宝 盈 国家 安 全战 略 沪港 深 股票 型 证券 投 资基 金
更 新 招募 说 明书 摘 要
宝盈国 家安 全战 略沪 港深 股票型 证券 投资 基金 （以 下简称“ 本 基金”）于 2015 年 8 月 25
日经中国证券监督管理委 员会（以下简称“ 中国证监 会” ）证监许可【2015】1995 号文注册
募集。 本基 金基 金合 同 于 2016 年 1 月 20 日正 式生 效。
重要提示
基金管 理人 保证 本招 募说 明书的 内容 真实 、 准 确 、 完整 。 本 招募 说明书 经中 国证监 会注
册， 但 中国 证监 会对 本基 金募集 的注 册， 并不 表明 其对本 基金 的价 值和 收益 作出实 质性 判断
或保证 ，也 不表 明投 资于 本基金 没有 风险 。
本基金 为股 票型 基金 ， 其 预期收 益及 预期 风险 水平 高于混 合型 基金 、 债 券型 基金及 货币
市场基金 ，属于中高收益/ 风险特征 的基金。本基金投资于证 券市场，基金净值会因为 证券
市场波 动等 因素 产生 波动 。 本基 金可 投资 于港 股通 标的股 票， 除了 需要 承担 境内证 券市 场投
资风险 之外 ， 本 基金 还面 临港股 通机 制下 因投 资环 境、 投 资者 结构 、 投 资标 的构成 、 市 场制
度以及 交易 规则 等差 异所 带来的 特有 风险 ， 包 括但 不限于 市场 联动 的风 险、 股价波 动的 风险
（港股 市场 实行 T+0 回转 交易， 且对 个股 不设 涨跌 幅限制 ，港 股股 价可 能表 现出比 A 股更
为剧烈 的股 价波 动） 、 汇 率风险 （汇 率波 动可 能对 基金的 投资 收益 造成 损失 ） 、 港 股通 额度
限制的 风险 、 港股通 可投 资标的 范围 调整 带来 的风 险、 港股 通交 易日设 定的 风险 （在 内地 市
场开市 香港 休市 的情 形下 ， 港 股通 不能 正常交 易 ， 港股不 能及 时卖 出， 可能 带来一 定的 流动
性风险 ）、 交收 制度 带来 的基金 流动 性风 险、 港股 通下对 公司 行为 的处 理规 则带来 的风 险 、
香港联 合交 易所 停牌 、 退 市等制 度性 差异 带来 的风 险、 港股 通规 则变动 带来 的风险 等 。 投资
有风险 ， 投 资人 认购 （或 申购） 基金 时应 认真 阅读 本招募 说明 书， 全面 认识 本基金 产品 的风
险收益 特征 和产 品特 性， 充 分考虑 自身 的风 险承 受能 力， 理 性判 断市 场， 对 认购 基金的 意愿 、
时机 、 数 量等 投资行 为作 出独立 决策 。 投资人 在获 得基金 投资 收益 的同 时， 亦承担 基金 投 资
中出现 的各 类风 险， 可能 包括 ： 证 券市 场整体 环境 引发的 系统 性风 险、 个别 证券特 有的 非 系
统性风 险、 大量 赎回 或暴 跌导致 的流 动性 风险 、 基 金管理 人在 投资 经营 过程 中产生 的操 作风
险等。 基金 管理 人提 醒投 资人基 金投 资的“ 买 者自 负” 原则， 在投 资人 作出 投资 决策后 ， 基 金
运营状 况与 基金 净值 变化 引致的 投资 风险 ，由 投资 人自行 负责 。 本基金 可以 参与 中小 企业 私募债 券的 投资 。 中 小企 业私募 债发 行人 为中 小微 、 非上 市企
业， 存 在着 公司 治理 结构 相对薄 弱、 企业 经营 风险 高、 信 息披 露透 明度 不足 等特点 。 投 资中
小企业 私募 债将 存在 违约 风险和 流动 性不 足的 风险 ， 这将在 一定 程度 上增 加基 金的信 用风 险
和流动 性风 险。
本基金 基金 名称 包含“沪港深” 字 样仅 表明 本基 金可 以 通过港 股通 机制 投资 港股 ， 基金资
产对港 股标 的投 资比 例会 根据市 场情 况、 投资 策略 等发生 较大 的调 整， 存在 不对港 股进 行投
资的可 能。
本摘要 根据 基 金 合同 和基 金招募 说明 书编 写， 并经 中国证 监会 核准 。 基 金合 同是约 定基
金当事 人之 间权 利、 义务 的法律 文件 。 基金投 资人 自依基 金合 同取 得基 金份 额， 即成 为基 金
份额持 有人 和本 基金 合同 的当事 人 ， 其 持有 基金 份额 的行为 本身 即表 明对 基金 合同的 承认 和
接受， 并按 照《 基金 法》 、 《运作 办法 》 、 《 基金 合同 》及其 他有 关规 定享 有权 利、承 担义 务 。
基金投 资人 欲了 解份 额持 有人的 权利 和义 务， 应详 细查阅 《基 金合 同》 。
基金的 过往 业绩 并不 预示 其未来 表现 。
基金管 理人 依照 恪尽 职守 、 诚 实信 用、 谨慎 勤勉 的 原则管 理和 运用 基金 财产 ， 但 不保 证
本基金 一定 盈利 ，也 不保 证最 低 收益 。
本招募 说明 书(更新) 所 载内 容截止 日 为 2017 年 7 月 20 日,有 关财 务数 据和 净值 表 现截止
日为 2017 年 6 月 30 日。 本招募 说明 书 （更新 ） 中 基金投 资组 合报 告和 基金 业绩中 的数 据已
经由本 基金 托管 人复 核。
一、基金管理人
（一） 基金 管理 人概 况
名称： 宝盈 基金 管理 有限 公司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道6008 号深 圳特 区报 业大 厦15层
成立时 间：2001 年5 月18 日
法定代 表人 ：李 文众
总经理 ：张 啸川
办公地 址： 深圳 市福 田区 福华一 路115 号 投行 大厦10 层
注册资 本：10000 万 元人 民 币
电话：0755 - 83276688
传真：0755 - 83515599
联系人 ：王 中宝
股 权 结构 ：本 基金 管理 人是 经 中国 证监 会证 监基 金字[2001]9 号 文批 准发 起设立 ，现 有
股东包 括中 铁信 托有 限责 任公司 、 中 国对 外经 济贸 易信托 有限 公司 。 其 中中 铁信托 有限 责任
公司持 有本 公司75% 的股 权，中 国对 外经 济贸 易信 托有限 公司 持有25% 的股 权。
（二） 主要 人员 情况
1 、公 司高 级管 理人 员
李文众先 生，董 事长 ，1959 年生， 中共党 员，经 济师 。1978 年12月至1985 年5月 在中国
人民银行 成都 市支行 解放 中路办事 处工 作；1985 年6 月至1997 年12 月在中 国工 商银行成 都市
信托投 资公 司任 职， 先后 担任委 托代 理部 、 证 券管 理部经 理； 1997 年12 月至2002 年11 月 成都
工商信 托投 资有 限责 任公 司任职 ， 历 任部 门经 理、 总经理 助理 ； 2002 年11 月 至今在 中铁 信托
投资有 限责 任公 司任 副总 经理。
景开强先 生，董 事，1958 年生，硕 士研 究生， 高级 会计师。1985 年7 月至1989 年10月在
中铁二 局机 筑公 司广 州 、 深圳 、 珠 海项 目部 任职 ， 历 任助理 会计 师 、 会 计师 、 财 务主管 ； 1989
年11 月至2001年4 月在中 铁 二局机筑公 司财务 科任职 ，历任副科 长、科 长、总 会计师；2001
年5月至2003 年10月 在中铁 二局股份 公司 任财会 部部 长，中铁 二局 集团专 家委 员会财务 组组
长； 2003 年11 月至2005 年10 月在 中铁 八局 集团 公司 任 总会计 师、 总法 律顾 问、 集团公 司专 家
委员会 成员 ；现 任中 铁信 托有限 责任 公司 总经 理。
陈赤先 生， 董事 ，1966 年 生， 中 共党 员， 经济 学博 士。1988 年7月至1998 年5 月任西 南财经大学 公共 与行 政管 理学 院教研 室副 主任 ； 1998 年5 月至1999 年3月 在四 川省 信 托投资 公司 人
事部任 职 ； 1999 年3月至2000 年10 月在 四川 省信 托投 资 公司峨 眉山 办事 处任 总经 理助理 ， 2000
年10月至2003 年6月 在和 兴 证券有 限责 任公 司工 作 ； 2003 年6 月开 始任 衡平 信托 投 资有限 责任
公司总 裁助 理兼 研究 发展 部总经 理， 现任 中铁 信托 有限责 任公 司副 总经 理兼 董事会 秘书 。
张栋先 生， 董事 ，1977 年 生， 硕 士研 究生 。2000 年8 月至2001 年5月 ， 在 中国 化 工进出 口
总公司 资产 管理 部投 资一 部任副 总经 理； 2001 年6月至2002 年3 月， 在 中化 进出 口总公 司投 资
部任项 目经 理；2002 年3月至2003 年2 月， 在 飞秒 光电 科技 （ 西安 ） 有 限公 司光 通信事 业部 任
总经理 助理 ；2003 年2 月至2004年3月 ， 在中 化国 际 （ 控股） 股份 有限 公司 冶金 能源事 业总 部
任项目经理；2004 年3 月至2009 年5 月 ， 在 山 西中 化 寰达 事 业 有 限 责 任 公 司任 总经 理 ；2009
年6月至2010 年7 月， 在中 化石油 有限 公司 炼化 事业 部任高 级项 目经 理； 2010 年7月至2011 年2
月， 在 中国 中化 股份 有限 公司工 程管 理部 控制 部任 副经理 ； 2011 年2月至2013 年7月 ， 在 中化
石油有 限公 司油 品销 售南 方事业 部任 副总 经理 ； 2013 年7月至2014 年1月， 在中 国对外 经济 贸
易信托 有限 公司 资产 管理 一部工 作； 2014 年1月至2014 年7 月， 在 中国 对外 经济 贸易信 托有 限
公司资 产管 理三 部任 总经 理； 2014 年7 月至2016 年7 月， 在 中国 对外 经济 贸易 信托有 限公 司基
础产业部 任总 经理；2016 年7 月至 今，在 中国对 外经 济贸易信 托有 限公司 投资 发展部任 总经
理。
张苏彤 先生 ， 独 立董 事，1957 年 生， 中共 党员， 博士 研究生 。1975 年12月到1978 年3月，
在陕西 重型 机器 厂任 职；1982 年7 月到1985 年9 月， 在 陕西省 西安 农业 机械 厂任 助理工 程师 ；
1987 年7月到1989 年5 月， 在 陕西省 西安 农业 机械 厂任 工程师 、 车 间副 主任； 1989 年5月到2000
年4月， 在陕西 财经学 院财 会学院任 教授 、系主 任；2000 年4月到2003 年3 月，在 西安交通 大
学会计 学院 任教 授、 系主 任； 2003 年3月到2016 年12 月在 中国 政法 大学 民商 经 济法学 院财 税
金融法 研究 所任 副所 长、 教授 、 研 究生 导师 ， 2016 年12月 至今 在中 国政 法大 学商学 院会 计研
究所任 教授 、研 究生 导师 。
廖振中 先生 ， 独 立董 事，1977 年 生， 法学 硕士 研究 生 。2003 年到2014 年， 在西 南财经 大
学法学 院任 讲师 ； 2014 年 至今 ， 在 西南 财经大 学法 学院任 副教 授 。 兼任 四川 亚峰律 师事 务 所
兼职律 师 ， 成 都市 传媒 集团 新闻实 业有 限公 司外 部董 事， 乐山 市嘉 州民 富村 镇银 行独立 董事 ，
成都市 中级 人民 法院 专家 调解员 ，四 川省 住建 厅海 绵城市 建 设 专家 委员 会成 员。
王艳艳 女士 ，独 立董 事，1980 年 生， 中共 党员 ，会 计 学博士 。2007 年8月到2008 年8月，
在美国休 斯敦 大学从 事博 士后研究 工作 ；2008 年6月到2010 年12 月 ，在厦 门大 学财务与 会计
研究院任助 理教授 ；2011 年1 月到2014 年7月 ，在厦 门大学管理 学院任 副教授 ；2014 年8 月至今，在 厦门 大学 管理 学院 任教授 。
徐加根 先生 ， 独 立董 事，1969 年 生， 中共 党员， 西南 财经大 学教 授。1991 年至1996年在
中国石 化湖 北化 肥厂 工作 ；1996 年至1999 年， 在西 南财经 大学 学习 ；1999 年 至今， 在西 南财
经大学 任教 ，现 任西 南财 经大学 金融 创新 与产 品设 计研究 所副 所长 。
张啸川先生， 董事，1978 年生，中共党 员，经济学博士。2005 年3月-2005 年5月任职 于
中国证监会 市场监 管部结 算监管处。2005年5 月至2009 年11 月 任职于中 国证监 会股权分置 改
革领导 小组 办公 室。 2009 年11 月至2011 年8月 担任 中国 证监会 市场 监管 部市 场监 控处副 处长 。
2011 年8月至2012 年5月 担 任中国 证监 会市 场监 管部 综合处 副处 长。 2012 年5 月至2015 年7 月担
任中国 证监 会市 场监 管部 交易监 管处 处长 。 2015 年7 月至2017 年4月 担任 博时 基 金管理 有限 公
司高级顾 问兼 北京分 公司 总经理、 博时 资本管 理有 限公司董 事。2017 年4 月14 日起任宝 盈基
金管理 有限 公司 总经 理。
（2） 监事 会
张建华 女士 ， 监 事，1969 年生， 高级 经济 师。 曾就 职于四 川新 华印 刷厂 、 成 都科力 风险
投资公 司 、 成 都工商 信托 有限公 司 、 衡 平信托 有限 责任公 司 。 现 任中铁 信托 有限责 任公 司 金
融同业 部总 经理 。
刘郁飞 先生 ， 监 事，1973 年生， 中国 注册 会计 师、ACCA 。 曾 就职于 中国 林业 科学研 究
院、 中 林绿 源科 技有 限责 任公司 、 同 新会 计师 事务 所、 中 国德 仁集 团有 限公 司、 毕 马威 华振
会计师 事务 所。 现任 职于 中国对 外经 济贸 易信 托 有 限公司 审计 稽核 部。
魏玲玲 女士 ， 监 事，1970 年生， 中级 经济 师。 曾任 职于深 圳石 化集 团股 份有 限公司 、 华
夏证券 深圳 振华 路营 业部 。现任 宝盈 基金 管理 有限 公司集 中交 易部 总监 。
汪兀先 生， 监事 ，1983 年 生。 曾 任职 于宝 盈基 金管 理有限 公司 监察 稽核 部、 融通基 金管
理有限 公司 监察 稽核 部， 现任宝 盈基 金管 理有 限公 司监察 稽核 部总 监。
（3） 其他 高级 管理 人员
张瑾女 士， 督察 长，1964 年生， 工学 学士 。曾 任职 于中国 工商 银行 安徽 省分 行科技 处 、
华安证 券有 限公 司深 圳总 部投资 银行 部 、 资 产管 理总 部。 2001 年加 入宝 盈基 金管 理有限 公司 ，
历任监 察稽 核部 总监 助理 、副总 监、 总监 ，2013 年12 月起 任宝 盈基 金管 理有 限 公司督 察长 。
丁宁先 生， 副总 经理 ，1976 年生 ， 硕 士。1998 年8月至2001 年7 月任 职于 安徽 省 马鞍山 钢
铁股份 有限 公司 。 2003 年6 月至2010 年9月 担任 中铁 信 托有限 责任 公司 综合 管理 部、 人 力资 源
部副总经理 。2010 年9月至2016年11 月担任 中铁信 托 有限责任公 司综合 管理部 、人力资源 部
总经理 。 2015 年12月 加入 宝盈基 金管 理有 限公 司， 现任宝 盈基 金管 理有 限公 司副总 经理 、 党工委书 记 、 纪 工委书 记 、 董事会 秘书 。 2017年3月 起 兼任中 铁宝 盈资 产管 理有 限公司 董事 长。
葛俊杰 先生 ， 副 总经 理，1973 年 生， 硕士。 曾任 职于 深圳市 政府 外事 办公 室、 深圳市 政
府金融 发展 服务 办公 室。 2007 年 加入 宝盈 基金 管理 有 限公司 ， 曾任 研究员 、 总 经理办 公室 主
任、专 户投 资部 总监 ，现 任副总 经理 、投 资经 理。
张新元 先生 ， 副总经 理 ， 1997 年3 月至2002 年8 月任 职 于黄河 证券 ， 2002 年9月至2004 年2
月任职于民生证 券，2004 年3月至2011 年6月任职于 长城基金管理有 限公司，2011 年7月加 入
宝盈基 金管 理有 限公 司， 历任总 经理 办公 室主 任、 机构业 务部 总监 、 总 经 理 助理， 现任 公司
副总经 理、 创新 业务 部总 监、投 资经 理。
2 、基 金经 理简 历
易祚兴 先生，浙江大 学计算机科 学与技术硕士 。曾任浙江 天堂硅谷资管 集团产业整 合
部投资 经理 ， 中国中 投证 券资产 管理 部投 资经 理、 研究员 。 自 2014 年 11 月 加入宝 盈基 金 管
理有限 公司 ， 历任研 究部 研究员 、 宝盈 资源优 选混 合型证 券投 资基 金、 宝盈 新价值 灵活 配 置
混合型 证券 投资 基金 、宝 盈科技 30 灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金、 宝盈 睿丰 创新灵 活配 置
混合型 证券 投资 基金 和宝 盈策略 增长 混合 型证 券投 资基金 基金 经理 助理 ， 现任 宝盈核 心优 势
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金、 宝盈 睿丰 创新 灵 活 配置混 合型 证券 投资 基金 、 宝盈 国家 安全
战略沪 港深 股票 型证 券投 资基金 、 宝盈 互联 网沪 港深 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金和 宝盈 资
源优选 混合 型证 券投 资基 金基金 经理 。
宝盈国 家安 全战 略沪 港深 股票型 证券 投资 基金 历任 基金经 理姓 名及 管理 本基 金时间 ：
张小仁 ，2016 年 1 月 20 日至 2017 年 3 月 8 日。
3 、本 公司 投资 决策 委员 会 成员的 姓名 和职 务如 下：
本公司 公募 基金 投资 决策 委员会 成员 （试 行） 包括 ：
张啸川 先生 ：宝 盈基 金管 理有限 公司 总经 理。
葛俊杰 先生 ：宝 盈基 金管 理有限 公司 副总 经理 、投 资经理 。
段鹏程 先生 ： 宝 盈基 金管 理有限 公司 权益 投 资 部总 监、 宝 盈医 疗健 康沪 港深 股票型 证券
投资基 金、 宝盈 消费 主题 灵活配 置混 合型 证券 投资 基金 （ 由原 鸿阳 证券 投资 基金转 型而 来） 、
宝 盈 优 势 产 业灵 活 配 置 混合 型 证 券 投 资基 金 和 宝 盈新 价 值 灵 活 配置 混 合 型 证券 投 资 基 金基
金经理 。
陈若劲 女士 ： 宝 盈基 金管 理有限 公司 固定 收益 部总 监、 宝 盈增 强收 益债 券型 证券投 资基
金基金 经理 、 宝 盈货 币市 场证券 投资 基金 基金 经理 、 宝盈 祥瑞 养老 混合 型证 券投资 基金 基金
经理、 宝盈 祥泰 养老 混合 型证券 投资 基金 基金 经理 。 张戈先 生： 宝盈 基金 管理 有限公 司研 究部 副总 监。
4 、上 述人 员之 间不 存在 近 亲属关 系。
二、基金托管人
（一） 基本 情况
名称： 中国 银行 股份 有限 公司（ 简称“ 中 国银 行” ）
住所及 办公 地址 ：北 京市 西城区 复兴 门内 大 街 1 号
首次注 册登 记日 期：1983 年 10 月 31 日
注册资 本： 人民 币贰 仟柒 佰玖拾 壹亿 肆仟 柒佰 贰拾 贰万叁 仟壹 佰玖 拾伍 元整
法定代 表人 ：田 国立
基金托 管业 务批 准文 号： 中国证 监会 证监 基字 【1998 】24 号
托管部 门信 息披 露联 系人 ：王永 民
传真： （010 ）66594942
中国银 行客 服电 话：95566
（二） 基金 托管 部门 及主 要人员 情况
中国银 行托 管业 务部 设立 于 1998 年 ， 现 有员 工 110 余人， 大部 分员 工具 有丰 富的银 行、
证券、 基金 、 信 托从 业经 验， 且 具有 海外 工作 、 学 习或培 训经 历，60％ 以上 的员工 具有 硕士
以上学 位或 高级 职称 。 为 给客户 提供 专业 化的 托管 服务 ， 中 国银 行已在 境内 、 外 分行 开展 托
管业务 。
作为国 内首 批开 展证 券投 资基金 托管 业务 的商 业银 行， 中 国银 行拥 有证 券投 资基金 、 基
金 （一 对多 、一 对一 ） 、 社保 基金 、保 险资 金、QFII 、RQFII 、QDII 、 境 外 三类 机构 、券 商
资产管 理计 划、 信 托计 划 、 企业 年金、 银行理 财产 品、 股权 基金 、 私募 基金 、 资金托 管等 门
类齐全 、 产 品丰 富的 托管 业务体 系 。 在国 内， 中国 银行首 家开 展绩 效 评 估、 风险分 析等 增值
服务， 为各 类客 户提 供个 性化的 托管 增值 服务 ，是 国内领 先的 大型 中资 托管 银行。
（三） 证券 投资 基金 托管 情况
截至 2017 年 06 月 30 日 ， 中国银 行已 托 管 611 只 证 券投资 基金 ， 其 中境 内基 金 574 只，
QDII 基金 37 只 ， 覆 盖了 股票型 、 债券 型 、 混 合型 、 货 币型 、 指数 型等 多种 类型的 基金 ， 满
足了不 同客 户多 元化 的投 资理财 需求 ，基 金托 管规 模位居 同业 前列 。
（四） 托管 业务 的内 部控 制制度
中国银 行托 管业 务部 风险 管理与 控制 工作 是中 国银 行全面 风险 控制 工作 的组 成部分 ， 秉
承中国 银行 风险 控制 理念 ， 坚持“ 规范 运作 、 稳 健经 营” 的 原则。 中国 银行 托管 业务部 风险 控制工作 贯穿 业务 各环 节， 通过风 险识 别与 评估 、 风 险控制 措施 设定 及制 度建 设、 内外 部检 查
及审计 等措 施强 化托 管业 务全员 、全 面、 全程 的风 险管控 。
2007 年起 ， 中 国银 行连 续 聘请外 部会 计会 计师 事务 所开展 托管 业务 内部 控制 审阅工 作。
先 后获得 基于 “SAS70” 、“AAF01/06” “ISAE3402” 和“SSAE16” 等国际 主流内控 审阅准 则的
无保留 意见 的审 阅报 告 。2017 年 ， 中 国银 行继 续获 得 了基于“ISAE3402” 和“SSAE16” 双准 则
的内部 控制 审计 报告 。 中 国银行 托管 业务 内控 制度 完善 ， 内 控 措 施严密 ， 能 够有效 保证 托管
资产的 安全 。
（五） 托管 人对 管理 人运 作基金 进行 监督 的方 法和 程序
根据 《中 华人 民共和 国证 券投资 基金 法》 、 《公 开募 集证券 投资 基金 运作 管理 办法 》 的 相
关规定 ， 基金 托管人 发现 基金管 理人 的投 资指 令违 反法律 、 行政 法规和 其他 有关规 定 ， 或 者
违反基 金合 同约 定的 ， 应 当拒绝 执行 ， 及时通 知基 金管理 人 ， 并 及时向 国务 院证券 监督 管 理
机构报 告。 基金 托管 人如 发现基 金管 理人 依据 交易 程序已 经生 效的 投资 指令 违反法 律、 行政
法规 和其他有关规 定，或者违 反基金合同约 定的, 应当及 时通知基金管 理人，并及 时向国务
院证券 监督 管理 机构 报告 。
三、相关服务机构
（一） 基金 份额 销售 机构
基金管 理人 可根 据有 关法 律法规 的要 求， 选择 其他 符合要 求的 机构 代理 销售 基金份 额 ，
并及时 公告 。
直销机 构： 宝盈 基金 管理 有限公 司
注册地 址： 深圳 市深 南大 道 6008 号 深圳 特区 报业 大 厦 15 层
办公地 址： 深圳 市福 田区 福华一 路 115 号投 行大 厦 10 层
法定代 表人 ：李 文众
总经理 ：张 啸川
成立日 期：2001 年 5 月 18 日
客户服 务统 一咨 询电 话：400-8888-300（全国 统一 ， 免长途 话费 ）
传真：0755-83515880
联系人 ：梁 靖、 李依
公司网 站：www.byfunds.com
（二） 其他 相关 机构
1 、登 记机 构 登记人 名称 ：宝 盈基 金管 理有限 公司
住所： 深圳 市深 南大 道 6008 号 深圳 特区 报业 大厦 15 层
法定代 表人 ：李 文众
电话：0755-83276688
传真：0755-83515466
联系人 ：陈 静瑜
2 、代 销机 构
（1） 中国银 行股 份有 限公 司
办公地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 1 号
客户服 务电 话：95566
网址： www.boc.cn
（2） 中国建 设银 行股 份有 限公 司
联系地 址： 北 京市 西城 区 金融大 街 25 号
客户服 务电 话： 95533
网址：www.ccb.com
（3） 中国工 商银 行
联系地 址： 北京 市西 城区 复兴门 内大 街 55 号
客户服 务电 话：95588
公司网 址：www.icbc.com.cn
（4） 招商银 行
联系地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道 7088 号
客户服 务电 话：95555
公司网 址：www.cmbchina.com
（5） 交通银 行股 份有 限公 司
办公地 址： 上海 市银 城中 路 188 号
客服电 话：95559
公司网 站：www.bankcomm.com
（6） 平安银 行股 份有 限公 司
注册地 址： 深圳 市深 南东 路 5047 号
客服热 线：95511-3 公司网 址：bank.pingan.com
（7） 东莞农 村商 业银 行
注册地 址： 广东 省东 莞市 东城区 鸿福 东 路 2 号
客服热 线：0769-961122
公司网 址：www.drcbank.com
（8） 安信证 券股 份有 限公 司
地址： 深圳 市福 田区 金田 路 4018 号 安联 大 厦 35 层
客服电 话：400-8001-001
公司网 址：www.essence.com.cn
（9） 渤海证 券股 份有 限公 司
地址： 天津 经济 技术 开发 区第二 大街 42 号写 字 楼 101 室
客服热 线：400-6515-988
公司网 址：www.bhzq.com
（10） 第一创 业证 券股 份有 限公 司
地址： 广东 省深 圳市 福田 区福华 一 路 115 号 投行 大 厦 20 楼
客服热 线：400-8881-888
公司网 址：www.fcsc.cn
（11 ） 东兴证 券股 份有 限公 司
办公地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 5 号新 盛大 厦 B 座 12-15 层
客服电 话：4008888993
网址：www.dxzq.net
（12） 国泰君 安证 券股 份有 限公 司
住所： 上海 市浦 东新 区商 城路 618 号
客户服 务热 线：400-8888-666
公司网 站：www.gtja.com
（13） 光大证 券股 份有 限公 司
地址： 上海 市静 安区 新闸 路 1508 号
客服热 线：95525
公司网 址：www.ebscn.com
（14） 广州证 券股 份有 限公 司 办公地 址： 广州 市天 河区 珠江西 路 5 号广 州国 际金 融中心 主 塔 19 层、20 层
客户服 务电 话：020-961303
网址：www.gzs.com.cn
（15） 方正证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 湖南 长沙 芙蓉 中路二 段华 侨国 际大 厦 22 －24 层
客服电 话：95571
公司网 址：www.foundersc.com
（16） 国信证 券股 份有 限公 司
地址： 深圳 市罗 湖区 红岭 中路 1012 号国 信证 券大 厦 十六层 至二 十六 层
客服热 线：95536
公司网 站：www.guosen.com.cn
（17） 平安证 券股 份有 限公 司
地址： 深圳 市福 田中 心区 金田 路 4036 号 荣超 大厦 16-20 层
客服热 线：95511-8
公司网 址：stock.pingan.com
（18） 长城证 券股 份有 限公 司
地址： 深圳 市福 田区 深南 大道 6008 号特 区报 业大 厦 14 、16 、17 层
客服热 线：400-6666-888
公司网 址：www.cgws.com
（19） 长江证 券股 份有 限公 司
地址： 武汉 市新 华路 特 8 号长江 证券 大厦
客户服 务热 线：95579 或 4008-888-999
客户服 务网 站：www.95579.com
（20） 西南证 券
联系地 址： 重庆 市渝 中区 临江支 路 2 号合 景国 际大 厦 22-25 层
客户服 务电 话：4008096096
公司网 址：www.swsc.com.cn
（21） 中信建 投证 券股 份有 限公 司
地址： 北 京市 朝阳 区安 立 路 66 号 4 号楼
客服热 线：4008-888-108 公司网 址：www.csc108.com
（22） 招商证 券股 份有 限公 司
地址： 深圳 市福 田区 益田 路江苏 大 厦 38 －45 层
客服热 线：95565 、4008888111
公司网 站： www.newone.com.cn
（23） 海通证 券股 份有 限公 司
住所： 上海 市广 东路 689 号
客服电 话：95553
公司网 址：www.htsec.com
（24） 申万宏 源证 券有 限公 司
地址: 上 海市 徐汇 区长 乐路 989 号 45 层
客服电 话：95523 或 4008895523
电话委 托：021-962505
国际互 联网 网址: www.swhysc.com
（25） 申万宏 源西 部证 券有 限公 司
注册地 址： 新疆 乌鲁 木齐 市高新 区 （ 新市 区） 北 京 南路 358 号 大成 国际 大 厦 20 楼 2005
室
客服电 话：400-800-0562
公司网 址： www.hysec.com
（26） 信达证 券
地址： 北京 市西 城区 闹市 口大 街 9 号院 1 号楼
客服热 线：400-800-8899
公司网 站：www.cindasc.com
（27） 五矿证 券有 限公 司
地址： 深圳 市福 田区 金田 路 4028 号 经贸 中心 办公 楼 47 层 01 单元
客服热 线：40018-40028
公司网 站： www.wkzq.com.cn
（28） 中泰证 券股 份有 限公 司
地址： 山东 省济 南市 经七 路 86 号
联系人 ：许 曼华 客服电 话：95538
公司网 址：www.zts.com.cn
（29） 中国银 河证 券股 份有 限公 司
注册地 址： 北京 市西 城区 金融大 街 35 号 国际 企业 大 厦 C 座
客服电 话：400-8888-888
公司网 址：www.chinastock.com.cn
（30） 蚂蚁（ 杭州 ）基 金销 售有 限公司
联系地 址： 浙江 省杭 州市 西湖区 万塘 路 18 号 黄龙 时 代广 场 B 座 6F
客户服 务电 话：4000766123
公司网 址：www.fund123.cn
（31） 深圳众 禄金 融控 股股 份有 限公司
地址： 深圳 市罗 湖区 深南 东路 5047 号发 展银 行 25 层 IJ 单元
客服电 话：4006-788-887
公司网 址：www.zlfund.cn, www.jjmmw.com
（32） 北京唐 鼎耀 华投 资咨 询有 限公司
地址： 北京 市延 庆县 延庆 经济开 发区 百泉 街 10 号 2 栋 236 室
客服电 话：400-819-9868
公司网 址：www.tdyhfund.comn
（33） 上海好 买基 金销 售有 限公 司
地址： 上海 市虹 口区 欧阳 路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号
客服电 话：400-700-9665
公司网 址：www.ehowbuy.com
（34） 上海基 煜基 金销 售有 限公 司
地址： 上海 市昆 明 路 518 号北美 广 场 A1002 室
客服电 话：021-65370077
传真：021-55085991
公司网 址：www.jiyu.com.cn
（35） 上海长 量基 金销 售投 资顾 问有限 公司
地址： 上海 市浦 东新 区浦 东大 道 555 号裕 景国 际 B 座 16 层
客户服 务电 话：400-820-2899 公司网 址：www.erichfund.com
（36） 上海陆 金所 资产 管理 有限 公司
办公地 址： 上海 市浦 东新 区陆家 嘴环 路 1333 号 15 楼
客户服 务电 话：4008-219-031
网址：www.lufunds.com
（37） 浙江同 花顺 基金 销售 有限 公司
地址： 杭州 市文 二西 路一 号 903 室
客服电 话：4008-773-772
公司网 址：www.5ifund.com
（38） 珠海盈 米财 富管 理有 限公 司
地址： 珠海 市横 琴新 区宝 华路 6 号 105 室-3491
客服电 话：020-89629066
公司网 址：www.yingmi.cn
（39） 北京汇 成基 金销 售有 限公 司
地址： 北 京市 海淀 区中 关 村大 街 11 号 11 层 1108
公司网 站：www.fundzone.cn
客户服 务电 话：4006-199-059
（40） 大泰金 石投 资管 理有 限公 司
地址： 南京 市建 邺区 江东 中路 222 号 南京 奥体 中心 现代五 项 馆 2105 室
公司网 站：www.dtfunds.com
客户服 务电 话：400-928-2266
（41） 上海凯 石财 富基 金销 售有 限公司
地址： 上海 市黄 浦区 西藏 南路 765 号 602-115 室
客服电 话：4006-433-389
公司网 址：www.lingxianfund.com
（42） 上海利 得基 金销 售有 限公 司
办公地 址： 上海 浦东 新区 峨山 路 91 弄 61 号 10 号楼 12 楼
客户服 务电 话：400-067-6266
网址：www.leadfund.com.cn
（43） 深圳市 新兰 德证 券投 资咨 询有限 公司 办公地 址： 北京 市西 城区 宣武门 外大 街 28 号 富卓 大 厦 A 座 7 层
客户服 务电 话：400-166-1188
网址：www.jrj.com.cn
（44） 诺亚正 行（ 上海 ）基 金销 售投资 顾问 有限 公司
办公地 址： 上海 市杨 浦区 秦皇岛 路 32 号 C 栋
客户服 务电 话：400-821-5399
网址：www.noah-fund.com
（45） 北京格 上富 信投 资顾 问有 限公司
办公地 址： 北京 市朝 阳区 东三环 北 路 19 号楼 701 内 09 室
客户服 务电 话：400-066-8586
网址：www.igesafe.com
（46） 浙江金 观诚 财富 管理 有限 公司
办公地 址： 杭州 市拱 墅区 登云 路 45 号锦 昌大 厦一 楼 金观诚 财富
客户服 务电 话：400-068-0058
网址：www.jincheng-fund.com
（47） 和耕传 承基 金销 售有 限公 司
办公地 址： 郑州 市郑 东新 区东风 南路 康宁 街互 联网 金融大 厦 6 层
客户服 务电 话：400-555-671
网址：www.hgccpb.com
（48） 北京新 浪仓 石基 金销 售有 限公司
地址： 北京 市海 淀区 东北 旺西路 中关 村软 件园 二期( 西扩)N-1、 N-2 地块 新浪总 部科研 楼
5 层 518 室
客户服 务电 话：010-62675369
网址：www.xincai.com
（49） 上海万 得投 资顾 问有 限公 司
办公地 址： 上海 市浦 东新 区福山 路 33 号 8 楼
客户服 务电 话：400-821-0203
（50） 深圳富 济财 富管 理有 限公 司
办公地 址： 深圳 市南 山区 粤海街 道科 苑南 路高 新南 七道惠 恒集 团二 期 418 室
客户服 务电 话：0755-83999907 公司网 址：www.jinqianwo.cn
（51） 上海联 泰资 产管 理有 限公 司
办公地 址： 上海 市长 宁区 福泉北 路 518 号 8 号楼 3 层
客户服 务电 话：021-52822063
网址：www.66zichan.com
（52） 天津国 美基 金销 售有 限公 司
办公地 址： 北京 市朝 阳区 霄云 路 26 号鹏 润大 厦 B 座 19 层
客户服 务电 话：400-111-0889
网址：www.gomefund.com
（53） 中证金 牛（ 北京 ）投 资咨 询有限 公司
办公地 址： 北京 市宣 武门 外大街 甲一 号新 华社 第三 工作 区 A 座 5 层
客户服 务电 话：400-890-9998
网址：www.jnlc.com
（54） 凤凰金 信（ 银川 ）投 资管 理有限 公司
办公地 址： 北京 市朝 阳区 紫月 路 18 号院 朝来 高科 技产业 园 18 号楼
客户服 务电 话：400-810-5919
网址：www.fengfd.com
（55） 北京虹 点基 金销 售有 限公 司
办公地 址： 北京 市朝 阳区 工人体 育场 北路 甲 2 号裙 房 2 层 222 单元
客户服 务电 话：400-618-0707
网址：www.hongdianfund.com
（56） 杭州科 地瑞 富基 金销 售有 限公司
办公地 址： 杭州 市下 城区 上塘 路 15 号武 林时 代 20 楼
客户服 务电 话：0571-86655920
网址： www.cd121.com
（57） 上海中 正达 广投 资管 理有 限公司
办公地 址： 上海 市徐 汇区 龙腾大 道 2815 号 302 室
客户服 务电 话：400-6767-523
网址： www.zzwealth.cn
（58） 深圳市 金斧 子投 资咨 询有 限公司 办公地 址： 深圳 市南 山区 科苑路 科兴 科学 园 B3 单元 7 楼
客户服 务电 话：400-9500-888
网址：www.jfzinv.com
（59） 奕丰金 融服 务（ 深圳 ）有 限公司
办公地 址： 深圳 市南 山区 海德三 路海 岸大 厦东 座 1115-1116 室
客户服 务电 话：400-684-0500
网址：www.ifastps.com.cn
（60） 上海天 天基 金销 售有 限公 司
地址： 上海 市徐 汇区 龙田 路 190 号 2 号楼 2 层
客服热 线：400-1818-188
公司网 址：www.1234567.com.cn
（61） 深圳新 华信 通资 产管 理有 限公司
办公地 址： 深圳 市福 田区 深南大 道 2003 号华 嵘大 厦 1808 单元
客户服 务电 话：010-56202920
网址：www.xintongfund.com
3 、律 师事 务所 和经 办律 师
律师事 务所 名称 ：上 海源 泰律师 事务 所
注册地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南 路 256 号华 夏银 行大 厦 14 楼
办公地 址： 上海 市浦 东新 区浦东 南 路 256 号华 夏银 行大 厦 14 楼
负责人 ：廖 海
联系人 ：刘 佳
经办律 师： 廖海 、刘 佳
电话： （021 ）51150298
传真： （021 ）51150398
4 、会 计师 事务 所和 经办 注 册会计 师
名称： 普华 永道 中天 会计 师事务 所（ 特殊 普通 合伙 ）
住所： 上海 市浦 东新 区陆 家嘴环 路 1318 号星 展银 行 大厦 6 楼
办公地 址： 上海 市湖 滨 路 202 号 普华 永道 中心 11 楼
法定代 表人 ：杨 绍信 联系电 话： （021 ）23238888
经办注 册会 计师 ：薛 竞、 周祎
联系人 ：周 祎
四、基金的名称
本基金 名称 ：宝 盈国 家安 全战略 沪港 深股 票型 证券 投资基 金
五、基金的类型
本基金 类型 ：股 票型 证券 投资基 金
六、基金的投资 目标
本基金 主要 投资 于国 家安 全战略 相关 行业 的上 市公 司证券 ， 在严 格控 制投 资风 险的条 件
下，力 争获 取超 越业 绩比 较基准 的投 资回 报。
七、基金的投资范围
本基金 的投 资范 围为 具有 较好流 动性 的金 融工 具， 包括国 内依 法发 行上 市的 股票 （ 包含
中小板 、创业 板及其 他经 中国证 监会核 准上市 的股 票） 、沪 港股票 市场 交易互 联互通 机制下
允许投资的规定范围内的 香港联合交易所上市的股 票（以下简称“ 港股通标的 股票” ） 、债 券
（包括 国内 依法 发行 和上 市交易 的国 债、 金融 债、 企业债 、公 司债 、次 级债 、可转 换债 券 、
分离交 易可转 债、中 小企 业私募 债、央 行票据 、中 期票据 、短期 融资券 ） 、资 产支持 证券、
债券回 购、 银行 存款 、 货 币市场 工具 、 股 指期 货、 权证以 及法 律法 规或 中国 证监会 允许 基金
投资的 其他 金融 工具 ，但 须符合 中国 证监 会的 相关 规定。
基金的 投资 组合 比例 为： 股票 （包 括国 内依法 发行 上市的 股票 及港 股通 标的 股票 ） 投 资
占基金 资产 的比 例不 低 于 80% ， 其中 对港 股通标 的 股票的 投资 比例 不超 过基 金资产 的 40% ，
投资于国家安全战略相关行业上市公司证券的比例不低于非现金基金 资产 的 80% ；本基 金
每个交 易日 日终 在扣 除股 指期货 合约 需缴 纳的 交易 保证金 后 ， 保 持现 金或 者到 期日在 一年 以
内的政 府债 券不 低于 基金 资产净 值 的 5% ；权 证投 资比例 不得 超过 基金 资产 净值 的 3% ；本
基金投 资于 其他 金融 工具 的投资 比例 依照 法律 法规 或监管 机构 的规 定执 行。
如法律 法规 或监 管机 构以 后允许 基金 投资 其他 品种 或对投 资比 例要 求有 变更 的， 基金 管
理人在 履行 适当 程序 后， 可以做 出相 应调 整。
八、基金的投资策略 本基金 的投 资策 略具 体由 大类资 产配 置策 略、 股票 投资策 略、 固定 收益 类资 产投资 策略
和金融 衍生 品投 资策 略四 部分组 成。
（一） 大类 资产 配置 策略
本基金 的大 类资 产配 置策 略以投 资目 标为 中心 ， 一 方面规 避相 关资 产的 下行 风险， 另一
方面使 组合 能够 成功 地跟 踪某类 资产 的上 行趋 势。
本基金 将在 基金 合同 约定 的投资 范围 内 ， 结 合对 宏观 经济形 势与 资本 市场 环境 的深入 剖
析， 自 上而 下地 实施 积极 的大类 资产 配置 策略 ， 并 在基金 合同 约定 的投 资比 例范围 内制 定并
适时调 整内 地和 香港 （港 股通标 的股 票 ） 两地 股票 配置比 例 。 研 判宏观 形势 的过程 中主 要 考
虑的因 素包 括：
（1） 宏观 经济 环境
①季度 GDP 及 其增 长速 度 ；
② 月度 工业 增加 值及 其增 长率；
③ 月度 固定 资产 投资 完成 情况及 其增 长速 度；
④ 月度 社会 消费 品零 售总 额及其 增长 速度 ；
⑤ 月度 居民 消费 价格 指数 、工业 品价 格指 数以 及主 要行业 价格 指数 ；
⑥ 月度 进出 口数 据以 及外 汇储备 等数 据；
⑦ 货币 供应 量 M0 、M1 、M2 的 增长 率以 及贷 款增速 。
（2） 政策 环境
① 财政 政策 ；
② 货币 政策 ；
③ 产业 政策 ；
④ 证券 市场 监管 政策 。
（3） 市场 指标
① 市场 整体 估值 水平 ；
② 市场 资金 的供 需；
③ 市场 的参 与情 绪；
④ 两地 市场 估值/ 资金 差异 性。
（二） 股票 投资 策略
1 、国 家安 全战 略相 关上 市 公司的 界定
近年， 国内 外政 治、 军事 形势错 综复 杂， 国家 安全 战略成 为了 不可 避免 的话 题。 国 防军工战略 、 能源 战略和 信息 安全战 略是 国家 安全 战略 的重要 组成 部分 ， 是 我国 政策扶 持 、 大 力
改革 、 积 极引 导的重 要战 略领域 。 具体 而言 ， 本 基 金定义 的国 家安 全战 略主 题所涉 及的 上市
公司主 要分 布在 以下 领域 ：
（1）国 防安全 相关的 军工 及其上、 下游 领域， 包括 航海、航 空、 航天、 兵器 、核工 业
等；
（2） 能源 安全 相关 的常 规 能源、 新能 源、 环境 保护 及其上 、 下 游领 域， 包括 石油开 采、
采掘服 务、 石油 化工 、有 色金属 、电 力、 燃气 、新 能源设 备、 环保 工程 及服 务等；
（3）信 息安全 相关的 电子 信息技术 及其 上 、下 游领 域，包括 通讯 设备、 计算 机、电 子
元器件 等。
未来如 果由 于经 济与 行业 发展 、 技 术进 步或 国家 政策 变更造 成国 家安 全战 略主 题的覆 盖
范围发 生变 动， 基金 管理 人有权 对上 述界 定进 行调 整和修 订。
2 、子 板块 配置 策略
按照所 提供 的产 品与 服务 的不同 ，可 以将 国家 安全 战略相 关行 业细 分为 不同 的子板 块 ，
各个子 板块 的行 业属 性与 市场特 征都 存在 差异 。 本基 金着重 分析 宏观 经济 周期 和经济 发展 阶
段中不 同的 驱动 因素 ， 有 效结合 国家 政策 导向 ， 分 析各子 版块 成长 空间 、 盈 利周期 、 竞 争格
局和行 业估 值水 平， 通过 对以下 各指 标的 深入 研究 ， 动态 调整 股票 资产 在各 细分子 板 块 间的
配置。
（1） 盈利 周期
A ： 宏观 经济 对各 板块 的 影响；
B ： 经济 周期 与板 块发 展的 相关性 ；
C ： 板块 本身 的盈 利周 期。
（2） 国家 产业 政策
A ： 国家 产业 政策 对产 业 的扶持 态度 ；
B ： 国家 产业 政策 对行 业的 限制情 况。
（3） 行业 竞争 力
A ： 行业 的集 中度 及变 化 趋势；
B ： 进出 入壁 垒的 强弱 ；
C ： 替代 产品 对行 业的 威胁 ；
D ： 上下 游行 业的 景气 度 及议价 能力 。
（4） 行业 估值 本基金 根据 行业 特点 ， 通 过横向 全球 估值 比较 和纵 向行业 历史 数据 比较 ， 结 合当前 影响
该行业 的特 定因 素， 如成 长性、 市场 情绪 等， 确定 行业合 理估 值。
3 、个 股精 选策略
本基金 在行 业配 置的 基础 上， 通 过定 性分 析与 定量 分析相 结合 的方 法， 精选 出国家 安全
战略主 题的 优质 上市 公司 进行投 资。
（1）首 先，使 用定性 分析 的方法， 从竞 争优势 、市 场前景以 及公 司治理 结构 等方面 对
上市公 司的 基本 情况 进行 分析。
竞争优 势分 析 ： 一是 考察 上市公 司的 市场 优势 ， 包 括市场 地位 和市 场份 额、 在细分 市 场
的领先 地位 、 品 牌号 召力 与行业 知名 度以 及营 销渠 道的优 势和 潜力 等； 二是 考察上 市公 司的
资源优 势， 包括 物质 和非 物质资 源， 例如 市场 资源 、 技术 资源 等； 三是 考察 上市公 司的 产品
优势， 包括 专利 保护 、产 品竞争 力、 产品 创新 能力 和产品 定价 能力 等优 势。
市场前 景分 析 ： 需要 考量 的因素 包括 市场 的广 度、 深度 、 政 策扶 持的强 度以 及上市 公 司
利用科 技创 新能 力取 得竞 争优势 、开 拓市 场， 进而 创造利 润增 长的 能力 。
公司治 理分 析 ： 公司 治理 结构的 优劣 对包 括公 司战 略、 创新 能力 、 盈 利能 力 乃至估 值水
平都有 至关 重要 的影 响。 本基金 将从 上市 公司 的管 理层评 价、 战略 定位 和管 理制度 体系 等方
面对公 司治 理结 构进 行评 价。
（2）其 次，使 用定量 分析 的方法， 通过 财务和 运营 数据进行 企业 价值评 估。 本基金 主
要从盈 利能 力、 成长 能力 以及估 值水 平等 方面 进行 考量。
① 盈利 能力
本基金 通过 盈利 能力 分析 评估上 市公 司创 造利 润的 能力 ， 主 要参 考的 指标 包括 净资产 收
益率（ROE ） ， 毛利 率， 净 利率，EBITDA/ 主营 业务 收入等 。
② 成长 能力
本基金 通过 成长 能力 分析 评估上 市公 司未 来的 盈利 增长速 度， 主要 参考 的指 标 包括 EPS
增长率 和主 营业 务收 入增 长率等 。
③ 估值 水平
本 基 金 通 过 估 值 水 平 分 析 评 估 当 前 市 场 估 值 的 合 理 性 ， 主 要 参 考 的 指 标 包 括 市 盈 率
（P/E ） 、 市 净率 （P/B ） 、市 盈 增 长 比率 （PEG ） 、 自由 现 金 流 贴现 （FCFF ，FCFE ）和企业
价值/EBITDA 等。
（三） 固定 收益 类资 产投 资策略
在进行 固定 收益 类资 产投 资时 ， 本 基金 将会考 量利 率预 期 策略 、 信用债 券投 资策略 、 套利交易 策略 、可 转换 债券 投资策 略、 资产 支持 证券 投资策 略和 中小 企业 私募 债券投 资策 略 ，
选择合 适时 机投 资于 低估 的债券 品种 ，通 过积 极主 动管理 ，获 得超 额收 益。
1 、利 率预 期策 略
通过全面 研究 GDP 、物价 、就业以 及国 际收支 等主 要经济变 量， 分析宏 观经 济运行 的
可能情 景 ， 并 预测财 政政 策、 货币 政策 等宏观 经济 政策取 向 ， 分 析金融 市场 资金供 求状 况 变
化趋势 及结 构 。 在此 基础 上， 预测 金融 市场利 率水 平变动 趋势 ， 以及金 融市 场收益 率曲 线 斜
度变化 趋势 。
组合久 期是 反映 利率 风险 最重要 的指 标。 本基 金将 根据对 市场 利率 变化 趋势 的 预期 ， 制
定出组 合的 目标 久期 ： 预 期市场 利率 水平 将上 升时 ， 降 低组 合的 久期 ； 预 期 市场利 率将 下降
时，提 高组 合的 久期 。
2 、信 用债 券投 资策 略
根据国 民经 济运 行周 期阶 段， 分析 企业 债券 、 公 司 债券等 发行 人所 处行 业发 展前景 、 业
务发展 状况 、 市 场竞 争地 位、 财 务状 况、 管理 水平 和债务 水平 等因 素， 评价 债券发 行人 的信
用风险 ， 并 根据 特定 债券 的发行 契约 ， 评 价债 券的 信用级 别， 确定 企业 债券 、 公司 债券 的信
用风险 利差 。
债券信 用风 险评 定需 要重 点分析 企业 财务 结构 、 偿 债能力 、 经营 效益等 财务 信息 ， 同 时
需要考 虑企 业的 经营 环境 等外部 因素 ， 着重 分析 企业 未来的 偿 债 能力 ， 评估 其违 约风险 水 平 。
3 、套 利交 易策 略
在预测和 分析 同一市 场不 同板块之 间（ 比如国 债与 金融债） 、不同 市场的 同一 品种、 不
同市场 的不 同板 块之 间的 收益率 利差 基础 上 ， 基 金管 理人采 取积 极策 略选 择合 适品种 进行 交
易来获 取投 资收 益。 在正 常条件 下它 们之 间的 收益 率利差 是稳 定的 。 但 是在 某种情 况下 ， 比
如 若 某 个 行 业在 经 济 周 期的 某 一 时 期 面临 信 用 风 险改 变 或 者 市 场供 求 发 生 变化 时 这 种 稳定
关系便 被打 破， 若能 提前 预测并 进行 交易 ，就 可进 行套利 或减 少损 失。
4 、可 转换 债券 投资 策略
着重对可转换债券对 应的 基础股票的分析与研 究， 同时兼顾其债券价值 和 转换 期 权 价
值，对 那些 有着 较强 的盈 利能力 或成 长潜 力的 上市 公司的 可转 换债 券进 行重 点投资 。
本基金 将对 可转 换债 券对 应的基 础股 票的 基本 面进 行分析 ， 包 括所 处行 业的 景气度 、 成
长性、 核心 竞争 力等 ， 并 参考同 类公 司的 估值 水平 ， 研判 发行 公司 的投 资价 值； 基 于对 利率
水平、 票息 率及 派息 频率 、 信用 风险 等因 素的 分析 ， 判断 其债 券投 资价 值； 采用期 权定 价模
型， 估 算可 转换 债券 的转 换期权 价值 。 综 合以 上因 素， 对 可转 换债 券进 行定 价分析 ， 制 定可转换债 券的 投资 策略 。
5 、资 产支 持证 券投 资策 略
本基金 将分 析资 产支 持证 券的资 产特 征， 估计 违约 率和提 前偿 付比 率 ， 并利 用收益 率曲
线和期 权定 价模 型， 对资 产支持 证券 进行 估值 。 本 基金将 严格 控制 资产 支持 证券的 总体 投资
规模并 进行 分散 投资 ，以 降低流 动性 风险 。
6 、中 小企 业私 募债 券投 资 策略
中小企 业私 募债 券具 有二 级市场 流动 性差 、 信 用风 险高 、 票 面利 率高的 特点 。 本 基金 将
综合运 用个 券信 用分 析、 收益率 预期 、 收 益率 利差、 收益率 曲线 变动 、 相 对价 值评估 等策 略，
结合中 小企 业私 募债 券对 基金资 产流 动性 影响 的分 析， 在严 格遵 守法 律法 规和 基金合 同基 础
上，谨 慎进 行中 小企 业私 募债券 的投 资。
本基金 将特 别关 注中 小企 业私募 债券 的信 用风 险分 析。 通 过对 宏观 经济 进行 研判 ， 根据
经济周 期的 景气 程度 ， 合 理增加 或减 少中 小企 业私 募债券 的整 体配 置比 例， 降低宏 观经 济系
统性风 险。 本基 金同 时通 过对发 行主 体所 处行 业、 发行主 体自 身经 营状 况以 及债券 增信 措施
的分析 ，选 择风 险调 整后 收益最 具优 势的 个券 ，保 证本金 安全 并获 得长 期稳 定收益 。
本基金 同时 关注 中小 企业 私募债 券的 流动 性风 险。 在投资 决策 中， 根据 基金 资产现 有持
仓结构 、 资产 负债结 构 、 基金申 赎安 排等 ， 充 分评 估中小 企业 私募 债券 对基 金资产 流动 性的
影响， 并通 过分 散投 资等 措施， 提高 中小 企业 私募 债券的 流动 性。
（四） 金融 衍生 品投 资策 略
1 、权 证投 资策 略
本基金 还可 能运 用组 合财 产进行 权证 投资 。 在 权证 投资过 程中 ， 基 金管 理人 主要通 过采
取有效 的组 合策 略， 将权 证作为 风险 管理 及降 低投 资组合 风险 的工 具：
（1）运 用权证 与标的 资产 可能形成 的风 险对冲 功能 ，构建权 证与 标的股 票的 组合， 主
要通过 波幅 套利 及风 险对 冲策略 实现 相对 收益 ；
（2）构 建权证 与债券 的组 合，利用 债券 的固定 收益 特征和权 证的 高杠杆 特性 ，形成 保
本投资 组合 ；
（3）针 对不同 的市场 环境 ，构建骑 墙组 合、扼 制组 合、蝶式 组合 等权证 投资 组合， 形
成多元 化的 盈利 模式 ；
（4）在 严格风 险监控 的前 提下，通 过对 标的股 票、 波动率等 影响 权证价 值因 素的深 入
研究， 谨慎 参与 以杠 杆放 大为目 标的 权证 投资 。
2 、股 指期 货投 资策 略 本基金 将根 据风 险管 理的 原则 ， 以 套期 保值为 目的 ， 在 风险 可控 的前提 下 ， 本着谨 慎原
则，参 与股 指期 货的 投资 ，以管 理投 资组 合的 系统 性风险 ，改 善组 合的 风险 收益特 性。
若未来 法律 法规 或监 管部 门有新 规定 的， 本基 金将 按最新 规定 执行 。
九、基金的业绩比较 基准
沪深 300 指 数收 益率× 65%+ 恒 生综 合指 数收 益率× 15%+ 中 债综 合指 数收 益率× 20% 。
沪深 300 指 数选样 科学 客 观，流 动性 高， 是目 前 A 股市场 上较 有影 响力 的股 票投资 业
绩比较 基准 。 中 债综 合指 数具广 泛市 场代 表性 ， 旨 在综合 反映 债券 全市 场整 体价格 和投 资回
报情况。恒生综合指数涵盖香港联合交易所主板上市股份总市值 约 95% ，是全面的香港 市
场指标 。基 于本 基金 的特 征，使 用上 述业 绩比 较基 准能够 忠实 反映 本基 金的 风险收 益 特 征 。
若未来 市场 发生 变化 导致 此业绩 比较 基准 不再 适用 或有更 加适 合的 业绩 比较 基准， 基 金
管 理 人 有 权 根据 市 场 发 展状 况 及 本 基 金的 投 资 范 围和 投 资 策 略 ，调 整 本 基 金的 业 绩 比 较基
准。 业 绩比 较基 准的 变更 须经基 金管 理人 和基 金托 管人协 商一 致， 并在 更新 的招募 说明 书中
列示， 而无 需召 开基 金份 额持有 人大 会。
十、基金的风险收益 特征
本基金 为股 票型 基金 ， 其 预期收 益及 预期 风险 水平 高于混 合型 基金 、 债 券型 基金及 货 币
市场基 金， 属于 中高 收益/ 风险特 征的 基金 。
本基金 可投 资于 港股 通标 的股票 ， 除 了需 要承 担境 内证券 市场 投资 风险 之外 ， 本基 金还
面临港 股通 机制 下因 投资 环境 、 投 资者 结构 、 投 资 标的构 成 、 市 场制度 以及 交易规 则等 差异
所带来 的特 有风 险， 包括 但不限 于市 场联 动的 风险 、 股价 波动 的风 险 （港 股 市场实 行T+0 回
转交 易，且对 个股不设 涨跌幅 限制，港 股股价可 能表现 出比A 股更 为剧烈的股价 波动） 、汇
率风险 （汇率 波动可 能对 基金的 投资收 益造成 损失） 、港股 通额度 限制的 风险 、港股 通可投
资标的 范围 调整 带来 的风 险、 港股 通交 易日 设定 的风 险 （ 在内 地市 场开 市香 港休 市的情 形下 ，
港股通 不能正 常交易 ，港 股不能 及时卖 出，可 能带 来一定 的流动 性风险 ） 、交 收制度 带来的
基金流 动性 风险 、 港 股通 下对公 司行 为的 处理 规则 带来的 风险 、 香港联 合交 易所停 牌 、 退 市
等制度 性差 异带 来的 风险 、 港股 通规 则变 动带 来的 风险等 。 本 基金 可根 据投 资策略 需要 或不
同 配 置 地 市 场环 境 的 变 化， 选 择 将 部 分基 金 资 产 投资 于 港 股 或 选择 不 将 基 金资 产 投 资 于港
股，基 金资 产并 非必 然投 资港股 。
十一、基金投资组合 报告 （截至2017 年6 月30 日）
1 、期 末基 金资 产组 合情 况 序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 128,904,596.97 92.51
其中： 股票
128,904,596.97 92.51
2 基金投 资 - -
3 固定收 益投 资
71,778.00 0.05
其中： 债券
71,778.00 0.05
资产 支持 证券
- -
4 贵金属 投资 - -
5 金融衍 生品 投资 - -
6 买入返 售金 融资 产
- -
其中：买断式回购的买
入返售 金融 资产
- -
7
银行存款和结算备付金
合计
8,815,264.76 6.33
8 其他资 产
1,556,023.04 1.12
9 合计
139,347,662.77
100.00
2 、期 末按 行业 分类 的境 内 股票投 资组 合
代码 行业类 别 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（% ）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业 - -
C 制造业 59,042,516.29 43.27
D 电力、 热力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - - G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
44,882,776.58 32.89
J 金融业 - -
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 8,848,181.42 6.48
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 11,947,748.28 8.76
S 综合 - -
合计 124,721,222.57 91.40
3 、期 末按 行业 分类 的港 股 通投资 股票 投资 组合
行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
非日常 生活 消费 品 4,183,374.40 3.07
合计 4,183,374.40 3.07
注：以 上分 类采 用全 球行 业分类 标 准 GICS 。
4 、期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前十名 股票 投资 明细
序
号
股票代
码
股票名 称 数量（ 股） 公允价 值( 元)
占基金 资产
净值比 例
（% ）
1 300188 美亚柏 科 757,024 13,088,944.96 9.59
2 300038 梅泰诺 308,600 13,069,210.00 9.58
3 002745 木林森 345,300 12,910,767.00 9.46
4 300545 联得装 备 170,000 12,291,000.00 9.01
5 300364 中文在 线 357,396 11,947,748.28 8.76 6 300456 耐威科 技 255,000 9,506,400.00 6.97
7 300058 蓝色光 标 1,131,481 8,848,181.42 6.48
8 300212 易华录 350,000 8,830,500.00 6.47
9 300613 富瀚微 48,800 8,355,048.00 6.12
10 300315 掌趣科 技 1,005,900 8,208,144.00 6.02
5 、期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合
序号 债券品 种 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 71,778.00 0.05
其中： 政策 性金 融债 71,778.00 0.05
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 71,778.00 0.05
6 、期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细
序
号
债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值（ 元）
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 018002 国开 1302 700 71,778.00 0.05
7 、期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前十名 资产 支持 证券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
8 、期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 贵金 属投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
9 、期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
10 、报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股指期 货。
11 、 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 国债期 货。 12 、投 资组 合报 告附 注
(1 ） 报告 期内 ， 本 基金 投 资的前 十名 证券 的发 行主 体没有 被监 管部 门立 案调 查， 在本 报
告编制 日前 一年 内未 受到 公开谴 责、 处罚 。
(2 ）本 基金 投资 的前 十名 股票没 有超 出基 金合 同规 定的备 选股 票库 。
(3 ）其 他资 产构成
序号 名称 金额（ 元）
1 存出保 证金 110,080.27
2 应收证 券清 算款 1,271,614.10
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,833.07
5 应收申 购款 169,495.60
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 1,556,023.04
(4) 期末持 有的 处于 转股 期 的可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
(5) 期末前 十名 股票 中存 在 流通受 限情 况的 说明
序
号
股票代 码 股票名 称
流通受 限部 分的 公允 价值
( 元)
占基金 资
产净值 比
例（% ）
流通受 限情
况说明
1 300364 中文在 线 11,947,748.28 8.76 重大事 项
(6) 投资组 合报 告附 注的 其 他文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项与合 计项 之间 可能 存在 尾差。
十二、基金的业绩
本基金 基金 合同 生效 日 为 2016 年 1 月 20 日， 基金 合 同生效 以来 的投 资业 绩及 与同期 基
准的比 较如 下表 所示: ( 截至 2017 年 6 月 30 日)
阶段 份额净 值增 份额净 值增 业绩比 较基 业绩比 较基 ①－③ ②－④ 长率 ① 长率标 准差
②
准收益 率 ③ 准收益 率标
准差 ④
2016 年 1 月
20 日-2016
年 12 月 31
日
11.40% 0.99% 3.42% 0.87% 7.98% 0.12%
2017 年
一季度
-3.50% 1.09% 4.17% 0.39% -7.67% 0.70%
2017 年
二季度
-8.09% 1.44% 4.77% 0.45% -12.86% 0.99%
十三、基金的费用与 税收
（一） 基金 费用 的种 类
1 、基 金管 理人 的管 理费 ；
2 、基 金托 管人 的托 管费 ；
3 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 信息 披露 费用 ；
4 、 《基 金合 同》 生效 后与 基金相 关的 会计 师费 、律 师费、 仲裁 费和 诉讼 费；
5 、基 金份 额持 有人 大会 费 用；
6 、基 金的 相关 账户 的开 户 及维护 费用 ；
7 、基 金的 证券 、期 货交 易 费用；
8 、基 金的 银行 汇划 费用 ；
9 、因 投资 港股 通标 的股 票 而产生 的各 项合 理费 用；
10 、按 照国 家有 关规 定和 《基金 合同 》约 定， 可以 在基金 财产 中列 支的 其他 费用。
（二） 基金 费用 计提 方法 、计提 标准 和支 付方 式
1 、基 金管 理人 的管 理费
本基金 的管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的 1.50% 年 费率计 提。 管理 费的 计算 方法 如 下 ：
H ＝E× 1.50%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管 理费 每日 计提 ， 按 月 支付。 由基 金托 管人 根据 与 基金管 理人 核对 一致 的财 务数据 ，自动在 月 初 5 个 工作 日内 、 按照 指定 的账 户路 径进 行资金 支付 ， 基 金管 理人 无需再 出具 资金
划拨指 令。 若遇 法定 节假 日、休 息日 等， 支付 日期 顺延。
2 、基 金托 管人 的托 管费
本基金的托管费按前一 日基金资产净值 的 0.25% 的年费率计提。托管费的计算方法 如
下：
H ＝E× 0.25%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托 管费 每日 计提 ， 按 月 支付。 由基 金托 管人 根据 与 基金管 理人 核对 一致 的财 务数据 ，
自动在 月 初 5 个 工作 日内 、 按照 指定 的账 户路 径进 行资金 支付 ， 基 金管 理人 无需再 出具 资金
划拨指 令。 若遇 法定 节假 日、休 息日 等， 支付 日期 顺延。
上述“ 一、 基金 费用 的种 类 中第 3 －10 项费 用” ， 根 据 有关法 规及 相应 协议 规定 ， 按 费用
实际支 出金 额列 入当 期费 用，由 基金 托管 人从 基金 财产中 支付 。
（三） 不列 入基 金费 用的 项目
1 、基金 管理人 和基金 托管 人因未履 行或 未完全 履行 义务导致 的费 用支出 或基 金财产 的
损失；
2 、基 金管 理人 和基 金托 管 人处理 与基 金运 作无 关的 事项发 生的 费用 ；
3 、《 基金 合同 》生 效前 的 相关费 用；
4 、其 他根 据相 关法 律法 规 及中国 证监 会的 有关 规定 不得列 入基 金费 用的 项目 。
（四） 基金 税收
本基 金 运作 过程 中涉 及的 各纳税 主体 ， 其纳 税义 务 按国家 税收 法律 、 法规 执 行。 基金 财
产投资 的相 关税 收， 由基 金份额 持有 人承 担， 基金 管理人 或者 其他 扣缴 义务 人按照 国家 有关
税收征 收的 规定 代扣 代缴 。
（五） 基金 管理 费和 基金 托管费 的调 整
基金管 理人 和基 金托 管人 可协商 酌情 降低 基金 管理 费和基 金托 管费 ， 此项 调整 不需要 基金 份
额持有 人大会 决议通 过。 基金管 理人必 须最迟 于新 的费率 实施日2 日前 在指定 媒介上 刊登公
告。
( 六) 与基 金销 售有 关的 费用
1 、申 购费 费
用 费率（设申购金额为 M ）
申购费
M<100 万 1.50%
100 万≤M<200 万 1.00%
200 万≤M<500 万 0.80%
M ≥500 万 固定费用 1000 元
基金管 理人 网上 交易 平台 详细费 率标 准及 费率 标准 调整 ， 请 查阅 网上 交易 平台 及相关 公
告。
2 、赎 回费
本基金 赎回 费率 最高 不超 过 1.5% ，按 基金 份额 持有 人持有 该部 分基 金份 额的 时间分 段
设定如 下：
费
用 费率
赎回费
持有期限<7 日 1.50%
全额计入 基金资 产
7 日≤ 持有期 限<30 日 0.75%
30 日≤ 持有期 限<90 日 0.50% 75% 计 入基金 资产
90 日≤ 持有期 限<180 日 0.50% 50% 计 入基金 资产
180 日≤ 持有 期限<365 日 0.20%
25% 计 入基金 资产
365 日≤ 持有 期限<730 日 0.10%
持有期限≥730 日 0%
3 、转 换费
基金管 理人 已开 通本 基金 与基金 管理 人旗 下部 分基 金在直 销机 构和 部分 代销 机构的 基金 转
换业务 ， 具 体内 容详 见 2016 年 2 月 19 日 发布 的 《宝 盈国家 安全 战略 沪港 深股 票型证 券投 资
基金开 放日 常申 购、 赎回 、转换 和定 期定 额投 资业 务的公 告》 和其 他有 关基 金转换 公告 。
十四、对招募说 明书 更新部分的说明
本基金 管理 人依 据 《 中华 人民共 和国 证券 投资 基金 法》 、 《 公开 募集 证券 投资 基金运 作
管理办 法》 、 《 证券 投资 基金销 售管 理办 法》 、 《 证券投 资基 金信 息披 露管 理办法 》 及 其它
有关法 律法规 的要求, 结合 本基金 管理人 对本基 金实 施的投 资管理 活动,对 本基 金的原 招募说
明书进 行了 更新,主 要更 新 的内容 如下 ：
1 、
在“ 重 要提 示” 部分， 更新 了本招 募说 明书 所载 内容 和相关 财务 数据 的截 止时 间， 细
化了基 金投 资港 股的 相关 风险提 示， 增加 了基 金资 产并非 必然 投资 港股 的特 别风险 揭示 。 2 、 在“ 第三部分 基金管理人” 中，更新了基金管理人概 况、证券投资基金管理情 况和
主要人 员情 况的 相应 内容 。
3 、 在“ 第 四部 分、 基金 托管 人” 中， 更新 了基 金托 管人 相应内 容。
4 、 在“ 第五部分、相关服务机 构” 中，更新了基金份额 销售机构、其他相关机构 的相
应内容 。
5 、 在“ 第九部分、基金的投资” 中，细化了基金投资港 股的相关风险提示，增加 了基
金资产 并非 必然 投资 港股 的特别 风险 揭示 ，更 新了 基金投 资组 合报 告的 内容 。
6 、在“ 第十 部分 、基 金的 业绩” 中， 更新 了基 金合 同生效 以来 的投 资业 绩。
7 、在“ 第十 七部 分 风险 揭 示” 中 ，增 加了 基金 资产 并 非必然 投资 港股 的特 别风 险揭示 。
8 、在“ 第二 十二 部分 、其 他应披 露事 项” 中， 披露 了本期 已刊 登的 公告 事 项 。
宝盈基 金 管 理有 限公 司
二〇一 七年 九月 一日
