华夏兴和混合型证券投资基金
2017 年 半 年度 报 告
2017 年 6 月 30 日
基金管理人：华夏基金管理有限公司
基金托管人：中国建设银行股份有限公司
报告送出日期：二〇一七年八月二十六日 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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§ 1 重 要提示及目录
1.1 重 要提 示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 建设 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 24 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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1.2 目录
§ 1 重 要提 示及 目录 ....................................................................................................................................... 1
§ 2 基 金简 介 ................................................................................................................................................... 3
§ 3 主 要财 务指 标和 基金 净 值表现 ............................................................................................................... 4
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标 ................................................................................................................. 4
3.2 基 金净 值表 现 ..................................................................................................................................... 4
§ 4 管 理人 报告 ............................................................................................................................................... 5
§ 5 托 管人 报告 ............................................................................................................................................... 9
§ 6 半 年度 财务 会计 报告 （ 未经审 计） ....................................................................................................... 9
6.1 资 产负 债表 ......................................................................................................................................... 9
6.2 利 润表 ............................................................................................................................................... 10
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值 ）变动 表 ................................................................................................... 11
6.4 报 表附 注 ........................................................................................................................................... 12
§ 7 投 资组 合报 告 ......................................................................................................................................... 27
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ................................................................................................................... 27
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合 ........................................................................................... 28
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有股 票投 资明 细 ....................................... 28
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动 ............................................................................................... 31
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合 ........................................................................................... 33
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细 ................................... 33
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有资 产支 持证 券投 资明 细 ....................... 33
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细 ....................... 33
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细 ................................... 33
7.10 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明 ......................................................................... 33
7.11 报 告期 末本 基金 投资 的国债 期货 交易 情况 说明 ......................................................................... 33
7.12 投 资组 合 报 告附 注 ......................................................................................................................... 33
§ 8 基 金份 额持 有人 信息 ............................................................................................................................. 34
§ 9 开 放式 基金 份额 变动 ............................................................................................................................. 35
§ 10 重 大事 件揭 示 ....................................................................................................................................... 35
§ 11 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 ....................................................................................................... 37
§ 12 备 查文 件目 录 ....................................................................................................................................... 38
华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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§ 2 基 金简介
2.1 基 金基 本情 况
基金名 称 华夏兴 和混 合型 证券 投资 基金
基金简 称 华夏兴 和混 合
基金主 代码 519918
交易代 码 519918
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 5 月 30 日
基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司
基金托 管人 中国建 设银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 451,054,752.73 份
基金合 同存 续期 不定期
2.2 基 金产 品说 明
投资目 标
通过深 入研 究 ， 发 掘经 济 发展过 程中 受益 于内 需增 长的优 质公 司 ， 在 严格 控
制风险 的前 提下 ，谋 求基 金资产 的长 期增 值。
投资策 略
本基金 通过 对宏 观经 济环 境、 财政 及货 币政 策、 资 金供需 情况 等因 素的 综合
分析以 及对 市场 趋势 的判 断， 结合 各类 资产 的风 险 收益水 平 ， 合 理确 定基 金
在股票 、债 券等 各类 资产 类别上 的投 资比 例， 并适 时进行 动态 调整 。
业绩比 较基 准
本基金 的业 绩比 较基 准为 ：沪深 300 指 数收 益率× 70% ＋上 证国 债指 数收 益
率× 30% 。
风险收 益特 征
本基金 属于 混合 基金 ， 风 险与收 益高 于债 券基 金与 货币市 场基 金 ， 低 于股 票
基金， 属于 较高 风险 、较 高收益 的品 种。
2.3 基 金管 理人 和基 金托 管 人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国建 设银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 李彬 田青
联系电 话 400-818-6666 010-67595096
电子邮 箱 service@ChinaAMC.com tianqing1.zh@ccb.com
客户服 务电 话 400-818-6666 010-67595096
传真 010-63136700 010-66275853
注册地 址
北京市顺义区天竺空港工业区
A 区
北京市 西城 区金 融大 街25 号
办公地 址
北京市西城区金融大街33 号通
泰大厦B 座8层
北 京 市 西 城 区 闹 市 口 大 街1 号院1 号
楼
邮政编 码 100033 100033
法定代 表人 杨明辉 王洪章
2.4 信 息披 露方 式
本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《上海 证券 报》 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.ChinaAMC.com
基金 半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所
2.5 其 他相 关资 料
项目 名称 办公地 址
注册登 记机 构 中国证 券登 记结 算有 限责 任公司 北京市 西城 区太 平桥 大 街 17 号
§ 3 主 要财务指标和基金净 值表现
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期 （2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日）
本期已 实现 收益 -64,800.23
本期利 润 18,267,130.94
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0396
本期加 权平 均净 值利 润率 2.73%
本期基 金份 额净 值增 长率 2.74%
3.1.2 期 末数 据和 指标 报告期 末(2017 年6月30 日)
期末可 供分 配利 润 171,079,959.55
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.3793
期末基 金资 产净 值 658,550,158.26
期末基 金份 额净 值 1.460
3.1.3 累 计期 末指 标 报告期 末(2017 年6月30 日)
基金份 额累 计净 值增 长率 45.57%
注： ① 所述基金业绩指标 不包括持有人认购或交易 基金的各项费用，计入费 用后实际收益水平
要低于 所列 数字 。
② 本期已实现收益指基金 本期利息收入、投资收益 、其他收入（不含公允价 值变动收益）扣除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
③ 期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。
3.2 基 金净 值表 现
3.2.1 基金 份额 净值 增长 率 及其与 同期 业绩 比较 基准 收益率 的比 较
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－ ③ ②－④
过去一 个月 6.49% 0.89% 3.52% 0.47% 2.97% 0.42%
过去三 个月 -0.54% 1.09% 4.30% 0.43% -4.84% 0.66%
过去六 个月 2.74% 0.96% 7.60% 0.40% -4.86% 0.56%
过去一 年 -7.30% 0.96% 11.82% 0.47% -19.12% 0.49% 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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过去三 年 44.70% 2.18% 53.63% 1.23% -8.93% 0.95%
自基金 转型 以
来至今
45.57% 2.15% 54.31% 1.21% -8.74% 0.94%
3.2.2 自基 金转型 以来 基 金 份额累 计净 值增 长率 变动 及其与 同期 业绩 比较 基准 收益率 变动 的比 较
华夏兴 和混 合型 证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2014 年 5 月 30 日至 2017 年 6 月 30 日）
注： 自 2014 年 5 月 30 日 起，由 《兴 和证 券投 资基 金基金 合同 》修 订而 成的 《华夏 兴和 混合 型
证券投 资基 金基 金合 同》 生效。
§ 4 管 理人报告
4.1 基 金管 理人 及基 金经 理 情况
4.1.1基 金管 理人 及其 管理 基金的 经验
华夏基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 4 月 9 日， 是 经中国 证监 会批 准成 立的 首批全 国性 基金 管
理公司之一。公司总部设 在北京，在北京、上海、 深圳、成都、南京、杭州 、广州和青岛设有分公
司， 在香 港、 深圳 、 上 海设 有子公 司 。 公 司是 首批 全 国社保 基金 管理 人 、 首 批 企业年 金基 金管 理人 、
境内首 批 QDII 基金管理人 、境内 首只 ETF 基金管理 人、境 内首 只沪 港通 ETF 基金管 理人 、首 批 内
地与香港基金互认基金管 理人、首批基本养老保险 基金投资管理人资格、首 家加入联合国责任投资华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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原则组织的公募基金公司，以及特定客户资产管理人、保险资金投资管理人，香港子公司是首批
RQFII 基金管理人 。华 夏 基金是 业务 领域 最广 泛的 基金管 理公 司之 一。
华夏基金以深入的投资研 究为基础，尽力捕捉市场 机会，为投资人谋求良好 的回报。根据银河
证券基 金研 究中 心基 金业 绩统计 报告 ， 在 基金 分类 排名中 （截 至 2017 年 6 月 30 日 数据） ， 华 夏大 盘
精选混 合 在 137 只普 通偏 股型基 金（A 类 ）中 排名 第 5 ；华 夏消 费升 级混 合 A 在 256 只灵 活配 置型
基金（ 股票 上下 限 0-95%+ 基准股 票比 例 30%-60%）（ A 类） 中排 名第 2 ；华 夏回报 混合 A 和华夏 回
报二号 混合 分别 在 172 只 绝对收 益目 标基 金（A 类 ）中排 名第 2 和第 3； 华 夏全球 股票(QDII) 在 56
只 QDII 股票型基 金 （A 类 ） 中排 名第 3 ； 华 夏安 康债 券 C 在 126 只 普通 债券 型 基金 （ 二级 非 A 类）
中排名 第 9 ；华 夏可 转债 增强债 券 A 在 17 只可 转 换债券 型基 金（A 类） 中 排名 第 3。
在《中国证券 报》主办的第十四届中国 基金业金牛奖的评选中， 华夏基金获得 “2 016 年度被 动
投资金 牛基 金公 司 ” 奖。
在客户 服务 方面 ，2017 年 上半年 ， 华 夏基 金继 续以 客户需 求为 导向 ， 努 力提 高客户 使用 的便 利
性和服 务体 验： （1） 下 调旗 下开放 式基 金在 直销 机构 及华夏 财富 的申 购、 赎回 等业务 最低 数量 限制 ，
更好地 满足 客户 理财 需求 ； （2） 新增 开通 华夏 财富 宝 货币、 华夏 薪金 宝货 币网 上交易 快速 赎回 业务 ，
并且将 单日 单账 户快 速赎 回份额 上调 至 50 万 份， 更 好地满 足了 投资 者的 流动 性需求 ； （3 ） 网上交 易
上线中 信银 行和 广发 银行 快捷支 付业 务， 并与 花旗 银行、 青岛 农商 银行、 国美 基金等 代销 机构 合作 ，
拓宽客 户交 易渠 道， 提高 客户交 易便 利性 ； （4 ） 开 展 “ 华 夏基 金 19 周年 司庆 ” 、 “4 月 万物 生长 ， 定 投
让理财 生花 ” 、 “ 知识 就是 红包 ” 等多 项客 户活 动， 为 客户提 供多 样化 的投 资者 教育和 关怀 服务 。
4.1.2 基金 经理 （或 基金 经 理小组 ）及 基金 经理 助理 的简介
姓名 职务
任本基 金的 基金 经理
（助理 ）期 限
证券从 业
年限
说明
任职日 期 离任日 期
佟巍
本基金 的基 金
经理、 股票 投
资部总 监
2016-08-18 - 9 年
美国密 歇根 大学 工业 工程 、 金
融工程 硕士。 曾任 雷曼 兄 弟亚
洲投资 有限 公司 、野 村国 际
（香港） 有限 公司 结构 化 信贷
交易部 交易 员等 。2009 年 1
月加入 华夏 基金 管理 有限 公
司， 曾 任研 究员、 投资 经理 等。
注： ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。
② 证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
4.2 管 理人 对报 告期 内本 基 金运作 遵规 守信 情况 的说 明
报告期内，本基金管理人 严格遵守《中华人民共和 国证券投资基金法 》 、 《 公 开募集证券投资基华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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金运作管理办法 》 、 《证券 投资基金管理公司公平交 易制度指导意见 》 、 《基金 管理公司开展投资、 研
究活动 防控 内幕 交易 指导 意见》 、 基金 合同 和其 他有 关法律 法规 ， 本 着诚 实信 用、 勤 勉尽 责、 安 全 高
效的原则管理和运用基金 资产，在严格控制投资风 险的基础上，为基金份额 持有人谋求最大利益，
没有损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。
4.3 管 理人 对报 告期 内公 平 交易情 况的 专项 说明
4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况
本基金管理人一贯公平对 待旗下管理的所有基金和 组合，制定并严格遵守相 应的制度和流程，
通过系统和人工等方式在 各环节严格控制交易公平 执行。报告期内，本公司 严格执行了《证券投资
基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和 《华 夏基 金管理 有限 公司 公平 交易 制度》 的规 定。
4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明
报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。
报告期内，未出现涉及本 基金的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证
券当日 成交 量 5% 的情 况。
4.4 管 理人 对报 告期 内基 金 的投资 策略 和业 绩表 现的 说明
4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析
回顾上 半年 ，2016 年 初开 始的库 存周 期上 行阶 段接 近尾声 ， 国 内宏 观经 济增 速阶段 性见 顶。 价
格指数 方面 ，PPI 在 1 季度 冲高后 回落 ，CPI 总 体处 于较低 水平 。 从 工业 品的 价格趋 势看 ， 国 内经 济
持续 5 个季 度的 补库 存基 本结束 。 需 求端 方面， 结构 分化， 出口 增速 平稳 略增 长， 但 投资 下滑 较快 ，
5 月 份投 资增 速 为 7.9% ， 创年内 新低 ，地 产和 基建 的投资 增速 下降 是主 要原 因，财 政收 支的 约束 和
地产调控政策对投资的影 响逐渐显现。上半年的一 个不同于以往的特点是广 义货币增速放缓明显，
M2 同 比增 速持 续下 降， 主 要是同 业业 务受 到抑 制 ， 最终影 响 了 流向 实体 经济 的资金 ， 相应 的社 融中
非标减 少。
金融市 场方 面 ， 上 半年 A 股市场 总体 呈现 出震 荡走 势， 结构 分化 明显 ， 白 马和 龙头股 持续 上涨 ，
尤其是白酒、家电、医药 、消费建材、高景气的电 子子行业中的优质公司持 续突破估值限制，而高
估值的 小市 值股 票则 持续 调整。
报告期内，本基金着重投 资于上游和中游行业，增 加了消费建材、环保和部 分电子行业的龙头
股权重 ，同 时在 上游 煤炭 和有色 行业 中集 中配 置了 龙头股 票， 为组 合贡 献了 收益。
4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现
截至 2017 年 6 月 30 日 ， 本基金 份额 净值 为 1.460 元， 本报 告期 份额 净值 增 长率为 2.74% ， 同 期
业绩比 较基 准增 长率 为 7.60% 。 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证 券市场 及行 业走 势的 简要 展望
展望未来，下半年国内经 济增速的下行压力会高于 上半年。首先，本轮库存 周期的上行阶段已
经结束 。 从 2015 年底 至 2017 年 1 季 度 ， 由 于 PPI 增 速的大 幅反 弹 ， 名 义 GDP 增速仅 用了 一年 时间
几乎翻 倍 ， 这 对经 济中 间环 节的补 库存 意愿 有巨 大的 推动作 用 。 但 上半 年大 宗原 材料价 格高 点已 现 ，
下半年进入去库存阶段对 经济增速会产生抑制作用 。其次，未来的货币环境 可能仍然面临压力，并
且对经 济的 影响 将进 一步 显现 。 从 2 季 度的 数据 可以 看到 ， 去 杠杆 背景 下货 币创 造的速 度明 显放 缓 ，
最终传 导到 了经 济的 融资 数据上 ， 叠 加经 济去 库存 阶段的 展开 ， 对 经济 的压 力会高 于上 半年 。 第 三，
海外方面，美国和欧洲的 经济短期看都在向上运行 ，导致二者不太会采取宽 松的货币政策，这对国
内的货 币环 境形 成一 定制 约。 国内 股票 市场 可能 面临 流动性 收紧 和盈 利环 比转 弱的组 合 。 我 们判 断 ，
经济的 下行 速度 会是 影响 股票市 场走 势的 关键 变量 ， 目前看 经济 下行 可能 比较 温和 ， 因 此我 们认 为 ，
市场总 体仍 将维 持震 荡， 结构性 牛市 仍会 持续 ，只 是上涨 股票 的基 本面 需要 更为扎 实。
投资策 略上 ， 本 基金 将继 续重点 配置 上游 和中 游制 造行 业 中的 优质 龙头 公司 ， 例如 建材、 环保 、
部分景 气制 造子 行业 中的 优质公 司， 同时 适度 减少 对上游 资源 品的 配置 。
珍惜基 金份 额持 有人 的每 一分投 资和 每一 份信 任 ， 本基金 将继 续奉 行华 夏基 金管理 有限 公司 “ 为
信任奉 献回 报 ” 的经 营理 念 ， 规范 运作， 审慎 投资， 勤勉尽 责地 为基 金份 额持 有人谋 求长 期、 稳 定的
回报。
4.6 管 理人 对报 告期 内基 金 估值程 序等 事项 的说 明
根据中国证监会相关规定 及基金合同约定，本基金 管理人应严格按照新准则 、中国证监会相关
规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所持有的 投资品种进行估值。本基 金托管人根据法律法规
要求履行估 值及 净值 计算 的复核责任 。会计师 事务 所在估值调 整导致基 金资 产净值的变 化在 0.25%
以上时对所采用的相关估 值模型、假设及参数的适 当性发表审核意见并出具 报告。定价服务机构按
照商业合同约定提供定价 服务。其中，本基金管理 人为了确保估值工作的合 规开展，建立了负责估
值工作决策和执行的专门 机构，组成人员包括主管 基金运营的公司领导或其 授权人、督察长、投资
风控工作负责人、证券研 究工作负责人、合规负责 人及基金会计工作负责人 等，以上人员具有丰富
的风控、证券研究、合规 、会计方面的专业经验。 同时，根据基金管理公司 制定的相关制度，估值
工作决 策机 构的 成员 中不 包括基 金经 理。 本报 告期 内，参 与估 值流 程各 方之 间无重 大利 益冲 突。
4.7 管 理人 对报 告期 内基 金 利润分 配情 况的 说明
本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ，符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。
4.8 报 告期 内管 理人 对本 基 金持有 人数 或基 金资 产净 值预警 情形 的说 明
报告期内，本基金未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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低于五 千万 元的 情形 。
§ 5 托 管人报告
5.1 报 告期 内本 基金 托管 人 遵规守 信情 况声 明
本报告 期 ， 中 国建 设银 行股 份有限 公司 在本 基金 的托 管过程 中 ， 严 格遵 守了 《证 券投资 基金 法》 、
基金合同、托管协议和其 他有关规定，不存在损害 基金份额持有人利益的行 为，完全尽职尽责地履
行了基 金托 管人 应尽 的义 务。
5.2 托 管人 对报 告期 内本 基 金投资 运作 遵规 守信 、净 值计算 、利 润分 配等 情况 的说明
本报告期，本托管人按照 国家有关规定、基金合同 、托管协议和其他有关规 定，对本基金的基
金资产净值计算、基金费 用开支等方面进行了认真 的复核，对本基金的投资 运作方面进行了监督，
未发现 基金 管理 人有 损害 基金份 额持 有人 利益 的行 为。
报告期 内， 本基 金 未 实施 利润分 配。
5.3 托 管人 对本 半年 度报 告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见
本托管人复核审查了本报 告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组
合报告 等内 容， 保证 复核 内容不 存在 虚假 记载 、误 导性陈 述或 者重 大遗 漏。
§ 6 半 年度财务会计报告（ 未经审计）
6.1 资 产负 债表
会计主 体： 华夏 兴和 混合 型证券 投资 基金
报告截 止日 ：2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资产：
- -
银行存 款 6.4.7.1 52,262,024.21 172,104,525.34
结算备 付金
1,334,203.61 1,623,349.21
存出保 证金
160,662.49 299,247.99
交易性 金融 资产 6.4.7.2 618,320,958.65 543,734,756.86
其中： 股票 投资
618,320,958.65 533,734,756.86
基金投 资
- -
债券投 资
- 10,000,000.00 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
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资产支 持证 券投 资
- -
贵金属 投资
- -
衍生金 融资 产 6.4.7.3 - -
买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - -
应收证 券清 算款
- 6,668,158.41
应收利 息 6.4.7.5 10,959.72 275,553.79
应收股 利
- -
应收申 购款
2,575.09 12,755.54
递延所 得税 资产
- -
其他资 产 6.4.7.6 5,000.00 5,000.00
资产总 计
672,096,383.77 724,723,347.14
负债和所有者权益 附注号
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债：
- -
短期借 款
- -
交易性 金融 负债
- -
衍生金 融负 债 6.4.7.3 - -
卖出回 购金 融资 产款
- -
应付证 券清 算款
202.88 38,135,812.34
应付赎 回款
511,351.72 309,300.94
应付管 理人 报酬
788,459.13 888,137.48
应付托 管费
131,409.84 148,022.90
应付销 售服 务费
- -
应付交 易费 用 6.4.7.7 10,609,622.32 10,351,479.26
应交税 费
930,642.68 930,642.68
应付利 息
- -
应付利 润
- -
递延所 得税 负债
- -
其他负 债 6.4.7.8 574,536.94 570,318.93
负债合 计
13,546,225.51 51,333,714.53
所有者权益：
- -
实收基 金 6.4.7.9 487,470,198.71 512,005,102.30
未分配 利润 6.4.7.10 171,079,959.55 161,384,530.31
所有者 权益 合计
658,550,158.26 673,389,632.61
负债和 所有 者权 益总 计
672,096,383.77 724,723,347.14
注：报 告截 止 日 2017 年 6 月 30 日， 基金 份额 净值 1.460 元 ，基 金份 额总 额 451,054,752.73 份。
6.2 利 润表
会计主 体： 华夏 兴和 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
11
项目 附注号
本期
2017 年 1 月 1 日至
2017 年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
一、收入
25,553,102.11 -193,860,950.53
1.利息 收入
355,557.97 765,329.52
其中： 存款 利息 收入 6.4.7.11 352,183.65 208,919.61
债券利 息收 入
3,374.32 556,409.91
资产支 持证 券利 息收 入
- -
买入返 售金 融资 产收 入
- -
其他利 息收 入
- -
2.投资 收益 （损 失以 “- ” 填 列）
6,810,446.22 -154,473,796.25
其中： 股票 投资 收益 6.4.7.12 2,453,601.59 -155,227,785.95
基金投 资收 益
- -
债券投 资收 益 6.4.7.13 -320.00 -32,000.00
资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.14 - -
贵金属 投资 收益 6.4.7.15 - -
衍生工 具收 益 6.4.7.16 - -
股利收 益 6.4.7.17 4,357,164.63 785,989.70
3. 公 允 价 值 变 动 收 益 （ 损 失 以 “- ”
号填列 ）
6.4.7.18 18,331,931.17 -40,320,853.16
4.汇兑 收益 （损 失以 “- ” 号 填列）
- -
5.其他 收入 （损 失以 “- ” 号 填列） 6.4.7.19 55,166.75 168,369.36
减：二、费用
7,285,971.17 11,706,028.74
1.管理 人报 酬
4,966,405.09 6,163,894.76
2.托管 费
827,734.18 1,027,315.83
3.销售 服务 费
- -
4.交易 费用 6.4.7.20 1,393,469.61 4,396,078.41
5.利息 支出
- -
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出
- -
6.其他 费用 6.4.7.21 98,362.29 118,739.74
三 、 利 润 总 额 （ 亏 损 总 额 以 “- ” 号
填列）
18,267,130.94 -205,566,979.27
减：所 得税 费用
- -
四、 净利润 （ 净亏损以 “- ” 号填列）
18,267,130.94 -205,566,979.27
6.3 所 有者 权益 （基 金净 值 ）变动 表
会计主 体： 华夏 兴和 混合 型证券 投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
12
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
512,005,102.30 161,384,530.31 673,389,632.61
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- 18,267,130.94 18,267,130.94
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-24,534,903.59 -8,571,701.70 -33,106,605.29
其中：1.基 金申 购款 13,740,019.08 5,161,026.16 18,901,045.24
2.基金 赎回 款 -38,274,922.67 -13,732,727.86 -52,007,650.53
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
487,470,198.71 171,079,959.55 658,550,158.26
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一、 期初 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
651,236,754.20 488,826,722.43 1,140,063,476.63
二、 本期 经营 活动 产生 的
基金净 值变 动数 （ 本期 利
润）
- -205,566,979.27 -205,566,979.27
三、 本期 基金 份额 交易 产
生的基 金净 值变 动数 （ 净
值减少 以 “- ” 号填 列）
-70,175,390.16 -17,652,135.31 -87,827,525.47
其中：1.基 金申 购款 75,156,982.61 41,446,008.98 116,602,991.59
2.基金 赎回 款 -145,332,372.77 -59,098,144.29 -204,430,517.06
四、 本期 向基 金份 额持 有
人 分 配 利 润 产 生 的 基 金
净 值 变 动 （ 净 值 减 少 以
“- ” 号填列）
- - -
五、 期末 所有 者权 益 （ 基
金净值 ）
581,061,364.04 265,607,607.85 846,668,971.89
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 杨明 辉，主 管会 计工 作负 责人 ：汪贵 华， 会计 机构 负责 人：汪 贵华
6.4 报 表附 注
6.4.1基 金基 本情 况
依据 2014 年 5 月 14 日 中 国证监 会《 关于 兴和 证券 投资基 金基 金份 额持 有人 大会决 议备 案的 回华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
13
函》 （证 券基 金机 构监 管部 部函[2014]239 号） ， 兴和 证券投 资基 金基 金份 额持 有人大 会决 议生 效， 并
获得上 海证 券交 易所 自律 监管决 定书[2014]232 号 《 关于终 止兴 和证 券投 资基 金上市 的决 定》 的同 意，
基金兴 和于 2014 年 5 月 29 日进行 终止 上市 权利 登 记，2014 年 5 月 30 日 终 止上市 。原 《兴 和证 券
投资基 金基 金合 同》 于终 止上市 日起 失效 ， 《 华夏 兴 和混合 型证 券投 资基 金基 金合同 》 于 同一 日起 生
效， 同 时基 金兴 和更 名为 华夏兴 和混 合型 证券 投资 基金 （ 以下 简称 “ 本基 金 ” ） 。 本基 金为 契约 型开 放
式，存续期限为不定期。 本基金的基金管理人为华 夏基金管理有限公司，基 金托管人为中国建设银
行股份 有限 公司 。
根据 《华 夏兴 和混 合型 证 券投资 基金 招募 说明 书》 ， 基金管 理人 华夏 基金 管理 有限公 司确 定 2014
年 6 月 20 日为 基金 份额 折 算基准 日 。 经 本基 金管 理人 计算并 经基 金托 管人 复核 的折算 前基 金份 额净
值为 0.925 元 ， 精 确 到 小 数 点 后第 9 位为 0.925282871 元（第 10 位 舍 去 ） ， 本 基 金 管 理 人 按 照
0.925282871 的折算比例对原兴和证券投资基金进行了基金份额折算，折算后的基金份额净值为
1.000 元， 折算 后的 基金 份 额为折 算前 的基 金份 额乘 以折算 比例 ， 采 用截 尾法 保留到 整数 位， 所产 生
的 误 差 归 入 基 金 财 产 。 折 算 前 原 兴 和 证 券 投 资 基 金 份 额 总 额 为 30 亿 份 ， 折 算 后 基 金 份 额 总 额 为
2,775,825,866 份。
本基金 于基 金合 同生 效后 自 2014 年 6 月 3 日至 2014 年 6 月 17 日 期间 内开 放 集中申 购 ， 最 终确
认 的 有 效 净 申 购 金 额 为 273,841,508.26 元 人 民 币 ， 有 效 申 购 申 请 确 认 金 额 产 生 的 银 行 利 息 共 计
45,236.99 元人民币，业经 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）德师报（验）字（14）第 0615
号审验 报告 予以 验证 。本 次集中 申购 有效 申购 户数 为 3,740 户 ，按照 每份 基 金份额 发售 面值 1.00 元
人民币 计算 ， 本 次集 中申 购 有效净 申购 资金 及其 产生 的利息 结转 的基 金份 额共 计 273,886,745.25 份，
已分别 计入 各基 金份 额持 有人的 基金 账户 ，归 各基 金份额 持有 人所 有。
根据《中华人民共和国证 券投资基金法》和《华夏 兴和混合型证券投资基金 基金合同》等有关
规定，本基金的投资范围 为具有良好流动性的金融 工具，包括国内依法发行 上市的股票（包括创业
板、 中小 板股 票） 、 债券 （ 含中小 企业 私募 债券 ） 、 货 币市场 工具 、 权证 、 资 产 支持证 券 、 股 指期 货、
国债期 货以 及法 律法 规或 中国证 监会 允许 基金 投资 的其他 金融 工具 （ 但须 符合 中国证 监会 相关 规 定 ） 。
6.4.2 会计 报表 的编 制基 础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及其后 颁布 和修 订的 《企 业会计 准则 －基 本
准则》 、 各项 具体 会计 准则 及其他 相关 规定( 以下 合称 “ 企业 会计 准则 ”) 、 中国 证 券投资 基金 业协 会( 以
下简称 “ 中 国基 金业 协会 ”) 于 2012 年 11 月 16 日 颁布 的 《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 中国 证
监会发 布的 《证 券投 资基 金信息 披 露 XBRL 模板 第 3 号< 年 度报 告和 半年 度报告> 》和 中国 证监 会、
中国基 金业 协会 允许 的如 财务报 表附 注 6.4.4 所列 示 的基金 行业 实务 操作 的有 关规定 编制 。 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
14
6.4.3 遵循 企业 会计 准则 及 其他有 关规 定的 声明
本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 ，真 实、 完整 地反映 了本 基 金 2017 年 6 月 30 日 的财 务状
况以 及 2017 年 1 月 1 日至 6 月 30 日期 间的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。
6.4.4 本报 告期 所采 用的 会 计政策 、会 计估 计与 最近 一期年 度报 告相 一致 的说 明
本基 金本报告期会计报表 所采用的会计政策、会计 估计与最近一期年度会计 报表所采用的会计
政策、 会计 估计 一致 。
6.4.5 会计 政策 和会 计估 计 变更以 及差 错更 正的 说明
6.4.5.1 会计 政策 变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。
6.4.5.2 会计 估计 变更 的说 明
本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。
6.4.5.3 差错 更正 的说 明
本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。
6.4.6 税项
根据财 税[2004]78 号 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 、 财税[2005]103 号《关 于股 权分 置
试点改 革有 关税 收政 策问 题的通 知》 、 财税[2008]1 号 《关 于企 业所 得税 若干 优惠政 策的 通知 》 、 财 税
[2012]85 号《 关于实 施上市 公司 股息红 利差别 化个人 所得 税政策 有关问 题的通 知》 、财 税[2015]101
号 《关 于上 市公 司股 息红 利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财 税[2016]36 号 《关 于全 面推
开营业 税改 征增 值税 试点 的通知 》 、 财税[2016]46 号 《关于 进一 步明 确全 面推 开营改 增试 点金 融业 有
关政策 的通 知》 、 财税[2016]70 号 《 关于 金融 机构 同 业往来 等增 值税 政策 的补 充通知 》 及 其他 相关 财
税法规 和实 务操 作， 主要 税项列 示如 下：
1、以 发行 基金 方式 募 集 资 金不属 于营 业税 或增 值税 征收范 围， 不征 收营 业税 或增值 税。
2、基 金买 卖股 票、 债券 的 差价收 入免 征营 业税 或增 值税， 暂不 征收 企业 所得 税。
3、存 款利 息收 入不 征收 增 值税。
4、国 债、 地方 政府 债利 息 收入， 金融 同业 往来 利息 收入免 征增 值税 。
5、对 基金 取得 的债 券的 利 息收入 及其 他收 入， 暂不 征收企 业所 得税 。
6、 对基 金取 得的 股票 的股 息、 红 利收 入， 由 上市 公 司在向 基金 派发 股息 、 红 利收入 时代 扣代 缴
20% 的 个人 所得 税 ， 暂不 征收企 业所 得税 。 基金 从 上市公 司分 配取 得的 股息 红利所 得 ， 持 股期 限 在 1
个月以 内（ 含 1 个月 ）的 ，全额 计入 应纳 税所 得额 ，持股 期限 在 1 个月 以上 至 1 年 （含 1 年 ）的 ，
减按 50% 计 入应 纳税 所得 额，持 股期 限超 过 1 年的 ，暂免 征收 个人 所得 税。 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
15
7、基 金卖 出股 票按 0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税，买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。
8、 基金 作为 流通 股股 东在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金等 对价 暂
免征收 印花 税、 企业 所得 税和个 人所 得税 。
6.4.7 重要 财务 报表 项目 的 说明
6.4.7.1 银行 存款
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
活期存 款 52,262,024.21
定期存 款 -
其他存 款 -
合计 52,262,024.21
6.4.7.2 交易 性金 融资 产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
成本 公允价 值 公允价 值变 动
股票 602,321,906.33 618,320,958.65 15,999,052.32
贵 金 属 投 资- 金交所
黄金合 约
- - -
债券
交易所 市场 - - -
银行间 市场 - - -
合计 - - -
资产支 持证 券 - - -
基金 - - -
其他 - - -
合计 602,321,906.33 618,320,958.65 15,999,052.32
6.4.7.3 衍生 金融 资产/ 负债
无。
6.4.7.4 买入 返售 金融 资产
6.4.7.4.1 各 项买 入返 售金 融资产 期末 余额
无。
6.4.7.4.2 期 末买 断式 逆回 购交易 中取 得的 债券
无。
6.4.7.5 应收 利息 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
16
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应收活 期存 款利 息 10,287.12
应收定 期存 款利 息 -
应收其 他存 款利 息 -
应收结 算备 付金 利息 600.40
应收债 券利 息 -
应收买 入返 售证 券利 息 -
应收申 购款 利息 -
应收黄 金合 约拆 借孳 息 -
其他 72.20
合计 10,959.72
6.4.7.6 其他 资产
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
其他应 收款 5,000.00
待摊费 用 -
合计 5,000.00
6.4.7.7 应付 交易 费用
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
交易所 市场 应付 交易 费用 10,609,622.32
银行间 市场 应付 交易 费用 -
合计 10,609,622.32
6.4.7.8 其他 负债
单位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
应付券 商交 易单 元保 证金 500,000.00
应付赎 回费 153.18
预提费 用 74,383.76
合计 574,536.94
6.4.7.9 实收 基金
金额单 位： 人民 币元
项目 本期 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
17
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
基金份 额（ 份） 账面金 额
上年度 末 473,754,807.20 512,005,102.30
本期申 购 12,713,885.57 13,740,019.08
本期赎 回（以 “- ” 号填 列） -35,413,940.04 -38,274,922.67
本期末 451,054,752.73 487,470,198.71
6.4.7.10 未 分配 利润
单位： 人民 币元
项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计
上年度 末 181,292,739.49 -19,908,209.18 161,384,530.31
本期利 润 -64,800.23 18,331,931.17 18,267,130.94
本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的
变动数
-8,833,961.04 262,259.34 -8,571,701.70
其中： 基金 申购 款 4,939,852.27 221,173.89 5,161,026.16
基金赎 回款 -13,773,813.31 41,085.45 -13,732,727.86
本期已 分配 利润 - - -
本期末 172,393,978.22 -1,314,018.67 171,079,959.55
6.4.7.11 存 款利 息收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
活期存 款利 息收 入 339,928.20
定期存 款利 息收 入 -
其他存 款利 息收 入 -
结算备 付金 利息 收入 10,571.49
其他 1,683.96
合计 352,183.65
6.4.7.12 股 票投 资收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
卖出股 票成 交总 额 460,840,813.04
减：卖 出股 票成 本总 额 458,387,211.45
买卖股 票差 价收 入 2,453,601.59
6.4.7.13 债 券投 资收 益
单位 ：人 民币 元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
卖 出 债 券（ 债 转股 及 债券到 期 兑 付） 成 10,247,000.00 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
18
交总额
减： 卖出 债券 （ 债转 股及 债券到 期兑 付）
成本总 额
10,000,320.00
减：应 收利 息总 额 247,000.00
买卖债 券差 价收 入 -320.00
6.4.7.14 资 产支 持证 券投 资 收益
无。
6.4.7.15 贵 金属 投资 收益
6.4.7.15.1 贵金 属投 资收 益 项目构 成
无。
6.4.7.15.2 贵金 属投 资收 益 —— 买 卖贵 金属 差价 收入
无。
6.4.7.15.3 贵金 属投 资收 益 —— 赎 回差 价收 入
无。
6.4.7.15.4 贵金 属投 资收 益 —— 申 购差 价收 入
无。
6.4.7.16 衍 生工 具收 益
6.4.7.16.1 衍生 工具 收益 —— 买卖 权证 差价 收入
无。
6.4.7.16.2 衍生 工具 收益 —— 其他 投资 收益
无。
6.4.7.17 股 利收 益
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
股票投 资产 生的 股利 收益 4,357,164.63
基金投 资产 生的 股利 收益 -
合计 4,357,164.63
6.4.7.18 公 允价 值变 动收 益
单位： 人民 币元
项目名 称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
1.交易 性金 融资 产 18,331,931.17
—— 股 票投 资 18,331,611.17 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
19
—— 债 券投 资 320.00
—— 资 产支 持证 券投 资 -
—— 基 金投 资 -
—— 贵 金属 投资 -
——其他 -
2.衍生 工具 -
—— 权 证投 资 -
3.其他 -
合计 18,331,931.17
6.4.7.19 其 他收 入
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
基金赎 回费 收入 55,166.75
合计 55,166.75
6.4.7.20 交 易费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
交易所 市场 交易 费用 1,393,469.61
银行间 市场 交易 费用 -
合计 1,393,469.61
6.4.7.21 其 他费 用
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
审计费 用 34,712.18
信息披 露费 39,671.58
银行费 用 5,178.53
银行间 账户 维护 费 18,000.00
其他 800.00
合计 98,362.29
6.4.8 或有 事项 、资 产负 债 表日后 事项 的说 明
6.4.8.1 或有 事项
截至资 产负 债表 日， 本基 金无或 有事 项。
6.4.8.2 资产 负债 表日 后事 项
截至财 务报 表批 准日 ，本 基金无 资产 负债 表日 后事 项。
6.4.9 关联 方关 系 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
20
6.4.9.1 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方发 生变 化的 情况
本基金 本报 告期 不存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 发生 变化 的情 况。
6.4.9.2 本报 告期 与基 金发 生关联 交易 的各 关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人
中国建 设银 行股 份有 限公 司（ “ 中国 建设 银行 ” ） 基金托 管人
中信证 券股 份有 限公 司 (“ 中信证 券 ”) 基金管 理人 的股 东
注：下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.10 本报 告期 及上 年度 可比期 间的 关联 方交 易
6.4.10.1 通 过关 联方 交易 单 元进行 的交 易
6.4.10.1.1 股票 交易
金额单 位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 股票
成交总 额的
比例
中信证 券 26,386,827.58 2.69% 53,117,276.19 1.82%
6.4.10.1.2 权证 交易
无。
6.4.10.1.3 债券 交易
无。
6.4.10.1.4 债券 回购 交易
无。
6.4.10.1.5 应支 付关 联方 的 佣金
金额单 位 ： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
中信证 券 24,574.52 2.91% 24,574.52 0.23%
关联方 名称
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期
佣金
占当期 佣金
总量的 比例
期末应 付佣 金余 额
占期末 应付 佣金
总额的 比例
中信证 券 49,468.16 1.88% 49,468.16 0.40% 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
21
注：上述佣金按市场佣金 率计算，以扣除由中国证 券登记结算有限责任公司 收取证管费、经手
费和由 券商 承担 的证 券结 算风险 基金 后的 净额 列示 。
该类佣金协议的服务范围 还包括佣金收取方为本基 金提供的证券投资研究成 果和市场信息服务 。
6.4.10.2 关 联方 报酬
6.4.10.2.1 基金 管理 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 4,966,405.09 6,163,894.76
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 274,907.97 343,929.15
注： ①支 付基 金管 理人 的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 1.5% 的 年费 率计提 ， 逐日 累计
至每月 月底 ，按 月支 付。
② 基金 管理 人报 酬计 算公 式为： 日基 金管 理人 报酬 ＝前一 日基 金资 产净 值× 1.5%/ 当年 天数 。
③ 客户维护费是指基金管 理人与基金销售机构约定 的用以向基金销售机构支 付客户服务及销售
活动中产生的相关费用， 该费用按照代销机构所代 销基金的份额保有量作为 基数进行计算，从基金
管理人 收取 的基 金管 理费 中列支 ，不 属于 从基 金资 产中列 支的 费用 项目 。
6.4.10.2.2 基金 托管 费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30
日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 827,734.18 1,027,315.83
注： ① 支付基 金托管人 的 基金托管费按 前一日基 金 资产净值 0.25% 的年 费率 计提，逐日累 计至
每月月 底， 按月 支付 。
② 基金 托管 费计 算公 式为 ：日基 金托 管费 ＝前 一日 基金资 产净 值× 0.25%/ 当年 天数。
6.4.10.3 与 关联 方进 行银 行 间同业 市场 的债 券( 含 回购) 交易
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国建 设银 - - - - - - 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
22
行
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国建 设银
行
10,196,731.80 - - - - -
6.4.10.4 各 关联 方投 资本 基 金的情 况
6.4.10.4.1 报告 期内 基金 管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况
份额单 位： 份
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期 初 持 有 的 基 金 份
额
152,754,705.00 152,754,705.00
期间申购/ 买 入 总 份
额
- -
期 间 因 拆 分 变 动 份
额
- -
减 ： 期 间 赎 回/ 卖出
总份额
- -
期 末 持 有 的 基 金 份
额
152,754,705.00 152,754,705.00
期 末 持 有 的 基 金 份
额
占基金 总份 额比 例
33.87% 28.41%
6.4.10.4.2 报告 期末 除基 金 管理人 之外 的其 他关 联方 投资本 基金 的情 况
无。
6.4.10.5 由 关联 方保 管的 银 行存款 余额 及当 期产 生的 利息收 入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国建 设银 行活 期存 款 52,262,024.21 339,928.20 34,516,753.03 179,207.65
注：本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 建设 银行保 管， 按银 行同 业利 率计息 。
6.4.10.6 本 基金 在承 销期 内 参与关 联方 承销 证券 的情 况
无。
6.4.11 利 润分 配情 况 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
23
本基金 本报 告期 无利 润分 配事项 。
6.4.12 期末 （2017 年 6 月 30 日 ）本 基金 持有 的流 通 受限证 券
6.4.12.1 因 认购 新发/ 增 发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券
金额单 位： 人民 币元
6.4.12.1.1 受限 证券 类别 ： 股票
证券
代码
证券
名称
成功
认购日
可流
通日
流通
受限
类型
认购
价格
期末估
值单价
数量( 单
位：股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
002879
长缆
科技
2017-06-05 2017-07-07
新发
流通
受限
18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 -
002882
金龙
羽
2017-06-15 2017-07-17
新发
流通
受限
6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 -
603933
睿能
科技
2017-06-28 2017-07-06
新发
流通
受限
20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 -
603305
旭升
股份
2017-06-30 2017-07-10
新发
流通
受限
11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 -
300670
大烨
智能
2017-06-26 2017-07-03
新发
流通
受限
10.93 10.93 1,259 13,760.87 13,760.87 -
300672
国科
微
2017-06-30 2017-07-12
新发
流通
受限
8.48 8.48 1,257 10,659.36 10,659.36 -
603331
百达
精工
2017-06-27 2017-07-05
新发
流通
受限
9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 -
300671
富满
电子
2017-06-27 2017-07-05
新发
流通
受限
8.11 8.11 942 7,639.62 7,639.62 -
603617
君禾
股份
2017-06-23 2017-07-03
新发
流通
受限
8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 -
6.4.12.2 期 末持 有的 暂时 停 牌等流 通受 限股 票
金额单 位： 人民 币元
股票
代码
股票
名称
停牌
日期
停牌
原因
期末估
值单价
复牌
日期
复牌
开盘
单价
数量
( 单位 ： 股)
期末
成本总 额
期末
估值总 额
备
注
601088 中国 2017-06-05 重大事 22.29 - - 804,899 16,237,583.36 17,941,198.71 - 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
24
神华 项
601919
中远
海控
2017-05-17
重大事
项
5.35 2017-07-26 5.89 657,500 4,181,910.00 3,517,625.00 -
300145
中金
环境
2017-06-28
重大事
项
16.92 - - 148,860 2,071,792.00 2,518,711.20 -
300192
科斯
伍德
2017-03-06
重大事
项
15.28 - - 74,600 1,123,114.00 1,139,888.00 -
000755
*ST 三
维
2017-04-05
重大事
项
6.75 - - 130,000 1,091,160.00 877,500.00 -
603501
韦尔
股份
2017-06-05
重大事
项
20.15 - - 994 6,977.88 20,029.10 -
注：上 述股 票的 复牌 日期 及复牌 开盘 单价 更新 截至 本财务 报表 批准 日。
6.4.12.3 期 末债 券正 回购 交 易中作 为抵 押的 债券
6.4.12.3.1 银行 间市 场债 券 正回购
无。
6.4.12.3.2 交易 所市 场债 券 正回购
无。
6.4.13 金融 工具 风险 及管 理
6.4.13.1 风 险管 理政 策和 组 织架构
本基金一贯的风险管理政 策是使基金投资风险可测 、可控、可承担。本基金 管理人建立了由风
险管理委员会、督察长、 法律部、合规部、稽核部 、风险管理部和相关业务 部门构成的多层次风险
管理架构体系。风险管理 团队在识别、衡量投资风 险后，通过正式报告的方 式，将分析结果及时传
达给基金经理、投资总监 、投资决策委员会和风险 管理委员会，协助制定风 险控制决策，实现风险
管理目 标。
本基金管理人主要通过定 性分析和定量分析的方法 ，估测各种金融工具风险 可能产生的损失。
本基金管理人从定性分析 的角度出发，判断风险损 失的严重性；从定量分析 的角度出发， 根据本基
金的投资目标，结合基金 资产所运用的金融工具特 征，通过特定的风险量化 指标、模型和日常的量
化报告，参考压力测试结 果，确定风险损失的限度 和相应置信程度，及时对 各种风险进行监督、检
查和评 估， 并制 定相 应决 策，将 风险 控制 在预 期可 承受的 范围 内。
6.4.13.2 信 用风 险
信用风险是指由于基金所 投资债券的发行人出现违 约、拒绝支付到期本息， 债券发行人信用评
级降低 导致 债券 价格 下降 ，或基 金在 交易 过程 中发 生交收 违约 ，而 造成 基金 资产损 失的 可能 性。
本基金管理人通过信用分 析团队建立了内部评级体 系和交易对手库，对发行 人及债券投资 进行华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
25
内部评 级， 对交 易对 手的 资信状 况进 行充 分评 估、 设定授 信额 度， 以控 制可 能出现 的信 用风 险。
6.4.13.3 流 动性 风险
流动性风险是在市场或持 有资产流动性不足的情况 下，基金管理人可能无法 迅速、低成本地调
整基金 投资 组合 ，从 而对 基金收 益造 成不 利影 响。
本基金管理人通过限制投 资集中度来管理投资品种 变现的流动性风险。本基 金所投资的证券在
证券交 易所 或银 行间 市场 交易 ， 除 在 “6.4 .12 期末 本 基金持 有的 流通 受限 证券 ” 中列示 的部 分基 金资 产
流通暂 时受 限制 的情 况外 ，其余 均能 及时 变现 。
6.4.13.4 市 场风 险
市场风险是指由于市 场变 化或波动所引起的资产损 失的可能性，本基金管理 人通过监测组合敏
感性指 标来 衡量 市场 风险 。
6.4.13.4.1 利率 风险
利率风险是指利率变动引 起组合中资产特别是债券 投资的市场价格变动，从 而影响基金投资收
益的风险。截至本期末， 本基金未持有债券资产， 因此市场利率的变动对于 本基金资产净值无重大
影响。
本基金管理人定期对组合 中债券投资部分面临的利 率风险进行监控，并通过 调整投资组合的久
期等方 法对 上述 利率 风险 进行管 理。
6.4.13.4.2 外汇 风险
本基金 持有 的金 融工 具以 人民币 计价 ，因 此无 重大 外汇风 险。
6.4.13.4.3 其他 价格 风险
其他价格风险为除市场利 率和外汇汇率以外的市场 因素发生变动时产生的价 格波动风险。本基
金的其 他价 格风 险主 要为 市场价 格变 化或 波动 所引 起的股 票资 产损 失的 可能 性。
本基金通过投资组合的分 散化降低市场价格风险。 此外，本基金管理人对本 基金所持有的股票
价格实 施监 控， 定期 运用 多种定 量方 法进 行风 险度 量和分 析， 以对 风险 进行 跟踪和 控制 。
6.4.13.4.3.1 其他 价格 风险 敞口
金额单 位： 人民 币元
项目
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
公允价 值
占基金 资
产净值 比
例（% ）
公允价 值
占基金 资产 净
值比例 （% ）
交易性 金融 资产 －股 票投 资 618,320,958.65 93.89 533,734,756.86 79.26
交易性 金融 资产 －贵 金属 投资 - - - - 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
26
衍生金 融资 产－ 权证 投资 - - - -
合计 618,320,958.65 93.89 533,734,756.86 79.26
6.4.13.4.3.2 其他 价格 风险 的敏感 性分 析
假设
1、估 测组 合市 场价 格风 险 的数据 为沪 深 300 指 数变 动时， 股票 资产 相应 的理 论变动 值
对基金 资产 净值 的影 响金 额。
2、假 定沪 深 300 指 数变 化 5% ， 其他 市场 变量 均不 发生变 化。
分析
相关风 险变 量的 变动
对资产 负债 表日 基金 资产 净值的
影响金 额（ 单位 ：人 民币 元）
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度 末
2016 年 12 月 31 日
+5% 45,301,665.39 25,323,045.54
-5% -45,301,665.39 -25,323,045.54
6.4.14 有助 于理 解和 分析 会计报 表需 要说 明的 其他 事项
6.4.14.1 金 融工 具公 允价 值 计量的 方法
根据企业会计 准则的 相关规定，以公允价值计 量的金融工具，其公允价 值的计量可分为三个层
次：
第 一层 次： 对存 在活 跃市场 报价 的金 融工 具， 可以相 同资 产/ 负 债在 活跃 市场上 的报 价确 定公 允
价值。
第 二层 次： 对估 值日 活跃市 场无 报价 的金 融工 具， 可 以类 似资 产/ 负债 在 活跃市 场上 的报 价为 依
据做必 要调 整确 定公 允价 值； 对 估值 日不 存在 活跃 市场的 金融 工具 ， 可 以相 同或类 似资 产/ 负 债在 非
活跃市 场上 的报 价为 依据 做必要 调整 确定 公允 价值 。
第三层次：对 无法获 得相同或类似资产可比市 场交易价格的金融工具， 可以其他反映市场参与
者对资 产/ 负 债定 价时 所使 用的参 数为 依据 确定 公允 价值。
6.4.14.2 各 层次 金融 工具 公 允价值
截至 2017 年 6 月 30 日 止 ， 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 第 一 层 次 的 余 额 为
618,320,958.65 元 ，第 二层 次的余 额为 0 元 ，第 三层 次的余 额为 0 元 。 （ 截至 2016 年 12 月 31 日 止：
第一层 次的 余额 为 533,734,756.86 元， 第 二层 次的 余 额为 10,000,000.00 元， 第 三 层次的 余额 为 0 元。 ）
6.4.14.3 公 允价 值所 属层 次 间的重 大变 动
对于特殊事项 停牌的 股票，本基金将相关股票 公允价值所属层次于其进 行估值调整之日起从第
一层次转入第二层次或第 三层次，于股票复牌能体 现公允价值并恢复市价估 值之日起从第二层次或
第三层次转入第一层次。 对于持有的非公开发行股 票，本基金于限售期内将 相关股票公允价值所属
层次列 入第 二层 次， 于限 售期满 并恢 复市 价估 值之 日起从 第二 层次 转入 第一 层次。
6.4.14.4 第 三层 次公 允价 值 本期变 动金 额 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
27
本 基金 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 工具 第三 层次公 允价 值本 期未 发生 变动。
6.4.14.5 增 值税
根 据财 政部 、 国 家税 务总局 于 2016 年 12 月 21 日颁布 的财 税[2016]140 号 《关于 明确 金融 房地
产开 发 教 育辅助服 务等增值税 政策的通 知》的规 定：(1) 金融商 品持有期 间( 含到 期) 取得的 非保本
收益( 合 同中 未明 确承 诺到 期本金 可全 部收 回的 投资 收益) ， 不征 收增 值税 ；(2) 纳税 人购 入基 金、 信
托、 理 财产 品等 各类 资产 管理产 品持 有至 到期 ， 不 属于金 融商 品转 让； (3) 资 管产品 运营 过程 中发 生
的增值 税应 税行 为， 以资 管产品 管理 人为 增值 税纳 税人。 上述 政策 自 2016 年 5 月 1 日 起执 行。
此外， 根据 财政 部、 国家 税务总 局于 2017 年 1 月 6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品 增值 税
政策有 关问 题的 补充 通知 》及 2017 年 6 月 30 日 颁 布的财 税[2017]56 号 《关 于资管 产品 增值 税有 关
问题的通知》的规定，资 管产品管理人运营资管产 品过程中发生的增值税应 税行为，暂适用简易计
税方法 ，按 照 3% 的征 收率 缴纳增 值税 。对 资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日 前运 营 过程中 发生 的增 值税
应税行为，未缴纳增值税 的，不再缴纳；已缴纳增 值税的，已纳税额从资管 产品管理人以后月份的
增值税应纳税额中抵减。 上述税收政策对本基金截 至本财务报表批准报出日 止的财务状况和经营成
果无影 响。
§ 7 投 资组合报告
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比例
（% ）
1 权益投 资 618,320,958.65 92.00
其中： 股票 618,320,958.65 92.00
2 固定收 益投 资 - -
其中： 债券 - -
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资 - -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 53,596,227.82 7.97
7 其他各 项资 产 179,197.30 0.03
8 合计 672,096,383.77 100.00 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
28
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合
7.2.1 报告 期末 按行 业分 类 的境内 股票 投资 组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 240,947.08 0.04
B 采矿业 118,432,491.07 17.98
C 制造业 417,758,814.60 63.44
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 10,668,431.43 1.62
E 建筑业 31,662,535.40 4.81
F 批发和 零售 业 29,391.15 0.00
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 39,391,198.62 5.98
H 住宿和 餐饮 业 - -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 45,253.37 0.01
J 金融业 75,167.19 0.01
K 房地产 业 - -
L 租赁和 商务 服务 业 16,728.74 0.00
M 科学研 究和 技术 服务 业 - -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - -
P 教育 - -
Q 卫生和 社会 工作 - -
R 文化、 体育 和娱 乐业 - -
S 综合 - -
合计 618,320,958.65 93.89
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有股 票投 资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净值 比例
( ％)
1 600803 新奥股 份 2,558,659 35,155,974.66 5.34
2 600066 宇通客 车 1,240,600 27,255,982.00 4.14
3 000968 蓝焰控 股 1,814,943 26,244,075.78 3.99
4 002043 兔宝宝 1,785,200 24,707,168.00 3.75
5 002064 华峰氨 纶 5,086,830 24,518,520.60 3.72
6 000928 中钢国 际 2,560,860 24,225,735.60 3.68
7 600428 中远海 特 3,783,900 23,535,858.00 3.57
8 603868 飞科电 器 351,900 21,761,496.00 3.30
9 601225 陕西煤 业 3,054,600 21,596,022.00 3.28
10 300068 南都电 源 1,276,600 21,497,944.00 3.26
11 000902 新洋丰 2,325,092 20,925,828.00 3.18
12 600585 海螺水 泥 848,466 19,285,632.18 2.93
13 601088 中国神 华 804,899 17,941,198.71 2.72 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
29
14 600188 兖州煤 业 1,385,500 16,958,520.00 2.58
15 603993 洛阳钼 业 3,035,908 15,361,694.48 2.33
16 002080 中材科 技 700,000 13,874,000.00 2.11
17 000039 中集集 团 756,100 13,632,483.00 2.07
18 002585 双星新 材 1,755,000 13,566,150.00 2.06
19 002078 太阳纸 业 1,700,000 12,495,000.00 1.90
20 603833 欧派家 居 107,029 11,758,205.94 1.79
21 000820 神雾节 能 287,905 10,934,631.90 1.66
22 300156 神雾环 保 311,431 10,202,479.56 1.55
23 600377 宁沪高 速 1,001,100 9,810,780.00 1.49
24 603799 华友钴 业 150,300 9,135,234.00 1.39
25 600019 宝钢股 份 1,352,827 9,077,469.17 1.38
26 600497 驰宏锌 锗 1,312,246 8,595,211.30 1.31
27 600452 涪陵电 力 184,929 8,445,707.43 1.28
28 603989 艾华集 团 208,838 8,194,803.12 1.24
29 002353 杰瑞股 份 500,000 7,910,000.00 1.20
30 002415 海康威 视 234,450 7,572,735.00 1.15
31 601058 赛轮金 宇 2,000,000 6,840,000.00 1.04
32 600519 贵州茅 台 14,205 6,702,629.25 1.02
33 600563 法拉电 子 120,094 5,933,844.54 0.90
34 600581 八一钢 铁 555,100 5,589,857.00 0.85
35 002475 立讯精 密 184,700 5,400,628.00 0.82
36 601003 柳钢股 份 1,137,200 5,094,656.00 0.77
37 600028 中国石 化 824,200 4,887,506.00 0.74
38 600362 江西铜 业 275,800 4,649,988.00 0.71
39 601668 中国建 筑 460,200 4,454,736.00 0.68
40 600547 山东黄 金 135,200 3,911,336.00 0.59
41 601919 中远海 控 657,500 3,517,625.00 0.53
42 000725 京东 方 A 826,500 3,438,240.00 0.52
43 002271 东方雨 虹 91,700 3,402,070.00 0.52
44 002635 安洁科 技 88,500 3,205,470.00 0.49
45 002572 索菲亚 77,000 3,157,000.00 0.48
46 600477 杭萧钢 构 194,400 2,966,544.00 0.45
47 000937 冀中能 源 479,890 2,936,926.80 0.45
48 002241 歌尔股 份 149,500 2,882,360.00 0.44
49 600363 联创光 电 203,100 2,845,431.00 0.43
50 000612 焦作万 方 320,000 2,576,000.00 0.39
51 300145 中金环 境 148,860 2,518,711.20 0.38
52 601006 大秦铁 路 281,200 2,359,268.00 0.36
53 002522 浙江众 成 142,400 2,328,240.00 0.35
54 002045 国光电 器 140,000 2,224,600.00 0.34
55 600856 中天能 源 197,400 2,222,724.00 0.34
56 002387 黑牛食 品 137,300 2,117,166.00 0.32 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
30
57 002311 海大集 团 113,900 2,080,953.00 0.32
58 600409 三友化 工 205,400 2,068,378.00 0.31
59 002202 金风科 技 122,000 1,887,340.00 0.29
60 002529 海源机 械 97,201 1,701,017.50 0.26
61 000333 美的集 团 37,000 1,592,480.00 0.24
62 002588 史丹利 202,677 1,558,586.13 0.24
63 600096 云天化 209,700 1,551,780.00 0.24
64 000878 云南铜 业 109,368 1,442,563.92 0.22
65 000792 盐湖股 份 116,700 1,219,515.00 0.19
66 600143 金发科 技 192,000 1,157,760.00 0.18
67 300192 科斯伍 德 74,600 1,139,888.00 0.17
68 600500 中化国 际 117,200 1,120,432.00 0.17
69 603515 欧普照 明 27,900 1,007,748.00 0.15
70 603609 禾丰牧 业 99,850 954,566.00 0.14
71 000755 *ST 三维 130,000 877,500.00 0.13
72 002508 老板电 器 16,250 706,550.00 0.11
73 002643 万润股 份 12,945 191,068.20 0.03
74 002299 圣农发 展 12,314 183,109.18 0.03
75 601228 广州港 19,451 167,667.62 0.03
76 002584 西陇科 学 12,089 166,465.53 0.03
77 002037 久联发 展 11,742 158,751.84 0.02
78 601878 浙商证 券 4,419 75,167.19 0.01
79 601952 苏垦农 发 4,170 57,837.90 0.01
80 603801 志邦股 份 1,406 47,522.80 0.01
81 300666 江丰电 子 2,276 43,448.84 0.01
82 603345 安井食 品 1,613 41,292.80 0.01
83 603980 吉华集 团 1,379 36,722.77 0.01
84 002880 卫光生 物 399 30,204.30 0.00
85 300660 江苏雷 利 378 29,960.28 0.00
86 002872 天圣制 药 795 29,391.15 0.00
87 603728 鸣志电 器 1,088 25,383.04 0.00
88 603335 迪生力 2,230 24,864.50 0.00
89 002879 长缆科 技 1,313 23,660.26 0.00
90 603197 保隆科 技 435 23,076.75 0.00
91 002881 美格智 能 989 22,608.54 0.00
92 002873 新天药 业 500 21,950.00 0.00
93 603501 韦尔股 份 994 20,029.10 0.00
94 300657 弘信电 子 413 19,452.30 0.00
95 002882 金龙羽 2,966 18,389.20 0.00
96 603043 广州酒 家 724 18,295.48 0.00
97 603758 秦安股 份 976 18,007.20 0.00
98 603933 睿能科 技 857 17,311.40 0.00
99 300658 延江股 份 444 17,240.52 0.00 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
31
100 300662 科锐国 际 662 16,728.74 0.00
101 603855 华荣股 份 1,091 16,714.12 0.00
102 603326 我乐家 居 581 16,250.57 0.00
103 603767 中马传 动 714 15,900.78 0.00
104 603316 诚邦股 份 730 15,519.80 0.00
105 603305 旭升股 份 1,351 15,212.26 0.00
106 300669 沪宁股 份 841 14,650.22 0.00
107 002877 智能自 控 574 14,510.72 0.00
108 603383 顶点软 件 324 14,437.44 0.00
109 603380 易德龙 519 14,142.75 0.00
110 603042 华脉科 技 492 13,982.64 0.00
111 300670 大烨智 能 1,259 13,760.87 0.00
112 300643 万通智 控 811 13,276.07 0.00
113 603196 日播时 尚 833 13,069.77 0.00
114 603488 展鹏科 技 735 12,833.10 0.00
115 603496 恒为科 技 364 12,514.32 0.00
116 300652 雷迪克 386 12,332.70 0.00
117 300663 科蓝软 件 517 12,320.11 0.00
118 300647 超频三 498 12,250.80 0.00
119 603879 永悦科 技 490 11,319.00 0.00
120 002863 今飞凯 达 675 10,908.00 0.00
121 300659 中孚信 息 310 10,856.20 0.00
122 300672 国科微 1,257 10,659.36 0.00
123 300655 晶瑞股 份 349 10,319.93 0.00
124 603536 惠发股 份 403 9,651.85 0.00
125 603331 百达精 工 999 9,620.37 0.00
126 603269 海鸥股 份 319 9,372.22 0.00
127 603679 华体科 技 323 8,559.50 0.00
128 603938 三孚股 份 487 8,181.60 0.00
129 300671 富满电 子 942 7,639.62 0.00
130 603617 君禾股 份 832 7,429.76 0.00
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动
7.4.1 累计 买入 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占 期初 基金 资产
净值比 例（ ％）
1 600066 宇通客 车 26,538,336.00 3.94
2 600428 中远海 特 25,971,326.34 3.86
3 000968 蓝焰控 股 25,956,972.98 3.85
4 300068 南都电 源 25,450,806.23 3.78
5 600987 航民股 份 24,784,009.51 3.68
6 002368 太极股 份 20,392,654.69 3.03 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
32
7 603868 飞科电 器 19,054,176.00 2.83
8 601225 陕西煤 业 18,459,135.40 2.74
9 000761 本钢板 材 17,903,711.25 2.66
10 002585 双星新 材 17,751,089.48 2.64
11 601088 中国神 华 16,237,583.36 2.41
12 002078 太阳纸 业 16,150,029.12 2.40
13 600188 兖州煤 业 14,774,241.94 2.19
14 600803 新奥股 份 13,704,984.95 2.04
15 000709 河钢股 份 13,242,890.00 1.97
16 000039 中集集 团 12,856,804.00 1.91
17 002043 兔宝宝 11,737,981.22 1.74
18 603833 欧派家 居 11,475,691.32 1.70
19 002353 杰瑞股 份 10,605,365.00 1.57
20 000902 新洋丰 10,124,198.96 1.50
注： “ 买入 金额 ” 按买 入成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
7.4.2 累计 卖出 金额 超出 期 初基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占 期初 基金 资产
净值比 例（ ％）
1 000709 河钢股 份 42,882,429.91 6.37
2 600987 航民股 份 22,771,692.02 3.38
3 601006 大秦铁 路 17,879,529.49 2.66
4 002368 太极股 份 17,679,247.92 2.63
5 000761 本钢板 材 14,702,718.52 2.18
6 600269 赣粤高 速 13,530,805.83 2.01
7 600856 中天能 源 12,894,557.00 1.91
8 600871 石化油 服 12,798,091.34 1.90
9 000792 盐湖股 份 12,533,843.53 1.86
10 600428 中远海 特 11,581,596.70 1.72
11 600019 宝钢股 份 11,511,773.52 1.71
12 000937 冀中能 源 11,383,649.07 1.69
13 603993 洛阳钼 业 11,088,417.56 1.65
14 600547 山东黄 金 10,492,668.38 1.56
15 000546 金圆股 份 10,299,388.48 1.53
16 000902 新洋丰 9,651,389.96 1.43
17 300067 安诺其 9,386,951.71 1.39
18 000878 云南铜 业 8,985,384.77 1.33
19 002418 康盛股 份 8,835,835.02 1.31
20 600362 江西铜 业 8,505,227.50 1.26
注： “ 卖出 金额 ” 按卖 出成 交金额 （成 交单 价乘 以成 交数量 ）填 列， 不考 虑相 关交易 费用 。
7.4.3 买入 股票 的成 本总 额 及卖出 股票 的收 入总 额 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
33
金额单 位： 人民 币元
买入股 票的 成本 （成 交） 总额 524,641,802.07
卖出股 票的 收入 （成 交） 总额 460,840,813.04
注： “ 买入 股票成 本 ” 、 “ 卖出 股票收 入 ” 均按 买卖成 交金 额（成 交单 价乘以 成交数 量）填 列， 不
考虑相 关交 易费 用。
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 债券。
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有资 产支 持证 券投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明
7.10.1 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
7.10.2 本基 金投 资股 指期 货的投 资政 策
本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。
7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明
7.11.1 本 期国 债期 货投 资 政策
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
7.11.2 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货持 仓和 损益 明细
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资 。
7.11.3 本 期国 债期 货投 资 评价
本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。
7.12 投 资组 合报 告附 注
7.12.1 报告期内， 本基金 投资决策程序符合相关法 律法规的要求，未发现本 基金投资的前十名证券
的发行 主体 本期 出现 被监 管部门 立案 调查 ，或 在报 告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
34
7.12.2 基金 投资 的前 十名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。
7.12.3 期末 其他 各项 资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 160,662.49
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 10,959.72
5 应收申 购款 2,575.09
6 其他应 收款 5,000.00
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 179,197.30
7.12.4 期末 持有 的处 于转 股期的 可转 换债 券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末 前十 名股 票中 存在流 通受 限情 况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
7.12.6 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分
由于四 舍五 入的 原因 ，分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。
§ 8 基 金份额持有人信息
8.1 期 末基 金份 额持 有人 户 数及持 有人 结构
份额单 位： 份
持有人 户数( 户)
户均持 有的 基
金份额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份 额
比例
持有份 额
占总份 额
比例
29,952 15,059.25 183,823,355.58 40.75% 267,231,397.15 59.25%
8.2 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 基金 的情 况
项目 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 9,652.82 0.00%
8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况
项目 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ） 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
35
本公司高级管理人员、基金投资
和研究部门负责人 持 有 本 开 放 式
基金
0
本基金基金经理 持 有 本 开 放 式 基
金
0
§ 9 开 放式基金份额变动
单位： 份
基金合 同生 效日 （2014 年 5 月 30 日 ）基 金份 额总 额 3,000,000,000.00
本报告 期期 初基 金份 额总 额 473,754,807.20
本报告 期 基 金总 申购 份额 12,713,885.57
减： 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 35,413,940.04
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 451,054,752.73
§ 10 重大事件揭示
10.1 基 金份 额持 有人 大会 决议
本报告 期内 ，本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。
10.2 基 金管 理人 、基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动
本报告 期内 ，本 基金 管理 人未发 生重 大人 事变 动。
本报告 期内 ，本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。
10.3 涉 及基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼
本报告 期无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。
10.4 基 金投 资策 略的 改变
本基金 本报 告期 投资 策略 未发生 改变 。
10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况
本报告 期内 本基 金所 聘用 的会计 师事 务所 未发 生改 变。
10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况
本基金管理人、基金托管 人涉及托管业务的部门及 其高级管理人员在本报告 期内未受到任何处
分。
10.7 基 金租 用证 券公 司交 易单元 的有 关情 况
10.7.1 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行股 票投 资及 佣金支 付情 况 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
36
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期
股票成
交总额
的比例
佣金
占当期
佣金总
量的比
例
光大证 券 1 463,427,929.50 47.21% 431,589.30 51.04% -
广发证 券 1 342,932,130.30 34.94% 250,787.07 29.66% -
招商证 券 1 148,829,613.00 15.16% 138,604.81 16.39% -
中信证 券 1 26,386,827.58 2.69% 24,574.52 2.91% -
注： ① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定， 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ，即 ：
ⅰ 经营 行为 规范 ，在 近一 年内无 重大 违规 行为 。
ⅱ 公司 财务 状况 良好 。
ⅲ 有良 好的 内控 制度 ，在 业内有 良好 的声 誉。
ⅳ 有较强的研究能力，能 及时、全面、定期提供质 量较高的宏观、行业、公 司和证券市场研究
报告， 并能 根据 基金 投资 的特殊 要求 ，提 供专 门的 研究报 告。
ⅴ 建立 了广 泛的 信息 网络 ，能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。
② 券商 专用 交易 单元 选择 程序：
ⅰ 对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估
本基金管理人组织相关人 员依据交易单元选择标准 对交易单元候选券商的服 务质量和研究实力
进行评 估， 确定 选用 交易 单元的 券商 。
ⅱ 协议 签署 及通 知托 管人
本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议，并 通知 基金 托管 人。
③ 除本表列示外，本基金 还选择了国泰君安证券、 华泰证券、中信建投证券 、兴业证券、中银
国际证 券的 交易 单元 作为 本基金 交易 单元 ，本 报告 期无股 票交 易及 应付 佣金 。
④ 本报 告期 内， 本基 金租 用的券 商交 易单 元未 发生 变更。
10.7.2 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行其 他证 券投 资的情 况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 回购交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 回
购成交 总
额的比 例
光大证 券 - - - -
广发证 券 - - - - 华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
37
招商证 券 - - - -
中信证 券 - - - -
10.8 其 他重 大事 件
序号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期
1
华夏基 金管 理有 限公 司关 于在直 销机 构及 华
夏财富 调整 旗下 部分 开放 式基金 申购 、赎 回
等业务 数量 限制 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-01-16
2
华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金新 增上 海联 泰资 产管 理有限 公司 为代 销
机构的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-02-16
3
华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金新 增北 京肯 特瑞 财富 投资管 理有 限公 司
为代销 机构 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-03-17
4
华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金新 增方 正证 券股 份有 限公司 为代 销机 构
的公告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-03-27
5
华夏基 金管 理有 限公 司关 于青岛 分公 司营 业
场所变 更的 公告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-06-03
6
华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金在 上海 华夏 财富 投资 管理有 限公 司网 上
交易平 台开 通定 期定 额申 购业务 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-06-16
7
华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式
基金新 增浙 江金 观诚 财富 管理有 限公 司为 代
销机构 的公 告
中国证 监会 指定 报刊 及
网站
2017-06-29
§ 11 影响投资者决策的其 他重要信息
11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况
投资
者类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况
序号
持有基 金份
额比例 达到
或者超 过
20% 的 时间
区间
期初份 额 申购份 额 赎回份 额 持有份 额 份额占 比
机构 1
2017-01-01
至
2017-06-30
152,754,705.00 - - 152,754,705.00 33.87%
产品特 有风 险
本基金 在报 告期 内存 在单 一投资 者持 有基 金份 额比 例达到 或者 超过 基金 总份 额20% 的情 形， 在市 场
流动性 不足 的情 况下 ，如 遇投资 者巨 额赎 回或 集中 赎回， 基金 管理 人可 能无 法以合 理的 价格 及时 变
现基金 资产 ，有 可能 对基 金净值 产生 一定 的影 响， 甚至可 能引 发基 金的 流动 性风险 。
在特定 情况 下， 若持 有基 金份额 占比 较高 的投 资者 大量赎 回本 基金 ，可 能导 致在其 赎回 后本 基金 资华夏兴和混合型证券投资基金 2017 年半年度报告
38
产规模 持续 低于5000 万元 ，面临 转换 运作 方式 、与 其他基 金合 并或 者终 止基 金合同 等情 形。
§ 12 备查文件目录
12.1 备 查文 件目 录
12.1.1 中国 证监 会核 准基 金兴和 转型 的文 件；
12.1.2 《华 夏兴 和混 合型 证 券投资 基金 基金 合同 》 ；
12.1.3 《华 夏兴 和混 合型 证 券投资 基金 托管 协议 》 ；
12.1.4 法律 意见 书；
12.1.5 基金 管理 人业 务资 格批件 、营 业执 照；
12.1.6 基金 托管 人业 务资 格批件 、营 业执 照。
12.2 存 放地 点
备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或 基金 托管 人的 住所 。
12.3 查 阅方 式
投资者 可到 基金 管理 人和/ 或基金 托管 人的 住所 免费 查阅备 查文 件。 在支 付工 本费后 ， 投 资者 可
在合理 时间 内取 得备 查文 件的复 制件 或复 印件 。
华夏基 金管 理有 限公 司
二〇一 七年 八月 二十 六日
