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华商红利(000279)

华商红利:2017年第三季度报告查看PDF公告

 
 
华 商 红 利 优选 灵 活 配 置混 合 型 证 券投 资 基
金 2017 年第 3 季 度 报告 
 
2017 年9 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 华商基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中国工商银 行股份有限公司 
报告送 出日期:2017 年10 月25 日 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 
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§1 重要提 示 基金管 理人 的董 事会 及董 事保证 本报 告所 载资 料不 存在虚 假记 载、 误导 性陈 述或重 大遗 漏, 并对其 内容 的真 实性 、准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带的 法律 责任 。


基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于 2017 年10 月 24 日复 核了 本 报告中 的财 务指 标、 净值 表现和 投资 组合 报告 等内 容,保 证复 核内 容不 存在 虚假记 载、 误导 性陈 述或者 重大 遗漏 。 基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的 过往 业绩 并不 代表 其未来 表现 。投 资有 风险 ,投资 者在 作出 投资 决策 前应仔 细阅 读本 基金的 招募 说明 书 及 其更 新。 本报告 中财 务资 料未 经审 计。 本报告 期 自2017 年7 月1 日起 至9 月 30 日止 。 §2 基金产 品概况 基金简 称 华商红 利优 选混 合 基金主 代码 000279


交易代 码 000279 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2013 年 9 月17 日 报告期 末基 金份 额总 额 366,474,238.96 份 投资目 标 本 基 金 以 获 取 中 国 股 票 市 场 红 利 回 报 及 长 期 资 产 增 值为投 资目 标, 在严 格控 制风险 的前 提下 , 追 求超 越 业绩比 较基 准的 投资 回报 。 投资策 略 本 基 金 坚 持 “ 自 上 而 下 ” 为 主 、 “ 自 下 而 上 ” 为 辅 的 投资视 角, 重点 投资 于基 本面健 康的 、 盈 利能 力较 高、 分 红 稳 定 或 分 红 潜 力 大 的 快 速 及 长 期 稳 定 增 长 的 上 市公司 。 业绩比 较基 准 中 证 红 利 指 数 收 益 率 ×55% + 上 证 国 债 指 数 收 益 率 ×45% 风险收 益特 征 本基金 是混 合型 证券 投资 基金, 其预 期收 益和 风险 水 平 低 于 股 票 型 基 金 , 高 于 债 券 型 基 金 和 货 币 市 场 基 金, 属 于证 券投 资基 金中 的中高 风险 和中 高预 期收 益 产品。 基金管 理人 华商基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司


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§3 主要财 务指标和基金净值 表现 3.1 主 要财 务指标 单位: 人民 币元 主要财 务指 标 报告期 ( 2017 年 7 月 1 日 - 2017 年9 月 30 日 ) 1.本期 已实 现收 益 6,380,382.18 2.本期 利润 27,116,839.62 3.加权 平均 基金 份额 本期 利润 0.0661 4.期末 基金 资产 净值 382,549,955.69 5.期末 基金 份额 净值 1.044 注:① 本期 已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 (不 含公 允价值 变动 收益 )扣 除相关 费用 后的 余额 ,本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。 ②所述 基金 业绩 指标 不包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ,计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于所 列数 字。


3.2 基 金净 值表现


3.2.1 本 报告 期基金 份额 净值增 长率 及其与 同期 业绩比 较基 准收益 率的 比较 阶段 净值增 长率 ① 净值增 长率 标准差 ② 业绩比 较基 准收益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去三 个月 6.75% 0.79% 1.85% 0.29% 4.90% 0.50% 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 4 页 共 12 页


3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值增 长率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率 变 动的 比较 注:① 本基 金合 同生 效日 为 2013 年09 月17 日。 ②根据《华商 红利优选 灵 活配置混合型 证券投资 基 金基金合同》 的规定, 本 基金主要投资 于 具有良好流动 性的金融 工 具,包括国内 依法发行 上 市的股票(包 含中小板 、 创业板及其 他经中国 证监会 核准 上市 的股 票) 、 债券 、 货 币市 场工 具 、 权 证、 资 产 支持 证券 及法 律 法规或 中国 证监 会允 许基金投资的 其他金融 工 具,但须符合 中国证监 会 的相关规定。 本基金的 投 资组合比例 为:股票 资产占 基金 资产 的30%-80% , 权证 占基 金资 产净 值的0%-3% , 债券 、 现金 、 货 币 市场工 具和 资产 支 持证券占基金 资产的 20%-70%,并保持 现金和到 期日 在一年以内的 政府债券 的 比例合计不低 于基 金资产 净值 的 5% 。 本基 金 投资于 基本 面健 康的 、 盈 利能力 较高 、 分 红稳 定或 分红潜 力大 的快 速及 长期稳 定增 长的 上市 公司 配置比 例不 低于 权益 类资 产的 80% 。 根据 基金 合同 的 规定, 自基 金合 同生 效之日 起 6 个月 内基 金各 项资产 配置 比 例 需符 合基 金合同 要求 。本 基金 在建 仓期结 束时 ,各 项 资 产配置 比例 符合 基金 合同 有关投 资比 例的 约定 。


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§4 管理人 报告 4.1 基 金经 理(或 基金 经理小 组) 简介


姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 期限 证券从 业年 限 说明 任职日 期 离任日 期 马国江 基金经 理 2016 年 8 月 5 日 - 8 男,中国籍,工学硕 士,具有基金从业资 格。2008 年 7 月至 2010 年 6 月 ,就 职于 天相投资顾问有限公 司 , 任 研 究 员 ;2010 年6 月至2011 年4 月, 就职于中再资产管理 有限公 司, 任研 究员; 2011 年 4 月 加入 华商 基金管理有限公司, 曾 任 行 业 研 究 员 ; 2014 年 8 月 1 日至 2015 年 4 月 7 日 担任 华商主题精选混合型 证券投资基金基金经 理助理 ;2015 年 4 月 8 日至2016 年8 月19 日担任华商主题精选 混合型证券投资基金 基金经 理;2015 年11 月13 日 起至 今担 任华 商智能生活灵活配置 混合型证券投资基金 基金经 理;2016 年12 月23 日起 至 今担 任华 商盛世成长混合型证 券投资基金基金 经 理。


4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明 在本报 告期 内, 基金 管理 人不存 在损 害基 金份 额持 有人利 益的 行为 。基 金管 理人勤 勉尽 责地 为基金 份额 持有 人谋 求利 益,严 格遵 守了 《基 金法 》及其 他有 关法 律法 规、 基金合 同的 规定 。 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 6 页 共 12 页


4.3 公 平交 易专项 说明


4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况 报告期 内, 本基 金管 理人 严格执 行了 《证 券投 资基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见》 和公 司内部 公平 交易 制度 ,在 研究分 析、 投资 决策 、交 易执行 等各 个环 节, 公平 对待旗 下所 有投 资组 合。 公司建 立投 研管 理平 台并 定期举 行投 研晨 会、 投研 联席会 等, 建立 健全 投资 授权制 度, 确保 各投资 组合 公平 获得 研究 资源, 享有 公平 的投 资决 策机会 。 针对公 司旗 下所 有投 资组 合的交 易所 公开 竞价 交易 ,通过 交易 系统 中的 公平 交易程 序, 对于 不同投 资组 合同 日同 向买 卖同一 证券 的指 令自 动进 行比例 分配 ,报 告期 内, 系统的 公平 交易 程序 运作良 好, 未出 现异 常情 况。针 对场 外网 下交 易业 务,公 司依 照《 证券 投资 基金管 理公 司公 平交 易制度 指导 意见 》和 公司 内部场 外、 网下 交易 业务 的相关 规定 ,确 保各 投资 组合享 有公 平的 交易 执行机 会。 对于 以公 司名 义进行 的交 易严 格按 照发 行 分配 的原 则或 价格 优先 、比例 分配 的原 则在 各投资 组合 间进 行分 配。 本报告 期内 ,场 外、 网下 业务公 平交 易制 度执 行情 况良好 ,未 出现 异常 情况。 公司对 旗下 各投 资组 合的 交易行 为进 行监 控和 分析 ,对各 投资 组合 不同 时间 窗口(1 日、3 日、5 日) 内的 同向 交易 的溢价 金额 与溢 价率 进行 了 T 检 验, 统计 了溢 价率 占优比 例。 本报 告期 内,未 出现 违反 公平 交易 制度的 情况 ,公 司旗 下各 基金不 存在 利益 输送 的行 为。 4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明 为规范 投资 行为 ,公 平对 待投资 组合 ,公 司制 定了 《异常 交易 管理 办法 》, 对包括 可能 显著 影响市 场价 格、 可能 导致 不公平 交易 、可 能涉 嫌利 益输送 等异 常交 易行 为做 出了界 定及 相应 的防 范、控 制措 施。 报告期 内严 格执 行公 司相 关制度 ,未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。公 司严 格控制 旗下 非指 数型投 资组 合参 与交 易所 公开竞 价同 日反 向交 易, 按照有 关指 数的 构成 比例 进行的 投资 导致 出现 的同日 反向 交易 中, 成交 较少的 单边 交易 量均 未超 过该证 券当 日成 交量 的 5% 。


4.4 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析 2017 年三 季度 市场 稳定 , 去年供 给侧 改革 效益 显现 , 地产 产业 链 需 求旺 盛, 国内经 济全 面企 稳, 资本 市场 稳定 性明 显 提高 , 周 期板 块 、 新 能源 产业链 、5G 等 板块 表现 突 出, 以中 小创 为代 表 的成长 股企 稳, 优质 成长 股有较 好表 现。 该季 度本 基金仓 位始 终保 持中 性水 平,配 置方 向主 要集 中在人 工智 能、 能源 互联 网、军 工、 医药 等为 代表 的转型 方向 上。


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4.5 报 告期 内基金 的业 绩表现 截至2017 年9 月30 日, 本基金 份额 净值 为1.044 元,份 额累 计净 值 为1.907 元。 本季 度基 金份额 净值 增长 率 为6.75% , 同 期基 金业 绩比 较基 准 的收益 率 为1.85% , 本基 金 份额净 值增 长率 高 于业绩 比较 基准 收益 率4.90 个 百分 点。 4.6 报告 期 内基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警说明 本报告 期, 本基 金未 出现 连续二 十个 工作 日基 金份 额持有 人数 量不 满二 百人 或者基 金资 产净 值低于 五千 万元 的情 形。 §5 投资组 合报告 5.1 报 告期 末基金 资产 组合情 况


序号 项目 金额( 元) 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 302,609,642.72 78.73 其中: 股票


302,609,642.72 78.73 2 基金投 资 - - 3 固定收 益投 资


- - 其中: 债券


- - 资产支 持证 券


- - 4 贵金属 投资 - - 5 金融衍 生品 投资 - - 6 买入返 售金 融资 产


- - 其中: 买断 式回 购的 买入 返售 金融资 产


- - 7 银行存 款和 结算 备付 金合 计


81,084,867.29 21.10 8 其他资 产


671,392.30 0.17 9 合计





384,365,902.31





100.00


5.2 报 告期 末按行 业分 类的股 票投 资组合


5.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合


代码 行业类 别 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 (%) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采矿业 39,793.60 0.01 C 制造业 164,213,806.72 42.93 D 电力 、 热 力、 燃气 及水 生 产和供 应 业 31,093.44 0.01 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 8 页 共 12 页


E 建筑业 14,460,000.00 3.78 F 批发和 零售 业 55,260,111.16 14.45 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 13,247,792.87 3.46 H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输 、 软 件和 信息 技 术服务 业 55,036,831.45 14.39 J 金融业 - - K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 79,324.72 0.02 M 科学研 究和 技术 服务 业 81,588.27 0.02 N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 115,299.99 0.03 R 文化、 体育 和娱 乐业 44,000.50 0.01 S 综合 - - 合计 302,609,642.72 79.10


5.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合 本基金 本报 告期 末未 持有 港股通 股票 。


5.3 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前十名 股票 投资明 细


序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例( %) 1 600699 均胜电 子 899,906 31,928,664.88 8.35 2 000411 英特集 团 1,226,943 27,017,284.86 7.06 3 000901 航天科 技 800,000 22,984,000.00 6.01 4 300418 昆仑万 维 830,011 21,937,190.73 5.73 5 300360 炬华科 技 1,599,986 21,807,809.18 5.70 6 300679 电连技 术 190,000 21,504,200.00 5.62 7 002727 一心堂 1,000,000 20,700,000.00 5.41 8 300658 延江股 份 500,072 16,902,433.60 4.42 9 002659 中泰桥 梁 1,000,000 14,460,000.00 3.78 10 300603 立昂技 术 399,839 13,478,572.69 3.52





5.4 报 告期 末按债 券品 种分类 的债 券投资 组合


本基金 本报 告期 末未 持有 债券。


5.5 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 债券 投资明 细 本基金 本报 告期 末未 持有 债券。


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5.6 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前十名 资产 支持证 券投 资 明 细


本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。 5.7 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 投资 。 5.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小 排序 的 前五名 权证 投资明 细 本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 5.9 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明 5.9.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细 本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。 5.9.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策 根据本 基金 的基 金合 同约 定,本 基金 的投 资范 围不 包括股 指期 货。 5.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明 5.10.1 本 期国 债期货 投资 政策 根据本 基金 的基 金合 同约 定,本 基金 的投 资范 围不 包括国 债期 货。 5.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细 本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。 5.10.3 本 期国 债期货 投资 评价 本基金 本报 告期 未投 资国 债期货 。 5.11 投 资组 合报告 附注 5.11.1


昆仑万 维 于2016 年10 月10 日 收到 深圳 证券 交易 所 纪律处 分委 员会 的处 分, 公司 于 2015 年 12 月 将持 有的SourceCodeQFQLinkageL.P. 的60% 股 权以 30,186,801.49 美元 (约 合 196,226,284 元) 转让 给kunlunkemilimited , 取 得投 资收 益113,310,672.88 元 , 此 投资 收益 占昆仑 万 维 2014 年度经 审计 净利 润的 比例 为 34.72% 。昆 仑万 维对 上 述事项 未履 行临 时报 告信 息披露 义务 ,仅 在 2015 年度 报告 中予 以披 露 。 此 行为 违反 了本 所 《创 业板股 票上 市规 则 (2014 年修订 ) 》 第2.1 条、 第2.6 条、 第7.3 条、第 9.2 条 的规 定。 昆仑 万维 董事长 、总 经理 兼时 任董 事会秘 书周 亚辉 未能 恪尽职 守、 履行 诚信 勤勉 义务, 违反 了本 所《 创业 板股票 上市 规则 (2014 年 修订) 》第2.2 条、 第2.6 条、 第3.1.5 条、 第 3.2.2 条 的规 定, 对昆 仑万维 违规 行为 负有 重要 责任。 因此 对北 京昆 仑万维 科技 股份 有限 公司 予以通 报批 评的 处分 ;以 及对北 京昆 仑万 维科 技股 份有限 公司 董事 长、华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 10 页 共 12 页


总经理 兼时 任董 事会 秘书 周亚辉 予以 通报 批评 的处 分, 并 将记 入上 市公 司诚 信档案 , 向 社会 公 布 。 昆仑万 维董 事长 、总 经理 周亚辉 于 2017 年5 月19 日收到 创业 板公 司管 理部 的监管 函, 公司 于2016 年10 月26 日披 露 了 2016 年 度第 三季 度报 告 。周亚 辉作 为昆 仑万 维董 事长、 总经 理, 于 2016 年10 月 11 日 增持 昆 仑万维 股 票 378,900 股, 交易金 额 10,004,074 元。 上述行 为违 反了 《 创 业板股 票上 市规 则 (2014 年修订 ) 》 第3.1.11 条 以 及 《 创业 板上 市公 司规 范 运作指 引 (2015 年修 订) 》 第3.8.17 条的 规定 。请周 亚辉 充分 重视 上述 问题, 吸取 教训 及时 整改 ,杜绝 上述 问题 的再 次发生 ,并 于2017 年5 月 26 日前 将整 改情 况报 送 创业板 公司 管理 部。 同时 郑重提 醒周 亚辉 :上 市公司 董 事 、监 事和 高级 管理人 员买 卖本 公司 股份 应当遵 守国 家法 律、 法规 、中国 证监 会和 本所 相关规 定, 不得 利用 上市 公司未 公开 重大 信息 谋取 利益, 不得 从事 内幕 交易 、短线 交易 、操 纵市 场等违 法违 规行 为。 本公司 对以 上证 券的 投资 决策程 序符 合法 律法 规及 公司制 度的 相关 规定 ,不 存在损 害基 金份 额持有 人利 益的 行为 。除 此之外 ,本 基金 投资 的其 他前十 名证 券的 发行 主体 本期未 被监 管部 门立 案调查, 且 在本 报告 编制 日前一 年内 未受 到公 开谴 责、处 罚。 5.11.2


本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。 5.11.3 其 他资 产构成 序号 名称 金额( 元) 1 存出保 证金 188,988.67 2 应收证 券清 算款 - 3 应收股 利 - 4 应收利 息 17,206.60 5 应收申 购款 465,197.03 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 671,392.30 5.11.4 报 告期 末持有 的处 于转股 期的 可转换 债券 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。


5.11.5 报 告期 末前十 名股 票中存 在流 通受限 情况 的说明 序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允价 值( 元) 占基金 资 产 净值比 例 (% ) 流通受 限情 况说 明 1 300603 立昂技 术 13,478,572.69 3.52 重大事 项停 牌 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 11 页 共 12 页


注:本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限情况 。 5.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分 由于四 舍五 入的 原因 ,分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 §6 开放式 基金份额变动 单位: 份 报告期 期初 基金 份额 总额 462,466,992.75 报告期 期间 基金 总申 购份 额 38,180,991.93 减: 报 告期 期间 基金 总赎 回 份额 134,173,745.72 报告期 期末 基金 份额 总额 366,474,238.96 注:总 申购 份额 含红 利再 投、转 换入 份额 ;总 赎回 份额含 转换 出份 额。 §7 基金管 理人运用固有资金 投资本基金情况 7.1 基 金管 理人持 有本 基金份 额变 动情况 本报告 期内 基金 管理 人没 有运用 固有 资金 投资 本基 金。 7.2 基 金管 理人运 用固 有资金 投资 本基金 交易 明细 本基金 本报 告期 内基 金管 理人没 有运 用固 有资 金投 资本基 金。 §8 影响投 资者决策的其他重 要信息 8.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况 本基金 本报 告期 内未 发生 单一投 资者 持有 基金 份额 比例达 到或 超 过20% 的情 况。 §9 备查文 件目录 9.1 备 查文 件目录 1 .中 国证 监会 批准 华商 红 利优选 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 设立 的文 件 2. 《华 商红 利优 选灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》;


3. 《华 商红 利优 选灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金托 管协议 》; 4. 《华 商红 利优 选灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金招 募说明 书》 ; 华商红利优选混合 2017 年第 3 季度报告 第 12 页 共 12 页


5. 基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照和 公司 章程 ; 6. 报 告期 内华 商红 利优 选 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金在 指定 报刊 上披 露的 各项公 告的 原 稿。 9.2 存 放地 点 基金管 理人 、基 金托 管人 处。 9.3 查 阅方 式 基金管 理人 办公 地址 :北 京市西 城区 平安 里西 大 街28 号 中海 国际 中心 19 层 基金托 管人 地址 :中 国北 京市西 城区 复兴 门内 大 街55 号 投资者 对本 报告 书如 有疑 问,可 咨询 基金 管理 人华 商基金 管理 有限 公司 。 客户服 务中 心电 话:4007008880 (免 长途 费) ,010 -58573300


基金管 理人 网址 :http://www.hsfund.com 华商基金管理有限公司 2017 年10 月25 日