易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
易方达安心回报债券型证券投资基金
2017 年 半 年度 报 告 摘要
2017 年 6 月30 日
基金管理人：易方达基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
送出日期：二〇一七年八月二十九日 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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重要提示
基金管理人的董事会、董 事保证本报告所载资料不 存在虚假记载、误导性陈 述或重大遗漏，并
对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连 带的法律责任。本半年度 报告已经三分之二以上
独立董 事签 字同 意， 并由 董事长 签发 。
基金托 管人 中国 工商 银行 股份有 限公 司 根 据本 基金 合同规 定， 于 2017 年 8 月 25 日 复核 了本 报
告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务 会计报告、投资组合报告 等内容，保证复核内容
不存在 虚假 记载 、误 导性 陈述或 者重 大遗 漏。
基金管 理人 承诺 以诚 实信 用、勤 勉尽 责的 原则 管理 和运用 基金 资产 ，但 不保 证基金 一定 盈利 。
基金的过往 业绩并不代表 其未来表现。投资有风险 ，投资者在作出投资决策 前应仔细阅读本基
金的招 募说 明书 及其 更新 。
本半年 度报 告摘 要摘 自半 年度报 告正 文， 投资 者欲 了解详 细内 容， 应阅 读半 年度报 告正 文。
本报告 中财 务资 料未 经审 计。
本报告 期 自 2017 年 1 月 1 日起 至 6 月 30 日止 。
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2
基金简介
2.1 基金基本情况
基金简 称 易方达 安心 回报 债券
基金主 代码 110027
基金运 作方 式 契约型 开放 式
基金合 同生 效日 2011 年 6 月 21 日
基金管 理人 易方达 基金 管理 有限 公司
基金托 管人 中国工 商银 行股 份有 限公 司
报告期 末基 金份 额总 额 2,544,739,312.30 份
基金合 同存 续期 不定期
下属分 级基 金的 基金 简称 易方达 安心 回报 债 券 A 易方达 安心 回报 债 券 B
下属分 级基 金的 交易 代码 110027 110028
报告期 末下 属分 级基 金的 份额总 额 1,249,704,918.55 份 1,295,034,393.75 份
2.2 基金产品说明
投资目 标
本基金 力争 战胜 通货 膨胀 和银行 定期 存款 利率 ， 主 要面向 以储 蓄存 款为 主
要投资 工具 的中 小投 资者 ， 追求 基金 资产 的长期 、 持续、 稳定 增值， 努力
为投资 者实 现有 吸引 力的 回报， 为投 资者 提供 养老 投资的 工具 。
投资策 略
本基金 采取 稳健 的资 产配 置策略 ， 通过 自上 而下 的 方法进 行固 定收 益类 品
种与权 益类 品种 的战 略及 战术资 产配 置 ， 在 控制 基 金资产 净值 波动 、 追求
收益稳 定的 基础 上， 提高 基金的 收益 水平 。
具体来 看 ， 本 基金 主要 通 过研究 各类 资产 在较 长时 期的收 益与 风险 水平 特
征， 及 各类 资产 收益 与风 险 间的相 关关 系， 对国 内外 宏 观经济 形势 与政 策、
市场利 率走 势 、 信 用利 差 水平 、 利 率期 限结 构以 及 证券市 场走 势等 因素 进
行分析 ，在 本基 金合 同约 定范围 内制 定合 理的 战略 资产配 置计 划。
固定收 益品 种投 资方 面， 本基金 将经 济分 为衰 退、 萧条、 复苏、 繁荣 四个
阶段 ， 并 在各 个阶 段通 过 投资不 同的 固定 收益 类属 资产 ， 以 获得 超越 长期
平均通 胀水 平的 回报 。
权益类 品种 投资 方面 ， 本 基金采 取自 上而 下的 行业 配置与 自下 而上 的个 股
选择相 结合 的投 资策 略 ， 严格管 理权 益类 品种 的投 资比例 以及 净值 的波 动
幅度。
业绩比 较基 准 三年期 银行 定期 存款 收益 率（税 后）+1.0%
风险收 益特 征
本基金 为债 券型 基金 ， 其 长期平 均风 险和 预期 收益 率低于 混合 型基 金 、 股
票型基 金， 高于 货币 市场 基金。
2.3 基金管理人和基金托 管人
项目 基金管 理人 基金托 管人
名称 易方达 基金 管理 有限 公司 中国工 商银 行股 份有 限公 司
信息披露
负责人
姓名 张南 郭明
联系电 话 020-85102688 010-66105799
电子邮 箱 service@efunds.com.cn custody@icbc.com.cn 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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客户服 务电 话 400 881 8088 95588
传真 020-85104666 010-66105798
2.4 信息披露方式
登载基 金 半 年度 报告 正文 的管理 人互 联网 网址 http://www.efunds.com.cn
基金 半 年度 报告 备置 地点
广州市 天河 区珠 江新 城珠 江东路 30 号广 州
银行大 厦 43 楼
3
主要财务指标和基金净 值表现
3.1 主要会计数据和财务 指标
金额单 位： 人民 币元
3.1.1 期间数据和指标
报告期（2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日）
易方达 安心 回报 债 券 A 易方达 安心 回报 债 券 B
本期已 实现 收益 18,833,132.87 15,239,592.89
本期利 润 151,113,242.24 146,212,887.68
加权平 均基 金份 额本 期利 润 0.1162 0.1101
本期基 金份 额净 值增 长率 8.06% 7.79%
3.1.2 期末数据和指标
报告期末(2017 年 6 月 30 日)
易方达 安心 回报 债 券 A 易方达 安心 回报 债 券 B
期末可 供分 配基 金份 额利 润 0.0709 0.0582
期末基 金资 产净 值 2,010,714,648.76 2,061,003,635.65
期末基 金份 额净 值 1.609 1.591
注：1.所述 基金 业绩 指标不 包括 持有 人认 购或 交易基 金的 各项 费用 ，计 入费用 后实 际收 益水 平
要低于 所列 数字 。
2. 本 期已实 现收 益指 基金本 期利 息收 入、 投资 收益、 其他 收入 （不 含公 允价值 变动 收益 ）扣 除
相关费 用后 的余 额， 本期 利润为 本期 已实 现收 益加 上本期 公允 价值 变动 收益 。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率 及其与同期业绩比较 基准 收益率的比较
易方达 安心 回报 债 券 A
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 5.16% 0.52% 0.31% 0.01% 4.85% 0.51%
过去三 个月 5.44% 0.54% 0.93% 0.01% 4.51% 0.53%
过去六 个月 8.06% 0.44% 1.86% 0.01% 6.20% 0.43% 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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过去一 年 9.60% 0.42% 3.74% 0.01% 5.86% 0.41%
过去三 年 121.44% 1.13% 13.26% 0.01% 108.18% 1.12%
自基金 合同 生
效起至 今
164.34% 0.85% 30.17% 0.02% 134.17% 0.83%
易方达 安心 回报 债 券 B
阶段
份额净 值增
长率①
份额净 值增
长率标 准差
②
业绩比 较基
准收益 率 ③
业绩比 较基
准收益 率标
准差④
①－③ ②－④
过去一 个月 5.09% 0.53% 0.31% 0.01% 4.78% 0.52%
过去三 个月 5.29% 0.53% 0.93% 0.01% 4.36% 0.52%
过去六 个月 7.79% 0.43% 1.86% 0.01% 5.93% 0.42%
过去一 年 9.12% 0.41% 3.74% 0.01% 5.38% 0.40%
过去三 年 119.02% 1.13% 13.26% 0.01% 105.76% 1.12%
自基金 合同 生
效起至 今
159.02% 0.84% 30.17% 0.02% 128.85% 0.82%
3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比
较
易方达 安心 回报 债券 型证 券投资 基金
份额累 计净 值增 长率 与业 绩比较 基准 收益 率 历 史走 势对比 图
（2011 年 6 月 21 日至 2017 年 6 月 30 日）
易方达 安心 回报 债 券 A
易方达 安心 回报 债 券 B 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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注：自 基金 合同 生效 至报 告期末 ，A 类基 金份 额净 值增长 率 为 164.34% ，B 类基金 份额 净值 增
长率 为 159.02% ，同 期业 绩比较 基准 收益 率 为 30.17% 。
4
管理人报告
4.1 基金管理人及基金经 理情况
4.1.1 基金管理人及其管理 基金的经验
经中国 证监 会证 监基 金字[2001]4 号文 批准 ， 易 方达 基金管 理有 限公 司 （简 称“ 易方达” ） 成立 于
2001 年 4 月 17 日， 旗下 设 有北京 、 广 州、 上海、 成都 、 大连 等分 公司 和易 方达 国际控 股有 限公 司、
易方达 资产 管理 有限 公司 等子公 司 。 易 方达 秉承“ 取 信于市 场 ， 取 信于 社会” 的 宗旨 ， 坚 持在“ 诚信 规
范” 的 前提 下， 通过“ 专业 化运作 和团 队合 作实 现持 续稳健 增长” 的 经营 理念 ， 以严格 的管 理 、 规 范的
运作和 良好 的投 资业 绩， 赢得市 场认 可。2004 年 10 月， 易方 达取 得全 国社 会保障 基金 投资 管理 人
资格。2005 年 8 月 ，易 方 达获得 企业 年金 基金 投资 管理人 资格 。2007 年 12 月，易 方达 获得 合格 境
内机构 投资 者（QDII ）资格。2008 年 2 月， 易方 达 获得从 事特 定客 户资 产管 理业务 资格 。2012 年
10 月 ，易 方达 获得 管理 保 险委托 资产 业务 资格 。2016 年 12 月 ，易 方达 获得 基 本养老 保险 基金 证券
投资管 理机 构资 格。 截 至 2017 年 6 月 30 日， 易方 达的总 资产 管理 规模 达 到 11000 亿元 ，其 中公 募
基金管 理规 模 4842 亿元 。
4.1.2 基金经理（或基金经 理小组）及基金经理 助理 简介 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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姓
名
职务
任本基 金的
基金经 理 （ 助
理）期 限
证券
从业
年限
说明
任职
日期
离任
日期
张
清
华
本基金 的基 金经 理、 易方 达裕鑫 债
券型证 券投 资基 金的 基金 经理、 易
方达裕 祥回 报债 券型 证券 投资基 金
的基金 经理 、易 方达 裕如 灵活配 置
混合型 证券 投资 基金 的基 金经理 、
易方达 裕丰 回报 债券 型证 券投资 基
金的基 金经 理、 易方 达新 鑫灵活 配
置混合 型证 券投 资基 金的 基金经
理、易 方达 新享 灵活 配置 混合型 证
券投资 基金 的基 金经 理、 易方达 新
收益灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金
的基金 经理 、易 方达 新利 灵活配 置
混合型 证券 投资 基金 的基 金经理 、
易方达 瑞选 灵活 配置 混合 型证券 投
资基金 的基 金经 理、 易方 达瑞通 灵
活配置 混合 型证 券投 资基 金的基 金
经理、 易方 达瑞 景灵 活配 置混合 型
证券 投 资基 金的 基金 经理 、易方 达
瑞弘灵 活配 置混 合型 证券 投资基 金
的基金 经理 、易 方达 瑞程 灵活配 置
混合型 证券 投资 基金 的基 金经理 、
易方达 丰和 债券 型证 券投 资基金 的
基金经 理、 易方 达安 盈回 报混合 型
证券投 资基 金的 基金 经理 、易方 达
安心回 馈混 合型 证券 投资 基金的 基
金经理 、固 定收 益基 金投 资部总 经
理
2013-
12-23
- 10 年
硕士研 究生 ，曾 任晨 星资 讯（深 圳）
有限公 司数 量分 析师 ， 中 信证券 股份
有限公 司研 究员 、 易 方达 基金管 理有
限公司 投资 经理 。
张
雅
君
本基金 的基 金经 理助 理、 易方达 纯
债债券 型证 券投 资基 金的 基金经
理、 易方 达中 债 7-10 年期 国开行 债
券指数 证券 投资 基金 的基 金经理 、
易方达 中 债 3-5 年期 国债 指数证 券
投资基 金的 基金 经理 、易 方达增 强
回报债 券型 证券 投资 基金 的基金 经
理、易 方达 裕祥 回报 债券 型证券 投
资基金 的基 金经 理、 易方 达富惠 纯
债债券 型证 券投 资基 金的 基金经
理、易 方达 裕惠 回报 定期 开放式 混
合型发 起式 证券 投资 基金 的基金 经
理助理 、易 方达 保本 一号 混合型 证
2015-
02-17
- 8 年
硕士研 究生 ， 曾 任海 通证 券股份 有限
公司项 目经 理， 工银 瑞信 基金管 理有
限公司 债券 交易 员， 易方 达基金 管理
有限公 司债 券交 易员 、 固 定收益 研究
员、 易 方达 裕祥 回报 债券 型证券 投资
基金基 金经 理助 理。 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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券投资 基金 的基 金经 理助 理、易 方
达新收 益灵 活配 置混 合型 证券投 资
基金的 基金 经理 助理 、易 方达裕 如
灵活配 置混 合型 证券 投资 基金的 基
金经理 助理 、易 方达 安心 回馈混 合
型证券 投资 基金 的基 金经 理助理 、
易方达 投资 级信 用债 债 券 型证券 投
资基金 的基 金经 理助 理、 易方达 裕
丰回报 债券 型证 券投 资基 金的基 金
经理助 理
田
宇
本基金 的基 金经 理助 理、 易方达 安
盈回报 混合 型证 券投 资基 金的基 金
经理助 理、 易方 达丰 和债 券型证 券
投资基 金的 基金 经理 助理 、易方 达
中债 7-10 年 期国 开行 债券 指数证 券
投资基 金的 基金 经理 助理 、易方 达
中债 3-5 年 期国 债指 数证 券投资基
金的基 金经 理助 理、 易方 达纯债 债
券型证 券投 资基 金的 基金 经理助
理、易 方达 裕丰 回报 债券 型证券 投
资基金 的基 金经 理助 理
2017-
02-24
- 6 年
硕士研 究生 ， 曾 任中 信证 券股份 有限
公司资 金运 营部 研究 员， 中信建 投证
券股份有限公司固定收益部投资经
理。
注：1. 此处 的“ 任 职日 期” 和“ 离任 日期” 分别 为公 告确 定的聘 任日 期和 解聘 日期 。
2.证券 从业 的含 义遵 从行 业协会 《证 券业 从业 人员 资格管 理办 法》 的相 关规 定。
3.为加 强基 金流 动性 管理 ，本基 金安 排了 相关 助理 协助基 金经 理进 行现 金头 寸与流 动性 管理 。
4.2 管理人对报告期内本 基金运作遵规守信情 况的 说明
本报告期内，本基金管理 人严格遵守《证券投资基 金法》等有关法律法规及 基金合同、基金招
募说明 书等 有关 基金 法律 文件的 规定 ， 以 取信 于市 场、 取 信于 社会 投资 公众 为宗旨 ， 本 着诚 实信 用、
勤勉尽责的原则管理和运 用基金资产，在控制风险 的前提下，为基金份额持 有人谋求最大利益。在
本报告 期内 ，基 金运 作合 法合规 ，无 损害 基金 份额 持有人 利益 的行 为。
4.3 管理人对报告期内公 平交易情况的专项说 明
4.3.1 公平交易制度的执行 情况
本基金管理人主要通过建 立有纪律、规范化的投资 研究和决策流程、交 易流 程，以及强化事后
监控分析来确保公平对待 不同投资组合，切实防范 利益输送。本基金管理人 规定了严格的投资权限
管理制 度 、 投 资备 选库 管 理制度 和集 中交 易制 度等 ， 并 重视 交易 执行 环节 的 公平交 易措 施 ， 以“ 时间
优先 、 价 格优 先” 作 为执 行 指令的 基本 原则 ， 通过 投 资交易 系统 中的 公平 交易 模块 ， 以 尽可 能确 保公
平对待 各投 资组 合。 本报 告期内 ，公 平交 易制 度总 体执行 情况 良好 。
4.3.2 异常交易行为的专项 说明 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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本报告期内，公司旗下所 有投资组合参与的交易所 公开竞价交易中，同日反 向交易成交较少的
单边交 易量 超过 该证 券当 日成交 量 的 5% 的 交易 共 有 16 次 ， 其 中 14 次为 指数 量化投 资组 合因 投资 策
略需要和其他组合发生的 反向交易；2 次为不同基 金经理管理的基金因投资 策略不同而发生的反向
交易， 有关 基金 经理 按规 定履行 了审 批程 序。
本报告 期内 ，未 发现 本基 金有可 能导 致不 公平 交易 和利益 输送 的异 常交 易。
4.4 管理人对报告期内基 金的投资策略和业绩 表现 的说明
4.4.1 报告期内基金投资策 略和运作分析
2017 年一 季度 债券 市场 整 体下跌 。 基本 面方 面 ， 经 济延续 回升 态势 。 基建 投 资快速 扩张 ， 房地
产和制造业投资稳中有升 。受总需求平稳以及企业 补库存影响，工业生产持 续向好。政策方面，在
抑制资 产泡沫和防范金融 风险背景下，央行继续实 施稳健中性的货币政策， 两次上调公开市场操作
利率，并在一季度末对银 行体系实施宏观审慎评估 体系考核。资金面方面， 一季度资金面多数时间
呈现紧平衡状态，资金利 率中枢上升，月末季末等 关键时点资金价格波动较 大。一季度基本面、政
策面和 资金 面对 债券 市场 均较为 不利 ，导 致债 券市 场收益 率大 幅上 升。
2017 年二 季度 债券 市场 继 续大幅 波动 。 首 先是 4 月 公布 的 3 月 经济 数据 大幅 好于市 场预 期， 同
时银行监管集中发文，大 行委外资金赎回预期加剧 ，资金面也由于缴税因素 从月初的短暂宽松恢复
紧张局面，导致收益率快 速 上行。5 月债市在监管 趋严背景下延续调整，收 益率曲线大幅平坦化，
信用债 利差 也逐 步扩 大。 进入 6 月 ，监 管协 调不 断 加强， 货币 政策 也有 所缓 和，央 行通 过公 开市 场
提前投放流动性大幅缓解 了市场对季末资金面的担 忧，银行同业存单的发行 利率也从高位开始快速
回落。同时，5 月的经济 数据有所回落，市场对于 经济复苏的前景出现分歧 。在多重因素叠加作用
下，无 风险 利率 高位 回落 ，信用 债收 益率 也快 速下 行，信 用利 差有 所收 窄。
2017 年上 半年 股市 分化 明 显。 受经 济回 暖 、 企 业盈 利改善 影响 ， 周期 板块 和 盈利能 力较 强 、 估
值较低 的蓝 筹板 块表 现相 对较好 ，中 小市 值成 长板 块表现 较弱 。这 种分 化在 二季度 显得 尤为 明显 。
上半年本基金债券部分整 体以稳健操作为主，维持 较低的杠杆和较短的久期 ，并积极参与长久
期利率债波段交易增厚收 益。权益部分持仓以盈利 较好的蓝筹龙头股票为主 ，在上半年获得明显的
超额收 益。
4.4.2 报告期内基金的业绩 表现
截至报 告期 末， 本基金 A 类基金 份额 净值为 1.609 元，本 报告 期份 额净 值增 长率为 8.06% ；B
类基金 份额 净值 为 1.591 元 ， 本报 告期 份额 净值 增长 率 为 7.79% ； 同 期业 绩比 较基 准收益 率 为 1.86% 。
4.5 管理人对宏观经济、 证券市场及行业走势 的简 要展望
下半年在金融监管协调加 强，货币政策由偏紧转为 中性的背景下，融资供需 的变化对于利率的易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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影响尤为重要。融资需求 和经济增长密切相关。当 前经济增长的主要动力是 基建和地产投资，这也
是融资 的主 要需 求方 。 融 资供给 取决 于银 行的 资金 融出意 愿。2017 年上 半年 银行体 系在 监管 和高 负
债成本的双重压力下出现 了比较明显的融资供给收 缩，这是推升广谱利率的 核心原因。融资供需是
相互作用的，融资供给的 收缩在推升利 率后，会反 过来抑制融资需求，带来 经济的下滑和融资需求
的内生萎缩，这会导致融 资量萎缩和利率下滑的组 合出现。短期来看，融资 需求相对平稳，大幅萎
缩需要看到基建和地产投 资的大幅回落，这可能需 要很长的时间。在监管协 调加强的大背景下，融
资供给的收缩速度可能已 经在放缓，但银行体系高 负债成本的现况还没有得 到实质缓解，利率水平
高位运 行的 态势 短期 仍难 以逆转 。我 们将 密切 关注 融资供 需格 局的 变化 及时 调整投 资策 略。
权益方面，股票市场预计 仍然难以摆脱存量博弈的 特征，很难走出趋势性行 情，预计分化仍是
未来主 旋律 。
考虑到期限利差和信用利 差 均处于历史低位，经济 短期仍然平稳，资金面仍 有波动，货币政策
放松的空间有限，本基金 债券部分将继续进行稳健 操作，持仓以短久期高等 级信用债为主，并密切
跟踪融资供需的变化，等 待经济、政策信号明确后 长久期债券的做多机会。 权益部分将继续控制仓
位，精 选个 股， 做好 波段 操作， 力争 以优 异的 业绩 回报基 金持 有人 。
4.6 管理人对报告期内基 金估值程序等事项的 说明
本基金管理人按照企业会 计准则、中国证监会相关 规定和基金合同关于估值 的约定，对基金所
持有的 投资 品种 进行 估值 。本基 金托 管人 根据 法律 法规要 求履 行估 值及 净值 计算的 复核 责任 。
本 基金管理人设有估值委 员会，公司常务副总裁担 任估值委员会主席，主动 权益板块、固定收
益板块、投资风险管理部 、监察部和核算部指定人 员担任委员。估值委员会 负责组织制定和适时修
订基金估值政策和程序， 指导和监督整个估值流程 。估值委员会成员具有多 年的证券、基金从业经
验，熟悉相关法律法规， 具备行业研究、风险管理 、法律合规或基金估值运 作等方面的专业胜任能
力。基金经理可参与估值 原则和方法的讨论，但不 参与估值原则和方法的最 终决策和日常估值的执
行。
本报告 期内 ，参 与估 值流 程各方 之间 不存 在任 何重 大利益 冲突 。
本基金管理人已与中央 国 债登记结算有限责任公司 及中证指数有限公司签署 服务协议，由其按
约定分 别提 供银 行间 同业 市场及 交易 所交 易的 债券 品种的 估值 数据 。
4.7 管理人对报告期内基 金利润分配情况的说 明
易方达 安心 回报 债 券 A ： 本报告 期内 未实 施利 润分 配。
易方达 安心 回报 债 券 B ： 本报告 期内 未实 施利 润分 配。 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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5
托管人报告
5.1 报告期内本基金托管 人遵规守信情况声明
本报告期内，本基金托管 人在对易方达安心回报债 券型证券投资基金的托管 过程中，严格遵守
《证券投资基金法》及其 他法律法规和基金合同的 有关规定，不存在任何损 害基金份额持有人利益
的行为 ， 完 全尽 职尽 责地 履行了 基金 托管 人应 尽的 义务。
5.2 托管人对报告期内本 基金投资运作遵规守 信、 净值计算、利润分配 等情 况的说明
本报告期内，易方达安心 回报债券型证券投资基金 的管理人——易方达基金 管理有限公司在易
方达安心回报债券型证券 投资基金的投资运作、基 金资产净值计算、基金份 额申购赎回价格计算、
基金费用开支等问题上， 不存在任何损害基金份额 持有人利益的行为，在各 重要方面的运作严格按
照基金 合同 的规 定进 行。 本报告 期内 ，易 方达 安心 回报债 券型 证券 投资 基金 未进行 利润 分配 。
5.3 托管人对本半年度报 告中财务信息等内容 的真 实 、准确和完整发表 意见
本 托 管 人 依 法 对 易 方 达 基 金 管 理 有 限 公 司 编 制 和 披 露 的 易 方 达 安 心 回 报 债 券 型 证 券 投 资 基 金
2017 年半 年度 报告 中财 务 指标 、 净 值表 现 、 利 润分 配情况 、 财务 会计 报告 、 投资组 合报 告等 内容 进
行了核 查， 以上 内容 真实 、准确 和完 整。
6 半年度财务会计报告 （未 经审计）
6.1 资产负债表
会计主 体： 易方 达安 心回 报债券 型证 券投 资基 金
报告截 止日 ：2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
资产
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
资产：
银行存 款 1,726,200.30 6,496,128.88
结算备 付金 16,567,597.63 80,320,431.05
存出保 证金 344,414.36 449,451.23
交易性 金融 资产 4,456,568,731.71 5,318,925,207.03
其中： 股票 投资 793,352,754.75 821,308,383.16
基金投 资 - -
债券投 资 3,663,215,976.96 4,497,616,823.87
资产支 持证 券投 资 - -
贵金属 投资 - -
衍生金 融资 产 - - 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 12 页共 30 页
买入返 售金 融资 产 - 6,600,000.00
应收证 券清 算款 - 2,794,864.61
应收利 息 26,240,549.30 37,156,555.73
应收股 利 - -
应收申 购款 13,724,657.92 1,289,611.91
递延所 得税 资产 - -
其他资 产 - -
资产总 计 4,515,172,151.22 5,454,032,250.44
负债和所有者权益
本期末
2017 年 6 月 30 日
上年度末
2016 年 12 月 31 日
负债：
短期借 款 - -
交易性 金融 负债 - -
衍生金 融负 债 - -
卖出回 购金 融资 产款 422,063,632.40 1,220,000,000.00
应付证 券清 算款 184,503.54 32,608.88
应付赎 回款 16,958,067.79 12,636,270.10
应付管 理人 报酬 2,219,562.40 2,667,024.87
应付托 管费 634,160.69 762,007.10
应付销 售服 务费 633,498.01 756,800.53
应付交 易费 用 531,444.57 1,089,902.05
应交税 费 126,944.80 126,944.80
应付利 息 -109,259.29 367,727.21
应付利 润 - -
递延所 得税 负债 - -
其他负 债 211,311.90 426,237.14
负债合 计 443,453,866.81 1,238,865,522.68
所有者权益：
实收基 金 2,544,739,312.30 2,843,679,970.06
未分配 利润 1,526,978,972.11 1,371,486,757.70
所有者 权益 合计 4,071,718,284.41 4,215,166,727.76
负债和 所有 者权 益总 计 4,515,172,151.22 5,454,032,250.44
注：报 告截 止 日 2017 年 6 月 30 日，A 类基 金份额 净值 1.609 元，B 类基 金份 额净 值 1.591 元；
基金份 额总 额 2,544,739,312.30 份 ，下 属分 级基 金的 份额总 额分 别为 ：A 类 基 金份额 总额
1,249,704,918.55 份，B 类 基金份 额总 额 1,295,034,393.75 份。
6.2 利润表
会计主 体： 易方 达安 心回 报债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 13 页共 30 页
年 6 月 30 日 年 6 月 30 日
一、收入 331,437,756.26 -564,009,146.06
1.利息 收入 41,292,172.85 139,794,660.45
其中： 存款 利息 收入 410,455.49 1,491,641.05
债券利 息收 入 40,485,712.46 138,286,615.43
资产支 持证 券利 息收 入 - -
买入返 售金 融资 产收 入 396,004.90 16,403.97
其他利 息收 入 - -
2.投资 收益 （损 失以“-” 填 列） 26,581,885.97 -48,246,334.77
其中： 股票 投资 收益 17,056,632.76 -108,405,999.74
基金投 资收 益 - -
债券投 资收 益 -84,297.24 53,664,616.21
资产支 持证 券投 资收 益 - -
贵金属 投资 收益 - -
衍生工 具收 益 - -
股利收 益 9,609,550.45 6,495,048.76
3.公允 价值 变动 收益 （损 失以“-” 号填 列） 263,253,404.16 -658,918,116.72
4.汇兑 收益 （损 失以“ －” 号 填列） - -
5.其他 收入 （损 失以“-” 号 填列） 310,293.28 3,360,644.98
减：二、费用 34,111,626.34 64,543,923.78
1．管 理人 报酬 13,849,765.85 20,137,109.68
2．托 管费 3,957,076.04 5,753,459.98
3．销 售服 务费 3,975,509.37 5,741,071.68
4．交 易费 用 2,042,308.48 1,678,761.81
5．利 息支 出 10,049,289.42 30,970,694.24
其中： 卖出 回购 金融 资产 支出 10,049,289.42 30,970,694.24
6．其 他费 用 237,677.18 262,826.39
三、利润总额（亏损 总额 以 “- ” 号填列） 297,326,129.92 -628,553,069.84
减：所 得税 费用 - -
四、净利润（净亏损 以 “- ” 号填列） 297,326,129.92 -628,553,069.84
6.3 所有者权益（基金净 值）变动表
会计主 体： 易方 达安 心回 报债券 型证 券投 资基 金
本报告 期：2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,843,679,970.06 1,371,486,757.70 4,215,166,727.76
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- 297,326,129.92 297,326,129.92 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 14 页共 30 页
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以“-” 号填 列）
-298,940,657.76 -141,833,915.51 -440,774,573.27
其中：1.基 金申 购款 485,489,762.10 263,897,131.89 749,386,893.99
2.基金 赎回 款 -784,430,419.86 -405,731,047.40 -1,190,161,467.26
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以“-” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
2,544,739,312.30 1,526,978,972.11 4,071,718,284.41
项目
上年度可比期间
2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
实收基金 未分配利润 所有者权益合计
一 、 期初 所 有者 权益 （基
金净值 ）
5,159,975,528.85 2,982,079,385.86 8,142,054,914.71
二 、 本期 经 营活 动产 生的
基 金 净值 变 动数 （本 期利
润）
- -628,553,069.84 -628,553,069.84
三 、 本期 基 金份 额交 易产
生 的 基金 净 值变 动数 （净
值减少 以“-” 号填 列）
-1,806,211,624.79 -800,079,562.07 -2,606,291,186.86
其中：1.基 金申 购款 700,095,557.95 334,136,610.95 1,034,232,168.90
2.基金 赎回 款 -2,506,307,182.74 -1,134,216,173.02 -3,640,523,355.76
四 、 本期 向 基金 份额 持有
人 分 配利 润 产生 的基 金净
值变动 （ 净值 减少 以“-” 号
填列）
- - -
五 、 期末 所 有者 权益 （基
金净值 ）
3,353,763,904.06 1,553,446,753.95 4,907,210,658.01
报表附 注为 财务 报表 的组 成部分 。
本报 告 6.1 至 6.4 ， 财务 报 表由下 列负 责人 签署 ：
基金管 理人 负责 人： 刘晓 艳，主 管会 计工 作负 责人 ：张优 造， 会计 机构 负责 人：陈 荣
6.4 报表附注
6.4.1 基金基本情况
易 方 达 安 心 回 报 债 券 型 证 券 投 资 基 金( 以 下 简 称“ 本基金”) 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会( 以 下 简
称“ 中 国证 监会”) 证监 许可[2011]665 号 《关 于核 准易 方达安 心回 报债 券型 证券 投资基 金募 集的 批复 》
核准，由易方达基金管理 有限公司依照《中华人民 共和国证券投资基金法》 和《易方达安心回报债
券型证 券投 资基 金基 金合 同》 公开募 集 。 经向 中国 证监会 备案 ， 《 易方 达安 心 回报债 券型 证券 投资 基
金基金 合同 》 于 2011 年 6 月 21 日正 式生 效， 基金 合 同生效 日的 基金 份额 总额 为 1,790,229,532.54 份易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 15 页共 30 页
基金份 额， 其中 认购 资金 利息折 合 786,926.23 份 基 金份额 。本 基金 为契 约型 开放式 基金 ，存 续期 限
不定 。 本 基金 的基 金管 理人 为易方 达基 金管 理有 限公 司， 注册 登记 机构 为易 方达 基金管 理 有 限公 司 ，
基金托 管人 为中 国工 商银 行股份 有限 公司 。
6.4.2 会计报表的编制基础
本财务报表系按照财政部 颁布的《企业会计准则— 基本准则》以及其后颁布 及修订的具体会计
准则、应 用指南、解释以及其他相 关规定（以下合称“ 企业会计准则” ）编制，同时， 对于在具体 会
计核算和信息披露方面， 也参考了中国证券投资基 金业协会修订并发布的《 证券投资基金会计核算
业务指 引》 、 中 国证 监会 制 定的 《关于 进一 步规 范证 券投资 基金 估值 业务 的指 导意见 》 、 《 关于 证券 投
资基金执 行< 企业会 计准 则> 估值 业务及 份额净 值计 价 有关事项 的通 知》 、 《 证券 投资基金 信息 披露管
理办法 》 、 《 证券 投资 基金 信息披 露内 容与 格式 准则 》第 2 号 《年 度报 告的 内 容与格 式》 、 《证 券投 资
基金信 息披 露编 报规 则》 第 3 号《会 计报 表附 注的 编制及 披露 》 、 《 证券 投资 基金信 息披 露 XBRL 模
板第 3 号< 年 度报 告和 半年 度报告> 》及 其他 中国 证监 会颁布 的相 关规 定。
本财务 报表 以本 基金 持续 经营为 基础 列报 。
6.4.3 遵循企业会计准则及 其他有关规定的声明
本财务报表符合企业会计 准则的要求，真实、完整 地反映了本基金本报告期 末的财务状况以及
本报告 期间 的经 营成 果和 基金净 值变 动情 况等 有关 信息。
6.4.4 本报告期所采用的会 计政策、会计估计与 最近 一期年度报告相一致 的说 明
本报告 期所 采用 的会 计政 策、会 计估 计与 最近 一期 年度报 告相 一致 。
6.4.5 差错更正的说明
本基金 本报 告期 无会 计差 错。
6.4.6 税项
(1) 印花税
证券（ 股票 ）交 易印 花税 税率 为 1‰ ，由 出让 方缴 纳。
股权分置改革过程中因非 流通股股东向流通股股东 支付对价而发生的股权转 让，暂免征收印花
税。
(2) 营业税 、增 值税 、企 业 所得税
以发行 基金 方式 募集 资金 不属于 营业 税征 收范 围， 不征收 营业 税。
证券投资基金（封闭式证 券投资基金，开放式证券 投资基金）管理人运用基 金买卖股票、债券
的差价 收入 ，免 征营 业税 。
自 2016 年 5 月 1 日起 ，在 全国范 围内 全面 推开 营业 税改征 增值 税试 点， 金融 业纳入 试点 范围 ，易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 16 页共 30 页
由缴纳营业税改为缴纳增 值税。对证券投资基金（ 封闭式证券投资基金，开 放式证券投资基金）管
理人运用基金买卖股票、 债券的转让收入免征增值 税；国债、地方政府债利 息收入免征增值税；存
款利息 收入 不征 收增 值税 ； 质押式 买入 返售 金融 商品 及持有 政策 性金 融债 券的 利息收 入免 征增 值税 ；
买断式 买入 返售 金融 商品 、同业 存单 以及 持有 金融 债券的 利息 收入 免征 增值 税。
证券投资基金从证券市场 中取得的收入，包括买卖 股票、债券的差价收入， 股权的股息、红利
收入， 债券 的利 息收 入及 其他收 入， 暂不 征收 企业 所得税 。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 企业 所得税 。
(3) 个人所 得税
个人所 得税 税率 为 20% 。
基金从 上市 公司 分配 取得 的股息 红利 所得 ，持 股期 限在 1 个月 以内 （含 1 个 月）的 ，其 股息 红
利所得 全额 计入 应纳 税所 得额； 持股 期限 在 1 个 月 以上至 1 年（ 含 1 年 ）的 ，减按 50% 计 入应 纳税
所得额 ； 持 股期 限超 过 1 年的， 减按 25% 计 入应 纳 税 所得 额； 自 2015 年 9 月 8 日起， 证券 投资 基金
从公开 发行 和转 让市 场取 得的上 市公 司股 票， 持股 期限超 过 1 年 的， 股息 红 利所得 暂免 征收 个人 所
得税。
股权分置改革中非流通股 股东通过对价方式向流通 股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收
流通股 股东 应缴 纳的 个人 所得税 。
暂免征 收储 蓄存 款利 息所 得个人 所得 税。
6.4.7 关联方关系
6.4.7.1 本报告期存在控 制 关系或其他重大利害 关系 的关联方发生变化的 情况
本报告 期内 存在 控制 关系 或其他 重大 利害 关系 的关 联方未 发生 变化 。
6.4.7.2 本报告期与基金 发 生关联交易的各关联 方
关联方 名称 与本基 金的 关系
易方达 基金 管理 有限 公司
基金管 理人 、 注册 登记 机 构、 基金 销售
机构
中国工 商银 行股 份有 限公 司( 以下 简称“ 中国 工商 银 行”) 基金托 管人 、基 金销 售机 构
广发证 券股 份有 限公 司( 以 下简称“ 广 发证 券”) 基金管 理人 股东 、基 金销 售机构
注：以 下关 联交 易均 在正 常业务 范围 内按 一般 商业 条款订 立。
6.4.8 本报告期及上年度可 比期间的关联方交易
6.4.8.1 通过关联方交易 单 元进行的交易
6.4.8.1.1 股票交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 发生 通过 关联 方交易 单元 进行 的股 票交 易。 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 17 页共 30 页
6.4.8.1.2 权证交易
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 发生 通过 关联 方交易 单元 进行 的权 证交 易。
6.4.8.1.3 应支付关联方的 佣金
本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间无 应支 付关 联方 的佣金 。
6.4.8.2 关联方报酬
6.4.8.2.1 基金管理费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 管理费 13,849,765.85 20,137,109.68
其中： 支付 销售 机构 的客 户维护 费 2,985,482.82 3,837,610.06
注：基 金管 理费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.70% 年 费率计 提。 管理 费的 计算 方法如 下：
H ＝E× 0.70%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 管 理费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金管理费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，由基金管理人向基 金托管人发送基金
管理费 划款 指令 ，基 金托 管人复 核后 于次 月首 日起 3 个工 作日 内从基 金财 产 中一次 性支 付给 基金 管
理人。 若遇 法定 节假 日、 公休假 等, 支付 日期 顺延 。
6.4.8.2.2 基金托管费
单位： 人民 币元
项目
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月
30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月
30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 托管费 3,957,076.04 5,753,459.98
注：基 金托 管费 按前 一日 基金资 产净 值 的 0.20% 年 费率计 提。 托管 费的 计算 方法如 下：
H ＝E× 0.20%÷ 当年 天数
H 为 每日 应计 提的 基金 托 管费
E 为 前一 日的 基金 资产 净 值
基金托管费每日计算，逐 日累计至每月月末，按月 支付，由基金管理人向基 金托管人发送基金
托管费 划款 指令 ，基 金托 管人复 核后 于次 月首 日起 3 个工 作日 内从基 金财 产 中一次 性支 取。 若遇 法
定节假 日、 公休 日等,支 付 日期顺 延。
6.4.8.2.3 销售服务费 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 18 页共 30 页
单位： 人民 币元
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 安心 回报 债 券 A 易方达 安心 回报 债 券 B 合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 1,940,619.55 1,940,619.55
中国工 商银 行 - 490,065.30 490,065.30
广发证 券 - 5,785.01 5,785.01
合计 - 2,436,469.86 2,436,469.86
获得销 售服 务费 的各 关
联方名 称
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
当期发 生的 基金 应支 付的 销售服 务费
易方达 安心 回报 债券A 易方达 安心 回报 债券B 合计
易方达 基金 管理 有限
公司
- 3,048,444.90 3,048,444.90
中国工 商银 行 - 600,983.82 600,983.82
广发证 券 - 19,067.84 19,067.84
合计 - 3,668,496.56 3,668,496.56
注：本 基 金 A 类基 金份 额 不收取 销售 服务 费，B 类 基金份 额的 销售 服务 费年 费率 为 0.40% 。
本基金 销售 服务 费按 前一 日 B 类基 金资 产净 值 的 0.40% 年 费率 计提 。
销售服 务费 的计 算方 法如 下：
H ＝E× 0.40%÷ 当年 天数
H 为 B 类 基金 份额 每日应 计提的 销售 服务 费
E 为 B 类基 金份 额前 一日 基金资 产净 值
基金销售服务费每日计提 ，按月支付。由基金管理 人向基金托管人发送基金 销售服务费划付指
令， 经 基金 托管 人复 核后 于次月 首日 起 3 个 工作 日 内从基 金财 产中 一次 性划 出， 由 注册 登记 机构 代
收， 注 册登 记机 构收 到后 按相关 合同 规定 支付 给基 金销售 机 构 等。 若遇 法定 节假日 、 公 休日 等,支付
日期顺 延。
6.4.8.3 与关联方进行银 行 间同业市场的债券 （ 含回 购 ） 交易
单位： 人民 币元
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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联方名 称
- - - - - - -
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
银行间 市场
交易的 各关
联方名 称
债券交 易金 额 基金逆 回购 基金正 回购
基金买 入 基金卖 出 交易金 额 利息收 入 交易金 额 利息支 出
中国工 商银
行
- - - -
8,229,700,000.
00
729,200.1
9
6.4.8.4 各关联方投资本 基 金的情况
6.4.8.4.1 报告期内基金管 理人运用固有资金投 资本 基金的情况
本报告 期内 和上 年度 可比 期间基 金管 理人 未运 用固 有资金 投资 本基 金。
6.4.8.4.2 报告期末除基金 管理人之外的其他关 联方 投资本基金的情况
易方达安心回报债券 A
无。
易方达安心回报债券 B
份额单 位： 份
注：除基金管理人之外的 其他关联方投资本基金相 关的费用按基金合同及更 新的招募说明书的
有关规 定支 付。 广发 期货 有限公 司是 基金 管理 人股 东广发 证券 控制 的机 构。
6.4.8.5 由关联方保管的 银 行存款余额及当期产 生的 利息收入
单位： 人民 币元
关联方 名称
本期
2017 年1 月1 日至2017 年6 月30 日
上年度 可比 期间
2016 年1 月1 日至2016 年6 月30 日
期末余 额 当期利 息收 入 期末余 额 当期利 息收 入
中国工 商银 行- 活期存 款 1,726,200.30 67,983.22 1,564,017.03 173,089.34
注：本基金的上述银行存 款由基金托管人中国工商 银行股份有限公司保管， 按银行同业利率或
约定利 率计 息。
6.4.8.6 本基金在承销期 内 参与关联方承销证券 的情 况
关联方 名称
易方达 安心 回报 债券B 本期 末
2017 年6 月30 日
易方达 安心 回报 债券B 上年 度末
2016 年12 月31 日
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
持有的
基金份 额
持有的 基金 份额
占基金 总份 额的
比例
广发期 货有 限公 司 10,000,450.00 0.77% 10,000,450.00 0.70% 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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本基金 本报 告期 及上 年度 可比期 间未 在承 销期 内参 与关联 方承 销证 券。
6.4.8.7 其他关联交易事 项 的说明
无。
6.4.9 期末（2017 年 6 月 30 日）本基金持有的 流通 受限证券
6.4.9.1 因认购新发/ 增发证券而于期末持有的流 通受 限证券
本基金 无因 认购 新发/ 增发 证券而 于期 末持 有的 流通 受限证 券。
6.4.9.2 期末持有的暂时 停 牌等流通受限股票
本基金 本报 告期 末未 持有 暂时停 牌等 流通 受限 股票 。
6.4.9.3 期末债券正回购 交 易中作为抵押的债券
6.4.9.3.1 银行间市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事银 行间市 场债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 85,063,632.40 元，是 以如 下债 券作 为质 押：
金额单 位 ： 人民 币元
债券代 码 债券名 称 回购到 期日
期末估 值
单价
数量（ 张） 期末估 值总 额
011754085
17 苏 交通
SCP013
2017-07-05 100.07 868,000 86,860,760.00
合计
868,000 86,860,760.00
6.4.9.3.2 交易所市场债券 正回购
截至本 报告 期 末 2017 年 6 月 30 日 止， 本基 金从 事证 券交易 所债 券正 回购 交易 形成的 卖出 回购
证券款 余 额 337,000,000.00 元，于 2017 年 7 月 3 日 （先 后 ） 到 期。 该类 交易 要求本 基金 在回 购期 内
持有的 证券 交易 所交 易的 债券和/ 或在 新质 押式 回购 下转入 质押 库的 债券 ， 按 证券交 易所 规定 的比 例
折算为 标准 券后 ，不 低于 债券回 购交 易的 余额 。
6.4.10 有助于理解和分 析 会计报表需要说明的 其他 事项
(1) 公允价 值
(a) 金融工 具公 允价 值计 量 的方法
公允价值计量结果所属的 层次，由对公允价值计量 整体而言具有重要意义的 输入值所属的最低
层次决 定：
第一层 次： 相同 资产 或负 债在活 跃市 场上 未经 调整 的报价 。
第二层 次： 除第 一层 次输 入值外 相关 资产 或负 债直 接或间 接可 观察 的输 入值 。
第三层 次： 相关 资产 或负 债的不 可观 察输 入值 。
(b) 持续的 以公 允价 值计 量 的金融 工具
易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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(i) 各层次金 融工 具公 允价 值
于 2017 年 6 月 30 日， 本 基金持 有的 以公 允价 值计 量且其 变动 计入 当期 损益 的金融 资产 中属 于
第一层 次的 余额 为 2,255,081,077.71 元 ，属 于第 二层 次的余 额为 2,201,487,654.00 元， 无属 于第 三 层
次的余 额(2016 年 12 月 31 日： 第一 层 次 2,659,883,334.73 元 ， 第二 层 次 2,659,041,872.30 元 ， 无属 于
第三层 次的 余额) 。
(ii) 公允价值 所属 层次 间的 重大变 动
对于证 券交 易所 上市的 股 票，若 出现 重大 事项停 牌 、交易 不活 跃( 包括 涨跌 停 时的交 易不 活跃) 、
或属于非公开发行等情况 ，本基金不会于停牌日至 交易恢复活跃日期间、交 易不活跃期间及限售期
间将相关股票的公允价值 列入第一层次；并根据估 值调整中采用的不可观察 输入值对于公允价值的
影响程 度， 确定 相关 股票 公允价 值应 属第 二层 次还 是第三 层次 。
(iii) 第三层次公 允价 值余 额 和本期 变动 金额
无。
(c) 非持续 的以 公允 价值 计 量的金 融工 具
于 2017 年 6 月 30 日 ，本 基金未 持有 非持 续的 以公 允价值 计量 的金 融资 产(2016 年 12 月 31 日：
同) 。
(d) 不以公 允价 值计 量的 金 融工具
不以公允价值计量的金融 资产和负债主要包括应收 款项和其他金融负债，其 账面价值与公允价
值相差 很小 。
(2) 除公允 价值 外， 截至 资 产负债 表日 本基 金无 需要 说明的 其他 重要 事项 。
7
投资组合报告
7.1 期末基金资产组合情 况
金额单 位： 人民 币元
序号 项目 金额
占基金 总资 产的 比
例（% ）
1 权益投 资 793,352,754.75 17.57
其中： 股票 793,352,754.75 17.57
2 固定收 益投 资 3,663,215,976.96 81.13
其中： 债券 3,663,215,976.96 81.13
资产支 持证 券 - - 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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3 贵金属 投资
- -
4 金融衍 生品 投资 - -
5 买入返 售金 融资 产 - -
其中 ： 买 断式 回购 的买 入 返售金 融
资产
- -
6 银行存 款和 结算 备付 金合 计 18,293,797.93 0.41
7 其他各 项资 产 40,309,621.58 0.89
8 合计 4,515,172,151.22 100.00
7.2 报告 期末按行业分类 的股票投资组合
7.2.1 报告期末按行业分类 的境内股票投资组合
代码 行业类 别 公允价 值 （ 元）
占基金 资产 净值 比例
（％）
A 农、林 、牧 、渔 业 - -
B 采矿业
- -
C 制造业 734,510,780.65 18.04
D 电力、 热力 、燃 气及 水生 产和供 应业
- -
E 建筑业 - -
F 批发和 零售 业
- -
G 交通运 输、 仓储 和邮 政业
58,841,974.10 1.45
H 住宿和 餐饮 业
- -
I 信息传 输、 软件 和信 息技 术服务 业
- -
J 金融业
- -
K 房地产 业
- -
L 租赁和 商务 服务 业
- -
M 科学研 究和 技术 服务 业
- -
N 水利、 环境 和公 共设 施管 理业
- -
O 居民服 务、 修理 和其 他服 务业
- -
P 教育
- -
Q 卫生和 社会 工作
- -
R 文化、 体育 和娱 乐业
- -
S 综合
- - 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 23 页共 30 页
合计 793,352,754.75 19.48
7.3 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排序 的前十名 股票投资明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 数量( 股) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 000651 格力电 器 2,637,714 108,594,685.38 2.67
2 002008 大族激 光 3,088,172 106,974,278.08 2.63
3 002241 歌尔股 份 5,030,279 96,983,779.12 2.38
4 600104 上汽集 团 2,192,426 68,074,827.30 1.67
5 002415 海康威 视 1,998,900 64,564,470.00 1.59
6 600660 福耀玻 璃 2,420,022 63,017,372.88 1.55
7 600056 中国医 药 2,305,597 59,830,242.15 1.47
8 600009 上海机 场 1,577,110 58,841,974.10 1.45
9 000661 长春高 新 395,580 51,073,333.80 1.25
10 000858 五粮液 748,913 41,684,497.58 1.02
注： 投 资者 欲了 解本报 告 期末基 金投 资的 所有 股票 明细， 应阅 读登载 于 www.efunds.com.cn 网站
的半年 度报 告正 文。
7.4 报告期内股票投资组合 的重大变动
7.4.1 累计买入金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计买 入金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 002241 歌尔股 份 181,840,418.60 4.31
2 600004 白云机 场 132,172,336.52 3.14
3 002008 大族激 光 75,250,780.14 1.79
4 600009 上海机 场 59,268,582.85 1.41
5 002415 海康威 视 35,885,960.57 0.85
6 002366 台海核 电 30,001,645.40 0.71
7 600332 白云山 24,539,103.63 0.58
8 000860 顺鑫农 业 24,526,491.00 0.58
9 600068 葛洲坝 19,486,750.00 0.46
10 000568 泸州老 窖 18,399,569.66 0.44
11 600056 中国医 药 12,572,974.66 0.30
12 600585 海螺水 泥 12,558,866.13 0.30
13 600089 特变电 工 12,170,274.26 0.29
14 603517 绝味食 品 16,090.00 0.00
15 601881 中国银 河 6,810.00 0.00
16 601228 广州港 2,290.00 0.00 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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17 002839 张家港 行 2,185.00 0.00
注：买 入金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
7.4.2 累计卖出金额超出期初 基金资产净值 2% 或前 20 名的股票明细
金额单 位： 人民 币元
序号 股票代 码 股票名 称 本期累 计卖 出金 额
占期初 基金 资
产净值 比例
（％）
1 600004 白云机 场 136,153,780.20 3.23
2 002241 歌尔股 份 85,309,494.36 2.02
3 002400 省广股 份 51,026,650.98 1.21
4 600621 华鑫股 份 50,854,167.98 1.21
5 600079 人福医 药 50,196,772.52 1.19
6 000661 长春高 新 39,969,791.51 0.95
7 000651 格力电 器 39,053,859.93 0.93
8 600660 福耀玻 璃 36,632,839.87 0.87
9 600160 巨化股 份 35,461,594.61 0.84
10 603806 福斯特 33,510,157.63 0.79
11 000825 太钢不 锈 33,265,643.52 0.79
12 601012 隆基股 份 32,582,731.75 0.77
13 600629 华建集 团 32,190,235.84 0.76
14 600104 上汽集 团 31,217,751.83 0.74
15 300393 中来股 份 28,521,818.16 0.68
16 600332 白云山 25,405,495.45 0.60
17 002047 宝鹰股 份 22,789,736.14 0.54
18 000860 顺鑫农 业 21,561,523.38 0.51
19 000858 五 粮 液 19,359,276.24 0.46
20 600068 葛洲坝 18,462,881.51 0.44
注：卖 出金 额按 买卖 成交 金额（ 成交 单价 乘以 成交 数量） 填列 ，不 考虑 相关 交易费 用。
7.4.3 买入股票的成本总额 及卖出股票的收入总 额
单位： 人民 币元
买入股 票 成 本（ 成交 ）总 额 638,701,128.42
卖出股 票 收 入（ 成交 ）总 额 866,403,105.48
注：“ 买入 股票成 本” 或“ 卖出 股票收 入” 均按 买卖成 交金 额（成 交单 价乘以 成交数 量）填 列， 不
考虑相 关交 易费 用。
7.5 期末按债券品种分类 的债券投资组合
金额单 位： 人民 币元
序号 债券品 种 公允价 值
占基金 资产 净值 比
例( ％) 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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1 国家债 券 - -
2 央行票 据 - -
3 金融债 券 209,384,000.00 5.14
其中： 政策 性金 融债 209,384,000.00 5.14
4 企业债 券 501,528,548.00 12.32
5 企业短 期融 资券 760,853,000.00 18.69
6 中期票 据 70,112,000.00 1.72
7 可转债 （可 交换 债） 2,121,338,428.96 52.10
8 同业存 单 - -
9 其他 - -
10 合计 3,663,215,976.96 89.97
7.6 期末按公允价值占基金 资产净值比例大小排 序的 前五名债券投资明细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 数量( 张) 公允价 值
占基金 资产 净
值比例( ％)
1 113008 电气转 债 3,778,030 392,386,195.80 9.64
2 132001 14 宝钢 EB 3,013,120 371,969,664.00 9.14
3 113009 广汽转 债 2,868,600 354,702,390.00 8.71
4 011754085
17 苏 交通
SCP013
2,000,000 200,140,000.00 4.92
5 110034 九州转 债 1,370,000 173,373,500.00 4.26
7.7 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前十名 资产支持证 券投 资明细
本基金 本报 告期 末未 持有 资产支 持证 券。
7.8 报告期末按公允价值 占基金资产净值比例 大小 排序的前五名贵金属 投资 明细
本基金 本报 告期 末未 持有 贵金属 。
7.9 期末按公允价值占基 金资产净值比例大小 排 序 的前五名权证投资明 细
本基金 本报 告期 末未 持有 权证。
7.10 报告期末本基金投资 的股指期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 股指期 货。
7.11 报告期末本基金投资 的国债期货交易情况 说明
本基金 本报 告期 末未 投资 国债期 货。 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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7.12 投资组合报告附注
7.12.1 本基金投资 的前十 名证券的发行主体本期没 有出现被监管部门立案调 查，或在报告编制日前
一年内 受到 公开 谴责 、处 罚的情 形。
7.12.2 本基 金投 资的 前十 名股票 没有 超出 基金 合同 规定的 备选 股票 库。
7.12.3 期末其他各项资产 构成
单位： 人民 币元
序号 名称 金额
1 存出保 证金 344,414.36
2 应收证 券清 算款 -
3 应收股 利 -
4 应收利 息 26,240,549.30
5 应收申 购款 13,724,657.92
6 其他应 收款 -
7 待摊费 用 -
8 其他 -
9 合计 40,309,621.58
7.12.4 期末持有的处于转 股期的可转换债券明 细
金额单 位： 人民 币元
序号 债券代 码 债券名 称 公允价 值
占基金 资产 净
值比例(%)
1 113008 电气转 债 392,386,195.80 9.64
2 132001 14 宝钢 EB 371,969,664.00 9.14
3 113009 广汽转 债 354,702,390.00 8.71
4 110034 九州转 债 173,373,500.00 4.26
5 110033 国贸转 债 116,436,465.00 2.86
6 132002 15 天集 EB 113,560,974.50 2.79
7 110032 三一转 债 91,872,792.00 2.26
8 110030 格力转 债 78,272,444.00 1.92
9 128010 顺昌转 债 41,421,428.40 1.02
10 128012 辉丰转 债 28,835,128.80 0.71
11 128011 汽模转 债 27,970,142.06 0.69
12 120001 16 以岭 EB 27,394,704.00 0.67
13 127003 海印转 债 23,263,619.00 0.57
14 132004 15 国盛 EB 5,494,557.80 0.13 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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15 132006 16 皖新 EB 5,297,000.00 0.13
16 128013 洪涛转 债 3,217,288.00 0.08
17 110031 航信转 债 800,625.60 0.02
18 113010 江南转 债 698,302.20 0.02
7.12.5 期末前十名股票 中 存在流通受限情况的 说明
本基金 本报 告期 末前 十名 股票中 不存 在流 通受 限情 况。
8
基金份额持有人信息
8.1 期末基金份额持有人 户数及持有人结构
份额单 位： 份
份额级 别
持有人 户
数( 户)
户均持 有
的基金 份
额
持有人 结构
机构投 资者 个人投 资者
持有份 额
占总份
额比例
持有份 额
占总份
额比例
易方达 安心 回报
债券 A
65,491 19,082.09 208,039,435.57 16.65% 1,041,665,482.98 83.35%
易方达 安心 回报
债券 B
28,657 45,190.86 584,482,240.02 45.13% 710,552,153.73 54.87%
合计 94,148 27,029.14 792,521,675.59 31.14% 1,752,217,636.71 68.86%
8.2 期末基金管理人的从 业人员持有本基金的 情况
项目 份额级 别 持有份 额总 数（ 份） 占基金 总份 额比 例
基金管 理人 所有 从业 人
员持有 本基 金
易方达 安心 回报 债 券 A 270,162.14 0.0216%
易方达 安心 回报 债 券 B 56,646.33 0.0044%
合计 326,808.47 0.0128%
8.3 期末基金管理人的从业 人员持有本开放式基 金份 额总量区间的情况
项目 份额级 别 持有基 金份 额总 量的 数量 区间（ 万份 ）
本公司 高级 管理 人员 、基
金投资 和研 究部 门负 责人
持有本 开放 式基 金
易方达 安心 回报 债 券 A 0
易方达 安心 回报 债 券 B 0
合计 0
本基金 基金 经理 持有 本开
放式基 金
易方达 安心 回报 债 券 A 0
易方达 安心 回报 债 券 B 0
合计 0 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
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9 开放式基金份额变 动
单位： 份
项目 易方达 安心 回报 债 券 A 易方达 安心 回报 债 券 B
基金合 同生 效日 （2011 年 6 月 21
日）基 金份 额总 额
476,546,478.86 1,313,683,053.68
本报告 期期 初基 金份 额总 额 1,407,713,829.32 1,435,966,140.74
本报告 期 基 金总 申购 份额 193,381,843.02 292,107,919.08
减：本 报告 期 基 金总 赎回 份额 351,390,753.79 433,039,666.07
本报告 期 基 金拆 分变 动份 额 - -
本报告 期期 末基 金份 额总 额 1,249,704,918.55 1,295,034,393.75
10
重大事件揭示
10.1 基金份额持有人大会 决议
本报告 期内 未召 开基 金份 额持有 人大 会。
10.2 基金管理人、基金托 管人的专门基金托管 部门 的重大人事变动
本基金 管理 人于 2017 年 3 月 10 日发 布公 告， 自 2017 年 3 月 10 日 起聘 任关 秀 霞女士 担任 公司
首席国 际业 务官 （副 总经 理级） ； 于 2017 年 4 月 19 日发布 公告 ， 自 2017 年 4 月 19 日起 聘任 高松 凡
先生担 任公 司首 席养 老金 业务官 （副 总经 理级 ） 。
本报告 期内 本基 金托 管人 的专门 基金 托管 部门 未发 生重大 人事 变动 。
10.3 涉及基金管理人、基 金财产、基金托管业 务的 诉讼
本报告 期内 无涉 及本 基金 管理人 、基 金财 产、 基金 托管业 务的 诉讼 事项 。
10.4 基金投资策略的改变
本报告 期内 本基 金的 投资 策略未 有重 大变 化。
10.5 为基金进行审计的会 计师事务所情况
本报告 期内 本基 金未 改聘 会计师 事务 所。
10.6 管理人、托管人及其 高级管理人员受稽查 或处 罚等情况
本报告期内本基金管理人 和托管人托管业务部门及 其相关高级管理人员未受 到任何稽查或处罚 。
10.7 基金租用证券公司交 易单元的有关情况
10.7.1 基金租用证券公 司 交易单元进行股票投 资及 佣金支付情况
金额单 位： 人民 币元
券商名 称
交易
单元
数量
股票交 易 应支付 该券 商的 佣金
备注
成交金 额
占当期 股
票成交 总
佣金
占当期 佣
金总量 的易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 29 页共 30 页
额的比 例 比例
中金公 司 1 226,090,542.52 18.98% 180,872.63 17.35% -
中信证 券 1 - - - - -
中信建 投 1 - - - - -
国信证 券 1 147,303,406.27 12.37% 137,182.74 13.16% -
长江证 券 2 34,454,508.52 2.89% 32,087.83 3.08% -
华泰证 券 2 - - - - -
中投证 券 1 - - - - -
申万宏 源 1 303,297,456.03 25.46% 282,461.47 27.09% -
东北证 券 1 281,381,309.15 23.62% 225,104.64 21.59% -
银河证 券 1 198,536,881.29 16.67% 184,896.23 17.73% -
海通证 券 1 - - - - -
长城证 券 1 - - - - -
注：a) 本报 告期 内本 基金 无减少 交易 单元, 新 增海 通 证券股 份有 限公 司一 个交 易单元 。
b) 本基 金管 理人 负责 选择 证券经 营机 构 ， 租 用其 交 易单元 作为 本基 金的 交易 单元 。 基 金交 易单
元的选 择标 准如 下：
1） 经 营行 为稳 健规 范， 内控制 度健 全， 在业 内有 良好的 声誉 ；
2） 具 备基 金运 作所 需的 高效、 安全 的通 讯条 件， 交易设 施满 足基 金进 行证 券交易 的需 要；
3） 具有较强的全方位金 融服务能力和水平，包括 但不限于：有较好的研究 能力和行业分析能
力，能及时、全面地向公 司提供高质量的关于宏观 、行业及市场走向、个股 分析的报告及丰富全面
的信息服务；能根据公司 所管理基金的特定要求， 提供专门研究报告，具有 开发量化投资组合模型
的能力；能积 极为公司投 资业务的开展，投资信息 的交流以及其他方面业务 的开展提供良好的服务
和支持 。
c) 基金 交易 单元 的选 择程 序如下 ：
1） 本 基金 管理 人根 据上 述标准 考察 后确 定选 用交 易单元 的证 券经 营机 构。
2） 基 金管 理人 和被 选中 的证券 经营 机构 签订 交易 单元租 用协 议。
10.7.2 基金租用证券公 司 交易单元进行其他证 券投 资的情况
金额单 位 ： 人民 币元
券商名 称
债券交 易 债券回 购交 易 权证交 易
成交金 额
占当期 债
券成交 总
额的比 例
成交金 额
占当期 债
券回购 成
交总额 的
比例
成交金 额
占当期 权
证成交 总
额的比 例
中金公 司
181,413,677.
52
14.35%
30,000,00
0.00
0.11% - - 易方达安心回报债券型证券投资基金 2017 年半年度报告摘要
第 30 页共 30 页
国信证 券
191,837,051.
87
15.18%
13,863,30
0,000.00
48.65% - -
长江证 券 - -
564,222,0
00.00
1.98% - -
申万宏 源
732,544,289.
31
57.95%
7,683,200,
000.00
26.96% - -
东北证 券 - -
1,553,564,
000.00
5.45% - -
银河证 券
158,333,126.
44
12.53%
4,799,500,
000.00
16.84% - -
易方达基金管理有限 公司
二〇一七年八月二十 九日
