易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
易方达恒久添利 1 年定期开放债券型证券投资
基金
2017 年 半 年度 报 告 摘要
2017 年 6 月30 日
基金管理人：易方达基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：二〇一七年八月二十九日 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 25 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 易方达 恒 久 1 年 定期 债券
基金主 代码 000265
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2014 年 9 月 10 日
基金管 理人 易方达 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 2,934,440,630.84 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 易方达 恒 久 1 年定 期债 券 A
易方达 恒 久 1 年 定期 债券
C
下属分 级基 金的 交易 代码 000265 000266
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 2,662,104,176.12 份 272,336,454.72 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金 在追 求基 金资 产长 期稳健 增值 的基 础上 ， 力 争为基 金份 额持 有人 创
造超越 业绩 比较 基准 的稳 定收益 。
投资策 略
在封闭 期， 本基 金将 密切 关注宏 观经 济走 势， 深入 分析货 币和 财政 政策 、
市场资 金供 求情 况、 证券 市场走 势等 ， 综 合考 量各 类资产 的市 场容 量、 流
动性和 风险 特征 等因 素 ， 在银行 存款 、 债券 和现 金 等资产 类别 之间 进行 动
态配置 ， 确 定最 优配 置比 例。 根 据对 宏观 经济 变量 和政策 的分 析， 预测 收
益率曲 线的 变动 趋势 ， 综 合考虑 组合 流动 性决 定投 资品种 ； 并据 此调 整投
资组合 的平 均久 期 ， 提 高 组合的 总投 资收 益 。 同 时 根据对 资金 面的 综合 分
析，判 断利 差套 利空 间， 通过杠 杆操 作放 大组 合收 益。
在开放 期， 本基 金为 保持 较高的 组合 流动 性， 方便 投资人 投资 ， 在 遵守 有
关投资 限制 与投 资比 例的 前提下 ， 主要 投资 于高 流 动性投 资品 种 ， 减 小基
金净值 波动 。
业绩比 较基 准 中国人 民银 行公 布的 一年 期银行 定期 整存 整取 存款 利率（ 税后 ）+1.2%
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率理论 上低 于股 票型 基
金、混 合型 基金 ，高 于货 币市场 基金 。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 易方达 基金 管理 有限 公司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 张南 郭明
联系电 话 020-85102688 010-66105799
电子邮 箱 service@efunds.com.cn custody@icbc.com.cn
客户服 务电 话 400 881 8088 95588
传真 020-85104666 010-66105798 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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2.4 信息披露方式
登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.efunds.com.cn
基金 半 年度 报告 备置 地点
广州市 天河 区珠 江新 城珠 江东路 30 号广 州
银行大 厦 43 楼
3
主要财务指标和基金净 值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日）
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 A
易方达 恒 久 1 年 定期 债券
C
本期已 实现 收益 -60,358,763.19 -6,705,921.44
本期利 润 26,922,634.30 2,132,385.75
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.0101 0.0078
本期基 金份 额净 值增 长率 0.90% 0.73%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2017 年 6 月 30 日)
易方达 恒 久 1 年 定期 债券
A
易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 C
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.1160 0.1036
期末基 金资 产净 值 2,970,862,949.98 300,557,081.95
期末基 金份 额净 值 1.116 1.104
注：1.所述 基金 业绩 指标不 包括 持有 人认 购或 交易基 金的 各项 费用 ，计 入费用 后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
2. 本 期已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.72% 0.04% 0.23% 0.01% 0.49% 0.03%
过去三 个月 0.54% 0.05% 0.68% 0.01% -0.14% 0.04%
过去六 个月 0.90% 0.07% 1.36% 0.01% -0.46% 0.06%
过去一 年 -0.98% 0.10% 2.79% 0.01% -3.77% 0.09%
过去三 年 - - - - - - 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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自基金 合同 生
效起至 今
11.60% 0.10% 9.49% 0.01% 2.11% 0.09%
易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 C
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 0.73% 0.04% 0.23% 0.01% 0.50% 0.03%
过去三 个月 0.45% 0.05% 0.68% 0.01% -0.23% 0.04%
过去六 个月 0.73% 0.07% 1.36% 0.01% -0.63% 0.06%
过去一 年 -1.34% 0.10% 2.79% 0.01% -4.13% 0.09%
过去三 年 - - - - - -
自基金 合同 生
效起至 今
10.40% 0.10% 9.49% 0.01% 0.91% 0.09%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
易方达 恒久 添 利 1 年 定期 开放债 券型 证券 投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2014 年 9 月 10 日至 2017 年 6 月 30 日）
易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 A
易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 C 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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注：自 基金 合同 生效 至报 告期末 ，A 类 基金 份额 净 值增长 率为 11.60% ，C 类 基金份 额净 值增 长
率为 10.40% ，同 期业 绩比 较基准 收益 率 为 9.49% 。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
经中国 证监 会证 监基 金字[2001]4 号文 批准 ， 易 方达 基金管 理有 限公 司 （简 称“ 易方达” ） 成立 于
2001 年 4 月 17 日， 旗下 设 有北京 、 广 州、 上海、 成都 、 大连 等分 公司 和易 方达 国际控 股有 限公 司、
易方达 资产 管理 有限 公司 等子公 司 。 易 方达 秉承“ 取 信于市 场 ， 取 信于 社会” 的 宗旨 ， 坚 持在“ 诚信 规
范” 的 前提 下， 通过“ 专业 化运作 和团 队合 作实 现持 续稳健 增长” 的 经营 理念 ， 以严格 的管 理 、 规 范的
运作和 良好 的投 资业 绩， 赢得市 场认 可。2004 年 10 月， 易方 达取 得全 国社 会保障 基金 投资 管理 人
资格。2005 年 8 月 ，易 方 达获得 企业 年金 基金 投资 管理人 资格 。2007 年 12 月，易 方达 获得 合格 境
内机构 投资 者（QDII ）资格。2008 年 2 月， 易方 达 获得从 事特 定客 户资 产管 理业务 资格 。2012 年
10 月 ，易 方达 获得 管理 保 险委托 资产 业务 资格 。2016 年 12 月 ，易 方达 获得 基 本养老 保险 基金 证券
投资管 理机 构资 格。 截 至 2017 年 6 月 30 日， 易方 达的总 资产 管理 规模 达 到 11000 亿元 ，其 中公 募
基金管 理规 模 4842 亿元 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 简介 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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姓
名
职务
任本基 金的
基金经 理 （ 助
理）期 限
证券
从业
年限
说明
任职
日期
离任
日期
张
磊
本基金 的基 金经 理、 易方 达裕鑫 债
券型证 券投 资基 金的 基金 经理、 易
方达岁 丰添 利债 券型 证券 投资基 金
的基金 经理 、易 方达 双债 增强债 券
型证券 投资 基金 的基 金经 理、易 方
达聚盈 分级 债券 型发 起式 证券投 资
基金的 基金 经理 、易 方达 高等级 信
用债债 券型 证券 投资 基金 的基金 经
理、固 定收 益基 金投 资部 总经理 助
理
2014-
09-10
- 11 年
硕士研 究生 ， 曾 任泰 康人 寿保险 公司
资产管 理中 心固 定收 益部 研究员 、 投
资经理 ， 新 华资 产管 理公 司固定 收益
部高级 投资 经理 ， 易 方达 基金管 理有
限公司 固定 收益 部投 资经 理。
注：1. 此处 的“ 任 职日 期” 为 基金合 同生 效之 日，“ 离 任 日期” 为公 告确 定的 解聘 日 期。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
3.为加 强基 金流 动性 管理 ，本基 金安 排了 相关 助理 协助基 金经 理进 行现 金头 寸与流 动性 管理 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》等有关法律法规及 基金合同、基金招
募说明 书等 有关 基金 法律 文件的 规定 ， 以 取信 于市 场、 取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ， 本 着诚 实信 用、
勤勉尽责的原则管理和运 用基金资产，在控制风险 的前提下，为基金份额持 有人谋求最大利益。在
本报告 期内 ，基 金运 作合 法合规 ，无 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
本基金管理人主要通过建 立有纪律、规范化的投资 研究和决策流程、交易流 程，以及强化事后
监控分析来确保公平对待 不同 投资组合，切实防范 利益输送。本基金管理人 规定了严格的投资权限
管理制 度 、 投 资备 选库 管 理制度 和集 中交 易制 度等 ， 并 重视 交易 执行 环节 的 公平交 易措 施 ， 以“ 时间
优先 、 价 格优 先” 作 为执 行 指令的 基本 原则 ， 通过 投 资交易 系统 中的 公平 交易 模块 ， 以 尽可 能确 保公
平对待 各投 资组 合。 本报 告期内 ，公 平交 易制 度总 体执行 情况 良好 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明
本报告期内，公司旗下所 有投资组合参与的交易所 公开竞价交易中，同日反 向交易成交较少的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的 5% 的 交易 共 有 16 次 ， 其 中 14 次为 指数 量化投 资组 合因 投资 策
略需要和其他组合发生的 反向交易；2 次为不同基 金经理管理的基金因投资 策略不同而发生的反向
交易， 有关 基金 经理 按规 定履行 了审 批程 序。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2017 年 上半 年债 券市 场波 动较大 。基 本面 上，1、2 月经济 数据 开局 良好 ，基 建投资 快速 上行 ，
房地产投资相对稳定，制 造业投资有所下滑，但是 仍然相对稳健。补库存需 求带动大宗商品价格进
一步回升。货币政 策进一 步收紧，一方面是为了应 对美联储加息带来的汇率 贬值压力；另一方面也
是为了抑制金融资产泡沫 进一步膨胀，一季度中国 人民银行连续两次上调公 开市场操作利率。4 月
债券市 场出 现比 较明 显的 调整。 一方 面，4 月 公布 的 3 月各 项经 济数 据大 幅 超出市 场预 期， 显示 经
济复苏态势仍然较为稳健 。另一方面，金融去杠杆 进程推进引发了担忧，市 场流动性出现较快的萎
缩。 同 一时 间， 货 币政 策保 持中性 态势 ， 货 币市 场利 率维持 高位 。 银 行在 负债 端的压 力也 逐步 显现 ，
反映银行融资成本的同业 存单利率进一步攀升至高 位。5 月，在无风险利率 快速上行后，信用债收
益率的 调整 相对 滞后 ，信 用利差 逐步 扩大 。进 入 6 月，监 管协 调不 断加 强， 货币政 策有 所缓 和， 央
行在公开市场通过逆回购 方式投放流动性。前期对 于季末资金面紧张和监管 政策加强的担忧得以缓
解，银行同业存单的发行 利率从高位开始快速回落 。同时，5 月的经济数据 有所回落，市场对于经
济复苏的前景出现分歧。 在多重因素叠加作用下， 无风险利率也跟随回落， 信用债收益率的下行速
度更快，信用利差有所缩 窄。但是整体来看，二季 度末的利率水平比一季度 末仍然出现了比较明显
的调整 。
本基金在报告期内继续维 持相对合理的久期和组合 杠杆，减持部分资质相对 较差的品种，以获
取持有期收益为主要目标 ，维持组合流动性，时刻 关注信用风险，积极根据 市场情况进行利率债波
段操作 。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
截至报 告期 末， 本基 金 A 类基金 份额 净值 为 1.116 元，本 报告 期份 额净 值增 长率为 0.90% ；C
类基金 份额 净值 为 1.104 元 ， 本报 告期 份额 净值 增长 率 为 0.73% ； 同 期业 绩比 较基 准收益 率 为 1.36% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
基本面方面，目前对宏观 经济影响比较大的是基建 和地产投资。随着上半年 经济回升，基建投
资托底 的必 要性 正在 下降 。 一季 度 是 PPP 落 地高 峰 ， 未来 落地 速度 会逐 步放 缓。 财 政 部 87 号文 明确
堵住地 方政 府将 原 BT 模 式、基 础建 设委 托代 建工 程、储 备土 地前 期开 发做 成政府 购买 的形 式， 这
可能会对基建产生一定的 负面影响。不过，考虑到 基建仍然是支撑经济的主 要力量，十九大前后地
方政府做基建的动力仍较 强，预计基建投资退出的 速度和幅度都会较为温和 ，不会造成经济的快速
衰退。地产投资方面，各 地升级限购措施以后，叠 加上房贷收紧，利率抬升 ，地产销售已经开始大易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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幅下滑。但是这一轮地产 周期最大的不同在于供给 迟迟没有跟上，这导致销 售大幅回落下地产库存
也在下滑。全国库存水平 都处于偏低状态，地 产商 存在较强的补库存需求， 这意味着地产投资的韧
性仍然较强。综合来看， 下半年宏观经济运行预计 会相对平稳。另外一方面 ，随着监管协调的加强
和央行货币政策有望转向 偏中性，银行体系的资产 增速下滑速度有望放缓， 整体资金的供需有望达
到均衡。市场利率总体处 于震荡格局。下半年市场 面临的主要风险是海外货 币紧缩可能带来的全球
利率上 行压 力。
我们将 继续 维持 合理 的久 期和组 合杠 杆 ， 根 据市 场情 况调整 债券 持仓 结构 ， 选择 有利配 置时 点 ，
以获取 持有 期回 报为 主要 目标并 时刻 关注 信用 风险 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金管理人按照企业会 计准则、中国证监会相关 规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所
持有的 投资 品种 进行 估值 。本基 金托 管人 根据 法律 法规要 求履 行估 值及 净值 计算的 复核 责任 。
本基金管理人设有估值委 员会，公司常务副总裁担 任估值委员会主席，主动 权益板块、固定收
益板块、投资风险管理部 、监察部和核算部指定人 员担任委员。估值委员会 负责组织制定和适时修
订基金估值政策和程序， 指导和监督整个估值流程 。估值委员会成员具有多 年的证券、基金从业经
验，熟悉相关法律法规， 具备行业研究、风险管理 、法律合规或基金估值运 作等方面的专业胜任能
力。基金经理可参与估值 原则和方法的讨论，但不 参与估值原则和方法的最 终决策和日常估值的执
行。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人已与中央国 债登记结算有限责任公司 及中证指数有限公司签署 服务协议，由其按
约定分 别提 供银 行间 同业 市场及 交易 所交 易的 债券 品种的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
易方达 恒久 添 利 1 年 定期 开放债 券 A ： 本报 告期 内 未实施 利润 分配 。
易方达 恒久 添 利 1 年 定期 开放债 券 C ： 本报 告期 内 未实施 利润 分配 。
5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告 期内 ，本 基金 托管 人在对 易方 达恒 久添 利 1 年定期 开放 债券 型证 券投 资基金 的托 管过 程
中，严格遵守《证券投资 基金法》及其他法律法规 和基金合同的有关规定， 不存在任何损害基金份
额持有 人利 益的 行为 ，完 全尽职 尽责 地履 行了 基金 托管人 应尽 的义 务。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告 期内 ，易 方达 恒久 添利 1 年 定期 开放 债券 型 证券投 资基 金的 管理 人—— 易方 达基 金管 理
有限公 司在 易方 达恒 久添 利 1 年定 期开 放债 券型 证 券投资 基金 的投 资运 作、 基金资 产净 值计 算、 基
金份额申购赎回价格计算 、基金费用开支等问题上 ，不存在任何损害基金份 额持有人利益的行为，
在各重 要方 面的 运作 严格 按照基 金合 同的 规定 进行 。本报 告期 内， 易方 达恒 久添利 1 年定 期开 放 债
券型证 券投 资基 金未 进行 利润分 配。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实、准确和完整发表 意见
本托管 人依 法对 易方 达基 金管理 有限 公司 编制 和披 露的易 方达 恒久 添利 1 年 定期开 放债 券型 证
券投资 基 金 2017 年 半年 度 报告中 财务 指标 、 净 值表 现、 利 润分 配情 况、 财 务 会计报 告、 投资 组合 报
告等内 容进 行了 核查 ，以 上内容 真实 、准 确和 完整 。
6 半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 易方 达恒 久添 利 1 年 定期 开放 债券 型证 券投资 基金
报告截 止日 ：2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款 1,378,543.31 698,322.14
结算备 付金 1,110,143.38 122,714.97
存出保 证金 65,764.08 23,398.07
交易性 金融 资产 4,228,734,240.55 3,914,149,933.10
其中： 股票 投资 - -
基金投 资 - -
债券投 资 4,228,734,240.55 3,914,149,933.10
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - -
买入返 售金 融资 产 - -
应收证 券清 算款 18,994,398.96 418,984.93
应收利 息 57,475,020.11 58,605,431.32
应收股 利 - -
应收申 购款 - -
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - - 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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资产总 计 4,307,758,110.39 3,974,018,784.53
负债和所有者权益
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 1,015,365,012.31 728,016,522.96
应付证 券清 算款 19,070,572.07 -
应付赎 回款 - -
应付管 理人 报酬 802,804.53 1,929,629.73
应付托 管费 535,203.03 551,322.79
应付销 售服 务费 98,357.20 101,502.82
应付交 易费 用 52,140.53 54,978.71
应交税 费 - -
应付利 息 235,468.49 639,815.64
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 178,520.30 360,000.00
负债合 计 1,036,338,078.46 731,653,772.65
所有者权益：
实收基 金 2,934,440,630.84 2,934,440,630.84
未分配 利润 336,979,401.09 307,924,381.04
所有者 权益 合计 3,271,420,031.93 3,242,365,011.88
负债和 所有 者权 益总 计 4,307,758,110.39 3,974,018,784.53
注：报 告截 止 日 2017 年 6 月 30 日，A 类基 金份额 净值 1.116 元，C 类基 金份 额净 值 1.104 元；
基金份 额总 额 2,934,440,630.84 份 ，下 属分 级基 金的 份额总 额分 别为 ：A 类 基 金份额 总额
2,662,104,176.12 份，C 类 基金份 额总 额 272,336,454.72 份。
6.2 利润表
会计主 体： 易方 达恒 久添 利 1 年 定期 开放 债券 型证 券投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017
年 6 月 30 日
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016
年 6 月 30 日
一、收入 48,901,548.51 4,825,110.66
1.利息 收入 77,207,138.17 6,560,946.79
其中： 存款 利息 收入 1,053,031.81 40,332.19
债券利 息收 入 75,564,414.22 6,520,614.60
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 589,692.14 - 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 12 页共 26 页
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以“-” 填 列） -124,425,294.34 907,242.88
其中： 股票 投资 收益 - -
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -124,425,294.34 907,242.88
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 - -
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-” 号填 列） 96,119,704.68 -2,643,079.01
4.汇兑 收益 （损 失以“ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以“-” 号 填列） - -
减：二、费用 19,846,528.46 1,693,116.35
1．管 理人 报酬 8,872,749.43 525,425.05
2．托 管费 3,227,362.58 150,121.36
3．销 售服 务费 593,556.19 78,069.54
4．交 易费 用 47,847.83 378.71
5．利 息支 出 6,871,919.94 739,756.80
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 6,871,919.94 739,756.80
6．其 他费 用 233,092.49 199,364.89
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） 29,055,020.05 3,131,994.31
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 29,055,020.05 3,131,994.31
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 易方 达恒 久添 利 1 年 定期 开放 债券 型证 券投资 基金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,934,440,630.84 307,924,381.04 3,242,365,011.88
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 29,055,020.05 29,055,020.05
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以“-” 号填 列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2.基金 赎回 款 - - -
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
- - - 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 13 页共 26 页
值变动 （ 净值 减少 以“-” 号
填列）
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,934,440,630.84 336,979,401.09 3,271,420,031.93
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
135,624,308.67 13,810,914.50 149,435,223.17
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 3,131,994.31 3,131,994.31
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以“-” 号填 列）
- - -
其中：1.基 金申 购款 - - -
2.基金 赎回 款 - - -
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以“-” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
135,624,308.67 16,942,908.81 152,567,217.48
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 刘晓 艳，主 管会 计工 作负 责人 ：张优 造， 会计 机构 负责 人：陈 荣
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
易方达 恒久 添 利 1 年 定期 开放债 券型 证券 投资 基金( 以下简 称“ 本基 金”) 根 据 中国证 券监 督管 理
委员会( 以下 简称“ 中国 证 监会”) 证 监许 可[2013]838 号《关 于核 准易 方达 恒久 添利 1 年 定期 开放 债券
型证券 投资 基金 募集 的批 复》和 证券 基金 机构 监管 部函[2014]1018 号 《关 于 易方达 恒久 添 利 1 年定
期开放债券型证券投资基 金延期募集备案的回函》 进行募集，由易方达基金 管理有限公司依照《中
华人民 共和 国证 券投 资基 金法》 和 《 易方 达恒 久添 利 1 年定 期开 放债 券型 证 券投资 基金 基金 合同 》
公开募 集。 经向 中国 证监 会备案 ， 《 易方 达恒 久添 利 1 年定 期开 放债 券型 证券 投资基 金基 金合 同》 于
2014 年 9 月 10 日正 式生 效， 基 金合 同生效 日的 基 金份额 总额 为 581,788,126.66 份 基金 份额， 其中 认
购资金 利息 折合 208,026.51 份基 金份 额。本 基金 为 契约型 开放 式基 金， 存续 期限不 定。 本基 金的 基
金管理 人为 易方 达基 金管 理有限 公司 ，基 金托 管人 为中国 工商 银行 股份 有限 公司。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 14 页共 26 页
6.4.2 会计报表的编制基础
本基金 的财 务报 表按 照财 政部 于 2006 年 2 月 15 日 及以后 期间 颁 布 的《 企业 会计准 则－ 基本 准
则》 、 各项具体 会计准则及 相关规定( 以下合称“ 企 业 会计准则”) 、中国 证监会 颁布的《证券 投资基金
信息披 露 XBRL 模板第 3 号< 年度 报告 和半 年度 报告> 》 、 中国 证券 投资 基金 业 协会颁 布的 《证 券投
资基金 会计 核算 业务 指引 》 、 《易 方达 恒久 添利 1 年定 期开放 债券 型证 券投 资基 金基金 合同 》和 中国
证监会 、中 国基 金业 协会 发布的 有关 规定 及允 许的 基金行 业实 务操 作编 制。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计 准则的要求，真实、完整 地反映了本基金本报告期 末的财务状况以及
本报告 期间 的经 营 成 果和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
6.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差错更正的说明
本基金 本报 告期 无会 计差 错。
6.4.6 税项
根据财 政部 、国家 税务 总 局财税[2004]78 号 《财政 部、国 家税 务总局 关于 证 券投资 基金 税收 政
策的通 知》 、 财 税[2008]1 号 《 关于 企业 所得 税若 干 优惠政 策的 通知 》 、 财税[2012]85 号 《 关于 实施 上
市公司 股息 红利 差别化 个 人所得 税政 策有 关问题 的 通知》 、财税[2015]101 号 《关于 上市 公司 股息红
利差别 化个 人所 得税 政策 有关问 题的 通知 》 、 财税[2016]36 号 《 关于 全面 推开 营业税 改征 增值 税试 点
的 通 知 》 、 财 税[2016]46 号 《 关 于 进 一 步 明 确 全 面 推 开 营 改 增 试 点 金 融 业 有 关 政 策 的 通 知 》 、 财 税
[2016]70 号《 关于 金融机 构同业 往来 等增 值税补 充 政策的 通知 》及 其他相 关 财税法 规和 实务 操作，
主要税 项列 示如 下：
(1) 于 2016 年 5 月 1 日 前， 以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。 对
证券投 资基 金管 理人 运用 基金买 卖股 票、 债券 的差 价收入 免征 营业 税。 自 2016 年 5 月 1 日起 ， 金 融
业由缴纳营业税改为缴纳 增值税。对证券投资基金 管理人运用基金买卖股票 、债券的转让收入免征
增值税 ，对 金融 同业 往来 利息收 入亦 免征 增值 税。
(2) 对基金 从证 券市 场中 取 得的收 入 ， 包 括买 卖股 票 、 债券的 差价 收入 ， 股票 的 股息 、 红 利收 入，
债券的 利息 收入 及其 他收 入，暂 不征 收企 业所 得税 。
(3) 对基金 取得 的企 业债 券 利息收 入 ， 应 由发 行债 券 的企业 在向 基金 支付 利息 时代扣 代 缴 20% 的
个人所 得税 。 对 基金 从上 市公司 取得 的股 息红 利所 得， 持 股期 限在 1 个 月以 内( 含 1 个月) 的， 其股 息
红利所 得全 额计 入应 纳税 所得额 ；持 股期 限在 1 个 月以上至 1 年( 含 1 年) 的 ，暂减 按 50% 计入 应纳易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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税所得 额； 持股 期限 超过 1 年的 ，暂 免征收 个人 所 得税。 对基 金持 有的 上市 公司限 售股 ，解 禁后 取
得的股息、红利收入，按 照上述规定计算纳税，持 股时间自解禁日起计算； 解禁前取得的股息、红
利收入 继续 暂减 按 50% 计 入应纳 税所 得额 。上 述所 得统一 适 用 20% 的税 率计 征个人 所得 税。
(4) 基金卖 出股 票 按 0.1% 的 税率缴 纳股 票交 易印 花税 ，买入 股票 不征 收股 票交 易印花 税。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本报告 期内 存在 控制 关系 或 其他 重大 利害 关系 的关 联方未 发生 变化 。
6.4.7.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
易方达 基金 管理 有限 公司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国工 商银 行股 份有 限公 司( 以下 简称“ 中国 工商 银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
广发证 券股 份有 限公 司( 以 下简称“ 广 发证 券”) 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 发生 通过 关联 方交易 单元 进行 的股 票交 易。
6.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 发生 通过 关联 方交易 单元 进行 的权 证交 易。
6.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 应支 付关 联方 的佣金 。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 8,872,749.43 525,425.05
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 1,169,333.09 177,074.95
注：1. 本基 金的 管理 费按 前一日 基金 资产 净值 的 0.3% 年费 率计 提。 管理 费的 计算方 法如 下：
H ＝E× 0.3%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管理费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，由基金管理人向基 金托管人发送基金
管理费 划款 指令 ， 基金 托管 人复核 后于 次月 前 3 个工 作日内 从基 金财 产中 一次 性支付 给基 金管 理人 。
若遇法 定节 假日 、公 休假 等,支 付日 期顺 延。
2.自 2017 年 4 月 24 日 起 ，本基 金的 基金 管理 费由“ 按前一 日基 金资 产净 值 的 0.7% 年 费率 计提”
调整为 本基 金的 基金 管理 费“ 按 前一 日基 金资 产净 值 的 0.3% 年费 率计 提” 。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 3,227,362.58 150,121.36
注：本 基金 的托 管费 按前 一日基 金资 产净 值 的 0.2% 的年费 率计 提。 托管 费的 计算方 法如 下：
H ＝E× 0.2%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托管费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，由基金管理人向基 金托管人发送基金
托管费 划款 指令 ，基 金托 管人复 核后 于次 月前 3 个 工作日 内从 基金 财产 中一 次性支 取。 若遇 法定 节
假日、 公休 日等,支 付日 期 顺延。
6.4.8.2.3 销售服务费
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 A
易方达 恒 久 1 年定 期债 券
C
合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 23,338.78 23,338.78
中国工 商银 行 - 418,375.21 418,375.21
广发证 券 - 262.75 262.75
合计 - 441,976.74 441,976.74
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 恒久1 年 定期 债 易方达 恒久1 年 定期 债券 合计 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 17 页共 26 页
券A C
易方达 基金 管理 有限
公司
- 428.39 428.39
中国工 商银 行 - 70,634.27 70,634.27
广发证 券 - 47.32 47.32
合计 - 71,109.98 71,109.98
注：本 基 金 A 类 基金份 额 不收取 销售 服务 费，C 类 基金份 额的 销售 服务 费年 费率 为 0.4% 。
本基金 销售 服务 费按 前一 日 C 类基 金资 产净 值的 0.4% 年费 率计 提。
销售服 务费 的计 算方 法如 下：
H ＝E× 0.4%÷ 当年 天数
H 为 C 类基 金份 额每 日应 计提的 销售 服务 费
E 为 C 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值
销售服务费每日计提，按 月支付。基金管理人和基 金托管人核对一致后，由 基金托管人于次月
前 3 个工 作日 内从 基金 资 产中划 出， 经注 册登 记机 构分别 支付 给各 个基 金销 售机构 。若 遇法 定节 假
日、公 休日 或不 可抗 力等 ，支付 日期 顺延 。
6.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券 （ 含回 购 ） 交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 与关 联方 进行 银行间 同业 市场 债券 （含 回购） 交易 。
6.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 和上 年度 可比 期间基 金管 理人 未运 用固 有资金 投资 本基 金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
易方达恒久 1 年定期债券 A
无。
易方达恒久 1 年定期债券 C
无。
6.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工 商银 行- 活期存 款 1,378,543.31 27,221.32 2,135,741.03 8,790.65
注：本基金的上述银行存 款由基金托管人中国工商 银行股份有限公司保管， 按银行同业利率或
约定利 率计 息。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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6.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 在承 销期 内参 与关联 方承 销证 券。
6.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
无。
6.4.9 期末（2017 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通 受限证券
6.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 无因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券。
6.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
6.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 765,122,012.31 元， 是以 如下 债券 作为 质押：
金额单 位 ： 人民 币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
011698989
16 河 钢集
SCP006
2017-07-05 100.36 500,000 50,180,000.00
011699617
16 联 合水 泥
SCP003
2017-07-05 100.40 500,000 50,200,000.00
011751021
17 河 钢集
SCP004
2017-07-05 100.26 500,000 50,130,000.00
011754034
17 河 钢集
SCP003
2017-07-05 100.25 500,000 50,125,000.00
011754045
17 武 汉地 产
SCP001
2017-07-05 100.25 500,000 50,125,000.00
011754068
17 淮 南矿
SCP002
2017-07-05 100.29 600,000 60,174,000.00
011755022
17 武 金控
SCP001
2017-07-05 100.28 400,000 40,112,000.00
011757002
17 中 航租 赁
SCP003
2017-07-05 100.18 511,000 51,191,980.00
011758010
17 南 方水 泥
SCP001
2017-07-05 100.18 500,000 50,090,000.00
011760080
17 冀 水泥
SCP001
2017-07-05 100.19 134,000 13,425,460.00
011761015
17 常 城建
SCP001
2017-07-05 100.26 500,000 50,130,000.00 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 19 页共 26 页
011762029
17 南 方水 泥
SCP003
2017-07-05 100.20 500,000 50,100,000.00
011764016
17 中 建材
SCP004
2017-07-05 100.18 500,000 50,090,000.00
011778004
17 中 建材
SCP006
2017-07-05 100.05 692,000 69,234,600.00
170210 17 国开 10 2017-07-05 98.75 1,000,000 98,750,000.00
合计
7,837,000 784,058,040.00
6.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 250,243,000.00 元，于 2017 年 7 月 3 日 （先 后 ） 到 期。 该类 交易 要求本 基金 在回 购期 内
持有的 证券 交易 所交 易的 债券和/ 或在 新质 押式 回购 下转入 质押 库的 债券 ， 按 证券交 易所 规定 的比 例
折算为 标准 券后 ，不 低于 债券回 购交 易的 余额 。
6.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
(i) 各层次金 融工 具公 允价 值
于 2017 年 6 月 30 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中无 属
于第一 层次 的余 额 ， 属 于 第二层 次的 余额 为 4,228,734,240.55 元， 无属 于第 三 层次的 余额(2016 年 12
月 31 日： 无属 于第 一层 次 的余额 ，第 二层 次 3,914,149,933.10 元， 无属 于第 三 层次的 余额) 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间的 重大变 动
对于证 券交 易所 上市的 股 票，若 出现 重大 事项停 牌 、交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程 度， 确定 相关 股票 公允价 值应 属第 二层 次还 是第三 层次 。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额 和本期 变动 金额
无。
易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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(c) 非持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基 金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2016 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 - -
其中： 股票 - -
2 固定收 益投 资 4,228,734,240.55 98.17
其中： 债券 4,228,734,240.55 98.17
资产支 持证 券 - -
3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 2,488,686.69 0.06
7 其他各 项资 产 76,535,183.15 1.78
8 合计 4,307,758,110.39 100.00
7.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 21 页共 26 页
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 股票投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金 本报 告期 内未 进行 股票投 资交 易。
7.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
本基金 本报 告期 内未 进行 股票投 资交 易。
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
本基金 本报 告期 内未 进行 股票投 资交 易。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％)
1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 118,500,000.00 3.62
其中： 政策 性金 融债 118,500,000.00 3.62
4 企业债 券 908,623,240.55 27.77
5 企业短 期融 资券 2,583,511,000.00 78.97
6 中期票 据 618,100,000.00 18.89
7 可转债 （可 交换 债） - -
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 4,228,734,240.55 129.26
7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 011759026
17 杭 金投
SCP003
1,200,000 120,192,000.00 3.67 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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2 170210 17 国开 10 1,200,000 118,500,000.00 3.62
3 011778004
17 中 建材
SCP006
1,100,000 110,055,000.00 3.36
4 011757002
17 中 航租
赁 SCP003
1,000,000 100,180,000.00 3.06
5 101554044
15 首 开股
份 MTN001
1,000,000 100,150,000.00 3.06
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。
7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资 的前十 名证券的发行主体本期没 有出现被监管部门立案调 查，或在报告编制日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.12.2 本基 金本 报告 期没 有投资 股票 。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 65,764.08
2 应收证 券清 算款 18,994,398.96
3 应收股 利 -
4 应收利 息 57,475,020.11
5 应收申 购款 -
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 - 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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9 合计 76,535,183.15
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 处于转 股期 的可 转换 债券 。
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末未 持有 股票。
8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有
的基金 份
额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
易方达 恒 久 1 年
定期债 券 A
4,850 548,887.46 1,923,584,451.37 72.26% 738,519,724.75 27.74%
易方达 恒 久 1 年
定期债 券 C
2,335 116,632.31 8,833.92 0.00% 272,327,620.80 100.00%
合计 7,185 408,412.06 1,923,593,285.29 65.55% 1,010,847,345.55 34.45%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 A
282,746.19 0.0106%
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 C
529,604.87 0.1945%
合计 812,351.06 0.0277%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 A
0
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 C
0~10
合计 0~10 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 A
0
易方达 恒 久 1 年 定期 债
券 C
0
合计 0
9 开放式基金份额变 动
单位： 份
项目 易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 A 易方达 恒 久 1 年 定期 债 券 C
基金合 同生 效日 （2014 年 9 月 10
日）基 金份 额总 额
340,506,903.67 241,281,222.99
本报告 期期 初基 金份 额总 额 2,662,104,176.12 272,336,454.72
本报告 期 基 金总 申购 份额 - -
减：本 报告 期 基 金总 赎回 份额 - -
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 2,662,104,176.12 272,336,454.72
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 本基 金以 通讯 方式召 开了 基金 份额 持有 人大会 ， 自 2017 年 3 月 21 日起 至 2017 年 4
月 20 日 17：00 止 （投 票 表决时 间以 基金 管理 人委 托的公 证机 关收 到表 决票 时间为 准） 进行 了投 票
表决。 会议 审议 通过 了 《 关于易 方达 恒久 添利 1 年 定期开 放债 券型 证券 投资 基金调 低管 理费 率有 关
事项的 议案 》 ， 将基 金管 理 费年费 率 由 0.70% 调低 至 0.30% ， 并相 应修 改基 金合 同中有 关基 金费 用的
部分条 款。 根据 上述 表决 ，本次 基金 份额 持有 人大 会决定 的事 项 自 2017 年 4 月 24 日起 正式 生效 。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本基金 管理 人于 2017 年 3 月 10 日发 布公 告， 自 2017 年 3 月 10 日 起聘 任关 秀 霞女士 担任 公司
首席国 际业 务官 （副 总经 理级） ； 于 2017 年 4 月 19 日发布 公告 ， 自 2017 年 4 月 19 日起 聘任 高松 凡
先生担 任公 司首 席养 老金 业务官 （副 总经 理级 ） 。
本报告 期内 本基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 有重 大变 化。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
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10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金未 改聘 会计师 事务 所。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内本基金管理人 和托管人托管业务部门及 其相关高级管理人员未受 到任何稽查或处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公 司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
额的比 例
佣金
占当期 佣
金总量 的
比例
中金公 司 1 - - - - -
中信证 券 1 - - - - -
中信建 投 1 - - - - -
国信证 券 1 - - - - -
长江证 券 2 - - - - -
华泰证 券 2 - - - - -
中投证 券 1 - - - - -
申万宏 源 1 - - - - -
东北证 券 1 - - - - -
银河证 券 1 - - - - -
海通证 券 1 - - - - -
长城证 券 1 - - - - -
注：a) 本报 告期 内本 基金 无减少 交易 单元, 新 增海 通 证券股 份有 限公 司一 个交 易单元 。
b) 本基 金管 理人 负责 选择 证券经 营机 构 ， 租 用其 交 易单元 作为 本基 金的 交易 单元 。 基 金交 易单
元的选 择标 准如 下：
1） 经 营行 为稳 健规 范， 内控制 度健 全， 在业 内有 良好的 声誉 ；
2） 具 备基 金运 作所 需的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交易设 施满 足基 金进 行证 券交易 的需 要；
3） 具有较强的全方位金 融服务能力和水平，包括 但不限于：有较好的研究 能力和行业分析能
力，能及时、全面地向公 司提供高质量的关于宏观 、行业及市场走向、个股 分析的报告及丰富全面
的信息服务；能根据公司 所管理基金的特定要求， 提供专门研究报告，具有 开发量化投资组合模型
的能力；能积极为公司投 资业务的开展，投资信息 的交流以及其他方面业务 的开展提供良好的服务
和支持 。
c) 基金 交易 单 元 的选 择程 序如下 ：
1） 本 基金 管理 人根 据上 述标准 考察 后确 定选 用交 易单元 的证 券经 营机 构。 易方达恒久添利 1 年定期开放 债券型证券投资基金 2017 年半 年度报告 摘要
第 26 页共 26 页
2） 基 金管 理人 和被 选中 的证券 经营 机构 签订 交易 单元租 用协 议。
10.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 债
券回购 成
交总额 的
比例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
中信建 投
72,725,545.2
1
6.14% - - - -
华泰证 券
1,112,672,79
9.63
93.86%
4,822,191,
000.00
100.00% - -
11
影响投资者决策的其 他重要信息
11.1 报告期内单一投资者 持有基金份额比例达 到或 超过 20%的情况
投资
者类
别
报告期 内持 有基 金份 额变 化情况
报告期 末持 有基 金情
况
序号
持有基 金份 额比 例达
到或者 超过20% 的时
间区间
期初份 额 申购份 额 赎回份 额 持有份 额
份额占
比
机构
1
2017 年 01 月 01 日
~2017 年 06 月 30 日
1,577,562,6
64.33
- -
1,577,562,66
4.33
53.76
%
产品特 有风 险
报告期 内， 本基 金存 在单 一投资 者持 有份 额比 例达 到或超 过20% 的 情况 ，由 此可能 导致 的特 有风 险主 要
包括 ： 当 投资 者持 有份 额 占比较 为集 中时 ， 个别 投 资者的 大额 赎回 可能 会对 基金资 产运 作及 净值 表现 产
生较大 影响 ；极 端情 况下 基金管 理人 可能 无法 以合 理价格 及时 变现 基金 资产 以应对 投资 者的 赎回 申 请 ，
可能带 来流 动性 风险 ； 如 个别投 资者 大额 赎回 引发 巨额赎 回 ， 基 金管 理人 可 能根据 基金 合同 约定 决定 部
分延期 赎回 或暂 停接 受基 金的赎 回申 请 ， 可 能影 响 投资者 赎回 业务 办理 ； 若 个别投 资者 大额 赎回 后本 基
金出现 连续 六十 个工 作日 基金资 产净 值低 于5000万 元， 基金 还可 能面 临转 换 运作方 式 、 与 其他 基金 合 并
或者终 止基 金合 同等 情形 ； 持有 基金 份额 占比 较高 的投资 者在 召开 持有 人大 会并对 审议 事项 进行 投 票 表
决时可 能拥 有较 大话 语权 。
易方达基金管理有限 公司
二〇一七年八月二十 九日
