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银河鸿利A(519640)

银河鸿利:2017年半年度报告摘要查看PDF公告

 
 
银 河 鸿 利 灵活 配 置 混 合型 证 券 投 资基 金 
2017 年 半年 度 报 告 摘要 
 
2017 年6 月30 日 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
基金管 理人: 银河基金管 理有限公司 
基金托 管人: 中信银行股 份有限公司 
送出日 期:2017 年8 月29 日 
 
 
 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 
第 2 页 共 47 页


§1 重要提 示 1.1 重要提示 基金管理人的 董事会、 董 事保证本报告 所载资料 不 存在虚假记载 、误导性 陈 述或重大遗漏 , 并对其内容的 真实性、 准 确性和完整性 承担个别 及 连带的法律责 任。本半 年 度报告已经 三分之二 以上独 立董 事签 字同 意, 并由董 事长 签发 。 基金托 管人 中信 银行 股份 有限公 司根 据本 基金 合同 规定, 于 2017 年08 月28 日复核 了本 报 告 中的财务指标 、净值表 现 、利润分配情 况、财务 会 计报告、投资 组合报告 等 内容,保证 复核内容 不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。


基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、 勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 , 但 不保 证基金 一定 盈 利 。 基金的过 往业 绩并不代 表 其未来表现。 投资有风 险 ,投资者在作 出投资决 策 前应仔细阅读 本 基金的 招募 说明 书及 其更 新。 本报告 中财 务资 料未 经审 计。 本报告 期 自2017 年01 月01 日 起至 06 月30 日止 。 本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文, 投资 者欲 了解详 细内 容, 应阅 读半 年度报 告正 文。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 3 页 共 47 页


§2 基金简 介 2.1 基金基本情况 基金简 称 银河鸿 利混 合 场内简 称 - 基金主 代码 519640 前端交 易代 码 - 后端交 易代 码 - 基金运 作方 式 契约型 开放 式 基金合 同生 效日 2015 年6 月19 日 基金管 理人 银河基 金管 理有 限公 司 基金托 管人 中信银 行股 份有 限公 司 报告期 末基 金份 额总 额 1,112,535,339.17 份 基金合 同存 续期 不定期 基 金 份 额 上 市 的 证 券 交 易 所 - 上市日 期 - 下属分 级基 金的 基金 简称 银河鸿 利混 合A 银河鸿 利混 合 C 银河鸿 利混 合 I 下属分 级基 金场 内简 称 - - - 下属分 级基 金的 交易 代码 519640 519641 519647 报 告 期 末 下 属 分 级 基 金 份 额总额 55,646,908.77 份 6,888,430.40 份 1,050,000,000.00 份


2.2 基金产品说明 投资目 标 本基金在合 理控制 风险的 前提下,在 深入的 基本面 研究的基础 上, 通过灵活的 资产配 置、策 略配置与严 谨的风 险管理 ,分享中国 在加 快转变经济 发展方 式的过 程中所孕育 的投资 机遇, 追求实现基 金资 产的持 续稳 定增 值。 投资策 略 本基金通过 合理稳 健的资 产配置策略 ,将基 金资产 在权益类资 产和 固定收益类 资产之 间灵活 配置,同时 采取积 极主动 的股票投资 和债 券投资策略 ,把握 中国经 济增长和资 本市场 发展机 遇,严格控 制下 行风险 ,力 争实 现基 金份 额净值 的长 期平 稳增 长。 本基金投资 策略主 要包括 资产配置策 略、股 票投资 策略、固定 收益 类资产 投资 策略 、 股 指期 货和国 债期 货投 资策 略、 权证投 资策 略 等 。 业绩比 较基 准 中国人 民银 行公 布 的3 年 期定期 存款 利率(税后)+1% 风险收 益特 征 本基金为混 合型基 金,属 于证券投资 基金中 预期风 险与预期收 益中 等的投资品 种,其 风险收 益水平高于 货币基 金和债 券型基金, 低于 股票型 基金 。 下属分级基 金 的 风 险 收 益 - - - 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 4 页 共 47 页


特征


2.3 基金管理人和基金托 管人 项目 基金管 理人 基金托 管人 名称 银河基 金管 理有 限公 司 中信银 行股 份有 限公 司 信息披 露负 责人 姓名 董伯儒 方韡 联系电 话 021-38568888 4006800000 电子邮 箱 dongboru@galaxyasset.com fangwei@citicbank.com 客户服 务电 话


400-820-0860 95558 传真 021-38568769 010-85230024


2.4 信息 披露方式


登载基金半年度报告正文的管理人互联 网 网址 http://www.galaxyasset.com 基金半 年度 报告 备置 地点 1、 中国( 上海)自 由贸 易试 验区世 纪大 道 1568 号15 层 2、北 京市 东城 区朝 阳门 北 大街9 号


§3 主要财 务指标和基金净值 表现 3.1 主 要会 计数据 和财 务指标 金额单 位: 人民 币元 基金级 别 银河鸿 利混 合A 银河鸿 利混 合C 银河鸿 利混 合 I 3.1.1 期间 数据 和指 标 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年 6 月 30 日) 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年6 月30 日) 报告期(2017 年1 月1 日 - 2017 年6 月 30 日) 本期已 实现 收益 323,242.97 13,757.73 5,532,257.40 本期利 润 1,109,759.29 106,164.08 17,236,684.64 加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0168 0.0136 0.0164 本期加 权平 均净 值利 润率 1.63% 1.33% 1.61% 本期基 金份 额净 值增 长率 1.66% 1.27% 1.57% 3.1.2 期末 数据 和指 标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 ) 期末可 供分 配利 润 840,947.21 82,035.42 13,766,719.61 期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0151 0.0119 0.0131 期末基 金资 产净 值 56,966,049.72 7,029,236.18 1,069,963,989.17 期末基 金份 额净 值 1.024 1.020 1.019 3.1.3 累计 期末 指标 报告期 末( 2017 年6 月 30 日 ) 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 5 页 共 47 页


基金份 额累 计净 值增 长率 5.22% 4.01% 4.21% 注:1 、 本 期已 实现 收益 指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 ( 不含 公 允价值 变动 收益 ) 扣 除相关 费用 后的 余额 ,本 期利润 为本 期已 实现 收益 加上本 期公 允价 值变 动收 益。 2、 所 述基 金业 绩指 标不 包 括持有 人认 购或 交易 基金 的各项 费用 , 计 入费 用后 实际收 益水 平要 低于 所列数 字。 3、 对期 末可 供分 配利 润, 采 用期末 资产 负债 表中 未分 配利润 与未 分配 利润 中已 实现部 分的 孰低 数 。 4、本 基金 自2015 年11 月 18 日起 ,增 加银 河鸿 利 混合 I 类基 金份 额类 别, 详情参 阅相 关公 告。 3.2 基 金净 值表现 3.2.1 基 金份 额净值 增长 率及其 与同 期业绩 比较 基准收 益率 的比较








银河鸿 利混 合A 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值 增长率 标 准差② 业绩比 较 基准收 益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去一 个月 0.69% 0.07% 0.29% 0.01% 0.40% 0.06% 过去三 个月 0.79% 0.07% 0.88% 0.01% -0.09% 0.06% 过去六 个月 1.66% 0.07% 1.76% 0.01% -0.10% 0.06% 过去一 年 2.35% 0.08% 3.60% 0.01% -1.25% 0.07% 自基金 合同 生效起 至今 5.22% 0.10% 7.76% 0.01% -2.54% 0.09%








银河鸿 利混 合C 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值 增长率 标 准差② 业绩比 较 基准收 益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去一 个月 0.59% 0.05% 0.29% 0.01% 0.30% 0.04% 过去三 个月 0.59% 0.07% 0.88% 0.01% -0.29% 0.06% 过去六 个月 1.27% 0.08% 1.76% 0.01% -0.49% 0.07% 过去一 年 1.67% 0.08% 3.60% 0.01% -1.93% 0.07% 自基金 合同 生效起 至今 4.01% 0.10% 7.76% 0.01% -3.75% 0.09% 银河鸿 利混 合I 阶段 份额净 值增 长率① 份额净 值 增长率 标 准差② 业绩比 较 基准收 益 率③ 业绩比 较基 准 收益率 标准 差 ④ ①-③ ②-④ 过去一 个月 0.69% 0.08% 0.29% 0.01% 0.40% 0.07% 过去三 个月 0.79% 0.08% 0.89% 0.01% -0.10% 0.07% 过去六 个月 1.57% 0.08% 1.78% 0.01% -0.21% 0.07% 过去一 年 2.27% 0.08% 3.66% 0.01% -1.39% 0.07% 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 6 页 共 47 页


自基金 合同 生效起 至今 4.21% 0.08% 6.06% 0.01% -1.85% 0.07%


3.2.2 自 基金 合同生 效以 来基金 份额 累计净 值增 长率变 动及 其与同 期业 绩比较 基准 收 益 率变 动的比 较 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 7 页 共 47 页


银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 8 页 共 47 页


注:1 、本 基金 合同 于2015 年6 月 19 日 生效 。 2、 按 基金 合同 规定, 基金 管理人 应当 自基 金合 同生 效之日 起六 个月 内使 基金 的投资 组合 比例 符 合 基金合 同的 约定 : 本 基金 股票资 产投 资比 例为 基金 资产 的 0%-95% ; 债券 资产 投资占 基金 资产 的 比 例不低 于 5% 。 本基 金每 个 交易日 日终 在扣 除股 指期 货、 国 债期 货合 约需 缴纳 的交易 保证 金后 , 保 持不低 于基 金资 产净 值 的5%的现 金或 者到 期日 在一 年以内 的政 府债 券。 权证 的投资 比例 不超 过基 金资产 净值 的 3% , 股指期 货、 国 债期 货及 其他 金融 工具的 投资 比例 依照 法律 法规或 监管 机构 的 规 定执行 。 3、截 止至2015 年 12 月18 日建 仓期 满, 本基 金各 项资产 配置 比例 符合 合同 约定。 4、本 基金 自2015 年11 月 18 日起 ,增 加银 河鸿 利 混合 I 类基 金份 额类 别。 §4 管理人 报告 4.1 基金管理人及基金经 理情况 4.1.1 基 金管 理人 及其管 理基 金的经 验 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 9 页 共 47 页


银河基 金管 理有 限公 司设 立于 2002 年 6 月 14 日, 公司的 股东 分别 为中 国银 河金融 控股 有 限 责任公 司 ( 控股 股东) 、 中 国石油 天然 气集 团公 司、 首都机 场集 团公 司、 上海 城投 ( 集团) 有限 公 司、湖 南电 广传 媒股 份有 限公司 。


目前, 截止 本报 告期 ,银 河基金 管理 有限 公司 管 理1 只封 闭式 与 43 只 开放 式 证券投 资基 金, 基本情 况如 下: 1 、银 丰证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型封 闭式 基金合 同生 效日 :2002 年08 月 15 日 基金投资目标 :为平衡 型 基金,力求有 机融合稳 健 型和进取型两 种投资风 格 ,在控制风险 的 前提下 追求 基金 资产 的长 期稳定 增值 。 2 、银 河银 联系 列证 券投 资 基金 本系列基金为 契约型开 放 式基金,由两 只基金构 成 ,包括银河稳 健证券投 资 基金和银河收 益 证券投 资基 金, 每只 基金 彼此独 立运 作, 并通 过基 金间相 互转 换构 成一 个统 一的基 金体 系。 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2003 年08 月 04 日 (1) 银河 稳健 证券 投资 基 金 基金 投资 目标 : 以 稳健 的 投资风 格 , 构 造资 本增 值 与收益 水平 适度 匹配 的投 资组合 , 在控 制 风险的 前提 下, 追求 基金 资产的 长期 稳定 增值 。 (2) 银河 收益 证券 投资 基 金 基金投资目标 :以债券 投 资为主,兼顾 股票投资 , 在充分控制风 险和保持 较 高流动性的前 提 下,实 现基 金资 产的 安全 及长期 稳定 增值 。 3 、银 河银 泰理 财分 红证 券 投资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2004 年03 月 30 日 基金投 资目 标: 追求 资产 的安全 性和 流动 性, 为投 资者创 造长 期稳 定的 投资 回报。 4 、银 河银 富货 币市 场基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2004 年12 月 20 日 基金投 资目 标: 在确 保基 金资产 安全 和高 流动 性的 基础上 ,追 求高 于业 绩比 较基准 的回 报。 5 、银 河银 信添 利债 券型 证 券投资 基金 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 10 页 共 47 页


基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2007 年03 月14 日 基金投 资目 标: 在满 足本 金稳妥 与良 好流 动性 的前 提下, 追求 基金 资产 的长 期稳健 增值 。 6 、银 河竞 争优 势成 长股 票 型证券 投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2008 年05 月 26 日 基金投资目标 :在有效 控 制风险、保持 良好流动 性 的前提下,通 过主动式 管 理,追求基金 中 长期资 本增 值。 7 、银 河行 业优 选股 票型 证 券投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2009 年04 月 24 日 基金投资目标 :本基金 将 “自上而下” 的资产配 置 以及动态行业 配置策略 与 “自下而上” 的 个股优选策略 相结合, 优 选景气行业或 预期景气 行 业中的优势企 业进行投 资 ,在有效控 制风险、 保持良 好流 动性 的前 提下 ,通过 主动 式管 理, 追求 基金中 长期 资本 增值 。 8 、银 河沪 深300 价 值指 数 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2009 年12 月 28 日 基金投资目标 :通过严 格 的投资程序约 束、数学 模 型优化和跟踪 误差控制 模 型等数量化风 险 管理手 段, 追求 指数 投资 相对于 业绩 比较 基准 的跟 踪误差 的最 小化 。 9 、银 河蓝 筹精 选股 票型 证 券投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2010 年07 月 16 日 基金投资目标 :本基金 投 资于中国经济 中具有代 表 性和竞争力的 蓝筹公司 , 在有效控制风 险 的前提下,通 过积极主 动 的投资管理, 追求基金 资 产的长期稳定 增值,力 争 使基金份额 持有人分 享中国 经济 持续 成长 的成 果。 10 、银 河创 新成 长股 票型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同 生 效日 :2010 年12 月 29 日 基金投 资目 标: 本基 金投 资于具 有良 好成 长性 的创 新类上 市公 司, 在有 效控 制风险 的前 提下 , 追求基 金资 产的 长期 稳定 增值。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 11 页 共 47 页


11 、银 河强 化收 益债 券型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年06 月 09 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于固定 收益类品 种 ,在控制风险 ,保持资 产 良好流动性的 前 提下, 追求 一定 的当 期收 入和基 金资 产的 长期 稳健 增值。 12 、银 河消 费驱 动股 票型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2011 年07 月 29 日 基金投资目标 :本基金 通 过深入研究, 重点投资 与 居民消费密切 相关的行 业 中具有竞争优 势 的上市公司, 分享由于 中 国巨大的人口 基数、收 入 增长和消费结 构变革所 带 来的投资机 会,在严 格控制 风险 的前 提下 ,追 求基金 资产 长期 稳定 增值 。 13 、银 河通 利债 券型 证券 投资基 金(LOF ) 基金运 作方 式: 上市 契约 型开放 式(LOF ) 基金合 同生 效日 :2012 年04 月 25 日 基金投资目标 :在合理 控 制风险的前提 下,力求 为 基金份额持有 人创造高 于 业绩比较基准 的 投资收 益。 14 、银 河主 题策 略股 票型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2012 年09 月 21 日 基金投资目标 :本基金 在 严格控制风险 的前提下 , 采用主题投资 策略和精 选 个股策略的方 法 进行投 资, 力争 实现 基金 资产的 长期 稳健 增值 。 15 、银 河领 先债 券型 证券 投资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2012 年11 月 29 日 基金投资目标 :在合理 控 制风险的前提 下,力求 为 基金份额持有 人创造高 于 业绩比较基准 的 投资收 益。 16 、银 河沪 深300 成 长增 强指数 分级 证券 投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2013 年03 月 29 日 基金投 资目 标: 本基 金为 增强型 股票 指数 基金 ,力 求对沪 深 300 成 长指 数进 行有效 跟踪 , 在银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 12 页 共 47 页


严格控制跟踪 偏离度和 跟 踪误差的前提 下进行相 对 增强的组合管 理。力争 控 制本基金的 净值增长 率与业 绩比 较基 准之 间的 日均跟 踪偏 离度 的绝 对值 不超 过 0.5% , 年跟 踪误 差 不超 过 7.75% 。 17 、银 河增 利债 券型 发起 式证券 投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2013 年07 月 17 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于债券 等固定收 益 类金融工具, 辅助投资 于 精选的具有投 资 价值的 股票 ,通 过灵 活的 资产配 置与 严谨 的风 险管 理,力 求实 现基 金资 产持 续稳定 增值 。 18 、银 河岁 岁回 报定 期开 放债券 型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放 式(本 基金 以定 期开 放的 方 式运作,运 作周 期和 自由 开 放期相 结合, 以1 年 为一 个运 作周 期, 每个运 作周 期共 包含 为4 个封闭 期 和 3 个 受限 开放 期。) 基金合 同生 效日 :2013 年08 月 09 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于债券 等固定收 益 类金融工具, 通过严谨 的 风险管理与主 动 管理, 力求 实现 基金 资产 持续稳 定增 值。 19 、银 河灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年02 月 11 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于股票 等权益类 资 产和债券等固 定收益类 金 融工具,通过 灵 活的资产配置 与严谨的 风 险管理,在确 保超越业 绩 比较基准、实 现基金资 产 持续稳定增 值的前提 下,力 求获 取超 额收 益。 20 、银 河定 投宝 中证 腾安 价值 100 指 数型 发起 式证 券投资 基金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年03 月 14 日 基金投 资目 标: 本基 金为 股票型 指数 基金 ,力 求对 中证腾 安价 值 100 指 数进 行有效 跟踪,在 严格控制跟踪 偏离和跟 踪 误差的前提下 追求跟踪 误 差的最小化。 力争控制 本 基金的净值 增长率与 业绩比 较基 准之 间的 日均 跟踪偏 离度 的绝 对值 不超 过 0.35% , 年跟 踪误 差不 超过 4% 。 21 、银 河美 丽优 萃股 票型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年05 月 29 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于具有 竞争优势 的 本基金定义的 美丽主题 相 关股票,在严 格 控制风 险的 前提 下, 力争 实现基 金资 产的 长期 稳健 增值。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 13 页 共 47 页


22 、银 河润 利保 本混 合型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年08 月 06 日 基金投资目标 :本基金 应 用优化的恒定 比例投资 保 险策略,并引 入保证人 , 在保证本金安 全 的基础上,本 基金在严 格 控制风险和追 求本金安 全 的前提下,力 争实现基 金 资产在保本 周期 内的 稳定增 值。 23 、银 河康 乐股 票型 证券 投资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2014 年11 月 18 日 基金投资目标 :本基金 主 要投资于具有 竞争优势 的 本基金定义的 健康快乐 主 题相关的股票 , 在严格 控制 风险 的前 提下 ,力争 实现 基金 资产 的长 期稳健 增值 。 24 、银 河丰 利纯 债债 券型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2015 年04 月 08 日 基金投 资目 标: 本基 金应 用优化 的恒 定比 例投 资保 险策略 (优 化 的 CPPI 策 略) , 并引 入保 证 人,在保证本 金安全的 基 础上,本基金 在严格控 制 风险和追求本 金安全的 前 提下,力争 实现基金 资产在 保本 周期 内的 稳定 增值。 25 、银 河现 代服 务主 题灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2015 年04 月 22 日 基金投资目标 :本基金 将 充分把握中国 经济可持 续 发展过程中现 代服务主 题 相关行业及子 行 业呈现出的投 资机会, 通 过行业配置和 精选个股 , 分享中国在加 快转变经 济 发展方式的 过程中现 代服务主题相 关行业及 子 行业的崛起所 孕育的投 资 机遇。在严格 控制投资 风 险的条件下 ,力争基 金资产 获取 超越 业绩 比较 基准的 稳健 收益 。 26 、银 河鑫 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2015 年04 月 22 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 14 页 共 47 页


27 、银 河转 型增 长主 题灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2015 年5 月 12 日 基金投资目标 :本基金 将 充分把握我国 经济结构 转 型调整、产业 结构优化 升 级等国家经济 战 略布局过程中 呈现的转 型 增长主题投资 机会,充 分 利用我公司的 研究投资 优 势,通过行 业配置和 精选个股,分 享中国在 加 快转变经济结 构转型、 产 业优化升级的 红利,在 严 格控制投资 风险的条 件下, 力争 基金 资产 获取 超越业 绩比 较基 准的 稳健 收益。


28 、银 河鸿 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2015 年6 月 19 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 29 、银 河智 联主 题灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 : 2015 年12 月17 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,追求 实 现基金资产持 续稳定增 值 的前提下, 力求获取 超额收 益。 30 、银 河大 国智 造主 题灵 活配置 混合 型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 : 2016 年3 月11 日 基金投 资目 标: 在 实现 《中 国制 造 2025 》 规 划的 工业 未来发 展纲 领和 顶层 设计 目标的 过程 中, 本基金将充分 把握大国 智 造主题涵盖领 域中相关 行 业和企业呈现 出的投资 机 会,通过行 业配置和 精选个股,分 享大国智 造 主题涵盖领域 中相关行 业 及子行业的崛 起所孕育 的 投资机遇。 在严格控 制投资 风险 的条 件下 ,力 争基金 资产 获取 超越 业绩 比较基 准的 稳健 收益 。 31 、银 河旺 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金


基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年5 月 13 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 15 页 共 47 页


的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 32 、银 河君 尚灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年8 月 17 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 33 、银 河君 信灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年9 月7 日 基金投资目标 :本基金 在 深入的基本面 研究的基 础 上,通过灵活 的资产配 置 、策略配置与 严 谨的风 险管 理, 力争 实现 基金资 产的 持续 稳定 增值 。 34 、银 河君 荣灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年9 月5 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 35 、银 河君 耀灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年11 月 18 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所 孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 36 、银 河君 盛灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年12 月9 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 16 页 共 47 页


投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 37 、银 河君 怡纯 债债 券型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年12 月 27 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提 下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 38 、银 河君 润灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年12 月 27 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 39 、银 河睿 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2016 年12 月 29 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 40 、银 河君 腾灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2017 年3 月2 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配 置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 41 、银 河君 欣纯 债债 券型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2017 年3 月2 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 17 页 共 47 页


投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 42 、银 河犇 利灵 活配 置混 合型证 券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日:2017 年3 月 10 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 43 、银 河君 辉纯 债债 券型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2017 年4 月 20 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 44 、银 河量 化优 选混 合型 证券投 资基 金 基金运 作方 式: 契约 型开 放式 基金合 同生 效日 :2017 年4 月 27 日 基金投资目标 :本基金 在 合理控制风险 的前提下 , 在深入的基本 面研究的 基 础上,通过灵 活 的资产配置、 策略配置 与 严谨的风险管 理,分享 中 国在加快转变 经济发展 方 式的过程中 所孕育的 投资机 遇, 追求 实现 基金 资产的 持续 稳定 增值 。 4.1.2 基 金经 理( 或基金 经理 小组) 及基 金经理 助理 简介 姓 名 职 务 任本基 金的 基金经 理 (助 理)期 限 证 券 从 业 年 限 说明 任职日 期 离 任 日 期 韩 晶 基 金 经 理 2015 年 6 月 19 日 - 15 中共党 员, 经济 学硕 士,15 年证 券从 业经 历, 曾就 职于中 国民 族证券有限责任公司,期 间从事交易清算、产品设 计、投资管 理等工 作。2008 年 6 月加 入银河 基金 管理 有限 公司 , 先后 担任 债券经理助理、债券经理 等职务。现任固定收益部 负责人、基 金经理 。2011 年8 月 起担 任银河 银信 添利 债券 型证 券投资 基金 的基金 经理 ,2012 年 11 月起担 任银 河领 先债 券型 证券投 资基 金的基 金经 理 ,2014 年 7 月起担 任银 河收 益证 券投 资基金 的基银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 18 页 共 47 页


金经理 ,2015 年4 月 起担 任银河 鑫利 灵活 配置 混合 型证券 投资 基金的 基金 经理 ,2015 年6 月起 担任 银河 鸿利 灵活 配置混 合 型 证券投 资基 金的 基金 经理 ,2016 年3 月起 担任 银河 丰利纯 债债 券型证券投资基金、银河 润利保本混合型证券投资 基金的基金 经理, 2016 年 5 月起 担任 银河旺 利灵 活配 置混 合型 证券投 资基 金的基 金经 理 ,2016 年 8 月起担 任银 河君 尚灵 活配 置混合 型证 券投资 基金 的基 金经 理 ,2016 年9 月 起担 任银 河君 信灵活 配置 混合型证券投资基金的基 金经理、银河君荣灵活配 置混合型证 券投资 基金 的基 金经 理,2016 年 11 月 起担 任银 河君 耀灵活 配 置混合 型证 券投 资基 金的 基金经 理,2016 年 12 月 起担任 银河 君怡纯债债券型证券投资 基金的基金经理、银河君 盛灵活 配置 混合型证券投资基金的基 金经理、银河君润灵活配 置混合型证 券投资基金的基金经理、 银河睿利灵活配置混合型 证券投资基 金的基 金经 理 ,2017 年 3 月起担 任银 河君 腾灵 活配 置混合 型证 券投资基金的基金经理、 银河君欣纯债债券型证券 投资基金的 基金经 理 、 银 河犇 利灵 活配 置混合 型证 券投 资基 金的 基金经 理, 2017 年4 月 起担 任银 河君 辉纯债 债券 型证 券投 资基 金的基 金经 理、 银 河通 利债 券型 证券 投资基 金(LOF) 的基 金经 理 、 银河 增利 债券型发起式证券投资基 金的基金经理、银河强化 收益债券型 证券投 资基 金的 基金 经理 。 蒋 磊 基 金 经 理 2016 年 8 月 26 日 - 11 硕士研究生学历,11 年证 券从业经历。曾先后在星 展银行(中 国)有 限公 司、 中宏 人寿 保 险有限 公司 工作 。2016 年 4 月加 入 银河基 金管 理有 限公 司, 就职于 固定 收益 部。2016 年8 月 起担 任银河岁岁回报定期开放 债券型证券投资基金的基 金经理、银 河旺利灵活配置混合型证 券投资基金的基金经理、 银河鸿利灵 活配置混合型证券投资基 金的基金经理、银河银信 添利债券型 证券投资基金的基金经理 、银河领先债券型证券投 资基金的基 金经理 ,2017 年1 月 起担 任银河 君怡 纯债 债券 型证 券投资 基金 的基金经理、银河睿利灵 活配置混合型证券投资基 金的基金经 理,2017 年3 月 起担 任银 河 君欣 纯债 债券 型证 券投 资基金 的基 金经理 ,2017 年4 月 起担 任银河 君辉 纯债 债券 型证 券投资 基金 的基金 经理 、银 河通 利债 券型证 券投 资基 金(LOF) 的 基金经 理 、 银河增利债券型发起式证 券投资基金的基金经理、 银河强化收 益债券 型证 券投 资基 金的 基金经 理。 注:1 、上 表中 韩晶 的任 职 日期为 该基 金合 同生 效之 日、蒋 磊的 任职 日期 为我 公司做 出决 定之 日 ; 2、证 券从 业年 限按 其从 事 证券相 关行 业的 从业 经历 累计年 限计 算。 4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信 情况的说明 本报告期内, 本基金管 理 人严格遵守《 证券法》 、 《 证券投资基金 法》 、 《基金 合同》和其 他有 关法律法规的 规定,本 着 “诚实信用、 勤奋律己 、 创新图强”的 原则管理 和 运用基金资 产,在合 法合规的前提 下谋求基 金 资产的保值和 增值,努 力 实现基金份额 持有人的 利 益,无损害 基金份额银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 19 页 共 47 页


持有人 利益 的行 为, 基金 投资范 围、 投资 比例 及投 资组合 符合 有关 法规 及基 金合同 的规 定。


随业务的发展 和规模的 扩 大,本基金管 理人将继 续 秉承“诚信稳 健、勤奋 律 己、创新图强 ” 的理念,严 格遵守《 证券 法》 、 《证券投 资基金法 》 等法律法规 的规定, 进一 步加强风险 管理和 完 善内部 控制 体系 ,为 基金 份额持 有人 谋求 长期 稳定 的回报 。 4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项 说明 4.3.1 公 平交 易制 度的执 行情 况 本报告 期内 , 公 司旗 下管 理的所 有投 资组 合严 格执 行相关 法律 法规 及公 司制 度, 在 授权 管理 、 研究分析、投 资决策、 交 易执行、行为 监控等方 面 对公平交易制 度予以落 实 ,确保公平 对待不同 投资组合。同 时,公司 针 对不同投资组 合的整体 收 益率差异以及 分投资类 别 (股票、债 券)的收 益率差 异进 行了 分析 。 针对同向交易 部分,本 报 告期内,公司 对旗下管 理 的所有投资组 合(完全 复 制的指数基金 除 外) , 连续 四个 季度 期间 内 、不同 时间 窗下 (日 内、3 日内 、5 日内 )公 开竞 价 交易的 证券 进行 了 价差分析,并 针对溢价 金 额、占优比情 况及显著 性 检验结果进行 了梳理和 分 析,未 发现 重大异常 情况。 针对反向交易 部分,公 司 对旗下不同投 资组合临 近 日的反向交易 (包括股 票 和债券)的交 易 时间、交易价 格进行了 梳 理和分析,未 发现重大 异 常情况。本报 告期内, 不 存在所有投 资组合参 与的交 易所 公开 竞价 同日 反向交 易成 交较 少的 单边 成交量 超过 该证 券当 日成 交量 的 5% 的情 况 ( 完 全复制 的指 数基 金除 外) 。 对于以公司名 义进行的 一 级市场申购等 交易,由 各 投资组合经理 均严格按 照 制度规定,事 前 确定好 申购 价格 和数 量, 按 照价 格优 先、 比例 分配 的原则 对获 配额 度进 行分 配。 4.3.2 异 常交 易行 为的专 项说 明 本报告期内, 未发现本 基 金与其它投资 组合之间 有 可能导致不公 平交易和 利 益输送的异常 交 易。 4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业 绩表现的说明 4.4.1 报 告期 内基 金投资 策略 和运作 分析 上半年 债市 先是 在一 季度 受联储 加息 、 央 行上 调公 开市场 操作 利率 等影 响, 收益率 显著 上行 。 二季度 又由 银监 会 “三 三 四自查 ” 触发 , 在 金融 去 杠杆监 管加 强的 压力 下, 利 率债收 益率 呈快 速上 升趋势,10y 国 债最 多上 升45BP, 触及3.7,10y 国开 则 升至 4.4 。 六月 份市 场一 致预期 央行 会维 稳银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 20 页 共 47 页


资金面 ,果 然央 行在 上旬 提前续 作 MLF 并 连续 在公 开市场 小幅 净投 放, 维持 了季末 货币 市场 的 稳 定, 同时 银监 会推 迟上 交 自查报 告时 间 , 使 市场 对 监管的 预期 有所 缓解 , 市 场出现 一波 抢跑 行情 , 10y 国债 收益 率最 低回 落 至 3.45 左 右的 水平 ,随 后 部分交 易盘 获利 了 结 ,截 止 6 月 23 日收益 率 反弹 至3.55% 。 短 端利 率 债在长 端下 行之 后跟 随下 行, 但 幅度 有限 , 曲 线仍 然维持 极度 平坦 。 全 季来看 ,中 债新 综合 全价 (总值 )指 数下 跌1.06% 。 同业存 单6 月到 期量 巨大 , 一级 发行 利率 持续 走高 ,3m 城 商行 CD 发 行利 率6 月份已 突 破 5%。 去年 4Q 至 今同 业存 单对 信 用债发 生造 成明 显的 挤出 效应。


信用债方面, 信用利差 整 体呈下行趋势 。 产业债 各 评级分化明显 , 投资者 偏 好再融资压 力 较少 的AAA 级发 行人,导致 AAA 级下 行明 显 较AA+ 级快。 1y AAA 利 差分 位 由70% 大 跌至20%,3y AAA 则由60%跌至 40%, 同期 的 AA 债券 利差 分位 只下 降20% 和 10% 。 1y 城 投债 的利差 较上 季度 有 40BP 左右的 下降,各 评级 下降 幅 度相若 ,3y 城投 债利 差按 质资水 平分 化明 显, 3y AA 級城投 YTM 下行 10BP 而AAA& AA+下行 30BP 。 伴随债 市的 止 跌 和权 益市 场的结 构性 反弹 ,转 债市 场 5 月底见 底,6 月份 走 出了一 波 5.7% 的 行情, 全季 来看 中证 转债 指数上 行 2.09% 。 上半年 经济 基本 面较 为平 稳,CPI 、PPI 有所 回落, 特别 是 5 月 CPI 同 比增 幅 只有 1.5% 。 值 得关注 的是 5 月份 M2 增 速 创历史 新低 (9.8% ) ,反 映 出 金融 去杠 杆政 策已 经实 际影响 到银 行业 的 资产负 债表 扩张 。


海外方面,由 于市场对 联 储的加息预期 减弱,及 特 朗普通俄门事 件的紧张 使 市场的再通胀 预 期衰退 ,10 年 美国 国债 收 益率 从 2.4% 持 续下 跌至2.14% 。 权益方面,在 监管趋严 、 流动性趋紧的 背景下, 二 季度初 股票市 场出现较 为 明显地回调, 小 盘股和周期股 回撤明显 , 前期强势的蓝 筹白马股 也 小幅调整。在 五月中旬 蓝 筹股率先见 底反弹, 市场的结构性 行情继续 演 化,低估值、 行业短期 成 长性明确的龙 头股持续 上 涨,频创新 高,尤以 白酒、家电、 汽车、大 金 融等行业表现 突出。而 小 盘股在市场情 绪改善的 带 动下,6 月 初也见底 有小幅 反弹 。 “雄 安概 念 ”成为 二季 度主 题投 资亮 点,至 季末 也开 始出 现分 化。 在操作上,主 要是降低 债 券仓位,将头 寸主要滚 动 投资于短期存 单,获取 稳 定的票息收益 。 权益投资在季 初逐步减 持 深交所股票, 主要减持 了 农药、公用事 业、建筑 装 饰类股票, 逢高止盈 了环保 、医 药类 股票 。沪 市组合 降低 了个 股持 有的 集中度 。 4.4.2 报 告期 内基 金的业 绩表 现 银河鸿 利混 合A 基金 净值 增长 1.66% ,A 类比 较基 准 为 1.76% , 银河 鸿利 混合C 基金净 值增 长 1.27% ,C 类比 较基 准为1.76% , 银河 鸿利 混合I 基 金 净值增 长 1.57% ,I 类比 较 基准 为 1.78% 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 21 页 共 47 页


4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走 势的简要展望 对于后市,认 为短期不 乐 观中期不悲观 。预计短 期 内债市交易性 行情进入 尾 声的概率较大 , 市场将 维持 震荡 盘整 等待 新的催 化剂 ,季 末考 核过 后 7 月 份的 资金 面情 况是 决定短 期市 场走 势 的 关键。中期来 看,市场 的 核心问题还在 于金融去 杠 杆的监管政策 究竟能否 持 续推动、以 何种力度 推动, 以及 内外 部基 本面 的条件 何时 发生 变化 。 金融去杠杆的 监管源于 金 融体系近几年 来脱离实 体 经济飞速地自 我膨胀, 表 现为银行表内 同 业业务、表外 理财、以 及 同业链条多层 嵌套下非 银 金融机构资产 负债表的 高 速扩张。在 这一扭曲 未得到有效缓 解之前, 预 计难以看到金 融监管的 大 方向发生变化 ,年内来 看 ,受货币化 棚改政策 支撑的 三四 线房 地产 市场 将继续 成为 国内 经济 的稳 定器, 美联 储在 年内 似乎 难有超 预期 动作 , 在 这一环境下金 融去杠杆 有 望继续推进, 因此三、 四 季度对 债券市 场仍持中 性 判断,预计 利率中枢 将会在前期利 率高点和 四 月初的阶段性 低点之间 震 荡。收益率曲 线大概率 会 修复目前的 倒挂局面 但仍会 维持 相对 较为 平坦 的局面 。 信用债方面, 由于企业 和 行业之间的分 化较大, 在 中期国内经济 下行压力 仍 较大的判断下 , 应注意回避景 气周期向 下 行业的产业债 ,尤其是 低 评级长久期的 这类品种 ; 过剩产能行 业的信用 利差溢 价已 经不 大, 配置 价值大 于交 易价 值; 中低 评级老 城投 债如 果收 益率 重新上 行 至 6 以%以上 则存在 较高 的超 额收 益机 会。 转债方 面, 由于 较大 的供 给压力 和对 权益 市场 结构 性行情 的判 断, 预计 年内 难现趋 势性 行情 。 但前期转债整 体进入了 估 值底部区间, 具备一定 配 置价值,近两 周随股市 反 弹表现较好 。后续如 果出现 调整 ,可 以逐 步建 仓股性 较强 的品 种。


权益方 面预 计三 季度 仍将 维持结 构性 行情 , 政 策和 流 动性的 边际 改善 有提 升风 险偏好 的作 用, 但监管仍在路 上,短端 流 动性也没有大 幅放松的 可 能性,权益市 场只能讲 估 值没有继续 下行的压 力,来自业绩 方面的贡 献 将成为决定涨 跌的主导 因 素。前期估值 合理、成 长 明确的一线 蓝筹表现 出强者恒强的 态势,继 续 上涨的空间或 将有限, 只 要有业绩的支 撑或许下 跌 的动力亦不 足,但追 涨的风 险收 益比 可能 在提 高。逻 辑上 ,在 前期 未涨 或回调 的二 线价 值股 中存 在更好 的配 置机 会。 该基金 在固 定收 益投 资策 略上将 继续 采取 票息 策略 , 维持 较低 的债 券仓 位、 较 短的组 合久 期, 控制杠杆水 平 ,降低组 合 收益的波动性 ,在短期 品 种的滚动投资 中,挖掘 有 相对价值的 品种。在 债券收益率上 限至接近 前 期高点时考虑 配置一定 比 例的长端利率 债,获取 资 本利得收益 。权益配 置方面 结构 上仍 偏重 于价 值型的 品种 , 优 先行 业包 括银行 、 券 商、 医 药、IT 、 制造、 食品 饮料 等。 转债投 资主 要参 与一 级市 场转债 的网 下申 购。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 22 页 共 47 页


4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项 的说明 本基金管理人 严格按照 新 准则、中国证 监会、中 国 证券投资基金 业协会颁 布 的相关规定及 基 金合同 的约 定, 制定 了健 全、有 效的 估值 政策 和程 序,对 基金 所持 有的 投资 品种进 行估 值。 为确保估值的 合规、公 允 ,本基金管理 人设立了 估 值工作决策、 监督、审 查 的专门部门, 组 成人员包括投 资研究部 门 、监察稽核部 门及会计 核 算部门的工作 负责人或 资 深业务人员 ,其多数 拥有十年以上 的证券、 风 控、估值经验 ,根据基 金 管理公司制定 的相关制 度 ,估值政策 决策机构 中不包 括基 金经 理, 但对 于非活 跃投 资品 种, 基金 经理可 以提 供估 值建 议。 同时不断建立 起一套完 整 、有效的估值 工作管理 规 定及程序,对 估值相关 的 各个环节均配 有 专门的 人员 实施 、把 控, 并保证 环节 的各 方不 存在 重大利 益冲 突。 4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的 说明 本基金 于 2015 年 6 月 19 日成立 ,根 据《 基金 合同 》有关 规定 , “ 在符 合有 关基金 分红 条 件 的前提下,本 基金每年 收 益分配次数最 多为 12 次 ,每次收益分 配比例不 得 低于该次可供 分配利 润的20% , 若《 基金 合同 》生效 不 满 3 个月 可不 进 行收益 分配 ”。 本基金 截至 2017 年 03 月 13 日,A 类可 分配 收 益为 2,412,446.05 元,C 类可 分配 收益 为 203,471.32 元,I 类 可分 配收益 为 29,582,470.86 元,2017 年 03 月 27 日 进 行利润 分配 ,A 类每 单位分 配收 益0.028 元,C 类每单 位分 配收 益0.020 元,I 类 每单 位分 配收 益 0.023 元, 超过 可分 配收益 的20% 。 本基金 截 至2017 年6 月20 日, A 类可 分配 收益 为798,877.58 元, C 类 可分 配收 益 为76,769.35 元,I 类可 分配 收益 为12,714,061.37 元 , 根 据公 司 分红安 排, 本基 金 于2017 年 7 月 4 日 进行 利 润分配 , A 类每 单位 分配 收 益0.0105 元, C 类 每单 位分 配收 益0.0083 元, I 类 每单 位分配 收 益0.009 元,超 过可 分配 收益 的 20% 。 4.8 报 告 期内 管理 人对本 基金 持有人 数或 基金资 产净 值预警 情形 的说明 无。 §5 托管人 报告 5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声 明 自2015 年6 月19 日 银河 鸿利灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金成 立以 来, 作为 本 基金的 托管 人,银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 23 页 共 47 页


中信银行严格 遵守了《 证 券投资基金法 》及其他 有 关法律法规、 基金合同 和 托管协议的 规定,尽 职尽责 地履 行了 托管 人应 尽的义 务, 不存 在任 何损 害基金 份额 持有 人利 益的 行为。 5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规 守信、 净 值计算 、 利润分配 等 情况的 说明 报告期内,本 托管人按 照 国家有关法律 法规、基 金 合同和托管协 议要求, 对 基金管理人银 河 基金管理有限 公司在本 基 金投资运作方 面进行了 监 督,对基金资 产净值计 算 、基金份额 申购赎回 价格的计算、 基金费用 开 支 等方面进行 了认真的 复 核,未发现基 金管理人 有 损害基金份 额持有人 利益的 行为 。 5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内 容的真实、 准确和完 整发表意 见 由银河鸿利灵 活配置混 合 型证券投资基 金管理人 银 河基金管理有 限公司编 制 ,并经本托管 人 复核审查的本 半年度报 告 中的财务指标 、净值表 现 、收益分配、 财务会计 报 告、投资组 合报告等 内容真 实、 准确 和完 整。 §6 半年度 财务会计报告 (未经审计) 6.1 资产 负债表 会计主 体: 银河 鸿利 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 报告截 止日 : 2017 年6 月 30 日 单位: 人民 币元 资 产 附注号 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度末 2016 年 12 月 31 日 资 产:





银行存 款


3,260,548.72 46,189,030.74 结算备 付金


22,422,982.66 3,266,452.81 存出保 证金


54,182.52 79,271.07 交易性 金融 资产


755,016,026.29 806,014,799.37 其中: 股票 投资


90,687,026.29 109,555,299.37 基金投 资


- - 债券投 资


664,329,000.00 696,459,500.00 资产支 持证 券投 资


- - 贵金属 投资


- - 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 24 页 共 47 页


衍生金 融资 产


- - 买入返 售金 融资 产


352,000,000.00 298,000,000.00 应收证 券清 算款


- 79,912.90 应收利 息


3,224,086.70 12,881,329.47 应收股 利


- - 应收申 购款


- - 递延所 得税 资产


- - 其他资 产


- - 资产总 计


1,135,977,826.89 1,166,510,796.36 负债和所有者权益 附注号 本期末 2017 年 6 月 30 日 上年度末 2016 年 12 月 31 日 负 债:





短期借 款


- - 交易性 金融 负债


- - 衍生金 融负 债


- - 卖出回 购金 融资 产款


- - 应付证 券清 算款


- - 应付赎 回款


823,859.89 680,335.67 应付管 理人 报酬


557,438.42 794,611.57 应付托 管费


232,266.00 331,088.15 应付销 售服 务费


47,261.60 67,237.21 应付交 易费 用


54,410.17 69,691.05 应交税 费


- - 应付利 息


- - 应付利 润


- - 递延所 得税 负债


- - 其他负 债


303,315.74 410,000.00 负债合 计


2,018,551.82 2,352,963.65 所有者权益:





实收基 金


1,112,535,339.17 1,134,405,705.13 未分配 利润


21,423,935.90 29,752,127.58 所有者 权益 合计


1,133,959,275.07 1,164,157,832.71 负债和 所有 者权 益总 计


1,135,977,826.89 1,166,510,796.36 注:报 告截 止日 2017 年 6 月 30 日, 银河 鸿利 混 合 A 基金份 额净 值 1.024 元,基 金份 额总 额 55,646,908.77 份; 银河 鸿利混 合 C 基金 份额 净 值1.020 元, 基金 份额 总额6,888,430.40 份 ; 银 河鸿利 混 合I 基 金份 额净 值 1.019 元 , 基 金份 额总 额 1,050,000,000.00 份 。 银河鸿 利混 合份 额总 额合计 为1,112,535,339.17 份。


6.2 利润表 会计主 体: 银河 鸿利 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 本报告 期: 2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日


银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 25 页 共 47 页


单位: 人民 币元 项 目 附注号 本期 2017 年1 月1 日至2017 年 6 月 30 日 上年度可比期间 2016 年1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日 一、收入


24,001,141.73 46,379,010.27 1.利息 收入


19,881,551.30 38,988,173.72 其中: 存款 利息 收入


518,775.73 14,610,466.51 债券利 息收 入


12,722,267.95 21,933,513.02 资产支 持证 券利 息收 入


- - 买入返 售金 融资 产收 入


6,640,507.62 2,444,194.19 其他利 息收 入


- - 2.投资 收益 (损 失以 “- ”填列)


-8,464,168.49 9,638,684.93 其中: 股票 投资 收益


3,352,010.74 12,880,544.67 基金投 资收 益


- - 债券投 资收 益


-12,613,061.58 -4,150,849.64 资产支 持证 券投 资收 益


- - 贵金属 投资 收益


- - 衍生工 具收 益


- - 股利收 益


796,882.35 908,989.90 3.公允 价值 变动 收益 ( 损失 以 “- ” 号填列 ) 12,583,349.91 -2,251,237.72 4. 汇 兑收 益 (损 失以 “- ” 号填 列) - - 5.其他 收入 (损 失以 “- ” 号 填列)


409.01 3,389.34 减: 二、费用


5,548,533.72 15,579,555.08 1.管 理人 报酬


3,416,643.10 11,308,387.10 2.托 管费


1,423,601.29 2,916,198.77 3.销 售服 务费 6.4.8.2.3 289,604.53 593,199.35 4.交 易费 用


180,453.60 432,069.75 5.利 息支 出


- 61,226.50 其中: 卖出 回购 金融 资产 支出


- 61,226.50 6.其 他费 用


238,231.20 268,473.61 三、 利润总额 (亏损总额 以 “-” 号填列) 18,452,608.01 30,799,455.19 减:所 得税 费用


- - 四、净利润(净亏损 以“- ”号 填列) 18,452,608.01 30,799,455.19


6.3 所有者权益(基金净 值)变动表 会计主 体: 银河 鸿利 灵活 配置混 合型 证券 投资 基金 本报告 期:2017 年1 月1 日至2017 年6 月 30 日 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 26 页 共 47 页


单位: 人民 币元 项目 本期 2017 年1 月 1 日至 2017 年6 月30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期初 所有 者权 益 (基 金净值 ) 1,134,405,705.13 29,752,127.58 1,164,157,832.71 二、 本 期经 营活 动产 生的 基金净 值变 动数 (本 期 净 利润) - 18,452,608.01 18,452,608.01 三、 本 期基 金份 额交 易产 生的基 金净 值变 动数 (净值减少以“- ”号填 列) -21,870,365.96 -592,316.91 -22,462,682.87 其中:1. 基 金申 购款 164,094.38 3,953.58 168,047.96 2. 基金 赎回 款 -22,034,460.34 -596,270.49 -22,630,730.83 四、 本 期向 基金 份额 持有 人分配利润产生的基金 净值变动(净值减少以 “-” 号填 列) - -26,188,482.78 -26,188,482.78 五、 期末 所有 者权 益 (基 金净值 ) 1,112,535,339.17 21,423,935.90 1,133,959,275.07 项目 上年度可比期间 2016 年1 月 1 日至 2016 年6 月30 日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、 期初 所有 者权 益 (基 金净值 ) 3,010,888,001.82 11,464,553.63 3,022,352,555.45 二、 本 期经 营活 动产 生的 基金净 值变 动数 (本 期 净 利润) - 30,799,455.19 30,799,455.19 三、 本 期基 金份 额交 易产 生的基 金净 值变 动数 (净值减少以“- ”号填 列) -1,100,311,516.68 -5,540,037.68 -1,105,851,554.36 其中:1. 基 金申 购款 310,289.93 3,753.19 314,043.12 2. 基金 赎回 款 -1,100,621,806.61 -5,543,790.87 -1,106,165,597.48 四、 本 期向 基金 份额 持有 人分配利润产生的基金 净值变动(净值减少以 “-” 号填 列) - - - 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 27 页 共 47 页


五、 期末 所有 者权 益 (基 金净值 ) 1,910,576,485.14 36,723,971.14 1,947,300,456.28


报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。 本报告 6.1 至 6.4 财务 报表由 下列 负责 人签 署: ______ 刘立 达______














______ 刘 立达______














____ 秦长 建____ 基金管 理人 负责 人














主 管会 计工 作负 责人














会 计机 构负 责人 6.4 报表附注 6.4.1 基 金基 本情 况 银河鸿利灵活 配置混合 型 证券投资基金( 以下简称 “ 本基金”), 系经中国 证券 监督管理委 员 会 (以 下简 称 “ 中国 证监 会 ”) 证监 许可[2015]1074 号 《 关于 准予 银河 鸿利 灵活配 置混 合型 证券 投资基 金注 册的 批复 》的 核准, 由银 河基 金管 理有 限公司 作为 管理 人自 2015 年 6 月 9 日到 2015 年6 月12 日止 期间 向社 会 公开募 集 , 募 集期 结束 经 安永华 明会 计师 事务 所 ( 特殊普 通合 伙 ) 验 证 并出具 安永 华明 (2015 ) 验字 第 60821717_B09 号 验 资报告 后, 向中 国证 监会 报送基 金备 案材 料。 基金合 同 于 2015 年 6 月 19 日 生效 。本 基金 为契 约 型开放 式, 存续 期限 不定 。设立 时募 集的 扣除 认购费 后的 实收 基金 ( 本 金) 为人 民币631,357,459.49 元 , 在募 集期 间产 生的 活期存 款利 息为 人 民币96,927.45 元, 以上 实 收基金 (本 息) 合计为 人民 币 631,454,386.94 元, 折 合 631,454,386.94 份基金 份额 , 其 中A 类份 额 557,970,796.89 份,C 类份 额 73,483,590.05 份 。 本基 金的 基金 管理 人为银河基金 管理有限 公 司,注册登记 机构为中 国 证券登记结算 有限责任 公 司,基金托 管人为中 信银行 股份 有限 公司 。 本 基金 自 2015 年11 月16 日 起增 加 I 类 基金 份 额 , 自 增加 I 类基 金份 额类 别后, 本基 金分 设 A 类、C 类和 I 类三 类基 金份 额 。对于 A 类 基金 份额 ,投 资者申 购时 需缴 纳申 购费 ; 对 于C 类基 金份 额 , 投 资者 申购 时无 需缴 纳 申购费 , 而从C 类 基金 资 产中收 取销 售服 务费 ; 对于 I 类基 金份 额, 投资 者仅可 通过 管理 人指 定的 特定销 售渠 道申 购, 且首 笔申购 资金 不低 于 人 民币1,000.00 万元 ,投 资 者申购 时无 需缴 纳申 购费 ,而 从 I 类 基金 资产 中收 取销售 服务 费。 本基金的投资 范围为具 有 良好流动性的 金融工具 , 包括国内依法 发行上市 的 股票(包含中 小 板、创 业板 及其 他经 中国 证监会 核准 上市 的股 票) 、 债券、 货币 市场 工具 、权 证、资 产支 持证 券、 股指期 货、 国债 期 货 以及 法 律法规 或中 国证 监会 允许 基金投 资的 其他 金融 工具( 但须符 合中 国证 监 会相关 规定)。 如法律法规或 监管机构 以 后允许基金投 资其他品 种 ,基金管理人 在履行适 当 程序后,可以 将 其纳入 投资 范围 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 28 页 共 47 页


本基金 股票 资产 投资 比例 为基金 资产 的 0%-95% ; 债 券资产 投资 占基 金资 产的 比例不 低 于 5%。 本基金每个交 易日日终 在 扣除股指期货 、国债期 货 合约需缴纳的 交易保证 金 后,保持不 低于基金 资产净 值 的5% 的现 金或 者 到期日 在一 年以 内的 政府 债券。 权证 的投 资比 例不 超过基 金资 产净 值的 3%,股 指期 货、 国债 期货 及其 他 金融 工具 的投 资比 例依照 法律 法规 或监 管机 构 的规 定执 行。 本基金 的业 绩比 较基 准为 :中国 人民 银行 公布 的三 年期定 期存 款利 率( 税后 )+1% 。 6.4.2 会 计报 表的 编制基 础 本财务报表系 按照中国 财 政部颁布的《 企业会计 准 则 —基本准则 》以及其 后 颁布及修订的 具 体会计 准则 、 应 用指 南、 解释以 及其 他相 关规 定 ( 以下合 称 “ 企业 会计 准则” ) 编制 , 同 时, 对 于 在具体会计核 算和信息 披 露方面,也参 考了中国 证 券投资基金业 协会修订 的 《证券投资 基金会计 核算业 务指 引》 、 中 国证 监 会制定 的 《关 于进 一步 规 范证券 投资 基金 估值 业务 的指导 意见 》 、 《关 于 证券投资基 金执行<企 业会 计准则>估值 业务及份 额净 值 计价有关 事项的通 知》 、 《证券投资 基金信 息披露 管理 办法 》 、 《 证券 投资基 金信 息披 露内 容与 格式准 则》 第 3 号 《 半年 度 报告的 内容 与格 式》 、 《证券 投资 基金 信息 披露 编报规 则》 第 3 号《 会计 报表附 注的 编制 及披 露》 、 《证券 投资 基金 信 息 披露XBRL 模板 第3 号<年 度报告 和半 年度 报告>》 及 其他中 国证 监会 及中 国证 券投资 基金 业协 会 颁 布的相 关规 定。 本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。 6.4.3 遵 循企 业会 计准则 及其 他有关 规定 的声明 本财务 报表 符合 企业 会计 准则的 要求 , 真 实、 完整 地 反映了 本基 金 于2017 年06 月 30 日 的财 务状况 以 及2017 年 上半 年 的经营 成果 和净 值变 动情 况。 6.4.4 会 计政 策和 会计估 计变 更以及 差错 更正的 说明 6.4.4.1 会 计政 策变 更的 说明 本基金 本报 告期 无会 计政 策变更 。 6.4.4.2 会 计估 计变 更的 说明 本基金 本报 告期 无会 计估 计变更 。 6.4.4.3 差 错更 正的 说明 本基金 本报 告期 无重 大会 计差错 的内 容和 更正 金额 。 6.4.5 税项 1 印花 税 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 29 页 共 47 页


经国务 院批 准, 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定, 自 2008 年4 月24 日 起, 调整证 券 ( 股票) 交易印 花税 税率 ,由 原先 的 3‰ 调整 为 1‰ ; 经国务 院批 准, 财政 部、 国家税 务总 局研 究决 定, 自 2008 年 9 月 19 日 起, 调整由 出让 方 按 证券( 股票 )交 易印 花税 税率缴 纳印 花税 ,受 让方 不再征 收, 税率 不变 ; 根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题 的通知 》 的 规定 , 股 权分 置 改革过 程中 因非 流通 股股 东向流 通股 股东 支付 对价 而发生 的股 权转 让, 暂免征 收印 花税 。 2 增值 税 根据财 政部 、国 家税 务总 局财税[2016]36 号 文《 关 于全面 推开 营业 税改 增值 税试点 的通 知》 的规定,对证 券投资基 金 (封闭式证券 投资基金 , 开放式证券投 资基金) 管 理人运用基 金买卖股 票、债券的转 让收入免 征 增值税;国 债 、地方政 府 债利息收入以 及金融同 业 往来利息收 入免征增 值税; 存款 利息 收入 不征 收增值 税; 根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]46 号 文 《关 于进一 步明 确全 面推 开营 改增试 点金 融 业 有关政策的通 知》的规 定 ,金融机构开 展的质押 式 买入返售金融 商品业务 及 持有政策性 金融债券 取得的 利息 收入 属于 金融 同业往 来利 息收 入; 根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2016]70 号 文 《关 于金融 机构 同业 往来 等增 值税政 策的 补 充 通知》的规定 ,金融机 构 开展的买断式 买入返售 金 融商品业务、 同业存款 、 同业存单以 及持有金 融债券 取得 的利 息收 入属 于金融 同业 往来 利息 收入 ; 根据财政部、国 家税务总 局财税[2016]140 号文《 关于明确金融、 房地产开 发、教育辅助 服 务等增值税政 策的通知 》 的规定,资管 产品运营 过 程中发生的增 值税应税 行 为,以资管 产品管理 人为增 值税 纳税 人; 根据财 政部 、 国 家税 务总 局财税[2017]56 号 文 《 关 于资管 产品 增值 税有 关问 题的通 知》 的规 定, 自2018 年1 月1 日 起 , 资 管产 品管 理人 运营 资 管产品 过程 中发 生的 增值 税应税 行为 ( 以下 简 称 “资 管产 品运 营业 务” ) , 暂适 用简 易计 税方 法, 按照 3% 的 征收 率缴 纳增 值 税, 资 管产 品管 理人 未分别核算资 管产品运 营 业务和其他业 务的销售 额 和增 值税应纳 税额的除 外 。资管产品 管理人可 选择分 别或 汇总 核算 资管 产品运 营业 务销 售额 和增 值税应 纳税 额。 对资 管产 品在 2018 年 1 月 1 日前运营过程 中发生的 增 值税应税行为 ,未缴纳 增 值税的,不再 缴纳;已 缴 纳增值税的 ,已纳税 额从资 管产 品管 理人 以后 月份的 增值 税应 纳税 额中 抵减。 3 企业 所得 税 根据财 政部 、 国家 税务 总 局财税[2004]78 号 文 《关 于证券 投资 基金 税收 政策 的通知 》 的 规定,银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 30 页 共 47 页


自2004 年1 月1 日 起 , 对 证券投 资基 金 (封 闭式 证 券投资 基金 , 开放 式证 券 投资基 金 ) 管 理人 运 用基金 买卖 股票 、债 券的 差价收 入, 继续 免征 企业 所得税 ; 根据财 政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于股权分置试 点改革有 关税收政策问 题 的通知》的规 定,股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等 收入, 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 企业 所得 税; 根据财政部、 国家税务总 局财税[2008]1 号文《关 于企业所得税 若干优惠政 策的通知》的 规 定,对证券投 资基 金从 证 券市场中取得 的收入, 包 括买卖股票、 债券的差 价 收入,股权 的股息、 红利收 入, 债券 的利 息收 入及其 他收 入, 暂不 征收 企业所 得税 。 4 个人 所得 税 根据财政部、国 家税务总 局财税[2005]103 号文《 关于 股权分置试 点改革有 关税收政策问 题 的通知》的规 定,股权 分 置改革中非流 通股股东 通 过对价方式向 流通股股 东 支付的股份 、现金等 收入, 暂免 征收 流通 股股 东应缴 纳的 个人 所得 税; 根据财政部、国 家税务总 局财税[2008]132 号文《 财政部、国家税 务总局关 于储蓄存款利 息 所得有 关个 人所 得税 政策 的通知 》的 规定 , 自 2008 年 10 月 9 日 起, 对储 蓄存 款利息 所得 暂免 征 收个人 所得 税; 根据财 政部 、 国 家税 务总 局、 中 国证 监会 财税[2012]85 号 文 《 关于 实施 上市 公司股 息红 利差 别化个 人所 得税 政策 有关 问题的 通知 》 的规 定, 自2013 年1 月1 日 起 , 证 券 投 资基金 从公 开发 行 和转让 市场 取得 的上 市公 司股票 ,持 股期 限在 1 个 月以内 (含 1 个 月) 的, 其股息 红利 所得 全 额 计入应 纳税 所得 额; 持股 期限 在 1 个 月以 上 至1 年 (含 1 年) 的, 暂减 按50% 计入应 纳税 所得 额; 持股期 限超 过1 年的 , 暂 减按 25% 计 入应 纳税 所得 额。 上 述所 得统 一适 用20% 的税率 计征 个人 所得 税; 根据财政部、国 家税务总 局、中国证监会 财税[2015]101 号文 《关于上市 公司 股息红利差 别 化个人 所得 税政 策有 关问 题的通 知 》 的 规定 , 自2015 年 9 月 8 日起 , 证券 投资 基金从 公开 发行 和 转让市 场取 得的 上市 公司 股票, 持股 期限 超 过1 年 的,股 息红 利所 得暂 免征 收个人 所得 税。 6.4.6 关 联方 关系 6.4.6.1 本 报告 期存 在控 制关 系或其 他重 大利害 关系 的关联 方发 生变化 的情 况 本报告 期不 存在 控制 关系 或其他 重大 利害 关系 的关 联方发 生变 化的 情况 。 6.4.6.2 本 报告 期与 基金 发生 关联交 易的 各关联 方 关联方 名称 与本基 金的 关系 银河基 金管 理有 限公 司 基金管 理人 、基 金销 售机 构 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 31 页 共 47 页


中信银 行股 份有 限公 司 基金托 管人 、基 金代 销机 构 中国银 河证 券股 份有 限公 司 同受基 金管 理人 第一 大股 东控制 、基 金代 销机 构


6.4.7 本 报告 期及 上年度 可比 期间的 关联 方交易 以下关 联交 易均 在正 常业 务范围 内按 一般 商业 条款 订立。 6.4.7.1 通 过关 联方 交易 单元 进行的 交易 6.4.7.1.1 股 票交 易 金额单 位: 人民 币元 关联方 名称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30日 成交金 额 占当期 股票 成交总 额的 比例 成交金 额 占当期 股票 成交总 额的 比例 中国银河证券股份有限 公司 59,841,318.66 56.19% 185,842,970.18 62.85%


6.4.7.1.2 债 券交 易


金额 单位 :人 民币 元 关联方 名称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至2016 年6 月30日 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比例 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比例 中国银河证券股份有限 公司 - - 18,637,551.75 56.08%


6.4.7.1.3 债 券回 购交 易 注:本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间未 通过 关联 方交易 单元 进行 债券 回购 交易。 6.4.7.1.4 权 证交 易 注:本 基金 本报 告期 及上 年度可 比期 间未 通过 关联 方交易 单元 进行 权证 交易 。 6.4.7.1.5 应 支付 关联 方的 佣金































































































金 额 单位: 人民 币元 关联方 名称 本期 2017年1月1 日至2017 年6 月30日 当期 佣金 占当期 佣金 总 量的比 例 期末应 付佣 金余 额 占期末 应付 佣 金总额 的比 例 中国银河证券股份 有限公司 54,533.78 55.65% 35,865.96 70.20% 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 32 页 共 47 页


关联方 名称 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 当期 佣金 占当期 佣金 总 量的比 例 期末应 付佣 金余 额 占期末 应付 佣 金总额 的比 例 中国银河证券股份 有限公司 169,358.95 62.34% 46,699.02 48.66% 注:上述佣 金按市场 佣金 率计算,扣除 证券公司 需承 担的费用(包 括但不限 于买(卖)经手费、 证券 结 算 风 险 基 金 和上 海 证 券交 易 所 买( 卖) 证 管费 等) 。管 理 人 因 此 从 关联 方 获 取的 其 他 服 务 主 要包 括:为 本基 金提 供的 证券 投资研 究成 果和 市场 信息 服务。 6.4.7.2 关 联方 报酬 6.4.7.2.1 基 金管 理费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017年1月1 日至2017 年6 月30日 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的管理 费 3,416,643.10 11,308,387.10 其中: 支付 销售 机构 的客 户维护 费 193,713.75 459,858.26 注: 基 金管 理费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.6% 的 年费率 计提 (2016 年 4 月8 日前 按前 一日 的基 金资产 净值 的1.2% 的年 费 率计提 ) 。 计算 方法 如下 : H=E×0 .6%/ 当年 天数 H 为每 日应 计提 的基 金管 理费 E 为前 一日 的基 金资 产净 值 基金管理费每 日计提, 逐 日累计至每个 月月末, 按 月支付,由基 金管理人 于 次月首日起 三个工作 日内向基金托 管人发送 基 金管理费划付 指令,基 金 托管人在收到 计算结果 当 日完成复核 ,并于当 日从基 金资 产中 一次 性支 付给基 金管 理人 。若 遇法 定节假 日、 休息 日等 ,支 付日期 顺延 。 6.4.7.2.2 基 金托 管费 单位: 人民 币元 项目 本期 2017年1月1 日至2017 年6 月30日 上年度 可比 期间 2016年1月1 日至2016 年6 月30日 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的托管 费 1,423,601.29 2,916,198.77 注:基 金托 管费 按前 一日 的基金 资产 净值 的0.25% 的年费 率计 提。 计算 方法 如下: H=E×0 .25% / 当 年天 数 H 为每 日应 计提 的基 金托 管费 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 33 页 共 47 页


E 为前 一日 的基 金资 产净 值 基金托管费每 日计提, 逐 日累计至每个 月月末, 按 月支付,基金 管理人应 于 次月首日起 三个工作 日内将上月基 金托管费 的 计算结果书面 通知基金 托 管人并作出划 付指令, 基 金托管人复 核后于当 日从基 金资 产中 一次 性支 取。若 遇法 定节 假日 、休 息日等 ,支 付日 期顺 延。 6.4.7.2.3 销 售服 务费 单位: 人民 币元 获得销 售服 务费的 各关联 方名 称 本期 2017 年 1 月 1 日至2017 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 银河鸿 利混 合 A 银河鸿 利混 合 C 银河鸿 利混 合I 合计 银河基 金管 理有限 公司 - 1,470.26 265,817.35 267,287.61 中信银 行股 份有限 公司 - 17,496.02 - 17,496.02 中国银 河证 券股份 有限 公司 - 2,639.56 - 2,639.56 合计 - 21,605.84 265,817.35 287,423.19 获得销 售服 务费的 各关联 方名 称 上年度 可比 期间 2016 年 1 月 1 日至2016 年6 月30 日 当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费 银河鸿 利混 合 A 银河鸿 利混 合 C 银河鸿 利混 合I 合计 银河基 金管 理有限 公司 - 2,906.51 544,183.40 547,089.91 中信银 行股 份有限 公司 - 36,035.20 - 36,035.20 中国银 河证 券股份 有限 公司 - 5,184.81 - 5,184.81 合计 - 44,126.52 544,183.40 588,309.92 注: 本 基 金A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费,C 类 基金份 额的 销售 服务 费年 费率 为 0.6% ,I 类基 金份额的销售 服务费年 费 率为 0.05% 。销售 服务费 主要用于本基 金持续销 售 以及基金份额 持有人 服务等 各项 费用 。C/I 类 基金份 额的 销售 服务 费计 提的计 算公 式如 下: H=E× 销售 服务 费年 费率/ 当年天 数 H 为每 日应 计提 的C/I 类 基金份 额销 售服 务费 E 为前 一日 的C/I 类 基金 份额的 基金 资产 净值 销售服务费自 基金合同 生 效之日起每日 计算,逐 日 累计至每月月 末,按月 支 付,由基金 管理人向 基金托 管人 发送 基金 销售 服务费 划款 指令 , 基 金托 管人复 核后 于次 月 前5 个 工作日 内从 基金 财产银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 34 页 共 47 页


中划出,由基 金管理 人 按 照相关合同规 定支付给 基 金销售机构。 若遇法定 节 假日、休息 日或不可 抗力致 使无 法按 时支 付的 , 顺延 至支 付法 定节 假日 、 休息 日结 束之 日起5 个 工作日 内或 不可 抗 力 情形消 除之 日 起5 个工 作 日内支 付。 6.4.7.3 与 关联 方进 行银 行间 同业市 场的 债券( 含 回购)交易 单位 :人 民币 元 本期 2017 年1 月1 日至 2017 年 6 月 30 日 银行间 市场 交易 的 各关联 方名 称 债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购 基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出 中 信 银 行 股 份 有 限 公司 - - - - - - 上年度 可比 期间 2016 年1 月1 日至 2016 年 6 月 30 日 银行间 市场 交易 的 各关联 方名 称 债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购 基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出 中 信 银 行 股 份 有 限 公司 60,435,487.87 - - - - -


6.4.7.4 各 关联 方投 资本 基金 的情况 6.4.7.4.1 报 告期 内基 金管 理人 运用固 有资 金投资 本基 金的情 况 注:本 基金 的基 金管 理人 本报告 期未 运用 固有 资金 投资本 基金 。 6.4.7.4.2 报 告期 末除 基金 管理 人之外 的其 他关联 方投 资本基 金的 情况 注:本 基金 除基 金管 理人 之外的 其他 关联 方于 本报 告期末 未投 资本 基金 。 6.4.7.5 由 关联 方保 管的 银行 存款余 额及 当期产 生的 利息收 入 单位: 人民 币元 关联方 名称 本期 2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日 上年度 可比 期间 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日 期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入 中信银行股份 有限公司 3,260,548.72 137,046.44 13,535,781.11 356,766.65


6.4.7.6 本 基金 在承 销期 内参 与关联 方承 销证券 的情 况 注:本 基金 本报 告期 未在 承销期 内直 接购 入关 联方 承销的 证券 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 35 页 共 47 页


6.4.7.7 其 他关 联交 易事 项的 说明 无。 6.4.8 期 末( 2017 年 6 月30 日 )本 基金持有 的流 通受限 证券 6.4.8.1 因 认购 新发/ 增发 证券 而于期 末持 有的流 通受 限证券 金额单 位: 人民 币元 6.4.10.1.1 受限 证券 类别 : 股票 证券 代码 证券 名称 成功 认购日 可流 通日 流通受 限类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 (单位 : 股) 期末 成本总 额 期末估 值总 额 备注 603660 苏州 科达 2016 年 11 月21 日 2017 年 12 月1 日 新股流 通受限 8.03 40.95 26,007 208,836.21 1,064,986.65 - 603933 睿能 科技 2017 年6 月28 日 2017 年 7 月 6 日 新股流 通受限 20.20 20.20 857 17,311.40 17,311.40 - 603305 旭升 股份 2017 年6 月30 日 2017 年 7 月 10 日 新股流 通受限 11.26 11.26 1,351 15,212.26 15,212.26 - 603331 百达 精工 2017 年6 月27 日 2017 年 7 月 5 日 新股流 通受限 9.63 9.63 999 9,620.37 9,620.37 - 603617 君禾 股份 2017 年6 月23 日 2017 年 7 月 3 日 新股流 通受限 8.93 8.93 832 7,429.76 7,429.76 - 注: 本 基金 持有 的股 票” 苏州科 达 “ 为网 下申 购新 股中签 , 中 签部 分为 认购 网下老 股东 的转让 部分 ,自 愿设 定 12 个月锁 定期 ,锁 定期 自本 次公开 发行 的股 票在 上交 所上市 交 易之日 起开 始计 算。 6.4.8.2 期 末持 有的 暂时 停牌 等流通 受限 股票 注:本 基金 本报 告期 末未 持有暂 时停 牌等 流通 受限 股票。 6.4.8.3 期 末债 券正 回购 交易 中作为 抵押 的债券 6.4.8.3.1 银 行间 市场 债券 正回 购 截至本 报告 期 末2017 年06 月 30 日 止, 本 基金 无因 从事银 行间 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖 出回购 证券 款余 额。 6.4.8.3.2 交 易所 市场 债券 正回 购 截至本 报告 期 末2017 年06 月 30 日 止, 本 基金 无因 从事交 易所 市场 债券 正回 购交易 形成 的卖银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 36 页 共 47 页


出回购 证券 款余 额。 6.4.9 有 助于 理解 和分析 会计 报表需 要说 明的其 他事 项 1 公允 价值


1.1 不 以公 允价 值计 量的 金融工 具 不以公允价值 计量的金 融 资产和负债主 要包括贷 款 和应收款项以 及其他金 融 负债,其因剩 余 期限不 长, 公允 价值 与账 面价值 相若 。 1.2 以 公允 价值 计量 的金 融工具 1.2.1 各层 次金 融工 具公 允价值 于2017 年06 月30 日, 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属 于第一层次的余额为人民 币 90,637,452.50 元,属 于第二层次的余额为人 民 币 664,378,573.79 元,无 属于 第三 层次 的余 额。 于2016 年06 月30 日, 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中 属 于第一 层次 的余 额为 人民 币101,586,734.34 元, 属 于第二 层次 的余 额为 人民 币1,237,729,017.84 元,无 属于 第三 层次 的余 额。 1.2.2 公允 价值 所属 层次 间的重 大变 动


对于证券交易 所上市的 股 票和债券,若 出现重大 事 项停牌、交易 不活跃、 或 属于非公开发 行 等情况,本基 金分别于 停 牌日至交易恢 复活跃日 期 间、交易不活 跃期间及 限 售期间不将 相关股票 和债券的公允 价值列入 第 一层次;并根 据估值调 整 中采用的不可 观察输入 值 对于公允价 值的影响 程度, 确定 相关 股票 和债 券公允 价值 应属 第二 层次 或第三 层次 。 根据中国证券 投资基金业 协会中基协发(2014)24 号 《关于发布<中国 证券投资 基金业协会 估 值核算 工作 小组 关 于2015 年1 季 度固 定收 益品 种的 估值处 理标 准> 的通 知》 的 规定, 自 2015 年3 月 26 日起 ,交 易所 上市 交 易或挂 牌转 让的 固定 收益 品种( 可转 换债 券、 资产 支 持证券 和私 募债 券 除外) 采用 第三 方估 值机 构 提供的 估值 数据 进行 估值 , 相关固 定收 益品 种的 公允 价值所 属层 次从 第 一层次 转入 第二 层次 。 1.2.3 第三 层次 公允 价值 余额和 本期 变动 金额 本基金持有的 以公允价 值 计量且其变动 计入当期 损 益的金融工具 第三层次 公 允价值本期未 发 生变动 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 37 页 共 47 页


§7 投资组 合报告 7.1 期末基金资产组合情 况 金额单 位: 人民 币元 序号 项目 金额 占基金 总资 产的 比例 (% ) 1 权益投 资 90,687,026.29 7.98 其中: 股票 90,687,026.29 7.98 2 固定收 益投 资 664,329,000.00 58.48 其中: 债券 664,329,000.00 58.48








资产 支持 证券 - - 3 贵金属 投资 - - 4 金融衍 生品 投资 - - 5 买入返 售金 融资 产 352,000,000.00 30.99 其中: 买断 式回 购的 买入 返售金 融资 产 - - 6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 25,683,531.38 2.26 7 其他各 项资 产 3,278,269.22 0.29 8 合计 1,135,977,826.89 100.00


7.2 期末按行业分类的股 票投资组合 7.2.1 报 告期 末按 行业分 类的 境内股 票投 资组合


金额 单位 :人 民币 元 代码 行业类 别 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 ( %) A 农、林 、牧 、渔 业 - - B 采矿业 - - C 制造业 38,349,413.87 3.38 D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业 - - E 建筑业 13,510,536.64 1.19 F 批发和 零售 业 7,248,000.00 0.64 G 交通运 输、 仓储 和邮 政业 - - H 住宿和 餐饮 业 - - I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业 3,456,537.99 0.30 J 金融业 14,701,558.50 1.30 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 38 页 共 47 页


K 房地产 业 - - L 租赁和 商务 服务 业 - - M 科学研 究和 技术 服务 业 - - N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业 52,967.74 0.00 O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业 - - P 教育 - - Q 卫生和 社会 工作 - - R 文化、 体育 和娱 乐业 13,368,011.55 1.18 S 综合 - - 合计 90,687,026.29 8.00


7.2.2 报 告期 末按 行业分 类的 港股通 投资 股票投 资组 合 注:本 基金 本报 告期 末未 持有港 股通 股票 。 7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小排序的前十名股 票投资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 600079 人福医 药 1,000,000 19,620,000.00 1.73 2 300144 宋城演 艺 506,565 10,572,011.55 0.93 3 601988 中国银 行 2,400,000 8,880,000.00 0.78 4 600271 航天信 息 400,000 8,256,000.00 0.73 5 600511 国药股 份 200,000 7,248,000.00 0.64 6 600987 航民股 份 462,000 5,987,520.00 0.53 7 000001 平安银 行 599,959 5,633,615.01 0.50 8 002051 中工国 际 239,968 4,974,536.64 0.44 9 600068 葛洲坝 400,000 4,496,000.00 0.40 10 600820 隧道股 份 400,000 4,040,000.00 0.36 注:投资者欲 了解本报 告 期末基金投资 的所有股 票 明细,应阅读 登载于管 理 人网站的年 度报告正 文。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 39 页 共 47 页


7.4 报告期内股票投资组 合的重大变动 7.4.1 累 计买 入金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额 占期初 基金 资产 净值 比例( %) 1 600987 航民股 份 6,002,783.00 0.52 2 002051 中工国 际 5,298,265.76 0.46 3 300070 碧水源 4,706,995.00 0.40 4 600068 葛洲坝 4,465,076.00 0.38 5 601988 中国银 行 4,272,000.00 0.37 6 600718 东软集 团 4,254,708.00 0.37 7 600820 隧道股 份 3,968,000.00 0.34 8 000530 大冷股 份 3,403,274.55 0.29 9 002294 信立泰 2,902,753.92 0.25 10 000423 东阿阿 胶 1,088,556.00 0.09 11 603833 欧派家 居 116,636.32 0.01 12 601952 苏垦农 发 97,161.00 0.01 13 601878 浙商证 券 93,364.05 0.01 14 603839 安正时 尚 76,349.00 0.01 15 601228 广州港 75,366.19 0.01 16 601366 利群股 份 74,088.00 0.01 17 601212 白银有 色 71,125.24 0.01 18 002839 张家港 行 62,718.24 0.01 19 603980 吉华集 团 59,322.80 0.01 20 603358 华达科 技 55,157.42 0.00 注:买 入金 额不 包括 相关 交易费 用。 7.4.2 累 计卖 出金 额超出 期初 基金资 产净 值 2% 或前 20 名的股 票明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额 占期初 基金 资产 净值 比例( %) 1 600079 人福医 药 16,323,319.50 1.40 2 002325 洪涛股 份 8,376,161.65 0.72 3 002117 东港股 份 5,495,672.21 0.47 4 002294 信立泰 5,493,987.46 0.47 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 40 页 共 47 页


5 300070 碧水源 5,249,317.00 0.45 6 002508 老板电 器 3,957,565.00 0.34 7 000421 南京公 用 3,457,268.42 0.30 8 002020 京新药 业 3,418,212.00 0.29 9 002588 史丹利 2,584,786.00 0.22 10 000423 东阿阿 胶 1,329,671.00 0.11 11 300508 维宏股 份 745,642.97 0.06 12 601212 白银有 色 618,549.84 0.05 13 601228 广州港 334,375.76 0.03 14 603833 欧派家 居 248,923.52 0.02 15 600996 贵广网 络 242,000.00 0.02 16 601375 中原证 券 237,585.50 0.02 17 600939 重庆建 工 196,935.00 0.02 18 601952 苏垦农 发 174,571.50 0.01 19 603228 景旺电 子 159,998.56 0.01 20 603839 安正时 尚 154,970.66 0.01 注:卖 出金 额不 包括 相关 交易费 用。 7.4.3 买 入股 票的 成本总 额及 卖出股 票的 收入总 额 单位: 人民 币元 买入股 票成 本( 成交 )总 额 42,919,346.84 卖出股 票收 入( 成交 )总 额 66,140,249.71 注:买 入股 票成 本及 卖出 股票收 入均 不包 括相 关交 易费用 。 7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合 金额单 位: 人民 币元 序号 债券品 种 公允价 值 占基金 资产 净值 比例 (% ) 1 国家债 券 - - 2 央行票 据 - - 3 金融债 券 69,699,000.00 6.15 其中: 政策 性金 融债 69,699,000.00 6.15 4 企业债 券 31,600,000.00 2.79 5 企业短 期融 资券 - - 6 中期票 据 38,805,000.00 3.42 7 可转债 (可 交换 债) - - 8 同业存 单 524,225,000.00 46.23 9 其他 - - 10 合计 664,329,000.00 58.58 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 41 页 共 47 页





7.6 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名债 券投资明 细 金额单 位: 人民 币元 序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值 占基金 资产 净值 比例( %) 1 111717134 17 光 大银 行 CD134 1,000,000 98,920,000.00 8.72 2 170204 17 国开 04 700,000 69,699,000.00 6.15 3 111707151 17 招 商银 行 CD151 600,000 59,352,000.00 5.23 4 111709270 17 浦 发银 行 CD270 500,000 49,465,000.00 4.36 5 111715184 17 民 生银 行 CD184 500,000 49,455,000.00 4.36


7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前十名资 产支持证 券投资 明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有资 产支 持证 券。 7.8 报告 期 末按 公允价值 占基 金资产 净值 比例大 小排 序的前 五名 贵金属 投资 明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有贵 金属 。 7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大 小 排序的前五名权 证投资明 细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有权 证。 7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情 况说明 7.10.1 报 告期 末本 基金投 资的 股指期 货持 仓和损 益明 细 注:本 基金 暂时 不参 与股 指期货 投资 。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 42 页 共 47 页


7.10.2 本 基金 投资 股指期 货的 投资政 策 本基金 暂时 不参 与股 指期 货的投 资。 7.11 报告期 末本基金投资 的国债期货交易情 况说明 7.11.1 本 期 国债 期货投资 政策 本基金 暂时 不参 与国 债期 货的投 资。 7.11.2 报 告 期末 本基金投 资的 国债期 货持 仓和损 益明 细 注:本 基金 暂时 不参 与国 债期货 的投 资。 7.11.3 本 期 国债 期货投资 评价 本基金 暂时 不参 与国 债期 货的投 资。 7.12 投资组合报 告附注 7.12.1











报告期内本基 金投资的 前 十名证券的发 行主体没 有 出现被监管部 门立案调 查 ,或在报告编 制 日前一 年内 受到 公开 谴责 、处罚 的情 形。 7.12.2














报告期 内本 基金 投资 的前 十名股 票中 没有 在基 金合 同规定 备选 股票 库之 外的 股票。 7.12.3 期 末其 他各 项资产 构成 单位: 人民 币元 序号 名称 金额 1 存出保 证金 54,182.52 2 应收证 券清 算款 - 3 应收股 利 - 4 应收利 息 3,224,086.70 5 应收申 购款 - 6 其他应 收款 - 7 待摊费 用 - 8 其他 - 9 合计 3,278,269.22


7.12.4 期 末持 有的 处于转 股期 的可转 换债 券明细 注:本 基金 本报 告期 末未 持有处 于转 股期 的可 转换 债券。 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 43 页 共 47 页


7.12.5 期 末前 十名 股票中 存在 流通受 限情 况的说 明 注:本 基金 本报 告期 末前 十名股 票中 不存 在流 通受 限的情 况。 7.12.6 投 资组 合报 告附注 的其 他文字 描述 部分 无。 §8 基金份 额持有人信息 8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构 份额单 位: 份 份额 级别 持有人 户数 ( 户) 户均持 有的 基金 份 额 持有人 结构 机构投 资者 个人投 资者 持有份 额 占总份 额比例 持有份 额 占总份 额比例 银河 鸿利 混合 A 1,002 55,535.84 0.00 0.00% 55,646,908.77 100.00% 银河 鸿利 混合 C 331 20,810.97 0.00 0.00% 6,888,430.40 100.00% 银河 鸿利 混合 I 1 1,050,000,000.00 1,050,000,000.00 100.00% 0.00 0.00% 合计 1,334 833,984.51 1,050,000,000.00 94.38% 62,535,339.17 5.62%


8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金 的情况 项目 份额级 别 持有份 额总 数( 份) 占基金 总份 额 比例 基金管 理人 所有 从业 人员 持有本 基金 银河鸿 利混 合A 0.00 0.0000% 银河鸿 利混 合C 0.00 0.0000% 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 44 页 共 47 页


银河鸿 利混 合I 0.00 0.0000% 合计 0.00 0.0000%


8.3 期末基金管理人的从 业人员持有本开放 式基金份额总量区 间的情况 项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间( 万份 ) 本公司 高级 管理 人员 、 基 金 投资和 研究 部门 负责 人 持 有本开 放式 基金 银河鸿 利混 合A 0 银河鸿 利混 合C 0 银河鸿 利混 合I 0 合计 0 本基金 基金 经理 持有 本开 放式基 金 银河鸿 利混 合A 0 银河鸿 利混 合C 0 银河鸿 利混 合I 0 合计 0


§9 开放式 基金份额变动 单位: 份 项目 银河鸿 利混 合 A 银河鸿 利混 合C 银河鸿 利混 合I 基金合 同生 效日 (2015 年6 月 19 日 ) 基金份 额总 额 557,970,796.89 73,483,590.05 - 本报告 期期 初基 金份 额总 额 75,468,890.77 8,936,814.36 1,050,000,000.00 本报告 期基 金总 申购 份额 135,298.07 28,796.31 - 减:本 报告 期基 金总 赎回 份 额 19,957,280.07 2,077,180.27 - 本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 ( 份 额 减 少以"-"填 列) - - - 本报告 期期 末基 金份 额总 额 55,646,908.77 6,888,430.40 1,050,000,000.00


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§10 重大事件揭示 10.1 基金份额持 有人大会 决议 报告期 内未 召开 基金 份额 持有人 大会 。








10.2 基金管理人 、基金托 管人的专门基金托 管部门的重大人事 变动 一、报 告期 内基 金管 理人 发生以 下重 大人 事变 动: 无。 二、报 告期 内基 金托 管人 发生以 下重 大人 事变 动: 无。





10.3 涉及基金管 理人、基 金财产、基金托管 业务的诉讼 报告期 内无 涉及 基金 管理 人、基 金财 产、 基金 托管 业务的 诉讼 。





10.4 基金投资策 略的改变 报告期 内基 金投 资策 略无 改变。





10.5 为基金进行 审计的会 计师事务所情况 报告期 内基 金未 改聘 会计 师事务 所。





10.6 管理人、托 管人及其 高级管理人员受稽 查或处罚等情况 报告期 内无 基金 管理 人、 托管人 及其 高级 管理 人员 受监管 部门 稽查 或处 罚的 情况。





10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况


10.7.1 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行股 票投资 及佣 金支付 情况 金额单 位: 人民 币元 券商名 称


股票交 易 应支付 该券 商的 佣金


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交易单 元 数量 成交金 额 占当期 股票 成交总 额的 比 例 佣金 占当期 佣金 总量的 比例 备注 银河证券 1 59,841,318.66 56.19% 54,533.78 55.65% - 中信建投 1 46,661,343.28 43.81% 43,456.10 44.35% - 川财证券 1 - - - - 新增 西南证券 1 - - - - - 方正证券 2 - - - - - 东海证券 1 - - - - - 中银国际 1 - - - - - 注:专 用席 位的 选择 标准 和程序 选择证 券公 司专 用席 位的 标准 (1 ) 实力 雄厚 ; (2 ) 信誉 良好 ,经 营行 为 规范; (3 ) 具有 健全 的内 部控 制 制度, 内部 管理 规范 ,能 满足本 基金 安全 运作 的要 求; (4 ) 具 备基 金运 作所 需的 高效 、 安 全 、 便 捷的 通讯 条件 , 交 易设 施符 合代 理 本基金 进行 证券 交易 之需要 ,并 能提 供全 面的 信息服 务; (5 ) 研究 实力 强 , 有 固定 的研究 机构 和专 职的 高素 质研究 人员 , 能及 时提 供 高质量 的研 究支 持和 咨询服务,包 括宏观经 济 报告、行业分 析报告、 市 场分析报告、 证券分析 报 告及其他报 告等,并 能根据 基金 投资 的特 定要 求,提 供专 题研 究 报 告; (6 ) 本基 金管 理人 要求 的 其他条 件。


选 择证 券公 司专 用席 位 的程序:


(1 )资 格考 察;


(2 )初 步确 定;


(3 )签 订协 议。 10.7.2 基 金租 用证 券公司 交易 单元进 行其 他证券 投资 的情况 金额单 位: 人民 币元 券商名 称 债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易 成交金 额 占当期 债券 成交总 额的 比 例 成交金 额 占当期 债 券回购 成交总 额 的比例 成交金 额 占当期 权证 成交总 额的 比例 银河证券 - - - - - - 中信建投 74,292,578.23 100.00% 22,707,000,000.00 100.00% - - 银河鸿利混合 2017 年半年度报 告摘要 第 47 页 共 47 页


川财证券 - - - - - - 西南证券 - - - - - - 方正证券 - - - - - - 东海证券 - - - - - - 中银国际 - - - - - -


§11 影响投资者决策的其 他重要信息 11.1 报告期 内单一投资者 持有基金份额比例 达到或超过 20% 的 情况 投 资 者 类 别 报告期内 持有基 金份额 变 化情况 报告期末 持有基 金情况 序 号 持有基金 份额比 例 达到或者 超过 20% 的时间区 间


期初 份额 申购 份额 赎回 份额 持有份额 份额占 比 机 构 1 20170101-20170630 1,050,000,000.00 - - 1,050,000,000.00 94.38% 个 人 - - - - - - - 产品特有 风险 本基金在 报告期 内存在 单 一投资者 持有基 金份额 比 例达到或 者超过 基金总 份 额 20% 的 情形 , 在市 场流动性 不足的 情况下 , 如遇投资 者巨额 赎回或 集 中赎回 , 基金管 理人可 能 无法以合 理的价 格及 时变现基 金资产 ,有可 能 对基金净 值产生 一定的 影 响,甚至 可能引 发基金 的 流动性风 险。


11.2 影响投 资者决策的其 他重要信息 无。





银河基金管理有限公司 2017 年8 月29 日