鑫 元 货 币 市场 基 金
2017 年 半年 度 报 告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 鑫元基金管 理有限公司
基金托 管人： 中国工商银 行股份有限公司
送出日 期：2017 年8 月29 日 鑫元货币 2017 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 25 日 复核 了本
报告中的财务 指标、净 值 表现、利润分 配情况、 财 务会计报告、 投资组合 报 告等内容， 保证复核
内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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1.2
目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 7
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 8
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 9
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 9
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 12
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 12
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 16
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 16
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 16
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 17
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 18
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 18
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 18
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 19
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 19
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 19
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中 财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 19
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 20
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 20
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 21
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 22 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 23
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 42
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 42
7.2 债 券回 购融 资情 况 .................................................................................................................... 42
7.3 基 金投 资组 合平 均剩 余期限 .................................................................................................... 42
7.4 报 告期 内投 资组 合平 均剩余 存续 期超 过 240 天 情况说 明 .................................................... 43
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 43
7.6 期 末按 摊余 成本 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前十 名 债 券投 资明 细 ............................ 44
7.7 “ 影子 定价 ”与 “摊 余成本 法” 确定 的基 金资 产净值 的偏 离 ............................................ 45
7.8 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 45
7.9 投 资组 合报 告附 注 .................................................................................................................... 45
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 47
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 47
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 47
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 47
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 48
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 49
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 49
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 49
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 49
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 49
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 49
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 49
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 49
10.8 偏离 度绝 对值 超过 0.5% 的情 况 ............................................................................................. 51
10.9 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 51
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 53
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 53
§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 54
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 54 鑫元货币 2017 年半年度报告
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12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 54
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 54
鑫元货币 2017 年半年度报告
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 鑫元货 币市 场基 金
基金简 称 鑫元货 币
基金主 代码 000483
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2013 年 12 月 30 日
基金管 理人 鑫元基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 17,424,763,715.29 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 ： 鑫元货 币A 鑫元货 币B
下属分 级基 金的 交易 代码 ： 000483 000484
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 673,328,244.64 份 16,751,435,470.65 份
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
本基金 将在 保持 基金 资产 安全性 和高 流动 性的 基础 上， 追 求超 过业 绩比 较
基准的 稳定 回报 。
投资策 略
1、整 体资 产配 置策 略
本基金 采取 积极 的投 资策 略， 自 上而 下地 进行 投资 管理。 通过 定性 分析 和
定量分 析， 形成 对短 期利 率变化 方向 的预 测； 在此 基础之 上， 确 定 组合 久
期和类 别资 产配 置比 例； 在此框 架之 下， 通过 把握 收益率 曲线 形变 和无 风
险套利 机会 来进 行品 种选 择。
2、类 属配 置策 略
类属配 置是 指基 金组 合在 国债 、 央 行票 据 、 债 券回 购、 金融 债 、 短 期融 资
券及现 金等 投资 品种 之间 的配置 比例 。通 过对 各类 别金融 工具 政策 倾向 、
税收政 策 、 信 用等 级 、 收 益率水 平 、 资 金供 求 、 流 动性等 因素 的研 究判 断，
采用相 对价 值和 信用 利差 策略， 挖掘 不同 类别 金融 工具的 差异 化投 资价
值， 合 理配 置并 灵活 调整 不同类 属债 券在 组合 中的 构成比 例， 形成 合理 组
合以实 现稳 定的 投资 收益 。
3、个 券选 择策 略
在确定 债券 平均 组合 久期 、 期限 结 构 配置 和类 属配 置的基 础上 ， 对 影响 个
别债券 定价 的主 要因 素 ， 包括信 用风 险 、 流 动性 、 市场供 求 、 票 息及 付息
频率 、 税 赋 、 含 权等 因素 进行分 析 ， 有 限选 择央 票 、 短 期国 债等 高等 级债
券品种 以规 避违 约风 险， 在此基 础上 通过 拟合 收益 率曲线 寻找 定价 低估 、
收益率 偏高 的券 种进 行重 点关注 。
4、回 购策 略
该策略 是利 用回 购利 率低 于债券 收益 率的 机会 通过 循环回 购以 放大 债券鑫元货币 2017 年半年度报告
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投资收 益的 投资 策略 。 该 策略的 基本 模式 是利 用买 入债券 进行 正回 购， 在
利用回 购融 入资 金购 买收 益率较 高债 券品 种， 如此 循环至 回购 期结 束卖 出
债券偿 还所 融入 资金 。 在 进行回 购放 大操 作时 ， 基 金管理 人将 严格 遵守 相
关法律 法规 关于 债券 正回 购的有 关规 定。 基金 管理 人也将 密切 关注 由于 新
股申购 等原 因导 致短 期资 金需求 激增 的机 会， 通过 逆回购 的方 式融 出资 金
以分享 短期 资金 利率 陡升 的投资 机会 。
5、收 益率 曲线 策略
根据债 券市 场收 益率 曲线 的动态 变化 以及 隐含 的即 期利率 和远 期利 率提
供的价 值判 断基 础， 结合 对当期 和远 期资 金面 的分 析， 寻 求在 一段 时期 内
获取因 收益 率曲 线变 化而 导致的 债券 价格 变化 所产 生的超 额收 益。 本基 金
将比较 分析 子弹 策略 、哑 铃策略 和梯 形策 略等 在不 同市场 环境 下的 表现 ，
构建优 化组 合， 获取 合理 收益。
业绩比 较基 准 同期活 期存 款利 率（ 税后 ）
风险收 益特 征
本基金 属于 货币 市场 基金 ， 属于 证券 投资 基金 中的 低风险 产品 。 一 般情 况
下，其 风险 和预 期收 益低 于股票 型基 金、 混合 型基 金和债 券型 基金 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 鑫元基 金管 理有 限公 司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信 息 披 露 负 责
人
姓名 李晓燕 郭明
联系电 话 021-20892000 转 010-66105799
电子邮 箱 service@xyamc.com custody@icbc.com.cn
客户服 务电话
4006066188 95588
传真 021-20892111 010-66105798
注册地 址
中国（ 上海 ）自 由贸 易试 验
区浦东 大 道1200 号2 层217
室
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55
号
办公地 址
上海市 静安 区中 山北 路 909
号 12 层
北京市 西城 区复 兴门 内大 街 55
号
邮政编 码 200070 100140
法定代 表人 束行农 易会满
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称
《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券
时报》
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.xyamc.com
基金半 年 度 报告 备置 地点
上海市 静安 区中 山北 路909 号12 层 鑫
元基金 管理 有限 公司
鑫元货币 2017 年半年度报告
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2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 鑫元基 金管 理有 限公 司 上海市 静安 区中 山北 路909 号12 层
鑫元货币 2017 年半年度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额单 位： 人民 币元
注：本期已实 现收益指 基 金本期利息收 入、投资 收 益、 其他收入 （不含公 允 价值变动收 益）扣除
相关费用后的 余额，本 期 利润为本期已 实现收益 加 上本期公允价 值变动收 益 ，由于货币 市场基金
采用摊 余成 本法 核算 ，因 此，公 允价 值变 动收 益为 零，本 期已 实现 收益 和本 期利润 的金 额相 等。
3.2 基金 净值 表现
3.2.1 基 金份 额 净值 收益 率 及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
鑫元货 币 A
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.3179% 0.0011% 0.0288% 0.0000% 0.2891% 0.0011%
过去三 个月 0.9335% 0.0009% 0.0873% 0.0000% 0.8462% 0.0009%
过去六 个月 1.7887% 0.0013% 0.1736% 0.0000% 1.6151% 0.0013%
过去一 年 3.0748% 0.0022% 0.3495% 0.0000% 2.7253% 0.0022%
过去三 年 10.5439% 0.0044% 1.0500% 0.0000% 9.4939% 0.0044%
自 基 金 合 同
生效起 至今
13.3593% 0.0048% 1.2255% 0.0000% 12.1338% 0.0048%
鑫元货 币 B
阶段
份额净值
收益率 ①
份额净值
收益率 标
业绩比 较
基准收 益
业绩比 较基
准收益 率标
①－③ ②－④
基金级 别 鑫元货 币 A 鑫元货 币 B
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期( 2017 年 1 月 1 日 -
2017 年6 月30 日 )
报告期( 2017 年1 月1 日 -
2017 年 6 月30 日)
本期已 实现 收益 10,933,984.89 302,018,580.90
本期利 润 10,933,984.89 302,018,580.90
本期净 值收 益率 1.7887% 1.9097%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末基 金资 产净 值 673,328,244.64 16,751,435,470.65
期末基 金份 额净 值 1.0000 1.0000
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
累计净 值收 益率 13.3593% 14.3285% 鑫元货币 2017 年半年度报告
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准差② 率③ 准差④
过去一 个月 0.3377% 0.0011% 0.0288% 0.0000% 0.3089% 0.0011%
过去三 个月 0.9938% 0.0009% 0.0873% 0.0000% 0.9065% 0.0009%
过去六 个月 1.9097% 0.0013% 0.1736% 0.0000% 1.7361% 0.0013%
过去一 年 3.3219% 0.0022% 0.3495% 0.0000% 2.9724% 0.0022%
过去三 年 11.3412% 0.0044% 1.0500% 0.0000% 10.2912% 0.0044%
自 基 金 合 同
生效起 至今
14.3285% 0.0049% 1.2255% 0.0000% 13.1030% 0.0049%
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 累计 净值收 益率 变动及 其与 同期业 绩比 较基准 收益 率
变 动的 比较
鑫元货币 2017 年半年度报告
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注： 本基 金合 同生 效日 为 2013 年12 月 30 日 。 根 据基 金合同 约定 ， 本基 金建 仓 期为 6 个月 ， 建仓
期结束 时本 基金 各项 资产 配置比 例符 合基 金合 同约 定。
鑫元货币 2017 年半年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
本基金 管理 人为 鑫元 基金 管理有 限公 司， 本公 司经 中国证 监会 证监 许可[2013]1115 号文 批准
于2013 年8 月 成立 ， 由 南 京银行 股份 有限 公司 发起 ， 与 南京 高科 股份 有限 公 司联合 组建 ； 注册 资
本金 2 亿元 人民 币， 总部 设在上 海。 经营 范围 包括 基金募 集、 基金 销售 、特 定客户 资产 管理 、 资
产管理 （包 括特 定对 象投 资咨询 ）和 中国 证监 会许 可的其 他业 务。
截至2017 年6 月30 日， 公司旗 下管 理 18 只 证券 投 资基金 —— 鑫元 货币 市场 基金、 鑫元 一年
定期开放债券 型证券投 资 基金、鑫 元稳 利债券型 证 券投资基金、 鑫元鸿利 债 券型证券投 资基金、
鑫元合享分级 债券型 证 券 投资基金、鑫 元半年定 期 开放债券型证 券投资基 金 、鑫元合丰 分级债券
型证券 投资 基金 （ 现鑫 元 合丰纯 债债 券型 证券 投资 基金） 、 鑫 元安 鑫宝 货币 市 场基金 、 鑫元 鑫新 收
益灵活 配置 混合 型证 券投 资基金 、 鑫 元兴 利债 券型 证券投 资基 金、 鑫元 汇利 债券型 证券 投资 基金 、
鑫元双债增强 债券型证 券 投资基金、鑫 元聚利债 券 型证券投资基 金、鑫元 瑞 利债券型证 券投资基
金、鑫元裕利 债券型证 券 投资基金、鑫 元得利债 券 型证券投资基 金、鑫元 招 利债券型证 券投资基
金、鑫 元添 利债 券型 证券 投资基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
赵慧
鑫元货
币市场
基金、 鑫
元兴利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元汇
利债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
双债增
强债券
2016 年3 月2 日 - 7 年
学历： 经济 学专 业， 硕士 。
相关业 务资 格： 证 券投 资 基
金 从 业 资 格 。 从 业 经 历 ：
2010 年 7 月 任职 于北 京 汇
致资本 管理 有限 公司， 担 任
交易员 。 2011 年 4 月起 在 南
京 银 行 金 融 市 场 部 资 产 管
理 部 和 南 京 银 行 金 融 市 场
部 投 资 交 易 中 心 担 任 债 券
交易员， 有丰 富的 银行 间 市
场交易 经验 。 2014 年 6 月加
入鑫元 基金， 担任 基金 经 理
助理。2014 年7 月 15 日起
担 任 鑫 元 一 年 定 期 开 放 债鑫元货币 2017 年半年度报告
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型证券
投资基
金、 鑫 元
裕利债
券型证
券投资
基金、 鑫
元得利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元聚
利债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
招利债
券型证
券投资
基金、 鑫
元瑞利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元添
利债券
型证券
投资基
金的基
金经理 ；
鑫元一
年定期
开放债
券型证
券投资
基金、 鑫
元稳利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元鸿
利债券
型 证券
投资基
券型证 券投 资基 金、 鑫 元 稳
利债券 型证 券投 资基 金、 鑫
元 鸿 利 债 券 型 证 券 投 资 基
金 的 基 金 经 理 助 理 ，2014
年10 月20 日 起担 任鑫 元 合
享 分 级 债 券 型 证 券 投 资 基
金 的 基 金 经 理 助 理 ，2014
年 12 月 2 日起担 任鑫 元 半
年 定 期 开 放 债 券 型 证 券 投
资 基 金 的 基 金 经 理 助 理 ，
2014 年12 月16 日 起担 任 鑫
元 合 丰 分 级 债 券 型 证 券 投
资基金 （ 现鑫 元合 丰纯 债 债
券型证 券投 资基 金） 的 基 金
经理助 理，2015 年 7 月 15
日 起 担 任 鑫 元 鑫 新 收 益 灵
活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基
金 的 基 金 经 理 助 理 ，2016
年 1 月 13 日起担 任鑫 元 兴
利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经 理，2016 年 3 月 2
日 起 担 任 鑫 元 货 币 市 场 基
金 的 基 金 经 理 ，2016 年 3
月9 日起 担任 鑫元 汇利 债 券
型 证 券 投 资 基 金 的 基 金 经
理， 2016 年 6 月 3 日起 担 任
鑫 元 双 债 增 强 债 券 型 证 券
投资基 金的 基金 经理，2016
年 7 月 13 日起担 任鑫 元 裕
利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经 理，2016 年 8 月 17
日 起 担 任 鑫 元 得 利 债 券 型
证券投 资基 金的 基金 经理 ，
2016 年10 月27 日 起担 任 鑫
元 聚 利 债 券 型 证 券 投 资 基
金的基 金经 理，2016 年 12
月 22 日 起担 任鑫 元招 利 债
券 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金
经理，2017 年3 月 13 日起
担 任 鑫 元 瑞 利 债 券 型 证 券
投资基 金的 基金 经理，2017
年 3 月 17 日起担 任鑫 元 添
利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经 理； 同 时兼 任基 金 投鑫元货币 2017 年半年度报告
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金、 鑫 元
合享分
级债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
半年定
期开放
债券型
证券投
资基金 、
鑫元合
丰纯债
债券型
证券投
资基金 、
鑫元鑫
新收益
灵活配
置混合
型证券
投资基
金的基
金经理
助理； 基
金投资
决策委
员会委
员
资决策 委员 会委 员。
颜昕
鑫元安
鑫宝货
币市场
基金、 鑫
元货币
市场基
金、 鑫 元
合享债
券型证
券投资
基金、 鑫
元合丰
纯债债
券型证
券投资
2015 年 7 月 15
日
- 8 年
学历： 工商 管理 ， 硕 士。 相
关业务 资格： 证券 投资 基 金
从业资 格。 从业 经历：2009
年8 月， 任职 于南 京银 行 股
份有限 公司 ，担 任交 易员 。
2013 年 9 月 加入 鑫元 基 金
担任交 易员 ， 2014 年 2 月至
8 月，担 任鑫 元基 金交 易 室
主管 ， 2014 年 9 月 起担 任 鑫
元 货 币 市 场 基 金 的 基 金 经
理助理 ，2015 年 6 月 26 日
起 担 任 鑫 元 安 鑫 宝 货 币 市
场 基 金 的 基 金 经 理 ，2015
年 7 月 15 日起担 任鑫 元 货
币 市 场 基 金 的 基 金 经 理 ，鑫元货币 2017 年半年度报告
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基金、 鑫
元兴利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元汇
利债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
双债增
强债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
裕利债
券型证
券投资
基金、 鑫
元得利
债券型
证券投
资基金 、
鑫元聚
利债券
型证券
投资基
金、 鑫 元
招利债
券型证
券投资
基金的
基金经
理； 基
金投资
决策委
员会委
员
2016 年 1 月 13 日 起担 任 鑫
元 兴 利 债 券 型 证 券 投 资 基
金 的 基 金 经 理 ，2016 年 3
月2 日起 担任 鑫元 合享 分 级
债券型 证券 投资 基金、 鑫 元
合 丰 分 级 债 券 型 证 券 投 资
基金 （ 现 鑫元 合丰 纯债 债 券
型证券 投资 基金） 的基 金 经
理， 2016 年 3 月 9 日起 担 任
鑫 元 汇 利 债 券 型 证 券 投 资
基金的 基金 经理，2016 年6
月3 日起 担任 鑫元 双债 增 强
债 券 型 证 券 投 资 基 金 的 基
金经理 ，2016 年 7 月 13 日
起 担 任 鑫 元 裕 利 债 券 型 证
券 投 资 基 金 的 基 金 经 理 ，
2016 年 8 月 17 日 起担 任 鑫
元 得 利 债 券 型 证 券 投 资 基
金的基 金经 理，2016 年 10
月 27 日 起担 任鑫 元聚 利 债
券 型 证 券 投 资 基 金 的 基 金
经理 ， 2016 年 12 月 22 日起
担 任 鑫 元 招 利 债 券 型 证 券
投资基 金的 基金 经理，2017
年 3 月 13 日起担 任鑫 元 瑞
利 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的
基金经 理，2017 年 3 月 17
日 起 担 任 鑫 元 添 利 债 券 型
证券投 资基 金的 基金 经理 ；
同 时 兼 任 基 金 投 资 决 策 委
员会委 员。
注：1. 基 金的 首任 基金 经 理， 任职 日期 为基 金合 同 生效日 ， 离职 日期 为根 据 公司决 议确 定的 解聘
日期；
2. 非 首任 基金 经理 ，任 职 日期和 离任 日期 分别 指根 据公司 决议 确定 的聘 任日 期和解 聘日 期；
3. 证 券从 业的 含义 遵从 《 证券业 从业 人员 资格 管理 办法》 的相 关规 定。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
在本报告期内 ，基金管 理 人勤勉尽责地 为基金份 额 持有人谋求利 益，不存 在 损害基金份额 持
有人利益的行 为。本基 金 管理人遵守了 《证券投 资 基金 法》及其 他有关法 律 法规、本基 金基金合
同的规 定， 基金 投资 比例 符合法 律法 规和 基金 合同 的要求 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
报告期内，本 公司继续 严 格执行《证券 投资基金 管 理公司公平交 易制度指 导 意见》等法律 法
规和公司内部 关于公平 交 易管理的各项 制度规范 ， 进一步完善境 内上市股 票 、债券的一 级市场申
购和二级市场 交易活动 。 本公司通过系 统控制和 人 工控制等各种 方式，确 保 本公司管理 的不同投
资组合在授权 、研究分 析 、投资决策、 交易执行 、 业绩评估等投 资管理活 动 的相关环节 均得到公
平对待 。
报告期内，公 司 整体公 平 交易制度执行 情况良好 ， 通过对不同投 资组合之 间 同向交易和反 向
交易的 交易 价格 和交 易时 机进行 监控 分析 ，未 发现 有违公 平交 易要 求的 情况 。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
公司制 订 《 鑫元 基金 管理 有限公 司异 常交 易监 控管 理办法 》 ， 通过 系统 和人 工 相结合 的方 式进
行基金投资交 易行为的 日 常监督检查， 执行异常 交 易行为的监控 、分析与 记 录工作机制 。报告期
内未发现本基 金存在可 能 导致不公平交 易和利益 输 送的异常交易 行为，未 出 现涉及本基 金的交易
所公开 竞价 同日 反向 交易 成交较 少的 单边 交易 量超 过该证 券当 日成 交 量5% 的 情况。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投 资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
在组合操作上 ，管理人 进 一步对组合持 仓进行了 结 构优化，适当 降低了组 合 杠杆，从而较 好
地避免 了半年 末 资金 面紧 张对组 合的 影响.
报告期内，本 基金大幅 降 低了短融的投 资比例， 在 同业存款和同 业存单， 以 及逆回购资产 之
间进行合理配 置，并在 资 金面紧张的时 机合理安 排 流动性，锁定 回购收益 ， 同时高度关 注组合的
流动性 风险 ， 在 季末 适当 地拉长 久期 。 本 基金 将继 续以流 动性 较好 且可 获得 稳定收 益的 资产 为主 ，
合理安 排流 动性 ，将 基金 收益稳 定的 重要 性置 于首 位，为 基金 持有 人谋 求长 期、稳 定的 回报 。
鑫 元货币市场 基金在上 半 年规模波动相 对较大， 但 总体来看很好 的应对了 市 场变化。在久 期鑫元货币 2017 年半年度报告
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以及杠 杆运 用上 均相 对保 守， 保证 了整 个组 合的 流 动性状 况 。 在 收益 方面 ， 本基金 追求 稳定 回报 ，
在收益波动的 环境中保 持 谨慎的投资态 度，专注 高 评级流动性良 好的信用 品 种，避免大 起大落情
况出现 ，从 结果 来看 执行 情况良 好， 基本 能够 运行 在市场 较高 水平 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
本报告 期鑫 元货 币 A 的 基 金份额 净值 收益 率为 1.7887% ， 鑫元 货币 B 的 基金 份 额净值 收益 率
为1.9097% ，同 期业 绩比 较基准 收益 率 为 0.1736% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及 行业 走势 的简要 展望
我们认为在投 资结构性 持 续优化过程中 ，固定资 产 投资增速稳定 性进一步 增 强，经济结构 持
续改善、房地 产投资增 速 超预期及部分 投资品销 量 增速超预期， 预计下半 年 经济增速虽 然在高基
数影响 下增 速下 滑， 但增 速继续 维 持6.5% 以 上的 概 率较高 。
2017 年上 半年金融 监管的 加快推进中， 金融去杠 杆 也取得了初步 的成果,从 现 阶段看，暂 未
看到金融降杠 杆对实体 产 生的实质性负 面影响。 另 外进入三季度 后，市场 将 面临美联储 的缩表行
动以及欧央行 的缩表预 期 ，外部环境也 将限制国 内 金融环境的宽 松。综合 内 外环境判断 ，我们认
为金融 监管 高峰 已经 过去 ，但下 半年 仍会 维持 紧平 衡状态 。
上半年 在金 融强 监管 和去 杠杆的 背景 下， 央行 分别 于1 月24 日和3 月16 日 上调MLF 利率10BP ，
向市场传递货 币政策收 紧 信号，利率债 收益率上 行 、流动性收紧 导致流动 性 偏好回升以 及由此导
致对经济下行 风险的担 忧 共同推动信用 利差扩大 ， 二季度整体信 用利差一 度 升至近两年 高位。随
着 6 月 份高 频数 据（ 包括 发电量 、挖 掘机 效率 、重 卡销量 、钢 铁产 量等 ）整 体超预 期， 显示 二 季
度经济 基本 面好 于市 场预 期及叠 加美 联储 加息 靴子 落地、 半年 度资 金面 并未 出 现超预 期紧 张态 势，
市场对 信用 风险 担忧 减缓 和交易 热情 的快 速上 扬， 推 动信 用利 差快 速缩 窄。
在监管继续维 持紧平衡 态 势及经济基本 面企稳概 率 较高影响下， 预计下半 年 债市体现出波 动
率下降和收益 率缓慢上 行 并存的格局： 一是市场 逐 步适应监管高 压态势， 且 在资金拆借 成本较高
背景下，债市 纯套利空 间 被动压缩，投 资者相对 谨 慎应对加杠杆 和加久期 行 为；二是在 经济结构
改善及上层对 促经济转 型 的力度提升下 ，由金融 去 杠杆延续至实 体去杠杆 的 概率较高， 会逐步弱
化市场对金融 监管弱化 的 预期，且在发 达国家货 币 政策由松向紧 转化过程 中 ，国内出现 金融宽松
的概率也在下 降；三是 信 用债收益率与 贷款加权 利 率水平相当， 具备较强 配 置力量的 支 撑，使得
收益率 下行 空间 相对 有限 ； 四是 下半 年经 济基 本面 好于预 期概 率较 大， 与金 融监管 的相 互作 用下 ，
推升债 市整 体收 益率 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本公司成立估 值委员会 ， 并制订有关工 作规则。 成 员包括运营分 管领导、 投 资分管领导、 督
察长、监察稽 核部负责 人 、研究部门负 责人、交 易 部负责人、基 金运营部 负 责人等，对 公司依法
受托管理资产 的投资品 种 估值政策、估 值方法和 估 值模型进行评 估、研究 、 决策，确定 估值业务
的操作流程和 风险控制 ， 确保基金估值 的公允、 合 理，所有相关 成员均具 有 丰富的证券 基金行业
从业经验。本 公司的 基 金 估值和会计核 算由基金 运 营部负责实施 ，根据相 关 的法律法规 规定、基
金合同的约定 ，制定了 内 部控制措施， 对基金估 值 和会计核算的 各个环节 和 整个流程进 行风险控
制，目的是保 证基金估 值 和会计核算的 准确性。 基 金运营部人员 均具备基 金 从业资格和 相关工作
经历。本公司 基金经理 可 参与讨论估值 原则及方 法 ，但不参与最 终估值决 策 。参与估值 流程各方
之间不 存在 任何 重大 利益 冲突。
报告期内，本 基金依据 签 署的《中债收 益率曲线 和 中债估值最终 用户服务 协 议》从中央国 债
登记结 算有 限责 任公 司取 得中债 估值 服务 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
根 据基金合同 的约定， 本 基金根据每日 基金收益 情 况，以每万份 基金已实 现 收益为基准， 为
投资人每日计 算当日收 益 并分配，每月 集中支付 收 益。本基金管 理人已根 据 本基金基金 合同和相
关法律法规的 规定对应 分 配利润进行了 分配。截 止 报告期末，根 据本基金 基 金合同和相 关法律法
规的规 定， 本基 金无 应分 配但尚 未实 施的 利润 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告 期内 不存 在需 要对 基金持 有人 数或 基金 资产 净值进 行说 明的 情况 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本报告期内， 本基金托 管 人在对鑫元货 币市场 基 金 的托管过程中 ，严格遵 守 《证券投资基 金
法》 、 《货币市 场基金信 息 披露特别规 定》及其 他有 关法律法规 和基金合 同的 有关规定， 不存在 任
何损害 基金 份额 持有 人利 益的行 为， 完全 尽职 尽责 地履行 了基 金托 管人 应尽 的义务 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内， 鑫元货币 市 场基金的管理 人 ——鑫 元 基金管理有限 公司在鑫 元 货币市场基金 的
投资运 作、 每万 份基 金净 收益 和 7 日 年化 收益 率、 基金利 润分 配、 基金 费用 开支等 问题 上， 严 格
遵循《 证券 投资 基金 法》 、 《货币 市场 基金 信息 披露 特别规 定》 等有 关法 律法 规。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管人依法 对鑫元基金 管理有限公司 编制和披露 的鑫元货币市 场基金 2017 年半年度报 告
中财务指标、 利润分配 情 况、财务会计 报告、投 资 组合报告等内 容进行了 核 查，以上内 容真实、
准确和 完整 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 鑫元 货币 市场 基金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 6,500,891,923.77 3,479,860,884.76
结算备 付金
1,330,500.00 -
存出保 证金
18,164.45 12,699.02
交易性 金融 资产 6.4.7.2 4,841,777,744.50 2,475,398,068.29
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
4,841,777,744.50 2,438,797,068.29
资产支 持证 券投 资
- 36,601,000.00
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 6,691,387,178.88 5,005,401,771.97
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 31,177,586.05 44,167,862.33
应收股 利
- -
应收申 购款
20,733,649.40 13,966,336.15
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
18,087,316,747.05 11,018,807,622.52
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
655,248,847.60 -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
- -
应付管 理人 报酬
4,997,313.48 2,734,282.89
应付托 管费
1,514,337.43 828,570.59
应付销 售服 务费
285,837.53 183,824.65
应付交 易费 用 6.4.7.7 214,873.26 248,523.64 鑫元货币 2017 年半年度报告
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应交税 费
- -
应付利 息
114,219.15 -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 177,603.31 169,000.00
负债合 计
662,553,031.76 4,164,201.77
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 17,424,763,715.29 11,014,643,420.75
未分配 利润 6.4.7.10 - -
所有者 权益 合计
17,424,763,715.29 11,014,643,420.75
负债和 所有 者权 益总 计
18,087,316,747.05 11,018,807,622.52
注： 报 告截 止 日2017 年6 月30 日， 基金 份额 净值1.0000 元， 基金 份额 总额17,424,763,715.29
份，其 中A 类基 金份 额总 额 673,328,244.64 份，B 类基金 份额 总 额 16,751,435,470.65 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 鑫元 货币 市场 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年1 月1 日至2017
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年1 月1 日至2016
年 6 月 30 日
一、收入
359,975,574.82 41,599,754.25
1.利息 收入
364,376,077.36 37,890,582.63
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 140,002,994.89 5,795,732.68
债券利 息收 入
93,883,863.15 21,826,197.71
资产支 持证 券利 息收 入
220,605.83 -
买入返 售金 融资 产收 入
130,268,613.49 10,268,652.24
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （ 损失 以 “- ” 填 列）
-4,400,502.54 3,709,171.62
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 - -
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 -4,400,502.54 3,709,171.62
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.5 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 - -
股利收 益 6.4.7.16 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以
“- ”号填列 ）
6.4.7.17
- -
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填
列）
- - 鑫元货币 2017 年半年度报告
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5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填
列）
6.4.7.18
- -
减： 二、费用
47,023,009.03 8,997,502.44
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 27,081,813.16 3,978,260.24
2．托 管费 6.4.10.2.2 8,206,610.07 1,205,533.38
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 1,547,990.36 751,333.45
4．交 易费 用 6.4.7.19 - -
5．利 息支 出
9,945,685.45 2,864,988.14
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
9,945,685.45 2,864,988.14
6．其 他费 用 6.4.7.20 240,909.99 197,387.23
三、 利润总额 （ 亏损总额以 “-”
号填列）
312,952,565.79 32,602,251.81
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （净 亏损以 “-”号
填列）
312,952,565.79 32,602,251.81
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 鑫元 货币 市场 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日 至 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月 1 日至 2017 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
11,014,643,420.75 - 11,014,643,420.75
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- 312,952,565.79 312,952,565.79
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
6,410,120,294.54 - 6,410,120,294.54
其中：1. 基 金申 购款 61,965,077,113.53 - 61,965,077,113.53
2. 基金 赎回 款 -55,554,956,818.99 - -55,554,956,818.99
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号 填列 ）
- -312,952,565.79 -312,952,565.79
五、 期 末所 有者 权益 （基 17,424,763,715.29 - 17,424,763,715.29 鑫元货币 2017 年半年度报告
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金净值 ）
项目
上年 度可比期间
2016 年1 月 1 日至 2016 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,152,351,673.59 - 2,152,351,673.59
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- 32,602,251.81 32,602,251.81
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
-21,152,861.45 - -21,152,861.45
其中：1. 基 金申 购款 8,655,236,338.14 - 8,655,236,338.14
2. 基金 赎回 款 -8,676,389,199.59 - -8,676,389,199.59
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号 填列 ）
- -32,602,251.81 -32,602,251.81
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,131,198,812.14 - 2,131,198,812.14
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 张乐 赛______
______陈宇______
____包颖____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
鑫元货币市场基金( 以 下 简称 “ 本基金”) 经 中 国 证券监 督 管 理 委 员 会( 以下简称 “ 中国证监
会”)2 01 3 年 12 月 10 日 《关于 核准 鑫元 货币 市场 基金募 集的 批复 》( 证监 许 可[2013]1562 号) 核
准，由鑫元基 金管理有 限 公司依照《中 华人民共 和 国证券投资基 金法》和 《 鑫元货币市 场基金基
金合同》公开 募集。本 基 金为契约型开 放式，存 续 期限 不定，首 次设立募 集 不包括认购 资金利息
共募集 人民 币2,454,625,299.41 元， 业经 普华 永道 中天会 计师 事务 所有 限公 司普华 永道 中天 验字
(2013) 第891 号 验资 报告 予以验 证。 经向中 国证 监 会备案 ， 《鑫 元货 币市 场基 金基金 合同 》 于 2013鑫元货币 2017 年半年度报告
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年12 月30 日正 式生 效， 首次设 立募 集规 模 为 2,454,702,544.45 份基 金份 额 ， 其中 认购 资金 利息
折合 77,245.04 份基 金份 额。本 基金 的基 金管 理人 为鑫元 基金 管理 有限 公司 ，基金 托管 人为 中 国
工商银 行股 份有 限公 司。
根据《鑫元货 币市场基 金 基金合同》和 《鑫元货 币 市场基金招募 说明 书》 的 相关规定，本 基
金根据基金份 额持有人 在 单个基金账户 保留的基 金 份额数量的不 同，对其 持 有的基金份 额按照不
同的费 率计 提销 售服 务费 用， 并 形成A 类和 B 类两 类基金 份额 ， 两 类基 金份 额单独 设置 基金 代码 ，
并单独 公布 每万 份基 金已 实现收 益 和 7 日 年化 收益 率。投 资者 可自 行选 择认( 申) 购 的基 金份 额类
别，并将根据 其持有的 基 金份额数额成 为某一类 别 的基金份额持 有人，不 同 基金份额类 别之间不
得互相转换， 但因认购 、 申购、赎回、 基金转换 等 交易及收益结 转份额而 发 生基金份额 自动升级
或者降 级的 除外 。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《鑫 元 货币市 场基金 基金合同 》 的有关规定， 本
基金投 资对 象是 具有 良好 流动性 的金 融工 具 ， 包 括 现金 ， 通 知存 款 ， 短 期融 资券 ， 一 年以 内( 含一
年) 的 银行 定期 存款 、 大 额 存单 ， 期 限在 一年 以内( 含 一年) 的债 券回 购， 期限 在 一 年以 内( 含一 年)
的中央 银行 票据 ，剩 余期 限在 397 天 以内(含 397 天) 的债 券、 资产 支持 证券 、 中期票 据以 及中 国
证监会 及/ 或中 国人 民银 行 认可的 其他 具有 良好 流动 性的金 融工 具。 本基 金的 投 资目标 是在 保持 基
金资产安全性 和高流动 性 的基础上，追 求超过业 绩 比较基准的稳 定回报。 本 基金的业绩 比较基准
为同期 活期 存款 利率(税后)。
本财务 报表 由本 基 金 的基 金管理 人鑫 元基 金管 理有 限公司 于 2017 年 8 月 25 日批准 报出 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁布 的《 企业 会计准 则－ 基 本
准则》 、 各 项具 体会 计准 则 及相关 规定(以 下合 称 “ 企 业会计 准则 ”) 、 中 国证 监 会颁布 的 《证 券投
资基金 信息 披 露XBRL 模板第 3 号<年 度报 告和 半年 度 报告>》 、 中 国证 券投 资基 金 业协会(以 下简 称
“中国 基金 业协 会”) 颁 布 的《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 《 鑫元 货币 市场基 金基 金合 同》
和如财 务报 表附 注 6.4.4 所列示 的中 国证 监会 、中 国基金 业协 会发 布的 有关 规定及 允许 的基 金 行
业实务 操作 编制 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本基 金2017 年 半年 度的 财 务报表 符合 企业 会计 准则 的要求 ， 真 实、 完整 地反 映 了本基 金 2017
年6 月30 日的 财务 状况 以 及 2017 年 半年 度的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
无。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
无。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
无。
6.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部 、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收
政策的 通知 》 、 财税[2008]1 号《 关于 企业 所得 税若 干优惠 政策 的通 知》 、财 税[2016]36 号《 关于
全面推开营业 税改征增 值 税试点的通知 》 、财税[2016]46 号《 关于进一 步明确 全面推开营改 增试
点金融 业有 关政 策的 通知 》 、 财税[2016]70 号 《 关于 金融机 构同 业往 来等 增值 税政策 的补 充通 知》
及其他 相关 财税 法规 和实 务操作 ，主 要税 项列 示如 下：
(1) 于2016 年5 月1 日前 ， 以发 行基 金方 式募 集资 金不属 于营 业税 征收 范围 ， 不征 收营 业税 。
对证券 投资 基金 管理 人运 用基金 买卖 债券 的差 价收 入免征 营业 税。 自 2016 年5 月 1 日起 ， 金 融业
由缴纳 营业 税改 为缴 纳增 值税。 对证 券投 资基 金管 理 人运用 基金 买卖 债券 的转 让收入 免征 增值 税，
对国债 、地 方政 府债 以及 金融同 业往 来利 息收 入亦 免征增 值税 。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入， 包括 买卖 债券 的 差价收 入， 债券 的利 息收 入 及其他 收入 ，
暂不征 收企 业所 得税 。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元 鑫元货币 2017 年半年度报告
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项目
本期末
2017 年6 月30 日
活期存 款 891,923.77
定期存 款 6,500,000,000.00
其中： 存款 期 限1-3 个月 1,550,000,000.00
1 个月 以内 1,790,000,000.00
存款期 限3 个月-1 年 3,160,000,000.00
其他存 款 -
合计： 6,500,891,923.77
注：1. 定 期存 款的 存款 期 限指定 期存 款的 票面 存期 。
2. 本 年度 本基 金发 生定 期 存款提 前支 取的 情况 ，适 用利率 不变 。
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
摊余成 本 影子定 价 偏离金 额 偏离度
债
券
交 易所 市场 - - - -
银行间 市场 4,841,777,744.50 4,843,239,000.00 1,461,255.50 0.0084%
合计 4,841,777,744.50 4,843,239,000.00 1,461,255.50 0.0084%
注：1. 偏 离金 额＝ 影子 定 价－摊 余成 本；
2. 偏 离度 ＝偏 离金 额/摊 余成本 法确 定的 基金 资产 净值 X 100% 。
6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：无 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位: 人 民币 元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 3,386,294,178.88 243,901,621.30
买入返 售证 券_ 交易 所 3,305,093,000.00 -
合计 6,691,387,178.88 243,901,621.30 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
金额 单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
债券代 码 债券名 称 约定
返售日
估值单 价 数量（ 张） 估值
总额
其中： 已出 售
或再质 押总 额
1 111796133
17 河 北银
行CD045
2017 年7
月12 日
98.67 2,000,000 197,340,000.00 0.00
2 041760006
17 大 同煤
矿CP001
2017 年7
月5 日
100.16 500,000 50,080,000.00 0.00
合计
2,500,000 247,420,000.00 0.00
6.4.7.5 应 收利 息
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
应收活 期存 款利 息 839.29
应收定 期存 款利 息 10,768,033.49
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 538.83
应收债 券利 息 15,060,471.03
应收买 入返 售证 券利 息 5,347,696.03
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 7.38
合计 31,177,586.05
6.4.7.6 其 他资 产
注：无 。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 2,661.00
银行间 市场 应付 交易 费用 212,212.26
合计 214,873.26 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.7.8 其 他负 债
单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 177,603.31
合计 177,603.31
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
鑫元货 币 A
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 467,579,311.83 467,579,311.83
本期申 购 2,938,742,227.88 2,938,742,227.88
本期赎 回( 以"-" 号填列) -2,732,993,295.07 -2,732,993,295.07
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 673,328,244.64 673,328,244.64
金额单 位： 人民 币元
鑫元货 币 B
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 10,547,064,108.92 10,547,064,108.92
本期申 购 59,026,334,885.65 59,026,334,885.65
本期赎 回( 以"-" 号填列) -52,821,963,523.92 -52,821,963,523.92
- 基金 拆分/份 额折 算前 - -
基金拆 分/ 份额 折算 变动 份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 16,751,435,470.65 16,751,435,470.65 鑫元货币 2017 年半年度报告
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注：申 购含 红利 再投 、转 换入份 额； 赎回 含转 换出 份额。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位 ：人 民币 元
鑫元货 币 A
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 - - -
本期利 润 10,933,984.89 - 10,933,984.89
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 -10,933,984.89 - -10,933,984.89
本期末 - - -
单位： 人民 币元
鑫元货 币 B
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 - - -
本期利 润 302,018,580.90 - 302,018,580.90
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 -302,018,580.90 - -302,018,580.90
本期末 - - -
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 116,281.88
定期存 款利 息收 入 139,882,369.26
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 4,241.41
其他 102.34
合计 140,002,994.89
鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.7.12 股 票投 资收益
注：无 。
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年1月1 日至2017 年6 月30日
债 券 投资 收 益——买卖 债券 （ 、债 转 股及 债
券到期 兑付 ）差 价收 入
-4,400,502.54
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 -4,400,502.54
6.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年1月1 日至2017 年6 月30日
卖 出 债券 （ 、 债转 股及 债券 到 期兑 付 ） 成交
总额
16,176,508,028.62
减 ： 卖出 债券 （ 、 债转 股及 债 券到 期兑 付 ）
成本总 额
16,126,884,338.27
减：应 收利 息总 额 54,024,192.89
买卖债 券差 价收 入 -4,400,502.54
6.4.7.13.3 资 产支 持证券 投资 收益
注：无 。
6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
注：无 。
6.4.7.15 衍 生工 具收益
注：无 。
6.4.7.16 股 利收 益
注：无 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
注：无 。
6.4.7.18 其 他收 入
注：无 。
6.4.7.19 交 易费 用
注：无 。
6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
审计费 用 49,588.57
信息披 露费 119,014.74
上清所 证书 费 600.00
银行汇 划费 用 53,706.68
债券帐 户维 护费 18,000.00
合计 240,909.99
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
无。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
无。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
无。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
鑫元基 金管 理有 限公 司（ “鑫元 基金 ”） 基金管 理人 、注 册登 记机 构、基 金销 售机 构
中国工 商银 行股 份有 限公 司（ “ 中国 工商
银行 ” ）
基金托 管人 、基 金销 售机 构
南京银 行股 份有 限公 司（ “南京 银行 ”） 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构 鑫元货币 2017 年半年度报告
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鑫沅资 产管 理有 限公 司（ “鑫沅 资产 ”） 基金管 理人 子公 司
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
注：无 。
6.4.10.1.2 债 券交 易
注：无 。
6.4.10.1.3 债 券回 购交易
注：无 。
6.4.10.1.4 权 证交 易
注：无 。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
注：无 。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的管理 费
27,081,813.16 3,978,260.24
其 中 ： 支 付 销 售 机 构 的
客户维 护费
1,331,240.52 309,911.74
注：支付基金 管理人鑫 元 基金管理有限 公司的管 理 人报酬按前一 日基金资 产 净值 0.33% 的年费 率
计提， 逐日 累计 至每 月月 底，按 月支 付。 其计 算公 式为：
日管理 人报 酬＝ 前一 日基 金资产 净值 X 0.33% / 当 年天数 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单 位： 人民 币元 鑫元货币 2017 年半年度报告
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项目
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当 期 发 生 的 基 金 应 支 付
的托管 费
8,206,610.07 1,205,533.38
注： 支 付基 金托 管人 中国 工商银 行的 托管 费按 前一 日基金 资产 净 值0.1% 的 年 费率计 提， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。 其计算 公式 为：
日托管 费＝ 前一 日基 金资 产净值 X 0.1% / 当 年天 数。
6.4.10.2.3 销 售服 务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
鑫元货 币A 鑫元货 币 B 合计
鑫元基 金 28,265.86 670,707.84 698,973.70
南京银 行 635,839.02 86,163.90 722,002.92
中国工 商银 行 71,397.87 976.32 72,374.19
合计 735,502.75 757,848.06 1,493,350.81
获得销 售服 务费 的
各关联 方名 称
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
鑫元货 币A 鑫元货 币B 合计
鑫元基 金 15,116.38 81,476.69 96,593.07
南京银 行 536,188.26 321.45 536,509.71
中国工 商银 行 72,654.53 21.28 72,675.81
合计 623,959.17 81,819.42 705,778.59
注：支付基金 销售机构 的 销售服务费按 前一日基 金 资产净值的约 定年费率 计 提，逐日累 计至每月
月底， 按月 支付 给鑫 元基 金，再 由鑫 元基 金计 算并 支付给 各基 金销 售机 构。A 类 基金 份额 和 B 类
基金份 额约 定的 销售 服务 费年费 率分 别 为0.25% 和0.01% 。 销售 服务 费的 计算 公式为 ：
日销售 服务 费＝ 前一 日基 金资产 净 值X 约 定年 费率/ 当年天 数。
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
单位 ：人 民币 元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
银行间 市场 交 债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购 鑫元货币 2017 年半年度报告
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易的
各关联 方名 称
基金买
入
基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
南京银 行 - - - - 375,000,000.00 30,182.02
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年 6 月 30 日
银行间 市场 交
易的
各关联 方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买
入
基金卖 出
交易金
额
利息收
入
交易金 额 利息支 出
中国工 商银 行 - 101,085,810.38 - - - -
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：无 。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
鑫 元货 币B
份 额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
南京银 行 6,992,237,508.13 40.1300% 2,218,919,588.84 20.1500%
鑫沅资 产 10,174,298.94 0.0600% 0.00 0.0000%
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位 ：人 民币 元
关联方
名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年 6 月 30 日
上年度 可比 期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期 利 息收 入
中国工 商银 行 891,923.77 116,281.88 2,809,570.85 15,493.49
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 工商 银行保 管， 按银 行同 业利 率或约 定利 率计 息。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：无 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.11 利 润分 配情况
金额单 位： 人民 币元
鑫元货 币A
已按 再 投资 形式 转实 收基
金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
本期利 润分 配
合计
备注
10,933,984.89 - - 10,933,984.89 -
鑫元货 币B
已按 再 投资 形式 转实 收基
金
直接通 过应 付
赎回款 转出 金额
应付利 润
本年变 动
本期利 润分 配 合
计
备注
302,018,580.90 - - 302,018,580.90 -
注：A 类 基金 份额 在本 年 度累计 分配 收 益 10,933,984.89 元 ，均 以红 利再 投 资方式 结转 入实 收基
金。B 类基 金份 额在 本年 度 累计分 配收 益 302,018,580.90 元， 均以 红利再 投资 方式结 转入 实收 基
金。
6.4.12 期 末（ 2017 年 6 月 30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注：无 。
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注：无 。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回
购证券 款余 额655,248,847.60 元， 是以 如下 债券 作 为质押 ：
金额 单位 ：人 民币 元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日 期末估 值单 价 数量（ 张） 期末估 值总 额
150207 15 国开07
2017 年 7 月3
日
100.25 1,520,000 152,380,000.00
160018 16 附息 国 2017 年 7 月6 99.90 800,000 79,920,000.00 鑫元货币 2017 年半年度报告
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债18 日
130216 13 国开16
2017 年 7 月6
日
100.35 500,000 50,175,000.00
140446 14 农发46
2017 年 7 月6
日
100.24 500,000 50,120,000.00
160311 16 进出11
2017 年 7 月6
日
99.58 210,000 20,911,800.00
170204 17 国开04
2017 年 7 月6
日
99.57 3,200,000 318,624,000.00
合计
6,730,000 672,130,800.00
-
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
无。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织 架构
本基金属于货 币市场基 金 ，投资于各类 货币市场 工 具，属于证券 投资基金 中 的低风险产品 。
本基金在日常 经营活动 中 面临的与这些 金融工具 相 关的风险主要 包括信用 风 险、流动性 风险及市
场风险。本基 金的基金 管 理人从事风险 管理的主 要 目标是实现“ 在保持基 金 资产安全性 和高流动
性的基 础上 ，追 求超 过业 绩比较 基准 的稳 定回 报” 的投资 目标 。
本基金的基金 管理人实 行 全员风险管理 ，风险管 理 是公司所有部 门、全体 员 工的应尽职责 。
公司建立董事 会、经营 管 理层、独立风 险管理部 门 、业务部门四 级风险管 理 组织架构， 并分别明
确风险管理职 能与责任 。 董事会对公司 的 风险管 理 负有最终责任 ，董事会 下 设风险控制 与合规审
计委员会，负 责研究、 确 定公司风险管 理理念， 指 导公司风险管 理体系的 建 设；经营管 理层负责
组织、部署风 险管理工 作 ，经营管理层 设风险控 制 委员会，负责 确定风险 管 理理念、原 则、目标
和方法，促进 风险管理 环 境、文化的形 成，组织 风 险管理体系建 设，审议 风 险管理制度 和流程，
审议重大风险 事件；监 察 稽核部作为独 立风险管 理 部门负责协同 相关业务 部 门落实投资 风险、操
作风险、合规 风险、道 德 风险等各类风 险的控制 和 管理，督促、 检查各业 务 部门、各业 务环节的
风险管理工作 ；各业务 部 门负责根据职 能分工贯 彻 落实风险管理 程序，执 行 风险管理措 施。根据
风险管理工作 要求，各 业 务部门健全完 善规章制 度 和操作流程， 严格遵守 风 险管理制度 、流程和
限额，严格执 行从风险 识 别、风险测量 、风险控 制 、风险评价到 风险报告 的 风险管理程 序，对本
部门发生风险 事件承担 直 接责任，及时 、准确、 全 面、客观地将 本部门及 本 部门发现的 风险信息鑫元货币 2017 年半年度报告
第 37 页 共 54 页
向风险 管理 部门 报告 。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违 约、 拒绝 支付 到期 本息等 情况 ，导 致基 金资 产损失 和收 益变 化的 风险 。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的 资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的活期银 行
存款存放在本 基金的托 管 行中国工商银 行，定期 存 款存放在信誉 良好的商 业 银行，因而 与此类银
行存款相关的 信用风险 不 重大。本基金 在银行间 同 业市场进行交 易前均对 交 易对手进行 信用评估
以控制相应的 信用风险 ； 在交易所进行 的交易均 以 中国证券登记 结算有限 责 任公司为交 易对手完
成证券 交收 和款 项清 算， 违约风 险可 能性 很小 。
本基金 的基 金管 理人 建立 了信用 风险 管理 流程 ，不 投资于 短期 信用 评级 在 A-1 级以 下或 长期
信用评 级 在 AAA 级以 下的 债券， 通过 对投 资品 种信 用等级 评估 来控 制证 券发 行人的 信用 风险 ， 且
通过分 散化 投资 以分 散信 用风险 。
本基金债券投 资的信用 评 级情况按《中 国人民银 行 信用评级管理 指导意见 》 设定的标准统 计
及汇总 。
6.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2017 年6 月30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
A-1 49,996,344.01 99,955,105.60
A-1 以下 0.00 0.00
未评级 4,450,963,168.95 2,177,727,852.86
合计 4,500,959,512.96 2,277,682,958.46
注：未 评级 债券 为国 债、 同业存 单、 超级 短期 融资 券和政 策性 金融 债。
6.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2017 年6 月 30 日
上年度 末
2016 年12 月 31 日
AAA 0.00 0.00
AAA 以下 0.00 0.00
未评级 340,818,231.54 161,114,109.83
合计 340,818,231.54 161,114,109.83
注：未 评级 债券 为政 策性 金融债 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金在 履 行与金融负债 有关的义 务 时遇到资金短 缺的风险 。 本基金的流动 性
风险一方面 来 自于基金 份 额持有人可随 时要求赎 回 其持有的基金 份额，另 一 方面来自于 投资品种
所处的交易市 场不活跃 而 带来的变现困 难或因投 资 集中而无法在 市场出现 剧 烈波动的情 况下以合
理的价 格变 现。
针对兑付赎回 资金的流 动 性风险，本基 金的基金 管 理人每日对本 基金的申 购 赎回情况进行 严
密监控并预测 流动性需 求 ，保持基金投 资组合中 的 可用现金头寸 与之相匹 配 。本基金的 基金管理
人在基金合同 中设计了 巨 额赎回条款， 约定在非 常 情况下赎回申 请的处理 方 式，控制因 开放申购
赎回模 式带 来的 流动 性风 险，有 效保 障基 金持 有人 利益。
针对投资品种 变现的流 动 性风险，本基 金的 基金 管 理人主要通过 限制、跟 踪 和控制基金投 资
交易的不活 跃品种(企 业债 或短期融资 券)来实现 。本 基金投资组 合的平均 剩余 期限在每个 交易日
均不得 超 过 120 天， 且能 够通过 出售 所持 有的 银行 间同业 市场 交易 债券 应对 流动性 需求 。此 外 本
基金还可通过 卖出回购 金 融资产方式借 入短期资 金 应对流动性需 求，除发 生 巨额赎回情 形外，债
券正回 购的 资金 余额 在每 个交易 日均 不得 超过 基金 资产净 值 的20% 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个 付息 期间 结束 根据 市场利 率重 新定 价时 对于 未来现 金流 影响 的风 险。
本基金主要投 资于银行 间 同业市场交易 的固定收 益 品种，因此存 在相应的 利 率风险。本基 金
的基金管理人 每日通过 “ 影子定价”对 本基金面 临 的市场风险进 行监控， 定 期对本基金 面临的利
率敏感 性缺 口进 行监 控， 并通过 调整 投资 组合 的久 期等方 法对 上述 利率 风险 进行管 理。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币 元
本期末
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 不计息 合计 鑫元货币 2017 年半年度报告
第 39 页 共 54 页
2017 年6 月30 日 上
资产
银行存款
1,790,891,923.77 2,910,000,000.00 1,800,000,000.00 0.00 0.00 0.00 6,500,891,923.77
结算备付金
1,330,500.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 1,330,500.00
存出保证金
18,164.45 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 18,164.45
交易性金融资产
937,067,110.94 1,865,279,865.50 2,039,430,768.06 0.00 0.00 0.00 4,841,777,744.50
买入返售金融资产
6,691,387,178.88 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 6,691,387,178.88
应收利息
0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 31,177,586.05 31,177,586.05
应收申购款
0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 20,733,649.40 20,733,649.40
资产总计 9,420,694,878.04 4,775,279,865.50 3,839,430,768.06 0.00 0.00 51,911,235.45 18,087,316,747.05
负债
卖出回购金融资产款 655,248,847.60 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 655,248,847.60
应付管理人报酬 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 4,997,313.48 4,997,313.48
应付托管费 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 1,514,337.43 1,514,337.43
应付销售服务费 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 285,837.53 285,837.53
应付交易费用 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 214,873.26 214,873.26
应付利息 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 114,219.15 114,219.15
其他负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 177,603.31 177,603.31
负债总计 655,248,847.60 0.00 0.00 0.00 0.00 7,304,184.16 662,553,031.76
利率敏感度缺口 8,765,446,030.44 4,775,279,865.50 3,839,430,768.06 0.00 0.00 44,607,051.29 17,424,763,715.29
上年度末
2016 年12 月 31 日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年
5 年以
上
不计息 合计
资产
银行存款 501,860,884.76 2,378,000,000.00 600,000,000.00 - - - 3,479,860,884.76
存出保证金 12,699.02 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 12,699.02
交易性金融资产 839,207,236.74 368,839,706.49 1,267,351,125.06 0.00 0.00 0.00 2,475,398,068.29
买入返售金融资产 3,270,489,967.54 1,577,010,510.43 157,901,294.00 0.00 0.00 0.00 5,005,401,771.97
应收利息 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 44,167,862.33 44,167,862.33
应收申购款 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 13,966,336.15 13,966,336.15
资产总计 4,611,570,788.06 4,323,850,216.92 2,025,252,419.06 0.00 0.00 58,134,198.48 11,018,807,622.52
负债
应付管理人报酬 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 2,734,282.89 2,734,282.89
应付托管费 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 828,570.59 828,570.59
应付销售服务费 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 183,824.65 183,824.65
应付交易费用 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 248,523.64 248,523.64
其他负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 169,000.00 169,000.00
负债总计 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 4,164,201.77 4,164,201.77
利率 敏感度缺口 4,611,570,788.06 4,323,850,216.92 2,025,252,419.06 0.00 0.00 53,969,996.71 11,014,643,420.75
注：表中所示 为本基金 资 产及负债的账 面价值， 并 按照合约规定 的利率重 新 定价日或到 期日孰 早
者予以 分类 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
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6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年6 月30 日 ）
上年度 末（ 2016 年12 月31
日 ）
市场利 率下 降 25 个
基点
936,005.80 1,646,690.79
市场利 率上 升 25 个
基点
-934,048.20 -1,642,909.20
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风 险是 指金 融工 具的 公允价 值或 未来 现金 流量 因外汇 汇率 变动 而发 生波 动的风 险 。 本基
金的所 有资 产及 负债 以人 民币计 价， 因此 无重 大外 汇风险 。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发生波动的风 险。本基 金 主要投资于银 行间同业 市 场交易的固 定收益品
种，因 此无 重大 其他 价格 风险。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a) 金 融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量 结果所属 的 层次，由对公 允价值计 量 整体而言具有 重要意义 的 输入值所属的 最
低层次 决定 ：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持 续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属
于第二 层次 的余 额 为4,841,777,744.50 元， 无属 于 第一或 第三 层次 的余 额(2016 年 12 月31 日：
第二层 次2,475,398,068.29 元 ，无 第一 或第 三层 次) 。 鑫元货币 2017 年半年度报告
第 41 页 共 54 页
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
本基金本期及 上年度可 比 期间持有的以 公允价值 计 量的金融工具 的公允价 值 所属层次未发 生
重大变 动。
(iii) 第三 层次 公允 价值 余 额和本 期变 动金 额
无。
(c) 非 持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2016 年 12 月 31
日：同)。
(d) 不 以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
(2) 增 值税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 于 2016 年12 月 21 日颁 布 的财税[2016]140 号 《关 于 明确金 融 房
地产开 发 教育 辅助 服务 等 增值税 政策 的通 知》 的规 定：(1) 金 融商 品持 有期 间(含 到期) 取得 的非
保本收益(合同 中未明确 承 诺到期本金可 全部收回 的 投资收益)，不 征收增值 税 ；(2) 纳税 人购入
基金、信托、 理财产品 等 各类资产管理 产品持有 至 到期，不属于 金融商品 转 让；(3) 资 管产品 运
营过程 中发 生的 增值 税应 税行为 ， 以 资管 产品 管理 人为增 值税 纳税 人。 上述 政策 自 2016 年5 月1
日起执 行。
此外， 根据 财政 部、 国家 税务总 局 于 2017 年1 月6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品
增值税 政策 有关 问题 的补 充通知 》 及 2017 年6 月 30 日颁 布的 财税[2017]56 号 《关 于资 管产 品 增
值税有关问题 的通知》 的 规定，资管产 品管理人 运 营资管产品过 程中发生 的 增值税应税 行为，暂
适用简 易计 税方 法， 按照 3% 的征 收率 缴纳 增值 税。 对资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日前运 营过 程中
发生的增值税 应税行为 ， 未缴纳增值税 的，不再 缴 纳；已缴纳增 值税的， 已 纳税额从资 管产品管
理人以后 月份 的增值税 应 纳税额中抵减 。上述税 收 政策对本基金 截至本财 务 报表批准报 出日止的
财务状 况和 经营 成果 无影 响。 鑫元货币 2017 年半年度报告
第 42 页 共 54 页
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的
比例（% ）
1 固定收 益投 资 4,841,777,744.50 26.77
其中： 债券 4,841,777,744.50 26.77
资产 支持 证券 - -
2 买入返 售金 融资 产 6,691,387,178.88 36.99
其中： 买断 式回 购的 买入 返售 金 融资
产
243,901,621.30 1.35
3 银行存 款和 结算 备付 金合 计 6,502,222,423.77 35.95
4 其他各项 资产 51,929,399.90 0.29
5 合计 18,087,316,747.05 100.00
7.2 债 券回 购融资 情况
金额单 位: 人民 币元
序号 项目 占基金 资产 净值 的比 例（ ％）
1 报告期 内债 券回 购融 资余 额 4.68
其中： 买断 式回 购融 资 -
序号 项目 金额
占基金
资产净
值的比
例（％ ）
2 报告期 末债 券回 购融 资余 额 655,248,847.60 3.76
其中： 买断 式回 购融 资 - -
注：报告期内 债券回购 融 资余额占基金 资产净值 的 比例为报告期 内每个交 易 日融资余额 占资产净
值比例 的简 单平 均值 。
债 券正 回购的 资金 余额超 过基 金资产 净值 的 20% 的 说明
注：在 本报 告期 内本 货币 市场基 金债 券 正 回购 的资 金余额 未超 过资 产净 值 的20% 。
7.3 基 金投 资组合 平均 剩余期 限
鑫元货币 2017 年半年度报告
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7.3.1 投 资组 合平均 剩余 期限基 本情 况
项目 天数
报告期 末投 资组 合平 均剩 余期限 63
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最高 值 85
报告期 内投 资组 合平 均剩 余期限 最低 值 29
报 告期 内投资 组合 平均剩 余期 限超过 120 天情况 说明
注：本 报告 期内 本货 币市 场基金 投资 组合 平均 剩余 期限未 超 过120 天。
7.3.2 期 末投 资组合 平均 剩余期 限分 布比例
序号 平均剩 余期 限
各期限 资产 占基 金资 产
净值的 比例 （% ）
各期限 负债 占基 金资
产净值 的比 例（% ）
1 30 天 以内 51.20 3.76
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
2 30 天( 含) —60 天 10.24 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
3 60 天( 含) —90 天 19.18 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
4 90 天( 含) —120 天 9.83 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
5 120 天( 含) —397 天 （含 ） 13.06 -
其中： 剩余 存续 期超 过 397 天 的浮
动利率 债
- -
合计 103.50 3.76
7.4 报 告期 内投资 组合 平均剩 余存 续期超 过 240 天 情况 说明
注：无 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额 单位 ：人 民币 元
序号 债券品 种 摊余成 本 占基金 资产 净值鑫元货币 2017 年半年度报告
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比例（ ％）
1 国家债 券 149,716,917.44 0.86
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 829,401,697.87 4.76
其中： 政策 性金 融债 829,401,697.87 4.76
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 190,113,891.86 1.09
6 中期票 据 - -
7 同业存 单 3,672,545,237.33 21.08
8 其他 - -
9 合计 4,841,777,744.50 27.79
10 剩余存 续期 超 过397 天 的 浮动利 率债 券 - -
7.6 期 末按 摊余成 本占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前十 名债券 投资 明细
金 额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 债券数 量( 张) 摊余成 本
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 111792905
17 宁波银
行 CD053
5,500,000 539,272,050.22 3.09
2 111780468
17 江阴农
村商业银行
CD021
5,000,000 498,282,131.46 2.86
3 170204 17 国开 04 3,200,000 318,842,523.70 1.83
4 111793922
17 丹东银
行 CD005
2,200,000 217,922,467.45 1.25
5 150207 15 国开 07 2,100,000 210,826,233.70 1.21
6 111708162
17 中信银
行 CD162
2,000,000 198,582,039.80 1.14
7 111720091
17 广发银
行 CD091
2,000,000 198,571,408.36 1.14
8 111720109
17 广发银
行 CD109
2,000,000 197,961,833.81 1.14
9 111609374
16 浦发
CD374
2,000,000 197,840,748.80 1.14
10 111715115
17 民生银
行 CD115
1,500,000 149,563,225.94 0.86
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7.7 “ 影子 定价” 与“ 摊余成 本法 ”确定 的基 金资产 净值 的偏离
项目 偏离情 况
报告期 内偏 离度 的绝 对值 在 0.25( 含)-0.5% 间 的次 数 0
报告期 内偏 离度 的最 高值 0.0205%
报告期 内偏 离度 的最 低值 -0.0425%
报告期 内每 个交 易日 偏离 度的绝 对值 的简 单平 均值 0.0149%
报 告期 内负偏 离度 的绝对 值达 到 0.25% 情况说 明
注：无 。
报 告期 内正偏 离度 的绝对 值达 到 0.5% 情 况说明
注：无 。
7.8 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注：本 基金 报告 期末 未持 有资产 支持 证券 。
7.9 投 资组 合报告 附注
7.9.1
本基金采用摊余成本 法计 价， 即计价对象以 买入成 本列示， 按实际利 率或商 定利率每日 计提
利息，并考虑其买入 时的 溢价与折价在其剩余 期限 内平均摊销。
本基金通过每日分红 使基 金份额资产净值维持 在 1.000 元。
7.9.2
本报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在报告编制日前
一年受到公开谴责、 处罚 的情况。
7.9.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 18,164.45
2 应收证 券清 算款 -
3 应收利 息 31,177,586.05
4 应收申 购款 20,733,649.40
5 其他应 收款 -
6 待摊费 用 -
7 其他 -
8 合计 51,929,399.90 鑫元货币 2017 年半年度报告
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§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
份
额
级
别
持有人
户数
( 户)
户均持 有的 基金
份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份
额比例
鑫
元
货
币A
45,359 14,844.42 29,344,088.89 4.36% 643,984,155.75 95.64%
鑫
元
货
币B
45 372,254,121.57 16,740,692,278.97 99.94% 10,743,191.68 0.06%
合
计
45,404 383,771.56 16,770,036,367.86 96.24% 654,727,347.43 3.76%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
鑫元货 币A 4,536,921.24 0.6738%
鑫元货 币B 0.00 0.0000%
合计 4,536,921.24 0.0260%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金
投 资 和 研 究 部 门 负 责 人 持
有本开 放式 基金
鑫元货 币A 50~100
鑫元货 币B 0
合计 50~100
本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开
放式基 金
鑫元货 币A 0~10
鑫元货 币B 0
合计 0~10
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
鑫元货 币 A 鑫元货 币 B
基金合 同生 效日 （2013 年12 月 30 日 ） 基金
份额总 额
804,848,555.21 1,649,853,989.24
本报告 期期 初基 金份 额总 额 467,579,311.83 10,547,064,108.92
本报告 期基 金总 申购 份额 2,938,742,227.88 59,026,334,885.65
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 2,732,993,295.07 52,821,963,523.92
本报告 期基 金拆 分变 动份 额 （ 份额 减少 以"-"
填列）
- -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 673,328,244.64 16,751,435,470.65
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
1 、本 报告 期内 ，基 金管 理 人于 2017 年 2 月 18 日发 布了《 鑫元 基金 管理 有限 公司关 于基 金
行业高 级管 理人 员变 更公 告》 ， 自 2017 年 2 月 17 日起张 丽洁 女士 不再 担任 公司副 总经 理职 务 ；
基金管 理人 于 2017 年 5 月 4 日发 布了 《鑫 元基 金 管理有 限公 司关 于基 金行 业高级 管理 人员 变更
公告》 ，自2017 年5 月3 日起史 少杰 先生 不再 担任 公司总 经理 助理 职务 。
2 、本 报告 期内 ，本 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 未发生 重大 人事 变动 。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
本报告 期内， 本基 金未 发 生对基 金份 额持 有人 权益 或者基 金份 额的 价格 产生 重大影 响的 涉 及
基金财 产、 基金 管理 业务 、基金 托管 业务 的诉 讼。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
报告期 内未 发生 基金 投资 策略改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本报告 期内 本基 金所 聘用 的会计 师事 务所 未发 生改 变。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
1 、本 基金 管理 人及 其高 级 管理人 员在 本报 告期 内未 受稽查 或处 罚。
2 、基 金托 管人 涉及 托管 业 务的部 门及 其高 级管 理人 员在本 报告 期内 未受 稽查 或处罚 。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投 资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
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交易单 元
数量 成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
备注
兴业证 券 2 - - 2,661.00 100.00% -
方正证 券 2 - - - - -
中金公 司 2 - - - - -
华泰证 券 2 - - - - -
注： （1 ）交 易单 元的 主要 选择标 准：
1）财 务状 况良 好， 经营 行 为规范 ；
2） 内部 管理 规范、 严格 ， 具备健 全的 内控 制度 ， 具 备投资 运作 所需 的高 效、 安全的 通讯 条件 ， 交
易设施 符合 代理 基金 进行 证券交 易的 需要 ；
3）具 备研 究实 力， 能及 时 提供高 质量 的研 究服 务；
4）收 取的 交易 佣金 费率 合 理。
（2 ） 交易 单元 的选 择程 序 ：
1) 投 资研 究部 根据 选择 标 准选取 合作 券商 ，发 起签 署研究 服务 协议 ；
2) 交 易部 发起 与合 作券 商 签订交 易单 元租 用协 议， 办理交 易单 元的 相关 开通 手续， 调整 相关 系统
参数， 基金 运营 部及 时通 知托管 人。
（3 ） 报告 期 内 基金 租用 券 商交易 单元 的变 更情 况：
新增交 易单 元： 中金 公司 。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金额
占当期 债券
成交总额 的比
例
成交金额
占当期 债
券回购
成交总额
的比例
成交金额
占当期 权
证
成交总额
的比例
兴业证 券 - - 25,257,600,500.00 59.22% - -
方正证 券 - - - - - -
中金公 司 - - 2,125,613,000.00 4.98% - -
华泰证 券 - - 15,266,372,200.00 35.79% - -
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10.8 偏 离度 绝对值 超过 0.5% 的情 况
注：无 。
10.9 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
基金管 理有 限公 司关 于旗 下部
分基金 参与 东海 期货 有限 责任
公司费 率优 惠方 案的 公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年 1 月 5
日
2 公募基 金2016 年第4 季 度 报告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年1 月20
日
3
基金管 理有 限公 司关 于开 通电
子直销 平台 赎回 转认 购业 务的
公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年1 月23
日
4
关于货 币市 场基 金 “ 春节 ” 假
期前暂 停大 额申 购( 转换 转 入、
定期定 额投 资) 业务 的公 告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年1 月23
日
5
货币市 场基 金更 新招 募说 明书
（2017 年第 1 号）
公司网 站
2017 年2 月11
日
6
货币市 场基 金更 新招 募说 明书
摘要（2017 年第 1 号）
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年2 月11
日
7
基金管 理有 限公 司关 于基 金行
业高级 管理 人员 变更 公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年2 月18
日
8
基金管 理有 限公 司关 于旗 下部
分开放 式基 金参 加蚂 蚁（ 杭州 ）
基金销 售有 限公 司基 金转 换申
购补差 费率 优惠 活动 的公 告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年2 月27
日
9
基金管 理有 限公 司关 于调 整基
金开户 证件 类型 的公 告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年3 月18
日
10
关于鑫 元货 币市 场基 金 “ 清
明”假 期前 暂停 大额 申购( 转换
转入、 定期 定额 投资)业 务 的公
告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年3 月28
日
11 公募基 金2016 年年 度报 告 公司网 站
2017 年3 月31
日
12 公募基 金2016 年年 度报 告 摘要
公司网 站、 上海 证券 报、 中
国证券 报、 证券 时报
2017 年3 月31
日
13
鑫元基 金管 理有 限公 司关 于从
业人员 在子 公司 兼任 职务 情况
变更的 公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年 4 月 1
日
14 公募基 金2017 年第1 季 度 报告
公司网 站、 上海 证券 报、 中
国证券 报、 证券 时报
2017 年4 月21
日
15
关于鑫 元货 币市 场基 金 “ 五
一”假 期前 暂停 大额 申购( 转换
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年4 月26
日 鑫元货币 2017 年半年度报告
第 52 页 共 54 页
转入、 定期 定额 投资)业 务 的公
告
16
鑫元基 金管 理有 限公 司高 级管
理人员 变更 公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年 5 月 4
日
17
关于鑫 元货 币市 场基 金 “ 端
午”假 期前 暂停 大额 申购( 转换
转入、 定期 定额 投资)业 务 的公
告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年5 月23
日
18
鑫元基 金管 理有 限公 司关 于旗
下部分 基金 参与 中泰 证券 股份
有限公 司申 购 （含 定投 ） 费率优
惠活动 的公 告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年6 月10
日
19
鑫元基 金管 理有 限公 司关 于公
司住所 变更 的公 告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年6 月14
日
20
鑫元基 金管 理有 限公 司关 于执
行 《 证券 期货 投资 者适 当 性管理
办法》 、 《 非居 民金 融账 户 涉税信
息尽职 调查 管理 办法 》的 公告
公司网 站、 中国 证券 报、 上
海证券 报、 证券 时报
2017 年6 月29
日
鑫元货币 2017 年半年度报告
第 53 页 共 54 页
§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投
资
者
类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况
报告期末 持有基 金情
况
序
号
持有基金 份额比
例达到或 者超过
20%的时间 区间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额
占比
机
构
1
20170101-20170214;
20170221-20170306;
20170321-20170406
3,002,284,873.49 46,231,868.74 3,048,516,742.23 0.00 0.00
2 20170616-20170630 0.00 4,015,075,718.00 0.00 4,015,075,718.00 23.05
个
人
- - - - - - -
- - - - - - - -
产品特有 风险
本基金已 有单一 投资者 所 持基金份 额达到 或超过 本 基金总份 额的 20% ，中 小 投资者在 投资本 基金时 可 能 面
临以下风 险：
（一）赎 回申请 延期办 理 或暂停赎 回的风 险
单一投资 者大额 赎回时 易 触发本基 金巨额 赎回 的 条 件， 因此当 发生巨额 赎回 时， 中小投资 者可能 面临 小额
赎回申请 也需要 按同比 例 部分延期 办理、 延缓支 付 或暂停赎 回的风 险。
（二）基 金净值 大幅波 动 的风险
单一投资 者大额 赎回时， 基金管理 人进行 基金财 产 大量变现， 会对基 金资产 净值产生 影响； 且 如遇大 额赎
回费用归 入基金 资产、 基 金份额净 值保留 位数四 舍 五入等问 题，都 可能会 造 成基金资 产净值 的较大 波 动 。
（三）基 金投资 目标偏 离 的风险
单一投资 者大额 赎回后， 很可能导 致基金 规模骤 然 缩小， 基金 将面临 投资银 行间债券、 交易所 债券时 交易
困难的情 形，从 而使得 实 现基金投 资目标 存在一 定 的不确定 性。
（四）基 金的其 他风险
根据 《基金 合同》 的约定 ， 《基金合 同》 生效 后， 基金份额 持有人 数量不 满 200 人 或者基 金资产 净 值低于
5000 万元 的，基 金管理 人应当及 时报告 中国证 监 会；连续 20 个 工作日 出 现前述情 形的， 基金管 理 人应当
向中国证 监会说 明原因 并 报送解决 方案 。 因此 ， 在 极端情况 下， 当单一 投资 者大量赎 回本基 金后 ， 可 能造
成基金资 产净值 大 幅缩 减 ，对本基 金的存 续情况 产 生实质性 影响。
鑫元货币 2017 年半年度报告
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§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 鑫元 货 币市场 基金 设立 的文 件；
2 、 《鑫 元货 币市 场基 金基 金合同 》 ；
3 、 《鑫 元货 币市 场基 金 托 管协议 》 ；
4 、基 金管 理人 业务 资格 批 复、营 业执 照；
5 、基 金托 管人 业务 资格 批 复、营 业执 照。
12.2 存 放地 点
基金管 理人 或基 金托 管人 处。
12.3 查 阅方 式
投资者 可在 营业 时间 免费 查询， 也可 按工 本费 购买 复印件 。
鑫 元基 金管理 有限 公司
2017 年 8 月 29 日
