景 顺 长 城 安享 回 报 灵 活配 置 混 合 型证 券 投
资基金
2017 年 半年 度 报 告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 景顺长城基 金管理有限公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
送出日 期：2017 年8 月26 日 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 全部独立
董事签 字同 意， 并由 董事 长签发 。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 8 月 24 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至2017 年6 月30 日 止。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 7
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 8
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 8
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
3.3 其 他指 标 .................................................................................................................................... 10
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 11
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 11
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 12
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 13
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 13
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 14
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 15
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 16
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 16
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 17
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 17
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 17
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 17
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 18
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 18
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 19 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 20
6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 21
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 41
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 41
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 41
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 42
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 42
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 44
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 44
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 45
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 45
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 45
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 45
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 45
7.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 46
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 47
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 47
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 47
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 47
§9 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 48
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 49
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 49
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 49
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 49
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 49
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 49
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 49
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 49
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 50
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 52 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 52
11.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 52
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 53
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 53
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 53
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 53
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 景顺长 城安 享回 报灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金
基金简 称 景顺长 城安 享回 报混 合
场内简 称 无
基金主 代码 001422
交易代 码 001422
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2015 年 6 月 15 日
基金管 理人 景顺长 城基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 688,149,669.86 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 景顺长 城安 享回 报混 合A 类 景顺长 城安 享回 报混 合 C 类
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 001422 001423
报告期 末 下 属分 级基 金的 份额总 额 508,394,820.48 份 179,754,849.38 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
在有效 控制 投资 组合 风险 的前提 下 ， 通 过积 极主 动 的资产 配置 ， 寻求 基金 资 产
的长期 稳健 增值 ，力 争获 得超越 业绩 比较 基准 的稳 定收益 。
投资策 略
1、资 产配 置策 略
本基金 依据 定期 公布 的宏 观和金 融数 据以 及投 资部 门对于 宏观 经济 、股 市政
策、市 场趋 势的 综合 分析 ，重点 关注 包括 、GDP 增 速、固 定资 产投 资增 速、 净
出口增 速、 通胀 率、 货 币 供应、 利率 等宏 观指 标的 变化趋 势， 同时 强调 金融 市
场投资 者行 为分 析 ， 关 注 资本 市 场资 金供 求关 系变 化等因 素 ， 在 深入 分析 和 充
分论证 的基 础上 评估 宏观 经济运 行及 政策 对资 本市 场的影 响方 向和 力度 ， 运 用
宏观经 济模 型（MEM ）做 出 对于宏 观经 济的 评价 ，结 合投资 制度 的要 求提 出资
产配置 建议 ，经 投资 决策 委员会 审核 后形 成资 产配 置方案 。
2、债 券投 资策 略
债券投 资在 保证 资产 流动 性的基 础上 ， 采取 利率 预 期策略 、 信用 策略 和时 机 策
略相结 合的 积极 性投 资方 法，力 求在 控制 各类 风险 的基础 上获 取稳 定的 收 益 。
3、股 票投 资策 略
本基金 通过 基金 经理 的战 略性选 股思 路以 及投 研部 门的支 持， 筛 选出 价 值 优 势
明显的 优质 股票 构建 股票 投资组 合 。 在 股 票 投资 方 面， 本基 金利 用基 金管 理 人
股票研 究数 据库 （SRD ） 对 企业内 在价 值进 行深 入细 致的分 析， 并进 一步 挖掘
出受益 于中 国经 济发 展趋 势和投 资主 题的 公司 股票 进行投 资。
业绩比 较基 准 1 年期 银行 定期 存款 利率 （税后 ）+3% （ 单利 年化 ）
风险收 益特 征 本基金 为混 合型 基金 ， 属 于中高 预期 收益 和风 险水 平的投 资品 种 ， 其 预期 收 益景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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和风险 高于 货币 市场 基金 和债券 型基 金， 低于 股票 型基金 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称
景顺长 城基 金管 理有 限公
司
兴业银 行股 份有 限公 司
信息披 露负 责人
姓名 杨皞阳 张志永
联系电 话 0755-82370388 021-62677777-212004
电子邮 箱 investor@igwfmc.com zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话
4008888606 95561
传真 0755-22381339 021-62159217
注册地 址
深圳市 福田 区中 心四 路 1
号嘉里 建设 广场 第一 座 21
层
福州市 湖东 路 154 号
办公地 址
深圳市 福田 区中 心四 路 1
号嘉里 建设 广场 第一 座 21
层
上海市 江宁 路168 号 兴业 大厦
20 楼
邮政编 码 518048 200041
法定代 表人 杨光裕 高建平
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 、上 海证 券报 、证券 时报
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.igwfmc.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 的办 公场 所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 景顺长 城基 金管 理有 限公 司
深圳市 福田 区中 心四 路 1 号嘉里 建
设广场 第一 座 21 层
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
基金级 别 景顺长 城安 享回 报混 合 A 类 景顺长 城安 享 回 报混 合C 类
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017
年 6 月 30 日)
报告期(2017 年1 月1 日 -
2017 年6 月30 日)
本期已 实现 收益 12,664,575.67 1,429,088.32
本期利 润 17,761,255.62 2,689,522.10
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0347 0.0712
本期加 权平 均净 值利 润率 3.24% 6.63%
本期基 金份 额净 值增 长率 3.31% 3.24%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 47,808,170.31 14,916,964.76
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0940 0.0830
期末基 金资 产净 值 556,202,990.79 194,671,814.14
期末基 金份 额净 值 1.094 1.083
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 9.40% 8.30%
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加 上本 期公 允价 值变 动收 益。
2、期 末可 供分 配利 润采 用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 。
3、 基 金份 额净 值的 计算 精 确到小 数点 后三 位 ， 小 数 点后第 四位 四舍 五入 ， 由 此产生 的误 差计 入基
金资产 。
4、 上 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 ， 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于
所列数 字。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
景顺长 城安 享回 报混 合 A 类
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.20% 0.09% 0.34% 0.01% 0.86% 0.08%
过去三 个月 2.05% 0.09% 1.04% 0.01% 1.01% 0.08%
过去六 个月 3.31% 0.09% 2.08% 0.01% 1.23% 0.08% 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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过去一 年 5.50% 0.10% 4.29% 0.01% 1.21% 0.09%
自基金 合同
生效起 至今
9.40% 0.08% 9.36% 0.01% 0.04% 0.07%
景顺长 城安 享回 报混 合 C 类
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值
增长率标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基 准
收益率 标准 差
④
①－③ ②－④
过去一 个月 1.21% 0.09% 0.34% 0.01% 0.87% 0.08%
过去三 个月 2.07% 0.09% 1.04% 0.01% 1.03% 0.08%
过去六 个月 3.24% 0.09% 2.08% 0.01% 1.16% 0.08%
过去一 年 5.25% 0.10% 4.29% 0.01% 0.96% 0.09%
自基金 合同
生效起 至今
8.30% 0.08% 9.36% 0.01% -1.06% 0.07%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
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注：本基金的 投资组合 比 例为：本基金 股票投资 占 基金资产的比 例范围 为 0-95% 。本基金 每个交
易日日 终在 扣除 股指 期货 合约需 缴纳 的交 易保 证金 后， 应 当保 持不 低于 基金 资产净 值 5% 的 现金 或
者到期 日在 一年 以内 的政 府债券 。本 基金 的建 仓期 为自 2015 年 6 月 15 日 基 金合同 生效 日起 6 个
月。建 仓期 结束 时， 本基 金投资 组合 达到 上述 投资 组合比 例的 要求 。
3.3 其 他指 标
无。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人景 顺长 城基 金管理 有限 公司 （以 下简 称 “公 司” 或 “本 公司” ） 是经中 国证 监会
证监基 金字 ［2003 ］76 号 文批准 设立 的证 券投 资基 金管理 公司 ， 由 长城 证券 股份有 限公 司、 景 顺
资产管 理有 限公 司、 开滦 （ 集团） 有限 责任 公司 、 大 连 实德集 团有 限公 司共 同发 起设立 ， 并 于 2003
年6 月9 日 获得 开业 批文 ， 注 册资 本 1.3 亿 元人 民 币， 目前 ， 各 家出 资比 例 分别 为 49% 、49% 、1%、
1%。总 部设 在深 圳， 在北 京、上 海、 广州 设有 分公 司。
截至2017 年6 月30 日， 景顺长 城基 金管 理有 限公 司旗下 共管 理 67 只 开放 式 基金， 包括 景顺
长城景系列开 放 式证券 投 资基金、景顺 长城内需 增 长混合型证券 投资基金 、 景顺长城鼎 益混合型
证券投资基金 （LOF） 、 景 顺长城资源垄 断混合型 证 券投资基金（LOF） 、景 顺 长城新兴成 长混合型
证券投资基金 、景顺长 城 内需增长贰号 混合型证 券 投资基金、景 顺长城精 选 蓝筹混合型 证券投资
基金、景顺长 城公司治 理 混合型证券投 资基金、 景 顺长城能源基 建混合型 证 券投资基金 、景顺长
城中小盘混合 型证券投 资 基金、景顺长 城稳定收 益 债券型证券投 资基金、 景 顺长城大中 华混合型
证券投资基金 、景顺长 城 核心竞争力混 合型证券 投 资基金、景顺 长城优信 增 利债券型证 券投资基
金、上 证 180 等 权重 交易 型开放 式指 数证 券投 资基 金、景 顺长 城上 证 180 等 权重交 易型 开放 式 指
数证券投资基 金联接基 金 、景顺长城支 柱产业混 合 型证券投资基 金、景顺 长 城品质投资 混合型证
券投资 基金 、景 顺长 城沪 深 300 等权 重交 易型 开放 式指数 证券 投资 基金 、景 顺长城 四季 金利 债 券
型证券投资基 金、景顺 长 城策略精选灵 活配置混 合 型证券投资基 金、景顺 长 城景兴信用 纯债债券
型证券 投资 基金 、景 顺长 城沪 深 300 指数 增强 型证 券投资 基金 、景 顺长 城景 颐双利 债券 型证 券 投
资基金 、 景 顺长城 景益 货 币市场 基金 、 景顺 长城 成 长之星 股票 型证 券投 资基 金、 景 顺长 城中 证 500
交易型 开放式 指数证券 投 资基金、景顺 长城优质 成 长股票型证券 投资基 金 、 景顺长城优 势企业混
合型证券投资 基金、景 顺 长城鑫月薪定 期支付债 券 型证券投资基 金、景顺 长 城中小板创 业板精选
股票型 证券 投资 基金 、景 顺长城 中 证 800 食品 饮料 交易型 开放 式指 数证 券投 资基金 、景 顺长 城 中
证TMT150 交易 型开 放式 指 数证券 投资 基金 、 景 顺长 城 中证医 药卫 生交 易型 开放 式指数 证券 投资 基
金、景顺长城 研究精选 股 票型证券投资 基金、景 顺 长城景丰货币 市场基金 、 景顺长城中 国回报灵
活配置混合型 证券投资 基 金、景顺长城 量化精选 股 票型证券投资 基金、景 顺 长城稳健回 报灵活配
置混合型证券 投资基金 、 景顺长城沪港 深精选股 票 型证券投资基 金、景 顺 长 城领先回报 灵活配置景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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混合型 证券 投资 基金 、 景 顺长城 中 证TMT150 交易 型 开放式 指数 证券 投资 基金 联接基 金、 景顺 长城
安享回 报灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金、 景顺 长城 中证 500 交 易型 开放 式指 数证券 投资 基金 联 接
基金、景顺长 城交易型 货 币市场基金、 景顺长城 泰 和回报灵活配 置混合型 证 券投资基金 、景顺长
城景瑞收益定 期开放债 券 型证券投资基 金、景顺 长 城改革机遇灵 活配置混 合 型证券投资 基金、景
顺长城景颐增 利债券型 证 券投资基金、 景顺长城 景 颐宏利债券型 证券投资 基 金、景顺长 城景盛双
息收益债券型 证券投资 基 金、景顺长城 低碳科技 主 题灵活配置混 合型证 券 投 资基金、景 顺长城环
保优势股票型 证券投资 基 金、景顺长城 量化新动 力 股票型证券投 资基金、 景 顺长城景盈 双利债券
型证券投资基 金、景顺 长 城景盈金利债 券型证券 投 资基金、景顺 长城景颐 盛 利债券型证 券投资基
金、景顺长城 景泰汇利 定 期开放债券型 证券投资 基 金、景顺长城 顺益回报 混 合型证券投 资基金、
景顺长城泰安 回报灵活 配 置混合型证券 投资基金 、 景顺长城景泰 丰利纯债 债 券型证券投 资基金、
景顺长城景颐 丰利债券 型 证券投资基金 、景顺长 城 景瑞双利定期 开放债券 型 证券投资基 金、景顺
长城中 证 500 行 业中 性低 波动指 数型 证券 投资 基金 、景顺 长城 景盈 汇利 债券 型 证券 投资 基金 。 其
中景顺长城景 系列开放 式 证券投资基金 下设景顺 长 城优选混合型 证券投资 基 金、景顺长 城货币市
场证券 投资 基金 、景 顺长 城动力 平衡 证券 投资 基金 。
本公司 采用 团队 投资 方式 ，即通 过整 个投 资部 门全 体人员 的共 同努 力， 争取 良好投 资业 绩。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
万梦
本基金
的基金
经理
2015 年 9 月 30
日
- 6 年
工 学 硕士 。 曾任 职于 壳牌
（ 中 国 ） 有限 公 司。2011
年 9 月加 入本 公司 ，先 后
担 任 研究 部 行业 研究 员、
固 定 收益 部 研究 员和 基金
经 理 助 理 职 务 ； 自 2015
年 7 月 起担 任基 金经 理。
注：1 、 对 基金 的首 任基 金 经理 ， 其 “任 职日 期 ” 按 基金合 同生 效日 填写 ， “ 离任日 期 ” 为根 据公
司决定 的解 聘日 期 （公 告 前一日 ） ； 对此 后的 非首 任 基金经 理 ， “ 任职 日期 ” 指根据 公司 决定 聘任
后的公 告日 期， “离 任日 期 ”指 根据 公司 决定 的解 聘日期 （公 告前 一日 ） ；
2、证 券从 业的 含义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵守《 中华人民 共 和国证券投资 基金法》 、 《 公开募集证券 投景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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资基金运作 管理办法》 、 《 证券投资基 金销售管 理办 法》和《证 券投资基 金信 息披露管理 办法》 等
有关法 律法 规及 各项 实施 准则、 《景 顺长 城安 享回 报 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金基 金合 同》 和其
他有关法律法 规的规定 ， 本着诚实信用 、勤勉尽 责 的原则管理和 运用基金 资 产，在严格 控制风险
的基础上，为 基金持有 人 谋求最大利益 。本报告 期 内，基金运作 整体合法 合 规，未发现 损害基金
持有人 利益 的行 为。 基金 的投资 范围 、 投 资比 例及 投资组 合符 合有 关法 律法 规及基 金合 同的 规 定 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报 告期内， 本基金管 理 人严格执行《 证券投资 基 金管理公司公 平交易制 度 指导意见（2011
年修订） 》 ，完 善相应制 度 及流程，通 过系统和 人工 等各种方式 在各业务 环节 严格控制交 易公平 执
行，公 平对 待旗 下管 理的 所有基 金和 投资 组合 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告期内， 本基金管 理 人管理的所有 投资组合 参 与的交易所公 开竞价同 日 反向交易成交 较
少的单 边交 易量 超过 该证 券当日 成交 量 的5% 的交 易 共有 5 次， 为公 司旗 下三 只指数 基金 因指 数成
份股调整而发 生的反向 交 易以及量化基 金、指数 增 强基金根据基 金合同约 定 通过量化模 型交易从
而与其他组合 发生的反 向 交易。 投资组 合间临近 交 易日虽然存在 同向交易 和 反向交易行 为，但结
合交易 时机 和交 易价 差分 析表明 投资 组合 间不 存在 不公平 交易 和利 益输 送的 可能性 。
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年 上半 年中 国经 济维 持强劲 ，GDP 维持在 6.9 的较高 水平 。国 内内 需平 稳，海 外经 济弱
复苏带来外需 回暖、出 口 好转。固定资 产投资方 面 ，上半年制造 业投资增 速 回升，房地 产投资在
销售增 速回 落的 影响 下略 有回落 但幅 度有 限， 基建 投资增 速依 然维 持较 高水 平。上 半 年 PPI 冲高
回落，CPI 在 PPI 带 动下 有所回 升但 压力 不大 ，维 持温和 通胀 态势 。货 币政 策方面 ，上 半年 在 金
融去杠 杆压 力下 ， 货币 政 策中性 偏紧 ， 资金 面在 部 分时间 节点 波动 较大 ， 货 币市场 利率 整体 上行 ，
直到 2 季度 末央 行为 呵护 资金面 持续 进行 巨 量 MLF 投放， 使 得 6 月 底资 金面 整体稳 定， 超市 场预
期。海外方面 ，美国经 济 增长小幅低于 预期，美 联 储上半年两次 加息并提 出 缩表计划， 欧洲经济
则持续好转， 欧央行货 币 政策边际收紧 。特朗普 效 应低于预期使 得美元指 数 走弱，人民 币中间价
报价引 入逆 周期 因子 ，人 民币外 汇流 出压 力缓 解。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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债券市 场方 面， 上半 年债 市在金 融去 杠杆 压力 和较 好的经 济数 据影 响下 整体 下跌。 上半 年 10
年期国 债 、10 年期 国开 债 、5 年期 AAA 中票、5 年期AA 中 票、1 年AAA 短融 分 别上 行 56BP 、52BP 、
62BP、80BP 和48BP 至3.57% 、4.20% 、4.59% 、5.36% 和4.41% 。
权益市场方面 ，上半年 存 量博弈特征明 显，大盘 蓝 筹及有确定性 增长的成 长 股表现出色， 带
动指数 特别 是上 证 50 指 数 强劲上 行， 创业 板则 在 IPO 提速、 定增 受限 以及 解禁 压 力较大 的影 响下 ，
表现较 差 。 上 半年 上证 综 指、 沪深300 、 上证 50 和 创业板 指分 别上 涨 2.86% 、 上涨 10.78% 、 上涨
11.50% 和下 跌7.34% 。
上半年本基金 对债券市 场 维持较谨慎态 度，控制 债 券仓位和久期 ，6 月在 短 端收益率高点 ，
适当增 加 了 1 年 左右 同业 存单比 例。 权益 方面 ，本 基金股 票仓 位波 动不 大， 以精选 个股 为主 ， 投
资方向主要为 较为稳健 的 大盘蓝筹股以 及估值合 理 业绩确定的白 马 成长股 ， 同时积极参 与新股一
级市场 申购 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
2017 年上 半年 ，安 享回 报A 类份 额净 值增 长率 为 3.31% ，业 绩比 较基 准收 益率 为 2.08% ；
2017 年上 半年 ，安 享回 报C 类份 额净 值增 长率 为 3.24% ，业 绩比 较基 准收 益率 为 2.08% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
展望后市，国 内经济短 周 期企稳，基本 面惯性运 行 特征将在短期 继续显现 ， 真正的下行压 力
可能需 要等 到 4 季度 后才 会逐步 出现 。货 币政 策维 持中性 ，金 融去 杠杆 仍是 中长期 基调 ，加 上 经
济短周期企稳 ，流动性 拐 点暂未出现， 下半年大 概 率是稳货币加 强监管的 政 策组合。债 市看不到
趋势性 机会 ，但 相比 起上 半年来 说， 已无 需过 度悲 观。
利率债在货币 政策转向 之 前将维持高位 震荡，波 段 机会主要来自 预期差。 信 用债方面，低 等
级品种调整不 充分，且 下 半年信用风险 逐步加大 ， 对低等级品种 依然保持 谨 慎，存 单及 中高等级
信用品种依然 具有较好 配 置价值。久期 上，由于 曲 线平坦化，短 久期品种 票 息水平具有 吸引力，
本组合 下半 年更 为偏 向短 久期信 用债 的配 置辅 以长 久期利 率债 的波 段操 作的 方式。
权益市场方面 ，经济增 长 平稳，企业盈 利短期维 持 相对稳定。金 融去杠杆 尚 未完成，虽然 监
管态度有所缓 和但不会 马 上转向宽松， 强监管将 持 续一个较长的 时间跨度 ， 流动性难以 出现明显
改善，但无风 险利率继 续 上行空间不大 ，风险偏 好 在汇率稳定、 政策维稳 、 改革预期增 强等因素
作用下 小幅 回暖 ，估 值角 度风险 不大 。综 合来 看， 展望下 半 年 A 股 趋势 性上 涨难以 期待 ，结 构 分
化仍是主要 特 征，估值 合 理、安全的核 心资产将 继 续成为存量资 金和增量 资 金 追逐的方 向，供给
侧改革和产能 出清过程 中 ，龙头企业将 持续享受 集 中度提升带来 的估值溢 价 。本组合将 持续关注景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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以上类 型权 益资 产， 同时 继续积 极参 与新 股的 一级 市场申 购。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
1 、有 关参 与估 值流 程各 方 及人员 的职 责分 工、 专业 胜任能 力和 相关 工作 经历
公司成立基金 估值小组 对 基金财产的估 值方法及 估 值程序作决策 ，基金估 值 小组在遵守法 律
法规的前提下 ，通过参 考 行业协会的估 值意见及 独 立第三方机构 估值数据 等 方式，谨慎 合理地制
定高效 可行 的估 值方 法 ， 以求公 平对 待投 资者 。
估值小组成员 包括公司 投 资片、交易管 理部、基 金 事务部、法律 、监察稽 核 部、风险管理 岗
等相关 人员 。
基金日 常估 值由 基金 管理 人同基 金托 管人 一同 进行 。 基金份 额净 值由 基金 管理 人完成 估值 后，
将估值结果以 双方认可 的 方式报给基金 托管人， 基 金托管人按基 金合同规 定 的估值方法 、时间、
程序进行复核 ，基金托 管 人复核无误后 返回给基 金 管理人，由基 金管理人 对 外公布。月 末、年中
和年末 估值 复核 与基 金会 计账目 的核 对同 时进 行。
当发生了影响 估值方法 和 程序的有效性 及适用性 的 情况时，通过 会议方式 启 动估值小组的 运
作。对长期停 牌股票 等 没 有市价的投资 品种，由 投 资人员凭借其 丰富的专 业 技能和对市 场产品的
长期深入的跟 踪研究， 综 合宏观经济、 行业发展 及 个股状况等各 方面因素 ， 从价值投资 的角度进
行理论分析， 并根据分 析 的结果向基金 估值小组 提 出有关估值方 法或估值 模 型的建议。 风险管理
人员根据投资 人员提出 的 估值方法或估 值模型进 行 计算及验证， 并根据计 算 和验证的结 果与投资
人员共同确定 估值方法 并 提交估值小组 。估值小 组 共同讨论通过 后，基金 事 务部基金会 计根据估
值小组确认的 估值方法 对 各基金进行估 值核算并 与 基金托管行核 对。法律 、 监察稽核部 相关人员
负责监察执行 估值政策 及 程序 的合规性 ，控制执 行 中可能发生的 风险，并 对 有关信息披 露文件进
行合规 性审 查。
基金估值小组 核心成员 均 具有五年以上 证券、基 金 行业工作经验 ，具备专 业 胜任能力和相 关
从业资 格， 精通 各自 领域 的理论 知识 ，熟 悉政 策法 规，并 具有 丰富 的实 践经 验。
2 、基 金经 理参 与或 决定 估 值 的程 度
基金经理在需 要时出席 估 值小组会议， 凭借其丰 富 的专业技能和 对市场产 品 的长期深入的 跟
踪研究 ， 向估 值小 组提 出 估值建 议 。 估 值小 组将 充 分考虑 基金 经理 的意 见和 建议 ， 确 定估 值方 法。
3 、参 与估 值流 程各 方之 间 存在的 任何 重大 利益 冲突
估值小组秉承 基金持有 人 利益至上的宗 旨 ，在估 值 方法的选择上 力求客观 、 公允，在数据 的
采集方 面力 求公 开、 获取 方便、 操作 性强 、不 易操 纵。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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本基金 参与 估值 流程 的各 方之间 不存 在任 何重 大的 利益冲 突。
4 、已 签约 的任 何定 价服 务 的性质 与程 度
本基金管理人 与中央国 债 登记结算有限 责任公司 签 署服务协议， 由其提供 银 行间同业市场 交
易的债 券品 种的 估值 数据 。
本基金管理人 与中证指 数 有限公司签署 服务协议 ， 由其提供在证 券交易所 上 市或挂牌转让 的
固定收 益品 种( 可转 换债 券 、资产 支持 证券 和私 募债 券除外)的 估值 数据 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 内未 实施 利润分 配。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
无。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算 、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、 复核 和审 查， 未发 现其存 在任 何损 害本 基金 份额持 有人 利益 的行 为。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管 人认 真复 核了 本半 年度报 告中 的财 务指 标 、 净值表 现 、 收 益分 配情 况 、 财 务会 计报 告、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体 ： 景顺 长城 安享 回报灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 1,353,932.39 2,870,638.91
结算备 付金
234,403.85 58,206.16
存出保 证金
16,740.08 38,218.30
交易性 金融 资产 6.4.7.2 673,850,491.15 439,507,484.11
其中： 股票 投资
61,140,391.15 31,357,990.61
基金投 资
- -
债券投 资
612,710,100.00 408,149,493.50
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 120,874,661.32 103,244,709.62
应收证 券清 算款
190,054.70 -
应收利 息 6.4.7.5 6,341,257.72 7,399,162.19
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
802,861,541.21 553,118,419.29
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
51,059,810.91 -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
157,280.83 126,923.41
应付管 理人 报酬
362,278.39 281,125.61
应付托 管费
60,379.72 46,854.25
应付销 售服 务费
29,932.64 1,146.11
应付交 易费 用 6.4.7.7 48,021.50 9,373.08 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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应交税 费
- -
应付利 息
21,741.16 -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 247,291.13 139,047.62
负债合 计
51,986,736.28 604,470.08
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 688,149,669.86 521,667,912.91
未分配 利润 6.4.7.10 62,725,135.07 30,846,036.30
所有者 权益 合计
750,874,804.93 552,513,949.21
负债和 所有 者权 益总 计
802,861,541.21 553,118,419.29
注：报 告截 止 日 2017 年6 月 30 日， 景顺 长城 安享 回 报混 合 A 类 基金 份额 净 值1.094 元， 基金 份
额总 额 508,394,820.48 份；景 顺长 城安 享回 报混 合 C 类基 金份 额净 值 1.083 元， 基金 份额 总额
179,754,849.38 份 。景 顺 长城安 享回 报混 合份 额总 额合计 为 688,149,669.86 份。
6.2 利 润表
会计主 体 ： 景顺 长 城 安享 回报灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目
附注号 本期
2017 年 1 月1 日至
2017 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至2016
年 6 月 30 日
一、收入
23,035,234.14 8,997,731.71
1.利息 收入
12,065,089.49 17,087,831.36
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 534,118.27 1,522,821.91
债券利 息收 入
10,136,812.88 12,172,010.89
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
1,394,158.34 3,392,998.56
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
4,611,477.00 4,241,808.80
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 5,374,735.70 4,374,930.62
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 -1,256,174.08 -269,762.40
资产支 持证 券投 资收 益
- -
贵金属 投资 收益
- -
衍生工 具收 益 6.4.7.14 - -
股利收 益 6.4.7.15 492,915.38 136,640.58
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
6.4.7.16
6,357,113.73 -12,969,194.52
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填 - - 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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列）
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
6.4.7.17
1,553.92 637,286.07
减： 二、费用
2,584,456.42 6,020,860.40
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 1,745,063.68 4,348,056.30
2．托 管费 6.4.10.2.2 290,843.95 543,507.03
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 37,845.36 719,274.76
4．交 易费 用 6.4.7.18 95,634.07 117,662.00
5．利 息支 出
199,179.16 81,147.20
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
199,179.16 81,147.20
6．其 他费 用 6.4.7.19 215,890.20 211,213.11
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”
号填列）
20,450,777.72 2,976,871.31
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
20,450,777.72 2,976,871.31
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体 ： 景顺 长城 安享 回报灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
521,667,912.91 30,846,036.30 552,513,949.21
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 20,450,777.72 20,450,777.72
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
166,481,756.95 11,428,321.05 177,910,078.00
其中：1. 基 金申 购款 175,738,373.75 12,048,124.87 187,786,498.62
2. 基金 赎回 款 -9,256,616.80 -619,803.82 -9,876,420.62
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
- - - 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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少以“- ”号 填列 ）
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
688,149,669.86 62,725,135.07 750,874,804.93
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益
（基金 净值 ）
2,532,824,850.71 48,170,037.88 2,580,994,888.59
二、 本 期经 营活 动产 生
的基金 净值 变动 数 （ 本
期利润 ）
- 2,976,871.31 2,976,871.31
三、 本 期基 金份 额交 易
产生的基金净值变动
数
（ 净 值 减 少 以 “- ”号
填列）
-2,002,277,458.41 -31,539,363.15 -2,033,816,821.56
其中：1. 基 金申 购款 489,136,530.50 11,738,417.81 500,874,948.31
2. 基金 赎回 款 -2,491,413,988.91 -43,277,780.96 -2,534,691,769.87
四、 本 期向 基金 份额 持
有人分配利润产生的
基金净 值变 动 （ 净值 减
少以“- ”号 填列 ）
- - -
五、期末所有者权益
（基金 净值 ）
530,547,392.30 19,607,546.04 550,154,938.34
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 许义 明______
吴 建军______
邵 媛媛____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
景顺长城安享 回报灵活 配 置混合型证券 投资基金( 以 下简称 “本基 金 ”)， 系经 中国证券监 督
管理委 员会 （ 以下 简称 “ 中国证 监会 ” ） 证 监许 可 【2015 】1068 号 文 《关 于 准予景 顺长 城安 享回
报灵活配置混 合型证券 投 资基金注册的 批复》的 核 准，由景顺长 城基金管 理 有限公司依 照《中华
人民共和国证 券投资基 金 法》和《景顺 长城安享 回 报灵活配置混 合型证券 投 资基金基金 合同》作景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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为发起 人 于2015 年6 月8 日至2015 年6 月 10 日向 社会公 开募 集， 募集 期结 束 经安永 华明 会计 师
事务所 （ 特殊 普通 合伙 ） 验证并 出具 安永 华明(2015) 验字 第 60467014_H04 号 验资报 告 后 ， 向中 国
证监会 报送 基金 备案 材料 。基金 合同 于 2015 年 6 月 15 日 生效 。本 基金 为契 约型开 放式 ，存 续期
限不定 。设 立时 募集 的扣 除认购 费后 的实 收基 金（ 本金） 为人 民 币 346,,454,551.84 元 ，在 募集
期 间 产 生 的 活 期 存 款 利 息 为 人 民 币 5,174.06 元 ， 以 上 实 收 基 金 （ 本 息 ） 合 计 为 人 民 币
346,459,725.90 元 ，折 合 346,459,725.90 份 基 金份额 。本 基金 的基 金管 理人为 景顺 长城 基金 管
理有限 公司 ， 注 册登 记机 构为本 基金 管理 人， 基金 托管人 为兴 业银 行股 份有 限公司 （以 下简 称 “ 兴
业银行 ”）。
本基金的投 资 范围包括 国 内依法发行上 市的股票 （ 包括中小板、 创业板及 其 他经中国证监 会
核准上 市的 股票 ） 、 债券 （ 包括国 债 、 央 行票 据、 金 融债券 、 企业 债券 、 公 司 债券 、 中 期票 据、 短
期融资券、超 短期融资 券 、次级债券、 政府支持 机 构债、政府支 持债券、 地 方政府债、 中小企业
私募债 券 、 可 转换 债券 及 其他经 中国 证监 会允 许投 资的债 券） 、 资产 支持 证券 、 债 券回 购 、 银 行存
款 （包 括协 议存 款、 定 期 存款及 其他 银行 存款 ） 、 货 币市场 工具 、 权 证、 股 指 期货以 及经 中国 证监
会允许基金投 资的其他 金 融工具，但需 符合中国 证 监会的相关规 定。本基 金 的投资组合 比例为：
本基金股票投 资占 基金 资 产的比例范围 为 0-95%。 本基金每个交 易日日终 在 扣除股指期货 合约需
缴纳的交易保证金后， 应 当保持不低于基金资产 净 值 5% 的 现 金 或 者 到期 日 在一 年 以 内 的 政 府债
券。本 基金 的业 绩比 较基 准为：1 年 期银 行定 期存 款利率 （税 后）+3% （单 利 年化） 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金的财务 报表按照 财 政部颁布的《 企业会计 准 则－基本准则 》以及其 后 颁布及修订的 具
体会计准则、 应用指南 、 解释以及其他 相关规定( 以 下合称 “企业 会计准则 ”) 编制。同时 ，在具
体会计估值核 算和信息 披 露方面，也参 考了中国 证 券投资基金业 协会修订 并 发布的《证 券投资基
金会计 核算 业务 指引 》 、 中 国证监 会颁 布的 《关 于进 一步规 范证 券投 资基 金估 值业务 的指 导意 见》 、
《关于证券 投资基金 执行< 企业会计准 则>估值业 务及 份额净值计 价有关事 项的 通知》 、 《证券 投资
基金信 息披 露XBRL 模板 第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 及其 他中 国证 监会 和中国 证券 投 资 基金
业协会 颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基 金 2017 年 6 月 30 日 的财 务景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 23 页 共 53 页
状况以 及2017 年1 月1 日至 2017 年6 月30 日 止期 间的经 营成 果和 基金 净值 变动情 况。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本基金 本报 告期 所采 用的 会计政 策和 会计 估计 与最 近一期 年度 报告 相一 致。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的会 计政 策变 更。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 无需 说明 的会计 估计 变更 。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无需 说明 的重大 会计 差错 和更 正。
6.4.6 税项
印花税
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率 为 1‰ ，由 出让 方缴 纳。
营业税 、增 值税 、企 业所 得税
证券投资基金 （封闭式 证 券投资基 金， 开放式证 券 投资基金）管 理人运用 基 金买卖股票、 债
券的差 价收 入， 免征 营业 税。
自2016 年5 月1 日 起， 在 全国范 围内 全面 推开 营业 税改征 增值 税试 点， 金融 业 纳入试 点范 围，
由缴纳营业税 改为缴纳 增 值税。对证券 投资基金 （ 封闭式证券投 资基金， 开 放式证券投 资基金）
管理人运用基 金买卖股 票 、债券的转让 收入免征 增 值税；国债、 地方政府 债 利息收入以 及金融同
业往来利息收 入免征增 值 税。金融机构 开展的质 押 式买入返售金 融商品 业 务 、买断式买 入返售金
融商品 业务 、 同 业存 款、 同 业存单 以及 持有 金融 债券 取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入 。
根据财政 部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增 值税 纳税 人； 根据 财政部 、 国 家税 务总 局财 税[2017]56 号 文 《 关于 资 管产品 增值 税有 关问
题的通 知 》 的 规定 ， 自2018 年1 月1 日起 ， 资管 产品 管理人 运营 资管 产品 过程 中发生 的增 值税 应
税行为（以下 称资管产 品 运营业务） ，暂 适用简易 计 税 方法，按 照 3%的征 收率 缴纳增值税 。管理景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 24 页 共 53 页
人应分别核算 资管产品 运 营业务和其他 业务的销 售 额和增值税应 纳税额。 未 分别核算的 ，资管 产
品运营 业务 不得 适用 于简 易计税 方法 。 对 资管 产品 在2018 年1 月1 日 前运 营 过程中 发生 的增 值税
应税行为，未 缴纳增值 税 的，不再缴纳 ；已缴纳 增 值税的，已纳 税额从资 管 产品管理人 以后月份
的增值 税应 纳税 额中 抵减 。
证券投资基金 从证券市 场 中取得的收入 ，包括买 卖 股票、债券的 差价收入 ， 股权的股息、 红
利收入 ，债 券的 利息 收入 及其他 收入 ，暂 不征 收企 业所得 税。
个人所 得税
个人所 得税 税率 为20% 。
基金取得的股 票的股息 、 红利收入、债 券的利息 收 入及储蓄利息 收入，由 上 市公司、债券 发
行企业 及金 融机 构在 向基 金派发 股息 、红 利、 债券 的利息 及储 蓄利 息时 代扣 代缴个 人所 得税 。
基金从 上市 公司 分配 取得 的股息 红利 所得 ，持 股期 限在 1 个月 以内 （含 1 个 月）的 ，其 股 息
红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ；持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年（含 1 年） 的，暂 减按 50%计入
应纳税 所得 额； 持股 期限 超过 1 年的 ，暂 免征 收个 人所得 税。
暂免征 收储 蓄存 款利 息所 得个人 所得 税。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
活期存 款 1,353,932.39
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
存款期 限1 个月 内 -
其他存 款 -
合计： 1,353,932.39
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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股票 51,007,213.64 61,140,391.15 10,133,177.51
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 10,941,101.92 10,917,100.00 -24,001.92
银行间 市场 608,863,249.75 601,793,000.00 -7,070,249.75
合计 619,804,351.67 612,710,100.00 -7,094,251.67
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 670,811,565.31 673,850,491.15 3,038,925.84
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 本期 末的 衍生 金融 资产/ 负债 项目 余额 为零 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位: 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 120,874,661.32 -
合计 120,874,661.32 -
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 于本 期末 无买 断式 逆回购 交易 中取 得的 债券 。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
应收活 期存 款利 息 692.88
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 94.95
应收债 券利 息 6,062,396.33
应收买 入返 售证 券利 息 278,066.81
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 - 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 26 页 共 53 页
其他 6.75
合计 6,341,257.72
6.4.7.6 其 他资 产
本基金 本期 末的 其他 资产 余额 为 零。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 39,009.75
银行间 市场 应付 交易 费用 9,011.75
合计 48,021.50
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 247,291.13
合计 247,291.13
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
景顺长 城安 享回 报混 合 A 类
项目
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年6 月30 日
基 金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 515,322,067.88 515,322,067.88
本期申 购 25,119.53 25,119.53
本期赎 回( 以"-" 号填列) -6,952,366.93 -6,952,366.93
- 基金 拆分/ 份额 折算 前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 508,394,820.48 508,394,820.48 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 27 页 共 53 页
金额单 位： 人民 币元
景顺长 城安 享回 报混 合 C 类
项目
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 6,345,845.03 6,345,845.03
本期申 购 175,713,254.22 175,713,254.22
本期赎 回( 以"-" 号填列) -2,304,249.87 -2,304,249.87
- 基金 拆分/ 份额 折算 前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 179,754,849.38 179,754,849.38
注: 本 期申 购份 额包 含基 金 转入 份额 ；本 期赎 回份 额包含 基金 转出 份额 。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
景顺长 城安 享回 报混 合 A 类
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 36,732,957.60 -6,201,005.55 30,531,952.05
本期利 润 12,664,575.67 5,096,679.95 17,761,255.62
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
-552,636.55 67,599.19 -485,037.36
其中： 基金 申购 款 1,934.24 -215.15 1,719.09
基金赎 回款 -554,570.79 67,814.34 -486,756.45
本期已 分配 利润 - - -
本期末 48,844,896.72 -1,036,726.41 47,808,170.31
单位： 人民 币元
景顺长 城安 享回 报混 合 C 类
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 390,055.59 -75,971.34 314,084.25
本期利 润 1,429,088.32 1,260,433.78 2,689,522.10
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
13,471,259.27 -1,557,900.86 11,913,358.41
其中： 基金 申购 款 13,627,232.28 -1,580,826.50 12,046,405.78
基金赎 回款 -155,973.01 22,925.64 -133,047.37
本期已 分配 利润 - - -
本期末 15,290,403.18 -373,438.42 14,916,964.76 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 28 页 共 53 页
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 22,822.30
定期存 款 利 息收 入 502,166.67
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 888.21
其他 8,241.09
合计 534,118.27
6.4.7.12 股 票投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 24,746,119.23
减：卖 出股 票成 本总 额 19,371,383.53
买卖股 票差 价收 入 5,374,735.70
6.4.7.13 债 券投 资收益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年1月1 日至2017 年6 月30日
卖 出 债券 （、 债转 股及 债券 到 期兑 付） 成 交
总额
434,698,765.87
减 ： 卖出 债券 （、 债转 股及 债 券到 期兑 付）
成本总 额
430,187,339.42
减：应 收利 息总 额 5,767,600.53
买卖债 券差 价收 入 -1,256,174.08
6.4.7.14 衍 生工 具收益
本基金 本期 衍生 工具 收益 发生额 为零 。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 29 页 共 53 页
6.4.7.15 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年6 月 30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 492,915.38
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 492,915.38
6.4.7.16 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 6,357,113.73
—— 股 票投 资 7,389,459.18
—— 债 券投 资 -1,032,345.45
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 6,357,113.73
6.4.7.17 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 1,553.92
基金转 换费 收入 -
合计 1,553.92
6.4.7.18 交易 费用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年 6 月30 日
交易所 市场 交易 费用 92,009.07
银行间 市场 交易 费用 3,625.00 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 30 页 共 53 页
合计 95,634.07
6.4.7.19 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
审计费 用 39,671.58
信息披 露费 148,765.71
债券托 管账 户维 护费 18,653.84
银行划 款手 续费 8,799.07
合计 215,890.20
6.4.7.20 分 部报 告
截至本期末， 本基金仅 在 中国大陆境内 从事证券 投 资单 一业务， 因此，无 需 作披露的分部 报
告。
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 作说 明的 重大 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财务 报表 批准 报出 日，本 基金 无需 作披 露的 资产负 债表 日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期， 与本 基金 存在 控制关 系或 其他 重大 利害 关系的 关联 方未 发生 变化 。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
景顺长 城基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、注 册登 记人 、基金 销售 机构
兴业银 行 股 份有 限公 司(“ 兴业银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 31 页 共 53 页
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
本基金 本期 和上 年度 可比 期间未 通过 关联 方交 易单 元进行 股票 交易 。
6.4.10.1.2 权 证交 易
本基金 本期 和上 年度 可比 期间未 通过 关联 方交 易单 元进行 权证 交易 。
6.4.10.1.3 应 支付 关联方 的佣 金
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 无应 付关 联方 的佣 金。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
1,745,063.68 4,348,056.30
其中： 支付 销售 机构 的客
户维护 费
34,170.31 104,165.07
注:1 ）基金管 理人的管 理 费每日计算， 逐日累计 至 每月月底，按 月支付。 基 金管理费按 前一日的
基金资 产净 值的 约定 年费 率计提 。计 算方 法如 下：
H=E× 约定 年费 率/当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
2）本 基金 自2016 年7 月6 日起 ，基 金管 理费 年费 率从 0.80% 调整 到0.60% 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年6
月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
290,843.95 543,507.03
注: 基 金托 管费 每日 计算 ， 逐日累 计至 每月 月底 ， 按 月支付 。 基金 托管 费按 前 一日的 基金 资产 净值景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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的0.10% 的 年费 率计 提。 计算方 法如 下：
H=E×0 .10% / 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
6.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
景顺长 城安 享回 报
混合 A 类
景顺长 城安 享回 报
混合 C 类
合计
景顺长城基金管理有限
公司
- 32,788.30 32,788.30
兴业银 行 - 4,819.06 4,819.06
合计 - 37,607.36 37,607.36
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
景 顺 长 城 安 享 回 报
混合A 类
景顺长 城安 享回 报
混合 C 类
合计
景顺长城基金管理有限
公司
- 705,418.61 705,418.61
兴业银 行 - 13,339.69 13,339.69
合计 - 718,758.30 718,758.30
注：基 金销 售服 务费 每日 计提， 按月 支付 。本 基 金 A 类 基金 份额 不收 取销 售 服务费 ，C 类 基金 份
额的销 售服 务费 按前 一 日C 类基 金资 产净 值的0.20% 年费率 计提 。计 算方 法如 下：
H=E×0 .20% / 当 年天 数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 C 类基 金份 额前 一日 的基金 资产 净值
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
单位 ：人 民币 元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收 入 交易金 额 利息支 出 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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兴业银 行 20,050,823.56 - - - - -
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年 6 月 30 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出
交易金
额
利息收 入 交易金 额 利息支 出
兴业银 行 - - - - - -
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
本基金 基金 管理 人本 期和 上年度 可比 期间 均未 运用 固有资 金投 资本 基金 。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
除基金 管理 人之 外， 本基 金的其 他关 联方 于本 期末 和上年 度末 均未 投资 本基 金。
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年 1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行 1,353,932.39 22,822.30 5,947,929.18 367,338.34
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 兴业 银行 保管， 并按 银行 间同 业利 率计息 。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
本基金 于本 期及 上年 度可 比期间 未在 承销 期内 直接 购入关 联方 承销 证券 。
6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.11 利 润分 配情况
本基金 本期 未进 行利 润分 配。
6.4.12 期 末（2017 年 6 月 30 日 ） 本基金 持有 的流通 受限 证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受 限证 券类 别 ：股票 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可 流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ： 股）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
603331
百达
精工
2017 年
6 月27
日
2017
年7 月
5 日
新股流
通受限
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行 间市场 债券 正回 购交 易形 成的卖 出回 购证 券款
余额 为46,059,810.91 元 ，是以 如下 债券 作为 抵押 ：
金额单 位： 人民 币元
债券代 码 债券名 称
回购到 期
日
期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
111711211
17 平 安银
行CD211
2017 年7 月
4 日
98.88 470,000 46,473,600.00
合计
470,000 46,473,600.00
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 基金 从事 证券 交 易所债 券正 回购 交易 形成 的卖出 回购 证券 款余
额 5,000,000.00 元 ，分 别 于 2017 年 7 月 3 日、7 月 7 日到 期。 该类 交易 要 求本基 金转 入质 押 库
的债券 ，按 证券 交易 所规 定的比 例折 算为 标准 券后 ，不低 于债 券回 购交 易的 余额。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金是一只 偏固定收 益 的证券投资基 金，属于 中 等风险品种。 本基金投 资 的金融工具主 要
包括股票投资 、债券投 资 及权证投资等 。本基金 在 日常经营活动 中面临的 与 这些金融工 具相关的
风险主要包括 信用风险 、 流动性风险及 市场风险 。 本基金的基金 管理人从 事 风险管理的 主要目标
是争取 将相 对风 险控 制在 限定的 范围 之内 ， 使 本基 金 在风险 和收 益之 间取 得最 佳的平 衡以 实现 “相
对收益高、风 险适中” 的 风险收益目标 ，并达到 确 保合法合规经 营、防范 和 化解风险、 提高经营
效率及 保护 投资 者和 股东 合法权 益的 目标 。
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了以审 计与风险 控 制委员会为核 心景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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的、由风险管 理委员会 、 督察长、法律 监察稽核 部 、相关职能部 门和业务 部 门构成的风 险管理架
构体系。本基 金的基金 管 理人在董事会 下设立审 计 与风险控制委 员会，负 责 对公司经营 管理和基
金投资业务进 行合规性 控 制，并对公司 内部稽核 审 计工作进行审 核监督； 在 管理层层面 设立风险
管理委员会， 讨论和制 定 公司日常经营 过程中风 险 防范和控制措 施；在业 务 操作层面风 险管理职
责主要 由法 律监 察稽 核部 负责 ， 投资 风险 分析 与绩 效评估 由独 立的 投资 风险 评估人 员负 责。
本基金的基金 管理人对 于 金融工具的风 险管理方 法 主要是通过定 性分析和 定 量分析的方法 去
估测各种风险 产生的可 能 损失。从定性 分析的角 度 出发，判断风 险损失的 严 重程度和出 现同类风
险损失的频度 。而从定 量 分析的角度出 发，根据 本 基金的投资目 标，结合 基 金资产所运 用金融工
具特征 通过 特定 的风 险量 化指标 、 模型 ， 日 常的 量 化报告 ， 确定 风险 损失 的 限度和 相应 置信 程度 ，
及时可 靠地 对各 种风 险进 行监督 、 检查 和评 估， 并 通过相 应决 策 ， 将 风险 控 制在可 承受 的范 围内 。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过 程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券的发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 兴 业银行 ，与该 银行存款 相 关的信用风险 不重大。 本 基金在证券 交易所进
行的交易均以 中国证券 登 记结算有限责 任公司为 交 易对手完成证 券交收和 款 项清算，违 约风险可
能性很小；在 银行间同 业 市场进行交易 前均对交 易 对手进行信用 评估并对 证 券交割方式 进行限制
以控制 相应 的信 用风 险。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风 险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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针对投 资品 种变 现的 流动 性风险 ， 本 基金 的基 金管 理 人通过 风险 管理 岗设 定流 动性比 例要 求，
对流动性指标 进行持续 的 监测和分析， 包括组合 持 仓集中度指标 、组合在 短 时间内变现 能力的综
合指标、组合 中变现能 力 较差的投资品 种比例以 及 流通受限制的 投资品种 比 例等。本基 金投资于
一家公司发行 的股票市 值 不超过基金资 产净值 的 10% ，且本基金与 由本基金 的 基金管理人管 理的
其他基金共同 持有一家 公 司发行的证券 不得超过 该 证券的 10% 。本基金 所持 大部分证券在 证券交
易所上 市， 其余 亦可 在银 行间同 业市 场 交 易， 因此 除附 注 6.4.12 中列 示的 部 分基金 资产 流通 暂时
受限制不能自 由转让的 情 况外，其余金 融资产均 能 以合理价格适 时变现。 此 外，本基金 可通过卖
出回购金融资 产方式借 入 短期资金应对 流动性需 求 ，其上限一般 不超过基 金 持有的债券 投资的公
允价值 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素 的变动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金的基金 管理人定 期 对本基金面临 的利率敏 感 性缺口进行监 控，并通 过 调整投资组合 的
久期等 方法 对上 述利 率风 险进行 管理 。
本基金持有及 承担的大 部 分金融资产和 金融负债 不 计息，因此本 基金的收 入 及经营活动的 现
金流量在很大 程度上独 立 于市场利率变 化。本基 金 持有的利率敏 感性资产 主 要为银行存 款、结算
备付金 、存 出 保 证金 、买 入返售 金融 资产 及债 券投 资等。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年 6 月30 日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款
1,353,932.39 - - - - - 1,353,932.39
结算备 付金
234,403.85 - - - - - 234,403.85
存出保 证金
16,740.08 - - - - - 16,740.08
交易性 金融 资产
- 69,486,000.00 402,572,100.00 140,652,000.00 - 61,140,391.15 673,850,491.15 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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买入返 售金 融资 产
136,074,000.00 - - - - - 136,074,000.00
应收证 券清 算款
- - - - - 190,054.70 190,054.70
应收利 息
- - - - - 6,341,257.72 6,341,257.72
其他资 产
- - - - - -15,199,338.68 -15,199,338.68
资产总 计 137,679,076.32 69,486,000.00 402,572,100.00 140,652,000.00 - 52,472,364.89 802,861,541.21
负债
卖出回 购金 融资 产
款
51,059,810.91 - - - - - 51,059,810.91
应付赎 回款 - - - - - 157,280.83 157,280.83
应付管 理人 报酬 - - - - - 362,278.39 362,278.39
应付托 管费 - - - - - 60,379.72 60,379.72
应付销 售服 务费 - - - - - 29,932.64 29,932.64
应付交 易费 用 - - - - - 48,021.50 48,021.50
应付利 息 - - - - - 21,741.16 21,741.16
其他负 债 - - - - - 247,291.13 247,291.13
负债总 计 51,059,810.91 - - - - 926,925.37 51,986,736.28
利率敏 感度 缺口 86,619,265.41 69,486,000.00 402,572,100.00 140,652,000.00 - - -
上年度 末
2016 年12 月31 日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存 款 2,870,638.91 - - - - - 2,870,638.91
结算备 付金 58,206.16 - - - - - 58,206.16
存出保 证金 38,218.30 - - - - - 38,218.30
交易性 金融 资产 20,082,000.00 94,837,000.00 74,782,493.50 218,448,000.00 - 31,357,990.61 439,507,484.11
买入返 售金 融资 产 103,244,709.62 - - - - - 103,244,709.62
应收利 息 - - - - - 7,399,162.19 7,399,162.19
其他资 产 - - - - - - -
资产总 计 126,293,772.99 94,837,000.00 74,782,493.50 218,448,000.00 - 38,757,152.80 553,118,419.29
负债
应付赎 回款 - - - - - 126,923.41 126,923.41
应付管 理人 报酬 - - - - - 281,125.61 281,125.61
应付托 管费 - - - - - 46,854.25 46,854.25
应付销 售服 务费 - - - - - 1,146.11 1,146.11
应付交 易费 用 - - - - - 9,373.08 9,373.08
其他负 债 - - - - - 139,047.62 139,047.62
负债总 计 - - - - - 604,470.08 604,470.08
利率敏 感度 缺口 126,293,772.99 94,837,000.00 74,782,493.50 218,448,000.00 - - -
注：表 中所 示为 本基 金资 产及负 债的 账面 价值 ，并 按照合 约规 定的 到期 日进 行了分 类。
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
在其他 变量 不变 的假 设下 ， 利 率发 生合 理 、 可 能的 变动时 ， 为交 易而 持有 的 债券公 允价
值的变 动将 对基 金净 值产 生的影 响。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年 6 月 30 日 ）
上年度 末（ 2016 年12 月31
日 ）
市场利 率上 升 25 个
基点
-1,663,105.38 -1,690,599.62
市场利 率下 降 25 个
基点
1,674,738.12 1,707,478.59
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除外汇 汇 率以外的市场 价
格因素变动而 发生波动 的 风险。本基金 主要投资 于 证券交易所上 市或银行 间 同业 市场交 易的股票
和债券，所面 临的最大 价 格风险由所持 有的金融 工 具的公允价值 决定。本 基 金通过投资 组合的分
散化降 低市 场价 格风 险， 并且本 基金 管理 人每 日对 本基金 所持 有的 证券 价格 实施监 控。
于本期 末， 本基 金面 临的 其他价 格风 险列 示如 下：
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
上年度 末
2016 年12 月 31 日
公允价 值
占基金
资产净
值比例
（%）
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 61,140,391.15 8.14 31,357,990.61 5.68
交易性 金融 资产 －基金 投资 - - - -
交易性 金融 资产 －债 券投 资 612,710,100.00 81.60 408,149,493.50 73.87
交 易 性 金 融 资 产 － 贵 金 属 投
资
- - - -
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
其他 - - - -
合计 673,850,491.15 89.74 439,507,484.11 79.55
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设 其他变 量不 变的 假设 下， 证券投 资价 格发 生合 理、 可能的 变动 时， 将对 基金 净值景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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产生的 影响 。正 数表 示可 能增加 基金 净值 ，负 数表 示 可能 减少 基金 净值 。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年6 月
30 日 ）
上年度 末 （ 2016 年 12 月
31 日 ）
沪深300 指 数上 升 5% 3,758,600.82 1,053,101.83
沪深300 指 数下 降 5% -3,758,600.82 -1,053,101.83
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
承诺事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 要说 明的 承诺 事项 。
其他事 项
(1) 公 允价 值
本基金管理人 已经评估 了 银行存款、结 算备付金 、 买入返售金融 资产、其 他 应收款项类投 资
以及其 他金 融负 债因 剩余 期限不 长， 公允 价值 与账 面价值 相若 。
各层次 金融 工具 公允 价值
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 划
分 为 第 一 层 次 的 余 额 为 人 民 币 61,130,770.78 元 ， 划 分 为 第 二 层 次 的 余 额 为 人 民 币
612,719,720.37 元， 无划 分为第 三层 次的 余额 ，(2016 年 12 月 31 日， 第一 层 次 31,159,297.57
元，第 二层 次408,348,186.54 元， 第三 层次 无)。
公允价 值所 属层 次间 重大 变动
本基金 调整 公允 价值 计量 层次转 换时 点的 相关 会计 政策在 前后 各会 计期 间保 持一致 。
对于证券交易 所上市的 股 票，若出现重 大事项停 牌 、交易不活跃 或属于非 公 开发行等情况 ，
本基金不会于 停牌日至 交 易恢复活跃日 期间或限 售 期间将相关股 票的公允 价 值列入第一 层次；并
根据估值调整 中所采用 输 入值的可观察 性和重要 性 ，确定相关股 票公允价 值 应属第二层 次或第三
层次。
对于证券交易 所上市的 可 转换、可交换 债券，若 出 现交易不活跃 的情况， 本 基金不会于交 易
不活跃 期间 将债 券的 公允 价值列 入第 一层 次； 根据 估 值调整 中所 采用 输入 值的 可观察 性和 重要 性，
确定相 关债 券公 允价 值应 属第二 层次 或第 三层 次。
第三层 次公 允价 值期 初金 额和本 期变 动金 额
本基金报告期 初未持有 公 允价值划分为 第三层次 的 金融工具；本 基金本期 无 净转入（转出 ）
第三层 次。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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(2) 除 公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
财务报 表的 批准
本财务 报表 已 于2017 年8 月24 日经 本基 金的 基金 管 理人批 准。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的
比例（% ）
1 权益投 资 61,140,391.15 7.62
其中： 股票 61,140,391.15 7.62
2 固定收 益投 资 612,710,100.00 76.32
其中： 债券 612,710,100.00 76.32
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 120,874,661.32 15.06
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 1,588,336.24 0.20
7 其他各 项资 产 6,548,052.50 0.82
8 合计 802,861,541.21 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 4,497,306.07 0.60
C 制造业 21,125,012.50 2.81
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 11,329,267.90 1.51
E 建筑业 4,588,168.00 0.61
F 批发和 零售 业 4,066,304.00 0.54
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 - -
J 金融业 12,805,543.68 1.71
K 房地产 业 2,728,789.00 0.36
L 租赁和 商务 服务 业 - -
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 61,140,391.15 8.14
7.2.2 报 告期 末按 行 业分 类的港 股通 投资股 票投 资组合
无。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600674 川投能 源 742,845 7,294,737.90 0.97
2 600332 白云山 204,778 5,946,753.12 0.79
3 600741 华域汽 车 237,284 5,751,764.16 0.77
4 600036 招商银 行 226,848 5,423,935.68 0.72
5 600104 上汽集 团 151,363 4,699,821.15 0.63
6 600519 贵州茅 台 9,900 4,671,315.00 0.62
7 600068 葛洲坝 408,200 4,588,168.00 0.61
8 600028 中国石 化 758,399 4,497,306.07 0.60
9 601607 上海医 药 140,800 4,066,304.00 0.54
10 600886 国投电 力 510,700 4,034,530.00 0.54
11 601988 中国银 行 1,048,500 3,879,450.00 0.52
12 601601 中国太 保 103,400 3,502,158.00 0.47
13 600048 保利地 产 273,700 2,728,789.00 0.36
14 603043 广州酒 家 1,810 45,738.70 0.01
15 603331 百达精 工 999 9,620.37 0.00
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600741 华域汽 车 6,998,385.80 1.27
2 600332 白云山 6,726,221.00 1.22 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 43 页 共 53 页
3 600886 国投电 力 3,999,513.00 0.72
4 600068 葛洲坝 3,998,310.00 0.72
5 601988 中国银 行 3,699,532.00 0.67
6 600674 川投能 源 3,499,538.00 0.63
7 600519 贵州茅 台 3,471,338.84 0.63
8 601607 上海医 药 2,999,000.00 0.54
9 601601 中国太 保 2,998,159.00 0.54
10 600048 保利地 产 2,796,449.40 0.51
11 601952 苏垦农 发 97,161.00 0.02
12 601878 浙商证 券 93,364.05 0.02
13 603626 科森科 技 47,049.60 0.01
14 603385 惠达卫 浴 36,492.50 0.01
15 603639 海利尔 30,089.70 0.01
16 603096 新经典 27,368.50 0.00
17 603197 保隆科 技 24,836.82 0.00
18 603043 广州酒 家 23,855.80 0.00
19 603926 铁流股 份 22,072.80 0.00
20 603179 新泉股 份 20,944.95 0.00
注：买 入金 额为 成交 金额 （成交 单价 乘以 成交 数量 ），未 考虑 相关 交易 费用 。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名的 股票明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 600741 华域汽 车 3,999,652.19 0.72
2 600015 华夏银 行 3,909,795.00 0.71
3 601186 中国铁 建 3,772,814.99 0.68
4 600104 上汽集 团 3,000,008.21 0.54
5 601333 广深铁 路 2,583,000.00 0.47
6 600028 中国石 化 2,206,625.85 0.40
7 600036 招商银 行 1,999,920.00 0.36
8 600332 白云山 999,993.60 0.18
9 601375 中原证 券 239,721.10 0.04
10 601952 苏垦农 发 196,615.50 0.04
11 601878 浙商证 券 190,261.82 0.03
12 603877 太平鸟 125,579.20 0.02
13 603626 科森科 技 119,608.32 0.02 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 44 页 共 53 页
14 603298 杭叉集 团 103,222.35 0.02
15 603385 惠达卫 浴 96,082.40 0.02
16 603133 碳元科 技 93,106.46 0.02
17 603218 日月股 份 81,708.80 0.01
18 603096 新经典 72,263.00 0.01
19 603886 元祖股 份 72,013.04 0.01
20 603179 新泉股 份 69,368.00 0.01
注：卖 出金 额为 成交 金额 （成交 单价 乘以 成交 数量 ） ，未考 虑相 关交 易费 用。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 41,764,324.89
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 24,746,119.23
注： 买入 股票 的成 本总 额及 卖出股 票的 收入 总额 均为 买卖股 票成 交金 额 （成 交单 价乘以 成交 数量 ） ，
未考虑 相关 交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 国家债 券 996,100.00 0.13
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 49,770,000.00 6.63
其中： 政策 性金 融债 39,849,000.00 5.31
4 企业债 券 13,039,000.00 1.74
5 企业短 期融 资券 60,140,000.00 8.01
6 中期票 据 150,965,000.00 20.11
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 337,800,000.00 44.99
9 其他 - -
10 合计 612,710,100.00 81.60
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （％ ）
1 111711211 17 平 安银 行 CD211 500,000 49,440,000.00 6.58
2 111797220 17 广 州农 村商 业银 行 CD078 500,000 48,885,000.00 6.51 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 45 页 共 53 页
3 111714125 17 江 苏银 行 CD125 500,000 48,360,000.00 6.44
4 111714190 17 江 苏银 行 CD190 500,000 47,805,000.00 6.37
5 111780168 17 南 京银 行 CD123 500,000 47,785,000.00 6.36
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持 证 券。
7.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 参与 股指 期货 交易 ，以套 期保 值为 目的 ，制 定相应 的投 资策 略。
1、 时点 选择 ： 基 金管 理人 在交易 股指 期货 时， 重点 关注当 前经 济状 况、 政策 倾向、 资金 流向 和技
术指标 等因 素。
2、套 保比 例： 基金 管理 人 根据对 指数 点位 区间 判断 ，在符 合法 律法 规的 前提 下，决 定套 保比 例。
再根据 基金 股票 投资 组合 的贝塔 值， 具体 得出 参与 股指期 货交 易的 买卖 张数 。
3、 合约 选择 ： 基金 管理 人 根据股 指期 货当 时的 成交 金额 、 持 仓量 和基 差等 数 据， 选择 和基 金组 合
相关性 高的 股指 期货 合约 为交易 标的 。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
根据本 基金 基金 合同 约定 ，本基 金投 资范 围不 包括 国债期 货。
7.11.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 46 页 共 53 页
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
本报告期内未 出现基金 投 资的前十名证 券的发行 主 体被监管部门 立案调查 或 者在报告编制 日
前一年 内受 到公 开谴 责、 处罚的 情况 。
7.12.2
本基金 投资 的前 十名 股票 未超出 基金 合同 规定 的备 选股票 库。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 16,740.08
2 应收证 券清 算款 190,054.70
3 应收股 利 -
4 应收利 息 6,341,257.72
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 6,548,052.50
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票不 存在 流通 受限 的情 况。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 47 页 共 53 页
§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
景顺长 城安 享回 报混 合A 类 431 1,179,570.35 488,759,921.46 96.14% 19,634,899.02 3.86%
景顺长 城安 享回 报混 合C 类 118 1,523,346.18 175,657,260.42 97.72% 4,097,588.96 2.28%
合计 549 1,253,460.24 664,417,181.88 96.55% 23,732,487.98 3.45%
注： 分级 基金 机构/ 个人 投 资者持 有份 额占 总份 额比 例的计 算中 ， 对下 属分 级 基金 ， 比 例的 分母 采
用各自级别的 份额，对 合 计数，比例的 分母采用 下 属分级基金份 额的合计 数 （即期末基 金份额总
额） 。
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别
持有份 额总 数
（份）
占基金 总份 额
比例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
景顺长 城安 享回 报混 合A 类 93.89 0.00%
景顺长 城安 享回 报混 合C 类 - -
合计 93.89 0.00%
注：分级基金 管理人的 从 业人员持有份 额占总份 额 比例的计算中 ，对下属 分 级基金，比 例的分母
采用各自级别 的份额， 对 合计数，比例 的分母采 用 下属分级基金 份额的合 计 数（即期末 基金份额
总额） 。
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
1、本 期末 基金 管理 人的 高 级管理 人员 、基 金投 资和 研究部 门负 责人 未持 有本 基金。
2、本 期末 本基 金的 基金 经 理未持 有本 基金 。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 48 页 共 53 页
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
项目
景顺长 城安 享回
报混 合 A 类
景顺长 城安 享回
报混 合 C 类
基金合 同生 效日 （2015 年6 月 15 日 ） 基 金份
额总额
245,058,898.93 101,400,826.97
本报告 期期 初基 金份 额总 额 515,322,067.88 6,345,845.03
本报告 期基 金总 申购 份额 25,119.53 175,713,254.22
减:本 报告 期基 金总 赎回 份额 6,952,366.93 2,304,249.87
本 报 告期 基 金拆 分 变动 份额 （ 份额 减 少以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 508,394,820.48 179,754,849.38
注：总 申购 份额 含转 换入 份额， 总赎 回份 额含 转换 出份额 。 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
在本报 告期 内， 本基 金未 召开基 金份 额持 有人 大会 。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
在本报 告期 内， 基金 管理 人、基 金托 管人 的专 门基 金托管 部门 未发 生重 大人 事变动 。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
在本报 告期 内， 无涉 及基 金管理 人、 基金 财产 、基 金托管 业务 的重 大诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
在本报 告期 内， 本基 金投 资策略 未发 生改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金未 更换 会计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ， 本基 金管 理 人及其 高级 管理 人员 、 托 管人托 管业 务部 门及 其高 级管理 人员 未受
到监管 部门 的任 何稽 查和 处罚。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公 司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
兴业证券股 2 65,932,566.27 100.00% 61,401.25 100.00% 未变更 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 50 页 共 53 页
份有限 公司
注：基 金专 用交 易单 元的 选择标 准和 程序 如下 ：
1）选 择标 准
a、资 金实 力雄 厚， 信誉 良 好；
b、财 务状 况良 好， 各项 财 务指标 显示 公司 经营 状况 稳定；
c、经 营行 为规 范， 最近 两 年未因 重大 违规 行为 受到 监管机 关的 处罚 ；
d、内 部管 理规 范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ，并 能满足 本基 金运 作高 度保 密的要 求；
e、该 证券 经营 机构 具有 较 强的研 究能 力， 有固 定的 研究机 构和 专门 的研 究人 员，能 及时 、全 面、
定期向基金管 理人提供 高 质量的咨询服 务，包括 宏 观经济报告、 行业报告 、 市场走向分 析报告、
个股分析报告 及其他专 门 报告以及全面 的信息服 务 。并能根据 基 金管理人 的 特定要求， 提供专门
研究报 告。
2）选 择程 序
基金管理人根 据以上标 准 进行考察后， 确定证券 经 营机构的选择 。基金管 理 人与被选择 的证券经
营机构 签订 协议 。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权证
成交总 额的
比例
兴 业 证 券 股
份有限 公司
10,941,101.92 100.00% 81,600,000.00 100.00% - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2016 年
第4 季 度报 告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 1 月 19 日
2
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2017 年
第1 号 更新 招募 说明 书摘 要
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 1 月 26 日
3
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2017 年
第1 号 更新 招募 说明 书
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 1 月 26 日 景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 51 页 共 53 页
4
景顺长 城基 金管 理有 限公 司
关于调 整直 销网 上交 易系 统
招行直 联渠 道基 金交 易费 率
优惠活 动的 公告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 2 月 3 日
5
景顺长 城基 金管 理有 限公司
关于调 整直 销网 上交 易 “ 精
明i 定投 ” PE 区间 的公 告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 2 月 6 日
6
景顺长 城基 金管 理有 限公 司
关于旗 下部 分基 金参 加蚂 蚁
（杭州 ） 基金 销售 有限 公 司基
金转换 费率 优惠 活动 的公 告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 2 月 24 日
7
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2016 年
年度报 告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 3 月 29 日
8
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2016 年
年度报 告摘 要
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 3 月 29 日
9
景顺长 城基 金管 理有 限公 司
关于提 请投 资者 及时 更新 过
期身份 证件 或身 份证 明文 件
的公告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 4 月 17 日
10
景顺长 城安 享回 报灵 活配 置
混合型 证券 投资 基 金 2017 年
第1 季 度报 告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 4 月 24 日
11
景顺长 城基 金管 理有 限公 司
关于调 整直 销网 上交 易系 统
建行直 联渠 道（ 含建 行网 银、
建行快 捷 ） 基 金交 易费 率 优惠
活动的 公告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 5 月 4 日
12
景顺长 城基 金管 理有 限公 司
关于系 统停 机维 护的 公告
中国证 券报 ， 上 海证
券报， 证券 时报 ， 基
金管理 人网 站
2017 年 6 月 30 日
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
第 52 页 共 53 页
§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资者类 别
报告期内 持有基 金份额 变化 情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份额比 例达到
或者超过 20%的时间 区间
期初份额 申购份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
机构
1 20170101--20170630 488,759,921.46 - - 488,759,921.46 71.03%
2 20170602--20170630 - 170,512,089.76 - 170,512,089.76 24.78%
个人 - - - - - - -
产品特有 风险
本基金由 于存在 单一投 资 者持有基 金份额 比例达 到 或超过基 金份额 总份额 的 20%的 情况， 可能会 出 现如下风 险：
1 、大额申 购风险
在出现投 资者大 额申购 时 ，如本基 金所投 资的标 的 资产未及 时准备 ，则可 能 降低基金 净值涨 幅。
2 、如面临 大额赎 回的情 况，可能 导致以 下风险 ：
（1 ）基金 在短时 间内无 法变现足 够的资 产予以 应 对，可能 会产生 基金仓 位 调整困难 ，导致 流动性 风 险；
（2 ）如果 持有基 金份额 比例达到 或超过 基金份 额 总额的 20%的 单一投 资者 大额赎回 引发巨 额赎回 ， 基金管理 人可
能根据《 基金合 同》的 约 定决定部 分延期 赎回， 如 果连续 2 个 开放日 以上 （含本数 ）发生 巨额赎 回 ，基金管 理人
可能根据 《基金 合同》 的 约定暂停 接受基 金的赎 回 申请，对 剩余投 资者的 赎 回办理造 成影响 ；
（3 ） 基金 管理人 被迫抛 售证券以 应付基 金赎回 的 现金需要， 则可能 使基金 资产净值 受到不 利影响， 影响基金 的投
资运作和 收益水 平；
（4 ）因基 金净值 精度计 算问题， 或因赎 回费收 入 归基金资 产，导 致基金 净 值出现较 大波动 ；
（5 ）基金 资产规 模过小 ，可能导 致部分 投资受 限 而不能实 现基金 合同约 定 的投资目 的及投 资策略 ；
（6 ） 大 额赎回 导致基 金 资产规模 过小， 不能满 足 存续的条 件， 基 金将根 据 基金合同 的约定 面临合 同 终止清 算 、 转
型等风险 。
本基 金管理人将 建立完善的风 险管理机制 ，以有效防止 和化解上述 风险，最大限 度地保护基 金份额持有人 的合法
权益 。投资者在 投资本基金前 ，请认真阅 读本风险提示 及基金合同 等信息披露文 件，全面认 识本基金产品 的风险
收益 特征和产品 特性，充分考 虑自身的风 险承受能力 ， 理性判断市 场，对认购（ 或申购）基 金的意愿、时 机、数
量等投资 行为作 出独立 决 策，获得 基金投 资收益 ， 亦自行承 担基金 投资中 出 现的各类 风险。
11.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
无。
景顺长城安享回报混合 2017 年 半年度报告
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§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 准予 景顺 长 城安享 回报 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金 募集 注册 的文件 ；
2 、 《景 顺长 城安 享回 报灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金基金 合同 》 ；
3 、 《景 顺长 城安 享回 报灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金招募 说明 书》 ；
4 、 《景 顺长 城安 享回 报灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金托管 协议 》 ；
5 、景 顺长 城基 金管 理 有 限 公司批 准成 立批 件、 营业 执照、 公司 章程 ；
6 、其 他在 中国 证监 会指 定 报纸上 公开 披露 的基 金份 额净值 、定 期报 告及 临时 公告。
12.2 存 放地 点
以上备 查文 件存 放在 本基 金管理 人的 办公 场所 。
12.3 查 阅方 式
投资者 可在 办公 时间 免费 查阅。
景 顺长 城基金 管理 有限公 司
2017 年 8 月 26 日
