兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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兴业启元一年定期开放债券型证券投资基金2017年半年度报告
2017 年06 月30日
基金管理人：兴业基金管理有限公司
基金托管人：上海浦东发展银行股份有限公司
送出日期：2017 年08月29 日
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§1
重要提示及目录
1.1 重 要 提示
基金 管理 人的 董 事会 、 董事 保 证本 报 告所 载 资料 不 存在 虚 假记 载 、 误导 性陈 述 或
重大 遗漏 ， 并对 其内 容 的真 实 性、 准确 性和 完 整性 承 担个 别 及连 带 的法 律 责任 。 本半
年度报告已经三分之二以 上独立 董事签 字同意 ，并由 董事长 签发。
基金托管人上海浦东发展 银行股 份有限 公司根 据本基 金合同 规定， 于2017 年8 月
25 日复 核 了本 报 告中 的 财务 指 标、 净值 表 现 、 利润 分配 情 况、 财务 会 计报 告 、 投 资组
合报告等内容，保证复核 内容不 存在虚 假记载 、误导 性陈述 或者重 大遗漏 。
基金 管理 人承 诺 以诚 实 信用 、 勤勉 尽 责的 原 则管 理 和运 用 基金 资 产， 但 不保 证 基
金一定盈利。
基金 的过 往业 绩 并不 代 表其 未 来表 现 。 投资 有风 险， 投资 者 在作 出投 资 决策 前 应
仔细阅读本基金的招募说 明书及 其更新 。
本报告中财务资料未经审 计。
本报告期自2017 年1 月1 日 起至6 月30日止。
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1.2
目录
§ 1
重要 提示 及目 录 .......................................................................................................................... 2
1.1 重要 提示............................................................................................................................... 2
1.2
目录 .................................................................................................................................... 3
§ 2
基金简介 ..................................................................................................................................... 5
2.1 基金 基本 情 况 ....................................................................................................................... 5
2.2 基金 产品 说 明 ....................................................................................................................... 5
2.3 基金 管理 人 和基 金托 管人 ..................................................................................................... 5
2.4 信息 披露 方 式 ....................................................................................................................... 6
2.5 其他 相关 资 料 ....................................................................................................................... 6
§ 3
主要 财务 指标 和基 金 净值 表现 .................................................................................................... 6
3.1 主要 会计 数 据和 财务 指标 ..................................................................................................... 6
3.2 基金 净值 表 现 ....................................................................................................................... 7
§ 4
管理 人报 告 ................................................................................................................................. 9
4.1 基金 管理 人 及基 金经 理情 况 ................................................................................................. 9
4.2 管理 人对 报 告期 内本 基金 运 作遵 规守 信 情况 的说 明 ........................................................... 11
4.3 管理 人对 报 告期 内公 平交 易 情况 的专 项 说明 ...................................................................... 12
4.4 管理 人对 报 告期 内基 金的 投 资策 略和 业 绩表 现的 说 明 ....................................................... 12
4.5 管理 人对 宏 观经 济、 证券 市 场及 行业 走 势的 简要 展 望 ....................................................... 12
4.6 管理 人对 报 告期 内基 金估 值 程序 等事 项 的说 明 .................................................................. 12
4.7 管理 人对 报 告期 内基 金利 润 分配 情况 的 说明 ...................................................................... 13
4.8 报告 期内 管 理人 对本 基金 持 有人 数或 基 金资 产净 值 预警 情形 的 说明 ................................. 13
§ 5
托管 人报 告 ............................................................................................................................... 13
5.1 报告 期内 本 基金 托管 人遵 规 守信 情况 声 明.......................................................................... 13
5.2 托管 人对 报 告期 内本 基金 投 资运 作遵 规 守信 、净 值 计算 、利 润 分配 等情 况 的说 明............ 14
5.3 托管 人对 本 半年 度报 告中 财 务信 息等 内 容的 真实 、 准确 和完 整 发表 意见 .......................... 14
§ 6 半年 度 财务 会计 报 告（ 未经 审 计）............................................................................................. 14
6.1 资产 负债 表 ......................................................................................................................... 14
6.2 利润 表 ................................................................................................................................ 16
6.3 所有 者权 益 （基 金净 值） 变 动表 ........................................................................................ 17
6.4 报表 附注............................................................................................................................. 18
§ 7
投资 组合 报告............................................................................................................................ 36
7.1 期末 基金 资 产组 合情 况 ....................................................................................................... 36
7.2 报告 期末 按 行业 分类 的股 票 投资 组合 ................................................................................. 37
7.3 期末 按公 允 价值 占基 金资 产 净值 比例 大 小排 序的 所 有股 票投 资 明细 ................................. 37
7.4 报告 期内 股 票投 资组 合的 重 大变 动..................................................................................... 37
7.5 期末 按债 券 品种 分类 的债 券 投资 组合 ................................................................................. 37
7.6 期末 按公 允 价值 占基 金资 产 净值 比例 大 小排 序的 前 五名 债券 投 资明 细 .............................. 38
7.7 期末 按公 允 价值 占基 金资 产 净值 比例 大 小排 序的 所 有资 产支 持 证券 投资 明 细 ................... 38
7.8 报告 期末 按 公允 价值 占基 金 资产 净值 比 例大 小排 序 的前 五名 贵 金属 投资 明 细 ................... 38
7.9 期末 按公 允 价值 占基 金资 产 净值 比例 大 小排 序的 前 五名 权证 投 资明 细 .............................. 39
7.10 报告 期 末本 基金 投 资的 股指 期 货交 易情 况 说明 ................................................................ 39
7.11 报告 期 末本 基金 投 资的 国债 期 货交 易情 况 说明 ................................................................ 39
7.12 投资 组 合报 告附 注 ............................................................................................................ 39
§ 8 基金 份 额持 有人 信 息................................................................................................................... 40
8.1 期末 基金 份 额持 有人 户数 及 持有 人结 构 ............................................................................. 40
8.2 期末 基金 管 理人 的从 业人 员 持有 本开 放 式基 金的 情 况 ....................................................... 41
8.3 期末 基金 管 理人 的从 业人 员 持有 本开 放 式基 金份 额 总量 区间 情 况 ..................................... 41
§ 9
开放 式基 金份 额变 动................................................................................................................. 41
§ 10 重大 事件 揭示............................................................................................................................ 42
10.1 基金 份 额持 有人 大 会决 议 ................................................................................................. 42
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10.2 基金 管 理人 、基 金 托管 人的 专 门基 金托 管 部门 的重 大 人事 变动 ....................................... 42
10.3 涉及 基 金管 理人 、 基金 财产 、 基金 托管 业 务的 诉讼 ......................................................... 42
10.4 基金 投 资策 略的 改 变......................................................................................................... 42
10.5 为基 金 进行 审计 的 会计 师事 务 所情 况 ............................................................................... 42
10.6 管理 人 、托 管人 及 其高 级管 理 人员 受监 管 部门 稽查 或 处罚 的情 况 ................................... 42
10.7 基金 租 用证 券公 司 交易 单元 的 有关 情况 ........................................................................... 42
10.8 其他 重 大事 件.................................................................................................................... 43
§ 11
影响 投资 者决 策 的其 他重 要 信息............................................................................................. 45
§ 12
备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 45
12.1 备查 文 件目 录.................................................................................................................... 45
12.2 存放 地 点 ........................................................................................................................... 45
12.3 查阅 方 式 ........................................................................................................................... 45
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§2
基金简介
2.1 基 金 基本 情况
基金名称 兴业启元一年定期开放债 券型证 券投资 基金
基金简称 兴业启元一年定开债券
基金主代码
003309
基金运作方式 契约型开放式
基金合同生效日 2016 年10 月27 日
基金管理人 兴业基金管理有限公司
基金托管人 上海浦东发展银行股份有 限公司
报告期末基金份额总额
3,434,478,785.98
基金合同存续期 不定期
下属两级基金的基金简称 兴业启元一年定开债券A 兴业启元一年定开债券C
下属两级基金的交易代码
003309 003310
报告期末下属两级基金的 份
额总额
3,213,292,764.26 221,186,021.72
2.2 基 金 产品 说明
投资目标
本基金利用定期开放、定 期封闭 的运作 特性， 通过 积
极主动的投资管理，在严 格保持 资产流 动性和 控制 投
资风险的前提下，追求基 金资产 的长期 稳健增 值。
投资策略
以价值分析为基础，定性 与定量 相结合 ，采取 自上 而
下和自下而上相结合的投 资策略 ，通过 主动管 理和 有
效的风险控制，实现风险 和收益 的最佳 配比。
业绩比较基准 中国债券综合 全价 指数 收 益率
风险收益特征
本基金为债券型基金，属 于证券 投资基 金中较 低风 险
的基金品种，其预期风险 与预期 收益高 于货币 市场 基
金，低于混合型基金和股 票型基 金。
2.3 基 金 管理 人和 基金 托 管人
项目 基金管理人 基金托管人
名称 兴业基金管理有限公司
上海浦东发展银行股份 有
限公司
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信息披露负责
人
姓名 朱玮 朱萍
联系电话 021-22211888 021-61618888
电子邮箱
renjb@cib-fund.com.cn Zhup02@spdb.com.cn
客户服务电话
40000-95561 95528
传真 021-22211997 021-63602540
注册地址
福建省福州市鼓楼区五 四
路 137 号信和广场 25
楼
上海市中山东一路12 号
办公地址
上海市浦东新区浦明路
198 号财富金融广场 7
号楼
上海市中山东一路12 号
邮政编码
200120 200120
法定代表人 卓新章 高国富
2.4 信 息 披露 方式
本基金选定的信息披露报 纸
名称
中国证券报、上海证券报 、证券 时报
登载基金半年度报告正文 的
管理人互联网网址
www.cib-fund.com.cn
基金半年度报告备置地点 基金管理人及基金托管人 的办公 场所
2.5 其 他 相关 资料
项目 名称 办公地址
注册登记机构 兴业基金管理有限公司
上海市浦东新区浦明路198 号财
富金融广场7 号楼
§3
主要财务指标和基金净值表现
3.1 主 要 会计 数据 和财 务 指 标
金额单位：人民币元
3.1.3 期间数据和指标
报告期（2017 年01月01 日至2017 年06月30 日）
兴业启元一年定开债券A 兴业启元一年定开债券C
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本期已实现收益
7,656,855.74 88,155.42
本期利润 17,180,415.05 741,353.98
加权平均基金份额本期利 润
0.0053 0.0034
本期加权平均净值利润率
0.53% 0.33%
本期基金份额净值增长率 0.54% 0.34%
3.1.1 期末数据和指标 报告期末(2017 年06月30 日)
期末可供分配利润 17,865,969.34 631,438.85
期末可供分配基金份额利 润
0.0056 0.0029
期末基金资产净值
3,231,158,733.60 221,817,460.57
期末基金份额净值 1.0056 1.0029
3.1.2 累计期末指标 报告期末(2017 年06月30 日)
基金份额累计净值增长率 0.56% 0.29%
注：1 、 本期 已实 现收 益 指基 金本 期 利息 收入 、 投资 收益 、 其他 收 入 （不 含公 允价 值 变动 收益 ） 扣除
相关费用后的余额， 本期 利润 为 本期 已实 现收 益 加上 本期 公 允价 值变 动收 益 。
2 、 所述 基金 业 绩指 标不 包括 持 有人 认购 或 交易 基金 的各 项 费用 ， 计 入费 用后 实 际收 益水 平 要低 于所
列数字。
3 、 期末 可供 分 配利 润采 用期 末 资产 负债 表 中未 分配 利润 与 未分 配利 润 中已 实现 部分 的 孰低 数 （ 为期
末余额，不是当期发 生数 ）。
3.2 基 金 净值 表现
3.2.1 基 金 份额 净值 增 长率 及 其与 同期 业绩 比 较基 准 收益 率 的比 较
阶段
( 兴业启元一年定开债
券A)
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基 准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去一个月
0.32% 0.06% 0.90% 0.06% -0.58% 0.00%
过去三个月 0.27% 0.04% -0.88% 0.08% 1.15% -0.04%
过去六个月
0.54% 0.04% -2.11% 0.08% 2.65% -0.04%
自基金合同生效日起
至今
0.56% 0.04% -4.57% 0.11% 5.13% -0.07%
注：本基金的业绩比较基 准为： 中国债 券综合 全价指 数收益 率。
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阶段
( 兴业启元一年定开债
券C)
份额净
值增长
率①
份额净
值增长
率标准
差②
业绩比
较基准
收益率
③
业绩比
较基准
收益率
标准差
④
①- ③ ②- ④
过去一个月 0.29% 0.06% 0.90% 0.06% -0.61% 0.00%
过去三个月
0.17% 0.04% -0.88% 0.08% 1.05% -0.04%
过去六个月
0.34% 0.04% -2.11% 0.08% 2.45% -0.04%
自基金合同生效日起
至今
0.29% 0.04% -4.57% 0.11% 4.86% -0.07%
注：本基金的业绩比 较基 准为： 中国 债券 综合全 价指 数收 益 率。
3.2.2 自 基 金合 同生 效 以来 基 金份 额累 计净 值 增长 率 变动 及 其与 同 期业 绩 比较 基 准收 益
率 变 动的 比 较
兴业启元一年定开债券A
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势 对比图
（2016 年10月27 日-2017 年06 月30 日）
兴业启元一年定开债券A 基准
2016-10-27 2016-11-29 2016-12-31 2017-02-10 2017-03-15 2017-04-20 2017-05-25 2017-06-30
0.5%
0%
-0.5%
-1%
-1.5%
-2%
-2.5%
-3%
-3.5%
-4%
-4.5%
-5%
-5.5%
兴业启元一年定开债券C
份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率 历史走势 对比图
（2016 年10月27 日-2017 年06 月30 日）
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兴业启元一年定开债券C 基准
2016-10-27 2016-11-29 2016-12-31 2017-02-10 2017-03-15 2017-04-20 2017-05-25 2017-06-30
0%
-0.5%
-1%
-1.5%
-2%
-2.5%
-3%
-3.5%
-4%
-4.5%
-5%
-5.5%
注：1 、本基金基金合同 于2016 年10 月27 日生 效， 截至 报 告期 末本 基 金基 金合 同生 效 未满 一年 。
2 、 根据 本基 金 基金 合同 规定 ， 基金 管理 人应 当自 基 金合 同生 效 之日 起6 个月 内 使基 金的 投 资组 合比
例符合基金合同的有 关约 定。
§4
管理人报告
4.1 基 金 管理 人及 基金 经 理情 况
4.1.1 基 金 管理 人及 其 管理 基 金的 经验
2013 年3 月， 兴业 基 金管 理有 限 公司 获 中国 证 监会 批 复。 兴 业基 金 由兴 业 银行 股 份
有限公司和中海集团投资 有限公 司共同 出资设 立，公 司注册 资本7 亿元 人民 币 ，注 册 地
福建 省福 州市 。 兴业 基 金的 业 务范 围 包括 基 金募 集、 基金 销 售、 特 定客 户 资产 管 理、 资
产管理和中国证监会许可 的其他 业务。 截至2017 年6 月30日， 兴 业基 金 管理 了 兴业 定 期
开放 债券 型证 券 投资 基 金、 兴业 货币 市 场证 券 投资 基 金、 兴业 多策 略 灵活 配 置混 合 型发
起式 证券 投资 基 金、 兴业 年年 利 定期 开 放债 券 型证 券 投资 基 金、 兴业 聚利 灵 活配 置 混合
型证 券投 资基 金、 兴业 聚 优灵 活 配置 混 合型 证 券投 资 基金 、 兴 业收 益 增强 债 券型 证 券投
资基 金、 兴 业稳 固 收益 两 年理 财 债券 型 证券 投 资基 金、 兴业 稳 固收 益 一年 理 财债 券 型证
券投 资基 金、 兴 业添 利 债券 型 证券 投 资基 金 、兴 业 聚惠 灵 活配 置 混合 型 证券 投 资基 金 、
兴业 添天 盈货 币 市场 基 金、 兴业 国企 改 革灵 活 配置 混 合型 证 券投 资 基金 、 兴 业鑫 天 盈货
币市 场基 金、 兴 业丰 利 债券 型 证券 投 资基 金 、兴 业 聚盛 灵 活配 置 混合 型 证券 投 资基 金 、
兴业 聚宝 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金、 兴业 保本 混 合型 证 券投 资 基金 、 兴 业丰 泰 债券
型证 券投 资基 金、 兴业 聚 盈灵 活 配置 混 合型 证 券投 资 基金 、 兴 业福 益 债券 型 证券 投 资基
金、 兴业 聚鑫 灵 活配 置 混合 型证 券 投资 基 金、 兴 业天 融 债券 型 证券 投 资基 金 、 兴业 成长
动力 灵活 配置 混 合型 证 券投 资 基金 、 兴 业天 禧 债券 型 证券 投 资基 金、 兴业 增 益五 年 定期
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开放 债券 型证 券 投资 基 金、 兴业 聚全 灵 活配 置 混合 型 证券 投 资基 金、 兴业 聚 源灵 活 配置
混合 型证 券投 资 基金 、 兴 业聚 丰 灵活 配 置混 合 型证 券 投资 基 金、 兴业 稳天 盈 货币 市 场基
金、 兴业 启元 一 年定 期 开放 债 券型 证 券投 资 基金 、 兴业14 天理 财 债券 型 证券 投 资基 金 、
中证 兴业 中高 等 级信 用 债指 数 证券 投 资基 金、 兴业 裕 恒债 券 型证 券 投资 基 金、 兴业 裕华
债券 型证 券投 资 基金 、 兴业 裕丰 债 券型 证 券投 资 基金 、 兴业 安 润货 币 市场 基 金、 兴 业增
益三 年定 期开 放 债券 型 证券 投 资基 金、 兴业18 个月 定 期开 放 债券 型 证券 投 资基 金、 兴业
瑞丰6 个月 定期 开放 债 券型 证 券投 资 基金 、 兴业 福 鑫债 券 型证 券 投资 基 金。
4.1.2 基 金 经理 （或 基 金经 理 小组 ）及 基金 经 理助 理 简介
姓名 职务
任本基金的基金经理期 限 证券从
业年限
说明
任职日期 离任日期
丁进
本基金
的基金
经理
2016 年10 月
27 日
－
7
中国籍，硕士学位，具 有
证券投资基金从业资格 。
2005 年7 月至2008 年2 月，
在北京顺泽锋投资咨询 有
限公司担任研究员；2008
年3 月至2010 年10 月 ， 在新
华信 国际 信息 咨 询 （北 京）
有限公司担任企业 信用 研
究高级咨询顾问；2010 年
10 月至2012 年8 月， 在光 大
证券研究所担任信用及 转
债研究员；2012 年8 月至
2015 年2 月就 职 于浦 银 安
盛基金管理有限公司， 其
中2012 年8 月至2015 年2 月
担任浦银安盛增利分级 债
券型证券投资基金的基 金
经理助理，2012 年9 月至
2015 年2 月担 任 浦银 安 盛
幸福回报定期开放债券 型
证券投资基金的基金经 理
助理，2013 年5 月至2015
年2 月担任浦银安盛6 个月
定期开放债券型证券投 资
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基金的基金经理助理，
2013 年6 月至2015 年2 月担
任浦银安盛季季添利定 期
开放债券型证券投资基 金
的基 金经 理 助理 。 2015 年2
月加入兴业基金管理有 限
公司，现任基金经理。
熊伟
本基金
的基金
经理
2016 年11 月
17 日
－ 9
中国籍，硕士学位，具 有
证券投资基金从业资格 。
2008 年7 月至2009 年4 月，
在华泰联合证券担任宏 观
分析师； 2009 年5 月至2010
年10月， 在海 通证 券担 任
宏观分析师；2010 年10 月
至2011 年3 月 ， 在浙 江敦 和
投资有限公司担任投资 经
理助理； 2011 年3 月至2013
年3 月 ， 在光 大证 券 担任 债
券分析师；2013 年3 月至
2014 年4 月， 在浦 银 安盛 基
金管理有限公司担任专 户
投资经理，从事债券投 资
及研究 工 作。 2014 年4 月加
入兴业基金管理有限公
司，现任基金经理。
注：1 、对基金的首任基 金经 理， 其" 任职日期" 为基 金合 同 生效 日，" 离任日期" 为根 据 公司 决 定 确 定
的解 聘 日期 ， 除 首任 基 金经 理外 ， " 任职日期" 和" 离任 日 期" 分别 指根 据公 司决 定 确定 的聘 任 日期 和解
聘日期。
2 、证券从业的含义遵从 行业 协会 《证券 业从 业人 员资格 管理 办法》 的相 关规 定。
4.2 管 理 人对 报告 期内 本 基金 运 作遵 规 守信 情 况的 说 明
本报 告期 内， 本基 金管 理人 严 格遵 守 《证 券 投资 基 金法 》 等有 关 法律 法 规 及基 金合
同、 基金 招募 说 明书 等 有关 基金 法 律文 件 的规 定 ， 本着 诚实 信 用、 勤 勉尽 责 的原 则 管理
和运 用基 金资 产 ， 在控 制风 险的 前 提下 ， 为基 金 份额 持 有人 谋 求最 大 利益 。 在本 报 告期
内，基金运作合法合规， 无损害 基金份 额持有 人利益 的行为 。
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4.3 管 理 人对 报告 期内 公 平交 易 情况 的 专项 说 明
4.3.1 公 平 交易 制度 的 执行 情 况
报告期内，本基金管理人 严格执 行《证 券投资 基金管 理公司 公平交 易制度 指导意
见》 ，完 善相 应 制度 和 流程 ， 通过 系 统和 人 工等 方 式在 各 环节 严 格控 制 交易 公 平执 行 ，
公平对待旗下 管理 的基 金 和投 资 组合 。
4.3.2 异 常 交易 行为 的 专项 说 明
报告期内未发现本基金存 在异常 交易行 为。
4.4 管 理 人对 报告 期内 基 金的 投 资策 略 和业 绩 表现 的 说明
4.4.1 报 告 期内 基金 投 资策 略 和运 作分 析
本基 金追 求绝 对 收益 ， 依 据宏 观 经济 形 势的 变 化， 自 上而 下 地动 态 调整 持 有债 券 的
信用等级和久期，以实现 风险调 整后的 收益优 化。
4.4.2 报 告 期内 基金 的 业绩 表 现
报告 期内 ，本 基 金A 份额 净值 增 长率 为0.54% ，同 期 业绩 比 较基 准 收益 率 为-2.11% 。
本基金C 份额净值增 长率为0.34% ，同 期 业绩 比 较基 准 收益 率 为-2.11% 。
4.5 管 理 人对 宏观 经济 、 证券 市 场及 行 业走 势 的简 要 展望
债券 收益 率的 上 行时 间 已接 近 九个 月， 与历 史 上熊 市 持续 的平 均 时长 相 当。 债券 的
绝对 收益 率相 对 贷款 已 具备 一 定的 优 势， 部分 评级 利 差已 得 到修 复。 无论 从 时间 还 是空
间， 债市 的吸 引 力在 不 断提 升， 只是 缺 乏基 本 面上 显 著的 催 化剂 。 目前 ，10 年期 国 开在
4.15-4.35 的 区间 内 波动 ， 以无 风 险收 益 率做 决断 ， 当收 益 率上 升 到区 间 内偏 高 的位 置，
我们 将逐 步拉 长 组合 的 久期 。 在信 用 风险 暴露 方 面， 考 虑到 当 前信 用 环境 的 恶化 ， 我们
的信用配置将以中高等级 的企业 债为主 。
4.6 管 理 人对 报告 期内 基 金估 值 程序 等 事项 的 说明
1 、估值政策及重大变 化
无。
2 、估值政策重大变化 对基金 资产净 值及当 期损益 的影响
无。
3 、有关参与估值流程 各方及 人员的 职责分 工、专 业胜任 能力和 相关工 作经历 的描
述
（1 ）公司方面
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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估值 委员 会设 主 任委 员 一名 ， 由分 管运 营 的公 司 领导 担 任； 委 员若 干 名， 由基 金 运
营部 、 风 险管 理 总部 、 研究 部 、 投资 管理 总 部 （视 会 议议 题 内容 选 择相 关 投资 方 向部门）
部门负责人或其指定人员 组成。
估值 委员 会主 要 工作 职 责如 下 ： 制 定合 理 、 公允 的估 值 方法 ； 对估 值方 法 进行 讨 论
并作 出评 价， 在发 生了 影 响估 值 公允 性 及合 理 性的 情 况后 及 时修 订 估值 方 法， 以保 证其
持续 适用 ； 评价 现 有估 值 方法 对 新投 资 策略 或 新投 资 品种 的 适用 性， 对新 投 资策 略 或新
投资品种采用的估值方法 作出决 定；讨 论、决 定其他 与估值 相关的 重大问 题。
（2 ）托管银行
托管 银行 根据 法 律法 规 要求 履 行估 值 及净 值 计算 的 复核 责 任， 并且 认真 核 查公 司 采
用的估值政策和程序。
（3 ）会计师事务所
对相关估值模型、假设及 参数的 适当性 出具审 核意见 和报告 。
4 、参与估值流程各方 之间存 在的任 何重大 利益冲 突
参与估值流程各方之间无 任何重 大利益 冲突。
5 、已签约的任何定价 服务的 性质与 程度等 信息
无。
4.7 管 理 人对 报告 期内 基 金利 润 分配 情 况的 说 明
根据《基金合同》，基金 收益分 配后基 金份额 净值不 能低于 面值。
本基金本报告期内未进行 利润分 配，但 符合基 金合同 规定。
本报告期没有应分配但尚 未分配 的利润 。
4.8 报 告 期内 管理 人对 本 基金 持 有人 数 或基 金 资产 净 值预 警情 形的 说 明
本报 告期 内， 本基 金不 存 在连 续 二十 个 工作 日 基金 份 额持 有 人数 量 不满 二 百人 或 者
基金资产净值低于五千万 的情形 。
§5
托管人报告
5.1 报 告 期内 本基 金托 管 人遵 规 守信 情 况声 明
本报 告期 内， 上海 浦 东发 展 银行 股 份有 限 公司 （ 以下 简 称" 本托管人" ）在 对兴 业 启
元一 年定 期开 放 债券 型 证券 投 资基 金 的托 管 过程 中， 严格 遵 守 《中 华 人民 共 和国 证 券投
资基 金法 》 及其 他有 关 法律 法 规、 基金 合同 、 托管 协 议的 规 定， 不存 在损 害 基金 份 额持
有人利益的行为，完全尽 职尽责 地履行 了基金 托管人 应尽的 义务。
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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5.2 托 管 人对 报告 期内 本 基金 投 资运 作 遵规 守 信、 净 值计 算、 利润 分 配等 情 况的 说 明
本报 告期 内， 本托 管 人依 照 《中 华 人民 共 和国 证 券投 资 基金 法 》 及 其他 有 关法 律 法
规、 基金 合同 、 托管 协议 的 规定 ， 对兴 业 启元 一 年定 期 开放 债 券型 证 券投 资 基金 的 投资
运作 进行 了监 督， 对基 金 资产 净 值的 计 算、 基金 份额 申 购赎 回 价格 的 计算 以 及基 金 费用
开支等方面进行了认真的 复核， 未发现 基金管 理人存 在损害 基金份 额持有 人利益 的行
为。该基金本报告期内未 进行利 润分配 。
5.3 托 管 人对 本半 年度 报 告中 财 务信 息 等内 容 的真 实 、准 确和 完整 发 表意 见
本报 告期 内， 由 兴业 基 金管 理 有限 公 司编 制 本托 管 人复 核 的本 报 告中 的 财务 指 标、
净值表现、收益分配情况 、财务 会计报 告（注 ：财务 会计报 告中的" 金融工具风险及管
理" 部分未在托管人复核范围内）、投 资组合 报告等 内容真 实、准 确、完 整。
§6 半年度财务会计报告（未经审计）
6.1 资 产 负债 表
会计主体：兴业启元一年 定期开 放债券 型证券 投资基 金
报告截止日：2017 年06 月30 日
单位：人民币元
资 产 附注号
本期末
2017 年06 月30 日
上年度末
2016 年12 月31日
资 产：
银行存款
6.4.7.1 1,209,827,113.58 952,894,758.62
结算备付金
1,720,160.61 2,123,159.87
存出保证金
42,330.55 25,070.25
交易性金融资产 6.4.7.2 3,327,479,000.00 2,516,190,000.00
其中：股票投资
－ －
基金投资
－ －
债券投资
3,327,479,000.00 2,516,190,000.00
资产支持证券投资
－ －
贵金属投资
－ －
衍生金融资产
6.4.7.3
－ －
买入返售金融资产 6.4.7.4 － －
应收证券清算款
40,591,200.00 －
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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应收利息
6.4.7.5 56,224,453.82 31,697,857.15
应收股利
－ －
应收申购款
－ －
递延所得税资产
－ －
其他资产 6.4.7.6 － －
资产总计
4,635,884,258.56 3,502,930,845.89
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年06 月30 日
上年度末
2016 年12 月31日
负 债：
短期借款
－ －
交易性金融负债
－ －
衍生金融负债
－ －
卖出回购金融资产款
1,174,394,596.54 65,000,000.00
应付证券清算款
5,303,223.56 7,566.75
应付赎回款
－ －
应付管理人报酬
1,980,576.17 2,034,827.68
应付托管费
565,878.90 581,379.35
应付销售服务费
72,715.12 74,846.07
应付交易费用
6.4.7.7 30,685.76 18,735.19
应交税费
－ －
应付利息
366,991.65 9,065.71
应付利润
－ －
递延所得税负债
－ －
其他负债
6.4.7.8 193,396.69 150,000.00
负债合计
1,182,908,064.39 67,876,420.75
所 有 者权 益 ：
实收基金
6.4.7.9 3,434,478,785.98 3,434,478,785.98
未分配利润 6.4.7.10 18,497,408.19 575,639.16
所有者权益合计
3,452,976,194.17 3,435,054,425.14
负债和所有者权益总计
4,635,884,258.56 3,502,930,845.89
注：1 、报告截止日2017 年6 月30 日， 基金 份额 总 额3,434,478,785.98 份，其中下属A 类基 金份 额净 值
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1.0056 元， 基金 份额3,213,292,764.26 份， 下属C 类基 金份 额 净值1.0029 元， 基金 份额221,186,021.72 份。
2 、本基金合同于2016 年10 月27 日生 效， 无上 年度 可比 期 间。
6.2 利润表
会计主体：兴业启元一年 定期开 放债券 型证券 投资基 金
本报告期：2017 年01 月01日至2017 年06 月30 日
单位：人民币元
项 目
附注
号
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
一 、 收入
36,912,922.71
1. 利息收入
65,784,565.85
其中：存款利息收入
6.4.7
.11
6,778,204.01
债券利息收入
58,541,180.77
资产支持证券利息收
入
－
买入返售金融资产收
入
465,181.07
其他利息收入
－
2. 投资收益
-39,048,401.01
其中：股票投资收益
6.4.7
.12
－
基金投资收益
－
债券投资收益
6.4.7
.13
-39,048,401.01
资产支持证券投资收
益
6.4.7
.13.3
－
贵金属投资收益
－
衍生工具收益
6.4.7
.14
－
股利收益
6.4.7
.15
－
3. 公允价值变动收益
6.4.7
.16
10,176,757.87
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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4. 汇兑 收益 （损 失以 “ －” 号
填列）
－
5. 其他 收入 （损 失以 “- ” 号填
列）
6.4.7
.17
－
减 ： 二、 费 用
18,991,153.68
1 ．管理人报酬
11,947,297.60
2 ．托管费
3,413,513.56
3 ．销售服务费
438,974.29
4 ．交易费用
6.4.7
.18
36,711.91
5 ．利息支出
2,936,485.97
其中 ： 卖 出回 购 金融 资 产支 出
2,936,485.97
6 ．其他费用
6.4.7
.19
218,170.35
三、 利润 总额 （ 亏损 总 额以 “- ”
号 填 列）
17,921,769.03
减：所得税费用
－
四 、 净利 润 （净 亏 损以 “- ”
号 填 列）
17,921,769.03
注：本基金合同于2016 年10 月27 日生 效， 无上 年 度可 比期 间 数据 。
6.3 所 有 者权 益（ 基金 净 值） 变 动表
会计主体：兴业启元一年 定期开 放债券 型证券 投资基 金
本报告期：2017 年01 月01日至2017 年06 月30 日
单位：人民币元
项 目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期初所有者权益( 基 金净
值)
3,434,478,785.9
8
575,639.16 3,435,054,425.14
二、 本期 经营 活 动产 生 的基 金
净值变动数( 本期利润)
－ 17,921,769.03 17,921,769.03
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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三、 本期 基金 份 额交 易 产生 的
基金 净值 变动 数 （净 值 减少 以
“- ”号填列）
－ － －
其中：1. 基金申购款 － － －
2. 基金赎回款 － － －
四、 本期 向基 金 份额 持 有人 分
配利润产生的基金净值变 动
（净值减少以“- ”号 填 列）
－ － －
五、期末所有者权益
（基金净值）
3,434,478,785.9
8
18,497,408.19 3,452,976,194.17
注：本基金合同于2016 年10 月27 日生 效， 无上 年 度可 比期 间 数据 。
报表附注为财务报表的组 成部分 。
本报告6.1 至6.4 财务 报 表由 下 列负 责 人签 署:
卓新章
—————————
基金管理人负责人
黄文锋
—————————
主管会计工作负责人
夏鹏
—————————
会计机构负责人
6.4 报 表 附注
6.4.1 基 金 基本 情况
兴业启元一年定期开放债 券型证 券投资 基金( 以下 简称" 本基金") 系由基金管理人兴
业基 金管 理有 限 公司 依 照 《 中华 人 民共 和 国证 券 投资 基 金法 》 、 《兴 业启 元 一年 定 期开
放债券 型证券投资基金基 金合同 》( 以 下简 称" 基金合同") 及其他有关法律法 规的规 定，
经中国证券监督管理委员 会( 以 下简 称" 中国证监会") 以证监许可[2016]1564 号 文准 予 募
集注册。本基金为契约型 开放式 基金， 存续期 限为不 定期， 首次设 立募集 基金份 额为
3,434,478,785.98 份 ，经 德 勤华 永 会计 师 事务 所( 特 殊普 通 合伙) 验证 ， 并出 具 了编 号 为德
师报( 验) 字(16) 第0894 号 的验 资 报告 。基 金 合同 于2016 年10 月27 日正 式 生效 。 本基 金 的
基金 管理 人为 兴 业基 金 管理 有 限公 司 ，基 金 托管 人 为上 海 浦东 发 展银 行 股份 有 限公 司 。
根据基 金合同相关规定， 本基金 份额分 为A 类基金份额( 以下 简称" 兴业 启元 一年 定
开债券A") 和C 类基 金份 额( 以 下简 称" 兴业 启元 一 年定 开 债券C") 两类 份额 。 其 中， 兴 业启
元一年定开债券A 是指 在投 资者 认 购、 申 购时 收 取认 购 、申 购 费用 ， 在赎 回 时根 据 持 有
期限 收取 赎回 费 用， 但不 从本 类 别基 金 资产 中 计提 销 售服 务 费的 基 金份 额； 兴业 启 元一
年定开债券C 是指 从本 类基 金资 产 中计 提 销售 服 务费 而 不收 取 认购 、 申购 费 用， 在 赎回
时根据持有期限收取赎回 费用的 基金份 额。
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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根据 《 中华 人 民共 和 国证 券 投资 基 金法 》 、 截 至报 告 期末 最 新公 告 的基 金 合同 及 本
基金 招募 说明 书 的 有关 规定 ， 本 基金 的 投资 范 围为 具 有良 好 流动 性 的金 融 工具 ， 包 括国
内依 法发 行上 市 的国 债、 央行 票 据、 金融 债、 地方 政 府债 、 企 业债 、 公 司债 、 可转 换债
券( 含可分离交易可转换 债券的 纯债部 分) 、可 交 换债 券 、短 期 融资 券 、中 期 票据 、 资产
支持 证券 、 次级 债 券、 中小 企业 私 募债 券、 债 券回 购、 银行 存 款、 同业 存单 、 货币 市场
工具 及法 律法 规 或中 国 证监 会 允许 基 金投 资 的其 他 固定 收 益类 金 融工 具 ， 但 须符 合 中国
证监 会相 关规 定。 因持 有 可转 换 债券 转 股所 得 的股 票、 因所 持 股票 派 发的 权 证以 及 因投
资可 分离 债券 而 产生 的 权证 ， 应 当在 其 可上 市 交易 后 的10 个 交易 日 内卖 出。 本 基金 不直
接参 与股 票或 权 证等 权 益类 资 产的 投 资。 如法 律 法规 或 监管 机 构以 后 允许 基 金投 资 其他
品种 ， 基 金管 理 人在 履 行适 当程 序 后， 可 以将 其 纳入 投 资范 围 ， 并可 依据 届 时有 效 的法
律法 规适 时合 理 地调 整 投资 范 围。 基金 的投 资 组合 比 例为 ： 投 资于 债 券资 产 的比 例 不低
于基 金资 产的80% ；但 应开 放 期流 动 性需 要 ，为 保护 基 金份 额 持有 人 利益 ， 每个 开 放期
开始 前一 个月 至 开放 期 结束 后 一个 月 内， 基金 投 资不 受 前述 比 例限 制 。 开放 期内 ， 基金
持有现金或到期日在一年 以内的 政府债 券不低 于基金 资产净 值的5% ， 在封 闭 期内 ， 本
基金不受上述5% 的限 制 。本 基 金的 业 绩比 较 基准 为 ：中 国债 券 综合 全 价指 数 收益 率 。
6.4.2 会 计 报表 的编 制 基础
本基金的财务报表按照财 政部颁 布的企 业会计 准则及 相关规 定( 以下 简 称" 企业 会 计
准则") 以及中国证监会发布的基金行 业实务 操作的 有关规 定编制 ，同时 在具体 会计 核 算
和信息披露方面也参考了 中国证 券投资 基金业 协会发 布的若 干基金 行业实 务操作 。
6.4.3 遵 循 企业 会计 准 则及 其 他有 关规 定的 声 明
本基金财务报表的编制符 合企业 会计准 则和中 国证监 会发布 的关于 基金行 业实务
操作 的有 关规 定 的要 求 ， 真实 、 完整 地 反映 了 本基 金2017 年6 月30 日的 财务 状 况以 及2017
年1 月1 日 至2017 年6 月30 日止 期间 的 经营 成 果和 基 金净 值 变动 情 况。
6.4.4 本 报 告期 所采 用 的会 计 政策 、会 计估 计 与最 近 一期 年 度报 告 相一 致 的说 明
本报告期所采用的会计政 策、会 计估计 与最近 一期年 度报告 相一致 。
6.4.5 会 计 政策 和会 计 估计 变 更以 及差 错更 正 的说 明
6.4.5.1 差 错 更正 的说 明
本基金本报告期间无需说 明的重 大会计 差错更 正。
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6.4.6 税项
根据 财政 部、 国家 税务 总 局财 税[2004]78 号文 《关 于证 券 投资 基 金税 收 政策 的 通知 》 、
财税[2008]1 号《 财政 部 、国 家 税务 总 局关 于 企业 所 得税 若 干优 惠 政策 的 通知 》 、财 税
[2016]36 号 《关 于 全面 推 开营 业 税改 征 增值 税 试点 的 通知 》、 财 税[2016]140 号《 关 于明
确金融房地产开发教育辅 助服务 等增值 税政策 的通知 》、财 税[2017]56 号《 关于 资 管产
品增值税有关问题的通知 》及其 他相关 税务法 规和实 务操作 ，主要 税项列 示如下 ：
1) 证券投资基金( 封闭 式证 券投 资 基金 ， 开放 式 证券 投资 基 金) 管 理人 运 用基 金 买卖
股票 、 债 券免 征 增值 税 ；2018 年1 月1 日起 ， 公开 募集 证 券投 资 基金 运 营过 程 中发 生 的其
他增值税应税行为，以基 金管理 人为增 值税纳 税人， 暂适用 简易计 税方法 ，按照3% 的
征收率缴纳增 值税。
2) 对基 金从 证券 市 场中 取 得的 收 入， 包括 买 卖债 券 的差 价 收入 ， 债券 的 利息 收 入及
其他收入，暂不缴纳企业 所得税 。
3) 对基 金取 得的 债 券利 息 收入 ， 由发 行债 券 的企 业 在向 基 金支 付 上述 收 入时 代 扣代
缴20% 的个 人所 得税 ，暂 不 缴纳 企 业所 得 税。
6.4.7 重 要 财务 报表 项 目的 说 明
6.4.7.1 银 行 存款
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年06 月30 日
活期存款 9,827,113.58
定期存款
1,200,000,000.00
其中：存款期限1-3 个月 1,040,000,000.00
存款期限1 个月以内
160,000,000
其他存款 －
合计 1,209,827,113.58
注：定期存款的存款 期限 指定期 存款 的票 面存期
6.4.7.2 交 易 性金 融资 产
单位：人民币元
项目
本期末2017 年06 月30 日
成本 公允价值 公允价值变动
股票 － － －
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贵金属投资- 金交
所黄金合约
－ － －
债券
交易所市场 292,438,415.62 286,405,000.00 -6,033,415.62
银行间市场
3,037,820,777.61 3,041,074,000.00 3,253,222.39
合计
3,330,259,193.23 3,327,479,000.00 -2,780,193.23
资产支持证券 － － －
基金 － － －
其他 － － －
合计
3,330,259,193.23 3,327,479,000.00 -2,780,193.23
6.4.7.3 衍 生 金融 资产/ 负债
本基金本报告期未持 有衍 生金融 资产/ 负债。
6.4.7.4 买 入 返售 金融 资产
6.4.7.4.1 各 项 买入 返售 金 融资 产 期末 余额
本基金本报告期未持 有买 入返售 金融 资产 。
6.4.7.4.2 期 末 买断 式逆 回 购交 易 中取 得的 债券
本基金本报告期末未 持有 买断式 逆回 购交 易中取 得的 债券。
6.4.7.5 应 收 利息
单位：人民币元
项目 本期末:2017 年06 月30日
应收活期存款利息 2,024.97
应收定期存款利息 －
应收其他存款利息 1,100,844.43
应收结算备付金利息 774.10
应收债券利息
55,120,791.22
应收买入返售证券利息 －
应收申购款利息 －
应收黄金合约拆借孳息 －
其他 19.10
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合计
56,224,453.82
6.4.7.6 其 他 资产
本基金本报告期未持 有其 他资产 。
6.4.7.7 应 付 交易 费用
单位：人民币元
项目 本期末 2017 年06 月30日
交易所市场应付交易费用 －
银行间市场应付交易费用 30,685.76
合计
30,685.76
6.4.7.8 其 他 负债
单位：人民币元
项目
本期末
2017 年06 月30日
应付券商交易单元保证金 －
应付赎回费 －
预提费用
193,396.69
合计 193,396.69
6.4.7.9 实 收 基金
金额单位：人民币元
项目
( 兴 业启元一年定开债券A)
本期 2017 年01月01 日至2017 年06月30 日
基金份额（份） 账面金额
上年度末
3,213,292,764.26 3,213,292,764.26
本期申购 － －
本期赎回（以“- ”号 填 列） － －
本期末
3,213,292,764.26 3,213,292,764.26
项目
( 兴业启元一年定开债券C)
基金份额（份） 账面金额
上年度末
221,186,021.72 221,186,021.72
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 23 页 共 46 页
本期申购 － －
本期赎回（以“- ”号 填 列） － －
本期末
221,186,021.72 221,186,021.72
注：申购份额含红利 再投 、转换 入及 分级 份额调 增份 额；赎 回份 额含 转换出 及分 级份 额调减 份额 。
6.4.7.10 未 分 配利 润
单位：人民币元
项目
( 兴业启元一年定开债券A)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末
12,808,338.19
-12,122,783
.90
685,554.29
本期利润
7,656,855.74
9,523,559.3
1
17,180,415.05
本期基金份额交易产生的 变
动数
－ － －
其中：基金申购款 － － －
基金赎回款 － － －
本期已分配利润 － － －
本期末
20,465,193.93
-2,599,224.
59
17,865,969.34
单位：人民币元
项目
( 兴业启元一年定开债券C)
已实现部分 未实现部分 未分配利润合计
上年度末 724,252.07 -834,167.20 -109,915.13
本期利润
88,155.42 653,198.56 741,353.98
本期基金份额交易产生的 变
动数
－ － －
其中：基金申购款 － － －
基金赎回款 － － －
本期已分配利润 － － －
本期末
812,407.49 -180,968.64 631,438.85
6.4.7.11 存 款 利息 收入
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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单位：人民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
活期存款利息收入 223,822.80
定期存款利息收入
6,530,038.46
其他存款利息收入 －
结算备付金利息收入 23,991.18
其他
351.57
合计 6,778,204.01
6.4.7.12 股 票 投资 收益
6.4.7.12.1 股 票 投资 收 益—— 买卖 股 票差 价 收入
本基金本报告期无股 票投 资收益 。
6.4.7.13 债 券 投资 收益
6.4.7.13.1 债 券 投资 收 益项 目 构成
单位：人民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
债券投资收益 —— 买卖 债 券
（、 债转 股及 债 券到 期 兑付 ）
差价收入
-39,048,401.01
债券投资收益 —— 赎回 差 价
收入
－
债券投资收益 —— 申购 差 价
收入
－
合计 -39,048,401.01
6.4.7.13.2 债 券 投资 收 益—— 买卖 债 券差 价 收入
单位：人 民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
卖出 债券 （ 、 债 转股 及 债券 到
1,939,387,389.09
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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期兑付）成交总额
减： 卖 出债 券 （ 、 债转 股及 债
券到期兑付）成本总额
1,932,859,797.56
减：应收利息总额
45,575,992.54
买卖债券差价收入
-39,048,401.01
6.4.7.13.3 资 产 支持 证 券投 资 收益
本基金本报告期无资产支 持证券 投资收 益。
6.4.7.14 衍 生 工具 收益
6.4.7.14.1 衍 生 工具 收 益—— 买卖 权 证差 价 收入
本基 金本 报告 期无 衍 生工 具收 益 。
6.4.7.15 股 利 收益
本基金本报告期无股 利收 益。
6.4.7.16 公 允 价值 变动 收 益
单位：人民币元
项目名称
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
1. 交易性金融资产 10,176,757.87
—— 股票投资 －
—— 债券投资 10,176,757.87
—— 资产支持证券投资 －
—— 贵金属投资 －
—— 其他 －
2. 衍生工具 －
—— 权证投资 －
3. 其他 －
合计
10,176,757.87
6.4.7.17 其 他 收入
本基 金本 报告 期无 其 他收 入。
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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6.4.7.18 交 易 费用
单位：人民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
交易所市场交易费用 2,411.91
银行间市场交易费用
34,300.00
合计 36,711.91
6.4.7.19 其 他 费用
单位：人民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
审计费用 54,547.97
信息披露费
138,848.72
帐户维护费 12,400.00
汇划手续费
12,373.66
合计
218,170.35
6.4.8 或 有 事项 、资 产 负债 表 日后 事项 的说 明
6.4.8.1 或 有 事项
截至资产负债表日，本基金 无需要 说明的 重大或 有事项 。
6.4.8.2 资 产 负债 表日 后事 项
截至财务报表批准报出日， 本基金 无需要 披露的 资产负 债表日 后事项 。
6.4.9 关 联 方关 系
6.4.9.1 本 报 告期 存在 控制 关 系或 其 他重 大 利害 关 系的 关 联方 发生 变化 的 情况
本报告期间存在控制关系或 其他重 大利害 关系的 关联方 未发生 变化。
6.4.9.2 本 报 告期 与基 金发 生 关联 交 易的 各 关联 方
关联方名称 与本基金的关系
兴业 基金 管理 有 限公 司( 以下 简称 “ 兴业 基金 管理 人、 基金 销 售机 构 、 基 金注 册 登记
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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基金”) 机构
上海浦东发展银行股份有 限公司( 以下
简称" 浦发银行")
基金托管人、基金销售机构
兴业 银行 股份 有 限公 司( 以下 简称 “ 兴业
银行”)
基金管理人的股东、基金销售机构
中海集团投资有限公司 基金管理人的股东
兴业财富资产管理有限公 司( 以 下简 称
“兴业财富”)
基金管理人控制的公司
注：下述关联方交易 均在 正常业 务范 围内 按一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报 告期 及 上年 度 可比 期 间的 关联 方交 易
6.4.10.1 通 过 关联 方交 易 单 元进 行的 交 易
6.4.10.1.1 股 票 交易
本基金本报告期未通 过关 联方交 易单 元进 行股票 交易 。
6.4.10.1.2 权 证 交易
本基金本报告期未通 过关 联方交 易单 元进 行权证 交易 。
6.4.10.1.3 应 支 付关 联 方的 佣 金
本基金本报告期内无 应支 付关联 方的 佣金 。
6.4.10.2 关 联 方报 酬
6.4.10.2.1 基 金 管理 费
单位：人民币元
项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
当期发生的基金应支付的管理费
11,947,297.60
其中：支付销售机构的客 户维护 费 3,443,743.38
注：支付基金管理人 兴业 基金的 基金 管理 人报酬 按前 一日基 金资 产净 值0.7% 的年 费 率计 提， 逐日 累
计至每月月末，按月 支付 。其计 算公 式为 ：日基 金管 理人报 酬＝ 前一 日基金 资产 净值 ×0.7% ÷当 年
天数。
6.4.10.2.2 基 金 托管 费
单位：人民币元
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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项目
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
当期发生的基金应支付的托管费 3,413,513.56
注：支付基金托管人 上海 浦东发 展银 行的 基金托 管费 按前一 日基 金资 产净值0.2% 的 年费 率计 提， 逐
日累计至每月月末， 按月 支付。 其计 算 公 式为 ： 日基 金托 管 费＝ 前一 日基 金 资产 净值 ×0.2% ÷当 年
天数。
6.4.10.2.3 销 售 服务 费
单位：人民币元
获得销售服务费的
各关联方名称
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
当期发生的基金应支付的销售服务费
兴业启元一年定开
债券A
兴业 启元 一年 定 开
债券C
合计
兴业基金 －
337.25 337.25
兴业银行 －
432,028.08 432,028.08
浦发银行 － 4,151.12 4,151.12
合计 －
436516.45 436516.45
注： 本 基金 实 行销 售 服务 费 分级 收 费方 式 ， 分 设A 、C 两类 基 金份 额 ：A 类基 金份 额 不收
取销售服务费，C 类基 金按 前一 日 基金 资 产净 值 的0.4% 的 年费 率 计提 ， 逐日 累 计至 每 月
月底，按月支付给兴业基 金，再 交由兴 业基金 计算并 支付给 各基金 销售机 构。
其计算公式为：
C 类基金日销售服务费= 前一日C 类基 金份 额对 应 的资 产 净值 ×0.4% ÷当 年天 数 。
6.4.10.3 与 关 联方 进行 银 行间 同 业市 场 的债 券( 含回 购) 交易
本基金本报告期间未 发生 与关联 方进 行银 行间同 业市 场的债 券( 含 回购) 交易 。
6.4.10.4 各 关 联方 投资 本 基金 的 情况
6.4.10.4.1 报 告 期内 基 金管 理 人运 用 固有 资金 投资 本 基金 的 情况
本基金本报告期无基 金管 理人运 用固 有资 金投资 本基 金的情 况。
6.4.10.4.2 报 告 期末 除 基金 管 理人 之 外的 其他 关联 方 投资 本 基金 的 情况
本基金本报告期末无 除基 金管理 人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情 况。
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6.4.10.5 由 关 联方 保管 的 银行 存 款余 额 及当 期 产生 的 利息 收 入
单位：人民币元
关联方名称
本期
2017 年01 月01 日至2017 年06 月30 日
期末余额 当期利息收入
上海浦东发展
银行
9,827,113.58 223,822.80
兴业银行 540,000,000.00 3,272,527.57
注：本基金的活期银 行存 款由基 金托 管人 上海浦 东发 展银行 股份 有限 公司保 管， 按银 行同业 利率 计
息。
6.4.10.6 本 基 金在 承销 期 内参 与 关联 方 承销 证 券的 情 况
本基金本报告期间未 发生 在承销 期内 参与 关联方 承销 证券的 情况 。
6.4.10.7 其 他 关联 交易 事 项的 说 明
本基金本报告期间未 发生 其他关 联方 交易 事项。
6.4.11 利 润 分配 情 况
6.4.11.1 利 润 分配 情况—— 非货 币市 场 基金
本基金本报告期内未 进行 利润分 配。
6.4.12 期末（2017 年06 月30 日） 本基 金 持有 的流 通受 限 证券
6.4.12.1 因 认 购新 发/ 增发 证券 而于 期 末持 有 的流 通 受限 证 券
本基金本报告期末未持有 因认购 新发/ 增发 证 券而 流 通受 限 的证 券 。
6.4.12.2 期 末 持有 的暂 时 停牌 等 流通 受 限股 票
本基金本期末未持有暂时 停牌等 流通受 限股票 。
6.4.12.3 期 末 债券 正回 购 交易 中 作为 抵 押的 债 券
6.4.12.3.1 银 行 间市 场 债券 正 回购
截止本报告期末2017 年6 月30日止 ， 本基 金 从事 银 行间 市 场债 券 正回 购 交易 形 成的 卖 出
回购证券款余额1,042,294,596.54 元， 是 以如 下 债券 作 为质 押 ：
金额单位：人民币元
债券代码 债券名 回购到期日 期末估值单价 数量（张） 期末估值总额
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称
170210
17 国开
10
2017-07-03 98.75 3,030,000 299,212,500.00
111696872
16 杭州
银行
CD119
2017-07-05 96.91 300,000 29,073,000.00
111699518
16 西安
银行
CD038
2017-07-05 96.38 1,075,000 103,608,500.00
111698187
16 广州
农村商
业银行
CD130
2017-07-05 96.69 500,000 48,345,000.00
041654071
16 澜沧
江
CP002
2017-07-05 99.82 410,000 40,926,200.00
041658068
16 扬州
城建
CP002
2017-07-05 99.86 600,000 59,916,000.00
041658056
16 华电
江苏
CP002
2017-07-04 99.91 800,000 79,928,000.00
011698869
16 广汽
SCP001
2017-07-04 100.19 600,000 60,114,000.00
041653067
16 澜沧
江
CP003
2017-07-04 99.83 600,000 59,898,000.00
011698891
16 粤海
SCP002
2017-07-04 100.20 343,000 34,368,600.00
041654074
16 渝水
务
CP001
2017-07-04 100.01 600,000 60,006,000.00
041653062
16 华能
CP002
2017-07-04 99.85 500,000 49,925,000.00
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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011753017
17 中电
投
SCP005
2017-07-04 100.16 600,000 60,096,000.00
111681319
16 重庆
银行
CD070
2017-07-06 97.07 640,000 62,124,800.00
合计
10,598,000
1,047,541,600.0
0
6.4.12.3.2 交 易 所市 场 债券 正 回购
截至 本报 告 期末2017 年06 月30 日止 ， 本基 金从 事 证券 交 易所 债 券正 回 购交 易 形成 的 卖出
回购 证券 款余 额132,100,000.00 元， 于2017 年07 月03 日 （先 后 ） 到期 。 该类 交 易要 求 本基
金在 回购 期内 持 有的 证 券交 易 所交 易 的债 券 和/ 或 在新 质 押式 回 购下 转 入质 押 库的 债 券，
按证券交易所规定的比例 折算为 标准券 后，不 低于债 券回购 交易的 余额。
6.4.13 金 融 工具 风 险及 管 理
6.4.13.1 风 险 管理 政策 和 组织 架 构
本基金的投资范围 为具有 良好流 动性的 金融工 具，包 括国内 依法发 行上市 的国债 、
央行票据、金融债、地方 政府债 、企业 债 、公 司债 、 可转 换 债券( 含可 分离 交 易可 转 换
债券的纯债部分) 、可 交 换债 券 、短 期 融资 券 、中 期票 据 、资 产 支持 证 券、 次 级债 券 、
中小 企业 私募 债 券、 债 券回 购、 银行 存 款、 同 业存 单、 货币 市 场工 具 及法 律 法规 或 中国
证监会允许基金投资的其 他固定 收益类 金融工 具，但 须符合 中国证 监会相 关规定 。
本基 金通 过对 宏 观经 济 、 利率 走势 、 资 金供 求 、 信用 风险 状 况、 证券 市场 走 势等 方 面的
分析 和预 测， 综合 运用 类 属资 产 配置 策 略、 收益 率曲 线 策略 、 久 期策 略、 套利 策 略、 个
券选 择策 略等 ， 力求 规 避风 险并 实 现基 金 资产 的 保值 增 值。 本 基金 为 债券 型 基金 ， 属于
证券 投资 基金 中 较低 风 险的 基 金品 种， 其风 险 收益 预 期高 于 货币 市 场基 金， 低于 混 合型
基金和股票型基金。
本基 金在 日常 经 营活 动 中面 临 的与 这 些金 融 工具 相 关的 风 险主 要 包括 信 用风 险、 流
动性 风险 及市 场 风险 。 本 基金 的 基金 管 理人 从 事风 险 管理 的 主要 目 标是 在 有效 控 制上 述
风险 的前 提下 ， 通 过对 影 响市 场 各类 要 素的 分 析以 及 投资 组合 的 积极 主 动管 理， 力争 获
得超 过业 绩比 较 基准 的 长期 稳 定收 益。 使本 基 金在 风 险和 收 益之 间 取得 最 佳的 平 衡以 实
现" 风险收益水平高于 货币市 场基金 ，低于 股票型 基金、 混合型 基金" 的风 险收 益目 标 。
本基 金的 基金 管 理人 按 照" 自上 而下 与自 下 而上 相 结合 ，全 面 管理 、 专业 分 工" 的思
路， 将风 险控 制 嵌入 到 全公 司 的组 织 架构 中， 对风 险 实行 多层 次、 多角 度 、 全方 位的 管
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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理。本基金管理人建立的 风险管 理体系 由三个 风险防 范等级 构成：
一级 风险 防范 是 指在 公 司董 事 会层 面 对公 司 的风 险 进行 的 预防 和 控制 。 董事 会下 设 审计
与风 险管 理委 员 会， 负 责公 司 审计 风 险的 控 制、 管理 、 监督 和评 价； 负责 对 公司 经 营的
合法、合规性进行监控和 检查， 对经营 活动进 行审计 。
二级 风险 防范 是 指在 公 司风 险 控制 委 员会 ， 投 资决 策 委员 会 和风 险 管理 总 部层 次 对
公司 风险 进行 的 预防 和 控制 。 经 理层 下 设风 险 控制 委 员会 ， 对公 司 在经 营 管理 和 基金 运
作中的 风 险进 行 全面 的 研究 、 分析 、 评估 ， 制定 相 应的 风 险控 制 制度 并 监督 制 度的 执 行，
全面、及时、有效地防范 公司经 营过程 中可能 面临的 各种风 险。
三级 风险 防范 是 公司 各 部门 对 自身 业 务工 作 中的 风 险进 行 的自 我 检查 和 控制 。 公 司
各部 门根 据经 营 计划 、 业 务规 则 及本 部 门具 体 情况 制 定本 部 门的 工 作流 程 及风 险 控制 措
施。
本基金的基金管理人对于 金融工 具的风 险管理 方法主 要是通 过定性 和定量 分析方
法去 估算 各种 风 险产 生 的可 能 损失 。 从 定性 分 析判 断 风险 损 失的 严 重程 度 和出 现 同类 风
险损 失的 频度 ， 从定 量分 析 建立 风 险量 化 指标 、 模型 ， 确定 风险 损 失的 限 度和 相 应置 信
程度， 及 时可 靠 地对 各 种风 险 进行 监 督、 检查 和评 估 ， 并通 过相 应 决策 ， 将风 险 控制 在
可承受的范围内。
6.4.13.2 信 用 风险
信用风险又称违约 风险 ， 是指 借款人 、 证券 发行人 或交易 对方因 种种原 因， 不 愿或
无力履行合同条件而构成 违约， 导致基 金资产 损失和 收益变 化的风 险。
本基 金的 基金 管 理人 建 立了 较 完善 的 信用 风 险管 理 流程 ， 通 过对 信 用债 券 发行 人 基
本面 的深 入调 研 分析 ， 结合 流 动性 、 信用 利 差、 信 用评 级 、 违约 风险 等 的综 合 评估 结 果，
选取具有价格优势和套利 机会的 优质信 用债券 产品进 行投资 。
本基金的银行存款均存放 于信用 良好的 银行,申购 交易 均通 过 具有 基 金销 售 资格 的
金融 机构 进行 。 基 金在 进 行银 行 间同 业 市场 交 易前 均 对交 易对 手 进行 信 用评 估， 以控 制
相应 的信 用风 险。 本基 金 均投 资 于具 有 良好 信 用等 级 的证 券， 投资 于一 家 公司 发 行的 证
券市 值不 超过 基 金资 产 净值 的10% ， 且 本基 金 与由 本 基金 的 基金 管 理人 管 理的 其 他基 金
共同 持有 一家 公 司发 行 的证 券 不得 超 过该 证 券的10% 。 最后, 本基 金 在交 易 所进 行 的交 易
均以中国证券登记结算有 限责任 公司为 交易对 手完成 证券交 收和款 项清算, 因此 违 约风
险发生的可能性很小。
本基 金报 告期 末 债券 投 资按 信 用评 级 列示 的 情况 如 下， 其中 不包 括 本基 金 所持 有 的
国债 、央行票据、政策性 金融债 。
6.4.13.2.1 按短 期信 用评 级 列示 的 债券 投资
单位：人民币元
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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短期信用评级
本期末
2017 年06 月30 日
上年度末
2016 年12 月31 日
A-1 879,182,000.00 565,976,000.00
A-1 以下 － －
未评级
1,259,442,000.00 1,012,192,000.00
合计 2,138,624,000.00 1,578,168,000.00
6.4.13.2.2 按长 期信 用评 级 列示 的 债券 投资
单位：人民币元
长期信用评级
本期末
2017 年06 月30 日
上年度末
2016 年12 月31 日
AAA 402,238,000.00 170,967,000.00
AAA 以下
440,992,000.00 574,715,000.00
未评级 － －
合计
843,230,000.00 745,682,000.00
6.4.13.3 流 动 性风 险
流动性风险是指因 金融资 产的流 动性不 足， 无法 在合理 价格变 现资产。 本基金 的流
动性 风险 主要 来 自于 投 资品 种 所处 的 交易 市 场不 活 跃而 带 来的 流 动性 不 足， 导致 金 融资
产不能在合理价格变现。
本基 金所 持 证券 均在 证 券交 易 所或 银 行间 同 业市 场 交易 ， 本 期末 本 基金 未 持有 有 重
大流 动性 风险 的 投资 品 种。 本基 金管 理 人采 用 分散 投 资、 监 控流 通 受限 证 券比 例 等方 式
防范 流动 性风 险 ， 同时 基金 管 理人 通 过分 析 和监 测 持有 个 券的 市 场交 易 状况 、 变现 比 例、
压力测试等方法评估组合 的流动 性风险 。
6.4.13.4 市 场 风险
市场风险是指基金所持金融 工具的 公允价 值或未 来现金 流量因 所处市 场各类 价格
因素的变动而发生波动的 风险， 包括利 率风险 、外汇 风险和 其他价 格风险 。
6.4.13.4.1 利 率 风险
利率风险是指基金 的财务 状况和 现金流 量受市 场利 率 变动 而 发生 波 动的 风 险。 本基
金的 生息 资产 主 要为 银 行存 款、 结算 备 付金 及 债券 投 资等 。 利 率敏 感 性金 融 工具 均 面临
由于 市场 利率 上 升而 导 致公 允 价值 下 降的 风 险， 其中 浮 动利 率 类金 融 工具 还 面临 每 个付
息期间结束根据市场利率 重新定 价时对 于未来 现金流 影响的 风险。 本基 金的 基金 管 理
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 34 页 共 46 页
人通过调整投资组合的久 期等方 法对上 述利率 风险进 行管理 。
6.4.13.4.1.1 利 率 风险 敞口
单位：人民币元
本期末
2017 年06月30
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款
1,209,827,1
13.58
－ － －
1,209,827,1
13.58
结算备付金
1,720,160.6
1
－ － －
1,720,160.6
1
存出保证金 42,330.55 － － － 42,330.55
交易性金融资
产
2,441,711,0
00.00
453,860,000
.00
431,908,000
.00
－
3,327,479,0
00.00
应收证券清算
款
－ － －
40,591,200.
00
40,591,200.
00
应收利息 － － －
56,224,453.
82
56,224,453.
82
资产 总计
3,653,300,6
04.74
453,860,000
.00
431,908,000
.00
96,815,653.
82
4,635,884,2
58.56
负债
卖出回购金融
资产款
1,174,394,5
96.54
－ － －
1,174,394,5
96.54
应付证券清算
款
－ － －
5,303,223.5
6
5,303,223.5
6
应付管理人报
酬
－ － －
1,980,576.1
7
1,980,576.1
7
应付托管费 － － －
565,878.90 565,878.90
应付销售服务
费
－ － － 72,715.12 72,715.12
应付交易费用 － － －
30,685.76 30,685.76
应付利息 － － － 366,991.65 366,991.65
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 35 页 共 46 页
其他负债 － － －
193,396.69 193,396.69
负债总计
1,174,394,5
96.54
－ －
8,513,467.8
5
1,182,908,0
64.39
利率敏感度缺
口
2,478,906,0
08.20
453,860,000
.00
431,908,000
.00
88,302,185.
97
3,452,976,1
94.17
上年度末
2016 年12 月31
日
1 年以内 1-5 年 5 年以上 不计息 合计
资产
银行存款
952,894,758
.62
－ － －
952,894,758
.62
结算备付金
2,123,159.8
7
－ － －
2,123,159.8
7
存出保证金 25,070.25 － － － 25,070.25
交易性金融资
产
2,028,488,0
00.00
256,134,000
.00
231,568,000
.00
－
2,516,190,0
00.00
应收利息 － － －
31,697,857.
15
31,697,857.
15
资产总计
2,983,530,9
88.74
256,134,000
.00
231,568,000
.00
31,697,857.
15
3,502,930,8
45.89
负债
卖出回购金融
资产款
65,000,000.
00
－ － －
65,000,000.
00
应付证券清算
款
－ － －
7,566.75 7,566.75
应付管理人报
酬
－ － －
2,034,827.6
8
2,034,827.6
8
应付托管费 － － －
581,379.35 581,379.35
应付销售服务
费
－ － － 74,846.07 74,846.07
应付交易费用 － － － 18,735.19 18,735.19
应付利息 － － －
9,065.71 9,065.71
其他负债 － － － 150,000.00 150,000.00
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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负债总计
65,000,000.
00
－ －
2,876,420.7
5
67,876,420.
75
利率敏感度缺
口
2,918,530,9
88.74
256,134,000
.00
231,568,000
.00
28,821,436.
40
3,435,054,4
25.14
注： 表中 所 示为 本 基金 资 产及 负 债的 公 允价 值， 并按 照 合约 规 定的 利 率重 新 定价 日 或到
期日孰早者予以分类。
6.4.13.4.1.2 利 率 风险 的敏 感 性分 析
假设 除市场利率以外的其他市场变量保持不变
假设 利率曲线平行移动
分析 相关风险变量的变动
对资产负债表日基金资产净值的
影响金额（单位：人民币元）
本期末
2017 年06 月30 日
上年度末
2016 年12 月31日
市场利率上升25 个基点
-11,837,217.0100 -10,221,283.6200
市场利率下降25 个基点 12,045,386.9300 10,360,745.1500
6.4.13.4.2 外 汇 风险
外汇 风险 是指 金 融工 具 公允 价 值或 未 来现 金 流量 因 外汇 变 动而 发 生波 动 的风 险。 本
基金无涉及外汇风险的资 产及负 债。
6.4.13.4.3 其 他 价格 风 险
其他价格风险是指基金所 持金融 工具的 公允价 值或未 来现金 流量因 除市场 利率和
外汇 汇率 以外 的 市场 价 格因 素 变动 而 发生 波 动的 风 险。 本基 金 主要 投 资于 证 券交 易 所上
市或银行间同业市场交易 的固定 收益品 种，因 此无其 他重大 价格风 险。
6.4.14 有 助 于理 解 和分 析 会计 报 表需 要说 明的 其 他事 项
无
§7
投资组合报告
7.1 期 末 基金 资产 组合 情 况
金额单位：人民币元
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 37 页 共 46 页
序号 项目 金额
占基金总资产
的比例（% ）
1 权益投资 － －
其中：股票 － －
2
固定收益投资
3,327,479,000.00 71.78
其中： 债券 3,327,479,000.00 71.78
资产支持证券 － －
3 贵金属投资 － －
4
金融衍生品投资 － －
5
买入返售金融资产 － －
其中：买断式回购的买入 返售金 融资 产 － －
6
银行存款和结算备付金合 计
1,211,547,274.19 26.13
7 其他各项资产 96,857,984.37 2.09
8
合计
4,635,884,258.56 100.00
7.2 报 告 期末 按行 业分 类 的股 票 投资 组 合
本基金本报告期末未持有 股票。
7.3 期 末 按公 允价 值占 基 金资 产 净值 比 例大 小 排序 的 所有 股票 投资 明 细
本基金本报告期末未持有 股票。
7.4 报 告 期内 股票 投资 组 合的 重 大变 动
7.4.1 累 计 买入 金额 超 出期 初 基金 资产 净值2% 或前20名的 股票 明细
本基金本报告期未买入股 票。
7.4.2 累 计 卖出 金额 超 出期 初 基金 资产 净值2% 或前20名的 股票 明细
本基金本报告期未卖出股 票。
7.4.3 买 入 股票 的成 本 总额 及 卖出 股票 的收 入 总额
本基金本报告期未买入、 卖出股 票。
7.5 期 末 按债 券品 种分 类 的债 券 投资 组 合
金额单位：人民币元
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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序号 债券品种 公允价值
占基金资产净
值比例（％）
1 国家债券 － －
2
央行票据 － －
3
金融债券
375,721,000.00 10.88
其中：政策性金融债 345,625,000.00 10.01
4
企业债券
611,052,000.00 17.70
5 企业短期融资券 1,780,906,000.00 51.58
6
中期票据
202,082,000.00 5.85
7
可转债 － －
8 同业存单 357,718,000.00 10.36
9
其他 － －
10 合计 3,327,479,000.00 96.37
7.6 期 末 按公 允价 值占 基 金资 产 净值 比 例大 小 排序 的 前五 名债 券投 资 明细
金额单位：人民币元
序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值
占基金资产净
值比例(%)
1 170210 17 国开10 3,500,000 345,625,000.00 10.01
2 111699518
16 西安 银 行
CD038
1,500,000 144,570,000.00 4.19
3 111681319
16 重庆 银 行
CD070
1,000,000 97,070,000.00 2.81
4 011698934
16 首钢
SCP005
800,000 80,208,000.00 2.32
5 041658056
16 华电 江 苏
CP002
800,000 79,928,000.00 2.31
7.7 期 末 按公 允价 值占 基 金资 产 净值 比 例大 小 排序 的 所有 资产 支持 证 券投 资 明细
本基金本报告期末未持有 资产支 持证券 。
7.8 报 告 期末 按公 允价 值 占基 金 资产 净 值比 例 大小 排 序的 前五 名贵 金 属投 资 明细
本基金本报告期末未持有 贵金属 。
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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7.9 期 末 按公 允价 值占 基 金资 产 净值 比 例大 小 排序 的 前五 名权 证投 资 明细
本基金本报告期末未持有 权证。
7.10 报 告 期末 本基 金 投资 的 股指 期 货交 易 情况 说 明
7.10.1 报 告 期末 本 基金 投 资的 股 指期 货持 仓和 损 益明 细
本基金投资范围不包含股 指期货 。
7.10.2 本 基 金投 资 股指 期 货的 投 资政 策
本基金的投资范围不包括 股指期 货
7.11 报 告 期末 本基 金 投资 的 国债 期 货交 易 情况 说 明
7.11.1 本 期 国债 期 货投 资 政策
本基金的投资范围不包括 国债期 货
7.11.2 报 告 期末 本 基金 投 资的 国 债期 货持 仓和 损 益明 细
本基金投资范围不包含国 债期货 。
7.11.3 本 期 国债 期 货投 资 评价
本基金投资范围不包含国 债期货 。
7.12 投 资 组合 报告 附 注
7.12.1 报告期内, 本基 金投 资决 策 程序 符 合相 关 法律 法 规的 要 求, 未发 现 本基 金 投资 的 前
十名证券的发行主体本期 出现被 监管部 门立案 调查, 或 在报 告 编制 日 前一 年 内受 到 公开
谴责、处罚的情形。
7.12.2 根据本基金合同, 本基 金不 参与 股 票投 资.
7.12.3 期 末 其他 各 项资 产 构成
单位：人民币元
序号 名称 金额
1 存出保证金 42,330.55
2 应收证券 清算款 40,591,200.00
3
应收股利 －
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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4
应收利息
56,224,453.82
5 应收申购款 －
6
其他应收款 －
7
待摊费用 －
8 其他 －
9
合计
96,857,984.37
7.12.4 期 末 持有 的 处于 转 股期 的 可转 换债 券明 细
本基金本报告期末未持有 可转换 债券。
7.12.5 期 末 前十 名 股票 中 存在 流 通受 限情 况的 说 明
本基金本报告期末未持有 股票。
§8 基金份额持有人信息
8.1 期 末 基金 份额 持有 人 户数 及 持有 人 结构
份额单位：份
份额
级别
持有人户数
( 户)
户均持有的
基金份额
持有人结构
机构投资者 个人投资者
持有
份额
占总份
额
比例
持有
份额
占总份
额
比例
兴业启
元一年
定开债
券A
11,951 268,872.29
1,360,053,4
99.99
42.33%
1,853,239,2
64.27
57.67%
兴业启
元一年
定开债
券C
1,773 124,752.41 － －
221,186,021
.72
100.00
%
合计
13,724 250,253.48
1,360,053,4
99.99
39.60%
2,074,425,2
85.99
60.40%
注： 分级 基 金机 构/ 个 人投 资 者持 有基 金 占基 金总 份额 比 例的 计算 中 ， 对下 属分 级 基金 ，比 例的 分母
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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采用各自级别的份额 ，对 合计数 ，比 例的 分母采 用下 属分级 基金 份额 的合计 数（ 即期 末基金 份额 总
额）。
8.2 期 末 基金 管理 人的 从 业人 员 持有 本 开放 式 基金 的 情况
项目 份额级别 持有 份额 总数 （份 ） 占基 金总 份额 比 例
基金管 理人 所有 从业 人 员
持有本开放式基金
兴业启元一年
定开债券A
120,819.93 0.0038%
兴业启元一年
定开债券C
500.28 0.0002%
合计
121,320.21 0.0035%
注：分级基金管理人 的从 业人员 持有 基金 占基金 总份 额比例 的计 算中 ，对下 属分 级基 金，比 例的 分
母采用各自级别的份 额， 对合计 数， 比例 的分母 采用 下属分 级基 金份 额的合 计数 （即 期末基 金份 额
总额）。
8.3 期 末 基金 管理 人的 从 业人 员 持有 本 开放 式 基金 份 额总 量区 间情 况
项目 持有基金份额总量的数量区间（万份）
本公 司高 级管 理 人员 、 基 金投 资和 研
究部门负责人持有本开放式基金
0
本基金基金经理持有本开放式基金 0
§9
开放式基金份额变动
单位：份
兴业启元一年定开债
券A
兴业启元一年定开债
券C
基金合同生效日(2016 年10 月27 日)
基金份额总额
3,213,292,764.26 221,186,021.72
本报告期期初基金份额总 额 3,213,292,764.26 221,186,021.72
本报告期基金 总申购份额 － －
减：本报告期基金总赎回 份额 － －
本报告期基金拆分变动份 额 － －
本报告期期末基金份额总 额
3,213,292,764.26 221,186,021.72
注：申购份额含红利 再投 、转换 入及 分级 份额调 增份 额；赎 回份 额含 转换出 及分 级份 额调减 份额 。
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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§10 重大事件揭示
10.1 基 金 份额 持有 人 大会 决 议
本报告期内未召开基金份额 持有人 大会。
10.2 基 金 管理 人、 基 金托 管 人的 专 门基 金 托管 部 门的 重 大人 事变 动
本报告期内本基金 管理人 、基金 托管人 的专门 基金托 管部门 未发生 重大人 事变动 。
10.3 涉 及 基金 管理 人 、基 金 财产 、 基金 托 管业 务 的诉 讼
本报告期内无涉及本基 金管理 人、基 金财产 、基金 托管业 务的诉 讼事项 。
10.4 基 金 投资 策略 的 改变
本报告期内本基金的投资 策略未 有 重大 变化 。
10.5 为 基 金进 行审 计 的会 计 师事 务 所情 况
本报告期内本基金未改 聘会计 师事务 所。
10.6 管 理 人、 托管 人 及其 高 级管 理 人员 受 监管 部 门稽 查 或处 罚的 情况
中国证券监督管理 委员会 上海监 管局在 对我司 进行常 规全面 现场检 查后 ， 于2017 年
3 月13 日作 出了 《关 于 对兴 业 基金 管 理有 限 公司 采 取责 令 改正 监 管措 施 的决 定 》。 公 司
对此 高度 重视 ， 立即 制 定整 改 计划 和 整改 方 案， 认 真进 行 整改 ， 逐 一落 实 各项 整 改要 求 。
公司已按照《关于对兴业 基金管 理有限 公司采 取责令 改正监 管措施 的决定 》的要 求于
2017 年4 月5 日前 完成 整 改工 作 ， 并 通过 了 中国 证 券监 督 管理 委 员会 上 海监 管 局的 整 改验
收。
除上 述情 况外 ， 本 报告 期 内基 金 管理 人 、 基金 托管 人 及其 高 级管 理 人员 未 受稽 查 或
处罚。
10.7 基 金 租用 证券 公 司交 易 单元 的 有关 情 况
10.7.1 基 金 租用 证 券公 司 交易 单 元进 行股 票投 资 及佣 金 支付 情 况
金额单位：人民币元
券商名称
交易单
元
数量
股票交易 应支付该券商的佣金
备注
成交金
额
占当期股票
成交总额的
比例
佣金
占当期佣金
总量的比例
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
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东方证券
2
－ － － －
注：①为了贯彻中国 证监 会的有 关规 定， 我公司 制定 了选择 券商 的标 准，即 ：
ⅰ资力雄厚，信誉良 好， 注册资 本不 少于3 亿元人民币。
ⅱ财务状况良好，经 营行 为规范 ，最 近一 年未因 发生 重大违 规行 为而 受到有 关管 理机 关处罚 。
ⅲ内部管理规范、严 格， 具备健 全的 内控 制度， 并能 满足基 金运 作高 度保密 的要 求。 具备基 金运 作
所需的高效、安全的 通讯 条件， 交易 设施 符合代 理本 基金进 行证 券交 易的需 要， 并能 为本基 金提 供
全面的信息服务。
ⅳ投研交综合实力较 强。
ⅴ其他因素( 综合 能力 一般 ，但 在某 些 特色 领域 或行 业 ，研 究能 力 、深 度和 质量 在 行业 领先) 。
②券商专用交易单元 选择 程序：
ⅰ对交易单元候选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金管理人组织相 关人 员依据 交易 单元 选择标 准对 交易单 元候 选券 商的服 务质 量和 研究实 力进 行
评估，确定选用交易 单元 的券商 。
ⅱ协议签署及通知托 管人
本基金管理人与被选 择的 券商签 订交 易单 元租用 协议 ，并通 知基 金托 管人。
③在上述租用的券商 交易 单元中 ，本 期没 有新增 、剔 除的券 商交 易单 元。
10.7.2 基 金 租用 证 券公 司 交易 单 元进 行其 他证 券 投资 的 情况
金额单位：人 民币元
券商名称
债券交易 债券回购交易 权证交易
成交金
额
占当期债券成
交
总额的比例
成交金
额
占当期债券
回购成交总
额的比例
成交
金额
占当期权证
成交总额的
比例
东方证券
412,096,
146.5
100%
2,988,20
0,000
100%
－ －
10.8 其 他 重大 事件
序号 公告事项 信息披露方式 披露日期
1
兴业基金管理有限公司关 于设 立
福州分公司的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-01-18
2
兴业基金管理有限公司关 于设 立
武汉分公司的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-01-18
3
兴业启元一年定期开放债 券型 证 中国 证券 报、 上 海证 券 报、
2017-01-20
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 44 页 共 46 页
券投资基金2016 年第4 季度报告 证券时报、
www.cib-fund.com.cn
4
兴业基金管理有限公司关 于调 整
旗下部分开放式基金在蚂 蚁基 金
的交易限额公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-01-26
5
兴业基金管理有限公司关 于旗 下
部分基金新增长城证券股 份有 限
公司为代销机构并开通定 投业 务
的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-03-14
6
兴业基金管理有限公司关 于旗 下
部分基金新增平安证券股 份有 限
公司为代销机构并开通定 投业 务
的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-03-28
7
兴业基金管理有限公司关 于旗 下
部分开放式基金在蚂蚁基 金开 通
基金转换业务并参加转换 申购 补
差费用优惠活劢的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-03-29
8
兴业基金管理有限公司关 于设 立
太原分公司的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-03-31
9
兴业启元一年定期开放债 券型 证
券投资基金2016 年年度报告
www.cib-fund.com.cn 2017-03-31
10
兴业启元一年定期开放债 券型 证
券投资基金2016 年 年度 报 告摘 要
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报
2017-03-31
11
联合声明
www.cib-fund.com.cn 2017-04-20
12
兴业启元一年定期开放债 券型 证
券投资基金2017 年第1 季度报告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-04-21
13
兴业基金管理有限公司基 金经 理
杨逸君暂停履行职务的公告
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-05-04
14
关于兴业基金暂停兴业银 行直 销
银行兴业宝服务的通知
www.cib-fund.com.cn 2017-06-06
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 45 页 共 46 页
15
兴业启元一年定期开放债 券型 证
券投资基金招募说明书（ 更新 ）
（2017 年第1 号）
www.cib-fund.com.cn 2017-06-12
16
兴业启元一年定期开放债 券型 证
券投资基金招募说明书（ 更新 ）
摘要（2017 年第1 号）
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-06-12
17
兴业基金2017 年06月30 日 基金 净
值（收益）
中国 证券 报、 上 海证 券 报、
证券时报、
www.cib-fund.com.cn
2017-06-30
§11
影响投资者决策的其他重要信息
11.1 报 告 期内 单一 投 资者 持 有基 金 份额 比 例达 到 或超 过20% 的情况
本基金本报告期内无 单一 投资者 持有 基金 份额比 例达 到或超 过20% 的情 况 。
§12
备查文件目录
12.1 备 查 文件 目录
（一）中国证监会准予兴 业启元 一年定 期开放 债券型 证券投 资基金 募集注 册的文 件
（二）《兴业启元一年定 期开放 债券型 证券投 资基金 基金合 同》
（三）《兴业启元一年定 期 开放 债券 型 证券 投 资基 金 托管 协 议》
（四）法律意见书
（五）基金管理人业务资 格批件 和营业 执照
（六）基金托管人业务资 格批件 和营业 执照
（七）中国证监会要求的 其他文 件
12.2 存 放 地点
除上 述第 （六 ） 项文 件存 放 于基 金 托管 人 处外 ， 其他 备查 文 件等 文 本存 放 于基 金 管
理人处，投资人在办公时 间内可 免费查 阅。
12.3 查 阅 方式
网站：http ：//www.cib-fund.com.cn
投资者对本报告书如有疑 问 ，可 咨询 本 基金 管 理人 兴 业基 金 管理 有 限公 司 。
客户服务中心电话：4000095561
兴 业 基金 管 理有 限 公司
兴业启元一年定期开 放债 券型证 券投 资基 金2017 年半 年度 报 告
第 46 页 共 46 页
二 〇 一七 年 八月 二 十九 日
