华 润 元 大 润鑫 债 券 型 证券 投 资 基 金
2017 年 半年 度 报 告
2017 年6 月30 日
基金管 理人： 华润元大基 金管理有限公司
基金托 管人： 兴业银行股 份有限公司
送出日 期：2017 年8 月26 日 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§1 重要提 示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 ，
并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二
以上独 立董 事签 字同 意， 并由董 事长 签发 。
基金托 管人 兴业 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定， 于 2017 年 8 月 25 日复核 了本 报 告
中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容，保证 复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ， 但 不保 证基金 一定 盈 利 。
基金的过往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ，投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本
基金的 招募 说明 书及 其更 新。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自2017 年1 月1 日起 至6 月 30 日止 。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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1.2 目录
§1 重要提示及目录 ................................................................................................................................... 2
1.1 重 要提 示 ...................................................................................................................................... 2
1.2 目录 .............................................................................................................................................. 3
§2 基金简介 ............................................................................................................................................... 6
2.1 基 金基 本情 况 .............................................................................................................................. 6
2.2 基 金产 品说 明 .............................................................................................................................. 6
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管人 .......................................................................................................... 7
2.4 信 息披 露方 式 .............................................................................................................................. 8
2.5 其 他相 关资 料 .............................................................................................................................. 8
§3 主要财务指标和基金净 值表现 ........................................................................................................... 9
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指标 .......................................................................................................... 9
3.2 基 金净 值表 现 .............................................................................................................................. 9
§4 管理人报告 ......................................................................................................................................... 11
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理情况 .................................................................................................... 11
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基金运 作遵 规守 信情 况的 说明 ............................................................ 12
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平交易 情况 的专 项说 明 ........................................................................ 12
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金的投 资策 略和 业绩 表现 的说明 ........................................................ 13
4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证券市 场及 行业 走势 的简 要展望 ........................................................ 13
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金估值 程序 等事 项的 说明 .................................................................... 14
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金利润 分配 情况 的说 明 ........................................................................ 14
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基金持 有人 数或 基金 资产 净值预 警情 形的 说明 ................................ 14
§5 托管人报告 ......................................................................................................................................... 15
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人遵规 守信 情况 声明 ............................................................................ 15
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基金投 资运 作遵 规守 信、 净值计 算、 利润 分配 等情 况的说 明 ........ 15
5.3 托 管人 对本 半 年 度报 告中财 务信 息等 内容 的真 实、准 确和 完整 发表 意见 ........................ 15
§6 半年度财务会计报告（ 未经审计） ................................................................................................. 16
6.1 资 产负 债表 ................................................................................................................................ 16
6.2 利 润表 ........................................................................................................................................ 17
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值）变 动表 ............................................................................................ 18 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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6.4 报 表附 注 .................................................................................................................................... 19
§7 投资组合报告 ..................................................................................................................................... 33
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ............................................................................................................ 33
7.2 期 末按 行业 分类 的股 票投资 组合 ............................................................................................ 33
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 股票 投 资 明细 ................................ 33
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合的重 大变 动 ........................................................................................ 33
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的债券 投资 组合 .................................................................................... 34
7.6 期 末按 公允 价 值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名债 券投 资明 细 ............................ 34
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的所有 资产 支持 证券 投资 明细 ................ 34
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占基金 资产 净值 比例 大小 排序的 前五 名贵 金属 投资 明细 ................ 34
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金资产 净值 比例 大小 排序 的前五 名权 证投 资明 细 ............................ 34
7.10 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 .................................................................. 35
7.11 投资 组合 报告 附注 .................................................................................................................. 35
§8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 36
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户数及 持有 人结 构 ................................................................................ 36
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本基 金 的 情况 .................................................................... 36
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业人员 持有 本开 放式 基金 份额总 量区 间的 情况 ................................ 36
§9 开放式基金份额变动 ......................................................................................................................... 36
§ 10 重大事件揭示 ................................................................................................................................... 37
10.1 基金 份额 持有 人大 会 决议 ...................................................................................................... 37
10.2 基金 管理 人、 基金 托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 ...................................... 37
10.3 涉及 基金 管理 人、 基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 .......................................................... 37
10.4 基金 投资 策略 的改 变 .............................................................................................................. 37
10.5 为基 金进 行审 计的 会 计师事 务所 情况 .................................................................................. 37
10.6 管理 人、 托管 人及 其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 .................................................. 37
10.7 基金 租用 证券 公司 交 易单元 的有 关情 况 .............................................................................. 38
10.8 其他 重大 事件 .......................................................................................................................... 39
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息 ................................................................................................... 40
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 ...................................... 40
11.2 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 .......................................................................................... 40 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§ 12 备查文件目录 ................................................................................................................................... 41
12.1 备查 文件 目录 .......................................................................................................................... 41
12.2 存放 地点 .................................................................................................................................. 41
12.3 查阅 方式 .................................................................................................................................. 41
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§2
基金简介
2.1 基 金基 本情况
基金名 称 华润元 大润 鑫债 券型 证券 投资基 金
基金简 称 华润元 大润 鑫债 券
基金主 代码 003418
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2016 年 10 月 17 日
基金管 理人 华润元 大基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 兴业银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 200,037,929.04 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说明
投资目标
本基金通过 投资于债 券品 种，努力降 低基金净 值波 动风险，力 争为基金 份额 持
有人提 供超 过业 绩比 较基 准的长 期稳 定回 报。
投资策 略
1、久 期策 略
在分析宏观 经济指标 和财 政、货币政 策等的基 础上 ，对未来较 长的一段 时间 内
的市场利率 变化趋势 进行 预测，决定 组合的久 期， 并通过不同 债券剩余 期限 的
合理分布， 有效地控 制利 率波动对基 金净值波 动的 影响，并尽 可能提高 基金 收
益率。
2、收 益率 曲线 策略
收益率曲线 策略是基 于对 收益率曲线 变化特征 的分 析，预测收 益率曲线 的变 化
趋势，并据 此进行投 资组 合的构建。 收益率曲 线策 略有两方面 的内容， 一是 收
益 率曲线本 身的变化 ，根 据收益率曲 线可能向 上移 动或向下移 动，降低 或加 长
整个投资组 合的平均 剩余 期限。二是 根据收益 率曲 线上不同年 限收益率 的息 差
特征， 通过 骑乘 策略 ，投 资于最 有投 资价 值的 债券 。
3、类 别资 产配 置策 略
根据整 体策 略要 求， 决定 组合中 类别 资产 的配 置内 容和各 类别 投资 的比 例。
根据不 同类 别资 产的 流动 性指标 ，决 定类 别资 产的 当期配 置比 率。
根据不同类 别资产的 收益 率水平、市 场偏好、 法律 法规对基金 投资的规 定、 基
金合同 、基 金收 益目 标、 业绩比 较基 准等 决定 不同 类别资 产的 目标 配置 比率 。
4、个 券选 择策 略
在个券选择 层面，首 先将 考 虑安全性 ，优先选 择高 信用等级的 债券品种 以规 避
违约风险。 除考虑安 全性 因素外，在 具体的券 种选 择上，基金 管理人将 在正 确
拟合收益率 曲线的基 础上 ，找出收益 率明显偏 高的 券种，并客 观分析收 益率 出
现偏离的原 因。若出 现因 市场原因所 导致的收 益率 高于公允水 平，则该 券种 价
格出现低估 ，本基金 将对 此类低估值 品种进行 重点 关注。此外 ，鉴于收 益率 曲
线可以判断 出定价偏 高或 偏低的期限 段，从而 指导 相对价值投 资，这也 可以 帮
助基金 管理 人选 择投 资于 定价低 估的 短期 债券 品种 。
5、资 产支 持证 券投 资策 略 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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当前国 内资 产支 持证 券市 场以信 贷资 产证 券化 产品 为主 （包 括 以 银行 贷款 资 产 、
住房抵押贷 款等作为 基础 资产），仍 处于创新 试点 阶段。产品 投资关键 在于 对
基础资产质 量及未来 现金 流的分析， 本基金将 在国 内资产证券 化产品具 体政 策
框架下，采 用基本面 分析 和数量化模 型相结合 ，对 个券进行风 险分析和 价值 评
估后进行投 资。本基 金将 严格控制资 产支持证 券的 总体投资规 模并进行 分散 投
资，以 降低 流动 性风 险。
6、中 小企 业私 募债 的投 资 策略
由于中小企 业私募债 券采 取非公开方 式发行和 交易 ，并限制投 资人数量 上限 ，
整体流动性 相对较差 。同 时，受到发 债主体资 产规 模较小、经 营波动性 较高 、
信用基本面 稳定性较 差的 影响，整体 的 信用风 险相 对较高。中 小企业私 募债 券
的这两个特 点要求在 具体 的投资过程 中，应采 取更 为谨慎的投 资策略。 本基 金
认为，投资 该类债券 的核 心要点是分 析和跟踪 发债 主体的信用 基本面， 并综 合
考虑信 用基 本面 、债 券收 益率和 流动 性等 要素 ，确 定最终 的投 资决 策。
7、流 动性 管理 策略
本基金管理 人将在流 动性 优先的前提 下，综合 平衡 基金资产在 流动性资 产和 收
益性资产之 间的配置 比例 ，通过现金 留存、持 有高 流动性债券 种、正回 购、 降
低组合久期 等方式提 高基 金资产整体 的流动性 。同 时，基金管 理人将密 切关 注
投资者 大额 申购 和赎 回的 需求变 化规 律， 提前 做好 资金准 备。
8、国 债期 货投 资策 略
本基金管理 人可运用 国债 期货，以提 高投资效 率， 更好地达到 本基金的 投资 目
的。本基金 在国债期 货投 资中根据风 险管理的 原则 ，以套期保 值为目的 ，在 风
险可控的前 提下，本 着谨 慎原则，参 与国债期 货的 投资，以管 理投资组 合的 利
率风险 ，改 善组 合的 风险 收益特 性。
业绩比 较基 准 中债综 合全 价（ 总值 ）指 数收益 率
风险收 益特 征
本基金为债 券型基金 ，属 于证券投资 基金中的 中低 风险品种， 预期风险 和预 期
收益高 于货 币市 场基 金， 低于股 票型 基金 和混 合型 基金。
2.3 基 金管 理人和 基金 托管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华润元 大基 金管 理有 限公 司 兴业银 行股 份有 限公 司
信 息 披 露
负责人
姓名 刘豫皓 张志永
联系电 话 0755-88399015 021-62677777
电子邮 箱 lyh@cryuantafund.com zhangzhy@cib.com.cn
客户服 务电 话
4000-1000-89 95561
传真 0755-88399045 021-62159217
注册地 址
深圳市前 海深港 合作区 前 湾一路 1
号A 栋201 室（ 入驻 深圳 市前海 商
务秘书 有限 公司 ）
福州市 湖东 路154 号
办公地 址
深圳市 福田 区中 心四 路 1-1 号嘉 里
建设广 场第 三 座7 层
上海江 宁 路 168 号 兴业 大 厦 20
楼（资 产托 管部 办公 地址 ）
邮政编 码 518048 200041
法定代 表人 邹新 高建平
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2.4 信 息披 露方式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《中国 证券 报》 、 《上 海证 券报》 、 《证 券时 报》
登载基 金半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.cryuantafund.com
基金半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的办公 场所
2.5 其 他相 关资料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 华润元 大基 金管 理有 限公 司
深圳市 福田 区中 心四 路 1-1 号嘉 里建 设
广场第 三 座7 层
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§3 主要财 务指标和基金净值 表现
3.1 主 要会 计数据 和财 务指标
金额 单位 ：人 民币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年6 月 30 日 )
本期已 实现 收益 3,136,271.79
本期利 润 2,101,951.79
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0105
本期加 权平 均净 值利 润率 1.05%
本期基 金份 额净 值增 长率 1.05%
3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
期末可 供分 配利 润 1,571,795.09
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0079
期末基 金资 产净 值 201,609,724.13
期末基 金份 额净 值 1.0079
3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 )
基金份 额累 计净 值增 长率 0.79%
注：1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （ 不含 公 允价值 变动 收益 ） 扣
除相关 费用 后的 余额 ，本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。
2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 （例 如， 开放 式 基金的 申购 赎回 费、
基金转 换费 等） ，计 入费 用 后实际 收益 水平 要低 于所 列数字 。
3.2 基 金净 值表现
3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较
阶段
份额净 值
增长率 ①
份额净 值
增长率 标
准差②
业绩比 较
基准收 益
率③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.52% 0.03% 0.90% 0.06% -0.38% -0.03%
过去三 个月 0.50% 0.03% -0.88% 0.08% 1.38% -0.05%
过去六 个月 1.05% 0.03% -2.11% 0.08% 3.16% -0.05%
自基金 合同
生效起 至今
0.79% 0.04% -4.61% 0.11% 5.40% -0.07%
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3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收
益 率变 动的比 较
注：1 、本 基金 基金 合同 于 2016 年 10 月 17 日生 效 ，截至 报告 期末 ，本 基金 基金合 同生 效不 满一
年；
2 、 按基 金合 同规 定 ， 本基金 的建 仓期 为基 金合 同生效 之日 起 6 个月 。 建 仓期结 束时 ， 本基 金
各项资 产配 置比 例符 合基 金合同 的约 定。
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§4 管理人 报告
4.1 基 金管 理人及 基金 经理情 况
4.1.1 基 金管 理人及 其管 理基金 的经 验
华润元 大基 金管 理有 限公 司经中 国证 监会 证监 许可 【2012 】1746 号 文批 准， 于 2013 年 1 月
17 日 完成 工商 登记 注册 ， 总部位 于深 圳， 注册 资 本3 亿元 人民 币。 公司 由华 润深国 投信 托有 限公
司和台 湾元 大证 券投 资信 托股份 有限 公司 共 同 发起 设立， 占股 比例 分别 为 51 ％和 49 ％。 截 至 2017
年6 月30 日， 本基 金管 理 人共管 理十 一只 开放 式基 金： 华 润元 大安 鑫灵 活配 置混合 型证 券投 资基
金，华润元大 现金收益 货 币市场基金， 华润元大 信 息传媒科技混 合型证券 投 资基金，华 润元大医
疗保健 量化 混合 型证 券投 资基金 ， 华 润元 大富 时中 国A50 指数 型证 券投 资基 金， 华 润元 大中 创 100
交易型 开放 式指 数证 券投 资基金 ，华 润元 大稳 健收 益债券 型证 券投 资基 金， 华润元 大中 创 100 交
易型开放式指 数证券投 资 基金联接基金 ，华润元 大 现金通货币市 场基金， 华 润元大润鑫 债券型证
券投资 基金 ，华 润元 大润 泰双鑫 债券 型证 券投 资基 金。
4.1.2 基 金经 理（或 基金 经理小 组） 及基金 经理 助理简 介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理 （助 理）期 限
证券
从业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
张俊杰
华 润 元 大 稳
健 收 益 债 券
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经
理、 华 润元 大
润 泰 双 鑫 债
券 型 证 券 投
资 基 金 基 金
经理、 华润 元
大 现 金 收 益
货 币 市 场 基
金基金 经理 、
华 润 元 大 现
金 通 货 币 市
场 基 金 基 金
经理、 华润 元
大 润 鑫 债 券
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经
理
2017 年 4 月 14
日
- 10 年
曾 任 平安 证 券有 限责 任公
司 衍 生产 品 部金 融工 程研
究 员 、固 定 收益 事业 部高
级经理 、 高 级债 券研 究员 ，
金 鹰 基金 管 理有 限公 司固
定 收 益 部 基金 经 理。2016
年 12 月 27 日 起担 任华 润
元 大 稳健 收 益债 券型 证券
投 资 基 金 基金 经 理，2017
年4 月14 日起 担任 华润 元
大 润 泰双 鑫 债券 型证 券投
资基金 基金 经理 ，2017 年
4 月14 日 起担 任华 润元 大
现 金 收益 货 币市 场基 金基
金经理 ，2017 年 4 月 14
日 起 担任 华 润元 大现 金通
货 币 市场 基 金基 金经 理，
2017 年 4 月 14 日 起担 任
华 润 元大 润 鑫债 券型 证券
投资基 金基 金经 理。 中国 ，华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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厦 门 大学 金 融工 程硕 士，
具有基 金从 业资 格。
尹华龙
原 华 润 元 大
现 金 收 益 货
币 市 场 基 金
基金经 理、 原
华 润 元 大 稳
健 收 益 债 券
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经
理、 原 华润 元
大 现 金 通 货
币 市 场 基 金
基金经 理、 原
华 润 元 大 润
鑫 债 券 型 证
券 投 资 基 金
基金经 理、 原
华 润 元 大 润
泰 双 鑫 债 券
型 证 券 投 资
基 金 基 金 经
理
2016 年 10 月 17
日
2017 年 4 月 19
日
5 年
曾 任 信达 澳 银基 金管 理有
限 公 司 债 券研 究 员。2016
年 4 月 11 日起至 2017 年
4 月19 日 担任 华润 元大 现
金 收 益货 币 市场 基金 基金
经理，2016 年 4 月 11 日
起至 2017 年 4 月 19 日担
任 华 润元 大 稳健 收益 债券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理，2016 年 7 月 27 日起
至 2017 年 4 月 19 日担 任
华 润 元大 现 金通 货币 市场
基金基 金经 理， 2016 年 10
月 17 日 起至 2017 年 4 月
19 日 担 任 华 润 元 大 润 鑫
债 券 型证 券 投资 基金 基金
经理，2017 年 3 月 24 日
起至 2017 年 4 月 19 日担
任 华 润元 大 润泰 双鑫 债券
型 证 券 投 资 基 金 基 金 经
理 。 中国 ， 中山 大学 经济
学 硕 士， 具 有基 金从 业资
格。
注：1. 基金 经理 任职 日期 和离任 日期 为公 司公 告的 聘任或 解聘 日期 ； 担 任新 成立基 金的 基金 经理 ，
即基金 的首 任基 金经 理， 其任职 日期 为基 金合 同生 效日。
2.证券 从业 年限 计算 标准 遵从行 业协 会《 证券 业从 业人员 资格 管理 办法 》中 的相关 规定 。
4.2 管 理人 对报告 期内 本基金 运作 遵规守 信情 况的说 明
本报告期内， 本基金管 理 人严格遵循了 《中华人 民 共和国证 券投 资基金法 》 及其各项实施 细
则、本基金基 金合同和 其 他相关法律法 规的规定 ， 并本着诚实信 用、勤勉 尽 责、取信于 市场、取
信于社会的原 则管理和 运 用基金资产， 为基金持 有 人谋求最大利 益。本报 告 期内，基金 投资管理
符合有 关法 规和 基金 合同 的规定 ，没 有损 害基 金持 有人利 益的 行为 。
4.3 管 理人 对报告 期内 公平交 易情 况的专 项说 明
4.3.1 公 平交 易制度 的执 行情况
本报告期内， 基金管理 人 严格遵守法律 法规及公 司 内部制度关于 公平交易 的 相关规定，在 投华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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资管理活动中 公平对待 不 同投资组合， 公平交易 制 度执行情况良 好，未发 生 违反公平交 易制度的
行为。
4.3.2 异 常交 易行为 的专 项说明
本报告期内， 未发现本 基 金存在异常交 易行为。 基 金管理人管理 的所有投 资 组合未存在参 与
的交易 所公 开竞 价同 日反 向交易 成交 较少 的单 边交 易量超 过该 证券 当日 成交 量的 5% 的 情形 。
4.4 管 理人 对报告 期内 基金的 投资 策略和 业绩 表现的 说明
4.4.1 报 告期 内基金 投资 策略和 运作 分析
2017 年上 半年 ， 经 济基 本 面维持 稳定 ， 房地 产投 资 增速稳 定 ， 基 建增 速维 持 高位 ， 制 造业PMI
稳中有 升， 企业 经营 活动 总体平 稳， 工业 未现 明显 下行。 通胀 方面，CPI 低位 徘徊；PPI 于一 季度
冲高后，逐渐 回落，来 自 通胀的压力减 弱。金融 数 据方面，信贷 持续超预 期 ，表内贷款 是社 融增
长的主 要支 撑； 但 M2 增 速 创新低 ，存 款增 速回 落， 银行一 般负 债的 压力 逐渐 显现。 海外 方面 ，3
月及 6 月美 联储 加息 ，美 元指数 震荡 下行 ，人 民币 贬值压 力缓 解。 政策 方面 ，4 月监 管文 件密 集
出台 ， 银 行同 业收 缩和 委 外赎回 成为 市场 关注 焦点 ， 从 交易 情绪 及估 值上 都 对市场 形成 了冲击，6
月来自监管的 边际影响 逐 渐弱化。货币 政策方面 ， 央行操作保持 中性偏紧 ， 两次上调公 开市场利
率，资 金利 率中 枢抬 升。6 月中 旬前3M Shibor 利 率持续 攀升 ，之 后快 速回 落。
债券市场方面 ，长端利 率 震荡上行，基 本面企稳 、 流动性的压力 及金融去 杠 杆政策为主要 影
响因素；6 月 资金面较 预 期宽松，监管 政策边际 弱 化，人民币贬 值压力及 资 本外流压力 的缓解，
收益率 于6 月下 旬出 现下 行。
基于在经济短 期企稳、 资 金面波动较大 、负债端 压 力不减、金融 去杠杆压 力 的背景下，对 债
券市场整体承 压的判断 ， 上半年本基金 采取稳健 偏 防御的投资策 略，整体 保 持适度的债 券仓位和
组合久 期。 考虑 到信 用债 流动性 不足 ，本 基金 上半 年未配 置信 用债 。
4.4.2 报 告期 内基金 的业 绩表现
报告期内，基金 的净值收 益率为 1.05% ，同期 业绩 比较基准收益率 为-2.11% ，超过同期业 绩
比较基 准3.16% 。
4.5 管 理人 对宏观 经济 、证券 市场 及行业 走势 的简要 展 望
展望2017 年下 半年 ， 经济 短期仍 然稳 定 。 通 胀方 面 ， 随 着工 业品 价格 回落 ， 上半年 通胀 压力
暂缓，下半年 仍将受去 产 能、低库存、 国际工业 品 价格及油价等 内外因素 扰 动，但基数 原因使得
来自通 胀的 压力 减弱 。 政 策方面 ， 随着 国务 院金 融 稳定发 展委 员会 的设 立 ， 未来将 加强 监管 协调 ，华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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金融防风险、 严监管仍 是 主线。货币政 策方面， 预 计仍以稳健为 主， “不 紧 不松 ”是主 基调。海
外方面 ， 欧元 区经 济好 转、 美联储 加息 及缩 表进 程等 都给债 券市 场增 加了 不确 定性 。 我 们认 为 2017
年下半 年债 券市 场将 以震 荡为主 ，监 管及 经济 基本 面仍是 影响 债市 的最 主要 的两个 因素 。
基于以上判断 ，基金将 选 择适当偏中性 的久期， 以 配置为主，密 切跟踪市 场 变化，积极挖 掘
投资机 会， 在平 衡组 合流 动性的 前提 下， 争取 更好 的投资 回报 。
4.6 管 理人 对报告 期内 基金估 值程 序等事 项的 说明
根据中国证监 会相关规 定 及基金合同约 定，本基 金 管理人应严格 按照新准 则 、中国证监会 相
关规定和基金 合同关于 估 值的约定，对 基金所持 有 的投资品种进 行估值。 本 基金托管人 根据法律
法规要求履行 估值及净 值 计算的复核责 任。会计 师 事务所在估值 调整导致 基 金资产净值 的变化在
0.25% 以上 时对 所采 用的 相 关估值 模型 、 假 设及 参数 的适当 性发 表审 核意 见并 出具报 告。 定价 服务
机构按照商业 合同约定 提 供定价服务。 其中，本 基 金管理人为了 确保估值 工 作的合规开 展，建立
了负责估值工 作决策和 执 行的专门机构 ，组成人 员 包括督察长、 投资风险 负 责人、证券 研究工作
负责人 、 法 律监 察负 责人 及基金 会计 负责 人等 。 该 机构成 员均 具备 专业 胜任 能力和 相关 从业 资格 ，
精通各自领域 的理论知 识 ，熟悉相关政 策法规， 并 具有丰富的实 践经验。 同 时，根据基 金管理公
司制定的相关 制度，估 值 工作决策机构 的成员中 不 包括基金经理 。本报告 期 内，参与估 值流程各
方之间 无重 大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报告 期内 基金利 润分 配情况 的说 明
本基金 本报 告期 内 未 进行 利润分 配， 符合 相关 法规 及基金 合同 的规 定。
4.8 报 告期 内管理 人对 本基金 持有 人数或 基金 资产净 值预 警情形 的说 明
本报告期内， 本基金不 存 在连续二十个 工作日基 金 份额持有人数 量不满二 百 人或者基金资 产
净值低 于五 千万 元的 情形 。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§5 托管人 报告
5.1 报 告期 内本基 金托 管人遵 规守 信情况 声明
本托管人依据 《华润元 大 润鑫债券型证 券投资基 金 基金合同》与 《华润元 大 润鑫债券型证 券
投资基 金托 管协 议》 ， 自 2016 年 10 月 17 日 起托 管 华润元 大润 鑫债 券型 证券 投资基 金（ 以下 称本
基金） 的全 部资 产。
报告期内，本 托管人严 格 遵守《中华人 民共和国 证 券投资基 金法 》及其他 有 关法律法规、 基
金合同和托管 协议的规 定 ，诚信、尽责 地履行了 基 金托管人义务 ，不存在 损 害本基金份 额持有人
利益的 行为 。
5.2 托 管人 对报告 期内 本基金 投资 运作遵 规守 信、净 值计 算、利 润分 配等情 况的 说明
报告期内，本 托管人根 据 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议的规定 ， 对基金管理人 在
本基金的投资 运作、基 金 资产净值的计 算、基金 收 益的计算、基 金费用开 支 等方面进行 了必要的
监督、复核和 审查，未 发 现其存在任何 损害本基 金 份额持有人利 益的行为 ； 基金管理人 在报告期
内，严格遵守 了《证券 投 资基金法》等 有关法律 法 规，在各重要 方面的运 作 严格按照基 金合同的
规定进 行。
5.3 托 管人 对本半 年度 报告中 财务 信息等 内容 的真实 、准 确和完 整发 表意见
本托管 人认 真复 核了 本半 年度报 告中 的财 务指 标 、 净值表 现 、 收 益分 配情 况 、 财 务会 计报 告、
投资组 合报 告等 内容 ，认 为其真 实、 准确 和完 整， 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§6 半年度 财务会计报告（未 经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 华润 元大 润鑫 债券型 证券 投资 基金
报告截 止日 ： 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
资 产 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资 产：
银行存 款 6.4.7.1 7,946,293.82 75,915,787.42
结算备 付金
- 368,181.82
存出保 证金
- -
交易性 金融 资产 6.4.7.2 189,712,000.00 120,216,000.00
其中： 股票 投资
- -
基金投 资
- -
债券投 资
189,712,000.00 120,216,000.00
资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- -
应收利 息 6.4.7.5 4,206,918.33 3,198,629.69
应收股 利
- -
应收申 购款
- -
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 - -
资产总 计
201,865,212.15 199,698,598.93
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负 债：
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
- -
应付赎 回款
250.47 -
应付管 理人 报酬
49,541.75 50,683.59
应付托 管费
16,513.90 16,894.53
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.7.7 621.00 2,259.50 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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应交税 费
- -
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 188,560.90 95,000.00
负债合 计
255,488.02 164,837.62
所有者权益：
实收基 金 6.4.7.9 200,037,929.04 200,063,852.60
未分配 利润 6.4.7.10 1,571,795.09 -530,091.29
所有者 权益 合计
201,609,724.13 199,533,761.31
负债和 所有 者权 益总 计
201,865,212.15 199,698,598.93
注： 报告 截止 日2017 年6 月 30 日， 基金 份额 净 值1.0079 元， 基金 份额 总额200,037,929.04 份；
6.2 利 润表
会计主 体： 华润 元大 润鑫 债券型 证券 投资 基金
本报告 期 ：2017 年1 月1 日至 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项 目 附注号
本期
2017 年 1 月 1 日至
2017 年6 月30 日
一、收入
2,689,242.77
1.利息 收入
3,723,559.77
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 427,385.33
债券利 息收 入
2,897,183.57
资产支 持证 券利 息收 入
-
买入返 售金 融资 产收 入
398,990.87
其他利 息收 入
-
2.投资 收益 （损 失以 “- ”填列）
-
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 -
基金投 资收 益
-
债券投 资收 益 6.4.7.13 -
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.13.5 -
贵金属 投资 收益 6.4.7.14 -
衍生工 具收 益 6.4.7.15 -
股利收 益 6.4.7.16 -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“- ”号 填列 ） 6.4.7.17 -1,034,320.00
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ”号填列 ）
-
5.其他 收入 （损 失以 “- ”号填列 ） 6.4.7.18 3.00
减： 二、费用
587,290.98
1．管 理人 报酬 6.4.10.2.1 298,230.60 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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2．托 管费 6.4.10.2.2 99,410.11
3．销 售服 务费 6.4.10.2.3 -
4．交 易费 用 6.4.7.19 325.00
5．利 息支 出
-
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
-
6．其 他费 用 6.4.7.20 189,325.27
三、利润总额（亏损 总额 以“-”号填列）
2,101,951.79
减：所 得税 费用
-
四、净利润（净亏损 以“- ”号填列）
2,101,951.79
注：本 基金 基金 合同 于2016 年 10 月17 日生 效， 无 上年度 可比 较期 间及 可比 较数据 。
6.3 所 有者 权益（ 基金 净值） 变动 表
会计主 体： 华润 元大 润鑫 债券型 证券 投资 基金
本报告 期：2017 年1 月1 日至 2017 年6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、期 初所 有者 权益 （基 金净值 ） 200,063,852.60 -530,091.29 199,533,761.31
二 、 本 期 经 营 活 动 产 生 的 基 金 净 值
变动数 （本 期利 润）
- 2,101,951.79 2,101,951.79
三 、 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 基 金
净值变 动数
（净 值 减少 以“- ”号 填列 ）
-25,923.56 -65.41 -25,988.97
其中：1.基 金申 购款 9,911.23 9.40 9,920.63
2. 基金 赎回 款 -35,834.79 -74.81 -35,909.60
四 、 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利
润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 （ 净 值 减 少
以“- ”号填 列）
- - -
五、期 末所 有者 权益 （基 金净值 ） 200,037,929.04 1,571,795.09 201,609,724.13
注：本 基金 基金 合同 于2016 年 10 月17 日生 效， 无 上年度 可比 较期 间及 可比 较数据 。
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署：
______ 孙晔 伟______
______ 崔 佩伦______
____ 崔佩 伦____
基金管 理人 负责 人
主 管会 计工 作负 责人
会 计机 构负 责人
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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6.4 报 表附 注
6.4.1 基 金基 本情况
华润元大润鑫 债券型证 券 投资基金(以下 简称 “本基金 ”)经中国 证券监督 管理 委员会（以 下
简称“ 中国 证监 会 ” ） 证 监许可[2016]2110 号 《关 于准予 华润 元大 润鑫 债券 型证券 投资 基金 注 册
的批复》核准 ，由华润 元 大基金管理有 限公司依 照 《中华人民共 和国证券 投 资基金法》 和《华润
元大润 鑫债 券型 证券 投资 基金基 金合 同 》 负 责公 开 募集 。 本 基金 为契 约型 开 放式 ， 存 续期 限不 定，
首次募 集期 间 为 2016 年 10 月10 日至2016 年10 月12 日 ，首 次设 立募 集不 包 括认购 资金 利息 共
募集200,054,851.82 元 ， 经安永 华明 会计 师事 务所 （特 殊普 通合 伙） 验证 并 出具安 永华 明(2016)
验字 第 61032987_H11 号 验 资报告 。经 向中 国证 监会 备案， 《华 润元 大润 鑫债 券 型证券 投 资 基金 基
金合同 》于2016 年 10 月17 日正 式生 效， 基金 合同 生效日 的基 金份 额总 额为200,063,852.60 份
基金份 额， 其中 认购 资金 利息折 合 9,000.78 份基 金 份额。 本基 金的 基金 管理 人为华 润元 大基 金管
理有限 公司 ，基 金托 管人 为兴业 银行 股份 有限 公司 （以下 简称 “兴 业银 行 ”）。
根据《中华人 民共和国 证 券投资基金法 》和《华 润 元大润鑫债券 型证券投 资 基金基金合同 》
的有关规定， 具有良好 流 动性的金融工 具，包括 国 内依法发行上 市的国债 、 央行票据、 金融债、
公司债、企业 债、短期 融 资券、超级短 期融资券 、 次级债券、中 期票据、 地 方政府债 券 、政府支
持机构债、政 府支持债 券 、资产支持证 券、中小 企 业私募债、可 分离交易 可 转债中的纯 债部分、
债券回 购 、 银 行存 款 （ 定 期存款 及其 他银 行存 款） 、 国债期 货以 及中 国证 监会 允许基 金投 资的 其他
金融工 具 （但 须符 合中 国 证监会 相关 规定 ） 。 本基 金 的投资 组合 比例 为 ： 投 资 于债券 资产 的比 例不
低于基金资产 的 80% ，每 个交易日日终 在扣除国 债 期货合约需缴 纳的交易 保 证金后，持有 的现金
或到期 日在 一年 以内 的政 府债券 的投 资 比 例不 低于 基金资 产净 值 的5% 。
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：中债 综合 全价 （总 值） 指数收 益率 。
6.4.2 会 计报 表的编 制基 础
本财务报表系 按照 财政 部 颁布的《企业 会计准则 — 基本准则》以 及其后颁 布 及修订的具体 会
计准则、应用 指南、解 释 以及其他相关 规定(以下 合 称 “ 企业会计 准则 ”) 编制 ，同时，对 于在具
体会计核算和 信息披露 方 面，也参考了 中国证券 投 资基金业协会 修订并发 布 的《证券投 资基金会
计核算 业务 指引 》 、 中国 证 监会制 定的 《 关于 进一 步 规范证 券投 资基 金估 值业 务的指 导意 见》 、 《 关
于证券投资 基金执行< 企业 会计准则> 估 值业务及 份额 净值计价有 关事项的 通知》 、 《证券投资 基金
信息披 露管 理办 法》 、 《证 券投资 基金 信息 披露 内容 与格式 准则 》 第2 号 《年 度 报告的 内容 与格 式》 、
《证券 投资 基 金 信息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息
披露XBRL 模板 第3 号<年 度报告 和半 年度 报告>》 及 其他中 国证 监会 和中 国证 券投资 基金 业协 会 颁华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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布的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵 循企 业会计 准则 及其他 有关 规定的 声明
本财务报表符 合企业会 计 准则的要求， 真实、完 整 地反映了本基 金本报告 期 末的财务状况 以
及本报 告期 间的 经营 成果 和净值 变动 情况 等有 关信 息。
6.4.4 本 报告 期所采 用的 会计政 策、 会计估 计与 最近一 期年 度报告 相一 致的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差 错更 正的说 明
本基金 本报 告期 无需 要说 明的重 大会 计差 错更 正。
6.4.6 税项
1 、印 花税
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率 为 1‰ ，由 出让 方缴 纳。
2 、 营 业税 、增 值税 、企 业所得 税
证券投资基金 （封闭式 证 券投资基金， 开放式证 券 投资基金）管 理人运用 基 金买卖股票、 债
券的差 价收 入， 免征 营业 税。
自2016 年5 月1 日 起， 在 全国范 围内 全面 推开 营业 税改征 增值 税试 点， 金融 业 纳入试 点范 围，
由缴纳营业税 改为缴纳 增 值税。对证券 投资基金 （ 封闭式证券投 资基金， 开 放式证券投 资基金）
管理人运用基 金买卖股 票 、债券的转让 收入免征 增 值税；国债、 地方政府 债 利息收入以 及金融同
业往来利息收 入免征增 值 税。金融机构 开展的质 押 式买入返 售金 融商品业 务 、买断式买 入返售金
融商品 业务 、 同 业存 款、 同 业存单 以及 持有 金融 债券 取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入 。
根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服
务等增值税政 策的通知 》 的规定，资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为，以资管 产品管理
人为增值税纳 税人；根 据 财政部、国家 税务总局 财 税[2017] 56 号 文《关于 资管产品增值 税有关
问题的 通知 》 的规 定， 自2018 年1 月1 日 起 ， 资 管产 品管理 人 运 营资 管产 品过 程中发 生的 增值 税
应税行为（以 下称资管 产 品运营业务） ， 暂 适用简 易 计税方法，按 照 3%的 征收 率缴纳增值 税。管
理人应分别核 算资管产 品 运营业务和其 他业务的 销 售额和增值税 应纳税额 。 未分别核算 的，资管
产品运 营业 务不 得适 用于 简易计 税方 法。 对资 管产 品 在2018 年1 月1 日 前运 营 过程中 发生 的增 值
税应税行为， 未缴纳增 值 税的，不再缴 纳；已缴 纳 增值税的，已 纳税额从 资 管产品管理 人以后月
份的增 值税 应纳 税额 中抵 减。
证券投资基金 从证券市 场 中取得的收入 ，包括买 卖 股票、债券的 差价收入 ， 股权的股息、 红华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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利收入 ，债 券的 利息 收入 及其他 收入 ，暂 不征 收企 业所得 税。
3 、个 人所 得税
个人所 得税 税率 为20% 。
基金取得的股 票的股息 、 红利收入、债 券的利息 收 入及储蓄利息 收入，由 上 市公司、债券 发
行企业 及金 融机 构在 向基 金派发 股息 、红 利、 债券 的利息 及储 蓄利 息时 代扣 代缴个 人所 得税 。
基金从 上市 公司 分配 取得 的股息 红利 所得 ，持 股期 限在 1 个月 以内 （含 1 个 月）的 ，其 股 息
红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ；持 股期 限在 1 个 月以上 至 1 年（含 1 年） 的，减 按 50% 计入 应
纳税所 得额 ；持 股期 限超 过 1 年 的， 股息 红利 所得 暂免征 收个 人所 得税 。
暂免征 收储 蓄存 款利 息所 得个人 所得 税。
6.4.7 重 要财 务报表 项目 的说明
6.4.7.1 银 行存 款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年6 月30 日
活期存 款 7,946,293.82
定期存 款 -
其中： 存款 期 限1-3 个月 -
其他存 款 -
合计： 7,946,293.82
6.4.7.2 交 易性 金融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 - - -
贵 金 属 投 资- 金 交 所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 192,355,980.00 189,712,000.00 -2,643,980.00
合计 192,355,980.00 189,712,000.00 -2,643,980.00
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 192,355,980.00 189,712,000.00 -2,643,980.00 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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6.4.7.3 衍 生金 融资产/负债
注：截 止本 报告 期末 ，本 基金未 持有 衍生 金融 资产 和衍生 金融 负债 。
6.4.7.4 买 入返 售金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返售 金融 资产期 末余 额
注：本 基金 本报 告期 末未 持有买 入返 售金 融资 产。
6.4.7.4.2 期 末买 断式逆 回购 交易中 取得 的债券
注：截 至本 报告 期末 ，本 基金未 持有 买断 式逆 回购 交易中 取得 的债 券。
6.4.7.5 应 收利 息
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 3,575.86
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 -
应收债 券利 息 4,203,342.47
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 -
合计 4,206,918.33
6.4.7.6 其 他资 产
注：本 基金 于本 期末 未持 有其他 资产 。
6.4.7.7 应 付交 易费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 -
银行间 市场 应付 交易 费用 621.00
合计 621.00
6.4.7.8 其 他负 债
单位 ：人 民币 元
项目
本期末
2017 年6 月30 日 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 23 页 共 41 页
应付券 商交 易单 元保 证金 -
应付赎 回费 -
预提费 用 188,560.90
合计 188,560.90
6.4.7.9 实 收基 金
金额单 位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 200,063,852.60 200,063,852.60
本期申 购 9,911.23 9,911.23
本期赎 回( 以"-" 号填列) -35,834.79 -35,834.79
- 基金 拆分/ 份额 折算 前 - -
基金拆 分/ 份 额折 算变 动份 额 - -
本期申 购 - -
本期赎 回( 以"-" 号填列) - -
本期末 200,037,929.04 200,037,929.04
注：申 购份 额含 红利 再投 、转换 入份 额， 赎回 份额 含转换 出份 额。
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 1,079,568.71 -1,609,660.00 -530,091.29
本期利 润 3,136,271.79 -1,034,320.00 2,101,951.79
本期基 金份 额交 易产 生的 变动数 -441.37 375.96 -65.41
其中： 基金 申购 款 98.04 -88.64 9.40
基金赎 回款 -539.41 464.60 -74.81
本期已 分配 利润 - - -
本期末 4,215,399.13 -2,643,604.04 1,571,795.09
6.4.7.11 存 款利 息收入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 86,335.45
定期存 款利 息收 入 341,000.20
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 49.68
其他 -
合计 427,385.33 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 24 页 共 41 页
6.4.7.12 股 票投 资收益
6.4.7.12.1 股 票投 资收益 —— 买卖股 票差 价收入
注：本 基金 本报 告期 无股 票投资 收益 。
6.4.7.13 债 券投 资收益
6.4.7.13.1 债 券投 资收益 项目 构成
注：本 基金 本报 告期 无债 券投资 收益 。
6.4.7.13.2 债 券投 资收益 —— 买卖债 券差 价收入
-
6.4.7.13.3 债 券投 资收益 —— 赎回差 价收 入
-
6.4.7.13.4 债 券投 资收益 —— 申购差 价收 入
-
6.4.7.13.5 资 产支 持证券 投资 收益
注：本 基金 本报 告期 无资 产支持 证券 投资 收益 。
6.4.7.14 贵 金属 投资收 益
6.4.7.14.1 贵 金属 投资收 益项 目构成
注：本 基金 本 报 告期 无贵 金属投 资收 益。
6.4.7.14.2 贵 金属 投资收 益 —— 买卖 贵金 属差价 收入
-
6.4.7.14.3 贵 金属 投资收 益 —— 赎回 差价 收入
-
6.4.7.14.4 贵 金属 投资收 益 —— 申购 差价 收入
-
6.4.7.15 衍 生工 具收益
6.4.7.15.1 衍 生工 具收益 —— 买卖权 证差 价收入
注：本 基金 本报 告期 无衍 生工具 收益 。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 25 页 共 41 页
6.4.7.15.2 衍 生工 具收益 —— 其他投 资收 益
单位： 人民 币元
项目
本期收 益金 额
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
权证投 资收 益 -
股指期 货- 投资 收益 -
6.4.7.16 股 利收 益
注：本 基金 本报 告期 无股 利收益 。
6.4.7.17 公 允价 值变动 收益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日
1.交易 性金 融资 产 -1,034,320.00
—— 股 票投 资 -
—— 债 券投 资 -1,034,320.00
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 -1,034,320.00
6.4.7.18 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金赎 回费 收入 3.00
合计 3.00
6.4.7.19 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年6 月 30 日
交易所 市场 交易 费用 -
银行间 市场 交易 费用 325.00
合计 325.00 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 26 页 共 41 页
6.4.7.20 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
审计费 用 24,795.19
信息披 露费 148,765.71
银行汇 划费 1,864.37
账户维 护费 13,500.00
其他费 用_ 其他 400.00
合计 189,325.27
注：其 他为 支付 上清 所的 其他费 用。
6.4.7.21 分 部报 告
-
6.4.8 或 有事 项、资 产负 债表日 后事 项的说 明
6.4.8.1 或 有事 项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无需 作说 明的 重大 或有 事项。
6.4.8.2 资 产负 债表日 后事 项
截至本 财 务 报表 批准 报出 日，本 基金 无需 作披 露的 资产负 债表 日后 事项 。
6.4.9 关 联方 关系
6.4.9.1 本 报告 期存在 控制 关系或 其他 重大利 害关 系的关 联方 发生变 化的 情况
本基金 本报 告期 内， 存在 控制关 系或 其他 重大 利害 关系的 关联 方未 发生 变化 。
6.4.9.2 本 报告 期与基 金发 生关联 交易 的各关 联方
关联方 名称 与本基 金的 关系
华润元 大基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构
兴业银 行股 份有 限公 司（ “ 兴业 银行 ” ） 基金托 管人
珠海华 润银 行股 份有 限公 司 基金管 理人 最终 控股 股东 控制的 公司 、基 金销 售机 构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本 报告 期及上 年度 可比期 间的 关联方 交易
6.4.10.1 通 过关 联方交 易单 元进行 的交 易
本基金 本报 告期 未通 过关 联方交 易单 元进 行交 易。 本 基金基 金合 同于2016 年10 月17 日生 效，
无上年 度可 比期 间。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 27 页 共 41 页
6.4.10.1.1 股 票交 易
-
6.4.10.1.2 债 券交 易
-
6.4.10.1.3 债 券回 购交易
-
6.4.10.1.4 权 证交 易
-
6.4.10.1.5 应 支付 关联方 的佣 金
-
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基 金管 理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 298,230.60
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 4.46
注：(1) 基 金管理费 按前 一日的基金资 产净值 的 0.3% 的年费 率计 提，按月 支 付。日管理费= 前一
日基金 资产 净值 ×0. 3%÷ 当年天 数。
(2) 根据《开 放式证券 投资 基金销售费用 管理规定》 ， 基金管理人依 据销售机 构 销售基金的 保有量
提取一定比例 的客户维 护 费，用以向基 金销售机 构 支付客户服务 及销售活 动 中产生的相 关费用，
客户维 护费 从基 金管 理费 中列支 。
6.4.10.2.2 基 金托 管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 99,410.11
注：基金托管 费按前一 日 的基金资产净 值的 0.1% 的 年费率计提， 按月支付 。 日托管费=前一 日基
金资产 净值 ×0. 1%÷ 当年 天数。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 28 页 共 41 页
6.4.10.2.3 销 售服 务费
-
6.4.10.3 与 关联 方进行 银行 间同业 市场 的债券( 含回购) 交易
注：本 基金 本报 告期 未与 关联方 进行 银行 间同 业市 场债券 （含 回购 ）交 易。
6.4.10.4 各 关联 方投资 本基 金的情 况
6.4.10.4.1 报 告期 内基金 管理 人运用 固有 资金投 资本 基金的 情况
注：本 报告 期内 基金 管理 人未运 用固 有资 金投 资本 基金。
6.4.10.4.2 报 告期 末除基 金管 理人之 外的 其他关 联方 投资本 基金 的情况
份额单 位： 份
关联方 名称
本期末
2017 年6 月30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额 占
基金总 份额 的比 例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额 占
基金总 份额 的比 例
珠 海 华 润 银 行
股份有 限公 司
200,009,000.05 99.9855% 200,009,000.05 99.9726%
6.4.10.5 由 关联 方保管 的银 行存款 余额 及当期 产生 的利息 收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日
期末余 额 当期利 息收 入
兴业银 行 7,946,293.82 86,335.45
注：本 基金 的银 行存 款由 基金托 管人 兴业 银行 保管 ，按银 行间 同业 利率 计息 。
6.4.10.6 本 基金 在承销 期内 参与关 联方 承销证 券的 情况
注：本 基金 本报 告期 未在 承销期 内参 与关 联方 承 销 证券。
6.4.10.7 其 他关 联交易 事项 的说明
无。
6.4.11 利 润分 配情况
注：本 基金 本报 告期 内未 进行利 润分 配。
6.4.12 期 末（ 2017 年 6 月 30 日 ） 本基 金持有 的流 通受 限证券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持有 的流 通受限 证券
注：本 基金 本报 告期 末未 持有因 认购 新发/增 发证 券 而流通 受限 的证 券。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 29 页 共 41 页
6.4.12.2 期 末持 有的暂 时停 牌等流 通受 限股票
注：本 基金 本报 告期 末未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 股票。
6.4.12.3 期 末债 券正回 购交 易中作 为抵 押的债 券
6.4.12.3.1 银 行间 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末 ，本 基金 未持有 从事 银行 间市 场债 券正回 购交 易中 作为 抵押 的债券 。
6.4.12.3.2 交 易所 市场债 券正 回购
截至本 报告 期末 ，本 基金 未持有 从事 交易 所市 场债 券正回 购交 易中 作为 抵押 的债券 。
6.4.13 金 融工 具风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政策 和组 织架构
本基金在日常 经营活动 中 涉及的风险主 要包括信 用 风险、流动性 风险及市 场 风险。本基金 管
理人制定了政 策和程序 来 识别及分析这 些风险， 并 设定适当的风 险限额及 内 部控制流程 ，通过可
靠的管 理及 信息 系统 持续 监控上 述各 类风 险。
本基金的基金 管理人奉 行 全面风险管理 体系的建 设 ，建立了由董 事会、监 事 会、董事会下 设
风险控制委员 会，督察 长 、管理层下设 风险管理 委 员会，监察合 规部和各 业 务部门构成 的四级风
险管理 架构 体系 。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指 基金在交 易 过程中因交易 对手未履 行 合约责任，或 者基金所 投 资证券之发行 人
出现违约、拒 绝支付到 期 本息，导致基 金资产损 失 和收益变化的 风险。本 基 金均投资于 具有良好
信用等 级的 证券 ，且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。
本基金的基金 管理人在 交 易前对交易对 手的资信 状 况进行了充分 的评估。 本 基金的银行存 款
存放在本基金 的托管行 兴 业银行股份有 限公司， 与 该银行存款相 关的信用 风 险不重大。 本基金在
交易所进行的 交易均以 中 国证券登记结 算有限责 任 公司为交易对 手完成证 券 交收和款项 清算，违
约风险可能性 很小；在 银 行间同业市场 进行交易 前 均对交 易对手 进行信用 评 估并对证券 交割方式
进行限 制以 控制 相应 的信 用风险 。
本基金的基金 管理人建 立 了信用风险管 理流程， 通 过对投资品种 信用等级 评 估来控制证券 发
行人的 信用 风险 ， 且 通过 分散化 投资 以分 散信 用风 险。 本 基金 均投 资于 具有 良好信 用等 级的 证券 ，
且投资于一家 上市公司 发 行的证券市值 不超过基 金 资产净值的 10%，且 本基 金与由本基金 管理人
管理的 其他 基金 共同 持有 一家公 司发 行的 证券 不超 过该证 券市 值 的10% 。
于2017 年6 月30 日 ， 本 基金未 持有 除国 债、 央行 票据和 政策 性金 融债 以外 的债券 资产 （2016华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 30 页 共 41 页
年12 月31 日： 无） 。
6.4.13.2.1 按 长期 信用评 级列 示的债 券投 资
单位： 人民 币元
长期信 用评 级
本期末
2017 年6 月30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
AAA
- -
AAA 以下
- -
未评级
189,712,000.00 120,216,000.00
合计
189,712,000.00 120,216,000.00
注：1 、未 评级 债券 包括 没 有信用 评级 的国 债、 政策 性金融 债、 央票 等。
2 、上 述评 级均 由经 中 国证监 会核 准从 事证 券市 场资信 评级 业务 的评 级机 构做出 。
6.4.13.3 流 动性 风险
流 动 性 风 险 是 指 在 履 行 以 交 付 现 金 或 其 他 金 融 资 产 的 方 式 结 算 的 义 务 时发生资金短缺的风
险。本基金的 流动性风 险 一方面来自于 基金份额 持 有人可随时要 求赎回其 持 有的基金份 额，另一
方面来自于投 资品种所 处 的交易市场不 活跃而带 来 的变现困难。 本基金所 投 资证券均在 证券交易
所或银行间市 场交易， 能 及时变现。此 外，本基 金 可通过卖出回 购金融资 产 方式借入短 期资金应
对流动性需求 ，其上限 一 般不超过基金 持有的可 回 购交易的债券 资产的公 允 价值。本基 金所持有
的金融负债 以及可赎 回基 金份额净值( 所有者权 益) 的合约约定 到期日均 为一 年以内且不 计息， 因
此账面 余额 即为 未折 现的 合约到 期现 金流 量。
本基金的基金 管理人每 日 对本基金 的申 购赎回情 况 进行严密监控 并预测流 动 性需求，保持 基
金投资组合中 的可用现 金 头寸与之相匹 配。本基 金 的基金管理人 在基金合 同 中设计了巨 额赎回条
款，约定在非 常情况下 赎 回申请的处理 方式，控 制 因开放申购赎 回模式带 来 的流动性风 险，有效
保障基 金持 有人 利益 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指 基金所持 金 融工具的公允 价值或未 来 现金流量因所 处市场各 类 价格因素的变 动
而发生 波动 的风 险， 包括 利率风 险、 外汇 风险 和其 他价格 风险 。
6.4.13.4.1 利 率风 险
利率风险是指 基金的财 务 状况和现金流 量受市场 利 率变动而发生 波动的风 险 。本基金持有 的华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 31 页 共 41 页
大部分金融资 产和金融 负 债不计息，因 此本基金 的 收入及经营活 动的现金 流 量在很大程 度上独立
于市场利率变 化。本基 金 的生息资产主 要为银行 存 款、结算备付 金、存出 保 证金、债券 投资及买
入返售 金融 资产 等。 本基 金管理 人定 期对 本基 金面 临的利 率敏 感性 缺口 进行 监控。
下表统计了本 基金的利 率 风险敞口。表 中所示为 本 基金资产及负 债的公允 价 值，并按照合 约
规定的 重新 定价 日或 到期 日孰早 者进 行了 分类 。
6.4.13.4.1.1 利 率风 险敞口
单位： 人民 币元
本期末
2017 年6 月30 日
6 个月 以内 6 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款
7,946,293.82 - - - - 7,946,293.82
交易性 金融 资产
- 99,910,000.00 89,802,000.00 - - 189,712,000.00
应收利 息
- - - - 4,206,918.33 4,206,918.33
资产总 计 7,946,293.82 99,910,000.00 89,802,000.00 - 4,206,918.33 201,865,212.15
负债
应付赎 回款 - - - - 250.47 250.47
应付管 理人 报酬 - - - - 49,541.75 49,541.75
应付托 管费 - - - - 16,513.90 16,513.90
应付交 易费 用 - - - - 621.00 621.00
其他负 债 - - - - 188,560.90 188,560.90
负债总 计 - - - - 255,488.02 255,488.02
利率敏 感度 缺口 7,946,293.82 99,910,000.00 89,802,000.00 - - -
上年度 末
2016 年12 月 31 日
6 个月 以内 6 个月-1 年 1-5 年 5 年以 上 不计息 合计
资产
银行存 款 75,915,787.42 - - - - 75,915,787.42
结算备 付金 368,181.82 - - - - 368,181.82
交易性 金融 资产 - - 120,216,000.00 - - 120,216,000.00
应收利 息 - - - - 3,198,629.69 3,198,629.69
资产总 计 76,283,969.24 - 120,216,000.00 - 3,198,629.69 199,698,598.93
负债
应 付管 理人 报酬 - - - - 50,683.59 50,683.59
应付托 管费 - - - - 16,894.53 16,894.53
应付交 易费 用 - - - - 2,259.50 2,259.50
其他负 债 - - - - 95,000.00 95,000.00
负债总 计 - - - - 164,837.62 164,837.62
利率敏 感度 缺口 76,283,969.24 - 120,216,000.00 - - -
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 32 页 共 41 页
6.4.13.4.1.2 利 率风 险的敏 感性 分析
假设 除市场 利率 以外 的其 他市 场变量 保持 不变
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响 金额 （单 位： 人民币 元）
本期末 （2017 年 6 月 30 日 ） 上年度 末 （2016 年 12 月31 日）
市 场 利 率 增 加 25 个
基准点
-503,038.76 -466,529.73
市 场 利 率 减 少 25 个
基准点
506,041.43 470,061.63
6.4.13.4.2 外 汇风 险
本基金 持有 的金 融工 具以 人民币 计价 ，因 此无 重大 外汇风 险。
6.4.13.4.3 其 他价 格风险
其他价格风险 是指基金 所 持金融工具的 公允价值 或 未来现金流量 因除市场 利 率和外汇汇率 以
外的市场价格 因素变动 而 发 生波动的风 险。本基 金 主要投资于证 券交易所 上 市或银行间 同业市场
交易的股票和 债券，所 面 临的最大其他 价格风险 由 所持有的金融 工具的公 允 价值决定。 本基金通
过投资组合的 分散化降 低 其他价格风险 ，并且本 基 金管理人每日 对本基金 所 持有的证券 价格实施
监控。本基金 的投资范 围 为具有良好流 动性的金 融 工具，包括国 内依法发 行 上市的国债 、央行票
据、金融债、 公司债、 企 业债、短期融 资券、超 短 期融资券、次 级债券、 中 期票据、地 方政府债
券、政府支持 机构债、 政 府支持债券、 资产支持 证 券、中小企业 私募债、 可 分离交易可 转债中的
纯债部 分、 债券 回购、 银 行存款 （包 括同 业存 款、 定期存 款及 其他 银行 存款 ） 、 国债 期货 以及 中国
证监会 允许 基金 投资 的其 他金融 工具 （但 需符 合中 国证监 会相 关规 定） 。 本 期 末本基 金未 持有 交易
性权益类投资 ，本基金 管 理人已充分评 估当除市 场 利率和外汇利 率以外的 市 场价格因素 的变动对
于本基 金资 产净 值无 重大 影响。
6.4.14 有 助于 理解和 分析 会计报 表需 要说明 的其 他事项
无。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
第 33 页 共 41 页
§7 投资组 合报告
7.1 期 末基 金资产 组合 情况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 （% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 189,712,000.00 93.98
其中： 债券 189,712,000.00 93.98
资产 支持 证券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中： 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 7,946,293.82 3.94
7 其他各 项资 产 4,206,918.33 2.08
8 合计 201,865,212.15 100.00
7.2 期 末按 行业分 类的 股票投 资组 合
7.2.1 报 告期 末按行 业分 类的境 内股 票投资 组合
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
7.2.2 报 告期 末按行 业分 类的 港 股通 投资股 票投 资组合
-
7.3 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序的 所有 股票投 资明 细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
7.4 报 告期 内股票 投资 组合的 重大 变动
7.4.1 累 计买 入金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
注：本 基金 本报 告期 内未 持有股 票。
7.4.2 累 计卖 出金额 超出 期初基 金资 产净值 2% 或前 20 名 的 股票 明细
注：本 基金 本报 告期 内未 持有股 票。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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7.4.3 买 入股 票的成 本总 额及卖 出股 票的收 入总 额
注：本 基金 本报 告期 内未 持有股 票。
7.5 期 末按 债券品 种分 类的债 券投 资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 （％ ）
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 189,712,000.00 94.10
其中： 政策 性金 融债 189,712,000.00 94.10
4 企业债 券 - -
5 企业短 期融 资券 - -
6 中期票 据 - -
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 189,712,000.00 94.10
7.6 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名债券 投资 明细
金额单 位： 人民 币 元
序号 债券代 码 债券名 称 数量（ 张） 公允价 值
占基金 资产 净值
比例（ ％）
1 130406 13 农发 06 1,000,000 99,910,000.00 49.56
2 130415 13 农发 15 700,000 70,224,000.00 34.83
3 150220 15 国开 20 200,000 19,578,000.00 9.71
注：本 基金 本报 告期 末仅 持有三 只债 券。
7.7 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 所有 资产支 持证 券投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。
7.8 报 告期 末 按公 允价 值占基 金资 产净值 比例 大小排 序的 前五名 贵金 属投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。
7.9 期 末按 公允价 值占 基金资 产净 值比例 大小 排序 的 前五 名权证 投资 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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7.10 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货交易 情况 说明
7.10.1 本 期国 债期货 投资 政策
本基金 在在 国债 期货 投资 中根据 风险 管理 的原 则， 以套期 保值 为目 的， 在风 险可控 的前 提下 ，
本着谨 慎原 则， 参与 国债 期货的 投资 ，以 管理 投资 组合的 利率 风险 ，改 善组 合的风 险收 益特 性。
7.10.2 报 告期 末本基 金投 资的国 债期 货持仓 和损 益明细
注：本 基金 本报 告期 末未 投资国 债期 货。
7.10.3 本期 国 债期货 投资 评价
本报告 期暂 无进 行国 债期 货投资 。
7.11 投 资组 合报告 附注
7.11.1
本基金投资的 前十名证 券 的发行主体本 期没有出 现 被监管部门立 案调查， 或 在报告编制日 前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.11.2
本报告 期内 本基 金未 投资 股票。
7.11.3 期 末其 他各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 -
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 4,206,918.33
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 4,206,918.33
7.11.4 期 末持 有 的处 于转 股期的 可转 换债券 明细
注：本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。
7.11.5 期 末前 十名股 票中 存在流 通受 限情况 的说 明
注：本 基金 本报 告期 末未 持有股 票。
7.11.6 投 资组 合报告 附注 的其他 文字 描述部 分
由于四 舍五 入的 原因 ，投 资组合 报告 中数 字分 项之 和与合 计项 之间 可能 存在 尾差。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§8 基金份 额持有人信息
8.1 期 末基 金份额 持有 人户数 及持 有人结 构
份额单 位： 份
持有人 户数
( 户)
户均持 有的
基金份 额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
272 735,433.56 200,009,000.05 99.99% 28,928.99 0.01%
8.2 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本基 金的 情况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 3,688.13 0.0018%
注：截至本报 告期末， 本 基金管理人从 业人员投 资 、持有本基金 符合相关 法 律法规、中 国证监会
规定及 相关 管理 制度 的规 定。
8.3 期 末基 金管理 人的 从业人 员持 有本开 放式 基金份 额总 量区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部
门负责 人 持 有本 开放 式基 金
0~10
本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 0
注：截止本报 告期末， 本 基金管理人从 业人员投 资 、持有本基金 符合相关 法 律法规、中 国证监会
规定及 相关 管理 制度 的规 定。
§9 开放式 基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2016 年10 月 17 日 ）基 金份 额总 额 200,063,852.60
本报告 期期 初基 金份 额总 额 200,063,852.60
本报告 期基 金总 申购 份额 9,911.23
减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 35,834.79
本报告 期基 金拆 分变 动份 额（份 额减 少以"-" 填列 ） -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 200,037,929.04
注：本 基金 总申 购份 额含 红利再 投、 转换 入份 额， 总赎回 份额 含转 换出 份额 。 华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§10 重大事 件揭示
10.1 基 金份 额持有 人大 会决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人、 基金 托管人 的专 门基金 托管 部门的 重大 人事变 动
根据华 润元 大基 金管 理有 限公司 第二 届董 事会 第十 三次临 时会 议审 议通 过， 公司总 经理 由 林
瑞源先 生变 更为 孙晔 伟先 生。上 述变 更已 按照 规定 报相关 监管 机构 备案 ，并 进行公 告。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管理 人、 基金财 产、 基金 托 管业 务的诉 讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
10.4 基 金投 资策略 的改 变
本报告 期内 本基 金投 资策 略未改 变。
10.5 为 基金 进行审 计的 会计师 事务 所情况
本基金 管理 人聘 请安 永华 明会计 师事 务所 （ 特殊 普 通合伙 ） 为本 基金 提供 审 计的会 计师 事务
所。本 报告 期内 未改 聘为 本基金 审计 的会 计师 事务 所。
10.6 管 理人 、托管 人及 其高级 管理 人员受 稽查 或处罚 等情 况
本报告 期内 ，本 基金 管理 人、托 管人 及其 高级 管理 人员无 受监 管部 门稽 查或 处罚。
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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10.7 基 金租 用证券 公司 交易单 元的 有关情 况
10.7.1 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行股票 投资 及佣金 支付 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易单 元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的 比例
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
中泰证 券 2 - - - - -
注：基 金专 用交 易单 元的 选择标 准和 程序 如下 ：
1、 基 金管 理人 负责 选择 代 理本基 金证 券买 卖的 证券 经营机 构， 使用 其交 易单 元作为 基金 的专 用交
易单元 ，选 择的 标准 是：
（1 ） 实力 雄厚 ，信 誉良 好 ，注册 资本 不少 于5 亿元 人民币 ；
（2 ） 财务 状况 良好 ，各 项 财务指 标显 示公 司经 营状 况稳定 ；
（3 ） 经营 行为 规范 ，最 近 二年未 发生 因重 大违 规行 为而受 到中 国证 监会 处罚 ；
（4 ） 内部 管理 规范 、严 格 ，具备 健全 的内 控制 度， 并能满 足基 金运 作高 度保 密的要 求；
（5 ） 具备 基金 运作 所需 的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交 易设施 符合 代理 本基 金进 行证券 交易 的需 要，
并能为 本基 金提 供全 面的 信息服 务；
（6 ） 研究 实力 较强 ， 有固 定的研 究机 构和 专门 的研 究人员 ， 能及 时为 本基 金 提供高 质量 的咨 询服
务。
2、选 择交 易单 元的 程序 ：
我公司根据上 述标准， 选 定符合条件的 证券公司 作 为租用交易单 元的对象 。 我公司投研 部门定期
对所选定证券 公司的服 务 进行 综合评比 ，评比内 容 包括：提供研 究报告质 量 、数量、及 时性及提
供研究服务主 动性和质 量 等情况，并依 据评比结 果 确定交易单元 交易的具 体 情况。我公 司在比较
了多家证券经 营机构的 财 务状况、经营 状况、研 究 水平后，向券 商租用交 易 单元作为基 金专用交
易单元 。本 基金 本报 告期 内租用 的基 金专 用交 易单 元未发 生变 化。
10.7.2 基 金租 用证券 公司 交易单 元进 行其他 证券 投资的 情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债券 成
交总额 的比 例
成交金 额
占当期 债券 回购
成交总 额的 比例
成交金 额
占当期 权证 成
交总额 的比 例
中泰证 券 - - - - - -
注：本 基金 本报 告期 末未 通过租 用的 证券 公司 交易 单元进 行其 他证 券投 资。
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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10.8 其 他重 大事件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
华 润 元 大 基 金 管 理 有 限 公 司 旗 下 开 放
式基金 净值 公告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年 1 月 3 日
2
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 关
于 开 放 日 常 申 购 、 赎 回 、 转 换 及 定 期
定额投 资业 务的 公告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年1 月13 日
3
华 润 元 大 华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投
资基 金2016 年第 4 季度 报 告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年1 月19 日
4
华 润 元 大 基 金 管 理 有 限 公 司 总 经 理 变
更公告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年2 月14 日
5
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2016 年年 度报 告
基金管 理人 网站 2017 年3 月29 日
6
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2016 年年 度报 告摘 要
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年3 月29 日
7
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 变更 公告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报 、 基金 管理 人网 站
2017 年4 月15 日
8
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基
金经理 变更 公告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年4 月20 日
9
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年第1 季 度报 告
中国证 券报 、上 海证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年4 月24 日
10
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 招
募说明 书（ 更新 ） （2017 年第1 号）
基金管 理人 网站 2017 年5 月31 日
11
华 润 元 大 润 鑫 债 券 型 证 券 投 资 基 金 招
募说明 书（ 更新 ）摘 要（2017 年第 1
号）
中国证 券报 、上 海 证 券报 、
证券时 报、 基金 管理 人网 站
2017 年5 月31 日
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§11 影响投 资者决策的其他重 要信息
11.1 报 告期 内单一 投资 者持有 基金 份额比 例达 到或超 过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况
序号
持有基金 份
额比例达 到
或者超 过20%
的时间区 间
期初
份额
申购
份额
赎回
份额
持有份额
份额占
比
机构 -
2017 年1 月1
日至 2017 年
6 月 30 日
200,009,000.05 0.00 0.00 200,009,000.05 99.98%
个人
- - - - - - -
产品特有 风险
本基金于 本报告 期内出 现 单一投资 者持有 基金份 额 比例达到 或者超 过 20% 的 情形， 本基金 管理人
已经采取 措施， 审慎确 认 大额申购 与大额 赎回， 防 控产品流 动性风 险并公 平 对待投资 者。 本 基金
管理人提 请投资 者注意 因 单一投资 者持有 基金份 额 集中导致 的产品 流动性 风 险、 大 额赎回 风险以
及净值波 动风险 等特有 风 险。
11.2 影 响投 资者决 策的 其他重 要信 息
2017 年7 月6 日， 本 基金 管理人 发布 了 《 华润 元大 基金管 理有 限公 司副 总经 理任职 公告 》 及
《华润 元大 基金 管理 有限 公司总 经理 助理 任职 公告 》 ； 2017 年 8 月 3 日， 本基 金 管理人 发布 了 《 华
润元大 基金 管理 有限 公司 督察长 变更 公告 》 ；2017 年 8 月 24 日， 本基 金管 理 人发布 了《 华润 元
大基金 管理 有限 公司 董事 长变更 公告 》 。
华润元大润鑫债券 2017 年半年 度报告
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§12 备查文 件目录
12.1 备 查文 件目录
1 、中 国证 监会 关于 核准 本 基金募 集的 批复 ；
2 、本 基金 基金 合同 ；
3 、本 基金 托管 协议 ；
4 、本 报告 期内 在指 定报 刊 上披露 的各 项公 告。
12.2 存 放地 点
以上备 查文 件存 放于 基金 管理人 和基 金托 管人 的办 公场所 。
12.3 查 阅方 式
基金持 有人 可在 办公 时间 到基金 管理 人和 基金 托管 人的办 公场 所或 网站 免费 查阅。
华 润元 大基金 管理 有限公 司
2017 年 8 月 26 日
