东 方 红 智 逸沪 港 深 定 期开 放 混 合 型发 起 式
证 券 投 资 基金
2017 年 半年 度 报 告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 上海东方证 券资产管理有限公 司
基金托 管人： 招商银行股 份有限公司
送出日 期：2017 年8 月28 日 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其 内容 的真 实性 、 准 确性和 完整 性承 担个 别及 连带的 法律 责任 。 本 半年 度报告 由董 事长 签 发 。
基金托 管人 招商 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 8 月 24 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计 。
本报告 期 自2017 年4 月14 日（ 基金 合同 生效 日） 起至 06 月30 日 止。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 6
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 7
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 7
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 8
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 8
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 8
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 11
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 11
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 13
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 13
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 14
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 14
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 15
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 15
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 16
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 17
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 17
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 17
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 17
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 18
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 18
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 19
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 20 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 21
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 46
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 46
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 46
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投资 明细 ................................ 47
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 48
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 50
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 50
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 50
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 50
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 51
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的股指 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 51
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国 债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 51
7.12 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 51
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 53
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 53
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金的 情况 .................................................................... 53
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 53
8.4 发 起式 基金 发起 资金 持有份 额情 况 ........................................................................................ 53
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 54
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 55
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 55
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 55
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 55
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 55
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 55
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 55
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 55
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 56
§ 11 备查文件目录 ................................................................................................................................... 57 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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11.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 57
11.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 57
11.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 57
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称
东方红 智逸 沪港 深定 期开 放混合 型发 起式 证券 投资 基
金
基金简 称 东方红 智逸 沪港 深定 开混 合
基金主 代码 004278
前端交 易代 码 004278
基金运 作方 式
契约型 、开 放式 、发 起式 ，本基 金以 定期 开放 方式 运
作，即 以运 作周 期和 到期 开放期 相结 合的 方式 运作 。
基金合 同生 效日 2017 年 4 月 14 日
基金管 理人 上海东 方证 券资 产管 理有 限公司
基金托 管人 招商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 1,482,644,340.03 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目 标
本基金 在追 求基 金资 产长 期安全 的基 础上 ，为 基金份
额持有 人获 取稳 定的 投资 收益， 追求 超越 业绩 比较 基
准的投 资回 报。
投资策 略
本基金 以 36 个 月为 一个 运 作周期 ， 以 长期 投资 的理 念
进行大 类资 产的 配置 和个 券选择 ，运 用封 闭期 无流 动
性需求 的优 势， 同时 ，充 分考虑 每个 运作 周期 中期 间
开放期 的安 排， 在股 票的 配置上 ，以 时间 换空 间， 采
用低风 险投 资策 略， 为本 基金获 得更 高的 低风 险收 益；
在债券 配置 上， 合理 配置 久期匹 配债 券的 结构 ，做 好
流动性 管理 ，以 期获 得更 高的投 资收 益。
业绩比 较基 准
中债综 合指 数收 益率 ×70%+ 沪深300 指数 收益 率
×20%+ 恒生 指数 收益 率 × 1 0% 。
风险收 益特 征
本基金 是一 只混 合型 基金 ，属于 较高 预期 风险 、较 高
预期收 益的 证券 投资 基金 品种， 其预 期风 险与 收益 高
于债券 型基 金与 货币 市场 基金， 低于 股票 型基 金。
本基金 除了 投 资 A 股 外， 还可根 据法 律法 规规 定投 资
香港联 合交 易所 上市 的股 票。除 了需 要承 担与 境内 证
券投资 基金 类似 的市 场波 动风险 等一 般投 资风 险之
外，本 基金 还面 临港 股通 机制下 因投 资环 境、 投资 标
的、 市场 制度 以及 交易 规 则等差 异带 来的 特有 风险 。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 上海东 方证 券资 产管 理有 招商银 行股 份有 限公 司 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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限公司
信息披 露负 责人
姓名 唐涵颖 张燕
联系电 话 021-63325888 0755-83199084
电子邮 箱 service@dfham.com yan_zhang@cmbchina.com
客户服 务电 话
4009200808 95555
传真 021-63326981 0755-83195201
注册地 址
上海市 黄浦 区中 山南 路318
号 31 层
深圳市 深南 大 道7088 号 招 商银
行大厦
办公地 址
上海市 黄浦 区中 山南 路318
号2 号楼 31 层
深圳市 深南 大 道7088 号 招 商银
行大厦
邮政编 码 200010 518040
法定代 表人 陈光明 李建红
2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 中国证 券报 ，上 海证 券报
登载基金半年度报告正文的管理人互联 网
网址
www.dfham.com
基金半 年度 报告 备置 地点
上海东 方证 券资 产管 理有 限公司 上 海市 中山 南路
318 号2 号楼 31 层
招商银 行股 份有 限公 司 深 圳市深 南大 道 7088 号招
商银行 大厦
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 中国北 京市 西城 区太 平桥 大街17 号
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年4 月14 日 - 2017 年6 月30 日 )
本期已 实现 收益 19,206,179.15
本期利 润 82,935,912.92
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0559
本期加 权平 均净 值利 润率 5.50%
本期基 金份 额净 值增 长率 5.59%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 19,206,179.15
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0130
期末基 金资 产净 值 1,565,580,252.95
期末基 金份 额净 值 1.0559
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 5.59%
注：1 、 上述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ， 计入 费 用后实 际收 益水 平要
低于所 列数 字。
2、 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、 其他 收入 （ 不含 公允 价 值变动 收益 ） 扣 除相
关费用 后的 余额 ，本 期利 润为本 期已 实现 收益 加上 本期公 允价 值变 动收 益 。
3、 期末 可供 分配 利润 ， 采用 期末资 产负 债表 中未 分配 利润与 未分 配利 润中 已实 现部分 的孰 低数 （ 为
期末余 额， 不是 当期 发生 数） 。
4、本 基金 基金 合同 于2017 年4 月 14 日 生效 ；
5、 表 中的 “期末 ” 均指 报 告期最 后一 日 ， 即2017 年6 月 30 日； “ 本期 ”指2017 年4 月 14 日 -
2017 年6 月30 日。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 3.59% 0.31% 1.66% 0.18% 1.93% 0.13%
自基金 合同
生效起 至今
5.59% 0.23% 0.92% 0.18% 4.67% 0.05%
注：1 、自 基金 合同 生效 日 起至今 指 2017 年 4 月 14 日-2017 年6 月30 日。
2、 根据 基金 合同 有关 规定 ， 本基 金合 同生 效后 三年 内 （含 三年） 为封 闭期 ， 本基金 在封 闭期 内的东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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业绩比 较基 准为 ： 三年 期 银行定 期存 款利 率 （税 后） ， 其 中 ， 三 年期 银行 定期 存款利 率是 指中 国人
民银行 公布 并执 行的 金融 机构三 年期 人民 币存 款基 准利率 。
本基金 每个 交易 日对 业绩 比较基 准进 行再 平衡 处理 ， 封闭 期内t 日 收益 率（ ） 按下 列
公式计 算：
=100% *[t 日三 年期 银行 定期存 款利 率（ 税后 ）/365]
其中，t=1,2,3,．．． T，T 表示时 间截 至日 ；
t 日至T 日 的期 间收 益率 （ ）按 下列 公式 计算 ：
=[ (1+ )]-1
其中，T=2,3,4, ． ． ． ； (1+ )表示t 日至 T 日的(1+ )数 学连乘 。
3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注： （1 ）截 止日 期 为2017 年 6 月30 日。
（2 ） 本基 金建 仓期6 个 月 ，即从 2017 年 4 月 14 日起至 2017 年10 月 13 日，至 本报 告期 末，东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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本基金 尚处 于建 仓期 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
上海东 方证 券资 产管 理有 限公司 成立 于 2010 年 7 月 28 日 ，是 国内 首家 获中 国证监 会批 准设
立的券商系资 产管理公 司 。公司经中国 证券监督 管 理委员会《关 于核准东 方 证券股份有 限公司设
立证券 资产 管理 子公 司的 批复》 （证 监许 可[2010]518 号） 批准 ，由 东方 证券 股份有 限公 司出 资 3
亿元在 原东 方证 券资 产管 理业务 总部 的基 础上 成立 。2013 年8 月， 公司 成为 首家获 得 “ 公开 募 集
证券投资基金 管理业务 资 格 ”的证券公 司。公司 主 要业务为证券 资产管理 业 务和公开募 集证券投
资基金 业务 。截 至 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金 管理 人共管 理东 方红 新动 力灵 活配置 混合 型证 券投
资基金、东方 红产业升 级 灵活配置混合 型证券投 资 基金、东方红 睿丰灵活 配 置混合型证 券投资基
金、东方红睿 阳灵活配 置 混合型证券投 资基金、 东 方红睿元三年 定期开放 灵 活配置混合 型发起式
证券投资基金 、东方红 中 国优势灵活配 置混合型 证 券 投资基金、 东方红领 先 精选灵活配 置混合型
证券投资基金 、东方红 稳 健精选混合型 证券投资 基 金、东方红睿 逸定期开 放 混合型发起 式证券投
资基金、东方 红策略精 选 灵活配置混合 型发起式 证 券投资基金、 东方红京 东 大数据灵活 配置混合
型证券投资基 金、东方 红 优势精选灵活 配置混合 型 发起式证券投 资基金、 东 方红收益增 强债券型
证券投资基金 、东方红 纯 债债券型发起 式证券投 资 基金、东方红 信用债债 券 型证券投资 基金、东
方红睿轩沪港 深灵活配 置 混合型证券投 资基金、 东 方红汇阳债券 型证券投 资 基金、东方 红稳添利
纯债债券型发 起式证券 投 资基金、东方 红汇利债 券 型证券投资 基 金、东方 红 睿满沪港深 灵活配置
混合型证券投 资基金、 东 方红沪港深灵 活配置混 合 型证券投资基 金、东方 红 睿华沪港深 灵活配置
混合型证券投 资基金、 东 方红战略精选 沪港深混 合 型证券投资基 金、东方 红 价值精选混 合型证券
投资基金、东 方红优享 红 利沪港深灵活 配置混合 型 证券投资基金 、东方红 益 鑫纯债债券 型证券投
资基金 、东 方红 智逸 沪港 深定期 开放 混合 型发 起式 证券投 资基 金二 十七 只证 券投资 基金 。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）
期限
证券从
业年限
说明
任职日 期 离任日 期
周云
上海东 方证 券资
产管理 有限 公司
公募权 益投 资部
副总经 理兼 任东
方红新 动力 灵活
配置混 合型 证券
2017 年4 月
14 日
- 9 年
博士， 曾任 东方 证券 股份 有限
公司资 产管 理业 务总 部研 究
员、上 海东 方证 券资 产管 理有
限公司 研究 部高 级研 究员 、投
资主办 人， 权益 研究 部高 级研
究员、 投资 主办 人。 现任 上海东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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投资基 金、 东方
红京东 大数 据灵
活配置 混合 型证
券投资 基金 、东
方红睿 满沪 港深
灵活配 置混 合型
证券投 资基 金、
东方红 智逸 沪港
深定期 开放 混合
型发起 式证 券投
资基金 基金 经
理。
东方证 券资 产管 理有 限公 司公
募权益 投资 部副 总经 理兼 任东
方红新 动力 混合 、东 方红 京东
大数据 混 合 、东 方红 睿满 沪港
深混合 基金 、东 方红 智逸 沪港
深定开 混合 基金 经理 。具 有基
金从业 资格 ，中 国国 籍。
刚登峰
东方红 优势 精选
灵活配 置混 合型
发起式 证券 投资
基金、 东方 红睿
轩沪港 深灵 活配
置混合 型证 券投
资基金 、东 方红
优享红 利沪 港深
灵活配 置混 合型
证券投 资基 金、
东方红 智逸 沪港
深定期 开放 混合
型发起 式证 券投
资基金 基金 经
理。
2017 年4 月
28 日
- 8 年
硕士， 曾任 东方 证券 股份 有限
公司资 产管 理业 务总 部研 究
员、上 海东 方证 券资 产管 理有
限公司 研究 部高 级研 究员 、投
资经理 助理 ，资 深研 究员 、投
资主办 人； 现任 东方 红优 势精
选混合 、 东 方红 优享 红利 混 合、
东方红 睿轩 沪港 深混 合、 东方
红智逸 沪港 深定 开混 合基 金经
理。具 有基 金从 业资 格， 中国
国籍。
纪文静
上海东 方证 券资
产管理 有限 公司
公募固 定收 益投
资部副 总经 理、
兼任东 方红 领先
精选混 合型 证券
投资基 金、 东方
红稳健 精选 混合
型证券 投资 基
金、东 方红 睿逸
定期开 放混 合型
发起式 证券 投资
基金、 东方 红策
略精选 灵活 配置
混合型 发起 式证
券投资 基金 、东
方红纯 债债 券型
2017 年4 月
28 日
- 10 年
硕士， 曾任 东海 证券 股份 有限
公司固 定收 益部 投资 研究 经
理、销 售交 易经 理， 德邦 证券
股份有 限公 司债 券投 资与 交易
部总经 理， 上海 东方 证券 资产
管理有 限公 司固 定收 益部 副总
监；现 任上 海东 方证 券资 产管
理有限 公司 公募 固定 收益 投资
部副总 经理 兼任 东方 红领 先精
选混合 、 东 方红 稳健 精选 混 合、
东方红 睿逸 定期 开放 混合 、东
方红策 略精 选混 合、 东方 红纯
债债券 、 东 方红 收益 增强 债 券、
东方红 信用 债债 券、 东方 红汇
阳债券 、东 方红 汇利 债券 、东
方红稳 添利 纯债 、东 方红 战略
精选混 合、 东方 红价 值精 选混东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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发起式 证券 投资
基金、 东方 红收
益增强 债券 型证
券投资 基金 、东
方红信 用债 债券
型证券 投资 基
金、东 方红 汇阳
债券型 证券 投资
基金、 东方 红汇
利债券 型证 券投
资基金 、东 方红
稳添利 纯债 债券
型发起 式 证 券投
资基金 、东 方红
战略精 选沪 港深
混合型 证券 投资
基金、 东方 红价
值精选 混合 型证
券投资 基金 、东
方红益 鑫纯 债债
券型证 券投 资基
金、东 方红 智逸
沪港深 定期 开放
混合型 发起 式证
券投资 基金 基金
经理。
合、东 方红 益鑫 纯债 债券 、东
方红智 逸沪 港深 定开 混合 基金
经理。 具有 基金 从业 资格 ，中
国国籍 。
注：1 、 上述 表格 内基 金首 任基金 经理 “任 职日 期 ” 指基金 合同 生效 日 ， “ 离 任日期 ”指 根据 公司
决定确定的解 聘日期； 对 此后非首任基 金经理， 基 金经理的 “任 职日期 ” 和 “离任日期 ”均指根
据公司 决定 确定 的聘 任日 期和解 聘日 期。
2、证 券从 业的 涵义 遵从 行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期，上 海东方证 券 资产管理有限 公司作为 本 基金管理人， 严格遵守 《 中华人民共和 国
证券投 资基 金法 》 、 《中 华 人民共 和国 证券 法》 、 基 金 合同以 及其 它有 关法 律法 规的规 定 ， 本 着诚 实
信用、勤勉尽 责的原则 管 理和运用基金 资产，为 基 金份额持有人 谋求最大 利 益，无损害 基金持有
人利益 的行 为， 本基 金投 资组合 符合 有关 法规 及基 金合同 的约 定。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本基金 管理 人一 贯公 平对 待旗下 管理 的所 有基 金和 组合， 制定 并严 格遵 守相 应 的制度 和流 程 ，东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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通过系统和人 工等方式 在 各环节严格控 制交易公 平 执行。报告期 内，本公 司 严格执行了 《证券投
资基金管理公 司公平交 易 制度指导意见 》和《上 海 东方证券资产 管理有限 公 司公平交易 制度》的
规定。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
报告期内，未 出现涉及 本 基金的交易所 公开竞价 同 日反向交易成 交较少的 单 边交易量超过 该
证券当 日成 交量 5% 的情 况 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年上 半年 A 股市场 结构性的行情 依然非常明 显，在整体市 场风险偏好 下降的情 况下 ，
市场的存量资 金仍然在 向 估值相对较低 的龙头公 司 倾斜；另一个 层面，增 量 资金主要来 自于通过
沪港通 深港 通北 上的 海外 资金, 这些 资金 一向 比较 青 睐有竞 争力 的低 估值 龙头 企业， 导致 市场 的盘
面分化 更加 加剧 ，市 场的 结构化 行情 一度 引发 了漂 亮50 的广 泛讨 论。
2017 年上 半年 受基 本面 数 据强劲 、 货 币政 策收 紧以 及金融 监管 等因 素影 响， 债券市 场出 现了
大幅下 跌，10 年 期国 债收 益率从 年初 3.1% 最高 上升 至 3.7% 附近 ，信 用债 也出 现了 100BP 以 上幅
度的调 整。 而 5 月中 下旬 开始， 随着 监管 基调 的缓 和、央 行加 大公 开市 场操 作改善 流动 性预 期 以
及美联 储 6 月鸽 派加 息后 央行未 跟随 上调 公开 市场 操作利 率等 因素 影响 ，债 券收益 率高 位企 稳 并
有所回 落。 上半 年中 债总 财富指 数下 跌0.5% 。
本产品在个股 选择上以 具 有较好稳定性 和高分红 低 估值的优质龙 头企业为 主 ，包括消费品 行
业龙头和一些 行业供给 侧 收缩的部分周 期品龙头 。 同时根据宏观 环境变化 对 仓位和配置 方向进行
适度调整，以 起到降低 组 合波动、提升 夏普比例 的 组合优化作用 。同时也 积 极参与股票 与转债一
级市场， 目标 获取无风 险 收益。同时在 债券配置 上 适时调仓，控 制久期和 杠 杆，寻求稳 健配置为
主。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
截至 2017 年 6 月 30 日， 本 基金 份额 净值 为 1.0559 元，份 额累 计净 值 为 1.0559 元 ；报 告期
内，基 金份 额净 值增 长率 为 5.59% ， 同期 业绩 比较 基准收 益率 为0.92% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展望
2017 年上 半年 宏观 经济 呈 现相对 稳定 的格 局。 上半 年整体 投资 增速 虽然 未能 延续去 年的 复苏
趋势，但也未 出现明显 下 行，整体仍然 呈现企稳 的 格局，好于市 场预期。 展 望下半年， 考虑到美
国及欧 洲经 济持 续好 转， 不排除 国内 经济 出现 继续 超预期 的情 况。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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从权益市场来 看，在经 济 转型期虽然整 体经济增 速 回落，但仍有 一些竞争 优 势突出、符合 经
济转型方向的 公司 能够 获 得稳定成长， 其中一些 估 值合理的股票 具备长期 配 置价值。下 半年我们
认为权益市场 仍是以结 构 性机会为主， 我们仍将 追 随社会发展的 大趋势而 选 择估值合理 的优秀公
司，期 望给 投资 者带 来回 报。
从债券市场来 看，金融 监 管以及货币政 策边际再 收 紧概率降低都 将使市场 面 临的环境较上 半
年有所好转， 但经济回 落 幅度短期内或 不及预期 、 海外数据好转 也带来货 币 政策的转向 ，都将导
致短期内市场 仍维持震 荡 走势。下半年 操作上， 我 们将精选个券 ， 目标以 获 取稳定的票 息收入为
主，同 时关 注市 场波 动带 来的机 会。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
本报告期 内， 本基金管 理 人严格遵守《 企业会计 准 则》 、 《证券投资 基金会计 核算业务指引 》
以及中国证监 会相关规 定 和基金合同的 约定，对 基 金所持有的投 资品种进 行 估值，本基 金托管人
根据法律法规 要求履行 估 值及净值计算 的复核责 任 。基金份额净 值由基金 管 理人完成估 值后，经
基金托 管人 复核 无误 后由 基金管 理人 对外 公布 。
为了向基金投 资人提供 更 好的证券投资 管理服务 ， 本基金管理人 对估值和 定 价过程进行了 严
格的控制。本 基金管理 人 在充分衡量市 场风险、 信 用风险、流动 性风险、 货 币风险、衍 生工具和
结构性产品等 影响估值 和 定价因素的基 础上，确 定 本基金管理人 采用的 估 值 政策。本基 金管理人
的估值人员均 具有专业 会 计学习经历， 具有基金 从 业人员资格。 同时，公 司 设估值决策 小组，成
员包括：公 司总经理 、合 规总监(督察 长)、交易 总 监、运营总 监、基金 会计 主管 等。基 金经理 不
参与基金日常 估值业务 ， 对于属于东证 资管估值 政 策范围内的特 殊估值变 更 可参与讨论 ，但最终
决策由 估值 决策 小组 讨论 决策并 联名 审批 。
本基金管理人 已与中央 国 债登记结算有 限责任公 司 签署提供中债 收益率曲 线 和中债估值的 服
务协议 ，由 其按 约定 提供 银行间 同业 市场 债券 品种 的估值 数据 。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 收益 分配 应遵 循下 列原则 ：
1 、本 基金 的每 份基 金份 额 享有同 等分 配权 ；
2 、 在 符合 有关 基金 分红 条 件的前 提下 ， 本基 金收 益 每年最 多分 配6 次 ， 每 次 基金收 益分 配比
例不低 于截 至收 益分 配基 准日可 供分 配利 润 的25% ；
3 、 本 基金 收益 分配 方式 分 两种 ： 现 金分 红与 红利 再 投资 ， 投 资人 可选 择现 金 红利或 将现 金红
利按除权日的 基金份额 净 值自动转为基 金份额进 行 再投资；若投 资人不选 择 ，本基金默 认的收益东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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分配方 式是 现金 分红 ；
4 、基 金收 益分 配基 准日 的 基金份 额净 值减 去每 单位 基金份 额收 益分 配金 额后 不能低 于面 值；
5 、法 律法 规或 监管 机关 另 有规定 的， 从其 规定 。
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 。
本基金 将严 格按 照法 律法 规及基 金合 同约 定进 行收 益分配 。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
报告期内，本 基金未出 现 连续二十个工 作日基金 份 额持有人数量 不满二百 人 或者基金资产 净
值低于 五千 万元 的情 形。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
托管人声明， 在本报告 期 内，基金托管 人 ——招 商 银行股份有限 公司不存 在 任何损害基金 份
额持有人利益 的行为， 严 格遵守了《中 华人民共 和 国证券投资基 金法》及 其 他有关法律 法 规、基
金合同 ，完 全尽 职尽 责地 履行了 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
本报告期内基 金管理人 在 投资运作、基 金资产净 值 的计算、利润 分配、基 金 份额申购赎回 价
格的计 算 、 基 金费 用开 支 等问题 上 ， 不 存在 任何 损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为 ， 严 格遵 守了 《 中
华人民共和国 证券投资 基 金法》等有关 法律法规 ， 在各重要方面 的运作严 格 按照基金合 同的规定
进行。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本半年 度报 告中 财务 指标 、 净 值表 现 、 财 务会 计报 告、 利润 分配 、 投资 组合 报告 等 内容 真实 、
准确和 完整 ，不 存在 虚假 记载、 误导 性陈 述或 者重 大遗漏 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 东方 红智 逸沪 港深定 期开 放混 合型 发起 式证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 17,102,355.49
结算备 付金
7,767,432.87
存出保 证金
128,530.41
交易性 金融 资产 6.4.7.2 1,670,890,023.01
其中： 股票 投资
394,027,468.81
基金投 资
-
债券投 资
1,276,862,554.20
资产支 持证 券投 资
-
贵金属 投资
-
衍生金 融资 产 6.4.7.3 -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 100,000,470.00
应收证 券清 算款
20,099,757.67
应收利 息 6.4.7.5 21,817,193.33
应收股 利
325,841.37
应收申 购款
-
递延所 得税 资产
-
其他资 产 6.4.7.6 -
资产总 计
1,838,131,604.15
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月30 日
负 债：
短期借 款
-
交易性 金融 负债
-
衍生金 融负 债 6.4.7.3 -
卖出回 购金 融资 产款
270,000,000.00
应付证 券清 算款
13.22
应付赎 回款
-
应付管 理人 报酬
1,894,771.72
应付托 管费
252,636.23
应付销 售服 务费
-
应付交 易费 用 6.4.7.7 349,668.49
应交税 费
- 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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应付利 息
-12,340.71
应付利 润
-
递延所 得税 负债
-
其他负 债 6.4.7.8 66,602.25
负债合 计
272,551,351.20
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 1,482,644,340.03
未分配 利润 6.4.7.10 82,935,912.92
所有者 权益 合计
1,565,580,252.95
负债和 所有 者权 益总 计
1,838,131,604.15
注：1. 本基 金 于2017 年4 月 14 日成 立， 无上 年度 末 可比数 据。
2.报告 截止 日2017 年6 月30 日， 基金 份额 净值1.0559 元， 基 金份 额总 额 1,482,644,340.03 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 东方 红智 逸沪 港深定 期开 放混 合型 发起 式证券 投资 基金
本报告 期：2017 年4 月 14 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年4 月 14 日(基金合同生效日)至 2017
年 6 月 30 日
一、收入
89,446,125.75
1.利息 收入
11,519,682.83
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 2,429,528.74
债券利 息收 入
8,152,997.32
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
937,156.77
其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
14,196,709.15
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 9,203,328.35
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 6.4.7.13 -445,861.15
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.5 -
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 -
股利收 益 6.4.7.16 5,439,241.95
3. 公 允价值 变动 收益 （损失 以“- ”
号填列 ）
6.4.7.17
63,729,733.77
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
-
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.7.18 -
减：二、费用
6,510,212.83
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 4,772,040.97 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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2．托 管费 6.4.10.2.2 636,272.13
3．销 售服 务费
-
4．交 易费 用 6.4.7.19 519,954.19
5．利 息支 出
512,903.29
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
512,903.29
6．其 他费 用 6.4.7.20 69,042.25
三、 利润总额 （亏损总额 以 “-”号
填列）
82,935,912.92
减：所 得税 费用
-
四、 净利润 （净亏损以 “- ” 号填列）
82,935,912.92
注：本 基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度可 比期 间数 据。
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 东方 红智 逸沪 港深定 期开 放混 合型 发起 式证券 投资 基金
本报告 期：2017 年4 月 14 日( 基金 合同 生效 日)至2017 年6 月30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4 月 14 日(基金合同生效日)至 2017 年6 月30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期 初所 有者 权益 （基
金净值 ）
1,482,644,340.03 - 1,482,644,340.03
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生
的 基 金 净 值 变 动 数 （ 本
期利润 ）
- 82,935,912.92 82,935,912.92
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 基金 净值 变动 数
（净值 减少 以 “- ” 号填
列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2. 基金 赎回 款 - - -
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持
有 人 分 配 利 润 产 生 的 基
金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、 期 末所 有者 权益 （基
金净值 ）
1,482,644,340.03 82,935,912.92 1,565,580,252.95
注：本 基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度可 比期 间数 据。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署： 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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______ 陈光 明______
______任莉______
____詹朋____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
东方红智逸沪 港深 定期 开 放混合型发起 式证券投 资 基金(以下简称 “本基金 ”) 经中国证券 监
督管理委员会( 以下简称 “ 中国证监会 ”)《关于 准予 东方红智逸沪 港深定期 开 放混合型发 起式证
券投资基金注 册的批复 》 （ 证监许可[2016]3116 号） 准予注册，由 上海东方证 券资产管理有 限公
司依照《中华 人民共和 国 证券投资基金 法》及其 配 套规则和《东 方红智逸 沪 港深定期开 放混合型
发起式 证券 投资 基金 基金 合同》 发售 ，基 金合 同 于 2017 年 4 月 14 日 生效 。 本基金 为契 约型 、开
放式、发起式 基金，以 定 期开放方式运 作，即以 运 作周期和到期 开放期相 结 合的方式运 作，存续
期限不定。 本 基金的基 金 管理人为上海 东方证券 资 产管理有限公 司，基金 托 管人为招商 银行股份
有限公 司。
本基金 于2017 年4 月10 日向社 会公 开募 集， 并于2017 年4 月10 日提 前结 束 募集， 扣 除认
购 费 用 后 的 有 效 认 购 资 金 1,482,513,396.24 元 ， 利 息 结 转 份 额 130,943.79 元 ， 募 集 规 模 为
1,482,644,340.03 份。 上 述募集 资金 已由 普华 永道 中天会 计师 事务 所( 特殊 普 通合伙)验 证， 并出
具了验 资报 告。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》及其配 套 规则和《东方 红智逸沪 港 深定期开放混 合
型发起 式证 券投 资基 金基 金合同 》 的 有 关 规定 ， 本 基 金的投 资范 围为 具有 良好 流动性 的金 融工 具，
包括国内依 法发行上 市的 股票(含中小 板、创业 板及 其他经中国 证监会核 准上 市的股票)、 港股通
标的股 票、 债券( 国 家债券 、 地方 政府 债、 政府 支持 机构债 、 金 融债 、 次 级债 、 中央 银行 票据 、 企
业债、公司债 、中小企 业 私募债券、中 期票据、 短 期融资券、可 转换债券 、 可分离交易 可转债、
可交换 债 、 证 券公 司发 行 的短期 公司 债券) 、 债 券回 购、 资产 支持 证券 、 银行 存款( 包括 协议 存款、
通知存 款、 定期 存款) 、 同 业存单 、 货 币市 场工 具、 权证、 股指 期货、 国债 期 货以及 经中 国证 监会
允许基金 投 资的其他 金融 工具(但须符 合中国证 监会 相关规定)。 如法律法 规或 监管机构以 后允许
基金投资其他 品种，基 金 管理人在履行 适当程序 后 ，可以将其纳 入投资范 围 。本基金投 资于债券
的比例 不低 于基 金资 产的 50% ， 但在 每个 期间 开放 期 的前 10 个 工作 日和 后 10 个工作 日、 到期 开
放期的 前 3 个月 和后 3 个 月以及 开放 期期 间， 基金 投资不 受前 述比 例限 制； 本基金 投资 于股 票 的
比例不 高于 基金 资产 的 50%( 其中 投资 于国 内依 法发 行上市 的股 票的 比例 占基 金资产 的 0-50% ，投
资于港 股通 标的 股票 的比 例占基 金资 产 的0-50%) 。 在开放 期， 每个 交易 日日 终在扣 除国 债期货和
股指期货合约 需缴纳 的 交 易保证金后， 本基金持 有 的现金或者到 期日在一 年 以内的政府 债券不低东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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于基金 资产 净值 的 5 ％， 在封闭 期， 本基 金不 受前 述 5% 的限 制， 但每 个交 易 日日终 在扣 除国 债期
货和股 指期 货合 约需 缴纳 的交易 保证 金后 ，应 当保 持不低 于交 易保 证金 一倍 的现金 。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：中债 综合 指数 收益 率×70%+沪深 300 指 数收 益率 × 20%+ 恒 生指 数
收益率 ×10 % 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本基金 的财 务报 表系 按照 财政 部 2006 年2 月 颁布 的 《企业 会计 准则 —基 本准 则》 以 及其 后颁
布及修订的具 体会计准 则 、应用指南、 解释以及 其 他相关规定（ 以下合称 “ 企业会计准 则 ”）编
制，同时，对 于在具体 会 计核算和信息 披露方面 ， 也参考了中国 证券投资 基 金业协会修 订的《证
券投资 基金 会计 核算 业务 指引》 、 中 国证 监会 制定 的 《关于 进一 步规 范证 券投 资基金 估值 业务 的指
导意见 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 XBRL 模板第 3 号<年 度报
告和半 年度 报告>》 及其 他 中国证 监会 颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基金 于 2017 年 6 月 30 日 的财
务状况 以 及2017 年4 月14 日至2017 年6 月 30 日 止期间 的经 营成 果和 基金 净值变 动情 况。
6.4.4 重 要会 计政策 和会 计估计
6.4.4.1 会 计年 度
本基金 会计 年度 采用 公历 年度， 即每 年 1 月1 日起 至 12 月 31 日止 。 本 基金 合同 于 2017 年4
月14 日生 效。
6.4.4.2 记 账本 位币
本基金记账本 位币和编 制 本财务报表所 采用的货 币 均为人民币。 除有特别 说 明外，均以人 民
币元为 单位 表示 。
6.4.4.3 金 融资 产和金 融负 债的分 类
(1) 金 融资 产的 分类
金融资产于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入当 期损益的 金 融资产、应收 款
项、可供出售 金融资产 及 持有至到期投 资。金融 资 产的分类取决 于本基金 对 金融资产的 持有意图
和持有 能力 。本 基金 现无 金融资 产分 类为 可供 出售 金融资 产及 持有 至到 期投 资。
本基金目前以 交易目的 持 有的股票投资 和债券投 资 分类为以公允 价值计量 且 其变动计入当 期
损益的金融资 产。以公 允 价值计量且其 变动计入 当 期损益的金融 资产在资 产 负债表中以 交易性金东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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融资产 列示 。
本基金持有的 其他金融 资 产分类为应收 款项，包 括 银行存款、买 入返售金 融 资产和其他各 类
应收款 项等 。应 收款 项是 指在活 跃市 场中 没有 报价 、回收 金额 固定 或可 确定 的非衍 生金 融资 产。
(2) 金 融负 债的 分类
金融负债于初 始确认时 分 类为：以公允 价值计量 且 其变动计入 当 期损益的 金 融负债及其他 金
融负债。本基 金目前暂 无 金融负债分类 为以公允 价 值计量且其变 动计入当 期 损益的金融 负债。本
基金持 有的 其他 金融 负债 包括其 他各 类应 付款 项等 。
6.4.4.4 金 融资 产和金 融负 债的初 始确 认、后 续计 量和终 止确 认
金融资 产或 金融 负债 于本 基金成 为金 融工 具合 同的 一方时 ， 按 公允 价值 在资 产 负债表 内确 认。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 ，取得时发生 的相关交 易 费用计入当 期损益；
对于支 付的 价款 中包 含的 债券起 息日 或上 次除 息日 至购买 日止 的利 息, 单独 确 认为应 收项 目。 应收
款项和 其他 金融 负债 的相 关交易 费用 计入 初始 确认 金额。
对于以公允价 值计量且 其 变动计入当期 损益的金 融 资产，按照公 允价值进 行 后续计量；对 于
应收款 项和 其他 金融 负债 采用实 际利 率法 ，以 摊余 成本进 行后 续计 量。
金融资产满足 下列条件 之 一的，予以终 止确认：(1) 收取该金融资 产现金流 量 的合同权利 终
止；(2) 该 金融 资产 已转 移， 且 本基 金将 金融 资产 所有权 上几 乎所 有的 风险 和报酬 转移 给转 入方 ；
或者(3) 该 金融资产 已转 移，虽然本基 金既没有 转 移也没有保留 金融资产 所 有权上几乎所 有的风
险和报 酬， 但是 放弃 了对 该金融 资产 控制 。
金融资 产终 止确 认时 ，其 账面价 值与 收到 的对 价的 差额， 计入 当期 损益 。
当金融负债的 现时义务 全 部或部分已经 解除时， 终 止确认该金融 负债或义 务 已解除的部分 。
终止确 认部 分的 账面 价值 与支付 的对 价之 间的 差额 ，计入 当期 损益 。
6.4.4.5 金 融资 产和金 融负 债的估 值原 则
本基金 持有 的金 融工 具按 如下原 则确 定公 允价 值并 进行估 值：
(1) 存在活 跃市场的 金融 工具按其估值 日的市场 交 易价格确定公 允价值； 估 值日无交易， 但
最近交易日后 经济环境 未 发生重大变化 且证券发 行 机构未发生影 响证券价 格 的重大事件 的，按最
近交易 日的 市场 交易 价格 确定公 允价 值。
(2) 存在活跃市场的金融 工具，如估值日无交易且 最近交易日后经济环境发 生了重大 变化,
参考类 似投 资品 种的 现行 市价及 重大 变化 等因 素， 调整最 近交 易市 价以 确定 公允价 值。
(3) 当金融 工具不存 在活 跃市场，采用 市场参与 者 普遍认同且被 以往市场 实 际交易价格验 证东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 24 页 共 57 页
具有可靠性的 估值技术 确 定公允价值。 估值技术 包 括参考熟悉情 况并自愿 交 易的各方最 近进行的
市场交易中使 用的价格 、 参照实质上相 同的其他 金 融工具的当前 公允价值 、 现金流量折 现法和期
权定价模型等 。采用估 值 技术时，尽可 能最大程 度 使用市场参数 ，减少使 用 与本基金特 定相关的
参数。
(4) 如 有新 增事 项， 按国 家 最新规 定估 值。
6.4.4.6 金 融资 产和金 融负 债的抵 销
本基金持有的 资产 和承 担 的负债基本为 金融资产 和 金融负债。当 本基金 1) 具有抵销已确 认
金额的法定权 利且该种 法 定权利现在是 可执行的 ； 且 2) 交易 双方准备 按净 额结算时，金 融资产
与金融 负债 按抵 销后 的净 额在资 产负 债表 中列 示。
6.4.4.7 实 收基 金
实收基金为对 外发行基 金 份额所募集的 总金额在 扣 除损益平准金 分摊部分 后 的余额。由于 申
购和赎 回引 起的 实收 基金 变动分 别于 基金 申购 确认 日及基 金赎 回确 认日 认列 。
6.4.4.8 损 益平 准金
损益平准金包 括已实现 平 准金和未实现 平准金。 已 实现平准金指 在申购或 赎 回基金份额时 ，
申购或赎回款 项中包含 的 按累计未分配 的已实现 损 益占基金净值 比例计 算 的 金额。未实 现平准金
指在申购或赎 回基金份 额 时，申购或赎 回款项中 包 含的按累计未 实现损益 占 基金净值比 例计算的
金额。损益平 准金于基 金 申购确认日或 基金赎回 确 认日认列，并 于期末全 额 转入未分配 利润/( 累
计亏损)。
6.4.4.9 收入/( 损失) 的 确认和计 量
股票投资在持 有期间应 取 得的现金股利 扣除由上 市 公司代扣代缴 的个人所 得 税后的净额确 认
为投资收益。 债券投资 在 持有期间应取 得的按票 面 利率计算的利 息扣除在 适 用情况下由 债券发行
企业代 扣代 缴的 个人 所得 税后的 净额 确认 为利 息收 入。
以公允价值计 量且其变 动 计入当期损益 的金融资 产 在持有期间的 公允价值 变 动确认为公允 价
值变动损益； 于处置时 ， 其处置价格与 初始确认 金 额之间的差额 确认为投 资 收益，其中 包括从公
允价值 变动 损益 结转 的公 允价值 累计 变动 额。
应收款项在持 有期间确 认 的利息收入按 实际利率 法 计算，实际利 率法与直 线 法差异较小的 则
按直线 法计 算。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 25 页 共 57 页
6.4.4.10 费 用的 确认和 计量
本基金 的管 理人 报酬 和托 管费在 费用 涵盖 期间 按基 金合同 约定 的费 率和 计算 方法逐 日确 认。
其他金融负债 在持有期 间 确认的利息支 出按实际 利 率法计算，实 际利率法 与 直线法差异较 小
的则按 直线 法计 算。
6.4.4.11 基 金的 收益分 配政 策
本基金收益分 配应遵循 下 列原则：1、本 基金的每 份 基金份额享 有 同等分配 权 ；2、在符合 有
关基金 分红 条件 的前 提下 ，本基 金收 益每 年最 多分 配 6 次 ，每 份基 金份 额每 次收益 分配 比例 不 低
于收益 分配 基准 日每 份基 金份额 截至 收益 分配 基准 日可供 分配 利润 的25% ；3 、 本基 金收 益分 配 方
式分两种：现 金分红与 红 利再投资，投 资人可选 择 现金红利或将 现金红利 按 除权日的基 金份额净
值自动 转为 基金 份额 进行 再投资 ；若 投资 人不 选择 ，本基 金默 认的 收益 分配 方式是 现金 分红 ；4 、
基金收 益分 配基 准日 的基 金份额 净值 减去 每单 位基 金份额 收益 分配 金额 后不 能低于 面值 ；5、 法 律
法规或 监管 机关 另有 规定 的，从 其规 定。
6.4.4.12 其 他重 要的会 计政 策和 会 计估 计
根据本基金的 估值原则 和 中国证监会允 许的基金 行 业估值实务操 作，本基 金 确定以下类别 股
票投资 和债 券投 资的 公允 价值时 采用 的估 值方 法及 其关键 假设 如下 ：
（1）对于证券 交易所上 市 的股票和债券 ，若出现 重 大事项停牌或 交易不活 跃( 包括涨跌停 时
的交易不活跃) 等情况，本 基金根据中国 证监会公 告[2008]38 号《关 于进一步 规范证券投资 基金
估值业 务的 指导 意见 》 ， 根 据具体 情况 采用 《关 于发 布 中基协(AMAC) 基 金行 业股 票估值 指数 的通 知》
提供的 指数 收益 法、 市盈 率法、 现金 流量 折现 法等 估值技 术进 行估 值。
（2）对于在锁定 期内的非 公开 发行股票 ，根据中国 证监会证监会 计字[2007]21 号《关于 证
券投资基金 执行<企业 会计 准则>估值业 务及份额 净值 计价有关事 项的通知 》之 附件《非公 开发行
有明确 锁定 期股 票的 公允 价值的 确定 方法 》 ， 若 在证 券交易 所挂 牌的 同一 股票 的市场 交易 收盘 价 低
于非公 开发 行股 票的 初始 投资成 本， 按估 值日 证券 交 易所挂 牌的 同一 股票 的市 场交易 收盘 价估 值；
若在证券交易 所挂牌的 同 一股票的市场 交易收盘 价 高于非公开发 行股票的 初 始投资成本 ，按锁定
期内已 经过 交易 天数 占锁 定期内 总交 易天 数的 比例 将两者 之间 差价 的一 部分 确认为 估值 增值 。
（3）在银行间同 业市场交 易 的债券品种 ，根据中国 证监会证监会 计字[2007]21 号《关于 证
券投资基金 执行<企业 会计 准则>估值业 务及份额 净值 计价有关事 项的通知 》采 用估值技术 确定公
允价值。本基 金持有的 银 行间同业市场 债券按现 金 流量折现法估 值，具体 估 值模型、参 数及结果
由中央 国债 登记 结算 有限 责任公 司独 立提 供。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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(4) 对于 在证券交 易所上 市或挂牌转让 的固定收 益 品种(可转换债 券、资产 支 持证券和私 募
债券除外)，按 照中证指 数 有限公司根据 《中国证 券 投资基金业协 会估值核 算 工作小组关 于 2015
年1 季 度固 定收 益品 种的 估值处 理标 准》 所独 立提 供的债 券估 值结 果确 定公允 价值 。
6.4.5 会 计政 策和会 计估 计变更 以及 差错更 正的 说明
6.4.5.1 会 计政 策变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计政策 变更 。
6.4.5.2 会 计估 计变更 的说 明
本基金 本报 告期 未发 生会 计估计 变更 。
6.4.5.3 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2004]78 号 《财 政 部、 国 家税 务总 局关 于证 券投资 基金 税收
政策的 通知 》 、 财税[2008]1 号《 关于 企业 所得 税若 干优惠 政策 的通 知》 、财 税[2012]85 号《 关于
实施上 市公 司股 息红 利差 别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 、 财税[2014]81 号 《财 政 部 国家
税务总局证监 会关于沪 港 股票市场交易 互联互通 机 制试点有关税 收政策的 通 知》 、 财税[2015]101
号《关于上市 公司股息 红 利差别化个人 所得税政 策 有关问题的通 知 》 、财税[2016]36 号《关于 全
面推开营业税 改征增值 税 试点的通知 》 、 财税[2016]46 号《关于 进一步明 确全 面推开营改增 试点
金融业 有关 政策 的通 知》 、 财税[2016]70 号《 关于 金 融机构 同业 往来 等增 值税 补充政 策的 通知 》 、
财税[2016]127 号《财 政 部国家税务总 局证监会关 于深港股票市 场交易互联 互通机制试点 有关税
收政策 的通 知》 及其 他相 关财税 法规 和实 务操 作， 主要税 项列 示如 下：
(1) 自 2016 年 5 月 1 日起 ，金融 业由 缴纳 营业 税改 为缴纳 增值 税。 对证 券投 资基金 管理 人 运
用基金 买卖 股票 、债 券的 转让收 入免 征增 值税 ，对 金融同 业往 来利 息收 入亦 免征增 值税 。
(2) 对 基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债 券的 差价 收入 ， 股票 的股息 、 红利 收
入，债 券的 利息 收入 及其 他收入 ，暂 不征 收企 业所 得税。
(3) 对 基金 取得 的企 业债 券 利息收 入， 应由 发行 债券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20%
的个人 所得 税。 对基 金从 上市公 司取 得的 股息 红利 所得， 持股 期限 在1 个月 以内( 含 1 个月) 的，
其股息 红利 所得 全额 计入 应纳税 所得 额； 持股 期限 在 1 个月以 上至 1 年( 含 1 年)的 ，暂 减按 50%
计入应 纳 税 所得 额 ； 持 股 期限超 过 1 年的 ， 暂免 征 收个人 所得 税 。 对 基金 持 有的上 市公 司限 售股 ，
解禁后取得的 股息、红 利 收入，按照上 述规定计 算 纳税，持股时 间自解禁 日 起计算；解 禁前取得东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 27 页 共 57 页
的股息 、 红 利收 入继 续暂 减按 50% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得
税。
对基金通过沪 港深股票 市 场交易互联互 通机制投 资 香港联交所上 市 H 股 取得 的股息红利，H
股公司应向中 国证券登 记 结算有限责任 公司(以下 简 称 “ 中国结算 ”)提出 申请 ，由中国结 算向 H
股公司 提供 内地 个人 投资 者名册 ，H 股公 司按 照20% 的税率 代扣 个人 所得 税。 基金通 过港 股通 投资
香港联 交所 上市 的 非H 股 取得的 股息 红利 ，由 中国 结算按 照 20% 的 税率 代扣 个人所 得税 。
(4) 基金卖出 股票按 0.1% 的税率缴纳股 票交易印花 税，买入股票 不征收股票 交易印花税。 基
金通过 港 股 通买 卖 、 继 承 、 赠 与联 交所 上市 股票 ， 按照香 港特 别行 政区 现行 税法规 定缴 纳印 花税 。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
活期存 款 17,102,355.49
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 17,102,355.49
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 334,228,669.15 394,027,468.81 59,798,799.66
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 909,616,087.36 912,139,554.20 2,523,466.84
银行间 市场 363,315,532.73 364,723,000.00 1,407,467.27
合计 1,272,931,620.09 1,276,862,554.20 3,930,934.11
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 1,607,160,289.24 1,670,890,023.01 63,729,733.77
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
本基金 于本 报告 期末 ，未 持有任 何衍 生金 融资 产/ 负 债。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
单位: 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
账面余 额 其中； 买断 式逆 回购
买入返 售证 券_ 银行 间 100,000,470.00 -
合计 100,000,470.00 -
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
本基金 本报 告期 末未 持有 买断式 逆回 购交 易中 取得 的债券 。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 19,105.41
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 3,495.30
应收债 券利 息 21,605,041.02
应收买 入返 售证 券利 息 189,493.70
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 57.90
合计 21,817,193.33
6.4.7.6 其 他资 产
本基金 本报 告期 末无 其他 资产余 额。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 29 页 共 57 页
交易所 市场 应付 交易 费用 344,991.94
银行间 市场 应付 交易 费用 4,676.55
合计 349,668.49
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 66,602.25
合计 66,602.25
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4 月14 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年6 月30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
基金合 同生 效日 1,482,644,340.03 1,482,644,340.03
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 1,482,644,340.03 1,482,644,340.03
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
基金合 同生 效日 - - -
本期利 润 19,206,179.15 63,729,733.77 82,935,912.92
本 期 基 金 份 额 交 易
产生的 变动 数
- - -
其中： 基金 申购 款 - - -
基金赎 回款 - - -
本期已 分配 利润 - - -
本期末 19,206,179.15 63,729,733.77 82,935,912.92
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 30 页 共 57 页
项目
本期
2017 年4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年 6
月 30 日
活期存 款利 息收 入 464,942.60
定期存 款利 息收 入 1,933,888.89
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 29,934.59
其他 762.66
合计 2,429,528.74
注： 其他 为交 易所 结算 保 证金利 息收 入 。
6.4.7.12 股 票投 资收益
6.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017
年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 77,510,323.74
减：卖 出股 票成 本总 额 68,306,995.39
买卖股 票差 价收 入 9,203,328.35
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4月14 日( 基金 合同 生效日) 至2017 年
6月30 日
债 券 投资 收 益——买卖 债券 （ 、债 转 股及 债
券到期 兑付 ）差 价收 入
-445,861.15
债券投 资收 益—— 赎 回差 价收入 -
债券投 资收 益—— 申 购差 价收入 -
合计 -445,861.15
6.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 31 页 共 57 页
6月30 日
卖 出 债券 （ 、 债转 股及 债券 到 期兑 付） 成交
总额
91,175,282.05
减 ： 卖出 债券 （ 、 债转 股及 债 券到 期兑 付）
成本总 额
85,949,664.41
减：应 收利 息总 额 5,671,478.79
买卖债 券差 价收 入 -445,861.15
6.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
本基金 本报 告期 无债 券赎 回差价 收入 。
6.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
本基金 本报 告期 无债 券申 购差价 收入 。
6.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
本基金 本报 告期 无资 产支 持证券 投资 收益 。
6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
6.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
本基金 本报 告期 无贵 金属 投资收 益。
6.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
本基金 本报 告期 无买卖 贵 金属 差 价收 入 。
6.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
本基金 本报 告期 无贵 金属 赎回差 价收 入 。
6.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
本基金 本报 告期 无贵 金属 申购差 价收 入 。
6.4.7.15 衍 生工 具收益
6.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
本基金 本报 告期 未持 有权 证。
6.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他投 资收 益
本基金 本报 告期 无衍 生工 具收益 —— 其他 投资 收益 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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6.4.7.16 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4 月 14 日(基 金合 同生效 日) 至 2017 年6
月30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 5,439,241.95
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 5,439,241.95
6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年4 月14 日(基金 合 同生效 日)至2017
年 6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 63,729,733.77
—— 股 票投 资 59,798,799.66
—— 债 券投 资 3,930,934.11
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 63,729,733.77
6.4.7.18 其 他收 入
本基金 本报 告期 无基 金赎 回费、 转出 补偿 费等 其他 收入。
6.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017
年 6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用 517,204.19
银行间 市场 交易 费用 2,750.00
合计 519,954.19
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年4 月14 日(基 金合 同生效 日)至2017
年 6 月 30 日
审计费 用 28,957.50
信息披 露费 37,644.75
银行费 用 2,440.00
合计 69,042.25
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金未发 生需 要披 露的 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无须 作披 露的 日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本报告 期存 在控 制关 系或 重大利 害关 系的 关联 方未 发生变 化。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
上海东 方证 券资 产管 理有 限公司 (“ 东证
资管”)
基金管 理人 、基 金销 售机 构
招商银 行股 份有 限公 司（ “ 招商 银行 ”） 基金托 管人 、基 金代销 机构
东方证 券股 份有 限公 司（ “ 东方 证券 ”） 基金管 理人 的股 东、 基金 代销机构
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
本基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度 可 比期间 。
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股 票交 易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年6月30日
成交金 额 占当期 股票 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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成交总 额的 比例
东方证 券 351,778,884.74 73.35%
注：本 基金 合 同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度同 期对 比数 据。
6.4.10.1.2 债 券交 易
金额 单位 ：人 民币 元
关联方 名称
本期
2017年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年6月30日
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比例
东方证 券 709,540,456.01 81.34%
注：本 基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度同 期对 比数 据。
6.4.10.1.3 债 券回 购交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年6月30 日
回购成 交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
东方证 券 5,048,100,000.00 98.71%
注：本 基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度同 期对 比数 据。
6.4.10.1.4 权 证交 易
本 基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行权 证交 易。 本 基金 合同 生效 日为 2017 年 4 月 14
日，无 上年 度同 期对 比数 据。
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
金 额 单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年6月30日
当期佣 金
占当期 佣金 总量
的比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
东方证 券 254,099.09 73.65% 254,099.09 73.65%
注：1 、本 基金 合同 生效 日 为 2017 年4 月14 日 ，无 上年度 可比 期间 数据 。
2、上述佣金 按市场佣 金率 计算，扣除 证券公司 需承 担的费用(包 括但不限 于买(卖)经手费、 证券
结算风 险基 金和 买( 卖)证 管费等 ） 。 管理 人因 此从 关 联方获 取的 其他 服务 主要 包括： 为本 基金 提供
的证券 投资 研究 成果 和市 场信息 服务 。
3、 截 至报 告期 末， 本 公司 因作为 证券 公司 子公 司尚 未获得 在上 海交 易所 租用 其他券 商交 易单 元的东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 35 页 共 57 页
资格， 本公司 已在深圳 交 易所获得租用 券商交易 单 元的资格，并 已按公司 相 关制度与流 程开展交
易单元 租用 事宜 。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 4,772,040.97
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 2,415,651.81
注：1 、本 基金 的管 理费 按 前一日 基金 资产 净值 的1.5% 的年 费率 计提 。管 理费 的计算 方法 如下 ：
H＝ E× 1.5% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金管 理费
E 为前 一日 的基 金 资 产净 值
基金管 理费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末 ， 按 月 支付 。 若 遇法 定节 假日 、 公休日 等, 支付 日期 顺
延。
2、实 际支 付销 售机 构的 客 户维护 费以 本基 金管 理人 和销售 机构 对账 确认 的金 额为准 。
3、本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度同期 对比 数据 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017年4月14 日( 基金 合同 生效日)至2017 年6月30日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 636,272.13
注：1 、本 基金 的托 管费 按 前一日 基金 资产 净值 的0.2% 的年 费率 计提 。托 管费 的计算 方法 如下 ：
H＝ E× 0. 2% ÷ 当 年天 数
H 为每 日应 计提 的基 金托 管费
E 为前 一日 的基 金资 产净 值
基金托 管费 每日 计算 ， 逐 日累计 至每 月月 末 ， 按 月 支付 。 若 遇法 定节 假日 、 公休日 等, 支付 日期 顺
延。
2、本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度同期 对比 数据 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 36 页 共 57 页
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
本基金本报告 期未与关 联 方进行银行间 同业市场 债 券（含回购） 交易。 本 基 金合同生效日 为
2017 年4 月14 日， 无上 年度同 期对 比数 据。
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年 4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至 2017 年6
月 30 日
基金合 同生 效日 （ 2017 年 4 月 14 日 ） 持有
的基金 份额
10,004,586.95
期初持 有的 基金 份额 -
期间申 购/ 买 入总 份额 -
期间因 拆分 变动 份额 -
减：期 间赎 回/ 卖 出总 份额 -
期末持 有的 基金 份额 10,004,586.95
期末持 有的 基金 份额
占基金 总份 额比 例
0.6748%
注：本 基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度可 比期 间数 据。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
本报告期末除 基金管理 人 之外的其他关 联方未投资 本基金，本基 金合同生效 日为 2017 年 4
月14 日， 无上 年度 可比 期 间数据 。
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方
名称
本期
2017 年4 月 14 日( 基金 合 同生效 日) 至2017 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入
招商银 行股 份有 限公 司 17,102,355.49 464,942.60
注：1 、本 基金 的银 行存 款 由基金 托管 人招 商银 行保 管，按 银行 同业 利率 计息 。
2、本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度可比 期间 数据 。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联 方 承销证 券的 情况
本基金 本报 告期 未在 承销 期内参 与关 联方 承销 证券 。 本基金 合同 生效 日 为2017 年 4 月 14 日，
无上年 度同 期对 比数 据。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 37 页 共 57 页
6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
本基金 本报 告期 没有 需作 说明的 其他 关联 交易 事项 。
6.4.11 利 润分 配情况
本基金 本报 告期 内未 进行 利润分 配。
6.4.12 期 末（ 2017 年 6 月 30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受 限证 券类 别 ：股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通受
限类型
认购
价格
期末估
值单价
数量
（单位 ：
股）
期末
成本总 额
期末估 值
总额
备注
002879
长缆
科技
2017 年
6 月5 日
2017
年7 月
7 日
新股流
通受限
18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 -
002882
金龙
羽
2017 年
6 月15
日
2017
年7 月
17 日
新股流
通受限
6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 -
603933
睿能
科技
2017 年
6 月28
日
2017
年7 月
6 日
新股流
通受限
20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 -
603305
旭升
股份
2017 年
6 月30
日
2017
年7 月
10 日
新股流
通受限
11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 -
300670
大烨
智能
2017 年
6 月26
日
2017
年7 月
3 日
新股流
通受限
10.93 10.93 1,259 13,760.87 13,760.87 -
300672
国科
微
2017 年
6 月30
日
2017
年7 月
12 日
新股流
通受限
8.48 8.48 1,257 10,659.36 10,659.36 -
603331
百达
精工
2017 年
6 月27
日
2017
年7 月
5 日
新股流
通受限
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
300671
富满
电子
2017 年
6 月27
日
2017
年7 月
5 日
新股流
通受限
8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 -
603617
君禾
股份
2017 年
6 月23
日
2017
年7 月
3 日
新股流
通受限
8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 38 页 共 57 页
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
截至 本 报告 期 末2017 年6 月30 日止 ， 本 基金 未持 有 因暂时 停牌 等流 通受 限 股 票。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金无 因从 事银行 间市 场债 券正 回购 交易形 成的 卖
出回购 证券 款余 额。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 基金 从事 证券 交易所 债券 正回 购交 易形 成的卖 出回 购
证券款 余 额 270,000,000.00 元 ，于 2017 年 07 月 03 日、07 月 04 日 到期 ，该 类交易 要求 本基 金
在回购 期内 持有 的证 券交 易所交 易的 债券 和/ 或在 新 质押式 回购 下转 入质 押库 的债券 ， 按 证券 交易
所规定 的比 例折 算为 标准 券后， 不低 于债 券回 购交 易的余 额。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
本基金金融工 具的风险 主 要包括：信用 风险、流 动 性风险、市场 风险。本 基 金管理人制定 了
相应政策和程 序来识别 及 分析这些风险 ，并设定 适 当的风险限额 及内部控 制 流程，通过 可靠的管
理及信息系统 持续监控 上 述各类风险。 本基金管 理 人奉行全面风 险管理体 系 的建设，在 董事会下
设立合规与风 险管理委 员 会，负责制定 风险管理 的 宏观政策，设 定最高风 险 承受度以及 审议批准
防范风险和内 部控制的 政 策等；在经营 层层面设 立 风险控制委员 会，负责 在 董事会授权 范围内的
重大经营项目 和创新业 务 的风险评估； 在业务操 作 层面风险管理 职责主要 由 合规与风险 管理部和
风险管 理人 员负 责， 协调 并与各 部门 合作 完成 运作 风险管 理以 及进 行投 资风 险分析 与绩 效评 估。
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金金融工 具的风险 主 要包括：信用 风险、流 动 性风险、市场 风险。本 基 金管理人制定 了
相应政策和程 序来识别 及 分析这些风险 ，并设定 适 当的风险限额 及内部控 制 流程，通过 可靠的管
理及信息系统 持续监控 上 述各类风险。 本基金管 理 人奉行全面风 险管理体 系 的建设，在 董事会下
设立合规与风 险管理委 员 会，负责制定 风险管理 的 宏观政策，设 定最高风 险 承受度以及 审议批准
防范风险和内 部控制的 政 策等；在经营 层层面设 立 风险控制委员 会，负责 在 董事会授权 范围内的
重大经营项目 和创新业 务 的风险评估； 在业务操 作 层面风险管理 职责主要 由 合规与风险 管理部和
风险管 理人 员负 责， 协调 并与各 部门 合作 完成 运作 风险管 理以 及进 行投 资风 险分析 与绩 效评 估。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 39 页 共 57 页
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金的基金管 理人建立
了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 和证券发 行 人进行信用等 级评估来 控 制信用风险 ，本基金
均投资于具有 良好信用 等 级的证券，且 通过分散 化 投资以分散信 用风险。 本 基金投资于 一家公司
发行的证券市 值不超过 基 金资产净值 的 10%， 且本 基金与由本基 金管理人 管 理的其他基金 共同持
有一家公司发 行的证券 ， 不得超过该证 券的 10% 。 本基金在交易 所进行的 交 易均与中国证 券登记
结算有 限责任 公司完成 证 券交收和款项 清算，因 此 违约风险发生 的可能性 很 小；本基金 在进行银
行间同 业市 场交 易前 均对 交易对 手进 行信 用评 估, 以 控制相 应的 信用 风险 。
6.4.13.2.1 按 短期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
短期信 用评 级
本期末
2017 年6 月30 日
A-1
-
A-1 以下
-
未评级
148,340,000.00
合计
148,340,000.00
注：1 、 债 券评 级取 自第 三方评 级机 构的 债项 评级 。
2、 未 评级 中包 含期 限在 一 年以内 的国 债 、 政 策性 金 融债 、 央 票以 及未 有第 三 方机构 评级 的其 他债
券。
3、本 期末 未评 级债 券中 ， 包含同 业存 单148,340,000.00 元。
4、 本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度同期 对比 数据 。
6.4.13.2.2 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2017 年 6 月 30 日
AAA
422,408,616.00
AAA 以下
656,308,938.20
未评级
49,805,000.00
合计
1,128,522,554.20
注：1 、债 券评 级取 自第 三 方评级 机构 的债 项评 级。
2、 未 评级 中包 含期 限在 一 年以上 的国 债 、 政 策性 金 融债 、 央 票以 及未 有第 三 方机构 评级 的其 他债东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 40 页 共 57 页
券。
3、本 期末 未评 级债 券中 ， 包含国 债49,805,000.00 元。
4、 本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度同期 对比 数据 。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是 指基金所 持 金融工具变现 的难易程 度 。本基金的流 动性风险 一 方面来自于基 金
份额持有人可 随时要求 赎 回其持有的基 金份额， 另 一 方面来自于 投资品种 所 处的交易市 场不活跃
而带来 的变 现困 难。
本基金所持大 部分证券 在 证券交易所上 市，其余 亦 可在银行间同 业市场交 易 ，因此除在附 注
6.4.12 中 列示 的部 分基 金 资产流 通暂 时受 限制 不能 自由转 让的 情况 外， 其余 均 能及时 变现 。 此 外，
本基金可通过 卖出回购 金 融资产方式借 入短期资 金 应对流动性需 求，其上 限 一般不超过 基金持有
的债券 资产 的公 允价 值。
本基金管理人 每日预测 本 基金的流动性 需求，并 同 时通过独立的 风险管理 部 门设定流动性 比
例要求 ，对 流动 性指 标进 行持续 的监 测和 分析 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或 未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 金融工具 的 公允价值或现 金流量受 市 场利率变动而 发生波动 的 风险。利率敏 感
性金融工具均 面临由于 市 场利率上升而 导致公允 价 值下降的风险 ，其中浮 动 利率类金融 工具还面
临每个付息期 间结束根 据 市场利率重新 定价时对 于 未来现金流影 响的风险 。 基金管理人 定期对本
基金面临的利 率敏感性 缺 口进行监控。 本基金持 有 的利率敏感性 资产主要 为 银行存款、 结算备付
金、存 出保 证金 及债 券投 资等。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年6
月30 日
1 个月 以内 1-3 个月 3 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款
17,102,355.49 - - - - - 17,102,355.49
结算备 付
7,767,432.87 - - - - - 7,767,432.87 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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金
存出保 证
金
128,530.41 - - - - - 128,530.41
交易性 金
融资产
28,266,000.00 148,340,000.00 32,080,000.00 1,008,713,554.20 59,463,000.00 394,027,468.81 1,670,890,023.01
买入返 售
金融资 产
100,000,000.00 - - - - 470.00 100,000,470.00
应收证 券
清算款
- - - - - 20,099,757.67 20,099,757.67
应收利 息
- - - - - 21,817,193.33 21,817,193.33
应收股 利
- - - - - 325,841.37 325,841.37
其他资 产
- - - - - - -
资产总 计 153,264,318.77 148,340,000.00 32,080,000.00 1,008,713,554.20 59,463,000.00 436,270,731.18 1,838,131,604.15
负债
卖出回 购
金融资 产
款
270,000,000.00 - - - - - 270,000,000.00
应付证 券
清算款
- - - - - 13.22 13.22
应付管 理
人报酬
- - - - - 1,894,771.72 1,894,771.72
应付托 管
费
- - - - - 252,636.23 252,636.23
应付交 易
费用
- - - - - 349,668.49 349,668.49
应付利 息 - - - - - -12,340.71 -12,340.71
其他负 债 - - - - - 66,602.25 66,602.25
负债总 计 270,000,000.00 - - - - 2,551,351.20 272,551,351.20
利率敏 感
度缺口
-116,735,681.23 148,340,000.00 32,080,000.00 1,008,713,554.20 59,463,000.00 433,719,379.98 1,565,580,252.95
注：1 、 上表 统计 了本 基金 面临的 利率 风险 敞口 ， 表 中所示 为本 基金 资产 及交 易形成 负债 的公 允价
值，并 按照 合约 规定 的重 新定价 日或 到期 日孰 早者 进行了 分类 。
2、本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日， 无上 年 度可比 期间 数据 。
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设
该利率 敏感 性分 析基 于本 基金于 本报 告期 末的 利率 风险状 况；
该利率 敏感 性分 析假 定所 有期限 利率 均以 相同 幅度 变动 25 个 基点 ，且 除利 率 之外的 其
他市场 变量 保持 不变 ；
该利率 敏感 性分 析并 未考 虑管理 层为 减低 利率 风险 而可能 采取 的风 险管 理活 动。
分析 相关风 险变 量的 变动 对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 42 页 共 57 页
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （ 2017 年6 月 30 日 ）
上升 0.25%
-7,503,736.33
下降 0.25% 7,503,736.33
注：1 、 上表 为利 率风 险的 敏感性 分析 ， 反 映了 在其 他变量 不变 的假 设下 ， 利 率发生 合理 、 可 能的
变动时 ，为 交易 而持 有的 债券公 允价 值的 变动 将对 基金净 值产 生的 影响 。
2、 本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日 ， 无上 年 度同期 对比 数据 。
6.4.13.4.2 外 汇风 险
外汇风险是指 金融工具 的 公允价值或未 来现金流 量 因外汇汇率变 动而发生 波 动的风险。本 基
金持有不以记 账本位币 计 价的资产，因 此存在相 应 的外汇风险。 本基金管 理 人每日对本 基金的外
汇头寸 进行 监控 。
外 汇 风 险 敞 口 ： 截 至 2017 年 6 月 30 日 ， 以 外 币 计 价 的 资 产 中 ， 资 产 公 允 价 值 合 计
59,159,720.00 元 人民 币 ，负债 合计 0 元， 资产 负 债表外 汇风 险敞 口净 额为 59,159,720.00 元人
民币。 本基 金合 同生 效日 为 2017 年 4 月 14 日 ，无 上年末 数据 。
外汇风 险的 敏感 性分 析： 假设除 汇率 外其 他市 场变 量保 持 不变 ， 港 币相 对人 民币升 值 5%，对
资产负 债表 日基 金资 产净 值的影 响金 额 为 2,957,986.00 元人 民币 ； 港 币相 对人 民币贬 值 5% ， 对 资
产负债 表日 基金 资产 净值 的影响 金额 -2,957,986.00 元人民 币。 本基 金合 同生 效日为 2017 年 4 月
14 日 ，无 上年 末数 据。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
基金承受的其 他市场价 格 风险，主要是 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因除 市
场利率和外汇 汇率以外 的 市场价格因素 变动而发 生 波动的风险。 本基金的 其 他市场价格 风险，主
要受到证券交 易所上市 或 银行间同业市 场交易的 证 券涨跌趋势的 影响，由 所 持有的金融 工具的公
允价值决定。 本基金通 过 投资组合的分 散化降低 其 他市场价格风 险，并且 本 基金管理人 每日对本
基金所 持有 的证 券价 格实 施监控 ，通 过组 合估 值、 行业配 置分 析等 进行 市场 价格风 险管 理。
6.4.13.4.3.1 其 他价 格风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
交易性 金融 资产-股 票投 资 394,027,468.81 25.17
交易性 金融 资产 －基金 投资 - -
交易性 金融 资产 －贵 金属 投资 - - 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 43 页 共 57 页
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - -
其他 - -
合计 394,027,468.81 25.17
注：本 基金 于2017 年4 月14 日成 立， 无上 年度 可 比期间 数据 。
6.4.13.4.3.2 其 他价 格风险 的敏 感性分 析
假设
基金的 市场 价格 风险 主要 源于证 券市 场的 系统 性风 险，即 与基 金的 贝塔 系数 紧密
相关；
除沪 深300 指数 以外 的其 他市场 变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末 （2017 年 6 月 30 日）
上升 5%
18,942,831.77
下降 5% -18,942,831.77
注：1 、本 基金 于2017 年4 月 14 日 成立 ，无 上年 度 可比期 间数 据。
2、本基金管理 人运用资 产- 资本定价模型 （CAPM ）对 本基金的市场 价格风险 进 行分析。上 表为市
场价格风险的 敏感性分 析 ，反映了在其 他变量不 变 的假设下，业 绩比较基 准 对应的股票 市场指数
（沪深 300 ）价 格发 生合 理、可 能的 变动 时， 将对 基金净 值产 生的 影响 。
6.4.13.4.4 采 用风 险价值 法管 理风险
假设
1.置信 区间
百 分之 九十 五
2.观察 期 统计 日之 前的250 个 交易 日
分析
风险价 值
（单位 ： 人 民币 元 ）
本期末 （2017 年6 月30 日）
1 天
7,009,103.02
1 周 15,672,830.82
注：本 基金 于2017 年4 月14 日成 立， 无上 年度 可 比期间 数据 。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
(1) 公 允价 值
(a)金 融工 具公 允价 值计 量的方 法
公允价 值计 量结 果所 属的 层次， 由对 公允 价值 计量 整体而 言具 有重 要意 义的 输入值 所
属的最 低层 次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
第 44 页 共 57 页
(b)持 续的 以公 允价 值计 量的金 融工 具
(i) 各 层次 金融 工具 公允 价 值
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属
于第一 层次 的余 额为 393,903,785.71 元， 第二 层次 的余额 为 1,276,986,237.30 元， 无属 于第 三
层次的 余额 。 于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金 未持 有以 公允价 值计 量且 其变 动计 入当期 损益 的金 融
负债。
本基金 合同 生效 日 为2017 年4 月14 日， 无上 年度 同 期对比 数据 。
(ii) 公 允价 值所 属层 次间 的重大 变动
对于证券交易所上市的股 票，若出现重大事项停牌 、交易不活跃( 包 括 涨 跌 停时 的 交 易 不 活
跃) 、 或属 于非 公开 发行 等 情况 ， 本 基金 不会 于 停 牌 日至交 易恢 复活 跃日 期间 、 交 易不 活跃 期间 及
限售期间将相 关股票的 公 允价值列入第 一层次； 并 根据估值调整 中采用的 不 可观察输入 值对于公
允价值的影响 程度，确 定 相关股票公允 价值应属 第 二层次还是第 三层次。 对 于在证券交 易所上市
或挂牌转让 的固定收 益品 种(可转换债 券、资产 支持 证券和私募 债券除外) ，本 基金采用第 三方估
值机构 根据 《中 国证 券投 资 基金业 协会 估值 核算 工作 小组关 于 2015 年 1 季度 固 定收益 品种 的估 值
处理标 准》 所独 立提 供的 估值结 果确 定公 允价 值， 并将相 关债 券的 公允 价值 确定为 第二 层次 。
（iii ）第 三层 次公 允价 值 余额和 本期 变动 金 额
无。
（c） 非持 续的 以公 允价 值 计量的 金融 工具
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产。 本基金 合同 生 效
日为2017 年4 月14 日， 无上年 度 末 对比 数据 。
（d） 不以 公允 价值 计量 的 金融工 具
不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括应 收 款项和其他金 融负债， 其 账面价值与公 允
价值相 差很 小。
(2) 增值 税
根据财 政部 、 国 家税 务总 局 于 2016 年12 月 21 日颁 布 的财税[2016]140 号 《关 于 明确金 融 房
地产开发 教育 辅助 服务 等 增值税 政策 的通 知》 的规 定：(1) 金 融商 品持 有期 间(含 到期) 取得 的非
保本收益(合同 中未明确 承 诺到期本金可 全部收回 的 投资收益)，不 征收增值 税 ；(2) 纳税 人购入
基金、信托、 理财产品 等 各类资产管理 产品持有 至 到期，不属于 金融商品 转 让；(3) 资 管产品 运
营过程 中发 生的 增值 税应 税行为 ， 以 资管 产品 管理 人为增 值税 纳税 人。 上述 政策 自2016 年5 月1
日起执 行。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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此外， 根据 财政 部、 国家 税务总 局 于 2017 年1 月6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品
增值税 政策 有关 问题 的补 充通知 》 及 2017 年6 月 30 日颁 布的 财税[2017]56 号 《关 于资 管产 品 增
值税有关问题 的通知》 的 规定，资管产 品管理人 运 营资管产品过 程中发生 的 增值税应税 行为，暂
适用简 易计 税方 法， 按照 3% 的征 收率 缴纳 增值 税。 对资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日前运 营过 程中
发生的增值税 应税行为 ， 未缴纳增值税 的，不再 缴 纳；已缴纳增 值税的， 已 纳税额从资 管产品管
理人以后月份 的增值税 应 纳税额中抵减 。上述税 收 政策对本基金 截至本财 务 报表批准报 出日止的
财务状 况和 经营 成果 无影 响。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 394,027,468.81 21.44
其中： 股票 394,027,468.81 21.44
2 固定收 益投 资 1,276,862,554.20 69.47
其中： 债券 1,276,862,554.20 69.47
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 100,000,470.00 5.44
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 24,869,788.36 1.35
7 其他各 项资 产 42,371,322.78 2.31
8 合计 1,838,131,604.15 100.00
注：本 基金 本报 告期 末通 过港股 通交 易机 制投 资的 港股公 允价 值 为 59,159,720.00 元人 民币 ，占
期末基 金资 产净 值比 例3.78% 。
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
金额 单位 ：人 民币 元
代码 行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例(%)
A 农、林 、牧 、渔 业 29,273,768.25 1.87
B 采矿业 - -
C 制造业 220,468,091.57 14.08
D
电力 、 热 力 、 燃 气及 水生 产和供
应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业 - -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - -
H 住宿和 餐饮 业 - -
I
信息传 输、 软件 和信 息技 术服务
业
7,639.62 0.00
J 金融业 80,298,121.37 5.13
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 4,820,128.00 0.31
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 334,867,748.81 21.39
7.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
行业类 别 公允价 值（ 元） 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
A 基础 材料 - -
B 消费 者非 必需 品 48,319,100.00 3.09
C 消费 者常 用品 - -
D 能源 - -
E 金融 - -
F 医疗 保健 - -
G 工业 10,840,620.00 0.69
H 信息 技术 - -
I 电信 服务 - -
J 公用 事业 - -
合计 59,159,720.00 3.78
注：以 上分 类采 用全 球行 业分类 标准(Global Industry Classification Standard ，GICS) 。
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量（ 股） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600887 伊利股 份 2,391,400 51,630,326.00 3.30
2 601318 中国平 安 977,317 48,484,696.37 3.10
3 00175 吉利汽 车
3,305,000 48,319,100.00 3.09
4 000333 美的集 团 1,102,400 47,447,296.00 3.03
5 601398 工商银 行 6,059,700 31,813,425.00 2.03
6 002041 登海种 业 2,209,341 29,273,768.25 1.87
7 600104 上汽集 团 749,282 23,265,206.10 1.49
8 600703 三安光 电 1,144,281 22,542,335.70 1.44
9 002475 立讯精 密 613,523 17,939,412.52 1.15
10 002470 金正大 2,167,629 16,322,246.37 1.04
11 600066 宇通客 车 735,400 16,156,738.00 1.03
12 02869 绿城服 务
2,922,000 10,840,620.00 0.69
13 000895 双汇发 展 428,678 10,181,102.50 0.65 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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14 002311 海大集 团 459,800 8,400,546.00 0.54
15 300408 三环集 团 296,600 6,225,634.00 0.40
16 002027 分众传 媒 350,300 4,820,128.00 0.31
17 603801 志邦股 份 1,406 47,522.80 0.00
18 603043 广州酒 家 1,810 45,738.70 0.00
19 300666 江丰电 子 2,276 43,448.84 0.00
20 603335 迪生力 2,230 24,864.50 0.00
21 002879 长缆科 技 1,313 23,660.26 0.00
22 002881 美格智 能 989 22,608.54 0.00
23 603679 华体科 技 809 21,438.50 0.00
24 603938 三孚股 份 1,246 20,932.80 0.00
25 002882 金龙羽 2,966 18,389.20 0.00
26 603933 睿能科 技 857 17,311.40 0.00
27 603305 旭升股 份 1,351 15,212.26 0.00
28 300669 沪宁股 份 841 14,650.22 0.00
29 300670 大烨智 能 1,259 13,760.87 0.00
30 300672 国科微 1,257 10,659.36 0.00
31 603331 百达精 工 999 9,620.37 0.00
32 300671 富满电 子 942 7,639.62 0.00
33 603617 君禾股 份 832 7,429.76 0.00
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 600887 伊利股 份 44,495,134.70 2.84
2 601318 中国平 安 44,486,637.00 2.84
3 00175 吉利汽 车 37,176,189.70 2.37
4 000333 美的集 团 37,066,482.37 2.37
5 601398 工商银 行 31,070,183.49 1.98
6 002041 登海种 业 29,817,563.28 1.90
7 601939 建设银 行 29,658,448.29 1.89
8 600104 上汽集 团 28,920,499.76 1.85
9 600703 三安光 电 20,026,406.23 1.28
10 002475 立讯精 密 17,546,560.43 1.12
11 002470 金正大 16,032,550.16 1.02 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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12 600066 宇通客 车 15,167,733.10 0.97
13 600196 复星医 药 14,856,014.09 0.95
14 000895 双汇发 展 9,002,004.35 0.57
15 02869 绿城服 务
8,529,818.36 0.54
16 002311 海大集 团 7,412,042.00 0.47
17 300408 三环集 团 6,150,767.07 0.39
18 002027 分众传 媒 4,637,061.00 0.30
19 601878 浙商证 券 93,364.05 0.01
20 603980 吉华集 团 59,322.80 0.00
注：“本期累 计买入金 额 ” 按买入成交 金额（成 交 单价乘以成交 数量）填 列 ，不考虑相 关交易费
用。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期末基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
金额单 位 ： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期末 基金 资产 净值
比例（ ％）
1 601939 建设银 行 31,202,766.40 1.99
2 600196 复星医 药 15,755,718.04 1.01
3 601318 中国平 安 11,546,790.33 0.74
4 600104 上汽集 团 10,759,767.88 0.69
5 00175 吉利汽 车 7,678,079.18 0.49
6 601878 浙商证 券 186,018.67 0.01
7 603980 吉华集 团 107,229.18 0.01
8 002880 卫光生 物 76,706.28 0.00
9 300662 科锐国 际 41,797.44 0.00
10 603496 恒为科 技 35,026.56 0.00
11 603226 菲林格 尔 34,295.76 0.00
12 603380 易德龙 33,813.96 0.00
13 603879 永悦科 技 27,214.86 0.00
14 603536 惠发股 份 25,099.20 0.00
注： “本 期累 计卖 出金 额” 按卖出 成交 金额 （ 成交 单 价 乘以 成交 数量） 填列， 不 考虑相 关交 易费 用。
7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票成 本（ 成交 ）总 额 402,535,664.54
卖出股 票收 入（ 成交 ）总 额 77,510,323.74 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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注： “买 入股 票成 本 （成 交） 总额 ” 和“ 卖出 股票 收入 （成 交） 总额 ”按 买 卖成交 金额 （ 成交 单
价乘以 成交 数量 ）填 列， 不考虑 相关 交易 费用 。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 49,805,000.00 3.18
2 央行票据 - -
3 金融债 券 161,874,200.00 10.34
其中： 政策 性金 融债 - -
4 企业债 券 846,672,354.20 54.08
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 70,171,000.00 4.48
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 148,340,000.00 9.48
9 其他 - -
10 合计 1,276,862,554.20 81.56
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 136519 16 陆嘴 01 600,000 58,392,000.00 3.73
2 170010
17 附 息国 债
10
500,000 49,805,000.00 3.18
3 111720109
17 广 发银 行
CD109
500,000 49,450,000.00 3.16
4 111710281
17 兴 业银 行
CD281
500,000 49,445,000.00 3.16
4 111720104
17 广 发银 行
CD104
500,000 49,445,000.00 3.16
5 136304 16 紫金 01 500,000 48,675,000.00 3.11
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报 告期 末按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货交易 情况 说明
7.10.1 报 告期 末本基 金投 资的股 指期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 未进 行股 指期货 投资 。
7.10.2 本 基金 投资股 指期 货的投 资政 策
本基金 投资 股指 期货 以套 期保值 为目 的， 以回 避市 场风险 。故 股指 期货 空头 的合约 价值 主要
与股票 组合 的多 头价 值相 对应。 基金 管理 人通 过动 态管理 股指 期货 合约 数量 ，以萃 取相 应股 票组
合的超 额收 益。
7.11 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 投资 国债 期货 以套 期保值 为目 的， 以回 避市 场风险 。故 国债 期货 空头 的合约 价值 主要
与债券 组合 的多 头价 值相 对应。 基金 管理 人通 过动 态管理 国债 期货 合约 数量 ，以萃 取相 应债 券组
合的超 额收 益。
7.11.2 报 告期 末本 基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
本基金 本报 告期 未进 行国 债期货 投资 。
7.11.3 本 期国 债期货 投资 评价
本基金 本报 告期 未进 行国 债期货 投资 。
7.12 投 资组 合报告 附注
7.12.1
本基金持有的 前十名证 券 的发行主体本 期未出现 被 监管部门立案 调查，或 在 报告编制日前 一
年内受 到公 开谴 责、 处罚 的情形 。
7.12.2
基金投 资的 前十 名股 票未 超出基 金合 同规 定的 备选 股票库 。
7.12.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 128,530.41
2 应收证 券清 算款 20,099,757.67 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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3 应收股 利 325,841.37
4 应收利 息 21,817,193.33
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 42,371,322.78
7.12.4 期 末持 有的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转债 。
7.12.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票不 存在 流通 受限 情况 。
7.12.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四舍五入 的原因， 投 资组合报告中 市值占净 值 比例的分项之 和与合计 项 之间可能存在 尾
差。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位：份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
17,984 82,442.41 10,300,024.00 0.69% 1,472,344,316.03 99.31%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基 金 管 理 人 所 有 从 业 人 员
持有本 基金
156,377.36 0.0105%
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
8.4 发 起式 基金发 起资 金持有 份额 情况
项目 持有份 额总 数
持有份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额总 数
发起份 额占
基金总 份额
比例（%）
发起份 额承
诺持有 期限
基 金 管 理 人 固有
资金
10,004,586.95 0.67 10,004,586.95 0.67 3 年
基 金 管 理 人 高级
管理人 员
- - - - -
基金经 理等 人员 - - - - -
基金管 理人 股东 - - - - -
其他 - - - - -
合计 10,004,586.95 0.67 10,004,586.95 0.67 3 年
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （ 2017 年 4 月 14 日 ） 基金 份额 总额 1,482,644,340.03
基金合 同生 效日 起至 报告 期期末 基金 总申 购份 额 -
减:基 金合 同生 效日 起至 报 告期期 末基 金总 赎回 份额 -
基 金 合 同 生 效 日 起 至 报 告 期 期 末 基 金 拆 分 变 动 份 额 （ 份
额减少 以"-" 填 列）
-
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,482,644,340.03
注：本 基金 合同 生效 日为2017 年4 月14 日。 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本基金 本报 告期 内没 有召 开基金 份额 持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
本报告 期内 本基 金管 理人 、 本基 金托 管人 的专 门基 金托管 部门 无重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金托 管业 务的诉 讼
报告期 内无 涉及 基金 管理 人、基 金财 产、 基金 托管 业务的 诉讼 。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本基金 本报 告期 内投 资策 略无改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
为本基 金进 行审 计的 会计 师事务 所是 普华 永道 会计 师事务 所。 该 会计 师事 务 所自本 基金 基 金
合同生 效日 起为 本基 金提 供审计 服务 至今 。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 基金 管理 人、 托管人 及其 高级 管理 人员 无受稽 查或 处罚 等情 况。
10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比
例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
东方证 券 2 351,778,884.74 73.35% 254,099.09 73.65% -
民生证 券 1 87,126,043.83 18.17% 61,973.04 17.96% - 东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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中信证 券 1 40,657,490.55 8.48% 28,919.81 8.38% -
东吴证 券 1 - - - - -
注：1 、 此处 的佣 金指 通过 单一券 商的 交易 单元 进行 股票 、 权 证等 交易 而合 计 支付该 券商 的佣 金合
计，不 单指 股票 交易 佣金 。
2、 交易 单元 的选 择标 准和 程序： （1） 选 择标 准： 券 商财务 状况 良好 、 经 营行 为规范 ， 最 近一 年无
重大违规行 ；具有较 强的 研究服务能 力；交易 佣金 收费合理。 （2 ）选择程 序 ：基金管理 人根据 以
上标准 对不 同券 商进 行综 合评价 ，然 后根 据评 价选 择券商 ，与 其签 订协 议租 用交易 单元 。
3、 本 基金 合同 于 2017 年4 月 14 日生 效， 上表 所列示 券商 交易 单元 均为 本报告 期内 新增 。
4、 截 至本 报告 期末， 本公 司因作 为证 券公 司子 公司 尚未获 得在 上海 交易 所租 用其他 券商 交易 单 元
的资格 ；本公 司已在深 圳 交易所获得租 用券商交 易 单元的资格， 并已按公 司 相关制度与 流程开展
交易单 元租 用事 宜。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券
成交总 额的 比
例
成交金 额
占当期 债
券回购
成交总 额
的比例
成交金 额
占当期 权
证
成交总 额
的比例
东方证 券 709,540,456.01 81.34% 5,048,100,000.00 98.71% - -
民生证 券 146,290,450.16 16.77% - - - -
中信证 券 16,460,436.60 1.89% 66,000,000.00 1.29% - -
东吴证 券 - - - - - -
10.8 其 他重 大事件
序号 公告事项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
东方红 智逸 沪港 深定 期开 放混合
型发起 式证 券投 资基 金基 金合同
生效公 告
中国证 券报 、 上海 证
券报和 公司 网站
2017 年 4 月 15 日
2
上海东 方证 券资 产管 理有 限公司
关于增 聘东 方红 智逸 沪港 深定期
开放混 合型 发起 式证 券投 资基金
基金经 理的 公告
中国证 券报 、 上海 证
券报和 公司 网站
2017 年 4 月 28 日
东方红智逸沪港深定开混合 2017 年半年度报告
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§11 备查文 件目录
11.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 批准 设立 东 方红智 逸沪 港深 定期 开放 混合型 发起 式证 券投 资基 金的文 件；
2 、 《东 方红 智逸 沪港 深定 期开放 混合 型发 起式 证券 投资基 金基 金合 同》 ；
3 、 《东 方红 智逸 沪港 深定 期开放 混合 型发 起式 证券 投资基 金托 管协 议》 ；
4 、报 告期 内在 指定 报刊 上 披露的 各项 公告 ；
5 、基 金管 理人 业务 资格 批 件、营 业执 照。
6 、中 国证 监会 要求 的其 他 文件。
11.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人的办 公场 所： 上海 市中 山南 路 318 号 2 号楼 31 层。
11.3 查 阅方 式
投资者 可到 基金 管理 人的 办公场 所免 费查 阅备 查文 件， 亦 可通 过公 司网 站查 阅， 公 司网 址为 ：
www.dfham.com 。
上 海东 方证券 资产 管理有 限公 司
2017 年 8 月 28 日
