华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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华 安 宝利 配 置证 券 投资 基 金
2017 年第 3 季度 报 告
2017 年 9 月 30 日
基 金管 理人： 华安 基金管 理有 限公司
基 金托 管人： 交通 银行股 份有 限公司
报 告送 出日期 ： 二 〇一七 年十 月二十 五日华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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§1
重要提 示
基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述 或重大 遗
漏，并 对其 内容 的真 实性 、准确 性和 完整 性承 担个 别及连 带责 任。
基金托 管人 交通 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 10 月 20 日复核 了
本报告 中的 财务 指标 、 净 值表现 和投 资组 合报 告等 内容 ， 保 证复 核内 容不 存 在虚假 记载 、 误
导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤勉 尽责 的原 则管 理 和运用 基金 资产 ， 但不 保 证基金 一定
盈利。
基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。 投资 有风 险 ， 投资者 在作 出投 资决 策前 应仔细 阅
读本基 金的 招募 说明 书。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。
§2
基金产 品概 况
基金简 称 华安宝 利配 置混 合
基金主 代码 040004
交易代 码 040004 （前 端） 041004 （后 端）
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2004 年 8 月 24 日
报告期 末基 金份 额总 额 1,424,177,783.00 份
投资目 标
本 基 金 通 过 挖 掘 存 在 于 各 相 关 证 券 子 市 场 以 及 不 同 金 融
工具之 间的 投资 机会 ， 灵 活配置 资产 ， 并 充分 提高 基金资
产的使 用效 率， 在实 现基 金资产 保值 的基 础上 获取 更高的
投资收 益。
投资策 略
基 金 管 理 人 将 通 过 对 中 国 证 券 市 场 进 行 定 量 和 定 性 的 分
析， 采 用积 极的 投资组 合 策略， 保留 可控 制的风 险 ， 规避
或降低 无法 控制 的风 险， 发现和 捕捉 市场 机会 以实 现基金华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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的投资 目标 。
业绩比 较基 准
35%× 天相 转债 指数 收益 率 ＋ 30% ×天相280 指数 收益 率＋
30%× 天相 国债 全价 指数 收 益率＋ 5%× 金融 同业 存款 利率
风险收 益特 征
本 基 金 面 临 与 其 他 开 放 式 基 金 相 同 的 风 险( 例 如 市 场 风
险 、 流 动 性 风 险 、 管 理 风 险 、 技 术 风 险 等) ， 但 上 述 风 险
在 本 基 金 中 存 在 一 定 的 特 殊 性 。 本 基 金 主 要 面 临 的 风 险
为： 利率 风险,政 策风 险 ， 经济周 期风 险 ， 信用 风险 ，再
投资风 险， 上市 公司 经营 风险， 新产 品创 新带 来的 风险，
购买力 风险 ， 流动 性风 险 ，现 金管 理风 险 ，技 术风 险， 管
理风险 ，巨 额赎 回风 险等 。
基金管 理人 华安基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 交通银 行股 份有 限公 司
§3
主要财 务指 标和基 金净 值表现
3.1 主要 财务指 标
单位： 人民 币元
主要财 务指 标
报告期
(2017 年 7 月 1 日-2017 年9 月30 日)
1. 本期 已实 现收 益 -17,166,138.80
2. 本期 利润 58,169,815.67
3. 加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0398
4. 期末 基金 资产 净值 1,660,118,024.83
5. 期末 基金 份额 净值 1.166
注：1. 所 述基 金业 绩指 标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 （ 例如 ： 封闭式 基金 交易
佣金， 开放 式基 金的 申购 赎回费 、红 利再 投资 费、 基金转 换费 等） ，计 入费 用 后实际 收益 水
平要低 于所 列数 字。
2. 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入 、 投 资收 益 、 其 他收 入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
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3.2 基金 净值表 现
3.2.1 本报告 期基 金份额 净值 增长率 及其 与同期 业绩 比较基 准收 益率的 比较
阶段
净值增 长
率①
净值增 长
率标准 差
②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较
基准收 益
率标准 差
④
①-③ ②-④
过去三 个月 3.55% 0.89% 2.66% 0.32% 0.89% 0.57%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来 基 金累计 净值 增长率 变动 及其与 同期 业绩比 较基 准
收 益率 变动的 比较
华安宝 利配 置证 券投 资基 金
累计净 值增 长率 与业 绩比 较基准 收益 率历 史走 势对 比图
(2004 年8 月 24 日 至 2017 年9 月 30 日)
§4
管理人 报告
4.1 基金 经理( 或基 金经 理小 组)简介 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年
限
说明
任职日 期 离任日 期
刘伟亭
本基金
的基金
经理
2015-09-25 - 12 年
硕士研 究生 ，12 年证 券、 基
金从业 经验， 曾任 长江 巴 黎
百 富 勤 证 券 有 限 公 司 助 理
经理、 国 海富 兰克 林基 金 基
金经理 。 2015 年 6 月加 入 华
安基金 管理 有限 公司，2015
年9 月起 担任 本基 金及 华 安
生 态 优 先 混 合 型 证 券 投 资
基金的 基金 经理。2016 年9
月 起 担 任 华 安 智 增 精 选 灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金的基 金经 理。
注： 此处 的任 职日 期和 离 任日期 均指 公司 作出 决定 之日 ， 即 以公 告日 为准 。 证券从 业的 含义
遵从行 业协 会《 证券 业从 业人员 资格 管理 办法 》的 相关规 定。
4.2 管理 人对报 告期 内本 基金 运作遵 规守 信情况 的说 明
本报告期 内，本基 金管理 人严格遵 守《证券 投资基 金法》等 有关法律 法规及 基金合同 、
招募说 明书 等有 关基 金法 律文件 的规 定 ， 本 着诚 实 信用 、 勤 勉尽 责的 原则 管 理和运 用基 金资
产， 在控 制风 险的 前提 下 ， 为 基金 份额 持有 人谋 求 最大利 益 ， 不 存在 违法 违 规或未 履行 基金
合同承 诺的 情形 。
4.3 公平 交易专 项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行情况
根据中国 证监会《 证券投 资基金管 理公司公 平交易 制度指导 意见》 ，公 司制定 了《华 安
基金管理 有限公司 公平交 易管理制 度》 ，将 封闭式基 金、开放 式基金、 特定客 户资产管 理 组
合及其他 投资组合 资产在 研究分析 、投资决 策、交 易执行等 方面全部 纳入公 平交易管 理中 。
控制措 施包 括 ： 在 研究 环 节， 研究 员在 为公 司管 理 的各类 投资 组合 提供 研究 信息 、 投 资建 议
过程中 ， 使用 晨会 发言 、 发送邮 件 、 登 录在 研究 报 告管理 系统 中等 方式 来确 保各类 投资 组合
经理可 以公 平享 有信 息获 取机会 。 在投 资环 节 ， 公 司 各投资 组合 经理 根据 投资 组合的 风格 和
投资策略 ，制定并 严格执 行交易决 策规则 ， 以保证 各投资组 合交易决 策的客 观性和独 立性 。
同时严 格执 行投 资决 策委 员会 、 投 资总 监、 投资 组 合经理 等各 投资 决策 主体 授权机 制 ， 投 资华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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组合经 理在 授权 范围 内自 主决策 ， 超过 投资 权限 的 操作需 要经 过严 格的 审批 程序 。 在 交易 环
节，公司 实行强 制公平交 易机制， 确保各 投资组合 享有公平 的交易 执行机会 。 （1） 交易 所
二级市 场业 务 ， 遵 循价 格 优先 、 时 间优 先 、 比 例分 配、 综合 平衡 的控 制原 则 ， 实 现同 一时 间
下达指令 的投资 组合在交 易时机上 的公平 性。 （2） 交易所一 级市场 业务，投 资组合经 理 按
意愿独 立进 行业 务申 报 ， 集中交 易部 以投 资组 合名 义对外 进行 申报 。 若该 业 务以公 司名 义进
行申报 与中 签 ， 则 按实 际 中签情 况以 价格 优先 、 比 例分配 原则 进行 分配 。 若 中签量 过小 无法
合理进 行比 例分 配 ， 且 以 公司名 义获 得 ， 则 投资 部 门在合 规监 察员 监督 参与 下， 进行 公平 协
商分配。 （3 ） 银行 间市场 业务遵循 指令时 间优先原 则，先到 先询价 的控制原 则。通过 内 部
共同 的iwind 群 ， 发布 询 价需求 和结 果 ， 做 到信 息 公开 。 若 是多 个投 资组 合 进行一 级市 场投
标， 则各 投资 组合 经理 须 以各投 资组 合名 义向 集中 交易部 下达 投资 意向 ， 交 易员以 此进 行投
标，以确 保中签结 果与投 资组合投 标意向一 一对应 。若中签 量过小无 法合理 进行比例 分配 ，
且以公司 名 义获得 ，则投 资部门在 风控部门 的监督 参与下， 进行公平 协商分 配。交易 监控 、
分析与 评估 环节 ， 公 司风 险 管理部 对公 司旗 下的 各投 资组合 投资 境内 证券 市场 上市交 易的 投
资品种 、 进行 场外 的非 公 开发行 股票 申购 、 以公 司 名义进 行的 债券 一级 市场 申购 、 不 同投 资
组合同日和临近交易 日的 反向交易以及可能导 致不 公平交易和利益输送 的异 常交易行为进
行监控； 风险管理 部根据 市场公认 的第三方 信息（ 如：中债 登的债券 估值） ， 定期对各 投 资
组合与 交易 对手 之间 议价 交易的 交易 价格 公允 性进 行审查 ， 对 不同 投资 组合 临 近交易 日的 同
向交易的 交易时机 和交易 价差进行 分析。 本报告期 内，公司 公平交易 制度总 体执行情 况 良
好。
4.3.2 异常交易行为的专项说明
根据中国 证监会《 证券投 资基金管 理公司公 平交易 制度指导 意见》 ，公 司合规 监察稽 核
部会同 基金 投资 、 交易 部 门讨论 制定 了公 募基 金 、 专户针 对股 票 、 债 券、 回 购等投 资品 种在
交易所 及银 行间 的同 日反 向交易 控制 规则 ， 并在 投 资系统 中进 行了 设置 ， 实 现了完 全的 系统
控制 。 同 时加 强了 对基 金 、 专 户间 的同 日反 向交 易 的监控 与隔 日反 向交 易的 检查 ； 风 险管 理
部开发 了同 向交 易分 析系 统， 对相 关同 向交 易指 标 进行持 续监 控 ， 并 定期 对 组合间 的同 向交
易行为 进行 了重 点分 析 。 本报告 期内 ， 除指 数基 金 以外的 所有 投资 组合 参与 的交易 所公 开竞
价交易 中， 出现 同日 反向 交 易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5%的次 数 为1
次，未 出现 异常 交易 。
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4.4 报告 期内基 金的 投资 策略 和业绩 表现 说明
4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析
6 月份 以后 ， 整个 市场 的流 动性塌 方有 所改 善 ， 加 之整 个经济 基本 面比 预期 的要 好得多 ，
特别是 供给 侧改 革大 大改 善了周 期行 业的 盈利 状况 ， 在 这些 因素 的推 动下 ， 整 个市场 的可 投
资性大 幅增 加 。 本 基金 注 重采用 自下 而上 的选 股策 略， 在关 注到 周期 行业 改 善的信 号后 ， 我
们提高 了周 期行 业的 配置 比例 ， 同 时新 能源 汽车 发 展趋势 信号 进一 步明 确 ， 组合中 也增 加了
配置 ， 从 结果 来看 ， 效 果 还可以 。 接下 来我 们会 保 持持续 跟踪 并动 态修 正对 投资标 的预 期从
而对持 仓进 行调 整 。 由 于 未来一 段时 间 ， 企 业盈 利 分化严 重 ， 利 率高 位盘 整 ， 流 动性 保持 偏
紧状态 ， 市场 更多 的是 呈 现结构 性机 会 ， 因 此， 我 们会更 多的 自下 而上 的选 择可以 较好 把握
基本面 和未 来表 现的 品种 ， 尤其好 公司 如果 存在 信息 被市场 误读 而出 现错 杀带 来的投 资机 会 ，
努力为 投资 人创 造更 好的 收益。
4.4.2 报告期内基金的业绩表现
截至2017 年9 月30 日， 本 基金份 额净 值为1.166 元 ， 本报告 期份 额净 值增 长率 为3.55% ，
同期业 绩比 较基 准增 长率 为 2.66% 。
4.5 管理人 对宏 观经济、 证券 市场及 行业 走势的 简要 展望
从短期 静态 的视 角看 ， 宏 观经济 基本 面逐 步企 稳 ， 流动性 进入 偏紧 区间 ， 汇 率调整 也依
然还没 完全 达到 均衡 水平 ， 外 部风 险依 然存 在， 无 风险收 益率 逐步 上移 。 未 来一段 时间 只要
不出现 超预 期的 风险 因素 ， 市 场依 然存 在一 定的 结 构性机 会 ， 特 别是 一些 具 有时代 特征 的高
质量优 质成 长股 和政 策受 益标的 。 因此 在操 作上 ， 将依据 市场 阶段 特征 和主 要矛盾 ， 提高 投
资的灵 活性 。
4.6 报告期 内基 金持有人 数或 基金资 产净 值预警 说明
本基金 报告 期内 不存 在基 金持有 人数 低 于200 人 或 基金资 产净 值低 于5000 万 元的情 形 。
§5 投 资组合 报告
5.1 报告 期末基 金资 产组 合情 况
序号 项目 金额( 元)
占基金 总资 产的
比例(%) 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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1 权益投 资 1,319,962,762.66 77.59
其中： 股票 1,319,962,762.66 77.59
2 固定收 益投 资 222,481,000.40 13.08
其中： 债券 222,481,000.40 13.08
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 142,317,574.20 8.37
7 其他各 项资 产 16,360,230.66 0.96
8 合计 1,701,121,567.92 100.00
5.2 报告 期末按 行业 分类 的股 票投资 组合
5.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
A 农、林 、牧 、渔 业
43,767,558.00 2.64
B 采矿业
68,633,048.00
4.13
C 制造业
862,295,603.03 51.94
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
31,093.44 0.00
E 建筑业
- -
F 批发和 零售 业
26,385.45 0.00
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
25,571.91 0.00
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
17,468.03 0.00
J 金融业
345,006,734.31 20.78
K 房地产 业
- - 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
115,299.99 0.01
R 文化、 体育 和娱 乐业
44,000.50 0.00
S 综合
- -
合计
1,319,962,762.66 79.51
5.3 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 股票投 资明 细
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例(％)
1 002466 天齐锂 业 1,505,269 105,805,358.01 6.37
2 600563 法拉电 子 1,709,920 98,833,376.00 5.95
3 601688 华泰证 券 3,687,556 83,412,516.72 5.02
4 600309 万华化 学 1,977,800 83,364,270.00 5.02
5 300007 汉威科 技 4,487,553 81,897,842.25 4.93
6 600885 宏发股 份 1,756,200 72,917,424.00 4.39
7 601336 新华保 险 1,246,254 70,625,214.18 4.25
8 601601 中国太 保 1,795,860 66,321,109.80 3.99
9 600282 南钢股 份 10,558,800 58,495,752.00 3.52
10 601233 桐昆股 份 3,360,401 57,664,481.16 3.47
5.4 报告 期末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合
序号 债券品 种 公允价 值( 元)
占基金 资产 净值
比例( ％)
1 国家债 券 2,039,400.00 0.12
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 149,790,000.00 9.02
其中： 政策 性金 融债 149,790,000.00 9.02
4 企业债 券 26,021,055.50 1.57
5 企业短 期融 资券 - - 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） 44,630,544.90 2.69
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 222,481,000.40 13.40
5.5 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 债券投 资明 细
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例(％)
1 150201 15 国开 01 900,000 90,090,000.00 5.43
2 128013 洪涛转 债 294,058 29,755,729.02 1.79
3 170408 17 农发 08 200,000 19,964,000.00 1.20
4 170207 17 国开 07 200,000 19,938,000.00 1.20
5 150317 15 进出 17 200,000 19,798,000.00 1.19
5.6 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 十名 资产支 持证 券
投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
5.7 报告 期末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明
细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
5.8 报告期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 权证投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证投 资。
5.9 报告 期末本 基金 投资 的股 指期货 交易 情况说 明
5.9.1 报告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细
本基金 本报 告期 没有 投资 股指期 货。
5.9.2 本基金 投资 股指期 货的 投资政 策 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
11
无。
5.10 报告 期末 本基金 投资 的国 债期货 交易 情况说 明
5.10.1 本期 国债 期货投 资政 策
无。
5.10.2 报告 期末 本基金 投资 的国债 期货 持仓和 损益 明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
5.10.3 本期 国债 期货投 资评 价
无。
5.11 投资 组合 报告附 注
5.11.1 本报 告期 内， 本基金 投资 的前 十名证 券的发 行主 体没有 被监 管部门 立案
调查的，也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
5.11.2 本基 金投 资的 前十名 股票 中， 不存在 投资于 超出 基金合 同规 定备选 股票
库之外的股票。
5.11.3 其他 资产构 成
序号 名称 金额( 元)
1 存出保 证金 1,001,612.59
2 应收证 券清 算款 10,568,237.54
3 应收股 利 -
4 应收利 息 3,994,657.56
5 应收申 购款 795,722.97
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 16,360,230.66
5.11.4 报告 期末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值( 元)
占基金 资产 净
值比例(%)
1 128013 洪涛转 债 29,755,729.02 1.79
2 128010 顺昌转 债 11,050,342.38 0.67
3 132004 15 国盛 EB 2,325,117.50 0.14
4 132003 15 清控 EB 773,120.00 0.05
5 132002 15 天集 EB 726,236.00 0.04
5.11.5 报告 期末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末未 持有 存在流 通受 限情 况的 股票 。
§6
开放式 基金 份额变 动
单位：份
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,496,257,219.80
报告期 基金 总申 购份 额 42,605,729.93
减： 报 告期 基金 总赎 回份 额 114,685,166.73
报告期 基金 拆分 变动 份额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,424,177,783.00
§7
基金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金情况
7.1 基 金管 理人 持有本基 金份 额变动 情况
无.
7.2 基 金管 理人 运用固有 资金 投资本 基金 交易明 细
无。
§8 备 查文件 目录
8.1 备查文 件目 录 华安宝利配置证券投资基金 2017 年第 3 季度报告
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1、 《华 安宝 利配 置证 券投 资基金 基金 合同 》
2、 《华 安宝 利配 置证 券投 资基金 招募 说明 书》
3、 《华 安宝 利配 置证 券投 资基金 托管 协议 》
8.2 存放地 点
基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 的 办 公 场 所 ， 并 登 载 于 基 金 管 理 人 互 联 网 站
http://www.huaan.com.cn 。
8.3 查阅方 式
投资者 可登 录基 金管 理人 互联网 站查 阅， 或在 营业 时 间内至 基金 管理 人或 基金 托管人 的
办公场 所免 费查 阅。
华 安基 金管理 有限 公司
二 〇一 七年十 月二 十五日
