银行存款和结算备付金
合计
2,614,727.15 9.77
8 其他资 产 70,636.29 0.26
9 合计 26,774,269.63 100.00
5.2 报 告期 末在各 个国 家（地 区） 证券市 场的 股票及 存托 凭证投 资分 布
国家（ 地区 ） 公允价 值（ 人民 币元 ） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
美国 19,869,841.78 77.45
中国香 港 1,880,280.59 7.33
合计 21,750,122.37 84.78
5.3 报 告期 末按行 业分 类的股 票及 存托凭 证投 资组合
行业类 别 公允价 值（ 人民 币元 ） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
能源 10,349,560.35 40.34
原材料 11,400,562.02 44.44
合计 21,750,122.37 84.78
注：以 上分 类采 用全 球行 业分类 标准 （GICS）。
5.4 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 及存托 凭证 投资
明细
序
号
公司名 称
(英文)
公司名
称(中
文)
证券代 码
所在证
券市场
所属国
家(地
区)
数量
（股）
公允价 值
（人民 币
元）
占基金
资产净
值比例
（％）
1 DOWDUPONT INC
DowDuPont
Inc
US26078J1007
纽 约 证 券
交易所
美国 3,233 1,485,474.87 5.79
2
EXXON MOBIL
CORP
埃 克 森 美 孚
石油
US30231G1022
纽 约 证 券
交易所
美国 2,538 1,380,908.19 5.38
3
BASF SE-SPON
ADR
巴 斯 夫 欧 洲
公司
US0552625057
纽 约 证 券
交易所
美国 1,456 1,029,144.26 4.01
4
TOTAL SA-SPON
ADR
道达尔 US89151E1091
纽 约 证 券
交易所
美国 2,319 823,724.77 3.21
5 ROYAL DUTCH 荷 兰 皇 家 壳 US7802591070 纽 约 证 券 美国 1,791 743,393.46 2.90 建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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SHELL-SPON
ADR-B
牌 交易所
6
LYONDELLBASELL
INDU-CL A
利 安 德 巴 塞
尔工业公 司
NL0009434992
纽 约 证 券
交易所
美国 1,072 704,716.66 2.75
7
VEDANTA
LTD-ADR
韦 丹 塔 有 限
公司
US92242Y1001
纽 约 证 券
交易所
美国 5,015 644,379.28 2.51
8
ROYAL DUTCH
SHELL-SPON
ADR-A
荷 兰 皇 家 壳
牌
US7802592060
纽 约 证 券
交易所
美国 1,584 636,868.43 2.48
9 CHEVRON CORP 雪佛龙 US1667641005
纽 约 证 券
交易所
美国 795 619,969.42 2.42
10
PACKAGING CORP
OF AMERICA
美 国 包 装 公
司
US6951561090
纽 约 证 券
交易所
美国 783 595,956.72 2.32
注: 所 有证 券代 码采 用ISIN 码。
5.5 报 告期 末按债 券信 用等级 分类 的债券 投资 组合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 金融 衍生品 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 金融衍 生品 。
5.9 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 基金 投资明 细
序号 基金名 称 基金类 型 运作方 式 管理人
公允价 值 （ 人
民币元）
占基金 资产
净值比 例(%)
1
ISHARES MSCI
CHINA ETF
ETF
交易型开放式
指数
BlackRock Fund
Advisors
837,444.04 3.26
2
ISHARES GLOBAL
MATERIALS ETF
ETF
交易型开放式
指数
BlackRock Fund
Advisors
824,575.09 3.21
3
ISHARES GLOBAL
ENERGY ETF
ETF
交易型开放式
指数
BlackRock Fund
Advisors
676,764.69 2.64
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5.10 投 资组 合报告 附注
5.10.1
本基金该报告期内投 资前 十名证券的发行主体 均无 被监管部门立案调查 和在 报告编制日前
一年内受到公开谴责 、处 罚。
5.10.2
基金投资的前十名股 票未 超出基金合同规定的 投资 范围。
5.10.3 其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 人民 币元 ）
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 61,853.51
4 应收利 息 114.86
5 应收申 购款 8,667.92
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 70,636.29
5.10.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
5.10.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
5.10.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入原 因， 分项 之和与 合计 可能 有尾 差。
§6 开放式 基金份额变动
单位： 份
报告期 期初 基金 份额 总额 35,962,698.79
报告期 期间 基金 总申 购份 额 1,530,432.02
减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 7,285,584.55
报告期 期间 基金 拆分 变动 份额 （ 份额 减少 以"-"
填列）
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报告期 期末 基金 份额 总额 30,207,546.26
§7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金交易明 细
本基金 本报 告期 未发 生管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况 。
§8 影响影 响投资者决策的其 他重要信息
8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
单位： 份
投资者
类别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份额
比例达到 或者
超过20% 的时
间区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 1
2017 年 07 月
01 日-2017 年
09 月 30 日
17,454,372.30 0.00 0.00 17,454,372.30 57.79%
产品特有 风险
本基金由 于存在 单一投 资 者份额占 比达到 或超过20% 的情况 ， 可 能会出 现因 集中赎回 而引发 的基
金流动性 风险， 敬请投 资 者注意。 本基金 管理人 将 不断完善 流动性 风险管 控 机制， 持 续做好 基金
流动性风 险的管 控工作 ， 审慎评估 大额申 赎对基 金 运作的影 响， 采 取有效 措 施切实保 护持有 人合
法权益。
§9 备查文 件目录
9.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 建信 全 球资源 混合 型证 券投 资基 金设立 的文 件； 建信全球资源混合(QDII)2017 年第 3 季度报告
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2 、《 建信 全球 资源 混合 型 证券投 资基 金基 金合 同》 ；
3 、《 建信 全球 资源 混合 型 证券投 资基 金招 募说 明书 》；
4 、《 建信 全球 资源 混合 型 证券投 资基 金托 管协 议》 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
6 、基 金托 管人 业务 资格 批 件和营 业执 照；
7 、报 告期 内基 金管 理人 在 指定报 刊上 披露 的各 项公 告。
9.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
9.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查阅。 也可 在支 付工 本费 后， 在 合理 时间 内取 得上 述文件 的复 印 件 。
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2017 年 10 月25 日
