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华夏永福A(000121)

华夏永福:2017年半年度报告

 
 
 
 
 
华夏永福养老理财混合型证券投资基金 
2017 年 半 年度 报 告 
 
2017 年 6 月 30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管理人:华夏基金管理有限公司 
基金托管人:中国农业银行股份有限公司 
报告送出日期:二〇一七年八月二十六日 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 
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§ 1 重 要提示及目录 
1.1 重 要提 示 
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏,并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意, 并由 董事长 签发 。 
基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司根 据本 基金 合同规 定, 于 2017 年 8 月 24 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容,保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。 
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ,但 不保 证基金 一定 盈利 。 
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ,投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。 
本报告 中财 务资 料未 经审 计。 
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 
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1.2 目录 
§ 1 重 要提 示及 目录 ....................................................................................................................................... 1 
§ 2 基 金简 介 ................................................................................................................................................... 3 
§ 3 主 要财 务指 标和 基金 净 值表现 ............................................................................................................... 4 
3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标 ................................................................................................................. 4 
3.2 基 金净 值表 现 ..................................................................................................................................... 5 
§ 4 管 理人 报告 ............................................................................................................................................... 6 
§ 5 托 管人 报告 ............................................................................................................................................. 10 
§ 6 半 年度 财务 会计 报告 ( 未经审 计) ..................................................................................................... 11 
6.1 资 产负 债表 ....................................................................................................................................... 11 
6.2 利 润表 ............................................................................................................................................... 12 
6.3 所 有者 权益 (基 金净 值 )变动 表 ................................................................................................... 13 
6.4 报 表附 注 ........................................................................................................................................... 14 
§ 7 投 资组 合报 告 ......................................................................................................................................... 30 
7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 ................................................................................................................... 30 
7.2 报 告期 末按 行业 分类 的 股票投 资组 合 ........................................................................................... 30 
7.3 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有股 票投 资明 细 ....................................... 31 
7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动 ............................................................................................... 32 
7.5 期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合 ........................................................................................... 33 
7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细 ................................... 33 
7.7 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有资 产支 持证 券投 资明 细 ....................... 34 
7.8 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细 ....................... 34 
7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细 ................................... 34 
7.10 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明 ......................................................................... 34 
7.11 报 告期 末 本 基金 投资 的国债 期货 交易 情况 说明 ......................................................................... 34 
7.12 投 资组 合报 告附 注 ......................................................................................................................... 35 
§ 8 基 金份 额持 有人 信息 ............................................................................................................................. 35 
§ 9 开 放式 基金 份额 变动 ............................................................................................................................. 36 
§ 10 重 大事 件揭 示 ....................................................................................................................................... 37 
§ 11 影响 投资 者决 策的 其 他重要 信息 ....................................................................................................... 39 
§ 12 备 查文 件目 录 ....................................................................................................................................... 40 



华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 3 § 2 基 金简介 2.1 基 金基 本情 况 基金名 称 华夏永 福养 老理 财混 合型 证券投 资基 金 基金简 称 华夏永 福养 老理 财混 合 基金主 代码 000121 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2013 年 8 月 13 日 基金管 理人 华夏基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中国农 业银 行股 份有 限公 司 报告期 末基 金份 额总 额 247,310,165.15 份 基金合 同存 续期 不定期 下属分 级基 金的 基金 简称 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 下属分 级基 金的 交易 代码 000121 002166 报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 247,310,165.15 份 - 份 2.2 基 金产 品说 明 投资目 标 在严格 控制 风险 的前 提下 ,追求 稳定 的绝 对回 报。 投资策 略 本基金 主要 通过 采取 资产 配置策 略、 债券 投资 策略 、 股票 投资 策略 、 股 指期 货投资 策略 等投 资策 略以 实现投 资目 标。 业绩比 较基 准 一年定 期存 款税 后利 率+2% 。 风险收 益特 征 本基金 为混 合型 基金 , 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 股票 基金 , 高于 债 券基金 、货 币市 场基 金。 2.3 基 金管 理人 和基 金托 管 人 项目 基金管 理人 基金托 管人 名称 华夏基 金管 理有 限公 司 中国农 业银 行股 份有 限公 司 信息披露 负责人 姓名 李彬 林葛 联系电 话 400-818-6666 010-66060069 电子邮 箱 service@ChinaAMC.com tgxxpl@abchina.com 客户服 务电 话 400-818-6666 95599 传真 010-63136700 010-68121816 注册地 址 北京市顺义区天竺空港工业区 A 区 北京市 东城 区建 国门 内大 街69号 办公地 址 北京市西城区金融大街33 号通 泰大厦B 座8层 北京市 西城 区复 兴门 内大 街28号凯 晨世贸 中心 东座F9 邮政编 码 100033 100031 法定代 表人 杨明辉 周慕冰 2.4 信 息披 露方 式 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 4 本基金 选定 的信 息披 露报 纸名称 《证券 时报 》 登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 www.ChinaAMC.com 基金 半 年度 报告 备置 地点 基金管 理人 和基 金托 管人 的住所 2.5 其 他相 关资 料 项目 名称 办公地 址 注册登 记机 构 华夏基 金管 理有 限公 司 北京市 西城 区金 融大 街 33 号通 泰大厦 B 座 8 层 § 3 主 要财务指标和基金净 值表现 3.1 主 要会 计数 据和 财务 指 标 金额单 位: 人民 币元 3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期 (2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日) 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 本期已 实现 收益 9,464,938.75 - 本期利 润 22,817,136.30 - 加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0413 - 本期加 权平 均净 值利 润率 2.74% - 本期基 金份 额净 值增 长率 4.70% - 3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末(2017 年 6 月 30 日) 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 期末可 供分 配利 润 90,202,382.77 - 期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.3647 - 期末基 金资 产净 值 385,647,857.65 - 期末基 金份 额净 值 1.559 - 3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末(2017 年 6 月 30 日) 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 基金份 额累 计净 值增 长率 55.90% 0.21% 注: ① 所述 基金 业绩 指标 不包括 持有 人认 购或 交易 基金的 各项 费用 ,计 入费 用后实 际收 益水 平 要低于 所列 数字 。 ② 本期 已实 现收 益指 基金 本期利 息收 入、 投资 收益 、其他 收入 (不 含公 允价 值变动 收益 )扣 除 相关费 用后 的余 额, 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。 ③ 期末 可供 分配 利润 为期 末资产 负债 表中 未分 配利 润与未 分配 利润 中已 实现 部分的 孰低 数。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 5 3.2 基 金净 值表 现 3.2.1 基金 份额 净值 增长 率 及其与 同期 业绩 比较 基准 收益率 的比 较 华夏永 福养 老理 财混 合 A 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值增 长率标 准差 ② 业绩比 较基 准收益 率 ③ 业绩比 较基 准收益 率标 准差④ ①- ③ ②-④ 过去一 个月 3.66% 0.30% 0.29% 0.00% 3.37% 0.30% 过去三 个月 3.38% 0.24% 0.87% 0.00% 2.51% 0.24% 过去六 个月 4.70% 0.19% 1.74% 0.00% 2.96% 0.19% 过去一 年 6.27% 0.17% 3.50% 0.00% 2.77% 0.17% 过去三 年 49.47% 0.28% 11.85% 0.00% 37.62% 0.28% 自基金 合同 生 效起至 今 55.90% 0.26% 16.26% 0.00% 39.64% 0.26% 华夏永 福养 老理 财混 合 C 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值增 长率标 准差 ② 业绩比 较基 准收益 率 ③ 业绩比 较基 准收益 率标 准差④ ①- ③ ②-④ 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 2 月 29 日 -0.62% 0.20% 0.57% 0.00% -1.19% 0.20% 2015 年 11 月 24 日至 2016 年 2 月 29 日 0.21% 0.16% 1.23% 0.00% -1.02% 0.16% 注:2016 年 3 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 期间 , 华 夏永福 养老 理财 混 合 C 类 基金份 额为 零。 3.2.2 自基 金合 同生 效以 来 基金份 额累 计净 值增 长率 变动及 其与 同期 业绩 比较 基准收 益率 变动 的 比 较 华夏永 福养 老理 财混 合型 证券投 资基 金 份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图 (2013 年 8 月 13 日至 2017 年 6 月 30 日) 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 6 华夏永 福养 老理 财混 合 C 注:2016 年 3 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 期间 ,华 夏永福 养老 理财 混 合 C 类 基金份 额为 零。 § 4 管 理人报告 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 7 4.1 基 金管 理人 及基 金经 理 情况 4.1.1 基金 管理 人及 其管 理 基金的 经验 华夏基 金管 理有 限公 司成 立于 1998 年 4 月 9 日, 是 经中国 证监 会批 准成 立的 首批全 国性 基金 管 理公司之一。公司总部设 在北京,在北京、上海、 深圳、成都、南京、杭州 、广州和青岛设有分公 司, 在香 港、 深圳 、 上 海设 有子公 司 。 公 司是 首批 全 国社保 基金 管理 人 、 首 批 企业年 金基 金管 理人 、 境内首 批 QDII 基金管理人 、境内 首只 ETF 基金管理 人、境 内首 只沪 港通 ETF 基金管 理人 、首 批 内 地与香港基金互认基金管 理人、首批基本养老保险 基金投资管理人资格、首 家加入联合国责任投资 原则组织的公募基金公司,以及特定客户资产管理人、保险资金投资管理人,香港子公司是首批 RQFII 基金管理人 。华 夏 基金是 业务 领域 最广 泛的 基金管 理公 司之 一。 华夏基金以深入的投资研 究为基础,尽力捕捉市场 机会,为投资人谋求良好 的回报。根据银河 证券基 金研 究中 心基 金业 绩统计 报告 , 在 基金 分类 排名中 (截 至 2017 年 6 月 30 日 数据) , 华 夏大 盘 精选混 合 在 137 只普 通偏 股型基 金(A 类 )中 排名 第 5 ;华 夏消 费升 级混 合 A 在 256 只灵 活配 置型 基金( 股票 上下 限 0-95%+ 基准股 票比 例 30%-60%)( A 类) 中排 名第 2 ;华 夏回报 混合 A 和华夏 回 报二号 混合 分别 在 172 只 绝对收 益目 标基 金(A 类 )中排 名第 2 和第 3; 华 夏全球 股票(QDII) 在 56 只 QDII 股票型基 金 (A 类 ) 中排 名第 3 ; 华 夏安 康债 券 C 在 126 只 普通 债券 型 基金 ( 二级 非 A 类) 中排名 第 9 ;华 夏可 转债 增强债 券 A 在 17 只可 转 换债券 型基 金(A 类) 中 排名 第 3。 在《中国证券 报》主办的第十四届中国 基金业金牛奖的评选中, 华夏基金获得 “2 016 年度被 动 投资金 牛基 金公 司 ” 奖。 在客户 服务 方面 ,2017 年 上半 年 , 华 夏基 金继 续以 客户需 求为 导向 , 努 力提 高客户 使用 的便 利 性和服 务体 验: (1) 下 调旗 下开放 式基 金在 直销 机构 及华夏 财富 的申 购、 赎回 等业务 最低 数量 限制 , 更好地 满足 客户 理财 需求 ; (2) 新增 开通 华夏 财富 宝 货币、 华夏 薪金 宝货 币网 上交易 快速 赎回 业务 , 并且将 单日 单账 户快 速赎 回份额 上调 至 50 万 份, 更 好地满 足了 投资 者的 流动 性需求 ; (3 ) 网上交 易 上线中 信银 行和 广发 银行 快捷支 付业 务, 并与 花旗 银行、 青岛 农商 银行、 国美 基金等 代销 机构 合作 , 拓宽客 户交 易渠 道, 提高 客户交 易便 利性 ; (4 ) 开 展 “ 华 夏基 金 19 周年 司庆 ” 、 “4 月 万物 生长 , 定 投 让理财 生花 ” 、 “ 知识 就是 红包 ” 等多 项客 户活 动, 为 客户提 供多 样化 的投 资者 教育和 关怀 服务 。 4.1.2 基金 经理 (或 基金 经 理小组 )及 基金 经理 助理 的简介 姓名 职务 任本基 金的 基金 经理 (助 理) 期限 证券从 业年 限 说明 任职日 期 离任日 期 刘鲁旦 本基金 的基 金经理 、董 2015-07-16 - 13 年 美国波 士顿 学院 金融 学 专业博 士。 曾任 德意 志银华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 8 事总经 理、 固定收 益总 监 行美国 公司 全球 市场 部 新兴市 场研 究员 、美 国 SAC 资 本管 理公 司高 级 分析师 、 美 国摩 根士 丹利 资产管 理公 司固 定收 益 投资部 投资 经理 、 副 总裁 等。 2009 年 5 月 加入 华夏 基金管 理有 限公 司, 曾任 固定收 益部 投资 经理 、 固 定收益 部副 总经 理等 。 何家琪 本基金 的基 金经理 、固 定收益 部高 级副总 裁 2016-09-05 - 5 年 清华大 学应 用经 济学 硕 士。 2012 年 7 月 加入 华夏 基金管 理有 限公 司, 曾任 固定收 益部 研究 员、 基金 经理助 理等 。 注: ① 上述 任职 日期 、离 任日期 根据 本基 金管 理人 对外披 露的 任免 日期 填写 。 ② 证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。 4.2 管 理人 对报 告期 内本 基 金运作 遵规 守信 情况 的说 明 报告期内,本基金管理人 严格遵守《中华人民共和 国证券投资基金法 》 、 《 公 开募集证券投资基 金运作管理办法 》 、 《证券 投资基金管理公司公平交 易制度指导意见 》 、 《基金 管理公司开展投资、 研 究活动 防控 内幕 交易 指导 意见》 、 基金 合同 和其 他有 关法律 法规 , 本 着诚 实信 用、 勤 勉尽 责、 安 全 高 效的原则管理和运用基金 资产,在严格控制投资风 险的基础上,为基金份额 持有人谋求最大利益, 没有损 害基 金份 额持 有人 利益的 行为 。 4.3 管 理人 对报 告期 内公 平 交易情 况的 专项 说明 4.3.1 公平 交易 制度 的执 行 情况 本基金管理人一贯公平对 待旗下管理的所有基金和 组合,制定并严格遵守相 应的制度和流程, 通过系统和人工等方式在 各环节严格控制交易公平 执行。报告期内,本公司 严格执行了《证券投资 基金管 理公 司公 平交 易制 度指导 意见 》和 《华 夏基 金管理 有限 公司 公平 交易 制度》 的规 定。 4.3.2 异常 交易 行为 的专 项 说明 报告期 内未 发现 本基 金存 在异常 交易 行为 。 报告期内,未出现涉及本 基金的交易所公开竞价同 日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证 券当日 成交 量 5% 的情 况。 4.4 管 理人 对报 告期 内基 金 的投资 策略 和业 绩表 现的 说明 4.4.1 报告 期内 基金 投资 策 略和运 作分 析 2017 年上 半年, 国际 方面 , 美联 储积 极引 导市 场预 期并 在 3 月和 6 月分 别进 行了两 次加 息, 但华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 9 由于市 场对 美联 储 2018 年 加息预 期减 弱以 及对 美国 中长期 经济 增长 前景 的担 忧,美 国 10 年期 国 债 到期收 益率 出现 了比 较明 显的下 行。 欧洲 经济 仍处 在稳健 回升 的通 道, 今年 2 季度 进行 的法国 和 英 国大选并未对市场造成明 显扰动,欧央行在年中前 后释放出的偏鹰表态使得 欧元出现明显上涨。日 本经济依然在发达经济体 中处在偏弱的位置,但最 坏的时期已经过去。大宗 商品方面,原油价格总 体呈现 下跌 态势 ,上 半年 跌幅超 过 10% ,美 国国 内 页岩油 开采 需求 旺 盛 ,原 油库存 始终 处在 相对 高 位,也 使得 OPEC 减 产效 果受到 影响 。黄 金价 格总 体在 1200-1300 美元/ 盎 司 的区间 震荡 ,未 出现 趋 势性机 会。 国内 方面 ,上 半年 GDP 增长 6.9% , 略 高于市 场预 期, 三四 线地 产销售 以及 净出 口成 为 经济超预期的主要构成部分,也体现出了经济较强的韧性。受大宗商品价格回落影响,PPI 同比增 速在 1 季度 达到 高点 后持 续回落 ,CPI 温和上 行, 上半年 通胀 压力 不大 。 市场方 面, 国内 债券 市场 上半年 主要 受到 货币 政策 和监管 政策 的双 重影 响, 延续了 去年 4 季度 以来的下 跌趋势。在美联储加息、 国内 “ 去杠 杆、防风险 ” 总基调下 ,央 行连续两次抬升 公开市场操 作政策 利率 , 银行 间资 金 面维持 紧平 衡 , 短 端利 率 上行明 显 , 信 用利 差进 一 步扩大 ,10 年 期国 债到 期收益 率一 度向 上突 破 3.7% 并创 出此 轮调 整的 新高 。 权 益市 场同 样受 到金 融 监管加 强的 影响 , 股市 资金撤出,有限的资金集 中在业绩稳定增长的白马 蓝筹股上,没有业绩支撑 的部分中小创股票估值 不断压缩,跌幅较大。可 转债市场受到供给放量影 响,估值明显压缩,尤其 是偏债型的品种受到股 债双杀 的影 响跌 幅较 大, 个券方 面, 偏股 型的 品种 由于受 到正 股上 涨支 撑表 现相对 较好 。 报告期内,本基金增加了 权益仓位,增持了长久期 利率债并减 持了部分短久 期信用债,积极参 与了新 股申 购。 4.4.2 报告 期内 基金 的业 绩 表现 截至 2017 年 6 月 30 日 , 华夏永 福养 老理 财混 合 A 份额净 值 为 1.559 元 ,本 报告期 份额 净值 增 长率 为 4.70% , 同期 业绩 比较基 准增 长率 为 1.74% 。 4.5 管 理人 对宏 观经 济、 证 券市场 及行 业走 势的 简要 展望 展望下半年,美联储加息 进程有望放缓,金融强监 管带来的实体融资回落对 经济的负面影响将 会逐步显现,经济增速大 概率会低于上半年。随着 金融去杠杆进程的不断推 进以及各项监管制度的 落实,货币政策有可能释 放出相对偏友好的信号, 以对冲强监管带来的对实 体经济的负面影响,叠 加当前 的债 券估 值水 平, 我们认 为, 下半 年国 内债 券利率 有望 逐步 筑顶 并回 落。 权益方面,由于尚未看到 大规模的资金流入股市, 因此整体性的行情难以预 期,下半年预计仍 以结构 性行 情为 主。 随着 沪深港 通的 不断 深入 以及 国内市 场制 度建 设的 不断 完善,A 股市 场将 越 来 越与国际 接轨,业绩表现优异的股 票将会持续受到市场追捧 。此外,随着下半年 “ 十九大 ” 的召开, 此前一直低于市场预期的 改革主线有望重新回到投 资者的视线。可转债方面 ,下半年市场进一步扩华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 10 容将增 加市 场的 流动 性, 也将带 来更 多的 交易 性机 会。 下半年,本基金将适当拉 长组合 久期,增配利率债 ,对权益资产进行波段操 作,同时积极关注 可转债 市场 的投 资机 会。 珍惜基 金份 额持 有人 的每 一分投 资和 每一 份信 任 , 本基金 将继 续奉 行华 夏基 金管理 有限 公司 “ 为 信任奉 献回 报 ” 的经 营理 念 , 规范 运作, 审慎 投资, 勤勉尽 责地 为基 金份 额持 有人谋 求长 期、 稳 定的 回报。 4.6 管 理人 对报 告期 内基 金 估值程 序等 事项 的说 明 根据中国证监会相关规定 及基金合同约定,本基金 管理人应严格按照新准则 、中国证监会相关 规定和基金合同关于估值 的约定,对基金所持有的 投资品种进行估值。本基 金托管人根据法律法规 要求履行估 值及净值 计算 的复核责任 。会计师 事务 所在估值调 整导致基 金资 产净值的变 化在 0.25% 以上时对所采用的相关估 值模型、假设及参数的适 当性发表审核意见并出具 报告。定价服务机构按 照商业合同约定提供定价 服务。其中,本基金管理 人为了确保估值工作的合 规开展,建立了负责估 值工作决策和执行的专门 机构,组成人员包括主管 基金运营的公司领导或其 授权人、督察长、 投资 风控工作负责人、证券研 究工作负责人、合规负责 人及基金会计工作负责人 等,以上人员具有丰富 的风控、证券研究、合规 、会计方面的专业经验。 同时,根据基金管理公司 制定的相关制度,估值 工作决 策机 构的 成员 中不 包括基 金经 理。 本报 告期 内,参 与估 值流 程各 方之 间无重 大利 益冲 突。 4.7 管 理人 对报 告期 内基 金 利润分 配情 况的 说明 本基金 本报 告期 未进 行利 润分配 ,符 合相 关法 规及 基金合 同的 规定 。 4.8 报 告期 内管 理人 对本 基 金持有 人数 或基 金资 产净 值预警 情形 的说 明 报告期内,本基金未出现 连续二十个工作日基金份 额持有人数量不满二百人 或者基金资 产净值 低于五 千万 元的 情形 。 § 5 托 管人报告 5.1 报 告期 内本 基金 托管 人 遵规守 信情 况声 明 在托管 本基 金的 过程 中 , 本 基金托 管人 中国 农业 银行 股份有 限公 司严 格遵 守 《证 券投资 基金 法 》 相关法律法规的规定以及 基金合同、托管协议的约 定,对本基金基金管理人 — 华夏基金管理有限公 司 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 基金 的投 资 运作, 进行 了认真 、 独 立的 会计核 算和 必要 的投 资监督 ,认 真履 行了 托管 人的义 务, 没有 从事 任何 损害基 金份 额持 有人 利益 的行为 。 5.2 托 管人 对报 告期 内本 基 金投资 运作 遵规 守信 、净 值计算 、利 润分 配等 情况 的说明 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 11 本托管人认为,华夏基金 管理有限公司在本基金的 投资运作、基金资产净值 的计算、基金份额 申购赎 回价 格的 计算 、 基金 费用开 支及 利润 分配 等问 题上 , 不 存在 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为 ; 在报告期内,严格遵守了 《证券投资基金法》等有 关法律法规,在各重要方 面的运作严格按照基金 合同的 规定 进行 。 5.3 托 管人 对本 半年 度报 告 中财务 信息 等内 容的 真实 、准确 和完 整发 表意 见 本托管 人认 为 , 华 夏基 金管 理有限 公司 的信 息披 露事 务符合 《 证券 投资 基金 信息 披露管 理办 法 》 及其他相关法律法规的规 定,基金管理人所编制和 披露的本基金半年度报告 中的财务指标、净值 表 现、收益分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等信息真实、准确、完整 ,未发现有损害基金持 有人利 益的 行为 。 § 6 半 年度财务会计报告( 未经审计) 6.1 资 产负 债表 会计主 体: 华夏 永福 养老 理财混 合型 证券 投资 基金 报告截 止日 :2017 年 6 月 30 日 单位: 人民 币元 资产 附注号 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度末 2016 年 12 月 31 日 资产:


- - 银行存 款 6.4.7.1 5,374,223.84 18,687,568.84 结算备 付金


5,523,981.94 2,097,492.05 存出保 证金


143,562.08 165,366.35 交易性 金融 资产 6.4.7.2 441,658,553.30 899,340,812.41 其中: 股票 投资


104,761,830.55 61,462,555.62 基金投 资


- - 债券投 资


299,628,672.75 793,512,406.79 资产支 持证 券投 资


37,268,050.00 44,365,850.00 贵金属 投资


- - 衍生金 融资 产 6.4.7.3 - - 买入返 售金 融资 产 6.4.7.4 - 9,500,000.00 应收证 券清 算款


5,800,224.91 - 应收利 息 6.4.7.5 5,575,079.28 9,823,482.81 应收股 利


- - 应收申 购款


306,663.02 41,303.37 递延所 得税 资产


- - 其他资 产 6.4.7.6 - - 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 12 资产总 计


464,382,288.37 939,656,025.83 负债和所有者权益 附注号 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度末 2016 年 12 月 31 日 负债:


- - 短期借 款


- - 交易性 金融 负债


- - 衍生金 融负 债 6.4.7.3 - - 卖出回 购金 融资 产款


70,000,000.00 - 应付证 券清 算款


7,035,627.79 6,499,222.50 应付赎 回款


606,604.04 252,331.57 应付管 理人 报酬


309,042.06 718,947.21 应付托 管费


68,676.01 159,766.05 应付销 售服 务费


- - 应付交 易费 用 6.4.7.7 634,714.05 589,759.67 应交税 费


- - 应付利 息


5,383.01 - 应付利 润


- - 递延所 得税 负债


- - 其他负 债 6.4.7.8 74,383.76 70,000.00 负债合 计


78,734,430.72 8,290,027.00 所有者权益:


- - 实收基 金 6.4.7.9 247,310,165.15 625,589,534.15 未分配 利润 6.4.7.10 138,337,692.50 305,776,464.68 所有者 权益 合计


385,647,857.65 931,365,998.83 负债和 所有 者权 益总 计


464,382,288.37 939,656,025.83 注:报 告截 止 日 2017 年 6 月 30 日, 华夏 永福 养老 理 财混 合 A 基 金份 额净 值 1.559 元 ;华 夏永 福养老 理财 混合 基金 份额 总额 247,310,165.15 份( 其中 A 类 247,310,165.15 份,C 类 0.00 份) 。 6.2 利 润表 会计主 体: 华夏 永福 养老 理财混 合型 证券 投资 基金 本报告 期:2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 单位: 人民 币元 项目 附注号 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 上年度可比期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 一、收入


29,431,035.18 27,504,246.85 1.利息 收入


14,244,153.63 34,704,910.91 其中: 存款 利息 收入 6.4.7.11 94,578.32 425,535.43 债券利 息收 入


13,050,187.75 32,912,502.05 资产支 持证 券利 息收 入


926,635.53 - 买入返 售金 融资 产收 入


172,752.03 1,366,873.43 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 13 其他利 息收 入


- - 2.投资 收益 (损 失以 “- ” 填 列)


1,798,490.01 12,742,894.46 其中: 股票 投资 收益 6.4.7.12 9,273,246.02 238,460.06 基金投 资收 益


- - 债券投 资收 益 6.4.7.13 -8,261,996.12 11,937,997.18 资产支 持证 券投 资收 益 6.4.7.14 -3,700.00 - 贵金属 投资 收益 6.4.7.15 - - 衍生工 具收 益 6.4.7.16 - - 股利收 益 6.4.7.17 790,940.11 566,437.22 3. 公 允 价 值 变 动 收 益 ( 损 失 以 “- ” 号填列 ) 6.4.7.18 13,352,197.55 -20,424,770.13 4.汇兑 收益 (损 失以 “- ” 号 填列)


- - 5.其他 收入 (损 失以 “- ” 号 填列) 6.4.7.19 36,193.99 481,211.61 减:二、费用


6,613,898.88 13,888,884.89 1.管理 人报 酬


3,749,192.42 10,133,128.91 2.托管 费


833,153.89 2,251,806.37 3.销售 服务 费


- 286,098.48 4.交易 费用 6.4.7.20 846,955.34 847,382.65 5.利息 支出


1,079,872.39 246,502.16 其中: 卖出 回购 金融 资产 支出


1,079,872.39 246,502.16 6.其他 费用 6.4.7.21 104,724.84 123,966.32 三 、 利 润 总 额 ( 亏 损 总 额 以 “- ” 号 填列) 22,817,136.30 13,615,361.96 减:所 得税 费用


- - 四、 净利润 ( 净亏损以 “- ” 号填列)


22,817,136.30 13,615,361.96 6.3 所 有者 权益 (基 金净 值 )变动 表 会计主 体: 华夏 永福 养老 理财混 合型 证券 投资 基金 本报告 期:2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期初 所有 者权 益 ( 基 金净值 ) 625,589,534.15 305,776,464.68 931,365,998.83 二、 本期 经营 活动 产生 的 基金净 值变 动数 ( 本期 利 润) - 22,817,136.30 22,817,136.30 三、 本期 基金 份额 交易 产 生的基 金净 值变 动数 ( 净 值减少 以 “- ” 号填 列) -378,279,369.00 -190,255,908.48 -568,535,277.48 其中:1.基 金申 购款 39,159,663.19 19,891,477.32 59,051,140.51 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 14 2.基金 赎回 款 -417,439,032.19 -210,147,385.80 -627,586,417.99 四、 本期 向基 金份 额持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以 “- ” 号填列) - - - 五、 期末 所有 者权 益 ( 基 金净值 ) 247,310,165.15 138,337,692.50 385,647,857.65 项目 上年度可比期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期初 所有 者权 益 ( 基 金净值 ) 2,516,267,613.61 1,121,612,176.22 3,637,879,789.83 二、 本期 经营 活动 产生 的 基金净 值变 动数 ( 本期 利 润) - 13,615,361.96 13,615,361.96 三、 本期 基金 份额 交易 产 生的基 金净 值变 动数 ( 净 值减少 以 “- ” 号填 列) -1,865,290,448.69 -831,542,885.05 -2,696,833,333.74 其中:1.基 金申 购款 19,282,320.10 8,609,433.30 27,891,753.40 2.基金 赎回 款 -1,884,572,768.79 -840,152,318.35 -2,724,725,087.14 四、 本期 向基 金份 额持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以 “- ” 号填列) - - - 五、 期末 所有 者权 益 ( 基 金净值 ) 650,977,164.92 303,684,653.13 954,661,818.05 报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 本报 告 6.1 至 6.4 , 财务 报 表由下 列负 责人 签署 : 基金管 理人 负责 人: 杨明 辉,主 管会 计工 作负 责人 :汪贵 华, 会计 机构 负责 人:汪 贵华 6.4 报 表附 注 6.4.1 基金 基本 情况 华夏永 福养老理财混 合型证券投 资基金(以下 简称 “ 本基金 ” )经中 国证券监督管理委 员会(以 下简称 “ 中 国证 监会 ” ) 证 监许可[2013]305 号 《关 于 核准华 夏永 福养 老理 财混 合型证 券投 资基 金募 集 的批复》的核准,由华夏 基金管理有限公司依照《 中华人民共和国证券投资 基金法》 、 《证券投 资基 金销售管理办法 》 、 《证券 投资基金运作管理办法 》 、 《华夏永福养老理财混合 型证券投资基金基金 合 同》 及其 他有 关法 律法 规 负责公 开募 集 。 本 基金 为 契约型 开放 式 , 存 续期 限 为不定 期 。 本 基金 自 2013 年 7 月 18 日至 2013 年 8 月 9 日期 间共 募集 1,703,914,221.85 元 (不 含认 购资 金利息 ) , 业经 德勤 华 永会计 师事 务所 (特 殊普 通合伙 ) 德 师报 (验 ) 字 (13)第 0200 号 验资 报告 予以验 证。 经 向 中国 证华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 15 监会备 案, 《华 夏永 福养 老 理财混 合型 证券 投资 基金 基金合 同》 于 2013 年 8 月 13 日 正式 生效 , 基 金 合同生 效日 的基 金份 额总 额为 1,704,395,782.72 份 基 金份额 , 其中 认购 资金 利息 折合 481,560.87 份基 金份额 。 本基 金的 基金 管理 人为华 夏基 金管 理有 限公 司, 基金 托管 人为 中国 农业 银行股 份有 限公 司 。 根据基 金管 理 人 2015 年 11 月 21 日 刊登 的 《华 夏基 金管理 有限 公司 关于 修订 华夏永 福养 老理 财混 合 型证券投资基金基金合同 的公告》及《华夏基金管 理有限公司关于华夏永福 养老理财混合型证券投 资基金 增加 基金 份额 类别 的公告 》 , 本基 金自 2015 年 11 月 23 日 起增 加 C 类 基金份 额类 别。 根据 《 中华 人民 共和 国证 券投资 基金 法》 和 《华 夏永 福养老 理财 混合 型证 券投 资基金 基金 合同 》 的有关规定,本基金的投 资范围为具有良好流动性 的金融工具,包括国内依 法发行上市的股票、债 券 (含 中小 企业 私募 债券) 、 货币 市场 工具、 权证 、 股指期 货以 及法 律法 规或 中国证 监会 允许 基金 投 资的其 他金 融工 具 (但 须 符合中 国证 监会 相关 规定 ) 。 如法 律法 规或监 管机 构 以后允 许基 金投 资其 他 品种( 如国 债期 货) ,基 金 管理人 在履 行适 当程 序后 ,可以 将其 纳入 投资 范围 。 6.4.2 会计 报表 的编 制基 础 本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及其后 颁布 和修 订的 《企 业会计 准则 -基 本 准则》 、 各项 具体 会计 准则 及其他 相关 规定( 以下 合称 “ 企业 会计 准则 ”) 、 中国 证 券投资 基金 业协 会( 以 下简称 “ 中 国基 金业 协会 ”) 于 2012 年 11 月 16 日 颁布 的《证 券投 资基 金会 计核 算业务 指引 》 、 中国 证 监会发 布的 《证 券投 资基 金信息 披 露 XBRL 模板 第 3 号< 年 度报 告和 半年 度报告> 》和 中国 证监 会、 中国基 金业 协会 允许 的如 财务报 表附 注 6.4.4 所列 示 的基金 行业 实务 操作 的有 关规定 编制 。 6.4.3 遵循 企业 会计 准则 及 其他有 关规 定的 声明 本财务 报表 符 合 企业 会计 准则的 要求 ,真 实、 完整 地反映 了本 基 金 2017 年 6 月 30 日 的财 务状 况以 及 2017 年 1 月 1 日至 6 月 30 日期 间的 经营 成 果和基 金净 值变 动情 况等 有关信 息。 6.4.4 本报 告期 所采 用的 会 计政策 、会 计估 计与 最近 一期年 度报 告相 一致 的说 明 本基金本报告期会计报表 所采用的会计政策、会计 估计与最近一期年度会计 报表所采用的会计 政策、 会计 估计 一致 。 6.4.5 会计 政策 和会 计估 计 变更以 及差 错更 正的 说明 6.4.5.1 会计 政策 变更 的说 明 本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。 6.4.5.2 会计 估计 变更 的说 明 本基金 本报 告期 无会 计估 计 变更 。 6.4.5.3 差错 更正 的说 明 本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 16 6.4.6 税项 根据财 税[2004]78 号 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 、 财税[2005]103 号《关 于股 权分 置 试点改 革有 关税 收政 策问 题的通 知》 、 财税[2008]1 号 《关 于企 业所 得税 若干 优惠政 策的 通知 》 、 财 税 [2012]85 号《 关于实 施上市 公司 股息红 利差别 化个人 所得 税政策 有关问 题的通 知》 、财 税[2015]101 号 《关 于上 市公 司股 息红 利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财 税[2016]36 号 《关 于全 面推 开营业 税改 征增 值税 试点 的通知 》 、 财税[2016]46 号 《关于 进一 步明 确全 面推 开营改 增试 点金 融业 有 关政策 的通 知》 、 财税[2016]70 号 《 关于 金融 机构 同 业往来 等增 值税 政策 的补 充通知 》 及 其他 相关 财 税法规 和实 务操 作, 主要 税项列 示如 下: 1、以 发行 基金 方式 募集 资 金不属 于营 业税 或增 值税 征收范 围, 不征 收营 业税 或增值 税。 2、基 金买 卖股 票、 债券 的 差价收 入免 征营 业税 或增 值税, 暂不 征收 企业 所得 税。 3、存 款利 息收 入不 征收 增 值税。 4、国 债、 地方 政府 债利 息 收入, 金融 同业 往来 利息 收入免 征增 值税 。 5、对 基金 取得 的债 券的 利 息收入 及其 他收 入, 暂不 征收企 业所 得税 。 6、 对基 金取 得的 股票 的股 息、 红 利收 入, 由 上市 公 司在向 基金 派发 股息 、 红 利收入 时代 扣代 缴 20% 的 个人 所得 税 , 暂不 征收企 业所 得税 。 基金 从 上市公 司分 配取 得的 股息 红利所 得 , 持 股期 限 在 1 个月以 内( 含 1 个月 )的 ,全额 计入 应纳 税所 得额 ,持股 期限 在 1 个月 以上 至 1 年 (含 1 年 )的 , 减按 50% 计 入应 纳税 所得 额,持 股期 限超 过 1 年的 ,暂免 征收 个人 所得 税。 7、基 金卖 出股 票按 0.1% 的税率 缴纳 股票 交易 印花 税,买 入股 票不 征收 股票 交易印 花税 。 8、 基金 作为 流通 股股 东在 股权分 置改 革过 程中 收到 由非流 通股 股东 支付 的股 份、 现 金等 对价暂 免征收 印花 税、 企业 所得 税和个 人所 得税 。 6.4.7 重要 财务 报表 项目 的 说明 6.4.7.1 银行 存款 单位: 人民 币元 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 活期存 款 5,374,223.84 定期存 款 - 其他存 款 - 合计 5,374,223.84 6.4.7.2 交易 性金 融资 产 单位: 人民 币元 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 17 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 成本 公允价 值 公允价 值变 动 股票 96,287,539.24 104,761,830.55 8,474,291.31 贵 金 属 投 资- 金交所 黄金合 约 - - - 债券 交易所 市场 131,372,281.10 130,651,672.75 -720,608.35 银行间 市场 171,998,902.32 168,977,000.00 -3,021,902.32 合计 303,371,183.42 299,628,672.75 -3,742,510.67 资产支 持证 券 37,268,050.00 37,268,050.00 0.00 基金 - - - 其他 - - - 合计 436,926,772.66 441,658,553.30 4,731,780.64 6.4.7.3 衍生 金融 资产/ 负债 无。 6.4.7.4 买入 返售 金融 资产 6.4.7.4.1 各 项买 入返 售金 融资产 期末 余额 无。 6.4.7.4.2 期 末买 断式 逆回 购交易 中取 得的 债券 无。 6.4.7.5 应收 利息 单位: 人民 币元 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 应收活 期存 款利 息 703.42 应收定 期存 款利 息 - 应收其 他存 款利 息 - 应收结 算备 付金 利息 2,485.80 应收债 券利 息 4,946,454.15 应收买 入返 售证 券利 息 - 应收申 购款 利息 - 应收黄 金合 约拆 借孳 息 - 其他 625,435.91 合计 5,575,079.28 6.4.7.6 其他 资产 无。 6.4.7.7 应付 交易 费用 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 18 单位: 人民 币元 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 交易所 市场 应付 交易 费用 630,514.05 银行间 市场 应付 交易 费用 4,200.00 合计 634,714.05 6.4.7.8 其他 负债 单位: 人民 币元 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 应付券 商交 易单 元保 证金 - 应付赎 回费 - 预提费 用 74,383.76 合计 74,383.76 6.4.7.9 实收 基金 华夏永 福养 老理 财混 合 A 金额单 位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 基金份 额 账面金 额 上年度 末 625,589,534.15 625,589,534.15 本期申 购 39,159,663.19 39,159,663.19 本期赎 回( 以 “- ” 号填 列) -417,439,032.19 -417,439,032.19 本期末 247,310,165.15 247,310,165.15 华夏永 福养 老理 财混 合 C 金额单 位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 基金份 额 账面金 额 上年度 末 - - 本期申 购 - - 本期赎 回( 以 “- ” 号填 列) - - 本期末 - - 6.4.7.10 未 分配 利润 华夏永 福养 老理 财混 合 A 单位: 人民 币元 项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 上年度 末 216,517,176.76 89,259,287.92 305,776,464.68 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 19 本期利 润 9,464,938.75 13,352,197.55 22,817,136.30 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 变动数 -135,779,732.74 -54,476,175.74 -190,255,908.48 其中: 基金 申购 款 13,945,363.53 5,946,113.79 19,891,477.32 基金赎 回款 -149,725,096.27 -60,422,289.53 -210,147,385.80 本期已 分配 利润 - - - 本期末 90,202,382.77 48,135,309.73 138,337,692.50 华夏永 福养 老理 财混 合 C 单位: 人民 币元 项目 已实现 部分 未实现 部分 未分配 利润 合计 上年度 末 - - - 本期利 润 - - - 本 期 基 金 份 额 交 易 产 生 的 变动数 - - - 其中: 基金 申购 款 - - - 基金赎 回款 - - - 本期已 分配 利润 - - - 本期末 - - - 6.4.7.11 存 款利 息收 入 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 活期存 款利 息收 入 66,185.22 定期存 款利 息收 入 - 其他存 款利 息收 入 - 结算备 付金 利息 收入 27,033.58 其他 1,359.52 合计 94,578.32 6.4.7.12 股 票投 资收 益 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 卖出股 票成 交总 额 272,904,984.26 减:卖 出股 票成 本总 额 263,631,738.24 买卖股 票差 价收 入 9,273,246.02 6.4.7.13 债 券投 资收 益 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 20 卖 出 债 券( 债 转股 及 债券到 期 兑 付) 成 交总额 687,497,269.09 减: 卖出 债券 ( 债转 股及 债券到 期兑 付) 成本总 额 680,534,480.21 减:应 收利 息总 额 15,224,785.00 买卖债 券差 价收 入 -8,261,996.12 6.4.7.14 资 产支 持证 券投 资 收益 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 卖出资 产支 持证 券成 交总 额 13,469,844.60 减:卖 出资 产支 持证 券成 本总额 13,097,800.00 减:应 收利 息总 额 375,744.60 资产支 持证 券投 资收 益 -3,700.00 6.4.7.15 贵 金属 投资 收益 6.4.7.15.1 贵金 属投 资收 益 项目构 成 无。 6.4.7.15.2 贵金 属投 资收 益 —— 买 卖贵 金属 差价 收入 无。 6.4.7.15.3 贵金 属投 资收 益 —— 赎 回差 价收 入 无。 6.4.7.15.4 贵金 属投 资收 益 —— 申 购差 价收 入 无。 6.4.7.16 衍 生工 具收 益 6.4.7.16.1 衍生 工具 收益 —— 买卖 权证 差价 收入 无。 6.4.7.16.2 衍生 工具 收益 —— 其他 投资 收益 无。 6.4.7.17 股 利收 益 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 股票投 资产 生的 股利 收益 790,940.11 基金投 资产 生的 股利 收益 - 合计 790,940.11 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 21 6.4.7.18 公 允价 值变 动收 益 单位: 人民 币元 项目名 称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 1.交易 性金 融资 产 13,352,197.55 —— 股 票投 资 7,967,381.89 —— 债 券投 资 5,384,815.66 —— 资 产支 持证 券投 资 - —— 基 金投 资 - —— 贵 金属 投资 - ——其他 - 2.衍生 工具 - —— 权 证投 资 - 3.其他 - 合计 13,352,197.55 6.4.7.19 其 他收 入 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 基金赎 回费 收入 35,941.21 其他 252.78 合计 36,193.99 6.4.7.20 交 易费 用 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 交易所 市场 交易 费用 838,555.34 银行间 市场 交易 费用 8,400.00 合计 846,955.34 6.4.7.21 其 他费 用 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 审计费 用 34,712.18 信息披 露费 39,671.58 银行费 用 11,541.08 银行间 账户 维护 费 18,000.00 其他 800.00 合计 104,724.84 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 22 6.4.8 或有 事项 、资 产负 债 表日后 事项 的说 明 6.4.8.1 或有 事项 截至资 产负 债表 日, 本基 金无或 有事 项。 6.4.8.2 资产 负债 表日 后事 项 截至财 务报 表批 准日 ,本 基金无 资产 负债 表日 后事 项。 6.4.9 关联 方关 系 6.4.9.1 本报 告期 存在 控制 关系或 其他 重大 利害 关系 的关联 方发 生变 化的 情况 本基金 本报 告期 不存 在控 制关系 或其 他重 大利 害关 系的关 联方 发生 变化 的情 况。 6.4.9.2 本报 告期 与基 金发 生关联 交易 的各 关联 方 关联方 名称 与本基 金的 关系 华夏基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 中国农 业银 行股 份有 限公 司( “ 中国 农业 银行 ” ) 基金托 管人 注:下 述关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。 6.4.10 本报 告期 及上 年度 可比期 间的 关联 方交 易 6.4.10.1 通 过关 联方 交易 单 元进行 的交 易 6.4.10.1.1 股票 交易 无。 6.4.10.1.2 权证 交易 无。 6.4.10.1.3 债券 交易 无。 6.4.10.1.4 债券 回购 交易 无。 6.4.10.1.5 应支 付关 联方 的 佣金 无。 6.4.10.2 关 联方 报酬 6.4.10.2.1 基金 管理 费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 3,749,192.42 10,133,128.91 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 23 其中: 支付 销售 机构 的客 户维护 费 324,437.76 353,743.59 注: ① 支付 基金 管理 人的 基金管 理人 报酬 按前 一日 基金资 产净 值 0.90% 的年 费率计 提, 逐日 累 计至每 月月 底, 按月 支付 。 ② 基金 管理 人报 酬计 算公 式为: 日基 金管 理人 报酬= 前一日 基金 资产 净值× 0.90%/ 当年天 数。 ③ 客户 维护 费是 指基 金管 理人与 基金 销售 机构 约定 的用以 向基 金销 售机 构支 付客户 服务 及销 售 活动中 产生 的相 关费 用, 该费用 按照 代销 机构 所代 销基金 的份 额保 有量 作为 基数进 行计 算, 从基 金 管理人 收取 的基 金管 理费 中列支 ,不 属于 从基 金资 产中列 支的 费用 项目 。 6.4.10.2.2 基金 托管 费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 833,153.89 2,251,806.37 注: ① 支付 基金 托管 人的 基金托 管费 按前 一日 基金 资产净 值 0.20% 的年 费率 计提, 逐日 累计 至 每月月 底, 按月 支付 。 ② 基金 托管 费计 算公 式为 :日基 金托 管费 =前 一日 基金资 产净 值× 0.20%/ 当年 天数。 6.4.10.2.3 销售 服务 费 单位: 人民 币元 获得销 售服 务费 的 各关联 方名 称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 华夏永 福养 老理 财 混合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 合计 华夏基 金管 理有 限 公司 - - - 合计 - - - 获得销 售服 务费 的各 关联方 名称 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 华夏永 福养 老理 财 混合A 华夏永 福养 老理 财混 合C 合计 华夏基 金管 理有 限 公司 - 286,301.53 286,301.53 合计 - 286,301.53 286,301.53 注: ① 支付 基金 销售 机构 的基金 销售 服务 费 按 C 类 基金份 额前 一日 基金 资产 净值 0.30% 的年 费 率计提 ,逐 日累 计至 每月 月底, 按月 支付 给基 金管 理人, 再由 基金 管理 人计 算并支 付给 各基 金销 售华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 24 机构。 ② 基金 销售 服务 费计 算公 式为: C 类日 基金 销售 服务 费=前 一 日 C 类基 金资 产 净值× 0.30%/ 当年 天数。 6.4.10.3 与 关联 方进 行银 行 间同业 市场 的债 券( 含 回购) 交易 无。 6.4.10.4 各 关联 方投 资本 基 金的情 况 6.4.10.4.1 报告 期内 基金 管 理人运 用固 有资 金投 资本 基金的 情况 无。 6.4.10.4.2 报告 期末 除基 金 管理人 之外 的其 他关 联方 投资本 基金 的情 况 无。 6.4.10.5 由 关联 方保 管的 银 行存款 余额 及当 期产 生的 利息收 入 单位: 人民 币元 关联方 名称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日 期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 中国农 业银 行活 期存 款 5,374,223.84 66,185.22 2,832,771.14 264,874.95 注:本 基金 的活 期银 行存 款由基 金托 管人 中国 农业 银行保 管, 按银 行同 业利 率计息 。 6.4.10.6 本 基金 在承 销期 内 参与关 联方 承销 证券 的情 况 无。 6.4.11 利 润分 配情 况 本基金 本报 告期 无利 润分 配事项 。 6.4.12 期末 (2017 年 6 月 30 日 )本 基金 持有 的流 通 受限证 券 6.4.12.1 因 认购 新发/ 增 发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券 金额单 位: 人民 币元 6.4.12.1.1 受限 证券 类别 : 股票 证券 代码 证券 名称 成功 认购日 可流 通日 流通 受限 类型 认购 价格 期末估 值单价 数量( 单 位:股) 期末 成本总 额 期末 估值总 额 备注 002879 长 缆 科 技 2017-06-05 2017-07-07 新发 流通 受限 18.02 18.02 1,313 23,660.26 23,660.26 - 002882 金 龙 2017-06-15 2017-07-17 新发 流通 6.20 6.20 2,966 18,389.20 18,389.20 - 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 25 羽 受限 603933 睿 能 科 技 2017-06-28 2017-07-06 新发 流通 受限 20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 - 603331 百 达 精 工 2017-06-27 2017-07-05 新发 流通 受限 9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 - 603617 君 禾 股 份 2017-06-23 2017-07-03 新发 流通 受限 8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 - 6.4.12.2 期 末持 有的 暂时 停 牌等流 通受 限股 票 金额单 位: 人民 币元 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停牌 原因 期末估 值单价 复牌 日期 复牌 开盘 单价 数量 ( 单位: 股) 期末 成本总 额 期末 估值总 额 备注 300145 中金 环境 2017-06-28 重大事 项 16.92 - - 350,628.00 5,225,077.37 5,932,625.76 - 注:上 述股 票的 复牌 日期 及复牌 开盘 单价 更新 截至 本财务 报表 批准 日。 6.4.12.3 期 末债 券正 回购 交 易中作 为抵 押的 债券 6.4.12.3.1 银行 间市 场债 券 正回购 无。 6.4.12.3.2 交易 所市 场债 券 正回购 截止本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止, 基金 从事 证券 交易所 债券 正回 购交 易形 成的卖 出回 购证 券款余 额 70,000,000.00 元 ,于 2017 年 7 月 3 日到 期。该 类交 易要 求本 基金 在回购 期内 持有 的证 券 交易所 交易 的债 券和/ 或在 新质押 式回 购下 转入 质押 库的债 券, 按证 券交 易所 规定的 比例 折算 为标 准 券后, 不低 于债 券回 购交 易的余 额。


6.4.13 金融 工具 风险 及管 理 6.4.13.1 风 险管 理政 策和 组 织架构 本基金一贯的风险管理政 策是使基金投资风险可测 、可控、可承担。本基金 管理人建立了由风 险管理委员会、督察长、 法律部、合规部、稽核部 、风险管理部和相关业务 部门构成的多层次风险 管理架构体系。风险管理 团队在识别、衡量投资风 险后,通过正式报告的方 式,将分析结果及时传 达给基金经理、投资总监 、投资决策委员会和风险 管理委员会,协助制定风 险控制决策,实现风险华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 26 管理目 标。 本基金管理人主要通过定 性分析和定量分析的方法 ,估测各种金融工具风险 可能产生的损失。 本基金管理人从定性分析 的角度出发,判断风险损 失的严重性;从定量分析 的角度出发,根据本基 金的投资目标,结合基金 资产所运用的金融工具特 征,通过特定的风险量化 指标、模型和日常的量 化报告,参考压力测试结 果,确定风险损失的限度 和相应置信程度,及时对 各种风险进行监督、检 查和评 估, 并制 定相 应决 策,将 风险 控制 在预 期可 承受的 范围 内。 6.4.13.2 信 用风 险 信用风险是指由于基金所 投资债券的发行人出现违 约、拒绝支付到期本息, 债券发行人信用评 级降低 导致 债券 价格 下降 ,或基 金在 交易 过程 中发 生交收 违约 ,而 造成 基金 资产损 失的 可能 性。 本基金管理人通过信用分 析团队建立了内部评级体 系和交易对手库,对发行 人及债券投资进行 内部评 级, 对交 易对 手的 资信状 况进 行充 分评 估、 设定授 信额 度, 以控 制可 能出现 的信 用风 险。 6.4.13.3 流 动性 风险 流动性风险是在市场或持 有资产流动性不足的情况 下,基金管理人可能无法 迅速、低成本地调 整基金 投资 组合 ,从 而对 基金收 益造 成不 利影 响。 本基金管理人通过限制投 资集中度来管理投资品种 变现的流动性风险。本基 金所投资的证券在 证券交 易所 或银 行间 市场 交 易 , 除 在 “6.4 .12 期末 本 基金持 有的 流通 受限 证券 ” 中列示 的部 分基 金资 产 流通暂 时受 限制 的情 况外 ,其余 均能 及时 变现 。 6.4.13.4 市 场风 险 市场风险是指由于市场变 化或波动所引起的资产损 失的可能性,本基金管理 人通过监测组合敏 感性指 标来 衡量 市场 风险 。 6.4.13.4.1 利率 风险 利率风险是指利率变动引 起组合中资产特别是债券 投资的市场价格变动,从 而影响基金投资收 益的风 险。 本基金管理人定期对组合 中债券投资部分面临的利 率风险进行监控,并通过 调整投资组合的久 期等方 法对 上述 利率 风险 进行管 理。 6.4.13.4.1.1 利率 风险 敞口 单位: 人民 币元 本期末 2017 年 6 月 30 日 1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 合计 银行存 款 5,374,223.84 - - 5,374,223.84 结算备 付金 5,523,981.94 - - 5,523,981.94 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 27 结算保 证金 143,562.08 - - 143,562.08 债券投 资 91,997,214.55 167,787,458.20 39,844,000.00 299,628,672.75 资产支 持证 券 32,468,050.00 4,800,000.00 - 37,268,050.00 买入返 售金 融资 产 - - - - 应收直 销申 购款 3,951.27 - - 3,951.27 卖出回 购金 融资 产 款 70,000,000.00 - - 70,000,000.00 上年度 末 2016 年 12 月 31 日 1 年以 内 1-5 年 5 年以 上 合计 银行存 款 18,687,568.84 - - 18,687,568.84 结算备 付金 2,097,492.05 - - 2,097,492.05 结算保 证金 165,366.35 - - 165,366.35 债券投 资 547,180,756.79 246,331,650.00 - 793,512,406.79 资产支 持证 券 19,565,850.00 24,800,000.00 - 44,365,850.00 买入返 售金 融资 产 9,500,000.00 - - 9,500,000.00 应收直 销申 购款 18,787.27 - - 18,787.27 卖出回 购金 融资 产 款 - - - - 注:本 表所 示为 本基 金生 息资产 及负 债的 公允 价值 ,并按 照合 约规 定的 利率 重新定 价日 或到 期 日孰早 者予 以分 类。 6.4.13.4.1.2 利率 风险 的敏 感性分 析 假设 1、该 利率 敏感 性分 析数 据 结果为 基于 本基 金报 表日 组合持 有固 定收 益类 资产 的利率 风险 状况测 算的 理论 变动 值对 基金资 产净 值的 影响 金额 。 2、假 定所 有期 限的 利率 均 以相同 幅度 变 动 25 个基 点 ,其他 市场 变量 均不 发生 变化。 3、此 项影 响并 未考 虑基 金 经理为 降低 利率 风险 而可 能采取 的风 险管 理活 动。 分析 相关风 险变 量的 变动 对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响金 额( 单位 :人 民币 元) 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度 末 2016 年 12 月 31 日 利率下 降 25 个 基点 2,302,402.21 3,277,675.01 利率上 升 25 个 基点 -2,271,139.25 -3,257,775.40 6.4.13.4.2 外汇 风险 本基金 持有 的金 融工 具以 人民币 计价 ,因 此无 重大 外汇风 险。 6.4.13.4.3 其他 价格 风险 其他价格风险为除市场利 率和外汇汇率以外的市场 因素发生变动时产生的价 格波动风险。本基 金的其 他价 格风 险主 要为 市场价 格变 化或 波动 所引 起的股 票资 产损 失的 可能 性。 本基金通过投资组合的分 散化降低市场价格风险。 此外,本基金管理人对本 基金所持有的股票 价格实 施监 控, 定期 运用 多种定 量方 法进 行风 险度 量和分 析, 以对 风险 进行 跟踪和 控制 。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 28 6.4.13.4.3.1 其他 价格 风险 敞口 金额单 位: 人民 币元 项目 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度 末 2016 年 12 月 31 日 公允价 值 占基金 资产 净值比 例 (% ) 公允价 值 占基金 资产 净 值比例 (% ) 交易性 金融 资产 -股 票投 资 104,761,830.55 27.17 - - 交易性 金融 资产 -贵 金属 投资 - - - - 衍生金 融资 产- 权证 投资 - - - - 合计 104,761,830.55 27.17 - - 6.4.13.4.3.2 其他 价格 风险 的敏感 性分 析 假设 1、估 测组 合市 场价 格风 险 的数据 为沪 深 300 指 数变 动时, 股票 资产 相应 的理 论变动 值 对基金 资产 净值 的影 响金 额。 2、假 定沪 深 300 指 数变 化 5% , 其他 市场 变量 均不 发生变 化。 3、Beta 系数 是根 据组 合在 报表日 股票 持仓 资产 在过 去 100 个交 易日 与其 对应 的指数 数 据回归 加权 得出 ,对 于交 易少 于 100 个交 易日 的资 产,默 认其 波动 与市 场同 步。 分析 相关风 险变 量的 变动 对资产 负债 表日 基金 资产 净值的 影响金 额( 单位 :人 民币 元) 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度 末 2016 年 12 月 31 日 +5% 5,200,377.27 - -5% -5,200,377.27 - 注:本 基金 上年 度主 要投 资于固 定收 益类 金融 工具 ,主要 风险 为利 率风 险和 信用风 险, 其他 的 市场因 素对 本基 金资 产净 值无重 大影 响。 6.4.14 有助 于理 解和 分析 会计报 表需 要说 明的 其他 事项 6.4.14.1 金 融工 具公 允价 值 计量的 方法





根据企业会计 准则的 相关规定,以公允价值计 量的金融工具,其公允价 值的计量可分为三个层 次:





第 一层 次: 对存 在活 跃市场 报价 的金 融工 具, 可以相 同资 产/ 负 债在 活跃 市场上 的报 价确 定公 允 价值。





第 二层 次: 对估 值日 活跃市 场无 报价 的金 融工 具, 可 以类 似资 产/ 负债 在 活跃市 场上 的报 价为 依 据做必 要调 整确 定公 允价 值; 对 估值 日不 存在 活跃 市场的 金融 工具 , 可 以相 同或类 似资 产/ 负 债在 非 活跃市 场上 的报 价为 依据 做必要 调整 确定 公允 价值 。





第三层次:对 无法获 得相同或类似资产可比市 场交易价格的金融工具, 可以其他反映市场参与 者对资 产/ 负 债定 价时 所使 用的参 数为 依据 确定 公允 价值。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 29 6.4.14.2 各 层次 金融 工具 公 允价值








截至 2017 年 6 月 30 日 止 , 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 第 一 层 次 的 余 额 为 153,128,095.10 元, 第二 层 次的余 额 为 288,530,458.20 元, 第三 层次 的余 额为 0 元。 ( 截至 2016 年 12 月 31 日 止: 第一 层次 的余 额为 175,726,988.21 元 , 第二层 次的 余额 为 723,613,824.20 元 ,第 三层 次 的余额 为 0 元。 ) 6.4.14.3 公 允价 值所 属层 次 间的重 大变 动








对于特殊事项 停牌的 股票 、收盘价异常的债券 ,本基金将相关股票和债 券公允价值所属层次于 其进行估值调整之日起从 第一层次转入第二层次或 第三层次,于股票复牌、 债券收盘价能体现公允 价值并恢复市价估值之日 起从第二层次或第三层次 转入第一层次。对于持有 的非公开发行股票,本 基金于限售期内将相关股 票公允价值所属层次列入 第二层次,于限售期满并 恢复市价估值之日起从 第二层 次转 入第 一层 次 。 对于在 证券 交易 所上 市或 挂牌转 让的 固定 收益 品种( 可转换 债券 、 资产 支持 证券和 私募 债券 除外) , 本 基金 于 2015 年 3 月 20 日 起改为 采用 中证 指数 有限 公司根 据 《中 国证 券投 资基金 业协 会估 值核 算工 作小组 关 于 2015 年 1 季 度 固定收 益品 种的 估值 处理 标准 》 所 独立 提供 的估 值结果 确定 公允 价值 ,并 将其公 允价 值从 第一 层次 调整至 第二 层次 。 6.4.14.4 第 三层 次公 允价 值 本期变 动金 额





本 基金 持有 的以 公允 价值计 量的 金融 工具 第三 层次公 允价 值本 期未 发生 变动。 6.4.14.5 增 值税





根 据财 政部 、 国 家税 务总局 于 2016 年 12 月 21 日颁布 的财 税[2016]140 号 《关于 明确 金融 房地 产开 发 教 育辅助服 务等增值税 政策的通 知》的规 定:(1) 金融商 品持有期 间( 含到 期) 取得的 非保本 收益( 合 同中 未明 确承 诺到 期 本金 可全 部收 回的 投资 收益) , 不征 收增 值税 ;(2) 纳税 人购 入基 金、 信 托、 理 财产 品等 各类 资产 管理产 品持 有至 到期 , 不 属于金 融商 品转 让; (3) 资 管产品 运营 过程 中发 生 的增值 税应 税行 为, 以资 管产品 管理 人为 增值 税纳 税人。 上述 政策 自 2016 年 5 月 1 日 起执 行。 此外, 根据 财政 部、 国家 税务总 局于 2017 年 1 月 6 日颁布 的财 税[2017]2 号 《关于 资管 产品 增值 税 政策有 关问 题的 补充 通知 》及 2017 年 6 月 30 日 颁 布的财 税[2017]56 号 《关 于资管 产品 增值 税有 关 问题的通知》的规定,资 管产品管理人运营资管产 品过程中发生的增值税应 税行 为,暂适用简易计 税方法 ,按 照 3% 的征 收率 缴纳增 值税 。对 资管 产品 在 2018 年 1 月 1 日 前运 营 过程中 发生 的增 值税 应税行为,未缴纳增值税 的,不再缴纳;已缴纳增 值税的,已纳税额从资管 产品管理人以后月份的 增值税应纳税额中抵减。 上述税收政策对本基金截 至本财务报表批准报出日 止的财务状况和经营成 果无影 响。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 30 § 7 投 资组合报告 7.1 期 末基 金资 产组 合情 况 金额单 位: 人民 币元 序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 104,761,830.55 22.56 其中: 股票 104,761,830.55 22.56 2 固定收 益投 资 336,896,722.75 72.55 其中: 债券 299,628,672.75 64.52 资产支 持证 券 37,268,050.00 8.03 3 贵金属 投资 - - 4 金融衍 生品 投资 - - 5 买入返 售金 融资 产 - - 其中 : 买 断式 回购 的买 入 返售金 融 资产 - - 6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 10,898,205.78 2.35 7 其他各 项资 产 11,825,529.29 2.55 8 合计 464,382,288.37 100.00 7.2 报 告期 末 按 行业 分类 的 股票投 资组 合 7.2.1 报告 期末 按行 业分 类 的境内 股票 投资 组合 代码 行业类 别 公允价 值 ( 元) 占基金 资产 净值 比例 (%) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采矿业 439,584.00 0.11 C 制造业 60,112,591.74 15.59 D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 12,026,499.82 3.12 E 建筑业 12,267,816.00 3.18 F 批发和 零售 业 2,655,747.04 0.69 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - - H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 - - J 金融业 17,259,591.95 4.48 K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 - - O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 31 Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 - - S 综合 - - 合计 104,761,830.55 27.17 7.3 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有股 票投 资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 ( %) 1 600116 三峡水 利 880,542 9,870,875.82 2.56 2 002241 歌尔股 份 380,666 7,339,240.48 1.90 3 601688 华泰证 券 407,900 7,301,410.00 1.89 4 600104 上汽集 团 233,983 7,265,172.15 1.88 5 002050 三花智 控 421,797 6,883,727.04 1.78 6 600477 杭萧钢 构 392,600 5,991,076.00 1.55 7 300145 中金环 境 350,628 5,932,625.76 1.54 8 601166 兴业银 行 343,800 5,796,468.00 1.50 9 601600 中国铝 业 1,217,000 5,500,840.00 1.43 10 002456 欧菲光 299,914 5,449,437.38 1.41 11 601318 中国平 安 81,986 4,067,325.46 1.05 12 300433 蓝思科 技 138,100 4,017,329.00 1.04 13 002180 纳思达 158,415 3,827,306.40 0.99 14 300258 精锻科 技 212,500 3,508,375.00 0.91 15 600068 葛洲坝 283,100 3,182,044.00 0.83 16 600518 康美药 业 142,960 3,107,950.40 0.81 17 601668 中国建 筑 319,700 3,094,696.00 0.80 18 601607 上海医 药 91,958 2,655,747.04 0.69 19 300309 吉艾科 技 114,500 2,360,990.00 0.61 20 600452 涪陵电 力 47,200 2,155,624.00 0.56 21 002094 青岛金 王 85,323 1,819,939.59 0.47 22 000786 北新建 材 108,400 1,717,056.00 0.45 23 603660 苏州科 达 26,007 1,064,986.65 0.28 24 000968 蓝焰控 股 30,400 439,584.00 0.11 25 601878 浙商证 券 5,549 94,388.49 0.02 26 603801 志邦股 份 1,406 47,522.80 0.01 27 603043 广州酒 家 1,810 45,738.70 0.01 28 300666 江丰电 子 2,276 43,448.84 0.01 29 603335 迪生力 2,230 24,864.50 0.01 30 002879 长缆科 技 1,313 23,660.26 0.01 31 002881 美格智 能 989 22,608.54 0.01 32 603679 华体科 技 809 21,438.50 0.01 33 603938 三孚股 份 1,246 20,932.80 0.01 34 002882 金龙羽 2,966 18,389.20 0.00 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 32 35 603933 睿能科 技 857 17,311.40 0.00 36 300669 沪宁股 份 841 14,650.22 0.00 37 603331 百达精 工 999 9,620.37 0.00 38 603617 君禾股 份 832 7,429.76 0.00 7.4 报 告期 内股 票投 资组 合 的重大 变动 7.4.1 累计 买入 金额 超出 期初 基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占 期初 基金 资产 净值比 例( %) 1 601688 华泰证 券 25,460,553.00 2.73 2 600116 三峡水 利 25,061,786.81 2.69 3 601668 中国建 筑 18,485,748.30 1.98 4 600104 上汽集 团 10,989,783.74 1.18 5 002241 歌尔股 份 9,267,921.68 1.00 6 002573 清新环 境 8,658,333.20 0.93 7 601939 建设银 行 7,996,244.00 0.86 8 600477 杭萧钢 构 7,993,997.80 0.86 9 601600 中国铝 业 7,489,600.00 0.80 10 002142 宁波银 行 6,994,766.31 0.75 11 002050 三花智 控 6,994,291.83 0.75 12 600759 洲际油 气 5,997,707.00 0.64 13 601989 中国重 工 5,995,810.00 0.64 14 601166 兴业银 行 5,777,266.00 0.62 15 300097 智云股 份 5,088,773.00 0.55 16 000783 长江证 券 4,999,051.00 0.54 17 601766 中国中 车 4,995,223.00 0.54 18 601318 中国平 安 4,744,856.34 0.51 19 600195 中牧股 份 4,737,716.68 0.51 20 601009 南京银 行 4,496,530.00 0.48 注: “ 买入 金额 ” 按买 入成 交金额 (成 交单 价乘 以成 交数量 )填 列, 不考 虑相 关交易 费用 。 7.4.2 累计 卖出 金额 超出 期初 基金 资产 净 值 2%或前 20 名的 股票 明细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占 期初 基金 资产 净值比 例( %) 1 601688 华泰证 券 17,975,471.56 1.93 2 601668 中国建 筑 14,999,028.38 1.61 3 600116 三峡水 利 14,046,363.00 1.51 4 601989 中国重 工 11,509,259.96 1.24 5 002573 清新环 境 8,904,657.14 0.96 6 300156 神雾环 保 8,840,024.03 0.95 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 33 7 601939 建设银 行 8,629,246.00 0.93 8 000902 新洋丰 7,842,476.00 0.84 9 002142 宁波银 行 7,534,324.44 0.81 10 600195 中牧股 份 6,565,284.30 0.70 11 600104 上汽集 团 5,762,736.25 0.62 12 000709 河钢股 份 5,682,968.24 0.61 13 000858 五粮液 4,963,434.52 0.53 14 000783 长江证 券 4,935,896.00 0.53 15 601766 中国中 车 4,741,091.54 0.51 16 603993 洛阳钼 业 4,673,696.40 0.50 17 600759 洲际油 气 4,619,086.00 0.50 18 300097 智云股 份 4,561,388.05 0.49 19 601398 工商银 行 4,281,526.00 0.46 20 000768 中航飞 机 4,253,632.01 0.46 注: “ 卖出 金额 ” 按卖 出成 交金额 (成 交单 价乘 以成 交数量 )填 列, 不考 虑相 关交易 费用 。 7.4.3 买入 股票 的成 本总 额 及卖出 股票 的收 入总 额 单位: 人民 币元 买入股 票的 成本 (成 交) 总额 298,963,631.28 卖出股 票的 收入 (成 交) 总额 272,904,984.26 注: “ 买入 股票 成本 ” 、 “ 卖 出股票 收入 ” 均 按买 卖成 交 金额( 成交 单价 乘以 成交 数量) 填列 ,不 考虑相 关交 易费 用。 7.5 期 末按 债券 品种 分类 的 债券投 资组 合 金额单 位: 人民 币元 序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 国家债 券 59,822,000.00 15.51 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 - - 其中: 政策 性金 融债 - - 4 企业债 券 157,869,000.00 40.94 5 企业短 期融 资券 19,988,000.00 5.18 6 中期票 据 48,911,000.00 12.68 7 可转债 (可 交换 债) 13,038,672.75 3.38 8 同业存 单 - - 9 其他 - - 10 合计 299,628,672.75 77.69 7.6 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 债券 投资 明细 金额单 位: 人民 币元 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 34 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 ( %) 1 170010 17 附 息国 债 10 400,000 39,844,000.00 10.33 2 1280388 12 蒙 路债 300,000 30,732,000.00 7.97 3 1580228 15 渝 能源 债 300,000 29,502,000.00 7.65 4 122147 12 华新 02 200,000 20,170,000.00 5.23 5 101556034 15 鞍钢 MTN001 200,000 20,034,000.00 5.19 7.7 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 所有资 产支 持证 券投 资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 证券代 码 证券名 称 数量( 份) 公允价 值( 元) 占基金 资产 净值 比例 ( %) 1 142579 花呗 15A1 200,000.00 20,000,000.00 5.19 2 142154 国药 1 优 1 50,000.00 5,000,450.00 1.30 3 142297 国控 一 A2 48,000.00 4,800,000.00 1.24 4 142637 汇通 9A6 30,000.00 3,000,000.00 0.78 5 142636 汇通 9A5 30,000.00 3,000,000.00 0.78 6 142399 PR 聚肆 A1 40,000.00 1,467,600.00 0.38 7.8 报 告期 末按 公允 价值 占 基金资 产净 值比 例大 小排 序的前 五名 贵金 属投 资明 细 本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。 7.9 期 末按 公允 价值 占基 金 资产净 值比 例大 小排 序的 前五名 权证 投资 明细 本基金 本报 告期 末未 持有 权证。 7.10 报 告期 末本 基金 投资 的股指 期货 交易 情况 说明 7.10.1 报告 期末 本基 金投 资的股 指期 货持 仓和 损益 明细 本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。 7.10.2 本基 金投 资股 指期 货的投 资政 策 本基金 本报 告期 末无 股指 期货投 资。 7.11 报告 期末 本基 金投 资 的国债 期货 交易 情况 说明 7.11.1 本 期国 债期 货投 资 政策 本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。 7.11.2 报 告期 末本 基金 投 资的国 债期 货持 仓和 损益 明细 本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。 7.11.3 本 期国 债期 货投 资 评价 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 35 本基金 本报 告期 末无 国债 期货投 资。 7.12 投 资组 合报 告附 注 7.12.1 报告期内, 本基金 投资决策程序符合相关法 律法规的要求,未发现本 基金投资的前十名证券 的发行 主体 本期 出现 被监 管部门 立案 调查 ,或 在报 告编制 日前 一年 内受 到公 开谴责 、处 罚的 情形 。 7.12.2 基金 投资 的前 十名 股票未 超出 基金 合同 规定 的备选 股票 库。 7.12.3 期末 其他 各项 资产 构成 单位: 人民 币元 序号 名称 金额 1 存出保 证金 143,562.08 2 应收证 券清 算款 5,800,224.91 3 应收股 利 - 4 应收利 息 5,575,079.28 5 应收申 购款 306,663.02 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 11,825,529.29 7.12.4 期末 持有 的处 于转 股期的 可转 换债 券明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 (%) 1 128010 顺昌转 债 3,394,655.55 0.88 2 110032 三一转 债 2,131,272.00 0.55 3 110033 国贸转 债 1,721,826.80 0.45 7.12.5 期末 前十 名股 票中 存在流 通受 限情 况的 说明 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 流通受 限部 分的 公允价 值 占基金 资产 净 值比例(%) 流通受 限情 况说 明 1 300145 中金环 境 5,932,625.76 1.54 重大事 项 7.12.6 投资 组合 报告 附注 的其他 文字 描述 部分 由于四 舍五 入的 原因 ,分 项之和 与合 计项 之间 可能 存在尾 差。 § 8 基 金份额持有人信息 8.1 期 末基 金份 额持 有人 户 数及持 有人 结构 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 36 份额单 位: 份 份额级 别 持有人 户 数( 户) 户均持 有的 基金份 额 持有人 结构 机构投 资者 个人投 资者 持有份 额 占总份 额比例 持有份 额 占总份 额比例 华 夏 永 福 养 老 理 财混 合 A 15,909 15,545.30 1,880,608.15 0.76% 245,429,557.00 99.24% 华 夏 永 福 养 老 理 财混 合 C - - - - - - 合计 15,909 15,545.30 1,880,608.15 0.76% 245,429,557.00 99.24% 8.2 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 基金 的情 况 项目 份额级 别 持有份 额总 数( 份) 占基金 总份 额比 例 基金管理人 所 有 从 业 人员持 有本 基金 华夏永福养 老理财混 合 A 467,993.19 0.19% 华夏永福养 老理财混 合 C - - 合计 467,993.19 0.19% 8.3 期 末基 金管 理人 的从 业 人员持 有本 开放 式基 金份 额总量 区间 的情 况 项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间( 万份 ) 本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投 资 和 研 究 部 门 负 责 人持有 本开 放式 基金 华 夏 永 福 养 老 理 财 混 合 A 0 华 夏 永 福 养 老 理 财 混 合 C 0 合计 0 本 基 金 基 金 经 理 持 有 本 开放式 基金 华 夏 永 福 养 老 理 财 混 合 A 0 华 夏 永 福 养 老 理 财 混 合 C 0 合计 0 § 9 开 放式基金份额变动 单位: 份 项目 华夏永 福养 老理 财混 合 A 华夏永 福养 老理 财混 合 C 基金合 同生 效日 (2013 年 8 月 13 日)基 金份 额总 额 1,704,395,782.72 - 本报告 期期 初基 金份 额总 额 625,589,534.15 - 本报告 期 基 金总 申购 份额 39,159,663.19 - 减: 本 报告 期 基 金总 赎回 份额 417,439,032.19 - 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 37 本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - - 本报告 期期 末基 金份 额总 额 247,310,165.15 - § 10 重大事件揭示 10.1 基 金份 额持 有人 大会 决议 本报告 期内 ,本 基金 未召 开基金 份额 持有 人大 会。 10.2 基 金管 理人 、基 金托 管人的 专门 基金 托管 部门 的重大 人事 变动 本报告 期内 ,本 基金 管理 人未发 生重 大人 事变 动。 本报告 期内 ,本 基金 托管 人的专 门基 金托 管部 门未 发生重 大人 事变 动。 10.3 涉 及基 金管 理人 、基 金财产 、基 金托 管业 务的 诉讼 本报告 期无 涉及 本基 金管 理人、 基金 财产 、基 金托 管业务 的诉 讼事 项。 10.4 基 金投 资策 略的 改变 本基金 本报 告期 投资 策略 未发生 改变 。 10.5 为 基金 进行 审计 的会 计师事 务所 情况 本报告 期内 本基 金所 聘用 的会计 师事 务所 未发 生改 变。 10.6 管 理人 、托 管人 及其 高级管 理人 员受 稽查 或处 罚等情 况 本基金管理人、基金托管 人涉及托管业务的部门及 其高级管理人员在本报告 期内未受到任何处 分。 10.7 基 金租 用证 券公 司交 易单元 的有 关情 况 10.7.1 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行股 票投 资及 佣金支 付情 况 金额单 位: 人民 币元 券商名 称 交易单 元数量 股票交 易 应支付 该券 商的 佣金 备注 成交金 额 占当期 股票成 交总额 的比例 佣金 占当期 佣金总 量的比 例 申万宏 源证 券 1 235,646,154.06 42.10% 216,391.82 42.05% - 长江证 券 1 211,893,012.11 37.86% 197,336.85 38.35% - 安信证 券 1 93,905,438.93 16.78% 87,454.38 17.00% - 东吴证 券 1 18,298,061.08 3.27% 13,381.17 2.60% - 注: ① 为了 贯彻 中国 证监 会的有 关规 定, 我公 司制 定了选 择券 商的 标准 ,即 : ⅰ 经营 行为 规范 ,在 近一 年内无 重大 违规 行为 。 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 38 ⅱ 公司 财务 状况 良好 。 ⅲ 有良 好的 内控 制度 ,在 业内有 良好 的声 誉。 ⅳ 有较 强的 研究 能力 ,能 及时、 全面 、定 期提 供质 量较高 的宏 观、 行业 、公 司和证 券市 场研 究 报告, 并能 根据 基金 投资 的特殊 要求 ,提 供专 门的 研究报 告。 ⅴ 建立 了广 泛的 信息 网络 ,能及 时提 供准 确的 信息 资讯和 服务 。 ② 券商 专用 交易 单元 选择 程序: ⅰ 对交 易单 元候 选券 商的 研究服 务进 行评 估 本基金 管理 人组 织相 关人 员依据 交易 单元 选择 标准 对交易 单元 候选 券商 的服 务质量 和研 究实 力 进行评 估, 确定 选用 交易 单元的 券商 。 ⅱ 协议 签署 及通 知托 管人 本基金 管理 人与 被选 择的 券商签 订交 易单 元租 用协 议,并 通知 基金 托管 人。 ③ 除本 表列 示外 , 本基 金 还选择 了高 华证 券 、 光 大 证券 、 广 发证 券、 国海 证券 、 国 泰君 安证 券、 国信证 券 、 海 通证 券、 华 泰证券 、 华西 证券 、 西 部 证券 、 中 国银 河证 券、 中 投证券 、 中信 建投 证券 、 中银国 际证 券的 交易 单元 作为本 基金 交易 单元 ,本 报告期 无股 票交 易及 应付 佣金。 ④ 本报 告期 内, 本基 金租 用的券 商交 易单 元未 发生 变更。 10.7.2 基金 租用 证券 公司 交易单 元进 行其 他证 券投 资的情 况 金额单 位 : 人民 币元 券商名 称 债券交 易 回购交 易 成交金 额 占当期 债 券成交 总 额的比 例 成交金 额 占当期 回 购成交 总 额的比 例 申万宏 源证 券 82,936,307.78 36.61% 2,155,800,000.00 51.83% 长江证 券 41,567,821.05 18.35% 1,000,000.00 0.02% 安信证 券 83,214,827.30 36.73% 1,003,900,000.00 24.14% 东吴证 券 18,832,219.00 8.31% 998,700,000.00 24.01% 10.8 其 他重 大事 件 序 号 公告事 项 法定披 露方 式 法定披 露日 期 1 华夏基 金管 理有 限公 司关 于在直 销机 构及 华 夏财富 调整 旗下 部分 开放 式基金 申购 、 赎 回等 业务数 量限 制的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-01-16 2 关于华 夏永 福养 老理 财混 合型证 券投 资基 金 A 类 份额 恢复 办理 申购、 转 换转入 业务 的公 告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-02-08 3 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增天 津国 美基 金销 售有限 公司 为代 销 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-02-15 华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 39 机构的 公告 4 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增上 海联 泰资 产管 理有限 公司 为代 销 机构的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-02-16 5 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增北 京君 德汇 富投 资咨询 有限 公司 为 代销机 构的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-03-07 6 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增北 京肯 特瑞 财富 投资管 理有 限公 司 为代销 机构 的公 告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-03-17 7 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增中 银国 际证 券有 限责任 公司 为代 销 机构的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-04-07 8 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金在 财通 证券 股份 有限 公司开 通定 期定 额 申购业 务的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-05-17 9 华夏基 金管 理有 限公 司关 于青岛 分公 司营 业 场所变 更的 公告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-06-03 10 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金在 上海 华夏 财富 投资 管理有 限公 司网 上 交易平 台开 通定 期定 额申 购业务 的公 告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-06-16 11 华夏基 金管 理有 限公 司关 于旗下 部分 开放 式 基金新 增浙 江金 观诚 财富 管理有 限公 司为 代 销机构 的公 告 中国证 监会 指定 报刊 及 网站 2017-06-29 § 11 影响投资者决策的其 他重要信息 11.1 报告 期内 单一 投资 者 持有基 金份 额比 例达 到或 超过 20% 的 情况 投 资 者 类 别 报告期 内持 有基 金份 额变 化情况 报告期 末持 有基 金情 况 序 号 持有基 金份 额比例 达到 或者超 过 20% 的 时间 区间 期初份 额 申购份 额 赎回份 额 持有份 额 份额占 比 机 构 1 2017-01-01 至 2017-06-05 355,112,926.14 - 355,112,926.14 - - 产品特 有风 险 本基金 在报 告期 内存 在单 一投资 者持 有基 金份 额比 例达到 或者 超过 基金 总份 额20% 的情 形, 在市 场 流动性 不足 的情 况下 ,如 遇投资 者巨 额赎 回或 集中 赎回, 基金 管理 人可 能无 法以合 理的 价格 及时 变 现基金 资产 ,有 可能 对基 金净值 产生 一定 的影 响, 甚至可 能引 发基 金的 流动 性风险 。 在特定 情况 下, 若持 有基 金份额 占比 较高 的投 资者 大量赎 回本 基金 ,可 能导 致在其 赎回 后本 基金 资华夏永福养老理财混合型证券投资基金 2017 年半年度报告 40 产规模 持续 低于5000 万元 ,面临 转换 运作 方式 、与 其他基 金合 并或 者终 止基 金合同 等情 形。 § 12 备查文件目录 12.1 备 查文 件目 录 12.1.1 中国 证监 会核 准基 金募集 的文 件; 12.1.2 《华 夏永 福养 老理 财 混合型 证券 投资 基金 基金 合同》 ; 12.1.3 《华 夏永 福养 老理 财 混合型 证券 投资 基金 托管 协议》 ; 12.1.4 法律 意见 书; 12.1.5 基金 管理 人业 务资 格批件 、营 业执 照; 12.1.6 基金 托管 人业 务资 格批件 、营 业执 照。 12.2 存 放地 点 备查文 件存 放于 基金 管理 人和/ 或 基金 托管 人的 住所 。 12.3 查 阅方 式 投资者 可到 基金 管理 人和/ 或基金 托管 人的 住所 免费 查阅备 查文 件。 在支 付工 本费后 , 投 资者 可 在合理 时间 内取 得备 查文 件的复 制件 或复 印件 。 华夏基 金管 理有 限公 司 二〇一 七年 八月 二十 六日