久 嘉 证 券 投资 基 金
2017 年 半年 度 报 告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 长城基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国农业银 行股份有限公司
送出日 期：2017 年8 月24 日 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 2 页 共 51 页
§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 08 月22 日复 核了 本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。
本基金 于2017 年07 月 05 日终止 上市 ， 由 封闭 式基 金转型 为开 放式 基金 ， 同 时名称 变更 为长
城久嘉创新成 长灵活 配 置 混合型证券投 资基金， 其 基金简称、交 易代码、 基 金运作方式 、基金合
同存续 期、 投资 目标 、投 资策略 、业 绩比 较基 准、 风险收 益特 征等 均发 生改 变，详 见 2017 年 05
月24 日登 载于 本基 金管 理 人网站 的《 长城 久嘉 创新 成长灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金基 金合 同》
及 2017 年 6 月 30 日 在《 中国证 券报 》 、 《 证券 时报 》上刊 登的 《长 城久 嘉创 新成长 灵活 配置 混 合
型证券投资 基金集中 申购 公告》 《长城 久嘉创新 成长 灵活配置混 合型证券 投资 基金基金合 同摘要》
《长城 久嘉 创新 成长 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 招募说 明书 》 。
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 3 页 共 51 页
1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管 人 .......................................................................................................... 7
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 7
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 7
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 10
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 10
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 11
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 12
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 12
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 12
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 12
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 13
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 14
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 15
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 15
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 15
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 15
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 16
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 16
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 17
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 18 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 4 页 共 51 页
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 19
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 38
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 38
7.2 期 末按 行业 分类 的境 内股票 投资 组合 .................................................................................... 38
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 39
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 40
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 42
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 42
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 42
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 42
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 43
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 43
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 43
7.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 43
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 45
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ............................................................................... 45
8.2 期 末上 市基 金前 十名 持有人 .................................................................................................... 45
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 45
§9 重大事件揭示 ..................................................................................................................................... 46
9.1 基 金份 额持 有人 大会 决议 ........................................................................................................ 46
9.2 基 金管 理人 、基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ........................................ 46
9.3 涉 及基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 ............................................................ 46
9.4 基 金投 资策 略的 改变 ................................................................................................................ 46
9.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况 .................................................................................... 47
9.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................... 47
9.7 基 金租 用证 券公 司交 易单元 的有 关情 况 ................................................................................ 47
9.8 其 他重 大事 件 ........................................................................................................................... 49
§ 10 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 51
10.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 51
10.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 51 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 5 页 共 51 页
§ 11 备查文件目录 ................................................................................................................................... 51
11.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 51
11.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 51
11.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 51
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 6 页 共 51 页
§2 基金简 介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 久嘉证 券投 资基 金
基金简 称 长城久 嘉封 闭
场内简 称 基金久 嘉
基金主 代码 184722
交易代 码 184722
基金运 作方 式 契约型 封闭 式
基金合 同生 效日 2002 年 7 月5 日
基金管 理人 长城基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 2,000,000,000.00 份
基金合 同存 续期 15 年
基金份 额上 市的 证券 交易 所 深圳证 券交 易所
上市日 期 2002 年 8 月27 日
注： 本基 金于2017 年 07 月05 日终 止上 市， 由封 闭 式基金 转型 为开 放式 基金 ， 同 时名 称变 更为 长
城久嘉 创新 成长 灵活 配置 混合型 证券 投资 基金 ， 其 变更后 的基 金简 称、 交易 代码、 基金 运作 方式 、
基金合 同存 续期 等详 见 2017 年 05 月24 日登 载于 本 基金管 理人 网站 的 《 长城 久 嘉创新 成长 灵活 配
置混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》 。
2.2 基 金产 品说明
投资目 标 为 投 资者 减少 和分 散投 资风 险 ，确 保基 金资 产的 安全
并谋求 长期 稳定 的收 益。
投资策 略 根 据 中国 证券 市场 的特 点， 本 基金 将极 其注 重对 市场
整 体 趋势 的把 握， 重视 对投 资 的市 场时 机选 择。 本基
金 将 注重 评判 与把 握不 同类 别 投资 市场 的整 体风 险与
收 益 ，在 不同 阶段 合理 配置 基 金资 产在 股票 、债 券、
现金的 分配 比例 。
业绩比 较基 准 上证 A 股指 数
风险收 益特 征 中 性 的风 险偏 好， 力争 实现 年 度内 基金 单位 资产 净值
在市场 下跌 时跌 幅不 高于 比较基 准跌 幅 的 60%， 在市 场
上涨时 增幅 不低 于比 较基 准的 70% 。
注： 本 基金 于2017 年07 月05 日由 封闭 式基 金转 型 为开放 式基 金， 同时 名称 变更为 长城 久嘉 创新
成长灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 ， 其变 更后 的投 资目标 、 投资 策略 、 业绩 比较基 准 、 风 险收 益
特征详 见2017 年05 月 24 日登载 于本 基金 管理 人网 站的 《 长城 久嘉 创新 成长 灵 活配置 混合 型证 券
投资基 金基 金合 同》 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 7 页 共 51 页
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 长城基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 车君 林葛
联系电 话 0755-23982338 010-66060069
电子邮 箱 chejun@ccfund.com.cn tgxxpl@abchina.com
客户服 务电 话
400-8868-666 95599
传真 0755-23982328 010-68121816
注册地 址
深圳市 福田 区益 田 路 6009
号新世 界商 务中 心 41 层
北京市 东城 区建 国门 内大 街 69
号
办公地 址
深圳市 福田 区益 田 路 6009
号新世 界商 务中 心 40 、41
层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 28
号凯晨 世贸 中心 东 座 F9
邮政编 码 518026 100031
法定代 表人 何伟 周慕冰
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 证券时 报、 中国 证券 报、 上海证 券报
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.ccfund.com.cn
基金半 年度 报告 备置 地点 深圳市 福田 区益 田 路 6009 号新世 界商 务中 心 41 层
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算公 司深 圳分公 司 深圳市 深南 中 路 1093 号 中 信大厦
18 层
§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金 额 单位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 -82,724,535.68
本期利 润 -7,597,066.44
加权平 均基 金份 额本 期利 润 -0.0038
本期加 权平 均净 值利 润率 -0.37%
本期基 金份 额净 值增 长率 -0.43%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 -48,135,585.05 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 8 页 共 51 页
期末可 供分 配基 金份 额利 润 -0.0241
期末基 金资 产净 值 1,997,984,525.50
期末基 金份 额净 值 0.9990
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 472.60%
注：①本期已 实现收益 指 基金本期利息 收入、投 资 收益、其他收 入（不含 公 允价值变动 收益）扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
②上述基金业 绩指标不 包 括持有人交易 基金的各 项 费用，计入费 用后实际 收 益水平要低 于所列数
字。
③ “期 末可 供分 配利 润” 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 5.58% 1.84% 2.65% 1.14% 2.93% 0.70%
过去三 个月 -2.07% 1.94% -0.93% 1.32% -1.14% 0.62%
过去六 个月 -0.43% 1.53% 2.89% 1.23% -3.32% 0.30%
过去一 年 -0.40% 1.35% 9.03% 1.35% -9.43% 0.00%
过去三 年 48.11% 3.13% 56.79% 3.72% -8.68% -0.59%
自基金合同
生效起 至今
472.60% 2.95% 86.99% 3.53% 385.61% -0.58% 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 9 页 共 51 页
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准
收 益率 变动的 比较
注：本 基金 合同 约定 ：本 基金投 资于 股票 、债 券的 比例不 低于 本基 金资 产总 值 的 80%， 本基 金投
资于国 家债 券的 比例 不低 于本基 金资 产净 值 的20% 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 10 页 共 51 页
§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
长城基 金管 理有 限公 司是 经中国 证监 会批 准设 立的 第 15 家基 金管 理公 司， 由 长城证 券股 份 有
限公司 （40 ％） 、 东 方证 券 股份有 限公 司 （15 ％） 、 西 北证券 有限 责任 公司 （15 ％） 、 北 方国 际信 托
股份有 限公 司（15％ ） 、 中 原信托 有限 公司 （15 ％） 于 2001 年 12 月 27 日共 同 出资设 立， 当时 注
册资本 为壹 亿元 人民 币。2007 年 5 月 21 日， 经中 国 证监会 批准 ，公 司完 成股 权结构 调整 ，现 有
股东为长城证 券股 份有限 公司（47.059% ） 、 东方证 券股份有限公 司（17.647% ） 、北 方国际信 托股
份有限 公司 （17.647% ） 和 中原信 托有 限公 司（17.647%）。 2007 年 10 月 12 日 ，经中 国证 监会 批
准，将注册资 本增加至 壹 亿伍仟万元人 民币。公 司 经营范围是基 金募集、 基 金销售、资 产管理和
中国证 监会 许可 的其 他业 务。 截 止本 报告 期末 ， 公 司管理 的基 金有 ： 久 嘉证 券投资 基金 （2017 年
7 月 5 日起 由封 闭式 基金 转为开 放式 基金 ，并 更名 为长城 久嘉 创新 成长 灵活 配置混 合型 证券 投 资
基金） 、 长 城久 恒灵 活配 置 混合型 证券 投资 基金 、 长 城久泰 沪 深300 指数 证 券 投资基 金 、 长 城货 币
市场证券投资 基金、长 城 消费增值混合 型证券投 资 基金、长城安 心回报混 合 型证券投资 基金、长
城久富 核心 成长 混合 型证 券投资 基 金(LOF) 、 长城 品 牌优选 混合 型证 券投 资基 金、 长 城稳 健增 利债
券型证券投资 基金、长 城 双动力混合型 证券投资 基 金、长城景气 行业龙头 灵 活配置混合 型证券投
资基金、长城 中小盘成 长 混合型证券投 资基金、 长 城积极增利债 券型证券 投 资基金、长 城久兆中
小板 300 指 数分 级证 券投 资基金 、长 城优 化升 级混 合型证 券投 资基 金、 长城 保本混 合型 证券 投 资
基金、长城久 利保本混 合 型证券投资基 金、长城 增 强收益定期开 放债券型 证 券投资基金 、长城医
疗保健混合型 证券投资 基 金、长城工资 宝货币市 场 基金、长城久 鑫保本混 合 型证券投资 基金、长
城久盈纯债分 级债券型 证 券投资 基金、 长城稳固 收 益债券型证券 投资基金 、 长城新兴产 业灵活配
置混合型证券 投资基金 、 长城环保主题 灵活配置 混 合型证券投资 基金、长 城 改革红利灵 活配置混
合型证券投资 基金、长 城 久惠保本混合 型证券投 资 基金、长城久 祥保本混 合 型证券投资 基金、长
城新策略灵活 配置混合 型 证券投资基金 、长城久 安 保本混合型证 券投资基 金 、长城新优 选混合型
证券投资基金 、长城久 润 保本混合型证 券投资基 金 、长城久益保 本混合型 证 券投资 基金 、长城新
视野混合型证 券投资基 金 、长城久源保 本混合型 证 券投资基金、 长城久鼎 保 本混合型证 券投资基
金、长城久盛 安稳纯债 两 年定期开放债 券型证券 投 资基金、长城 久稳债券 型 证券投资基 金、长城
久信债券型证 券投资基 金 、长城中国智 造灵活配 置 混合型证券投 资基金、 长 城转型成长 灵活配置
混合型 证券 投资 基金 、长 城创新 动力 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 11 页 共 51 页
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
蒋劲刚
久嘉证
券投资
基金、
长城久
惠保
本、长
城久鑫
保本、
长城久
祥保本
和长城
久源保
本的基
金经理
2012 年3 月7 日 - 19 年
男，中 国籍 。天 津大 学材 料系
工学学 士、 天津 大学 管理 学院
工学硕 士。 曾就 职于 深圳 市华
为技术 有限 公司 、海 南富 岛资
产管理 有限 公司 。2001 年10
月进入 长城 基金 管理 有限 公
司，历 任运 行保 障部 交易 室交
易员、 交易 主管 、研 究部 行业
研究员 、 机 构理 财部 投资 经 理、
长城消 费增 值混 合型 证券 投资
基金的 基金 经理 、长 城景 气行
业龙头 灵活 配置 混合 型证 券投
资基金 的基 金经 理、 长城 环保
主题灵 活配 置混 合型 证券 投资
基金基 金经 理。
乔春
久嘉证
券投资
基金、
长城环
保、长
城双动
力基 金
的基金
经理
2014 年9 月16
日
- 7 年
男，中 国籍 ，中 南大 学环 境工
程专业 工学 学士 、南 开大 学金
融学硕 士。2010 年 进入 长 城基
金管理 有限 公司 ，曾 任行 业研
究员， “ 长 城安 心回 报混 合型
证券投 资基 金 ” 基金 经理 助
理。
注：① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 公司 做出 决定 的任免 日期 填写 。
②证券 从业 年限 的计 算方 式遵从 证券 业协 会《 证券 业从业 人员 资格 管理 办法 》的相 关规 定。
③杨建 华先 生 于 2017 年 8 月 18 日 起担 任本 基金 的基 金经理 ，乔 春先 生不 再担 任本基 金的 基金 经
理。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本 基金管 理 人严格遵守了 《证券投 资 基金法》 、 《久嘉 证券投资 基金基金合同 》
和其他有关法 律法规的 规 定，以诚实信 用、勤勉 尽 责的原则管理 和运用基 金 资产，在控 制和防范
风险的前提下 ，为基金 份 额持有人谋求 最大的利 益 ，未出现投资 违反法律 法 规、基金合 同约定和
相关规定的情 况，无因 公 司未勤勉尽责 或操作不 当 而导致基金财 产损失的 情 况，不存在 损害基金
份额持 有人 利益 的行 为。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 12 页 共 51 页
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期 内 ， 本 基金 管理 人 严格执 行了 《 证券 投资 基 金管理 公司 公平 交易 制度 指导意 见 》 和 《 长
城基金 管理 有限 公司 公平 交易管 理制 度》 的规 定， 不同投 资者 的利 益得 到了 公平对 待。
本基金 管理 人严 格控 制不 同投资 组合 之间 的同 日反 向交易 ， 对 同向 交易 的价 差 进行事 后分 析，
定期出具公平 交易稽核 报 告。本报告期 报告认为 ， 本基金管理人 旗下投资 组 合的同向交 易价差均
在合理 范围 内， 结果 符合 相关政 策法 规和 公司 制度 的规定 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期内未发 现本基金 存 在异常交易行 为，没有 出 现基金参与的 交易所公 开 竞价同日反向 交
易成交 较少 的单 边交 易量 超过该 证券 当日 成交 量 的5%的现 象。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
上半年 ，市 场出 现两 极分 化，以 白电 和白 酒为 代表 的白马 股、 以消 费电 子和 消费建 材为 代表
的绩优 成长 股以 及以 水泥 、钢铁 为代 表的 的中 游周 期股均 有良 好表 现， 而 以TMT 为 代表 的中 小创
板块则 黯淡 无光 ，然 而无 论市场 风格 如何 演绎 ，我 们深信 符合 产业 发展 趋势 的真成 长是 市场 永恒
的主题 ，也 一直 致力 于寻 找并买 入这 一类 由小 变大 继而变 强的 企业 。报 告期 内我们 保持 了组 合仓
位的稳 定、 部分 调整 了持 仓结构 ，提 升了 持仓 集中 度，力 求使 组合 结构 更加 均衡， 目前 主要 配置
方向为 家电 家居 类大 消费 、化石 能源 清洁 利用 、电 子制造 业和 金融 地产 等。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表 现
本报告 期本 基金 份额 净值 增长率 为-0.43% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
我们对中国经 济的长期 前 景满怀希望和 信心，在 耐 心等待新兴产 业的成长 壮 大的同时保持 对
传统产业格局 优化的乐 观 态度。我们坚 定看好石 化 能源的清洁利 用、环保 新 材料、互联 网基础设
施建设 、 文 化娱 乐、 信 息 化和智 能化 、 养 老保 健等 细分领 域， 并在 其中 寻找 核心持 仓品 种。 此外，
一些传 统行 业中 随着 市场 竞争格 局变 化、 产业 结构 变 迁涌现 出来 的龙 头企 业也 是我们 关注 的重 点。
展望2017 年， 我们 将继 续 坚守在 自己 的能 力边 界之 内精选 个股 ， 并结 合自 上 而下的 配 置 思路 ， 做
好组合 管理 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历
公司成立了受 托资产估 值 委员会，为基 金估值业 务 的最高决策机 构，由公 司 总经理、分管 估长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 13 页 共 51 页
值业务副总经 理、督察 长 、投资总监、 研究部总 经 理、运行保障 部经理、 基 金会计、基 金经理和
行业研 究员 、金 融工 程研 究员等 组成 ，公 司监 察稽 核人员 列席 受托 资产 估值 委员会 。
受托资产估值 委员会负 责 制定、修订和 完善基金 估 值政策和程序 ，定期对 估 值政策和程序 进
行评价，在发 生了影响 估 值政策和程序 的有效性 及 适用性的 情况 后及时修 订 估值方法， 以保证其
持续适用。基 金会计凭 借 其专业技能和 对市场产 品 长期丰富的估 值经验以 及 对相关法律 法规的熟
练掌握，对没 有市价的 投 资品种的估值 方法在其 专 业领域提供专 业意见。 基 金经理及研 究员凭借
其丰富的专业 技能和对 市 场产品的长期 深入的跟 踪 研究，对没有 市价的投 资 品种综合宏 观经济、
行业发展、及 个股状况 等 各方面因素， 从价值投 资 的角度进行理 论分析， 并 根据分析的 结果向受
托资产估值委 员会建议 应 采用的估值方 法及合理 的 估值区间。金 融工程人 员 根据受托资 产估值委
员会提出的多 种估值方 法 预案，利用金 融工程研 究 体系各种经济 基础 数据 和 数量化工具 ，针对不
同的估值方法 及估值模 型 进行演算，为 估值委员 会 寻找公允的、 操作性较 强 的估值方法 提供数理
依据。监察稽 核人员对 估 值委员会做出 的决议进 行 合规性审查， 对估值委 员 提交的基金 估值信息
披露文 件进 行合 规性 审查 。
受托资产估值 委员会成 员 均具有五年以 上证券、 基 金行业工作经 验，具备 专 业胜任能力； 基
金会计具有会 计从业资 格 和基金行业从 业资格， 精 通基金估值政 策、流程 和 标准，具有 五年以上
基金估值和会 计核算工 作 经验；基金经 理和研究 员 均拥有五年以 上基金、 证 券投资工作 经验，精
通投资 、研 究理 论知 识和 工具方 法。
2 、基 金 经 理参 与或 决定 估 值的程 度
基金经 理作 为估 值委 员会 成员， 凭借 其丰 富的 专业 技 能和对 市场 产品 的长 期深 入的跟 踪研 究，
向受托 资产 估值 委员 会建 议应采 用的 估值 方法 及合 理的估 值区 间。 基金 经理 有权出 席估 值委 员 会
会议， 但不 得干 涉估 值委 员会作 出的 决定 及估 值政 策的执 行。
3 、参与估值流 程各方之 间 存在的任何重 大利益冲 突 估值委员会秉 承基金持 有 人利益至上 的
宗旨， 在估 值方 法的 选择 上力求 客观 、 公 允， 在 数 据的采 集方 面力 求公 开、 获取方 便、 操作 性强、
不易操 纵。 本基 金管 理人 旗下管 理的 基金 ， 其 参与 估 值流程 各方 之间 不存 在任 何重大 的利 益冲 突 。
4 、已 签约 的任 何定 价服 务 的性质 与程 度
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 及中证指数有 限公司签 署 债券估值数据 服
务协议 ，由 其按 约定 提供 债券品 种的 估值 数据 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 内， 于 2017 年 4 月 18 日 进行 了利 润分配 ，共 分配 52,000,000.00 元， 是对
2016 年度 利润 进行 的分 配 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 14 页 共 51 页
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告 期内 ，本 基金 无需 要说明 的情 况。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 15 页 共 51 页
§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
在托 管本基金 的过程 中 ，本基金托 管人中国 农 业银行股份有 限公司严 格 遵守《证券投 资基金
法》相关法律 法规的规 定 以及基金合同 、托管协 议 的约定，对本 基金基金 管 理人 —长城 基金管理
有限公 司 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 基金的 投资 运作 ， 进 行了 认真、 独立 的会 计核
算和必 要的 投资 监督 ， 认 真履行 了托 管人 的义 务， 没有从 事任 何损 害基 金份 额持有 人利 益的 行 为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本托管 人认 为 ， 长 城基 金 管理有 限公 司在 本基 金的 投资运 作 、 基 金资 产净 值 的计算 、 基金 份
额申购赎回价 格的计算 、 基 金费用开支 及利润分 配 等问题上，不 存在损害 基 金份额持有 人利益的
行为；在报告 期内，严 格 遵守了《证券 投资基金 法 》等有关法律 法规，在 各 重要方面的 运作严格
按照基 金合 同的 规定 进行 。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人认为 ，长城基 金 管理有限公司 的信息披 露 事务符合《证 券投资基 金 信息披露管理 办
法》及其他相 关法律法 规 的规定，基金 管理人所 编 制和披露的本 基金 半年 度 报告中的财 务指标、
净值表现、收 益分配情 况 、财务会计报 告、投资 组 合报告等信息 真实、准 确 、完整，未 发现有损
害基金 持有 人利 益的 行为 。长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 16 页 共 51 页
§6 半 年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 久嘉 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年 6 月30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年6 月30 日
上年度末
2016 年12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 310,225,569.96 205,222,739.52
结算备 付金
10,641,043.04 2,300,601.82
存出保 证金
698,057.71 391,336.93
交易性 金融 资产 6.4.7.2 1,639,444,234.39 1,844,411,598.82
其中： 股票 投资
1,232,172,024.39 1,411,970,314.02
基金投 资
- -
债券投 资
407,272,210.00 432,441,284.80
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
35,642,709.48 -
应收利 息 6.4.7.5 8,657,965.87 9,559,192.24
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 7,517.92 -
资产总 计
2,005,317,098.37 2,061,885,469.33
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年6 月30 日
上年度末
2016 年12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- 2,100.00
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
2,401,767.78 2,637,794.31
应付托 管费
400,294.66 439,632.38
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.7.7 4,058,219.14 858,741.40 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 17 页 共 51 页
应交税 费
6,609.30 6,609.30
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 465,681.99 359,000.00
负债合 计
7,332,572.87 4,303,877.39
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
未分配 利润 6.4.7.10 -2,015,474.50 57,581,591.94
所有者 权益 合计
1,997,984,525.50 2,057,581,591.94
负债和 所有 者权 益总 计
2,005,317,098.37 2,061,885,469.33
注：截 至2017 年6 月30 日，基 金份 额净 值0.9990 元，基 金份 额总 额2,000,000,000.00 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 久嘉 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年1 月1 日至
2017 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至
2016 年 6 月 30 日
一、收入
19,114,431.36 -329,757,652.09
1.利息 收入
9,512,335.10 9,973,398.22
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 781,592.31 634,768.49
债券利 息收 入
8,539,296.40 9,338,629.73
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售 金 融资 产收 入
191,446.39 -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-65,525,372.98 -68,403,192.41
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 -70,689,823.34 -76,151,421.70
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 -630.00 -1,757,648.71
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.2 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 - -
股利收 益 6.4.7.16 5,165,080.36 9,505,878.00
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“- ”
号填列 ）
6.4.7.17 75,127,469.24 -271,327,857.90
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.7.18 - -
减： 二、费用
26,711,497.80 23,531,680.04
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 15,097,182.51 16,966,745.14
2．托 管费 6.4.10.2.2 2,516,197.12 2,827,790.89
3．销 售服 务费
- - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 18 页 共 51 页
4．交 易费 用 6.4.7.19 8,622,674.77 3,028,195.86
5．利 息支 出
- 71,118.06
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- 71,118.06
6．其 他费 用 6.4.7.20 475,443.40 637,830.09
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以 “- ”
号填列）
-7,597,066.44 -353,289,332.13
减：所 得税 费用
- -
四 、 净 利 润 （ 净 亏 损 以 “- ” 号填
列）
-7,597,066.44 -353,289,332.13
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 久嘉 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基
金净值 ）
2,000,000,000.00 57,581,591.94 2,057,581,591.94
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- -7,597,066.44 -7,597,066.44
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（ 净 值 减少 以 “-”号填
列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号填 列）
-
-52,000,000.00 -52,000,000.00
五、 期末 所有 者权 益 （基
金净值 ）
2,000,000,000.00 -2,015,474.50 1,997,984,525.50
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （基 2,000,000,000.00 886,203,719.70 2,886,203,719.70 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 19 页 共 51 页
金净值 ）
二、本期经营活动产生
的基金净值变动数（本
期利润 ）
- -353,289,332.13 -353,289,332.13
三、本期基金份额交易
产生的 基金 净值 变动 数
（ 净 值 减少 以 “-”号填
列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四、本期向基金份额持
有人分配利润产生的基
金净值变动（净值减少
以“- ”号填 列）
- -476,000,000.00 -476,000,000.00
五、 期末 所有 者权 益 （基
金净值 ）
2,000,000,000.00 56,914,387.57 2,056,914,387.57
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 何伟______
______ 熊科 金______
____ 赵 永强____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会计 机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
久嘉证 券投 资基 金( 以下 简 称 “本 基金 ”) ， 系 经中 国 证券监 督管 理委 员会 （ “ 中国证 监会 ”）
证监基 金字[2002]11 号 文 《关于 同意 久富 证券 投资 基金上 市、 续期 并扩 募及 久嘉证 券投 资基 金设
立的批复》的 核准，由 长 城基金管理有 限公司和 西 北证券有限责 任公司作 为 发起人设立 ，发行规
模为 20 亿份 基金 份额 。本 基金的 基金 合同 生效 日为 2002 年 7 月 5 日 。本 基金 为契约 型封 闭式 基
金，存 续期 为 15 年。 本 基金经 深圳 证券 交易 所（ 以下简 称 “ 深交 所 ” ）深 证上（2002 ）53 号文
审核同 意， 于 2002 年 8 月 27 日 在深 交所 挂牌 交易 。本基 金的 基金 管理 人为 长 城基 金管 理有 限公
司，基 金托 管人 为中 国农 业银行 股份 有限 公司 （ “ 中 国农业 银行 ” ） 。
本基金的投资 范围是投 资 于具有良好流 动性和收 益 性的，国内依 法公开发 行 、上市的股票 和
债券以及中国 证监会允 许 基金投资的其 他金融工 具 。基金的股票 投资部分 主 要投资于成 长型公司
与价值 型公 司股 票。 本基 金的业 绩比 较基 准为 上 证A 股指 数。
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 20 页 共 51 页
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则 、 应 用指 南、 解释 以及其 他相 关规 定 （ 以下 合称 “ 企业 会计 准 则 ” ） 编 制， 同 时， 对于 在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第 3 号 《半 年度报 告的 内容 与 格
式》 、 《 证券 投资 基金 信息 披露编 报规 则》 第 3 号《 会计报 表附 注的 编制 及披 露》 、 《 证券 投资 基 金
信息披 露XBRL 模板 第3 号<年度 报告 和半 年度 报告> 》 及其 他中 国证 监会 、 中 国 证券投 资基 金业 协
会颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2017 年 6 月 30 日 的财
务状况 以 及2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日止 期间的 经营 成果 和净 值变 动情况 。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致 的说 明
本期财 务报 表所 采用 的会 计政策 、会 计估 计与 最近 一期年 度报 告相 一致 。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 说明 。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计估 计变 更。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
1. 印花 税
经国务院批准 ，财政部 、 国家税务总局 研究决定 ， 证券(股票)交易 印花税税 率为 1‰，由 出
让方缴 纳。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 21 页 共 51 页
股权分置改革 过程中因 非 流通股股东向 流通股股 东 支付对价而发 生的股权 转 让，暂免征收 印
花税。
2. 营业 税、 增值 税、 企业 所得税
根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定，
自2004 年1 月1 日 起， 对 证券投 资基 金( 封闭 式证 券 投资基 金， 开放 式证 券投 资基金)管 理人 运用
基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 ，免 征营 业税 。
根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》
的规定 ， 经国 务院 批准 ， 自 2016 年5 月1 日 起在 全 国范围 内全 面推 开营 业税 改征增 值税 试点 ， 金
融业纳 入试 点范 围 ， 由 缴 纳营业 税改 为缴 纳增 值税 。 对 证券 投资 基金( 封闭 式 证券投 资基 金 ， 开 放
式证券 投资 基金)管 理人 运 用基金 买卖 股票 、 债券 的 转让收 入免 征增 值税 ； 国 债、 地方 政府 债利 息
收入以 及金 融同 业往 来利 息收入 免征 增值 税； 存款 利息收 入不 征收 增值 税。
根据 财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融 业
有关政策的通 知》的规 定 ，金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券
取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充
通知》的规定 ，金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金
融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 。
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育 辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规
定， 自 2018 年 1 月 1 日 起 ，资管 产品 管理 人运 营资 管产品 过程 中发 生的 增值 税应税 行为(以 下称
资管产品运营 业务)，暂 适 用简易计税方 法，按 照 3% 的征收率缴纳 增值税。 管 理人应分别 核算资
管产品运营业 务和其他 业 务的销售额和 增值税应 纳 税额。未分别 核算的， 资 管产品运营 业务不得
适用于 简易 计税 方法 。 对 资管产 品 在2018 年1 月1 日前运 营 过 程中 发生 的增 值税应 税行 为， 未缴
纳增值税的， 不再缴纳 ； 已缴纳增值税 的，已纳 税 额从资管产品 管理人以 后 月份的增值 税应纳税
额中抵 减。
根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规
定，对证券投 资基金从 证 券市场中取得 的收入， 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入，股权 的股息、
红利收 入， 债券 的利 息收 入及其 他收 入， 暂不 征收 企业所 得税 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 22 页 共 51 页
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的企 业所得 税。
3. 个人 所得 税
根据财政部、国 家税务总 局财 税[2008]132 号《财 政部国家税务总 局关于储 蓄存款利息所 得
有关个 人所 得税 政策 的通 知》 ， 自 2008 年10 月9 日 起暂免 征收 储蓄 存款 利息 所得个 人所 得税 。
根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差
别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定， 自 2013 年1 月1 日 起 ， 证 券投 资基金 从公 开发 行
和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ，持 股期 限在 1 个 月以内(含 1 个月)的 ，其 股息红 利所 得全 额 计
入应纳 税所 得额 ；持 股期 限在 1 个月 以上至 1 年( 含 1 年)的 ，暂 减按 50% 计 入应纳 税所 得额 ；持
股期限 超 过1 年 的， 暂减 按 25% 计入 应纳 税所 得额 。 上述所 得统 一适 用20% 的 税率计 征个 人所 得税 。
根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别
化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 ， 自2015 年 9 月 8 日起 ， 证券 投资 基金从 公开 发行 和
转让市 场取 得的 上市 公司 股票， 持股 期限 超 过1 年 的，股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。
股权分置改革 中非流通 股 股东通过对价 方式向流 通 股股东支付的 股份、现 金 等收入，暂免 征
收流通 股股 东应 缴纳 的个 人所得 税。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
活期存 款 310,225,569.96
定期存 款 -
其中： 存款 期 限 1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 310,225,569.96
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 1,169,012,204.24 1,232,172,024.39 63,159,820.15
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券 交易所 市场 197,319,839.60 188,110,210.00 -9,209,629.60 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 23 页 共 51 页
银行间 市场 226,992,080.00 219,162,000.00 -7,830,080.00
合计 424,311,919.60 407,272,210.00 -17,039,709.60
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,593,324,123.84 1,639,444,234.39 46,120,110.55
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 于本 期末 衍生 金融 资产/ 负 债余 额为 零。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
本基金 本期 末各 项买 入返 售金融 资产 余额 均为 零。
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 于本 期末 未持 有买 断式逆 回购 交易 中取 得的 债券。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 51,566.43
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 4,309.65
应收债 券利 息 8,601,807.01
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 282.78
合计 8,657,965.87
注：其 他为 应 收 结算 保证 金利息 。
6.4.7.6 其 他资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月 30 日
其他应 收款 -
待摊费 用 7,517.92
合计 7,517.92
注：待 摊费 用为 尚未 摊销 的中登 分红 手续 费。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 24 页 共 51 页
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 4,058,219.14
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 4,058,219.14
注：交 易所 市场 应付 交易 费用均 为应 付佣 金。
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 250,000.00
应付赎 回费 -
预提费 用 215,681.99
合计 465,681.99
注: 预 提费 用为 预提 的审 计费、 信息 披露 费及 银行 间账户 维护 费。
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
注：本 基金 成立 时， 基金 发起人 长城 基金 管理 有限 公司认 购本 基金 份 额 15,000,000.00 份， 发起
人西北 证券 有限 责任 公司 认购本 基金 份 额5,000,000.00 份。 上 述发 起人 于基 金成立 时共 计认 购本
基金份 额占 总份 额 的1.00% 。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 86,588,950.63 -29,007,358.69 57,581,591.94
本期利 润 -82,724,535.68 75,127,469.24 -7,597,066.44
本期基金份额交易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基金 申购 款 - - - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 25 页 共 51 页
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 -52,000,000.00 - -52,000,000.00
本期末 -48,135,585.05 46,120,110.55 -2,015,474.50
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 737,702.97
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 39,972.77
其他 3,916.57
合计 781,592.31
注：其 他项 目为 结算 保证 金利息 收入 。
6.4.7.12 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 2,903,316,154.26
减：卖 出股 票成 本总 额 2,974,005,977.60
买卖股 票差 价收 入 -70,689,823.34
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年1月1 日至2017 年6 月30日
卖 出 债券 （ 、 债转 股及 债券 到 期兑 付） 成交
总额
30,690,000.00
减 ： 卖出 债券 （ 、 债转 股及 债 券到 期兑 付）
成本总 额
30,000,630.00
减：应 收利 息总 额 690,000.00
买卖债 券差 价收 入 -630.00
6.4.7.13.2 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 于本 报告 期无 资产 支持证 券投 资收 益/ 损 失。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 26 页 共 51 页
6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
本基金 于本 期未 发生 贵金 属投资 收益/ 损失 。
6.4.7.15 衍 生工 具收益
本基金 于本 期无 衍生 工具 产生的 收益/ 损失 。
6.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 5,165,080.36
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 5,165,080.36
6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 75,127,469.24
—— 股 票投 资 85,796,673.64
—— 债 券投 资 -10,669,204.40
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 75,127,469.24
6.4.7.18 其 他收 入
本基金 于本 期未 产生 其他 收入。
6.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
交易所 市场 交易 费用 8,622,674.77
银行间 市场 交易 费用 -
合计 8,622,674.77 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 27 页 共 51 页
6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
审计费 用 57,916.28
信息披 露费 148,765.71
银行费 用 4,633.83
上市年 费 35,000.00
账户维 护费 18,000.00
其他 211,127.58
合计 475,443.40
注：其 他为 已摊 销的 深 交 所分红 手续 费 及 上清 所账 户查询 费 。
6.4.7.21 分 部报 告
截至本期末， 本基金仅 在 中国大陆境内 从事证券 投 资单一业务， 因此，无 需 作披露的分部 报
告。
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至本 期末 ，本 基金 无需 要说明 的重 大或 有事 项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
本基金 于2017 年07 月 05 日终止 上市 ， 自 终止 上市 之 日起， 由封 闭式 基金 转型 为 开放式 基金 ，
名称变 更为 长城 久嘉 创新 成长灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金 ， 其 基金 简称 、 交易代 码 、 基 金运 作
方式、基金合 同存续期 、 投资目标、投 资策略、 业 绩比较基准、 风险收益 特 征等均发生 改变，详
见2017 年05 月24 日登 载 于本基 金管 理人 网站 的 《 长 城久嘉 创新 成长 灵活 配置 混合型 证券 投资 基
金基金 合同 》 及 2017 年 6 月 30 日 在《 中国 证券 报》 、 《证券 时报 》上 刊登 的《 长城久 嘉创 新成 长
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金集 中申 购公 告》 《 长城 久嘉创 新成 长灵 活配 置混 合型 证 券投 资基 金 基
金合同 摘要 》 《 长城 久嘉 创 新成长 灵活 配置 混合 型证 券投资 基金 招募 说明 书》 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本基金 本报 告期 无对 本基 金存在 控制 关系 或其 他重 大利害 关系 的关 联方 发生 变化的 情况 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 28 页 共 51 页
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各 关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
长城基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金发 起人
中国农 业银 行 基金托 管人
长城证 券股 份有 限公 司(“ 长城证 券”) 基金管 理人 股东
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30
日
上年度 可比 期间
2016年1月1 日至2016 年6 月30日
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
长城证 券 23,907,857.41 0.43% 9,293,869.85 0.49%
6.4.10.1.2 债 券交 易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间未 通过 关联 交易 单元 进行债 券交 易。
6.4.10.1.3 债 券回 购交易
本基金 本期 及上 年度 可比 期间未 通过 关联 交易 单元 进行债 券回 购交 易。
6.4.10.1.4 权 证交 易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间均 未通 过关 联方 交易单 元进 行权 证交 易。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单 位：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017 年1月1 日至2017 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金 总量
的比例
期末应 付佣 金余
额
占期末 应付 佣金 总
额的比 例
长城证 券 22,265.84 0.43% - -
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1月1 日至2016 年6 月30日
当期
佣金
占当期 佣金 总量
的比例
期末应 付佣 金余
额
占期末 应付 佣金 总
额的比 例
长城证 券 8,655.41 0.49% 8,655.41 0.88% 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 29 页 共 51 页
注: 上 述佣 金按 市场 佣金 率 计算, 扣除 券商 需承 担的 费 用(包 括但 不限 于买( 卖) 经 手费、 证券 结算 风
险基金 和上 海证 券交 易所 买(卖) 证管 费等 ） 。
管理人因此从 关联方获 取 的其他服务主 要包括： 为 本基金提供的 证券投资 研 究成果和市 场信息服
务。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
15,097,182.51 16,966,745.14
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
- -
注：基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的1.5% 的 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H=E×1 .5%/ 当年 天数
H 为 每 日应 支付 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金管理人的 管理费每 日 计算，逐日累 计至每月 月 底，按月支付 ，由基金 托 管人于次月 前两个工
作日内 从基 金资 产中 一次 性支付 给基 金管 理人 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
2,516,197.12 2,827,790.89
注：基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.25% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下：
H=E×0 .25% / 当 年天 数
H 为每 日应 支付 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托管费每 日计算， 逐 日累计至每月 月底，按 月 支付；由基金 托管人于 次 月前两个工 作日内从
基金资 产中 一次 性支 取。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 30 页 共 51 页
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 未与 关联 方进 行银 行间同 业市 场的 债券( 含回 购) 交易 。
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
基金合 同 生 效日 （ 2002 年
7 月5 日 ） 持有 的基 金份 额
- -
期初持 有的 基金 份额 44,988,500.00 44,988,500.00
期间申 购/ 买入 总份 额 - -
期间因 拆分 变动 份额 - -
减：期 间赎 回/ 卖出 总份 额 - -
期末持 有的 基金 份额 44,988,500.00 44,988,500.00
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
2.25% 2.25%
注： 于 本期 末， 长城 基金 管 理有限 公司 运用 固有 资金 投资于 本基 金的 总份 额 为44,988,500.00 份，
其中：15,000,000.00 份作为 发起 人初 始持 有的 份额 ，29,988,500.00 份 是本 基 金设立 以后 增加 持
有的份 额。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
除基金 管理 人之 外的 本基 金其他 关联 方于 本期 末及 上年度 末均 未持 有本 基金 份额。
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国农 业银 行 310,225,569.96 737,702.97 158,006,883.65 616,015.11
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 中国 农业 银行 保管， 并按 银行 同业 利率 计息。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 均不 存在 在承 销期 内参与 关联 方承 销证 券的 情况。
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 31 页 共 51 页
6.4.11 利 润分 配情况
单位： 人民 币元
序
号
权益
登记日
除息日 每10 份
基金份 额分 红
数
现金形式
发放总 额
再投资 形
式
发放总 额
本期利 润分 配
合计
备注
场内 场外
1
2017 年4
月18 日
-
2017 年
4 月 18
日
0.2600 52,000,000.00 - 52,000,000.00
合
计
- - 0.2600 52,000,000.00 - 52,000,000.00
注：本 基金 于 2017 年 4 月 18 日 对截 至 2016 年 12 月 31 日的 收益 进行 了 1 次分配 ，分 配金 额为
52,000,000.00 元， 符合 基金合 同的 规定 。
6.4.12 期 末（ 2017 年 6 月 30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受限证券类别：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流通
日
流通受
限类型
认购
价格
期末估值
单价
数量
（单位：
股）
期末
成本总额
期末估值总额 备注
603660
苏州
科达
2016 年
11 月21
日
-
新股锁
定
8.03 40.95 26,007 208,836.21 1,064,986.65
2016 年12 月1 日上
市，本基金锁定 12
个月。
603823
百合
花
2016 年
12 月9
日
-
新股锁
定
10.60 21.18 36,764 389,698.40 778,661.52
2016 年12 月 20 日
上市，本基金锁定
12 个月。
002859
洁美
科技
2017 年3
月24 日
-
新股锁
定
29.82 73.00 6,666 198,780.12 486,618.00
2017 年4 月7 日上
市，本基金锁定 12
个月。
002879
长缆
科技
2017 年6
月 5 日
2017 年
7 月 7
日
新股未
上市
18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 -
002882
金龙
羽
2017 年6
月15 日
2017 年
7 月 17
日
新股未
上市
6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 -
603933
睿能
科技
2017 年6
月28 日
2017 年
7 月 6
日
新股未
上市
20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 -
603305
旭升
股份
2017 年6
月30 日
2017 年
7 月 10
日
新股未
上市
11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 32 页 共 51 页
300670
大烨
智能
2017 年6
月26 日
2017 年
7 月 3
日
新股未
上市
10.93 10.93 1,259 13,760.87 13,760.87 -
300672
国科
微
2017 年6
月30 日
2017 年
7 月 12
日
新股未
上市
8.48 8.48 1,257 10,659.36 10,659.36 -
603331
百达
精工
2017 年6
月27 日
2017 年
7 月 5
日
新股未
上市
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
300671
富满
电子
2017 年6
月27 日
2017 年
7 月 5
日
新股未
上市
8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 -
603617
君禾
股份
2017 年6
月23 日
2017 年
7 月 3
日
新股未
上市
8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
金额单 位： 人民 币元
股票代
码
股票名称 停牌日期 停牌原因
期末
估值单价
复牌日期
复牌
开盘单价
数量（股）
期末
成本总额
期末估值总额
备
注
300145 中金环境 2017 年6 月28 日 重大事项停牌 16.92 - - 4,600,007 61,196,829.61 77,832,118.44 -
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末 ， 本 基金 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖 出回 购证 券款余 额 为 0.00
元, 无 质押 债券 。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末 ， 本 基金 从事证 券交 易所 债券 正回 购交易 形成 的卖 出回 购证 券款余 额 为 0.00
元, 无 质押 债券 。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金 在日 常经 营活 动中 由金融 工具 产生 的风 险主 要包括 信用 风险 、 流 动性 风 险及市 场风 险。
本基金 管理 人制 定了 政策 和程序 来识 别及 分析 这些 风险， 并设 定适 当的 风险 限 额及内 部控 制流 程，
通过可 靠的 管理 及信 息系 统持续 监控 上述 各类 风险 。
本基金管理人 建立了以 风 险控制委员会 为核心的 、 由风险控制委 员会、投 资 决策委员会和 监长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 33 页 共 51 页
察稽核 部、 相关 职能 部门 构成的 三 级 风险 管理 架构 体系。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等级的证 券，且通 过 分散化投资以 分散信用 风 险。本基金投 资于一家 公 司发行的证 券市值不
超过基金资产 净值的 10% ，且本基金与 由本基金 管 理人管理的其 他基金共 同 持有一家公司 发行的
证券不 得超 过该 证券 市值 的 10% 。
本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记结 算 有限责任公司 完成证券 交 收和款项清算 ，
因此违约风险 发生的可 能 性很小；基 金 在进行银 行 间同业市场交 易前均对 交 易对手进行 信用评估
以控制 相应 的信 用风 险。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险， 是指在履 行 以交付现金或 其他金融 资 产的方式结算 的义务时 发 生资金短缺的 风
险。 本基 金所 持大 部分 证券 在证券 交易 所上 市 ， 其 余亦 可通过 银行 间同 业市 场交 易， 期末 除 6.4.12
列示的部分券 种流通暂 时 受限制不能自 由转让外 ， 其余均能及时 变现。此 外 ，本基金可 通过卖出
回购金融资产 方式借入 短 期资金应对流 动性需求 ， 其上限一般不 超过基金 持 有的可回购 交易的债
券资产的公允 价值。本 基 金所持有的金 融负债的 合 约约定到期日 均为一年 以 内且不计息 ，因此账
面余额 即为 未折 现的 合约 到期现 金流 量。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 人 员设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量因市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金的生 息
资产主要为银 行存款、 结 算备付金、存 出保证金 、 债券投资等。 本基金管 理 人每日对本 基金面临
的利率 敏感 性缺 口进 行监 控。
下表统计了本 基金的利 率 风险敞口。表 中所示为 本 基金资产及负 债的公允 价 值，并按照合 约
规定的 重新 定价 日或 到期 日孰早 者进 行了 分类 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 34 页 共 51 页
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年6 月
30 日
1 个月以内
1-3
个月
3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款
310,225,569.96 - - - - - 310,225,569.96
结算备付
金
10,641,043.04 - - - - - 10,641,043.04
存出保证
金
698,057.71 - - - - - 698,057.71
交易性金
融资产
- - - 188,110,210.00 219,162,000.00 1,232,172,024.39 1,639,444,234.39
应收证券
清算款
- - - - - 35,642,709.48 35,642,709.48
应收利息
- - - - - 8,657,965.87 8,657,965.87
其他资产
- - - - - 7,517.92 7,517.92
资产总计 321,564,670.71 - - 188,110,210.00 219,162,000.00 1,276,480,217.66 2,005,317,098.37
负债
应付管理
人报酬
- - - - - 2,401,767.78 2,401,767.78
应付托管
费
- - - - - 400,294.66 400,294.66
应付交易
费用
- - - - - 4,058,219.14 4,058,219.14
应交税费 - - - - - 6,609.30 6,609.30
其他负债 - - - - - 465,681.99 465,681.99
负债总计 - - - - - 7,332,572.87 7,332,572.87
利率敏感
度缺口
321,564,670.71 - - 188,110,210.00 219,162,000.00
上年度末
2016 年12
月 31 日
1 个月以内
1-3
个月
3 个月-1 年 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款 205,222,739.52 - - - - - 205,222,739.52
结算备付
金
2,300,601.82 - - - - - 2,300,601.82
存出保证
金
391,336.93 - - - - - 391,336.93
交易性金
融资产
- - 29,961,000.00 177,260,284.80 225,220,000.00 1,411,970,314.02 1,844,411,598.82
应收利息 - - - - - 9,559,192.24 9,559,192.24 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 35 页 共 51 页
资产总计 207,914,678.27 - 29,961,000.00 177,260,284.80 225,220,000.00 1,421,529,506.26 2,061,885,469.33
负债
应付证券
清算款
- - - - - 2,100.00 2,100.00
应付管理
人报酬
- - - - - 2,637,794.31 2,637,794.31
应付托管
费
- - - - - 439,632.38 439,632.38
应付交易
费用
- - - - - 858,741.40 858,741.40
应交税费 - - - - - 6,609.30 6,609.30
其他负债 - - - - - 359,000.00 359,000.00
负债总计 - - - - - 4,303,877.39 4,303,877.39
利率敏感
度缺口
207,914,678.27 - 29,961,000.00 177,260,284.80 225,220,000.00
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 在其他 变量 不变 的假 设下 ，利率 发生 合理 、可 能的 变动时
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年 6 月30 日 ）
上年度 末（ 2016 年12 月31
日 ）
利率上 升 25 个 基点 -5,363,140.42
-743,236.92
利率下 降 25 个 基点 5,461,706.30
757,783.52
注：上 表为 利率 风险 的敏 感性分 析， 反映 了在 其他 变量不 变的 假设 下， 利率 发生合 理、 可能 的变
动时， 为交 易而 持有 的债 券公允 价值 的变 动将 对基 金资产 净值 产生 的影 响。 正数表 示可 能增 加基
金资产 净值 ，负 数表 示可 能减少 基金 资产 净值 。
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。
本基金 持有 的金 融工 具以 人民币 计价 ，因 此无 重大 外汇风 险。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的 股票 和债 券， 所面 临的最 大其 他价 格风 险由 所持有 的金 融工 具的 公允 价值决 定。
本基金通过投 资组合的 分 散化降低其他 价格风险 ， 并且本基金管 理人每日 对 本基金所持有 的长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 36 页 共 51 页
证券价格实施 监控。 本 基 金合同约定： 本基金投 资 于股票、债券 的比例不 低 于本基金资 产总值的
80% ， 本基 金投 资于 国家 债 券的比 例不 低于 本基 金资 产净值 的 20% 。
于本期 末及 上年 度末 ，本 基金面 临的 整体 其他 价格 风险列 示如 下：
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产- 股票 投资 1,232,172,024.39 61.67 1,411,970,314.02 68.62
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 407,272,210.00 20.38 432,441,284.80 21.02
交 易 性 金 融 资 产 － 贵 金 属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 1,639,444,234.39 82.05 1,844,411,598.82 89.64
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 在其他 变量 不变 的假 设下 ，证券 投资 价格 发生 合理 、可能 的变 动时
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年6 月
30 日 ）
上年度 末 （ 2016 年 12 月
31 日 ）
沪深300 指 数上 升 5% 53,285,650.00 93,833,405.50
沪深300 指 数下 降 5% -53,285,650.00 -93,833,405.50
注：本基金管 理人运用 定 量分析方法对 本基金的 其 他价格风险进 行分析。 上 表为其他价 格风险的
敏感性分析， 反映了在 其 他变量不变的 假设下， 证 券投资价格发 生合理、 可 能的变动时 ，将对基
金资产 净值 产生 的影 响。 正数表 示可 能增 加基 金资 产净值 ，负 数表 示可 能减 少基金 资产 净值 。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
6.4.14.1 承诺 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
6.4.14.2 其他 事项
(1) 公 允价 值 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 37 页 共 51 页
管理层已经评 估了银行 存 款、结算备付 金、买入 返 售金融资产、 其他应收 款 项类投资以及 其
他金融 负债 因剩 余期 限不 长，公 允价 值与 账面 价值 相若。
各层次 金融 工具 公允 价值
于2017 年06 月30 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 划
分为第一层次的余额为人民币 1,154,216,222.85 元，划分为第二层次的余额为人民币
485,228,011.54 元 ，无 划 分为第 三层 次的 余额 。
公允价 值所 属层 次间 重大 变动
对于证 券交 易所 上市 的股 票和债 券， 若出 现重 大事 项 停牌或 交易 不活跃( 包括 涨 跌停时 的交 易
不活跃)等 情况， 本基 金不 会于停 牌日 至交 易恢 复活 跃日期 间及 交易 不活 跃期 间将相 关股 票和 债 券
的公允价值列 入第一层 次 ；并根据估值 调整中采 用 的不可观察输 入值对于 公 允价值的影 响程度，
确定相 关股 票和 债券 公允 价值应 属第 二层 次还 是第 三层次 。
第三层 次公 允价 值期 初金 额和本 期变 动金 额
本基金于本报 告期初未 持 有公允价值划 分为第三 层 次的金融工具 ，本基金 本 报告期未发生 第
三层次 公允 价值 转入 转出 情况。
(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 38 页 共 51 页
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额 单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例
（%）
1 权益投 资 1,232,172,024.39 61.45
其中： 股票 1,232,172,024.39 61.45
2 固定收 益投 资 407,272,210.00 20.31
其中： 债券 407,272,210.00 20.31
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 320,866,613.00 16.00
7 其他各 项资 产 45,006,250.98 2.24
8 合计 2,005,317,098.37 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 154,722,057.84 7.74
C 制造业 1,031,252,775.69 51.61
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
7,639.62 0.00
J 金融业 - -
K 房地产 业 44,496,111.24 2.23
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 39 页 共 51 页
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 1,693,440.00 0.08
S 综合 - -
合计 1,232,172,024.39 61.67
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（%）
1 000968 蓝焰控 股 10,700,004 154,722,057.84 7.74
2 603898 好莱客 3,194,779 111,657,526.05 5.59
3 600885 宏发股 份 2,200,019 87,758,757.91 4.39
4 002508 老板电 器 1,894,868 82,388,860.64 4.12
5 300156 神雾环 保 2,380,794 77,994,811.44 3.90
6 300145 中金环 境 4,600,007 77,832,118.44 3.90
7 002185 华天科 技 10,500,018 76,020,130.32 3.80
8 000823 超声电 子 5,200,032 74,984,461.44 3.75
9 600426 华鲁恒 升 6,300,013 73,962,152.62 3.70
10 002043 兔 宝 宝 3,900,024 53,976,332.16 2.70
11 002507 涪陵榨 菜 4,800,014 53,952,157.36 2.70
12 600110 诺德股 份 3,499,972 49,314,605.48 2.47
13 300138 晨光生 物 3,650,002 47,888,026.24 2.40
14 601155 新城控 股 2,400,006 44,496,111.24 2.23
15 002677 浙江美 大 3,000,011 41,790,153.23 2.09
16 300433 蓝思科 技 699,974 20,362,243.66 1.02
17 603626 科森科 技 295,792 19,279,722.56 0.96
18 300296 利亚德 1,000,016 18,800,300.80 0.94
19 300129 泰胜风 能 2,500,004 17,725,028.36 0.89
20 002831 裕同科 技 200,046 15,003,450.00 0.75
21 300072 三聚环 保 350,050 12,969,352.50 0.65
22 000820 神雾节 能 236,961 8,999,778.78 0.45
23 600529 山东药 玻 239,795 5,891,763.15 0.29
24 300133 华策影 视 151,200 1,693,440.00 0.08
25 603660 苏州科 达 26,007 1,064,986.65 0.05
26 603823 百合花 36,764 778,661.52 0.04
27 002859 洁美科 技 6,666 486,618.00 0.02
28 603801 志邦股 份 1,406 47,522.80 0.00
29 603043 广州酒 家 1,810 45,738.70 0.00 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 40 页 共 51 页
30 300666 江丰电 子 2,276 43,448.84 0.00
31 603335 迪生力 2,230 24,864.50 0.00
32 002879 长缆科 技 1,313 23,660.26 0.00
33 002881 美格智 能 989 22,608.54 0.00
34 603679 华体科 技 809 21,438.50 0.00
35 603938 三孚股 份 1,246 20,932.80 0.00
36 002882 金龙羽 2,966 18,389.20 0.00
37 603933 睿能科 技 857 17,311.40 0.00
38 603305 旭升股 份 1,351 15,212.26 0.00
39 300669 沪宁股 份 841 14,650.22 0.00
40 300670 大烨智 能 1,259 13,760.87 0.00
41 603286 日盈电 子 890 13,528.00 0.00
42 300672 国科微 1,257 10,659.36 0.00
43 603331 百达精 工 999 9,620.37 0.00
44 300671 富满电 子 942 7,639.62 0.00
45 603617 君禾股 份 832 7,429.76 0.00
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 000968 蓝焰控 股 156,513,969.67 7.61
2 603898 好莱客 110,133,600.30 5.35
3 002508 老板电 器 99,525,037.81 4.84
4 300156 神雾环 保 95,300,855.83 4.63
5 600885 宏发股 份 95,073,644.63 4.62
6 000823 超声电 子 93,972,644.13 4.57
7 002507 涪陵榨 菜 91,427,435.62 4.44
8 002185 华天科 技 75,903,108.56 3.69
9 300129 泰胜风 能 73,485,333.29 3.57
10 002833 弘亚数 控 71,615,509.15 3.48
11 600452 涪陵电 力 71,476,507.27 3.47
12 600426 华鲁恒 升 69,153,671.08 3.36
13 600803 新奥股 份 68,123,389.91 3.31
14 300296 利亚德 65,054,341.34 3.16
15 600110 诺德股 份 63,997,640.11 3.11 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 41 页 共 51 页
16 002043 兔 宝 宝 63,427,946.55 3.08
17 300415 伊之密 54,818,298.63 2.66
18 300138 晨光生 物 53,848,069.90 2.62
19 600109 国金证 券 53,085,265.04 2.58
20 300145 中金环 境 51,510,669.01 2.50
21 000983 西山煤 电 46,719,097.67 2.27
22 300323 华灿光 电 45,626,410.09 2.22
23 002677 浙江美 大 41,871,023.28 2.03
注：买 入金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600803 新奥股 份 68,771,802.45 3.34
2 600109 国金证 券 64,691,492.18 3.14
3 002833 弘亚数 控 64,153,259.60 3.12
4 600452 涪陵电 力 60,737,609.86 2.95
5 600987 航民股 份 53,941,707.80 2.62
6 000513 丽珠集 团 52,619,558.54 2.56
7 300415 伊之密 50,548,663.19 2.46
8 300323 华灿光 电 50,320,816.79 2.45
9 000963 华东医 药 49,427,276.33 2.40
10 300129 泰胜风 能 49,186,768.76 2.39
11 000722 湖南发 展 44,896,264.52 2.18
12 002376 新北洋 42,963,084.14 2.09
13 000983 西山煤 电 41,950,489.55 2.04
14 300296 利亚德 40,034,640.27 1.95
15 600519 贵州茅 台 38,452,669.69 1.87
16 002008 大族激 光 37,733,746.96 1.83
17 002507 涪陵榨 菜 37,122,136.48 1.80
18 300197 铁汉生 态 36,913,794.80 1.79
19 600566 济川药 业 36,671,263.39 1.78
20 002245 澳洋顺 昌 34,407,123.96 1.67
注：卖 出金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 42 页 共 51 页
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 2,708,411,014.33
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 2,903,316,154.26
注：买 入股 票成 本和 卖出 股票收 入均 按买 卖成 交金 额（成 交单 价乘 以成 交数 量）填 列， 不考 虑相
关交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占期初 基金 资产 净值 比例
（％）
1 国家债 券 159,978,000.00 8.01
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 247,294,210.00 12.38
其中： 政策 性金 融债 247,294,210.00 12.38
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 407,272,210.00 20.38
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（% ）
1 010107 21 国债 ⑺ 1,560,000 159,978,000.00 8.01
2 150210 15 国开 10 1,200,000 119,292,000.00 5.97
3 130231 13 国开 31 1,000,000 99,870,000.00 5.00
4 018002 国开 1302 273,500 28,132,210.00 1.41
注：报 告期 末本 基金 仅持 有以上 四只 债券 。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 43 页 共 51 页
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 未投 资股 指期货 ，本 期末 未持 有股 指期货 。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确股 指期 货的 投资 策略 、比例 限制 、信 息披 露方 式等， 暂不 参与
股指期 货交 易。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 尚未 在基 金合 同中 明确国 债期 货的 投资 策略 、比例 限制 、信 息披 露方 式等， 暂不 参与
国债期 货交 易。
7.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 未进 行国 债期货 投资 ，期 末未 持有 国债期 货。
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 内未 投资 国债期 货。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
本报告期内基金投资 的前 十名证券的发行主体 未被 监管部门立案调查， 或在 报告编制日前一
年内受到过公开谴责 、处 罚。
7.12.2
基金投资的前十名股 票中 ，未有投资于超出基 金合 同规定备选股票库之 外股 票。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 698,057.71
2 应收证 券清 算款 35,642,709.48
3 应收股 利 -
4 应收利 息 8,657,965.87 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 44 页 共 51 页
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 7,517.92
8 其他 -
9 合计 45,006,250.98
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本期 末未 持有 处于 转股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允
价值
占基金 资产 净值 比
例（% ）
流通受 限情 况说 明
1 300145 中金环 境 77,832,118.44 3.90 重大事 项停牌
7.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 45 页 共 51 页
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
14,534 137,608.37 1,160,869,730.00 58.04% 839,130,270.00 41.96%
8.2 期 末上 市基金 前十 名持有 人
序号 持有人 名称 持有份 额（ 份）
占上市 总份 额
比例
1 中国人寿 保险股 份有限 公 司 127,171,940.00 6.36%
2 泰 康人寿 保险有 限责任 公司 －传统 －普通 保险 产
品-019L-CT001 深
92,423,204.00 4.62%
3 中国人寿 资产管 理有限 公 司 78,937,681.00 3.95%
4 伦敦市投 资管理 有限公 司 －客户资 金 73,861,275.00 3.69%
5 建信人寿 保险股 份有限 公 司－普通 63,522,122.00 3.18%
6 泰康人寿 保险有 限责任 公 司－万能 －个险 万能 57,810,859.00 2.89%
7 长城基金 管理有 限公司 44,988,500.00 2.25%
8 姜国华 43,990,082.00 2.20%
9 中 国 太 平 洋 财 产 保 险 － 传 统 － 普 通 保 险 产 品
-013C-CT001 深
41,899,910.00 2.09%
10 农 银人寿 保险股 份有限 公司 －传统 －普通 保险 产
品
40,654,007.00 2.03%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
期末基 金管 理人 的从 业人 员未持 有本 基金 份额 。
长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 46 页 共 51 页
§9 重大事 件揭示
9.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本管理 人以 通讯 方式 组织 召开了 久嘉 证券 投资 基金 基金份 额持 有人 大会 ， 于 2017 年 5 月 23
日 表 决通 过了 《关 于久 嘉证 券 投资 基金 转型 有关 事项 的 议案 》 ， 久嘉 证券 投资基 金 由封 闭式 基金
转为开 放式 基金 ，并 更名 为长城 久嘉 创新 成长 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 （详见 2017 年 5 月
24 日 在 《中 国证 券报 》 、 《 上海证 券报 》 、 《 证券 时报 》 上刊 登的 《久 嘉证 券投 资基金 基金 份额 持 有
人大会 表决 结果 暨决 议生 效公告 》 ） 。
9.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、基 金管 理人 重大 人事 变 动
本报告 期内 ，基 金管 理人 无重大 人事 变动 。
2 、基 金托 管人 的专 门基 金 托管部 门的 重大 人事 变动
本报告 期， 基金 托管 人的 专门基 金托 管部 门无 重大 人事变 动。
9.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本基金 本报 告期 内无 涉及 基金管 理人 、基 金财 产、 基金托 管业 务的 诉讼 。
9.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 投资 策略 无改变 。本 基金 于 2017 年 07 月 05 日 由封 闭式 基 金转型 为开 放 式
基金 ， 名 称变 更 为 长城 久 嘉创新 成长 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 ， 其基 金 投资策 略变 更为 “ 本
基金采 用 “ 自上 而下 ” 和 “自下 而上 ”相 结合 的方 法进行 大类 资产 配置。 自 上而下 地综 合分 析 宏
观经济 、 政 策环 境、 流 动 性指标 等因 素， 在此 基础 上综合 考虑 决定 股票 市场 、 债券 市场 走向 的关
键因素 ， 如对 股票 市场 影 响较大 的市 场流 动性 水平 和市场 波动 水平 等 ； 对 债 券市场 走势 具有 重大
影响的 未来 利率 变动 趋势 和债券 的需 求等 。 自下 而 上地根 据可 投资 股票 的基 本面和 构成 情况 ， 对
自上而 下大 类资 产配 置进 行进一 步修 正 。 在 资本 市 场深入 分析 的基 础上 ， 本 基金将 参考 基金 流动
性要求 ， 以 使基 金资 产的 风险和 收益 在股 票、 债券 及短期 金融 工具 中实 现最 佳匹配 。 本 基金 所 指
的创新 成长 主题 相关 行业 指在中 国经 济结 构转 型及 产业升 级的 进程 中 ， 通 过 技术创 新 、 服 务创 新、
产品创 新、 商业 模式创 新 等手段 实现 成长 的行 业。 其中， 技术 创新 是指企 业 应用新 知识 、 新 技术、
新工艺， 开发 生产 新的 产 品， 提供 新的 服务， 或提 高产品 质量、 降低 产品 成 本， 占据 市场 并实 现
市场价 值的 活动 ； 服 务及 产品创 新是 指通 过提 供全 新的产 品或 服务 、 开 创新 的产业 领域 ， 或 以 前长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 47 页 共 51 页
所未有 的方 式提 供已 有的 产品或 服务 ， 提升 企业 的 核心竞 争优 势 ； 商 业模 式 创新是 指企 业通 过商
业模式 、 市 场营 销、 管 理 体系 、 生产 流程 等多方 面 的创新 ， 通 过这 些创新 实 现了企 业成 本的 降低 、
盈利的 增加 和竞 争实 力的 提高。 ”
9.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
报告期 内， 为本 基金 进行 审计的 会计 师事 务所 无变 更。
9.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本基金 本报 告期 基金 管理 人、 基金 托管 人涉 及托 管 业务机 构及 其高 级管 理人 员未受 到任 何 稽
查或处 罚。
9.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
9.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该 券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
长江证 券 1 1,587,101,688.07 28.31% 1,478,065.18 28.30% -
国泰君 安 2 1,024,248,686.44 18.27% 953,884.23 18.27% -
国信证 券 2 899,542,583.23 16.04% 837,745.40 16.04% -
招商证 券 2 654,253,302.67 11.67% 609,306.96 11.67% -
中信证 券 2 578,275,818.11 10.31% 538,550.12 10.31% -
中信建 投 1 399,145,923.83 7.12% 371,722.72 7.12% -
西南证 券 1 269,969,096.94 4.81% 251,422.83 4.81% -
中银国 际 1 163,121,689.86 2.91% 151,915.68 2.91% -
长城证 券 3 23,907,857.41 0.43% 22,265.84 0.43% -
银河证 券 2 7,568,650.00 0.13% 7,048.74 0.13% -
华西证 券 1 - - - - -
世纪证 券 1 - - - - -
光大证 券 1 - - - - -
东兴证 券 1 - - - - -
大同证 券 1 - - - - -
东方证 券 1 - - - - -
中金公 司 1 - - - - -
国盛证 券 1 - - - - -
信达证 券 1 - - - - - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 48 页 共 51 页
申万宏 源 2 - - - - -
民族证 券 1 - - - - -
中投证 券 1 - - - - -
高华证 券 1 - - - - -
注：1 、报 告期 内租 用证 券 公司席 位的 变更 情况 ： 本 报告期 内无 变化 。 截 止本 报告期 末共 计 31 个
交易单 元。
2、专 用席 位的 选择 标准 和 程序
本基金管理人 负责选择 代 理本基金证券 买卖的证 券 经营机构，使 用其席位 作 为基金的专 用交易席
位，选 择的 标准 是：
(1) 实 力雄 厚， 信誉 良好 ， 注册资 本不 少 于3 亿 元人 民币；
(2) 财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定；
(3) 经 营行 为规 范， 能满 足 基金运 作的 合法 、合 规需 求；
(4) 内 部管 理规 范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ，并 能满足 基金 运作 高 度 保密 的要求 ；
(5) 具 备基 金运 作所 需的 高 效、安 全的 通讯 条件 ，交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
(6) 研 究实 力较 强， 有 固定 的研究 机构 和专 门的 研究 人员， 能及 时为 本基 金提 供 高质量 的咨 询服 务，
包括宏 观经 济报 告、 行业 报告、 市场 走向 分析 、个 股分析 报告 及其 他专 门报 告。
根据上 述标 准考 察确 定后 ，基金 管理 人和 被选 中的 证券经 营机 构签 订委 托协 议，并 通知 托管 人。
基金管理人应 根据有关 规 定，在基金的 中期报告 和 年度报告中将 所选证券 经 营机构的有 关情况、
基金通 过该 证券 经营 机构 买卖证 券 的 成交 量、 支付 的佣金 等予 以披 露。
9.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
长江证 券 15,500,759.60 100.00% 100,000,000.00 37.04% - -
国泰君 安 - - - - - -
国信证 券 - - - - - -
招商证 券 - - 170,000,000.00 62.96% - -
中信证 券 - - - - - -
中信建 投 - - - - - - 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 49 页 共 51 页
西南证 券 - - - - - -
中银国 际 - - - - - -
长城证 券 - - - - - -
银河证 券 - - - - - -
华西证 券 - - - - - -
世纪证 券 - - - - - -
光大证 券 - - - - - -
东兴证 券 - - - - - -
大同证 券 - - - - - -
东方证 券 - - - - - -
中金公 司 - - - - - -
国盛证 券 - - - - - -
信达证 券 - - - - - -
申万宏 源 - - - - - -
民族证 券 - - - - - -
中投证 券 - - - - - -
高华证 券 - - - - - -
9.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
长城基 金管 理有 限公 司关 于
调整旗 下基 金所 持停 牌股 票
估值方 法的 公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 1 月 14 日
2
长城基 金管 理有 限公 司关 于
参加微 众银 行费 率优 惠活 动
的公告 （放 开折 扣限 制）
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 3 月 31 日
3
长城基 金关 于久 嘉证 券投 资
基金 2016 年年 度收 益分 配 的
公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 4 月 13 日
4
长城基 金管 理有 限公 司关 于
调整旗 下基 金所 持停 牌股 票
估值方 法的 公告(华 星创 业)
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 4 月 15 日
5
长城基 金管 理有 限公 司关 于
以通讯 方式 召开 久嘉 证券 投
资基金 基金 份额 持有 人大 会
的公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 4 月 19 日
6
长城基 金管 理有 限公 司关 于
以通讯 方式 召开 久嘉 证券 投
资基金 基金 份额 持有 人大 会
的第一 次提 示性 公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 4 月 20 日
7
长城基 金管 理有 限公 司关 于
以通讯 方式 召开 久嘉 证券 投
资基金 基金 份额 持有 人大 会
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 4 月 21 日 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 50 页 共 51 页
的第二 次提 示性 公告
8
长城基 金管 理有 限公 司关 于
调整旗 下基 金所 持停 牌股 票
估值方 法的 公告(海 达股 份)
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 4 月 25 日
9
长城 基 金管 理有 限公 司关 于
参加长 城证 券费 率优 惠活 动
的公告 （含 定投-放 开折 扣 限
制）
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 5 月 15 日
10
长城基 金管 理有 限公 司关 于
参加中 信建 投证 券费 率优 惠
活动的 公告 （含 定投-放开折
扣限制 ）
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 5 月 18 日
11
久嘉证 券投 资基 金停 牌提 示
性公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 5 月 23 日
12
久嘉证 券投 资基 金持 有人 大
会表决 结果 暨决 议生 效公 告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 5 月 24 日
13
长城基 金管 理有 限公 司关 于
调整旗 下基 金所 持停 牌股 票
估值方 法的 公告(新 疆众 和)
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 6 月 2 日
14
长城基 金管 理有 限公 司关 于
参加中 泰证 券股 份有 限公 司
费率优 惠活 动的 公告 （含 定投
-放开 折扣 限制 ）
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报、 证券 日
报及本 基金 管理 人网 站
2017 年 6 月 16 日
15
长城久 嘉创 新成 长灵 活配 置
混合型 基金 基金 份额 确权 登
记规则
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券 时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 6 月 22 日
16
久嘉证 券投 资基 金终 止上 市
公告
中国证 券报 、上 海证 券
报、证 券时 报及 本基 金
管理人 网站
2017 年 6 月 29 日
17
长城久 嘉创 新成 长灵 活配 置
混合型 证券 投资 基金 集中 申
购公告
中国证 券报 、证 券时 报
及本基 金管 理人 网站
2017 年 6 月 30 日
18
长城久 嘉创 新成 长灵 活配 置
混合型 证券 投资 基金 基金 合
同摘要
中国证 券报 、证 券时 报
及本基 金管 理人 网站
2017 年 6 月 30 日
19
长城久 嘉创 新成 长灵 活配 置
混合型 证券 投资 基金 招募 说
明书
中国证 券报 、证 券时 报
及本基 金管 理人 网站
2017 年 6 月 30 日 长城久嘉封闭 2017 年半年度报 告
第 51 页 共 51 页
§10 影响投 资者决策的其他重 要信息
10.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
本报告 期内 无单 一投 资者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 。
10.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
本报告 期内 无影 响投 资者 决策的 其他 重要 信息 。
§11 备查文 件目录
11.1 备 查文 件目录
（一） 本基 金设 立批 准的 相关文 件
（二） 《久 嘉证 券投 资基 金基金 合同 》
（三） 《久 嘉证 券投 资基 金招募 说明 书》
（四） 《久 嘉证 券投 资基 金托管 协议 》
（五 ）基 金管 理人 业务 资 格批件 、营 业执 照
（六 ）基 金托 管人 业务 资 格批件 、营 业执 照
（七 ）中 国证 监会 规定 的 其他文 件
11.2 存 放地 点
广东省 深圳 市福 田区 益田 路 6009 号 新世 界商 务中 心 41 层
11.3 查 阅方 式
投资者可在办 公时间亲 临 上述存放地点 免费查阅 ， 如有疑问，可 向本基金 管 理人长城基金 管
理有限 公司 咨询 。
咨询电 话：0755-23982338
客户服 务电 话：400-8868-666
网站：www.ccfund.com.cn
